Пути повышения платежеспособности предприятия на примере ООО "Кровля-Сервис"

В таблице 2.2.4. дана оценка актива баланса ООО «Кровля-Сервис» за 2009 год.

Таблица 2.2.4 Оценка актива баланса ООО «Кровля-Сервис» за 2009 год (руб.)

Активы баланса	Абсолютные величины, руб.	Относительные величины, %
	На начало года	На конец года	Изме-нения (+, -)	На начало года	На конец года	Изменения (+, -)	В % к Вели-чине на начало года	В % к вели-чине на конец года
1	2	3	4	5	6	7	8	9
1.Внеоборот-ные активы -всего	12179820	9368303	-2811517	91,15	93,11	1,96	-23,08	85,18
1.1.Основные средства	11902078	9291406	-2610672	89,07	92,35	3,28	-21,93	-455,90
1.2.Нематериальные активы	9883	0	-9883	0,07	0	-0,07	-1,00	50,01
2.Оборотные активы - всего	1182692	693561	-489131	8,85	6,89	-1,96	-41,36	14,82
2.1.Запасы	453683	137923	-315760	3,40	1,37	-2,03	-69,60	9,57
2.2.Дебиторс-каязадолжен-ность (платежи в течение 12 месяцев)	472311	303696	-168615	3,53	3,02	-0,51	-35,70	5,11
2.3.Денежные средства	478	0	-478	0,0036	0	-0,00	-1,00	0,01
2.4.Краткосроч-ные финансовые вложения	20000	0	-20000	0,15	0	-0,15	-1,00	0,61
Стоимость имущества	13362512	1006184	-3300648	100,0	100,0	0,00	-24,70	100,0

Как видно из таблицы 2.2.4, в 2009 году имущество предприятия уменьшилось на 3300648 руб. или на 24,70%, в том числе за счет снижения объема внеоборотных активов на 2811517 руб. или на 23,08% и оборотных активов на 489131 руб. или на 1,96%.

Следует отметить, что в 2007 году структура совокупных активов характеризуется превышением в их составе доли оборотных активов, которые составили 53,13% в начале года и 51,47% в конце года. Доля внеоборотных активов составила 46,87% в начале года и 48,5% в конце года, то есть увеличилась на 1,97 пункта. Значительный удельный вес занимают запасы 29,81% на начало года и 26,02% на конец года, а также дебиторская задолженность величина, которой за 2007 год увеличилась в составе имущества на 220734 или на 5,46%. Соответственно возросла ее доля в составе имущества с 13,44% до 18,90%. Удельный вес денежных средств и краткосрочных финансовых вложений ничтожно мал.

В 2008 году структура совокупных активов по сравнению с 2007 годом характеризуется дальнейшим увеличением в их составе доли внеоборотных активов до 91,14% на конец года, то есть увеличились за год на 42,61 пунктов. Доля оборотных активов соответственно уменьшилась с 51,47% до 8,85%. Доля дебиторской задолженности в составе имущества сократилась с 18,90% до 3,53%. Доля денежных средств в составе имущества незначительна, она составила 0,0015% на начало года и 0,0036% на конец года.

В 2009 году структура совокупных активов по сравнению с 2008 годом характеризуется дальнейшим увеличением в их составе доли внеоборотных активов 93,11% на конец года, то есть увеличилась за год на 1,96%. Удельный вес оборотных активов в составе имущества сократился по сравнению с 2008 годом с 8,85% до 6,89%. Доля дебиторской задолженности в составе имущества незначительно снизилась по сравнению с 2008 годом с 3,53% до 3,02%.



Таблица 2.2.5 Оценка пассива баланса ООО «Кровля-Сервис» за 2007 год (руб.)

Пассивы баланса	Абсолютные величины, руб.	Относительные величины, %
	На начало года	На конец года	Изме-нения (+,-)	На начало года	На конец года	Изме-нения (+,-)	В % к вели-чине на начало года	В % к вели-чине на конец года
1	2	3	4	5	6	7	8	9
3.Капитал и резервы - всего	-842776	-1625887	-783111	-15,13	-31,70	16,57	92,92	177, 52
3.1.Уставный капитал	50000	50000	0	0,70	0,97	0,27	0,00	0,00
3.2.Добавочный и резервный капитал	307	307	0	0,0055	0,0060	0,0005	0,00	0,00
3.3.Непокрытый убыток прошлых лет	-893083	-893083	0	-16,03	-17,41	-1,38	0,00	0,00
4.Долгосроч-ные обязательства	25879	377787	351908	0,46	7,37	6,91	1359,82	-79,77
4.1.Займы и кредиты (подлежащие погашению более чем 12 месяцев)	25879	377787	351908	0,46	7,37	6,91	1359,82	-79,77
5.Краткосроч-ные обязательства - всего	6387240	6377310	-9930	114,67	124,33	9,66	-0,16	2,25
5.1.Кредитор-ская задолженность	6387240	6377310	-9930	114,67	124,33	9,66	-0,16	2,25
Итого баланса	5570343	5129210	-441133	100,00	100,00	0,00	-7,92	100,00
Величина собственных оборотных средств	-3453368	-4115261	-661893	-62,00	-80,23	-18,23	19,17	150,04

Пассивная часть баланса в 2007 году характеризуется отсутствием собственных средств вследствие непокрытого убытка прошлых лет. Заемные средства представлены краткосрочными и долгосрочными обязательствами. Долгосрочные обязательства представлены займами и кредитами. При абсолютном увеличении долгосрочных обязательств на 351908 руб. или на 1359,82%, их доля возросла в валюте баланса с 0,46% до 7,37%. Краткосрочные обязательства полностью представлены кредиторской задолженность. Кредиторская задолженность снизилась на 9930 руб. или на 0,16%, а ее доля в составе имущества увеличилась с 114,67% до 124,33%. Собственные оборотные средства у предприятия отсутствуют, что говорит о неустойчивом финансовом состоянии.

Таблица 2.2.6 Оценка пассива баланса ООО «Кровля-Сервис» за 2008 год (руб.)

