Кредитный риск зависит от внешних (связанных с состоянием экономической среды, с конъюнктурой) и внутренних (вызванных ошибочными действиями самого банка) факторов (см. Рисунок 2)

Возможности управления внешними факторами ограничены, хотя своевременными действиями банк может в известной мере смягчить их влияние и предотвратить крупные потери. Однако основные рычаги управления кредитным риском лежат в сфере внутренней политики банка.

Кредитная политика банка определяется, во-первых, общими, установками относительно операций с клиентурой, которые тщательно разрабатываются и фиксируются в меморандуме о кредитной политике, и, во-вторых, практическими действиями банковского персонала, интерпретирующего и воплощающего в жизнь эти установки. Следовательно, в конечном счете, способность управлять риском зависит от компетентности руководства банка и уровня квалификации его рядового состава, занимающегося отбором конкретных кредитных проектов и выработкой условий кредитных соглашений.

Рисунок 2. Обобщенная схема банковских рисков

В процессе управления кредитным риском коммерческого банка можно выделить несколько общих характерных этапов:

· разработка целей и задач кредитной политики банка

· создание административной структуры управления кредитным риском и системы принятия административных решений

· изучение финансового состояния заемщика

· изучение кредитной истории заемщика, его деловых связей

· разработка и подписание кредитного соглашения

· анализ рисков невозврата кредитов

· кредитный мониторинг заемщика и всего портфеля ссуд

· мероприятия по возврату просроченных и сомнительных ссуд и по реализации залогов.

Кредитные операции - самая доходная статья банковского бизнеса. За счет этого источника формируется основная часть чистой прибыли, отчисляемой в резервные фонды и идущей на выплату дивидендов акционерам банка.

Управление кредитными рисками является основным в банковском деле. Ключевыми элементами эффективного управления кредитами являются хорошо развитые кредитная политика и процедуры, хорошее управление портфелем, эффективный контроль за кредитами.[13]

Разработка кредитной политики представляется особенно важной, когда банку предстоит адаптироваться к сложным и постоянно меняющимся условиям экономики и когда перед ним стоит задача, ранее никогда не возникавшая или возникавшая, но не получавшая должного внимания.

Кредитный риск - непогашение заемщиком основного долга и процентов по кредиту, риск процентных ставок и т. д. Избежать кредитного риска позволяет тщательный отбор заемщиков, анализ условий выдачи кредита, постоянный контроль за финансовым состоянием заемщика, его способностью (и готовностью) погасить кредит. Выполнение всех этих условий гарантирует успешное проведение важнейшей банковской операции - предоставление кредитов.

Управление кредитным риском - это и процесс и сложная система. Процесс начинается с определения рынков кредитования, которые часто называются «целевыми рынками». Он продолжается в форме последовательности стадий погашения долгового обязательства.

Наиболее распространенными в практике банков мероприятиями, направленными на снижение кредитного риска являются:

1.Оценка кредитоспособности заемщика. В практике банков все большее распространение получает метод, основанный на бальной оценке ссудополучателя. Этот метод предполагает определение рейтинга клиента. Критерии, по которым производится оценка заемщика, строго индивидуальны для каждого банка, базируются на его практическом опыте и периодически пересматриваются.

2.Уменьшение размеров выдаваемых кредитов одному заемщику. Этот способ применяется, когда банк не полностью уверен в достаточной кредитоспособности клиента.

3.Страхование кредитов. Страхование предполагает полную передачу риска его невозврата организации, занимающейся страхованием. Все расходы, связанные со страхованием, как правило, относятся на ссудополучателей.

4.Привлечение достаточного обеспечения. Такой метод практически гарантирует банку возврат выданной суммы и получение процентов. Приоритет при защите от кредитного риска отдается не привлечению достаточного обеспечения, предназначенного для покрытия убытков, а анализу кредитоспособности заемщика, направленному на недопущение этих убытков, ссуда выдается в расчете на то, что она будет возвращена в соответствии с кредитным договором.[14]

5.Выдача дисконтных ссуд. Дисконтные ссуды лишь в небольшой степени позволяют снизить кредитный риск. Такой способ предоставления кредитов гарантирует получение платы за кредит, а вопрос о ее возврате остается открытым, если не используются другие методы защиты от кредитного риска.

Перед банками стоят серьезные трудности в деле управления кредитным риском. Контроль со стороны правительства, давление внутренних и внешних обстоятельств политического характера, трудности производства, финансовые ограничения, сбои рынка, срывы производственных графиков и планов и частые ситуации нестабильности в сфере бизнеса и производства подрывают финансовое положение заемщиков. Более того, финансовая информация часто является ненадежной, правовая структура часто не способствует выполнению обязательств по погашению долга.

Банки зачастую не располагают надежно разработанным процессом управления кредитным риском. Среди наиболее часто встречающихся недостатков можно отметить следующие:

· отсутствие письменно зафиксированного в виде документа изложения политики;

· отсутствие ограничений в отношении концентрации портфеля

· излишняя централизация или децентрализация кредитного руководства

· плохой анализ кредитуемой отрасли

· поверхностный финансовый анализ заемщиков

· завышенная стоимость залога

· недостаточно частые контакты с клиентом

· недостаточные проверки и отсутствие сбалансированности в процессе кредитования

· отсутствие контроля над займами

· неспособность к увеличению стоимости залога по мере ухудшения качества кредитов

· плохой контроль за документированием займов

· чрезмерное использование заемных средств

· неполная кредитная документация

· отсутствие классификации активов и стандартов при формировании резервов на покрытие убытков по кредитам

· неумение эффективно контролировать и аудировать кредитный процесс.[15]

Эти недостатки выливаются в слабость кредитного портфеля, включая чрезмерную концентрацию кредитов, предоставляемых в одной отрасли или секторе хозяйства, большие портфели неработающих кредитов, убытки по кредитам, неплатежеспособность и не ликвидность. Не вызывает сомнения, что на многих рынках банкам приходится действовать в таких экономических условиях, которые характеризуются наличием объективных трудностей для качественного управления кредитами, что лишний раз свидетельствует о важности усиления такого управления.

