Финансово-промышленные группы как фактор конкурентоспособности России

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Автореферат

диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

ФИНАНСОВО-ПРОМЫШЛЕННЫЕ ГРУППЫ КАК ФАКТОР КОНКУРЕНТОСПОСОБНОСТИ РОССИИ

Специальность 08.00.01 - Экономическая теория

Ржевская Марина Сергеевна

Москва - 2007

Работа выполнена на кафедре экономической теории и мировой экономики факультета экономики и управления ФГОУ ВПО Морской Государственной Академии имени адмирала Ф.Ф. Ушакова. г. Новороссийск.

Научный руководитель:

кандидат экономических наук, доцент

Кашицын Виктор Валентинович

Официальные оппоненты:

Заслуженный деятель науки РФ,

доктор экономических наук, профессор

Осипов Юрий Михайлович

кандидат экономических наук, доцент

Жидков Николай Иванович

Ведущая организация

Российский университет дружбы народов (РУДН)

ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования. Национальные экономические системы развитых стран мира характеризуются ярко выраженными тенденциями к укрупнению оперирующих на рынке хозяйственных агентов. Речь идет о слиянии и поглощении компаний за счет механизма акционирования, что является неотъемлемой частью и характерной чертой рыночной экономики. Интеграция промышленного и банковского капитала с целью достижения большей эффективности особенно интенсивно реализуется в развитом мире в течение последних пятидесяти лет.

Российская интеграция банков и промышленности имеет сравнительно молодой возраст - всего около 10 лет. И так как начинать пришлось почти с нуля, то процесс не мог не быть противоречивым. Российской экономике необходимы мощные интегрированные и эффективно функционирующие, подобные зарубежным крупным корпорациям, субъекты, являющиеся залогом успешного выхода из кризиса, гарантией дальнейшего стабильного развития и фактором конкурентоспособности страны на мировой арене.

На сегодняшний день высшей ступенью эволюции в процессе объединения различных видов капитала в России являются финансово-промышленные группы (ФПГ). Это единственная законодательно закрепленная форма интегрированных структур, которая имеет официальную поддержку государства (хотя и формальную во всех ее проявлениях), а также перспективы развития. Именно ФПГ по праву претендуют на роль каркаса экономической системы России. Выпуская конкурентоспособную продукцию, совершенствуя корпоративную структуру и менеджмент, финансово-промышленные группы могут стать базисом национальной конкурентоспособности в мировом хозяйстве.

В условиях глобализации, которая хотя и имеет мощные сдерживающие факторы, но, тем не менее, относительно линейно усиливает свое влияние в мировом пространстве, Российской Федерации определенно необходимы уравновешивающие зарубежную экспансию барьеры. В этих условиях трудно недооценить отечественные ФПГ, которые могут стать не только мощным средством сдерживания иностранной конкуренции на российском рынке, но и инструментом освоения мирового рынка.

В мировой экономике достаточно давно доминируют транснациональные корпорации (ТНК). Именно они задают погоду на экономическом небосклоне мирового хозяйства. Это очень сильные и устойчивые диверсифицированные объединения, включающие в себя промышленный, банковский, страховой, торговый и другие виды капитала. Можно констатировать, что взаимовлияние ТНК и процесса глобализации имеет двойственную природу. С одной стороны, ТНК определенно является субъектом, мотиватором и ускорителем глобализации, с другой, глобализация может сдерживать развитие ТНК, поскольку отчасти противоречит механизмам ее функционирования и стабильности. Ведь глобализация означает фактически стирание границ между государствами, а основной инструмент доходности и устойчивости ТНК - реализация страновых различий.

Однако противоречие динамики ТНК и процесса глобализации вовсе не дает преимуществ России. Ведь местом размещения материнских компаний является в основном Западная Европа, США, Япония и т.д. А Россия хотя и имеет свои ТНК, но сфера их влияния и контроля часто не распространяется дальше территории бывших союзных республик. Конкурентоспособность российских ТНК по сравнению с зарубежными идентичными структурами находится на низком уровне. Это по вполне объяснимым причинам подрывает всю систему национальной конкурентоспособности России. Возникновение на мировой арене российских ТНК, поставляющих капиталоемкую продукцию высокого качества и имеющих в своей основе гармоничное сочетание финансового и промышленного ресурсов, сможет на порядок повысить количество конкурентных преимуществ страны.

В связи с этим на национальные интегрированные объединения, в частности ФПГ, возлагается миссия преобразования в ТНК, сходные по своей мощности, размерам сети филиалов и совершенству менеджмента с западными и восточными аналогами. Другими словами - образование и успешное функционирование ФПГ на территории РФ - это первая ступень по направлению выхода России на международный рынок и, более того, позиционирования себя как достойного участника и сильного конкурента.

Из всего вышеописанного следует, что процесс образования ФПГ стратегически важен для российской экономики, потому что, во-первых, финансово-промышленные корпорации являются эффективным средством вывода отечественной хозяйственной системы из кризиса, во-вторых - залогом ее дальнейшего совершенствования и развития, и, в-третьих - инструментом завоевания прочной позиции страны на мировом рынке. Создание предельно благоприятной среды для роста количества и улучшения качества российских ФПГ определенно даст свои плоды в виде усиления конкурентоспособности страны, что не может не учитывать государство в своих мерах стимулирования и регулирования процесса интеграции капиталов в РФ.

Степень разработанности проблемы. Анализу процессов интеграции различных видов капитала, созданию на базе этого слияния финансово-промышленных групп, позитивным и негативным моментам воздействия ФПГ на экономику, тенденциям транснационализации смешанных структур, предпосылкам их включения в процесс глобализации, а также месту и конкурентоспособности России в международном разделении труда посвящено достаточно много работ ученых всех школ и направлений современной экономической мысли.

