Предпринимательский риск как экономическая категория

Содержание

Введение

1. ПОНЯТИЕ РИСКА

1.1 Понятие риска, его основные элементы и черты

1.2 Причины возникновения предпринимательского риска

1.3 Классификация хозяйственных рисков

2. ИЗУЧЕНИЕ хозяйственного риска на базовом предприятии на примере ОАО «БРТ»

2.1 Характеристика предприятия

2.2Основные виды хозяйственных рисков, возможных на ОАО «БРТ»

2.3 Основные методы оценки риска, используемые на ОАО «БРТ»

3. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ АНТИРИСКОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОАО «БРТ»

3.1 Методы снижения риска

3.2 Методика анализа и планирования риска

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

Введение

Известна поговорка: “Не живешь -- не рискуешь”. Люди ежедневно сознательно или несознательно подвергаются ряду более или менее сильных рисков. В основе риска -- аксиома о потенциальной опасности деятельности.

Данная тема, на мой взгляд, всегда была достаточно важной, в разрезе хозяйственной деятельности предприятий, чтобы общество обращало на нее внимание. Особенно, в свете последний событий в мировой экономике, тема хозяйственных рисков встает наиболее остро. В связи с постоянной эволюцией экономических систем всех стран, появляются все более новые риски в хозяйственной деятельности (сбои сбыта продукции, обвал ведущих, наиболее стабильных банков, обвал экономики целой страны и т.д.).

Хозяйственная деятельность в ее любом виде сопряжена с определенностью или неопределенностью ситуаций, которые обусловливают принятие возможных альтернативных решений и действий. При определенности условий и ситуаций цели и задачи являются детерминистическими. Вероятность наступаемого положительного исхода в данном случае равна 1 или 100%. Если же сведения о вероятности наступления того или иного исхода отсутствуют, то принятие решений осуществляется в условиях неопределенности и риска. Возникают также ситуации, связанные с риском, если каждый альтернативный вариант приводит к одному из нескольких возможных исходов, однако каждый исход характеризуется известной вероятностью наступления.

Нельзя сказать, что в отечественной экономике проблема риска нова. В 20-х годах в СССР был принят ряд законодательных актов, содержащих понятие производственно-хозяйственного риска. Административно-командная система стремилась к уничтожению реальной предприимчивости вместе с неизбежным ее условием -- риском.

Опыт развития всех стран показывает, что игнорирование или недооценка хозяйственного риска при разработке тактики и стратегии экономической политики, принятии конкретных решений неизбежно сдерживает развитие общества, научно-технического прогресса, обрекает экономическую систему на застой. Вновь возникновение интереса к проявлению риска в хозяйственной деятельности связано с проведением в республике экономических реформ. Хозяйственная среда становится все более рыночной. В этих условиях возникают неясность и неуверенность в получении ожидаемого конечного результата, а, следовательно, возрастает и степень предпринимательского риска.

Цель моей курсовой работы состоит в раскрытии концептуальных положений теории риска и оценке методологических подходов к минимизации риска в предпринимательской деятельности.

Данная цель достигается решением следующих частных задач:

· раскрытие основных понятий в области теории риска;

· классификация основных видов риска;

· обоснование показателей риска и методов их оценки;

· изучение риска на примере предприятия.

· в итоге попытаемся выявить основные факторы, пути и возможности риска.

Первую главу посвятим изучению теоретических аспектов риска. Таких как понятие и виды риска, источники возникновения, основные элементы и черты риска. Вторую часть работы посвятим раскрытию темы на примере предприятия ОАО «Беларусьрезинотехника». В заключительной главе я предложу методы снижения риска на примере предприятия.

Теоретической и методологической основой при написании курсовой работы послужили теоретические наработки в области риска как белорусских авторов (Догиль Л.Ф.), так и зарубежных (Тэмпман Л.Н., Уткин Э.А.).

1. ПОНЯТИЕ РИСКА

1.1 Понятие риска, его основные элементы и черты

В условиях рыночных отношений проблема оценки и учета экономического риска приобретает самостоятельное теоретическое и прикладное значение как важная составная часть теории и практики управления.

Большинство управленческих решений принимается в условиях риска, что обусловлено рядом факторов -- отсутствием полной информации, наличием противоборствующих тенденций, элементами случайности и многим другим.

Особое значение проблема риска приобретает в предпринимательской деятельности.

Предпринимательский риск - риск, возникающий при любых видах предпринимательской деятельности, связанных с производством продукции, товаров и услуг, их реализацией; товарно-денежными и финансовыми операциями; коммерцией, а также осуществлением научно-технических проектов.

Кроме того, риск -- это сложное явление, имеющее множество не совпадающих, а иногда противоположных реальных оснований.

Происхождение термина «риск» восходит к греческим словам ridsikon, ridsa -- утес, скала.

Риск -- это вероятность возникновения убытков или недополучения доходов по сравнению с прогнозируемым вариантом.

Источником риска является неопределенность, под которой понимается отсутствие полной и достоверной информации, используемой в предпринимательской деятельности (при составлении планов деятельности, их реализации и т.д.).

По этому признаку все решения подразделяются на три группы:

принимаемые в условиях определенности;

принимаемые в условиях вероятностной определенности
(основанные на риске);

принимаемые в условиях полной неопределенности (ненадежные).

Под «риском» принято понимать вероятность (угрозу) потери предприятием части своих ресурсов, недополучения доходов или появления дополнительных расходов в результате осуществления определенной производственной и финансовой деятельности.

Во всех указанных определениях выделяется такая характерная особенность (черта) риска как опасность, возможность неудачи.

Для более полной характеристики определения «риск» целесообразно выявить понятие «ситуация риска», поскольку оно непосредственно сопряжено с содержанием термина «риск».

