Инфляция в Республике Беларусь

Сущность, типы и причины инфляции. Формы и методы антиинфляционной политики. Роль Национального банка в ее регулировании. Этапы проведения шоковой терапии. Пути совершенствования бюджетно-налоговой системы. Последствия инфляции в современной экономике РБ.

Рубрика Экономика и экономическая теория
Вид курсовая работа
Язык русский
Дата добавления 28.09.2015
Размер файла 232,1 K

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Содержание

  • Введение
  • Глава 1. Антиинфляционная политика
  • 1.1 Сущность, типы и причины инфляции
  • 1.2 Формы и методы антиинфляционной политики
  • Глава 2. Инфляция в Республике Беларусь
  • 2.1 Причины инфляции в переходной экономике Республики Беларусь
  • 2.2 Социально-экономические последствия инфляции в современной экономике Беларуси
  • 2.3 Пути преодоления инфляции в Республике Беларусь
  • Заключение
  • Список использованных источников
  • Введение
  • Проблема инфляции занимает важное место в экономике, поскольку ее показатели и социально-экономические последствия играют серьезную роль в оценке экономической безопасности страны. В настоящее время данная проблема особо актуальна. Актуальность этого вопроса в современных условиях определяется необходимостью выяснения сущности, глубинных причин и механизма развития инфляции, ее особенностей и основных направлений в Республике Беларусь, в том числе и с учетом мирового опыта.
  • Инфляционные явления сложились в отечественной экономике еще в период административно-командной системы -- в 80-е годы XX столетия.
  • Инфляция является неотъемлемым спутником рыночной экономики, одним из самых опасных процессов, негативно воздействующих на финансы, денежную и экономическую систему в целом.
  • Инфляция приводит к снижению покупательной способности денег, подрывает возможности хозяйственного регулирования, сводит на нет усилия по проведению структурных преобразований, восстановлению нарушенных пропорций; искажает реальную картину финансовых результатов производства, уровень и динамику потребления товаров и услуг; не позволяет правильно оценить имущество, реально определить доходы и расходы населения и предприятий.
  • Для многих стран с развивающейся экономикой подобное явление носит характер стихийного бедствия, отрицательно влияя на все стороны жизни общества. Возрастает дефицит, в производствах происходит полная дезорганизация, инфляция обесценивает результаты труда, уничтожает сбережения юридических и физических лиц, препятствует долгосрочным инвестициям и экономическому росту. Высокая инфляция провоцирует бегство национального капитала за границу, ослабляет национальную валюту, способствует ее вытеснению во внутреннем обращении иностранной валютой, подрывает возможности финансирования государственного бюджета.
  • В странах с развитой рыночной экономикой инфляция может рассматриваться в качестве неотъемлемого элемента хозяйственного механизма. Однако не представляет серьезной угрозы, поскольку там отработаны и достаточно широко используются методы ограничения и регулирования инфляционных процессов. [1]
  • Если в стране имеются какие-либо признаки инфляции, то правительство должно принять меры: либо с ней бороться, если она достигла больших размеров, или совершать политику, контролирующую ее.
  • Основой антиинфляционных мер является ликвидация существующих экономических диспропорций и особенно долгосрочного неравновесия денежного рынка. Исходя из этого, к методам антиинфляционного воздействия относят ту деятельность государства, которая направлена именно на устранение названных явлений. Эффективную борьбу с инфляцией легче вести в том случае, если инфляция принимает открытые формы. [2]
  • Однако следует знать, что полная победа над инфляцией в современных условиях невозможна, поскольку нельзя устранить все вызывающие ее факторы: бюджетный дефицит; диспропорции в хозяйстве; монополизм в экономике; инфляционные ожидания населения и предпринимателей; и т.д. Однако можно сделать инфляцию умеренной и управляемой.
  • Необходимо доказать, что проблема инфляции носит комплексный характер, воздействуя на все грани экономических процессов и испытывая влияние многих факторов, не поддающихся прямому воздействию.
  • Исходя из гипотезы, целью курсовой работы является анализ антиинфляционной политики государства, обозначив при этом основные цели и инструменты борьбы с инфляцией.
  • В соответствии с целью были поставлены следующие задачи:
  • 1.Раскрыть сущность инфляции, ее причины и последствия.
  • 2.Рассмотреть стратегию и тактику инфляционного регулирования.
  • 3.Обозначить особенности борьбы с инфляцией в Республике Беларусь.
  • При написании работы применялись следующие методы исследования: монографический, экономико-статистический, аналитический, логический и другие.
  • Информационной базой для написания работы послужили: учебная, научная, методическая литература по рассматриваемому вопросу, законодательные акты; статистические справочники, статьи в средствах массовой информации, электронные ресурсы удаленного доступа.
  • Глава 1. Антиинфляционная политика
  • 1.1 Сущность, типы и причины инфляции
  • Инфляция представляет собой всеобщий рост цен на товары (услуги) и снижение реальной покупательной способности денег (их обесценение). Это экономическое явление существует много веков. Еще античному миру были известны процессы обесценения металлических денег, вызванные порчей монет либо снижением стоимости производства золота. Эти явления были типичны и для эпохи феодализма. Монеты стирались, теряли свой вес в ходе обращения. Часто они сознательно портились: обрезались, чеканились более «легкими», к благородным металлам добавлялись дешевые примеси. Целью подобных действий было увеличение количества денег, необходимых для решения финансовых проблем правителей. В ходе обращения они начинали обмениваться не по номиналу, а по фактическому содержанию благородных металлов, то есть обесценивались.
  • Уменьшение покупательной способности денег вызывалось также снижением стоимости производства золота. Известно, что приток в Европу огромного количества золота и серебра из Америки в 16 в. вызвал так называемую «революцию цен»: произошел резкий рост цен на все товары, деньги обесценились, их покупательная способность значительно сократилась.
  • Наиболее масштабными проявлениями инфляционных процессов являются войны, революции, вмешательство природных стихий. [3]
  • Необходимость финансирования огромных государственных расходов заставляла правительства выпускать бумажные деньги в объемах, многократно превышающих их золотое обеспечение, и прекращать свободный обмен денег на золото. Так, в 1775-1783 гг. война за независимость в Северной Америке вызвала обесценение доллара. Введенные во время Французской революции 1789-1794 гг. бумажные ассигнации обесценились за 7 лет в 833 раза.
  • Термин «инфляция» (от лат. inflatio -- вздутие) впервые стал употребляться в период гражданской войны 1861-1865 гг. в США, когда была выпущена огромная масса гринбеков (450 млн. бумажных долларов), а их покупательная способность упала на 60% через 2 года.
  • В периоды устойчивого состояния экономики золотое обеспечение бумажных денег и их свободный обмен на золото сдерживали инфляционные процессы. Лишь в ХХ в., с утратой большинством национальных валют золотого содержания исчезла стабильность денежного обращения, инфляция приняла всеобщий и хронический характер. Нынешняя инфляция проявляется в обесценении денег не столько по отношению к золоту, сколько по отношению к товарам и иностранной валюте. Это выражается во всеобщем росте цен и падении курса национальной денежной единицы.
  • Современная инфляция -- это сложное социально-экономическое явление и у него много причин. Инфляция порождается структурными нарушениями в различных сферах рыночного хозяйства -- диспропорциями между спросом и предложением, накоплением и потреблением, государственными доходами и расходами. Инфляционные процессы сегодня определяются множеством денежных и неденежных факторов, которые находятся в сложном взаимодействии. Обычно причины инфляции переплетены со следствиями, т.е. социально-экономические последствия инфляции провоцируют дальнейший рост цен.