Пассивы баланса	Абсолютные величины, руб.	Относительные величины, %
	На начало года	На конец года	Изме-нения (+, -)	На начало года	На конец года	Изме-нения (+, -)	В % к Вели-чине на начало года	В % к вели-чине на конец года
1	2	3	4	5	6	7	8	9
3.Капитал и резервы - всего	-1625887	9255823	7629936	-31,70	69,27	37,57	506,59	93,89
3.1.Уставный капитал	50000	50000	0	0,97	0,37	-0,60	0,00	0,00
3.2.Добавочный и резервный капитал	307	11752498	11752491	0,006	87,95	87,94	3828172,96	142,74
3.3.Непокрытый убыток прошлых лет	-1676194	-1642194	0	-32,68	-12,29	-20,39	0,00	0,00
4.Долгосрочные обязательства	377787	525826	148039	7,37	3,94	-3,43	39,19	1,80
4.1.Займы (подлежащие погашению более чем 12 месяцев)	377787	525826	148039	7,37	3,94	-3,43	39,19	1,80
5.Краткосрочные обязательства - всего	6377310	3580863	2796447	124,33	26,80	-97,53	-43,85	-33,97
5.1.Кредиторская задолженность	6377310	3580863	-2796447	124,33	26,30	-97,53	-43,85	-33,97
Итого баланса	5129210	13362512	8233302	100,00	100,00	0,00	160,52	100,00
Величина собственных оборотных средств	-4115261	-2923997	1191264	-80,23	-21,88	58,35	-28,95	14,47

В 2008 году структура пассива баланса изменилась. Если в начале года собственные средства отсутствовали, то в конце года собственные средства составили 69,27% источников формирования имущества. Долгосрочные обязательства за анализируемый период увеличились на 148039 руб. или 39,19%, однако их удельный вес в составе источников формирования имущества сократился с 7,37% до 3,94%. Кредиторская задолженность снизилась на 2796447 руб. или на 43,85%, а ее доля в составе источников имущества составила 26,30%, то есть сократилась на 97,53 пунктов. Собственные оборотные средства у предприятия отсутствуют.

Таблица 2.2.7 Оценка пассива баланса ООО «Кровля-Сервис» за 2009 год ( руб.)

Пассивы баланса	Абсолютные величины, руб.	Относительные величины, %
	На начало года	На конец года	Изменения (+, -)	На начало года	На конец года	Изменения (+, -)	В % к Величине на начало года	В % к величии не на конец года
1	2	3	4	5	6	7	8	9
3.Капитал и резервы - всего	9255823	8026366	-1229457	69,27	79,77	10,50	-13,28	9,95
3.1.Уставный капитал	50000	50000	0	0,37	0,50	0,13	0,00	0,00
3.2.Добавочный и резервный капитал	11752498	11352459	-400039	87,95	112,83	24,88	-3,40	3,24
3.3.Непокрытый убыток прошлых лет	-2546675	-2546675	0	-19,06	-25,31	-6,25	0,00	0,00
4.Долгосрочные обязательства	525826	44110	-481716	3,94	0,44	-3,50	-91,61	3,90
4.1.Займы и (подлежащие погашению более чем 12 месяцев)	525826	44110	-481716	3,94	0,44	-3,50	-91,61	3,90
5.Краткосрочные обязательства - всего	3580863	1991388	-2389475	26,80	19,79	-7,01	-66,73	19,34
5.1.Кредиторская задолженность	3580863	1991388	-2389475	26,80	19,79	-7,01	-66,73	19,34
Итого баланса	13362512	10061864	-12356326	100,00	100,00	0,00	-92,47	100,00
Величина собственных оборотных средств	-2923997	-1341937	1582060	-21,88	-13,34	8,54	54,11	-12,80

Пассивная часть баланса в 2009 году характеризуется преобладающим удельным весом собственных источников средств. При абсолютном уменьшении собственных средств на 1229457 руб. или на 13,28%, их доля в общем объеме источников средств увеличилась в течение года с 69,27% до 79,77%. Предприятие смогло рассчитаться по долгосрочным обязательствам на 481716 руб., или на 91,61%., их доля в составе имущества сократилась с 3,94% до 0,44%. Собственные оборотные средства у предприятия все также отсутствуют. Кредиторская задолженность уменьшилась на сумму 2389475 руб. или на 66,73%, а ее удельный вес снизился с 26,80% до 19,79%.

Таким образом, за 2007 - 2009 годы в структуре совокупных активов увеличилась доля внеоборотных активов и снизился удельный вес оборотных активов, что может отрицательно сказаться на финансовых результатах. Положительным является то, что за 2008 - 2009 года доля дебиторской задолженности снизилась с 18,90% до 3,02%.

Анализ пассива баланса показал, что у предприятия отсутствуют собственные оборотные средства и источниками их финансирования оборотных средств являются только заемные средства, которые в основном представлены кредиторской задолженностью и долгосрочными займами и кредитами, что также говорит о неустойчивом финансовом состоянии.

2.3 Оценка платежеспособности ООО «Кровля-Сервис»

Оценка платежеспособности предприятия осуществляется на основе применения различных методов изучения хозяйственных процессов в динамике. Методы эти различаются своими показателями и способами выявления взаимосвязей между ними и еще базой данных, необходимых для вычисления их соотношений. Практически основным источником сведений для оценки платежеспособности является бухгалтерский баланс хозяйствующего субъекта с прилагающимися специальными формами (10, С.61).

Существует несколько подходов к оценке платежеспособности предприятия. Одним из них является метод оценки платежеспособности через показатели ликвидности.

Для оценки платежеспособности используются относительные коэффициенты ликвидности, посредством которых определяется степень и качество покрытия краткосрочных долговых обязательств ликвидными средствами. Иначе говоря, предприятие считается ликвидным, когда оно в состоянии выполнить свои краткосрочные обязательства, реализуя текущие активы.

При анализе платежеспособности рассчитываются финансовые коэффициенты платежеспособности: коэффициент абсолютной ликвидности, коэффициент быстрой, или критической ликвидности (платежеспособности), коэффициент текущей ликвидности. Показатели платежеспособности рассчитываются как отношение привлеченных финансовых ресурсов и обязательств, удовлетворение которых приходится на анализируемый период.