Понятие «ситуация» можно определить как сочетание, совокупность различных обстоятельств и условий, создающих определенную обстановку для того или иного вида деятельности.

Если существует возможность количественно и качественно определять степень вероятности того или иного варианта, то это и будет ситуация риска. [1, с.141]

Отсюда следует, что рискованная ситуация связана со статистическими процессами и ей сопутствуют три сосуществующих условия:

- наличие неопределенности;

- необходимость выбора альтернативы (при этом следует иметь в виду, что отказ от выбора также является разновидностью выбора);

-возможность оценить вероятность осуществления выбираемых альтернатив.

Следует отметить, что ситуация риска качественно отличается от ситуации неопределенности. Ситуация неопределенности характеризуется тем, что вероятность наступления результатов решений или событий в принципе неустанавливаема.

Можно выделить несколько модификаций риска:

-субъект, делающий выбор из нескольких альтернатив, имеет в распоряжении объективные вероятности получения предполагаемого результата, основывающиеся;

- вероятности наступления ожидаемого результата могут быть получены только на основе субъективных оценок;

- субъект в процессе выбора и реализации альтернативы располагает как объективными, так и субъективными вероятностями.

Риск -- это деятельность, связанная с преодолением неопределенности в ситуации неизбежного выбора, в процессе которой имеется возможность количественно и качественно оценить вероятность достижения предполагаемого результата, неудачи и отклонения от цели. [1, с.143]

В явлении «риск» выделим следующие основные элементы, взаимосвязь которых и составляет его сущность:

-возможность отклонения от предполагаемой цели, ради которой осуществлялась выбранная альтернатива;

-вероятность достижения желаемого результата;

-отсутствие уверенности в достижении поставленной цели;

-возможность материальных, нравственных и др. потерь, связанных с осуществлением выбранной в условиях неопределенности альтернативы.

Важным элементом риска является наличие вероятности отклонения от выбранной цели. При этом возможны отклонения как отрицательного, так и положительного свойства.

Наряду с этим риску присущ ряд черт, которые способствуют пониманию содержания риска. Можно выделить следующие основные черты риска:

-противоречивость;

-альтернативность;

-неопределенность.

Противоречивость как черта риска проявляется в различных аспектах. Представляя собой разновидность деятельности, риск, с одной стороны, ориентирован на получение общественно значимых результатов неординарными, новыми способами в условиях неопределенности и ситуации неизбежного выбора. Такое свойство риска, как альтернативность, связано с тем, что он предполагает необходимость выбора из двух или нескольких возможных вариантов решений, направлений, действий. Отсутствие возможности выбора снимает разговор о риске. Там, где нет выбора, не возникает рискованная ситуация и, следовательно, не будет риска. [1, с.145]

1.2 Причины возникновения предпринимательского риска

Риск составляет объективно неизбежный элемент принятия любого хозяйственного решения в силу того, что неопределенность -- неизбежная характеристика условий хозяйствования. В экономической литературе часто не делается различий между понятиями “риск” и “неопределенность”. В действительности первое характеризует такую ситуацию, когда наступление неизвестных событий весьма вероятно и может быть оценено количественно, а второе -- когда вероятность наступления таких событий оценить заранее невозможно.

Для понимания природы предпринимательского риска фундаментальное значение имеет связь риска и прибыли. Адам Смит в “Исследованиях о природе и причинах богатства народов” отмечал, что достижение даже обычной нормы прибыли всегда связано с большим или меньшим риском. П. Хейне в своей работе “Экономический образ мышления” отмечает, что прибыль возникает “по причине неопределенности, в отсутствие которой все, относящееся к получению прибыли, было бы широко известно, все возможности ее получения были бы полностью использованы и, следовательно, прибыли везде равнялись бы нулю”. Таким образом, при отсутствии неопределенности любые расхождения между выручкой и издержками будут устранены в процессе конкуренции и прибыль станет равной нулю. [2, с.85]

Предприниматель проявляет готовность идти на риск в условиях неопределенности, поскольку наряду с риском потерь существует возможность дополнительных доходов. И. Шумпетер в книге “Теория экономического развития (Исследование предпринимательской прибыли, капитала, процента и цикла конъюнктуры)” пишет о том, что если риски не учитываются в хозяйственном плане, тогда они становятся источником, с одной стороны, убытков, а с другой -- прибылей. Можно выбрать решения, содержащие меньше риска, но при этом меньше будет и получаемая прибыль. На рис. 1.1 показана зависимость риска и прибыли. Более высокий риск связан с вероятностного извлечения более высокого дохода.

Рис. 1.1. Зависимость риска и прибыли [2, с. 98]

Из графика видно, что нулевой риск обеспечивает самый низкий доход (0; П₁ ), а при самом высоком риске Р = Р₂. прибыль имеет наиболее высокое значение

П = П₃ (П₃ > П₂ > П₁).

Следует заметить, что предприниматель вправе частично переложить риск на других субъектов экономики, но полностью избежать его он не может. Справедливо считается: кто не рискует, тот не выигрывает. Иными словами, для получения экономической прибыли предприниматель должен осознанно пойти на принятие рискового решения.

Экономическое поведение предпринимателя при рыночных отношениях основано на выбираемой, на свой риск реализуемой индивидуальной программе предпринимательской деятельности в рамках возможностей, которые вытекают из законодательных актов. Каждый участник рыночных отношений изначально лишен заранее известных, однозначно заданных параметров, гарантий успеха: обеспеченной доли участия в рынке, доступности к производственным ресурсам по фиксированным ценам, устойчивости покупательной способности денежных единиц, неизменности норм и нормативов и других инструментов экономического управления.

