Роль государства в развитии банковского сектора Казахстана в условиях кризиса

Размещено на http: //www. allbest. ru/

Роль государства в развитии банковского сектора Казахстана в условиях кризиса

Курманалина А.К., Оспанов С.А

Стратегической задачей современного этапа развития экономики Казахстана является реализация антикризисных мероприятий и достижение прежних темпов экономического развития и придания им признака устойчивости. Несмотря на значимость и чёткость формулировки, не существует однозначного решения данной задачи. Вместе с тем, мировой опыт показывает, что необходимым условием достижения этой цели является привлечение инвестиционных ресурсов и создание механизма их эффективного использования. В силу этого наличие эффективно функционирующего кредитного рынка - важнейшая черта любой развитой экономики. банковский антикризисный инвестиционный государство

Как известно, кризис в Казахстане начался с банковского сектора, в частности из-за ухудшения условий рефинансирования займов на международных рынках капитала. Хотя в начальной стадии кризиса речь не стояла о дефолте банков, для государства было очевидным, что банковский сектор не сможет одновременно поддерживать кредитование на уровне прошлых периодов и одновременно осуществлять выплаты по обязательствам перед внешними кредиторами.

Банки второго уровня в период бурного экономического развития осуществили значительный рывок в своём развитии. Так, активы возросли с 527,9 млрд. тенге в 2000 году до 11,8 трлн. тенге в 2006 году, то есть прирост составил 1581,1%. Собственный капитал БВУ также вырос с 97,6 млрд. тенге до 879,5 млрд.тенге, при этом прирост составил 801,1%.

Сравнение в контексте макроэкономических показателей показало что, соотношение совокупных активов БВУ к ВВП возросло с 20,3% в 2000 году до 91,1% в 2006 году. Собственный капитал соответственно составил прирост с 3,8% до 9%. Последствия мирового финансового кризиса «обнажили» слабые стороны в деятельности отечественных БВУ и выявили на поверхность проблемы, в особенности, в отношении качества активов, о которых неоднократно ранее указывалось регулирующими органами. Как и ожидалось, ухудшающееся качество кредитного портфеля, равно как и дефицит ликвидности являются ключевыми факторами, влияющими на стабильное функционирование и перспективы развития банковского сектора. Глобальная нестабильность обусловила сокращение темпов роста основных показателей банковского сектора, в особенности, его кредитного портфеля, демонстрировавшего в последние годы стремительные темпы роста (в 2005 году - 68,9%, 2006 - 95,7%, 2007 - 48,0%, 2008 -4,2%). Так, за 2008 год кредитный портфель банков находился практически на уровне 2007 года, увеличившись лишь на 4,2%. При этом заметно снизились объемы кредитования в секторах недвижимости и строительства, а также кредитования субъектов малого предпринимательства, поддерживавших свой бизнес в условиях стабильности в значительной степени за счет банковских ресурсов и являвшихся движущими факторами экономического роста в стране в последние годы. Подобное положение дел не могло не отразиться на экономической активности и, как следствие, способности ими обслуживать имеющиеся обязательства перед БВУ.

В период кризиса коммерческие банки не просто ограничили кредитование, но и стали более осторожно финансировать экономику на волне понижения деловой активности в мире и в частности в Казахстане. Даже те банки, которые не имеют большой долговой нагрузки по внешним займам, предпочли в условиях туманных перспектив развития отрасли резервировать наличность, а не ссужать займы реальному сектору экономики. Такой подход на фоне кризисных явлений отвечает здравому смыслу любого частного инвестора, но идет в разрез с политикой государства в отношении стабилизации рынка [1].

Это действительно создало проблему: банковский сектор в Казахстане является основным каналом перераспределения капитала из финансового в реальный сектор экономики, и очевидно, что ни фондовый рынок, ни государство не могут подменить его собой. Не удивительно, что за последнее время, Республика Казахстан предприняла множество различных действий для поддержания и стимулирования отечественных коммерческих банков.

Банковский сектор Казахстана в настоящее время переживает несколько проблем, которые переросли из локального в национальный масштаб. Одна из них - повышение доли проблемных займов вследствие ухудшения инкассации ранее выданных кредитов. Другая, не менее важная, проблема - необходимость погашения большого внешнего долга, которое отрицательно влияет на сальдо счета операций с капиталом и финансами Казахстана. Правительство не может просто направить все ресурсы на преодоление этих проблем, поскольку решения требуют и другие, не менее серьезные макроэкономические задачи, стоящие перед Казахстаном.

Большая роль в сбалансированности и поддержки динамического равновесия путём комплексного воздействия принадлежит государственному регулированию посредством различных современных методов. Государство должно увязывать взаимодействие механизмов между собой, направляя на достижение и поддержание рационального равновесия между накоплением и потреблением. Законодательно ориентируя на достижение высоких устойчивых темпов накопления, которые связаны с инвестициями, созданием рабочих мест, определяющими рост доходов и потребления населения, государство способствует последующему росту инвестиций и занятости, ведущих к устойчивому экономическому росту [2, с.54]. Экономический опыт многих стран подтверждает преимущества мер государственного регулирования экономики, соединенных с целенаправленным применением рыночных механизмов конкуренции и частной предпринимательской инициативы.