2. Кредитная политика коммерческого банка на примере АО «Цеснабанк»

2.1 Анализ кредитной деятельности банка и его краткая финансовая характеристика

АО «Цеснабанк», основан в 1992 году. За годы работы Цеснабанк завоевал репутацию стабильного финансово -кредитного учреждения, ориентированного на удовлетворение потребностей каждого клиента в широком спектре банковских продуктов с целью роста благосостояния народа Казахстана и развития экономики. Слагаемыми успешного развития являются инновационность, комплексный подход в обслуживании клиентов, а также постоянное совершенствование систем управления работой банка с целью достижения максимальной эффективности, баланса рискованности и доходности операций. Успешно решаются многие непростые задачи и, несмотря на растущую конкуренцию, значительно укрепляются позиции на рынке банковских услуг. Главным приоритетом в деятельности Банка является удовлетворение потребностей клиентов в качественных банковских услугах. Активно развивающаяся филиальная сеть Банка представлена 19 филиалами и 70 пунктами обслуживания клиентов в 23 областных и региональных центрах Казахстана. Сейчас в Банке обслуживается около 100 000 частных лиц и свыше 15 000 корпоративных клиентов и клиентов малого и среднего бизнеса. В 1994 году Банк получил свидетельство члена Казахстанской Межбанковской Валютно-Фондовой Биржи, в 1996 году заключено соглашение с Центральноазиатско-Американским Фондом Поддержки Предпринимательства (Азиатская Кредитная Компания) по финансированию малого и среднего бизнеса, в 1997 году статус Первичного Дилера на рынке государственных бумаг. В 1998 году были открыты кредитные линии Азиатского Банка Развития для сельскохозяйственного сектора и Европейского Банка Реконструкции и Развития на развитие малого и среднего бизнеса, а также подписано кредитное соглашение с Всемирным банком по проекту Постприватизационной поддержки сельского хозяйства. 1998-2001 годы - Банк принимал участие в программе «Твиннинг» Рабобанка, где сотрудники проходили обучение и стажировку по трем направлениям: Стратегия, финансовый менеджмент и информационные технологии. 2003 год - Банк признан лучшим среди банков, участвующих в реализации кредитной линии Всемирного банка, по результатам мониторинга, проведенного Министерством сельского хозяйства. Также в этом году Банк был отмечен Европейским банком Реконструкции и Развития как банк, имеющий самый качественный кредитный портфель, а также, признан перешедшим к Международным стандартам бухгалтерского учета в части автоматизации банковских информационных технологии, по заключению Правления Национального Банка Республики Казахстан. Кроме того, Цеснабанк является членом-участником межбанковской системы перевода денег (МСПД) и системы розничных переводов (клиринг), а также участником Фонда гарантирования вкладов (депозитов) физических лиц (2000 год), партнером Казахстанского Фонда гарантирования ипотечных кредитов (2004 год), членом Ассоциации Финансистов Казахстана, членом Ассоциации банков Республики Казахстан. К тому же в 2004 году АО «Цеснабанк» стал одним из учредителей Первого Кредитного Бюро Республики Казахстан. Для успешного развития бизнеса. Главной целью своей деятельности Банк видит предоставление клиентам и партнерам полного спектра возможностей, предлагаемых современным рынком. [16]

Финансовое состояние коммерческих банков характеризуется достаточностью капитала, качеством активов, ликвидностью баланса, эффективностью деятельности и уровнем управления (менеджментом) банка.

Активные операции - это операции, посредством которых банки размещают имеющиеся в их распоряжении ресурсы для получения прибыли и поддержания своей ликвидности, а следовательно, и обеспечения финансовой устойчивости. К ним относятся ссудные, лизинговые, факторинговые, форфейтинговые операции, операции с иностранной валютой, ценными бумагами. При совершении этих операций банк выступает в роли кредитора. Качество активов оценивается c точки зрения их возвратности (для кредитного портфеля) и способности своевременно и без потерь обращаться в платёжные средства (для ценных бумаг и основных средств). Под структурой активов понимается соотношение разных по качеству статей актива баланса банка к балансовому итогу. Качество активов банка определяется целесообразной структурой его активов, диверсификацией активных операций, объемом рисковых активов.

Анализируя данные таблицы 1А (Приложение А) можно сделать следующие выводы: активы банка возросли за анализируемый период на 58%, при этом структура активов в целом не изменилась, в среднем 73% составляют производительные активы и 27% непроизводительные. В структуре производительных активов большую часть занимают кредиты выданные клиентам, их доля в среднем занимает 64% всех активов банка. Объем кредитования увеличился на 42% в 2008 году по сравнению с 2006 годом или на 25,6 млн. тенге, по сравнению с предыдущим годом объем кредитования снизился снизился на 7%, вследствии ужесточения банком кредитной политики, эта негативная тенденция влияет на снижение процентных доходов банка. За изучаемый период структура активов претерпела незначительные изменения. Кредитование клиентов традиционно занимает лидирующее место в структуре активов Банка, поскольку именно этот вид операций дает наиболее высокий стабильный доход.

Анализ структуры пассивных операций банка, как и анализ структуры активных операций, может быть качественным и количественным и включает анализ структуры собственных средств и анализ структуры привлеченных средств. При оценке соотношения собственных и привлеченных средств банка необходимо учитывать, что это соотношение должно быть больше единицы, т.к. в противном случае это означает, что банк проводит активные операции в основном за счет привлеченных средств, что увеличивает риск невозврата средств вкладчиков. Для обеспечения своей коммерческой и хозяйственной деятельности банки должны располагать определенной суммой денежных средств, то есть ресурсами. Банковские ресурсы образуются в результате проведения банками пассивных операций и отражаются в пассиве баланса банка, поэтому для получения полной картины финансового состояния АО «Цеснабанк», проведем анализ структуры и состава пассивов банка (Приложение В, таблица В1). [17]

Данные таблицы показали, что обязательства банка в 2008 году увеличились по сравнению с 2006 годом на 43,03 млн. тенге, что процентном соотношении составляет 55,5%, а именно по следующим направлениям: текущие счета и депозиты клиентов увеличились на 30,1 млн. тенге; выпущенные долговые ценные бумаги выросли на 15,1 млн. тенге; субординированный долг на 1,1 млн.тенге; прочие обязательства на 906 тысяч тенге. Собственный капитал банка также увеличился в отчетном периоде на 77,12% за счет увеличения акционерного капитала и резервы на покрытие общих банковских рисков. Итого рост обязательств и собственного капитала АО «Цеснабанк» составил 58% за анализируемый период.

