Рентабельность фирмы и пути ее повышения (на примере ООО "Техносервис")

5.Расчет влияния изменения структурных сдвигов в реализации продукции (в сторону увеличения или уменьшения продаж более рентабельных товаров) на изменение прибыли от продаж. Для этого выполним специальный расчет: 20-(194*0,857) = -146,3 тыс. руб. Расчеты показывают, что изменение в структуре продаж были значительными и оказали существенное влияние на величину прибыли от продаж, т.е. влияние этого фактора равно (-146,3 тыс. руб.).

Для проверки правильности выполнения расчетов составим баланс отклонений по общему объему прибыли от продаж и факторов, оказавших влияние на ее изменение в 2006 г. по сравнению с 2005 г.:

+19 тыс. руб. = (-27,7)+(-263)+456+(-146,3)

Комплексный факторный анализ изменения прибыли от продаж показал, что она увеличилась н за счет влияния только одного фактора: роста цен на проданную продукцию, работы и услуги (+456 тыс. руб.). Остальные факторы - рост себестоимости, снижение объемов продаж, изменение структуры продаж - привели к понижению прибыли на общую сумму 437 тыс. руб.

Аналогичный анализ осуществим за 2007 г.

Таблица 2.5 - Исходные данные для расчета влияния факторов на изменение (прирост) прибыли от продаж за 2006-2007 гг. в ООО «Техносервис»

Показатель	2006	Реализация 2007 г. по ценам и затратам 2006 г.	2007
А	1	2	3
Выручка от продажи продукции, товаров, работ и услуг, тыс. руб.	3840	4282	5566
Себестоимость проданных товаров, продукции (работ, услуг), тыс. руб.	3627	4044	4957
Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб.	213	238	609
Темп роста выручки от продаж, рассчитанный в ценах предыдущего года, %	3840	4282	111,5

Итак, прибыль от продаж в 2007 г. по сравнению с 2006 г. выросла на 396 тыс. руб. На рост прибыли от продаж оказали влияние следующие факторы:

1.Рост объема продаж на 11,5% привел к увеличению прибыли от реализации на сумму 24,5 тыс. руб. (11,5*213/100);

2.Рост себестоимости привел к снижению размера прибыли на сумму 913 тыс. руб. (4957-4044);

3.Рост цен на продукцию, работы и услуги увеличил прибыль от продаж на 1284 тыс. руб. (5566-4282);

4.Изменения в структуре проданной продукции в сторону более рентабельной увеличил прибыль на 0,5 тыс. руб. (238-(213*1,115)).

Баланс факторов: +396 = +24,5+(-913)+1284+0,5

Таким образом, на рост прибыли от продаж в 2007 г. положительно повлияли все факторы, за исключением роста себестоимости продукции, который снизил сумму результативного показателя на 913 тыс. руб.

Таблица 2.6 - Исходные данные для расчета влияния факторов на изменение (прирост) прибыли от продаж за 2007-2008 гг. в ООО «Техносервис»

Показатель	2007	Реализация 2008 г. по ценам и затратам 2007 г.	2008
А	1	2	3
Выручка от продажи продукции, товаров, работ и услуг, тыс. руб.	5566	6490	8141
Себестоимость проданных товаров, продукции (работ, услуг), тыс. руб.	4957	6320	8145
Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб.	609	170	-4
Темп роста выручки от продаж, рассчитанный в ценах предыдущего года, %	8145	6490	116,6

По данным таблицы видно, что прибыль от продаж в 2008 г. по сравнению с 2007 г. снизилась на 613 тыс. руб., и предприятие в 2008 г. получило убыток в размере 4 тыс. руб.

На снижение прибыли от продаж повлияли следующие факторы:

- рост объема продаж повлиял на прибыль от продаж положительно, так как ее сумма выросла на 101 тыс. руб. (16,6*609/100);

- увеличение себестоимости проданных товаров привело к тому, что прибыль от продаж снизилась на 1825 тыс. руб. (98145-6320);

- рост цен привел к увеличению прибыли на общую сумму 1651 тыс. руб. (8141-6490);

- изменение в структуре продукции в сторону менее рентабельной снизило прибыль от продаж на сумму 540 тыс. руб. (170-(60*1,166)).

Итого, влияние всех факторов составило: +101+(-1825)+1651+(-540) = -613 тыс. руб.

Таким образом, на рост прибыли от продаж на 29965 тыс. руб. повлияли следующие факторы: рост цен на продукции привело к росту прибыли на 1651 тыс. руб.; увеличение объема продаж привело к росту прибыли на 101 тыс. руб.; рост себестоимости на продукции привело к снижению прибыли на 1825тыс. руб.; структурные сдвиги в продукции привели к уменьшению прибыли на 540 тыс. руб.

Приведенные расчеты показывают, что исследуемая организация располагает достаточными резервами увеличения прибыли от продаж продукции, и, прежде всего, за счет снижения себестоимости реализации, а также за счет возрастания удельного веса в объеме продаж более рентабельных товаров и изделий.

Форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках» позволяет раскрыть влияние факторов не только на прибыль от продаж, но и на другие виды прибыли, показанные в этой форме, и, прежде всего, на чистую (нераспределенную) прибыль. Чистая прибыль отчетного периода является основным абсолютным показателем безубыточности функционирования организации. Так, на чистую прибыль оказывают влияние все факторы формирования прибыли от продаж, а также изменения по сравнению с предыдущим годом; процентов к получению (+); процентов к уплате (-); доходов от участия в других организациях (+); прочих доходов (+); прочих расходов (-); налога на прибыль и иных обязательных платежей (-). По результатам факторного анализа, таблицы 2.3 и данных формы № 2 составим промежуточную таблицу 2.7, в которой раскрываются факторы формирования чистой (нераспределенной) прибыли.