Типы инфляции классифицируются по трем базовым направлениям -- в зависимости от характера проявления, от скорости роста цен и ввиду вызывающих инфляцию причин. Разные типы инфляции неодинаково влияют на экономику страны, какие-то действуют на финансовую систему разрушительно, а какие-то приносят пользу.

В зависимости от формы выражения выделяют 2 типа инфляции.

ѕ Открытая инфляция выявляется в росте цен, существует в условиях рыночной экономики, когда действует механизм свободного рыночного ценообразования.

ѕ Скрытая, подавленная инфляция существует при административной экономике, когда на рынке действует принцип государственного ценообразования. Определить ее уровень практически невозможно. Проявляется такой процесс в дефиците товаров и услуг, а также в снижении их качества.

Ввиду темпов роста стоимости выделяют 3 типа инфляции.

ѕ Ползучая, умеренная инфляция -- это процесс, при котором среднегодовая скорость прироста стоимости не превышает 5-10% за год. Цены в данном случае растут медленно, но неуклонно. Небольшая скорость роста цен характерна для государств с развитой рыночной финансовой системой. Ползучая инфляция считается нормальным экономическим явлением, при этом ее ожидающийся темп учитывается при заключении коммерческих соглашений (т.е. закладывается в различные финансовые договоры).

ѕ Галопирующая инфляция вызывает ценовой рост со скоростью от 10% до 50% годовых, при этом повышение цен происходит резко и неравномерно, скачкообразно (например, в начале нового финансового года). В отличие от умеренной, галопирующая становится трудно управляемой, поэтому при ее преобладании большинство коммерческих контрактов привязываются к индексу цен, либо к курсу какой-либо иностранной валюты. Характерна для развивающихся стран.

ѕ Гиперинфляция развивается со скоростью свыше 50-100% в год, ее особенность заключается в том, что такой процесс практически не управляем -- стоимость денег уменьшается так быстро, что они уже не имеют возможности реализовывать свои функции, следовательно, владельцы денежных средств стараются побыстрее от них избавиться. Это приводит к тому, что повышается спрос на те активы, которые могут стать средством сохранения сбережений (недвижимость, золото, валюты сильных экономических держав и др.). В результате деньги вытесняются из обращения, и на смену товарно-денежным отношениям приходит натуральный товарообмен. Свойственна странам с развивающимися экономиками.

Причины, вызывающие инфляцию, могут быть денежными и неденежными.

Среди причин, вызывающих инфляцию, выделяют две группы факторов:

1) денежные:

ѕ финансирование дефицита государственного бюджета за счет денежной эмиссии;

ѕ непроизводительный характер государственных расходов, т.е. увеличение расходов на социальную сферу, увеличение военных расходов;

ѕ кредитная экспансия банков, выражающаяся в чрезмерном кредитовании экономики; от притока иностранной валюты в страну.

2) неденежные:

ѕ монополизация экономики, что ведет к снижению ценовой конкуренции и соответственно к росту цен;

ѕ общее повышение цен на энергоресурсы, которое дает толчок росту цен на товары конечного потребления;

ѕ опережающие темпы роста оплаты труда по сравнению с темпам роста производительности труда.

Денежные факторы приводят к росту себестоимости товаров и услуг, а, в конечном итоге, -- к росту их цен (инфляция издержек). По существу, инфляция издержек связана в факторами производства, их ценой и доступностью для производителей,

Неденежные факторы ведут к повышению общего спроса в экономике, вызванного дополнительным выпуском денег в обращение. Это избыточное количество денег значительно опережает общее предложение товаров и услуг в экономике (инфляция спроса). [4, c. 102]

На практике данные типы инфляции разделить очень сложно, такое разделение применяется, когда необходимо выбрать определенные методы антиинфляционного регулирования.

1.2 Формы и методы антиинфляционной политики

Цель антиинфляционной политики государства состоит в том, чтобы установить контроль над инфляцией и добиться приемлемых для народного хозяйства темпов ее роста. Для нахождения наиболее правильных путей преодоления инфляции необходимо знать и принимать во внимание исторический опыт борьбы с ней. Конкретные направления антиинфляционной политики зависят от причин, вызывающих инфляцию. Если причинами инфляции является факторы спроса, то проводится политика регулирования цен и доходов. Если инфляция имеет тип издержек, то применяется дефляционная политика. В рамках комплексного антиинфляционного регулирования применяются оба направления, как политика цен и доходов, так и дефляционная политика. [5, c. 223]

Основным фактором в борьбе с инфляцией являются преодоление экономического спада, кризиса неплатежей, спада инвестиционной активности, формирование стабильной рыночной инфраструктуры. Оздоровление экономики связано с поддержкой приоритетных отраслей народного хозяйства, стимулированием экспорта продукции, разумной протекционистской политикой и политикой валютного курса, способствующих решению вопросов повышения конкурентоспособности отечественных товаров.

Большое значение в антиинфляционной политике имеют структурная перестройка экономики и приспособление ее к потребностям рынка за счет грамотной конверсии военно-промышленного комплекса, демонополизации и регулирования деятельности существующих монополий, стимулирования конкуренции в производстве, распределении, секторе услуг и т. д.

