Управление дебиторской задолженностью

В ООО «Неон+» срок уплаты денежных средств за выполненные электромонтажные работы составляет 10 дней после подписания Акта выполненных работ. Значит, в 2008 году погашение задолженности дебиторами происходило в рамках установленных сроков, то есть предприятие имело нормальную дебиторскую задолженность.

Доля дебиторской задолженности в обще объеме оборотных активов с каждым годом уменьшается, но, не смотря на это, она все же высока. Так, в 2008 году доля дебиторской задолженности в оборотных средствах составляла 38%.

Оценка соотношения темпов роста дебиторской задолженности с темпами роста выручки от продаж (таблица 7) также важна при анализе дебиторской задолженности.

Таблица 7. Соотношение темпов роста дебиторской задолженности с темпами роста выручки от продаж

Увеличение данного показателя в динамике свидетельствует о снижении уровня управления дебиторской задолженностью и «замораживании» части выручки организации, необходимой для финансирования текущей деятельности. Проанализировав данную таблицу, можно сделать вывод, что по сравнению с 2006 годом в 2007 году при увеличении выручки на 1% объем дебиторской задолженности увеличится на 0,25%, а в 2008 году в сравнении с 2007 годом - на 0,62%.

Соотношение дебиторской и кредиторской задолженностей влияет на финансовую устойчивость организации. Так, чтобы предприятие было финансово устойчиво, соотношение этих двух задолженностей должно быть равновеликим [18, 40]. В таблице 8 представлено данное соотношение в ООО «Неон+».

Таблица 8. Соотношение дебиторской и кредиторской задолженностей в ООО «Неон+»

На основании данной таблицы видно, что соотношение дебиторской и кредиторской задолженностей неудовлетворительно. В 2008 году оно составило 0,40, что на 0,09 меньше, чем в 2007 году, и на 0,02 больше, чем в 2006 году. Можно сделать вывод, что обязательства организации перед кредиторами (перед поставщиками, перед бюджетом и внебюджетными фондами, перед другими кредиторами) составляют больший объем, чем обязательства дебиторов перед ООО «Неон+», что может сказаться на финансовой устойчивости предприятия.

При погашении просроченной дебиторской задолженности реальная стоимость дебиторской задолженности отличается от стоимости в момент возникновения. Это происходит потому, что стоимость денежных средств постоянно меняется. Поэтому целесообразно рассчитать реальную дебиторскую задолженность и потери от их несвоевременного взыскания (таблица 9).

Таблица 9. Расчет реальной дебиторской задолженности

Из таблицы видно, что в 2006 году ООО «Неон+» из-за просрочки платежей дебиторов потеряла 220 рублей, а в 2007 году - 70 рублей. Данные потери не составляют серьезных убытков. В 2008 году в среднем дебиторская задолженность погашалась в срок, и поэтому организация не несла никаких потерь в рамках данного актива.

Таким образом, проанализировав дебиторскую задолженность ООО «Неон+» можно сказать о том, что в целом ее состояние находится на довольно хорошем уровне. Хотя данный актив с каждым годом все увеличивается, ее доля в общем объеме оборотных активов уменьшается. Уменьшается и период оборачиваемости дебиторской задолженности. Так в 2008 году он составил 8 дней, что удовлетворяет сроку оплаты задолженности с момента ее возникновения, и на предприятии не имеет место просроченная дебиторская задолженность. Соотношение темпов роста дебиторской задолженности и темпов роста выручки от продаж увеличивается, что является отрицательной тенденцией. Также неудовлетворительным является соотношение дебиторской и кредиторской задолженностей на предприятии. ООО «Неон+» не имело значительных потерь от несвоевременной уплаты долгов дебиторами, а на сегодняшний момент такие убытки и вовсе отсутствуют.

3. Предложения по совершенствованию управления дебиторской

задолженностью ООО «НЕОН+»

ООО «Неон+» на конец 2008 года имела 38% дебиторской задолженности в общем объеме оборотных средств. Практически вся являлась нормальной задолженностью, то есть ее погашение ожидалось в рамках установленных сроков. Поэтому организация не нуждается в оздоровлении дебиторской задолженности.

Но чтобы сохранить состояние дебиторской задолженности на данном уровне, а также, по возможности, улучшить ее, организация должна постоянно контролировать данный вид актива. Для этой цели можно предложить некоторые пути управления дебиторской задолженностью.

В ООО «Неон+» за состоянием дебиторской задолженности следит бухгалтер. Задача бухгалтера состоит в том, чтобы определять сроки погашения данной задолженности, выявлять непогашенную в срок дебиторскую задолженность, своевременно предупреждать руководство об истечении срока исковой давности по дебиторской задолженности. Все это выявляется в результате инвентаризации задолженностей. Поэтому предприятие должно обозначить в своей учетной политике дату проведения инвентаризации дебиторской задолженности (не реже 1 раза в год).