Конкурентоспособность страны, ее базовые факторы, а также закономерности современного процесса конкуренции в целом рассматривали в своих работах Адрианов В., Бест М., Гурков И., Аврамова Е., Тубалов В., Куренков Ю., Попов В. и др.

Довольно подробно процесс образования и функционирования агентов с разнородной природой капитала (ФПГ) описывали Ковалев В., Садков В., Гринкевич Л., Солоницкий А., Эльянов А., Стародубровская И., Суворов А., Цветков В., Евневич М., Валь А., Минина Т., Тихонов А., Ленский Е., Авдашева С., Винслав Ю., Якутин Ю., Дементьев В., Рожков М., Балабаева Н., Попов И., Тюрина А., Чибриков Г.

Влиянию глобализации на деятельность отечественных корпораций (и ФПГ как составляющего элемента этой среды) уделено внимание в работах исследователей Делягина М., Строева Е., Зюганова Г. и др. Каждый автор по своему раскрывает сущность самого понятия и разнообразных последствий участия российских образований в этом процессе. Из зарубежных ученных проблему глобализации и ее взаимосвязи с ростом и развитием корпоративного сектора в стране можно назвать Левита Т., Пракаша А., Харта Дж., Сороса Д. и др.

Вопросам экономической природы транснациональных корпораций посвящены работы Даннинга Дж., Мэттьюза Р., Макдональда Дж., Перлмуттера Г., Файервизера Дж., Робинсона Р. и др. В среде российских ученых тему экономических и социальных аспектов деятельности ТНК разрабатывали Юданов А., Ключников И., Ленский Е., Цветков В., Щетинин В., Хасбулатов Р. и др Работы указанных авторов приводятся в библиографии диссертации..

Проблемы транснационализации российских корпораций, т.е. трансформации отечественных ФПГ в ТФПГ и ТНК отчасти описывали Кузнецова Т., Гончаров В. В их работах проанализированы основные моменты перехода российских корпораций в новое качество и обозначены факторы, способствующие и препятствующие данному преобразованию.

Несмотря на высокую степень разработанности темы, а также значительный научный и практический вклад ученых в данной области, дальнейшего анализа определенно требуют проблемы транснационализации непосредственно российских корпораций и влияния этого процесса на конкурентоспособность страны. Необходимо изучить каждый фактор в отдельности, но вкупе с методами его нейтрализации, если он препятствует трансформации ФПГ в ТНК, или стимуляции, если он вызывает позитивный эффект. Наряду с множеством предложений касательно содержания и последовательности этапов транснационализации российских корпораций, среди них отсутствует наиболее адаптированный и подробный вариант развития тенденций с точки зрения повышения конкурентоспособности страны. Актуализация заявленной темы (с учетом процесса глобализации и неизбежности активизации российского участия в международном разделении труда), а также обнаруженные недостатки существующих моделей транснационализации российского бизнеса и недостаточно полное исследование проблемы, определили для автора постановку цели и задач диссертационного исследования.

Цель и задачи исследования. Целью настоящего диссертационного исследования является установление прямой зависимости между комплексом мер по поводу стимулирования российских финансово-промышленных групп к развитию, создания для них благоприятной корпоративной среды и экономическим ростом непосредственно всей экономики страны с последующим выходом ФПГ на международный уровень торговли, проникновением в мировую экономику в качестве конкурентоспособного участника. В соответствии с поставленной целью диссертационной работы были определены нижеследующие задачи:

- исследовать понятие «конкурентоспособность страны», обозначить составляющие ее факторы, определить место ФПГ в иерархии факторов конкурентоспособности;

- проанализировать сложившееся положение касательно функционирования ФПГ в экономике страны: выявить позитивные и негативные тенденции, основные противоречия процесса взаимодействия ФПГ с внешней экономической средой (государством, потребителем, между собой и т.д.), определить степень конкурентоспособности и устойчивости интегрированных объединений;

- конкретизировать проблемы внутренней организации ФПГ: структуру подчиненности компаний, собственности, перекрестного взаимодействия и вмешательства в деятельность, выполнения отдельными элементами объединения различных функций (в частности исследование значимости и функций банковской компоненты);

- уточнить содержание понятия «глобализация» на основе систематизации существующих представлений в отечественной и зарубежной литературе с целью формирования максимально точной характеристики международного рынка и возможностей конкурентоспособности России в мировой системе;

- проанализировать сущность категории «транснациональная корпорация» в контексте трансформации ФПГ в ТНК;

- на основе анализа позитивных и негативных сторон оперирования ТНК в стране базирования головной компании и в странах - реципиентах выявить целесообразность и вероятность в конкурентном, социальном, политическом отношении развития собственных ТНК;

- проанализировать способность существующих российских ФПГ трансформироваться в ТНК (ТФПГ) нового поколения (производящих капиталоемкую продукцию), определить степень необходимости и качество вмешательства в процесс транснационализации государства;

- обозначить последовательность этапов транснационализации отечественных ФПГ в части их эффективного внедрения в международное разделение труда на правах конкурентоспособного участника.

Объектом исследования являются российские финансово-промышленные группы и динамика их трансформации в ракурсе конкурентоспособности страны.

Предметом исследования выступает система экономических отношений по поводу развития отечественных ФПГ в экономике страны и закономерность их транснационализации в свете повышения национальной конкурентоспособности.