Действительность предпринимательской деятельности такова, что в экономической борьбе с конкурентами-производителями за покупателя предпринимательская организация вынуждена продавать свою продукцию в кредит (с риском невозврата денежных сумм в срок), при наличии временно свободных денежных средств размещать их в виде депозитных вкладов или ценных бумаг (с риском получения недостаточного процентного дохода в сравнении с темпами инфляции), при ведении коммерческих операций экспортно-импортного характера сталкиваться с необходимостью оперировать различными национальными валютами (с риском потерь от неблагоприятной конъюнктуры курсов валют) и т. д.

Наличие предпринимательского риска -- это, по сути дела, оборотная сторона свободы экономической, своеобразная плата за нее. Свободе одного предпринимателя сопутствует одновременно и свобода других предпринимателей, следовательно, по мере развития рыночных отношений в нашей стране будет усиливаться неопределенность и предпринимательский риск.

Устранить неопределенность будущего в предпринимательской деятельности невозможно, так как она является элементом объективной действительности. Риск присущ предпринимательству и является неотъемлемой частью его экономической жизни. До сих пор мы обращали внимание только на объективную сторону предпринимательского риска. Действительно, риск связан с реальными процессами в экономике. Объективность риска связана с наличием факторов, существование которых в конечном счете не зависит от действия предпринимателей. [3, с. 98]

В настоящее время можно выделить две формы предпринимательства. В первую очередь это коммерческие организации, основанные на старых хозяйственных связях. В ситуации неопределенности такие предприниматели стараются избегать риска, пытаясь приспосабливаться к изменяющимся условиям хозяйствования. Вторая форма -- это вновь созданные предпринимательские структуры, характеризующиеся развитыми горизонтальными связями, широкой специализацией. Такие предприниматели готовы рисковать, в рисковой ситуации они маневрируют ресурсами, способны очень быстро находить новых партнеров.

1.3 Классификация хозяйственных рисков

В процессе своей деятельности предприниматели сталкиваются с совокупностью различных видов рисков, которые отличаются между собой по месту и времени возникновения, совокупности внешних и внутренних факторов, влияющих на их уровень, и, следовательно, по способу их анализа и методам их описания.

Как правило, все виды рисков взаимосвязаны и оказывают влияние на деятельность предпринимателя. Эти обстоятельства затрудняют принятия решений по оптимизации риска и требуют углубленного анализа состава конкретных рисков, а также причин и факторов их возникновения.

Наиболее важными элементами, положенными в основу классификации рисков, являются:

-время возникновения;

-основные факторы возникновения;

-характер учета;

-характер последствий

-сфера возникновения

Действию всех видов рисков подвержены все без исключения предпринимательские организации. Наряду с общими есть специфические виды риска, характерные для определенных видов деятельности. Так, банковские риски отличаются от рисков в страховой деятельности, а последние в свою очередь от рисков в производственном предпринимательстве и т.д. Видовое разнообразие рисков очень велико - от пожаров и стихийных бедствий до межнациональных конфликтов, изменений в законодательстве, регулирующем предпринимательскую деятельность, и инфляционных колебаний. Кроме этого, экономическое и политическое развитие современного мира порождает новые виды риска, которые довольно трудно определить, оценить количественно.

Существует множество подходов к классификации риска. Определенный интерес представляет классификация предпринимательского риска И. Шумпетером, который выделяет два вида риска:

риск, связанный с возможным техническим провалом производства, сюда же относится также опасность потери благ, порожденная стихийными бедствиями;

риск, сопряженный с отсутствием коммерческого успеха.

В последних публикациях отечественных авторов, а также ученых стран ближнего и дальнего зарубежья хозяйственный риск, его виды и подвиды рассматриваются без стройной системы классификационных характеристик. Так, А. В. Постюшков отмечает, что для классификации риска предложено восемь его характеристик. [4, с.54]

По масштабам и размерам: риск глобальный, локальный.

По аспектам: риск психологический, социальный, экономический, юридический, политический, медико-биологический, комбинированный (социально-экономический).

По степени объективности и субъективности решений: риск с объективной вероятностью, субъективной вероятностью, объективно-субъективной вероятностью.

По степени рисконасыщенности решений: минимальный, средний, оптимальный, максимальный.

По типам риска: рациональный (обоснованный), нерациональный(необоснованный), авантюрный(азартный).

По времени принятия рискованных решений: риск опережающий, своевременный, запаздывающий.

По численности лиц, принимающих решение: риск индивидуальный, групповой.

По ситуации: риск в условиях неопределенности (детерминированный риск), в условиях неопределенности(стохастический риск), в условиях конфликта(конкурирующий риск). [5, с. 156]

С риском предприниматель сталкивается на разных, этапах своей деятельности, и, естественно, причин возникновения конкретной рисковой ситуации может быть очень много. Обычно под причиной возникновения подразумевается какое-то условие, вызывающее неопределенность исхода ситуации. Для риска такими источниками являются: непосредственно хозяйственная деятельность, деятельность самого предпринимателя, недостаток информации о состоянии внешней среды, оказывающей влияние на результат предпринимательской деятельности. Таким образом, следует различать:

риск, связанный с хозяйственной деятельностью;

риск, связанный с личностью предпринимателя;

риск, связанный с недостатком информации о состоянии внешней среды (на рис. 1.2 представлена зависимость риска от объема информации)

Рис.1.2. Зависимость риска от объема информации [6, с. 234]

По сфере возникновения предпринимательские риски можно подразделить на внешние и внутренние. Источником возникновения внешних рисков является внешняя среда по отношению к предпринимательской фирме. Предприниматель не может оказывать на них влияние, он может только предвидеть и учитывать их в своей деятельности. Источником внутренних рисков является сама предпринимательская фирма. Эти риски возникают в случае неэффективного менеджмента, ошибочной маркетинговой политики, а также в результате внутрифирменных злоупотреблении.

