Значения процентной прибыли следующие:

- I квартал - 71 555 823 тыс. руб.;

- II квартал - 77 674 429 тыс. руб. (рост на 6 118 606 тыс. руб.);

- III квартал - 85 540 674 тыс. руб. (рост на 7 866 245 тыс. руб.);

- IV квартал - 95 669 800 тыс. руб. (рост на 10 129 126 тыс. руб.).

Величина производительных активов на протяжении всего исследуемого периода имеет тенденцию к росту. Стоимостная оценка собственного капитала в третьем и четвертом кварталах увеличивается, во втором квартале наблюдается незначительное снижение порядка 3,34%.

Динамика прибыльности капитала на протяжении всего анализируемого периода положительна, динамика достаточности капитала - отрицательна. Логично предположить, что снижение достаточности капитала будет оказывать дестабилизирующее воздействие на изменение величины процентной прибыли.

Во втором квартале величина процентной прибыли в целом увеличилась на 6 118 606 тыс. руб. Процентная прибыль увеличилась на 6 063 835 тыс. руб. в результате увеличения на 8,47% производительных активов. Увеличение прибыльности капитала с 0,08 до 0,09 в целом привело к увеличению процентной прибыли на 7 841 152 тыс. руб., а снижение достаточности капитала с 0,182 до 0,162 привело к снижению процентной прибыли на 7 786 382 тыс. руб.

Величина полученной процентной прибыли в третьем квартале превышает данный показатель во втором квартале на 7 866 245 тыс. руб. Наибольшее влияние на рост данного показателя оказывает увеличение коэффициента прибыльности капитала с 0,09 до 0,098 - рост процентной прибыли на 6 626 400 тыс. руб. Рост производительных активов также спровоцировал рост процентной прибыли на 3 970 709 тыс. руб., в то время как снижение коэффициента достаточности капитала на 0,006 уменьшил величину процентной прибыли на 2 730 864 тыс. руб.

Рост процентной прибыли в четвертом квартале 2008 года на 10 129 126 тыс. руб. произошел вследствие увеличения стоимости активов и прибыльности капитала, в то время как снижение достаточности капитала с 0,156 до 0,144 в целом сократил размер полученной процентной прибыли на 6 598 012 тыс. руб.

На протяжении исследуемого периода финансовый результат деятельности коммерческого банка положительный. В то же время наблюдается снижение величины прибыли с 45 793 058 тыс. руб. до 8 636 304 тыс. руб. - негативная тенденция. Основную долю прибыли составляет процентная прибыль. Величина прибыли от операций с ценными бумагами в первом и во втором квартале незначительна и составляет 3,65% и 0,84% всей прибыли соответственно, в третьем и четвертом кварталах наблюдается убыток от данного вида деятельности. Убыточной признана на протяжении всего анализируемого периода операционная деятельность банка, в то время как удельный вес операционных доходов в совокупном доходе наибольший, доминирующими являются в расходах банка и операционные расходы.

Динамика нормы прибыли не отличалась стабильностью, рост данного показателя во втором квартале с 0,051 до 0,053, сменился падением до 0,049 в третьем квартале и 0,01 в четвертом. Наиболее дестабилизирующее воздействие на изменение нормы прибыли оказывало изменение маржи прибыли, положительным в течение всех трех периодов было только влияние изменения мультипликатора капитала.

Динамика процентной прибыли положительная на протяжении всего исследуемого периода. Факторный анализ процентной прибыли выявил негативное воздействие на величину процентной прибыли изменение достаточности капитала, в то время как изменения стоимости производительных активов и прибыльности капитала способствовали росту данного показателя.

актив пассив баланс банк

1.6 Коэффициентный анализ деятельности банка

Коэффициентный анализ применяется для выявления количественных взаимосвязей между различными группами статей баланса на основе соотношений для оценки конкретных аспектов банковской деятельности. Для коэффициентного анализа используется консолидированная группировка статей баланса, представленная в (Приложении Е в Таблице Е 1)

Активы банка подразделяются на ликвидные средства, текущие активы, вложения и иммобилизация, а также прочие активы.

В течение анализируемого периода наблюдается увеличение ликвидных средств банка. В абсолютных величинах данный показатель увеличился на 67 905 245 тыс. руб. (14,31%) - данная тенденция положительная, в то же время, удельный вес ликвидных средств в активах сократился с 4,47% до 3,3%.

Удельный вес текущих активов в совокупных активах за период с 01.04.08 г. по 01.01.09 г. также сократился с 43,53% до 36,2%. В абсолютных величинах прирост данного показателя составил 1 335 864 443 тыс. руб. (28,93%).

Удельный вес вложений и иммобилизации увеличивался следующим образом: 51,13%, 56,59%, 62,24%, 59,15%. При этом по абсолютному значению эта структурная составляющая консолидированного баланса, также увеличилась (на 4 304 991 659 тыс. руб.). Увеличение данного показателя является негативной тенденцией.

Прочие активы, к которым относятся прочие кредиты и средства, отвлеченные в расчеты, увеличились на 130 830 237 тыс. руб. (142,14%). При этом во втором квартале наблюдалось снижение данного показателя на 55,51%, в третьем и четвертом - рост на 57,62% и 245,29% соответственно. Удельный вес прочих активов за исследуемый период также увеличился с 0,87% до 1,35%.

Составляющими пассива баланса банка являются привлеченные и собственные средства банка, а также средства из системы расчетов.

