Размещено на http://www.allbest.ru/

Глава I. Рентабельность как экономическая категория

1.1 Сущность рентабельности и ее виды

В условиях рыночных отношений приходится постоянно принимать неординарные решения, связанные с учетом финансового состояния предприятия.

Для оценки эффективности работы предприятия только показателя прибыли недостаточно. Например, два предприятия получают одинаковую прибыль, но имеют различную стоимость производственных фондов, т. е. основных производственных фондов и оборотных средств. Более эффективно работает то предприятие, у которого стоимость производственных фондов меньше.

Рентабельность - это доходность, прибыльность, показатель экономической эффективности деятельности промышленного предприятия, отражающий конечные результаты хозяйственной деятельности.

В практике работы предприятий применяется ряд показателей рентабельности. При расчете рентабельности в любом случае отражается процентное отношение суммы полученной (ожидаемой) прибыли к одному из следующих показателей: себестоимость продукции, стоимость основных производственных фондов, оборотных средств, выручка от реализации продукции (объем продаж) и т. д.

Чтобы определить уровень эффективности работы предприятия, полученную им прибыль необходимо сопоставить с соответствующими затратами.

Во-первых, затраты могут рассматриваться как текущие издержки предприятия - себестоимость продукции (работ, услуг). Здесь возможны различные варианты определения текущих издержек и прибыли, используемых при расчетах.

Во-вторых, затраты могут быть приняты как авансированная стоимость (авансированный капитал) для обеспечения производственной, финансово-хозяйственной деятельности предприятия. При этом также возможны различные варианты определения, расчета авансированной стоимости и определения прибыли, принимаемой для расчетов.

Соотношение прибыли с авансированной стоимостью или текущими издержками выражает рентабельность. В наиболее широком смысле рентабельность означает прибыльность или доходность:

* производства и реализации отдельных видов и всей совокупности продукции (работ, услуг);

* предприятий, организаций как субъектов хозяйственной деятельности;

* отраслей экономики.

Рентабельность непосредственно связана с величиной прибыли. Однако ее нельзя отождествлять с абсолютной суммой полученной прибыли. Рентабельность - это относительный показатель, отражающий уровень доходности и измеряемый как коэффициент или в процентах.

Многообразие вариантов решений, принимаемых при определении прибыли, текущих издержек, авансированной стоимости для расчета рентабельности обусловливает наличие значительного количества ее показателей.

Для расчета уровня доходности предприятия все показатели рентабельности могут быть объединены в следующие группы:

1. Показатели, рассчитываемые для оценки доходности дея тельности предприятия в целом. Методика их расчета основана на применении показателей прибыли предприятия или прибыли от реализации продукции, чистой прибыли (в числителе) и показате лей реализованной продукции, себестоимости, величины акцио нерного капитала, вложенного капитала, собственного капитала, заемного капитала или совокупного капитала (в знаменателе).

2. Показатели, рассчитываемые для оценки доходности про дукции, а также используемых ресурсов производства и затрат. Методика их расчета также базируется на применении показате лей прибыли предприятия, прибыли от реализации продукции, чистой прибыли (в числителе) и показателей совокупных затрат - себестоимости, основных фондов, оборотных средств, оплаты тру да, численности работников, производственных площадей и т.д.

Наиболее распространенными показателями в практике отечественных предприятий являются:

* рентабельность продукции -- определяется как отношение прибыли предприятия (прибыли от реализации продукции или чистой прибыли) к себестоимости продукции (изготовленной, товарной или реализованной);

* рентабельность изделия - определяется как отношение прибыли, закладываемой в цену изделия, к себестоимости изделия;

* рентабельность оборота - рассчитывается как частное от деления величины чистой прибыли на объем реализованной продукции.

Кроме того, предприятие может использовать и ряд других показателей рентабельности для характеристики уровня доходности своих активов, ресурсов и продукции.

Рентабельность производства (Р_пр) определяется по формуле

Р =

где П _п - прибыль предприятия, руб.; ОПФ - среднегодовая стоимость основных производственных фондов, руб.; НОС - нормируемые оборотные средства, руб.

Рентабельность реализованной продукции (Р_п) определяется по формуле

Р =

где П_к.в - годовой прирост прибыли в результате реализации капитальных вложений; КВ - капитальные вложения, руб.

Рентабельность оборота (Р_о) определяется по формуле

Р =

где В - выручка от реализации продукции, руб.

Рентабельность текущих активов (Р_т.а) определяется по формуле

Р =

где П _ч - прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, руб.; ТА - средняя величина текущих активов, руб.

Рентабельность собственного капитала (Р_{с к}) определяется по формуле

Р =

где СК - величина собственного капитала на определенную дату (средняя за период), руб.

Рентабельность изделия (Р_и) определяется по формуле

Р =

где П_ед - прибыль на единицу изделия, руб.; С - себестоимость изделия, руб.

Рентабельность инвестированного капитала (Р_и.к) определяется по формуле

Р =

где ИК - средний инвестированный капитал, руб.

Рентабельность основных фондов (Р_о.ф) определяется по формуле

Р =

где ОФ - стоимость основных фондов, руб.

Рентабельность заемных средств (Р_з.с) определяется по формуле

Р =

где П_з.с - плата за пользование заемными средствами, руб.; ЗС -средства, привлеченные на заемной основе (долгосрочные и краткосрочные) на.определенную дату (средняя величина), руб.

Рентабельность активов (Р_а) определяется по формуле

Р =

где СА - средняя величина активов, руб.

Рентабельность совокупных вложений капитала (Р_с.в.к) определяется по формуле

Р =

где Р_з.с - расходы, связанные с привлечением средств на заемной основе, руб.; ИК - величина совокупного используемого капитала на определенную дату (средняя величина), руб.

Рентабельность инвестиций (Р_и) определяется по формуле

Р =

где В - величина валюты баланса на определенную дату (средняя за период), руб.; КО - величина краткосрочных обязательств на определенную дату (средняя за период), руб.

Рентабельность товарной продукции (Р_т.п) определяется по формуле

Р =

где С_т.п - себестоимость товарной продукции, руб.

Для расчета рентабельности отраслей экономики в расчет принимается общая сумма прибыли, полученная предприятиями, объединениями, другими хозрасчетными формированиями, входящими в соответствующую отрасль экономики. На уровень рентабельности отрасли будут оказывать влияние наличие в ней низкорентабельных и убыточных предприятий.