В современных условиях хозяйствования выделяют два типа предпринимательского риска по уровню принятия решений: макроэкономический (глобальный) риск и риск на уровне отдельных фирм (локальный). С точки зрения длительности во времени предпринимательские риски можно разделить на кратковременные и постоянные.

По степени правомерности предпринимательского риска могут быть выделены: оправданный (правомерный) и неоправданный (неправомерный) риски. Все предпринимательские риски можно также разделить на две большие группы в соответствии с возможностью страхования: страхуемые и нестрахуемые. Предприниматель может частично переложить риск на другие субъекты экономики, в частности обезопасить себя, осуществив определенные затраты в виде страховых взносов.

Иногда выделяются и такие виды: статистические (простые) и динамические (спекулятивные) риски. Особенность статистических рисков заключается в том, что они практически всегда несут в себе потери для предпринимательской деятельности. [7, с. 156]

Как уже говорилось выше, данная работа посвящена анализу основных видов риска. Поэтому далее подробно остановимся на изучении видов и содержания хозяйственных рисков на примере предприятия, в следующих разделах.

2. ИЗУЧЕНИЕ хозяйственного риска на базовом предприятии на примере ОАО «БРТ»

2.1 Характеристика предприятия

ОАО «Беларусьрезинотехника» одно из крупнейших предприятий нефтехимической и нефтеперерабатывающей отрасли в Республике Беларусь и СНГ. Численность работающих 2422 человек. Из них административный персонала - 384 человек. Оно было создано в 1952 году на базе завода по производству натурального каучука, в целях удовлетворения возросших потребностей народного хозяйства РБ в резиновых технических изделиях. С января 1990 года предприятие работало в условиях аренды с выкупом, с апреля 1992 года переименовано в Народное предприятие, с 24 мая 1994 года и по настоящее время Открытое Акционерное общество.

На основе закона РБ №2020 -XII от 09.12.92 г. «Об акционерных обществах, обществах с ограниченной ответственностью и обществах с дополнительной ответственностью», с 1994 г. и начинает функционировать предприятие ОАО «Беларусьрезинотехника».

Предприятие является коммерческой организацией, имеет статус юридического лица, обособленное имущество, самостоятельный баланс, счета в банках, в том числе валютные, гербовую печать, штампы, товарный знак, фирменные бланки со своим наименованием и действует на принципах полного хозяйственного расчета и самофинансирования.

ОАО «Беларусьрезинотехника» регламентируются такими документами как: Устав предприятия, коллективный договор, приказы, распоряжениями.

Согласно Устава общество осуществляет следующие виды деятельности:

производство резиновых изделий;

производство клея и желатина;

установка столярных элементов;

ремонт обуви;

розничная торговля через палатки, ларьки и киоски.

На предприятии действуют 8 производственных цехов, каждый из которых имеет самостоятельный технологический процесс и производит свой ассортимент резинотехнических изделий. В восьми основных цехах завода из 39 наименований изделий, выпускаемых в 1990 году, производится 26, что в ассортименте составляет свыше 2200 наименований резинотехнических изделий. В 2010 году будет 48 лет деятельности предприятия. В советские времена на предприятии постоянно велась работа по модернизации и переоснащению основных фондов. В настоящее время износ средств производства составляет 31-37 %.

2.2 Основные виды хозяйственных рисков, возможных на ОАО «БРТ»

В соответствии с основными видами своей деятельности предприятие осуществляет взаимоотношения с юридическими и физическими лицами на основе договоров по реализации товаров, оказания услуг, выполнение работ; самостоятельно планирует и осуществляет хозяйственную деятельность, исходя из реального спроса и в пределах направления деятельности.

На данном предприятии возможны следующие риски:

1.Производственный риск.

Производственный риск связан с производством продукции, товаров и услуг; с осуществлением любых видов производственной деятельности, в процессе которой предприниматели сталкиваются с проблемами неадекватного использования сырья, роста себестоимости, увеличения потерь рабочего времени, использования новых методов производства.

К основным причинам производственного риска относятся:

снижение намеченных объемов производства и реализации продукции вследствие снижения производительности труда, простоя оборудования, потерь рабочего времени, отсутствия необходимого количества исходных материалов, повышенного процента брака производимой продукции;

снижение цен, по которым планировалось реализовывать продукцию или услугу, в связи с ее недостаточным качеством, неблагоприятным изменением рыночной конъюнктуры, падением спроса;

увеличение расхода материальных затрат в результате перерасхода материалов, сырья, топлива, энергии, а так же за счет увеличения транспортных расходов, торговых издержек, накладных и других побочных расходов;

рост фонда оплаты труда за счет превышения намеченной численности либо за счет выплат более высокого, чем запланировано, уровня заработной платы отдельным сотрудникам;

увеличение налоговых платежей и других отчислений в результате изменения ставки налогов в неблагоприятную сторону и их отчислений в процессе деятельности;

низкая дисциплина поставок, перебои с топливом и электроэнергией;

физический и моральный износ оборудования.

2. Коммерческий риск

Коммерческий риск -- это риск, возникающий в процессе реализации товаров и услуг, произведенных или купленных предпринимателем. Основные причины коммерческого риска:

снижение объемов реализации в результате падения спроса или потребности на товар, вытеснение его конкурирующими товарами, введение ограничений на продажу. Одним из основных конкурентов предприятия является предприятие - «Белшина», также Мозырьский и Новополоцкий нефтеперерабатывающие заводы;

повышение закупочной цены товара;

непредвиденное снижение объемов закупок в сравнении с намеченными, что уменьшает масштаб всей операции и увеличивает расходы на единицу объема реализуемого товара (за счет условно постоянных расходов);

потери товара;

потери качества товара в процессе обращения (транспортировки, хранения), что приводит к снижению его цены;

повышение издержек обращения в сравнении с намеченными в результате выплаты штрафов, непредвиденных пошлин и отчислений, что приводит к снижению прибыли предприятия.