Использование показателей платежеспособности играет большую роль не только в анализе, но и при реализации всех остальных функций менеджмента: планирование, текущее управление и контроль в финансовом менеджменте нацелены на поддержание способности предприятия вовремя и в полном объеме удовлетворять свои платежные обязательства таким образом, чтобы наиболее результативно и эффективно достигать установленных стратегических целей и оперативных ориентиров (6, С.367).

Для анализа платежеспособности составляют таблицу 2.3.1 в графы этих таблиц записываются данные на начало и конец 2007,2008,2009 и начало 2006 годов.

Таблица 2.3.1 Анализ платежеспособности баланса ООО «Кровля-Сервис» за 2007 год -2006 года

		На начало периода
Коэффициенты платежеспособности	Норматив	2007 г.	2008 г.	2009 г.	2006 г.
Коэффициент абсолютной ликвидности К1	0,2 - 0,3	0,00	0,00	0,01	0,00
Коэффициент быстрой ликвидности К2	0,7 - 0,8	0,12	0,15	0,33	0,15
Коэффициент текущей ликвидности К3	?2	0,46	0,41	0,10	0,35

Как свидетельствуют данные таблицы 2.3.1., в течение всего анализируемого периода коэффициент абсолютной ликвидности был меньше нормативного значения 0,2. Это означает, что предприятие не способно погасить свои краткосрочные обязательства в самый ближайший период времени, то есть на дату составления баланса.

Низкое значение коэффициента, характерное для большинства российских предприятий в силу объективных условий хозяйствования, инфляции, налоговой системы, может говорить как о проблемах предприятия так и об умении работать в сложившихся условиях.

Коэффициент быстрой ликвидности ООО «Кровля-Сервис» не соответствует нормативному значению 0,7 - 0,8.

Коэффициент текущей ликвидности анализируемого предприятии предприятия не соответствует нормативному значению 2, это говорит о том, что ООО «Кровля-Сервис» не способно погасить свои текущие обязательства за счет производственных запасов, готовой продукции, денежных средств, дебиторской задолженности и прочих оборотных активов.

Признание структуры баланса неудовлетворительной, а предприятие - неплатежеспособным осуществляется на основании критериев, установленных постановлением Правительства РФ от 20 мая 1994 года № 498 «О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий», в соответствии с Методическими положениями по оценке финансового состояния предприятий и установлению неудовлетворительной структуры (10, С.39).

Основанием для признания структуры баланса неудовлетворительной, а предприятие - неплатежеспособным, является выполнение одного из условий: К1 на конец отчетного периода имеет значение менее 0,15 - 0,3; К2 на конец отчетного периода имеет значение менее 0,7 - 0,8; К3 на конец отчетного периода имеет значение менее 2.

Повышение коэффициентов платежеспособности возможно двумя путями: либо увеличение оборотных активов при неизменной сумме краткосрочных долгов, либо снижение краткосрочных долгов. Первый путь может быть практически реализован, если у предприятия наряду с краткосрочной задолженностью появляются другие источники покрытия: увеличивается собственный капитал, привлекаются долгосрочные займы и т.д. практически это должно означать, что предприятие реализует часть не нужных ему запасов или получает дебиторскую задолженность и направляет эти средства на погашение своих краткосрочных долгов.

Результаты проведенного финансового анализа свидетельствуют о признании структуры баланса неудовлетворительной, а предприятия ООО «Кровля-Сервис» - неплатежеспособным. Для этого необходимо оценить возможность восстановления его платежеспособности. Сделать это можно при помощи специального коэффициента восстановления платежеспособности, характеризующего наличие реальной возможности, восстановить свою платежеспособность в течение определенного периода.

Коэффициент восстановления платежеспособности на конец отчетного периода рассчитывается в том случае, если коэффициент текущей платежеспособности ниже нормативного значения. Считается, что предприятие, не имеющее, удовлетворительного значения коэффициента текущей ликвидности может восстановить платежеспособность через 6 месяцев (42, С.461).

В таблице 2.3.2. рассчитан коэффициент восстановления платежеспособности ООО «Кровля-Сервис» за 2007 - 2009 года.

Таблица 2.3.2 Динамика коэффициента восстановления платежеспособности ООО «Кровля-Сервис» за 2007 - 2009 года

Показатель	Норматив	2007 год	2008 год	2009 год
Коэффициент восстановления платежеспособности (К восс.)	> 1	0,24	0,28	-0,15

Как свидетельствуют данные из таблицы 2.3.2. коэффициент восстановления платежеспособности за анализируемый период меньше нормативного значения 1, это означает, что у предприятия ООО «Кровля- Сервис» нет реальной возможности в ближайшее время восстановить платежеспособность. Так как коэффициент восстановления платежеспособности ниже 1, предприятие может встать на особый учет в федеральном управлении по делам о несостоятельности (банкротстве).

По проведенному анализу можно сделать следующие выводы о платежеспособности предприятия ООО «Кровля-Сервис» за 2007-2009 годы: предприятие находится в кризисном финансовом состоянии. Значения коэффициентов ликвидности за анализируемый период существенно ниже рекомендуемого норматива, но несколько повысилось.

Из всего выше сказанного можно сделать вывод, что ни один показатель платежеспособности не соответствует рекомендуемому нормативному значению, принятому в международной практике. Поэтому необходимо разработать ряд мероприятий по финансовому оздоровлению предприятия для того, что бы повысить платежеспособность предприятия ООО «Кровля- Сервис».



3. Пути повышения платежеспособности предприятия на примере ООО «Кровля-Сервис»

3.1 Общеэкономические факторы укрепления платежеспособности предприятия

Финансовое состояние предприятия - это способность субъекта хозяйствования функционировать и успешно развиваться, сохранять равновесие своих активов во внутренней и внешней среде. Для этого необходимо располагать гибкой структурой финансовых ресурсов и при возникновении потребности иметь возможность привлекать заемные денежные средства, то есть быть кредитоспособным (38, С.21).

