Финансовое планирование на предприятии

Размещено на http://www.allbest.ru/

1. Практическая часть

Таблица 1 Расчет плановой суммы амортизационных отчислений

№	Показатели	Сумма, тыс. руб.
1.	Стоимость амортизируемых основных фондов на начало года	31283,1
2.	Среднегодовая стоимость амортизируемых основных фондов	39019,79
3.	Сумма амортизационных отчислений	3013,36
4.	Использование амортизационных отчислений на капитальные вложения	3013,36

Решение:

1. Среднегодовая стоимость основных фондов (ОФср) определяется по формуле [7, с.17]:

, (1)

где ОФнг - стоимость основных фондов на начало периода,

ОФвв - стоимость вводимых в действие основных фондов,

К1 - количество месяцев работы основных фондов, начиная с месяца, следующего за месяцем ввода и до конца года,

ОФвыб - стоимость выбывающих основных фондов,

К2 - количество месяцев работы основных фондов до месяца их вывода,

ОФакт - стоимость активной части основных фондов, срок службы которых истекает в планируемом году,

К3 - количество месяцев до конца года после истечения срока службы активной части основных фондов.

а) здания:

б) сооружения и передаточные устройства:

в) силовые машины и оборудование:

г) рабочие машины и оборудование:

д) измерительные и регулирующие приборы и устройства:

е) транспортные средства:

ж) прочие основные фонды:



з) всего:

2. Величина амортизационных отчислений (АО) определяется по формуле [7, с.18]

, (2)

где ОФср - среднегодовая стоимость основных фондов,

Nа - норма амортизации.

а) здания:

б) сооружения и передаточные устройства:

в) силовые машины и оборудование:

г) рабочие машины и оборудование:

д) измерительные и регулирующие приборы и устройства:

е) транспортные средства:

ж) прочие основные фонды:

з) всего:

Таблица 2 Составление сметы затрат на производство и реализацию продукции (работ, услуг)

№	Статьи затрат	Всего за год, тыс. руб.	В т.ч. IV кв., тыс. руб.
1.	Материальные затраты	22800	5000
2.	Затраты на оплату труда	9800	2400
3.	Амортизация основных средств	3013,36	753,34
4.	Прочие затраты В т.ч. налоги, относимые на себестоимость продукции, включая единый социальный налог	15100 6500	3800 1650
5.	Итого затрат на производство	50713,36	11953,34
6.	Списано на непроизводственные счета	190	50
7.	Затраты на валовую продукцию	50523,36	11903,34
8.	Изменение остатков незавершенного производства	+410	+170
9.	Изменение остатков по расходам будущих периодов	-20	-4
10.	Производственная себестоимость товарной продукции	50133,36	11737,34
11.	Внепроизводственные расходы	1200	300
12.	Полная себестоимость товарной продукции	51333,36	12037,34
13.	Товарная продукция в действующих ценах без НДС	70000	17800

Решение:

1. Амортизационные отчисления за IV кв.:

2. Итог затрат на производство

а) всего за год:

б) в т.ч. IV кв.:

3. Затраты на валовую продукцию

а) всего за год:

б) в т.ч. IV кв.:



4. Производственная себестоимость товарной продукции

а) всего за год:

б) в т.ч. IV кв.:

5. Полная себестоимость товарной продукции

а) всего за год:

б) в т.ч. IV кв.:

Таблица 3 Расчет прибыли планируемого года

№	Показатели	Сумма, тыс. руб.
1.	Фактические остатки нереализованной продукции на начало года: а) в ценах базисного года без НДС и акцизов б) по производственной себестоимости в) прибыль	4200 2700 1500
2.	Выпуск товарной продукции (работ, услуг): а) в действующих ценах без НДС и акцизов б) по полной себестоимости в) прибыль	70000 51333,36 18666,64
3.	Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года: а) в днях запаса б) в действующих ценах без НДС и акцизов в) по производственной себестоимости г) прибыль	20 3955,6 2608,2 1347,4
4.	Объем реализуемой продукции в планируемом году: а) в действующих ценах без НДС и акцизов б) по полной себестоимости в) прибыль от реализации товарной продукции	70244,4 51425,16 18819,24
5.	Прибыль от реализации излишнего оборудования (балансовая стоимость 6000 тыс. руб., рыночная цена - 8000 тыс. руб.)	2000
6.	Планируемая прибыль (убыток) от внереализационных операций, в т.ч.: дивиденды, полученные от организации-резидента проценты, уплаченные за долгосрочный кредит	-273,79 - 273,79
7.	Прибыль (убыток) планируемого года	20545,45