Коммерческий риск включает в себя:

риск, связанный с реализацией товара (услуг) на рынке;

риск, связанный с транспортировкой товара (транспортный);

риск, связанный с приемкой товара (услуг) покупателем;

риск, связанный с платежеспособностью покупателя;

риск форс-мажорных обстоятельств.

3.Инвестиционный риск

Связанны с возможностью недополучения или потери прибыли в ходе реализации инвестиционных проектов. Исходя из экономической теории объектом риска в данном случае выступают имущественные интересы лица, осуществляющего вложения своих средств, т.е. инвестора, возникающие на первой стадии инвестиционного проекта. Инвестором в данном случае выступает исследуемое нами предприятие. Привнося в свою деятельность инновации, акционерное общество как бы производит инвестирование своего развития.

ОАО «Беларусьрезинотехника» стремится обеспечить выпуск конкурентоспособной продукции, т. е. такой, которой отдаст предпочтение потребитель на конкретном рынке в данное время исходя как из ценовых, так и неценовых факторов.

Предпочтение по ценовым факторам обеспечивается инновационной деятельностью ОАО БРТ, которая направлена на использование новых технологий, материалов, позволяющих уменьшать затраты на производство продукции данного вида, что приводит к снижению цены изделия.

Для сохранения и развития производственного потенциала на ОАО «Беларусьрезинотехника» осуществляется инновационная деятельность.

4.Кредитный риск

Финансовые средства могут быть получены в виде кредита или кредитной линии.

Как правило, условием получения кредита является его целевое назначение, т.е. он может быть использован только на нужды конкретного инвестиционного проекта. Инвестиционный проект имеет технико-экономическое обоснование, в котором предусмотрены сроки освоения кредита и ожидаемая прибыль.

В этом случае возникает риск, связанный с возможным невозвратом суммы кредита и процентов по нему, т.е. кредитные риски. Невозврат может произойти по различным причинам: незавершение строительства, изменение рыночной и общеэкономической ситуации, недостаточная маркетинговая проработка инвестиционного проекта, чрезвычайные события.

Для кредитополучателя имеет значение не только сам факт возврата суммы кредита и процентов, но и сроки возврата.

Задержка сроков выплаты приводит к пересчету суммы кредиты, за счет начисления пени. Так в 2007 году предприятие не смогло вовремя погасить определенную сумму кредита одному из крупнейших белорусских банков. Сумма насчитанной пени составила 9,5% от всей суммы кредита.

Таким образом, для кредитополучателя существует риск прямых убытков в случае невозврата суммы кредита или его части, и риск косвенных убытков, связанный с задержкой уплаты основного долга и процентов по нему.

5. Предпринимательский риск

Различают внутренние и внешние предпринимательские риски. Внешние связаны с нанесением убытков и неполучением акционерным обществом ожидаемой прибыли вследствие нарушения своих обязательств контрагентами предприятия или по другим не зависящим от него обстоятельствам.

Внутренние зависят от способности предприяти организовать производство и сбыт продукции. На них влияют следующие факторы: уровень менеджмента, себестоимость, качество и надежность продукции, условия сбыта, реклама, организация послепродажного сервиса, наличие оборотных средств, клиентура и др.

Ущерб от предпринимательских рисков бывает прямым и косвенным. Прямой ущерб -- это потери основных и оборотных фондов, физический ущерб персоналу, физический и имущественный ущерб третьим лицам (населению и организациям). Косвенный ущерб -- это неполучение дохода (упущенная выгода) вследствие перерыва в хозяйственной деятельности по различным причинам.

Предпринимательские риски на данном предприятии обусловлены следующими причинами:

износ зданий и сооружений, поломки машин и оборудования;

ошибки персонала;

злоумышленные действия;

нарушение своих обязательств контрагентами по сделкам;

непредвиденные расходы -- судебные и иные.

6. Валютный риск

Под валютными рисками понимается вероятность возникновения убытков от изменения обменных курсов в процессе внешнеэкономической деятельности, инвестиционной деятельности в других странах, а также при получении экспортных кредитов.

Основными рынками сбыта продукции предприятия являются Республика Беларусь, Российская Федерация, Украина, Латвия.

Целевым рынком является рынок Российской Федерации (Московский регион).

Поэтому предприятие имеет вероятность валютного риска, но, если сторонам расплачиваться в определённый день(поставка, отправка), то этот риск минимален или отсутствует.

7. Процентные риски

Под процентными рисками понимается вероятность возникновения убытков в случае изменения процентных ставок по финансовым ресурсам. В данном случае избежать риска поможет страховка, либо же своевременное уведомление о возможном повышении процентной ставки в договоре.

