Финансовый рынок

Резерв по страхованию жизни.

Страховая компания должна размещать свои резервы с тем, чтобы они быль прибыльными (унифицированы - в цб, в недвижимость). Пока введено 2 ограничения: на расчетном счету должно быть не менее 3% резервных фондов, в гос. цб должно быть вложено не менее 10% (по страхованию жизни - не менее 20% резервов).

3. Особенности финансов инвестиционных фондов

Инвестиционный фонд - любое акционерное общество открытого типа, которое одновременно осуществляет деятельность по привлечению средств за счет эмиссии собственных акций, инвестирования собственных средств в ценные бумаги других эмитентов, торговли ценными бумагами, а также владеет инвестиционными ценными бумагами в размере 30% и более стоимости своих активов.

Инвестиционными фондами не могут быть банки и страховые компании. Различают открытый инвестиционный фонд, который эмитирует ценные бумаги с обязательством их выкупа и закрытый, который эмитирует ценные бумаги без обязательства их выкупа. Минимальный размер УК для инвестиционных фондов 1000 min окладов. С публичным распространением 10000 min окладов. Все денежные активы и ценные бумаги хранятся у депозитариев - это банк, который не участвует в правлении этого инвестиционного фонда. Инвестиционный фонд должен проходить аудиторскую проверку 1 раз в год. Инвестиционный фонд не имеет права:

Осуществлять другие инвестиции кроме как в ценные бумаги,

Выпускать облигации, привилегированные акции, дающие преимущественное право перед другими кредиторами.

Инвестировать более 5% своих чистых активов в ценные бумаги одного эмитента.

Приобретать акции других инвестиционных фондов.

Приобретать и иметь в своих активах 15% и более облигаций одного эмитента.

Приобретать и иметь в своих активах более 10% акций 1 эмитента по номинальной стоимости.

Широкое распространение получили ЧИФы, также АООТ. Особенность: за счет выпуска своих акций ЧИФ приобретал ваучеры у населения и за их счет приобретал ценные бумаги приватизированных предприятий. Ограничением для него было только продажа своих акций в обмен чеков или за деньги. Должного развития ЧИФы у нас не получили.

Особенности ПИФов: он не выпускает акции, % или дивиденды участник не получает, но получает право возврата своей доли в собственности имущества ПИФа по своему требованию (владение акцией такого права не дает) в обязательном порядке. ПИФ выдает ценную бумагу каждому пайщику - инвестиционный пай - дающую право на возврат пая. ПИФ может инвестировать не только в ценные бумаги, но и в депозиты, недвижимость (в отличие от ЧИФа).

Существуют обычные ПиФы и интервальные. Их отличия: обычные предполагают возможность требовать свой пай вкладчиком в любое время, интервальные устанавливают определенные даты (обычно 1 раз в год), в которые могут быть выплачены паи вкладчикам.

Роль финансов в развитии международного сотрудничества

1. Таможенная политика государства.

2. Финансовое регулирование импорта и экспорта.

3. Финансово-кредитные связи России с СНГ и дальним зарубежьем.

4. Финансовые отношение с международными организациями.

1. Таможенная политика государства

По действующему законодательству в России применяются следующие виды пошлин:

Адвалорные - в % к таможенной стоимости товара,

Специфические - в абсолютных размерах на единицу товара,

Комбинированные - сочетают 1 и 2.

Особые:

- сезонные (вводятся на срок до 6 месяцев),

- специальные (когда наносится ущерб отечественным производителям и как ответная мера на дискриминацию других государств),

- антидемпинговые (когда цена импортных товаров ниже стоимости),

- компенсационные (выяснено, что при производстве или вывозе товара использовались государственные субсидии).

Широко применяются таможенные льготы тарифные преференции. Полностью освобождаются от таможенных пошлин товары для представительств иностранных государств, валюта, ценные бумаги, товары, приобретаемые для государственных нужд (в собственность государства), товары гуманитарной помощи, транзитные товары, продукция рыболовецкого флота, товары, перевозимые физическими лицами не предназначенными для производственных и коммерческих целей. До последнего времени в России были пошлины и на экспортируемые и импортируемые товары.

Россия была почти единственной, где применялись экспортные пошлины. Экспортные пошлины ухудшают конъюнктуру своих товаров на международном рынке. Они у нас существовали в фискальных целях. В 96 г. основная масса экспортных пошлин была отменена, что компенсировалось увеличением акцизов.

История: Великобритания отказалась от протекционизма. Средний таможенный тариф должен быть равен 32%. После войны решили коллективно отказаться от таможенных пошлин и расширении торговли, была создана ГААТ. Ее функции:

Создание режима наибольшего благоприятствования стран (отмена таможенных союзов и т.д.)

Национальные условия для всех стран

Снижение таможенных пошлин, отказаться от нетаможенных методов (квот и т.п.)

Антидемпинговые меры и предоставление льгот развивающимся странам . Сейчас на базе ГАТТ создана ВТО. Средний таможенный тариф - 7% стоимости товаров, что обеспечивает реализацию конкуренции на отечественном рынке.

В Африке 33% таможенный барьер, очень высокий барьер в Индии, что не способствует развитию экономики страны и наносит ущерб национальным потребителям (нет условий для повышения качества продукции).

В России определен таможенный тариф 15% на импортные товары. В последнее время все более склоняемся к протекцианизму.

Барьером для импортных товаров является валютный курс, который остается завышенным по сравнению с рублем. Высокий курс приводит к дополнительному удорожанию импортных товаров.

2. Финансовое регулирование импорта и экспорта

Экспорт капитала в несколько раз превышает импорт капитала, идет крупномасшабная утечка капитала. В 95 году вывоз капитала составил 60 млрд $, сейчас - 30 млрд $, в т.ч. 20 млрд $, в т.ч. 20 млрд $ нелегально.

Основные формы нелегального бегства:

Недополучение экспортной выручки 4,5 млрд $,

Невозвращенная предоплата импорта - 6-8 млрд $,

Контрабанда - 2 млрд $.

Экспортные кредиты предприятиям - 30 млрд $ - легальный вывоз капитала.

