Рейтинговая оценка финансового состояния предприятия на примере страховой компании
Характеристика финансового анализа состояния предприятия: понятие и сущность оценки финансовой устойчивости компании; методы финансового анализа. Этапы анализа отчетности и её составляющих. Оценка финансового состояния предприятия на основе рейтинга.
Рубрика | Финансы, деньги и налоги |
Вид | дипломная работа |
Язык | русский |
Дата добавления | 31.01.2014 |
Размер файла | 182,8 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
Рейтинговая культура в классическом смысле начала формироваться в России с началом реального экономического роста и роста рынка ссудных капиталов. В этот период для российских компаний стали приобретать реальное значение такие понятия как «качество корпоративного управления», «информационная прозрачность», «репутация компании». Эмитенты долговых ценных бумаг и другие активные заемщики стали всерьез задумываться о формировании позитивной кредитной истории с целью улучшения условий финансирования в будущем (в том числе, с целью привлечения средств иностранных инвесторов).
Очевидно, что возможны различные подходы к оценке деятельности страховых компаний, и у пользователя рейтинга при оценке надежности страховой организации возникает проблема предпочтения того или иного рейтинга. Вместе с тем, опыт зарубежных стран, и в частности США, показывает, что адекватная оценка состояния страхового рынка возможна лишь при наличии нескольких независимых рейтингов. Анализ нескольких рейтингов различных рейтинговых агентств позволяет минимизировать ошибки и принять более адекватное решение. Общество нуждается в системе аналитических центров для снижения совокупной величины ошибки в оценке страховой компании. Для более адекватной и достоверной оценки финансового состояния объектов рынка необходимо наличие на рынке нескольких независимых рейтинговых агентств, осуществляющих присвоение рейтинговых оценок на основе разработанных ими уникальных методик, что позволяет минимизировать ошибки, возникающие при присвоении рейтинговой оценки.
При составлении рейтинга используют широкий перечень факторов, характеризующих финансовое положение страховщика. К ним можно отнести достаточность собственного капитала, страховые резервы, положительные результаты инвестиционной деятельности, использование в необходимых случаях системы перестрахования, эффективную тарифную политику.
Страховые резервы - один из самых главных факторов финансовой устойчивости страховых компаний. Они отражают величину неисполненных обязательств страховщика по заключенным им со страхователями договорам. Важно, чтобы размер страховых резервов полностью покрывал размер предстоящих выплат по действующим договорам страхования. Адекватность страховых обязательств страховщика и размера страховых резервов планируется при расчете тарифов. Тем не менее, не всегда, особенно в «новых видах страхования», удается точно оценить вероятность наступления страховых событий, что приводит к нехватке либо избытку страхового фонда. Поэтому страховые резервы не могут быть единственным гарантом платежеспособности страховой организации.
Собственный капитал является дополнительной гарантией финансовой устойчивости. Однако этот источник теряет свое значение с ростом объемов страховых операций.
Перестрахование. Стоимость отдельных объектов страхования достигает значительных сумм. Прием на страхование таких объектов также представляется опасным для финансовой устойчивости страховщика, так как покрытие крупных убытков может потребовать полного изъятия средств страховых резервов и собственного капитала. Причем финансовой устойчивости страховщика угрожают не только крупные риски, но и кумуляция их. Возникает необходимость в перестраховании. Перестрахование выполняет функцию по стабилизации страхового рынка путем перераспределения рисков между его участниками. Вместе с тем, нельзя забывать о том, что обязанность по выплате страхового возмещения (обеспечения) несет страховщик, заключивший договор страхования со страхователем, несмотря на то, что риск перестрахован.
Инвестиционная политика. Инвестиционная политика страховых организаций в отношении активов, источником которых являются страховые обязательства, регулируется государством. Это относится к составу и качеству активов, принимаемых в покрытие этих обязательств. Реализация принципов инвестиционной деятельности страховщика, предусмотренных законодательством, способствует снижению инвестиционных рисков и позволяет получить дополнительный доход от использования инвестиционных ресурсов страховой организации, что помогает укреплению ее финансовой устойчивости.
Тарифная политика. Оптимизация тарифной политики страховщика также актуальна с точки зрения обеспечения его финансовой устойчивости. Страховой тариф или брутто-ставка состоит из нетто-ставки и нагрузки. Нетто-ставка служит для формирования страхового фонда. Нагрузка предназначена для финансирования расходов на ведение дела, а также получения прибыли. Именно правильное определение нетто-ставки определяет обеспечение финансовой устойчивости страховщика.
Таким образом, учитывая наличие перечисленных выше факторов, обеспечивающих финансовую устойчивость страховщика, в ходе анализа страховой деятельности и присвоения рейтинговой оценки страховой организации обычно анализируют следующие группы показателей:
1. Показатели достаточности страховых резервов - коэффициенты достаточности страховых резервов по видам страхования.
2. Показатели достаточности собственных средств:
- отношение собственных средств к сумме страховых резервов;
- отношение размера собственных средств к нетто-премии отражает достаточность собственных средств для выполнения обязательств перед держателями полисов.
3. Показатели зависимости от перестраховочного портфеля:
- доля взносов по видам страхования, переданных в перестрахование, в общей сумме полученных взносов;
- доля выплат по видам страхования, покрытых за счет перестраховщиков, в общей сумме страховых выплат;
- доля перестраховщиков в страховых резервах по видам страхования.
4. Показатели инвестиционной деятельности:
- доходность инвестиций;
- доходность страховых резервов по видам страхования. Однако этот источник теряет свое значение с ростом объемов страховых операций.
5. Показатели общей платежеспособности:
- соотношение фактического и нормативного размера маржи платежеспособности;
- соотношение суммы собственных средств и страховых резервов и суммарной стоимости активов;
- соотношение собственных средств и суммарной стоимости активов;
- соотношение собственных средств и нестраховых обязательств.
6. Показатели ликвидности:
- коэффициент текущей ликвидности;
- коэффициент абсолютной ликвидности;
- соотношение текущих активов и краткосрочных обязательств;
- соотношение кредиторской задолженности и суммарной стоимости активов.
7. Показатели рентабельности и достигнутых результатов:
- рентабельность собственных средств;
3.2 Практическая часть
3.2.1 Граничные условия анализа
В работе представлена методика оценки страховых организаций, которая относится к описанному в разделе «Методика анализа финансовой отчетности» экспресс-анализу финансово-хозяйственной деятельности, когда аналитик предполагает получить общее представление о предприятии, чья отчетность подвергается чтению.
В терминах финансового анализа выставление рейтинга следует отнести к внешнему микроэкономическому анализу. Это анализ с позиции внешнего пользователя, в качестве которого может выступать потенциальный инвестор, лендер, кредитор, представитель государственных органов, профессиональный аналитик и др.
Полученная оценка может применяться в дополнение к уже существующим рейтингам для более объективной оценки надежности страховщиков.
Информационной базой для расчета рейтинговой оценки служит бухгалтерская отчетность: бухгалтерский баланс и Отчет о прибылях и убытках. Учитывая информационную закрытость некоторых страховых организаций и невозможность получения большого объема достоверной информации о них, возможность быстрого получения рейтинговой оценки для сравнения с такими же показателями другой компании представляется оправданным.
Для получения более объективной оценки, имеет смысл рассчитывать рейтинг компании на основе отчетности за несколько предыдущих лет.