От соотношения активов и пассивов, их структурных внутренних изменений зависят не только показатели финансовой устойчивости, но и платежеспособности, инвестиционной привлекательности предприятия в глазах партнеров по бизнесу, инвесторов, акционеров, собственников. Но при этом все субъекты анализа должны не только оценивать текущее финансовое состояние предприятия, но и прогнозировать на ближайшую и отдельную перспективы опасность банкротства. Так как проблема банкротств многих существующих предприятий различных отраслей хозяйства и сфер деятельности становится достаточно актуальной на данный момент времени. Сотни банков и других финансовых компаний, тысячи производственных и коммерческих фирм, особенно мелких и средних, уже прекратили свое существование (30, С.275).

В этой связи в современных условиях анализ финансового состояния становится особенно актуальным. Но для любого аналитика в первую очередь важно определить не только цели и задачи анализа финансового состояния, но и его методику.

Предприятие будет финансово успешным при соблюдении как минимум двух обязательных условий:

- финансовый поток хозяйствующего субъекта должен покрывать текущие затраты на сумму: постоянных и переменных издержек; всех обязательных платежей (штрафов, пени, неустоек, (если таковые имеются); инвестиций, достаточных для развития бизнеса и поддержания его конкурентоспособности;

- финансовый поток хозяйствующего субъекта должен быть получаем в сроки, позволяющие вовремя исполнять все финансовые обязательства. Если денежная выручка поступает с задержками, то в принципе доходное предприятие может утратить платежеспособность. Если доходность предпринимательской деятельности настолько высока, что можно уплатить процент за кредит (привлекаемый на покрытие разрывов денежного потока), такая организация может быть финансово-успешной и при существенной задержке поступлений причитающих денежных средств (14, С.38).

Финансовое положение организации, ее ликвидность и платежеспособность непосредственно зависят от того, насколько быстро средства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги. Такое влияние объясняется тем, что со скоростью оборота активов связаны:

- минимально необходимая величина авансированного (задействованного) капитала и связанные с ним выплаты денежных средств (проценты за пользование кредитом банков, дивиденды по акциям и др.);

- потребность в дополнительных источниках финансирования (и плата за них);

- сумма затрат, связанных с приобретением товарно - материальных ценностей и их хранением;

- сумма денежных средств на счетах организации;

- величина уплачиваемых налогов.

Текущие расходование денежных средств и их поступление, как правило, не совпадают во времени, в результате у организации возникает потребность в большем или меньшем объеме финансирование в целях поддержания платежеспособности. Чем ниже скорость оборотных активов, тем больше потребность в финансировании.

Внешнее финансирование является дорогостоящим и имеет определенные ограничительные условия. Собственные источники увеличения капитала ограничены в первую очередь способностью получения прибыли. Таким образом, управляя оборотными активами, предприятие получает возможность в меньшей степени денежных средств, и повысить свою ликвидность. Не случайно эффективное управление оборотными активами рассматривается как один из способов удовлетворения потребности в капитале.

Повышение эффективности производства является главным резервом ускорения экономического роста. Для управления этим процессом в условиях рынку необходимо иметь научно обоснованную систему показателей, отражающую возможность использования всех источников экономического роста и научно обоснованную модель анализа эффективности производства и реализации продукции на предприятии.

Совершенствование системы показателей эффективности производства имеет не столько теоретическое, сколько практическое значение, так как, чем совершеннее эта система, тем точнее поиски резервов повышения эффективности (4, С.139).

Экономическая категория «эффективность производства» - это сложное и многогранное понятие. Оно включает в себя технико-экономическую, социально - экономическую, народнохозяйственную, хозрасчетную эффективность. Все эти аспекты взаимосвязаны между собой, и каждый в отдельности имеет свою специфику.

Финансовая устойчивость хозяйствующего субъекта - это такое состояние денежных ресурсов, которое обеспечивает развитие предприятия преимущественно за счет собственных средств при сохранении платежеспособности и кредитоспособности при минимальном уровне предпринимательского риска.

Следовательно, общеэкономическими факторами укрепления платежеспособности предприятии являются:

- положение предприятия на товарном и финансовом рынках;

- выпуск и реализация конкурентоспособной и пользующейся спросом продукции;

- его рейтинг в деловом сотрудничестве с партнерами;

- степень зависимости от внешних кредиторов и инвесторов;

- наличие неплатежеспособных дебиторов;

- величина и структура издержек производства, их соотношение с денежными доходами;

- размер оплаченного уставного капитала;

- эффективность коммерческих и финансовых операций;

- состояние имущественного потенциала, включая состояние между внеоборотными и оборотными активами;

- уровень профессиональной подготовки производственных и финансовых менеджеров, их умение постоянно учитывать изменения внутренней и внешней среды и др. (36, С.337).

На современном этапе рыночной экономики в стране предъявляются высокие требования к уровню экономических исследований, методам хозяйственного руководства.

Сейчас, когда возрастает конкурентная борьба между товаропроизводителями, только глубоко научный подход к руководству производственно - коммерческой деятельностью предприятия обеспечивает максимизацию прибыли, позволит предприятию в полной мере использовать свои преимущества.

Общеэкономическими факторами укрепления предприятия являются внешними характеристиками финансово - экономической деятельности предприятия в условиях рыночной экономики. Если предприятие финансово устойчиво, платежеспособно, оно имеет преимущество перед другими предприятиями того же профиля в привлечении инвестиций, в получении кредитов, в выборе поставщиков и в подборе квалифицированных кадров. Наконец, оно не вступает в конфликт с государством и обществом, так как, выплачивает своевременно налоги в бюджет, взносы в социальные фонды, заработную плату - рабочим и служащим, дивиденды - акционерам, а банкам гарантирует возврат кредитов и уплату процентов по ним.