Меры борьбы с незаконным вывозом:

Введение валютного контроля. В 95 г. введен валютный контроль за экспортом продукции. Таможенная служба фиксирует объемы экспорта товаров, затем банк, обслуживающий экспортера информирует таможенную службу о поступившей выручке (до 180 дней). Если в этот срок не поступила. То устанавливается факт утечки капитала с применением санкций к экспортеру. При предоплате товар должен пересечь границу в течении 180 дней после предоплаты. С контрабандой трудно бороться из-за прозрачности границ.

Импорт частного капитала.

Страны Юго-Восточной Азии благодаря импорту частного капитала сделали рывок в экономику. В Китай привлечено 100 млрд. $, в Лаос - более чем в Россию в несколько раз. В России ввозится порядка 1,5-2 млрд. $. Нам необходимо 200 млрд. $. У нас применяется национальный режим, т.е. условия почти такие же как и для отечественных предприятий.

Для СП:

а) разрешен беспошлинный ввоз оборудования и материалов для создания УК и собственного производства,

б) в 2 раза сократились импортные пошлины на 5 лет для собственной продукции фирмы, вложившей в СП 10 и более млн. $, при этом стоимость финансируемого проекта должна быть не менее 100 млн. $,

в) разрешается перевозить прибыль за рубеж.

У нас существует 3 СЭЗ: Калининград, Приморский край и Ингушетия.

3. Финансово-кредитные связи России с СНГ и дальним зарубежьем

Финансовые отношения строятся в основном по линии выдачи кредитов странам СНГ. Основная масса кредитов - технические на пополнение рублевой массы в 92-93 гг. Вся эта масса переоформлена в государственный долг, который сейчас оценивается в 5,6 млрд. $. По странам он распределяется так:

Украина - 2,7 Казахстан - 1,3 Узбекестан и Белорусь - по 0,5 млрд.

Со странами-должниками подписано соглашение об уплате % и основной суммы с отсрочкой. В 95 г. страны СНГ в порядке погашения своей задолженности выплатили 800 млн. $ (товарами). Россия продолжает предоставлять кредиты. По проекту бюджета-97 планируется выдать 2 трлн. руб. Многие страны должны нам за продукцию, поставленную различными предприятиями (Газпрому Украина должна около 2,5 млрд. $). На эти долги Украина выпустила государственные валютные облигации и право приобретения собственности на территории Украины в счет погашение задолженности.

Со странами дальнего зарубежья

Россия - основной приемник кредитора СССР. К началу 90 г. было выдано кредитов на 26 млрд. Руб., в т.ч. 18% должна Куба, по 11% - Монголия и Вьетнам, 10% - Индия, 8% - Сирия, 6% - Польша, 4% - Ирак, 3,5% - Афганистан, и т.д.

Многие кредиты были выданы на приобретение военной техники. Эти кредиты не способствовали экономическому процветанию. Возврат кредитов очень проблематичен. Большинство стран не выплачивают кредиты, а те кто делает это осуществляют выплату товарами на очень льготных условиях. Мы постоянно отсрочиваем выплату, иногда предоставляем дополнительные кредиты.

Внешние долги России странам дальнего зарубежья - 140 млрд. $ - 1 место в мире по абсолютной величине задолженности. В % к ВВП - 30% ВВП. В % к экспорту товаров и услуг - 200%. Внешняя задолженность стала расти с 80-х гг., первый вклад - переход на конвертируемую валюту по мировым ценам (раньше в пересчете на рубли).

Определенные суммы дали Германия и другие Западноевропейские страны. Более 80 млрд. $ - долг СССР, который приняло на себя Правительство РФ. Россия продолжала брать займы у международных правительств и организаций.

В структуре советской задолженности:

28 млрд. - Германия, 5 млрд. - Франция, 4 млрд. - США, 2 млрд. - Англия.

30 млрд. - странам СЭВ, в т.ч.: 8 млрд. - Польше, 5 млрд. - Чехословакии.

Долг России на 94 г: 2 млрд. - США, 2 млдр. - Германии, 3 млрд. - международным организациям.

На 97 г. мы должны выплатить 7 млрд. + 2,5 млрд. Процентов.

Парижский клуб - все кредиторы, которые давали кредиты под гарантии своих правительств и ему мы должны 40 млрд. Долларов. Его надо погашать в первоочередном порядке реструкторизацией. Банки, дававшие кредиты без гарантий своих правительств - Лондонский клуб - 32 млрд долларов (% - 0,5 млрд. Долларов за 3 года, реструкторизация на 25 лет). Токийский клуб - 8 млрд. $. Бывшие соц. страны:

с Польшей - нулевой вариант, Чехия, Словакия, Венгрия - погашаем экспортом товаров, Болгария - ведем переговоры.

4. Финансовые отношение с международными организациями

Россия участвует в настоящее время в международных организациях ООН, некоммерческих, содействия экономического и культурного развития; а также в международных финансово-кредитных организациях. Квоты взносов в ООН определяются пропорционально доли страны в мировом ВВП. Россия уплачивает в бюджет ООН ежемесячно 400 млн. $. Значительно финансовое участие российского правительства в ЮНЕСКО - платим 24 млн. $ в год. Всемирная организация здравоохранения - 20 млн. $ в год. Международная организация труда - 15 млн. $ в год. В МАГАТЕП - 12 млн. ЮНИДО - 8 млн. $, Россия также активно участвует в МВФ - самостоятельная организация содействующая международной торговле и регулированию валютных курсов. Россия является участником, вносит валютные взносы в уставной фонд с учетом доли страны в мировой торговле. Пропорционально квотам - число голосов (США - 19%). Кредиты даются под жесткие условия для улучшения платежного баланса, поддержания валютного курса. Россия получила от МВФ 11 млрд. $. Мировой банк - назначение содействовать экономическому развитию стран путем предоставление кредитов. Участники только члены МВФ - взносы пропорционально доле в мировом ВВП. Кредиты предоставляются не более чем на 20 лет с тщательной проработкой проекта кредитования. От Всемирного банка Россия получила 5 млрд. $, от Европейский Банк Реконструкции и Развития - 2,5 млрд. $. Расходы на содержание миротворческих сил в Югославии, Грузии, Абхазии.