Выбор ключевых показателей соответствует
а) указанным в 25 статье Федерального закона «Об организации страхового дела в Российской Федерации» факторам, обеспечивающим финансовую устойчивость и платежеспособность страховщика, а именно:
экономически обоснованным страховым тарифам;
страховым резервам, достаточным для исполнения обязательств по договорам страхования, сострахования, перестрахования, взаимного страхования;
собственным средствам;
перестрахованию;
б) характеру деятельности компании, предоставляющей страховые услуги.
Диапазон значений коэффициентов не учитывает величину страховой компании.
Величина веса рассматриваемых коэффициентов носит субъективный характер.
3.2.2 Оцениваемые показатели финансового положения страховых компаний
1. Показатель Финансовой устойчивости
К1а - Доля Собственного капитала в пассивах
Формула Расчета |
Собственный капитал (Строка 490 Баланса )= ---------------------------------------------------------------Итого Обязательства и Капитал (Строка 700 Баланса) |
||
Экономическое значение |
Показатель определяет общий уровень финансовой устойчивости страховой компании. Чем выше значение показателя, тем выше уровень финансовой устойчивости. Для крупных Страховых компаний нижняя граница оптимального значения может быть и ниже 20% (например, 13%-15%). |
||
Наименование показателя |
Характеристика значения показателя |
Диапазон значений показателя |
|
Доля Собственного капитала (строка 490) в валюте баланса (строка 700) |
недопустимое (выше условно допустимого диапазона) |
100%< К1а =? |
|
условно допустимое (выше оптимального диапазона) |
40%< К1а <=100% |
||
Оптимальное |
20%<= К1а <=40% |
||
условно допустимое (ниже оптимального диапазона) |
10%<= К1а <20% |
||
недопустимое (ниже условно допустимого диапазона) |
0%<= К1а <10% |
2. Показатели Рентабельности
К2а - Рентабельность страховой и финансово-хозяйственной деятельности (кроме страх. жизни)
Формула Расчета |
Прибыль или убыток до налогообложения (кроме стр. жизни)* = ------------------------------------------------------------------------------- Доходы страховой компании (кроме стр. жизни)** *Прибыль или убыток до налогообложения (кроме стр. жизни): - Прибыль и убыток до налогообложения (ф.2, стр.250)- - Результат от операций по страхованию жизни (ф.2, стр.070) **Доходы страховой компании (кроме стр. жизни) (сумма позиций: - Страховые премии (взносы) всего (ф.2, стр.081) по видам страхования иным, чем страхование жизни - Доходы по инвестициям (ф.2, стр. 180) - Операционные доходы, кроме связанных с инвестициями (ф.2 стр. 210) - Внереализационные доходы, кроме дооценки финансовых вложений (ф.2 стр. 230) - Вознаграждения и тантьемы по договорам перестрахования (ф.2 стр. 165). |
||
Экономическое значение |
Показатель определяет рентабельность страховой и финансово-хозяйственной деятельности (отношение прибыли страховой компании от обычной деятельности по видам страхования иным, чем страхование жизни к общему объему доходов страховой компании по страховой, инвестиционной и прочей деятельности (кроме страхования жизни) в отчетном периоде). |
||
Наименование показателя |
Характеристика значения показателя |
Диапазон значений показателя |
|
Рентабельность страховой и финансово-хозяйственной деятельности (кроме страхования жизни) |
недопустимое (выше условно допустимого диапазона) |
40%< К2а =+? |
|
условно допустимое (выше оптимального диапазона) |
15%< К2а <=40% |
||
Оптимальное |
1%<= К2а <=15% |
||
условно допустимое (ниже оптимального диапазона) |
-1%<100= К2а <1% |
||
недопустимое (ниже условно допустимого диапазона) |
-?%<= К2а <-1% |
К2б - Рентабельность собственного капитала
Формула Расчета |
Прибыль или убыток до налогообложения (ф.2, стр. 250) = ------------------------------------------------------------------------------- Средняя величина Собственного капитала за период (ф.1 стр. 490 средн.) |
||
Экономическое значение |
Показатель определяет рентабельность участвующего в бизнесе собственного капитала. |
||
Наименование показателя |
Характеристика значения показателя |
Диапазон значений показателя |
|
Уровень покрытия страховых резервов-нетто собственным капиталом |
недопустимое (выше условно допустимого диапазона) |
40%< К2б =+? |
|
условно допустимое (выше оптимального диапазона) |
15%< К2б <=40% |
||
Оптимальное |
1%<= К2б <=15% |
||
условно допустимое (ниже оптимального диапазона) |
-1%<= К2б <1% |
||
недопустимое (ниже условно допустимого диапазона) |
-?%<= К2б <-1% |
3. Показатели Убыточности страховых операций
К3 - Показатель уровня выплат, по видам страхования, кроме страхования жизни.
Формула Расчета |
Выплаты по договорам страхования всего кроме жизни (ф.2, стр. 111) = ---------------------------------------------------------------------------------------------- Страховые премии всего кроме жизни (ф.2 стр. 081) |
||
Экономическое значение |
Показатель определяет общий уровень выплат Страховой компании в процентах (с участием перестраховщиков в выплатах) по отношению к объему собранных страховых премий за период (без учета факта дальнейшего перестрахования рисков). Оптимальное значение данного показателя зависит от специализации Страховой компании на определенных видах страхования. В данном коэффициенте используется достаточно консервативное максимальное ограничение оптимального значения показателя: до 40%, в ряде случаев данное значение показателя может быть увеличено до 60%. Однако, большие значения показателя представляются уже настораживающими и могут говорить либо о некорректности применяемых Страховой компанией страховых тарифах, либо о кумуляции убытков, к которым страховая компания не была готова, либо об агрессивном развитии Страховой компании в прошлом (демпинговании на тарифах, резкий рост клиентской базы). Показатель ниже 5% говорит о том, что Страховая компания принимает все меры, чтобы не выплачивать страховое возмещение, и, с точки зрения клиента Страховой компании, данный факт не может быть признан положительным. |
||
Наименование показателя |
Характеристика значения показателя |
Диапазон значений показателя |
|
Показатель уровня выплат (Claims Ratio), по видам страхования, кроме страх. Жизни. |
Недопустимое (выше условно допустимого диапазона) |
85%< К3=+? |
|
условно допустимое (выше оптимального диапазона) |
40%< К3<=85% |
||
Оптимальное |
5%<= К3<=40% |
||
условно допустимое (ниже оптимального диапазона) |
0%<= К3<5% |
||
недопустимое (ниже условно допустимого диапазона) |
-?%<= К3<0% |
4. Показатели оценки Перестраховочных операций
К4 - Доля перестраховщиков в страховых резервах (кроме жизни)
Формула Расчета |
Доля перестраховщиков в страховых резервах (кроме жизни)* = -------------------------------------------------------------------------------------------, Страховые резервы (кроме жизни)** где *Доля перестраховщиков в страховых резервах (кроме жизни) (сумма позиций) - Доля перестраховщиков в резерве незаработанной премии (ф.1 стр. 162) - Доля перестраховщиков в резервах убытков (ф.1 стр. 163)
**Страховые резервы (кроме жизни) (сумма позиций) - Резерв незаработанной премии (ф.1 стр. 520) - Резервы убытков (ф.1 стр. 530) |
||
Экономическое значение |
Доля перестраховщиков в страховых резервах определяет степень зависимости Страховой компании от перестраховщиков, сложившуюся на отчетную дату. Данный показатель не должен быть слишком низким (не менее 5%-10%), т.к. неиспользование инструмента перестрахования рисков может привести к значительному уровню убыточности Страховой компании и в итоге - к неспособности отвечать в будущем по своим обязательствам. Высокий показатель (более 50%-60%) свидетельствует о чрезмерной зависимости Страховой компании от перестраховщиков, что также является негативным фактором. Однако, для Страховых компаний, специализирующихся на страховании крупных рисков (промышленные риски, авиастрахование) характерна высокая доля перестраховщиков в страховых резервах - более 50%. Однако, уровень зависимости от страховщиков у нормально функционирующей Страховой компании (которая не занимается страхованием специфических рисков) свыше 85% считается недопустимым. |
