Банковский кредит: сущность и формы

Обеспечение кредита можно рассматривать не только с позиции противостояния ему определенной массы стоимостей, ликвидных товарно-материальных запасов, но и определенных внешних гарантий. Помимо обычного залога товарно-материальных ценностей, имущества, принадлежащего заемщику, в группу обеспечения возврата кредита входят различного рода гарантии, поручительства третьих лиц, страхования и др.

При классификации кредита в зависимости от срочности кредитования выделяются краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные ссуды.

Краткосрочные ссуды обслуживают текущие потребности заемщика, связанные с движением оборотного капитала. Краткосрочными ссудами считаются такие ссуды, срок возврата которых по международным стандартам не выходит за пределы одного года. Однако на практике их срок может быть неодинаков. Это определяется экономическими условиями, степенью инфляции. Так, в России 90-х гг. в силу значительных инфляционных процессов к краткосрочным ссудам зачастую относили ссуды со сроком до трех- шести месяцев.

Среднесрочные и долгосрочные кредиты обслуживают долговременные потребности, обусловленные необходимостью модернизации производства, осуществления капитальных затрат по расширению производства.

Устоявшегося стандартного срока как критерия отнесения кредита к разряду среднесрочных или долгосрочных ссуд пока нет в США, например, среднесрочными ссудами являются такие ссуды, срок погашения которых не входит за пределы восьми лет, в Германии - до шести лет. Нет единообразия и в размере срока по долгосрочным ссудам.

В России к среднесрочным ссудам относили ссуды со сроком погашения от шести до двенадцати месяцев, к долгосрочным - кредиты, срок оплаты которых выходил за пределы года. Деление кредитов по их длительности функционирования в хозяйстве заемщика было оправданным, либо в условиях обесценения денег даже кратковременное их пребывание в хозяйстве заемщика могло привести к потере сохранности капитала. Сильная инфляции трансформировала представление о сроке кредитования, меняла критерии срочности кредитования заемщиков.

Кредит можно классифицировать по видам и в зависимости от платности за его использование здесь выделяют платный и бесплатный, дорогой и дешевый кредиты. За основу такого деления берется размер процентной ставки, установленный за пользование ссудой.

В современном хозяйстве кредит функционирует как капитал. Это означает, что кредитор передает ссуженную стоимость не как сумму денег, а как самовозрастающую стоимость, которая возвращается к нему с приращением в виде ссудного процента. Заемщик же полученные средства должен использовать таким образом, чтобы с их помощью можно было не только обеспечить непрерывность производства, но и создать новую стоимость, достаточную, чтобы рассчитаться с кредитором - возвратить ему первоначально авансированную сумму и уплатить ссудный процент. Именно поэтому кредит как стоимостная категория носит платный характер.

Тем не менее, как в древней, так и в современной истории существует и бесплатный кредит в очень ограниченных размерах. Чаще всего в современном хозяйстве он применяется при кредитовании инсайдеров (сотрудников банка), при личных формах кредита и др.

При товарном кредите (в форме векселей) отсрочка платежа также не сопровождается взысканием процента. Вместе с тем хотя прямо здесь плата за кредит и не проявляет себя, однако косвенно процент входит в цену того продукта, по которому была произведена отсрочка платежа.

2.2 Необходимость кредитного механизма в рыночных условиях

Кредитный механизм является сложной подсистемой управления, действующий независимо от государственных организационных структур, но в целях развития всего общества при одновременном наличии собственных экономических интересов конкретных субъектов рыночных отношений.

В основе кредитного механизма, как и хозяйственного, располагаются экономические интересы субъектов управления. Управление кредитным механизмом осуществляется посредством административных, экономических, правовых и социальных методов. Наряду с общесистемными кредитному механизму присущи и свои, свойственные только ему элементы.

В экономической литературе не сложилось единой позиции по поводу содержания, сущности, структуры кредитного механизма и направлений его развития. В финансово-кредитном словаре кредитный механизм определяется как "составная часть хозяйственного механизма, включающая принципы кредитования, кредитное планирование и управление кредитом". Понятие "механизм" всегда предполагает практическое использование, функционирование определенной системы, а также наличие управляющего органа. Авдиянц Ю.П. исходит из того, что “кредитный механизм выступает основным элементом кредитной системы”. Подобное содержание в это понятие вкладывает Пашковский В.С.: "кредитный механизм - это конкретное воплощение, форма действующей организации кредитных отношений". Он выделяет следующие элементы кредитного механизма: участники кредитных отношений, субъекты и объекты кредитных отношений, кредитные планы, режим кредитования, порядок кредитования, виды ссудных счетов, процентные ставки. Как отметила проф. Валенцева Н.И. "кредитный механизм представляет собой формы и способы использования кредита в практике хозяйствования". Углубленно понимается сущность кредитного механизма проф. Штейншлейгером С.Б., рассматривающим кредитный механизм как экономическую категорию, которая реализует "экономические отношения в денежно-кредитной сфере, и следовательно, требует особых законов, управляющих ими".

