Оценка эффективности использования оборотных средств

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Одним из наиболее актуальных и болезненных вопросов для современного предприятия является проблема эффективного использования оборотных средств.

Актуальность ее обусловлена тем, что предприятию жизненно необходимо для сохранения непрерывности своего производственного цикла правильно определить потребность и источники финансирования своих текущих активов.

В условиях рыночной экономики становятся особенно важными вопросы рациональной и эффективной организации процессов управления и контроля за движением материальных и финансовых потоков на предприятии с целью повышения эффективности материально-технического снабжения самого предприятия и сбыта производимой им готовой продукции. Это необходимо для оптимизации уровня запасов и эффективного их использования.

Недостаток производственных запасов у предприятия приводит к нарушению ритмичности его производства, снижению производительности труда, перерасходу материальных ресурсов из-за вынужденных нерациональных замен и повышению себестоимости выпускаемой продукции. Недостаток сбытовых запасов не позволяет обеспечить бесперебойный процесс отгрузки готовой продукции, соответственно, это уменьшает объемы ее реализации, снижает размер получаемой прибыли и ведет к потере потенциальной клиентуры, потребителей продукции, выпускаемой предприятием. В то же время, наличие неиспользуемых запасов замедляет оборачиваемость оборотных средств, отвлекает из оборота материальные ресурсы и снижает темпы воспроизводства и ведет к большим издержкам по содержанию самих запасов. Функционирование промышленного предприятия при относительно высоком уровне запасов будет совершенно не эффективным. В этом случае предприятие имеет у себя по отдельным группам товарно-материальных ценностей запасы больше действительно необходимых их значений - излишние запасы («пролеживающие»). В связи с этим оно дополнительно должно вложить в них значительные оборотные средства, что приводит соответственно к недостатку свободных финансовых ресурсов - снижению платежеспособности предприятия, невозможности своевременно приобрести необходимые для производства материальные ресурсы, оборудование, рассчитаться с бюджетом и внебюджетными фондами по налогам и по зарплате с персоналом и т.д. Кроме того, высокий уровень излишних запасов приводит к увеличению издержек предприятия по содержанию самих запасов: необходимость иметь большие складские площади, нужно иметь увеличенный персонал (кладовщиков, грузчиков, бухгалтеров) для обработки и учета материалов, находящихся на складе, это дополнительные коммунальные платежи и налоги на имущество. Все это приводит к повышенным расходам на: амортизационные отчисления из-за созданных дополнительных складских помещений для хранения излишних запасов, затраты на зарплату увеличенного бухгалтерского и складского персонала (кладовщиков, грузчиков, обрабатывающих эти запасы), увеличенные коммунальные платежи - на освещение, отопление дополнительных складских помещений и т.д. Дополнительные издержки увеличивают себестоимость готовой продукции, выпускаемой промышленным предприятием, и снижают ее конкурентоспособность на рынке товаров.

Поэтому в условиях рыночной экономики менеджер предприятия, руководство и сотрудники его служб снабжения и сбыта, плановой и финансовой служб должны стремиться к эффективному управлению движением материальных и финансовых ресурсов - управлению процессами снабжения и сбыта, запасами и оборотными средствами, вложенными в эти запасы. Они должны своевременно предупреждать о наличии и появлении дефицитных позиций по товарно-материальным ценностям на предприятии, которые грозят нарушить бесперебойность организации процесса производства, выявлять излишние запасы материальных ресурсов с целью определения возможности их реализации. Все это определяет актуальность исследуемой проблемы.

Задачей данной работы является оценка эффективности использования оборотных средств и влияния управления ими на конечные результаты деятельности предприятия.

Целями данной работы являются:

определить сущность и состав оборотных средств предприятия;

рассмотреть оборотные производственные фонды;

отметить показатели уровня использования оборотных производственных фондов;

установить основные пути экономии элементов оборотных производственных фондов;

рассмотреть фонды обращения;

выявить источники формирования оборотных средств предприятия;

указать нормирование оборотных средств;

оценить эффективность использования оборотных средств предприятия.

оборотный обращение нормирование фонд

Глава 1. Теоретические аспекты оценки эффективности использования оборотных средств предприятия

1.1 Сущность и состав оборотных средств предприятия

Оборотные средства - это совокупность денежных средств, авансируемых для создания оборотных производственных фондов и фондов обращения, обеспечивающих непрерывный кругооборот денежных средств [1;48].

Оборотные средства предприятия наряду с основными фондами создают материально-техническую базу предприятия для достижения производственно-хозяйственных целей и обеспечения непрерывности производственного процесса.

Предприятию для производства продукции необходимы не только средства труда (производственные здания, станки, машины и т.п.), но и предметы труда (сырье, материалы, топливо и др.), а также - денежные средства.

Предметы труда являются вещественной основой оборотных производственных фондов, а денежные средства и готовая продукция входят в состав фондов обращения.

В хозяйственной практике и в системе учета оборотные производственный фонд и фонды обращения объединяют в одну экономическую категорию ''оборотные средства''.

Состав оборотных средств предприятия:

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рисунок 1 Состав оборотных средств предприятия

1.2 Оборотные производственные фонды

Оборотные производственные фонды - это предметы труда (сырье, основные материалы и полуфабрикаты, вспомогательные материалы, топливо, тара, запасные части и др.), незавершенное производство и расходы будущих периодов [1;48].

Сущность оборотных производственных фондов можно охарактеризовать как:

Вещественно воплощенные в предметах труда;

Полностью переносят свою стоимость на продукцию;

Потребляются в каждом производственном цикле;

Возмещаются после каждого производственного цикла.