Теоретические и методологические основы работы. Диссертационное исследование базируется на теории и методологии фундаментальных трудов отечественных и зарубежных ученых по проблемам образования, становления и функционирования российских ФПГ, глобализации, управления и способов достижения устойчивости ТНК, факторов экономической конкурентоспособности государства. В работе также использованы материалы исследования российских и иностранных ученых, посвященных методам государственного вмешательства в динамику развития корпоративного бизнеса страны, направленным на защиту внутренних компаний от экономической экспансии зарубежных ТНК и стимулирование первых к устойчивому развитию и обретению реальной конкурентоспособности.

Теоретические основы диссертационной работы содержат эволюционную теорию, макроэкономические приемы анализа. Данное исследование основывалось на системном подходе к решению обозначенных задач и содержит в себе методы диалектической логики, формально-логические методы, наблюдение, сравнение, анализ и синтез.

Информационную базу исследования составили нормативно-правовые акты и Федеральные Законы Российской Федерации, статистические данные Государственного Комитета Статистики, труды отечественных и зарубежных ученых, материалы и данные, опубликованные в российской и иностранной периодической печати (РЭЖ, МЭ и МО, Экономист, Вопросы Экономики, Эксперт, The Economist, Business Week, Financial Times, Fortune и др.), материалы научно-практических конференций, аналитические обзоры состояния российских предприятий, Интернет-ресурсы отечественных и международных аналитических агентств.

В написании работы также были использованы статистические данные публикаций ЮНКТАД, Экономического и Социального совета ООН, ВТО, ОЭСР, экономические обзоры международных и национальных специализированных организаций, посвященных данной проблематике.

Научная новизна работы заключается в системном раскрытии целей формирования российских интегрированных образований внутри экономической структуры страны и за ее пределами; выявлении внутрикорпоративных и внешних (экономическая среда, государство) противоречий становления российского корпоративного бизнеса в виде ФПГ, разрешение которых может заметно ускорить процесс позитивного воздействия последних на трансформирующуюся экономику России; в выработке комплекса мер по поводу стимулирования развития ФПГ как существенного фактора конкурентоспособности РФ и в данном контексте:

- систематизированы основные внутрикорпоративные противоречия ФПГ по поводу отношений структурной организации, собственности, перекрестного взаимодействия, а также, внешние, с экономической средой (государство, потребители, другие корпорации и т.д.);

- предложены рекомендации государству в части аккумулирования и вовлечения финансового капитала в процесс строительства и оптимизации ФПГ: снять ограничения для участия крупных финансовых структур в нескольких ФПГ; использовать контролируемые государством банки через систему участия в финансировании ФПГ; более комплексно, гибко и опосредованно использовать систему инструментов регулирования деятельности интегрированных групп;

- посредством классификации позитивных и негативных характеристик глобализации, последовательности достижения условий эффективного участия в ее современной фазе развития, дополнено социально-экономическое содержание данной категории в контексте оптимального конкурентного участия в ней России;

- через отношение общего и особенного, уточнены критерии идентификации бизнес-структур в ракурсе категорий ФПГ, ТНК и их взаимосвязи. Данные структуры рассмотрены как этапы развития крупных интегрированных компаний;

- на основе взаимодействия конкурентоспособности и государственного регулирования ФПГ предложены направления государственной политики для стимулирования превращения ФПГ в ТНК;

Практическая значимость работы. Значимость диссертационного исследования в отношении практического применения заключается в том, что сделанные автором выводы могут вызвать практический интерес у представителей корпоративного бизнеса страны. Положения диссертации применимы в ходе преподавания курсов дисциплин: «Экономическая теория», «Мировая экономика», «Основы внешнеэкономической деятельности», «Основы теории управления», «Государственное и муниципальное управление», «Экономика крупного предприятия».

Выведенные рекомендации автора касательно методов государственного регулирования корпоративного сектора экономики, способов стимулирования позитивных для национальной экономики тенденций и нейтрализации негативных, могут быть использованы в дополнение к уже имеющимся приемам воздействия государства на отечественные корпорации в деятельности исполнительных, законодательных и региональных органов власти. В любом случае полученные в ходе работы результаты могут быть полезны при реформировании отношений государства и корпоративного бизнеса в России, а также для гармонизации интересов экономических субъектов в стране.

В процессе исследования были обнаружены противоречия во взаимодействии государственных органов и крупных хозяйственных структур (ФПГ), которые серьезно усложняют механизм развития последних и упрочение их конкурентоспособности на мировом уровне. Эффект от разрешения последних может иметь долгосрочные позитивные перспективы, одной из которых закономерно является транснационализация консолидированных объединений, что фактически существенно при определенных условиях увеличивает конкурентные преимущества страны.

Одним из результатов, полученных в диссертации, был вывод о полезности разумного протекционизма в рамках проведения экономической политики государства на данном этапе развития российской хозяйственной системы. Выкладки, предложенные в работе, могут быть использованы для целей пересмотра элементов экономической политики и направления ее в русло защиты отечественного производителя до момента достижения им устойчивой конкурентоспособности, достигнутой их западными аналогами.

Таким образом, результаты исследования могут вызвать определенный интерес у Министерства экономического развития и торговли РФ, Федеральной антимонопольной службы, Федерального агентства по промышленности и т.д.

Апробация и внедрение результатов исследования. Основные положения и рекомендации, предложенные в диссертационной работе, обсуждались на научно-практических конференциях профессорско-преподавательского состава Морской Государственной Академии имени адмирала Ф.Ф. Ушакова. Результаты исследования были изложены автором на международных конференциях студентов, аспирантов и молодых ученых по фундаментальным наукам - «Наука - 2003» (Новороссийск, 2003), «Инвестиционный потенциал экономического роста в условиях глобализации» (5-7 февраля 2004г., г. Сочи), «Юг России - в перекрестье напряжений 2» (3-7 августа 2004 г., г. Туапсе), а также в выступлениях на научно-технических конкурсах молодежи ЗАО «Росинспекторат» на лучшую разработку в области эффективного производственного менеджмента (5 сентября 2004 г., г. Новороссийск, 7 августа 2005 г., г. Москва).

