Анализ бухгалтерского баланса ООО "Ромашка"

Размещено на http://www.allbest.ru/

1

Анализ бухгалтерского баланса ООО «Ромашка»

платежеспособность ликвидность финансовая устойчивость баланс

Анализ состава и структуры баланса предприятия

Реализация планов предприятия определяется его финансовой устойчивостью и платежными возможностями компании. Для того чтобы знать возможности предприятия развивать свою деятельность необходимо проводить анализ его финансово-имущественного состояния и платежных обязательств. Для этого целесообразно провести анализ бухгалтерского баланса компании, ее финансовой устойчивости и платежеспособности на современном этапе развития.

В качестве исходных данных используется информация из бухгалтерского баланса, отчета о финансовых результатах и приложений к балансу.

Таблица 1. Актив аналитического баланса, тыс. руб.

Динамика показателей актива аналитического баланса с 2014 по 2016 год отражает следующие основные тенденции финансового положения предприятия. За рассматриваемый период имущество компании и соответственно ее обязательства увеличились на 41,2%. Снижение иммобилизованных средств на 24,2% свидетельствует о том, что в компаниив анализируемый период не наблюдалась инвестиционная активность, вложения в основные фонды и нематериальные активы не производились.

За истекший период на 60,9% увеличилась долгосрочная дебиторская задолженность, что свидетельствует о росте кредитных операций компании и расширения на этой основе объема продаж предприятия.

Отмечается значительный прирост денежных средств и краткосрочных финансовых вложений -- на 1063,1%. Значительный рост остатков денежных средств на счетах компании свидетельствует о неудовлетворительной работе финансовых служб компании, компания не вела работы по инвестированию временно свободных средств в 2016 году.

Эти тенденции в формировании имущественного состояния компании отразились и на показателях обязательств компании, которые в агрегированном виде представлены в таблице 2.

Таблица 2. Пассив аналитического баланса, тыс. руб.

Данные таблицы 2 показывают, что компания формирует свои пассивы, наращивая собственный капитал, рост которого составил 127,1%. Данный рост произошел из-за увеличения суммы нераспределенной прибыли на 70528 тыс. руб.

Далее рассмотрим структуру формирования активной и пассивной части аналитического баланса (таблица 3).

Таблица 3. Структура актива и пассива аналитического баланса, %

Следует отметить, что анализ структуры аналитического баланса характеризуется значительным превышением доли иммобилизованных активов по отношению к доле собственного капитала, что оказывает серьезное влияние на финансовое положение компании.

Рисунок 1. Структура активов компании

Рисунок 2. Структура пассивов компании

Анализ ликвидности бухгалтерского баланса и платежеспособности

Задача анализа ликвидности бухгалтерского баланса возникает в связи с необходимостью дать оценку платежеспособности предприятия, т.е. ее способности своевременно и полностью рассчитаться по всем своим обязательствам.

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются по степени срочности их погашения.

Наиболее ликвидными активами являются оборотные активы (А1),такие, как денежные средства и краткосрочные финансовые вложения. Ко второй группе (А2) относятся быстро реализуемые активы: готовая продукция, дебиторская задолженность и отгруженные товары.К третьей группе (А3) относятся медленно реализуемые активы (производственные запасы, незавершенное производство).Четвертая группа (А4)- труднореализуемые активы, к которым относят основные средства, нематериальные активы, незавершенное строительство и долгосрочные финансовые вложения.

Также на четыре группы делятся и обязательства предприятия:П1 - наиболее срочные обязательства;П2 - среднесрочные обязательства;П3 - долгосрочные кредиты банка и займы;П4 - собственный капитал, находящийся в распоряжении предприятия постоянно.Баланс предприятия считается абсолютно ликвидным, если:А1?П1; А2? П2; А3? П3; А4? П4.

Данные анализа ликвидности баланса сведены в таблицу 4.