Для проведения инвентаризации должна создаваться специальная комиссия, назначенная руководителем. Проверка состояния дебиторской задолженности должна проводиться по каждому покупателю и заказчику отдельно, чтобы знать, с кого именно впоследствии требовать уплату долга. После проведенной инвентаризации организация, на мой взгляд, должна изучать, какой процент невозврата дебиторской задолженности приходится на одного или нескольких главных должников; будет ли влиять неплатеж одним из главных должников на финансовое положение предприятия, а также производить оценку по срокам образования задолженностей и срокам их возможного погашения.

Но, на мой взгляд, выявление просроченной дебиторской задолженности один раз в год недостаточно. Руководство должно регулярно информироваться о состоянии задолженности покупателей, чтобы иметь возможность не допустить невыполнения покупателями своих обязательств. Для этого бухгалтерия может еженедельно представлять руководству отчет о наличии и движении дебиторской задолженности. В таблице 10 представлена возможная форма данной отчетности.

Таблица 10. Отчет о дебиторской задолженности с «____» по «____»

В данной форме отчета отражена вся необходимая информация для контроля дебиторской задолженности.

После того, как в ООО «Неон+» провели инвентаризацию дебиторской задолженности и выявили дебиторскую задолженность, срок погашения которой истекает, необходимо разработать план мероприятий по работе с конкретными покупателями и заказчиками. Такие мероприятия могут включать [21, 111 - 112]:

· телефонные переговоры;

· письменное напоминание на официальном уровне. В письме целесообразно указать необходимость согласования графика погашения задолженности к фиксированному сроку;

· выезды к контрагентам;

· анализ финансового состояния дебитора. Здесь оценивается возможность дебитора погасить задолженность на основе анализа баланса и отчета о финансовых результатах.

Данные мероприятия по работе с покупателями помогут избежать просрочки платежей, а также заранее установить, в состоянии ли покупатель выполнить свои обязательства.

При анализе соотношения дебиторской и кредиторской задолженностей ООО «Неон+» было выявлено, что кредиторская задолженность значительно превышает дебиторскую (более чем в два раза). Это может привести к неплатежеспособности организации. Чтобы этого избежать, предприятие может использовать взаимозачеты с теми контрагентами, которые являются для ООО «Неон+» и дебиторами и кредиторами. Чтобы произвести двусторонний взаимозачет, достаточно заявления одной из сторон. Другая сторона отказаться от взаимозачета уже не может. Инициатор взаимозачета должен составить акт о проведении зачета взаимных требований, в котором обязательно указывается сумма задолженности, погашаемая взаимозачетом, и дата проведения взаимозачета [7,192]. Таким образом, у предприятия уменьшится как дебиторская задолженность, так и кредиторская.

Расчеты с покупателями и заказчиками ООО «Неон+» ведет в основном при помощи платежных поручений. Но такая форма расчета не дает организации никакой гарантии, что клиент оплатит выполненные работы. Так как предприятие в большинстве случаев ведет разовые и эпизодические расчеты с покупателями, то более выгодно производить расчеты в аккредитивной форме. Суть аккредитива состоит в том, что банк покупателя дает поручение банку поставщика оплатить выполненные поставщиком, в данном случае ООО «Неон+», работы на условиях предусмотренными в аккредитивном заявлении получателя. Сумму аккредитива банк покупателя депонирует на отдельном счете для последующего покрытия выплат поставщику по извещениям обслуживающего его банка. Если у покупателя недостаточно средств на расчетном счете, то аккредитив может выставляться и за счет ссуды банка. Таким образом, ООО «Неон+» всегда будет иметь гарантию, что оплата оказанных услуг будет выполнена.

Организация должна будет осуществлять работы только после получения уведомления об открытии аккредитива. Затем, после выполнения соответствующих работ, ООО «Неон+» должен предоставить в свой банк комплект документов, свидетельствующих о выполнении условий аккредитива (счета-фактуры, накладные, акт приемки-передачи работ). Банк поставщика должен проверить документы на соответствие инструкции покупателя [29, 51], и, если недостатки не обнаружены, зачислит денежные средства на счет ООО «Неон+». Таким образом, заключая договор с заказчиком о выполнении электромонтажных работ и указывая способ расчетов с помощью аккредитива, дебиторская задолженность вообще не возникает, то есть денежные средства заранее перечислены на специальный счет и риск неоплаты отпадает сам собой.

Исходя из выше сказанного, ООО «Неон+», должно непрерывно контролировать дебиторскую задолженность и стремиться к ее минимизации, несмотря на то, что данный актив находится в хорошем состоянии. Это позволит организации не только сохранить текущее финансовое положение, но и постоянно его улучшать.

дебиторский задолженность финансовый управление

Заключение

Обобщая вышеизложенное исследование, можно сделать следующие выводы.