Эффективность деятельности банка выражается в уровне его доходности и отражает положительный совокупный результат работы банка во всех сферах его хозяйственно-финансовой и коммерческой деятельности. За счет доходов банка покрываются все его операционные расходы, включая административно-управленческие, формируется прибыль банка, размер которой определяет уровень дивидендов, увеличение собственных средств и развитие пассивных и активных операций. Доходность банка является результатом оптимальной структуры его баланса, как в части активов, так и пассивов, целевой направленности в деятельности банковского персонала в этом направлении. Проанализируем доходность банка за изучаемый период, на основе данных, приведенных в таблице 3.

Анализ проведенных расчетов показал, что наряду с ростом процентных доходов на 10, 255 млн. тенге, наблюдается и рост процентных расходов на 7, 952 млн. тенге. Общее изменение чистого процентного дохода составляет 2, 303 млн. тенге. Однако в 2008 году по сравнению с 2006 годом наблюдается чистый убыток от операций с финансовыми инструментами, оцениваемые по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка за период в размере 2,647 млн. тенге. Чистый доход от операций с иностранной валютой увеличится за исследуемый период на 282 080 тысячи тенге, доход по дивидендам также растет на 64 820 тысячи тенге, в то время как доход от инвестиций в ассоциированные предприятия снижается на 73 476 тысячи тенге. Прочие доходы в 2008 году по сравнению с 2006 годом увеличились на 50 129 тысячи тенге. Общие административные расходы в 2008 году составили 7 420 320 тысячи тенге, что больше общих административных расходов 2006 года на 4 113 365 тысяч тенге. Итого чистый убыток за исследуемый период составит 3, 918 млн. тенге, он получен большей частью за счет обесценения ценных бумаг.

Таблица 3

Анализ доходов и расходов АО «Цеснабанк»,тыс. тенге

Показатели	2006 год	2007 год	2008 год	Изменение +,-	Темп роста, %
Процентные доходы	6 811 348	15 057 794	17 067 328	10 255 980	151
Процентные расходы	3 689 899	9 288 539	11 642 236	7 952 337	252
Чистый процентный доход	3 121 449	5 769 255	5 425 092	2 303 643	74
Комиссионные доходы	1 139 319	2 177 826	2 333 121	1 193 802	105
Комиссионные расходы	150 410	159 240	162 811	12 401	8
Чистый комиссионный доход	988 909	2 018 586	2 170 310	1 181 401	120
Чистый (убыток)/доход от операций с финансовыми инструментами, оцениваемые по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка за период	- 22 317	2 223 926	- 2 669 464	-2 647 147	- 117
Чистый доход от операций с иностранной валютой	262 529	571 389	544 609	282 080	108
Доход по дивидендам	39 469	130 510	104 289	64 820	164
Доход от инвестиций в ассоциированное предприятие	7 988	24 278	- 65 488	- 73 476	- 920
Прочие доходы	17 303	41 634	67 432	50 129	290
Убытки от обесценения	- 488 628	- 2 066 870	- 4 208 900	3 720 272	861
Общие административные расходы	- 3 306 955	- 7 572 258	- 7 420 320	4 113 365	124
(Убыток)/прибыль до налогообложения	619 747	1 252 450	-5 035 864	- 4 416 117	713
Экономия по подоходному налогу	1 592	73 431	498 815	497 223	31
Чистый (убыток)/прибыль	618 155	1 325 881	- 4 537 049	- 3 918 894	834

Формирование и анализ кредитной деятельности банка позволяет более четко выработать тактику и стратегию развития кредитной политики коммерческого банка, его возможности кредитования клиентов и развития деловой активности на рынке. Кредитные операции составляют основу активов коммерческих банков, исходя из этого, необходимо проанализировать кредитный портфель банка, как основной источник получения дохода по активным операциям. При анализе надо учитывать тот факт, что данный вид вложений - один из наиболее рискованных и повышение рискованности активов ведет к снижению ликвидности банка из-за потенциального невозврата основной суммы долга и процентов по ней. В пределах нормативных ограничений, установленных Национальным банком, коммерческий банк самостоятельно определяет круг будущих заемщиков, виды кредитов, формирует ссудный портфель и устанавливает процентные ставки, исходя из соображений выгодности. При формировании ссудного портфеля банк должен придерживаться общих для инвесторов принципов - сочетать высокодоходные и достаточно рискованные вложения с менее доходными, но менее и рискованными направлениями кредитования. Качество кредитного портфеля, является на сегодня ключевым фактором, влияющим на финансовые показатели банковского сектора.[18]

Кредитный портфель - это характеристика структуры и качества выданных суд, классифицированных по определенным критериям. Одним из таких критериев, применяемых в зарубежной и отечественной практике, является степень кредитного риска. По этому критерию определяется качество кредитного портфеля. Анализ и оценка качества кредитного портфеля позволяют менеджерам банка управлять его ссудными операциями. В рамках управления кредитным портфелем можно выделить несколько функций. Первая из них - аналитическая функция. Банк, организующий движение ссудного капитала, на основе определенных критериев и показателей анализирует движение своих кредитов, прогнозирует их дальнейшее развитие. С экономической точки зрения, взаимодействуя с внешней средой, коммерческий банк при формировании кредитного портфеля отбирает наиболее и наименее рациональные направления, сферы применения кредита. В этом смысле кредитный портфель является классификатором сферы применения ссуд. Он не только делит клиентов на определенные группы, но и определяет, кому из них можно отдавать предпочтение, какая из ссуд более доходна, надежна с позиции обеспечения. Вторая функция управления кредитным портфелем развернута по отношению к банку: управление кредитным портфелем обеспечивает диверсификацию кредитного риска, позволяющую смягчить его либо снизить. Управление кредитным портфелем дает банку возможность укрепить финансовую надежность, улучшить показатели своей деятельности. Банки, создающие прибыль главным образом за счет кредитных операций, получают в форме кредитного портфеля чувствительный индикатор, позволяющий распознать негативные стороны в размещении кредитов, наметить более правильную линию поведения при осуществлении кредитной политики. [19]

