Общие подходы к формированию региональной инвестиционной политики

Размещено на http://allbest.ru

Негосударственное образовательное учреждение высшего профессионального образования

«Смоленский гуманитарный университет»

Общие подходы к формированию региональной инвестиционной политики

Т.М. Смаглюкова,

г. Смоленск

Тот факт, что инвестиции являются залогом эффективного и динамичного развития любой экономической системы на сегодняшний день не вызывает сомнений, не требует доказательств и является непреложной истиной. Это подтверждено как теоретическими изысканиями ученых-экономистов, так и практическими результатами деятельности хозяйствующих субъектов.

Именно этим обусловлена жесточайшая конкуренция на инвестиционном рынке за средства инвесторов (как национальных, так и иностранных) на всех уровнях экономики: макро-, мезо- и микроэкономическом. инвестиционнй предпринимательство экономика

Инвесторы же, обладая возможностью выбора, предпочтение отдают тем субъектам, которые в наибольшей степени способны удовлетворить их требования и оправдать ожидания. Это касается не только внешних инвесторов, но и внутренних, обладающих значительным потенциалом, но не торопящихся его реализовать.

Одним из инструментов повышения инвестиционной активности предпринимателей является инвестиционная политика, которая может осуществляться на различных уровнях управления - федеральном, региональном или муниципальном, и, соответственно, преследовать различные цели и задачи.

Очевидно, что базисным элементом в данном случае выступает государственная инвестиционная политика, поскольку именно она является главным индикатором инвестиционного климата страны, отражающего сложившуюся за ряд лет совокупность целого ряда условий и факторов, которые, с одной стороны, содействуют инвестиционной деятельности, а с другой - препятствуют ей.

Государственная инвестиционная политика представляет собой комплекс взаимосвязанных целей и мероприятий по созданию благоприятных условий для всех субъектов хозяйствования с целью оживления деятельности, подъема экономики, повышения эффективности производства и решения социальных проблем 3.

В настоящее время рассмотрение этой категории предлагается осуществлять с точки зрения системного подхода, согласно которому инвестиционная политика представляет собой комплекс элементов, находящихся в неразрывной связи и взаимозависимости, в том числе: цель, ограничения, информация, процесс, инвестиционные потоки и инструменты (рисунок 1) 4.

Рис. 1. Системный подход при формировании государственной инвестиционной политики

Главной целью реализации государственной инвестиционной политики, таким образом, является достижение комбинации эффектов, к числу которых относится:

- социальный эффект, представляющий собой повышение уровня жизни населения и улучшение условий труда;

- бюджетный эффект, который определяется как превышение доходов соответствующего бюджета над его расходами;

- экономический эффект, означающий экономию затрат общественного труда на всех стадиях воспроизводства (при этом получение экономического эффекта без других видов эффектов невозможно).

Получение перечисленных эффектов зависит, в первую очередь, от ресурсного и институционального потенциала, а также от качества разработки самой инвестиционной политики.

Исходя из этого, можно определить круг задач, на решение которых направлена государственная инвестиционная политика 5:

- реформирование отраслевой структуры общественного производства;

- стимулирование предпринимательской деятельности, в том числе развитие малого и среднего предпринимательства;

- обеспечение занятости экономически активного населения;

- повышение инвестиционной активности, в том числе увеличение числа иностранных предпринимателей;

- развитие рынка инвестиционных ресурсов;

- совершенствование системы регулирования инвестиционной деятельности в стране;

- повышение конкурентоспособности местных производств.

Решение указанных задач на местах может быть обеспечено путем реализации грамотно разработанной региональной инвестиционной политики.

Под региональной инвестиционной политикой понимается система мер, проводимых на уровне региона и способствующих мобилизации инвестиционных ресурсов и определению направлений их наиболее эффективного и рационального использования в интересах населения региона и отдельных инвесторов 8.

В процессе разработки региональной инвестиционной политики необходимо принимать во внимание:

1) дифференциацию условий (отраслевых и территориальных) стратегического развития субъекта Российской Федерации, определяющих, в свою очередь, уровень его инвестиционной привлекательности;

2) тот факт, что формирование инвестиционной политики и ее реализация в каждом регионе происходит под влиянием целостной совокупности объективных факторов;

3) неаддитивность государственной инвестиционной политики, то есть несводимость элементов региональной инвестиционной политики в единую систему государственной инвестиционной политики в силу уникальных особенностей каждого региона;

4) возникновение различных рисков в процессе реализации региональной инвестиционной политики, опять же, как следствие неодинаковых условий развития.

Также необходимо учитывать, что региональная инвестиционная политика должна быть направлена на достижение целей и задач, поставленных в основу разработки и реализации политики региона в целом.