На 01.04.08 г. удельный вес собственных средств составил 57,51%, удельный вес привлеченных средств - 42%, средств из системы расчетов - 0,49%. На протяжении анализируемого периода произошли незначительные структурные изменения в пассивах баланса банка. Так на 01.01.09 г. удельный вес собственных средств составил 63,98%, удельный вес привлеченных средств - 35,65%, средств из системы расчетов - 0,37%.

На протяжении всего анализируемого периода наблюдается рост, как собственных средств банка, так и привлеченных средств.

Величина собственных средств в исследуемом периоде увеличилась с 6 101 799 549 тыс. руб. до 10 524 021 969 тыс. руб., темп прироста собственных средств составил 72,47%. В то же время, величина стержневого капитал за период с 01.04.08 г. по 01.01.09 г. сократилась на 916 588 тыс. руб. (0,1%).

Темп прироста собственных средств-брутто значительно ниже темпа прироста собственных средств-нетто (72,47% и 7,31% соответственно), величина реально свободных кредитных ресурсов имеет тенденцию к сокращению.

Рост привлеченных средств в анализируемом периоде составил 1 407 696 687 тыс. руб. (31,59%).

Величина средств из системы расчетов на 01.01.09 г. составила 61 429 936 тыс. руб., что на 9 672 477 тыс. руб. (18,69%) больше данного показателя на 01.04.08 г.

Валюта баланса в течение исследуемого периода увеличилась на 55,04% с 10 610 093 197 тыс. руб. до 16 449 684 781 тыс. руб. Темп прироста данного показателя во втором квартале составил 20,63%, в третьем - 19,86%, в четвертом - 7,23%. Несмотря на увеличение валюты баланса, наблюдается замедление роста данного показателя.

Коэффициентный анализ деятельности банка подразумевает анализ деятельности банка на основе коэффициентов ликвидности, устойчивости, состояния оборотных средств, активности и риска.

1.6.1 Анализ ликвидности

Анализ ликвидности банка производится на основе анализа следующих коэффициентов: покрытия, нормы денежных резервов, коэффициента трансформации (см. таблицу 4).

Таблица 4 - Динамика коэффициентов ликвидности

Показатель	01.04.08	01.07.08	01.10.08	01.01.09
G1 - коэффициент покрытия	1,15	1,146	1,149	1,134
G2 - норма денежных резервов	1,97	2,4	2,27	1,77
G3 - коэффициент трансформации	-0,045	-0,021	-0,035	-0,042

Коэффициент покрытия характеризует обеспеченность оборотными средствами банка.

На протяжении всего исследуемого периода коэффициент покрытия превышает 1, что характеризует банк как банк-кредитор. Динамика его неоднозначна, если на протяжении второго и третьего квартала наблюдалось увеличение данного коэффициента, то на 01.01.09 г. его величина ниже, чем на начало исследуемого периода, что вызвано снижением в четвертом квартале величины ликвидных средств и увеличением средств из системы расчетов и всех привлеченных средств на 17,18% и 17,56% соответственно.

Норма денежных резервов, характеризующая уровень обеспечения ликвидными средствами счетов до востребования, в целом имеет похожую динамику с коэффициентом покрытия - рост на протяжении второго и третьего квартала, и значительное снижение в четвертом квартале, также в результате уменьшения ликвидных средств.

Коэффициент трансформации характеризует степень обеспеченности финансовыми накоплениями привлеченных ресурсов. Оптимальным уровнем являются значения 0,1-0,2. На протяжении всего исследуемого периода коэффициент трансформации имеет отрицательную величину, что говорит о необеспеченности финансовыми накоплениями привлеченных ресурсов - преобладании текущих и прочих активов над привлеченными средствами и средствами из системы расчетов.

На протяжении всего исследуемого период банк характеризуется как банка-кредитор, в то же время в четвертом квартале наблюдается значительное снижение коэффициента покрытия и нормы денежных резервов, вызванное уменьшением ликвидных активов. В целом, в четвертом квартале 2008 года наблюдается снижение ликвидности банка.

1.6.2 Анализ устойчивости

Анализ устойчивости банка производится на основе коэффициента надежности, коэффициента адекватности, а также коэффициента маневренности (см. таблицу 5).

Таблица 5 - Динамика коэффициентов устойчивости

Показатель	01.04.08	01.07.08	01.10.08	01.01.09
G4 - коэффициент надежности	1,369	1,663	2,065	1,795
G5 - коэффициент адекватности капитала	0,147	0,109	0,085	0,085
G6 - коэффициент маневренности	3,49	3,47	3,72	3,57

Коэффициент надежности показывает уровень обеспеченности собственными средствами привлеченных ресурсов. На протяжении второго и третьего кварталов 2008 года наблюдается рост коэффициента надежности - темп прироста собственных средств-брутто превышает темп прироста привлеченных средств, что в данном случае нельзя охарактеризовать как позитивную тенденцию. Снижение данного показателя в четвертом квартале свидетельствует о том, что банк экстенсивно наращивая объемы операций, находится в прямой зависимости от роста этих объемов.

Коэффициент адекватности, характеризующий обеспеченность собственных средств-брутто стержневым капиталом (собственным капиталом) на протяжении исследуемого периода, имеет понижающийся тренд. Таким образом, за период с 01.04.08 г. до 01.01.09 г. удельный вес стержневого капитала в собственных средствах-брутто снизился с 14,7% до 8,5%.

Динамика коэффициента маневренности, показывающего степень устойчивости, возникающей за счет возможности управления срочными ресурсами, не была однородной. Значения данного коэффициента на четыре отчетные даты 2008 года следующие: 3,49, 3,47, 3,72, 3,57. На протяжении второго и четвертого квартала наблюдается снижение данного коэффициента, что свидетельствует о снижении степени устойчивости банка.