Финансы США

Государственная финансовая система США состоит из финансовой системы Федерации, финансовой системы штатов, финансовой системы местных органов власти (графства, городские муниципалитеты, сельские, школьные, специальные округа примерно 83 тысячи). Решающее место занимает бюджет. В отличие от России и других стран развита система внебюджетных фондов социального и медицинского страхования, Дорожный фонд и другие. Они были консолидированы в 68 году с федеральным бюджетом. При этом они были выделены в качестве самостоятельных фондов внутри бюджета и перешли только в трастовое управление, которое предполагает использование и расходование средств этих фондов на другие цели. Что-то подобное проводится и у нас. Существуют и другие внебюджетные фонды, их доля около 2% от доходов федерального бюджета. Также в государственные финансы включаются финансы предприятий, финансируемые за счет бюджета.

Доходы федерального бюджета.

На 90% федеральный бюджет формируется за счет налогов. Основное место занимает ПДХН. С населения - 46% (введен в 1913 г., сначала очень умеренный, был высокий необлагаемый минимум, налог платили чуть более млн. налогоплатильщиков). Рейган уменьшил max ставку ПДХН до 28%. На современном этапе ставки ПДХН колеблются 15-25,5% от доходов дифференциацией размера доходов. Необлагаемый min 2000$ на плательщика и каждого иждивенца. Доход до 30000$ в год облагается по ставке 15%.

Второе место - налоги с фонда заработной платы (ФЗП). Это отчисления в фонды социального страхования - вносятся работниками и работодателями от ФЗП. Отчисления по безработице - 0,8% - только работодатели. Эти налоги составляют 35% в доходах федерального бюджета.

3 место - Налог на прибыль корпораций. Взимается по трем поставкам. При прибыли до 50 тыс. $ - 15%, до 75 тыс. - 25%, свыше 75 тыс. - 34%. Этот налог дает меньше 10% всех доходов федерального бюджета.

В федеральный бюджет также поступают: таможенные пошлины, акцизы (нефть, бензин, сигареты, спиртные напитки, авиабилеты - ставки небольшие), налог на дарение и наследство (18%, необлагаемый минимум - 600 тыс. $).

Расходы федерального бюджета.

Обслуживает основные функции государства - социальные, экономические, управление и охрана государства, обслуживание государственных кредитных отношений.

В 1993 г.:

1 трлн. 475 млрд. $ (20% всех расходов) - расходы на оборону.

На экономическую ?экологическую деятельность (экономического назначения) - 9%, на социальные цели - 57%, обслуживание государственного долга - 14% (внутренний, т.к. внешнего нет), государственное управление - 1%. Предоставление экономической помощи другим государствам - более 1%.

Финансовое воздействие государства на экономические и социальные процессы в стране.

Экономическое влияние очень мало, только косвенное - через закупки военной техники, научные исследования. Предоставляются максимальная самостоятельность субъектам хозяйствования.

1,5% всех расходов федерального бюджета - на финансирование прироста ресурсов и охрану окружающей среды (рекультивирование земель, финансирование научно-исследовательских работ в области охраны окружающей среды)

1,5% - оказание помощи с/х, включая 3 элемента:

а) обязательства государства закупать с/х продукцию по пороговой цене, если рыночные цены на с/х продукцию упадут ниже ее. В основном это зерновые культуры и другие растениеводческие культуры.

Б) предоставление государственного кредита под запасы с/х продукции (залоговая квота из расчета на единицу продукции).

В) выплата премии фермерам за сокращение с/х посевов - применяется не всегда. Доля всей помощи государства - 20% от всей помощи с/х.

1,5% министерству на развитие торговли (коммерции), а также на кредитование жилищного строительства и страхования банковских депозитов. Для торговли - в основном средства стимулирования экспортных операций, в основном малому бизнесу.

2,5% - на транспорт, в основном это субсидии штатам на строительство автодорог. Дотации морскому транспорту и на воздушные перевозки (субсидии аэропортам).

0,3% - на энергетику, финансирование энергосберегающих проектов, строительство государственных АЭС.

0,7% - региональное и местное развитие штатов и городов.

Расходы на социальные цели:

3,5% на образование, половина из них на субсидии штатам, еще 1/4 на поддержку профессионального обучения (по программам штатов); трудоустройство молодежи, создание новых рабочих мест.

21% - социальное страхование, в основном это группа внебюджетных фондов, выплата пенсий (по старости с 65 лет, по инвалидности, по случаю потери кормильца (вдовам и детям до 16 лет)).

Пенсии ежегодно индексируются. Max пенсия для одинокого пенсионера 836$ в месяц. Почти 1/3 пенсионеров получают дополнительные пенсии по договорам с пенсионными негосударственными фондами, взносы в которые платят работодатели.

Кроме пенсий по системе соц. страхования в США выплачиваются еще пособия, их очень мало. Обязательным является пособие по безработице, введенное Рузвельтом, в каждом штате своя программа, чаще всего размер около 50% среднего заработка. Выплачивается пособие со 2 недели, в течение 26 недель. Имеется обязательное пособие в связи с несчастными случаями на производстве (в среднем 67% от з/пл). Только в штатах есть пособие по временной нетрудоспособности, в среднем оно составляет 50-67% з/пл. Пособие по материнству - только в 6 штатах в той же сумме.

Важное значение в расходах федерального бюджета являются расходы по обеспечению доходов малоимущих - 14%. В 35 г. Рузвельт принимает программу помощи семьям с иждивенцами и детьми (ПСИД). По этой программе выплачивается пособие семьям, у которых доход ниже прожиточного минимума в данном штате (от 120$ до 630$ в месяц на семью (мать и 2 детей)). Семьи, получающие пособие ПСИД получают право на бесплатные продуктовые талоны, право на бесплатную медицинскую помощь mediccare. Федеральное правительство оплачивает медицинскую помощь, предоставляемую малоимущим гражданам. Сейчас пособие ПСИД получают 11 млн. человек (40% - негры, 15% - мексиканцы, неблагополучные семьи). Малоимущим гражданам предоставляется компенсация на коммунальные услуги, квартплату, льготные ссуды на жилищное строительство.