Таблица 4.Аналитический баланс

Для определения ликвидности баланса данного предприятия сопоставим итоги приведенных групп по активу и пассиву за 3 анализируемых года:

2014 год:

- На начало года - А1<П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4

- На конец года - А1<П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4

2015 год:

- На начало года - А1<П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4

- На конец года - А1<П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4

2016 год:

- На начало года - А1<П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4

- На конец года - А1>П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4

Проведя анализ ликвидности бухгалтерского баланса можно сделать вывод о том, что баланс не является абсолютно ликвидным т.к. за анализируемые периоды у предприятия наблюдается нехватка денежных средств для погашения своей кредиторской задолженности и только на конец 2016 года предприятие имеет необходимое количество денежных средств для погашения наиболее срочных обязательств.

Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вычислить следующие показатели:

Из полученных результатов расчета показателя текущей ликвидности видно, что в 2014 году предприятие было неплатежеспособно, но к концу 2015 года оно восстановило свою платежеспособность и постепенно увеличивало этот показатель.

Перспективная ликвидность свидетельствует о том что, платежеспособность предприятия за 3 анализируемых периода постепенно увеличивалась. Это произошло из-за увеличения суммы медленно реализуемых активов.

Далее рассчитаем коэффициенты ликвидности платежеспособности.

Таблица 5. Коэффициенты ликвидности платежеспособности

Приведенные коэффициенты показывают что, компания платежеспособна, значения показателей соответствуют нормативным значениям на конец анализируемого периода.

Динамика коэффициентов текущей, быстрой и абсолютной ликвидностей компании представлены на рисунках3-5.

График 3. Динамика коэффициента текущей ликвидности

Коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия) вырос в анализируемом периоде с 1,25 до 4,10. За 2016 год коэффициент текущей ликвидности вырос на 1,33. Этот коэффициент позволяет установить, в какой кратности текущие активы покрывают краткосрочные обязательства.

Рисунок 4. Динамика коэффициента быстрой ликвидности

Коэффициент быстрой ликвидности вырос с 0,87 до 2,58. За 2016 год коэффициент быстрой ликвидности увеличился на 1,42. Этот коэффициент позволяет установить, какие средства могут быть использованы, если срок погашения всех или некоторых текущих обязательств наступит немедленно.

Рисунок5. Динамика коэффициента абсолютной ликвидности

Коэффициент абсолютной ликвидности вырос с 0,09 до 0,93. За 2006 год коэффициент абсолютной ликвидности вырос на 0,79. Этот коэффициент позволяет установить, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена немедленно.

Анализ финансовой устойчивости

Обобщающим показателем финансовой устойчивости предприятия является излишек или недостаток источников средств для формирования запасов и затрат, который определяется в виде разницы величины источников средств и величины запасов и затрат.

Для характеристики источников формирования запасов используют несколько показателей, отражающих различную степень охвата разных видов источников:

- наличие собственных оборотных средств, которое представляет собой разницу величины реального собственного капитала и суммы внеоборотных активов;

- наличие долгосрочных источников формирования запасов, определяемое из предыдущего показателя увеличением на сумму долгосрочных пассивов;

- общую величину основных источников формирования запасов, которая равна сумме долгосрочных источников и краткосрочных заемных средств.

Трем показателям наличия источников формирования запасов соответствуют три показателя обеспеченности запасов источниками ихформирования:

- излишек или недостаток собственных оборотных средств, равный разнице величины собственных оборотных средств и величины запасов;

- излишек или недостаток долгосрочных источников формирования запасов, равный разнице величины долгосрочных источников формирования запасов и величины запасов;

- излишек или недостаток общей величины основных источников формирования запасов, равный разнице величины основных источников формирования запасов и величины запасов.