По системе бухгалтерского учета к оборотным производственным фондам относятся предметы со сроком полезного использования менее 12-ти месяцев ИСО стоимостью не более 100-кратного размера (для бюджетных организаций 50-кратного) минимальной величины месячной оплаты труда за единицу [10;220].

По месту и роли в процессе производства оборотные производственные фонды делятся на две части:

В производственных запасах - сырье, основные и вспомогательные материалы, покупные полуфабрикаты, запасные части для текущего ремонта, малоценные и быстроизнашивающиеся предметы, топливо, электроэнергия, тара и тарные материалы;

В процессе производства - незавершенное производство, полуфабрикаты собственного изготовления и расходы будущих периодов.

По системе учета к незавершенному производству относятся:

Продукция, не прошедшая всех стадий (фаз, переделов), предусмотренных технологическим процессом;

Изделия: неукомплектованные или не прошедшие испытания и технической приемки.

Расходу будущих периодов - это затраты, произведенные организацией в отчетном периоде, но относящиеся к следующим отчетным периодам, отражаются в бухгалтерском балансе отдельной статьей.

По структуре оборотные производственные фонды в промышленном производстве распределяются следующим образом:

В производственных запасах до 70%, в том числе на долю сырья и материалов приходится до 30%, покупных полуфабрикатов до 10%,запасных частей для ремонта - 4%, малоценных и быстроизнашивающихся предметов - 12%, топлива и электроэнергии - 11%, тары и тарных материалов - 3% [10;220];

В процессе производства - до 30%, в том числе: незавершенное производство до 20%, собственные полуфабрикаты - до 5% и расходы будущих периодов - до 5% [10;220].

Следует учитывать, что оборотные производственные фонды по своему вещественному составу отражают особенность технологии и организации производства в различных отраслях промышленности. Например:

Доля незавершенного производства отличается по отраслям промышленности. Это вызывается: различной продолжительностью производственных циклов; прерывающимся и непрерывным характером производства, коэффициентом сменности работы основного технологического оборудования; типом производства (массовое, серийное или индивидуальное) и другими условиями.

Поэтому доля незавершенного производства в добывающих отраслях промышленности практически отсутствует, в черной металлургии она достигает 15%, в машиностроении и металлообработке - до 35% [10;220].

1.3 Показатели уровня использования оборотных производственных фондов

Для обеспечения эффективного использования материально-вещественных элементов оборотных производственных фондов применяется система показателей.

Важнейший и обобщающий из них в данной системе - материалоемкость продукции, которая характеризует степень использования материальных ресурсов. Рассчитывается этот показатель по цехам и предприятию в целом.

В зависимости от способов расчета различают три вида показателя материалоемкости:

Общая материалоемкость - определяется как отношение общей стоимости материальных затрат к объекту товарной или реализованной продукции [10;220];

Удельная материалоемкость - отношение общей стоимости материальных затрат к физической единице продукции [10;220];

Относительная материалоемкость - расход материалов на единицу эксплуатационной или технической характеристики машин и оборудования [10;220].

Применение этого показателя позволяет анализировать потребление материалов и разрабатывать меры по снижению и материалоемкости, и расхода материалов, что обеспечит их экономию.

Показатель материалоемкости в зависимости от отраслевой принадлежности предприятия дополняется другими показателями в соответствии с отраслевой спецификой. Так, в обрабатывающих отраслях применяется показатель, учитывающий выход готовой продукции из единицы сырья. Этот показатель часто выражается в процентах и характеризует выход готового продукта из фактически израсходованного сырья и обычно называется коэффициент выхода полезного вещества.

На предприятиях обрабатывающей промышленности применяется коэффициент использования материалов, который определяется отношением чистого веса готового изделия к норме расхода материалов. При этом норма расхода материала определяется как сумма чистого веса изделий (или веса материала, входящего в состав продукта)и величины отходов и прочих потерь материалов. Размер отходов и потерь рассчитывается с учетом принятой технологии изготовления данной продукции или ее отдельных частей и на разных предприятиях одной отрасли может значительно колебаться в зависимости от метода производства (литье, поковка, штамповка и т.д.).

Норма расхода материалов может быть также определена на основании коэффициентов использования материалов, принятых на данном предприятии, с учетом имеющегося опыта, серийности выпуска, уровня специализации и т.д.

На предприятиях, где изготовление заготовок производится из листового материала (металл, камень и др.), применяется коэффициент раскроя материала, который определяется отношением общей площади (веса) полученных деталей (заготовок) к площади (весу) используемого листа материала.

Применяются показатели материалоемкости по отдельным видам материалов. Чаще всего в промышленности, особенно в машиностроении, применяется показатель металлоемкости, который определяется отношением количества израсходованного металла к объему продукции (товарной или реализованной).

Наряду с ним для оценки уровня использования материала применяются следующие показатели:

Коэффициент относительной металлоемкости, который характеризует уровень использования металла на стадии проектирования и конструирования элементов основных фондов; он показывает, насколько анализируемый элемент основных фондов (станок или машина) обеспечивает рациональное использование металла; рассчитывается как отношение чистого веса изделия к численному значению важнейшего параметра изделия (например, мощность, производительность и т.п.) [10;222];

Коэффициент использования металла, характеризующий уровень использования металла на стадии изготовления станка или оборудования и рассчитываемый как отношение чистого веса детали (узла или изделия) к черновому весу [10;222];

Интегральный коэффициент использования металла, применяемый для обобщающей характеристики использования металла и рассчитываемый как отношение коэффициента относительной металлоемкости к коэффициенту использования металла; чем меньше будет величина этого показателя, тем эффективнее будет использоваться металл [10;222].