||
Наименование показателя |
Характеристика значения показателя |
Диапазон значений показателя |
|
Доля перестраховщиков в страховых резервах (кроме жизни) |
недопустимое (выше условно допустимого диапазона) |
К4>85% |
|
условно допустимое (выше оптимального диапазона) |
60%< К4<=85% |
||
Оптимальное |
10%<= К4<=60% |
||
условно допустимое (ниже оптимального диапазона) |
5%<= К4<10% |
||
недопустимое (ниже условно допустимого диапазона) |
К4<5% |
5. Показатели оценки платежеспособности страховой компании и оценки ее ликвидности в целом
К5а - Текущая платежеспособность Страховой компании
Формула расчета |
Страховые премии -нетто перестрахование (ф. 2 стр. 080) = ------------------------------------------------------------------- Выплаты по договорам страхования (ф. 2 стр. 110 + стр. 160 + стр. 200 + стр. 220 + стр. 240). |
||
Экономическое значение |
Показатель характеризует достаточность притока средств от страховой премии для покрытия текущих расходов на страховые выплаты (состоявшиеся убытки), текущих расходов на ведение дела, управленческих, операционных и внереализационных расходов за исключением инвестиционных расходов. Данный показатель рассчитывается без учета операций по перестрахованию. Оптимальное значение показателя >100%, которое возможно при стабильной работе компании с постепенным ростом объемов деятельности. |
||
Наименование показателя |
Характеристика значения показателя |
Диапазон значений показателя |
|
Текущая платежеспособность Страховой компании |
недопустимое (выше условно допустимого диапазона) |
|
|
условно допустимое (выше оптимального диапазона) |
|
||
Оптимальное |
К5а > 100% |
||
условно допустимое (ниже оптимального диапазона) |
85%<= К5а <100% |
||
недопустимое (ниже условно допустимого диапазона) |
К5а <85% |
К5б - Доля наиболее ликвидных активов в общем объеме активов
Формула расчета |
Сумма наиболее ликвидных активов (ф.1 стр.141+ стр.142+стр.170+стр.180+стр.200+стр.260) =------------------------------------------------------------------------- Активы страховой компании (ф. 1 стр. 300) |
||
Экономическое значение |
Показатель определяет общий запас прочности Страховой компании по ликвидности: чем выше доля ликвидных активов Страховой компании в общем объеме активов, тем выше запас прочности Страховой компании по ликвидности. |
||
Наименование показателя |
Характеристика значения показателя |
Диапазон значений |
|
Доля наиболее ликвидных активов в общем объеме активов |
недопустимое (выше условно допустимого диапазона) |
- |
|
условно допустимое (выше оптимального диапазона) |
- |
||
Оптимальное |
20%<= К5б <=100% |
||
условно допустимое (ниже оптимального) |
5%<= К5б <20% |
||
недопустимое |
К5б <5% |
6. Показатели Деловой активности
К6а - Изменение активов за отчетный период
Формула расчета |
[Активы Страховой компании на конец анализируемого периода (ф. 1 стр. 300)] - [активы Страховой компании на начало анализируемого периода (ф. 1 стр. 300)] = -------------------------------------------------------------------------- [активы Страховой компании на начало анализируемого периода] (ф. стр. 300) |
||
Экономическое значение |
Показатель определяет общую динамику развития бизнеса Страховой компании. У нормально развивающейся Страховой компании данный показатель должен располагаться в пределах 5-30% (в расчете на рост активов в течение 12 мес.). Однако, несмотря на предлагаемые ниже нормативные ограничения данного показателя, в любом случае, при выставлении балльной оценки необходимо полагаться на экспертное мнение, т.к. ситуация бурного роста активов Страховой компании (более 100%) не всегда может быть негативной (или позитивной). |
||
Наименование показателя |
Характеристика значения показателя |
Диапазон значений показателя |
|
Изменение активов за отчетный период |
недопустимое (выше условно допустимого диапазона) |
К6а >100% |
|
условно допустимое (выше оптимального диапазона) |
30< К6а <=100% |
||
Оптимальное |
5%<= К6а <=30% |
||
условно допустимое (ниже оптимального диапазона) |
-5%<= К6а <5% |
||
недопустимое (ниже условно допустимого диапазона) |
К6а <-5% |
К6б - Изменение размера страховых резервов (кроме жизни) за отчетный период
Формула расчета |
**Страховые резервы (кроме жизни) на конец анализируемого периода - **Страховые резервы (кроме жизни) на начало анализируемого периода =---------------------------------------------------------------------------- **Страховые резервы (кроме жизни) на начало анализируемого периода **Страховые резервы (кроме жизни) (сумма показателей) - Резерв незаработанной премии (ф.1 стр. 520) - Резервы убытков (ф.1 стр. 530) |
|
Экономическое значение |
Показатель определяет общую динамику ответственности страховой компании по договорам страхования в анализируемом периоде. У нормально развивающейся Страховой компании данный показатель должен располагаться в пределах 5-30% (в расчете на рост объема страховых резервов в течение 12 мес.). |
Наименование показателя |
Характеристика значения показателя |
Диапазон значений показателя |
|
Изменение размера страховых резервов (кроме жизни) за отчетный период |
недопустимое (выше условно допустимого диапазона) |
К6б >100% |
|
условно допустимое (выше оптимального диапазона) |
30< К6б <=100% |
||
Оптимальное |
5%<= К6б <=30% |
||
условно допустимое (ниже оптимального диапазона) |
-10%<= К6б <5% |
||
недопустимое (ниже условно допустимого диапазона) |
К6б <-10% |
7. Дополнительные показатели
К7а - Наличие рейтинговой оценки класса А Рейтингового Агентства «Эксперт РА», либо рейтингового агентства Standards & Poor's (S&P) не ниже ССС (или сопоставимые рейтинги агентств Moody's или Fitch)
Значение показателя |
|
ДА |
|
НЕТ |
К7б - Наличие у Страховщика постоянной лицензии на осуществление страхования
Значение показателя |
|
ДА |
|
НЕТ |
Сводная таблица оценки финансового состояния страховой компаний
Обозначение показателя |
Наименование показателя |
Оценка показателя в баллах |
|||
Опти мальное |
Условно допустимое |
Недопустимое |
|||
К1а |
Доля Собственного капитала в пассивах |
30 |
15 |
0 |
|
К2а |
Рентабельность страховой и финансово-хозяйственной деятельности (кроме страхования жизни) |
10 |
5 |
0 |
|
К2б |
Рентабельность собственного капитала |
10 |
5 |
0 |
|
К3 |
Показатель уровня выплат (Claims Ratio), по видам страхования, кроме страхования жизни |
30 |
15 |
0 |
|
К4 |
Доля перестраховщиков в страховых резервах (кроме жизни) |
10 |
5 |
0 |
|
К5а |
Текущая платежеспособность СК |
10 |
5 |
0 |
|
К5б |
Доля наиболее ликвидных активов в общем объеме активов |
10 |
5 |
0 |
|
К6а |
Изменение активов за отчетный период |
20 |
10 |
0 |
|
К6б |
Изменение размера страховых резервов (кроме жизни) за отчетный период |
10 |
5 |
0 |
|
К7а |
Наличие Рейтинговой оценки класса А Рейтингового Агентства Эксперт РА либо Standards & Poor's (S&P) не ниже ССС (или сопоставимые рейтинги агентств Moody's или Fitch) |
5 |
|||
К7б |
Наличие у Страховщика постоянной лицензии на осуществление страхования |
5 |
Таблица. Итоговая оценка финансового положения страховой компании
Финансовое состояние (оценка в баллах) |
Оценка |
|
от 115 до 150 |
Хорошее |
|
от 80 до 115 |
Среднее |
|
от 0 до 80 |
Плохое |
3.2.3 Расчеты
Расчеты финансовых показателей и присвоение рейтинга проводилось на примере трех страховых компаний: ОСАО «Ингосстрах», Альфа, ОСАО «РЕСО-гарантия».