Конкретными методами антиинфляционной политики могут быть:

ѕ «шоковая терапия» -- радикальные экономические реформы перехода к рыночной экономике;

ѕ жесткое кредитное регулирование;

ѕ регулирование ценообразования;

ѕ совершенствование бюджетно-налоговой системы;

ѕ регулирование валютного и финансового рынков;

ѕ выпуск государственных ценных бумаг;

ѕ замораживание и индексация вкладов населения и прочие мероприятия.

При проведении шоковой терапии должны последовательно осуществляться три основных этапа:

1.Разгосударствление собственности -- процесс устранения государственного монополизма, формирования многоукладной, смешанной экономики, ее децентрализации, освобождения государства от функций прямого хозяйственного управления. Таким образом, разгосударствление означает, с одной стороны, переход от командно-административных к экономическим методам руководства, а с другой -- смену форм и содержания отношений собственности.

2. Создание конкурентной среды среди товаропроизводителей. Существование конкурентов заставляет предпринимателя с большим уважением относиться к запросам потребителей из-за опасения, что они станут клиентами конкурентов. Конкуренция выступает в роли своеобразного раздражителя, заставляющего участников рынка совершенствовать и обновлять свои товары, повышать их качество, снижать цены, улучшать систему обслуживания.

3. Либерализация цен -- освобождение цен от административного регулирования. Один из ключевых элементов рыночной экономики, обеспечивающий балансирование спроса и предложения. Может быть всеобщей -- по всем видам цен и тарифов; частичной, оставляющей цены на продукцию и услуги, как правило, естественных монополий, в сфере централизированного регулирования.

Одну из определяющих ролей в проведении антиинфляционной политики играет Национальный банк, который осуществляет денежно-кредитное регулирование. Он должен ориентироваться не только на снижение инфляции, но и на равновесное развитие экономики, а также смягчение ограничения денежной массы в обращении и улучшения ее структуры, поскольку более высокие темпы роста наименее ликвидных компонентов денежной массы способствуют ослаблению инфляционного давления, также как и сокращение объема наличных денег. Улучшение структуры денежной массы предполагает более активное воздействие государства на оборот, обслуживаемый квазиденьгами, денежными суррогатами. [6]

Под жестким кредитным регулированием подразумевается регулирование государством процесса выдачи кредита, направленное на его сокращение, за счет увеличения стоимости кредитных ресурсов, путем повышения размера учетной ставки и норм обязательных резервов по привлеченным средствам, хранимых в центральном банке.

В условиях борьбы с инфляцией одним из решающих фактором является наличие в руках у государства, в лице соответствующих структур, возможности управления и контроля за ценами и доходами, распределением и перераспределением материальных и финансовых ресурсов при обязательном сохранении применения преимущественно свободных рыночных цен. В любой ситуации, и особенно в условиях инфляции, государству не обойтись без регулирования цен на энергоносители, товары первой необходимости, на продукцию, выпускаемую монопольными структурами, транспортные услуги.

Особое внимание в антиинфляционной политике должно быть уделено совершенствованию бюджетно-налоговой системы путем:

ѕ сокращения количества взимаемых налогов;

ѕ отказа от использования инфляции как источника финансирования бюджета. С этой целью необходимо регулярно переоценивать основные фонды, индексировать все ограничители доходов предприятий, выступающих в абсолютных суммах, корректировать отчеты о прибылях и убытках;

ѕ пересмотра налоговых платежей, включаемых в издержки производства, которые стимулируют рост цен;

ѕ изменения методики налогообложения;

ѕ ликвидации государственной задолженности перед отраслями и сферами народного хозяйства;

ѕ регулирования перераспределительных отношений между бюджетами различных уровней.

Важным направлением в антиинфляционной политике являются дальнейшее развитие и государственное регулирование валютного и финансового рынков, а также совершенствование механизма формирования валютного курса. Основой внешнеэкономической деятельности должно стать развитие экспорта и укрепление его базы, что требует обеспечения эффективного экспортного и валютного контроля с целью остановки «бегства капитала» за рубеж и обеспечения своевременности и полноты уплаты налогов по этим операциям. [7]

Несмотря на универсальный характер большинства методов антиинфляционной политики, на практике должны использоваться те из них, которые наиболее эффективно и точно отражают специфику инфляции в конкретной стране в конкретный момент времени.

Для антиинфляционного регулирования используются 2 типа экономической политики:

1. Политика, направленная на сокращение бюджетного дефицита, ограничение кредитной экспансии, сдерживание денежной эмиссии. В соответствии с монетаристскими рецептами применяются таргетирование (регулирование) темпов прироста денежной массы в определенных пределах (в соответствии с темпом роста валового национального продукта).

2. Политика регулирования цен и доходов, имеющая целью увязать рост зарплаты с ростом цен. Одним из средств служит индексация доходов, определяемая уровнем прожиточного минимума или стандартной потребительской корзины и согласуемая с динамикой индекса цен. [5, c. 245]

Регулирование доходов формируется и реализуется в ходе сложного взаимодействия государственной политики и интересов фирм. Непосредственное воздействие на рост зарплаты может быть реализовано 2 методами:

1. Законодательным контролем за ростом зарплаты и цен.

2. Договорным регулированием роста заработной платы при заключении коллективных соглашений.

Законодательный контроль за ростом цен и зарплаты может осуществляться по нескольким каналам. Один из них -- налоговая система, которая может предусматривать наказания за повышение цен и зарплаты сверх установленного уровня.

При договорном регулировании уровней цен и зарплаты правительство может обратиться к профсоюзам с просьбой ограничить в течение года рост зарплаты определенным уровнем (2%). Другой вариант -- достижение компромисса между правительством и профсоюзами, при котором профсоюзы обязуются не требовать значительно роста зарплаты в обмен на обещание правительства сдерживать рост налогов.

Индексация подразумевает, что зарплата, налоги, долговые обязательства, процентные ставки становятся нечувствительными к инфляции, если в ответ на изменения цен осуществляется корректировка номинальных денежных платежей. [5, с. 247]

Милтон Фридмен выдвинул предположение, что индексация может сдерживать инфляцию. Индексация позволяет вытеснить из инфляционных процессов, сопряженных со спадом, элементы, инспирированные спросом. Если устанавливать более высокие ставки зарплаты, цен, процентных ставок, то это будет повышать издержки производства и инфляционные ожидания экономических агентов. Если же движение зарплаты, цен и процентных ставок будет синхронизировано с изменением общего уровня цен, то темп инфляции быстрее будет реагировать на замедление роста совокупного спроса и также замедлится.