Для того чтобы предприятие могло эффективно осуществлять свою деятельность и развиваться, необходима четкая стратегия его развития, а также стратегия финансирования данного развития (собственные и заемные источники).

В основе стратегии развития лежит стратегия роста прибыли. Она формируется на базе:

* данных анализа использования прибыли в прошлых периодах (ретроспективный анализ);

* оценки потребности прибыли на текущий период и в пер спективе;

* принятых управленческих решений о стратегии развития предприятия (данные решения реализуются в конкретных инве стиционных проектах).

Резервы роста прибыли - это неиспользуемые возможности предприятия, возможность уменьшения издержек производства и реализации продукции.

При определении потребности предприятия в прибыли принимается во внимание необходимость осуществления из прибыли первоочередных платежей, вытекающих из финансово-хозяйственной деятельности предприятия:

* налога на недвижимость;

* процентов по банковскому инвестиционному кредиту;

* возвращаемой части кредита банку;

* возвращаемой части коммерческого кредита (для приобрете ния основных фондов) и т. д.

Максимальная потребность в прибыли определяется на основе учета экономических интересов собственника и трудового коллектива предприятия. В первую очередь это величина определяется на основе плана развития предприятия.

1.2 Источники и факторы повышения рентабельности

Основными источниками увеличения уровня рентабельности являются в первую очередь - источники увеличения прибыли и снижения затрат.

Основными источниками увеличения прибыли являются увеличение объема реализации продукции, снижение ее себестоимости, повышение качества продукции, реализации ее на более выгодных рынках сбыта и т.д.

Основными источникамими снижения себестоимости продукции являются повышение технического уровня производства, совершенствование организации производства и труда, изменение структуры и объема производства, улучшение использования материальных ресурсов.

Основными мероприятиями по сокращению затрат на производство продукции и повышению эффективности производственно-хозяйственной деятельности предприятия являются 8, с.80 :

1. Сокращение затрат на сырье и материалы: определение фактических направлений расходования материально сырьевых ресурсов при производстве продукции; выявление завышенных норм расхода материально-сырьевых ресурсов в результате нарушения технологической дисциплины; совершенствование управления производственно-складскими запасами материально-сырьевых ресурсов; изыскание возможностей по замене одних видов материально-сырьевых ресурсов другими, аналогичными по цене, но с более низкими удельными нормами расхода, при соблюдении технологической дисциплины производства; поиск альтернативных поставщиков сырья и материалов; внедрение зонального метода учета расходования топливно-энергетических ресурсов путем установки на всех переделах производства современных приборов учета и контроля с последующим пересмотром действующих удельных норм расхода; проведение систематического аудита и разработки энергетического паспорта предприятия.

2. Сокращение затрат на оплату труда: определение оптимальной численности работающих с учетом прогнозируемых объемов в разрезе производств на основе рационализации организационно-производственной структуры предприятия; внедрение систем оплаты труда работников, предусматривающих формирование и выплату заработной платы за реализованную, а не за произведенную продукцию; систематическое проведение фотографий рабочего дня; сокращение простоев по внутрипроизводственным причинам; сокращение времени вынужденных прогулов и устранение причин выполнения сотрудниками низкооплачиваемой работы.

3. Повышение эффективности использования основных средств: консервация временно не используемых мощностей, отдельных машин и оборудования; списание и утилизация в установленном порядке не используемых в процессе производства самортизированных основных средств; сдача в аренду не используемых основных средств или их отчуждение (продажа, передача на баланс другим предприятиям); снижение внутрисменных и целодневных простоев в использовании производственного оборудования; перевод административных и производственных зданий с централизованных источников отопления на локальные с использованием местных сырьевых ресурсов.

4. Мероприятия в области технологии производства: контроль за соблюдением технологии производства; внедрение прогрессивных энергосберегающих технологий; поиск, выбор и внедрение технологических решений, наиболее приемлемых для конкретного предприятия. Организация патентной и сертификационной работы; внедрение систем качества на базе международных стандартов серии ИСО 9000 (особенно на предприятиях-экспортерах); отбор и внедрение законченных научно-исследовательских и опытно-конструкторских разработок, приемлемых для конкретного предприятия с точки зрения снижения материало- и энергоемкости продукции; перевод технологических процессов на использование дешевых энергоносителей, в т.ч. природного газа; обновление основных производственных средств для производства новых видов продукции на основе импорта современного технологического оборудования при невозможности производить аналогичное на отечественных станкостроительных предприятиях.

- 5. Прочие направления снижения затрат на производство продукции и повышение эффективности производственно-хозяйственной деятельности предприятия: включение в производственные калькуляции всех видов затрат, относимых в соответствии с действующим законодательством на себестоимость продукции (работ, услуг), на основе реальных расчетов, а не условных нормативов, которые не учитывают сложившуюся специфику производства; определение реальной доли амортизационных отчислений, компенсируемых заказчиками (покупателями), в общей сумме амортизационного фонда; сохранение старых, изучение и поиск новых внутренних и внешних рынков сбыта продукции; ликвидация неэффективных посредников по сбыту продукции; создание новых товаропроводящих сетей; открытие фирменных магазинов по реализации продукции населению; правильное включение налогов, сборов и других платежей в себестоимость продукции; анализ работ и услуг производственного характера, выполняемых сторонними организациями или производствами и хозяйствами предприятия, не относящимися к основному виду деятельности, а также индивидуальными предпринимателями; систематическое повышение профессионально-квалификационного уровня рабочих и управленческих кадров с последующей их аттестацией; проведение работы по сокращению сроков согласования отпускных цен на реализуемую продукцию; проведение мероприятий по повышению экологической безопасности производства; диверсификация производства и обновление ассортимента производимой продукции, гарантирующие повышение ее рентабельности; отказ от производств нерентабельных и бесперспективных видов продукции; использование современных средств коммуникации (электронный документ, деловая переписка по электронной почте); бизнес-планирование деятельности предприятия на кратко-, средне, и долгосрочную перспективу.

Для повышения эффективности работы предприятия первостепенное значение имеет выявление резервов увеличения объемов производства и реализации, снижения себестоимости продукции (работ, услуг), увеличения прибыли и повышения рентабельности.

