Деньги, как экономическая категория
Деньги как товар, который является единым всеобщим эквивалентом и обладает абсолютной ликвидностью. Их виды и эволюция. Современные кредитно-бумажные отношения. Основной инструмент рыночного хозяйства. Денежная масса в обращении и ее агрегаты.
| Рубрика | Финансы, деньги и налоги |
| Вид | курсовая работа |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 23.08.2013 |
| Размер файла | 88,0 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
2.Банк кому-то дает заем
Предположим, госпожа Н. Берет у банка заем в размере 500 руб. Банк предоставляет заем в виде банковского депозита. В этом случае счет госпожи Н. Будет кредитован (увеличен) на сумму 500 руб. Если на ее счете до займа было 50 руб., то теперь уже 550 руб. Таким образом, новые банковские деньги были созданы. Новый депозит увеличивает размеры предложения денег. Банковские депозиты (деньги) создаются тогда, когда банк дает взаймы. Отсюда можно сделать вывод, что размер денежного предложения во многом зависит от размеров банковских кредитов.
Но банки не могут создавать депозиты на бесконечно большие суммы. Они всегда должны быть способны удовлетворить потребности клиентов в наличных деньгах - будь то банкноты или монеты. Это означает, что банки должны поддерживать некоторое надежное соотношение между объемом наличных денег и общим размером своих депозитов.
Предположим, что в банковской системе наличные деньги составляют 10% депозитов. Иначе говоря, банковские депозиты не должны превышать необходимые банку наличные средства более, чем в 10 раз.
Пропорция 1:10 означает, что каждый наличный 1 руб. позволяет банку держать 10 руб. в виде депозитов. Таким образом, если ресурсы наличных денег в банке возросли до 5 млн.руб., суммарные банковские депозиты могут увеличиться до 50 млн.руб. И наоборот, если ресурсы наличных денег сократились на 10 млн.руб., то это означает,что банковские депозиты должны сократиться на 100 млн.руб.
В действительности деньги могут работать с меньшим, чем 10% соотношением наличных и депонированных средств.
Итак, запомним:
1) банковские депозиты могут быть обменены на наличные деньги;
2) стоимость банковских депозитов существенно превышает запас наличных денег;
3) бумажные и банковские деньги (чековые вклады) не имеют действительной стоимости.
В развитых странах чековые вклады получили наибольшее распространение, поскольку более удобно выписывать чек, чем транспортировать и подсчитывать большие суммы наличных денег. В силу всех этих причин чековые деньги, или деньги безналичного расчета, стали основной формой денег в развитой экономике. С помощью чеков осуществляется самое большое количество торговых операций. Например, в США 90% всех сделок (по стоимости) осуществляется с помощью чеков. Таким образом, чековые вклады, несомненно, являются самым важным компонентом денежной массы.
1.5 Денежные теории
Для более углубленного понимания сущности денег необходимо знание денежных теорий, которые существовали в экономической науке в ее исторической ретроспективе. До начала ХХ в. главным аспектом денежной проблемы был вопрос о сущности, происхождении и функциях денег, в наше время на первый план этой проблемы выдвигается вопрос о количестве денег, необходимых для обращения, вопрос об их покупательной силе.
Исторически первой в экономической науке явилась металлическая теория денег. Она возникла в эпоху первоначального накопления капитала. В Европе - это XVI-XVII века, когда натурально-феодальное хозяйство уходило в прошлое, шло бурное развитие внутреннего и внешнего рынков. Господствующим экономическим учением той эпохи был меркантилизм. Английский экономист У. Стэффорд (1554-1612) в 1581 г. выпустил книгу «Критическое изложение некоторых жалоб наших соотечественников», в которой изложил сущность металлической теории денег. Жажда накопления побуждала буржуазию и прежде всего торговую ее часть изучить вопрос об источниках богатства. Этот источник они видели в торговле, в активном торговом балансе, который обеспечивал приток золота и серебра. Богатство меркантилисты отождествляли с деньгами, а деньги - с драгоценными металлами и прежде всего с золотом. Они были ярыми противниками порчи монет. Отсюда они ценили те функции денег, для которых необходимы полноценные монеты. Особое значение придавалось двум функциям - мировых денег и образования сокровищ. С точки зрения современных взглядов, недостатки металлической теории денег очевидны: недооценка роли бумажных денег, сущность денег увязывалась с естественными свойствами благородных металлов, не видели источник богатства в производстве и т.п. В XVIII в. и первой половине XIX в. эта теория ушла в прошлое. Хозяевами жизни стали собственники капитала, прежде всего промышленного капитала, который источник богатства видел уже не в торговле, а в производстве.