Таблица 2.7 - Факторы формирования чистой прибыли ООО « Техносервис» за 2006-2008 гг.

Факторы изменения чистой прибыли	2006	2007	2008
	Сумма, тыс. руб.	% к итогу	Сумма, тыс. руб.	% к итогу	Сумма, тыс. руб.	% к итогу
А	1	2	3	4	5	6
Общее изменение чистой прибыли, в том числе за счет факторов	+31	+100	+385,0	+100,0	-413,0	+100,0
Изменение объема продаж	-27,7	-89,0	+24,5	+6,0	+101,0	-24,0
Изменение себестоимости проданных товаров	-263	-848,0	-913,0	-237,0	-1825,0	+442,0
Изменения цен на товары, продукцию (работы, услуги)	+456	+1471,0	+1284,0	+334,0	+1651,0	-340,0
Изменение структурных сдвигов в объеме продаж	-146,3	-472,0	+0,5	0,0	-540,0	+131,0
Итого влияние факторов изменения прибыли от продаж на прирост чистой прибыли	+19	+61,0	+396,0	+103,0	-613,0	+148,0
Изменение процентов к уплате	-5	-16,0	-4	-1,0	+3,0	-1,0
Изменения прочих доходов	+3	+10,0	+7	+2,0	+239,0	-58,0
Изменения прочих расходов	+10	+32,0	-32	-8,0	-42,0	+10,0
Изменения суммы налога на прибыль и иных обязательных платежей (с обратным знаком)	+4	+13,0	+18	+5,0	-	-
Всего влияния факторов на изменение чистой (нераспределенной прибыли)	31	100,0	+385	100,0	-413	100,0

Данные таблицы 2.7 показывают, что на увеличение чистой прибыли в 2006 г. существенно оказал влияние такой фактор, как прирост прибыли от продаж (+19 тыс. руб.) и снижение прочих расходов на 10 тыс. руб. Рост процентов к уплате привел к снижению чистой прибыли на 5 тыс. руб.

В 2007 г. также, как и в предшествующем году, на рост чистой прибыли повлияло увеличение прибыли от продаж (396 тыс. руб.), снижение налога на прибыль увеличило размер нераспределенной прибыли на 18 тыс. руб., незначительный рост прочих доходов принес дополнительно чистой прибыли в размере 7 тыс. руб.

В 2008 г. на получение чистой прибыли отрицательное влияние оказал убыток от продаж, в результате чего организация недополучило прибыли на сумму 613 тыс. руб., а положительное влияние оказал такой фактор, как рост прочих доходов, что привело к увеличению чистой прибыли на сумму 239 тыс. руб.

Кроме абсолютных показателей прибыли, результативность деятельности ООО «Техносервис» за ряд лет характеризуют относительные показатели рентабельности (прибыльности), которые будут исчислены и проанализированы в динамике в следующем параграфе работы.

2.3 Анализ рентабельности

Комплексное исследование показателя прибыли во взаимосвязи с показателями выручки от продаж, затрат, активов, собственного акционерного (уставного) капитала предоставляет возможность оценить деятельность организации, привлечения дополнительного капитала и заемных средств. Показатели рентабельности оценивают величину прибыли, полученной с каждого рубля средств, вложенных в активы и деятельность организации.

Следовательно, рентабельность в отличие от прибыли полнее отражает окончательные результаты хозяйствования, так как показывают соотношение эффекта с наличными или потребленными ресурсами.

В экономическом анализе существует система показателей рентабельности, которые условно разделяют на две группы: показатели рентабельности деятельности организации и показатели рентабельности использования различных активов.

Проведем расчет этих показателей в таблице 2.8, используя методику, предлагаемую Л.Т. Гиляровской [с. 114].

Таблица 2.8 - Расчет показателей рентабельности ООО «Техносервис» за 2006-2008 гг.

Показатель	Расчетная формула	Уровень показателя, %	Абсол. изменение к 2005 г.
		2005	2006	2007	2008
А	Б	1	2	3	4	5
Рентабельность основной деятельности	Стр.50/(стр.020+стр.030+стр.040) Форма № 2	5,2	5,9	12,3	-0,05	-5,25
Рентабельность продаж	Стр.50/(стр.010) Форма № 2	4,9	5,5	10,9	-0,05	-4,95
Рентабельность внеоборотного капитала	Стр.190(форма №2) /((0,5*(стр.190 на н/г+стр. 190 на к/г) формы № 1	18,9	27,3	125,6	23,7	+4,8
Рентабельность оборотного капитала	Стр.190(форма №2) /((0,5*(стр.290 на н/г+стр. 290 на к/г) формы № 1	11,3	26,6	51,6	8,5	-2,8
Рентабельность совокупных активов	Стр.190(форма №2) /((0,5*(стр.300 на н/г+стр. 300 на к/г) формы № 1	7,1	13,5	36,6	6,3	-0,8
Рентабельность собственного капитала	Стр.190(форма №2) /((0,5*(стр.490 на н/г+стр. 490 на к/г) формы № 1	86,5	69,6	98,7	13,2	-73,3
Рентабельность заемного капитала	Стр.190(форма №2) /((0,5*(стр. 590 н/г+ стр.610 на н/г+стр. 590 к/г+стр. 610 на к/г) формы № 1	66,5	72,7	212,5	25,0	-41,5
Рентабельность инвестированного капитала	Стр.190(форма №2) /((0,5*(стр. 490 н/г+ стр.640 на н/г + стр.650 н/г + стр.590 н/г + стр. 610 н.г.+ стр. 490 + стр.640 + стр.650 + стр.590 + стр. 610 на конец года) формы № 1	73,6	35,5	67,5	8,6	-65,0

