Анализ эффективности инвестиционного проекта ООО "Силуэт"

Сравнивая эти таблицы можно сделать вывод о том, что с течением времени имеется возможность уменьшения себестоимости по всем расчетным параметрам. Не увеличивая цену на услуги можно увеличить наценку за счет увеличения объема предоставляемых услуг.

На 26 % возможно уменьшение доли постоянных затрат в услуге. На 6 % доли переменных затрат. Себестоимость одного часа работы может быть уменьшена с 242 до 190 руб., что составляет 12 %.

Таблица 3.7.34

Расчет себестоимости

3.8 Расчет точки безубыточности

Точка безубыточности позволяет определить тот момент, когда продажи услуг перестанут приносить убыток, т.е. при каком объеме продаж услуг салон выйдет на нулевой баланс. Безубыточное определение продажи услуг определяется следующим образом [11]

- Общие издержки делятся

- на постоянные FC

- переменные VC.

-общие издержки КС КС=FC+VC

Оборот U-это произведение цены p и количества услуг х. U=p*x

Условие безубыточности описывает равенство K=U или px=vx+f.

То есть критический ( безубыточный) объем продаж салона х равен:

X=f/(p- v) Чем выше переменные расходы, тем выше критический объем производства услуг. При снижении цены необходимо увеличивать объем сбыта. Очевидно, что уменьшение сбыта, увеличивает риск потерь.

Постоянные издержки первого месяца работы -302263 руб. в месяц

- 10075 руб. в день

Переменные издержки первого месяца работы - 96500 руб. в месяц

- 3217 руб.день.

Общие издержки первого месяца работы - 398763 руб. в месяц

- 13292руб.,17 услуг в день

Общие издержки 2010 года - -326119руб. в месяц.

-10870 руб., 14 услуг в день

Цена услуги 767 руб.

Порог безубыточности начинается от продажи 16 услуг в день. или 480 услуг в месяц. Для того, чтобы выйти на запланированные показатели нужно увеличить количество посетителей, при этом порог безубыточности может быть уменьшен к 2011 году и составить 11 услуг в день или 330 в год. При этом риск потерь уменьшится. (Приложение).

3.9 Прогноз потока реальных денег

Привлечение капитала

Для осуществления проекта необходимы денежные средства в размере одного миллиона двухсот шестидесяти тысяч рублей 1 260 000.

Предполагается денежный заем сроком на год. С выплатой процента по займу (ориентировочно 10% годовых).

Денежные средства будут использованы на проведение ремонтных работ салона «Силуэт», на приобретение оборудования, а также на оборотные средства для начальной работы.

Произведенный расчет движения денежных средств позволяет сделать вывод о своевременных выплатах по займу, как процента, так и самого займа.

Движение денежных средств

Составление отчета о движении денежных средств, завершающая стадия финансовых расчетов по проекту. Данный отчет показывает обеспеченность финансовыми ресурсами процесса реализации проекта на каждом этапе [10]

Все денежные поступления и платежи отражаются в отчете о движении денежных средств в периоды, соответствующие фактическим датам осуществления этих выплат. Остаток денежных средств на счете (баланс наличности) используется на обеспечение деятельности салонов в последующие периоды, на погашение займа, выплаты налогов, увеличение заработной платы и личное потребление. Денежные средства за выполненные услуги поступают ежедневно, что позволяет аккумулировать денежные средства необходимые для выплат заработной платы, арендной платы, приобретения расходных материалов.

Налоги уплачиваются по истечении налогового периода, который составляет квартал. Подробное построение таблицы движения денежных средств предполагается выполнять на год в рабочем порядке.

В таблице расчета движения денежных средств отражен весь денежный поток как наличного, так и безналичного расчета. Сальдо на каждом шаге расчетного периода - положительно, что видно из таблицы ( Приложение).

Анализ экономических показателей

Расчеты, произведенные в настоящем разделе показали, что проект создания салона красоты «Силуэт» достаточно эффективен.

Рассчитанный индекс прибыльности проекта ( т.е. отношение стоимости связанной с его реализацией будущих денежных потоков к стоимости первоначальных инвестиций ) имеет значение 6.07( проект рассчитан на 3 года

Срок окупаемости ( т.е. время, за которое поступление от производственной деятельности предприятия покроют затраты на инвестиции составляет 1год 1 месяц. Чистый доход имеет положительное значение.

Анализ денежных потоков показывает, что предприятие имеет положительный баланс денежных средств, в течение всего периода реализации проекта.

Минимум имеющихся в распоряжении салона средств, приходится на первый месяц проекта. Первый месяц работы убыточный, но первый расчетный период- 3-й квартал уже имеет положительное сальдо.

Именно для того, что бы, начиная с первого квартала работы салон смог бы получать доход и было принято решение об увеличении займа на величину 200000 руб. т.е. на оборотные средства.

Доходность предприятия уже после первых месяцев работы будет являться мощным позитивным стимулом, для сотрудников, что сократит степень социальных рисков.[8]

Рентабельность проекта в целом (определяется путем деления величины прибыли до выплат процентов по кредитам и налогов на сумму вложенного заемного и собственного капитала, т.е. характеризует способность салона генерировать прибыль.) составляет 28 % в течение первого года его реализации.

Основные показатели проекта представлены в таб.3.9.37

Анализ позволяет сделать вывод о достаточной финансовой устойчивости проекта в течении всего периода его реализации. Более подробный отчет о прибылях и убытках представлен таблицей 3.10.38 в приложении 3.

Таблица 3.9.37

Упрощенный расчет о прибылях и убытках

При соответствующих значениях коэффициента дисконтирования при ставке кредитования 10% имеем чистый приведенный доход

только за 2010 год NPV = 1394286/1.3 - 126000 = 946 527,7 руб. Это подтверждает окупаемость привлеченных заемных средств на второй год реализации проекта.