Но индексацию нельзя применять при инфляции издержек.

Конкретные методы сдерживания инфляции зависят от постановки правильного диагноза. Поставить диагноз -- значит определить характер инфляции, выделить основные и связанные с ними факторы, подстегивающие раскручивание инфляционных процессов.

Кейнсианцы во главу угла ставят обеспечение стабильного экономического роста ценой умеренной инфляции. Инфляция, с их точки зрения, выгодна правительству, поскольку увеличение номинального дохода позволяет повысить налогообложение и увеличить налоговые поступления. Правительство применяет метод денежно-кредитных ограничений в случае чрезмерного «перегрева экономики», чтобы не допустить галопирующей инфляции.

Представители монетаристов пытаются достичь стабильности экономики с помощью денежно-кредитного регулирования, в частности путем борьбы с инфляцией. Монетаристы отвергают практику регулярного вмешательства государства в экономику, проповедуя политику поддержания стабильного роста предложения денег в соответствии со спросом на них. Они считают инфляцию долгосрочным денежным феноменом, борьба с которым возможна только ценой временного спада производства. [8, c. 64]

Определенную роль в денежно-кредитном регулировании экономики, а также преодолении инфляционных процессов играют:

ѕ дисконтная политика (политика регулирования учетного процента Национального Банка Республики Беларусь);

ѕ операции на открытом рынке (купля-продажа государственных ценных бумаг);

ѕ политика норм обязательных резервов, или кассовых резервов, или минимальных резервов, или коэффициентов казначейства (обязательство банков хранить в резервах Национального Банка Республики Беларусь определенное привлеченных средств).

Глава 2. Инфляция в Республике Беларусь

2.1 Причины инфляции в переходной экономике Республики Беларусь

Инфляция является одной из закономерностей переходного периода, подрывающих законы товарно-денежного обращения. На сегодняшний день инфляция является актуальной проблемой для Беларуси.

В Беларуси инфляция существовала еще с момента достижения своей независимости.

Экономическая политика в Беларуси направлена на снижение инфляции и поддержание стабильного обменного курса белорусского рубля. Приоритетной задачей является защита и обеспечение устойчивости белорусского рубля, в том числе его покупательной способности и курса по отношению к иностранным валютам.

Национальная экономика Республики Беларусь на протяжении 1990-х годов пережила сложные потрясения в результате глубокого системного кризиса, который был вызван распадом СССР и его народнохозяйственного комплекса.

Предпосылками роста уровня инфляции в Беларуси к началу 90-х гг. XX в. были: сохранившаяся от экономики СССР ресурсо- и транспортоемкая структура производственного сектора, направленная на дешевые энергетические ресурсы, преобладание роста тяжелой промышленности над выпуском потребительских товаров, высокая степень милитаризации и монополизации экономики, неэффективность сельского хозяйства и неразвитость сферы услуг, технологическая и инфраструктурная негибкость в условиях либерализации цен. В результате возник дисбаланс между спросом и предложением. Начали расти цены, но не только как при классической инфляции. Потребительская корзина в начале 90-х гг. на 80 % состояла из дефицитных товаров. [9]

В начале экономических реформ в экономике республики инфляция проявляла себя в скрытом виде. Она имела характеристики, аналогичные с переходными постсоветскими странами: общее превышение спроса над предложением, искаженные ценовые пропорции, отражающие деформированность структуры экономики: заниженность цен на сырье и преобладание неконкурентоспособной на мировом рынке продукции, высокие инфляционные ожидания населения [20, с. 10].

Проследив динамику роста инфляции за последние 15 лет (рисунок 2.1), необходимо отметить, что в 2011 году наблюдается самый большой размах инфляции за последние год.

Рисунок 2.1 -- Годовая инфляция в 2000-2014 гг.[11].

Согласно данным Белстата, инфляция за 2014 год составила 16,2%. Средний уровень цен за 2014 год превысил аналогичный показатель 2013 года на 18,1%. Это говорит о том, что темпы инфляции в Беларуси были неравномерны по периодам и ускорились осенью-зимой 2013-2014 гг.

Для обоснования такого уровня, целесообразно рассмотреть причины такого явления, как инфляция в белорусской экономике. Основными причинами инфляции в Республике Беларусь являются:

1. Дефицит государственного бюджета. К этому фактору можно отнести избыточную эмиссию денег в наличной и безналичной формах, расширение масштабов банковского кредитования свыше реальных потребностей хозяйства, для неэффективного производства, содержание большого бюрократического аппарата. Высокая степень бюджетизации экономики и неэффективное ведение хозяйствования. [12].

2. Ограничение конкуренции. Существует монополия крупнейших фирм, корпораций, компаний, самостоятельно устанавливающих цену на рынке и определяющих собственные издержки. В Беларуси по данным Министерства экономики монополистами в своих отраслях являются около 163 предприятий, например: «Белоруськалий», ОАО «Атлант», РУПП «Витязь», ОАО «Белтрансгаз», ОАО «Нафтан», ОАО «Белшина» и т.д.

3. Долларизация экономики. Долларизация -- это процесс замещения слабой национальной валюты твердой валютой, в данном случае долларами США, которые в большей или меньшей степени выполняют все функции денег, но, прежде всего, используются как средства сбережения. По данным Национального Банка Республики Беларусь с начала 2014 года население купило $7 млрд 764,0 млн (на $404,4 млн меньше, чем в 2013 г.), чтобы продать $8 млрд 323,2 млн (а это больше на $1 млрд 198,3 млн, чем в 2013г.).

Рисунок 2.2 -- Динамика купли-продажи населением иностранной валюты в наличной форме, млн $ [13].

4. Падение курса национальной валюты по отношению к валютам других стран. Это влечет за собой рост цен на импортные товары на внутреннем рынке. Помимо этого, необходимость конвертации национальной валюты для поддержания импорта требует дополнительной денежной эмиссии.

5. Инфляционно-девальвационные ожидания населения, производителей и торговых организаций. В результате на внутреннем валютном рынке сформировался дефицит валюты.