2.3 Основные методы оценки риска, используемые на ОАО «БРТ»

Теперь остановимся на прикладных методах оценки риска, которые наиболее вероятны в условиях ОАО «Беларусьрезинотехника». Данными методами анализа риска являются статистические, аналитические, метод экспертных оценок, метод аналогов. [8, с. 201]

Статистические методы

Суть статистических методов оценки риска заключается в определении вероятности возникновения потерь на основе статистических данных предшествующего периода и установлении области (зоны) риска, коэффициента риска и т.д. На предприятии постоянно ведется работа по сбору и обработке статистической информации об основных показателях деятельности. Объем готовой продукции, оказанных услуг, размеры выручки, прибыли, темпы роста показателей, сопоставление с плановыми и с фактическими за аналогичный период предыдущего года. Достоинствами статистических методов является возможность анализировать и оценивать различные варианты развития событий и учитывать разные факторы рисков в рамках одного подхода. Основным недостатком этих методов считается необходимость использования в них вероятностных характеристик. При составлении любых планов на любом предприятии экономист или логист, или маркетолог должен опираться на фактические показатели предшествующего, аналогичного планируемому, периода. На мой взгляд статистика в каком то смысле родственна с опытом руководителей. Изучение статистики дает возможность более четко представлять будущее хозяйственной деятельности. Если согласно статистических отчетов отгрузка продукции в Самарскую область России более выгодна и рентабельна чем в Курскую, то стоит увеличивать объемы поставки в первую область. Предприятия в курской области не вовремя производили оплату, затягивали подписание актов приемки-передачи. У предприятия «БРТ» появлялся риск возврата товара в пункт погрузки, или перенаправления другому поставщику, что естественно повлекло было за собой увеличении издержек и задержку поступления денежных средств за готовую продукцию на расчетный счет.

Аналитические методы

Позволяют определить вероятность возникновения потерь на основе математических моделей и используются в основном для анализа риска инвестиционных проектов. Возможно использование таких методов, как анализ чувствительности, метод корректировки нормы дисконта с учетом риска, метод эквивалентов, метод сценариев.

Анализ чувствительности сводится к исследованию зависимости некоторого результирующего показателя от вариации значений показателей, участвующих в его определении. Другими словами, этот метод позволяет получить ответы на вопросы вида: что будет с результирующей величиной, если изменится значение некоторой исходной величины?

Метод корректировки нормы дисконта с учетом риска является наиболее простым и вследствие этого наиболее применяемым на практике. Основная его идея заключается в корректировке некоторой базовой нормы дисконта, которая считается безрисковой или минимально приемлемой. Корректировка осуществляется путем прибавления величины требуемой премии за риск. [9, с. 179]

С помощью метода достоверных эквивалентов осуществляется корректировка ожидаемых значений потока платежей путем введения специальных понижающих коэффициентов с целью приведения ожидаемых поступлений к величинам платежей, получение которых практически не вызывает сомнений и значения которых могут быть достоверно определены.

Метод сценариев позволяет совместить исследование чувствительности результирующего показателя с анализом вероятностных оценок его отклонений. С помощью этого метода можно получить достаточно наглядную картину для различных вариантов событий. Он представляет собой развитие методики анализа чувствительности, так как включает одновременное изменение нескольких факторов.

Метод экспертных оценок и метод аналогов

Метод экспертных оценок представляет собой комплекс логических и математико - статистических методов и процедур по обработке результатов опроса группы экспертов, причем результаты опроса являются единственным источником информации. В этом случае возникает возможность использования интуиции, жизненного и профессионального опыта участников опроса. Метод используется тогда, когда недостаток или полное отсутствие информации не позволяет использовать другие возможности. Метод базируется на проведении опроса нескольких независимых экспертов, например, с целью оценки уровня риска или определения влияния различных кривую факторов на уровень риска. Затем полученная информация анализируется и используется для достижения поставленной цели.

Желательно, чтобы эксперты дали свои оценки вероятностей возникновения определенных уровней потерь, по которым затем можно было бы найти средние значения экспертных оценок и с их помощью построить распределения вероятностей.

Можно даже ограничиться получением экспертных оценок вероятностей возникновения определенного уровня потерь в четырех характерных точках. Иными словами, надо установить экспертным путем показатели наиболее возможных допустимых, критических и катастрофических потерь, имея в виду как их уровни, так и вероятности. [10, с. 454]

Место экспертов также может занять высшее руководство предприятия, в лице директора и всего аппарата управления. Естественно, что более опытные кадры здесь имеют ряд преимуществ перед сотрудниками помоложе. В крайнем случае на предприятии осуществляется собрание акционеров, на котором решаются наиболее важные вопросы деятельности предприятия. Изучаются все положительные и отрицательные стороны планируемого мероприятия, оценивается планируемые риски, в присутствии непосредственно исполнителей, возможно контрагентов. По итогам изучения вопроса выносится решение.

Метод аналогов используется в том случае, когда применение иных методов по каким - либо причинам неприемлемо. Метод использует базу данных аналогичных объектов для выявления общих зависимостей и переноса их на исследуемый объект. Иногда руководство ОАО «Беларусьрезинотехника» не имеет возможностей для поэтапного, углубленного изучения выдвигаемых предложений. В данном случае принятие решение может быть обосновано опытом других производственных предприятий, с учетом специфики.

Все вышеперечисленные методы оценки риска являются наиболее распространенными и применимыми на данном предприятии.

3. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ АНТИРИСКОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОАО «БРТ»

3.1 Методы снижения риска

Хозяйственная практика выработала систему мер, направленных на уменьшение риска до минимально возможного уровня, которые могут иметь самую различную форму и содержание. Наиболее часто при этом применяются следующие группы методов: технические, правовые, организационно-экономические.

Технические методы основаны на внедрении различных технических средств, например систем противопожарного контроля, банковских электронных расчетов, охранной сигнализации и т.п. К группе правовых методов относятся страхование, залог, неустойка (штраф, пеня), поручительство (гарантия), задаток.

Организационно-экономические методы включают комплекс распорядительных мер, направленных на предотвращение потерь от риска в случае наступления неблагоприятных обстоятельств, а также на их компенсацию в случае возникновения потерь. Сюда можно отнести, например, запрет на курение в огнеопасных местах, систему поглощения риска, то есть признание ущерба в случае невозможности использования иных способов минимизации риска или в случае малой вероятности опасного события и т.п.

В своей работе я планирую рассмотреть наиболее распространенные на ОАО «Беларусьрезинотехника» методы снижения риска, а также предложить свои.