Для определения основных направлений поиска резервов увеличения прибыли и повышения рентабельности факторы, влияющие на них, классифицируют по различным признакам (рис. 1).[…..].

К внешним факторам относятся природные условия, государственное регулирование цен, тарифов, процентов, налоговых льгот, штрафных санкций, инфляция и др. Эти факторы не зависят от деятельности предприятий, но могут оказывать значительное влияние на величину прибыли и рентабельность.

Рис.1. Факторы, влияющие на величину прибыли и рентабельности

Размещено на http://www.allbest.ru/

Внутренние факторы делятся на производственные и внепроизводственные. Производственные факторы характеризуют наличие и использование средств и предметов труда, трудовых и финансовых ресурсов и в свою очередь могут подразделяться на экстенсивные и интенсивные. Экстенсивные факторы воздействуют на процесс получения прибыли через количественные изменения: объема средств и предметов труда, финансовых ресурсов, времени работы оборудования, численности персонала, фонда рабочего времени и др. Интенсивные факторы воздействуют на формирование и увеличение прибыли, повышение рентабельности через "качественные" изменения: повышение производительности оборудования и его качества, использование прогрессивных материалов, совершенствование технологии обработки, ускорение оборачиваемости оборотных средств, повышение квалификации и производительности труда персонала, снижение трудоемкости и материалоемкости продукции, совершенствование организации труда и более эффективное использование финансовых ресурсов и др.

К внепроизводственным факторам относятся, например, снабженческо-сбытовая и природоохранная деятельность, социальные условия труда и быта и др.

При осуществлении финансово-хозяйственной деятельности предприятия все вышеперечисленные факторы находятся в тесной взаимосвязи и взаимозависимости. "Прямое" влияние на себестоимость продукции, а значит, на прибыль и рентабельность, связано с тем, насколько рационально и экономно расходуются материальные ресурсы: ведь доля материальных затрат в себестоимости значительна и колеблется от 60 до 90%.

В развитых странах (США, Канада, Германия, Франция, Италия и др.) широкое распространение получил расчет конечных результатов деятельности предприятия с помощью метода "затраты - выпуск". В соответствии с этим методом общий результат работы предприятия определяется путем суммирования эксплуатационного и финансового результатов. По каждому из видов деятельности затраты соизмеряются с производством и сбытом продукции (реализацией), доходами и определяется конечный результат.

Эксплуатационной считается деятельность, соответствующая уставу предприятия; финансовой - деятельность, связанная с финансовым и банковским обслуживанием предприятия, выпуском ценных бумаг, участием в сторонних предприятиях, предоставлением и получением кредитов; чрезвычайной - деятельность по операциям длительного характера, как правило, продолжительностью от 2 до 5 лет (например, реализация основных фондов, ноу-хау, авторского и арендного права и др.).

Тем не менее факторы роста любого показателя рентабельности зависят от единых экономических явлений и процессов. Это прежде всего:

совершенствование системы управления производством в условиях рыночной экономики на основе преодоления кризиса в финансово-кредитной и денежной системах;

повышение эффективности использования ресурсов предприятиями на основе стабилизации взаимных расчетов и системы расчетно-платежных отношений;

индексация оборотных средств и четкое определение источников их формирования.

Важным фактором роста рентабельности в нынешних условиях является работа предприятий по ресурсосбережению, что ведет к снижению себестоимости, а следовательно, - росту прибыли. Дело в том, что развитие производства за счет экономии ресурсов на данном этапе намного дешевле, чем разработка новых месторождений и вовлечение в производство новых ресурсов.

Снижение себестоимости должно стать главным условием роста прибыльности и рентабельности производства.

Глава 2. Оценка показателей рентабельности ОАО" Могилевский желатиновый завод"

2.1 Организационно-экономическая характеристика предприятия

Промышленность является ведущей отраслью экономики. Отрасли принадлежит решающая роль в обеспечении прогрессивных структурных сдвигов в народном хозяйстве, ускорение темпов развития и повышении технического уровня производства. Промышленность создает социально-экономические предпосылки глубоких преобразований в труде, в сфере обслуживания, в домашнем хозяйстве населения.

Нельзя оставить незамеченным и тот факт, что промышленность имеет и многосторонние связи с другими отраслями. Так, промышленность обеспечивает агропромышленный комплекс различными машинами и механизмами, электроэнергией, минеральными удобрениями, ядохимикатами, различными средствами производства.

Таким образом, прогнозирование и планирование промышленности имеет большое значение для всей экономики страны.

Открытое акционерное общество «Могилевский желатиновый завод» открытого типа создано в процессе преобразования и приватизации Могилевского желатинового завода. ОАО «Могилевский желатиновый завод» находится в ведении Облсельхозпрода.

Почтовый адрес: ОАО «Могилевский желатиновый завод»:

212030 г. Могилев ул. Челюскинцев, 84

телефон/факс 22-42-53, тел. Бухгалтерии 22-53-88

Директор ОАО : Ермаленок Викентий Брониславович

Основным видом деятельности акционерного общества является производство продукции производственно-технического назначения и товаров народного потребления. ОАО вырабатывает два основных вида продукции костный клей и желатин. Кроме основной продукции ОАО получает побочную продукцию из отходов производства: костный полуфабрикат и жир технический животный. Сырьем для производства является вторичное сырье: для производства костного клея - кость, для производства желатина - гольевой спилок (отходы кожевенного производства). Сырьевой зоной является территория Республики Беларусь, Россия, Литва. Поставщики сырья: мясокомбинаты, потребкооперация, кожкомбинаты. рентабельность затрата сырье материал

Расчет объемов производства продукции осуществляется на основании мощности оборудования и технологии, обеспеченности м/сырьем и наличия рынка сбыта. Коэффициенты использования производственной мощности по клеевому производству составит 0,6; по желатиновому - 0,82. Запасы готовой продукции 63 %.Продукция завода конкурентноспособная и пользуется покупательским спросом.