Кроме расчета уровня использования материалов, важным является расчет эффективности использования топлива. Для этого применяются:

Показатель энергоемкости, рассчитываемый как отношение количества всех потребленных видов энергии к объему продукции (товарной или реализованной) [10;222];

Показатель электроемкости, рассчитываемый как отношение количества израсходованной электроэнергии к объему продукции (товарной или реализованной) [10;222].

Наряду с этим применяется еще и коэффициент полезного действия топлива, определяемый как отношение тепла, полезно потребленного, к затраченному топливу. Величина этого показателя зависит от качества топлива, конструкции агрегатов и т.п.

На основе анализа, выполненного с помощью показателей, разрабатываются мероприятия по экономии оборотных производственных фондов.

1.4 Основные пути экономии элементов оборотных производственных фондов

Значение экономии элементов оборотных производственных фондов в основном состоит в том, что экономия позволит снизить затраты материальных ресурсов на единицу производимой продукции и , следовательно, уменьшить издержки производства, обеспечивая предприятию успех в конкурентной борьбе на рынке.

Хозяйственная практика выявила ряд важнейших направлений экономии элементов оборотных производственных фондов.

1.Снижение материалоемкости единицы продукции, которое достигается за счет:

Разработки более экономичных видов продукции за счет уменьшения весовых характеристик продукции без ухудшения качества;

Применения ресурсосберегающей технологии и техники;

Внедрения малоотходной или безотходной технологии;

Применения прогрессивных видов материальных ресурсов, которые обеспечивают замену дорогих материалов на менее дорогие; снижение трудоемкости продукции, увеличение загрузки оборудования и повышение эффективности использования основных фондов. Прежде всего следует применять вместо металла металлический порошок, так как практика показала, что при прочих равных условиях каждая тысяча тонн металлического порошка заменяет 2,5 тысячи тонн металлопроката, высвобождает 80 металлорежущих станков и более сотни квалифицированных станочников. При этом долговечность изделий из металлических порошков возрастает почти в 2 раза [10;225].

Кроме металлических порошков, полезно применение полимеров вместо металла. Каждая тонна пластмасс высвобождает в промышленности от трех до пяти тонн стали. Наряду с этим облегчается при применении полимеров вес машин, что, в свою очередь, ведет к экономии топлива и энергии в процессе эксплуатации. При изготовлении продукции выпуск одной тонны пластмассовых изделий требует в среднем на 500 человеко-часов меньше, чем производство такого же количества деталей из металла; в 2-3 раза требуется меньше энергоресурсов.

2.Увеличение выхода конечной продукции - за счет:

Полного и комплексного использования сырья, так как обычно природное сырье имеет многокомпонентный состав. Достижения научно-технического прогресса позволяют из одного и того же вида сырья производить все более широкий ассортимент продукции. По подсчетам специалистов, свыше 20% промышленной продукции производится в комплексных производствах, основанных на использовании одного и того же исходного сырья. В ряде отраслей производится основная и побочная продукция. При этом объем побочной продукции иногда превышает объем основной [10;226].

Применения прогрессивных форм материально-технического обеспечения. Это связано с тем, что ненадежное обеспечение приводит к увеличению на предприятиях запаса материальных ценностей для бесперебойного процесса производства. При этом полезны не только прямые длительные хозяйственные связи, но и ранжирование поставщиков с учетом объема и сроков поставок, цены, а также - их надежности;

Применение научно-обоснованных норм расхода сырья, материалов, топлива и энергии; которые позволяют рационально использовать материальные ресурсы;

Улучшения качества продукции и снижения брака, так как высокое качество - это не только обеспечение потребностей и надежный сбыт продукции, но и сбережение материальных ресурсов и экономия труда работников предприятия.

3.Сокращение потерь в производственном процессе, которое может быть достигнуто в результате:

Устранения потерь материальных ресурсов при транспортировке и хранении; эффективной организации складского хозяйства;

Экономически обоснованной замены сырья и материалов;

Соблюдения технологии изготовления продукции.

4.Полное использование вторичных ресурсов и отходов, что может быть обеспечено:

Вовлечением в производственный процесс вторичных материальных и топливно-энергетических ресурсов;

Максимальным использованием вторичных тепловых ресурсов;

Многократным использованием тары, вспомогательных материалов и запасных частей

1.5 Фонды обращения

Фонды обращения - это средства предприятия, вложенные в запасы готовой продукции, товары отгруженные, но неоплаченные, а также средства в расчетах и денежные средства в кассе и на счетах [3;165].

Фонды обращения образуются в процессе движения оборотных средств, которые проходят сферы производства и обращения, а также три стадии: денежную, производительную и товарную.

На денежной стадии происходит процесс обращения (Д-Т), когда предприятие на свои денежные средства приобретает необходимые товары, а именно - предметы труда для изготовления продукции. Эти предметы труда приобретают форму производственных запасов. В таком виде они включаются в состав оборотных производственных фондов.

На производительной стадии происходит процесс производства (П), когда потребляются оборотные производственные фонды. При этом имеются различия в движении вещественных элементов оборотных производственных фондов.

После изготовления готовые продукты переходят из сферы производства в сферу обращения и становятся фондами обращения (товарная стадия: Т1-Д1).

Основное значение этой стадии: сбыт продукции и, следовательно, обратное превращение товарной формы в денежную. Это позволит за счет полученных от сбыта продукции денежных средств, во-первых, возместить затраты на производство продукции и начать новый цикл: обращение - производство - обращение. Во-вторых, получить прибыль, часть которой после выплат налогов направитьл на расширение производства и на социальные цели.