Итак, результаты расчетов показателей рентабельности, представленные в таблице 2.8 свидетельствуют, что рентабельность основной деятельности показывает, что на 1 руб. произведенных организацией расходов приходилось в 2005 г. 5,2 коп., в 2006 г. - 5,9 коп, в 2007 г. - 12,3 коп прибыли от продаж при отрицательной рентабельности в 2008 г. Следовательно, за весь исследуемый период рентабельность основной деятельности снизилась на 5,25%, что является неблагоприятным фактором, в связи с чем ООО «Техносервис» должно придерживаться финансовой стратегии минимизации затрат на производство и сбыт продукции.

Вследствие снижения эффективности основной деятельности в 2008 г. по сравнению с 2005-2007 гг. снизился показатель рентабельности продаж (-0,05) - на 4,95%, что показывает, что в 2008 г. исследуемая организация с каждого рубля выручки имела 0,05 коп. убытка.

Эффективность использования внеоборотного капитала в отчетном году выросла по сравнению с базисным годом на 4,8%. Однако, значение этого показателя снизилось по отношению как к 2006 г., так и к 2007 г. Показатель рентабельности оборотного капитала, связанный с ускорением оборачиваемости оборотных активов, характеризует снижение эффективности использования организацией своих оборотных средств в 2008 г. по сравнению со всеми исследуемыми годами. Так, в 2005 г. значение рассматриваемого показателя составило 11,3 коп., что означает, что каждый рубль, вложенный в оборотные активы принес чистой прибыли в размере 11,3 коп. В 2006 г. - значение данного показателя составило 26,6 коп, а в 2007 г. - 51,6 коп. Тогда как в 2008 г. - только 8,5 коп, т.е. в отчетном году 8,5 коп. прибыли обеспечивали оборотные средства. Снижение рентабельности оборотного капитала характеризует замедление их оборачиваемости, что является следствием накопления запасов и затрат.

Отрицательной можно считать наметившуюся тенденцию снижения рентабельности, как всех активов организации, так и рентабельности собственного и заемного капитала. Так, рентабельность собственного капитала в 2008 г. составила 13,2%, тогда как в 2005 г. значение исследуемого показателя составляло 86,5%. Рентабельность заемного капитала за весь период снизилась на 41,5%, рентабельность инвестированного капитала -на 65%.

Следует отметить, что 2007 г. является наиболее удачным в части результативности финансово - хозяйственной деятельности ООО «Техносервис», так как наблюдается рост всех показателей рентабельности, что говорит о том, что именно в этом году организация наиболее эффективно использовала все имеющиеся в ее распоряжении ресурсы.

Важным аспектом анализа рентабельности является оценка доходности объема продаж и расчета факторов, влияющих на ее состояние. В этих целях составим таблицу 2.9.

Таблица 2.9 -Расчет рентабельности продаж

ООО «Техносервис» за 2005-2008 гг.

Показатель	2005	2006	2007	2008	Абсолютное изменение
					2005-2006	2006-2007	2007-2008
А	1	2	3	4	5	6	7
Выручка от продаж продукции, тыс. руб.	3923	3840	5566	8141	-83	1726	2575
Себестоимость проданной продукции, тыс. руб.	3729	3627	4957	8145	-102	1330	3188
Прибыль от продаж, тыс. руб.	194	213	609	-4	19	396	-613
Рентабельность продаж, %	4,94	5,55	10,94	-0,049	+0,61	+5,3	-10,99

Расчет влияния цены и себестоимости продукции определим методом цепных подстановок.

В 2006 г. рентабельность продаж по отношению к 2005 г. выросла на 0,61 пункта, в.т. числе:

- за счет снижения выручки: ((3840-3729)/3840))- ((3923-3729)/3923) = =-0,0205 или (-2,05%)

- за счет изменения себестоимости: ((3840-3627)/3840))-((3840-3729)/3840)) = +0,0266 или +2,66%

Итого влияние двух факторов: -2,05+2,66 = +0,61%

Таким образом, рентабельность продаж в 2006 г. по сравнению с 2005 г. увеличилась на 0,61%, в том числе за счет снижения выручки рентабельность продаж снизилась на 2,05%; снижение себестоимости, и превышение темпов снижения себестоимости над темпами снижения выручки, привело к росту рентабельности продаж на 2,66%.

В 2007 г. по отношению к предыдущему году рентабельность продаж увеличилась на 5,39%, в том числе за счет:

роста выручки: ((5566-3627)/5566))- ((3840-3627)/3840) =0,291 или +29,1%

- увеличения себестоимости: ((5566-4957)/5566))-((5566-3627)/5566)) = - 0,238 или -23,8%

Следовательно, рентабельность продаж в 2007 г. выросла по отношению к 2006 г. на 5,3% за счет роста выручки - на 29,1%; за счет роста себестоимости снизилась - на 23,8%. Влияние двух факторов на изменение рентабельности продаж составило (+29,1)+(23,8) = 5,3%

В 2008 г. по сравнению с 2007 г. рентабельность продаж снизилась 10,99%. В связи с тем, что факторный анализ отрицательной рентабельности продаж будет некорректным, можно предположить, что данный результат получен за счет роста себестоимости, что повлияло на то, что исследуемая организация получила убыток от продаж в размере 4 тыс. руб.