В целом, финансовая устойчивость банка может быть признана удовлетворительной. В то же время в четвертом квартале наблюдает снижение финансовой устойчивости банка, чем свидетельствует снижение данной группы коэффициентов.

1.6.3 Анализ состояния оборотных средств

Анализ состояния оборотных средств банка осуществляется на основе коэффициента состояния собственных оборотных средств, коэффициента иммобилизации, коэффициента мобильности (см. таблицу 6).

Таблица 6 - Динамика коэффициентов состояния оборотных средств

Показатель	01.04.08	01.07.08	01.10.08	01.01.09
G7 - коэффициент состояния собственных оборотных средств	0,126	0,123	0,121	0,104
G8 - коэффициент иммобилизации	0,12	0,094	0,073	0,072
G9 - коэффициент мобильности	0,107	0,086	0,068	0,067

Коэффициент состояния собственных оборотных средств характеризует степень вовлечения собственных средств в текущий оборот. Значения данного коэффициента на протяжении всего исследуемого периода положительные, что свидетельствует о положительной величине реально свободных кредитных ресурсов. В то же время уменьшение данного коэффициент в течение всего анализируемого периода является негативной тенденцией.

Понижающий тренд значений коэффициента иммобилизации свидетельствует снижении степени обеспечения собственными средствами активов, отвлеченных из оборота - негативная тенденция.

Коэффициент мобильности характеризует соотношение собственных средств-нетто и собственных средств-брутто. На протяжении всего исследуемого периода наблюдается снижение мобильности собственных средств. Если на 01.04.08 г. доля собственных средств-нетто в собственных средствах-брутто составляет 10,7%, то на 01.01.09 г. - 6,7%.

В целом на протяжении всего исследуемого периода собственные средства-нетто - собственные оборотные средства имеют положительное значение, т.е. у банка есть реально свободные кредитные ресурсы. В то же время, на протяжении в периоде с 01.04.08 г. по 01.01.09 г. наблюдается снижение коэффициентов, характеризующих оборотные средства, что является негативной тенденцией.

1.6.4 Анализ деловой активности

Анализ деловой активности банка производится на основе коэффициента использования привлеченных средств-нетто, рамбурсоной способности, а также коэффициента использования активов (см. таблицу 7).

Таблица 7 - Динамика коэффициентов, характеризующих деловую активность банка

Показатель	01.04.08	01.07.08	01.10.08	01.01.09
G10 - коэффициент использования привлеченных средств-нетто	0,934	0,968	0,95	0,92
G11 - рамбурсная способность	8,13	3,97	2,12	1,37
G12 - коэффициент использования активов	0,96	0,77	0,61	0,69

Коэффициент использования привлеченных средств-нетто отражает степень использования привлеченных средств при осуществлении вложений в активные операции. Согласно нормативу, данный коэффициент должен превышать единицу, т.е. суммарное значение текущих и прочих активов не должно превышать величину привлеченных оборотных средств. На протяжении всего исследуемого периода коэффициент использования привлеченных средств-нетто довольно близки к пороговому значению, но меньше единицы. Динамика данного коэффициента в целом отрицательная, что является следствием превышения активных кредитных операций банка, над пассивными.

Рамбурсная способность показывает размер части дохода, отвлекаемого на возмещение задолженности. По итогам первого квартала 2008 года величина привлеченных средств-нетто превышает величину совокупного дохода в 8,13 раз, по итогам второго - в 3,97, третьего - 2,12, четвертого - 1,37. Снижение данного коэффициента обусловлено превышением темпа роста совокупного дохода над темпом роста привлеченных средств-нетто, очевидно, что данная тенденция положительная.

Коэффициент использования активов показывает уровень вовлечения активов в оборот, т.е. сколько ликвидных средств, текущих и прочих активов приходится на рубль вложений и иммобилизации. Изменение данного показателя в течение анализируемого периода описывается понижающимся трендом: 0,96; 0,77; 0,61; 0,69. Снижение данного показателя является негативной тенденцией, т.к. величина «работающих» активов не только не превышает сумму иммобилизации, но и темп роста величины иммобилизованных активов и вложений опережает темп роста «работающих» активов.

В целом активность банка в исследуемом периоде является удовлетворительной, при этом наблюдается снижение деловой активности банка. Этому свидетельствуют уменьшение использование привлеченных средств при осуществлении вложений в активные операции, а также снижение уровня вовлечения активов в оборот.

1.6.5 Анализ риска

Анализ риска производится на основе коэффициентов рискованных активов банка, коэффициента чувствительных пассивов, коэффициента безубыточности (см. таблицу 8).

Таблица 8 - Динамика коэффициентов, характеризующих риски

Показатель	01.04.08	01.07.08	01.10.08	01.01.09
G13 - коэффициент рискованных активов	0,194	0,176	0,17	0,15
G14 - коэффициент чувствительных пассивов	0,151	0,147	0,145	0,123
G15 - коэффициент безубыточности	1,77	0,77	0,39	0,22

Коэффициент рискованных активов показывает степень обеспечения наиболее рискованных активов собственными средствами. На протяжении анализируемого периода наблюдается снижение данного коэффициента - негативная тенденция.

Коэффициент чувствительности пассивов отражает степень обеспечения наиболее чувствительных к изменению процентной ставки привлеченных средств. Данный коэффициент изменяется следующим образом: 0,151; 0,147; 0,145; 0,123 - понижающийся тренд - темп роста таких привлеченных средств как счета до востребования, ценных бумаг и долговых обязательств, прочих кредитов банка опережает темп роста собственных оборотных средств.