В XVII-XVIII вв. возникла новая номиналистическая (от лат. nominalis - именной) теория денег, виднейшими выразителями которой были англичане Дж. Беркли (1685- 1753) и Дж. Стюарт (1712-1780), хотя истоки этой теории можно найти еще у римских и средневековых юристов. Первые номиналисты были сторонниками использования порченных неполноценных монет. Было замечено, что стершиеся монеты обращаются так же, как и полноценные. На этом основании утверждалось: деньги создаются государством; ценность денег определяется не металлическим содержанием, а тем, что на них написано, их номиналом (отсюда и название теории). Иными словами, номиналисты отрицали товарную природу денег, а сущность денег усматривали в правовой основе, в юридическом аспекте деятельности государства.
В ХХ в. отдельные аспекты этой теории находят отражение в высокой оценке роли бумажных денег. Так, П.Самуэльсон пишет: «Эпоху товарных денег сменила эпоха бумажных денег Бумажные деньги олицетворяют сущность денег, их внутреннюю природу… Деньги - это искусственная социальная условность» Средневековая феодальная Европа искала философский камень для того, чтобы любой металл превратить в золото. Отцом золота алхимики считали знак серы, а матерью золота - знак ртути. Эти два знака и составляли герб средневековой алхимии. Любопытно, что современная ядерная физика доказала: путем бомбардировки атомов ртути ускоренными ядрами атомов серы можно получить золото. Алхимики были на верном пути! Вот только стоимость 1 грамма этого золота будет равна стоимости 1 млн. тонн природного золота. Как бы отвечая академикам-алхимикам средних веков, Дж. М. Кейнс в 1936 г. писал: «В действительности золотой стандарт является только варварским пережитком…Столетняя мечта академиков сбросила свою мантию, облачилась в бумажные лоскутки».
В ХХ в. качественные аспекты проблемы денег стали отходить на второй план, на первый план выступили количественные аспекты. Главным стал вопрос о том, сколько нужно иметь в обращении денег, чтобы обеспечить устойчивость системы товарно-денежного обращения. На смену металлической и номиналистической пришла количественная теория денег. Если меркантилисты считали, что рост денежной массы в стране ведет к росту богатства и процветанию торговли, то теперь экономисты стали доказывать обратное увеличение количества денег в обращении способствует не росту богатства страны, а лишь росту цен на товары. Шотландский философ и экономист Дэвид Юм (1711-1776) считал, что стоимость самих денег определяется их количеством, находящимся в обращении. Непосредственным толчком к возникновению подобных взглядов явилось то обстоятельство, что во второй половине XVIII в. произошла «революция цен»: в Европу стало ввозиться дешевое американское золото и серебро, что как раз и способствовало стремительному росту цен.
Количественная теория денег в ее классическом варианте выдвинула три постулата: первый - причинность (цены зависят от количества денег); второй - пропорциональность (изменение цены пропорционально количеству денег); третий - универсальность (изменение количества денег изменяет цены всех товаров). В первый половине XX в. эта теория получила развитие в работах американского экономиста Ирвинга Фишера (1867-1947), который выдвинул тезис: подобно весам количество уплаченных за товары денег и сумма цен этих проданных товаров равны.
В 1930-е и позднее в 1960-е гг. количественная теория денег породила два новых течения: а) кейнсианскую теорию регулируемой валюты и б) монетаризм. Учитывая итоги «великой депрессии» 1929-1932 гг. Дж.М.Кейнс пришел к выводу, что рыночная система хозяйствования нуждается в регулировании со стороны государства и что бумажные деньги лучше металлических, ибо количество их можно регулировать. Монетаризм полагает, что рынок должен быть свободным, нерегулируемым, а вмешательство государства в рыночную систему должно ограничиваться только одним - поддерживать стабильность темпа роста денежной массы, ибо ее рост определяет темпы инфляции, стабильность всей экономической системы. Отсюда выводятся рекомендации монетаристов по ограничению денежной массы с целью стабилизации товарно-денежного обращения и всего рыночного хозяйства.