6. Структурные диспропорции в экономике страны. В частности несоответствие роста доходов населения росту цен потребительского рынка. Так, доходы населения за 2006-2010 гг. выросли в 2,9 раза, в то время как цены потребительского рынка в 1,6. Это говорит о том, что происходило нарушение пропорций экономического роста.

7. Невысокие темпы роста тарифов на платные услуги для населения, в частности услуги жилищно-коммунального хозяйства.

8. Диспаритет цен между Беларусью и Российской Федерацией. С 1 июля 2011 г. Беларусь вошла в единое таможенное пространство, т. е. не могла препятствовать любому экспорту товаров. Отечественные товары дешевели относительно российских аналогов, что в условиях прозрачности границ стимулировало их вывоз за пределы страны, приводило к временному дефициту некоторых продуктов питания. [14, с. 103-111]

9. Мировой кризис. Мировой финансовый кризис, начавшийся в 2008 году, оказал влияние на всю мировую экономику и на каждую страну в отдельности по-разному. Насколько сильно пострадала экономика каждого отдельного государства, определяется экономической устойчивостью страны. Экономику Беларуси спад затронул позже и в меньшей степени, чем ближайшие страны. До недавнего времени Беларусь оставалась одной из немногих стран, в которой ВВП продолжал расти: за шесть месяцев 2009 г. -- 49 млрд долларов США, 2010 г. -- 54,7 млрд долларов США, 2011 г. -- 59,3 млрд долларов США, 2012 г. -- 66,3 млрд долларов США, 2013 г. -- 71,8 млрд долларов США, 2014 г. -- 75,25 млрд долларов США.

2.2 Социально-экономические последствия инфляции в современной экономике Беларуси

Инфляция оказывает дестабилизирующее влияние на экономику, имеет сложные экономические и социальные последствия для всех хозяйственных субъектов. Небольшие темпы инфляции содействуют росту цен и нормы прибыли. По мере развития инфляция превращается в серьезное препятствие для воспроизводства, обостряет экономическую и социальную напряженность в обществе. Инфляция активизирует бегство от денег к товарам, превращая этот процесс в лавинообразный, обостряет товарный голод, подрывает стимулы к денежному накоплению, нарушает функционирование денежно-кредитной системы, возрождает бартер. [15]

В социально-ориентированной экономике и в области социально-административного менеджмента особую значимость приобретает оценка социальных последствий мер государственной политики и различных кризисных процессов для того, чтобы принять своевременные меры, противодействующие резкому снижению уровня жизни. В рамках данной проблемы особый интерес представляет оценка инфляционных процессов. В курсовой работе сделана попытка обобщения экономических и социальных последствий инфляции 2011 года.

По итогам 2011 года уровень инфляции в Беларуси составил 108,7%. В январе 2011 года инфляция в республике составляла 1,4%, в феврале -- 2,7%, в марте -- 1,9%, в апреле -- 4,5%, в мае -- 13,1%, в июне -- 8,6%, в июле -- 3,5%, в августе -- 8,9%, в сентябре 13,6%, в октябре -- 8,2%, в ноябре -- 8,1%, в декабре -- 2,3%.

Цены на продовольственные товары в 2011 году выросли на 125%, в частности, продукты питания стали дороже на 123,8%. Непродовольственные товары подорожали на 112%. Максимальный рост цен зафиксирован на велосипеды и мотоциклы (на 146%), моющие средства (на 143%), парфюмерно-косметические товары (на 138,4%), стройматериалы (на 138%), бытовые приборы (на 104,8%). Бензин подорожал на 109,2%, обувь (на 80,3%), ковры (на 75,9%), мебель (на 94,7%), часы (на 77,8%), медикаменты (на 92,3%).

Цены и тарифы на платные услуги выросли на 64,9%. Больше всего подорожали международные железнодорожные перевозки (на 195,1%), авиаперевозки (на 162,1%) и туристические услуги (на 160,8%), услуги дошкольных учреждений (на 188,8%), городского пассажирского транспорта (на 83,9%), медицинские услуги (на 90,5%), высшего образования (на 68,4%).

Жилищно-коммунальные услуги за 2011 год выросли на 42,5% (в том числе газоснабжение -- на 88,1%, водоснабжение -- на 35,9%, электроснабжение -- на 37,9%, отопление -- на 24,4%, техобслуживание -- на 18,2%. [16]

В целях сдерживания инфляции Правительством был принят ряд оперативных решений.

Так Министерство экономики приняло решение о прекращении проведения политики «замораживания» цен на социально значимые товары. Под конец августа были отпущены цены на мясные продукты на рынках и ярмарках. С 1 сентября 2011 года были повышены цены на жилищно-коммунальные услуги на 10-26%. Были повышены также акцизы на алкогольные напитки (от 35,4% на водку до 190% на пиво). В сентябре также были повышены цены на сигареты (на 15-20%), а также максимальные цены на хлеб, хлебобулочные изделия, молоко, молочные продукты, говядину и свинину (на 10-20%). Постановлением Министерства экономики установлена максимальная розничная цена на сахар-песок 7000 рублей, что больше на 16,67%, чем раньше. В ноябре 2011 года белорусские железные дороги повысили оплаты за международные пассажирские перевозки на 25-94%. Были повышены оплаты за проезд в общественном транспорте. В очередной раз были повышены акцизы на алкогольные напитки и сигареты. В ноябре было объявлено о понижении налога на прибыль в 2012 году с 24% до 18%. Ставка рефинансирования в течение года выросла с 20% до 45%. [17]

В результате к декабрю месяцу удалось существенно снизить темпы роста цен. Индекс потребительских цен на товары и услуги (ИПЦ) в декабре 2011 г. по сравнению с предыдущим месяцем составил 102,3%, тогда как среднемесячный прирост за период с начала года сложился в размере 6,3%.

Инфляция в существенной мере сказалась на снижении конкурентоспособности предприятий и важнейших финансово-экономических показателей.

В 2011 году были введены экспортные пошлины для физических лиц на вывоз определенных товаров за границу. На вывоз некоторых товаров был введён полный запрет. К таким товарам относятся холодильники, газовые плиты, цемент, синтетические моющие средства, крупы и макароны. Государство сильно ограничило выдачу льготных кредитов. Льготы сохранились для многодетных семей, а также для служивых людей (армия, милиция и т.п.). Выросло число неплательщиков кредитов. Количество неплательщиков в 2011 году увеличилось в 2,6 раза. К ноябрю ставки на потребительские кредиты выросли до 120%.