Расходы на здравоохранение - 16%. Основное место занимает программа Медикэйр - предусматривает обязательное медицинское страхование престарелых граждан, инвалиды, выплатившие страховые взносы - частично оплачиваются медицинские счета - 30 млн. человек. Значительная часть - на научные исследования в области здравоохранения и фармакологии. Сейчас Америка тратит 12% ВВП на здравоохранение. Средняя продолжительность жизни - 76 лет. Бюджетный процесс - по уч-ку “Финансы капиталистических государств”.

Бюджетная политика США

Существует связь политики гос-ва и бюджетной политики с лидирующей партией. При демократии упор делается на социальные расходы. Это предусматривает увеличение дифференциации налогов в пользу богатого населения и определенное сокращение расходов на военные мероприятия и т.д. Для республиканцев - минимальное вмешательство гос-ва в экономику, обеспечение большей сбалансированности бюджета, сокращение социальных расходов и изменение налогового механизма в пользу предпринимателей (сокращение налогов на прибыль корпораций).

Финансы штатов

В целом по штатам расходы объединенных бюджетов штатов составляют 26% от расходов федерального бюджета. Доходы бюджетов штатов:

Основной источник - налог с оборота и акцизы (косвенные налоги около 50% доходов) средняя ставка по налогу с оборота - 4%.

ПДХН с населения - это дополнительный налог к федеральным 2-10% (занимает 30% в доходах).

Налог на прибыль корпораций - дополнительный к федеральному. Его доля - 8% всех доходов. Ставка 2-10%, в некоторых штатах их не выделяют, а идет как ПДХН с юридических и физических лиц.

Остальное - налоги на дарение, имущественный налог.

Расходы:

Образование - 24-25% - в основном ВУЗы. Студентов почти 15 млн., 80% студентов в государственных ВУЗах, 20% - в частных (плата до 20 тыс. $ в год). У нас 10% студентов - в негосударственных ВУЗах. 40% доходов ВУЗов дает государство, из них - 27% - из бюджетов штатов. Во всех ВУЗах студенты платят, плата около 25% доходов ВУЗов. Пожертвования - 5-6%. Оплата услуг (выполнение НИОКР) - 25%.

На общественное благосостояние - на социальные нужды - 23%.

На здравоохранение - 12%.

Строительство автодорог - 12%.

Содержание полиции и др. правоохранительных органов - 7%.

Штаты самостоятельно составляют, рассматривают и утверждают бюджеты, вводят налоги, при условии, что это не противоречит федеральным законам.

Финансы органов местного самоуправления

Основной доходный источник - поимущные налоги - 3/4 всех доходов. Это налоги: с недвижимости (ставка 1,5% (примерно 1500$ в год)), с продаж и акцизы (11%+ПДХН и НП) - доля 6% во всех доходах.

Структура расходов:

На образование - 43%. В основном на школьное образование: 90% школьников учится в государственных школах, остальные - религиозные общины и т.п. Собственных средств на финансирование школ не хватает, они получают субвенции.

На здравоохранение и социальное благосостояние - 12%.

На жилье (ссуды, дотации), на охрану окружающей среды - 11%.

Общественная безопасность (полиция) - 10%.

Содержание транспорта (городского) - 7%.

Для местных бюджетов характерна сильная несбалансированность. Все расходы местных бюджетов составляют около 40% расходов федерального бюджета. Доходы почти в 2,5 раза меньше местных расходов. Основной механизм бюджетного регулирование - субвенции (целевые дотации на сбалансирование местных бюджетов). На образование, здравоохранение. Целевое использование строго контролируется.

Финансы Великобритании

Государственная система включает государственный бюджет, государственные внебюджетные фонды (83% всех аккумулированных государственной финансовой системой ресурсов), финансы местных органов власти (бюджеты и внебюджетные фонды - 11% всех фондов государственной финансовой системы), финансы корпораций.

Государственный бюджет состоит из 2-х частей:

Консолидированный фонд - за счет него финансируются текущие расходы,

Национальный фонд займов, предназначен для выплаты % по государственному долгу, предоставление кредитов на финансирование государственных капиталовложений, государственных кредитов, предоставляемых местным органам власти и государственным корпорациям. Доходы этого фонда складываются за счет доходов от размещение государственных займов, прибыли Банка Англии, процентов, уплачиваемых государственными и местными органами власти за государственный кредит.

Основное место в бюджете - консолидированный фонд. Основная часть его доходов - это налоги. Внебюджетные фонды не консолидированы с бюджетом, но в статистике их часто объединяют.

Доходы

1. Основное место занимает ПДХН с населения - 28% всех доходов. ПДХН появился в Англии и впервые был увязан с имущественным положением граждан (шедульная система) по шедулам (группы доходов от различной деятельности):

1 шедул - доходы от недвижимости,

2 шедул - доходы от продажи государственных ценных бумаг,

3 шедул - доходы от производственно-коммерческой деятельности,

4 шедул - заработная плата и пенсии,

5 шедул - другие доходы.

Издержки по сбору ПДХН очень высоки - 2% от собираемых налогов (в США - 0,5% от всех налогов, у нас - 1,5%). Ставки ПДХН (по реформе 85 г):

от 3 тыс. до 21 тыс. фунтов в год - 25%,

свыше 21 тыс. фунтов в год - 40%.

Необлагаемый минимум - 3 тысячи фунтов в год на человека.

2. Страховые взносы работающих и работодателей на социальное страхование - 20%,

3. НДС - 15% всех доходов бюджета Великобритании. Основная ставка - 15%, по многим товарам (продукты питания, жилищное строительство, книги, транспорт, образование, здравоохранение, искусства, одежда, операции с ценными бумагами) НДС не взимается.

Налог на прибыль корпораций - 11% всех доходов. Ставка 35%.

5. Акцизы, налог с наследства и дарения, таможенные пошлины, при продаже автомашин - налог на автотранспорт, налог на газ.

6. Неналоговые поступления от государственных предприятий - 7%.