В процессе управления кредитным портфелем необходимо руководствоваться некоторыми базовыми компонентами: подчинятся правилам управления рисками, соблюдать установленные лимиты кредитования, следовать приоритетам при кредитовании субъектов и объектов. Приоритетами формирования кредитного портфеля обычно являются те сферы, в которых риск ниже среднего, где есть шанс получить высокую доходность при относительно низком риске. Главное требование к формированию кредитного портфеля состоит в том, что портфель должен быть сбалансированным, то есть повышенный риск по одним ссудам должен компенсироваться надежностью других ссуд. Сегодня кредиты АО «Цеснабанк» работают в торговле, строительстве, сельском хозяйстве, производственной промышленности, нефтегазовой отрасли, кредиты юридическим лицам, кредиты предпринимателям, населению и многих других сферах экономики. Приоритетным направлением кредитной политики банка является кредитование реального сектора экономики, и в первую очередь, предприятий промышленности. АО «Цеснабанк» рассматривает кредитование юридических лиц как одно из важнейших направлений своей деятельности, широко востребованное клиентами. Банк постоянно расширяет спектр кредитных продуктов в сфере финансирования производства, торговли и внешнеэкономических операций. Рассмотрим, насколько эффективно диверсифицирует свой кредитный портфель АО «Цеснабанк». Для этого проанализируем структуру и динамику кредитного портфеля банка в разрезе программ кредитования (см. Таблицу 4).

На основании данных таблицы 4, можно сделать следующие выводы: за анализируемый период объем ссудного портфеля банка вырос на 51 % в 2008 году и составил порядка 92,7 миллиардов тенге по состоянию на 2008 год, по сравнению же с 2007 годом объем ссудного портфеля снизился на 9,5% или на 8,6 млр. тенге, большей частью вследствии снижения объемов ипотечного, потребительского кредитования и кредитования корпоративных клиентов малого и среднего бизнеса.

В структуре кредитного портфеля наибольший удельный вес принадлежит коммерческим займам 57% в 2008 году однако их доля в общем итоге сократилась за анализируемый период на 4,2%, (следовательно доля розничных займов повысилась на 4,2%). Структура коммерческих займов и займов розничного кредитования за анализируемый период претерпела незначительные изменения, большую долю в структуре розничного кредитования по прежнему занимают ипотечные кредиты, хотя их объем снизился по сравнению с 2006 годом 6,6 млр. тенге, вследствии ужесточения политики ипотечного кредитования особенно в части кредитоспособности заемщика, в структуре коммерческих займов лидирующие позиции занимают кредиты в сферу торговли, хотя объемы кредитования в 2008 году так же снизились по сравнению с базисным годом на 5,036 млр.тенге, вследствии ужесточения условий кредитования корпоративных клиентов.

Рассмотрим более подробно структуру кредитного портфеля по субъектам кредитования (Рисунок 3). Рассмотрев структуру кредитного портфеля по субъектам кредитования, можно сделать следующие выводы: на протяжении анализируемого периода структура портфеля по субъектам кредитования меняется незначительно. Большую долю в структуре портфеля занимает кредитование юридических лиц, хотя в объемах кредитования корпоративных клиентов в 2008 году прослеживается тенденция к снижению. Доля кредитов выданных физическим лицам увеличилась на 4,2% в 2008 году по сравнению с базисным годом, что говорит о расширении программ потребительского, ипотечного, экспресс- кредитования в банке. [20]

Несмотря на это, кредитование малого и среднего бизнеса - одно из приоритетных направлений деятельности банка. АО «Цеснабанк» полностью освоил денежные средства в размере 3,5 млрд. тенге, выделенные правительством по программе фонда развития малого предпринимательства (ФРМП). Это первый транш освоение, которого началось после заключения соглашения между АО «Фонд развития малого предпринимательства» и АО «Цеснабанк» в декабре 2007 года.

Таблица 4

Состав и структура кредитного портфеля АО «Цеснабанк» в разрезе программ кредитования

Показатели	.2006 г.	2007 г.	.2008 г.	Изменение (+,-)	Темп роста, %
	сумма, тыс. тенге	структура %	сумма, тыс. тенге	струк тура %	сумма, тыс. тенге	стру ктура %	сумма, тыс. тенге	%
озничные займы
Ипотечные кредиты	15462013	25,14	24666536	24,37	22084968	23,8	6622955	1,34	143
Потребительские кредиты	7857669	12,77	16615309	16,42	14521126	15,6	6663457	2,83	185
Автокредиты	438498	0,71	679122	0,67	582498	0,62	144000	-0,09	133
Экспресс-кредиты	95747	0,16	1439244	1,42	2096299	2,3	2000552	2,14	22р.
Кредитные карты	14391	0,02	42745	0,04	143855	0,16	129464	0,14	10р.
Итого кредитов выданных физическим лицам	23868318	38,80	43442956	42,92	39428746	43	15560428	4,2	165
Коммерческие кредиты
Торговля	14300804	23,25	22567676	22,30	20498410	22,1	5036397	1,15	143
Строительство	6873727	11,17	9768540	9,65	8016803	8,6	1143076	-2,57	117
Сельское хозяйство	5454999	8,87	4743999	4,69	4655629	5	799370	-3,87	-15
Услуги	4797362	7,80	11109769	10,98	8148897	8,8	3351535	1,0	169
Производство	3414489	5,55	7170634	7,08	6301394	6,8	2886905	1,25	185
Финансы и страхование	1202894	1,96	184660	0,18	3788946	4,1	2586052	2,14	315
Транспорт	678351	1,10	1193558	1,18	900883	0,97	213532	-0,13	134
Компании органов государственной власти	547554	0,89	646116	0,64	548130	0,59	576	-0,3	101
Образование	257321	0,42	244423	0,24	251292	0,27	6029	-0,15	-3
Прочее	115992	0,19	146625	0,14	151602	0,16	35610	-0.03	131
Итого коммерческих займов	37643493	61,20	57776000	57,08	53261986	57	15618493	-4,2	141
Всего кредитов	61511811	100,00	101218956	100,00	92690732	100	31178924	-	151
Резерв под обесценение	(622395)		(2323414)		(6224005)
Кредиты выданные клиентам, за вычетом резерва под обесценение резерва под обесценения	60889415		98895542		86466727