Кредитный механизм - это внешнее проявление кредита; категория отдельного по отношению к более общей категории - кредиту.

Учитывая способы (прямого и косвенного) взаимодействия кредитного механизма с воспроизводством в зависимости от потребностей воспроизводственного процесса и их удовлетворения на марко - и микро - уровне возможен положительный и отрицательный результат функционирования кредитного механизма. Выявление эффекта взаимодействия кредитного механизма и воспроизводства раскрывается через содержание функций кредитного механизма.

Кредитному механизму свойственны три функции: ресурсообразующая; эмиссионная; дефляционная.

Ресурсообразующая функция кредитного механизма осуществляется благодаря формам сосредоточения кредитных ресурсов в виде текущих остатков средств на банковских счетах, а также срочных депозитов, средств в расчетах и иных ресурсов для кредитования. Данная функция обеспечивает реализацию закона кредита, регулирующего зависимость кредита от источников его образования. Выполнение этой функции должно стимулировать предприятия к внедрению прогрессивных технологий, уменьшению затрат материальных и трудовых ресурсов на производство продукции и, следовательно, к расширению выпуска товаров и росту рентабельности производства.

Эмиссионная функция проявляется в эмитировании денег в кредитный оборот и отражает гибкость кредита. Наряду с этим, реализация эмиссионной функции кредитного механизма подчинена требованиям закона сохранения ссуженной стоимости, что предполагает осуществление анализа кредитоспособности предприятий, планирование кредита, сочетание кредитования запасов товарно-материальных ценностей и платежей по расчетам за них, взаимодействие банковского кредита с коммерческим. Благодаря этому, ссуженная стоимость, вступившая (эмитированная) в оборот, возвращается в первоначальном виде, сохраняет свои потребительские свойства и готовность вступить в новый оборот.

Дефляционная функция кредитного механизма характеризует отношения, выражающие возвращение ссуженной стоимости к ее владельцу. Эта функция нацелена на сбалансированность товарной и денежной масс в обращении и обусловлена объективной необходимостью высвобождения тех кредитных ресурсов, которые вовлечены в покрытие объектов, не подлежащих кредитованию. Дефляционная функция связана с включением в необходимых случаях всего арсенала средств кредитного механизма по обеспечению возвратности кредита, в том числе залога, гарантий, поручительств. Благодаря этому происходит передача ссуженной стоимости от заемщика к кредитору, что является требованием закона возвратности кредита. Успешной реализации дефляционной функции способствуют требования кредитного механизма по повышению ликвидности и платежеспособности заемщиков, своевременное повышение процентных ставок за кредит. Определенную роль в выполнении дефляционной функции кредитного механизма играет порядок образования обязательных резервов в Центральном банке России.

Роль кредитного механизма в стимулировании производства реализуется в результате выполнения кредитным механизмом рассмотренных выше функций. Благодаря ресурсообразующей функции банки аккумулируют временно свободные средства в виде остатков на расчетных и других счетах, депозитов, участия в уставном капитале банков. Эмиссионная функция кредитного механизма создает возможность приобретения предприятиями необходимых товаров за счет кредита. В результате действия эмиссионной функции кредитные ресурсы банка получают производительное применение и направляются на кредитование нужд производства. Действие дефляционной функции направлено на сбалансирование товарной и денежной масс в обращении, что предполагает гарантию возврата кредита. Все функции кредитного механизма тесно связаны между собой и объективно нацелены на стимулирование производства.

Организация кредитных отношений должна отвечать основным принципам кредита, определяющим условия его функционирования. Основные принципы кредита: планомерность, целевое назначение, обеспеченность, срочность возврата и платность. Перечисленные принципы кредита должны быть положены в основу организации кредитных отношений. Однако на практике это положение зачастую не соблюдается. Целевое направление кредита определяет направления его использования, не ограничивая хозяйственной самостоятельности. Отказ банка от контроля за целевым использованием кредитов способствовал росту злоупотреблений, неэффективному использованию заемных средств. В период становления двухуровневой банковской системы страны коммерческими банками была допущена ошибка, которая заключалась в игнорировании принципов кредитования. Так, не соблюдались принцип целевого использования и обеспеченности кредита. Это расширяло возможность получения кредита наличными. Указанные отрицательные факторы в сфере организации кредитных отношений в основном устранены. Соблюдение основных принципов кредитования предусматривается в кредитном договоре. В случае нарушений условий договора банки осуществляют досрочное взыскание ссуд.