Если рассматривать социальную сферу, то инфляция влияет на доходы, а также на объем и структуру расходов населения. Основным источником доходов населения является заработная плата. Со второго квартала 2011 года началось замедление роста реальной заработной платы, а в третьем квартале началось ее снижение, т.е. наблюдались такие негативные социальные и экономические эффекты как снижение реальной покупательной способности, снижение внутреннего спроса и адаптивное изменение его структуры в пользу менее предпочтительных отечественных товаров. [18]

В последствии девальвации средняя заработная плата в Беларуси в долларовом эквиваленте снизилась с 500 долларов до 312. В связи с этим власти приняли решение о выплате работникам бюджетной сферы разовых компенсаций, а тариф первого разряда, по которому насчитываются заработные платы остался без изменений. Было принято решение отказаться от повышения заработных плат из-за опасности увеличения денежной массы в связи с дополнительной эмиссией рублей.

По данным Национального статистического комитета Республики Беларусь, инфляция в Беларуси в 2012 г. составила 21,8 %; за 2013 год -- 16,5%, прогнозировалась на уровне 15-16%; за 2014 год -- 16,2%.

Как видно, в 2012-2014 годах темпы инфляции значительно снизились, однако остаются на достаточно высоком уровне.

2.3 Пути преодоления инфляции в Республике Беларусь

Управление инфляцией представляет важнейшую проблему денежно-кредитной и в целом экономической политики. Необходимо учитывать при этом многосложный, многофакторный характер инфляции. В ее основе лежат не только монетарные, но и другие факторы. При всей значимости сокращения государственных расходов, постепенного сжатия денежной эмиссии требуется проведение широкого комплекса антиинфляционных мероприятий. Среди них стабилизация и стимулирование производства, совершенствование налоговой системы, создание рыночной инфраструктуры, повышение ответственности предприятий за результаты хозяйственной деятельности, изменение обменного курса рубля, проведение определенных мер по регулированию цен и доходов.

Для выработки адекватного механизма воздействия на инфляционные процессы необходимо осуществлять анализ и прогнозирование инфляции.

Для принятия обоснованных решений в области макроэкономической и антиинфляционной политики государственные органы управления должны обладать соответствующей достоверной прогнозной информацией в части ожидаемого развития инфляционных процессов в стране. Решение данной задачи облегчает использование современных инструментов (моделей и методов) прогнозирования инфляции, предоставляющих возможность проведения имитационных расчетов.

Выбор методов и моделей прогнозирования инфляции осуществлялся, с одной стороны, с учетом возможности их практической реализации в условиях переходной экономики, наличия адекватной статистической базы. С другой стороны, указанные модели и методы должны обеспечивать проведение оценки и прогнозирования прежде всего важнейших инфлятогенных факторов как со стороны спроса, так и со стороны издержек. [19]

Так, в связи с кризисом 2011 года Правительство Беларуси приняло план экономического развития на 2012 год, разработанный Министерством экономики. Основными пунктами плана были: выход на положительное сальдо внешней торговли, удержание инфляции на уровне 19%, сокращение эмиссионного кредитования экономики, сокращение финансирования госпрограмм, проведение жесткой налоговой и кредитно-денежной политики, приватизация малоэффективных предприятий, отказ от регулирования курса валюты, за исключением резких скачков, рост золотовалютных резервов в 2 раза, активизация привлечения иностранных инвестиций, отказ от приоритета роста ВВП перед остальными макроэкономическими показателями.

Согласно Указу Президента Республики Беларусь №419 от 25 сентября 2012 года «Об утверждении основных направлений денежно-кредитной политики Республики Беларусь на 2013 год» антиинфляционная политика в Республике Беларусь проводится с помощью инструментов денежно-кредитной политики [20]. В данном указе одной из основных целей денежно-кредитной политики в 2013 году является снижение инфляции с помощью монетарных инструментов: ставка рефинансирования, нормативы обязательных резервов, регулирование денежной массы и т.д.

Также согласно Указу Президента Республики Беларусь от 25.09.2012 № 418 «О важнейших параметрах прогноза социально-экономического развития Республики Беларусь на 2013 год» Национальный банк, Совет Министров Республики Беларусь должны были необходимые меры по ограничению в 2013 году прироста потребительских цен на уровне не более 12 процентов.

Принятые меры позволили снизить инфляцию, но не решили данную проблему в полной мере.

«Главным посылом Прогноза социально-экономического развития Республики Беларусь на 2014 год является достижение компромисса между ростом и сбалансированностью в условиях сужающихся внешних рынков, -- поясняют в Министерстве экономики. -- Разработка прогнозных параметров Беларуси на 2014 год осуществлялась с учетом пересмотра в сторону снижения темпов роста ВВП Российской Федерации, динамики экономик других торговых партнеров, негативных тенденций на мировом рынке калия и особенностей конъюнктуры рынка нефтепродуктов».

Целью денежно-кредитной политики, реализуемой совместно с мерами экономической политики, проводимой Правительством Республики Беларусь, стало снижение инфляции, измеряемой индексом потребительских цен, до 11 %.

Также согласно Указу Президента Республики Беларусь от 31 декабря 2013 года №586 «Об утверждении Основных направлений денежно-кредитной политики Республики Беларусь на 2014 год» ставка рефинансирования должна поддерживаться на уровне, необходимом для достижения ценовой стабильности в экономике. Прогнозируемая ставка рефинансирования -- 14-16%, реальная (на конец года) -- 20%.

Обменный курс белорусского рубля будет формироваться исходя из спроса и предложения иностранной валюты. [21]

В 2014 году продолжится формирование устойчивого и конкурентоспособного финансового рынка путем развития его инструментов и обеспечения их ликвидности и прозрачности, совершенствования инфраструктуры, а также создания благоприятного инвестиционного климата.

В результате денежно-кредитная политика была ослаблена. Эксперты Всемирного банка обратили внимание, что сокращение объемов кредитования в первой половине года привело к снижению инвестиций в экономике.

«Это послужило основанием для смягчения Национальным банком условий кредитования, несмотря на усиление инфляционного давления. Ставка рефинансирования была снижена на два процентных пункта до 20%, и за этим последовало снижение процентных ставок по однодневным депозитам и кредитам на 11 процентных пунктов и 3 процентных пункта до 24 и 17%», -- констатируют экономисты Всемирного банка.