Под региональной политикой в Российской Федерации понимается система целей и задач органов государственной власти по управлению политическим, экономическим и социальным развитием регионов страны, а также механизм их реализации 7.

Проектом Концепции совершенствования региональной политики в Российской Федерации определена основная цель региональной политики в Российской Федерации - обеспечивать сбалансированное социально-экономическое развитие регионов страны, укрепляя территориальную целостность государства, способствуя росту благосостояния и качества жизни граждан России и сокращению различий между регионами по жизненному уровню 6.

Достижение поставленной цели, в свою очередь, вызывает необходимость решения целого ряда задач, таких как:

- обеспечение равных возможностей для жителей всех частей страны в реализации своих социальных и экономических прав вне зависимости от места проживания;

- снижение территориальных диспропорций в уровне и качестве жизни, в том числе поддержка кризисных регионов;

- стимулирование улучшения инвестиционного климата и инвестиционной активности на региональном уровне;

- диверсификация структуры экономики и занятости регионов и городов;

- преодоление инфраструктурных и институциональных ограничений в социально-экономическом развитии территорий;

- максимально возможное использование преимуществ территориального разделения труда и совершенствования хозяйственной специализации регионов на базе их конкурентных преимуществ;

- обеспечение свободного перемещения по территории страны людей, товаров, финансов и информации;

- стимулирование межрегионального и межмуниципального сотрудничества и др.

Региональная инвестиционная политика, как фактор регионального стратегического развития, включает в себя следующие основные элементы 5:

· механизмы привлечения инвестиционных ресурсов с целью финансирования инвестиционного процесса (методы финансирования инвестиций);

· период реализации инвестиционной политики;

· субъекты инвестиционной деятельности, на которых возложена ответственность за реализацию инвестиционной политики;

· формирование законодательной и нормативно-правовой базы регулирования инвестиционной деятельности и реализации инвестиционной политики в регионе.

Повышение эффективности разработки и реализации региональной политики должно осуществляться на основе следующих принципов 8:

1) формирование строго определенного перечня законодательных и нормативно-правовых актов, регламентирующих инвестиционный процесс в регионе;

2) расстановка приоритетов - необходимо акцентировать внимание и силы на приоритетных, стратегически важных направлениях развития инвестиционной деятельности в регионе;

3) обеспечение возможностей по вовлечению в инвестиционный процесс собственных средств предпринимателей;

4) проведение непрерывного обзора результатов реализации инвестиционной стратегии.

Региональная инвестиционная политика имеет определенную специфику, выражающуюся в ограниченных возможностях использования имеющихся инструментов регулирования инвестиционной деятельности и реализации инвестиционной политики в регионе и превалировании федерального инвестиционного законодательства над региональным.

Еще одной специфической чертой проведения региональной инвестиционной политики является ее малая ресурсная база, а значит, приходится применять наиболее эффективные методы по приоритетным направлениям и более полно использовать законодательное и косвенное регулирование 5.

Как правило, регионы могут использовать следующие формы и методы проведения инвестиционной политики:

- предоставление налоговых и, в редких случаях, неналоговых льгот участникам предпринимательской деятельности;

- оказание методической, информационной и организационной поддержки субъектам инвестиционной деятельности;

- предоставление субсидий за счет средств областного бюджета субъектам инвестиционной деятельности;

- участие региональных органов государственной власти в разработке, экспертизе и реализации инвестиционных проектов;

- обеспечение инвестиционных площадок объектами транспортной, энергетической и инженерной инфраструктуры;

- сопровождение инвестиционных проектов, реализуемых на территории региона.

При этом регионы могут частично влиять на методы регулирования инвестиционной деятельности на федеральном уровне - посредством законодательной инициативы.

Что касается основных инструментов государственного регулирования инвестиционной деятельности в регионах, то на сегодняшний день существует точка зрения 5, согласно которой можно выделить три модели инвестиционной политики, которые избирают основным принципом тот или иной аспект стимулирования инвестиций.

В частности указывается, что в первой модели («американская модель») акцент делается главным образом на предоставлении налоговых льгот национальным и иностранным инвесторам. Данная модель характерна для многих стран мира, а не только для США. Ключевая роль в инвестиционной политике отводится налоговым инструментам. Кроме того, в ее рамках осуществляется последовательная либеральная макроэкономическая политика, направленная на стабилизацию с помощью рыночных инструментов цен и процентных ставок. Банкам в этой системе отводится подчиненная роль.