Результаты проведенного исследования были использованы в учебном процессе при чтении лекций и проведении семинаров по дисциплинам «Экономическая теория», «Основы внешнеэкономической деятельности», «Мировая экономика» на факультете экономики и управления Морской Государственной Академии имени адмирала Ф.Ф. Ушакова в г. Новороссийске.

Основные теоретические и практические результаты диссертационного исследования были опубликованы в 4-х статьях общим объемом 2,0 п.л.

Логика и структура работы. Цели и задачи исследования, а также состояние научной разработанности проблемы, определили структуру и логику диссертации, которая состоит из введения, двух глав, заключения, библиографического списка и приложений. Иллюстративно - справочный материал представлен схемами, таблицами, рисунками. Структура диссертационной работы выглядит следующим образом:

Введение

Глава 1. Финансово - промышленные группы и конкурентоспособность экономики

1.1. Факторы конкурентоспособности национальной экономики и ФПГ

1.2. Основные противоречия формирования и функционирования российских ФПГ

1.3. Финансовый институт в эволюции ФПГ

Глава 2. Эволюция финансово-промышленных групп в процессе интеграции России в мировое хозяйство.

2.1. Межстрановое экономическое соперничество и глобализация

2.2. Национальная конкурентоспособность и закономерность трансформации ФПГ в ТНК

2.3. Перспективные этапы процесса транснационализации российских ФПГ

Заключение

Библиография

Приложения

2. ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ РАБОТЫ

Системная интерпретация целей формирования ФПГ в национальной переходной экономике и их влияние на конкурентоспособность страны.

Современный процесс конкуренции представляет собой качественно иное явление по сравнению с тем, что описано в трудах представителей этого направления экономической теории, например в работах Портера. Основные факторы такие как, например, снижение издержек производства все больше отходят на второй план, уступая место более сложным категориям. При этом конкурентоспособность - это возможность остаться на плаву в процессе конкуренции за счет использования определенных механизмов. Конкурентоспособность бывает различных видов - товара, компании, отрасли, а также страны. Причем каждый последующий вид - это очередная ступень в эволюции понятия; следовательно, высшим уровнем развития конкурентоспособности является ее страновая составляющая.

Действительно, конкурентоспособность страны определяется конкурентоспособностью ее товаров, компаний, отраслей, а также факторами ее формирующими. Однако, при анализе понятия необходимо отметить, что существуют и самостоятельные факторы конкурентоспособности страны. Такие факторы как хорошая обеспеченность запасами природных ресурсов, оптимальная концентрация производства, уровень образования населения (квалификация рабочей силы), научно-технический потенциал страны, а также уровень использования информации (наличие информационных технологий, их качество) зачастую играют решающую роль при формировании статуса развитой страны.

Науке хорошо известна закономерность роста концентрации производства и ее влияние на эффективность посредством образования крупных хозяйственных единиц, объединяющих несколько видов капитала. Сама по себе производственная составляющая, даже существенная по своим размерам предполагает удовлетворение ряда потребностей, адекватно отражающегося в конкурентной борьбе. Речь идет о постоянных финансовых вливаниях, инвестиционных и инновационных процессах на производстве.

Тенденции современной экономики, ориентированной на подъем, таковы, что имеет место постоянное движение по направлению к слиянию промышленного и финансового капитала и образованию на этой основе финансово-промышленных корпораций. Стремление это довольно устойчивое и объективное. Взаимозависимость основных видов капитала достигла такой степени, что не только их автономное существование не представляется возможным, но в своей динамике они устремлены к созданию единых организационных центров, полностью регулирующих их деятельность. Финансово - промышленные союзы сложились и функционируют как базис экономики передовых стран, а их сотрудничество на международном уровне выступает как фактор национальной конкурентоспособности.

Описанные тенденции не обошли и Россию. Процесс слияния финансового и промышленного капитала здесь происходит довольно активно, в результате чего образуются крупные интегрированные структуры, оперирующие на отечественном рынке. Однако, наибольшего внимания заслуживают такие образования, как «финансово-промышленные группы» (ФПГ), так как они не только лидируют в процессе корпоративной интеграции, но и регламентируются органами государственной власти и носят официальный статус.

Если изучить эффект для национальной экономики переходного характера от формирования подобных единиц бизнеса, то напрашивается вывод о комплексности воздействия ФПГ на последнюю. Для должной аргументации вышесказанного необходимо систематизировать те цели, которые могут быть достигнуты в ходе функционирования ФПГ по отношению к хозяйственной системе страны:

- трансформация национальной экономики до уровня статуса развитой и воспроизводящейся системы;

- подъем конкурентоспособности экономики страны в масштабах мирового хозяйства;

- создание основополагающих устойчивых целостных экономических субъектов, которые смогут осуществлять функции некоторого «посредника», «промежуточного звена» в отношениях между государством и сферой мелкого и среднего бизнеса;

- реализация процесса конкуренции с крупными зарубежными корпорациями на внутреннем и внешних рынках;

- стимулирование активности инвестиционного процесса в промышленном секторе экономики;

- осуществление структурной перестройки предприятий, и как следствие, повышение эффективности их деятельности, расширение объемов производства и реализации продукции, увеличение прибыли и оборачиваемости капитала;

- глобализация процессов экономического развития за счет

транснационального расширения кооперационных связей, разделения труда между странами и переноса ряда производств в страны СНГ;

- использование позитивных тенденций в мировой экономике в максимальном их значении.