Государственное финансовое регулирование экономики - это процесс целенаправленного и последовательного применения государством форм и методов финансового воздействия на субъектов хозяйствования для оказания влияния на макроэкономическое равновесие и поступательное развитие экономики на каждом конкретном этапе ее функционирования [3].

Многими авторитетными международными институтами, в том числе МВФ, отмечается ряд позитивных шагов Правительства РК в направлении улучшения системы государственного управления экономикой [4].

В 2008 году, как и в предыдущий год кризиса, активно проводилась работа по взаимодействию между Правительством Республики Казахстан, Агентством и Национальным Банком Республики Казахстан в рамках Меморандума по вопросам финансовой стабильности, подписанного осенью 2007 года, в котором была достигнута договоренность о принципах оказания государственной поддержки и процедурах применения иных инструментов госрегулирования в целях обеспечения финансовой стабильности.

Так, в дополнение к совместным оперативным мерам, направленным на обеспечение финансовой стабильности в стране, принятым в 2007 году, Правительством Республики Казахстан и финансовыми регуляторами был предпринят ряд дополнительных мер по стабилизации экономики и финансового сектора Республики Казахстан, поскольку в условиях системной нестабильности на финансовом рынке меры пруденциального характера не дают полноценного эффекта для обеспечения финансовой стабильности в силу нарушения одного из условий эффективного надзора по наличию устойчивой надежной макроэкономической среды. В связи с чем, огромная роль в этих условиях, в большей степени, отводится мерам фискального и монетарного характера. Так, в 2008 году в целях поддержания ликвидности банковской системы Национальным Банком Республики Казахстан был дважды существенно расширен список залогового обеспечения по операциям рефинансирования (в феврале и мае). Так, в перечень залогового обеспечения при проведении операций обратного РЕПО включены ценные бумаги национальных компаний Республики Казахстан, ценные бумаги иностранных государств и ценные бумаги международных финансовых организаций, разрешенные к покупке БВУ в соответствии с требованиями АФН РК, а также долговые облигации ряда БВУ, размещённые и находящиеся в обращении по состоянию на 1 мая 2008 года, и агентские долговые ценные бумаги АО «Казахстанская ипотечная компания».

25 ноября 2008 года был принят План совместных действий Правительства Республики Казахстан, Национального Банка Республики Казахстан и Агентства Республики Казахстан по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций по стабилизации экономики и финансового сектора на 2009 - 2010 годы, определяющий комплекс мер, направленных на смягчение негативных последствий глобального кризиса на социальноэкономическую ситуацию в Казахстане и обеспечение необходимой основы для будущего качественного экономического роста. Источником финансового обеспечения этого Плана являются средства Национального Фонда Республики Казахстан в объеме 10 млрд. долл. США. План включает в себя 5 направлений деятельности:

1) стабилизацию финансового сектора;

2) развитие жилищного сектора;

3) поддержку малого и среднего бизнеса;

4) развитие агропромышленного комплекса;

5) реализацию инфраструктурных и прорывных проектов.

Особое внимание уделено мерам, направленным на поддержку и дальнейшее укрепление казахстанского финансового сектора. Так, меры по стабилизации финансового сектора включают в себя механизмы участия государства в капитале банков путем выкупа простых голосующих акций, а также предоставления субординированного долга и через покупку привилегированных акций. Предоставленные государством средства должны быть направлены банками на формирование адекватного уровня резервов (провизий) и предоставление кредитов заёмщикам внутри страны. При этом государство не планирует оставаться долгосрочным участником данных банков и рассчитывает выйти из их капитала в среднесрочной перспективе в зависимости от ситуации на мировых финансовых рынках. Кроме этого, План включает вопросы создания Фонда стрессовых активов и меры поддержки уровня ликвидности банковского сектора Национальным

Банком Республики Казахстан. В рамках Плана будут усовершенствованы механизмы государственного регулирования финансового сектора, в особенности банковского сектора и накопительной пенсионной системы.

Будет продолжена работа по реализации Концепции развития финансового сектора Республики Казахстан на 2007-2011 годы, утвержденной постановлением Правительства Республики Казахстан от 25 декабря 2006 года №1284, который не исчерпал своего потенциала, хотя и требует доработки и усовершенствования с учетом складывающихся реалий, а также Плана развития регионального финансового центра города Алматы до 2015 года, утвержденного постановлением Правительства Республики Казахстан от 30 января 2009 года № 90.

Литература

1. Махамбетова Н.Л. «Всем известно, что кризис в Казахстане начался с банковского сектора» // nomad.kz

2. Арыстанбаева С.С. Эффективность процесса трансформации сбережений в инвестиции как фактор повышения конкурентоспособности экономики Казахстана. // КазЭУ Хабаршысы, 2006, №1, с.54

3. Мельников В. Д. Основы финансов - Учебник для вузов // Алматы: ТОО «Издательство LEM», 2005 г., с.497

4. Казахстан: Достижение конкурентоспособности: задача управления нефтяным бумом в Казахстане. - МВФ - 2005 год.

Размещено на Allbest.ru