1. Контроль за деятельностью.

Данная деятельность направлена на снижение производственного риска. Необходимо осуществлять постоянный контроль за производственной деятельностью. Недопущение снижения намеченных объемов производства назначено на большой круг руководящего состава предприятия. Начиная от мастера и по цепочке заканчивая главным инженером акционерного общества. Для этого в каждом цеху работают контролеры, которые следят за качеством продукции. Отдел логистики также принимает участие в снижении данного риска, путем координации работы по недопущению простоя оборудования, потерь рабочего времени, отсутствия необходимого количества исходных материалов. Также первостепенной задачей логистов является укреплении дисциплины поставок материалов на завод, ведение складского хозяйства, совершенствование системы отгрузки готовой продукции.

2. Страхование.

Направлено на подавление коммерческого риска.

Страхование, особенно в комплексе с другими методами, позволяет существенно снизить уровень хозяйственного риска при планировании и реализации стратегии сбыта предприятия.

Страхование представляет собой систему возмещения убытков страховщиками при наступлении страховых случаев из специальных страховых фондов, формируемых за счет страховых взносов, уплачиваемых страхователями.

Страховым возмещением называется сумма денежных средств, выплачиваемых в счет возмещения ущерба при наступлении страхового случая. Страховым случаем признается событие, с наступлением которого связывается выплата страхового возмещения. В случае использования данного метода (компенсации потерь) риск носит название страхового риска. Под ним понимается вероятное наступление страхового случая. Кроме страхования могут применяться перестрахование и сострахование.

Деятельность по правильной организации сбыта продукции возложена естественно на отдел сбыта. Его первостепенной задачей является нормализовать систему продажи товара, вести постоянную работу укреплению старых контактов и появлению новых. Снижение объемов реализации влечет за собой уменьшение выручки предприятия. Основным из элементов работы отдела сбыта является страхование продукции на случай ее утери, потери качества товара при транспортировке. Основным страховщиком выступает Белгосстрах.

Страхование также должно применяться для снижения кредитного риска акционерного общества. Как в лице кредитора, так и в лице кредитополучателя.

3. Поручительство.

Данный вид минимизации рисков предусматривает, что при недостаточности средств у должника поручитель несет ответственность по его обязательствам перед кредитором. При этом возможна солидарная ответственность поручителя и должника. С помощью такого приема обеспечивается возвратность кредитов, выдаваемых банками. В нынешней ситуации экономического кризиса, когда остро встает вопрос неоплаты за отгруженную продукцию поручительство могло бы стать одним из основных методов снижения рисков. Это давало бы большую уверенность в деятельности предприятия. В случае возмещения оплаты поручителем акционерное общество почти 100 % снижает свои непредвиденные расходы.

4. Залог.

Данный метод снижения риска относится к способам обеспечения исполнения обязательств, при котором кредитор (залогодержатель) имеет право в случае невыполнения должником (залогодателем) обеспеченного залогом обязательства получить удовлетворение своего требования из стоимости заложенного имущества преимущественно перед другими кредиторами. Предметом залога может быть любое имущество: здание, сооружение, оборудование, ценные бумаги, денежные средства, имущественные права, которые могут быть отчуждены.

Для того, чтобы снизить вероятность инвестиционных рисков на предприятии я предлагаю проводить следующие мероприятия:

- тщательно проработать план мероприятий, связанных с проектом;

- подобрать квалифицированный рабочий персонал и компетентного руководящего рабочими;

- соблюдать все средства безопасности.

Для снижения кредитного риска можно сделать следующее:

- получить финансовые гарантии

- правильно разработать стратегию проекта

Для того, чтобы снизить предпринимательские риски нужно:

- следить за состоянием оборудования, вовремя закупать и подналаживать оборудование;

- недопускать халатности персонала введением различного рода наказаний, лишений, или, наоборот, поощрений за добросовестность;

- недопускать судебных разбирательств с партнёрами: своевременно оплачивать договора, своевременно поставлять заказы.

Все вышеперечисленные методы и способы снижения рисков достаточно применимы на данном предприятии. Необходимо лишь активировать работу в данных направлениях. Большинство из вышеперечисленных методов широко используются в экономически развитых странах. Также данные методы широко освещены в труде известного автора Шумпетера И. «Теория экономического развития».

Для снижения как каждого вида риска в отдельности так и снижения всех вместе взятых рисков необходимо вести работу по разработке и применению методики по анализу и планированию рисков. Целенаправленное и точное исполнение методики обязательно приведет к снижению рисков предприятия. В данной работе должны принимать участие большинство отделов предприятия во главе с администрацией. Такие отделы как планово-экономический, сбыта, отдел логистики, частично на бухгалтерию. На основных тезисах и положениях данной работы подробнее остановимся в следующем разделе.

3.2 Методика анализа и планирования риска

Одним из важнейших критериев оценки выбранной стратегии предприятия является приемлемость риска, заложенного в стратегии. Поэтому очень важно при формировании стратегии уметь анализировать риск.

Анализ риска позволяет не только выявить зоны риска для данной стратегии, но и оценить его количественные и качественные параметры, то есть определить вероятность его наступления и последствия для успеха стратегии.

Алгоритм такого анализа, должен включать следующие этапы:

* выявление возможных рисков на всех этапах реализации стратегического плана и во всех областях производственно-хозяйственной деятельности;

* определение вероятности наступления данного риска (в долях единицы измеряется в диапазоне от нуля до единицы);

* определение тяжести неблагоприятного события;

* расчет опасности данного риска для плана (произведение вероятности на тяжесть);

* ранжирование рисков по степени опасности;

* расчет потерь от наступления неблагоприятных событий и определение мер снижения риска.