Коэффициент безубыточности отражает уровень покрытия собственным капиталом расходов и убытков. На протяжении всего исследуемого периода наблюдается снижение данного коэффициента, что является негативной тенденцией. Если на начало анализируемого периода величина собственного капитала превышала уровень расходов и убытков банка в 1,77 раз, то к концу 2008 года величина собственного капитала покрывает лишь 22% всех расходов и убытков.

В целом системе управления рисками данного банка нельзя дать позитивную оценку, т.к. в течение анализируемого периода наблюдается существенное снижение всех коэффициентов характеризующих степень риска в деятельности банка.

1.7 Оценка динамики уровня финансовой прочности банка

В таблице 9 представлены результаты расчета уровня финансовой прочности ОАО «Банк».

Таблица 9 - Расчет финансовой прочности

№ п/п	Показатель и порядок расчета	Значение
		1 квартал	2 квартал	3 квартал	4 квартал
1	Совокупный доход (Д1)	548 092 980	655 805 266	1 150 014 474	1 937 273 174
2	Условно-переменные расходы (Р2, Р3,Р9, Р10)	453 329 357	557 043 080	1 050 535 701	1 862 671 972
3	Промежуточных доход (ПД) [Д1 - (Р2, Р3,Р9, Р10)] или (п. 1 - п. 2)	94 763 623	98 762 186	99 478 773	74 601 202
4	Коэффициент прибыли (ПД : Д1) или (п. 3 : п. 1)	0,173	0,151	0,087	0,039
5	Условно-постоянные расходы Р5	48 970 565	52 945 231	56 264 449	65 964 898
6	Доход, обеспечивающий безубыточность (п. 5 : п. 4)	283 235 508	351 569 388	650 439 574	1 713 002 256
7	Уровень финансовой прочности [1 - (п. 6 : п. 1)] . 100	48	46	43	12

На протяжении исследуемого периода наблюдается рост, как совокупного дохода, так и условно-переменных расходов. При этом, за исключением четвертого квартала, темп роста совокупного дохода несколько выше темпа роста условно-переменных расходов, чему свидетельствует рост промежуточного дохода на протяжении первых трех кварталов.

Промежуточный доход в первом квартале 2008 года составил 94 763 623 тыс. руб., во втором - 98 762 186 тыс. руб., в третьем - 99 478 773 тыс. руб., в четвертом - 74 601 202 тыс. руб. Квартальные темпы прироста составили: 4,22%, 0,73%, -25,01%.

Динамика коэффициента прибыли, который отражает долю промежуточного дохода в совокупном доходе, отрицательная. Он изменялся следующим образом: 0,173; 0,151; 0,087; 0,039.

На протяжении всего исследуемого периода наблюдается рост условно-постоянных расходов - расходов по обеспечению функциональной деятельности. Увеличение данного показателя является негативной тенденцией. За исследуемый период условно-постоянные расходы возросли с 48 970 565 тыс. руб. до 65 964 898 тыс. руб., при этом квартальные темпы прироста следующие: 8,12%; 6,27%; 17,24%.

Величина дохода, обеспечивающего безубыточность, вследствие снижения коэффициента прибыли и роста условно-постоянных расходов на протяжении 2008 года увеличивается. Если в первом квартале величина дохода, обеспечивающего безубыточность, составляла 283 235 508 тыс. руб., то по итогам года - 1 713 002 256 тыс. руб. Темп прироста за весь исследуемый период составил 504,8%, очевидно, что данная тенденция очень негативна.

Динамика уровня финансовой прочности однородна и характеризуется понижающим трендом: 48%, 46%, 43%, 12% в первом, во втором, в третьем и в четвертом кварталах 2008 года соответственно. Значительное снижение уровня финансовой прочности в четвертом квартале 2008 года обусловлено значительным ростом как условно-переменных расходов, так и условно-постоянных.

1.8 Оценка результативности банковской деятельности и эффективности управления

Результаты расчета показателей результативности банковской деятельности и эффективности управления представлены в Таблицах 10 и 11.

Таблица 10 - Показатели результативности банковской деятельности

№ п./п.	Показатель и порядок расчета	Оптимальное значение	Значения, %
		%	1 квартал	2 квартал	3 квартал	4 квартал
1. Показатель прибыльности
1	Норма прибыли на капитал Е4 : С1	>=13	5,12%	5,30%	4,94%	0,97%
2	Прибыльность активов Е4 : (А1, А22, А25)	>=0,6	0,43%	0,36%	0,28%	0,05%
3	Прибыльность Е4:Д1	>=7	8,35%	6,99%	3,76%	0,45%
4	Доходность активов Д1 : (А1, А22, А25)	>=12	5,17%	5,12%	7,50%	11,78%
5	Достаточность капитала С1 : (А1, А22, А25)	>=8	8,43%	6,75%	5,70%	5,43%
2. Показатели, детализирующие факторы, влияющие на прибыльность
1	Удельный вес неоперационных расходов (Р3,Р5, Р10) :Д1	<=30	81,96%	84,31%	90,53%	95,85%
2	Удельный вес операционных расходов (Р2, Р9) : Д1	>=70	9,68%	8,71%	5,72%	3,70%
3	Процентная доходность активов (Д2+Д5):(А1,А22,А25)	>=10,5	1,17%	1,05%	0,99%	1,02%
4	Непроцентная доходность активов (Д6+Д11) : (А1, А22, А25)	<=1,5	3,99%	4,07%	6,51%	10,76%
5	Процентная маржа (Е1, Е2) : А1	>= 6	1,46%	1,46%	1,53%	1,55%
6	Доходная база А1 : (А1, А22, А25)	От 65 до 75	46,31%	41,64%	36,43%	37,61%
7	Процентный “разброс” ((Д2+Д5) : А1 - (Р2+ Р9) : П20 ) или ((Д2+Д5) : А1) - (Р2, Р9) : W )	>= 3,5	1,36%	1,35%	1,40%	1,50%
3. Отношение к активам
1	процентные расходов (Р2, Р9) : (А1, А22, А25)	<= 6	0,50%	0,45%	0,43%	0,44%
2	непроцентные расходов (Р3,Р5, Р10)/(А1,А22,А25)	<=3,5	4,23%	4,32%	6,79%	11,29%
3	Расходов на содержание АУП ( Р6 : (А1, А22, А25))	<=2,8	0,31%	0,26%	0,22%	0,23%
4	Маржи непроцентного дохода (Д6, Д11) : (А1, А22, А25)	>=3	3,99%	4,07%	6,51%	10,76%
4. Прочие
1	Уровень покрытия неоперационных расходов неоперационными доходами (Д6+Д11) :( Р10+Р5+Р3)	>=50	94,26%	94,24%	95,93%	95,31%
2	Коэффициент просроченности задолженности по выданным кредитам А12 (А1, А22, А25)	<=7	0,40%	0,38%	0,37%	0,56%

