Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Трансформационные модели внешнеэкономической политики государства в региональном аспекте

План

внешнеэкономическая политика регион инвестиционная

1.1 Концепция формирования внешнеэкономической политики Украины в контексте экономической безопасности ее регионов

1.2 Совершенствование механизма оценки экономической эффективности инвестиционной деятельности иностранных инвесторов

1.3 Пути развития инвестиционно-инновационного потенциала регионов как фактор повышения их конкурентоспособности

Выводы

Литература

1.1. Концепция формирования внешнеэкономической политики Украины в контексте экономической безопасности ее регионов

В начале третьего тысячелетия определяющим фактором как национального, так и международного развития является глобализация мировой экономики, которая превращается в доминирующую тенденцию мирохозяйственных процессов.

Глобализация экономики - это многогранный процесс, основными движущими силами которого являются научно-технический прогресс, развитие международной инфраструктуры, революционные изменения в информационных технологиях, а также либерализация торговли и международных связей.

В ходе разработки национальной стратегии развития, которая обеспечивала бы глобальную интеграцию Украины в мировые экономические структуры, необходимо в полной мере учитывать особенности процесса глобализации и ее противоречивый характер. Так, с одной стороны, глобализация невиданно расширяет возможности отдельных стран относительно использования и оптимальной комбинации разнообразных ресурсов, их более глубокого и всестороннего участия в системе международного разделения труда, с другой - глобальные процессы значительно обостряют конкурентную борьбу, приводят к манипулированию огромными финансовыми и инвестиционными ресурсами, которые представляют реальную угрозу для стран с низкими и средними доходами.

При неопровержимых преимуществах глобализации следует также учитывать неоднозначность и разнонаправленность ее влияния на различные области современного производства. Так, в процессе структурных глобальных трансформаций, которые постепенно распространяются на мировое экономическое пространство, преимущество получают отрасли обрабатывающей промышленности и сферы услуг.

В условиях глобализации одним из наиболее полемических вопросов в области современного государственного регулирования является вопрос о степени открытости национальных экономик. В этой связи необходимо отметить, что декларирование на международном уровне открытости как основы гармонизации мирохозяйственных связей, не находит в полной мере пока отражения в действующей практике регулирования внешней торговли. В этих условиях не вызывает сомнения, что определение перспектив развития Украины как структурного элемента мирохозяйственных процессов связано с современными стратегиями развития национальной экономики, которые должны соответствовать одновременно требованиям и автаркии и глобализации, как единства противоположностей, должен учитывать особенности интеграционных процессов, которые происходят в мире, быть ориентированными на совпадения национальных, региональных и глобальных интересов.

Важнейшим качественным признаком и показателем, который характеризует развертывание процесса глобализации, является широкое развитие сектора информации, информационных технологий. Сегодня в условиях постиндустриальной экономики производство и потребление знаний становится самым большим приоритетом национальных экономических стратегий. Там, где страны создали и последовательно реализуют стратегические программы информатизации и саентификации (научного насыщения) экономики, темпы экономического прогресса впечатляющие [3, c.655-675].

При разработке национальной стратегии информатизации, интеллектуализации и научного насыщения экономики и общественного производства необходимо исходить из того, что решать эту проблему отдельно невозможно. Это общеструктурная проблема генеральной экономической стратегии.

Не вызывает сомнения, что системно-структурная трансформация экономики на новой информационно-компьютерной основе - это единственный шанс индустриализированных стран переходной экономики (в том числе Украины) догнать передовые рыночные страны по уровню экономического развития в последующие 35-40 лет. Эти страны потенциально готовы к структурным отраслевым сдвигам в пользу наукоемких отраслей, так как имеют большой научно-технический потенциал и высококвалифицированную рабочую силу. Опыт показывает, что новые рыночные страны при рациональном выборе национальных экономических стратегий могут обеспечивать очень высокие темпы роста ВВП и личного потребления на душу населения на уровне 10-15% ежегодно. Примеры Китая, азиатских тигров и других стран являются тому подтверждением.

Очевидно, история не дает какого-то дополнительного времени на то, чтобы одни страны догоняли другие. Исторический вызов и императив состоит в том, чтобы национальные стратегии гармонизировали и синхронизировали свое развитие с глобальными процессами, селективно ориентируясь на передовые страны мира. Потенциальные возможности для этого имеются и в Украине. Главное - не потерять время в реализации имеющегося научно-технологического потенциала, интеллектуального ресурса [6, c.38-42].

Решение указанных и других проблем развития внешнеэкономических связей (ВЭС) предполагает участие Украины в работе ВТО, а также других международных организаций - ГУУАМ, ЧЭС, СНГ и т.д.

Отечественные и зарубежные экономисты из года в год проявляют повышенное внимание к внешнеэкономической деятельности Украины. Это не удивительно, т. к. страна занимает одно из первых мест в мире по показателю отношения объёма внешнеторгового оборота к ВНП.

Как и в предыдущие годы, весомая доля украинского бизнеса связана с внешнеэкономическими операциями.

На сегодняшний день нерешенным остались такие проблемы и препятствия развитию внешней торговли:

- зависимость экономики от колебаний на внешних рынках. Тенденция к усилению действия на экономику региона колебаний мировой экономической конъюнктуры сохранится и в следующем году;

- несовершенная структура экспорта товаров предприятий: остается весьма высокой доля энергоемкой продукции. Чрезмерная зависимость от поставок энергоносителей не разрешает осуществлять более гибкую политику в сфере внешней торговли;

- задолженность государства перед предприятиями возвращения из бюджета сумм налога на добавленную стоимость за экспортированную продукцию. Это снижает стимул предприятий к экспорту и сокращает объемы оборотных средств, часть из которых могла бы быть использована для наращивания объемов производства, в том числе продукции высокотехнологических производств;

- неразвитость финансовых инструментов развития экспорта высокотехнологической продукции и услуг (отсутствие государственной поддержки страхования экспортного кредитования, составными частями которой является наличие соответствующей законодательной базы и институциональной структуры).

