Особенности функционирования интегрированных корпоративных структур в России

Размещено на http://www.allbest.ru/

Особенности функционирования интегрированных корпоративных структур в России

Шкилёва А.В.,

аспирант 1 года Южный федеральный университет Россия, город Ростов-на-Дону

Важной составляющей при формировании современной экономической системы России, и одним из приоритетов её трансформации, является повышение эффективности деятельности государственно частных вертикально-интегрированных корпораций. Именно их функционирование позволяет обеспечивать ведущую роль наукоемким и капиталоемким отраслям промышленности, охватывающим весь производственный цикл, таким как машиностроение, металлургия, топливно-энергетический комплекс, медико-биологический кластер и др. Тем не менее, продолжение процесса перехода к эффективной рыночной системе актуализирует вопросы изучения особенностей функционирования отечественных интегрированных корпоративных структур и их влияния на российскую экономику.

Ключевые слова: корпоративные структуры, вертикально интегрированные компании, корпоративный сектор России, модель корпоративного управления.

Тренд на формирование интегрированных корпоративных структур исторически всегда был связан с феноменом концентрации и интеграции капитала, что было исследовано ещё Адамом Смитом. Он подчеркивал, что соответствующая естественному порядку свободная конкуренция порождает множество конкурирующих капиталов, и их последующее слияние является условием успешного развития промышленности Barry R. Weingast. Adam Smith's Theory of Violence and the Political-Economics of Development // Reconstructing Adam Smith's Politics. 2016. p.1-44..

Ранним этапом интеграции субъектов хозяйствования в России, является, по существу, начало промышленного бума, которое относится к концу девятнадцатого - началу двадцатого века, когда многие предприятия из разных отраслей промышленности, таких как металлургия, горная промышленность, металлообработка и др., стали объединятся в различные монополистические структуры - тресты, концерны, финансово промышленные группы, картели и синдикатыГосударство и рыночные структуры. Из истории российских монополий// 50 лекций по микроэкономике // Экономическая школа. - http://economicus.ru/library.html (дата обращения 26.11.2018)..

В советский период был накоплен опыт формирования различных производственных структур и объединений, в том числе крупных секторальных и межотраслевых экономических и региональных комплексов. Это позволило добиться экономии на масштабе и упростить процессы планирования и контроля. Однако в конце 1980 -х годов, когда сложившиеся экономические связи стали разрушаться, начался экономический кризис. С 1990-х годов необходимость преодоления технологической отсталости промышленных предприятий и активизации инновационной деятельности вызвала новую волну интеграции, которая привела к созданию крупных корпораций, объединяющих большое количество предприятий и компанийBabkinA.VForms of the organization and a typology of the integrated industrial structures // St. Petersburg State Polytechnical University Journal. 2013. №6-2(185). P. 40-49..

В начале 2000-х годов проявились две новые тенденции развития интегрированных структур в России: усиление государственного контроля в корпоративном секторе экономики, с одной стороны, и посредничество частных фирм в создании объединенных отраслевых, промышленных организаций и иных организаций - с другой.Babkin A.V Forms of the organization and a typology of the integrated industrial structures // St. Petersburg State Polytechnical University Journal. 2013. №6-2(185). P. 40-49.

Первая тенденция была реализована через интеграцию уже функционирующих экономических структур, находящихся под контролем государства, в том числе через консолидацию государственных долей в унитарных предприятиях, промышленных предприятий моногородов и др.М.Н. Корсаков, А.Н. Шубарина. Интеграционные процессы в современной экономике // Известия Южного федерального университета. Технические науки. - 2012. C.35-40..

Вторая тенденция заключалась в стремлении представителей частного бизнеса стать инициаторами и бенефициарами в создании интегрированных структур на базе бывших государственных активов, в том числе через приватизационные инструменты, а также формировании бизнес-ассоциаций²⁷Радыгин А. Государственный капитализм и финансовый кризис: факторы взаимодействия, издержки и перспективы // Экономическая Политика. - 2008. - №6.с.88-105..

Главная потребность государства в поддержании тенденции создания интегрированных объединений (в том числе в форме корпораций) вызвана стремлением обеспечить стабильное развитие отдельных стратегических, и неконкурентных областей реального сектора экономики, получить синергетический эффект в масштабах страны.

Тем не менее, сам процесс активной концентрации капитала на рыночной основе начался не так давно. Его относят к 1993 году, когда большое количество разрозненных производственных структур и кластеров, объединенных раннее плановой экономикой, стали заново концентрироваться уже в рамках рыночной модели. Так, в России в период с 1993 по 2010 г.г. российские компании участвовали в 13 834 сделках слияний и поглощений общей стоимостью 613 млрд дол.²⁸ХантуеваЕ.А Трансформация функций капитала в процессе формирования

интегрированных корпоративных структур // Вестник Бурятского Университета. 2012. №2. С.25-31. В настоящее время этот процесс продолжается.