Получается, что финансово-промышленные группы решают многие проблемы переходной экономики, оздоровляя ее в первую очередь изнутри, восстанавливая слабые места системы, образовавшиеся по причине резкого перехода от одного вида хозяйства (централизовано-планируемого) к другому (рыночному). По этой причине в формировании крупных финансово-промышленных объединений, прогрессирующих в России, усматривается возможность не только решения сугубо внутренних проблем финансовых институтов и промышленных предприятий, но и общего преодоления экономического кризиса, который все еще имеет место в стране. Процесс диверсификации финансового и промышленного капитала одновременно является процессом консолидации ресурсов, дающим возможность реабилитировать предприятия всех отраслей хозяйства, входящих в состав интегрированных структур.

В этом по сути дела заключается механизм работы ФПГ как фактора национальной конкурентоспособности. Другими словами существует прямая взаимосвязь между выходом хозяйства из кризиса, его экономическим оздоровлением и конкурентоспособностью страны на международном уровне. А ФПГ при этом являются комплексным фактором, использование которого позволяет поэтапно добиться оздоровления и, соответственно, конкурентоспособности. Получается, что образование ФПГ решает задачу повышения конкурентоспособности национальной экономики за счет собственного эффективного функционирования в рамках страны, что и превращает их в важный фактор конкурентоспособности страны, трансформирующий свое воздействие на экономику на каждом этапе движения к цели.

Значимые внутрикорпоративные и внешние (ФПГ - экономическая среда, государство) противоречия функционирования ФПГ, ослабляющие национальную конкурентоспособность.

Поскольку оперирование ФПГ на национальных рынках носит двойной позитивный эффект - преодоление кризиса или переходного состояния экономики и повышение конкурентоспособности страны (ФПГ как фактор и того и другого), то необходимо досконально разобраться в противоречиях, препятствующих качественному функционированию обозначенных структур. Очевидно, что внутренние коллизии работы ФПГ в хозяйственной системе страны, связанные с их самоорганизацией замедляют процесс экономической реабилитации и ослабляют конкурентоспособность, следовательно, изучение противоречий необходимо для целей их устранения. Внешние противоречия функционирования ФПГ концентрируются непосредственно в правовых отношениях ФПГ - государство по поводу их учреждения, регламентации деятельности, взаимной ответственности и т.д., и, опосредованно, через экономическую среду, регулируемую государством. Динамика разрешения этих двух блоков противоречий напрямую влияет на скорость выхода из кризиса и восстановления страновой конкурентоспособности.

В науке имеет место постоянная дискуссия по поводу необходимости вмешательства государства в экономические процессы страны, и до сих пор нет общей позиции в отношении степени этого вмешательства, однако в любой стране именно государство формирует условия функционирования корпоративной среды, закономерности которой оказывают прямое влияние на развитие субъектов крупного бизнеса. Поэтому оперирование ФПГ в рамках российской национальной экономики носит противоречивый характер именно в отношениях с государством. Это заставляет многие интегрированные структуры оставаться в тени и сохранять неформальный статус ФПГ. В свою очередь данное обстоятельство понижает прозрачность компаний, снижая их привлекательность для инвесторов, как отечественных, так и зарубежных. Следствием этого является нарушение естественного процесса перелива денежных средств от финансовых институтов к производственным единицам, закономерная уязвимость подобных интегрированных единиц и их инертность как фактора национальной конкурентоспособности.

Следовательно, получение статуса официальной ФПГ для корпораций определенного качества выгодно с точки зрения как усиления их позиций на рынке, так и влияния на конкурентоспособность страны. Более того, это необходимо государству для цели увеличения легитимного сектора экономики.

Однако реальная государственная помощь зарегистрированным ФПГ в большинстве своем несущественна и сопряжена со множеством внутренних конфликтов. Именно поэтому ее не стоит рассматривать в качестве мотивации для приобретения группой компаний статуса ФПГ. В настоящее время регистрация объединения как ФПГ - это фиксация в органах государственной власти наличия партнерских отношений среди участников, присутствия общих интересов и целей, но это знак скорее для самих членов группы, что у них есть обязательства друг перед другом. Со стороны государства этот процесс носит формальный характер, потому что не подкреплен в действительности предоставлением узаконенных льгот и имущества в доверительное распоряжение. Более того, даже на таких условиях желающие получить законное подтверждение своего статуса группы сталкиваются с существенными бюрократическими трудностями в виде множества требуемых документов для регистрации, а самое главное, длительного времени проведения регистрации (до 1,5 года).

Причиной подобного положения в большой степени является определенная формальность Федерального Закона «О финансово - промышленных группах», а также отсутствие органа, контролирующего выполнение правительством взятых на себя обязательств по отношению к консолидированным образованиям.

Достижение законодательной корректности в отношении ФПГ является частью нашего предложения способствовать превращению этих структур в одно из приоритетных направлений государственной политики, что предполагает, в частности, развитие системы мер государственной поддержки. В первую очередь следует упростить процедуру регистрации группы, например, снизить сроки рассмотрения поданных компанией документов на утверждение статуса ФПГ с двух месяцев до трех недель. Здесь же можно рассмотреть возможность сократить список необходимых документов, предоставляемых в Федеральное агентство по промышленности. Далее необходимо в обязанности регистрирующего органа вменить отслеживание полноценного исполнения государством своих обязательств в отношении ФПГ. Другими словами необходимо организовать структуру, которая непосредственно занималась бы контролем предоставления законодательно утвержденных льгот интегрированным объединениям и имела бы рычаги воздействия на государственные подразделения в случае несоблюдения этих преференций. Одним словом, речь идет о содержательной инстанции соблюдения интересов российских ФПГ.