Расходы

Военные расходы - 13%,

На экономику - около 7%,

На с/ (устанавливаются предельные цены, если рыночная цена ниже, то гос-во покупает, т.е. предоставляет кредиты под залог с/х продукции), дотации угольной промышленности, государственным корпорациям, средства на развитие инфраструктуры (транспорт, городское хозяйство, жилищное строительство),

На НИОКР - 0,6% от всех расходов,

Социальные расходы - 43%, среди них:

а) расходы по выплате пенсий и пособий - 17% от всех расходов (пенсии по старости - 21% от средней заработной платы = 42 фунта в день)

б) пенсии по инвалидности, по случаю потери кормильца - 41 фунт в неделю.

в) Пособия:

по временной нетрудоспособности (обязательны с 4 дня болезни, не более 28 недель),

по беременности и родам - 90% з/пл,

пособия на детей. Их очень много.

Пособие по материнству - 90% з/пл выплачивается в течение 18 недель.

Единовременное пособие на рождение детей - 85 фунтов. По системе социального обеспечения (за счет средств бюджета) выплачиваются пособия семьям с низким уровнем доходов. Наиболее крупное - семейное пособие на каждого ребенка до 16 лет (если ребенок учится - до 19 лет) в размере 7 фунтов в неделю. Государственная помощь семьям с низкими доходами предусматривает льготы оп коммуникационным услугам, пособия на жилье (за его счет компенсируется плата за жилье и арендная плата до 100%), пособие по поддержке доходов - семьям с низким доходом, размер их определяется местными органами.

К социальному страхованию относятся:

пособие по безработице (за счет национального фонда социального страхования) с 4 дня в течение 312 дней в размере 41 фунта в неделю + надбавка на иждивенцев.

пенсия по инвалидности от несчастных случаев на производстве. Размер - до 65 фунтов в неделю (в зависимости от тяжести).

Государство осуществляет крупные расходы на медицинское обслуживание. Медицина финансируется из бюджета, основная часть услуг оказывается бесплатно, хотя присутствует плата за дополнительные услуги - частная медицина, добровольное медицинское страхование.

Из государственных расходов на социальные нужды осуществляются расходы на поддержания занятости и на профессионально-техническую подготовку кадров. В структуре расходов:

15% приходится на пенсии,

11% на помощь лицам с низкими доходами и по безработице,

13% - медицинское обслуживание,

4% - все остальные расходы.

Помощь местным органам власти - 16%,

Расходы на государственное управление - 3%,

Взносы в бюджет ЕС - 2% всех расходов.

В состав финансов государства включены финансы внебюджетных фондов. Фонд национального страхования - расходы см. выше, доходы в основном из страховых взносов. Взносы на случай старости и на случай потери кормильца - 13% (делится поровну между работником и работодателем) с з/пл до определенной величины около 50% выше средней з/пл - с этой суммы исчисляются страховые тарифы с з/пл (с остальных не платятся). Страховые тарифы по пособиям по временной нетрудоспособности, материнству, инвалидности, безработице - 6,3% от з/пл - платят и предприниматели и работники поровну. При необходимости фонд социального страхования из бюджета получает дополнительные дотации. Существует еще более 50 внебюджетных фондов федеральных органов власти: Валютный фонд, фонд гарантий экспортных кредитов.

Бюджетный процесс

Бюджетный год начинается с 1.04. Проект бюджета разрабатывает Казначейство на основе смет министерств, ведомств, департаментов, таможенных расходов и доходов. Проект рассматривает Совет Министров, потом передает в Палату Общин. Первоначально бюджет рассматриваю Комитеты по расходам и доходам (а палате общин) - изменение налогового законодательства и увеличение доходной базы.

Бюджетные права ограничены, члены палаты общин не могут вносить предложения по изменению расходов и налогового законодательства. Парламент может изменять НДС в пределах 20%, акцизов - 10. Не утверждаются Парламентом постоянные статьи расходов (% по госдолгу, содержание королевского двора, платежи в ЕС)

Бюджет утверждается Палатой общин по главам, затем формально утверждается Палатой Лордов и Королевой, но никаких прав они не имеют. Кассовое исполнение бюджета осуществляет банк Англии, после утверждения бюджета парламент контролирует его исполнение.

Местные (бюджеты) финансы

Представлены бюджетами низовых уровней. На местные бюджеты приходится 30% расходов государственной финансовой системы Великобритании. Доходы местных финансов очень слабые. Около 30% требуемых средств местные бюджеты мобилизуют через свои доходные статьи. Основной налоговый источник - имущественный налог (почти 100% доходов местных бюджетов), взимание его очень различно по городам. Определяются сначала потребности местных бюджетов, определяется какая часть может быть собрана местными бюджетами и эта часть делится на имеющееся имущество, т.о. определяется ставка налога. Тэтчер хотела заменить имущественный налог на подушный, который не увязан со стоимостью имущества, но должен платить каждый владелец недвижимости по унифицированным ставкам. Но этот механизм не прошел.

Остальные финансовые ресурсы местных бюджетов. Как и в США, главный инструмент предоставления финансовой помощи - дотации, но в Великобритании общие дотации, а не целевые (субвенции).

Местные органы власти размещают займы, гарантом по которым является центральное правительство. Из местного бюджета финансируется образование. 90% школьников - в государственных учреждениях, большая часть студентов - в государственных вузах. Из местных бюджетов осуществляются расходы на ЖКХ, полицию, содержание и строительство дорог, обслуживание государственного долга местных органов власти.

Финансы предприятий

Некоторые предприятия угольной, ж/д транспорта, почты добывающие и электроэнергетические национализированы. Эти отрасли получают ссуды из бюджета правительства, уплачивают налоги, если есть прибыль.

Финансы Германии

Они включают 3 уровня: федеральный (федеральный бюджет, специальные внебюджетные фонды государственных предприятий), финансы земель (субъектов федерации, внебюджетные фонды), финансы общин и округов.

Основное место - федеральный уровень, в них - федеральный бюджет. Внебюджетные фонды не консолидированы, но статистика объединяет их.