Все анализируемые коэффициенты ликвидности имеют общий существенный недостаток: определяются на рассматриваемую дату - на начало анализируемого периода и на конец этого периода, то есть эти коэффициенты систематические. Как уже отмечалось, их можно в значительных пределах «корректировать», например, временно понижать запасы сырья, материалов и более энергично взыскивать дебиторскую задолженность. Поэтому анализ статистических коэффициентов ликвидности надо обязательно дополнить анализом ряда более динамичных показателей, характеризующих результаты финансово - хозяйственной деятельности предприятия. Например, можно использовать такой показатель, как отношение выручки от реализации продукции за определенный период к средним текущим пассивам за тот же период. Числитель этого показателя представляет поток денежных средств за определенный период, а не на дату баланса, что значительно сглаживает статичность коэффициентов ликвидности.

Другими показателями, используемыми для детализации и углубления анализа перспектив платежеспособности предприятия, являются коэффициент достаточности денежных средств и коэффициент капитализации денежных средств.

При анализе ликвидности (платежеспособности) предприятия следует принимать во внимание фактический коэффициент использования производственной мощности, способность изменять характер деятельности предприятия, возможность занимать средства из различных источников, возможность продавать активы, возможность увеличивать акционерный капитал (40, С.227).

На финансовое состояние предприятия влияют внешние и внутренние причины и факторы платежеспособности и ликвидности предприятии.

- общеэкономические (рост инфляции (выше 3 - 4 %), ухудшение платежеспособности населения, снижение уровня реальных доходов населения, нестабильность валютного рынка, рост безработицы, замедление платежного (денежного) оборота у организации и, как следствие, недостаток денежных средств на их счетах, увеличение числа организации с кризисными финансовыми явлениями (в том числе клиентов - потребителей продукции);

- государственные (неплатежеспособность федеральных, муниципальных органов по своим заказам и обязательствам), нестабильность налоговой системы (ставка акцизов, налогов), таможенных правил (ставки пошлин), повышение цен на энергоресурсы, транспорт и т.д., политическая нестабильность и нерешительность действий правительства, бюрократический рэкет, отсутствие эффективного механизма исполнения решений арбитражных судов, особенно в части обращения взыскания на имущество должника (тем более должник находится в другой республики или крае). Неудовлетворительная работа судебных приставов, их коррумпированность;

- рыночные (усиление конкурентной борьбы за рынок продукции и услуг, отсутствие государственной поддержки отечественных производителей товаров и услуг, снижение спроса на продукцию из - за увеличения на рынке товаров - субститутов (заменителей), дешевых товаров из ближнего и дальнего зарубежья или из - за более качественных товаров конкурентов, наличие очень большого количества посредников, в том числе мошенников, финансовые кризисы и банкротство кредитных организаций, высокая стоимость кредитных ресурсов, снижение активности и нестабильности фондового рынка, наличие беспредела в проверках со стороны налоговой инспекции и других регламентирующих органов;

- прочие (негативные демографические тенденции, стихийные бедствия, техногенные катастрофы, криминогенные ситуации, ограбление (денежное, информационное) организаций, убийство, похищение руководителей (39, С.505).

Рассмотрим, какие органы управления и организации могут урегулировать кризисные процессы в организации, не доводя его до полного банкротства (ликвидации) с распродажей всего имущества.

Основными внутренними факторами ухудшающими финансовое состояние организации являются:

-снижение выручки;

- высокая себестоимость продукции;

- низкий уровень управления и организации производства;

- нерациональное использование кредитных ресурсов.

Рассмотрим порядок перехода от симптомов к обобщающим факторам и далее к их детализации.

Таким образом, рассмотрев представленную на схеме причинно - следственную связь, можно разработать систему мероприятий и аналитических показателей позволяющих изменить создавшуюся ситуацию и диагностировать эти изменения. В основе диагностики находится процесс установления причин, повлекших ухудшение финансового состояния организации (27, С.7).

В современных условиях показатели финансового состояния зависят от единых экономических явлений и процессов, и факторами роста этого показателя фирмы должны стать:

1. совершенствование системы управления производством в условиях рыночной экономики на основе преодоления кризиса в финансово - кредитных и денежных системах;

2. повышение эффективности использования ресурсов на основе стабилизации взаимных расчетов и системы расчетно - платежных отношений.

3. четкое определение источников формирования оборотных средств.

Для этого предприятию необходимо стремиться:

1. Эффективно использовать свои ресурсы, наличие которых необходимо для планомерного непрерывного развития хозяйства;

2. Интенсифицировать производство, которое должно строиться прежде всего на том, чтобы результаты производства росли быстрее, чем затраты на него, чтобы вовлекая в производство сравнительно меньше ресурсов, можно было добиться больших результатов;

3. Сокращать длительность производственного цикла;

4. Ускорять оборачиваемость оборотных средств за счет сокращения времени одного оборота;

5. Выявлять «узкие места» в производстве, которые лимитируют темпы роста производства и снижение себестоимости;

6. Искать резервы по всем стадиям жизненного цикла объекта (25, С.438).

3.2 Мероприятия по финансовому оздоровлению ООО «Кровля-Сервис»

В рыночной экономике любое предприятие при определенных обстоятельствах может оказаться в кризисном финансовом состоянии. Причины такого положения связаны как с влиянием внешней среды на деятельность предприятия, так и с внутренними недостатками управления производством. Достичь финансовой устойчивости и эффективности функционирования такие предприятия могут посредством их финансового оздоровления.

Существует множество факторов, которые влияют на финансовое оздоровление компании. Методическое содержание политики финансового оздоровления в основном обуславливаются особенностями кризисного состояния и спецификой деятельности экономического субъекта. При этом процедуры, реализуемые в каждом конкретном случае, будут индивидуальны. Однако исследования сложившейся практике в области антикризисного управления российскими предприятиями позволяет выявить определенную закономерность и последовательность этапов работ, которые характерны для управленческой деятельности в процессе финансового оздоровления, и взаимозависимы с объективными предпосылками по выводу предприятия из кризисного состояния. В зависимости от их комбинации данный процесс может видоизменяться.

Помочь специалистам предприятия в планировании и организации процесса финансового оздоровления может типовая последовательность процедур, которая впоследствии будет скорректирована под собственные условия (28, С.6).

Проведенный анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия показал, что ООО «Кровля-Сервис» на конец 2009 года имеет неустойчивое финансовое положение, при котором нарушена платежеспособность предприятия. Об этом свидетельствуют низкие значения показателей ликвидности.