Целью развития внешнеторгового сектора экономики является усовершенствование структуры экспорта, которое рассматривается как продолжительный эволюционный процесс повышения эффективности и масштабов экспортной деятельности путем расширения ассортимента и улучшения качества продукции, которая экспортируется, усовершенствование товарной и географической экспортной структуры, использование прогрессивных форм международного торгово-экономического сотрудничества. Совершенствование экспортной деятельности распространяется не только на предприятия-экспортеры, а и на технологически связанные производства.

Наращивание экспортного потенциала и эффективное развитие экспортной деятельности нуждаются в осуществлении модернизации производства инновационными средствами и организации производства широкого спектра конкурентоспособной продукции, как отечественных фирм, так и продукции ведущих иностранных производителей, прежде всего в области электроники, электротехники, средств связи. Эта задача будет решаться через использование в полной мере установленных на законодательном уровне для отдельных регионов Украины специального инвестиционного и инновационного режимов, в частности путем создания необходимых организационных и экономико-правовых условий для деятельности инновационных и венчурных фондов, кластерных и маркетинговых компаний, технопарков, региональных и отраслевых инновационных компаний.

Учитывая важность и специфические особенности региональных проблем, представляется необходимой специальная проработка проблем показателей для регионов, основанная на регионально-ориентированном методическом подходе, который должен обеспечить:

оценку кризисных ситуаций в экономике и социальной сфере регионов;

оценку влияния региональных кризисных ситуаций на национальную безопасность Украины;

выделение приоритетов и траекторий социально-экономического развития региона;

разработку и обоснование программно-целевых мероприятий по обеспечению экономической безопасности региона.

Интересы экономической безопасности Украины сегодня, как никогда, требуют объективного и всестороннего мониторинга экономики и общества с использованием индикаторов экономической безопасности, который предполагает прежде всего фактическое отслеживание, анализ и прогнозирование важнейших групп экономических показателей (индикаторов), а также реализацию специально разработанных механизмов противодействия угрозам безопасности и достижения устойчивого состояния экономики.

К принципиальным требованиям системы параметров экономической безопасности регионов относятся [146]:

возможность использования параметров в центральных органах исполнительной власти и региональных органах власти,

совместимость параметров с действующей в стране системой учета, статистики и прогнозирования,

достаточная степень определенности, позволяющая давать однозначную оценку фактическому состоянию экономики страны в целом, отрасли и региона с позиций обеспечения экономической безопасности,

возможность осуществлять мониторинг и прогнозирование факторов, влияющих на уровень безопасности региона.

Очевидно, что в переходный период необходимо отслеживать взаимосвязи между масштабами и скоростью преобразований и возникновением опасных тенденций в социально-экономическом развитии -- тенденций, угрожающих безопасности страны в целом. В распоряжении власти постоянно должен находиться инструментарий анализа потенциальных и реальных угроз экономической безопасности, альтернативный (сценарный) набор решения данных проблем, позволяющих найти компромисс, увязать противоречивые интересы и тенденции развития общества.

В целях совершенствования действующего регулирования ВЭД необходимо осуществить взаимосвязанную систему мер:

выработать и зафиксировать в Законе единую комплексную программу тарифного и нетарифного регулирования ВЭД на основе принципов ГАТТ/ВТО,

внести изменения в валютное законодательство, создав эффективную систему выявления нарушителей -резидентов,

создать единый нормативны акт, регулирующий вопросы валютных расчетов,

определить понятие «критический импорт»,

осуществлять контроль за проведением бартерных операций,

выработать стратегию защиты украинского рынка и национальных товаропроизводителей на основе разумного сочетания политики протекционизма и либерализации ВЭД,

проводить политику диверсификации внешнеэкономических связей Украины,

стабилизировать действующее законодательство по Вэд, с целью привлечения иностранных инвесторов,

поощрять вложения в Украину иностранного капитала путем установления действенных гарантий защиты таких вложений,

создать действенную систему контроля за деятельностью представительств иностранных субъектов хозяйственной деятельности,

предусмотреть в двусторонних договорах меры по взаимодействию в вопросах по получению информации о финансовом положении фирм- партнеров,

предусмотреть обязательное страхование экспортно-импортных операций,

выработать реальный механизм признания и приведения в исполнение иностранных арбитражных решений.

Регионы Украины должны стать полноправными участниками разработки и тактики государственного регулирования. Это может быть обеспечено при соблюдении следующих условий:

* повышение роли регионов в решении ключевых проблем их развития;

* минимизация прав, закрепленных за Центром на уровне минимальной достаточности;

* ускорение реализации новых принципов местного самоуправления. Практическая реализация идей формирования цивилизованного регионализма во многом связана с программой экономической безопасности регионов, которые в увязке со стратегией экономической безопасности Украины должны решать актуальные проблемы ликвидации возникающих угроз экономической безопасности регионов.