ОСАО «Ингосстрах»
Коэф. |
Наименование |
Значение |
Значение с учетом веса |
|
К1а |
Доля собственного капитала в пассивах |
Оптимальное30 |
||
К2а |
Рентабельность страховой и финансово-хозяйственной деятельности (кроме страхования жизни) |
Оптимальное10 |
||
К2б |
Рентабельность собственного капитала |
Условно доп5 |
||
К3 |
Показатель уровня выплат (Claims Ratio), по видам страхования, кроме страхования жизни |
Условно доп.15 |
||
К4 |
Доля перестраховщиков в страховых резервах (кроме жизни) |
Оптимальное10 |
||
К5а |
Текущая платежеспособность СК |
Условно доп5 |
||
К5б |
Доля наиболее ликвидных активов в общем объеме активов |
Оптимальное10 |
||
К6а |
Изменение активов за отчетный период |
Оптимальное20 |
||
К6б |
Изменение размера страховых резервов (кроме жизни) за отчетный период |
Условно доп5 |
||
К7а |
Наличие Рейтинговой оценки класса А Рейтингового Агентства Эксперт РА либо Standards & Poor's (S&P) не ниже ССС (или сопоставимые рейтинги агентств Moody's или Fitch) |
Да |
5 |
|
К7б |
Наличие у Страховщика постоянной лицензии на осуществление страхования |
Да |
5 |
ОСАО «РЕСО-гарантия»
Коэф. |
Наименование |
Значение |
Значение с учетом веса |
|
К1а |
Доля собственного капитала в пассивах |
Оптимальное30 |
||
К2а |
Рентабельность страховой и финансово-хозяйственной деятельности (кроме страхования жизни) |
Оптимальное10 |
||
К2б |
Рентабельность собственного капитала |
Условно доп5 |
||
К3 |
Показатель уровня выплат (Claims Ratio), по видам страхования, кроме страхования жизни |
Условно доп.15 |
||
К4 |
Доля перестраховщиков в страховых резервах (кроме жизни) |
Недопустимое0 |
||
К5а |
Текущая платежеспособность СК |
Условно доп5 |
||
К5б |
Доля наиболее ликвидных активов в общем объеме активов |
Оптимальное10 |
||
К6а |
Изменение активов за отчетный период |
Оптимальное20 |
||
К6б |
Изменение размера страховых резервов (кроме жизни) за отчетный период |
Оптимальное10 |
||
К7а |
Наличие Рейтинговой оценки класса А Рейтингового Агентства Эксперт РА либо Standards & Poor's (S&P) не ниже ССС (или сопоставимые рейтинги агентств Moody's или Fitch) |
Да |
5 |
|
К7б |
Наличие у Страховщика постоянной лицензии на осуществление страхования |
Да |
5 |
ОСАО «Альфа страхование»
Коэф. |
Наименование |
Значение |
Значение с учетом веса |
|
К1а |
Доля собственного капитала в пассивах |
Оптимальное30 |
||
К2а |
Рентабельность страховой и финансово-хозяйственной деятельности (кроме страхования жизни) |
Оптимальное10 |
||
К2б |
Рентабельность собственного капитала |
Оптимальное10 |
||
К3 |
Показатель уровня выплат (Claims Ratio), по видам страхования, кроме страхования жизни |
Условно доп.15 |
||
К4 |
Доля перестраховщиков в страховых резервах (кроме жизни) |
Оптимальное10 |
||
К5а |
Текущая платежеспособность СК |
Условно доп5 |
||
К5б |
Доля наиболее ликвидных активов в общем объеме активов |
Оптимальное10 |
||
К6а |
Изменение активов за отчетный период |
Оптимальное20 |
||
К6б |
Изменение размера страховых резервов (кроме жизни) за отчетный период |
Оптимальное10 |
||
К7а |
Наличие Рейтинговой оценки класса А Рейтингового Агентства Эксперт РА либо Standards & Poor's (S&P) не ниже ССС (или сопоставимые рейтинги агентств Moody's или Fitch) |
Да |
5 |
|
К7б |
Наличие у Страховщика постоянной лицензии на осуществление страхования |
Да |
5 |
Сравнительная таблица
Коэф. |
Наименование |
«Ингосстрах» |
«РЕСО» |
«Альфа» |
|
К1а |
Доля собственного капитала в пассивах |
22,10% |
23,48% |
27,26% |
|
К2а |
Рентабельность страховой и финансово-хозяйственной деятельности (кроме страхования жизни) |
3,00% |
7,05% |
1,02% |
|
К2б |
Рентабельность собственного капитала |
15,65% |
30,03% |
8,1% |
|
К3 |
Показатель уровня выплат (Claims Ratio), по видам страхования, кроме страхования жизни |
68,40% |
61,11% |
59,29% |
|
К4 |
Доля перестраховщиков в страховых резервах (кроме жизни) |
18,46% |
0% |
34,4% |
|
К5а |
Текущая платежеспособность СК |
93,32% |
84,4% |
93,75% |
|
К5б |
Доля наиболее ликвидных активов в общем объеме активов |
51,33% |
72% |
71,29% |
|
К6а |
Изменение активов за отчетный период |
5,17% |
7,2% |
6,59% |
|
К6б |
Изменение размера страховых резервов (кроме жизни) за отчетный период |
-0,06% |
10,58% |
7,13% |
|
К7а |
Наличие Рейтинговой оценки класса А Рейтингового Агентства Эксперт РА либо Standards & Poor's (S&P) не ниже ССС (или сопоставимые рейтингиагентств Moody's или Fitch) |
да |
да |
да |
|
К7б |
Наличие у Страховщика постоянной лицензии на осуществление страхования |
да |
да |
да |
|
Общий балл рейтинга |
120 |
115 |
130 |
Заключение
В работе был рассмотрен один из элементов финансового анализа - определение финансового состояния предприятия путем определения рейтинговой оценки. Изложены теоретические и практические аспекты исследуемой темы. На основе анализа данных бухгалтерского учета рассчитаны рейтинговые оценки финансового положения для трех страховых компаний. Рейтинговые оценки определялись на основе расчета финансовых коэффициентов.
