Особенности функционирования финансовых систем в экономически развитых странах (США, Великобритании, Японии, Франции, Германии)
Наиболее типичные для группы развитых стран экономические модели. Установление схожих элементов и особенностей построения финансовых систем государств, их разделение на сегментированные и универсальные по широте полномочий финансовых институтов страны.
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
Заключение
Из приведенного выше анализа финансовых систем экономически развитых стран становится понятно основное их разделение на сегментированные и универсальные по широте полномочий, которыми наделены финансовые институты страны. В основном, в сегментированной финансовой системе жестко отделяют банковские финансовые организации принимающие вклады и выдающие кредиты от инвестиционных компаний, работающих на различных торговых площадках: товарные, фондовые и валютные рынки. Основная суть данного разделения заключается в запрете использования средств вкладов депозитных и сберегательных банках в рискованных биржевых операциях. Потенциальная возможность таких рисков является большой угрозой для стран, использующих универсальную финансовую систему. Так при ослаблении государственного контроля или пробеле в законодательстве существует потенциальная опасность, что значительная часть денежных ресурсов, хранящихся в банках, будет использована для биржевых операций, подверженных значительному риску. В существующей, на данный момент мировой, экономической модели следует отдавать предпочтение жестко сегментированной финансовой системе, как наиболее стабильной и безопасной для развития страны.
В европейских странах, где правительства имеют значительный контроль над финансовой системой, до сих пор удавалось избежать негативных событий. В США, где финансовые корпорации активно лоббируют свои интересы, отклонение от жесткого разделения банковских функций послужило одной из причин для начала финансового кризиса.
Отчасти произошло повторение событий прошлого века. «Черный четверг» 24 октября 1929 г., когда резко обрушились курсы акций на Нью-йоркской фондовой бирже, вверг многие банки в кризис. Главной причиной послужили распространенные тогда кредиты на покупку ценных бумаг (составляли свыше 35% всего кредитного портфеля банков), погашение которых после обвала рынка стало проблематичным. Одним из следствий кризиса в экономике было массовое изъятие вкладов и последующие банкротства. Президент Рузвельт даже внес в 1933 г. законодательную инициативу о закрытии всех банков, но согласие Конгресса США на нее получено не было. Затем последовала великая депрессия, после которой законодательно были разделены функции банков и инвестиционных компаний. Однако “в конце ХХ века Ален Гринспен, бывший руководитель Федеральной резервной системы США, разрешил американским банкам играть на бирже, что было строжайше запрещено со времен Великой депрессии в 30-х годов” Цит. по информационно аналитической статье Первого канала, 05.10.2008 [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.1tv.ru/news/world/129484, [18], что практически сместило характер финансовой структуры США в сторону универсальной. Банки США сразу же воспользовались открывшимися возможностями и стали не только привлекать заемные финансовые средства для торговли на биржах, но и выпускать различные производные финансовые инструменты на основе выданных кредитов. Последующая за этим неправильная оценка рисков финансовых вложений потянула к краху всю систему банков плотно связанную между собой взаимными долговыми обязательствами и обязательствами перед своими вкладчиками, спешившими спасти свои сбережения.
Библиография
1. Долан Э.Дж. и др. Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика. / Долан Э.Дж., Кэмпбелл К.Д., Кэмпбелл Р.Дж. / Пер. с англ. В. Лукашевича и др.; Под общ. ред. В. Лукашевича. ? М.: Туран, 1996.
2. Казимагомедов А.А. Деньги, кредит, банки. Курс лекций: учебное пособие для вузов. - М.: Экзамен, 2008.
3. Деньги. Кредит. Банки Учебник для вузов. / Под ред. Жукова Е.Ф. - М.: ЮНИТИ, 2001.
4. Финансы. / Под ред. Ковалева В.В. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Велби, Проспект, 2006.
5. Экономическая теория: Учебное пособие. / Под ред. Н.Н. Соловых, - М.: Талант, 1998.
6. Финансы: Учебник. / Под ред. Архипова - М.: Проспект, 2008.
7. Вахитов К.И. История потребительской кооперации России: Учебник. - 2-е изд. - М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К°», 2008.
8. Райзберг Б.А., Лозовский Л.Ш., Стародубцева Е.Б. Современный экономический словарь. - 5-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2007.