Глава II. Деньги - основной инструмент рыночного хозяйства
2.1 Денежная масса в обращении и ее агрегаты
денежный обращение кредитный
В рыночной экономике применяются группировки денег. Они называются денежными агрегатами и служат альтернативными измерителями денежной массы в обращении.
В развитых странах для определения денежной массы используется разное количество денежных агрегатов. Так, в Англии и Франции - 2, Японии и Германии - 3, США - 4.
В американской системе расчетов используются следующие денежные агрегаты (параметры):
М1 = наличные деньги + чековые вклады, дорожные чеки, иногда - кредитные карточки;
М2 = М1 + срочные вклады небольших размеров и сбережения, легко обратимые в наличные деньги;
М3 = М2 + срочные вклады крупных размеров;
М4 = М3 + депозитные сертификаты крупных коммерческих банков.
В своей совокупности они составляют общее количество денег в обращении, или денежное предложение (денежную массу).
Кроме понятия «деньги» (М1) существует понятие «почти деньги». Отсюда возникает новое определение денег. Деньги это М1 + «почти деньги»: срочные вклады небольших и крупных размеров (включая вклады в сберегательных банках) + государственные облигации.
Другими словами, М2, М3, М4 включают элементы средства обращения (наличность и денежные вклады), соответствующие М1, плюс другие элементы, которые могут быстро и без потерь обращены в наличность, и чековые вклады, т.е «почти деньги».
Для расчета совокупной денежной массы в РФ предусмотрены следующие денежные агрегаты:
М0 = наличные деньги;
М1 = М0 + расчетные, текущие и прочие счета, вклады в коммерческих банках, депозиты до востребования в сберегательных банках;
М2 = М1 + срочные вклады в Сбербанке;
М3 = М2 + депозитные сертификаты и облигации государственных займов.
Итак, имеется несколько определений агрегатов денег, но в дальнейшем будем использовать первое определение, т.е. количество денег в обращении как сумму металлических и бумажных денег + чековые вклады на текущих счетах.
Можно спросить, почему при определении денег игнорируются кредитные карточки. Ответ: кредитные карточки не деньги, а средство получения краткосрочной ссуды в коммерческом банке или другом финансовом учреждении, выпустившем карточку. Они предназначены для того, чтобы отсрочить или отложить оплату на короткое время. Они дают возможность иметь в распоряжении меньше наличности и чековых вкладов для заключения сделки. Иначе говоря, кредитные карточки помогают синхронизировать расходы и доходы, уменьшая тем самым необходимость в хранении наличных денег и чековых вкладов.
2.2 Понятие денежной системы
Денежная система - эта форма организации денежного обращения в стране, исторически сложившаяся и закрепленная национальным законодательством. Денежные системы сложились почти четыре века назад, хотя отдельные их элементы имели место и в более ранний период. Экономисты выделяют два типа денежных систем:
1) система металлического обращения, при которой монеты непосредственно обращаются и выполняют все функции денег;
2) система обращения бумажных и кредитных денег, при которой золото вытеснено из обращения.
Понятие современной денежной системы включает в себя следующие элементы: денежную единицу; масштаб цен; виды денег; эмиссию (выпуск) денег и др. В частности, денежная единица - это установленный в законодательном порядке денежный знак, который служит для соизмерения и выражения цен всех товаров. А эмиссионная система в развитых странах означает выпуск банковских билетов и монет - казначейством в соответствии с законодательно установленным эмиссионным правом.
2.3 Денежное обращение
Деньги, сменяя форму стоимости, находятся в постоянном движении между тремя субъектами: физическими лицами, хозяйствующими субъектами и органами государственной власти. Движение денег при выполнении ими своих функций в наличной и безналичной формах представляет собой денежное обращение. Денежное обращение - кровеносная система экономики. От его успешного функционирования зависят хозяйственная активность, экономический рост, благополучие общества.