Рисунок 3. Структура кредитного портфеля по субъектам кредитования

Большой показатель динамики доли в общем итоге показывают также потребительские кредиты, они увеличились на 6,6 млр. тенге. Это можно объяснить тем, что, во-первых, розничное кредитование было и будет для банка приоритетной отраслью развития, во-вторых, на фоне кризиса ликвидности на внешних рынках многие банки объявили негласный меморандум на кредитование предпринимателей, вследствие чего поток клиентов увеличился, ориентируясь на розничный сегмент, банки должны уделять большое внимание скорости и качеству обслуживания клиентов. В связи с этим одной из важных составляющих успешности кредитной политики в области розничного бизнеса является использование информационных технологий для получения конкурентных преимуществ. АО «Цеснабанк» ставит перед собой задачу не только предоставления физическим лицам широкой линейки розничных продуктов, но и совершенствования предоставляемых услуг, делая их более доступными и интерактивными. В большей степени это касается автоматизации процессов привлечения денег на вклады, переводных операций и кредитования населения. Например, по розничному кредитованию для банка актуально совершенствование системы скоринг-решений по кредитным заявкам для ускорения процесса рассмотрения заявки и, в случае несоответствия параметров клиента запрашиваемому кредитному продукту, предусмотреть возможность в системе скоринг-решений предложения клиенту альтернативного кредитного продукта. Значение также имеет автоматизация обслуживания клиентов - физических лиц, то есть перевод части продуктовой линейки на дистанционное самообслуживание - Интернет и телефонный банкинг. Следует отметить, что со своей стороны банк также заинтересован в автоматизации банковских услуг, используя функциональные возможности платежных карт. В отличие от корпоративного банкинга, розничный бизнес представлен практически одинаковым набором продуктов и услуг с одинаковыми условиями, т.е. ассортимент рассчитан на массовую продажу и не предполагает индивидуального подхода. В этой связи одним из условий поддержания конкурентоспособности банка на рынке, а именно: повышения скорости принятия решения по кредитным заявкам, осуществления переводов денег, обеспечения клиентов дистанционным самообслуживанием, расширения функциональных возможностей пластиковых карт и прочих путей повышения эффективности продаж розничных продуктов являются большие инвестиции в IT технологии. Кроме того, свое влияние на деятельность банков в розничном сегменте оказало внесение АФН изменений в нормативные документы, регулирующие и регламентирующие правила ведения банками документации по кредитованию, классификации активов, условных обязательств и создания провизии (резервов) против них. В связи с этим банки пересмотрели параметры кредитной политики в части условий кредитования населения, требований к залоговому обеспечению и финансовому состоянию клиентов - физических лиц, потенциальных заемщиков по розничному кредитованию. Понятно, что быстрорастущие объемы розничного кредитования обусловили необходимость усиления управления кредитными рисками банков, в том числе и по требованиям к платежеспособности потенциальных заемщиков.[22]

Наглядно структура кредитного портфеля по отраслям экономики представлена на рисунке 4,5.

Как видно из таблицы 4 и рисунков 4,5 общая сумма кредитов, выданных предприятиям различных отраслей народного хозяйства в 2008 году, увеличилась на 31,1 млр. тенге по сравнению с 2006 годом большей частью за счет увеличения объемов кредитования в торговлю на 5,03 млр. тенге, строительство на 1,14 млр. тенге, производство на 2,9 млр.тенге, финансы и страхование на 2,58 млр. тенге.

По сравнению с 2007годом произошло снижение объемов кредитования отраслей народного хозяйства на 4,55 млр. тенге, вследствии ужесточения кредитной политики банка снизились объемы кредитования в такие отрасли как торговля, транспорт, производство, сельское хозяйство, услуги и прочие отрасли. Структура кредитного портфеля в разрезе отраслей претерпела за анализируемый период небольшие изменения, большую долю в кредитном портфеле так же занимает кредитование населения 43% в2008 и 38,8% в 2006 году, ссуды в торговлю, так же занимают большой удельный вес.

Рисунок 4.Структура выданных кредитов по отраслям по состоянию на 31 декабря 2006 года



Рисунок 5.Структура выданных кредитов по отраслям по состоянию на 31 декабря 2008 года

Их доля структуре портфеля 22 % в 2008 году и 23,2% в 2006 году. За изучаемый период кредиты, выдаваемые, в такие отрасли, как строительство, сельское хозяйство, и транспорт, образование претерпели изменения в сторону снижения, их доля уменьшилась в 2008 году на 2,6%, 3,9%, 0,13% соответственно. В 2008 году произошло большое увеличение доли кредитования в отрасль финансы и страхование на 2,14% по сравнению с 2006 годом, незначительно уменьшилась доля кредитов в образование и прочее. Большую часть в структуре кредитного портфеля по отраслям занимают коммерческие кредиты в различные отрасли экономики. Безусловно, реальная потребность предпринимателей в кредитах значительно выше. Сдерживающим фактором кредитования предпринимательской деятельности является отсутствие у многих предприятий малого бизнеса достойного обеспечения. Банк дает деньги только тем предприятиям, которые имеют постоянный и стабильный доход. В условиях недостаточно стабильной экономической ситуации в разряд таковых попадают немногие. Кроме того, в кредитах часто нуждаются молодые, неокрепшие предприятия, для которых достаточно высокая плата за кредит является непосильным бременем.

Рассмотрим структуру кредитного портфеля АО «Цеснабанк» по срокам кредитования. (Таблица 5).

Таблица 5

Структура кредитного портфеля АО«Цеснабанк» по срокам кредитования

Срок	2006год	2007 год	2008год	Изменения за 2006-2008гг.	Темп роста, %
	тыс. тенге	уд.в, %	тыс. тенге	уд.в, %	тыс. тенге	уд.в, %	тыс. тенге	уд.в, %
до 1 года	23374488	38	46560720	46	34084881	37	10710393	-1	146
от 1 года до 5 лет	27065197	44	38463203	38	38480815	42	11415618	4	142
боле 5 лет	11792126	18	16195033	16	20125039	21	8332913	-2	171
Итого	61511811	100	101218956	100	92690735	100	31178924	-	151

На основе данной таблицы можно сделать вывод, что в структуре кредитного портфеля АО «Цеснабанк» по срокам кредитования за анализируемый период большую часть занимают среднесрочные кредиты 42% в 2008году и 44% в 2006 году, значительна доля и краткосрочных кредитов 37% в 2008 году, хотя по сравнению с предыдущим годом из доля уменьшилась на 9%. По объему кредитования сумма краткосрочных кредитов увеличилась в 2008 году на 10,7 млр. тенге по сравнению с 2006 годом или на 46%. Это говорит о том, что банк отдаёт предпочтение краткосрочному кредитованию, пытаясь тем самым снизить кредитные риски. Долгосрочные кредиты банка увеличились на 8,3 млр. тенге за анализируемый период, но в то же время занимают самый низкий удельный вес в кредитном портфеле банка 16% в 2006 году и 21% в 2008 году. Банк расширяет программы долгосрочного кредитования, стараясь диверсифицировать кредитный портфель по срокам кредитования, но так как ресурсная база банка больше носит краткосрочный и среднесрочный характер, кредитные вложения осуществляются в этих же направлениях и сроках.