В 2015 году, согласно Программе деятельности Правительства Республики Беларусь на 2015 год для снижения инфляции будут использоваться следующие механизмы:

ѕ мониторинг ценовой ситуации на потребительском рынке и принятие упреждающих решений для соблюдения прогнозного параметра инфляции;

ѕ развитие механизмов товарных интервенций для балансировки спроса и предложения на внутреннем рынке без резкого увеличения цен;

ѕ оперативное проведение антимонопольных расследований, в том числе для пресечения ценовых сговоров и установления монопольных цен при реализации товаров на отдельных товарных рынках;

ѕ совершенствование тарифной политики в сфере естественных монополий, ужесточение контроля за уровнем и структурой их затрат;

ѕ поддержание на достигнутом уровне параметров возмещения населением затрат на оказание жилищно-коммунальных услуг, перевозки городским транспортом и пригородным автомобильным транспортом;

ѕ ежеквартальная индексация тарифов на жилищно-коммунальные услуги для населения (кроме тарифа на капитальный ремонт жилого дома) в размерах, не превышающих фактически сложившихся темпов роста номинальной начисленной заработной платы по Республике Беларусь за предыдущий квартал. [22]

Таким образом, инфляция -- один из самых болезненных и опасных процессов, негативно воздействующих на экономическую систему, поэтому государство должно стремиться к тому, чтобы сделать инфляцию управляемой, а ее уровень -- достаточно умеренным. Для этого используется широкий набор денежно-кредитных, бюджетных, налоговых методов, а также различные программы стабилизации, включая проведение радикальных денежных реформ.

инфляция бюджетный экономика

Заключение

В соответствии с поставленной целью и задачами, в курсовой работе рассмотрена проблема инфляции, выявлены причины инфляции, изучены ее основные характеристики, изучены методы антиинфляционной политики, рассмотрены ее социально-экономические последствия на примере Республики Беларусь, а также пути преодоления инфляции.

По результатам проведенного исследования можно сделать следующие выводы.

Инфляция представляет собой повышение цен и отражается в избытке денег в обращении, который ведет к их обесцениванию и росту цен на товары и услуги, снижению покупательской способности.

Основными причинами инфляции являются:

ѕ высокая степень монополизации рынков;

ѕ изменения валютных курсов;

ѕ неподкрепленное ростом производительности труда повышение заработной платы;

ѕ спад производства.

Также в зависимости от причины выделяют инфляцию спроса, проявляющуюся в увеличении денежного предложения в результате выпуска в обращения дополнительной денежной массы, и инфляцию издержек, которая является ответной реакцией на рост издержек производителей, проявляющейся в росте цен, сокращении доходов населения, необходимости индексировать заработную плату и еще большем увеличении цен.

По скорости инфляции выделяют ползучую, галопирующую и гиперинфляцию. Так же различают скрытую инфляцию, которая имеет место при контроле государства над ценами и заработными платами и проявляется в дефиците товаров, и открытую, которая выступает в качестве роста цен на товары и услуги при отсутствии спада производства.

Основными социально-экономическими последствиями являются снижение реальных доходов населения, перераспределение национального дохода и имущества в стране, обесценивание вкладов и сбережений, замедление темпов экономической активности, рост государственного дефицита и др.

Уровни инфляции измеряют с помощью индексов цен, наиболее распространенными из которых являются индекс потребительских цен и дефлятор ВВП.

В условиях Республики Беларусь развитие инфляционных процессов обусловлено неэффективным функционированием реального сектора экономики в целом и промышленности в частности. Для финансирования его текущей деятельности необходима регулярная поддержка со стороны монетарных властей

Основными причинами инфляции в Беларуси являются дефицит государственного бюджета, ограничение конкуренции, долларизация экономики, Мировой кризис, недостатки структуры национальной экономики, падение курса национальной валюты по отношению к валютам других стран, инфляционно-девальвационные ожидания населения, производителей и торговых организаций, структурные диспропорции в экономике страны, невысокие темпы роста тарифов на платные услуги для населения, в частности услуги жилищно-коммунального хозяйства, диспаритет цен между Беларусью и Российской Федерацией и другие.

Основными направлениями антиинфляционной политики в 2012 г. были ограничение эмиссии белорусских денег, роста заработной платы и политика «дорогих» белорусских денег. Белорусская антиинфляционная политика является градуированной. Для борьбы с инфляцией был принят Указ Президента Республики Беларусь №419 от 25 сентября 2012 года «Об утверждении основных направлений денежно-кредитной политики Республики Беларусь на 2013 год», согласно которому антиинфляционная политика в Республике Беларусь должна проводиться с помощью инструментов денежно-кредитной политики. Одной из основных целей денежно-кредитной политики в 2013 году было снижение инфляции с помощью монетарных инструментов: ставка рефинансирования, нормативы обязательных резервов, регулирование денежной массы и т.д. В 2014 году так же была принята Программа деятельности Правительства Республики Беларусь на 2015 год, в которой рассматривались механизмы борьбы с инфляцией

К негативным последствиям инфляционных процессов относятся снижение реальных доходов населения, обесценение сбережений населения, потеря у производителей заинтересованности в создании качественных товаров, ограничение продажи сельскохозяйственных продуктов в городе деревенскими производителями в силу падения заинтересованности, в ожидании повышения цен на продовольствие, ухудшение условий жизни преимущественно у представителей социальных групп с твердыми доходами (пенсионеров, служащих, студентов, доходы которых формируются за счет госбюджета). В странах с развитой рыночной экономикой инфляция может рассматриваться в качестве неотъемлемого элемента хозяйственного механизма. Однако она не представляет серьезной угрозы, поскольку там отработаны и достаточно широко используются методы ограничения и регулирования инфляционных процессов.

Управление инфляцией представляет важнейшую проблему денежно-кредитной и в целом экономической политики. Необходимо учитывать при этом многосложный, многофакторный характер инфляции. В ее основе лежат не только монетарные, но и другие факторы. При всей значимости сокращения государственных расходов, постепенного сжатия денежной эмиссии требуется проведение широкого комплекса антиинфляционных мероприятий. Среди них -- стабилизация и стимулирование производства, совершенствование налоговой системы, создание рыночной инфраструктуры, повышение ответственности предприятий за результаты хозяйственной деятельности, изменение обменного курса рубля, проведение определенных мер по регулированию цен и доходов.