Доходы федерального бюджета

1. Косвенные налоги - 40%, в том числе:

НДС - 9% при ставке 15% (льготная ставка по продовольствию, печатной продукции - 7%),

акцизы (алкогольные напитки, нефть, табак) - 19%,

таможенные пошлины

Прямые налоги:

страховые взносы в фонды социального страхования - во внебюджетные фонды

ПДХН - 53%. Если доход превышает 120 тыс марок в год. Необлагаемый минимум - 6 тыс. DM

НП (налог с корпораций) - 45%. Различают распределяемую и перераспределяемую прибыль. По распределяемой ставка - 30% (дивиденды, % - т.к. взимается еще и с получателей средств).

Расходы федерального бюджета

В основном связаны с социальными целями - 36% всех расходов федеральных финансов,. Предполагается выплата пенсий, пособий (несколько фондов):

а) пенсии по старости (ввел Бисмарк) с 65 лет из расчет 1,5% средней з/пл за каждый год страхового стажа,

б) пенсии по инвалидности,

в) пенсии по случаю потери кормильца,

г) пенсии по несчастным случаям на производстве не более 25 марок в день

Среди пособий основное место занимает

пособие по безработице - в течение 6 недель 100% з/пл, затем - 80%.

по материнству - 6 недель до и 8 недель после - 100%, но не более 25 марок в день

по временной нетрудоспособности - 58% среднего трудового заработка

Военные расходы - 20%,

На экономические цели и НИОКР - 18%,

По обслуживанию госдолга - 11%,

На госаппарат - 3%,

Помощь другим странам - 3%,

В бюджет ЕС - 7%.

Страховые взносы в фонды соцстраха

18,7% - страховой тариф, платят и работники и работодатели - на пенсии по старости, пособия по временной нетрудоспособности, материнству и медицинскому страхованию, по инвалидности и потери кормильца

13% - пособие по материнству и медицинское страхование

4,3% - пособие по безработице, вместе и работодатели и работники

около 2% от з/пл на производстве - в связи с несчастными случаями -платят только работодатели.

Около 20% доходов?(расходов) фондов социального страхования - из федерального бюджета. Включают:

пособия лицам с низким уровнем доходов, 2/3 из них - пособия семьям с детьми.

Единовременное пособие по рождению ребенка, пособие и отпуск на воспитание детей - 600марок в месяц на 1 ребенка до 2 лет (есть ограничение по доходам, только если доход меньше 294 тысяч марок в год).

Одиноким матерям - 291 марка в месяц на ребенка до 6 лет.

Пособие для учащихся школ, ВУЗов - 580-690 марок в месяц.

Помощь в оплате жилья и некоторых других услуг.

Финансы земель

Основной - бюджет. Доходы его формируются за счет отчислений от ПДХН с населения, НП с корпораций, распределяются поровну между федеральным и местными бюджетами. ПДХН распределяется так: 43,5% - в федеральный бюджет, 42,5% - в бюджет земель, 15% - в бюджет общин. Отчисления от этих налогов устанавливаются законодательно. В бюджет земель - акцизы на пиво, доходная база бюджета земель включает 30 налогов.

Доходы общин включают промысловый налог - 7% (платят малые предприятия, товарищества, физические лица - предприниматели без образования юридического лица). Объект обложения - прибыль и капитал, это имущественный налог.

Расходы средств бюджета земель и бюджета общин

На финансирование образования,

На ЖКХ,

Финансирование транспорта, создание инфраструктуры,

Медицинские расходы, в т.ч. числе в фонды медицинского страхования

Полиция, содержание госаппарата

Финансируются 80% расходов на транспорт, ЖКХ

40% гос. долга - задолженность земель и общин.

Основы функционирования финансов в различных сферах экономической деятельности

Содержание финансов, принципы их организации в условиях специфики разных сфер деятельности (самостоятельно из учебника ГК, т.1, гл.4): особенности формирования уставного капитала, взаимоотношения с учредителями, особенности выполнения финансовых обязательств в случае неплатежеспособности, распределение доходов.

Юридические лица:

Коммерческие.

А) Хозяйственные товарищества.

полное товарищество

товарищество на вере (коммандитное)

Б) Хозяйственные общества.

акционерное общество

открытого типа

закрытого типа

общество с ограниченной ответственностью

общество с дополнительной ответственностью

В) Производственные кооперативы.

Г) Государственные и муниципальные унитарные предприятия.

Некоммерческие.

А) Потребительские кооперативы.

Б) Общественные или религиозные организации.

В) Фонды.

В связи с участием в образовании имущества юридического лица его учредители могут иметь обязательственные права в отношении этого юридического лица, либо вещные права на его имущество.

К ЮЛ, в отношении которых их учредители имеют обязательственные права, относятся: хозяйственные товарищества и общества, производственные и потребительские кооперативы.

К ЮЛ, на имущество которых их учредители имеют право собственности или иное вещное право, относятся: государственные и муниципальные унитарные предприятия, в т.ч. дочерние предприятия, а также финансируемые собственниками учреждения.

К ЮЛ, в отношении которых их учредители не имеют имущественных прав, относятся: общественные и религиозные организации, благотворительные и иные фонды, объединения юридических лиц.

Хозяйственные общества и товарищества.

Коммерческие организации с разделенным на доли учредителей уставным капиталом. Имущество, созданное за счет вкладов учредителей, а также произведенное и приобретенное в процессе деятельности общества, принадлежит ему на праве собственности.

Вкладом в имущество хоз-го общества или товарищества могут быть деньги, ценные бумаги, другие вещи или имущественные права либо иные права, имеющие денежную оценку.

Хоз-ые товарищества и общества с ограниченной и дополнительной ответственностью не вправе выпускать акции.

Участники полного товарищества занимаются предпринимательской деятельностью от имени товарищества и солидарно несут субсидиарную ответственность по обязательствам принадлежащим им имуществом. Участник полного товарищества обязан внести не менее половины своего вклада в уставной капитал товарищества к моменту его регистрации, остальная часть вносится в сроки, указанные в учредительном договоре. Прибыль и убытки распределяются между его участниками пропорционально их доле в уставном капитале.

В товарищество на вере наряду с полными товарищами имеется один или несколько участников-вкладчиков, которые несут риск убытков только в пределах сумм внесенных ими вкладов. При ликвидации товар-ва на вере вкладчики имеют преимущественное перед полными товарищами право на получение вкладов из имущества тов-ва, оставшегося после удовлетворения требований кредиторов. Оставшееся после этого имущество тов-ва распределяется между полными товарищами и вкладчиками пропорционально их долям в складочном капитале тов-ва.