Таблица 3 - Обеспеченность сырьем

	2003 г. ожидаем	Прогноз 2004 г.	Средняя
	Кол., тн	Цена 1 тн с дост. (руб)	кол., тн	Цена 1 тн с дост. (руб)	цена с дост. (руб)
КОСТЬ Поставщики РБ Поставщики России Дальнее зарубежье	8200 6600 1300 300	58100 55000 46860 63600	8400 6500 1300 600	54400 55000 46860 63600	54400
МЯГКОЕ СЫРЬЕ Поставщики РБ Поставщики России Дальнее зарубежье	7300 1320 5730 250	204160 148500 200009 169600	7450 1300 5850 300	189900 149000 200000 170000	189900

Таблица 4 - Обеспеченность вспомогательными материалами

№	Наименование	2003 ожидаем.	Прогноз 2004
	Материалов	кол., тн	Цена 1 тн (руб)	кол., тн	Цена 1 тн (руб)
	Кислота соляная РФ	330	188300	400	190000
	Сернистый ангидрид РФ	1,5	1962000	1,5	2000000
	Известь комовая РБ	1000	59000	1000	60000
	Хлопковая целлюлоза РФ	5,0	1970000	5,0	2000000
	Сера комовая РБ	10	27500	10,0	28000
6 7 8 9	Серная кислота РБ Сода кальценированная РБ Сода каустическая РБ Перекись водорода РБ	70 5,0 5,0 10,0	58900 230000 720000 1900	5,0 5,0 10,0	235000 730000 2000

В основном мягкое сырье ввозится из-за пределов Республики Беларусь, из России, кость - основной поставщик Беларусь.

Исходя из обеспеченности сырьем и установленных расходных норм на производство единицы продукции, прогнозируется следующая производственная программа.

Таблица 5 - Производственная программа на 2005 год

Наименование Продукции	Ед. Изм.	Ожидаем. 2004 год	Прогноз 2005	Темп роста
Клей костный всего	Тн	1042	1080	103,6
Костный п/ф кормовой	Тн	2631	2682	101,9
Жир животный технический	Тн	777	706	90,9
Желатин всего	Тн	908	924	101,8
в т.ч. пищевой желатин	Тн	834	864	103,6
Из него: весовой пищевой	Тн	801	816	101,9
Пищевой фасованный	Тн	33	48	145,5
Весовой кондитерский	Тн	192	151	78,6
Желатин технический	Тн	74	60	81,1
Товарная продукция в действующих ценах	млн. р.	7738	8637	116,8
Товарная продукция в сопоставимых ценах	млн. р.	7392	7540	102,0
Производство ТНП в отпускных ценах	млн. р.
Объем реализов. Продукции в отпускных ценах	млн. р.	9513	10618	111,6
Среднесписочная численность работающих	чел.	414	414	100,0
Использование производственной мощности Клея Желатина	%	52,1 68,9	54,0 70,2	+1,9 +1,3

Удельный вес продукции желатина в общем объеме производства составляет 69,3%, клеевое 30,7%.

Таблица 6- Структура и характеристика основных фондов

Наименование	Балансовая стоимость, млн. руб.	Остаточная стоимость, млн. руб.	% износа	Норма амортизации (год)	Амортизационные отчисления, млн. руб.
Существующее производство
Здания	17725	12250	31	1,64	201
Сооружения	1957	775	61	4,0	31
Передаточные устройства	1331	675	49	3,5	24
Машины и оборудования	2963	281	91	16,7	47
Транспортные средства	218	30	86	23	7
Производ. Фонды др. отраслей	2877	1320	54	7,8	103
Итого производствен. фонды	27071	15331	44	2,7	413
Непроизводственные фонды	55	14		14,2	2
Всего основных фондов	27126	15345	44	2,7	415

Как видно из структуры и характеристики основных средств, основные средства с большим физическим износом 44 %, что отрицательно влияет на качество выпускаемой продукции. Для поддержания работоспособности производства, повышения качества выпускаемой продукции и роста объема производства закончилась 1 очередь реконструкции желатинового производства с производственной мощностью 1317 т в год.

На 2002 год предусматриваются средства для капитальных вложений в сумме 154 млн. руб.

Таблица 7-Капиталовложения на 2004 год

Наименование объектов	Планируемые капиталовложения млн. руб.
1.Реконструкция желатинового цеха (2-ой пусковой комплекс)	100
2. Разработка проекта по организации производства пищевой добавки "Допинат"	14
3.Разработка ТЭО и проекта для строительства заводской котельной ИТОГО	40 154

Данные финансово-хозяйственной деятельности предприятия представлены в таблице 8.

Таблица 10 - Финансовый план

Стоимость, млн. руб.	На 1/01/2003	На 1/01/2004
Активы
1. Долгосрочные активы
Основные средства	21066	21127
Износ	8639	9107
Оборудование к установке	98	42
Незавершенные капитальные вложения	19	134
Другие долгосрочные активы	6	6
ИТОГО	12550	12202
2. Текущие активы
2.1. Запасы и затраты
Производственные запасы	331	409
МБП	37	47
Незавершенное производство	180	245
Готовая продукция	589	641
2.2. Денежные средства, расчеты и прочие активы
Касса	0	0
Расчетный счет	29	22
Дебиторская задолженность	185	203
ИТОГО	1351	1567
ИТОГО АКТИВОВ	13901	13769
Пассивы
Источники собственных средств
Уставной капитал	45	45
Резервный и другие фонды (дооценка основных фондов)	12314	12628
ИТОГО	12359	12673
Долгосрочные кредиты
Расчеты и прочие пассивы
Расчеты за товары, работы	1231	816
Авансы полученные	78	54
Оплата труда	116	91
Отчисления в бюджет и внебюджетные фонды	111	128
Прочие кредиторы	6	7
ИТОГО	1542	1096
ИТОГО ПАССИВОВ	13901	13769
План денежных потоков
Оплата расходов/поступлений	2003г. ожидаем.	2004 год план
Всего инвестиций:
в т.ч. банковский кредит
Выручка от реализации продукции	9100	11380
Затраты на производство и сбыт продукции	7060	8600
Балансовая прибыль	290	430
Чистая прибыль	148	251
План прибыли: млн. руб.
Выручка от реализации продукции	9100	11380
НДС, ФСХБ, ФЖ	1700	2350
Затраты на производство и сбыт продукции	7060	8600
Прибыль от реализации	340	430
Налог на недвижимость	36	33
Налог на прибыль	75	83
Местные налоги	12	13
Чистая прибыль	217	251
В том числе фонд накопления	111	150
Дивиденды	11	13
Фонды потребления	68	75
Резервный фонд	-	-
Благотворительный фонд	27	13

Финансовым планом предусматриваются капиталовложения на продолжение реконструкции желатинового цеха.