Одной из задач финансового менеджера по управлению дебиторской задолженностью являются определение степени риска неплатежеспособности покупателей, расчет прогнозного значения резерва по сомнительным долгам, а также предоставление рекомендаций по работе с фактически или потенциально неплатежеспособными покупателями.

Увеличение дебиторской задолженности инициирует дополнительные издержки предприятия на: увеличение объема работы с дебиторами (связь, командировки и пр.); увеличение периода оборота дебиторской задолженности (увеличение периода инкассации); увеличение потерь от безнадежной дебиторской задолженности.

В зависимости от размера дебиторской задолженности, количества расчетных документов и дебиторов анализ ее уровня можно проводить как сплошным, так и выборочным методом.

Дебиторская задолженность - элемент оборотных средств, ее уменьшение снижает коэффициент покрытия. Поэтому финансовые менеджеры решают не только задачу снижения дебиторской задолженности, но и ее балансирования с кредиторской. При анализе соотношения между дебиторской и кредиторской задолженностями необходим анализ условий коммерческого кредита, предоставляемого фирме поставщиками сырья и материалов.

С целью максимизации притока денежных средств предприятию следует разрабатывать широкое разнообразие моделей договоров с гибкими условиями формы оплаты и гибким ценообразованием. Возможны различные варианты: от предоплаты или частичной предоплаты до передачи на реализацию и банковской гарантии.

Система скидок способствует защите предприятия от инфляционных убытков и относительно дешевому пополнению оборотного капитала в денежной или натуральной форме. Для того чтобы определить, следует ли покупателю предоставлять скидку за авансовые выплаты остатков на счетах, финансовому менеджеру следует сравнить доход от денежных средств, получаемых в результате ускоренных платежей, с суммой скидки.

Список использованных источников

1. Александер, Д. Международные стандарты финансовой отчетности: от теории к практике [текст]/ Дэвид Александер, Анне Бриттон, Энн Йориссен; пер. с англ. В.И. Бабкина, Т.В. Седова. - М.: Вершина, 2005. - 886 с.

2. Басовский, Л.Е. Финансовый менеджмент: учебник [текст]/ Л.Е. Басовский. - М.: ИНФРА-М, 2002 - 239 с.

3. Бланк, И.А. Основы финансового менеджмент[текст] / И.А. Бланк. - Киев.: Ника-Центр, 2002. - 720 с.

4. Бланк, И.А. Управление активами и капиталом предприятия [текст]/ И.А. Бланк. - Киев: Эльга: Ника-Центр, 2003. - 448 с.

5. Бригхэм, Ю. Финансовый менеджмент[текст]. Полный курс: в 2 т. Т.2 / Ю. Бригхэм, Л. Гапенски; под ред. В.В. Ковалева. - СПб.: Экономическая школа, 1999. - 497 с.

6. Ван Х. Основы финансового менеджмента [текст]/ Джеймс К. Ван Хорн, Джон М. Вахович (мл.); пер. с англ. Э.В. Кондуковой [и др.]. - 11. изд. - М.: Вильямс, 2001. - 988 с.

7. Гиляровская, Л.Т. Анализ и оценка финансовой устойчивости коммерческой организации [текст]/ Л.Т. Гиляровская, А.А. Вехорева. - СПб.: Питер, 2003. - 256 с.

8. Дранко, О.И. Финансовый менеджмент[текст]: технологии упр. финансами предприятия: учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям 060400 (Финансы и кредит), 061100 (Менеджмент орг.), 060800 (Экономика и упр. на предприятии (по отраслям)) / О.И. Дранко. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004. - 351 с. Ермасова, Н.Б. Финансовый менеджмент: конспект лекций / Н.Б. Ермасова. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Юрайт: Высш. образование, 2009. - 166 с.

9. Ефимова, О.В. Финансовый анализ[текст]. - 4-е изд., перераб. и доп. / О.В. Ефимова - М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 2002. - 528 с.

10. Каратуев, А.Г. Финансовый менеджмент[текст]: учеб.-справ. пособие / А.Г. Каратуев. - М.: ФБК-пресс, 2001. - 494 с.

11. Ковалев, В.В. Учет, анализ и финансовый менеджмент[текст]: учеб.-метод. пособие / В.В. Ковалев, Вит.В. Ковалев. - М.: Финансы и статистика , 2006. - 686 с.

12. Ковалев, В.В. Финансовый анализ[текст]: методы и процедуры / В.В. Ковалев. - М.: Финансы и статистика, 2006. - 559 с.

13. Крейнина М.Н. Управление движением дебиторской и кредиторской задолженности предприятия [текст]// Финансовый менеджмент, 2001. - №3

14. Мицек, С.А. Краткосрочная финансовая политика предприятия [текст]: учебное пособие / С.А. Мицек. - М.: КНОРУС, 2007. - 248 с.

15. Хромов, М.Ю. Дебиторка. Возврат, управление, факторинг [текст]/ М.Ю. Хромов. - СПб.: Питер, 2008. - 205 с.

Размещено на Allbest.ru