1.8.1 Показатели прибыльности

Показатели прибыльности отражают общую эффективность деятельности банка. Основной результирующий показатель деятельности банка - норма прибыли на капитал, которая должна превышать 13%.На протяжении всего исследуемого периода норма прибыли на капитал ниже порогового значения, кроме того, имеет отрицательную тенденцию: если в первом квартале норма прибыли на капитал составила 5,12%, то к концу четвертого квартала - 0,97%.

Эффективность использования активов отражается в значении показателей прибыльности и доходности активов. Прибыльность активов также значительно ниже оптимального значения. Динамика данного показателя такова: 0,43%, 0,36%, 0,28% и 0,05%. Доходность активов за период с 01.04.08 г. по 01.01.09 г. увеличилась с 5,71% до 11,78%,очевидно, что только к концу года значение данного показателя близко к оптимальному 12%.

На протяжении всего исследуемого периода наблюдается отрицательная динамика достаточности капитал. Данный показатель в течение исследуемого периода снизился с 8,43% до 5,43%, при этом оптимальное значение показателя от 8%. Степень обеспечения активов собственными средствами соответствует заданному значению лишь на 01.04.08 г.

Прибыльность банковских операций (отношение прибыли к доходу) изменялась следующим образом: 8,35% - на 01.04.08 г., 6,99% - на 01.07.08 г., 3,76% - на 01.10.08 г. и 0,45% - на 01.01.09 г. Таким образом, значение данного показателя близко к оптимальному 7% только на протяжении первого полугодия.

Снижение прибыльности спровоцировано значительным снижением прибыли в третьем и четвертом кварталах, в то время как величина совокупного дохода увеличивается на протяжении всего исследуемого периода. В структуре совокупного дохода более 70% приходиться на операционные доходы без учета процентных, в то время как на протяжении всего 2008 г. операционная деятельность банка является убыточной.

В целом практически все показатели прибыльности за период с 01.04.08 г. по 01.01.09 г. ниже оптимальных значений и имеют тенденцию к снижению, что свидетельствует о низкой эффективности деятельности банка.

1.8.2 Показатели, детализирующие факторы, влияющие на прибыль

Удельный вес непроцентных расходов по итогам первого квартала составил 81,96%, во втором квартале - 84,31%, в третьем - 90,53%, в четвертом - 95,85%. Значения данного показателя не соответствуют оптимальному значению в 30%, кроме того доля непроцентных расходов, приходящихся на величину совокупного дохода увеличивается.

Удельный вес процентных расходов сокращается на протяжении всего исследуемого периода: 9,68%, 8,71%, 5,72% и 3,7% - тенденция негативная. Следует учесть, что удельный вес процентных расходов в несколько раз меньше оптимального значения данного показателя равного 70%.

Величина процентной доходности активов на протяжении всего исследуемого периода не соответствует критериям оптимальности (10,5% и более). Динамика его неоднозначна: 1,17%, 1,05%, 0,99%, 1,02%.

Величина непроцентной доходности активов также не соответствует критериям оптимальности (менее 1,5%). Значения данного показателя на четыре отчетные даты 2008 года следующие: 3,99%, 4,07%, 6,51%, 10,76% - повышающийся тренд.

Процентная маржа, характеризующая величину процентной прибыли и прибыли от операций с ценными бумагами приходящихся на величину производительных активов, согласно критериям оптимальности должна составлять 6% и более. На протяжении исследуемого периода процентная маржа была ниже порогового значения, хотя наблюдается незначительный рост данного показателя.

Оптимальное значение доходной базы - удельного веса производительных активов в совокупных активах - от 65% до 75%. Величина доходной базы на протяжении всего исследуемого периода ниже оптимальных значений, кроме того, имеет тенденцию к снижению. На 01.04.08 г. доходная база составляла 46,31%, на 01.01.09 г. - 37,61%. Снижение данного показателя обусловлено ростом в совокупных активах расходов и убытков.

Динамика процентного «разброса», характеризующего сбалансированность процентных ставок по активам и пассивам неоднозначна: 1,36%, 1,35%, 1,4%, 1,5% в первом, втором, третьем и четвертом кварталах соответственно. Оптимальное значение показателя - больше или равно 3,5%, очевидно, что данное значение не достигнуто ни в одном из трех кварталов.