Полученные результаты позволяют сделать некоторые выводы.
1. Интересно отметить, что рейтинги компаний, рассмотренных в работе, существенно не отличаются друг от друга. Столь сравнимые показатели могут объясняться тем, что, во-первых, рассматривались крупные страховые компании уже давно существующие на рынке, а, во-вторых, что государство достаточно жестко регулирует страховую деятельность. Также отметим, что все рассмотренные страховые компании имеют оценку известных рейтинговых компаний не ниже АА+.
2. В случае, если при оценке финансового положения компаний их рейтинги существенно не отличаются, то следует обратить внимание на иные критерии отбора, которые будут зависеть от цели оценки. Если сравнивает будущий вероятный клиент, то внимание следует обратить на нефинансовые факторы - качество обслуживания, отзывы клиентов. Если оценку делает банк с целью принятие решения о предоставлении кредита, то обратить внимание следует на структуру активов, состав добавочного капитала, абсолютные финансовые показатели и т.д..
3. Рейтинг компании не зависит от ее размера. Из сравнительной таблицы видно, что компания, имеющая самый маленький страховой портфель и наименьшую величину активов, имеет самый высокий рейтинг.
4. Предложенная методика позволяет достаточно быстро получить оценку финансового положения, основываясь на доступных данных. Использованные в работе данные бухгалтерской отчетности были взяты из Internet с официальных сайтов страховых компаний.
5. Рейтинговая оценка позволяет произвести сравнение финансового положения компаний друг с другом. Также возможно сопоставить финансовое состояние интересующей компании с эталонной, в качестве которой можно рассматривать известную хорошо зарекомендовавшую себя другую компанию.
Список литературы
1. Закон Российской Федерации от 27.11.1992 N 4015-1 Об организации страхового дела в Российской Федерации, с изменениями на 29 ноября 2010 года.
2. Гражданский Кодекс Российской Федерации от 26.1.1996 N 14-ФЗ с изменениями на 27 июля 2010 года. - ч.2 гл.48.
3. Правительство РФ Постановление от 8 апреля 2004 года N 203 Вопросы Федеральной службы страхового надзора.
4. Правительство РФ Постановление от 30 июня 2004 года N 330 Об утверждении Положения о Федеральной службе страхового надзора.
5. Министерство Финансов РФ Приказ от 8 августа 2005 года N 100н Об утверждении Правил размещения страховщиками средств страховых резервов.
6. Министерство Финансов РФ Приказ от 16 декабря 2005 года N 149н Об утверждении требований, предъявляемых к составу и структуре активов, принимаемых для покрытия собственных средств страховщика.
7. Министерство Финансов РФ Приказ от 2 ноября 2001 года N 90н Об утверждении Положения о порядке расчета страховщиками нормативного соотношения активов и принятых ими страховых обязательств.
8. Журнал «Проблемы современной экономики №2(30). Статья Вибе О.В. «рейтинговая оценка надежности страховых компаний»
9. Грачев А.В. Анализ и управление финансовой устойчивостью предприятия.- М.: ДИС, 2004. - 56 с.
10. Страхование: экономика, организация, управление: Учебник; В 2 т./СПбГУ, экон. факультет; Под ред. Г.В. Черновой. - М.: ЗАО Издательство «Экономика», 2010.
11. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. - М.: Финансы и статистика, 2000. - 528 с.
12. Белянкин Г.А. Платежеспособность страховой компании // Финансы.-1998. - № 5. - С. 10
13. Жеребко А. Методика оптимизации размещения страховых резервов // Страховое дело. - 2000. - №1. - С. 12-15
14. Зозуля Н.В. О некоторых вопросах деятельности государственных страховых фирм // Финансы. - 1994. - №1. - С. 18-20
15. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия М.: ТК Велби, 2002. -- 424 с
16. Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. Анализ баланса или как понимать баланс. - 2-е изд., перераб. и доп. - Москва: Проспект, 2010
17. Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. Финансовая отчетность. Анализ финансовой отчетности (основы балансоведения) 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ТК Велби, Проспект, 2006. -- 432 с.
18. Кошкина Г.М. О проблемах оценки финансовой устойчивости // Научные записки НГАЭиУ, 2002. - Выпуск 4. - С. 125-130
19. Томилин В. Формирование финансовой устойчивости страховых компаний в Латвии // Страховое дело. - 1999. - №11. - С. 12-15
20. Федорова Т.А. Основы страховой деятельности: учебник. - М., 2001. - 325 с.
21. Фогельсон Ю. Б. Введение в страховое право. Просто о сложном. - 2-е изд. - М.: БИК, 2001
22. Шаплыко Д., Юлдашев Р. О финансовых ресурсах и платежеспособности страховой компании // Страховое дело. - 2000. - №5. - С. 15 - 17.
23. Шеремет А.Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности - М.: ИНФРА, 2006. - 208 с.
24. Шихов А.К. Страхование. - М.: КноРус, 2000. - 320 с.
25. Оцениваемые банком ОАО «ИТБ» показатели финансовой устойчивости страховых компании
Бухгалтерский баланс страховой организации (Форма №1) на 31.12.2009 |
||||
АКТИВ |
Код строки |
На начало отчетного года |
На конец отчетного периода |
|
I. Активы |
|
|
|
|
Нематериальные активы |
110 |
12 134 |
5 030 |
|
Инвестиции |
120 |
33 632 618 |
38 474 732 |
|
в том числе: |
|
|
|
|
земельные участки |
121 |
- |
- |
|
Здания |
122 |
866 096 |
1 961 043 |
|
финансовые вложения в дочерние, зависимые общества и другие организации |
130 |
13 507 467 |
13 606 243 |
|
в том числе: |
|
|
|
|
акции дочерних и зависимых обществ |
131 |
3 815 950 |
4 830 250 |
|
долговые ценные бумаги дочерних и зависимых обществ и предоставленные им займы |
132 |
2 169 013 |
320 000 |
|
вклады в уставные (складочные) капиталы дочерних и зависимых обществ |
133 |
- |
- |
|
акции других организаций |
134 |
1 103 933 |
677 224 |
|
долговые ценные бумаги других организаций и предоставленные им займы |
135 |
6 418 571 |
7 778 769 |
|
вклады в уставные (складочные) капиталы других организаций |
136 |
- |
- |
|
иные инвестиции |
140 |
19 259 055 |
22 907 446 |
|
в том числе: |
|
|
|
|
государственные и муниципальные ценные бумаги |
141 |
7 830 |
- |
|
депозитные вклады |
142 |
18 700 988 |
22 052 290 |
|
прочие инвестиции |
145 |
550 237 |
855 156 |
|
Депо премий у перестрахователей |
150 |
174 979 |
162 070 |
|
Доля перестраховщиков в страховых резервах |
160 |
8 929 138 |
7 118 929 |
|
в том числе: |
|
|
|
|
в резервах по страхованию жизни |