Таким образом, оборотные средства в своем движении проходят три стадии, т.е. совершают кругооборот, что можно представить следующим образом:

Д-Т…П…Т1-Д1,

где Д - первоначально авансируемые предприятием денежные средства;

Т - приобретенный предприятием товар в виде предметов труда;

П - процесс производства;

Т1 - готовая продукция (цифра ''1'' означает, что этот товар находится в другой натурально-вещественной форме по сравнению с первоначальным, т.е. в виде готовой продукции);

Д1 - денежные средства, полученные от продажи продукции.

В приведенной формуле: ''-'' означает, что идет процесс обращения, а ''…'' означает, что идет процесс производства.

В хозяйственной практике оборотные средства совершают не один, а несколько оборотов, количество которых и временной период зависят от конкретной специфики производства.

1.6 Источники формирования оборотных средств производства

По источникам формирования оборотные средства делятся на собственные и заемные.

Собственные оборотные средства - это средства, находящиеся в распоряжении предприятия и формируемые за счет собственных ресурсов. В состав собственных оборотных средств обычно включаются: уставный и резервный капитал; часть прибыли, которая остается предприятию; доходы от продажи имущества и ценных бумаг; средства, поступающие от вышестоящих организаций в порядке перераспределения; бюджетные средства в порядке исключения [10;230].

Объем собственных оборотных средств может изменяться в соответствии с ежегодно исчисляемым нормативом оборотных средств. Если планируется уменьшение норматива, то в финансовом плане предприятия предусматривается изъятие соответствующей суммы собственных оборотных средств. Обычно такое изъятие производится в первом полугодии, чтобы лишние средства не находились в обороте.

К собственным оборотным средствам приравниваются устойчивые пассивы, которые постоянно находятся в хозяйственном обороте предприятия. К ним относятся, например: постоянная нормальная задолженность по заработной плате и отчислениям на социальное страхование; резерв на покрытие предстоящих платежей; задолженность покупателей за тару; средства амортизационного фонда на запасы материалов для капитального ремонта; средства фонда потребления для премирования работников; прочие устойчивые пассивы.

Рассмотрим расчет устойчивых пассивов на примере задолженности по заработной плате. В хозяйственной практике разрыв во времени между моментами начисления и выплаты заработной платы. Например, если заработная плата выплачивается 9-го и 25-го числа каждого месяца, то заработная плата, начисленная за половину месяца, находится в обороте не меньше 6 дней. В этом случае определяется устойчивый пассив по заработной плате, так:

Узп = (Зк*Др) / 90, где

Узп - устойчивый пассив по заработной плате, руб.;

Зк - квартальный фонд заработной платы i-го квартала планируемого года, принимаемый за основу при расчете норматива собственных оборотных средств, руб.;

Др - величина разрыва от момента начисления до дня очередной выплаты заработной платы, дн.

К приравниваемым устойчивым пассивам относятся начисления на социальное страхование, определяемые по нормативам к заработной плате.

Кроме того, к устойчивым пассивам относятся и средства фонда потребления, предназначенные для премирования. Это обусловлено тем, что средства на премирование направляются обычно по итогам работы за месяц. Поэтому эти средства, начисленные в текущем месяце, используются в следующем. Эта задолженность по премированию обычно составляет 15 дней, и она учитывается в составе устойчивых пассивов. Планируемая сумма премирования по итогам года также учитывается как устойчивый пассив, поскольку выплачивается она не ранее февраля следующего года.

Другим источником формирования являются заемные оборотные средства, которые включают: кредиторскую задолженность, кредиты банка, займы, инвестиционный вклад работников предприятия, облигационные займы и т.п.

Кредиторская задолженность делится на обеспеченные и на необеспеченные обязательства. Обеспеченные обязательства в случае ликвидации организации и объявления конкурсного производства погашаются.

Кредиторская задолженность чаще всего включает: задолженность перед бюджетом по платежам из прибыли; задолженность поставщикам и т.п.

К заемным средствам относятся и банковские кредиты, которые предприятие может получить под:

Сверхнормативные запасы сырья, готовой продукции и под незавершенное производство, накопление которых обусловлено сезонным характером производства или реализации;

Другие сверхнормативные запасы, возникшин не по вине предприятия.

Кредиты банка представляются в форме краткосрочных ссуд и долгосрочных кредитов. Назначение банковских кредитов - это финансирование расходов, связанных с приобретением основных и текущих активов, а также финансирование сезонных потребностей предприятия или временного роста товарно-материальных запасов, временного роста дебиторской задолженности, налоговых платежей и т.п [10;232].

Кроме банковских кредитов, источниками финансирования оборотных средств являются и коммерческие кредиты других предприятий и организаций, оформленных в виде займов, вексолей, товарного кредита и авансового платежа.

Инвестиционный вклад (взнос) работников предприятия - это денежный взнос работника в развитие экономического субъекта под определенный процент, а условия взноса оформляются договором или положением об инвестиционном вкладе [10;232].

Другим способом обеспечения потребностей пре5дприятия в оборотных средствах является выпуск в обращение долговых ценных бумаг или облигаций. При этом облигация удостоверяет отношения займа между держателем облигации и лицом (предприятием), выпустившим этот документ. По срокам займа облигации классифицируются на краткосрочные (1-3 года), среднесрочные (3-7 лет) и долгосрочные (7-30 лет) [10;232].

Как показывает зарубежный опыт, облигации предприятий обычно являются высокодоходными ценными бумагами, хотя надежность их ниже, чем и других видов ценных бумаг. Облигации предполагают срочность, возвратность и платность с фиксированной, плавающей или равномерно возрастающей купонной ставкой, а также могут быть с нулевым купоном (беспроцентные облигации). Выплата дохода по беспроцентным облигациям производится один раз при погашении ценных бумаг по выкупной цене.