9. Эппинг Рэнди Чарльз. Путеводитель по мировой экономике - М.: Международные отношения, 2006.
10. Основы международных валютно-финансовых и кредитных отношений: Учебник. / Научн. ред. д-р. эконом. наук, профессор В.В. Круглов. - М.: ИНФРА-М, 1998.
11. Басовский Л.Е. Международные финансы - М.: Инфра-М, 2007.
12. Крылова Л.В. Деньги, кредит, банки - М.: АТиСО, 2008.
13. Терещенко Ю.В. Современная экономика Японии: общая характеристика и особенности развития. - М.: Изд-во Рос. экон. акад. им. Г.В. Плеханова, 2006.
14. Красавина Л.Н. Международные финансовые отношения. Учебник - М.: Финансы и статистика, 2008.
15. Щербакова В.Н., Щербакова Г.Н. Банковские системы развитых стран - М.: ЭКЗАМЕН XXI, 2002.
16. Википедия Свободная энциклопедия [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://ru.wikipedia.org
17. Информационный портал Банки.ру [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.banki.ru/
18. Информационное агентство Первый канал [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.1tv.ru
19. Центр анализа данных ГУ-ВШЭ [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://stat.hse.ru
20. Всемирный банк [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.worldbank.org
Размещено на Allbest.ru
Подобные документы
Понятие и построение, состав финансовой системы, ее сравнительна характеристика в Великобритании и Соединенных Штатах. Внебюджетные фонды в развитых странах и возможности применения зарубежного опыта с целью совершенствования финансовой системы России.
курсовая работа [801,1 K], добавлен 22.02.2017
Понятие, сущность, принципы построения финансовой системы. Зарубежный опыт использования мегарегуляторов для обеспечения устойчивости системы. Структура расходов местных органов власти Великобритании. Доходы федерального бюджета США в 2004-2014 гг.
курсовая работа [568,3 K], добавлен 02.02.2016
Пoнятиe нaлoгoв, иx функции и клaссификaция. Проблемы и перспективы развития налоговой системы государства и ее налоговой политики. Сравнение систем налогообложения Украины и развитых стран: Англии, США, Франции, Германии, Канады, Италии и Японии.
реферат [118,4 K], добавлен 05.10.2013
Виды финансовых институтов, зарубежный опыт их функционирования. Исследование финансовых институтов, их правового статуса на арене и степени участия в них Казахстана. Деятельность Фонда "Самрук-Казына" по стабилизации экономики Республики Казахстан.
курсовая работа [864,3 K], добавлен 12.09.2011
Основные теоретические понятия налогового права в странах ЕС. Анализ правовых механизмов налогового регулирования в странах ЕС на примере Великобритании, Франции и Германии. Использование Россией правового опыта налоговых отношений государств - членов ЕС.
курсовая работа [61,3 K], добавлен 18.08.2010
Специфика финансовых отношений. Внедрение и освоение прогрессивных технологий на предприятии. Концентрация капитала с помощью создания финансовой группы. Практика функционирования финансовых институтов. Особенности стимулирования инвестиционного процесса.
реферат [396,1 K], добавлен 21.04.2009
Аспекты адаптивности систем. Системное исследование стоимостной природы финансовых ресурсов и положений теории систем. Проектирование системы финансовых ресурсов. Матричная форма рассмотрения элементов затрат и прибыли системы финансовых ресурсов.
реферат [474,1 K], добавлен 17.02.2011
Раскрытие сущности и изучение современной системы финансовых институтов как совокупности кредитно-финансовых организаций, действующих на рынке ссудных капиталов. Особенности оценки банков, страховых компаний, инвестиционных, пенсионных и взаимных фондов.
контрольная работа [20,2 K], добавлен 04.09.2011
Принципы формирования развития налоговой системы. Элементы, входящие в состав налоговой системы Республики Беларусь, закономерности ее становления, совершенствование налогообложения. Особенности налоговых систем развитых стран мира, их недостатки.
дипломная работа [146,3 K], добавлен 22.01.2015
Финансовые рынки и финансовые институты, их роль в экономике страны. Типы финансовых систем и национальные модели финансовых рынков государства, современные тенденции развития за рубежом. Базовые модели рынка ценных бумаг, показатели капитализации.
лекция [63,2 K], добавлен 28.09.2010