Структурная модель внешнеэкономической политики, основанная на методе жизнеспособных систем Стафорда Бира формализует и обобщает ее внутреннюю структуру, моделирует взаимосвязь между всеми ее элементами и отражает их взаимодействие с внешней средой. Данная модель позволяет выявить потенциал совершенствования внутренней структуры процесса формирования внешнеэкономической политики и повысить ее эффективность. Основная концепция модели состоит в том, что жизнеспособность всей системы внешнеэкономической политики буде обеспечена лишь в том случае. Если будет жизнеспособных каждый элемент системы.

Центральные блоки модели обозначают ее структурные элементы, классифицированные по сферам регулирования (см. рис. 3.1.):

«ВТП» - внешнеторговая политика;

«ВКФП» - валютно-финансовая и кредитная политика;

Рис. 3.1. Структурная модель внешнеэкономической политики, основанная на методе жизнеспособных систем Стафорда Бира, позволяющая совершенствовать внутреннюю структуру и повышать эффективность внешнеэкономической политики

«ПИИ» - политика в отношении деятельности иностранных инвесторов;

«ККС» - политика в отношении развития контрактного и кооперационного сотрудничества с иностранным контрагентами;

«ИП» - политика в области участия государства в международных экономических группировках (интеграционная политика).

Рис. 3.2. Процедура принятия законодательного решения в области формирования внешнеэкономической политики

Рис. 3.3. Поцедура принятия решений в сфере регулирования внешнеэкономической политики

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рис. 3.4. Процедура принятия решений в сфере управления внешнеэкономической деятельностью на уровне субъектов ВЭД

Блок «Система 5» представляет собой систему принятия решений в области внешнеэкономической политики. Возможные типы решений в этой области классифицируются нами на законодательные, регулирующие и решения, вязанные с оперативной деятельностью.

Блок «Система 4» - блок прогнозирования состояния среды. Состояние среды классифицируется на текущее и будущее, на внутреннюю и внешнюю. На рис. 3.1 представлено схематичное изображение составляющих текущей среды по сферам внешнеэкономической политики:

«Е₁» - современная среда внешнеторговой политики,

«Е₂» - современная среда валютно-финансовой и кредитной

политики,

«Е₃» - современная среда политики в отношении деятельности иностранных инвесторов;

«Е₄» - современная среда политики в отношении развития контрактного и кооперационного сотрудничества с иностранным контрагентами;

«Е₅» - современная среда политики в области участия государства м международных экономических группировках (интеграционная политика).

Контуры среды не определены, поскольку состояние среды окончательно неформализовано. Процесс прогнозирования среды и подготовка результатов ее мониторинга представлены на рис.3.5.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рис. 3.5. Система прогнозирования состояния среды внешнеэкономической политики

Блок «Система 3» - блок координации и распределения ресурсов. Данный блок возможно рассмотреть с двух сторон. С одной стороны, с точки зрения иерархии распределения ресурсов (рис. 3.6.) С другой стороны, с точки зрения взаимодействия и взаимовлияния в процессе координации ресурсов всех структурных элементов внешнеэкономической политики (рис.3.7).

Рис. 3.6. Иерархическая система распределения ресурсов



Рис. 3.7. Внутригрупповое взаимодействие структурных элементов внешнеэкономической политики по поводу координации и распределения ресурсов

В своей деятельности по координации и распределению ресурсов органы общегосударственного, функционального, отраслевого и территориального уровней должны руководствоваться необходимостью обеспечения общегосударственных интересов и сбалансированности всей внешнеэкономической политики.

Так, при оценке целесообразности реализации инвестиционных проектов с участием иностранного капитала (особенно, если речь идет о предоставлении налоговых и других льгот) необходим комплексный подход с учетом интересов всех задействованных сторон: с одной стороны, необходим анализ коммерческой эффективности проекта, обеспечивающей интересы инвесторов и реципиентов инвестиций; с другой стороны необходима оценка получаемого эффекта для экономики региона и государства в целом.

Формализовав возможные статьи доходов и расходов при определении народнохозяйственной эффективности, а также возникающие внешние эффекты, связанные с реализацией проекта и другие особенности расчета мы можем построить продуктивную экономико-математическую модель многофакторной оценки экономического эффекта от инвестиционного проекта для экономики Украины в целом, которая может дать нам количественный критерий определения приоритетов политики в области регулирования деятельности иностранных инвесторов на всех уровнях государственной власти.

(3.1)

где f() = a₁Rs + a₂Fr + a₃Ii + a₄Ik + a₅Sc + a₆C + a₇Ex

где Ee - функция народнохозяйственного эффекта; C - функция затрат при оценке народнохозяйственного эффекта; Cg - все затраты по проекту; Ci - затраты предприятий- потребителей какой-либо продукции на приобретение ее у производителя; Cd - амортизационные отчисления по основным средствам; Cbr -проценты по кредитам Национального банка , коммерческих банков - участников проекта; Cfp - затраты иностранных участников; Ex - экстерналии или внешние эффекты; Rs - выручка от реализации на внешнем и внутреннем рынках, кроме той части, которую потребляет национальное предприятие-участник, суда же относится выручка от продажи имущества, интеллектуальной собственности, которая создана участником проекта; Fr - другие финансовые результаты; Ik - кредиты и займы иностранных государств, банков и фирм; Ii - поступления от импортных пошлин; Sc - излишек потребления; R - рациональное множество чисел.

Амортизационные отчисления по основным средствам не учитываются в функции затрат, в случае, если эти средства переданы партнером по проекту. Иностранные кредиты, займы и инвестиции учитываются как положительный результат инвестиционного проекта в условиях нехватки собственных финансовых средств в государстве, с той разницей, что кредитные ресурсы учитываются как величина полученных ресурсов уменьшенная на величину процентов, выплачиваемых по кредиту.