1.7 Нормирование оборотных средств

Для бесперебойной работы предприятия осуществляется нормирование оборотных средств, что позволяет рационально формировать и эффективно использовать их. В зависимости от участия в этом процессе оборотные средства делятся на две части:

Нормируемые - оборотные фонды в производственных запасах, незавершенное производство, остатки готовой продукции на складах предприятия [10;226];

Ненормируемые - различные денежные средства [10;226].

Процесс нормирования осуществляется в несколько этапов:

определяются нормы запаса в днях;

рассчитывается однодневный расход каждого вида материальных ценностей;

определяется норматив оборотных средств в денежном выражении умножением однодневного расхода отдельных видов материальных ценностей на норму запаса в днях.

В процессе нормирования производственный запас делится на три вида:

текущий запас - это период времени (в днях) между двумя очередными поставками, в хозяйственной практике часто равен половине интервала между поставками [10;227];

подготовительный запас предназначен для подготовки материалов к потреблению и при отсутствии специальных операций обычно равен 1 дню, а при специальных операциях этот запас определяется исходя из технологии [10;227];

страховой запас при поставке со склада обычно составляет 5 дней, а при транзитной поставке - 15 дней [10;227].

Основные методы нормирования оборотных средств предприятия.

Метод прямого счета состоит в том, что определяются вложения оборотных средств в каждый конкретный вид товарно-материальных ценностей, а потом они складываются, и в результате определяются нормативы по каждому элементу нормируемых оборотных средств. Общий норматив представляет собой сумму нормативов по всем элементам.

Отчетно-статистический метод состоит в установлении норм на основе отчетно-статистических данных за тот или иной прошлый период. Норма на планируемый период устанавливается на основе тенденции ее сокращения за прошлый период за счет повышения производительности труда. Этот метод планирования норм расхода материальных ресурсов наименее обоснован, и поэтому его рекомендуется применять только по отношению к вспомогательным материалам и к тем элементам оборотных средств, удельный вес которых в общем составе незначителен.

Опытно-лабораторный метод, когда нормы устанавливаются по лабораторным исследованиям и опытам, проведенным непосредственно на рабочих местах и в производственных цехах. При этом надо сделать так, чтобы условия проведения опытов были наиболее типичными для данной технологии производства и максимально соответствовали конкретным производственным условиям. Этот метод полезен тогда, когда норму затруднительно рассчитать из-за отсутствия данных и для нормирования вспомогательных материалов, сырья и материалов в производствах, которые основаны на химической технологии, а также - на предприятиях добывающих отраслей и в строительстве.

Расчетно-аналитический метод основывается на детальном анализе первичной конструкторской и технологической документации, а также - на: результатах научно-исследовательских работ и экспериментов; изучение передового опыта; возможностях внедрения новой техники и технологии; применении эффективных методов организации труда и производства. Этот метод позволяет дать технико-экономическое обоснование составных элементов норм, выявить потери и резервы.

1.8 Эффективность использования оборотных средств предприятия

При анализе использования оборотных средств прежде всего оценивается наличие, недостаток (или излишек) собственных и приравненных к ним оборотных средств. При расчете используются данные бухгалтерского баланса предприятия.

Если по расчету за год выявлен излишек оборотных средств, то но используется для покрытия прироста норматива оборотных средств.

Недостаток оборотных средств означает, что предприятие не располагает достаточными средствами для нормальной работы. В этом случае приходится уменьшать отчисления из прибыли в фонд социальной сферы и в фонд потребления или брать банковские кредиты.

На использование предприятием оборотных средств влияет также их иммобилизация, которая означает отвлечение оборотных средств на внеплановые цели. Например, приобретение или содержание на складе сверхнормативных материальных ценностей; наличие отгруженных товаров, но не оплаченных в срок покупателями; различная дебиторская задолженность; превышение расходов на заработную плату по сравнению с плановыми выплатами; превышение затрат на капитальный ремонт.

Такое отвлечение оборотных средств на внеплановые цели ухудшает финансовое состояние предприятия, затрудняет возможность своевременных расчетов и может привести предприятие к банкротству.

Кроме анализа наличия оборотных средств, следует выяснить, каково соотношение между собственными и заемными средствами, что характеризует степень финансовой устойчивости предприятия.

К наиболее часто употребляемым показателям, характеризующим эффективность использования оборотных средств, отнесены: длительность одного оборота оборотных средств (До) и коэффициент оборачиваемости, определяющий количество оборотов (Коб):

До = СоТп / Рп или До = Со / (Рп / Тп)

Коб = Рп / Со

где Со - средняя стоимость всех оборотных средств

Тп - число дней в рассматриваемом периоде

Рп - выручка от реализации продукции и внереализационных операций в рыночных ценах.

Длительность оборота средств определяет время в течении которого оборотные средства совершают полный кругооборот. Коэффициент оборачиваемости оборотных средств определяет число оборотов, совершаемых оборотными средствами за плановый период, и, одновременно, показывает сумму реализованной продукции, приходящейся на один рубль оборотных средств. Увеличение числа оборотов достигается за счет сокращения времени производства и времени обращения.

Кроме того, в анализе эффективности использования оборотных средств применяют показатели: наличие собственных оборотных средств, соотношение между собственными и заемными ресурсами, платежеспособность предприятия, его ликвидность.

Следует подвергать анализу зависимость между использованием оборотных средств и результативным показателем деятельности предприятия - прибылью. Поскольку эффективность использования оборотных средств может быть выражена в снижении себестоимости продукции за счет экономии натурально-вещественных элементов оборотных фондов и издержек обращения.

Сумма относительной прибыли (убытка) Пр, полученной за счет изменения выручки от реализации в результате изменения оборачиваемости оборотных средств, может быть рассчитана по формуле:

Пр = Пп * Коп - Пп

где Пп - плановая величина прибыли от плановой реализации

Коп - коэффициент относительного выполнения плана реализации за счет ускорения (замедления) оборота оборотных средств.