Список использованных источников

1. Антиинфляционная политика России / Экономическая электронная библиотека. -- Москва, 2012.

2. Антиинфляционная политика / Сайт индивидуального предпринимателя Антоновича А.С.. -- Минск, 2015.

3. Инфляция / Центр управления финансами. -- Москва, 2010.

4. Казанская, А.Ю. Финансы и кредит: учебно-методическое пособие для самоподготовки к практическим занятиям (в вопросах и ответах) / А.Ю. Казанская. -- Таганрог: ЮФУ, 2007. -- 202с.

5. Тарасевич, Л.С. Макроэкономика / Л.С. Тарасевич, П.И. Гребенников, А.И. Леусской. -- М.: Юрайт, 2012. -- 688 с.

6. Формы и методы антиинфляционной политики / Электронная библиотека. -- Москва, 2005.

7. Формы и методы антиинфляционной политики / Электронная библиотека. -- Москва, 2012.

8. Фролова, Т.А. Макроэкономика: конспект лекций / Т.А. Фролова. -- Таганрог: ТРТУ, 2006. -- 178 с.

9. Особенности инфляционных процессов в Беларуси / Электронная библиотека по экономике. -- Москва, 2013.

10. Особенности инфляционных процессов в Республике Беларусь / Электронная библиотека «Сбалансированная экономика». -- Москва, 2010.

11. Инфляция в Беларуси / Финансовый портал. -- Минск, 2015.

12. Обзор экономической сферы Республики Беларусь / Единый портал внешнеэкономической информации Российской Федерации. -- Москва, 2015.

13. Новый взрыв интереса к валюте: белорусы скупают валюту / Финансовый портал. -- Минск, 2015.

14. Василега, В.Г. Либерализация ценообразования и инфляционные процессы в Беларуси / В.Г. Василега // Белорусский экономический журнал. -- 2012. -- №1. -- с. 103-111.

15. Инфляция и ее разрушительное воздействие на экономику / Электронная библиотека. -- Санкт-Петербург, 2008.

16. Инфляция в Республике Беларусь (2011) / Новостной портал. -- Минск, 2012.

17. Кризис в Беларуси в 2011 году/ Информационный портал. -- Минск, 2012.

18. Статистический ежегодник Республики Беларусь / Национальный статистический комитет Республики Беларусь. -- Минск, 2012. -- 600 с.

19. Пути преодоления инфляции

20. Об утверждении основных направлений денежно-кредитной политики Республики Беларусь на 2013 год: Указ Президента Республики Беларусь №419 от 25 сентября 2012 года. -- Минск, 2012. -- 5с.

21. Об утверждении Основных направлений денежно-кредитной политики Республики Беларусь на 2014 год: Указ Президента Республики Беларусь №586 от 31 декабря 2013 года. -- Минск, 2013. -- 5с.

22. Программа деятельности Правительства Республики Беларусь на 2015 год: Постановление Совета Министров Республики Беларусь №110 от 18 февраля 2015 года. -- Минск, 2015. -- 36с.

Размещено на Allbest.ru


Подобные документы

  • Понятие, сущность и последствия инфляции. Способы измерения инфляции. Индексы оптовых и потребительских цен. Основные причины возникновения инфляции. Социально-экономические последствия инфляции. Сущность антиинфляционной политики в экономике страны.

    курсовая работа [511,8 K], добавлен 10.05.2015

  • Инфляция, ее сущность, причины и последствия. Кейнсианская теория инфляции. Рост цен на мировых рынках. Цели, методы, инструменты антиинфляционной политики. Особенности инфляции и проблемы проведения антиинфляционной политики Республики Беларусь.

    курсовая работа [62,5 K], добавлен 08.12.2013

  • Сущность и причины инфляции, а также инфляционные процессы в Республике Беларусь. Протекание инфляционных процессов, методы борьбы с этим явлением, экономические последствия инфляции. Ставка рефинансирования Национального банка, ее роль по стабилизации.

    курсовая работа [188,5 K], добавлен 24.09.2010

  • Кейнсианская и монетаристская теории инфляции. Формы и типы инфляции. Особенности инфляции в Республике Беларусь. Темпы потребительской инфляции. Причины инфляции в современной Беларуси. Основные направления и методы антиинфляционного регулирования.

    курсовая работа [41,5 K], добавлен 30.09.2014

  • Сущность, причины и методы измерения инфляции. Виды инфляции, механизм их действия. Причины инфляции в 90-х гг. и в современной экономике. Цели и меры регулирования антиинфляционной политики государства. Комплекс государственных мер по борьбе с инфляцией.

    дипломная работа [280,0 K], добавлен 22.10.2009

  • Общее понятие и сущность инфляции, причины и последствия, характеристика основных ее разновидностей. Особенности влияния на экономические процессы. Методы проведения антиинфляционной политики. Анализ и специфика развития инфляции в Российской Федерации.

    курсовая работа [454,9 K], добавлен 29.05.2014

  • Сущность, основные типы и причины инфляции. Инфляция спроса и инфляция издержек. Понятие измерения инфляции. Экономические и социальные последствия инфляции. Взаимосвязь инфляции и безработицы. Кривая Филлипса. Особенности антиинфляционной политики.

    презентация [618,6 K], добавлен 29.11.2016

  • Сущность, причины и виды инфляции, ее социально-экономические последствия. Основные черты антиинфляционной государственной политики государства, причины инфляции в Республике Беларусь. Антиинфляционная политика, проводимая в Республике Беларусь.

    курсовая работа [323,0 K], добавлен 11.04.2010

  • Понятие, сущность, причины и социально-экономические последствия инфляции. Приоритеты, результативность и направления совершенствования антиинфляционной политики Республики Беларусь. Влияние инфляции на денежно-кредитную и бюджетную политику страны.

    курсовая работа [434,7 K], добавлен 09.12.2014

  • Сущность и виды инфляции, причины ее возникновения и социально-экономические последствия. Роль денежно-кредитной и налогово-бюджетной политики в регулировании инфляционных процессов. Направления и пути совершенствования антиинфляционной политики в России.

    курсовая работа [48,3 K], добавлен 23.02.2014

Работы в архивах красиво оформлены согласно требованиям ВУЗов и содержат рисунки, диаграммы, формулы и т.д.
PPT, PPTX и PDF-файлы представлены только в архивах.
Рекомендуем скачать работу.