Основные фонды предприятия

14

Министерство образования Российской Федерации

Всероссийский заочный финансово-экономический институт

Факультет Учетно-статистический

Кафедра Бухгалтерский учет и анализ

Контрольная работа

по дисциплине «Теория экономического анализа»

Омск - 2009

Задание №1

1. Даны факторные модели N = F*л^F и N = F^a*л^Fa. Составим мультипликативную модель зависимости объема выпуска продукции от среднегодовой стоимости основных фондов предприятия, удельного веса стоимости машин и оборудования (активной части основных фондов) в общей стоимости основных фондов предприятия и фондоотдачи активной части основных фондов:

N = F*d_a* л^Fa,

где N- объем выпуска продукции за год;

F -среднегодовая стоимость основных фондов предприятия;

d_a - удельный вес активной части основных фондов в общей стоимости основных фондов (F^a/ F);

л^Fa - фондоотдача активной части основных фондов предприятия.

Задание №2

2. Способом долевого участия определите раздельное влияние изменения среднегодовой стоимости внеоборотных и оборотных активов на изменение рентабельности всех активов

2. Исходная информация для проведения факторного анализа

Показатель	Предыдущий год	Отчетный год	Отклонение (+,-)
Чистая прибыль, тыс. руб.	8900	10400	1500
Среднегодовая стоимость внеоборотных активов, тыс. руб.	42600	45400	2800
Среднегодовая стоимость оборотных активов, тыс. руб.	39800	36200	-3600

Рентабельность активов определяется по формуле:

R_a = ЧП / А или R_a = ЧП / ВОА+ОА,

где R_a - рентабельность активов;

ЧП - чиста прибыль, тыс. руб.;

А - среднегодовая стоимость активов, тыс. руб.;

ВОА - среднегодовая стоимость внеоборотных активов, тыс. руб.;

ОА - среднегодовая стоимость оборотных активов, тыс. руб.

Способом долевого участия определим раздельное влияние изменения среднегодовой стоимости внеоборотных и оборотных активов на изменение рентабельности всех активов.

Рассчитаем рентабельность активов в отчетном и базисном периоде.

В базисном периоде рентабельность активов равна:

R_{a 0} = ЧП₀ / ВОА₀+ОА₀, = 8900 / (42600+39800) = 0,11

В отчетном году:

R_a1 = ЧП₁ / ВОА₁+ОА₁ = 10400 / (45400+36200) = 0,13

Изменение за год составило:

? R_a = R_a1 - R_{a 0} = 0,13-0,11 = 0,02

1) Определим влияние изменения среднегодовой стоимости внеоборотных активов на изменение рентабельности всех активов. Для этого рассчитаем долю внеоборотных активов в общей сумме изменения активов и полученный результат умножим на общее отклонение рентабельности активов.

? R_{a (ВОА)} = ?ВОА / (?ВОА₀+?ОА₀)* ? R_a = 2800/(2800-3600)*0,02 = -0,07

Полученный результат свидетельствует о том, что увеличение среднегодовой стоимости внеоборотных активов на 2800 тыс. руб. привело к снижению рентабельности активов на 7%.

2) Определим влияние изменения среднегодовой стоимости оборотных активов на изменение рентабельности активов.

? R_{a (ОА)} = ?ОА / (?ВОА₀+?ОА₀)* ? R_a = -3600/(2800-3600)*0,02 = 0,09

Таким образом, снижение стоимости оборотных активов на 3600 тыс.руб.привело к увеличению рентабельности активов на 9%.

Общее изменение рентабельности активов за год составило 2%.

? R_a = ? R_{a (ВОА)} + ? R_{a (ОА)}

0,02 = -0,07+0,09

Способ долевого участия применяется для анализа аддитивных моделей и моделей смешанного типа и позволяет определить влияние факторов на результирующий показатель.