Решение:

1. Прибыль в остатках нереализованной продукции на начало года:

2. Прибыль от выпуска товарной продукции:

3. Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года (Ок.г.) определяются по формуле [7, с.20]:

, (3)

где ОВ - однодневный выпуск товарной продукции,

а) в действующих ценах без НДС и акцизов [7, с.21]:

, (4)

где ВIV - выпуск товарной продукции в IV квартале.

,

б) по производственной себестоимости [7, с.21]:

, (5)

где ЗIV - производственная себестоимость товарной продукции за IV кв.

,

в) прибыль в планируемых остатках нереализованной продукции на конец года:

4. Объем реализуемой продукции (РП) в планируемом году определяется по формуле [7, с.22]:

, (6)

где Он.г. - остатки на начало года,

ТП - выпуск товарной продукции в планируемом году,

Ок.г. - остатки на конец года.

а) в действующих ценах без НДС и акцизов:

б) по полной себестоимости:

в) прибыль от реализации товарной продукции:

5. Прибыль от реализации оборудования:

6. Планируемая прибыль (убыток) от внереализационных операций - это проценты за долгосрочный кредит (рассчитывается в таблице 4, п. 8).

7. Прибыль планируемого года:

Таблица 4 Расчет источников финансирования капитальных вложений

№	Источники	Капвложения производственного назначения, тыс. руб.	Капвложения непроизводственного назначения, тыс. руб.
1.	Прибыль, направленная на капвложения	5000	2000
2.	Амортизационные отчисления по основным средствам производственного назначения	3013,36	-
3.	Плановые накопления по смете на СМР, выполненные хозяйственным способом	74	-
4.	Поступление средств на жилищное строительство в порядке долевого участия	-	3000
5.	Прочие источники	-	-
6.	Долгосрочный кредит	912,64	-
7.	Итого	9000	5000
8.	Сумма процентов за долгосрочный кредит	273,79	-

Решение:

1. Плановые накопления по смете на СМР, выполненные хозяйственным способом:

2. Дополнительная потребность в источниках финансирования составит:

а) по капвложениям производственного назначения:

б) по капвложениям непроизводственного назначения:

3.Общая потребность в долгосрочном кредите составит 912,64 тыс. руб.

4. Сумма процентов за долгосрочный кредит:

Таблица 5 Расчет налога на прибыль

№	Показатели	Сумма, тыс. руб.
1.	Прибыль, полученная предприятием в т.ч. дивиденды, полученные от организации-резидента	20545,45 -
2.	Налогооблагаемая прибыль	20545,45
3.	Ставка налога на прибыль, % в федеральный бюджет в бюджет субъекта РФ в местный бюджет	20 2 18 -
4.	Сумма налога, причитающегося к уплате, в т.ч.: в федеральный бюджет в бюджет субъекта РФ в местный бюджет	4109,09 410,91 3698,18 -
5.	Налог на прочие доходы	-
6.	Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия	16436,36

Решение:

1. Прибыль планируемого года определена в таблице 3 п.7.

2. Ставка налога на прибыль на момент решения задачи составляет 20%, в том числе: в федеральный бюджет - 2%, в бюджет субъекта РФ - 18% [2, гл.2].