При формировании приоритетов внешнеторговой политики критерием количественной оценки может быть целевая функция условий внешней торговли:

X/Ymax

X; Y R

Где Х - сумма экспортных операций государства,

Y - сумма операций по импорту.

Данные функции возможно использовать в качестве критериев жизнеспособности двух элементов внешнеэкономической политики: внешнеторговой политики и политики регулирования деятельности иностранных инвесторов.

Блок «Система 3*» - блок аудита, представленного контролирующими органами в области внешнеэкономической деятельности: ГТС, государственной налоговой службой, Государственным комитетом по стандартам, НБУ, Министерством статистики, Министерством экономики, Министерством финансов, отраслевыми министерствами и ведомствами, Областными управлениями ВЭС и т.д.

Блок «Система 2» - блок диспетчера, т.е. системы документов регулирующих функционирование всей системы. В нашем случае, основные из них:

Законы Украины «О внешнеэкономической деятельности», «Об иностранных инвестициях», «О режиме иностранного инвестирования», «Об общих принципах создания и функционирования специальных свободных экономических зон», декреты Кабинета Министров «О едином таможенном тарифе», «О системе валютного регулирования и валютного контроля», «О квотировании и лицензировании экспорта товаров, работ, услуг» и т.д.

Взаимодействие элементов структурных внешнеэкономической политики с системами 5, 4, 3, 3*, 2 осуществляется через систему универсальных и специфических контролирующих, регулирующих и содействующих органов.

Среди важнейших насущных проблем, требующих решения, необходимо выделить:

Важную роль внешнеэкономической деятельности в стабилизации экономики регионов и страны, значительный вклад Донецкой области в процесс интегрирования Украины в систему мирового хозяйства.

Углубление процесса интеграции Украины в международное разделение труда с целью использования его преимуществ для скорейшего преодоления отставания страны в развитии экономики и повышения благосостояния населения. Политика высших органов исполнительной власти должна осуществляться с учетом основных тенденций развития международной экономики.

Развитие международного научно-технического сотрудничества Украины, превращение его в основу всей системы мирохозяйственных связей и катализатор инновационного развития, прогрессивных структурных изменений. В этой связи особую актуальность приобретает разработка национальных кластеров.

Формы внешнеэкономической деятельности, структура внешнеторгового оборота Донецкой и других областей еще не отвечают современным требованиям. Сохраняется чрезмерная зависимость экономики региона от внешних поставок энергоносителей, стратегического сырья и материалов.

Существующий хозяйственный механизм еще не в достаточной степени стимулирует развитие производства, ориентированного на экспорт, и производства, заменяющего импорт.

Недостаточно быстрыми темпами осуществляется диверсификация и конверсия производства. Отсутствуют альтернативные рынки сбыта продукции химической, металлургической, машиностроительной и сельскохозяйственной отраслей.

Важными резервами повышения эффективности ВЭД на региональном уровне являются еще не до конца используемые возможности системы торгово-промышленной палаты (ТПП) Украины и ее региональных отделений в вопросах содействия развитию ВЭД предприятий и организаций, привлечения иностранных инвестиций.

Насущной и необходимой остается проблема качества. В этой связи надо вернуться к системе обязательной экспертизы всех поступающих грузов в Украину. На протяжении десятилетий этой работой в нашей стране занималась ТПП, которая полностью себя оправдала.

Повышение роли машиностроения и высокоинтеллектуальных услуг в системе ВЭС за счёт освоения рынков Китая, Индии, Пакистана, стран Арабского Востока. В этой связи необходимо интенсифицировать исследования рынков этих стран, создание исследовательских центров, развёртывание представительств. Масштабнее в этих целях следует использовать вузовский потенциал.

Приостановление процесса утраты потенциала научно-технического комплекса как первоначальной составляющей стратегической конкурентоспособности экономики Украины.

Главной задачей развития регионов Украины возрастание объемов экспорта продукции предприятий региона и повышение эффективности внешнеэкономической деятельности путем обеспечения надлежащих экономических, организационных, правовых условий для развития экспортной деятельности и создания механизмов предоставления государственных финансовой, налоговой, информационно-консультативной и друг видов помощи экспортерам.

Решение главной задачи предусматривает осуществление следующих мероприятий:

- проведение систематической работы по изучению и анализу экспортного потенциала региона, а также динамики его конкурентных преимуществ, тенденций в развитии торгово-политической ситуации и конъюнктуры мирового рынка для определения приоритетов развития экспорта на следующий год;

- осуществление мониторинга и анализа экспортной деятельности предприятий для своевременного определения и устранения проблем и препятствий в развитии этой деятельности путем эффективной поддержки со стороны государственных органов всех уровней;

- согласование мероприятий в области внешнеэкономической деятельности, проведение экспертизы проектов законов и других нормативно-правовых документов с точки зрения их влияния на развитие экспортной деятельности предприятий;

согласование мероприятий по стимулированию экспорта, которые предполагаются региональными и государственными программами экономического развития, и представления их к Верховной Раде Украины одновременно с проектом государственного бюджета.