В свою очередь, Коп определяется по выражению:

Коп = (Рпф * Соп) / (Рпп * Соф)

где Рпф - фактический объем реализации

Рпп - плановый объем реализации

Соп - плановая величина оборотных средств

Соф - фактические средние остатки оборотных средств.

Сумма дополнительной прибыли (убытка) (Прс) за счет снижения себестоимости в связи с экономией вещественно-натуральных элементов оборотных средств находится по формуле:

Прс = Зп - Зф

где Зп - плановая полная себестоимость фактически реализованной продукции

Зф - фактическая полная себестоимость фактически реализованной продукции

Здесь изменение себестоимости принимается как результат экономии (убытка) вещественно-натуральных элементов оборотных средств.

Эффективное использование оборотных средств также характеризуется следующими показателями: коэффициентом оборачиваемости, коэффициентом загрузки оборотных средств и продолжительностью одного оборота.

Коэффициент оборачиваемости (К) в хозяйственной практике еще называется - ''число оборотов оборотных средств (n) и рассчитывается как отношение суммы реализованной за данный период продукции (Р) к среднему остатку оборотных средств или к нормативу оборотных средств в этом же периоде (Ос), т.е. К или n = Р : Ос.

Коэффициент загрузки оборотных средств в хозяйственной практике еще называется как ''оборотные средств на 1рубль реализованной продукции'' и определяется как величина обратная коэффициенту оборачиваемости, т.е. как отношение среднего остатка оборотных средств (Ос) к сумме реализованной продукции (Р). По формуле это будет так: Кз = Ос : Р.

Продолжительность одного оборота (ПО) (оборачиваемость в днях) за год или квартал определяется двумя способами:

отношением числа календарных дней в году (или в квартале) к числу оборотов. При расчете этого показателя число дней в году часто принимается равным 360 и реже - 365;

отношением произведения среднего остатка оборотных средств (Ос) и числа дней в рассматриваемом периоде (Д) к сумме реализации продукции (Р) за тот период, т.е.

ПО = Ос *Д / Р.

Оборачиваемость определяется исходя из всех оборотных средств в целом и отдельно по нормируемым оборотным средствам.

Анализ оборачиваемости позволяет оценить: за какое время оборотные средства проходят стадию производства и обращения? Если оборачиваемость возрастает, то предприятию для своей деятельности необходимо меньше средств. Ускорение оборачиваемости оборотных средств позволяет высвободить часть оборотных средств. Высвобождение оборотных средств может быть абсолютным и относительным.

Абсолютное высвобождение оборотных средств означает прямое уменьшение потребности в оборотных средствах. Сравнение производится по величине оборотных средств в текущем году по сравнению с предшествующим годом.

Относительное высвобождение выражает соотношение объемов оборотных средств и реализованной продукции. Если темпы роста объема реализованной продукции превышают темпы роста оборотных средств, то в этом случае меньшим объемом оборотных средств обеспечивается больший размер продукции.

Для ускорения оборачиваемости оборотных средств в хозяйственной практике применяется ряд направлений. Для наиболее полного анализа направлений ускорения оборачиваемости и повышения эффективности полезно проводить его по стадиям движения оборотных средств: денежного обращения (Д-Т), производительной и товарной.

На стадии денежного обращения (Д-Т), когда предприятие приобретает необходимые предметы труда, рекомендуется:

применять для определения необходимых материальных ресурсов расчетно-аналитические методы;

выбирать надежных и рационально расположенных поставщиков;

использовать прямые длительные хозяйственные связи;

обеспечить ритмичные и равномерные поставки материалов и сырья, учитывая, что неритмичность поставок не только замедляет движение оборотных средств, но и увеличивает потребность в запасах и, следовательно, в оборотных средствах;

организовать механизацию и автоматизацию складского хозяйства, имея в виду, что применение прогрессивной складской переработки грузов и эффективного оборудования позволит на 50% увеличить оборот складских помещений.

На производительной стадии - для повышения эффективности оборотных средств:

сократить время производства и прежде всего - рабочий период за счет применения прогрессивных технологических процессов и оборудования, а также - совершенствования организации производственного процесса (например, своевременно поставляя на рабочие места материалы, инструменты, технологическую оснастку и т.п.).

обеспечить экономию элементов оборотных производственных фондов, применяя вышеуказанные направления (снижение материалоемкости единицы продукции, увеличение выхода конечной продукции, сокращение потерь в производственном процессе, полное использование сырья, материалов, а также - вторичных ресурсов и отходов).

На товарной стадии - для ускорения движения оборотных средств:

совершенствовать сбытовую сеть предприятия, приближая ее к потребителям и улучшая ее структуру;

повысить эффективность маркетинговых служб;

совершенствовать систему расчетов, например, обеспечивая быстрейшее движение расчетных документов, так как это приближает момент оплаты и времени поступления товарно-материальных ценностей.

Кроме таких традиционных внутренних направлений повышения эффективности оборотных средств, следует использовать и другие факторы, которые редко учитываются.

Во-первых, это соответствие оборотных средств и основных фондов, учитывая, что у них взаимосвязанная вещественная основа - средства производства, и общая функциональная форма - производственные фонды. Например, без достаточного количества материалов будет простаивать оборудование, а устаревшие элементы основных фондов не могут способствовать рациональному использованию сырья, материалов, топлива и других элементов оборотных средств. Поэтому на предприятиях надо стремиться поддерживать соответствие основных фондов и оборотных средств.