Еще один набор противоречий содержится во внутренней несогласованности участников ФПГ. Проблема управляемости в группах носит первостепенный характер. Отсутствие прозрачной структуры, четкой конкретизации в системе управления приводит к диссонансу отношений внутри интегрированной структуры и, соответственно, к неэффективным ее действиям как единого целого. Образование центральной компании всеми участниками приводит к ее подчиненному положению по отношению к остальным членам. Подобное положение противоречит ее функциям стратегического управляющего и координирующего органа, действующего в интересах всей группы как цельной структуры. Исправить данное положение в какой-то мере способен механизм холдинговых отношений, а также система перекрестного владения акциями. Еще одним выходом может послужить подробное прописание в договоре о создании ФПГ преимущественных полномочий центральной компании и отслеживание государственными органами исполнения этих пунктов договора.

Дополнительным вариантом решения вопроса эффективности управления в рамках ФПГ могла бы послужить передача пакета акций компаний-участников ФПГ, принадлежащих государству, в собственность головной компании в обмен на передачу в государственную собственность эквивалентного пакета акций головной компании. Подобный шаг был бы очень целесообразным, потому что предоставлял бы центральной компании реальную возможность управлять.

Финансовый институт как гарант обеспечения ФПГ инвестиционными средствами.

Довольно важное противоречие функционирования ФПГ в национальной экономике страны сопряжено с наличием банковской составляющей внутри ФПГ. Речь идет об адекватной стратегии, проводимой банком - участником группы по отношению ко всем составляющим ее компаниям. Это зачастую определяет качество всей группы в экономическом отношении (ее конкурентоспособность, устойчивость, оперативность и т.д.), а, как результат, ее состоятельность как фактора конкурентоспособности всей страны.

Банковские единицы в нашей стране довольно слабы по сравнению с зарубежными аналогами. Их слабость заключается в низкой сравнительной капиталоемкости. Разумеется, при таком раскладе банки не всегда обладают достаточными средствами, чтобы стать финансовыми источниками для всей группы, тем более что инвестирование средств в компании участника означает для банка не что иное, как замораживание денежных ресурсов на длительное время и риск частичного или полного невозврата.

Нехватка инвестиционных средств для развития - это беда всей российской хозяйственной системы. Однако сильный банк в составе объединения в некоторой степени является гарантией финансового обеспечения группы. По крайней мере, у такой структуры всегда есть возможность привлечь сторонние средства при острой нехватке собственных (банка-участника), и финансовый институт при этом сможет играть роль поручителя и гаранта возврата для заемщика.

Здесь следует особенно обратить внимание, что сила банка-участника группы заключается в его главенствующей позиции в объединении. Это вполне логично: подчиненная роль банка в группе - признак ее неуверенного положения, а также несовершенства менеджмента. Такой банк в качестве гаранта вряд ли вызовет доверие у инвесторов. Итогом подобного порядка отношений неизбежно станет финансовая несостоятельность всей структуры и перемещение ее на уровень чисто промышленного комплекса со всеми вытекающими последствиями. В данном контексте очень возможно, что условием эффективности стратегии управления финансово-промышленным комплексом является превращение в головную компанию банковской структуры.

Роль банка в качестве управленца может быть эффективной для всей структуры ФПГ только в случае адекватно проводимой им политики. Очевидно, необходимо сделать акцент на том, чтобы в формате ФПГ, банк - ее участник - должен бы оперировать не как дискретный элемент (хотя в любом случае банк в первую очередь остается лишь банком), а как часть целого объединения. Причем соблюдение интересов финансового института должно напрямую корреспондировать с реализацией интересов всей группы. Именно в целостности структуры кроется ее экономическая сила и конкурентные преимущества.

Таким образом, можно заключить, что одной из основных задач государства на сегодняшний день является стимулирование крупных российских банков к объединению под своим началом финансово-промышленных групп. Чтобы заинтересовать финансовые институты в участии, более того, в руководстве ФП корпорацией, необходимо предпринять ряд мер. Например, разрешить банкам участие своими активами в нескольких ФПГ одновременно, причем законодательно подкрепить это разрешение, поскольку на сегодняшний день существует закон, запрещающий банку официально быть участником сразу нескольких ФПГ. Государственная Дума разработала поправку к Федеральному Закону, отменяющую данное положение, но она не была одобрена Президентом.

Участие банка в нескольких ФПГ позволило бы усилить позиции самого банка, а также финансовое положение компаний - составляющих объединения. Руководящая роль банка относительно нескольких ФП структур со временем могла бы привести к более крупной интеграции капитала большого числа компаний.

Учитывая то обстоятельство, что основная часть банковского капитала в стране сосредоточилась в крупнейших банках, контролируемых государством (Сбербанк, Внешторгбанк, Внешэкономбанк и т.д.), можно было бы этот капитал использовать посредством системы участия (создания сети дочерних банков этими гигантами) в стимулировании развития ФПГ с банком во главе. Тем самым государство могло бы дополнительно реализовать опосредованно, косвенно, то есть экономически, свою регулирующую функцию, придав тем самым стратегический инновационный вектор и, что особенно важно, целенаправленный, развитию ФПГ.

Еще одним существенным стимулом для участия банков в ФПГ на правах головной структуры, а также мотивом их заинтересованности в развитии собственной группы, может служить статья 15 Федерального Закона о ФПГ, о которой уже раньше шла речь. Статья предусматривает возможность снижения норм обязательного резервирования для банков, инвестирующих в ФПГ и являющихся их официальным участником, на величину этих инвестиций. Полноправное предоставление льготы, возможно, существенно повысило бы активность банков в отношении присоединения к группам и формирования, таким образом, финансово-промышленных структур.

Социально - экономическая сущность глобализации в проекции конкурентного участия в ней России.