За 2004 год выработано продукции в действующих отпускных ценах на 8044 млн. руб. и по отношению к сопоставимому году это составило 102,2%. В сопоставимых ценах объем производства отчетного года составил 7698 млн. руб., что ниже сопоставимого года, при этом темп роста объема производства составил 90,1% при задании 108%. Производство потребительских товаров, а это пищевой желатин составило 5180 млн. руб. и по отношению к прошлому сопоставимому году темп роста равен 87,5% при задании 105%.

Основной причиной невыполнения прогнозных показателей является останов производства в связи с отсутствием сырья и в целях его накопления. При этом клеевой цех останавливался дважды, а желатиновое производство 8 раз.

Производство продукции в номенклатуре представляется:

		Един. изм.	2004г.	2003г	Темп роста, %
1.	Клей костный всего	т	1090	1181	92,3
2.	Костный полуфабрикат	т	2785	2937	94,8
3.	Жир животный технический	т	814	758	107,4
4.	Желатин всего:	т	940	1064	88,3
	в т.ч. фасованный	т	34	42	81
	- технический	т	73	59	123,7

Вся продукция выработана в соответствии с ГОСТом и стандартами.

Затраты на производство составили 8263 млн. руб., на 1 рубль товарной продукции 1,03 руб., что выше затрат сопоставимого года на 0,07 руб. Мероприятия по снижению издержек производства выполнены, однако рост тарифов на энергоносители и ежемесячная индексация в зависимости от роста курса валюты привели к увеличению издержек производства. Так за отчетный год стоимость электроэнергии увеличилась на 22,1%, теплоэнергии на 28,6%, городской воды на 36,5%, технической воды на 67,3%, газ природный на 34%, очистка стоков на 51%.

Индекс роста цен на готовую продукцию завода составил 13,75%.

Остатки готовой продукции при нормативе 120% составили на конец года 181,9% от среднемесячного объема производства.

На производство клея костного переработано 7699 тонн кости, на производство желатина - 6268 тонн мягкого сырья.

Для полного использования производственных мощностей завода необходимо кости - 13500 тн для производства костного клея и 8900 тн гольевого полуфабриката (отходы кожевенного производства) для выработки желатина. Однако, обеспечить сырьем (гольевым полуфабрикатом) в таком количестве не предоставляется возможным. Снижение поставок гольевого полуфабриката связано с перепрофилированием кожевенного производства и переходом на безотходную технологию переработки шкур животных, кроме того шкуры КРС экспортируются. Поставка кости для производства костного клея предусмотрена исходя из плана продаж продукции костного клея и костного полуфабриката. Учитывая возможности рынка по гольевому полуфабрикату и необходимости кости для производства костного клея, предусматривается следующий план поставки сырья на 2005 год.

Таблица 3 - Обеспеченность сырьем

	2004 г.	Прогноз 2005 г.	Средняя
	кол., тн	Цена 1 тн с дост. (руб)	кол., тн	Цена 1 тн с дост. (руб)	цена с дост. (руб)
КОСТЬ Поставщики РБ Поставщики России Дальнее зарубежье	6700 5700 1000 -	59000 55000 46860 -	6400 5400 1000 -	59000 55000 46860 -	59000
МЯГКОЕ СЫРЬЕ Поставщики РБ Поставщики России Дальнее зарубежье	5400 950 4450 -	228000 150000 240000 -	6900 1400 5500 -	228000 150000 240000 -	228000

Таблица 4 - Обеспеченность вспомогательными материалами

№	Наименование	2004 ожидаем.	Прогноз 2005
	Материалов	Кол., тн	Цена 1 тн (руб)	кол., тн	Цена 1 тн (руб)
	Кислота соляная РБ	318	135000	323	146340
	Сернистый ангидрид РФ	0,81	1873000	0,83	1873000
	Известь комовая РБ	726	86000	739	86000
	Хлопковая целлюлоза РФ	2,72	1970000	2,77	2135480
	Сера комовая РБ	7,3	28000	7,5	28000
6 7	Серная кислота РБ Перекись водорода РБ	21 7,2	63000 2456000	19 7,4	63000 2456000

Таблица 5 - Импортируемые сырье и материалы

Импорт	2004г. тыс. дол. США	2005г. тыс.дол. США	%
Гол. п/ф Кость Соляная кислота Сернистый ангидрит Хлопковая целлюлоза Итого	560 26 - - - 586	560 26 - - - 586	100 100 - - - 100

В основном мягкое сырье ввозится из-за пределов Республики Беларусь, из России, кость - основной поставщик Беларусь.

Расчет объемов производства продукции осуществляется на основании мощности оборудования и технологии, обеспеченности гольевым полуфабрикатом желатинового производства и наличия рынка сбыта продукции клеевого цеха. При этом коэффициенты использования производственной мощности по клеевому производству составит 0,47; по желатиновому - 0,77. Норматив запасов готовой продукции по расчету составляет 130 % от месячного объема производства.

Исходя из обеспеченности сырьем и установленных расходных норм на производство единицы продукции, прогнозируется следующая производственная программа.

Таблица 6 - Производственная программа на 2005 год

Наименование Продукции	Ед. Изм.	Факт 2004 год	Прогноз 2005	Темп Роста
Клей костный всего	Тн	1090	940	86,2
Костный п/ф кормовой	Тн	2785	2417	86,8
Жир животный технический	Тн	814	669	82,2
Желатин всего	Тн	940	1015	107,8
в т.ч. пищевой желатин	Тн	867	983	113,4
Из него: весовой пищевой	Тн	833	935	112,2
Пищевой фасованный	Тн	34	48	141,2
Весовой кондитерский	Тн	188	119	63,3
Желатин технический	Тн	73	32	43,8
Товарная продукция в действующих ценах	млн. р.	8044	9882	122,8
Товарная продукция в сопоставимых ценах	млн. р.	8969	9150	102,0
Производство ТНП в отпускных ценах	млн. р.	5969	6089	102,0
Объем реализов. продукции в отпускных ценах	млн. р.	9756	11055	113,3
Среднесписочная численность работающих	чел.	412	410	99,5
Использование производственной мощности Клея Желатина	%	54,5 71,4	47,0 77,1	-7,5 +5,7

Удельный вес продукции желатина в 2005 году в общем объеме производства составит 73,6 %, клеевое 26,4 %. Резких изменений в структуре производства продукции не предусматривается.

