На третьем этапе была дана общая оценке финансового состояния предприятия по данным баланса. Проведенное исследование показало, что в структуре активов анализируемого предприятия на внеоборотные активы приходится лишь 8,87% совокупных активов, а на долю оборотного капитала приходится 91,13%. Оборотный капитал в основном состоит из дебиторской задолженности, а запасы занимают очень незначительную его часть. В структуре пассивов 10,89% занимает собственный капитал, а 89,11% заемный капитал (в том числе 88,03% - краткосрочные обязательства и 1,08% - долгосрочные).

В качестве «плюсов» имущественного положения ООО «ВладУАЗсервис» можно отметить следующее:

1) Высокую долю денежных средств в оборотных активах. Причем произошло существенное увеличение денежных средств (в 5,7 раз) по сравнению с предыдущим годом.

2) Произошло увеличение совокупных активов, что говорит о расширении масштабов деятельности предприятия и о повышении его деловой активности.

3) Произошло фактическое увеличение основных фондов за счет внедрения новых объектов основных средств.

В качестве «минусов» отметим:

1) Собственный капитал занимает всего 31,55% от итога баланса что говорит о довольно высокой зависимости предприятия от заемных источников финансирования.

2) Значительное увеличение непокрытого убытка существенно снизило долю собственного капитала и финансовую устойчивость предприятия.

3) Произошло существенное увеличение доли кредиторской задолженности предприятия в структуре баланса, которая превысила долю дебиторской задолженности в структуре баланса на 8,98%, что говорит о нарастающих проблемах с расчетами предприятия с дебиторами и кредиторами.

На четвертом этапе был проведен анализ ликвидности и платежеспособности ООО «ВладУАЗсервис». Проведенный анализ показал, что баланс предприятия неликвиден, поскольку не удовлетворяется первое условие ликвидности: наиболее ликвидные активы не покрывают наиболее срочные обязательства.

За счет высокого объема денежных ресурсов соблюдены условия абсолютной и промежуточной ликвидности предприятия. Однако высокий объем краткосрочных обязательств, не позволяет удовлетворить условие текущей ликвидности. Кроме того, была определена общая неплатежеспособность предприятия, причем по степени задолженности по текущим обязательством оно относится к классу неплатежеспособных предприятий, которое не в состоянии восстановить свою платежеспособность в ближайшие 6 месяцев. Причем, за исследуемый период ликвидность и платежеспособность предприятия снизилась, увеличилась задолженность перед другими организациями.

Пятый этап предполагал оценку кредитоспособности ООО «ВладУАЗсервис». В ходе исследования мы выяснили, что кредитоспособность организации складывается из ряда показателей финансового состояния, из показателей качественного анализа заемщика. По данным анализа мы определили высокую зависимость предприятия от заемного капитала, низкую финансовую устойчивость, низкую обеспеченность собственными оборотными средствами и низкую степень покрытия долгов собственным капиталом. Кроме того, предприятие является низко рентабельным. Причем за исследуемый период финансовая устойчивость, деловая активность и рентабельность предприятия снизилась.

Основными причинами такого финансового положения предприятия стала плохая работа с дебиторской задолженностью, несвоевременная оплата услуг поставщиков и подрядчиков.

Оценка кредитоспособности предприятия показала, что рассматриваемое предприятие обладает абсолютной финансовой устойчивостью и как следствие положительной кредитоспособностью.

Завершающим этапом исследования выступила разработка мер по совершенствованию управления платежеспособностью и кредитоспособностью ООО «ВладУАЗсервис». Для улучшения финансового положения предприятия необходимо основные силы предприятия направить на сокращение и эффективное управление дебиторской и кредиторской задолженностью, на повышение рентабельности его основной деятельности.

Во-первых, мы предлагаем сократить дебиторскую задолженность при помощи факторинга и (или) стимулирования оплаты заказчиков, с применением скидок с цены реализации. А в борьбе с просроченной дебиторской задолженностью можно установить санкции за несвоевременную оплату - штрафы и пени. Вырученные средства следует направить на сокращение кредиторской задолженности.

Во-вторых, мы предлагаем сократить денежные средства. и их также направить на погашение кредиторской задолженности.