Задание №3

Рассчитайте влияние средней стоимости основных средств и их фондоотдачи на изменение выручки от продаж, применив способ абсолютных разниц и интегральный метод факторного анализа. Сопоставьте результаты расчётов.

Исходная информация для проведения факторного анализа

Показатель	Идентификатор	Бизнес-план	Отчет	Отклонение (+, -)
Выручка от продаж, тыс. руб.	N	3854,1	3972,3	118,2
Среднегодовая стоимость основных производственных средств, тыс. руб.	F	265,8	268,4	2,6
Фондоотдача	лF	14,5	14,8	0,3

Модель зависимости выручки от продаж от средней стоимости основных средств и их фондоотдачи: N = F * л^F

Рассчитаем влияние этих факторов на результирующий показатель - выручку от продаж.

1. Используем метод абсолютных разниц. Данный способ применяется для расчета влияния факторов на прирост результативного показателя в детерминированном анализе, но только в мультипликативных моделях и моделях мультипликативно-аддитивного типа. И хотя его использование ограничено, но благодаря своей простоте он получил широкое применение в экономическом анализе.

При его использовании величина влияния факторов рассчитывается умножением абсолютного значения прироста значения исследуемого фактора на базовый уровень факторов, которые находятся справа от него, и на текущий уровень факторов, расположенных слева от него в модели.

Необходимо следить за тем, чтобы алгебраическая сумма прироста результативного показателя за счет отдельных факторов равнялась его общему приросту.

1) Рассчитаем влияние среднегодовой стоимости основных фондов на выручку от продаж.

?N_(а) =? F * л^F₀ = 2,6*14,5 = 37,7 тыс. руб.

Увеличение среднегодовой стоимости основных фондов на 2,6 тыс. руб. привело к увеличению выручки от продаж на 37,7 тыс. руб.

2) Влияние фондоотдачи основных средств рассчитывается по формуле:

?N_(b) = F₁ * ? л^F = 265,8*0,3 = 80,52 тыс. руб.

Таким образом, увеличение фондоотдачи основных средств способствовало росту выручки от продаж на 80,52 тыс. руб.

Общее изменение выручки от продаж за счет увеличения средней стоимости основных средств и их фондоотдачи составило 118,2 тыс. руб.

?N =?N_(а) + ?N_(b)

118,2 = 37,7+80,52

2. Интегральный метод применяется для измерения влияния факторов в мультипликативных, кратных и кратно-аддитивных моделях. Использование этого способа позволяет получать более точные результаты расчета влияния факторов по сравнению со способом абсолютных разниц, поскольку дополнительный прирост результативного показателя от взаимодействия факторов, а делится поровну между ними.

1) Влияние среднегодовой стоимости основных фондов на выручку от продаж определяется по формуле:

?N_(b) = =? F * л^F ₀ + ? F*? л^F /2 = 2,6*14,5+2,6*0,3/2 = 38,09

Увеличение среднегодовой стоимости основных фондов на 2,6 тыс. руб. привело к увеличению выручки от продаж на 38,09 тыс. руб.

2) Влияние фондоотдачи основных средств рассчитывается по формуле:

?N_(b) = F₀ * ? л^F + ? F*? л^F /2 = 265,8*0,3+2,6*0,3/2 = 80,13 тыс. руб.

Таким образом, увеличение фондоотдачи основных средств способствовало росту выручки от продаж на 80,13 тыс. руб.

?N =?N_(а) + ?N_(b)

118,2 = 38,09+80,13

Влияние средней стоимости основных средств и их фондоотдачи на выручку от продаж, рассчитанное двумя способами, различны, изменение же выручки за счет данных факторов одинаково по первому и второму методу.

Задание №4

Индексным методом определите влияние факторов (количества выработанной продукции и её себестоимости) на результативный показатель - общую сумму затрат.