Оптимальные значения показателей, детализирующих факторов, влияющих на прибыль таковы, что доминирующими в составе доходов должны быть процентные доходы, в составе расходов - процентные расходы, что в принципе оправдано получением процентной прибыли, удельный вес которой в совокупной прибыли банка максимален. В то же время наибольший удельный вес в совокупном доходе приходиться на операционные доходы, в расходах банка - на операционные расходы, поэтому расчетные значения далеки от оптимальных.

1.8.3 Отношение к активам

Уровень процентных расходов, приходящихся на величину совокупных активов не должен превышать 6%. На протяжении всего исследуемого периода данное условие выполняется. Уровень процентных расходов, приходящихся на величину совокупных активов на 01.04.08 г. составил 0,5%, на 01.07.08 г. - 0,45%, на 01.07.08 г. - 0,43%, на 01.01.09 г. - 0,44%.

Уровень непроцентных расходов, приходящихся на величину совокупных активов не должен превышать 3,5%.Динамика данного показателя такова: 4,23%, 4,32%, 6,79%, 11,29% - значения данного показателя не соответствуют нормативу, что свидетельствует о чрезмерной величине непроцентных расходов.

Соотношение расходов на содержание АУП и совокупных активов на 01.04.08 г. составило 0,31%, на 01.07.08 г. - 0,26%, на 01.10.08 г. - 0,22%, на 01.01.09 г. - 0,23%. Рекомендуемое соотношение данных показателей не более 2,8%. Очевидно, что расходы на содержание АУП минимальны.

Маржа непроцентного дохода на протяжении исследуемого периода имеет выраженную тенденцию к росту. Значения данного показателя по состоянию на все отчетные даты удовлетворяют критериям оптимальности - превышают 3%. Динамика их такова: на 01.04.08 г. - 3,99%, на 01.07.08 г. - 4,07%, на 01.10.08 г. - 6,51%, на 01.01.09 г. -10,76%.

1.8.4 Прочие

К числу прочих показателей, характеризующими результативность банковской деятельности относятся уровень покрытия непроцентных расходов непроцентными доходами, а также коэффициент просроченности задолженности по выданным кредитам. При этом уровень покрытия непроцентных расходов непроцентными доходами должен быть не менее 50%, коэффициент просроченности задолженности по выданным кредитам не должен превышать 7%.

Уровень покрытия непроцентных расходов непроцентными доходами на протяжении 2008 года удовлетворят критериям оптимальности, и составляет на 01.04.08 г. - 94,26%, на 01.07.08 г. - 94,24%, на 01.10.08 г. - 95,93%, на 01.01.09 г. - 95,31%. В целом повышающий тренд данного показателя свидетельствует о повышении эффективности деятельности банка.

Коэффициент просроченности задолженности по выданным кредитам на протяжении всего исследуемого периода удовлетворяет условиям оптимальности, кроме того значения данного показателя не превышают 0,56%. В то же время динамика данного показателя нестабильна, если на протяжении первых трех кварталов наблюдалось снижение данного показателя, то в четвертом квартале - рост.

В целом за период с 01.04.08 г. по 01.01.09 г. показатели прибыльности не отвечают условиям оптимальности - величина прибыли недостаточна. Не удовлетворяют критериям оптимальности группа показателей, детализирующих факторов, влияющих на прибыльность. Причина в том, что оптимальные значения данных показателей таковы, что доминирующими в составе доходов должны быть процентные доходы, в составе расходов - процентные расходы, что в принципе оправдано получением процентной прибыли, удельный вес которой в совокупной прибыли банка наибольший. В то же время наибольший удельный вес в совокупном доходе приходиться на операционные доходы, в расходах банка - на операционные расходы, поэтому расчетные значения далеки от оптимальных.

Показатели, характеризующие уровень расходов, приходящихся на величину активов, а также прочие показатели результативности банковской деятельности в основном близки к оптимальным значениям. Таким образом, результативность банковской деятельности нельзя в полной мере характеризовать отрицательно, несмотря на несоответствие заданным критериям показателей прибыльности. По данным анализа можно сделать вывод, что банку необходимо минимизировать операционные и процентные расходы.

1.9 Анализ экономической эффективности управления

В течение всего анализируемого периода экономическая результативность превышает 100%, что говорит о преобладании совокупного дохода над общей суммой расходов банка. Вместе с тем тренд экономической результативности понижающийся: 109,1%, 107,5%, 103,9%, 100,4%.

Доля затрат на управление в общей величине расходов банка по итогам первого квартала составила 9,7%, по итогам второго квартала - 8,7%, по итогам третьего квартала - 5,1%, по итогам четвертого квартала - 3,4%. В целом снижение данного показателя является позитивным моментом.

На протяжении всего исследуемого периода рентабельность деятельности - соотношение полученной прибыли и всех расходов банка - снижается, если по итогам первого квартала рентабельность деятельности составляла 9,12%, то по итогам четвертого квартала - 0,45%. Снижение данного показателя является крайне негативной тенденцией.