Общество с ограниченной ответственностью - общество, уставной капитал которого разделен на доли определенных учредительными документами размеров, участники общества с ограниченной ответственностью не отвечают по его обязательствам и несут риск убытков, связанных с деятельностью общества, в пределах стоимости внесенных ими вкладов. Уставной капитал общества с ограниченной ответственностью составляется из стоимости вкладов его участников. Уставной капитал на момент регистрации общества должен быть уплачен не менее чем на половину, остальная часть вносится в первый год деятельности.

Общество с дополнительной ответственностью - общество, уставной капитал которого разделен на доли определенных учредительными документами размеров, участники такого общества солидарно несут субсидиарную ответственность по его обязательствам своим имуществом в одинаковом для всех кратном размере к стоимости их вкладов, определяемом учредительными документами общества.

Уставной капитал акционерного общества разделен на определенное число акций, участники АО не отвечают по его обязательствам и несут риск убытков только в пределах стоимости принадлежащих им акций. АО, участники которого могут отчуждать принадлежащие им акции без согласия других акционеров, признается открытым АО. Такое АО вправе проводить открытую подписку на выпускаемые им акции и их свободную продажу. АО, акции которого распределяются только между его учредителями или иного заранее определенного круга ли, называется закрытым АО.

Учредители АО несут солидарную ответственность по обязательствам, возникшим до регистрации общества. Уставный капитал АО составляется из номинальной стоимости акций общества, приобретенных акционерами. АО вправе выпускать облигации на сумму, не превышающую размер уставного капитала либо величину обеспечения, предоставленного обществу в этих целях третьими лицами, после полной оплаты уставного капитала.

Производственным кооперативом (ПК) признается добровольное объединение граждан на основе членства для совместной производственной или иной хозяйственной деятельности, основанной на их личном трудовом и ином участии и объединении его членами имущественных паевых взносов. Члены ПК несут по обязательствам кооператива субсидиарную ответственность. Имущество, находящееся в собственности ПК, делится на паи его членов в соответствии с уставом кооператива. Кооператив не вправе выпускать акции. Прибыль распределяется между его участниками в соответствии с их трудовым участием.

Унитарным предприятием признается коммерческая организация, не наделенная правом собственности на закрепленное за ней собственником имущество. Имущество унитарного предприятия является неделимым и не может быть распределено по вкладам, в т.ч. между работникам предприятия. Имущество государственного и муниципального предприятия находится соответственно в государственной или муниципальной собственности и принадлежит такому предприятию на праве хозяйственного ведения или оперативного управления. Унитарное предприятие отвечает по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом, но оно не несет ответственности по обязательствам собственника его имущества.

Потребительский кооператив - добровольное объединение граждан и ЮЛ на основе членства с целью удовлетворения материальных потребностей участников, осуществляемое путем объединения его членами имущественных паевых взносов. Члены потребительского кооператива солидарно несут субсидиарную ответственность по его обязательствам в пределах невнесенной части дополнительного взноса каждого из членов кооператива.

Общественными и религиозными организациями признаются добровольные объединения граждан на основе общности их интересов для удовлетворения духовных и иных нематериальных потребностей. Это некоммерческие организации, которые вправе осуществлять предпринимательскую деятельность лишь для достижения целей, ради которых они созданы. Участники этих организаций не сохраняют прав на переданное ими этим организациям в собственность имущество, они не отвечают по обязательствам организаций, в которых участвуют в качестве их членов, а указанные организации не отвечают по обязательствам своих членов.

Фонд - некоммерческая организация, учрежденная гражданами или (и) ЮЛ на основе добровольных имущественных взносов, преследующая социальные, благотворительные, культурные, образовательные или иные общественно-полезные цели. Имущество, преданное фонду его учредителями, является собственностью фонда, они не отвечают по обязательствам созданного ими фонда, а фонд не отвечают по обязательствам своих учредителей. Фонд вправе заниматься предпринимательской деятельностью, необходимой для достижения общественно-полезных целей, ради которых он создан, и соответствующей этим целям.

Характерные черты финансов некоммерческих организаций

Организация финансов в различных отраслях некоммерческой деятельности

Существенное влияние на организацию финансов некоммерческих организаций оказывают организационно-правовые формы. Наибольшее число - учреждения (на 95г. существовало 340 тыс. некомм. организаций, из них 191 тыс. - учреждения).

Учреждение - это организация, созданная собственником для организации управления, социально-культурных и других функций некомпетентного характера, финансируемые полностью или частично этим собственником. В качестве собственника могут быть государственные органы федерального или регионального уровня, органа местного самоуправления (муниципальная собственность). Имущество закрепляется за учреждением на праве оперативного управления. Учреждение отвечает по обязательствам в размере имеющихся денежных средств, субсидиарную ответственность несет собственник.

Другая форма хозяйствования - общественные и религиозные организации: политические партии, общественные и религиозные движения, профсоюзы, творческие союзы. Насчитывается 86 тыс. общественных и религиозных организаций. Особенность этой формы - это добровольное объединение граждан для удовлетворения духовных и других нематериальных потребностей, на основе общности их интересов. Они вправе осуществлять предпринимательскую деятельность, для достижения целей, для которой они созданы. Члены не сохраняют права на переданное в их собственность имущество, в том числе членские взносы. Участники не несут ответственности по обязательствам организации.

Существуют потребительские общества и потребительские кооперативы. Особенность - добровольное объединение граждан и юридических лиц с целью удовлетворения материальных и других потребностей участников. Организуются путем объединения его членами имущественных, паевых взносов. В настоящее время около 52 тыс. потребкооперативов и потребительских обществ. В основном создаются на основе системы потребкооперации, созданной для снабжения сельского населения, на территории, не выгодной для деятельности торговых организаций.