В рамках исследования важно провести разграничении между двумя похожими, но все-таки разными понятиями, такими как концентрация и централизация капитала. Централизация капитала представляет собой присоединение уже существующего капитал, в то время как концентрация является лишь капитализацией части прибавочной стоимости. Именно централизация и концентрация капитала в результате рыночных реформ 1990х годов стала базой для создания полноценных вертикально-интегрированных корпоративных структур. Это привело к созданию таких успешных и стратегически важных для экономики корпораций как "Роснефть", "Лукойл" и "Сургутнефтегаз".

Таким образом, именно отечественные тренды по централизации и концентрации капиталов были важной составляющей формирования движущей силы вертикально-интегрированных корпоративных структур, которые в рамках перестроившейся экономики более устойчивы к экономическим потрясениям, а в настоящее время получили мощное экономическое и политическое могущество²⁹Там же..

Роль государства в развитии современных интегрированных корпоративных структур

Важным фактором формирования такого рода структур стала деятельность государства, которое активно стимулировало развитие различных форм интеграции субъектов хозяйствования, в частности, различных военных и квази-военных производственных объединений, которые получали не только крупную финансовую поддержку, но также крупные госзаказы.

Данный вид интеграции позволил снизить уровень трансакционных издержек, способствовал улучшению технологий производства. Таким образом, интегрированные корпоративные структуры в настоящее время представляют собой не всякие группы предприятий, производственных объединений и организаций, а только такие, которые осуществляют совместную, взаимоувязанную деятельность, которая может являться таковой только при наличии общих целей, обеспечивающих согласованность во времени и пространстве деятельности различных образований, входящих в интегрированную корпоративную структуру.Алексеева Ю.В. Проблемы интегрированных корпоративных структур в российской федерации // Горный информационно-аналитический бюллетень (научно-технический журнал). 2011. С. 57-66.

Важно отметить, что преимущество такого вертикального - интегрированного корпоративного хозяйствования наглядно демонстрируется многочисленными международными компаниями, которые организуют свой бизнес уже по модели "следующего этапа" - транснациональные корпорации. Одним из примеров такой успешной компании служит "Nestlй", которая была основана в 1866 и является на сегодняшний день главным мировым производителем продуктов питания, а также "Procter & Gamble" - лидер мирового рынка потребительских товаров, который включает в себя более пятидесяти мировых брендов в разных потребительских нишах по всему миру.

ТНК превратили мировую экономику в международное производство, они обеспечивают развитие инноваций во всех направлениях: повышение технического уровня и качества продукции; эффективности производства; совершенствование менеджмента, стратегий управления предприятиями. Они действуют через свои дочерние предприятия и филиалы в десятках стран мира по единой научно-производственной и финансовой стратегии, формируемой их "мозговых центрах", располагают громадным научно-производственным и рыночным потенциалом, обеспечивающим высокий динамизм развитияНаймушин В.Г. О роли интегрированных корпоративных структур в развитии России // Экономический вестник Ростовского государственного университета. 2006 Т. 4. № 3. С. 90-93..

В рамках глобализации мировой экономики и отдельных хозяйствующих субъектов у отечественных корпораций нет другого более эффективного инструмента, чем выстраивание высокоинтегрированных вертикальных структур, что, с одной стороны, позволяет им повысить свою конкурентоспособность на мировом рынке, а с другой - способствует повышению конкурентоспособности национальной экономики в целом.

Таким образом, можно выделить ряд ключевых особенностей формирования интегрированных корпоративных структур в России:

1. Триггером данного процесса являлась первичная дезинтеграция крупных промышленных структур и кластеров после распада плановой экономической системы СССР. При этом последующее восстановление связей осуществлялось уже в рамках формирования рыночной модели экономики.

2. Вертикально-интегрированные структуры в России на первом этапе развития рыночных отношений позволили существенно снизить трансакционные издержки, стать базой для научно-технического переоснащения ряда ключевых отраслей, таких как топливно-энергетический комплекс, нефтяная, химическая и металлообрабатывающая отрасли.

3. Процесс формирования интегрированных корпоративных структур является общемировым трендом, следующим этапом которого становится уже формирование транснациональных компаний. Именно они, согласно оценкам многих экспертов, позволят крупному российскому бизнесу выйти на новый уровень, а при условии снятия имеющих место (наложенных в последние годы) санкций - полноценно конкурировать уже на международных рынках. интегрированный корпорация частный

Список литературы