Представляет интерес факторный анализ рентабельности собственного капитала. Коэффициент рентабельности собственного капитала определяется как отношение чистой прибыли к среднегодовой величине собственного капитала.

На уровень рентабельности собственного капитала влияют:

- доходность реализованной продукции;

- ресурсоотдача (фондоотдача);

- структура капитала.

Взаимосвязь уровня рентабельности собственного капитала с перечисленными факторами может быть выражена с помощью формулы Дюпона (2.1):

R = Rp*f*Kфз (2.1)

Где R - рентабельность собственного капитала;

Rp - рентабельность продаж;

f - ресурсоотдача;

Kфз- коэффициент финансовой зависимости, характеризующий структуру капитала предприятия.

Используя разницу абсолютных величин, можно определить степень влияния факторов на уровень рентабельности собственного капитала организации по методике Э.А. Маркарьяна [с. 36]. Данные для анализа рентабельности собственного капитала ООО «Техносервис» приведены в таблице 2.10.

Таблица 2.10 - Факторный анализ рентабельности собственного капитала ООО «Техносервис» за 2005-2008 гг.

Показатель	2005	2006	2007	2008	Абсолютное изменение
					2005-2006	2006-2007	2007-2008
А	1	2	3	4	5	6	7
1.Чистая прибыль, тыс. руб.	109	140	525	112	31	385	-413
2.Выручка от продажи продукции, работ, услуг, тыс. руб.	3923	3840	5566	8141	-83	1726	2575
3.Среднегодовая сумма всех средств (активов) организации, тыс. руб.	1535	1038	1436	1786	-497	398	350
4.Среднегодовая сумма собственного капитала, тыс. руб.	126	201	532	850	75	331	318
5.Рентабельность (доходность) реализации, (стр.1/стр.2*100)	2,78	3,65	9,43	1,37	0,87	5,78	-8,06
6.Коэффициент ресурсоотдачи, руб. (стр.2/стр.3)	2,56	3,70	3,88	4,56	1,14	0,18	0,68
7.Коэффициент финансовой зависимости, раз (стр. 3/ стр.4)	12,18	5,16	2,7	2,1	-7,02	-2,46	-0,6
8. Коэффициент рентабельности собственного капитала, % (стр.1/стр.4*100)	86,51	69,65	98,68	13,18	-16,86	29,03	-85,5

Данные таблицы показывают, что динамика уровня рентабельности собственного капитала неоднозначна. Так, в 2006 г. по сравнению с 2005 г.данный показатель снизился на 16,86 пунктов и составил 69,65%; в 2007 г. по отношению к предшествующему году рентабельность собственного капитала повысилась на 29,03%; а в 2008 г. наблюдается снижение рассматриваемого показателя на 85,5%.

Снижение рентабельности собственного капитала в 2006 г. на 16,86% произошло в результате воздействия следующих факторов:

1.увеличение чистой прибыли на 1 руб. оборота по реализации продукции привело к росту рентабельности собственного капитала предприятия на 27,13 пункта согласно формуле:

ДR = ДRp*f2005*Kфз2005 = (+0,87)*2,56*12,18 = 27,23

2. рост ресурсоотдачи привело к увеличению рентабельности собственного капитала на 50,68 пунктов:

ДR = Rp2006*Дf*Kфз2005 = 3,65*(+1,14)*12,18 = 50,68

3. снижение коэффициента финансовой зависимости привело к снижению рентабельности собственного капитала на 94,85 пункта, согласно формуле:

ДR = Rp2006*f2006*ДKфз = 3,65*3,70*(-7,02) = -94,85

Баланс факторов составил: +27,23+50,68-94,85 = -16,86

В 2007 г. по сравнению с 2006 г. наблюдается рост рентабельности собственного капитала на 29,03 пункта. На это изменение повлияли следующие факторы:

1.изменение чистой прибыли на 1 руб. продаж

ДR = ДRp*f2006*Kфз2006 = (5,78)*3,7*5,16 = 110,3

2.изменение ресурсоотдачи

ДR = Rp2007*Дf*Kфз2006 = 9,43*(0,18)*5,16=8,7

3.изменение коэффициента финансовой зависимости

ДR = Rp2007*f2007*ДKфз = 9,43*3,88*(-2,46) = -90,00

Итого влияния факторов: +110,3+8,7-90 = 29,03

Следовательно, рост рентабельности собственного капитала в 2007 г. на 29,03 пункта по отношению к 2006 г. обусловлен ростом чистой прибыли на рубль реализации, увеличение этого показателя привело к росту рентабельности собственного капитала на 110,3 пункта; ростом ресурсоотдачи, которое привело к увеличению рентабельности собственного капитала на 8,7 пункта; снижение коэффициента финансовой зависимости, т.е. уменьшение доли собственного капитала в общем объеме активов организации уменьшило результативный показатель на 90 пунктов.