Другая форма - фонды - учреждения гражданами и юридическими лицами на основе добровольных имущественных взносов для социальных, благотворительных, культурных, образовательных и других общественно полезных целей без членства учредителей фонда, т.е. фонд не предполагает обязательным для каждого участника уплаты членских взносов, они, как правило, добровольны. Учредители не отвечают по обязательствам фонда и, наоборот, фонд может заниматься предпринимательской деятельностью, необходимой для достижения целей, для которых он создан.

Можно создавать союзы, федерации, объединения. Основная часть услуг осуществляют учреждения (образование, здравоохранение, культура и искусство, гос. учреждение).

Народное образование -по количеству занятых является наиболее значимым. Включает в себя дошкольное воспитание(ясли, д/с), общеобразовательное воспитание, ПТ образование, среднее спец. образование, высшее образование. Большая часть учреждений образования находятся в федеральной и местной собственности. Основной источник образования ресурсов - из федерального и местных бюджетов. Из федерального бюджета финансируется основная часть ВУЗов, а также часть учреждений среднего специального образования, некоторые ведомственные учреждения народного образования других типов. Из региональных бюджетов финансируются остальные ВУЗы (регионального подчинения), оставшиеся техникумы, значительная часть ПТУ, расходы на подготовку и переподготовку кадров. Школы(общеобразовательные), дошкольные учреждения финансируются из местного муниципального бюджета. Финансирование НО бывшего СССР в конце 80-х гг. осуществлялось на основе детальных смет расходов, в которых определялось, сколько средств необходимо данному учреждению по каждой статье расходов (на з/п, на учебные расходы, стипендии, приобретение инвентаря, кап. ремонта и т.д.). По каждой статье устанавливались нормы и сетевой показатель характеризующий потребности для соответствующих учреждений в расчете на заполненный класс(кроме кап. ремонта -на кубатуру помещения). Была жесткая регламентация средств, выделяемых из бюджета. Если до конца года средства не осваивались, то они возвращались в бюджет.

С 90-х гг. мы отказались от норм по статьям и перешли к укрупненным нормам, комплексно отражающим деятельность учреждений (для д/с - 1 ребенок, для школ, ПТУ и т.д. - 1 учащийся, для высших - исходя из планового набора студентов). Это позволяет более гибко использовать средства, перебрасывать их на нужные статьи. Упразднили практику изъятия сэкономленных денежных средств, все средства остаются в учреждении. Расширилась самостоятельность учреждений. Развиваются платные услуги населению и другим организациям без ущерба бесплатным услугам:

сдача в аренду помещений и оборудования

услуги по подготовке и переподготовке кадров, учеников

выручка от реализации продукции учебных производственных мастерских.

Учреждения народного образования создают Фонд производственного и социального развития и Фонд материального поощрения. При этом учреждения могут формировать эти фонды по 2 моделям образования: из бюджетных поступлений по установленным нормам доходов, полученных от платных услуг, спонсорских поступлений, поступлений от других предприятий и т.д.

По 1 модели за счет дохода формируется фонд з/п по нормативу, возмещаются материальные и приравненные к ним затраты, расчеты со сторонними организациями. Из оставшейся суммы средств по нормативу формируется фонд производственного и социального развития и фонд материального поощрения.

По 2 модели сначала возмещаются материальные затраты, осуществляются расчеты со сторонними организациями. Из оставшихся средств по нормативу образуется фонд производственного и социального развития, и остаток идет на формирование фонда оплаты труда (включая з/п и материальное поощрение).

Сейчас эти модели почти не функционируют, т.к. бюджет не в состоянии финансировать всю деятельность учреждений. Сейчас перечисляются средства на з/п, начисления на нее, стипендия. З/п устанавливается на основе единой тарифной сетки.

Учреждения здравоохранения - переводятся на новый хозяйственный механизм (фонд экономического стимулирования, 2 модели). Основные типы лечебных заведений - поликлиники и больницы (80% средств, идущих на финансирование здравоохранения, приходится на эти 2 вида). Сейчас применяется бюджетно-страховое финансирование, т.е. часть учреждений финансирует бюджет, а остальные финансируются из фондов обязательного медицинского страхования. За счет бюджета (полностью) - психиатрические, наркологические, дома ребенка, молочные кухни, кожно-венерические диспансеры, т.е. учреждения, лечащие социально значимые заболевания. Из бюджета финансируются следующие расходы: НИОКР, государственные к/в, проф. подготовка мед. кадров, приобретение дорогостоящего оборудования и лекарств по перечню Минздрава, мед. помощь при массовых заболеваниях и в зонах стихийного бедствия. Из федерального бюджета или за счет обязательного медицинского страхования могут финансироваться: станции скорой помощи, больницы, врачебные амбулатории (по согласованию).

Деньги, собранные за счет страховых взносов в основном аккумулируются в территориальных фондах обязательного мед. страхования.

Средства даются страховым компаниям на основе норматива (среднедушевого):

( страховых взносов, поступивших - средства на содержание фонда обязательного медицинского страхования)/ число жителей района.

Страховая компания этими средствами расплачивается с медицинскими организациями. Существует 4 способа оплаты медицинских услуг страховой компанией:

оплата каждой медицинской услуги по установленному нормативу

оплата мед. услуг, выраженных в баллах по единой тарифной сетке

оплата законченных случаев лечения, классифицируемых по группам (тяжесть заболевания и т.п., трудозатраты)

финансирование по душевому принципу на одного застрахованного с учетом половозрастных и других признаков (поликлиника, получая эти деньги расплачивается и за услуги, оказываемые и вне данной поликлиники. Раньше предполагалась за этот счет оплата услуг стационара - самая дорогая форма лечения).

Формы оплаты услуг стационаров:

финансирование по смете расходов больницы на основе договора со страховой компанией

оплата фактических расходов на госпитализацию каждого пациента

по числу фактически проведенных пациентом койко-дней в стационаре. Это легко контролируемый показатель, но он не учитывает другие затраты.

оплата стоимости услуг по стоимости лечения одного больного

оплата услуг по законченным случаям госпитализации по тарифам, разработанным для каждой клинико-статистической группы (фактически каждое заболевание, излечиваемое в данной больнице с дифференциацией по степени тяжести и т.д.). “+” - тарифы можно научно рассчитать. Они устанавливаются в каждом регионе свои по согласованию с территориальным фондом обязательного мед. страхования.