Данные финансово-хозяйственной деятельности предприятия представлены в таблице 11.

Таблица 11 - Финансовый план

Стоимость, млн. руб.	На 1/01/2005	На 1/01/2006
Активы
1. Внеоборотные активы
Основные средства	43576	43576
Амортизация	19347	20451
Оборудование к установке	-	152
Вложения во внеоборотные активы	239	250
Другие внеоборотные активы	1	1
ИТОГО ВНЕОБОРОТНЫХ АКТИВОВ	24469	23528
2. Оборотные активы
Сырье, материалы и другие ценности	221	450
Незавершенное производство	90	85
Налоги по приобретенным ценностям	27	-
Готовая продукция и товары	1220	652
Дебиторская задолженность	358	300
Финансовые вложения	6	6
Денежные средства	16	16
Прочие оборотные активы
ИТОГО ОБОРОТНЫХ АКТИВОВ	1938	1509
ИТОГО АКТИВОВ	26407	25037
Пассивы
1. Источники собственных средств
Уставной капитал	45	45
Резервный фонд	7	7
Добавочный фонд	24206	24206
Нераспределенная прибыль	607	607
Непокрытый убыток	278	-
ИТОГО ИСТОЧНИКИ СОБСТВЕННЫХ СРЕДСТВ	24587	24865
2. ДОХОДЫ И РАСХОДЫ	-7	-
3. РАСЧЕТЫ И ПРОЧИЕ ПАССИВЫ	1827	172
ИТОГО ПАССИВОВ	26407	25037

Финансовым планом предусмотрено капвложение в размере 100 млн. руб. и доведение остатков продукции на складе до нормативного объема.

Таблица 12 - План денежных потоков

План денежных потоков
Оплата расходов/поступлений	2004г	2005 год план
Всего инвестиций:
в т.ч. банковский кредит
Выручка от реализации продукции	9756	11055
Затраты на производство и сбыт продукции	8262	9586
Чистая прибыль	-278	105
План прибыли: млн. руб.
Выручка от реализации продукции	9756	11055
НДС, ФСХБ, ФЖ	1491	1173
Затраты на производство и сбыт продукции	8262	9586
Прибыль от реализации	3	296
Налог на недвижимость	39	44
Налог на прибыль	-	60
Местные налоги	2	10
Прибыль (убыток) от операционных доходов и расходов	-47	-
Прибыль (убыток) от внереализационных доходов и расходов	-193	-77
Чистая прибыль (непокрытый убыток)	-278	105

За 2005 год выработано продукции в действующих отпускных ценах на сумму 10155 млн. руб. что по отношению к прошлому году составило 126,2%.

В сопоставимых ценах объем производства отчетного года составил 8511 млн. руб., при этом темп роста объема производства составил 94,9% при задании 102%.

Производство потребительских товаров (пищевой желатин) в средних ценах отгрузки составило 7240 млн. руб., темп роста равен 103,7% при задании 102%.

Основной причиной невыполнения прогнозных показателей является останов производства в связи с отсутствием сырья и в целях его накопления. При этом клеевой цех останавливался один раз, а желатиновое производство 8 раз.

Производство продукции в номенклатуре представляется в следующем виде:

	Наименование продукции	Един. изм.	2004г.	2005г.	Темп роста, %
1.	Клей костный всего	т	1090	896	82,2
2.	Костный полуфабрикат	т	2785	2240	80,4
3.	Жир животный технический	т	814	719	88,3
4.	Желатин всего:	т	940	917	97,6
	в т.ч. фасованный	т	34	50	147,1
	технический	т	73	31	42,5

Коэффициент загрузки производственных мощностей по клеевому производству равен 0,448, по желатиновому 0,696.

По состоянию на 01.01.2006 года числится основных средств по первоначальной стоимости 43660 млн. рублей. Поступило основных средств в отчетном периоде 151 млн. рублей, выбыло 67 млн. рублей. Остаточная стоимость основных средств на 1.01.2006 г. 23786 млн. рублей

По состоянию на 01.01.2006 года дебиторская задолженность составила 407 млн. руб. в том числе по расчетам с покупателями 262 млн. руб. из нее просроченная задолженность 81 млн. руб.

Кредиторская задолженность составила 950 млн. руб.

Просроченной кредиторской задолженности нет.

Вся дебиторская и кредиторская задолженность обоснованная и взыскиваемая.

Задолженность по кредитам банка составляет 1035 млн. руб., в том числе:

по краткосрочным кредитам 648 млн. руб.

из них: на выплату заработной платы 648 млн. руб.

Конечный срок гашения июльавгуст 2006 г.

По долгосрочному кредиту 387 млн. руб., который был направлен на погашение задолженности за оборудование. Конечный срок гашения июнь 2007 г.

Общехозяйственные расходы за год составили 1947 млн. руб.

в том числе:

амортизационные отчисления 57 млн. руб.

расходы на оплату труда с начислениями 1035 млн. руб.

консультационные услуги 2 млн. руб.

информационные услуги 5 млн. руб.

Расходы по реализации составили 212 млн. руб.

в том числе:

расходы на рекламу 15 млн. руб.

транспортные расходы 97 млн. руб.

таможенные расходы 19 млн. руб.

прочие расходы 81 млн. руб.

Выручка от реализации товаров работ и услуг за минусом НДС и других налогов из выручки за год составила 10666 млн. руб.

в том числе:

от реализации произведенной продукции 10512 млн. руб.

платных услуг 1 млн. руб.

услуг аренды 7 млн. руб.

товаров 6 млн. руб.

продукции общественного питания 140 млн. руб.

Себестоимость реализованных товаров, продукции, услуг (с покупной стоимостью товаров) составила 9787 млн. руб.

в том числе:

себестоимость произведенной продукции 9623 млн. руб.

себестоимость платных услуг 1 млн. руб.

себестоимость реализованных товаров 5 млн. руб.

себестоимость продукции общественного питания 157 млн. руб.

себестоимость аренды 1 млн. руб.