В 2008 г. по отношению к 2007 г. рентабельность собственного капитала резко снизилась на 85,5 пунктов, на что повлияло действие следующих показателей:

1.снижение чистой прибыли на 1 руб. оборота по реализации продукции привело к уменьшению рентабельности собственного капитала предприятия на 84,44 пункта:

ДR = ДRp*f2007*Kфз2007 = (-8,06)*3,88*2,7 = -84,44

2.рост коэффициента ресурсоотдачи привело к увеличению рентабельности собственного капитала на 2,51 пункта:

ДR = Rp2008*Дf*Kфз2007 = 1,37*(+0,68)*2,7 =+ 2,51

3.снижение уровня коэффициента финансовой зависимости привело к уменьшению показателя рентабельности собственного капитала на 3,75 пункта:

ДR = Rp2008*f2008*ДKфз = 1,37*4,56*(-0,6) = -3,75

Баланс факторов составил: -84,44+2,51-3,75 = -85,5

Итак, наибольшее влияние на снижение рентабельности собственного капитала в 2008 г. оказало снижение доходности реализации, что привело к тому, что результативный показатель уменьшился на 84,44%.

Таким образом, рентабельность предприятия напрямую зависит от объема реализации, то есть выручки и себестоимости продукции.

3 РЕКОМЕНДАЦИИ ПО ПОВЫШЕНИЮ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ

Исходя из определения, рентабельность -- показатель, отражающий насколько эффективно предприятие ведет свою производственно-финансовую деятельность. И вне зависимости от того, на базе чего рассчитывается рентабельность, факторы ее роста зависят от единых экономических явлений и процессов. Это, прежде всего:

· совершенствование системы управления производством в условиях рыночной экономики;

· повышение эффективности использования ресурсов предприятия;

· совершенствование системы управления оборотными средствами, четкое определение источников их использования.

Следовательно, рентабельность как экономический показатель формируется под воздействием целого ряда основных и вспомогательных факторов, отражающих все стороны производственно-хозяйственной деятельности организации, и прежде всего использование основных фондов по мощности и во времени в анализируемом периоде, снижение себестоимости продукции, рост производительности труда, эффективность использования производственных материальных ресурсов. Ее уровень во многом определяется скоростью оборачиваемости нормируемых оборотных средств и зависит также от факторов, формирующих величину прибыли.

Соблюдение режима экономии, снижение затрат на единицу продукции в результате наиболее эффективного использования всех элементов производства - главное условие роста рентабельности промышленной организации. Через отмеченные факторы значительное влияние на показатель рентабельности оказывает уровень организации производства и управления, комбинирования производства на основе комплексного использования сырьевых ресурсов. Однако на уровень рентабельности оказывают влияние и факторы, не зависящие от хозрасчетной деятельности производственных коллективов. Это, прежде всего, изменение цен на основные фонды, материально-сырьевые ресурсы, реализуемую продукцию, а также тарифов на все виды энергии, грузовые перевозки и другие услуги.

В исследуемой организации основным источником резервов повышения уровня рентабельности является увеличение суммы прибыли от реализации, которая, в первую очередь, зависит от объема продаж и себестоимости продукции.

Рассмотрим возможности роста прибыли, а, следовательно, рентабельности, за счет снижения себестоимости продукции.

В ООО «Техносервис» в общем объеме реализации большой удельный вес занимает выручка от продаж краски акриловой «Гамма-20». В 2008 г. было произведено и реализовано 145300 кг. этого вида продукции на общую сумму 4402 тыс. руб. Это составляет 54,1% в общей выручке исследуемой организации. Основным компонентом акриловой краски является сырье «Агапол -3155», расход которого составляет 0,25 кг. на 1 кг. готовой продукции.

Поставщиком сырья «Агапол -3155» выступает ООО «Экохим» г. Новосибирска. В 2008 г. ООО «Техносервис» ведет работу по заключению договора на поставку этого же компонента в фирме «Строительная химия» (г. Новосибирск), которая производит реализацию данного сырья по цене ниже, чем в ООО «Экохим». Рассмотрим, как изменится себестоимость в случае смены поставщика компонента «Агапол -3155» в таблице 3.1.

Таблица 3.1- Данные о материальных затратах компонента «Агапол - 3155» по двум вариантам поставки

Показатель	2008	Наименования поставщика	Экономический результат
		ООО «Экохим»	ООО «Строительная химия»
Объем продаж, кг	145300	-	-	-
Расход компонента на 1 кг, кг.	0,25	-	-	-
Расход компонента на весь объем, кг.	36325	-	-	-
Цена 1 кг. компонента, руб.	48,09	48,09	45,56	-2,53
Сумма материальных затрат в себестоимости продукции, тыс. руб.	1747	1747	1655	-92,00

Следовательно, снижение себестоимости продукции в части материальных затрат на 92 тыс. руб. в случае смены поставщика основного компонента приведет к росту прибыли от продаж на эту же сумму, что повлечет за собой рост всех показателей рентабельности.

В связи с постепенным изменением вида деятельности и переориентации производства на выпуск красок, грунтовок и шпатлевок, ООО «Техносервис» не использует торговое помещение, в котором до недавнего времени осуществлялась торговля компьютерами, комплектующими, программным обеспечением. Вторым резервом роста рентабельности в ООО «Техносервис» является сдача торгового помещения площадью 45м2 в аренду ООО «R -Студио плюс». В настоящее время договор на аренду помещения находится в разработке, но основные моменты в нем уже оговорены: срок действия аренды - 3 года; ориентировочная сумма арендной платы в месяц - 15 тыс. руб., в год - 180 тыс. руб. Так как сдача помещений в аренду является деятельностью, которая закреплена в уставе ООО «Техносервис», доход будет отражен в выручке организации.