3.10 Риски и гарантии

Условием умелого управления предоставленными ресурсами является учет возможного риска осуществления проекта. Риск означает вероятность неполучения положительного результата (прибыли) или получение отрицательного результата (убытков) в предпринимательской деятельности.

Таблица 3.10.39

Риски и гарантии

По источнику возникновения различают риск хозяйственный, связанный с личностью человека, обусловленный природными факторами. По причине возникновения риски делят на обусловленные неопределенностью будущего, непредсказуемостью поведения партнеров, недостатком информации [10,11].

По характеру проявления риски различают на политические и коммерческие.

Среди мер снижения риска выделяют эффективное прогнозирование и систематическое планирование деятельности фирмы, страхование и самострахование. Возможные риски и предложения по их уменьшению представлены в таблице 3.10.39.

ВЫВОДЫ

Данный бизнес план Создание салона красоты «Силуэт» разрабатывался на основе анализа накопленной к настоящему времени информации о работе существующих салонов красоты, а также на результатах проведенного маркетингового исследования с детальной проработкой финансового плана.

Бизнес-план имеет четко очерченные временные рамки, а именно три года и по истечении которых определенные планом задачи и цели должны быть выполнены. А именно получение стабильной прибыли при оказании современных услуг парикмахерского искусства, ногтевого сервиса и косметологии.

Начало работы салона «Силуэт» третий квартал 2009 года .

Срок окупаемости 1год 1 месяц.

Возврат заемных средств начинается с 4-го квартала 2009 года.

Полное погашение заемных средств намечено на начало октября 20107 г.

Анализ чувствительности показал, что вложения капитала производительны. Риск минимальный.

Считаю, что данный бизнес жизнеспособен, отвечает всем поставленным задачам и приносит достаточную для дальнейшего развития бизнеса прибыль

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В данном дипломном проекте была рассмотрена возможность создания малого, предприятия в сфере услуг. Проанализировав положение дел в отрасли можно сделать вывод о том, что на данный момент времени спрос на парикмахерские услуги достаточно велик. Произведя маркетинговый анализ стола понятно, что на данной территории Южного Административного Округа открытие предприятия по оказанию парикмахерских и косметических услуг населению целесообразно.

В связи с этим был разработан настоящий бизнес план салона красоты «Силуэт».

Детальная разработка бизнес плана позволила сделать выводы о выгодности создания салона. Привлечение инвестиций выгодно, как для инвестора, так и для предпринимателя. Предполагаемая работа салона будет достаточно эффективной, способной приносить прибыль.

Величина дисконтирования проекта положительна. Имеются возможности для дальнейшего развития салона или сети салонов.

При разработке данного дипломного проекта были использованы следующие материалы: статьи, нормативные акты, специальная литература, сведения полученные от администрации Южного округа, Интернета, а также средств массовой информации.

Список использованной литературы

бизнес план инвестиционный проект

1. Грибов В.Д., «Менеджмент», Уч. пособие, -М: КНОРУС, 2008, - 280 стр.

2. Богомолов А.Ю. Бизнес план. Методика разработки - Москва «Ось» 2002 г. 864 с.

3.Орлова Е.Р. Бизнес-план: Основные проблемы и ошибки, возникающие при его написании М: Омега- Л, 2005г. =152 с.

4. Морозов Ю.В. Основы маркетига: Учебное пособие для вузов- М: Издательский дом»Дашков и К» 2000 г.-156 с.

5. Журналы «Долорес» 2006г.М:Центр парикмахерского искусства

6. Черник Д.Г. и др. Налоги. - 5-е изд., перераб. и доп. - 656 с., М.: Финансы и статистика,2002г.

7. Ковалев В.В. Методы оценки инвестиционных проектов. -144 с., М.: Финансы и статистика, 2002г.

8. Сычев И.Г. и др. Толковый словарь аудиторских, налоговых и бюджетных терминов. - 272 с., М.: Финансы и статистика, 2002

9. Ивашкевич В.Б. Сборник заданий и примеров по управленческому учету. - 80 с., М.: Финансы и статистика, 2002г.

10. Бороненкова С.А. Управленческий анализ. -384 с., М.: Финансы и статистика, 2002г.

11. Ендовицкий Д.А. и др. Практикум по инвестиционному анализу. - М.: Финансы и статистика,240 с„ 2001г.

12. Ковалев В.В. Методы оценки инвестиционных проектов. -144 с., М.: Финансы и статистика, 2002г.

13. Хруцкий В.Е. и др. Внутрифирменное бюджетирование. - 400 с., М.: Финансы и статистика, 2002

14. Попов В.М. - Бизнес фирмы и бюджетирование потока денежных средств. М.: Финансы и статистика, 2003. - 400 с.

15. Глазунов В.Н. - Управление доходом фирмы: Практические рекомендации. М.: Экономика, 2003. - 283 с.

16. "Управление компанией". - 2003 N9 Федосеев А. - Новые горизонты управления бизнесом. (Система Сбалансированных Показателей). - с.34-40.

17. Ольве Н. - Оценка эффективности деятельности компании. Практическое руководство по использованию сбалансированной системы показателей. Пер. с англ. - М.: ИД "Вильямс", 2003. - 304 с.

18. Манько Н.В. Коммерция. - 256 с., М.: Финансы и статистика, 2002 г.

19. Грязнова А.Г. и др. Оценка бизнеса. - 512 с., М.: Финансы и статистика,2002г.

20. Сергеев И.В. и др. Оперативное финансовое планирование на предприятии. -288 с., М. .: Финансы и статистика, 2002г.

21. www.group-hitek.ru

22. www.vira.ru

23. www.nalog.ru

Размещено на Allbest.ru