161 |
- |
- |
|
в резерве незаработанной премии |
162 |
3 724 952 |
3 433 761 |
|
в резервах убытков |
163 |
5 204 186 |
3 685 168 |
|
Дебиторская задолженность по операциям страхования, сострахования |
170 |
5 133 419 |
4 950 022 |
|
в том числе: |
|
|
|
|
Страхователи |
171 |
4 658 202 |
4 564 116 |
|
страховые агенты |
172 |
475 217 |
385 867 |
|
прочие дебиторы |
175 |
- |
39 |
|
Дебиторская задолженность по операциям перестрахования |
180 |
1 194 010 |
1 577 255 |
|
Прочая дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты |
190 |
81 012 |
58 375 |
|
Прочая дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты |
200 |
1 755 866 |
2 289 883 |
|
Основные средства |
210 |
4 019 505 |
4 414 445 |
|
Незавершенное строительство |
220 |
1 782 036 |
664 053 |
|
Отложенные налоговые активы |
230 |
1 237 697 |
1 614 069 |
|
Запасы |
240 |
325 475 |
253 604 |
|
в том числе: |
|
|
|
|
материалы и другие аналогичные ценности |
241 |
131 331 |
91 960 |
|
расходы будущих периодов |
242 |
194 144 |
161 644 |
|
прочие запасы и затраты |
245 |
- |
- |
|
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям |
250 |
- |
- |
|
Денежные средства |
260 |
1 728 417 |
1 526 669 |
|
Иные активы |
270 |
- |
- |
|
Итого по разделу I |
290 |
60 006 306 |
63 109 136 |
|
БАЛАНС |
300 |
60 006 306 |
63 109 136 |
|
ПАССИВ |
Код строки |
На начало отчетного года |
На конец отчетного периода |
|
II. Капитал и резервы |
|
|
|
|
Уставный капитал |
410 |
2 500 000 |
2 500 000 |
|
Собственные акции, выкупленные у акционеров |
415 |
- |
- |
|
Добавочный капитал |
420 |
2 180 334 |
2 180 480 |
|
Резервный капитал |
430 |
1 000 000 |
1 000 000 |
|
в том числе: |
|
|
|
|
резервы, образованные в соответствии с законодательством |
431 |
1 000 000 |
1 000 000 |
|
резервы, образованные в соответствии с учредительными документами |
432 |
- |
- |
|
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) |
470 |
6 808 420 |
8 293 372 |
|
Итого по разделу II |
490 |
12 488 754 |
13 973 852 |
|
III. Страховые резервы |
|
|
|
|
Резервы по страхованию жизни |
510 |
- |
- |
|
Резерв незаработанной премии |
520 |
20 149 528 |
19 745 098 |
|
Резервы убытков |
530 |
18 393 103 |
18 821 482 |
|
Другие страховые резервы |
540 |
6 385 527 |
6 907 366 |
|
Резервы по обязательному медицинскому страхованию |
550 |
- |
- |
|
Итого по разделу III |
590 |
44 928 158 |
45 473 946 |
|
IV. Обязательства |
|
|
|
|
Задолженность по депо премий перед перестраховщиками |
610 |
- |
- |
|
Долгосрочные займы и кредиты |
615 |
- |
- |
|
Отложенные налоговые обязательства |
620 |
470 547 |
972 553 |
|
Краткосрочные займы и кредиты |
625 |
- |
- |
|
Кредиторская задолженность по операциям страхования, сострахования |
630 |
113 849 |
242 967 |
|
в том числе: |
|
|
|
|
Страхователи |
631 |
- |
- |
|
страховые агенты |
632 |
52 926 |
188 721 |
|
прочие кредиторы |
635 |
60 923 |
54 246 |
|
Кредиторская задолженность по операциям перестрахования |
640 |
1 195 767 |
1 274 179 |
|
Прочая кредиторская задолженность |
650 |
205 255 |
172 321 |
|
в том числе: |
|
|
|
|
задолженность перед персоналом организации |
651 |
4 875 |
4 103 |
|
задолженность перед государственными внебюджетными фондами |
652 |
2 477 |
2 319 |
|
задолженность по налогам и сборам |
653 |
74 439 |
55 923 |
|
прочие кредиторы |
655 |
123 464 |
109 976 |
|
Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов |
660 |
1 289 |
1 599 |
|
Доходы будущих периодов |
665 |
36 010 |
34 592 |
|
Резервы предстоящих расходов |
670 |
529 469 |
925 919 |
|
Резервы предупредительных мероприятий |
675 |
37 208 |
37 208 |
|
Прочие обязательства |
680 |
- |
- |
|
Итого по разделу IV |
690 |
2 589 394 |
3 661 338 |
|
БАЛАНС |
700 |
60 006 306 |
63 109 136 |
СПРАВКА о наличии ценностей, учитываемых на забалансовых счетах
ПАССИВ |
Код строки |
На начало отчетного года |
На конец отчетного периода |
|
Арендованные основные средства |
910 |
1 899 453 |
2 194 300 |
|
в том числе по лизингу |
911 |
10 938 |
70 715 |
|
Товарно-материальные ценности, принятые на ответственное хранение |
920 |
- |
- |
|
Списанная в убыток задолженность неплатежеспособных дебиторов |
940 |
13 669 |
6 443 |
|
Обеспечения обязательств и платежей полученные |
950 |
1 142 565 |
782 414 |
|
Обеспечения обязательств и платежей выданные |
960 |
772 404 |
796 346 |
|
Износ жилищного фонда |
970 |
- |
- |
|
Износ объектов внешнего благоустройства и других аналогичных объектов |
980 |
- |
- |
|
Нематериальные активы, полученные в пользование |
990 |
- |
- |
|
- |
991 |
- |
- |
Отчет о прибылях и убытках страховой организации ОСАО "Ингосстрах" (Форма №2) на 31.12.2009(тыс.руб)
Наименование показателя |
Код строки |
За отчетный период |
За аналогичный период предыдущего года |
|
I. Страхование жизни |
|
|
|
|
Страховые премии (взносы) - нетто перестрахование |
10 |
- |
- |
|
страховые премии (взносы) - всего |
11 |
- |
- |
|
переданные перестраховщикам |
12 |
- |
- |
|
Доходы по инвестициям |
20 |
- |
- |
|
из них: |
|
|
|
|
проценты к получению |
21 |
- |
- |
|
доходы от участия в других организациях |
22 |
- |
- |
|
изменение стоимости финансовых вложений в результате корректировки оценки |
23 |
- |
- |
|
Выплаты по договорам страхования - нетто перестрахование |
30 |
- |
- |
|
выплаты по договорам страхования - всего |
31 |
- |
- |
|
доля перестраховщиков |
32 |
- |
- |
|
Изменение резервов по страхованию жизни - нетто перестрахование |
40 |
- |
- |
|
изменение резервов по страхованию жизни - всего |
41 |
- |
- |
|
изменение доли перестраховщиков в резервах |
42 |
- |
- |
|
Расходы по ведению страховых операций - нетто перестрахование |
50 |
- |
- |
|
затраты по заключению договоров страхования |
51 |
- |
- |
|
прочие расходы по ведению страховых операций |
52 |
- |
- |
|
вознаграждение и тантьемы по договорам перестрахования |
55 |
- |
- |
|
Расходы по инвестициям |
60 |
- |
- |
|
из них: |
|
|
|
|
изменение стоимости финансовых вложений в результате корректировки оценки |
61 |
- |
- |
|
Результат от операций по страхованию жизни |
70 |
- |
- |
|
II. Страхование иное, чем страхование жизни |
|
|
|
|
Страховые премии - нетто перестрахование |
80 |
41 151 126 |
39 212 135 |
|
страховые премии (взносы) - всего |
81 |
48 540 583 |
46 323 961 |
|
переданные перестраховщикам |
82 |
-7 389 457 |
-7 111 826 |
|