Следовательно, при успешном завершении сделки, сумма выручки увеличится на 180 тыс. руб., а размер себестоимости увеличится на сумму амортизационных отчислений в размере 2,97 тыс. руб.

Кроме этого, на основании динамики остатков материальных запасов можно сделать вывод, что на предприятии ООО «Техносервис» на начало 2008 г. в связи с сокращением сегмента деятельности по ремонту компьютеров имеются сверхнормативные (неликвидные) остатки запасных частей и комплектующих, на общую сумму 123 тыс. руб.

На финансовом положении предприятия это сказывается негативно в связи с тем, что необходимо изыскивать средства для пополнения оборотных средств.

Реализация данного вида материальных запасов даже по балансовой стоимости позволит ускорить оборачиваемость оборотного капитала, что приведет к высвобождению оборотных средств из оборота, которые можно будет направить на расширение производства.

Кроме того, продажа комплектующих позволит уменьшить сумму активов организации, что окажет положительное влияние не только на росте рентабельности оборотного капитала, но и на доходности совокупных активов исследуемой организации.

Обобщим выявленные резервы снижения себестоимости, роста выручки и прибыли в таблице 3.2.

Таблица 3.2 - Экономический эффект от выявленных резервов в ООО «Техносервис»

Показатель	2008	С учетом выявленных резервов	Абсолютное отклонение, +,-	Темп роста, %
1.Выручка от продаж, тыс. руб.	8141,0	8141,0+180,0+123,0 = 8444,0	+303,0	103,7
2.Себестоимость проданной продукции, тыс. руб.	8145,0	8145+123+3,0-92 = 8179,0	+34,0	100,4
3.Прибыль от продаж, тыс. руб.	-4,0	265	+269	-
4.Проценты к уплате, тыс. руб.	31,0	31,0	-	-
5.Прочие доходы, тыс. руб.	258,0	258,0	-	-
6.Прочие расходы, тыс. руб.	111,0	114,0	+3,0	102,7
7.Прибыль до налогообложения, тыс. руб.	112,0	378,0	+266,0	337,5
9.Чистая прибыль, тыс. руб.	112,0	378,0	+266,0	337,5

Результаты расчетов, представленные в таблице свидетельствуют о росте финансовых результатов исследуемой организации. Так, прибыль от продаж с учетом выявленных резервов должна увеличиться на 303 тыс. руб. за счет снижения себестоимости изготавливаемой продукции; прибыль до налогообложения вырастет на 266 тыс. руб. или на 227,5%.

В связи с изменением финансовых результатов (с учетом выявленных резервов роста прибыли), осуществим расчет показателей рентабельности в таблице 3.3. Расчет показателей рентабельности выполним по формулам, представленным в таблице 2.8. При этом нужно учесть тот факт, что, как и среднегодовая сумма оборотного капитала, так и среднегодовой размер всех активов организации уменьшится на 123 тыс. руб., что связано с возможностью продажи материальных запасов.

Таблица 3.3 - Расчет показателей рентабельности ООО «Техносервис» с учетом выявленных резервов

Показатель	2008	С учетом выявленных резервов	Абсолютное отклонение, +,-	Темп роста, %
Рентабельность основной деятельности, %	-0,05	3,24	3,29	-
Рентабельность продаж, %	-0,05	3,1	3,15	-
Рентабельность внеоборотного капитала, %	23,7	80,1	56,4	338,0
Рентабельность оборотного капитала, %	8,5	31,7	23,2	372,9
Рентабельность совокупных активов, %	6,3	22,7	16,4	360,3
Рентабельность собственного капитала, %	13,2	44,4	31,2	336,4
Рентабельность заемного капитала, %	25	84,4	59,4	337,6
Рентабельность инвестированного капитала, %	8,6	29,1	20,5	338,4

Данные, представленные в таблице 3.3 свидетельствуют, что в исследуемой организации повысились все показатели рентабельности. Рентабельность производственной деятельности выросла на 3,29 пункта, рентабельность продаж на - 3,15 пункта, что говорит о том, что как и производственная, так и коммерческая деятельность ООО «Техносервис», в связи с получением уже не убытка, а прибыли от продаж, станет доходной.

Рентабельность оборотного капитала также увеличилась - на 23,2 пункта, что характеризует повышение эффективности использования оборотного капитала за счет его сокращения.

Рентабельность всего имущества (активов) организации в результате выявленных резервов роста прибыли может повысится на 16,4 пункта, что означает, что каждый рубль вложенный в активы принесет организации дополнительно 16,4 коп. чистой прибыли.

Рентабельность заемного и рентабельность собственного капитала также увеличится, что является положительной тенденцией в финансово-хозяйственной деятельности исследуемой организации.

Итак, в ООО «Техносервис» резервы роста рентабельности еще существуют. Но с учетом того, что рентабельность продукции в исследуемой организации напрямую зависит от изменения себестоимости, а отпускные цены не всегда можно устанавливать на желаемом уровне, так как всегда существуют спросовые ограничения по цене, то можно предположить, что рентабельность можно увеличить за счет более эффективного использования ресурсов, а также внедрения нововведений, обеспечивающих снижение затрат.