Таблица 11 - Показатели эффективности управления

№ п./п.	Показатель	Значение, %
		1 квартал	2 квартал	3 квартал	4 квартал
Показатели экономической эффективности и результативности
1	Экономическая результативность Д1 : Р1	109,1%	107,5%	103,9%	100,4%
2	Доля затрат на управление Р5 : Р1	9,7%	8,7%	5,1%	3,4%
3	Рентабельность деятельности Е4 : Р1	9,12%	7,51%	3,90%	0,45%
Показатели контроля над расходами
4	Расходы на АУП Р6 : (А1, А22, А25)	0,31%	0,26%	0,22%	0,23%
5	Хозяйственные расходы Р7 : (А1, А22, А25)	0,11%	0,12%	0,11%	0,13%
6	Прочие расходы Р10 : (А1, А22, А25)	0,32%	0,40%	0,36%	0,43%
7	Коэффициент затрат (С12,Р1):(А1,А22,А25)	5,98%	5,92%	8,34%	13,21%

Доля расходов на содержание аппарата управления в целом в анализируемом периоде снижается с 0,31% до 0,23%, в то время как доля хозяйственных расходов, приходящихся на величину совокупных активов, на протяжении исследуемого периода колеблется в пределах 0,13%.

Прочие расходы изменяются следующим образом: 0,32%, 0,4%, 0,36%, 0,43% - повышающийся тренд.

Значение коэффициента затрат на протяжении всего анализируемого периода увеличивается. Динамика его такова: в первом квартале 2008 года - 5,98%, по итогам второго квартала - 5,92%, по итогам третьего квартала - 8,34%, по итогам четвертого квартала - 13,21% - тенденция негативная.

Результаты комплексного коэффициентного анализа эффективности управления свидетельствуют об удовлетворительном уровне эффективности управления в ОАО «Банк» на протяжении 2008 года, в то же время наблюдается тенденция к снижению эффективности управления.

1.10 Оценка добавленной стоимости и мультипликатора капитала

Результаты расчета показателей добавленной стоимости и мультипликатора капитала представлены в Таблицах 12 и 13.

Добавленная стоимость является общим показателем эффективности управления активами и пассивами. Добавленная стоимость зависит от следующих факторов: от объема совокупного капитала, отношения прибыли на совокупный капитал и отношения расходов на привлеченный капитал.

Таблица 12 - Расчет добавленной стоимости

Определение	Величина
	1 квартал	2 квартал	3 квартал	4 квартал
Совокупный капитал (К) = С1,С8,С13	918 094 519	891 678 864	925 315 645	986 730 219
Процент прибыли к совокупному капиталу (н) =Е4 : (С1,С8,С13) или Е4:К	4,99%	5,14%	4,67%	0,88%
Норма процента на привлеченный капитал (к) =(Р2,Р9):(П20,С14)	0,58%	0,53%	0,54%	0,64%
Добавленная стоимость (ДС) =(н-к)*К	40 463 333	41 060 423	38 171 734	2 304 186

Динамика совокупного капитала на протяжении 2008 года не отличалась стабильностью: снижение во втором квартале 2008 года с 918 094 519 тыс. руб. до 891 678 864 тыс. руб. сменилось ростом данного показателя. Прибыльность капитала на протяжении всего исследуемого периода превышала норму процента на привлеченный капитал, вследствие чего величина добавленной стоимости на протяжении всего 2008 года положительная.

Следует отметить, что в третьем и четвертом кварталах наблюдается снижение прибыльности капитала, а также рост нормы процента на привлеченный капитал, что в конечном итоге привело к снижению уровня добавленной стоимости - снижению уровня управления капитала банка.

Мультипликатор капитала - это показатель возможности привлечения максимально допустимых объемов депозитов и выдачи кредитов или расширения цепи «депозит - ссуда» в расчете на одну денежную единицу капитала банка.

Таблица 13 - Расчет мультипликационного эффекта капитала

Определение	Величина
	1 квартал	2 квартал	3 квартал	4 квартал
Прибыль Е4	45793058	45816955	43214324	8636304
Привлеченные средства П20	4508293648	4847738628	5040846302	5925662812
Операционные затраты (Р2,Р9)	53082224	57095803	65730256	71692302
Мультипликатор капитала Н3	11,86794531	14,81029073	17,54427508	18,41871836
Уровень процентной ставки по группе пассивов (П20) Q	0,011774349	0,011777822	0,013039528	0,012098613
Активы (А1,А22,А25)	10610093197	12798989205	15340735760	16449684781
Экономическая рентабельность (ЭР) = (Е4,(Р2,Р9)):(А1,А22,А25)	0,009	0,008	0,007	0,005
Результативность мультипликатора капитала (ЭР-Q)*Н3	-0,029	-0,055	-0,104	-0,133

На протяжении всего исследуемого периода величина экономической рентабельности ниже уровня процентной ставки по группе пассивов, в результате чего результативность мультипликатора капитала отрицательная величина, кроме того, наблюдается снижение данного показателя, что в свою очередь свидетельствует о снижении эффективности управления активами и пассивами.

2. Выводы по результатам анализа

За исследуемый период величина совокупных активов увеличилась на 55,04% с 10 610 093 197 тыс. руб. - на 01.04.08 г. до 16 449 684 781 тыс. руб. - на 01.01.09 г.

Увеличение данного показателя произошло в результате увеличения производительных активов на 25,89%, непроизводительных активов на 99,98% и затрат на собственные нужды на 79,14%. Очевидно, что темпы роста производительных активов ниже темпов роста непроизводительных активов и затрат на собственные нужды, что является негативной тенденцией.

Основными факторами, повлиявшими на увеличение производительных активов, являются рост величины долгосрочных ссуд на 979 890 200 тыс. руб. (34,91%), увеличение долгосрочных обязательств на 219 115 277 тыс. руб. (152,77%), а также увеличение объемов кредитования других банков на 215 257 077 тыс. руб. (199,37%).