3. Сумма налога, причитающегося к уплате всего:

В том числе:

а) в федеральный бюджет:

б) в бюджет субъекта РФ:

4. Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия:

Таблица 6 (тыс. руб.) Расчет потребности предприятия в оборотных средствах

№	Статьи затрат	Норматив на начало года	Затраты IV кв. всего	Затраты IV кв. в день	Нормы запаса в днях	Норматив на конец года	Прирост, снижение (+ -)
1.	Производственные запасы	945	5000	55,56	25	1389	+444
2.	Незавершенное производство	524	11903,34	132,26	7	925,82	+401,82
3.	Расходы будущих периодов	35	-	-	-	19	-16
4.	Готовые изделия	728	11737,34	130,41	9	1173,69	+445,69
5.	Итого	2232	-	-	-	3507,51	+1275,51
Источники финансирования прироста
6.	Прирост устойчивых пассивов	-	-	-	-	-	73
7.	Прибыль	-	-	-	-	-	1202,51

Решение:

1. Базой для расчета нормативов оборотных средств являются затраты IV кв., учтенные в смете затрат (таблица 2):

по производственным запасам - материальные затраты (п.1);

по незавершенному производству - затраты на валовую продукцию по готовым изделиям - производственная себестоимость товарной продукции (п. 10).

2. Затраты IV кв. в день определяются по формуле [7, с.27]:

, (7)

где ЗIV - общая сумма затрат IV квартала (для каждой категории).

а) по производственным запасам:

б) по незавершенному производству:

прибыль смета затрата вложение

в) по готовым изделиям:

3. Нормативы на конец года по всем категориям оборотных средств определяются по формуле [7, с.27]:

, (8)

где ОЗ - однодневные затраты,

N - норма запаса в днях.

а) по производственным запасам:

б) по незавершенному производству:

в) по готовым изделиям:

4. Прирост или снижение норматива определяется как разница норматива на конец года и норматива на начало года.

а) по производственным запасам:

б) по незавершенному производству:

в) по готовым изделиям:

5. Норматив оборотных средств по расходам будущих периодов на конец года определяется путем корректировки норматива на начало года на величину планируемого изменения этого норматива:

6. Величина прибыли, предусмотренной на финансирование прироста оборотных средств:

Таблица 7 Распределение прибыли

№	Показатели	Сумма, тыс. руб.
	Прибыль к распределению	20545,45
1.	Налог на прибыль	4109,09
2.	Налог на прочие доходы	-
3.	Отчисления в резервный фонд	821,82
4.	Капитальные вложения производственного назначения	5000
5.	Строительство жилого дома	2000
6.	Приобретение ценных бумаг (акций)	1300
7.	Выплата премий работникам предприятия за счет средств целевого назначения	1900
8.	Удешевление питания в столовых	700
9.	Затраты на проведение спортивных мероприятий	300
10.	Финансовая помощь детскому дому	400
11.	Плата за сверхнормативные выбросы загрязняющих веществ	190
12.	Прирост оборотных средств	1202,51
13.	Выплата дивидендов	2500
14.	Остаток нераспределенной прибыли	122,03

Решение:

1. Прибыль к распределению - это прибыль планируемого года (таблица 3, п. 7).

2. Налог на прибыль рассчитан в таблице 5 (п. 4).

3. Отчисления в резервный фонд планируются в размере 5% от прибыли, остающейся в распоряжении предприятия (таблица 5, п. 6):

4. Величина прибыли, предусмотренная на финансирование прироста оборотных средств, определена в таблице 6 (п. 7).

5. Остаток нераспределенной прибыли определяется методом вычитания из прибыли к распределению суммы всех учтенных элементов распределения.

Таблица 8 Составление финансового плана. Баланс доходов и расходов (финансовый план)