Изменение резерва незаработанной премии - нетто перестрахование |
90 |
113239 |
-2 095 032 |
|
изменение резерва незаработанной премии - всего |
91 |
404 430 |
-2 679 378 |
|
изменение доли перестраховщиков в резерве |
92 |
-291 191 |
584 346 |
|
Состоявшиеся убытки - нетто перестрахование |
100 |
-31 579 881 |
-23 714 040 |
|
Выплаты по договорам страхования - нетто перестрахование |
110 |
-29 632 484 |
-21 492 380 |
|
выплаты по договорам страхования- всего |
111 |
-33 198 569 |
-24 675 259 |
|
доля перестраховщиков |
112 |
3 566 085 |
3 182 879 |
|
Изменение резервов убытков - нетто перестрахование |
120 |
-1 947 397 |
-2 221 660 |
|
изменение резервов убытков - всего |
121 |
-428 379 |
-2 521 198 |
|
изменение доли перестраховщиков в резервах |
122 |
-1 519 018 |
299 538 |
|
Изменение других страховых резервов |
130 |
-521 839 |
-654 756 |
|
Отчисления от страховых премий |
150 |
-176 549 |
-152 298 |
|
из них: |
|
|
|
|
отчисления в резерв гарантий |
151 |
-117 699 |
-95 343 |
|
отчисления в резерв текущих компенсационных выплат |
152 |
-58 850 |
-56 955 |
|
Расходы по ведению страховых операций - нетто перестрахование |
160 |
-9 107 473 |
-9 040 969 |
|
затраты по заключению договоров страхования |
161 |
-8 529 142 |
-8 392 926 |
|
прочие расходы по ведению страховых операций |
162 |
-1 340 718 |
-1 143 916 |
|
вознаграждения и тантьемы по договорам перестрахования |
165 |
762 387 |
495 873 |
|
Результат от операций страхования иного, чем страхование жизни |
170 |
-121 377 |
3 555 040 |
|
III. Прочие доходы и расходы, не отнесенные в разделы I и II |
|
|
|
|
Доходы по инвестициям |
180 |
19 893 134 |
18 284 104 |
|
из них: |
|
|
|
|
проценты к получению |
181 |
2 712 945 |
1 983 403 |
|
доходы от участия в других организациях |
182 |
27280 |
43 270 |
|
изменение стоимости финансовых вложений в результате корректировки оценки |
183 |
2 499 148 |
1 453 915 |
|
Расходы по инвестициям |
190 |
-16 081 203 |
-19 180 453 |
|
из них: |
|
|
|
|
изменение стоимости финансовых вложений в результате корректировки оценки |
191 |
-383 208 |
-3 767 839 |
|
Управленческие расходы |
200 |
-2 355 030 |
-2 086 890 |
|
Прочие доходы, кроме доходов, связанных с инвестициями |
210 |
3 852 846 |
2 510 288 |
|
из них: |
|
|
|
|
проценты к получению |
211 |
25 016 |
82 961 |
|
Прочие расходы, кроме расходов, связанных с инвестициями |
220 |
-3 001 891 |
-2 150 940 |
|
из них: |
|
|
|
|
проценты к уплате |
221 |
-10 |
-12 |
|
Прибыль (убыток) до налогообложения |
250 |
2 186 479 |
931 149 |
|
Отложенные налоговые активы |
260 |
376 681 |
1 069 098 |
|
Отложенные налоговые обязательства |
270 |
-502 038 |
-203 313 |
|
Текущий налог на прибыль |
280 |
-397 008 |
-948 569 |
|
Налог на прибыль за границей, по ЦБ, иное по налогу на прибыль |
290 |
-49 016 |
-81 503 |
|
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода |
300 |
1 615 098 |
766 862 |
СПРАВОЧНО
Наименование показателя |
Код строки |
За отчетный период |
За аналогичный период предыдущего года |
|
Постоянные налоговые обязательства (активы) |
301 |
90 618 |
-128 883 |
|
Базовая прибыль (убыток) на акцию |
305 |
0,65 |
0,31 |
|
Разводненная прибыль (убыток) на акцию |
306 |
- |
- |
РАСШИФРОВКА ОТДЕЛЬНЫХ ПРИБЫЛЕЙ И УБЫТКОВ
Наименование показателя |
Код строки |
За отчетный период |
За аналогичный период предыдущего года |
|||
|
|
прибыль |
убыток |
прибыль |
убыток |
|
Штрафы, пени и неустойки, признанные или по которым получены решения суда (арбитражного суда) об их взыскании |
310 |
- |
6506 |
- |
23319 |
|
Прибыль (убыток) прошлых лет |
320 |
- |
715489 |
- |
776240 |
|
Возмещение убытков, причиненных неисполнением или ненадлежащим исполнением обязательств |
330 |
- |
- |
- |
- |
|
Курсовые разницы по операциям в иностранной валюте |
340 |
1246551 |
- |
- |
1162669 |
|
Отчисления в оценочные резервы |
350 |
X |
- |
X |
- |
|
Списание дебиторских и кредиторских задолженностей, по которым истек срок исковой давности |
360 |
17605 |
36200 |
- |
- |
|
- |
370 |
- |
- |
- |
- |
1209, Форма №1
БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС СТРАХОВОЙ ОРГАНИЗАЦИИ |
КОДЫ |
||||
Форма №1 - страховщик по ОКУД |
710001 |
||||
на 30.09.2010 |
Дата (год, месяц, число) |
2010 |
9 |
30 |
|
Страховая организация: Открытое страховое акционерное общество "РЕСО-Гарантия" |
по ОКПО |
||||
Регистрационный номер страховщика |
по ЕГРССД |
1209 |
|||
Идентификационный номер налогоплательщика |
ИНН |
7710045520 |
|||
Вид деятельности: Страхование |
по ОКВЭД |
66.01 |
|||
Организационно-правовая форма/форма собственности: Открытое акционерное общество / Совместная федеральная и иностранная |
по ОКОПФ / ОКФС |
47 |
31 |
||
Единица измерения: Тыс.руб. |
по ОКЕИ |
384 |
|||
Местонахождение (адрес): 125047, Москва, ул. Гашека, д.12, стр.1 |
|||||
Дата утверждения |
|||||
Дата отправки (принятия) |
|||||
на 30.09.2010 |
Дата (год, месяц, число) |
||||
47 |
31 |
||||
АКТИВ |
Код строки |
На начало отчетного года |
На конец отчетного периода |
||
I. Активы |
110 |
84 |
70 |
||
Нематериальные активы |
|||||
Инвестиции |
120 |
21583116 |
23116853 |
||
в том числе: |
121 |
- |
- |
||
земельные участки |
|||||
здания |
122 |
575119 |
629713 |
||
финансовые вложения в дочерние, зависимые общества и другие организации |
130 |
2743024 |
4981945 |
||
в том числе: |
131 |
- |
- |
||
акции дочерних и зависимых обществ |
|||||
долговые ценные бумаги дочерних и зависимых обществ и предоставленные им займы |
132 |
- |
- |
||
вклады в уставные (складочные) капиталы дочерних и зависимых обществ |
133 |
90000 |
90000 |
||
акции других организаций |
134 |
33910 |
48170 |
||
долговые ценные бумаги других организаций и предоставленные им займы |
135 |
2619112 |
4843775 |
||
вклады в уставные (складочные) капиталы других организаций |
136 |
2 |
- |
||
иные инвестиции |
140 |
18264973 |
17505195 |
||
в том числе: |
141 |
- |
- |
||
государственные и муниципальные ценные бумаги |
|||||
банковские вклады (депозиты) |
142 |
18064973 |
17505195 |
||
прочие инвестиции |
145 |
200000 |
- |
||
Депо премий у перестрахователей |
150 |
- |
- |
||
Доля перестраховщиков в резервах по страхованию жизни |
160 |
- |
10278 |
||
в том числе: |
161 |
- |
10019 |
||
в математическом резерве |
|||||
в резерве выплат по заявленным, но неурегулированным страховым случаям |
162 |
- |
- |
||