В соответствии с кредитной политикой Цеснабанка, по ограничению валютного риска кредитный портфель банка диверсифицируется по видам валют. Аналитическая таблица 6 отражает структуру кредитного портфеля банка в разрезе валют и соответствующие эффективные процентные ставки доходности. Данные таблицы за анализируемый период показывают, что большая часть кредитов банка, как коммерческих, так и физическим лицам, в среднем 82% , выдается в национальной валюте. На втором месте кредиты в долларах США, их доля составляет 17% , на третьем месте кредиты в прочих валютах, их доля в кредитном портфеле в 2007 году незначительна 1% ,в 2008 году произошло увеличение доли в структуре на 6%, по объемам кредитования на 242 млн. тенге, так как Банк произвел диверсификацию, увеличив объемы ссуд в евро и российских рублях.

Банк стремится диверсифицировать кредитный портфель по видам валют чтобы избежать валютного риска, но учитывая нестабильность финансовой ситуации на мировом валютном рынке банк большую часть активных операций проводит в национальной валюте. Еще одним фактором, влияющим на формирования кредитного портфеля в разрезе валют является эффективная ставка доходности. За анализируемый период ставки доходности по всем видам кредитов увеличились, так как банк проводит политику кредитной рестрикции. Процентные ставки по коммерческим кредитам в тенге увеличились на 2,4% в 2008 году, по кредитам в долларах США на 2,2%, кредиты физическим лицам в национальной валюте подорожали незначительно на 0,62%, а в долларах США на 7,4 %, в первую очередь на увеличение процентных ставок повлияло увеличение стоимости привлеченных средств банка, так же изменение кредитной политики банка в отношении кредитоспособности заемщиков.

В целом, проведя количественный анализ кредитной деятельности и кредитного портфеля банка можно отметить, что АО «Цеснабанк» придерживается взвешенной, прогрессивной кредитной политики. Ссудный портфель банка диверсифицирован по отраслям экономики, предпочитая вложение средств в более надежные отрасли, по срокам кредитования, по субъектам кредитования, в разрезе валют. Что позволяет предотвратить возможные крупные потери банка по кредитам, тем самым минимизировать уровень кредитного риска.

При выдаче кредитов банк придерживается политики консерватизма, то есть более качественного подхода к заемщикам. Финансовая жизнеспособность банка полностью зависит от финансовой жизнеспособности заемщика, которого он выбирает. В ответ на вопрос, «Какой самый важный и общераспространенный фактор, влияющий на увеличение плохих кредитов в банке?», главный кредитный сотрудник банка «Ситибанк» в США сказал: «Неправильный выбор концентрации, то есть целевых рынков». Исходя из произведенных выше расчетов, мы видим, что ссудный портфель АО «Цеснабанк» диверсифицирован, нет какой-либо подавляющей концентрации на одном секторе экономики. То, что диверсификация кредитного портфеля дает свои результаты может свидетельствовать анализ качества кредитного портфеля. Кредитная политика, как важный элемент надстройки, принятая к исполнению персоналом банка и правильно воспринятая акционерами, клиентами банка, органами банковского надзора и другими структурами общества, становятся важной материальной силой, способствуя развитию банка, повышению эффективности его работы.[22]

2.2 Анализ качества кредитного портфеля банка

Кредиты, предоставляемые банками, подразделяются по качеству в зависимости от соблюдения заемщиком сроков платежей по кредиту, финансового положения заемщика, взаимоотношений банка с заемщиком, кредитной истории, обеспечения кредита и степени его надежности и ликвидности на следующие группы:

1Стандартные;

2.Сомнительные, подразделяющиеся на субстандартные (1 и 2 категории), неудовлетворительные (3,4 категории) и сомнительные кредиты с повышенным риском (5 категория);

3.Безнадежные;

Стандартный кредит - кредит, срок возврата которого не наступил и качество которого не вызывает сомнения, то есть заемщик является финансово-устойчивым хозяйствующим субъектом имеющим достаточный уровень обеспеченности собственным капиталом и характеризующимся отсутствием непогашенных в срок кредитов; надежное и ликвидное обеспечение кредита; наличие у банка собственного кредитного досье. У кредитов данного критерия отсутствуют признаки того, что они не будут возвращены.

Неудовлетворительным кредитом признаемся кредит при наличии одного из следующих оснований:

1.задержка платежей по возврату основного долга или вознаграждения от 3 до 60 дней;

2. пролонгация более одного раза;

3. незначительное или потенциальное ухудшение финансового положения заемщика вследствие спада производства, связанное с изменениями конъюнктуры рынка;

4.отсутствие соответствующего кредитного досье на заемщика и соответственно его кредитной истории [23].

Кредиты, выданные клиентам, по которым у банка не имеется кредитного досье на заемщика, с момента выдачи относятся к данной группе кредитов, независимо от соблюдения сроков платежей. Сомнительными кредитами с повышенным риском признается кредит при наличии одного из следующих оснований:

1.задержка платежей по возврату долга или вознаграждения от 60 до 90 дней;

2.систематическая недостаточность средств, полученных заемщиком из основного источника получения доходов, для покрытия основного долга и вознаграждения;

3.объявления санации на срок не более 1 года;

4.вознаграждение просроченной задолженности по кредитам и гарантиям, полученным от других банков.