Отсутствие знаний о причинах возникновения проблемной ситуации приводит к тому, что проблема может возникнуть внезапно. В этом случае времени на принятие правильного решения будет меньше, а, следовательно, риск будет наибольшим. В случае, когда риск появляется внезапно, неожиданно - свидетельствует об отсутствии на предприятии механизма выявления причин возникновения проблем, составляющего основу стратегического планирования.

Прогнозирование причин возникновения проблем и неблагоприятных ситуаций на ОАО «БРТ», по моему мнению, должно осуществляться тремя способами.

Первый -- с использованием формальной модели, адекватно описывающей события в хозяйственной деятельности предприятия. К таким видам деятельности можно отнести процессы, происходящие в организационно-технологических объектах (сборочный конвейер, автоматическая линия механической обработки и т.п.). Наличие формальной модели позволяет судить о том, как изменится состояние запланированного процесса при изменении одного или нескольких параметров его функционирования, что сводит риск от наступления неблагоприятных событий к минимуму.

Второй способ применяется в случае, если формальная модель объекта (процесса) отсутствует, но есть статистические данные за период, предшествующий плановому, что позволяет экстраполировать на будущее развитие процессов в хозяйственной деятельности и внешней среде. Эти события и неблагоприятные последствия можно предвидеть с определенной долей вероятности и предусмотреть в плане компенсирующие мероприятия. Следовательно, в этом случае величина риска определяется тем, насколько точно рассчитана вероятность появления изменений во внешней и внутренней среде.

Третий способ основан на применении экспертных оценок специалистов, разрабатывающих стратегический план, в частности планово-экономический отдел.

С учетом сказанного выявление возможных рисков предусматривает выполнение следующих операций:

* определение возможных областей появления проблем. Цель такой операции заключается в том, чтобы установить наиболее слабые, уязвимые места в стратегическом плане и отделить объективные проблемы от мнимых;

* определение новизны проблемной ситуации. Необходимо для выявления возможных прецедентов или аналогий с целью использования прошлого опыта в данной ситуации;

* установление причины возникновения проблемной ситуации. Знание причин позволяет своевременно обнаружить проблему в момент ее зарождения;

* выявление взаимосвязи рассматриваемой проблемы с другими проблемами. Позволяет установить причинно-следственную зависимость данной проблемы и способствует выработке комплексного решения (страхование, контроль), снижающего степень риска;

* определение степени полноты и достоверности информации о проблемной ситуации. Создание объективного сценария развития событий и реализации плана возможно только в случае, если руководители и специалисты располагают полной и достоверной информацией об этой ситуации. При наличии полной и достоверной информации появление неблагоприятных событий предвидеть несложно;

* определение степени разрешимости проблемы. Позволяет установить, есть ли смысл заниматься разработкой решений и мер, снижающих риск наступления неблагоприятных событий.

Предотвратить последствия неблагоприятных событий, возникающих на стадии реализации плана, можно двумя способами:

* предусмотреть в плане соответствующие решения, которые могут быть осуществлены в случае наступления неблагоприятных событий, то есть спланировать эти события;

* внести коррективы в план в случае наступления неблагоприятных событий, то есть разрешить возникшую проблемную ситуацию (оперативное планирование).

Совершенно очевидно, что первый путь наиболее предпочтителен, поскольку он снижает риск потерь по сравнению со вторым вариантом. Но в первом и втором способах гарантией предотвращения потерь является качество принимаемых плановых решений.

Таким образом можно сделать вывод, что снижение риска по любому направлению деятельности ОАО «БРТ» предусматривает целенаправленную, скурпулезную работу. Но данная деятельность несомненно приводит к снижению вероятности появления хозяйственных рисков. От того на сколько экономист изучит фактические показатели и правильно и точно спланирует деятельность предприятия будет зависеть вероятность появления рисковой, невыгодной ситуации. На сколько отдел сбыта изучит экономическое положение и методы отгрузки продукции и получения выручки за нее зависит вероятность своевременного поступления денежных средств на расчетный счет. От того на сколько правильно, точно и четко главный инженер и начальник производства осуществляют контроль за процессом производства зависит выполнение плана по производству и удовлетворение заказов контрагентов.

Заключение

В заключение хотелось бы отметить, что будущее отечественной экономики, которое сегодня во многом является неопределенным, “зависит не только от продуманности, обоснованности общей стратегии развития и согласованности действий различных уровней управления, но и от организационных мер, уменьшающих отрицательные последствия риска, компенсирующих возможные издержки”. Неизбежность экономического риска в предпринимательской деятельности обусловлена действием объективных законов рыночного механизма, свободой предпринимательства и конкуренцией. Предпринимательский риск можно определить как деятельность субъектов хозяйственной жизни, связанную с преодолением неопределенности в ситуации неизбежного выбора, в процессе которого имеется возможность оценить вероятность достижения желаемого результата, неудачи и отклонения от цели, содержащихся в выбираемых альтернативах. Такой взгляд основан на том, то риск - это опасность неудачи, непредвиденных потерь в условиях неопределенности экономической ситуации.

В условиях перехода к рыночным отношениям важное значение имеет обеспечение финансовой устойчивости субъектов хозяйствования и особенно предпринимательского типа. Предоставляемая свобода деятельности в экономической сфере позволяет не только получать дополнительные выгоды, но в значительной степени повышать вероятность значительных потерь, а при самых неблагоприятных обстоятельствах может привести к финансовой несостоятельности и банкротству. Ограниченность наличных ресурсов вынуждает свободно хозяйствующего субъекта определять свои возможности удержать в условиях жесткой борьбы сегмент рынка или рыночную нишу, зачастую при неопределенности успешной реализации поставленных хозяйственных задач самим предприятием.