В настоящее время, когда в стране наблюдается диспаритет цен, в том числе вследствие действий монополий, всякое изменение уровня цен на входные ресурсы находят отражение не сразу, а с определенным лагом; либо соответствующего изменения не происходит вовсе. Однако стоит отметить, что роль ценовой политики со временем будет неуклонно падать, по отношению к таким мерам воздействия, как товарная, сбытовая и стимулирующая политика. Возникает необходимость разработки и внедрения качественной маркетинговой стратегии развития предприятия, которая должна включать действия по сегментации рынков сбыта, поиску рыночных “ниш”, совершенствованию качества товаров; то есть предприятие должно переориентировать свою деятельность на конечного потребителя.

Таким образом, напрашивается вывод о том, что ООО «Техносервис», производящий продукцию массового потребления в целях роста прибыли и рентабельности должно стремиться к:

· уменьшению ресурсозатрат, которое ведет к снижению себестоимости;

· уменьшению остатков нереализованной продукции, запасов материальных ценностей;

· ускорению оборачиваемости оборотных средств;

· снижению затрат на рубль товарной продукции;

· росту прибыли за счет эффекта масштаба, а не повышения цен на продукцию;

· увеличению в номенклатуре продукции доли более рентабельных изделий.

Надеемся, что предложенные рекомендации помогут предприятию в выходе из кризисной ситуации, повышения доходности и деловой активности

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Ориентация отечественной экономики на рыночные отношения потребовала пересмотра отношения к рентабельности, что обусловлено ее особым местом в системе хозяйствования.

Проблема повышения доходности, растущее значение показателей рентабельности в деятельности коммерческих организаций и определили цель дипломного исследования.

В результате проведенных теоретических исследований были сделаны следующие выводы.

Рентабельность выступает как экономическая категория, оценочный результативный показатель, целевой ориентир, инструмент расчета чистого дохода общества, источник формирования различных фондов.

Рентабельность характеризует результативность деятельности коммерческой организации. Показатели рентабельности позволяют оценить, какую прибыль имеет организация с каждого рубля средств, вложенных в активы.

Целью деятельности любой коммерческой структуры в условиях рыночной экономики, в конечном счете, является получение рентабельности, способной обеспечить ее дальнейшее развитие. Рентабельность рассматривается не только как основная цель, но и как главное условие деловой активности предприятия, как результат его деятельности, эффективного осуществления своих функций по обеспечению потребителей необходимыми товарами в соответствии с имеющимся спросом на них.

К основным видам рентабельности относятся: общая и расчетная рентабельность. Показатели рентабельности позволяют оценить, какую прибыль имеет промышленное предприятие с каждого рубля средств, вложенных в активы. Существует система показателей рентабельности. Можно выделить показатели, используемые в статистической практике для оценки эффективности применяемых в производстве авансированных ресурсов и текущих затрат, и показатели, на основе которых определяют доходность и эффективность использования имущества промышленного предприятия.

На основании результатов проведенного анализа, можно сделать вывод о том, что в ООО «Техносервис» до 2007 г. включительно наблюдается рост деловой активности и эффективности деятельности, о чем свидетельствует увеличение выручки и прибыли от продаж, рост чистой прибыли. Превышение темпов роста выручки над темпами роста себестоимости, а темпов роста прибыли над темпами роста выручки характеризует рациональное использования совокупных ресурсов, что подтверждается положительной динамикой таких показателей, как фондоотдача, производительность труда, снижением затрат на 1 руб. реализованной продукции.

Однако, в 2008 г. году ситуация меняется в худшую сторону: наличие убытка от продаж, снижение всех видов прибыли, снижение уровня фондоотдачи являются подтверждением данного вывода. Положительным моментом в деятельности ООО «Техносервис» в 2008 г. является только тот факт, что на предприятии растет выручка от продаж и производительность труда, темпы роста которой опережают темпы роста среднегодовой заработной платы, что характеризует повышение эффективности использования кадров предприятия.

Анализ финансовых результатов показал, что если за 2005-2007 гг. балансовая прибыль сформирована в большей степени за счет прибыли от продаж, то в 2008 г. прибыль до налогообложения образовалась исключительно только лишь за счет превышения прочих доходов над прочими расходами.

Результаты факторного анализа как прибыли от продаж, так и чистой прибыли свидетельствуют, что большое влияние на изменение суммы прибыли в сторону снижения оказал рост себестоимости продукции.

В 2008 г. наблюдается отрицательная динамика доходности как основной, так и коммерческой деятельности ООО «Техносервис», о чем свидетельствует снижение уровня показателей рентабельности производственной деятельности и рентабельности продаж.

Доходность оборотных активов, имущества в целом и собственного капитала за последний год также резко снизилась как по отношению к прошлому году, так и по отношению к базисному периоду.

Основными резервами роста рентабельности ООО «Техносервис» является:

- снижение себестоимости продукции за счет приобретения сырья по более низким ценам;

- уменьшение размера оборотных средств за счет продажи неиспользуемых и неликвидных запчастей и комплектующий;

- передача торгового павильона в аренду, что позволит увеличить доходы от прочей деятельности организации.

При условии освоения выявленных резервов, на исследуемом предприятии увеличится прибыль от продаж и чистая прибыль, что, в свою очередь, положительно повлияют на рост всех показателей рентабельности, характеризующих доходность ООО «Техносервис».

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

1. Адамов, В. Е. Экономика и статистика фирм / В. Е. Адамов. - М. : Финансы и статистика, 2000. - 288 с.

2. Берн, А.И. Бухгалтерский анализ / А.И. Берн. - М.: Финансы и статистика, 2005. - 456 с.