Принципы кредитования представляют собой основные положения, в соответствии с которыми строятся экономические взаимоотношения между субъектами управления. Система принципов может видоизменяться, наполняться новыми оттенками содержания. Принципы кредитования выработаны субъектами управления для защиты своих экономических интересов в сфере кредитных отношений. С одной стороны - это интересы банка, а с другой - заемщика денежных средств. Несоблюдение принципов кредитования с чьей-либо стороны обязательно сопровождается нарушением экономических интересов того или иного участника кредитных отношений. В таких случаях потенциальные возможности кредита как объективной экономической категории не будут полностью раскрыты и реализованы, что снижает эффективность функционирования, как кредитного механизма, так и хозяйственного.

Следующим важным элементом кредитного механизма являются методы кредитования. В банковской практике на протяжении долгого времени использовались два метода кредитования: по обороту товарно-материальных ценностей и затрат производства; по остатку.

Первый способ был связан с ходом процесса производства и обращения. При этом выдача кредита осуществлялась по мере возникновения необходимости в кредите путем оплаты со ссудного счета расчетных документов за различного рода товарно-материальные ценности. Погашение кредита происходило по фактическому завершению кругооборота средств. Таким образом, выдача и погашение ссуды находилось в зависимости от текущих платежей и поступлений средств, что отражало непосредственную связь движения ссуженных средств и процесса производства заемщика. Данный метод применялся в отношении предприятий несезонных отраслей народного хозяйства, у которых кругооборот оборотных средств в течение года был относительно равномерным.

Второй способ движения ссуженных средств предполагал согласование с изменением остатка обеспечения. При таком способе кредит опосредовал не весь кругооборот средств, а лишь отдельные его стадии: выдача кредита осуществлялась под отдельные элементы производственных фондов и фондов обращения. Установление сроков обратного движения ссуженной стоимости от заемщика к кредитору осуществлялось на основе прогнозируемых сроков оборачиваемости средств. При кредитовании по остатку имело место снижение уровня оборачиваемости кредита и эффективности его использования.

2.3 Эффективность и прибыльность банковской деятельности

В условиях бурного развития рынка финансовых услуг, наблюдающегося в мировой экономике на протяжении последних десятилетий, особое значение приобретает проблема идентичности оценки эффективности деятельности кредитных организаций в транснациональном масштабе.

В современной научной литературе существует множество трактовок понятия «эффективность», но все они в итоге сводятся к двум общим определениям:

1. эффективность есть соотношение затрат ресурсов и результатов, полученных от их использования;

2. эффективность есть социально-экономическая категория, показывающая влияние способов организации труда участников процесса, на уровень достигнутых ими результатов.

Оценку эффективности банковской деятельности чаще всего приводят, используя первое положение, согласно которому эффективность банка или банковской системы рассчитывается исходя из близости значений показателей деятельности каждого банка (например, издержек, прибыли и т. д.) к некой, заранее определенной границе эффективности.

В рамках данного положения существуют параметрические (Stochastic Frontier Approach (SFA), Distribution-Free Approach (DFA), Thick Frontier Approach (TFA)) и непараметрические методы оценки эффективности банков (Data Envelopment Analysis (DEA), Free Disposal Hull (FDH)). В отечественной литературе описание данных методов можно, например, встретить в работе Ф.Т. Алескерова и В.М. Солодкова.

В соответствии с этими подходами «индекс эффективности» наблюдаемых банков определяется мерой расстояния точки, описывающей производственный процесс данной кредитной организации, от некой заданной границы производственных возможностей, или границы эффективности. Банки, соответствующие этой границе, являются полностью эффективными, а неэффективность остальных кредитных организаций растет с увеличением их расстояния от заданной производственной границы. При этом значение указанного индекса колеблется в интервале от 0 до 1 (банк с индексом, например, 0,82 будет эффективнее, чем банк с индексом 0,79). Высшим же критерием эффективности банка служит степень близости полученного показателя к границе производственных возможностей. Такой границей, например, могут быть финансовые результаты банка - лидера отрасли. В этом случае показатели лидера принимаются в качестве условной границы, а дистанция, отделяющая другие фирмы от этой границы, показывает уровень их эффективности (или неэффективности).

Таким образом, при помощи данного инструментария можно более или менее точно судить о скрытых резервах той или иной кредитной организации, или же, говоря другими словами, о том, каковы дополни - тельные возможности повышения эффективности банка в рамках конкретных, заданных условий его деятельности.

В ставшей уже классической работе A.N. Berger и D.B. Humphrey приводятся результаты 130 исследований различных аспектов эффективности банковской деятельности, охватывающих более 20 стран мира. При этом обращает на себя внимание тот факт, что вопросам межстранового сопоставления эффективности банков посвящено достаточно мало исследований. Причем во всех этих работах оцениваются банки, функционирующие примерно в одних и тех же институциональных условиях: это либо исключительно североевропейские страны3, либо страны, входящие в «Организацию экономического сотрудничества и развития (ОЭСР)», либо ограниченное число экономически развитых европейских стран. Однако даже в этих условиях сопоставление полученных результатов и определение того, какие банки являются наиболее эффективными, является весьма затруднительным.

