Показники прибутковості (рентабельності)

Рентабельність - відносний показник, що порівнює одержаний ефект з витратами або ресурсами, використаними для його досягнення. У сучасній вітчизняній і зарубіжній аналітичній практиці застосовується безліч показників рентабельності, які з різних позицій характеризують прибутковість діяльності підприємств. Велике значення при цьому має вибір оціночного показника (прибутку), що використовується в розрахунках. Найчастіше використовується чотири показника: валовий прибуток, операційний прибуток, до оподаткування, чистий прибуток.

Загальноприйнятих значень рентабельності, на які можна орієнтуватися при аналізі не існує. Тому зростання усіх показників рентабельності в динаміці розглядається як позитивна тенденція. Залежно від того, з чим порівнюється показник прибутку виділяють і групи коефіцієнтів рентабельності (рентабельність капіталу, рентабельність продажів та інша).

Практика рекомендує для оцінки рентабельності підприємства використовувати систему взаємопов'язаних показників рентабельності. З цією метою необхідно використовувати дві основні групи показників рентабельності:

А) показники, розраховані на підставі поточних витрат (вартості продажу);

Б) показники, розраховані у зв'язку з використанням виробничого капіталу (виробничих активів).

Аналіз рентабельності підприємства дозволяє визначити ефективність вкладення коштів у підприємство та раціональність їхнього використання. Для аналізу показників рентабельності використовують:

Ш бізнес-план

Ш ф.1 - Баланс аптеки

Ш ф. 2 - Звіт про фінансові результати

Ш ф. 5 Звіт про витрати на виробництво продукції

Ш планові та звітні калькуляції

Ш інформацію про ціни

Аналіз передбачає:

a) оцінку показників рентабельності та їх динаміки;

b) визначення впливу факторів на зміну рентабельності;

c) виявлення резервів підвищення рівня рентабельності.

Рентабельність основного капіталу - визначається як частка від ділення чистого прибутку підприємства на підсумок балансу.

До основних показників рентабельності, які використовуються у ході фінансового аналізу стану підприємства,належать:

Ш коефіцієнт рентабельності активів (економічна рентабельність);

Ш коефіцієнт рентабельності власного капіталу(фінансова рентабельність);

Ш коефіцієнт рентабельності діяльності.

Коефіцієнт рентабельності активів-характеризує рівень прибутку, що створюється всіма активами підприємства,які перебувають у його використанні згідно балансу. Зменшення рівня рентабельності активів може свідчити про падаючий попит на продукцію підприємства й про пере нагромадження активів. Рентабельність активів - це комплексний показник, що дозволяє оцінювати результати основної діяльності підприємства. Він виражає віддачу, що приходиться на гривню активів підприємства.

Цей коефіцієнт повинний бути одним з основних робочих інструментів керівника в керуванні компанією. Будучи найважливішим показником ефективності її діяльності, він поєднує весь набір елементів, що описують різні сторони роботи підприємства. Аналізуючи взаємозв'язки, можна виділити елементи, що справляють найбільш сильний негативний вплив, і зосередити увагу на них.

Коефіцієнт рентабельності власного капіталу(фінансова рентабельність) - рівень прибутковості власного капіталу,вкладеного в дане підприємство. Рентабельність продажів є одним з найважливіших показників ефективності діяльності компанії.

Цей коефіцієнт показує, яку суму операційного прибутку одержує підприємство з кожної гривні проданої продукції. Іншими словами, скільки залишається в підприємства після покриття собівартості продукції. Показник рентабельності продажів характеризує найважливіший аспект діяльності компанії - реалізацію основної продукції, а також оцінює частку собівартості в продажах. Коефіцієнт рентабельності продажів зв'язує оперативну і стратегічну діяльність компанії.

* Даний показник відбиває тільки операційну діяльність підприємства. Він не має нічого загального з фінансовою діяльністю.

* Середній рівень рентабельності продажів у різних галузях різний. Не існує, якого-небудь єдиного стандарту на даний показник. Це гарний критерій для порівняння з галузевим стандартом.

Значення рентабельності продажів для різних галузей, масштабів виробництва і рівня технології можуть сильно розрізнятися, тому більш показовим буде динаміка їх змін. Причиною зниження цього коефіцієнта може бути ріст витрат на виробництво і реалізацію продукції. Отже, необхідний аналіз собівартості, щоб знайти причини даного зниження.