Исходная информация для проведения факторного анализа

Вид продукции	Выработано продукции в натуральном выражении, шт.	Себестоимость единицы выработанной продукции, тыс. руб.	Общая сумма затрат на выпуск, тыс. руб.
	Предыду-щий год	Отчет-ный год	Преды-дущий год	Отчет-ный год	Предыду-щий год	Отчет-ный год
А	20000	30000	1,2	1,25	24000	37500
В	25000	20000	1,4	1,42	35000	28400
Итого	45000	50000	1,31	1,32	59000	65900

З = n*s,

где З - общая сумма затрат на выпуск, тыс. руб;

n - количество выработанной продукции, шт.;

s - себестоимость выработанной продукции, тыс. руб.

s = З/ n

Индексный метод. Индексы - это относительные величины, характеризующие соотношение явлений во времени и пространстве. Они применяются для характеристики динамики результативного показателя, а также для измерения влияния отдельных факторов на результативный показатель.

Метод построения и использования индексов для целей факторного анализа называется индексным методом. На практике данный метод применяется только в случае двухфакторной мультипликативной модели.

Рассчитаем влияние факторов - количества выработанной продукции и ее себестоимости - на общую сумму затрат, используя данный метод.

Зависимость общей суммы затрат от количества и себестоимости выработанной продукции отражается формулой:

IЗ =I n*Is = n₁*s₁ / (n₀*s₀)

IЗ = 65900/50000 = 1,12

Используя алгоритм данного метода для количественной оценки влияния факторов на результат, необходимо знать следующие правила: при определении количественного фактора качественные факторы взвешиваются на уровне предыдущего (базисного) периода, а при оценке влияния качественных факторов на результат количественные факторы взвешиваются на уровне отчетного года.

С учетом данного правила и последней формулы индекса объема продаж в результате воздействия двух факторов определим индекс количества выработанной продукции, отражающий влияние количества продукции на изменение общих затрат на выпуск.

IЗ₍n₎ = n₁*s₀ / (n₀*s₀) = 50000*1,31 / (45000*1,31) = 1,11

Увеличение количества произведенной продукции привело к увеличению общих затрат на выпуск на 11%.

Индекс себестоимости, отражающий влияние себестоимости единицы произведенной продукции на изменение затрат на выпуск продукции.

IЗ₍s₎ = n₁*s₁ / (n₁*s₀) = 50000*1,32 / (50000*1,31) = 1,008

Увеличение себестоимости единицы продукции привело к увеличению затрат на производство на 8%.

Правильность расчетов влияния факторов определим путем составления баланса отклонений:

? IЗ = IЗ₍n₎* IЗ₍s₎

1,12=1,008*1,11

Общая же сумма затрат за анализируемый период увеличилась на 12%.

Задание №5

Осуществите сравнительную рейтинговую оценку деятельности пяти акционерных обществ (АО) на основе исходной информации о пяти финансовых показателях a_ij и коэффициента их значимости К_j

1) Метод расстояний

Создадим матрицу стандартизированных коэффициентов x_ij по алгоритму x_ij = a_ij / max a_ij. Результаты представлены в таблице.

Матрица стандартизированных коэффициентов

Номер АО	Финансовые показатели
	1	2	3	4	5
1	0,75	1	0,9	0,7	0,4
2	0,9	0,9	0,7	0,7	0,6
3	0,7	0,9	1	0,6	0,9
4	1	0,8	0,7	1	0,5
5	0,8	0,6	0,7	0,5	1

Затем все элементы расчета возводятся в квадрат. Из суммы квадратов данных показателей извлекается корень для получения показателя обобщающей рейтинговой оценки R_i. Наибольшее значение R_i соответствует первому месту. Результаты расчета отразим в виде таблицы.