В условиях усиления конкуренции на мировом рынке следует осуществлять содействие предприятиям разных форм собственности в освоении новых рынков и расширении масштабов экспортных операций путем:

предоставления поддержки предприятиям в информационном обеспечении, маркетинге, виставочно-ярмарочной деятельности, поиске надежных партнеров для осуществления внешнеэкономических операций;

содействия экспортерам в получении экспортных заказов, обеспечения их информацией о проведении международных торгов и их условиях;

представления интересов наиболее экспортоориентированных предприятий в центральных органах государственной власти;

содействия предприятиям по созданию ими экспортных финансово-промышленных групп, торговых представительств, оптовых составов, выставочных центров и других структур за границей, которые будут обеспечивать маркетинговую и рекламную поддержку экспорта товаров и услуг;

содействия подготовке кадров для внешней торговли, проведению научно-практических конференций и семинаров по вопросам международного экономического сотрудничества.

С целью активизации и дальнейшего развития внешнеэкономических связей рекомендуется:

по вопросам внешнеэкономической деятельности основными приоритетами должны стать:

повышение активности региональных предприятий и организаций на внешнем рынке, последовательная перестройка товарной структуры экспорта и импорта, приближение ее к структурным соотношениям, присущим странам с рыночной экономикой;

перестройка политики предприятий на производство высоколиквидной продукции, диверсификацию, основанную на глубоких маркетинговых исследованиях, взамен практики сбыта товара любыми способами и по любой цене;

изменение структуры экспортируемой продукции, сокращение доли сырьевых товаров в пользу высокотехнологических, повышение конкурентоспособности продукции традиционных экспортных отраслей;

восстановление традиционных и освоение новых рынков сбыта; обеспечение приоритета в этом деле Российской Федерации и другим странам СНГ;

расширение сферы внешнеэкономических связей с нетрадиционными партнерами;

для минимизации риска невозвратности государству экспортных кредитов, обеспечения защиты экспортеров от коммерческих рисков следует создать систему страхования таких кредитов. Осуществлять последовательную работу по совершенствованию организационных форм, направленных на поддержку и укрепление объединений экспортеров, что в будущем позволит перейти к поддержке, сделав возможным координацию деятельности украинских экспортеров на внешних рынках, и согласованию условий выхода на рынок между членами таких объединений с целью оптимального использования конъюнктуры, соблюдения правил конкуренции и международных обязательств Украины.

Развитие внешнеэкономических связей должно стать одним из факторов роста внутренней экономики регионов и структурных изменений. При этом рост внешнеэкономических связей должен происходить при условии роста внутреннего производства и при усилении конкуренции отечественных товаропроизводителей на внутреннем рынке.

Для повышения эффективности внешнеторговой деятельности следует:

проводить целенаправленную работу по дальнейшему совершенствованию структуры экспорта и импорта товаров, по расширению внешнеэкономических связей предприятий регионов со странами, имеющими платежеспособный спрос на производимую в Украине продукцию;

активнее использовать меры экономического характера, организационно-правовые и специальные меры стимулирования внешней торговли;

пересмотреть структуру экспорта в пользу готовых изделий или более глубокой переработки металлургической и химической продукции;

пересмотреть комплекс мер по защите отечественных товаропроизводителей, интеллектуальной собственности и т.д.

1.2 Совершенствование механизма оценки экономической эффективностью инвестиционной деятельности иностранных инвесторов

Привлечение инвестиционных ресурсов в реконструкцию крупного промышленного комплекса регионов Украины влечет за собой возникновение прямого воздействия на развитие в целом экономики Украины. В связи с этим возникает ряд особенностей в процессе обоснования целесообразности такого рода инвестиционных проектов.

Определение народнохозяйственной эффективности инвестиционных проектов имеет ряд специфических особенностей;

Теневые цены. Теневые цены измеряют ценность товара или услуги с точки зрения народного хозяйства. На совершенных рынках уплаченные цены и теневые цены одинаковы, так как в этом случае все, кто желает использовать ресурс, будут участвовать в торгах и, в конечном итоге, все заплатят одну и ту же (рыночную) цену за ресурс. Но если рынки несовершенны, то приходится искать пути определения цены, которая установилась бы в условиях свободной конкуренции.

Существование больших расхождений между ценами рыночных сделок и затратами на производство товаров является признаком наличия искажений в экономике. В большинстве случаев при наличии таких расхождений экономический анализ проектов пользуется ценами открытого рынка. Так, например, ценами товаров внешнеторгового оборота должны считаться цены, принятые в международных сделках, даже если рассматриваемый проект ориентирован на внутреннее потребление. Указанные международные цены отражают как альтернативную стоимость, которую другие (т.е. покупатели в других странах) готовы оплатить, так и предельные издержки расширения импорта для внутреннего потребления. Попытки измерить предельные издержки потребления следует проводить в двух важных случаях. К первому случаю относятся сектора экономики, в которых исторически сложилось так, что цены не отражают готовности потребителей их оплатить. В этой ситуации теневые цены должны отражать предельные издержки производства.

Трактовка налогов и субсидий. Существенное различие между финансовым анализом и экономическим анализом состоит в их трактовке налогов и субсидий. В финансовом анализе налоги, которые фирма платит за вводимые ресурсы, увеличивают затраты фирмы на осуществление проекта. Аналогичным образом, любые субсидии, предоставляемые фирме, увеличивают доходы фирмы от проекта. Таким образом, в финансовом анализе все налоги и субсидий трактуются, как и все остальные расходы и поступления.