В-третьих, необходимо реструктуризировать часть кредиторской задолженности в краткосрочные и долгосрочные займы и кредиты.

В результате проведенных мероприятий кредиторская задолженность сократится более чем в 3 раза, а баланс предприятия примет более рациональную структуру. После составления прогнозного баланса с учетом проведенных операций, мы рассчитали ряд финансовых показателей. В результате их анализа можно сделать вывод, что проведенные мероприятия приведут к повышению ликвидности и платежеспособности предприятия. Сроки возможного погашения обязательств сократятся до 2_х месяцев, что позволит отнести данное предприятие к классу платежеспособных предприятий. Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности примет рациональное значение, где дебиторская задолженность будет превышать кредиторскую задолженность. Сокращение дебиторской задолженности приведет к увеличению оборачиваемости оборотных активов. Повысится степень покрытия долгов собственным капиталом.

Для повышения платежеспособности предприятия мы рекомендуем ежемесячно составлять платежный календарь. В результате чего произойдет синхронизация входящих и исходящих денежных потоков, что позволит высвободить из оборота часть средств и вложить их в краткосрочные финансовые вложения и получить дополнительно прибыль за год.

Для укрепления уровня кредитоспособности ООО «ВладУАЗсервис» недостаточно будет только перечисленных мероприятий, в целом необходимо разработать комплексную стратегию управления финансами организации, которая обязательно должна в себя включить направления по повышению рентабельности производства (это и рационализация ценовой политики, сокращение издержек, экономия ресурсов, предоставление дополнительных прибыльных видов услуг) и по управлению дебиторской задолженностью (организация работы с должниками, предоставление скидок за предоплату, организация претензионной работы с просроченной дебиторской задолженностью).

Также в целях повышения собственной кредитоспособности, предприятие должно заботиться о своем благоприятном имидже в деловых кругах и формировать положительную кредитную историю.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

Конституция Российской Федерации (принята на всенародном голосовании 12 декабря 1993 г.).

Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть первая от 30 ноября 1994 г. N 51-ФЗ (с изменениями и дополнениями). Часть вторая от 26 января 1996 г. N 14-ФЗ (с изменениями и дополнениями). Часть третья от 26 ноября 2001 г. N 146-ФЗ (с изменениями и дополнениями). Часть четвертая от 18 декабря 2006 г. N 230-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

Налоговый кодекс Российской Федерации часть первая от 31 июля 1998 г. N 146-ФЗ и часть вторая от 5 августа 2000 г. N 117-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

Федеральный закон от 21 ноября 1996 г. N 129-ФЗ "О бухгалтерском учете" (с изменениями и дополнениями).

Федеральный закон от 8 февраля 1998 г. N 14-ФЗ "Об обществах с ограниченной ответственностью" (с изменениями и дополнениями).

Постановление Правительства РФ от 6 марта 1998 г. N 283 "Об утверждении Программы реформирования бухгалтерского учета в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности".

Приказ Минфина РФ от 30 декабря 1996 г. N 112 "О Методических рекомендациях по составлению и представлению сводной бухгалтерской отчетности" (с изменениями и дополнениями).

Приказ Минфина РФ от 25 ноября 1998 г. N 56н "Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету "События после отчетной даты" (ПБУ 7/98)".

Приказ Минфина РФ от 27 ноября 2006 г. N 154н "Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету "Учет активов и обязательств, стоимость которых выражена в иностранной валюте" (ПБУ 3/2006)" (с изменениями и дополнениями).

Положение ЦБР от 20 июля 2007 г. N 307-П "О порядке ведения учета и представления информации об аффилированных лицах кредитных организаций".

Приказ Минфина РФ от 27 января 2000 г. N 11н "Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету "Информация по сегментам" ПБУ 12/2000".

Приказ Минфина РФ от 16 октября 2000 г. N 91н "Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету "Учет нематериальных активов" ПБУ 14/2000".

Приказ Минфина РФ от 16 октября 2000 г. N 92н "Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету "Учет государственной помощи" ПБУ 13/2000".

Приказ Минфина РФ от 31 октября 2000 г. N 94н "Об утверждении Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и инструкции по его применению" (с изменениями и дополнениями).

Приказ Минфина РФ от 30 марта 2001 г. N 26н "Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету "Учет основных средств" ПБУ 6/01" (с изменениями и дополнениями).