Безнадежным кредитом признается кредит при наличии одного из следующих оснований:

1.задержка платежей по возврату основного долга или вознаграждения свыше 90 дней;

2.объявление должника банкротом;

3.объявление санации на срок более 1 года;

4.иные обстоятельства, нанесение заемщику материальный ущерб и/или не позволяющие ему продолжать свою деятельность.Если классифицированный кредит по выделенным критериям занимает промежуточное место между двумя группами кредитов, для снижения риска банка следует относить данный кредит к группе более низкого качества. При представлении заемщиком документов, подтверждающих целесообразность предоставления пролонгации по долгосрочным кредитам, отнесенным к стандартным, банк вправе классифицировать такой кредит как стандартный.

Анализ формирования резерва на возможные потери по ссудам является также важной составной частью анализа кредитных операций. Резерв на возможные потери по ссудам представляет собой специальный резерв, необходимость формирования которого обусловлена кредитными рисками банка.

Проанализируем качество кредитов выданных физическим лицам на основании таблицы 7, рисунка 6.

На основании данных таблицы 7 и рисунка 6, можно сделать вывод, что кредитный портфель банка сбалансирован по качеству с учетом кредитного риска. Анализ указанных групп кредитов согласно спецификации свидетельствует о том, что основную долю, 85% в 2008 году, в структуре портфеля по качеству составляют стандартные кредиты, их сумма увеличилась за анализируемый период на 27117 млн. тенге. Доля сомнительных кредитов снизилась в 2008 году по сравнению с 2006 годом на 2,4 %, сумма безнадежных кредитов в 2008 году увеличилась на 2,08 млн. тенге по сравнению с базисным годом, хотя в общей структуре кредитного портфеля их доля незначительна 1,9% в 2006 году и 3,3% в 2008 году. Это обусловлено в первую очередь изменением финансового состояния заемщиков, на которое несомненно повлияла ситуация на финансовом рынке страны[24].

Изменение финансового состояния заемщиков связанно и со спецификой деятельности предприятий имеющих, как правило, сезонный характер, а именно выращивание зерновых культур, их переработка и реализация, закуп сырья молока и его переработка для использования на собственные нужды в зимний период.

Для снижения кредитного риска банк создает резерв под обесценение выданных кредитов, как коммерческих так и потребительских. Размер резерва под обесценение зависит от анализа условий кредитования, обеспечения кредитов, кредитоспособности заемщика, будущих денежных потоков, в том числе прибыли или убытков. Резерв под обесценение увеличился за анализируемый период на 3763 млр. тенге, на увеличение его размера повлияли следующие факторы: годовой убыток полученный банком в 2008 году; увеличение доли безнадежных кредитов; снижение справедливой стоимости залогового обеспечения. По состоянию на 31 декабря 2008 года проценты, начисленные по обесцененным кредитам составили 664.374 тыс. тенге, на 31 декабря 2007 года 164.404 тыс. тенге, которые были полностью обеспечены резервом.

Таблица 7

Анализ качества кредитного портфеля АО «Цеснабанк»

Группа кредитов согласно спецификации	2006 год	2007 год	2008 год	Изменения за 2006-2008 г.
	тыс. тенге	%	тыс. тенге	%	тыс. тенге	%
							тыс. тенге	%
Стандарт-ные	51669921	84,0	82493449	81,5	78787122	85,0	27117201	1,0
Сомнитель-ные, всего:	8673165	14,1	17004785	16,8	10844816	11,7	2171651	-2,4
сомнительные 1 категории	1045700	1,7	1295602	1,28	1946505	2,1	900805	0,4
сомнительные 2 категории	369070	0,6	1012189	1,0	463453	0,5	94384	-0,1
сомнительные 3 категории	1107212	1,8	1518284	1,5	1297670	1,4	190458	-0,4
сомнительные 4 категории	5043968	8,2	12146274	12,0	5746826	6,2	702857	-2,0
сомнительные 5 категории	1107213	1,8	1032433	1,02	1390361	1,5	283148	-0,3
Безнадеж-ные	1168724	1,9	1720722	1,7	3058794	3,3	2083581	1,4
Всего кредитов	61511811	100	101218956	100	92 690732	100	1890070	-
Резерв под обесцене-ние	(2460472)		(2323414)		(6224005)		(3763533)	-

Наглядно состав кредитного портфеля банка по качеству представлен на рисунке 6.



Рисунок 6. Состав кредитного портфеля АО «Цеснабанк» по качеству,

тыс. тенге

Анализ обеспеченности выданных кредитов является важным резервом сокращения кредитных рисков банка. По качеству обеспечения кредиты делятся на обеспеченные, недостаточно обеспеченные, и необеспеченные. К числу обеспеченных относятся ссуды имеющие обеспечение в виде залога, в тех случаях, когда залог одновременно отвечает следующим требованиям: его реальная (рыночная) стоимость достаточна для компенсации банку основной суммы долга по ссуде, всех процентов в соответствии с договором, а также возможных издержек, связанных с реализацией залоговых прав; вся юридическая документация в отношении залоговых прав банка оформлена таким образом, что время, необходимое для реализации залога, не превышает 150 дней со дня, когда реализация залоговых прав становится для банка необходимой, а также ссуды, выданные под поручительство Правительства РК, субъектов РК, под гарантию Национального банка РК. К числу недостаточно обеспеченных относятся ссуды: имеющие обеспечение в виде залога, не отвечающего хотя бы одному из требований, предъявляемых к залоговому обеспечению по обеспеченной ссуде и векселя, авалированные этими банками. К числу необеспеченных относятся ссуды: не имеющие обеспечения в виде залога, не отвечающего требованиям, предъявляемым к залоговому обеспечению по обеспеченной ссуде. Данные виды предоставляемых ссуд по видам обеспечения подвержены высокому уровню риска. [25]

Проведение анализа обеспеченности выданных кредитов предполагает определение удельного веса каждого вида кредитов (обеспеченных, недостаточно обеспеченных и необеспеченных) в общем объеме выданных кредитов, определение удельного веса таких видов обеспечения, как гарантия, поручительства, залог имущества, ценных бумаг и другие. [26]

Проанализируем обеспеченность выданных кредитов, на основании рисунка 7,8. По данным рисунков можно оценить структуру кредитного портфеля по степени обеспеченности выданных кредитов. Анализ данных в разрезе видов обеспечения позволяет оценить эффективность залоговой политики банка, выявить тенденции изменения видов обеспечения выданных кредитов. Структура кредитов по видам обеспечения за анализируемый период показала, что кредитный портфель банка на 98% в 2007 году и 96% в 2008 году обеспечен различными видами залогов. Доля необеспеченных кредитов возросла на 2% в 2008 году, но это увеличение в целом не повлияет на увеличение кредитных рисков, так как в общем объеме кредитования занимает довольно незначительную часть. В структуре кредитного портфеля на 31.12.2008 год исчезли такие виды залога как ценные бумаги, вследствии того, что курсовая стоимость и ликвидность ценных бумаг корпоративных клиентов снизилась, банк стараясь избежать рисков, исключил их из видов залога Качество обеспечения кредитного портфеля банка достаточно высоко, все виды залога высоколиквидны и его реализация не вызывает сомнения, а рыночная стоимость достаточна для погашения кредита и процентов. В целом можно сказать, что банк выдаёт большей частью обеспеченные кредиты, снижая тем самым кредитные риски и повышая эффективность залоговой и кредитной политики.