Анализ финансового состояния ООО «Кровля-Сервис» позволил также констатировать следующие основные проблемы, которые требуют решения в процессе финансового оздоровления:

- финансовое состояние предприятия можно охарактеризовать как неблагополучное. Одним из важнейших факторов, обуславливающих его, является длительная убыточная деятельность предприятия. Имеется значительная доля непогашенных убытков прошлых лет, вместе с тем в последний год предприятию удалось получить балансовую прибыль, но ее доля очень мала;

- проблемой является большая доля дебиторской задолженности, в том числе просроченная и безнадежная. В результате снизилась доля денежных средств на расчетных счетах в банках, что создает трудности для погашения текущих обязательств;

- большая величина кредиторской задолженности, и она продолжает увеличиваться, причем значительная ее часть просрочена. У предприятия имеется задолженность всем основным кредиторам: бюджету и внебюджетным фондам, поставщикам, персоналу по оплате труда.

Это свидетельствует о неспособности предприятия выполнять свои денежные обязательства, финансировать текущий производственный процесс, а в итоге о его неплатежеспособности.

На предприятие ООО «Кровля-Сервис» высок удельный вес активной части основных фондов, что свидетельствует о наличии хорошей производственной базы. Вместе с тем возрастной состав оборудования неудовлетворителен. Большую часть составляет оборудование, возраст которого превышает 20 лет, это говорит о необходимости обновлять парк оборудования, осуществлять капитальные вложения в основные фонды.

Внедрение новой техники и технологии, организации производства и труда на основе достижений и реализации научных знаний позволит решить социально-экономические задачи, такие, как улучшение условий труда, повышение его содержательности, охрана окружающей среды. При обновлении материально-технической базы предприятия вырастет производительность труда, повысится эффективность производства.

Современная научно-техническая революция базируется на достижениях науки и техники. Она характеризуется использованием новых источников энергии, широким применением электроники, разработкой и применением принципиально новых технологических процессов, прогрессивных материалов с заранее заданными свойствами. Все это, в свою очередь, обеспечит быстрое развитие предприятия (9, С.142).

Сохранение сложившихся негативных тенденций на ООО «Кровля- Сервис» может привести к его банкротству, поэтому предприятию необходимо принять экстренные меры по укреплению платежеспособности и ликвидности предприятия.

Серьезные опасения вызывает значительный удельный вес дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты. За анализируемый период ее величина в балансе составила около 3,02 %, что свидетельствует о возможных проблемах в расчетно-платежной дисциплине предприятии, требующей детального анализа.

Снижая дебиторскую задолженность, предприятие сможет использовать эти денежные средства на расширение своей деятельности, на покупку новой техники, а также большее внимание уделить повышению квалификации рабочих кадров. И в первую очередь за счет поступлений от погашения дебиторской задолженности сможет погасить часть своей задолженности (33, С.96).

Несмотря на проводимые работы по сокращению затрат на производство и реализацию продукции, необходимо дальше провести целый комплекс мероприятий, итогом выполнения которых должен стать выход на безубыточную работу.

ООО «Кровля-Сервис» уже насколько лет находится в процессе финансового оздоровления. Предприятие планировало улучшить свою финансовую устойчивость через рост объемов производства и продаж, а, следовательно, и прибыли, посредством создания эффективной службы маркетинга и изменения организационной структуры предприятии. Так как маркетинг основан на союзе потребителя и производителя. В распоряжение предприятия поступает информация о потребностях покупателя с тем, чтобы она могла разработать и предложить ему необходимые товары и услуги. Если предприятие намерено получать прибыль, нужно продавать продукцию, а для этого необходимо искать покупателя, выявить его нужды, создавать соответствующие товары, продвигать их на рынке, договариваться о ценах. Формирование разумной маркетинговой политики позволила выявить оптимальный ассортимент, структуру производства продукции, обновление номенклатуры, оптимальную ценовую политику, политику продвижения товара и стимулирования сбыта. Таким образом, стратегия его деятельности по улучшению финансовой ситуации и повышению эффективности деятельности была определена (35, С.412).

Меры по финансовому оздоровлению принесли свои результаты, и предприятию удалось достичь определенного роста объемов производства и прибыли. Кроме того, было заключено соглашение с кредиторами и реструктурирована основная задолженность предприятия. Ситуация усложнилась падением в дальнейшем некоторых показателей, которых удалось достичь ранее, а также возникновением новых проблем.

Таким образом, на момент анализа финансовой ситуации ООО «Кровля- Сервис» этап его первичного финансового оздоровления можно считать завершенным, острота кризисной ситуации снята, и предприятие показало свою способность справиться с финансовыми трудностями. Однако наличие серьезных нерешенных проблем и некоторое ухудшение ситуации говорят о необходимости проведения дальнейшего финансового оздоровления, завершения многих уже начатых процессов, а также корректировки стратегии деятельности завода.

Дальнейшее финансовое оздоровление должно быть ориентировано уже не на избежание банкротства и выживание предприятия, а на последовательное повышение эффективности его деятельности, развитие производства с учетом особенностей изменившейся внешней и внутренней среды, изменив принципы управления деятельностью предприятия, то ему необходимо пересмотреть в целом структуру управления предприятия. Предприятию ООО «Кровля- Сервис» рекомендуется создать такую структуру управления, при которой в основе права на принятия решений лежит компетентность, а не занятие официального поста. Также необходимо уделить особое значение подбору кадров, но в силу того, что управляющий не в силах осуществить данную работу, эти функции возлагаются на работников отдела кадров, которые в свою очередь должны быть подготовлены для выполнения данной работы на высоком профессиональном уровне. Высококвалифицированные и инициативные работники составляют интеллектуальный потенциал предприятия, имеющий огромное значение для успешного развития фирмы, так как производительность труда зависит очень во многом от квалификации самих работников (31, С.182).