Разделы и статьи баланса	Сумма, тыс. руб.
1	2
I. Доходы (приток денежных средств)
А. От текущей деятельности
Выручка от реализации продукции (работ, услуг) без НДС	70244,4
Прирост устойчивых пассивов	73
Прочие поступления	-
Итого по разделу А	70317,4
Б. От инвестиционной деятельности
Выручка от прочей реализации (без НДС)	8000
Доходы от внереализационных операций (в т.ч. дивиденды полученные)	-
Накопления по СМР, выполненным хозяйственным способом	74
Средства, поступившие в порядке долевого участия в жилищном строительстве	3000
Итого по разделу Б	11074
В. От финансовой деятельности
Увеличение уставного капитала	-
Увеличение задолженности, в том числе:	912,64
получение новых займов, кредитов	912,64
выпуск облигаций	-
Итого по разделу В	912,64
Итого доходов	82304,04
II. Расходы (отток денежных средств)
А. По текущей деятельности
Затраты на производство и реализацию продукции (без амортизационных отчислений и налогов, относимых на себестоимость)	41911,8
Платежи в бюджет - всего, в том числе:	10609,09
налоги, включаемые в себестоимость	6500
налог на прибыль	4109,09
налоги, уплачиваемые за счет прибыли, остающейся в распоряжении предприятия	-
налог на прочие доходы	-
Выплаты социального характера - всего, в том числе:	2900
премии работникам предприятия из средств целевого финансирования	1900
удешевление питания в столовых	700
затраты на проведение спортивных мероприятий	300
Прирост собственных оборотных средств	1275,51
Итого по разделу А	56696,4
Б. По инвестиционной деятельности
Инвестиции во внеоборотные активы - всего, в том числе:	15300
капитальные вложения производственного назначения	9000
капитальные вложения непроизводственного назначения	5000
долгосрочные финансовые вложения	1300
Расходы по прочей реализации (балансовая стоимость реализованного оборудования)	6000
Расходы по внереализационным операциям	-
1	2
Прочие расходы	-
Итого по разделу Б	21300
В. По финансовой деятельности
Погашение долгосрочных кредитов и займов	-
Уплата процентов по долгосрочным кредитам	273,79
Краткосрочные финансовые вложения	-
Выплата дивидендов	2500
Отчисления в резервный фонд	821,82
Оказание финансовой помощи	400
Прочие расходы	190
Итого по разделу В	4185,61
Итого расходов	82182,01
Превышение доходов над расходами (+)	122,03
Превышение расходов над доходами (-)	-
Сальдо по текущей деятельности	+13621
Сальдо по инвестиционной деятельности	-10226
Сальдо по финансовой деятельности	-3272,97

1. Анализ структуры планируемых доходов и расходов.

Рассчитаем удельный вес элементов доходной части финансового плана.

а) выручка от реализации продукции (без НДС):

б) прирост устойчивых пассивов:

в) выручка от прочей реализации:

г) накопления по СМР, выполненным хозяйственным способом:

д) средства, поступившие в порядке долевого участия в жилищном строительстве:

е) получение долгосрочного кредита:

Таким образом, в планируемом году наибольший удельный вес в структуре доходов и поступлений составит выручка от реализации продукции.

Рассчитаем удельный вес элементов расходной части финансового плана.

а) затраты на производство и реализацию продукции (без амортизационных отчислений и налогов, относимых на себестоимость:

б) платежи в бюджет:



в) выплаты социального характера:

г) прирост собственных оборотных средств:

д) инвестиции во внеоборотные активы:

е) балансовая стоимость реализуемого оборудования:

ж) уплата процентов по долгосрочному кредиту:

з) выплата дивидендов:

и) отчисления в резервный фонд:

к) оказание финансовой помощи:

л) прочие расходы:

Таким образом, более половины предстоящих расходов составят затраты на производство и реализацию продукции.

2. Порядок и направления распределения прибыли

Величина запланированной прибыли - 20545,45 тыс. руб.

«Под распределением прибыли понимается направление прибыли в бюджет и по статьям использования на предприятии» [16, с.159].

Налог на прибыль составит 4109,09 тыс. руб.

«Чистая прибыль, т.е. прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия после вычета налогов» [14, с.311] (16436,36 тыс. руб.) подразделяется на две части:

1) направляется на увеличение имущества предприятия и участвует в процессе накопления (10446,36 тыс. руб.), в том числе:

· отчисления в резервный фонд - 5% от чистой прибыли

();

· капвложения производственного назначения - 30,42% от чистой прибыли

();строительство жилого дома - 12,17% от чистой прибыли

();

· приобретение ценных бумаг - 7,91% от чистой прибыли

();

· финансирование прироста оборотных средств - 7,32% от чистой прибыли

();

· остаток нераспределенной прибыли - 0,74% от чистой прибыли

();

2) используется на потребление (5990 тыс. руб.), в том числе:

· выплаты социального характера - 17,64% от чистой прибыли

();

· оказание финансовой помощи детскому дому - 2,43% от чистой прибыли

();

· плата за сверхнормативные выбросы загрязняющих веществ - 1,16% от чистой прибыли

();

· выплата дивидендов - 15,21% от чистой прибыли

();

Таким образом, в предстоящем периоде на накопление планируется направить 63,56% чистой прибыли предприятия, а на потребление - 36,44%.

