3.2 Показатели финансового сектора и финансовых отношений в экономики на современном этапе

По официальным данным Агентства Республики Казахстан по статистике, в декабре 2005 года годовой уровень инфляции составил 7,5% (в декабре 2004 года - 6,7%). При этом продовольственные товары подорожали на 8,1%, непродовольственные товары - на 5,9%, платные услуги населению - на 8,0%.

В январе-декабре 2005 года в структуре продовольственных товаров было зарегистрировано повышение цен на овощи и фрукты - на 23,1%, на рис - на 18,3%, на мясо и мясопродукты - на 12,5%, на сахар - на 11,9%, на рыбу и морепродукты - на 11%.

В группе непродовольственных товаров наибольшее повышение цен произошло на одежду - на 8,0%, обувь - на 7,0%, печатные издания - на 5,7%, ткани - на 4,9%, товары личной гигиены - на 4,8%, бензин - на 3,2%.

Услуги жилищно-коммунальной сферы стали дороже на 7,4% в результате роста цен на газоснабжение - на 34,5%, содержание жилья - на 9,6%, сбор мусора - на 8%. Кроме того, было зарегистрировано повышение цен на услуги учреждений образования - на 19,5%, здравоохранения - на 7,2%, пассажирского транспорта - на 6%, культуры - на 5,4%.

В среднегодовом исчислении инфляция за 2005 год составила 7,6% (за 2004г. - 6,9%).

За 2005 год чистые международные резервы Национального Банка в текущих ценах снизились на 23,8% до 7065,9 млн. долл. Продажа иностранной валюты Национальным Банком на внутреннем рынке, обслуживание внешнего долга Министерства финансов, пополнение активов Национального фонда были частично нейтрализованы поступлениями иностранной валюты на счета Правительства в Национальном Банке. В результате чистые валютные запасы (СКВ) снизились на 28,2% до 6080,4 млн. долл. Активы в золоте выросли на 22,6% в результате проведенных Национальным Банком операций и роста цены золота.

Международные резервы страны в целом, т.е. включая деньги Национального фонда (8014,7 млн. долл.), увеличились за 2005 год на 4,7% и составили 15084,4 млн. долл.

Увеличение чистых внутренних активов Национального Банка за 2005 год обусловило расширение денежной базы на 14,7% до 663,0 млрд. тенге, денежная масса выросла на 22,0% до 2012,5 млрд. тенге вследствие увеличения внутренних активов депозитных организаций, тогда как чистые внешние активы сократились.

Более высокий рост денежной массы по сравнению с ростом денежной базы за 11 месяцев 2005 года обусловил увеличение денежного мультипликатора с 2,86 до 3,30.

В 2005 году ситуация на валютном рынке характеризовалась тенденцией номинального ослабления тенге по отношению к доллару США. В целом она соответствовала конъюнктуре мирового валютного рынка, характеризовавшейся значительным укреплением американской валюты.

Средневзвешенный обменный курс тенге в целом за 2005 год составил 132,94 тенге за доллар. Биржевой курс на конец периода составил 133,77 тенге за доллар. За год в номинальном выражении тенге девальвировал к доллару США на 2,9%. Наиболее высокая скорость девальвации наблюдалась в марте и июне (1,82% и 1,95%, соответственно).

Объем биржевых торгов в долларовой позиции составил 11749,0 млн. долл. США, превысив показатель 2004 года на 26,3%.

За 2005 год Министерство финансов осуществило размещение государственных ценных бумаг на 122,8 млрд. тенге, что на 2,7% больше по сравнению 2004 годом. При этом было проведено 7 аукционов, на которых были размещены 10-ти и 15-ти летние МЕУЖКАМ, 3-х, 4-х и 5-ти летние МЕОКАМ, а также 12-ти месячные МЕККАМ. Государственные долгосрочные сберегательные казначейские обязательства МЕУЖКАМ были размещены впервые.

В течение 2005 года снижение доходности произошло по 12-ти месячным МЕККАМ с 3,16% до 2,75%, по оставшимся видам ценных бумаг аукционы проводились только один раз в течение отчетного периода и доходность по ним составила: по 3-х летним МЕОКАМ - 3,82%, по 4-х летним МЕОКАМ - 3,53%, по 5-ти летним МЕОКАМ - 4,09%.

Погашение государственных ценных бумаг Министерства финансов, включая выплату вознаграждения, в 2005 году составило 69,7 млрд. тенге.

В результате объем ценных бумаг Министерства финансов в обращении увеличился по сравнению с декабрем 2004 года на 27,0% до 291,4 млрд. тенге на конец декабря 2005 года.

Краткосрочные ноты Национального Банка Казахстана. Объем эмиссии нот Национального Банка в 2005 году составил 1960,2 млрд. тенге, что 3,4 раза больше, чем за 2004 год. При этом погашение нот Национального Банка в отчетном периоде, включая выплату вознаграждения, составило 2210,3 млрд. тенге. В результате на конец декабря 2005 года по сравнению с декабрем 2004 года объем нот Национального Банка в обращении уменьшился на 59,4% до 161,0 млрд. тенге.