Іншою причиною цього може бути падіння загального обсягу продажів. Це зв'язано з ростом витрат на одиницю продукції. Отже, потрібно провести аналіз ринку, щоб з'ясувати вплив маркетингових факторів.

Коефіцієнт рентабельності діяльності - відношення чистого прибутку до чистої виручки від реалізації продукції. Збільшення цього показника свідчить про зростання ефективності господарської діяльності підприємства.

Практична частина

Характеристика підприємства ТОВ «ТОК»

ТОВ "ТОК" організовано на базі відділу автоматики та промислової електроніки тепловозобудівного заводу ім. Жовтневої Революції в 1992р. За роки роботи на ринку послуг з ремонту та обслуговування верстатів підприємство освоїло ремонт будь-якої складності механічної частини верстатів , розробку та виготовлення сучасних систем управління на базі УЧПУ і мікроконтролерів .

Одним з істотних досягнень є розробка технічної документації на модернізовані верстати відповідно до ЕСКД і передача її Замовникам разом з відремонтованим обладнанням.

Підприємство має свій верстатний парк для забезпечення потреб ремонту та виконання робіт з виготовлення деталей не пов'язаних з ремонтом верстатів.

Нами проведено капітальні ремонти з повною заміною електрообладнання та гідравліки і здачею верстата за нормами точності заводів виробників верстатів :Фрезерна група: ст-к 6672 , УФ- 0763 , ст-к 6310 , 6М612Ф11 - 22 та ін. Токарна група: 1А516МФ3 , 1512Ф1 , 16М30Ф323 , 16К20Ф3С32 .

Расточная група: 2А576, 2А620Ф1, 2А622Ф1, 2250МФ4 - ОС -1000. Шліфувальна група: 3У143 , 3Д722 , 3Б662ВФ2 , ZSTZ - 1000 , 5М841 , 5843 , 3У131 , 3Д711 та ін

В ремонті використовувалися модулі провідних світових виробників , таких як " Fanuc " , " Mіtsubіshі Electrіc " , " Schneіder Electrіc " , " Ловато " .

В даний час підприємство , крім основної діяльності , активно розвиває виробництво на базі свого верстатного парку , який постійно розширюється , що дозволяє нам збільшувати номенклатуру виробів . Мають досвід виготовлення деталей для європейських країн відповідно до їх стандартами якості , що говорить про високий науково- технічний потенціал і кваліфікації наших співробітників. Перевага це якість виконуваних робіт та індивідуальний підхід до кожного замовника .

Основним профілем ПрАТ «Ток » є ремонт і модернізація верстатів. За роки роботи нами накопичено великий досвід у даній сфері. Є готові рішення модернізації багатьох моделей верстатів , таких як 16К20Ф3 , ZSTZ - 1000 , 6М612 та ін

Застосування сучасної електроніки з використанням якісно нових систем ЧПУ , пристроїв цифрової індикації , датчиків лінійних і кутових переміщень від провідних світових виробників в наших роботах , дозволяє забезпечити точність і стабільну роботу обладнання після ремонту.

Виконують наступні види робіт:

1 . Розбирання і складання дефектного акту.

2. Заміна зношених деталей, виготовлення шестерень, кронштейнів, ємностей для МОР , щитків та ін деталей , на механічній дільниці .

3 . Ремонт (модернізація ) гідросистем верстата.

4 . Виробляємо шліфування напрямних станин .

5 . Ремонт (модернізація ) електрообладнання та вимірювальних систем верстата.

6 . Збірку , зачистку і забарвлення.

7 . Здача верстата ОТК відповідно до заводських параметрами точності.

8 . Пусконалагоджувальні роботи .

Висококваліфікований персонал значно виділяє наше Підприємство на ринку послуг з ремонту і модернізації верстатів. Основним Замовником є ??машинобудування . Швидке постачання комплектуючих прискорює процес ремонту .

Вертикальний та горизонтальний аналіз балансу

рентабельність собівартість машинобудування

Баланс

Звіт про фінансові результати

ІІ. ЕЛЕМЕНТИ ОПЕРАЦІЙНИХ ВИТРАТ

ІІІ. РОЗРАХУНОК ПОКАЗНИКІВ ПРИБУТКОВОСТІ АКЦІЙ

Висновок: провівши аналіз балансу можна зробити висновок, що на підприємстві недостача коштів і воно являється збитковим.