Необходимость изучения тенденций глобализации продиктована эволюцией современной международной системы отношений, где каждое государство определяет для себя место в мировом разделении труда. Одновременно мировой рынок неумолимо стремится к стиранию физических границ между странами и установлению единого экономического пространства по всему миру. И поскольку России в любом случае придется позиционироваться на мировой арене посредством собственных хозяйственных субъектов и их конкурентных преимуществ, то необходимо проанализировать положительные и отрицательные последствия этого участия в межстрановом экономическом соперничестве.

Один из определяющих критериев оценки участия страны в глобализации связан с тем, кто оказывается в выигрыше в результате ее утверждения. Фактически основную часть преимуществ получают развитые страны, а выгоды развивающихся стран оказываются минимальными или попросту отсутствуют.

Если проанализировать, какие из преимуществ, получаемых страной от участия в глобальных процессах, усиливают конкурентоспособность России, то можно сделать следующие выводы:

1. Расширение рынка ведет к углублению специализации и международного разделения труда, стимулирующих, в свою очередь, рост производства не только на национальном, но и на мировом уровне.

Сегодняшняя специализация России основана преимущественно на производстве экспортной сырьевой продукции. Очевидно, подобное положение дел - признак отсталости хозяйственной системы. По сути дела глобализация в современной форме для России означает консервацию сырьевой ориентации на долгие годы и невозможность ее преодоления.

2. Экономия на масштабах производства потенциально может привести к сокращению издержек и снижению цен.

Здесь следует отметить, что конкуренция только посредством ценовых сигналов частично изжила себя. Она представляется эффективной только в сочетании с другими механизмами (повышением качества, уникальности продукции, совершенством внутренней структуры, менеджмента компаний, преданностью персонала философии фирмы и т.д.), что и имеет место в развитых странах. Однако в России из-за низкой деловой культуры вышеперечисленные механизмы не проявлены в полной мере. Следовательно, участие в глобализации предполагает для России использование в ряде случаев неэффективных инструментов конкурентной борьбы, что и определяет исход этой борьбы заранее.

3. Выигрыш от торговли на взаимовыгодной основе, удовлетворяющей все стороны.

Выгода России от обмена сырья на капиталоемкую продукцию, поставляемую экономически развитыми странами, может носить временный характер. Причем речь идет о краткосрочном периоде, поскольку запасы полезных ископаемых всегда имеют тенденцию к исчерпанию. Более того, экспорт интеллектуальной продукции позволяет развитым странам иметь влияние над государствами - потребителями их товаров. Это может означать для России зависимость от экономик других стран, что нежелательно с точки зрения ее экономического развития.

4. Повышение производительности труда в результате рационализации производства и распространения передовой технологии на глобальном уровне.

Сырьевая ориентированность России препятствует разработке собственных новых технологий во всех отраслях экономики. Лучшее что можно ожидать, так это асимметрию в отношении инноваций, т.е. их широкое использование в сфере добычи и переработке сырья и дефицит в остальных хозяйственных сферах. Подобный итог от участия в глобализации нежелателен опять же из соображений повышения конкурентоспособности страны.

5. Общее повышение благосостояния в мире, так как преимущества глобализации позволяют улучшить свое положение в той или иной степени всем партнерам, получающим возможность, увеличив производство, повысить уровень заработной платы и жизненные стандарты.

Поскольку предыдущие позитивные эффекты от глобализации пока слабо затрагивают Россию, то и резюмирующее их преимущество соответственно не в полной мере актуально для страны.

Однако исследованные недостатки от участия страны в глобальных процессах напрямую касаются России и имеют влияние на ее конкурентоспособность в части ее ослабления:

1. Несправедливое распределение благ от глобализации порождает угрозу конфликтов на национальном и международном уровнях.

2. Возможна потенциальная региональная или глобальная нестабильность из-за взаимозависимости национальных экономик на мировом уровне. Локальные экономические колебания или кризисы в одной стране могут иметь региональные и глобальные последствия. Другими словами, зависимость экономики России от хозяйственных систем развитых стран - поставщиков продукции, не производимой на территории страны, запускает процесс постепенной деградации экономики.

3. Подрыв национального суверенитета, так как контроль над экономикой отдельных стран может перейти к наиболее сильным государствам, международным корпорациям и организациям.

Экономическая зависимость России может привести к потере управляемости в политической, социальной, культурной и других сферах страны.

4. Проблемы экологии. Состояние экологии часто приносится в жертву в результате борьбы государств и международных корпораций за новые сырьевые базы и природные ресурсы.

Подобное положение актуально для России, поскольку ее внушительная территория давно находится в фокусе внимания в плане захоронения ядовитых отходов производства развитых стран, расположения вредных производственных мощностей и т.д.

5. Угроза в отношении поддержания стабильного социального баланса.

Этот негативный эффект глобализации для России во многом является следствием рассмотренных выше.

На основании вышеизложенного можно сделать вывод, что на сегодняшнем этапе развития России не в полной мере выгодно участие в глобализации по причине недостаточного уровня конкурентоспособности. Речь может идти о частичном участии посредством продукции отдельных отраслей российской экономики. Гибкая политика государства, заключающаяся в разумном протекционизме отстающих сфер, фритредерстве для развитых, поддержании инновационных и научных направлений деятельности, возможно, позволит в скором времени догнать развитые страны и воспользоваться всеми основными преимуществами глобализации.

Сущность транснациональной компании как конечной цели трансформации российских ФПГ.

Актуальность исследования динамики ТНК заключается в том, что отечественным ФПГ на данном этапе развития предстоит противопоставить свои экономические возможности уже существующим зарубежным ТНК, т.е. вести конкурентную борьбу предварительно за собственный российский рынок. А на следующем этапе развития выходить на иностранные рынки, уже там пытаясь потеснить западные компании (т.е. транснационализироваться). В связи с этим трудно переоценить практику и опыт зарубежных ТНК, так как российским компаниям не только приходится с ними взаимодействовать, но и параллельно укреплять свои позиции в конкурентной борьбе с ними.