Депозитный рынок. На 1 декабря 2005 года общий объем депозитов резидентов вырос на 27,2% по сравнению с данными на начало 2005 года до 1617,0 млрд. тенге (12,1 млрд. долл. США). При этом депозиты юридических лиц увеличились на 28,6% до 1066,6 млрд. тенге, вклады физических лиц - на 24,8% до 550,4 млрд. тенге.

В январе-ноябре 2005 года наблюдалось понижение уровня долларизации. Депозиты в национальной валюте увеличились на 27,7% до 921,6 млрд. тенге, а депозиты в иностранной - на 26,6% и составили 695,4 млрд. тенге. В результате удельный вес тенговых депозитов в общем объеме депозитов резидентов повысился с 56,8% до 57,0%.

Динамика ставок по депозитам банков характеризовалась следующими изменениями. В ноябре 2005 года по сравнению с декабрем 2004 года средневзвешенная ставка вознаграждения по тенговым срочным депозитам физических лиц снизилась с 9,3% до 9,1%, по депозитам небанковских юридических лиц - с 3,4 % до 3,3%.

Кредитный рынок. За январь-ноябрь 2005 года общий объем кредитов банков экономике вырос на 56,7% по сравнению с данными на начало 2005 года до 2326,2 млрд. тенге (валютный эквивалент - 17,3 млрд. долл. США).

Кредиты в национальной валюте выросли на 65,0% и составили 1178,3 млрд. тенге, а в иностранной валюте - на 49,1%, составив 1147,9 млрд. тенге. В результате удельный вес тенговых кредитов по сравнению с началом 2005 года вырос с 48,1 % до 50,7%.

За январь-ноябрь 2005 года долгосрочные кредиты выросли на 63,9% по сравнению с данными на начало 2005 года, составив 1598,8 млрд. тенге, а краткосрочные - на 43%, составив 727,3 млрд. тенге. Удельный вес долгосрочных кредитов увеличился с 65,7 % до 68,7%.

Кредиты малому предпринимательству увеличились на 57,9% и к концу ноября 2005 года составили 455,2 млрд. тенге или 19,6% (на конец 2004 года - 19,4%) от общего объема кредитов экономике.

В ноябре 2005 года по сравнению с декабрем 2004 года средневзвешенная ставка вознаграждения по кредитам в национальной валюте физическим лицам осталась без изменений на уровне 19,5%, а по кредитам юридическим лицам снизилась с 13,7% до 13,4%.

Платежная система Республики Казахстан. В целом, в платежных системах Казахстана (Межбанковской системе переводов денег и Межбанковском клиринге) в 2005 году наблюдался дальнейший рост количества и объемов платежей. Так, количество платежей, проведенных за 2005 год через национальные платежные системы, составило 23,2 млн. транзакций на сумму 51,7 трлн. тенге (или 389,1 млрд. $). По сравнению с 2004 годом количество платежей в платежных системах увеличилось на 33,4% (5,8 млн. транзакций), а сумма платежей - на 72,1% (21,7 трлн. тенге).

Платежные карточки. По состоянию на 1 декабря 2005 года выпуск платежных карточек осуществляли 20 банков второго уровня (58% в общем количестве банков) и АО "Казпочта".

В обращении на 1 декабря 2005 года находятся 3,14 млн. платежных карточек, что превышает уровень соответствующего периода 2004 года на 33,8%. Количество держателей платежных карточек за отчетный период увеличилось на 31,8% и составило 3,01 млн. человек (20% от общей численности населения страны).

Объемы произведенных транзакций с использованием платежных карточек казахстанских эмитентов за январь-ноябрь 2005 года составили 748,4 млрд. тенге (5,6 млрд. $), увеличившись по сравнению с аналогичным периодом 2004 года на 50,4%. При этом, следует отметить опережающий рост объемов безналичных платежей (в 3 раза до 61,2 млрд. тенге) по сравнению с ростом объемов операций по снятию наличных денег (на 44,1% до 687,2 млрд. тенге).

По состоянию на 1 декабря 2005 года в Казахстане задействовано 3218 торговых предприятий, принимающих к оплате платежные карточки, что на 37,8% превышает их количество в аналогичном периоде 2004 года.

Эмиссионные операции Национального Банка Республики Казахстан. В целом период 2005 года характеризовался снижением потребностей субъектов экономики в наличных деньгах по сравнению с 2004 годом.

За истекший год из резервных фондов Национального Банка в обращение было выпущено наличных денег на сумму 592,3 млрд. тенге. Объем изъятия банкнот и монет национальной валюты из обращения за тот же период времени составил 544,6 млрд. тенге. Таким образом, эмиссионный результат сложился положительным, в размере 47,7 млрд. тенге, что составляет 32% от эмиссионного результата 2004 года (148,9 млрд. тенге).

Для развития финансового сектора экономики поставлены следующие краткосрочные задачи:

дальнейшее усиление контроля со стороны Национального Банка за инфляционными процессами в Казахстане;

дальнейшая либерализация валютного режима;

содействие развитию системы безналичных платежей;

обеспечение эффективного и надежного функционирования платежных систем, осуществление надзора и контроля за обеспечением их стабильного функционирования;

продолжение работы по выполнению Плана мероприятий на 2003-2006 годы по реализации Концепции развития финансового сектора Казахстана.

Заключение