Во-вторых, это кадровое обеспечение хозяйственных служб, связанных с движением оборотных средств по их стадиям, т.е. на стадии обращения, например, это обеспеченность квалифицированными кадрами отдела снабжения, комплектации, бюро нормирования и т.п. На стадии производства - технологического отдела, производственного отдела, а также производственных цехов. На товарной стадии - в первую очередь отдела маркетинга, юридического бюро, транспортного цеха и т.п

Завершая анализ эффективности оборотных средств нужно учитывать, что только при рациональном взаимодействии вещественных факторов (средств производства) и личных факторов (работников) создается возможность не только обеспечить выпуск продукции, но и снизить издержки производства, обеспечить предприятию прибыль, финансовую устойчивость и долю рынка.

Глава 2. Практическая часть

2.1 Общая оценка эффективности деятельности предприятия

Оценка эффективности ОПФ.

Среднегодовая стоимость основных производственных фондов.

= руб.

где - стоимость ОПФ на начало года, руб.

- стоимость ОПФ на конец года, руб.

Фондоотдача - показатель, отражающий объём строительной продукции с 1 руб. ОПФ СМО.

где - объём выпущенной предприятием продукции, руб.

Фондоёмкость - это удельный показатель потребности основных средств для обеспечения выполнения единицы объёма СМР или единицы строительной продукции. Чем меньше величина фондоёмкости, тем эффективнее используются ОПФ.

Фондовооружённость труда - это показатель, характеризующий степень оснащенности труда основными производственными фондами. Он равен отношению полной стоимости основных производственных фондов к среднесписочному числу работников предприятия (N).

Оценка эффективности использования трудовых ресурсов, производительность труда.

Среднесписочная численность работников.

Чсп = (Чнач + Чкон) / 2

где Чнач - численность работников на начало отчетного периода

Чкон - численность работников на конец отчетного периода

Чсп = 82 человека

Производительность труда.

где ВП - количество продукции, производимой за определенный период времени Д,

Ч - численность работников, занятых в выпуске продукции (ВП),

t - количество времени, отработанного каждым рботником за определенный период времени Д.

Показатели рентабельности предприятия.

Коэффициенты рентабельности показывают насколько прибыльна

деятельность предприятия. Эти коэффициенты рассчитываются как от-

ношение полученной прибыли к затраченным средствам либо как отношение полученной прибыли к объему реализованной продукции.

Рентабельность реализованной продукции:



Рентабельность производства:

где Пнал. - прибыль до налогообложения, руб.

Рентабельность совокупных активов:

где Пв. - валовая прибыль, руб.

- среднегодовая стоимость совокупных активов, руб.

= + = (161389+208953):2+(672251+928763):2= 185171+800507 = = 985678 руб.

Рентабельность внеоборотных активов:

где среднегодовая стоимость необоротных активов, руб.

Рентабельность оборотных активов:

Рентабельность чистого оборотного капитала:

ЧОК = оборотные активы - краткосрочные обязательства

ЧОК = 800507 - (85663+151078):2 =682136,5

Рентабельность продаж:

2.2 Оценка эффективности использования оборотных средств

Среднегодовая стоимость оборотных средств.

руб.

Коэффициент оборачиваемости - или количество оборотов, которые совершают оборотные средства за определенный период времени. Коэффициент оборачиваемости характеризует также объем СМР, выполненный за год в расчете на 1 рубль среднегодовой суммы оборотных средств:

где - выручка от реализации продукции, руб.

Продолжительности одного оборота в днях (или средняя длительность одного оборота в днях):

где Т - число дней в периоде, за который определяется оборачиваемость.

Коэффициент загрузки:

Материалоотдача:

где М - стоимость сырья и материалов в этом объёме продукции, руб.

М = (633226+870325):2=751775,5 руб.

Материалоёмкость:

Балансовая прибыль рассчитывается как сумма прибыли от реализации продукции (работ, услуг) , иных материальных ценностей и доходов от внереализационных операций, уменьшенных на сумму расходов по этим операциям.

Пб = Пф + Пм + Дво - Рво = 4480+20 = 4500 руб.

где Пф - прибыль от реализации продукции, руб. Пм - прибыль от иных материальных ценностей, руб. Дво - доходы от внереализационных операций, руб. Рво - расходы от внереализационных операций, руб.

Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) определяется как разница между выручкой от реализации продукции (В) и затратами на ее производство и реализацию (Сф).

Пф = В - СФ = 20480-16000 = 4480 руб.

где Сф - затраты на производство и реализацию продукции, руб.

Таблица 1 Оборотные средства: состав и структура на начало отчетного периода

	Сумма, руб.	%
Запасы	633226	94
в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности	90834	13,5
животные на выращивании и откорме	-	-
затраты в незавершенном производстве	542202	80,7
готовая продукция и товары для перепродажи	19	0,002
товары отгруженные	-	-
расходу будущих периодов	171	0,03
прочие запасы и затраты	-	-
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	7661	1,2
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	-	-
в том числе покупатели и заказчики	-	-
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	25220	3,7
в том числе покупатели и заказчики	1695	0,3
Краткосрочные финансовые вложения	-	-
Денежные средства	6144	1,0
Прочие оборотные активы	-	-
ИТОГО	672251	100

Таблица 2 Оборотные средства: состав и структура на конец отчетного периода

	Сумма, руб.	%
Запасы	870325	93,7
в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности	105227	11,3
животные на выращивании и откорме	-	-
затраты в незавершенном производстве	764962	32,4
готовая продукция и товары для перепродажи	22	0,002
товары отгруженные	-	-
расходу будущих периодов	114	0,01
прочие запасы и затраты	-	-
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	9123	1,0
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	-	-
в том числе покупатели и заказчики	-	-
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	47836	5,1
в том числе покупатели и заказчики	7240	0,8
Краткосрочные финансовые вложения	-	-
Денежные средства	1479	0,2
Прочие оборотные активы	-	-
ИТОГО	928763	100