Поэтому для обеспечения высокой производительности труда работников, руководству ООО «Кровля-Сервис» необходимо формировать и реализовывать программы систематического обучения и подготовки кадров целях более полного раскрытия их возможностей. В качестве рекомендации можно предложить руководству формирование кадров производить на базе собственного персонала, так как данное мероприятие обходится дешевле, чем привлечение работников извне. Кроме того, повышается заинтересованность собственных работников в достижении лучших результатов деятельности, улучшается моральный климат, усиливается привязанность работников к предприятию.

Предприятию необходимо прислушаться к данным рекомендациям, так как на сегодняшний день это предприятие испытывает большие трудности в управлении трудовыми ресурсами. Это связано с большой текучестью кадров, у работников предприятия недостаточно стимулов в конечном результате своего труда, а между подразделениями преобладают затратные отношения, что не может положительно влиять на общее благополучное развитие предприятия. В то же время желательно, чтобы на предприятие приходили и люди со стороны с новыми идеями, предложениями и свежими взглядами.

Также причинами необходимости оздоровления финансового состояния ООО «Кровля-Сервис» являются:

1. Большая кредиторская задолженность - 19,8% в структуре баланса за 2009 год. В случае необходимости погашения своих обязательств перед кредиторами и бюджетами предприятие должно реализовать значительную часть основных средств.

2. В структуре затрат предприятия основную статью составляют издержки сырья, которые предприятие приобретало по завышенным ценам. Что происходило в виду наличия товарообменных операций, несвоевременного расчета с поставщиками.

3. Возникли серьезные диспропорции между ценами приобретения сырья и материалов и ценами на готовую продукцию.

4. Существующая структура управления ООО «Кровля-Сервис» не соответствует новым экономическим условиям ведения бизнеса в условиях рыночной экономики и требует безотлагательного проведения серьезной реструктуризации и внедрения управленческого учета.

5. На предприятии практически отсутствуют налаженные информационные каналы, обеспечивающие своевременное и правильное принятие управленческих решений (15, С.56).

Вышеперечисленные причины должны побудить ООО «Кровля-Сервис» к разработке программы стратегического развития. Для предприятия конечной целью должно быть, прежде всего, выход предприятия на рентабельное производство продукции, вытеснение бартерных операций в расчетах, осуществление обязательных платежей в бюджеты и внебюджетные фонды.

Помимо проведения политики отмены бартерных операций, для сохранения существующих позиций на внутреннем рынке, и их расширения в условиях жесткой конкуренции с отечественными и зарубежными партнерами, предприятию необходимо провести программу стратегического развития, разработки и освоения производства конкурентоспособного ассортимента.Программой должно быть предусмотрены реконструкция и техническое перевооружение технологического оборудования, способного выпускать кровельные и строительные материалы по технологиям зарубежных стран, но приближенным к условиям России, внедрение ресурсосберегающих технологий совершенствование системы управления качеством продукции (26, С.46).

Для успешной работы ООО «Кровля-Сервис» необходимо:

1. Реформирование организационной структуры и создание новой финансовой структуры с центрами финансовой ответственности и прозрачными информационными потоками.

2. Оптимизация отдельных удельных норм расхода на основные материалы, жесткое нормирование вспомогательных материалов.

3. Приведение удельных норм потребления энергозатрат к наиболее рациональным.

4. Увеличение затрат на текущий и капитальный ремонт основных средств, управление капитальным ремонтом.

5. Снижение затрат по переработке отходов.

6. Снижение общехозяйственных расходов предприятия.

7. Снижение непроизводственных расходов, источником, которых служит прибыль предприятии, в частности, на покрытие убытков объектов социальной сферы и жилищно-коммунального хозяйства.

8. Перейти к максимуму на расчеты денежными средствами с поставщиками сырьевых ресурсов.

9. При помощи нормирования каждого вида затрат условно - постоянных расходов проводить ежемесячный контроль постоянных издержек.

10. Концентрация производства однотипных видов продукции на одном участке, что позволит сократить затраты и обеспечить максимальную загрузку производств.

11. Назрела необходимость выделения отдельных структур из непромышленной сферы общества и образования на их базах самостоятельных юридических лиц в виде дочерних предприятий.

12. Современный рынок требует наличия гибкой системы производства, быстро меняющаяся конъюнктура и постоянно обновляющийся спрос обуславливают объемы производства того или иного вида продукции (20, С.25).

В сегодняшней ситуации, сложившейся после экономического кризиса 17 августа 1998 года и спада производства заводов - поставщиков сырья и материалов одной из самых сложных задач, стоящих перед ООО «Кровля- Сервис» становится задача бесперебойного снабжения необходимым сырьем с целью поддержания непрерывного процесса производства и увеличению объемов производства готовой продукции.

Для выполнения этой задачи ООО «Кровля-Сервис» необходимо приступить к внедрению системы бесперебойного сырьевого обеспечения объединения. В основу этой системы должна быть заложена схема работы с производителями и крупными поставщиками основного сырья и материалов, а также организация оптимального сырьевого запаса на предприятие. Данная работа осложняется тем, что до недавнего времени, преобладали бартерные расчеты за поставленное сырье. Поскольку заводам изготовителям необходимы средства для обеспечения собственного производственного процесса, в цепочку сырьевого обеспечения вклиниваются посреднические организации, которые необоснованно завышают стоимость своих услуг (37, С.287).

Реализация программы по обеспечению сырьем и материалами позволит увеличить объемы производства продукции, сократить долю постоянных издержек предприятия и отойти от бартерных операций, что приведет к снижению себестоимости продукции и даст возможность ООО «Кровля- Сервис» выровнять ситуацию на рынке готовой продукции.

Как показал проведенный анализ, ООО «Кровля-Сервис» обладает значительной товарно-материальной базой и достаточным производственным потенциалам для ведения хозяйственной деятельности.

Решение проблемы можно осуществить различными способами. Один из них - избавление от незадействованных основных фондов, товарно-материальных запасов, сокращение численности персонала, сдача в аренду производственных помещений и т.д. данная политика ни в коем случае не улучшит финансовое положение, она лишь позволит ООО «Кровля-Сервис» существовать еще какое - то время, но вероятность потенциальной возможности экономического роста с проведением данных мероприятий будет значительно снижаться.