В экономическом анализе трактовка налогов и субсидий отличается от трактовки остальных платежей. Во-первых, налоги повышают цены выше уровней, которые продавец назначил бы самостоятельно, и эти повышенные цены снижают спрос. Что касается субсидий, то они снижают цены для потребителей, которые начинают покупать больше, чем они могли позволить себе при более высоких ценах. За исключением редких случаев (например, для проекта налоговой реформы), потери, понесенные потребителями из-за искусственно завышенных цен на облагаемые налогами товары и услуги, не смогут измениться в результате осуществления проекта, так что указанный эффект обычно игнорируется при проведении экономического анализа. Проекты, однако, способны оказать существенное влияние в случае субсидий в отдельных секторах экономики, и варианты, намечающие уменьшение или прекращение субсидий, зачастую предлагают реалистическую альтернативу, заслуживающую рассмотрения, особенно в случае проектов расширения производства и объема услуги в сильно субсидированных секторах экономики. Иначе говоря, в то время как финансовый анализ зачастую одобряет субсидии как дополнительные доходы для отвечающей за проект организации, экономисты стремятся, как правило, устранить субсидии.

Субсидии и дотации представляют собой трансфертные платежи, которые двигаются в направлении, противоположном движению налогов.

Кредитные операции (займы и погашение задолженности) также являются трансфертными платежами. Для заемщиков получение займа означает увеличение наличных ресурсов, а уплата процентов и погашение основного долга - уменьшение ресурсов. Однако получение займа не ведет к уменьшению национального дохода, так как при этом происходит лишь передача контроля над ресурсами от кредитора к заемщику. Экономический анализ выгод и затрат поэтому обычно не должен включать в себя рассмотрение финансовый операций.

Прогнозирование спроса на результаты проекта. Анализ и прогнозирование спроса на продукцию проекта играют особенно важную роль во всех видах проектного анализа. Выполнение этих задач, заключающихся в анализе рынков вводимых ресурсов и выпускаемой продукции, требует знания соотношения предложения и спроса, а также информации по маркетингу необходимых ресурсов и продукции рассматриваемого проекта.

Анализ эффективности затрат и неизмеряемые выгоды. Полная количественная оценка выгод от проекта во многих случаях не представляется возможной. Трудности зачастую возникают при оценке на основании имеющейся рыночной информации того, сколько получатели выгод от проекта добровольно захотят платить за продукцию проекта. Как уже отмечалось выше, в случае проектов предприятий общественного пользования типичной проблемой является отсутствие данных для определения дополнительного потребительского излишка, получаемого благодаря проекту. В других случаях, готовность отдельного потребителя платить, если даже она поддается измерению, тем не менее не является достаточно точным показателем ценности, поскольку существуют еще и внешние выгоды для других лиц, которые не находят отражения в поведении отдельного потребителя. Опора нации на собственные силы, совершенствование регионального распределения ресурсов и национальная интеграция - таковы некоторые из других неизмеряемых выгод, которые часто играют важную роль в решении относительно размещения ресурсов внутри страны.

В случаях невозможности количественного измерения получаемых выгод или при их неполной количественной оценке могут оказаться полезными другие подходы. Один из таких подходов заключается в анализе вероятности получения того минимума выгод, который сделает проект приемлемым. Другой подход может заключаться в ориентации на ранее установленные физические или стоимостные нормативы, выполнение которых должно быть обязательным для предоставления тех или иных услуг.

Значимость проблемы измерения меняется от одного сектора экономики к другому. Отсутствие возможности измерить увеличение потребительского излишка в случае проектов предприятий общественного пользования означает, что экономическая ставка дохода таких проектов часто существенно занижается. Даже основанные на доходах критерии измерения выгод могут оказаться в некоторых случаях или непригодными или неприменимыми, особенно в сфере образования, населения, питания и здравоохранения. Хотя в таких областях использование количественных критериев возможно чаще, чем обычно, концептуальные, а также статистические трудности налагают ограничения на применение этих критериев. В большинстве случаев самое главное, что можно предпринять, состоит в применении методов анализа наименьших затрат или эффективности затрат к проблемам технического плана.

Потребительский излишек. Результатом многих инвестиционных проектов является снижение цен для потребителей товаров и услуг благодаря тому, что такие проекты улучшают снабжение, устраняют нехватку товаров и услуг и ликвидируют узкие места. При падении цен потребители получают выгоду, так как могут использовать по другим назначениям ресурсы, сэкономленные благодаря осуществлению проекта.

Потребительский излишек равен разности между той ценой, которую потребитель был готов заплатить за товар или услуги и фактически расходуемой им суммой. Выгоды, получаемые потребителем при понижении цен, составляют прирост его потребительского излишка. Такие выгоды появляются тогда, когда дополнительная продукция может быть продана только при условии снижения цен на нее. Подобная ситуация часто также характера для регулируемых рынков, например, для коммунальных служб электроснабжения, водоснабжения и санитарного контроля или для телекоммуникаций. Хотя в ряде случаев определение возникающего потребительского излишка не составляет особого труда, чаще всего такая оценка бывает затруднительна. Обычная практика состоит в игнорировании получаемого потребительского излишка и приравнивании выгод от проекта к получаемым от потребителей платежам, поддающимся относительно точному измерению. Однако поскольку прирост потребительского излишка может составлять важную часть экономических выгод от проектов развития коммунальных служб, игнорирование потребительского излишка может привести к серьезному занижению общей отдачи от проекта. Следует по возможности попытаться получить хотя бы грубое представление о вероятной величине потребительского излишка. Если же это окажется невыполнимым, то при оценке адекватности отдачи от проектов коммунальных предприятий не следует забывать о неучтенном потребительском излишке; основанные на доходах показатели в большей степени способны служить мерой адекватности тарифов, чем мерой суммарных выгод или полезности проекта. Неполноту оценки суммарных выгод от проектов строительства, подсчитанных для коммунальных предприятий, следует также иметь в виду при сравнении выгод от таких проектов с выгодами от проектов сельскохозяйственных или промышленных предприятий.