Транснациональная корпорация - это, прежде всего крупная национальная структура с зарубежными активами в виде филиалов или подразделений, занимающихся производственной, торгово-сбытовой или иной деятельностью с целью максимизации доходности корпорации как единой целостной системы (с общей экономической стратегией и ресурсами), функционирующей в глобальном масштабе. При этом важным является тот факт, что контрольный пакет акций материнской (головной) компании, а также контрольные пакеты акций ее дочерних структур в большинстве своем являются собственностью субъектов «страны-учредителя», обладающей всеми полномочиями «основного доминанта». Для заграничных филиалов вполне допускается совместное владение их акциями с субъектами страны размещения, но это участие, как правило, не является существенным и управляющим для этой дочерней компании.

В предложенном определении ТНК затрагивается вопрос о положении корпорации в экономике страны базирования (…крупная национальная структура…). Характерно, что чаще всего, прежде чем сделать первый шаг к транснационализации и перенести часть своих мощностей за границу компания должна достичь существенных размеров, высокой конкурентоспособности и устойчивости в рамках национальной экономики. Избыток ее капитала и ограниченность внутреннего рынка страны заставляет корпорацию выходить на зарубежные рынки в поисках больших прибылей, новых возможностей и дополнительных сбытовых «площадок». Данное обстоятельство является объективным основанием проведения государственной политики в отношении стимулирования корпоративных форм бизнеса в России и ФПГ особенно.

Необходимо отметить одну общую особенность, присущую всем ТНК и проливающую дополнительный свет на ее содержание. Большинство ТНК объединяют методы, которые они используют в обретении устойчивости и развития, в преодолении кризисов и завоевании дополнительных сегментов рынка. Это инструменты финансового (cash management), производственного и других видов менеджмента, системы управления кризисами (crisis management), валютной спекуляции и манипуляции ресурсами, это возможность свободного выбора географической точки приложения активности, где достигается наибольшая эффективность использования факторов производства в отношении «издержки - прибыль». Другими словами, если компания способна согласно своей структуре, размерам, сети филиалов, объему активов и продаж, квалификации персонала и других критериев оперировать таким образом, чтобы, используя весь арсенал приемов и методов, основанных на различиях национальных экономик, максимизировать прибыль тогда она имеет полное право называться транснациональной. То есть нам представляется, что главным в подходе к классификации той или иной компании как транснациональной является возможность использования последней инструментов межнационального перемещения ресурсов с целью извлечения существенных прибылей, а критерии типа количества филиалов, размеров компании, многонациональный персонал и т.д. - есть не что иное, как механизм или средство запуска вышеперечисленных возможностей в действие. Подобный подход позволяет оценить качественную сторону работы корпорации и отнести ее к категории ТНК, если существует момент эффективной манипуляции ресурсами. Именно описанные уникальные возможности, имеющиеся в основном у ТНК, позволяют им пользоваться существенными преимуществами в ведении бизнеса над чисто национальными экономическими субъектами. Кризисы, которые поражают корпорации, оперирующие исключительно внутри страны, могут совершенно не коснуться ТНК, базирующиеся в этой же самой стране. Возможные убытки национальных компаний, понесенные по причине кризиса экономики соответствующей страны, вполне вероятно пройдут мимо материнской структуры ТНК.

Вышеизложенное актуализирует необходимость для России наличия собственных ТНК в контексте усиления национальной конкурентоспособности. Более того, сравнивая позитивные и негативные стороны функционирования ТНК в экономике страны происхождения и страны приема ее прямых инвестиций, можно сделать вывод о том, что конкурентоспособность страны напрямую зависит от базирования на ее территории транснациональных единиц бизнеса. Однако для России очень актуальным является вопрос о том, какие субъекты и процессы могут послужить адекватной базой транснационализации, завершающим этапом чего может быть появление ТНК нового поколения. Очевидно, в контексте российской экономической действительности это определенно ФПГ.

Как уже отмечалось, финансово-промышленная группа по экономическому содержанию является результатом слияния промышленного, торгового и финансового капиталов. Концепция создания финансово-промышленных групп заключается в объединении предприятий одной технологической цепочки, смежных и связанных производств, снабженческих и торгово-сбытовых предприятий и, что особенно важно, организаций, способных обеспечить финансирование, привлечь сторонних инвесторов. Одной из приоритетных задач ФПГ является координация деятельности входящих в нее предприятий, проведение единой ценовой политики, перераспределение финансовых и управленческих ресурсов, разработка инвестиционных программ, рассчитанных на улучшение состояния группы в целом, а не только отдельных предприятий. Целостность объединения и принципы достижения устойчивости, основанные на ней, роднят ФПГ по своей сущности с ТНК и их методами выживания в периоды кризисов. Если провести аналогию, то диверсифицированность ФПГ, участие ее капитала в нескольких секторах экономики страны сродни расположению филиалов ТНК в разных странах. Поскольку различные отрасли хозяйства могут развиваться по разному и испытывать затруднения в разные моменты времени, несмотря на функционирование в одной экономической системе страны, ФПГ имеют возможность использовать эти различия, превращая их в свои прибыли и, тем самым, способствовать амортизации однородности внутреннего развития. Это стратегия, характерная для ТНК - игра на разнице фаз экономического цикла различных государств. Основное различие этих двух институтов состоит в том, что границы ФПГ и страны, в которой она расположена, совпадают, а рамки ТНК имеют свой собственный масштаб, независимо от территории страны происхождения.