Аналіз прибутковості і рентабельності

Розрахунки системи показників рентабельності з урахуванням фінансової звітності

Рентабельність активів =ЧП/А=р.220(225)ф.2/р.280(гр.3+гр.4)/2

Ра=341/62247=0,005 (за звітний період)

Ра=134/62247=0,002 (за попередній період)

Рентабельність основних засобів = Поп /Середньорічну вартість о.з=р.100(105)ф.2/р.30(гр.3+гр.4)/2ф.1

Ро.з.=502/459,5=1,09 (за звітний період)

Ро.з.=342 /459,5=0,74 (за попередній період)

Рентабельність власного капіталу = КР=ЧП/ВК=р.220(225)ф.2/р.380(гр.3+гр.4)/2ф.1

КР=341/411=0,82 (за звітний період)

КР=143 /411=0,34 (за попередній період)

Рентабельність операційної діяльності = =КРоп=Под/ОВ=р.100(105)ф.2/р.40+р.70+р.80+р.90ф.2

КРоп=502/10265=0,048 (за звітний період)

КРоп=342/7402=0,046 (за попередній період)

Рентабельність операційних витрат = КВР=ВП/ОВ=р.50(55)ф.2/ р.40+р.70+р.80+р.90ф.2

КВР=1274/10265=0,124(за звітний період)

КВР= 1081/7402=0,14 (за попередній період)

Рентабельність діяльності=ф.2р.220/ф.2р.035

Рентабельність діяльності=341/10713=0,031 (за звітний період)

Рентабельність ліяльності=143/7724=0,018 (за попередній період)

Прибуток від реалізації = Виручка від реалізації-повну собівартість продукції=р.035ф.2-р.040ф.2

Прибуток від реалізації=10713-9439=1274(звітний період)

Прибуток від реалізації=7724-6643=1087(попередній період)

Розрахувавши показники рентабельності ми бачимо, що майже всі показники порівняно із минулим періодом зменшились,що свідчить про негативну тенденцію на підприємстві.

Це зменшення поки не дуже суттєве,,а отже можна провести деякі зміни в операційній та фінансовій діяльностях підприємства і виправити спад.

Використані джерела

1. Багров В.П., Багрова І.В. Економічний аналіз: Навч. посіб. -К.: Центр навчальної літератури, 2006. -160 с.

2. Бухгалтерський облік в торгівлі: Навч. Посібн. Для студ. Вищ. Навч. Закл. / Н.М.Грабова, В.М.Добровський; За ред. М.В.Кужельського. -К.:А.С.К., 2004. - 800 с.

3. Основи економіки та системи обліку у фармації: Навч. посіб. для студ. вищ. Навч. Закл./ А.С.Немченко, Г.Л.Панфілова, В.М.Чернуха та інш.; За ред. А.С.Немченко. - Х.: Вид-во НфаУ: Золоті сторінки, 2005. -504 с.

4. Терещук С.І. , Новікевич А.М., Чухрай І.Л. Основи бухгалтерського обліку аптек .Навч. посібник. Львів -2001-91с..

5. Мец В.О. Еономічний аналіз фінансових результатів та фінансового стану підприємства: Навч. посіб. - К.: Вища шк., 2003. - 278 с.

6. Семенов Г.А., Семенов А.Г.Є, Станчевський В.Кліз. Техніко-економічні розрахунки на підприємстві: Навчальний посібник. - Київ: Центр навчальної літератури, 2005. - 184 с.

7. Тарасенко Н.В. Економічний аналіз. Навчальний посібник. -3-тє видання, перероблене. - Львів: «Новий Світ - 2000», 2004. - 344 с.

8. Цигилик І.І., Кропельницька С.О., Мозіль О.І. Економічний аналіз господарської діяльності підприємства: Навчальний посібник. - Центр навчальної літератури, 2004. - 123 с.

9. Чигринська О.С., Власюк Т.М. Теорія економічного аналізу: Навч. посіб. -К.: Центр навчальної літератури, 2006. -232 с.

10. Шиян Д.В., Строченко Н.І. Фінансовий аналіз: Навч. посібн. - К.: Видавництво А.С.К., 2003. - 240 с.

Размещено на Allbest.ru