В результате осуществления некоторых проектов прирост выпуска продукции может быть достаточно велик, чтобы цены для потребителей понизились по сравнению с ценами, которые существовали бы в отсутствие проекта. В этом случае использование сниженных цен приведет к недооценке экономической выгоды от дополнительной продукции, поскольку потребители были бы готовы платить за нее больше. Потребительский излишек возрастает всякий раз, как проект снижает цену по сравнению с ценой, которая должна была бы существовать; этот прирост потребительского излишка входит в экономические выгоды от проекта. Подобные соображения обычно важны лишь применительно к очень крупным проектам, которые способны кардинально изменить общий объем предложения продукции или услуг.

Внешние эффекты (экстерналии). Внешними эффектами проекта называются такие его последствия, которые в рамках самого проекта не относятся ни к затратам, ни к выгодам, и потому не учитываются в финансовых счетах проекта. Однако, если такого рода последствия проекта оказывают положительное или отрицательное влияние на других членов общества или на достижение поставленных перед страной целей, то их необходимо учитывать в рамках экономического анализа.

Проследить и измерить все внешние эффекты проектов обычно невозможно и нецелесообразно. Однако нужно всегда стремиться выявить все внешние эффекты и измерить те из них, которые представляются существенными. При невозможности количественного измерения этих эффектов их следует обсудить с качественной стороны. В некоторых случаях представляется полезным "интернализировать" внешние эффекты, сделав их "внутренними" для проекта, объединяющего в себе тесно связанные между собой виды деятельности.

Общественные товары и роль государства. В условиях рыночной экономики основная причина вмешательства государства с экономическую деятельность имеет сугубо практический характер. Хотя для большинства товаров и услуг конкуренция между отдельными лицами обеспечивает эффективное использование ресурсов в интересах максимизации благосостояния общества, тем не менее, существуют такие товары и услуги, которые, в отличие от основной массы товаров и услуг, могут эффективно производиться коллективно. Именно в этой сфере производства таких коллективных или общественных товаров государство может вести экономическую деятельность в интересах благосостояния общества. Однако, даже в таких случаях не всегда желательно, чтобы именно государство играло роль производителя или поставщика коллективных товаров. Многие из этих товаров могут с успехом поставляться отдельными людьми. В этих случаях роль государства может состоять в стимулировании коллективных действий.

В чистом случае к общественным товарам относятся такие товары, потребление которых одним человеком не уменьшает их доступности другим. Рынки, предоставленные самим себе, демонстрируют тенденцию к недопроизводству таких товаров, что может вызвать соответствующие коллективные действия.

Четыре главных соображения влияют на характер государственного вмешательства. Во-первых, ряд товаров и услуг по своей природе не подходят для рынка или дают побочные эффекты (известные как внешние эффекты), которые не оплачиваются через рыночный механизм. национальная оборона, страхование от пожаров и государственная система здравоохранения могут служить примером такого рода услуг. В этих случаях отдельный человек не сможет получить надлежащую защиту без защиты общества в целом. В других примерах внешние эффекты вызывают затраты или дают выгоды в отношении тех, кто не является участником сделки, так что эти затраты или выгоды не будут отражены в цене, формирующейся на рынке. В этих случаях на рынке будут наблюдаться тенденции к перепроизводству продукции с вредными побочными эффектами (поскольку эти эффекты не отражаются в цене, по которой производитель согласен продавать) и недопроизводству продукции, имеющей благоприятный внешний эффект для третьих лиц. Правительства, сталкивающиеся в подобными ситуациями, могут вмешаться с целью ослабления вредных внешних эффектов или прибегнут к более обычному методу, а именно к наложению ограничений на деятельность, которая служит источником вредного воздействия.

Во-вторых, вмешательство государства обусловлено существованием, так называемых, дефектов рыночного механизма, возникающих, когда конкуренция между отдельными лицами, которая теоретически должна была бы привести к максимизации благосостояния, на самом деле вследствие различных препятствий приводит к несовершенному функционированию рынка. К типичным случаям относятся недостаток информации, запаздывание реакции на сигналы рынка. Наличие временных лагов особенно сильно сказывается на рынке труда, поскольку удовлетворение спроса на квалифицированные кадры в новых отраслях требует определенного времени на их обучение. Большой риск и/или высокая стоимость совершения сделок могут препятствовать производству в некоторых секторах.

Третье соображение, по которому требуется государственное вмешательство, касается существования власти монополий. Это особая проблема в сфере транспорта и коммунальных услуг, где необходимость экономии в крупных масштабах приводит к появлению так называемых "естественных" монополий, которые будучи крупными производителями и работая с меньшими издержками, в ходе конкуренции вытеснили мелких производителей. В этих секторах, а также в других случаях естественных монополий, вмешательство государства имеет целью обеспечить дешевые услуги, которые возможны при крупномасштабном производстве, и одновременно защитить потребителей от неконкурентных действий монопольных поставщиков. Государство также регулирует создание обычных монополий и осуществляет надзор за их деятельностью.

Четвертой причиной вмешательства государства в рыночную экономику являются соображения социальной справедливости. Индивидуальная конкуренция гарантирует максимизацию общего благосостояния, но не обеспечивает равное распределение выгод между членами общества. По этой причине государство может стремиться перераспределить доходы от более богатых к более бедным членам общества. Это может достигаться самым простым способом - прогрессивной системой налогообложения, а также программой дополнительных выплат нуждающимся категориям населения, а может принимать более сложную форму различных программ оказания целевой помощи неимущим и другим группам населения.