Денежное обращение осуществляется в двух формах: наличной и безналичной.
Налично-денежное обращение - движение наличных денег в сфере обращения и выполнение ими двух функций (средства платежа и средства обращения). Наличные деньги используются: для кругооборота товаров и услуг; для расчетов, не связанных непосредственно с движением товаров и услуг, а именно расчетов по выплате заработной платы, премий, пособий, пенсий; по платежам населения за коммунальные услуги; при оплате ценных бумаг и выплат по ним дохода; по выплате страховых возмещений по договорам страхования и др.
Налично-денежное движение осуществляется с помощью различных видов денег: банкнот, металлических монет, других кредитных инструментов (векселей, банковских векселей, чеков, кредитных карточек). Эмиссию, или выпуск, наличных денег осуществляет центральный, как правило, государственный банк. Он выпускает наличные деньги в обращение и изымает их, если они пришли в негодность, а также заменяет деньги на новые образцы купюр и монет.
Безналичное обращение - движение стоимости без участия наличных денег: перечисление денежных средств по счетам кредитных учреждений, зачет взаимных требований. Развитие кредитной системы и появление средств клиентов на счетах в банках и других кредитных учреждениях привели к возникновению такого обращения.
Безналичное обращение осуществляется с помощью чеков, векселей, кредитных карточек и других кредитных инструментов.
Товарно-денежные отношения требуют определенного количества денег для обращения.
Закон денежного обращения устанавливает количество денег, необходимое для выполнения ими функций средства обращения и средства платежа.
Этот закон можно сформулировать в следующем виде: количество денег, необходимых для нормального обращения (КД), должно быть равно сумме цен всех товаров (ЦТ), деленной на скорость оборота одноименных денежных единиц (СО). Эту зависимость можно выразить формулой:
(1)
Этот закон исходит из посылки, что товары и деньги имеют стоимость и что нормальное товарно-денежное обращение требует такого количества денег, которое зависит от суммы цен проданных товаров и от скорости оборота денег, от среднего числа их оборота.
С учетом развития в рыночном хозяйстве кредитных связей и отношений закон денежного обращения обретает новую модификацию, которую можно представить в следующем виде:
. (2) где
К - сумма цен товаров, проданных в кредит;
П - сумма платежей к оплате;
ВП - сумма взаимопогашающихся платежей.
Если бы в обращении были только металлические деньги, то их количество находилось бы также в обратной зависимости от стоимости самих денег. Если бы в обращении находились только кредитно-бумажные деньги, то они обладали бы покупательной способностью и функционировали бы так же, как золотые, но при условии, что их количество равно количеству золотых денег. Если же в обращение поступает бумажных денег больше, чем золотых, в 2, 3, 4 и т. д. раза, то их покупательная способность была бы ниже в 2, 3, 4 и т. д. раза. Этот закон денежного обращения, представленный в формуле (2), исходит из посылки, что в обращении фигурируют полноценные металлические деньги, а кредитно-бумажные деньги как бы дублируя их. Из подобной посылки исходили А.Смит, Д.Рикардо и К.Маркс.
В современных условиях, когда в обращении фигурируют только кредитно-бумажные деньги, а золото в роли денег ушло с рыночной сцены, в экономической науке сложился новый подход к определению количества денег в обращении. Количественная теория денег получила развитие в работах И.Фишера, который полагал, что покупательную силу денег определяют 6 факторов:
М - количество наличных денег в обращении;
V - скорость обращения наличных денег;
P - средневзвешенный уровень цен;
Q - количество товаров;
М' - сумма банковских депозитов, т. е. сумма денежных средств на чековых счетах;
V' - скорость депозитно-чекового обращения, т. е. скорость обращения денежных остатков на счетах в течении данного периода.