Как правило, проблемы с сопоставлением полученных результатов возникают ввиду того, что регулятивные и экономические факторы внешней среды (структура экономики в целом и финансовой системы в частности, характер и особенности проводимой государством макроэкономической политики, специфика институциональных реформ в финансовом секторе и др.), в которой функционируют банки, могут значительно отличаться, что приводит к отсутствию общей границы эффективности и, как следствие, к неточностям в определении ее конечных показателей.

При этом одним из наиболее существенных факторов внешней среды, значительно усложняющих проведение межстранового анализа банковской эффективности, является различие в подходах к определению того, что, собственно, можно считать главным критерием эффективности кредитной организации. Даже среди такой единой и монолитной, на первый взгляд, группы стран с развитой рыночной эконом кой существуют во многом различные принципы оценки эффективности банков, не говоря уже о странах с переходной экономикой. Поэтому, ставя перед собой подобную задачу, необходимо четко представлять, что конкретно понимается под термином «эффективность банка» в странах с различными типами (степенью развития) финансовых систем и оценками их эффективности.

Так, в странах с развитой рыночной экономикой широко используется подход, согласно которому основным критерием эффективности того или иного банка выступает рост рыночной стоимости его акций или рост рыночной стоимости бизнеса в целом.

Подобная двойственность в выборе основного критерия эффективности: стоимость акций или стоимость бизнеса, - во многом объясняется особенностями деятельности банков, присущими современным финансовым системам стран с развитой рыночной экономикой.

В экономической теории принято различать два способа организации финансовой системы: англосаксонский (США, Великобритания) и континентальный (Германия, ряд стран Центральной Европы, а также Япония). При этом основным признаком, определяющим тот или иной тип финансовой системы, является роль коммерческих банков в обеспечении деятельности и финансировании промышленных корпораций.

Как правило, финансовые системы англосаксонского типа характеризуются высочайшим уровнем развития фондового рынка, поэтому основным инструментом привлечения организациями финансовых ресурсов для развития бизнеса служат выпуск акций и облигаций, а также других эмиссионных и неэмиссионных ценных бумаг.

Банковские кредиты в основной своей массе достаются малому и среднему бизнесу. Крупные предприятия удовлетворяют свои потребности в инвестиционных и финансовых ресурсах в первую очередь за счет средств акционеров, т.е. за счет размещения акций на фондовом рынке. Основная масса банковских кредитов носит краткосрочный характер. При этом контроль за промышленными предприятиями рассредоточен между огромным числом мелких акционеров. Доля банков здесь невелика, а крупнейшими акционерами, как правило, являются пенсионные и другие фонды.

Крупные и ликвидные рынки ценных бумаг позволяют собрать всю информацию о новых технологиях и отразить ее в рыночных котировках ценных бумаг. Кроме того, на ликвидных рынках экономические агенты, обладающие ценной информацией о компаниях, могут быстро получить выигрыш путем купли-продажи их ценных бумаг, что дополнительно стимулирует поиск новой информации.

В рамках данной финансовой системы инвесторы ищут спекулятивные ниши и в первую очередь рассчитывают на быстрый рост курса акций. Интересы инвесторов носят преимущественно краткосрочный характер и не связаны напрямую с отдачей от инвестиционных проектов. Поэтому главным критерием оценки эффективности топ-менеджеров банков и компаний в США, а также бизнеса является максимальное увеличение стоимости акций в интересах акционеров.

Следует особо подчеркнуть, что рыночная цена обращающихся на рынке акций соответствует понятию капитализации, которое не следует смешивать с понятием рыночной стоимости таких акций (дисконтированный денежный поток к акционерам). Стратегической целью бизнеса в англосаксонской модели служит именно рост рыночной стоимости акций и акционерного капитала. Этот показатель используется для крупных компаний и для малого бизнеса, для акционерных обществ и для обществ с ограниченной ответственностью. Как показывает практика, критерий роста рыночной стоимости для акционеров2 (акционерного капитала) не противоречит и не ущемляет интересы других участников бизнеса (кредиторов, работников), так как способствует развитию бизнеса компании в целом.

Финансовую систему континентального типа отличает несколько иная модель бизнеса и финансового рынка, характерными чертами которой являются:

1. тесная связь между банками и промышленным сектором (в промышленности, как правило, доминирует небольшое количество крупных акционеров, значительная часть которых - банковские институты), и, как следствие, основным инструментом привлечения предприятиями финансовых ресурсов для своего развития является банковское кредитование;

2. сравнительно низкий уровень развития финансовых рынков, прежде всего рынков рискового капитала;

3. трансформация сбережений главным образом в форму краткосрочных и долгосрочных кредитов через сеть коммерческих банков и других сберегательных институтов;

3. отсутствие у коммерческих банков строгих ограничений в выборе вложений и контроле за деятельностью корпораций.