3. Расчет показателей рентабельности (продукции и продаж)

«Рентабельность - это относительный показатель эффективности производства, характеризующий уровень отдачи затрат и степень использования ресурсов» [16, с.161].

Рентабельность продукции (Рп) определяется по формуле [17, с.68]:

, (9)

где Птп - сумма годовой прибыли от реализации товарной продукции,

С - полная себестоимость товарной продукции.

Рентабельность продаж (Рц) рассчитывается по формуле [17, с.68]:

, (10)

где Цп - объем реализованной продукции в действующих ценах (без НДС и акцизов).

4. Оценка выбора источников финансирования капитальных вложений и прироста оборотных средств

На финансирование капитальных вложений производственного назначения планируется направить 9000 тыс. руб. В том числе:

· из прибыли - 5000 тыс. руб.,

· амортизационные отчисления - 3013,36 тыс. руб.,

· плановые накопления по СМР, выполненным хозяйственным способом - 74 тыс. руб.,

· долгосрочный кредит - 912,64 тыс. руб.

Следовательно, собственные источники финансирования капитальных вложений производственного назначения составят 89,86% (), тогда как заемные - всего 10,14% ().

На строительство жилого дома планируется направить 5000 тыс. руб. Финансирование строительства за счет собственных источников планируется в размере 40% (), а за счет привлеченных средств - в размере 60% ().

Финансирование прироста оборотных средств (1275,51 тыс. руб.) планируется за счет собственных источников. Прибыль составит 94,28% () от объема финансирования, а прирост устойчивых пассивов - 5,72% (). Следовательно, основным источником пополнения оборотных средств является полученная прибыль.

5. Оценка результатов (сальдо) по каждому виду деятельности

Сальдо по текущей деятельности (13621 тыс. руб.) включает:

1) амортизационные отчисления - 3013,36 тыс. руб.;

2) остаток прибыли от реализации продукции после уплаты налога на прибыль, расходования средств на социальные нужды и на финансирование прироста собственных оборотных средств:

18819,24 - 4109,09 - 2900 - 1202,51 = 10607,64 тыс. руб.

Сальдо по инвестиционной деятельности составляет 10226 (со знаком минус). Поскольку финансирование инвестиций во внеоборотные активы планируется осуществлять из разных источников (прибыли, амортизационных отчислений, долгосрочного кредита), недостаток средств покроется за счет доходов и поступлений от текущей и финансовой деятельности.

Сальдо по финансовой деятельности составляет 3272,97 (со знаком минус). Поступления средств от данного вида деятельности - это долгосрочный кредит, который планируется направить на финансирование капитальных вложений. Проценты по долгосрочному кредиту являются внереализационными расходами и уменьшают сумму прибыли планируемого года. Остальные расходы по финансовой деятельности производятся за счет чистой прибыли предприятия.

6. Оценка методов, примененных в ходе планирования

В ходе планирования были применены следующие методы:

· метод прямого счета,

· нормативный метод,

· балансовый метод.

Метод прямого счета применяется, как правило, при небольшом ассортименте выпускаемой продукции; «прибыль при этом исчисляется как разница между выручкой от реализации товарной продукции в соответствующих ценах (без НДС и акцизов) и полной ее себестоимостью» [16, с.159].

Потребность предприятия в оборотных средствах установлена в процессе нормирования: исходя из норм запаса и расхода товарно-материальных ценностей, определены частные нормативы, а путем их суммирования рассчитан совокупный норматив. Преимуществом этого метода является достоверность, позволяющая сделать наиболее точные расчеты частных и совокупного нормативов.

Балансовый метод применен при составлении финансового плана. Баланс доходов и расходов - это сводный плановый документ, который составлен на основе проведенных ранее расчетов. Превышение доходов над расходами свидетельствуют о наличии нераспределенной прибыли (202,4 тыс. руб.) и соответствует ее значению в таблице 7, п.14.

Размещено на Allbest.ru