Существует четыре типа финансовых ситуаций:

1. Абсолютная устойчивость финансового состояния. Она встречается и задается следующей системой условий: излишек собственных оборотных средств или равенство величин собственных оборотных средств и запасов;

2. Нормальная устойчивость финансового состояния. Она гарантирует платежеспособность предприятия и задается следующей системой условий: недостаток собственных оборотных средств, излишек долгосрочных источников формирования запасов или равенство величин долгосрочных источников и запасов;

3. Неустойчивое финансовое состояние. Оно сопряжено с нарушением платежеспособности и задается следующей системой условий: недостаток собственных оборотных средств, недостаток долгосрочных источников формирования запасов, излишек общей величины основных источников формирования запасов или равенство величин основных источников и запасов.

4. Кризисное финансовое состояние. В данном случае предприятие находится на грани банкротства. Данная ситуация задается следующей системой условий: недостаток собственных оборотных средств, недостаток долгосрочных источников формирования запасов, недостаток общей величины основных источников формирования запасов.

В таблице 6 приведены показатели, которые применяются для анализа финансовой устойчивости.

Таблица 6. Показатели обеспеченности запасов источниками формирования

Как показывает проведенный анализ, в организации в 2014 году наблюдалась кризисная финансовая ситуация. За следующие 2 года ситуация изменилась - предприятию удалось восстановить финансовую устойчивость.

Для анализа финансовой устойчивости применяются следующие относительные показатели (методика Донцовой Л.В.), приведенные в таблице 7.

Таблица 7. Коэффициенты финансовой устойчивости

Коэффициент капитализации соответствует нормативному значению и за 3 года снизился на 0,80, что свидетельствует об удовлетворительной финансовой устойчивости предприятия.

Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования увеличился за 3 года и соответствует своему нормативному значению. Собственными оборотными средствами в 2016 году покрывалось 73% оборотных активов. Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования характеризует наличие собственных оборотных средств у предприятия, необходимых для его финансовой устойчивости.

Коэффициент финансовой независимости (автономии) (рис.6) вырос за 3 года с 0,47 до 0,76. За 2016 год коэффициент финансовой независимости вырос на 0,12. Предприятию принадлежит 76% от общего объема ресурсов, что благоприятно сказывается на его финансовой независимости.

Коэффициент финансирования показывает, что деятельность предприятия финансируется, главным образом, за счет собственных средств. Коэффициент в анализируемом периоде увеличился на 2,22, значительно превышая норматив на конец анализируемого периода.

Рисунок6. Динамика коэффициента финансовой независимости

Коэффициент финансовой устойчивости показывает, какая часть актива финансируется за счет устойчивых источников, то есть долю тех источников финансирования, которые организация может использовать в своей деятельности длительное время. Значение коэффициента в 3-х летнем периоде снизилось и составило 0,24.

Анализ рентабельности и деловой активности предприятия

Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (операционной, инвестиционной, финансовой). Они более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или потребленными ресурсами.

Экономическая сущность рентабельности может быть раскрыта только через характеристику системы показателей. Общий их смысл - определение суммы прибыли с одного рубля вложенного капитала. И поскольку это относительные показатели - они практически не подвержены влиянию инфляции. Рассчитаем основные показатели рентабельности (табл. 7).

Таблица 7. Коэффициенты рентабельности

Рентабельность продаж в анализируемом периоде сохранилась на одном уровне и составила 24,5%, т.е. прибыль от продаж, приходящаяся на 1 рубль выручки составила 0,245 копейки на конец анализируемого периода.Рентабельность продаж по чистой прибыли увеличилась в 2016 году по сравнению с 2015 годом на 4,4%. Экономическая рентабельность по чистой прибыли в 2015 году снизилась, а в 2016 году увеличилась на 13,7%. Рентабельность собственного (акционерного) капитала сократилась на 14,1%, снижение показателя связано с опережающим ростом величины собственного капитала компании.

Деловая активность предприятия в финансовом аспекте проявляется, прежде всего, в скорости оборота средств. Для ее определения необходимо произвести расчет показателей (табл. 8).

Таблица 8. Показатели деловой активности

Размещено на Allbest.ru