Рисунок 7. Структура кредитного портфеля банка по классам обеспечения по состоянию на 31 декабря 2007 года

Рисунок 8. Структура кредитного портфеля банка по классам обеспечения по состоянию на 31 декабря 2008 года

2.3 Анализ эффективности кредитных операций банка

Эффективность кредитных операций - это главный показатель правильно спланированной, взвешенной кредитной политики банка. Во многих банках получила распространение концепция высокорентабельной банковской деятельности (в том числе и кредитной). Она содержит три компонента:

1.Максимизация доходов: от предоставления кредитов; по ценным бумагам, не облагаемых налогом; поддержание достаточно гибкой структуры активов, приспособленной к изменениям процентной ставки.

2.Минимизация расходов: поддержание оптимальной структуры пассивов; минимизация потерь от безнадежных кредитов; контроль за текущими расходами.[27]

3.Грамотный менеджмент. Он охватывает реализацию первых двух компонентов.

Эффективность кредитной деятельности банка зависит так же от такого фактора как оборачиваемость выданных кредитов, поэтому необходимо проанализировать данный показатель и сделать соответствующие выводы. Анализ оборачиваемости выданных кредитов предусматривает изучение действующей финансовой отчетности и данных бухгалтерского учета (остатков по ссудным счетам, дебетовых и кредитовых оборотов по этим счетам, а также счетам по учету просроченной задолженности и просроченных процентов).

Рассчитаем оборачиваемость краткосрочных и долгосрочных кредитов в АО «Цеснабанк» за два квартала отчетного года на основе данных таблицы 8.

Оборачиваемость краткосрочных кредитов:

(на 01.04.08), (1)

(на 01.09.08),

Оборачиваемость долгосрочных кредитов:

(на 01.04.08),

(на 01.09.08).

Рассчитав скорость оборота кредитов и величину оборота по погашению кредитов за изучаемый период, сделаем выводы о том что в базисном периоде произошло увеличении среднего остатка задолженности по краткосрочным кредитам, вследствии этого их оборачиваемость будет замедляться на 14 дней, что является негативным фактором деятельности банка, так как банк может снизить уровень своей своей ликвидности и платёжеспособности. По долгосрочным кредитам за изучаемый период произошло сокращение среднего остатка задолженности на 1,7 млн. тенге и оборачиваемость составила 526 дней. При сокращении среднего остатка оборачиваемость ускоряется, что способствует более эффективному использованию кредитных ресурсов, а значит, повышению доходности кредитных операций.

Чтобы максимизировать прибыль, банк должен опираться на четкую аналитическую базу. Определим некоторые общие коэффициенты эффективности кредитных операций АО «Цеснабанк» банка за анализируемый период.

1.Коэффициент эффективности использования активов, показывающий, какая часть активов приносит доход (все суммы выражены в млн. тенге.):

, (2)

Таблица 8

Анализ оборачиваемости краткосрочных и долгосрочных выданных кредитов, тыс. тенге.

Наименование показателей	Краткосрочные	Изменения за 01.07. 01.11.	Темп роста, %	Долгосрочные	Изменения за 01.07. 01.11.	Темп роста, %
	01.07.05г	01.09.05г	01.11.05г			01.07.05г	01.09.05г	01.11.05
1.Остаток задолженности на начало периода	841 620	599 991	615 279	- 226 341	73,1	2 420 810	2 303 376	311 020	-2 109 790	12,8
2.Остаток задолженности на конец периода	667 158	6 15 279	578 480	- 88 678	86,7	2 333 579	311 020	292 621	-2 040 958	12,5
3.Средний остаток задолженности (стр. 1+стр.2 /2)	754 389	607 635	596 880	- 157 509	79,1	2 377 195	2 614 396	603 641	-1 773 554	25,3
4.Погашено кредитов за соответствующий период.	183 740	121 807	137 717	- 46 023	75	91 870	60 903	68 858	- 23 012	74,9
5.Оборачиваемость кредитов (стр.3 * Т/ стр.4)	246	299	260	-14	105,6	1552	2576	526	-1 027	33,8

По полученным коэффициентам видно, что в 2007 году банк повысил показатель использования своих кредитных активов незначительно, но при значении коэффициента выше 0,65 можно говорить о перегруженности кредитного портфеля. В таком случае банку необходимо диверсифицировать излишние кредитные риски и размещать ресурсы в других направлениях. 1.Коэффициент использования депозитов, показывающий использование привлеченных депозитных источников в кредитных операциях (млн. тенге).

, (3)

Значение коэффициента за анализируемый период практически не изменилось, так как темп роста привлеченных депозитов не опережает темп роста кредитных операций. Этот показатель также показывает увеличение использование привлеченных депозитов для расширения кредитной базы. По данному показателю можно судить об агрессивности кредитной политике банка. По оценкам экспертов если данный показатель выше 1 то банк ведет агрессивную кредитную политику.

2.Более общим коэффициентом по сравнению со вторым является коэффициент использования привлеченных ресурсов, который показывает, какая часть привлеченных средств направлена в кредиты:

(4)

По полученным коэффициентам мы можем судить о том, что за год банк улучшил показатели эффективности использования средств. Это произошло за счет увеличения кредитных вложений за период 2006-2008 год на в 1,5 раза. при этом темп роста привлеченных средств так же составляет 1,5 пункта. Ресурсная база банка используется в кредитных операциях банка в среднем на 77%, это говорит о значительной доли кредитных операций в размещении активов.