Как отмечают И.А. Никонова и Р.Н. Шамгунов, в странах с данным типом финансовой системы повышение стоимости бизнеса в интересах акционеров считается антиобщественной политикой, что объясняется структурой собственности и управления (преобладание крупных институциональных инвесторов в числе акционеров компаний, большая роль профсоюзов). Поэтому для континентальной модели бизнеса главной целью и критерием оценки эффективности является рост рыночной стоимости компании/банка (бизнеса) в целом, отражающий интересы его собственников, кредиторов, работников, государства. Этот критерий применяется для коммерческих организаций разного масштаба, различных отраслей и организационно-правовых форм.

Однако у рассмотренных выше финансовых систем есть нечто общее, что их объединяет и отодвигает рассмотренные отличия на второй план, а именно: в обоих случаях, как мы видим, в качестве главного критерия эффективности деятельности того или иного финансового посредника используется его способность к достижению четко поставленной цели - рост стоимости акций или рост стоимости бизнеса в целом.

Таким образом, в данном случае можно говорить о своего рода целевом подходе к оценке эффективности банка: все действия менеджмента кредитной организации априори направлены на рост стоимости банка/бизнеса, причем достижение заданной цели в обоих случаях происходит в стабильной институциональной среде с четко определенными и надежно защищенными правами собственности, высоким качеством защиты контрактов, независимой судебной системой. Достижение же отдельных показателей, активно использующихся в практике финансового анализа (ROA, ROE, коэффициент эффективности), по сути, является вторичным по отношению к росту стоимости банка/бизнеса.

Для России характерной особенностью финансового рынка и превалирующей моделью бизнеса является преимущественное использование долговых, а не долевых инструментов финансирования (кредиты, облигации, векселя и др.). Учитывая, что рыночная экономика в стране только формируется, а факторы нестабильности и неопределенности еще во многом превалируют в сознании собственников и топ-менеджеров, понятие «эффективность» в большинстве случаев определяется либо через способность коммерческого банка к достижению в краткосрочной перспективе определенных финансовых показателей (прибыль, рентабельность), либо к удовлетворению иных интересов собственников данной кредитной организации.

С одной стороны, подход к измерению эффективности через показатели прибыли, рентабельности капитала или рентабельности активов подкупает своей простотой, четкостью, наглядностью и является относительно честным и удобным именно для сравнения банков с похожими структурами в противоположность другим отраслям.

С другой стороны, часто не учитывается тот факт, что ни один из названных показателей результатов деятельности не является долгосрочным. Прибыль или рентабельность акционерного капитала, как правило, не дают перспективного взгляда на положение дел. В них закладывается информация в лучшем случае на несколько последующих лет. Более того, такой показатель, как прибыль, ориентирован главным образом на управление счетом прибылей и убытков и весьма слабо отражает фактические объемы и сроки возникновения денежных потоков. Показатели прибыли оценивают эффективность деятельности организации за прошедший период времени, а не ее возможности и будущий потенциал.

На первый взгляд может показаться, что достижение финансовых показателей - это все тот же целевой подход к эффективности, что и используемый в западных странах. Однако достижение заранее поставленных целей отражает, прежде всего, предсказуемость и действий менеджмента организации, и стабильность внешней среды, в которой функционирует банк. Использование же в качестве высшей цели показателей, которые по своей экономической сути являются краткосрочными и с помощью которых весьма затруднительно делать прогноз о будущем организации, противоречит самой логике целевых моделей эффективности.

Объяснением приверженности многих отечественных финансистов именно такому пониманию термина «эффективность» (рост показателей прибыли и рентабельности) может, по нашему мнению, служить следующее предположение.

Быстро меняющаяся и зачастую непредсказуемая рыночная среда, свойственная переходным экономикам, вынуждает большинство организаций, функционирующих в данных условиях, задумываться не о средне- и долгосрочных планах развития, а о том, как выжить в такой ситуации и, по возможности, не растерять то, что уже имеешь (или, во всяком случае, минимизировать потери). Такой критерий выживания порождает мысль, согласно которой отношение банков к своей среде обусловлено единственным фактором - приспособляемостью к неопределенному миру, что приводит к весьма пассивным действиям. В этих условиях банку требуются некие финансовые ориентиры, или маяки, которые бы сигнализировали и руководству банка, и потенциальным инвесторам о том, что данная кредитная организация не просто выжила и каким-то образом существует в агрессивной внешней среде, но к тому же является рентабельной, а также получает некую прибыль, т. е. вполне эффективна.

Следует особо подчеркнуть, что неблагоприятными для многих отечественных частных банков факторами могут выступать не только ухудшение макро-экономической ситуации в стране и действия регулятора, направленные на ликвидацию кредитных организаций, нарушающих законодательство, но и, на- пример, набравшая в конце ХХ в. в международной банковской практике силу и докатившаяся уже и до России волна слияний и поглощений.