Приказ Минфина РФ от 9 июня 2001 г. N 44н "Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету "Учет материально-производственных запасов" ПБУ 5/01".

Абрютина М.С. Экономический анализ торговой деятельности. - М.: Дело и Сервис, 2005. - 512с.

Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. - М.: Дело и сервис, 2006 - 256 с.

Балабанов И.Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта. М.: Финансы и статистика, 2004. 110 с.

Бекашов А.Ю. Значение диагностики риска банкротства // Современная торговля. 2008.- №5. С.17-24.

Богатко А.Н. Основы экономического анализа хозяйствующего субъекта.- М.: Финансы и статистика, 2008. 208 с.

Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ бухгалтерской отчетности. М.: ДИС, 2004. 208с.

Дягель О.Ю. Методы диагностики вероятности банкротства предприятий. Красноярск: РИО КГТУ, 2004. 76 с.

Ефимова О.В. Финансовый анализ. М.: Бухгалтерский учет, 2006. 320 с.

Жаков В.С. Финансовый контроль размещения финансовых ресурсов предприятия // Аудиторские ведомости. 2004. № 2. С.75-81.

Карлин Т.Р., Макмин А.Р. Анализ финансовых отчетов (на основе СААР). М.: ИНФРА-М, 2004. 448 с.

Ковалев А.Н., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. М.: Центр экономики и маркетинга, 2007. 216 с.

Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций, анализ отчетности. - М.: Финансы и статистика, 2003. 512 с.

Ковалев В.В., Патров В.В. Как читать баланс. - М.: Финансы и статистика, 2004. 448с.

Козлова О.И., Сморчкова М.С, Голубович А.Д. Оценка кредитоспособности предприятий. - М.: Дело, 2006 . - 280 с.

Кравченко Л.И. Экономический анализ деятельности предприятий торговли и общественного питания. Минск: Высшая школа, 2005. 486 с.

Крейнина Н.Н. Финансовое состояние предприятия: Методы оценки. - М.: Финансы и статистика, 2005. - 448с.

Лукасевич Н.Я. Анализ финансовых операций. Методы, модели, техника вычислений. М.: Финансы, ЮНИТИ, 2004. 400 с.

Маркорьян Э.А., Герасименко Г.П. Финансовый анализ. М.: ПРИОР, 2003. 160 с.

Новикова М.В. Финансовая отчетность в условиях гиперинфляции // Бухгалтерский учет. 2006. № 6. С.54-60.

Остапенко В.В., Мешков В.М. Кредитование банками предприятий: потребности, возможности, интересы// Финансы. - 2006. - №8. С.30-41.

Ольшаный А.И. Банковское кредитование: российский и зарубежный опыт. -М.: Русская деловая литература, 2004. - 310 с.

Панова Г.С. Кредитная политика коммерческого банка. - М.: Дис, 2006. - 300 с.

Пятов М.Л. Относительность оценки показателей бухгалтерской отчетности // Бухгалтерский учет. 2007. № 6. С. 39-48.

Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. М.: Экоперспектива, 2006. 498 с.

Соловьева О.В. Зарубежные стандарты учета и отчетности. М.: Аналитика-Пресс, 2006. 288 с.

Синягин А. Специфика и возможности финансового анализа компании в российских условиях // Рынок ценных бумаг. 2006. № 16. С.34-38.

Синягин А. Специфика финансового анализа российских компаний: развитие темы на примере конкретного предприятия // Рынок ценных бумаг. 2006. № 18. С.45-48.

Соколова Г.Н. Анализ оборачиваемости средств и капитала предприятия // Аудиторские ведомости. 2000. № 12. С.68-85.

Суверов С. Фундаментальный анализ на российском рынке. Обобщение опыта // Рынок ценных бумаг. 2007. № 18. С.38-44.

Трофимова Л. Экономическая диагностика эффективности деятельности торговых организаций // Финансовая газета. 2000. № 33. С.11.

Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Негашев Е.В. Теория финансового анализа. М.:ИНФРА-М, 2004. 208 с.

Янишевская В.М., Севрук В.Т., Лукачер Т.Г. Анализ платёжеспособности предприятий и организации. - М.: Финансы и статистика, 2006. - 256с.