Прибыль от реализации за 2005 год составила 879 млн. руб.

в том числе:

от реализации произведенной продукции 889 млн. руб.

от реализации услуг по аренде 6 млн. руб.

убыток от реализации продукции общественного питания 17 млн. руб.

убыток от реализации товаров 1 млн. руб.

Сальдо операционных доходов и расходов 9 млн. руб.

Сальдо вне реализационных доходов и расходов 232 млн. руб.

Начисленные налоги и сборы из прибыли 272 млн. руб.

Расходы и платежи из прибыли 2 млн. руб.

Чистая прибыль за год составила 382 млн. руб.

Состав основных производственных фондов ОАО «Могилевский желатиновый завод», их стоимость и износ представлены в таблице 1.

Таблица 1. Основные производственные фонды

Наименование групп основных средств	Восстановительная стоимость на 01.01.06, млн. руб	Уд. вес, %	Степень износа, %
Здания и сооружения	28986	66,5	33,4
Сооружения	2613	6,0	54,2
Передаточные устройства	2073	4,8	54,6
Машины и оборудование	9481	21,7	76,2
Транспортные средства	360	0,8	86,1
Инструмент и хозяйственный инвентарь	70	0,2	74,3
ВСЕГО	43583	100,0	45,5

Основные показатели финансово-хозяйственной деятельности за прошедший период приведены в таблице 2.

Таблица 2. Основные показатели финансово-хозяйственной деятельности предприятия за предшествующий период

Наименование показателей	Ед. изм.	2004 год	2005 год
Использование производственных мощностей: Желатин Клей костный	%	71,4 54,5	69,6 44,8
Среднесписочная численность работающих	чел.	412	387
Годовой объем производства в натур.выражении: Желатин темпы к предыдущему году Клей костный темпы к предыдущему году	т % т %	940 88,3 1090 92,3	917 97,6 896 82,2
Годовой объем производства в стоимостном выражении (в действующих ценах),	Млн. руб.	8044	10155
Полные издержки на произведенную продукцию (работы, услуги), всего: в том числе: Сырье и материалы топливо и энергия Заработная плата с начислениями Амортизация Прочие расходы	Млн. руб.	8298 2597 1488 2336 652 1225	9563 3142 1659 3004 589 1169
Выручка от реализации продукции (работ, услуг) с налогами, всего	Млн. руб.	9756	11599
Удельный вес реализованной продукции по рынкам сбыта: Внутренний рынок (РБ) Ближнее зарубежье (СНГ) Дальнее зарубежье (включая страны Прибалтики)	%	30,4 62,7 6,9	24,7 72,3 3
Рентабельность реализованной продукции	%	0,04	9,1
Коэффициент текущей ликвидности		1,7	1,4
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами		0,1	0,1

Данные показатели говорят о том, что предприятие постепенно выходит из трудного финансового положения, хотя еще многое необходимо улучшить для дальнейшей работы завода:

- увеличить удельный вес высококачественной продукции в общем объеме производства;

- снизить уровень издержек производства;

- изыскать новые рынки сбыта продукции;

- провести эффективную работу по привлечению новых сырьевых рынков.

Главные цели и задачи развития ОАО «Могилевский желатиновый завод» заключаются в:

- дальнейшем наращивании объемов производства и ассортимента продукции;

- увеличении загрузки производственных мощностей;

- улучшении товарного вида и качества упаковки продукции;

- целенаправленной и постоянной работе по сокращению энергозатрат и других издержек производства;

- улучшении санитарно-гигиенических условий производства;

- решении социальных проблем трудового коллектива;

- обеспечении стабильной рентабельной работы предприятия.

Расчет объемов производства продукции производится на основании мощности технологического оборудования, обеспеченности сырьем, наличия рынков сбыта продукции и с учетом реконструкции участка мацерации. Планом развития на 2006 год предусмотрена программа производства, приведенная в Приложении 4.

Изменение производственной мощности в 2006 году не предусмотрено (Приложение 9).

Производственная мощность по клеевому производству используется на 44,8 %, это объясняется вынужденным снижением плана производства из-за отсутствия сбыта продукции.

Производственная мощность по желатиновому производству используется на 69,6 %, это объясняется вынужденным снижением плана производства из-за отсутствия сырья.

Для исправления существующего положения на предприятии проведена реконструкция корпуса экспериментального участка под участок по деминерализации (мацерации) кости, приобретено оборудование. В Беларуси и за ее пределами идет постепенное снижение объемов использования клея костного в промышленности.

Выпуск клея в существующем объеме приводит к накоплению его на складе. Направление части кости (2-3 тыс. тонн в год) на выработку желатина позволит увеличить его производство на 135 - 200 т в год (т. е. более полно использовать установленную производственную мощность) и уменьшить объем производства клея.

Норматив запасов готовой продукции по расчету составляет 121 % от месячного объема производства.

Удельный вес желатина в 2006 году в общем объеме производства составит 79,9 %, клеевое производство - 34,0 %. Резких изменений в структуре производства не предусматривается.

Ценовая политика ОАО «Могилевский желатиновый завод» основывается на учете реальных затрат, конъюнктуры рынка, особенностей реализации продукции, соотношения курсов валют на рынке, в зависимости от региона и формы проведения сделки в соответствии с действующим законодательством.

Для реализации производственной программы будут задействованы рабочие, технологические, коммерческие, технические, экономические службы завода с численностью 393 человека (Приложение 14).

Персонал, задействованный в производстве продукции, имеет опыт и высокую квалификацию. Предполагается, что количество персонала не будет увеличиваться, а увеличение программы выпуска продукции будет осуществляться за счет повышения производительности труда.

Расчет амортизационного фонда рассчитан без учета переоценки стоимости основных средств на 1.01.2006 года и приведен в Приложении 12.

На 2006 год на ОАО "Могилевский желатиновый завод" в качестве инвестиционного плана планируется выполнение проектных работ для организации производства по выпуску сухого желе на основе желатина, а также выполнение проектных работ для создания участка по производству преципитата

Мероприятия по освоению новых видов продукции включены в план мероприятий по инженерному обеспечению, охране труда на 2006г. п.п. 1.2, 1.3 (проектные работы). Мероприятия по усовершенствованию выпускаемой продукции п. 1.1 этих мероприятий. Приложение 22.