в иных страховых резервах |
163 |
- |
259 |
||
Доля перестраховщиков в резервах по страхованию иному, чем страхование жизни |
165 |
798491 |
820394 |
||
в том числе: |
166 |
254672 |
315844 |
||
в резерве незаработанной премии |
|||||
в резервах убытков |
167 |
543819 |
504550 |
||
Дебиторская задолженность по операциям страхования, сострахования |
170 |
5060027 |
5912979 |
||
в том числе: |
171 |
5044444 |
5883211 |
||
страхователи |
|||||
страховые агенты |
172 |
15583 |
29768 |
||
прочие дебиторы |
175 |
- |
- |
||
Дебиторская задолженность по операциям перестрахования |
180 |
295462 |
513529 |
||
Дебиторская задолженность страховщиков по прямому возмещению убытков |
185 |
- |
153652 |
||
Прочая дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты |
190 |
344877 |
993878 |
||
Прочая дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты |
200 |
2085403 |
2885091 |
||
Основные средства |
210 |
2719160 |
2613451 |
||
Незавершенное строительство |
220 |
210760 |
116872 |
||
Отложенные налоговые активы |
230 |
255204 |
745610 |
||
Запасы |
240 |
173307 |
139884 |
||
в том числе: |
241 |
53228 |
41371 |
||
материалы и другие аналогичные ценности |
|||||
расходы будущих периодов |
242 |
120079 |
98513 |
||
прочие запасы и затраты |
245 |
- |
- |
||
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям |
250 |
- |
- |
||
Денежные средства |
260 |
3626631 |
1898025 |
||
Прочие активы |
270 |
83435 |
- |
||
Итого по разделу 1 |
290 |
37235957 |
39920566 |
||
БАЛАНС |
300 |
37235957 |
39920566 |
||
П А С С И В |
Код строки |
На начало отчетного года |
На конец отчетного периода |
||
II. Капитал и резервы |
410 |
3100000 |
3100000 |
||
Уставный капитал |
|||||
Собственные акции, выкупленные у акционеров |
415 |
- |
- |
||
Добавочный капитал |
420 |
786366 |
784467 |
||
Резервный капитал |
430 |
851262 |
851262 |
||
в том числе: |
431 |
851262 |
851262 |
||
резервы, образованные в соответствии с законодательством Российской Федерации |
|||||
резервы, образованные в соответствии с учредительными документами |
432 |
- |
- |
||
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) |
470 |
5181107 |
4638071 |
||
- |
475 |
- |
- |
||
Итого по разделу II |
490 |
9918735 |
9373800 |
||
III. Страховые резервы |
510 |
465952 |
457851 |
||
Резервы по страхованию жизни |
|||||
в том числе: |
511 |
- |
419459 |
||
математический резерв |
|||||
резерв выплат по заявленным, но неурегулированным страховым случаям |
512 |
- |
11692 |
||
резерв дополнительных выплат (страховых бонусов) |
513 |
- |
- |
||
иные страховые резервы |
515 |
- |
26700 |
||
Резервы по страхованию иному, чем страхование жизни |
520 |
24573540 |
27172447 |
||
в том числе: |
521 |
12932336 |
14524798 |
||
резерв незаработанной премии |
|||||
резервы убытков |
522 |
7590397 |
9342110 |
||
иные страховые резервы |
523 |
4050807 |
3305539 |
||
Резервы по обязательному медицинскому страхованию |
550 |
- |
- |
||
Итого по разделу III |
590 |
25039492 |
27630298 |
||
IV. Обязательства |
610 |
- |
- |
||
Задолженность по депо премий перед перестраховщиками |
|||||
Долгосрочные займы и кредиты |
615 |
- |
- |
||
Отложенные налоговые обязательства |
620 |
8205 |
33395 |
||
Краткосрочные займы и кредиты |
625 |
- |
- |
||
Кредиторская задолженность по операциям страхования, сострахования |
Подобные документы
Методика анализа финансового состояния предприятия. Особенности проведения анализа финансового состояния страховой компании. Динамика и структура прибыли компании, показатели рентабельности. Характеристика финансовой конкурентоспособности предприятия.
курсовая работа [321,3 K], добавлен 17.12.2014Значение и задачи анализа финансового состояния, его цели и методы. Показатели анализа имущественного положения, платежеспособности, финансовой устойчивости предприятия. Отчет о движении денежных средств и рейтинговая оценка финансового состояния.
курсовая работа [294,4 K], добавлен 20.11.2014Сущность, назначение и методы анализа финансового состояния предприятия. Анализ финансового состояния предприятия (на примере ОАО "Боринское"): оценка финансового состояния, платежеспособности и финансовой устойчивости, кредитоспособности и ликвидности ба
курсовая работа [53,3 K], добавлен 30.03.2008Основные особенности, цели и методика финансового анализа. Виды, формы и методы финансового анализа. Важнейшие показатели, применяемые в анализе финансового состояния предприятия. Применение финансовой отчетности для оценки состояния предприятия.
курсовая работа [34,4 K], добавлен 02.04.2008Сущность финансового анализа. Предварительная оценка финансового состояния предприятия и его показателей. Оценка финансовой устойчивости предприятия, ликвидности баланса. Показатели оборачиваемости оборотного капитала. Оценка потенциального банкротства.
курсовая работа [404,8 K], добавлен 19.04.2012Методики анализа финансового состояния предприятия. Краткая характеристика ООО "Линком". Состав и структура баланса предприятия, оценка его платежеспособности, ликвидности и финансовой устойчивости. Мероприятия по стабилизации финансового состояния.
курсовая работа [79,9 K], добавлен 19.11.2013Сущность и цели анализа финансового состояния предприятия. Требования к информации, представленной в отчетности, ограничения по ее использованию. Анализ финансового состояния ООО "Шпалопропиточного завода", оценка его платежеспособности и рентабельности.
дипломная работа [279,3 K], добавлен 06.07.2011Теоретические аспекты оценки устойчивости финансового состояния предприятия, методы расчета и способы анализа. Способы и основные этапы расчета и анализа финансовой устойчивости исследуемого предприятия, разработка мероприятий по его совершенствованию.
дипломная работа [1,0 M], добавлен 21.12.2012Общее понятие, цели, задачи и методы финансового анализа предприятия. Информационная база анализа финансового состояния Улан-Удэнской ТЭЦ-1, показатели деловой активности и рентабельности. Проблемы обеспечения финансовой устойчивости предприятия.
дипломная работа [122,2 K], добавлен 10.10.2010Методы анализа финансового состояния предприятия. Коэффициенты рентабельности, ликвидности, платежеспособности и оборачиваемости активов (деловой активности). Анализ финансовой отчетности ОАО "Сибнефтемаш". Оценка финансовой устойчивости организации.
курсовая работа [225,0 K], добавлен 12.11.2015