Как известно, помимо частных коммерческих банков, в российской финансовой системе присутствуют и государственные банки - кредитные организации, основными акционерами которых являются различные государственные институты (Банк России, Минфин и др.). Международные рейтинговые агентства, например, присваивают таким банкам высокие рейтинги поддержки, отражающие оценку готовности и возможности предоставления поддержки тому или иному банку суверенным государством или институциональным владельцем.

Иными словами, подобные кредитные организации, в отличие от большинства частных коммерческих банков, могут не опасаться критического воздействия на них внешней среды (конечно, если на политическом уровне не будет принято решения об их ликвидации или реорганизации) и сосредоточиться на реализации проектов, отвечающих интересам собственника. Эффективность управления одним и тем же банком в данном случае с точки зрения различных заинтересованных групп будет также различаться, например, кредитная организация, действующая эффективно, по оценке ее собственника, может получить весьма низкую оценку эффективности управления с позиций потенциального инвестора, т. е. при оценке эффективности необходимо учитывать, для кого и кем она проводится.

Таким образом, можно отметить, что в России для государственных банков эффективность - это главным образом нахождение оптимальных пропорций между политическими и финансовыми составляющими его деятельности. В заключение еще раз подчеркнем, что особенности той финансовой системы, в которой функционирует кредитная организация, во многом определяют и подходы, используемые при оценке ее эффективности. Остается надеяться, что с постепенным внедрением в отечественную банковскую практику международных стандартов ведения бизнеса, а также ростом количества российских банков, осуществивших IPO, применение такого наглядного и транспарентного критерия эффективности любой коммерческой организации, как рост рыночной стоимости ее акций, получит активное применение и в России.

Прибыльность банковской деятельности (на примере ОАО «Росгосстрах банк»).

Публичное акционерное общество «Росгосстрах Банк» является крупным российским банком и среди них занимает 60 место по активам-нетто.

Полное наименование - Открытое акционерное общество «Росгосстрах Банк»

Сокращенное наименование - ОАО «РГС Банк»

Полное наименование на английском языке - Open joint-stock company «Rosgosstrakh Bank»

Сокращенное наименование на английском языке - «RGS Bank»

Организационно-правовая форма - Открытое акционерное общество

Регистрационный номер и дата регистрации в Банке России - № 3073, 05.09.1994 г.

Идентификационный номер налогоплательщика (ИНН) - 7718105676

Банковский идентификационный код (БИК) - 044579174

S.W.I.F.T. - RUIDRUMM

Reuters - RUSS

Адрес - 107078, г. Москва, ул. Мясницкая, д. 43, стр. 2

Телефон - (495) 925-80-80

Открытое акционерное общество «Росгосстрах» (в дальнейшем - БАНК) является акционерным банком и осуществляет свою деятельность в Российской Федерации с 1994 года.

Лицензии и разрешения

§ Генеральная лицензия Банка России на осуществление банковских операций № 3073 от 28.05.2012 г.;

§ Лицензия Банка России на осуществление банковских операций с драгоценными металлами № 3073 от 01.09.2011 г.;

§ Свидетельство о включении БАНКА в Реестр банков - участников системы обязательного страхования вкладов (№ 279 от 09.12.2004 г.);

§ Лицензия на осуществление разработки, производства, распространения шифровальных (криптографических) средств, информационных систем и телекоммуникационных систем, защищенных с использованием шифровальных (криптографических) средств, выполнения работ, оказания услуг в области шифрования информации, технического обслуживания шифровальных (криптографических) средств, информационных систем и телекоммуникационных систем, защищенных с использованием шифровальных (криптографических) средств (за исключением случая, если техническое обслуживание шифровальных (криптографических) средств, информационных и телекоммуникационных систем, защищенных с использованием шифровальных (криптографических) средств, осуществляется для обеспечения собственных нужд юридического лица или индивидуального предпринимателя) № 12262Н, выданная Центром по лицензированию, сертификации и защите государственной тайны ФСБ России 08.06.2012 г.;

§ Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 177-11048-100000 от 28.02.2008 г. (бессрочно), выданная ФСФР России;

§ Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление дилерской деятельности № 177-11051-010000 от 28.02.2008 г. (бессрочно), выданная ФСФР России;

§ Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление депозитарной деятельности № 177-11056-000100 от 28.02.2008 г. (бессрочно), выданная ФСФР России.

Капитал банковской системы РФ по итогам 2013 года замедлил свои темпы роста до 15,6 % против 16,6 % годом ранее. В течение года динамика роста собственного капитала в целом была близка к темпам роста активов банковского сектора (рост активов в 2013 году составил 16 %), а в отдельные периоды наблюдался опережающий рост собственных средств над активами.

До этого на протяжении нескольких лет банковские активы росли существенно быстрее капитала. Изменение данной тенденции началось с IV квартала 2012 года, когда Банк России анонсировал законодательные изменения, увеличивающие нагрузку на капитал кредитных организаций. В результате банки стали активно наращивать собственные средства.