Результаты расчётов обобщающей рейтинговой оценки

Номер АО	Квадраты стандартизированных коэффициентов с учетом Кj	Рейтинговая оценка Ri	место
	1	2	3	4	5
1	1,125	2	3,24	1,47	0,48	2,884	3
2	1,62	1,62	1,96	1,47	1,08	2,784	4
3	0,98	1,62	4	1,08	2,43	3,18	1
4	2	1,28	1,96	3	0,75	3,0	2
5	1,28	0,72	1,96	0,75	3	2,774	5

Таким образом, на основе полученных данных мы можем сделать вывод: 1-е место в рейтинговой оценке деятельности акционерных обществ занимает третье АО, 2-е - четвертое АО, 3-е - первое АО, что свидетельствует о более эффективной их финансово-хозяйственной деятельности.

2) Метод суммы мест.

Результаты расчетов по методу суммы мест

Номер АО	Места, достигнутые организации по данным показателям	Рейтинговая оценка Ri	место
	1	2	3	4	5
1	4	1	2	2	5	14	2
2	2	2	4	3	3	14	2
3	5	3	1	4	2	15	3
4	1	4	3	1	4	13	1
5	3	5	5	5	1	19	4

По методу расстояний первое место в рейтинговой оценки деятельности предприятий заняло 3-е АО, а по методу суммы мест - 4-е АО, причиной различий является разница в критериях оценки наилучшей организации: по методу суммы мест наилучшая организация - min R_i, а по методу расстояний - max R_i.

Задание №6

На депозит внесена сумма 300 тыс. руб. Номинальная годовая банковская ставка 24%. Начисление осуществляется каждый месяц по схеме сложных процентов, то есть годовая номинальная ставка применяется 12 раз в году. Ожидаемый месячный темп инфляции равен 3%. Определите наращенную сумму с учётом инфляции через 4 месяца. Рассчитайте эрозию капитала, т.е. уменьшение реальной стоимости суммы, вложенной на депозит.нальная ставка применяется 12 раз в году. ачисление осуществляется каждый месяц по схеме сложных процентов, то есть годовая но

Данные:

I_кр (номинальная годовая банковская ставка) = 24%

Ткр (срок внесения денег на депозит в месяцах) = 4

S (внесенная сумма на депозит) = 300000 рублей

R_и (месячный темп инфляции) = 3%

Схема сложных процентов:

F = S*(1+ I_кр)^Т_кр,

где F - будущая стоимость внесенных на депозит средств

F = S*(1+ I_кр)^Т_кр = 300000*(1+0,24)⁴ = 708000 руб.

Наращенная сумма внесенных средств с учетом инфляции определяется по формуле:

F_и = S*((1+ I_кр) / (1+ R_и))^Т_кр = 300000*((1+0,24)/(1+0,03))⁴ = 626549 руб.

Эрозия капитала = F_и / F = 626549/708000 = 0,88

Таким образом, уменьшение реальной стоимости суммы, вложенной на депозит, за счет инфляции составляет 12% (100% - 88%).

Заключение

Таким образом, выполнив данную контрольную работу и закрепив знания, полученные при решении задач, можно сделать вывод, что использование адекватных и современных методов и приемов экономического анализа дает возможность объективно измерять и оценивать характер взаимосвязей, количественные параметры факторов, оказавших влияние на изменение показателей, отражающих развитие хозяйственных процессов, а на этой основе принимать и разрабатывать обоснованные экономически эффективные управленческие решения.

Список литературы

1. Баканов М.И., Мельник М.В., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. - М.: Финансы и статистика, 2005.

2. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. - М.; Проспект, 2004.

3. Маркин Ю.П. Теория экономического анализа: учебное пособие / Ю.П. Маркин. - М.: КНОРУС, 2006.

4. Пястолов С.М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. - М.: Мастерство, 2003.

5. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. - 3 - е изд., испр. И доп. - М.: ИНФРА - М, 2005. - 330 с.

6. Савицкая Г.В. Теория анализа хозяйственной деятельности: учебное пособие. - М.: ИНФРА-М, 2005.

7. Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. - М.: ИНФРА-М, 2005.