Таблица 3 Динамика размещения оборотных средств на предприятии

Показатели	На начало отчетного периода, тыс.руб.	На начало конец периода, тыс.руб.	Темп прироста, %
Запасы	633226	870325	37,44
в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности	90834	105227	15,85
животные на выращивании и откорме	-	-	-
затраты в незавершенном производстве	542202	764962	41,08
готовая продукция и товары для перепродажи	19	22	15,79
товары отгруженные	-	-	-
расходу будущих периодов	171	114	-33,33
прочие запасы и затраты	-	-	-
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	7661	9123	19,08
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	-	-	-
в том числе покупатели и заказчики	-	-	-
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	25220	47836	89,67
в том числе покупатели и заказчики	1695	7240	327,14
Краткосрочные финансовые вложения	-	-	-
Денежные средства	6144	1479	75,93
Прочие оборотные активы	-	-	-
ИТОГО	672251	928763	38,16

По данным, представленным в таблице 3, видно, что оборотные средства предприятия на конец отчетного периода увеличились на 38,16% или примерно на 256,512 тыс.руб. Рост оборотных средств произошел в основном за счет увеличения краткосрочной дебиторской задолженности на 89,67% или на 22,616 тыс.руб. Кроме того на данном предприятии выросли запасы на 37,44% или на 237,099 тыс.руб.

Заключение

По результатам проведенного исследования можно сделать следующие выводы.

Из показателя фондоотдачи мы видим, что на рубль основных производственных фондов приходится 0,24 руб. выпущенной продукции. Фондоемкость составила 4,17. Следовательно, предприятие недостаточно эффективно использовало свои основные производственные фонды. Фондовооруженность равна 1041,57, что означает высокую степень оснащенности труда основными производственными фондами.

Рентабельность реализации продукции составила 0,28. Данный показатель отражает изменения в политике ценообразования и способность предприятия контролировать себестоимость реализованной продукции, то есть ту часть средств, которая необходима для оплаты текущих расходов, возникающих в ходе производственно-хозяйственной деятельности, выплаты налогов и т.д. Динамика коэффициента может свидетельствовать о необходимости пересмотра цен или усиления контроля за использованием материально-производственных запасов.

Рентабельность производства продукции составила 0,002.

Рентабельность совокупных активов составила 0,005. Этот коэффициент отражает сколько рублей прибыли получила фирма с 1 рубля затраченных средств независимо от источника привлечения этих средств.

Рентабельность чистого оборотного капитала составила 0,007.

Рентабельность продаж составила 0,074.

Из оценки показателей прибыли и рентабельности предприятия можно сделать вывод, что предприятие работало с убытками. Что связано с высокой себестоимостью производства и реализации продукции, неэффективным использованием основных производственных фондов, низкой отдачей активов предприятия.

В расчете на 1 рубль среднегодовой суммы оборотных средств приходится 0,026 руб. выпущенной продукции в отчетном периоде. Длительность одного оборота оборотных средств в отчетном периоде составила 11076,92 дня. Коэффициент загрузки составил 38,46.

Из показателей материалоотдачи (который равен 0,027) и материалоемкости (который равен 36,71) видим, что предприятие недостаточно эффективно использует свои материальные ресурсы.

Чем больше величина коэффициента оборачиваемости и меньше продолжительность одного оборота, тем эффективнее используются оборотные средства. Отсюда можно сделать вывод о том, что оборотные средства предприятия используются не достаточно эффективно.

Несмотря на то, что оборотные средства используются недостаточно эффективно, деятельность предприятия является успешной.

Список используемой литературы

1. Об акционерных обществах. Федеральный закон от 26 декабря 1995 года № 208-ФЗ // Российская газета. - 1995 - 29 декабря.

2. Налоговый кодекс РФ, часть II // Парламентская газета. - 2000 - 8 октября.

3. Об утверждении положения по бухгалтерскому учету «Учет материально-производственных запасов» ПБУ 5/01: Приказ Минфина РФ от 09.06.2001 № 44н // Российская газета - 2001 - 25 июля

4. Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. Учебно-практическое пособие. - М.: Дело и Сервис, 2002. - 371с.

5. Алексеев А.Н., Российский менеджмент: скрытые резервы экономики // Менеджмент и маркетинг. - 1999. - №6. - С.87-91.

6. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ: Учебное пособие. - М.: Дело и Сервис, НГАЭиУ, 1997г. - 467 с.

7. Бланк И.А. Управление активами. Ника-Центр. Эльга. Киев. 2000. 165 с.

8. Бланк И.А. Финансовый менеджмент: учебный курс. Киев. Ника-Центр. Эльга. 2001. 254 с.

9. Бочаров В.В. Управление денежным оборотом предприятий и корпораций. - М.: Финансы и статистика. 2001. 210 с.

10. Гаврилов А.А., Калайдин Е.Н. Анализ взаимосвязи финансового результата и обеспеченности собственными оборотными средствами // Менеджмент в России и за рубежом. - 2000. - №1. - С.36-40.

11. Грузинов В.П., Грибов В.Д. Экономика предприятий. Учебное пособие. М. 2000. 456 с.

12. Волков О.И., Скляренко В.К. Экономика предприятий. Курс лекций. М. 2003 154 с.

13. Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. - изд.4-е, испр., доп. - М.: Центр экономики и маркетинга. 2000. 488 с.

14. Ковалев В.В. Анализ и управление дебиторской задолженностью. // Бухгалтерский учет. 1997. №10. С.92-97.

Размещено на Allbest.ru