Полагая, что сумма денег, уплаченных за товар, равна количеству товаров, умноженному на общий уровень товарных цен, И.Фишер вывел знаменитое «уравнение обмена», которое стало альфой и омегой современного монетаризма:
(3)
И.Фишер использует также знак суммирования ? как сложение результатов произведений товаров на средневзвешенную цену. Поэтому уравнение обмена может быть изображено следующим образом:
. (4)
В условиях развитых кредитных отношений И.Фишер учитывает не только деньги, находящиеся в обращении, но и денежные средства на чековых счетах в банках. С учетом этого фактора формула обмена обретает вид:
. (5)
При этом MV+M'V' выражает денежную часть уравнения обмена, а PQ выражает товарную ее часть.
На основе формулы обмена (3) легко можно определить формулу товарных цен, которая примет вид:
. (6)
На основе этой же формулы (3) можно определить количество денег, необходимых для обращения Q товаров. При этом формула (3) примет вид:
. (7)
В условиях кредитного обращения денежная масса стала взаимодействовать с финансовыми активами банков и корпораций. Возникла реальная потребность быстрого превращения капитала, богатства, различных финансовых активов в наличные деньги. Эта способность богатства превращаться в деньги получила название ликвидности. Фактор ликвидности был учтен английским экономистом Артуром Пигу (1877-1959) в формуле, которая получила название «кембриджского уравнения» и имеет вид:
(8)
где М - денежная масса;
Р - уровень цен;
Q - товарная масса или физический обмен товарного оборота в единицу времени (например, года);
К - часть конечного продукта PQ, которую люди предпочитают иметь в ликвидной форме, иными словами К - это доля годовых доходов фирм и лиц, которую они держат в наличной денежной форме.
В формуле И.Фишера используется показатель скорости обращения денежной единицы (V) , а в формуле А.Пигу - коэффициент ликвидности (К), который является обратным по значению показателю V, ибо
.
Если в формуле А.Пигу коэффициент К заменить на 1/V, то получим формулу И.Фишера, т.е. формулу (7).
И в формуле И.Фишера, и в формуле А.Пигу переменными признаются две величины: М и Р - и тем самым причинность роста цен (Р) выводится из динамики изменения денежной массы (М).
Дж.Кейнс в «Трактате о денежной реформе» еще в 1923 г. предложил свой вариант кембриджского уравнения, в котором особо учел два новых фактора: желание людей хранить деньги в форме банковских депозитов (вкладов) - К' и норму обязательных банковских резервов - r. В результате это уравнение получает вид:
. (9)
Позднее в своей работе «Общая теория занятости, процента и денег» совокупный спрос на деньги он определяет по формуле:
, (10)
где - трансакционный спрос;
- спекулятивный спрос;
- национальный доход;
- норма процента;
и - функции ликвидности.
Трансакционный спрос на деньги объединяет в себе желание людей хранить наличные деньги в качестве средства платежа в каждый данный момент, а также мотив предосторожности, т.е. желание иметь наличные деньги для обеспечения в будущем возможности распоряжаться ими.
Спекулятивный спрос включает в себя мотив хранения денег с целью избежать потерь капитала в периоды повышения норм ссудного процента, если денежные активы хранятся в форме акций или облигаций.
Особое значение Дж.М.Кейнс придавал теории предпочтения ликвидности и соответственно функции ликвидности денег. Население и фирмы потому и хранят свои активы в форме денег, что они высоко ценят их абсолютную ликвидность. Утечка денег из оборота сокращает объем совокупного платежеспособного спроса, что в свою очередь отрицательно влияет на объем и темпы роста производства. Отсюда кейнсианство предлагает свои рецепты стимулирования спроса, в частности, стимулирования спроса на основе дешевых денег и понижения процентных ставок. Однако эти меры неизбежно ведут к инфляции - обесцениванию денег и росту цен.
В этих условиях появилась критика кейнсианства со стороны современных сторонников количественной теории денег - монетаристов. Американский экономист Милтон Фридмен (род. 1912 г.) предложил свой современный вариант уравнения обмена, который имеет вид:
(11)
где М - количество денег в обращении;
V - скорость обращения денег;
Р - абсолютный уровень цен;
Y - реальный объем производства, поток реального дохода.