Источником финансирования данных мероприятий являются собственные средства.

За 2006 год выработано продукции в действующих отпускных ценах на сумму 12065 млн. руб. что по отношению к прошлому году составило 118,8%.

В сопоставимых ценах объем производства отчетного года составил 11534 млн. руб., при этом темп роста объема производства составил 104,2% при задании 104%.

Производство потребительских товаров (пищевой желатин) в средних ценах отгрузки составило 8549 млн. руб., темп роста равен 105,1% при задании 104%.

Производство продукции в номенклатуре представляется в следующем виде:

Наименование продукции	Един. изм.	2005г.	2006г.	Темп роста, %
1.	Клей костный всего	т	896	809	90,3
2.	Костный полуфабрикат	т	2240	1935	86,4
3.	Жир животный технический	т	719	938	130,5
4.	Желатин всего:	т	917	987	107,6
	в т.ч. фасованный	т	50	64	128
	технический	т	31	55	177,4

Коэффициент загрузки производственных мощностей по клеевому производству равен 0,405, по желатиновому 0,749.

Финансовый анализ предприятия ставит пред собой цель показать экономическую эффективность работы завода в 2006 году, а также способность развиваться в нынешних условиях, при этом оставаясь прибыльным.

За счет выполнения мероприятий по снижению издержек производства предусматривается снижение затрат на один рубль товарной продукции с 0,94 руб. до 0,92 руб. Рост реализации продукции спрогнозирован с учетом увеличения производственной мощности по желатину, а также с учетом остатков клея костного на складах завода (Приложение 2, 8).

Произведенный финансовый анализ работы предприятия свидетельствует, что предприятие в течение прогнозного 2006 года способно получить денежные средства для выполнения намеченных мероприятий за счет собственных средств и при этом работать прибыльно (Приложение 15, 16).

2.2 Динамика показателей рентабельности

Для характеристики деятельности исследуемого предприятия за 2006-2007 гг. используем бухгалтерскую отчетность: форма 1 «Бухгалтерский баланс» на 1 января 2005, 2006 и 2007 гг. (приложение 1,2,3), форма 2 «Отчет о прибылях и убытках» за 2005 и 2006 гг. (приложение 4,5) и «Показатели, характеризующие финансово-хозяйственную деятельность предприятия за 2006 год» (приложение 6). На основании этих данных составим таблицу 2.1, характеризующую динамику развития РПУП «Могилевский завод «Строммашина».

Таблица 2.1 - Основные финансово-экономические показатели деятельности РПУП «Могилевский завод «Строммашина» за 2004-2006 гг.

Показатели	2004 г.	2005 г.	2006 г.	Изменение()	Темп роста, %
				2005г.от 2004г.	2006г. от 2005 г	2005/2004	2006/2005
Объем производства продукции (работ, услуг) млн. руб.
- в действ. ценах	8044	10155		+2111		126,2
-в сопоставимых ценах	7698
Выручка от реализации, млн. руб.	9756	11599	12232	+1843	+633	118,9	105,5
Себестоимость реализованных товаров, продукции, работ, услуг, млн. руб.		9787	11797		+2010		120,5
Запасы готовой продукции, млн. руб.
- в фактических ценах
-в сопоставимых ценах
Прибыль, млн. руб.	810	879
в том числе от реализации продукции (работ, услуг)
Чистая прибыль, млн. руб.			161
Рентабельность реализованной продукции, %
Среднесписочная численность работников, чел.	405
Производительность труда, тыс. руб.	22669
Среднемесячная заработная плата, тыс.руб.
Затратоемкость на 1 руб. произв.продукции, р.	8263
Материалоемкость на 1000 руб. продукции (работ, услуг), руб.
Коэффициент текущей ликвидности
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

Заключение

Акционерная собственность - это закономерный результат процесса развития и трансформации собственности, когда на определенном этапе развития масштабы производства, уровень технологии, система организации финансов создают предпосылки для принципиально новой формы организации производства на базе добровольного участия акционеров.

Акционерная форма позволяет привлечь в одно предприятие капиталы многих лиц, причем даже тех, которые сами не могут в силу любых причин заниматься предпринимательской деятельностью. Кроме того, ограничение ответственности размером внесенного вклада позволяет вкладывать средства в весьма перспективные, но и в высоко рискованные проекты, существенно ускоряя внедрение достижений научно-технического прогресса. Имеется также множество других положительных сторон акционерной формы собственности, делающие ее поистине универсальной и применимой везде, где есть необходимость и возможность ограничить масштабы ответственности предпринимателя.

Последнее обстоятельство особенно важно в условиях нестабильной экономики, когда непредвиденная обстановка производства может привести к огромным убыткам, долгам, на погашение у которых может не хватить всего имеющегося имущества. Подобной ответственности подвергаются индивидуальные предприниматели и некоторые юридические лица, имеющие другую организационно-правовую форму. Акционерные общества позволяют более эффективно использовать материальные и другие ресурсы, оптимально сочетать личные и общественные интересы всех участников.

Акционерные общества, являющиеся основной формой организации современных крупных предприятий и организаций во всем мире, представляют собой наиболее совершенный правовой механизм по организации экономики на основе объединения имущества частных лиц, корпораций различного вида и иных органов. Основными чертами этого вида общества являются:

· разделение акционерного капитала на равномерные, свободно обращающиеся доли - акции;

· ограничение ответственности участников по обязательствам общества только взносами в капитал общества;

· уставная форма объединения, позволяющая легко менять число участников и размеры акционерного капитала;

· отделение общего руководства от управления самим предприятием, которое сосредотачивается в руках особого органа - правления (дирекции) общества.

Акционерные общества имеют ряд преимуществ по сравнению с другими формами собственности.

Во-первых, общество имеет возможность привлекать средства акционеров для пополнения уставного фонда и расширения своей деятельности, причем эти средства не подлежат возврату (за исключением полной ликвидации общества), так как акции обществом не выкупаются, а лишь перепродаются другим акционерам.

Во-вторых, общее руководство деятельностью общества отделено от конкретного от конкретного управления, что позволяет нанимать и выбирать наиболее подходящих управляющих, директоров, заставляет акционеров серьезно относиться к подбору управляющего персонала, так как каждый акционер отвечает за эффективную работу общества вложенными средствами.