3. Бочкова, Л.С. Баланс: доскональный анализ важнейших показателей / Л.С. Бочкова // Главбух. -2007. - № 1 С. 38-45.

4. Бухарев, Л.Т. Бухгалтерская отчетность: составление и анализ/ Л.Т. Бухарев. -М.: Финансы и статистика, 2003. - 122 с.

5. Волков, О.И. Экономика предприятия / О.И.Волков. - М.: ИНФРА - М.: 1998. - 416 с.

6. Гетьман, В.Г. Об основах бухгалтерского учета и отчетности / В.Г. Гетьман // Бухгалтерский учет . - 2007. - N 2- С.54-57.

7. Гиляровская, Л.Т. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / Л.Т. Гиляровская, Д.В. Лысенко, Д.А. Ендовицкий,.. - М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2007. - 360 с.

8. Графова, Г.В. Критерии и показатели оценки финансово-экономического состояния предприятия/ Г.В. Графова// Аудитор. - 2003. - № 12(106). -С. 46-55.

9. Грузинов, В.П. ЭкономиЕка предприятия / В.П.Грузинов. - М: ЮНИТИ, 1999 - 535 с.

10. Донцова, Л.В.. Анализ бухгалтерской отчетности/ Л.В. Донцова.--М.: Дело и Сервис, 1998. --188 с.

11. Ермолаева, Н.В. Составление отчета о прибылях и убытках./ Н.В.Ермолаева // Бухгалтерский учет . - 2006. - N 8- С.8-14.

12. Ефимова, О. В. Анализ финансового положения предприятия / О.В.Ефимова. - М.: Финансы и статистика, 1997. - 462 с.

13. Ковалев, В. В. Финансовый анализ : методы и процедуры / В.В.Ковалев. - М. : Финансы и статистика, 2001. - 560 с.

14. Кураков, Л.П. Экономический анализ и основы управления финансами: учеб. пособие / Л.П. Кураков, Э.Н. Рябинина, М.П. Владимирова [ и др.]. - М.: Вуз и школа, 2002. - 310 с.

15. Любушин, Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / Н.П. Любушин. - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2008. - 448 с.

16. Мазурина, Т.Ю. Об оценке финансовой устойчивости предприятия/ Т.Ю. Мазурина// Финансы. -2006. - №10.- С. 70-71.

17. Матвейчева, Е.В. Традиционный подход к оценке финансовых результатов деятельности предприятия / Е.В. Матвейчева, Г.Н. Вишневская // Аудит и финансовый анализ. -2003. №1. - С. 7-9.

18. Маркарьян, Э.А. Финансовый анализ: учебное пособие / Э.А. Маркарьян, Г.П. Герасименко. - М.: ИД ФБК- ПРЕСС, 2002. - 224 с.

19. Новодворский, В.Д. Балансовое обобщение как метод бухгалтерского учета / В.Д. Новодворский, А.Н. - М.: Бухгалтерский учет, 2003. -250 с.

20. Прыкина, Л.В. Экономический анализ предприятия: учебник для вузов / Л.В. Прыкина. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002. - 428 с.

21. Пястолов, С.М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия / С.М. Пястолов. - М.: ACADEMA, 2002. - 336 с.

22. Савицкая, Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: 2-е изд., перераб. и доп./ Г.В.Савицкая. - М.: ИП «Экоперспектива», 2001.- 301 с.

23. Сафронов, Н. А. Экономика предприятия / Н.А. Сафронов. - М.: «Юристь», 2005. - 421 с.

24. Сергеев, И.В. Экономика предприятия: учеб. пособие / И.В.Сергеев. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика , 2002- 304 с.

25. Скляренко, В.К. Экономика предприятия: учебник / В.К.Скляренко, В.М. Прудников. - М.: ИНФРА-М., 2007. - 526 с.

26. Трохина, С.Д. Управление финансовым состоянием предприятия/ С.Д. Трохина // Финансовый менеджмент . - 2005. - №5. - С. 18-21.

27. Хеддервик, К. Финансовый и экономический анализ деятельности предприятия / Под ред. Ю.Н. Воропаева - М.: Финансы и статистика,1996. -422 с.

28. Хорин, А.Н. Категории прибыли организации и их практическое значение / А.Н. Хорин // Бухгалтерский учет. - 2002. - № 12- С. 34-36.

29. Хотинская, Г.И., Харитонова, Т.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия / Г.И. Хотинская. - М.: Издательство «Дело и Сервис», 2005. - 240 с.

30. Федотов, М.А. Анализ прибыли предприятия/ М.А. Федотов // Финансы. - 1998. -№12 - С. 10-13.

31. Чечевицина, Л.Н. Анализ финансово - хозяйственной деятельности: учебник. - 3-е изд./ Л.Н Чечевицина, И.Н. Чуев. - М.: Издательско - торговая корпорация «Дашков и К», 2003. - 352 с.

32. Управление затратами на предприятии : учеб. пособие / Г. А. Краюхин, В. Г. Лебедев, Т. Г. Дроздова [и др.]. - СПб. : Издательский дом «Бизнес-пресса», 2003. - 256 с.

33. Шеремет, А.Д. Сайфулин, Р.С. Методика финансового анализ предприятия / А.Д. Шеремет. - М.: Инфра -М, 2001. -523 с.

34. Юров, В.Ф. Прибыль в рыночной экономике / В.Ф. Юров. -М.: Финансы и статистика, 2001. - 144 с.

Размещено на Allbest.ru