Первостепенным механизмом контроля за эффективностью распределения инвестиционных ресурсов оказывается фондовая биржа. Государство способствует решению проблемы координации путем сбора, анализа и распространения качественной экономической информации о состоянии и прогнозе развития экономики. Государство осуществляет инвестиции в инфраструктуру по мере необходимости, но эти инвестиции лишь в исключительных случаях становятся элементами общеэкономической стратегии. При наличии необходимых предпосылок модель обеспечивает эффективное распределение инвестиционных ресурсов. Недостатком модели можно считать отсутствие специальных стимулов к сбережению и невозможность резкого увеличения накопления.

Во втором варианте (японская модель) акцент делается на государственном финансировании частных проектов. В данном случае реализуется стратегия активного партнерства между государством и частными инвесторами. Государство использует контроль над банковской сферой и самостоятельно мобилизует сбережения населения, предоставляя эти средства на льготных условиях корпорациям в обмен на сотрудничество и неукоснительное соблюдение принятых на себя обязательств. Инвестиции в инфраструктуру прямо координируются с нуждами конкретных частных фирм. Необходимым условием реализации модели является сильный частный сектор и сильное государство с эффективным аппаратом. Преимуществом модели является возможность мобилизации существенных средств на эффективные инвестиции. Недостатком становится политизация процесса планирования инвестиций и возможное нежелательное изменение ключевых денежно-кредитных параметров, а также коррупция политических кругов.

В третьей модели (тайваньская модель) основным становится преодоление недостатков координации и создание механизмов для согласования решений частных инвесторов; государство только создает необходимую инфраструктуру и поощряет вложения в человеческий капитал. Данная модель сочетает ряд инструментов японской и американской моделей. Модель опирается на то, что частные фирмы, работающие на экспорт, наилучшим образом знают рынок и потенциал инвестиционных проектов. Вокруг этих фирм образуется сеть поставщиков, которые естественным образом координируют свои планы с «головной» компанией. Задача государства - активно поддерживать эти группы, а также через финансирование проектно-конструкторских бюро, агентств по техническому обслуживанию и научных лабораторий обеспечивать равный доступ всех участников сети к новейшим технологиям и их равноправное участие в разработке нового продукта и инвестиционных планов. Ключевым звеном и залогом успеха является, таким образом, экспортный «тест». Успешное его прохождение открывает доступ к льготным кредитам. Вместе с тем этот тип инвестиционной политики становится все более уязвимым в свете правил Всемирной торговой организации.

Необходимо отметить, что попытки заимствования моделей без адекватной институциональной базы приводят к полному провалу. Залогом успеха становится создание целого ряда институтов, которые в тоже время будут опираться на фундамент рыночной системы и сильные стороны национальной экономики.

На сегодняшний день региональная политика в большинстве случаев все еще остается в стадии формирования, что обусловлено отсутствием как четко сформулированной стратегии регионального развития, так и разработанного действенного инструментария реализации федеральной региональной политики.

К числу проблем, препятствующих разработке и реализации региональной инвестиционной политики на сегодняшний день, можно отнести следующие:

- распределение федеральных инвестиций по регионам носит во многом бесконтрольный, слепой характер;

- формирование и внедрение таких новых системных подходов, как региональное стратегирование, кластерная политика, управление агломерациями и т.д. находится на начальном этапе;

- методическая помощь субъектам Российской Федерации и муниципальным образованиям осуществляется крайне слабо;

- не сформирована единая региональная информационная среда и пр. 2.

Также следует отметить, что реализуя свою инвестиционную политику, большинство регионов России предлагают, как правило, очень похожие конкурентные преимущества:

- выгодное географическое положение;

- наличие квалифицированных трудовых ресурсов;

- развитая транспортная и инженерная инфраструктура;

- наличие свободных производственных площадей, а также незадействованных земельных участков;

- наличие природного потенциала;

- развитая законодательная база и благосклонное отношение местных органов власти к предпринимательскому сообществу.

Однако, как показывает практика, наличие перечисленных условий не является гарантией активизации инвестиционной деятельности и интенсификации предпринимательской деятельности в регионе. В этой ситуации приток капитала и сбалансированное развитие может быть обеспечено в том случае, если в регионе будет разработана и реализована разумная региональная инвестиционная стратегия. Такая стратегия должна содержать 3:

1. Элементы инвестиционной стратегии:

- границы стратегии - основные направления развития инвестиционного процесса, отражающие важнейшие аспекты совершенствования инвестиционной деятельности в регионе - содержание инвестиционной стратегии;

- продолжительность инвестиционной стратегии - целесообразно разрабатывать инвестиционную стратегию на такой период времени, который не будет превышать продолжительность реализации общей стратегии развития региона.

2. Исходные предпосылки разработки инвестиционной стратегии:

- оценка инвестиционного потенциала региона методом SWOT-анализа, позволяющего определить сильные и слабые стороны региона, а также угрозы и возможности, генерируемые макросредой

- ориентация на перспективы развития отечественной и мировой экономики;

- повышение инвестиционной привлекательности региона;

- оценка инвестиционных рисков региона, препятствующих реализации его инвестиционного потенциала.