Рост непроизводительных активов банка обусловлен увеличением денежных средств, находящихся в кассах кредитной организации, кассах обменных пунктов и банкоматов на 222 732 905 тыс. руб., а также средств отвлеченных в расчеты, на 130 830 237 тыс. руб. (142,14%). Рост «кассовых операций банка» вероятно, обусловлен некими внешними факторами. Следует отметить, в течение периода с 01.07.08 по 01.01.09 г. наблюдается снижение объемов резервирования на 80 851 755 тыс. руб.

На протяжении всего исследуемого периода удельный вес затрат на собственные нужды в совокупных активах наибольший, что само по себе является негативным моментом. Кроме того, увеличение затрат на собственные нужды свидетельствует не столько о расширении деятельности банка, сколько о возросших затратах и убытках.

В целом, несмотря на увеличение совокупных активов, изменение в их структуре во многом говорит о негативной тенденции.

Из анализа пассивов следует, что в рассматриваемом периоде увеличилась ресурсная база банка за счет увеличения стоимости привлеченных средств на 1 417 369 164 тыс. руб. (23,92%) и стоимости собственных средств на 4 422 222 420 тыс. руб. (42,02%). При этом удельный вес собственных средств в пассивах банка увеличился.

На увеличение привлеченных средств во многом повлияло увеличение срочных депозитов на 1 100 338 309 тыс. руб. (25,57%). Негативным фактором в увеличении срочных депозитов является увеличение суммы кредитов, полученных у других банков на 675 713 047 тыс. руб. (74,88%).

В структуре собственных средств положительным моментом является тот факт, что на протяжении всего исследуемого периода сумма иммобилизованных ресурсов не превышала величину собственных средств-брутто. Таким образом, величина реально свободных кредитных ресурсов положительная, хотя наблюдается тенденция к уменьшению данного показателя.

Совокупный доход банка по итогам 2008 года составил 4 291 185 894 тыс. руб., что превышает сумму всех расходов за данный период на 143 460 641 тыс. руб. Общая сумма расходов по итогам 2008 года составила 4 147 725 253 тыс. руб.

Таким образом, на протяжении всего исследуемого периода финансовый результат деятельности коммерческого банка положительный. В то же время наблюдается снижение величины прибыли с 45 793 058 тыс. руб. до 8 636 304 тыс. руб. - негативная тенденция. Основную долю прибыли составляет процентная прибыль. Величина прибыли от операций с ценными бумагами в первом и во втором квартале незначительна и составляет 3,65% и 0,84% всей прибыли соответственно, в третьем и четвертом кварталах наблюдается убыток от данного вида деятельности. Убыточной признана на протяжении всего анализируемого периода операционная деятельность банка, в то время как удельный вес операционных доходов в совокупном доходе наибольший, доминирующими являются в расходах банка и операционные расходы.

Динамика нормы прибыли не отличалась стабильностью, рост данного показателя во втором квартале с 0,051 до 0,053, сменился падением до 0,049 в третьем квартале и 0,01 в четвертом. Наиболее дестабилизирующее воздействие на изменение нормы прибыли оказывало изменение маржи прибыли.

Результаты коэффициентного анализа деятельности банка, производимого на основе расчета и анализа коэффициентов ликвидности, устойчивости, состояния оборотных средств, активности и риска, следующие:

- на протяжении всего исследуемого период банк характеризуется как банка-кредитор, в то же время в четвертом квартале наблюдается снижение ликвидности банка;

- финансовая устойчивость банка может быть признана удовлетворительной, однако, в четвертом квартале также наблюдает снижение финансовой устойчивости банка, чему свидетельствует снижение всей группы коэффициентов, характеризующей финансовую устойчивость банка;

- на протяжении всего исследуемого периода собственные средства-нетто - собственные оборотные средства имеют положительное значение, т.е. у банка есть реально свободные кредитные ресурсы, в то же время наблюдается тенденция к снижению коэффициентов, характеризующих собственные оборотные средства;

- наблюдается снижение деловой активности банка. Этому свидетельствуют уменьшение использования привлеченных средств при осуществлении вложений в активные операции и снижение уровня вовлечения активов в оборот;

- системе управления рисками данного банка нельзя дать позитивную оценку, т.к. в течение анализируемого периода наблюдается существенное снижение всех коэффициентов характеризующих степень риска в деятельности банка.

Таким образом, в целом коэффициентный анализ выявил негативные тенденции в деятельности банка, значительное снижение показателей ликвидности, состояния оборотных средств, деловой активности и риска приходятся на четвертый квартал.

Показатели прибыльности и доходности банка в исследуемом периоде не отвечают условиям оптимальности - величина прибыли недостаточна. Не удовлетворяют критериям оптимальности группа показателей, детализирующих факторов, влияющих на прибыльность. Причина в том, что оптимальные значения данных показателей таковы, что доминирующими в составе доходов должны быть процентные доходы, в составе расходов - процентные расходы, что в принципе оправдано получением процентной прибыли, удельный вес которой в совокупной прибыли банка наибольший. В то же время наибольший удельный вес в совокупном доходе приходиться на операционные доходы, в расходах банка - на операционные расходы, поэтому расчетные значения далеки от оптимальных. Показатели, характеризующие уровень расходов, приходящихся на величину активов, а также прочие показатели результативности банковской деятельности в основном близки к оптимальным значениям. Таким образом, результативность банковской деятельности нельзя в полной мере характеризовать отрицательно, несмотря на несоответствие заданным критериям показателей прибыльности. По данным анализа можно сделать вывод, что банку необходимо минимизировать операционные и процентные расходы.

В целом для улучшения своего финансового состояния банку следует оптимизировать ресурсную политику, а также уделить большее внимание операционной деятельности.

Размещено на Allbest.ru