Формулу (11) можно преобразовать следующим образом:
(12)
Из этой формулы (12) видно, что количество денег в обращении и соответственно величина спроса на деньги зависит от следующих факторов:
· от абсолютного уровня цен. При прочих равных условиях, чем выше уровень цен, тем выше спрос на деньги, и наоборот;
· от уровня реального объема производства. Рост объема производства повышает реальные доходы населения. Наличие более высоких реальных доходов предлагает рост объема сделок и, соответственно, рост спроса на деньги.
· от скорости обращения денег. Здесь зависимость обратная. Факторы, определяющие скорость оборота денег, многообразны, и все они влияют на величину денежного спроса.
Причина и следствие меняются местами. Из формулы (12) видно, что в монетаристской теории деньги и, в частности, их количество в обращении - решающих фактор воздействия и на уровень цен, и на поток реального дохода, а в конечном счете - на воспроизводство национального дохода и валового национального продукта. М.Фридмен сформулировал «денежное правило», по которому устойчивый долговременный темп роста денежной массы должен иметь тот же темп роста, каким растет реальный объем производства и изменяется скорость обращения денег. Если предположить, что скорость оборота денег - величина постоянная, то очевидно, что темпы роста денежной массы не должны превышать темпы роста реального национального дохода реального ВНП.
Подобные документы
Деньги - особый товар, который является единственным всеобщим эквивалентом. Деньги и их природа появления, их сущность и экономическое значение. Сущность монетарной политики, ее цели, типы, задачи и проблемы. Инструменты проведения монетарной политики.
курсовая работа [1,4 M], добавлен 30.10.2010Демонетизация золота. Ее сущность и причины. Формы демонетизации. Эволюция денег. Структура денежного оборота. Кредитные карточки и электронные деньги. Денежная масса и денежные агрегаты. Система электронных денег. Сущность и природа современных денег.
реферат [59,8 K], добавлен 06.07.2008Понятие и виды денег - специфического товара максимальной ликвидности, который является универсальным эквивалентом стоимости других товаров или услуг. История происхождения и функция денег, их роль в экономике. Обеспеченные, фиатные и товарные деньги.
презентация [1,9 M], добавлен 26.12.2014Денежная единица Российской Федерации — рубль. Деньги это экономическая категория. В экономической литературе деньги определяются как особый товар, стихийно выделившийся из товарного мира и представляет собой "кристаллизацию меновой стоимости".
реферат [25,4 K], добавлен 02.06.2008Эволюция денег. Сущность и функции денег. Экономическая роль денег и ступени их развития. Товар и деньги. Денежная система. Понятие денежной системы. Денежное обращение. Денежно-кредитная политика: цели, инструменты, типы. Денежная система РФ. Виды денежн
курсовая работа [39,5 K], добавлен 17.06.2005Денежная масса как один из важнейших показателей, характеризующих денежно-кредитную сферу. Агрегированные (суммарные) показатели объема и структуры денежной массы. Структура агрегата "Квази-деньги". Денежная база как важнейший компонент денежной массы.
контрольная работа [35,6 K], добавлен 04.02.2010Экономическая роль денег и ступени их развития. Функции денег. Денежное обращение. Налично-денежный оборот. Безналичный денежный оборот. Денежная масса и ее элементы. Деньги и цены. Закон денежного обращения. Денежные системы.
курсовая работа [57,1 K], добавлен 20.12.2003Экономическая роль денег и ступени их развития. Товар и деньги. Эволюция денег. Виды денег. Функции денег. Мера стоимости. Средство накопления. Средство обращения. Средство платежа. Денежное обращение. Налично-денежный оборот.
курсовая работа [62,5 K], добавлен 09.06.2007Экономические предпосылки и история появления бумажных денег. Первое появление денег в Китае. Банкноты Соединенных Штатов. Бумажные деньги Российской Империи. Советские бумажные деньги. Бумажные деньги – это знаки полноценных денег.
реферат [25,4 K], добавлен 01.09.2002Деньги по своему происхождению – это товар. Выделившись из общей товарной массы, они сохраняют товарную природу и имеют те же два свойства, что и любой другой товар. Возникновение и эволюция денежных форм и взаимоотношений товар-деньги-товар.
реферат [24,2 K], добавлен 20.05.2008