Международные эффекты проекта. Некоторые внешние эффекты проекта могут выйти за пределы страны, в которой проект осуществляется. Например, связанное с проектом увеличение экспорта или уменьшение импорта могут вызвать снижение мировых цен и тем самым принести выгоду некоторым из стран-импортеров при одновременном причинении убытков некоторым странам-экспортерам. Или же увеличение спроса и, возможно, цен на потребляемые проектов ресурсы может оказать на другие страны положительное воздействие.

При проведении анализа выгод и затрат применительно к международным эффектам основной вопрос заключается в том, следует ли учитывать выгоды, получаемые другими странами, или причиняемые им издержки, и если учитывать, то в какой мере.

Мировой банк по традиции в первую очередь обращал внимание на доходы и убытки страны, предпринимающей инвестиции. Совершенно ясно, что вопрос и приемлемости проекта надлежит, прежде всего, рассмотреть применительно к этой стране. Такой подход означает, что затраты, произведенные иностранными странами или иностранными участниками, а также полученные ими выгоды, исключаются из рассмотрения в рамках экономического анализа. В случае межстранового проекта экономический анализ оценивает жизнеспособность такого проекта с точки зрения всех стран как группы, а также каждой страны в отдельности. Чтобы сделать проект приемлемым, следует принять меры, обеспечивающие всем странам -участницам проекта выгоды или, по крайней мере, отсутствие убытков в результате проекта. По политическим или иным мотивам такой подход зачастую рекомендуется и при принятии решений по проектам в отдельных странах, затрагивающим интересы других стран, причем он становится обязательным, если на этот счет существуют международные договора.

Исходя из вышесказанного, мы определили основные особенности оценки народнохозяйственной эффективности инвестиционных проектов в крупном промышленном комплексе и факторы, оказывающие воздействие на них (табл. 3.1).

Таблица 3.1. - Особенности оценки народнохозяйственной эффективности инвестиционных проектов крупного промышленного комплекса

Особенности	Методы учета
1	2
Необходимость прогнозирования возможных исходов при альтернативном принятии решения об инвестировании	Анализ «с проектом» и «без проекта» с учетом динамики развития возможных исходов
Наличие расхождений между ценами рыночных сделок и производственных ресурсов как признак искажений экономики	Экономический анализ с использованием цен открытого рынка
Наличие различий между финансовым и экономическим анализом эффективности инвестиционной деятельности	Анализ противоречий в трактовании налогов, субсидий и трансфертных платежей как статей доходов и расходов
Невозможность полной количественной оценки экономических доходов проекта	-Расчет полученного излишка потребления -Анализ вероятности получения минимального дохода - Сравнительный анализ на основе ранее установленных физических и стоимостных нормативов Расчет и использование показателя наименьших дисконтированных затрат как критерия принятия решения о целесообразности инвестирования
Возможность в результате проекта снижения цен на товар, повышения объемов потребления и степени удовлетворенности товаром, улучшение обеспеченности товарами	Учет показателя излишка потребления как разницы между ценой, которую потребитель готов заплатить за товар и фактической суммой средств, которую он затрачивает
Возможность возникновения при реализации проекта масштабных внешних эффектов (экстерналии)	Учет возможности получения дополнительных знаний; оценка снижения риска от использования новых технологий в реализации дальнейших проектов; эффект содействия национальной интеграции в мировое хозяйство путем полученной расширенной инфраструктуры бизнеса
Возможность возникновения международных эффектов от проекта	Экономический анализ международных проектов должен учитывать жизнеспособность проекта с стороны всех стран-участниц проекта
Наличие в некоторых проектах необходимости государственного вмешательства	Выявление сфер производства, которые связаны с внешними эффектам, оценить которые невозможно с точки зрения рыночной окупаемости; формулирование ограничений со стороны государства вредных внешних эффектов; необходимость методов формирования информационного обеспечения рынка с целью совершенствования механизмов рыночной конкуренции; учет необходимости ограничения монопольной власти; учет необходимости обеспечения социальной справедливости.

1.3 Пути развития инвестиционно-инновационной потенциала регионов как фактор повышения их конкурентоспособности

Законодательная база процесса иностранного инвестирования должна охватывать все аспекты этой многогранной деятельности. На современном этапе в Украине законодательно не определены процессы иностранного кредитования, создание кредитных сообществ, концессий, предоставление прав собственности на землю; не разработаны также механизмы государственного страхования иностранных инвестиций, создание страховых фондов. И хотя сейчас осуществляются определенные мероприятия по созданию автоматизированной информационной системы оперативного поиска иностранных инвесторов, все это находится в зачаточном состоянии.

Выходом из этой ситуации, на наш взгляд, является обоснование рациональной инвестиционной политики, в которой видное место займут система государственного регулирования и реформирования структуры собственности на основе приватизации и концепция технического переоснащения промышленного производства с привлечением средств иностранных инвесторов. Такая концепция обеспечит повышение инвестиционной активности, но при наличии определенных экономических предпосылок:

привлечение иностранных инвестиций с учетом цели и задач структурной трансформации промышленного комплекса, целевых программ межотраслевого развития, конверсии;

увеличение объемов инвестиционных ресурсов, которые формируют производственный потенциал на новой научно-технической базе;

эффективного использования инвестиций;

обоснование выбора приоритетных секторов материального производства, которые определяют конкурентные позиции страны на мировых рынках;

создание динамического экспортного потенциала, который может быстро адаптироваться к конъюнктуре внешней рыночной среды;