В результате реализации инвестиционной стратегии регион получает целый ряд преимуществ (таблица 1).

Таблица 1

Преимущества реализации инвестиционной стратегии в регионе 1

Процесс разработки и реализации инвестиционной стратегии должен осуществляться с учетом следующих моментов:

1) необходимо проведение оценки внутренней инвестиционной среды региона (в том числе потребностей, возможностей и ресурсов региона, а также его инвестиционного потенциала) и его внешнего окружения (в том числе экономических, промышленных и технологических тенденций, конкурентного окружения);

2) формулировка стратегических инвестиционных целей должна осуществляться с учетом таких требований, как реальность, достижимость и обоснованность;

3) формирование рациональных и объективных механизмов стимулирования инвестиционного процесса в регионе (фискальные методы стимулирования инвестиционной деятельности с точки зрения предпринимателей значительно уступают финансовым и административным способам);

4) разработка программ по стимулированию отдельных территорий, разработка стратегически важных региональных инвестиционных проектов, а также проведение информационных, промоутерских кампаний, мероприятий по созданию и продвижению имиджа региона;

5) формирование банка данных производственных мощностей, свободных и предлагаемых для включения в инвестиционный процесс, неэффективно используемых, а также имущества для передачи в лизинг;

6) формирования бизнес-профилей по отдельным отраслям и предприятиям;

7) проведение постоянного мониторинга и оценки эффективности реализации инвестиционной стратегии, и, при необходимости, ее корректировка.

Таким образом, разработка региональной инвестиционной стратегии позволит конкретизировать приоритеты развития региона в сфере привлечения инвестиций и повысит эффективность реализуемой инвестиционной политики.

Список используемой литературы

1. Вдовин И. Привлечение инвестиций: Стратегия развития для муниципальных образований и регионов России // Национальное Агентство прямых инвестиций. Электронный ресурс. Режим доступа: http://www.ido.rudn.ru/Open/multimedia/presentation.ppt

2. Ветров Г.Ю., Рыбальченко С.И. Муниципальное экономическое развитие в системе региональной политики страны Электронный ресурс. Режим доступа: http://www.hse.ru/data/796/748/1228/лекция 4.ppt

3. Вукович Г.Г., Кравцова К.В. Инвестиционный климат в РФ: исследование механизма реализации инвестиционной политики РФ // Общество: политика, экономика, право. - 2012. - № 3. - С. 61-66.

4. Кашин А.И. Государственная инвестиционная политика: системный аспект // Эконом. науки. Экономика и политика.- 2010. - №3(64). - С. 31-34.

5. Литвиненко В.А. Направления и механизмы государственной инвестиционной политики стабилизации и экономического роста // Аудит и финансовый анализ. - 2009. - №2. Режим доступа к статье: http://www.auditfin.com/fin/2009/2/Litvinenko/Litvinenko%20.pdf

6. Проект Концепции совершенствования региональной политики в Российской Федерации на период до 2020 года (авторский вариант) Эл. ресурс. Режим доступа: http://www.minregion.ru/pages/ 26?locale=ru

7. Указ Президента РФ от 3 июня 1996 г. N 803 "Об Основных положениях региональной политики в Российской Федерации"

8. Чебунина Н.М. Роль инвестиций в региональном развитии и укреплении полисов // Российское предпринимательство. - 2011. - № 5 Вып. 2 (184). - С. 57-60. - Электронный ресурс. Режим доступа: http://www.creativeconomy.ru/articles/12853/

Аннотация

Общие подходы к формированию региональной инвестиционной политики. (General approaches to the formation of regional investment policy).Т.М. Смаглюкова, Негосударственное образовательное учреждение высшего профессионального образования, «Смоленский гуманитарный университет», г. Смоленск, Smagl@pochta.ru

Статья посвящена исследованию общих подходов к формированию региональной инвестиционной политики, как инструмента повышения инвестиционной активности предпринимательства в регионах. Рассматриваются цели, задачи и принципы разработки региональной инвестиционной политики, ее специфические черты, элементы и условия реализации, а также модели государственного регулирования инвестиционной деятельности.

В работе отмечается, что на сегодняшний день региональная политика в большинстве случаев находится в стадии формирования, что обусловлено наличием ряда проблем, препятствующих ее реализации, в том числе отсутствием как четко сформулированной стратегии регионального развития, так и разработанного действенного инструментария реализации федеральной региональной политики. В качестве одного из направлений повышения эффективности реализации инвестиционной политики в регионе автор предлагает разработку и внедрение региональной инвестиционной стратегии.

Размещено на Allbest.ru