Руководством ООО «Кровля-Сервис» должна проводиться жесткая политика перехода на получение денег от реализации продукции и введение единого прейскуранта цен.

Помимо мероприятий по снижению себестоимости продукции Управлению маркетинга и реализации необходимо проводить анализ рынка готовой продукции и в соответствии со спросом регулировать денежные цены на кровельные и строительные материалы.

Если руководство предприятия в течение нескольких периодов, прилагая усилия, все же не может добиться нужной тенденции, значит, причина не эффективного управления находится не там, куда приложены усилия. К сожалению, зарегулированность бухгалтерского учета в России на современном этапе и ориентация его на налоговый учет не позволяют проводить объективный и углубленный анализ текущей деятельности по укреплению финансового состояния предприятия. Поэтому предприятию нужен дополнительный механизм, который мог бы одновременно анализировать, помогал управлять и планировал будущее финансовое состояние.

На современном этапе лучше всего себя зарекомендовал такой механизом, как управленческий учет. Для того чтобы предприятию улучшить свое финансовое положение, ему дополнительно к бухгалтерскому учету следует перейти на управленческий учет, чтобы более точно определять эффективность различных звеньев и знать рычаги воздействия на каждый из них в своей текущей деятельности.

Управленческий учет пришел в Россию вместе с рыночной экономикой из западных стран. Отличительной особенностью управленческого учета от других подразделений (маркетинг, снабжение, производство, сбыт, бухгалтерия, плановый отдел) является то, что он:

- пользуется другими показателями (постоянные и переменные затраты, денежный поток, финансовая устойчивость, ликвидность, точка безубыточности, производственный и производственный леверидж и др.). Следует также отметить, что один и тот же параметр для различных служб имеет разное значение;

- охватывает деятельность предприятия в комплексе;

- ведется ежедневно. Так, для того чтобы держать под контролем снабженческо - производственно-сбытовую деятельность достаточно держать под контролем «точку безубыточности», но так как движение средств происходит ежедневно, то и контроль должен вестись ежедневно;

- эффективность управления достигается через воздействие одного параметра на несколько других. Если предприятие умеет управлять соотношением Актив / Кредиторская задолженность, то и остальные коэффициенты улучшаются;

- направлен на улучшение финансовых показателей предприятия в целом, предназначен, прежде всего, для того, чтобы помочь руководству предприятия в принятии конкретных управленческих решений. Другими словами, он показывает, как завтра будет выглядеть баланс, отчет о прибылях и убытках и отчет движении денежных средств при принятии руководством того или иного решения сегодня.

Управленческий учет, кроме всего сказанного, на предприятии выполняет функцию постоянно действующей ревизии, так как постоянно контролирует все хозяйственные операции. Введение управленческого учета не требует ни технических изменений, ни ощутимых финансовых вложений, в основном это организационное мероприятие, направленное на то, что бухгалтерский учет дополняется новыми показателями и методикой учета. Здесь наиболее важным является умение согласовывать взаимодействие бухгалтерии и службы управленческого учета, так как только их взаимодействие дает необходимый эффект.

Введение управленческого учета на предприятии способно улучшить его финансовое состояние на порядок в течение года (24, С.66).



Выводы и предложения

Исследование теоретических основ анализа и платежеспособности организации и ликвидности баланса, а также проведенный в дипломной работе анализ показателей ликвидности предприятия на примере ООО «Кровля- Сервис» позволили сделать следующие выводы.

1. В условиях рыночной экономики повышается самостоятельность предприятий, их экономическая и юридическая ответственность. В связи с реформированием предприятий в условиях рынка повышается значение анализа ликвидности, платежеспособности и рыночной устойчивости субъектов хозяйствования. Все это значительно увеличивает роль анализа их финансового состояния: наличия, размещения и использования денежных средств.

Среди критериев оценки финансового состояния предприятия ликвидность и платежеспособность являются приоритетными.

Если платежеспособность рассматривать как текущую и перспективную возможность погашения собственных обязательств, то текущую платежеспособность можно приравнивать к ликвидности, то есть к способности погасить свои краткосрочные обязательства, реализуя текущие активы.

Результаты анализа платежеспособности и ликвидности необходимы, прежде всего, собственникам, а также кредиторам, инвесторам, поставщикам, менеджерам и налоговым службам. Если предприятие ликвидное и платежеспособное, оно имеет преимущество перед другими предприятиями того же профиля в привлечении инвестиций, в получении кредитов, в выборе поставщиков и в подборе квалификационных кадров. Наконец оно не вступит в конфликт с государством и обществом, так как выплачивает своевременно налоги в бюджет, взносы в социальные фонды, заработную плату - рабочим и служащим, дивиденды - акционерам, а банкам - гарантирует возврат кредитов, уплату процентов по ним.

Чем выше ликвидность баланса и платежеспособность предприятия, тем более оно независимо от неожиданного изменения рыночной конъюнктуры и, следовательно, тем меньше риск оказаться на краю банкротства. Что немаловажно в современных условиях. При хорошем финансовом состоянии предприятие устойчиво платежеспособно, при плохом - периодически или постоянно неплатежное. Самый лучший вариант, когда у предприятия всегда имеются свободные денежные средства, достаточные для погашения имеющихся обязательств.

Таким образом, платежеспособность, прежде всего, есть следствие ликвидности активов предприятия, его бесперебойной и рентабельной деятельности, возможности свободного маневрирования денежными средствами, гарантированная платежеспособность предприятия предполагает кроме всего прочего, сохранение платежеспособности в условиях допустимого уровня предпринимательского риска, обусловленного как характером деятельности самого предприятия, так и колебаниями рыночной конъюнктуры.

2. Информация о платежеспособности предприятия наиболее наглядно может быть представлена набором коэффициентов, отражающих соотношение активов и пассивов предприятия и его краткосрочной задолженности. Достоинством коэффициентного метода оценки платежеспособности является возможность сопоставления полученного результата с принятыми в практике нормативными значениями, что позволяет получить объективную информацию о финансовом состоянии предприятия.

К основным коэффициентам платежеспособности относятся:

- коэффициент абсолютной ликвидности;