банковский кредит экономика финансовый

3. Перспективы кредитных отношений в современных условиях

Кредитные отношения осуществляются на практике в различных формах. Некоторыми признаками выделения формы кредита являются: объект кредитной сделки, состав ее участников, организация кредитных отношений и др.

В зависимости от содержания кредитной сделки и состава ее участников рассматривают банковский кредит, государственный, потребительский, коммерческий, межгосударственный (международный), ипотечный, межбанковский.

С учетом особенностей организации кредитных отношений некоторые специалисты предлагают выделять следующие формы кредита: межхозяйственный, отсрочка платежа за товар, банковский, облигационный.

Ориентируясь на такой признак, как характер ссуженной стоимости, целесообразно различать товарную и денежную формы кредита, в зависимости от целевых потребностей заемщиков - производительную и потребительскую.

Рассмотрим содержание отдельных форм кредитных отношений, опираясь на один из названных признаков.

Банковский кредит является важнейшей формой кредита. Выражает экономические отношения между кредитором, в качестве которого выступают банки, и заемщиком - предприятиями, организациями. На практике банковский кредит получил развитие как ссуда денег, предоставляемая клиентам на условиях возвратности, срочности и платности.

Роль кредитора могут выполнять различные банки: государственные и коммерческие, универсальные и специализированные (инвестиционные, ипотечные, биржевые).

Источником банковского кредита являются аккумулированные временно свободные денежные средства организаций, государства, частных лиц. Ресурсом выступают также собственные средства (капитал) самих банков.

Банковский кредит в зависимости от сроков пользования и объекта бывает краткосрочным и долгосрочным.

Краткосрочный кредит направляется в оборотный капитал для формирования производственных запасов, осуществление затрат, проведение торгово-закупочных мероприятий. Срок пользования им, как правило, не превышает одного года.

В настоящее время в отечественной банковской практике рассматриваемый вид банковского кредита наиболее распространен. Основные причины: краткосрочный характер ресурсной базы коммерческих банков, низкий уровень капитализации многих российских банков, высокие риски, которым подвержено долгосрочное кредитование.

Долгосрочный кредит направляется в основной капитал. Он используется как источник нового строительства, реконструкции, расширения производства, т. е. капитальных вложений.

В зависимости от обеспечения выделяют обеспеченные и необеспеченные (бланковые) кредиты.

Обеспеченные кредиты выдаются под конкретные источники погашения: залог материальных ценностей, гарантию третьего лица, поручительство, на основе страхования ответственности заемщика. Следовательно, данные кредиты для банка являются наиболее надежными, менее рисковыми и в большей степени распространенными.

Необеспеченные кредиты предоставляются без использования конкретного вторичного источника погашения. Заемщиками таких довольно рисковых ссуд выступают кредитоспособные клиенты, имеющие безупречную репутацию.

В зависимости от механизма кредитования банковский кредит подразделяется на учетный, ломбардный, контокоррентный, консорциальный.

Учетный кредит выдается в форме покупки банком коммерческих векселей у векселедержателя. При выдаче такого кредита с последнего в предварительном порядке взимается учетный процент (дисконт) за досрочное получение денег по векселю.

Ломбардный кредит выдается банком под залог движимого имущества. Объектом залога могут выступать товары, бытовая техника, ценные бумаги, депозитные счета в банке, ювелирные изделия, автотранспорт и др.

Контокоррентный кредит выдается банком с единого активно-пассивного счета, сочетающего черты расчетного и ссудного счетов. Такой кредит предоставляется для покрытия недостатка средств на счете в случае превышения обязательств клиента над его требованиями. В отечественной практике данный вид кредитования не применяется.

Консорциальный кредит - это ссуда, оформляемая объединением нескольких банков с целью снижения рисков, как правило, под крупные инвестиционные проекты.

По своевременности погашения банковский кредит подразделяют на срочный, отсроченный (пролонгированный) и просроченный.

Срочные кредиты - это ссуды, погашение которых ожидается в будущем. К категории отсроченных относят такие, по которым дата погашения перенесена банком на более поздний период по просьбе клиента.

Просроченными (пролонгированными) кредитами считаются такие, которые не погашены в установленный срок, зафиксированный в договоре. Такие кредиты представляют для банка повышенный риск, поэтому по ним устанавливаются более высокие процентные ставки, формируются страховые резервы в значительном размере по сравнению со срочной задолженностью.

Государственный кредит - особая форма кредитных отношений, когда в роли кредитора либо заемщика выступает государство в лице его органов: министерства финансов, местных органов власти, центральных банков.

На практике данная форма реализуется в процессе выпуска и размещения государственных займов: облигаций, казначейских векселей и др. Назначение государственного кредита заключается в том, что посредством аккумулирования временно свободных денежных средств организаций, банков, населения осуществляется финансирование дефицита бюджета, покрытие государственных расходов.

Кроме того, государственный кредит служит одним из инструментов денежно-кредитного регулирования. Это проявляется в процессе совершения центральным банком операций на открытом рынке по купле-продаже государственных ценных бумаг во взаимоотношениях с коммерческими банками.

Данные операции косвенным образом воздействуют на кредитный потенциал коммерческих банков, объем кредитных вложений в экономику и в итоге на объем денежной массы.

Для кредиторов государственный кредит является одной из форм сбережений и накопления средств, источником дохода, например, в виде процентов по облигационным займам. Причем это наиболее гарантированная, надежная и ликвидная форма вложения свободных ресурсов организаций и населения.

Другая разновидность государственного кредита имеет место, когда государство выступает, наоборот, в роли кредитора. На практике это реализуется в ходе предоставления центральными банками кредитов рефинансирования коммерческим банкам в форме переучета векселей, ломбардных ссуд под залог ценных бумаг и др.

Кредиты рефинансирования выступают в качестве одного из инструментов денежно-кредитной политики государства и воздействия центральных банков на денежные агрегаты.

Банк России в настоящее время предоставляет коммерческим банкам ломбардные кредиты под залог государственных ценных бумаг: ГКО, ОФЗ, а также векселей платежеспособных предприятий сферы материального производства, ценных бумаг надежных банков, под поручительство финансово устойчивых банков.

Основное назначение кредитов рефинансирования Центрального банка РФ - это оперативное регулирование ликвидности. Они носят ярко выраженный краткосрочный характер.

Потребительский кредит - экономические отношения между кредитором и заемщиком по поводу кредитования конечного потребителя. В качестве заемщика в данном случае выступают физические лица, кредитором являются банки, чаще специализированные: сберегательные, кредитные союзы, ссудо-сберегательные ассоциации, а также небанковские кредитные организации, например, ломбарды.

По характеру ссуженной стоимости потребительский кредит бывает товарным (реализация товара с рассрочкой платежа магазинами) и денежным (выдача целевых ссуд населению банками и небанковскими кредитными организациями).

Виды потребительского кредита по срокам предоставления и обеспечению выделяют те же, что и при классификации банковского кредита (см. выше).

По целевому направлению выделяют инвестиционные кредиты, кредиты для покупки дорогостоящих товаров длительного пользования, кредиты на неотложные нужды, на оплату обучения в вузе, колледже.

Отдельные авторы в состав потребительского кредита включают ипотечный. На наш взгляд, критерием выделения потребительского кредита выступает не только категория заемщика, но и содержание операции, целевое назначение. Поэтому ипотечный кредит следует рассматривать как особую форму кредитных отношений, имеющую, как и все другие формы, свою специфику.

Название кредитов для покупки дорогостоящих товаров длительного пользования говорит само за себя.

Потребность в кредитах на неотложные нужды возникает главным образом в силу непредвиденных обстоятельств, они используются для оплаты лечения, осуществления расходов, связанных с соблюдением ритуалов, и др.

По механизму предоставления выделяют кредиты с использованием кредитных карт. Кредитная карта - это свидетельство о выдаче потребительского кредита в рамках установленного клиенту лимита. Таким образом, владелец кредитной карты получает возможность производить оплату товаров, услуг за счет заемных ресурсов банка.

В настоящее время в отечественной практике коммерческие банки осуществляют эмиссию кредитных карт как международных платежных систем («Виза», «Мастер Карт», «Американ Экспресс»), так и собственных локальных систем.

Коммерческий кредит - экономические отношения между двумя организациями по поводу реализации товаров с отсрочкой платежа. Данная отсрочка оформляется долговым обязательством - коммерческим векселем.

В рассматриваемой сделке покупатель (заемщик), получив товар от продавца (кредитора), выписывает вексель и передает его последнему. Объектом кредитования в данной операции является товар, реализуемый с отсрочкой оплаты.

Денежный кредит, например, банковский или государственный, предполагает предварительное накопление временно свободных денежных средств, причем в качестве таковых могут выступать не только ресурсы кредитора. При реализации же коммерческого кредита привлекаются ресурсы поставщика в виде конкретных товарно-материальных ценностей и накопления временно свободных денежных средств не происходит.

Коммерческий кредит взаимосвязан с банковским и может трансформироваться в последний. Это наблюдается, когда владелец коммерческого векселя (векселедержатель), не дожидаясь наступления срока получения платежа от должника (векселедателя), учитывает вексель в банке. Таким образом, банк, покупая данное долговое обязательство, предоставляет кредит векселедателю.

Коммерческий кредит выгоден и кредитору (продавцу), и заемщику (покупателю).

Для предприятия-поставщика данная форма удобна тем, что осуществляется ускоренная реализация товаров. Кроме того, подобная сделка приносит доход кредитору в виде процента за отсрочку платежа, который включается в стоимость проданных товаров и фиксируется в векселе.

Интерес покупателя (заемщика) при коммерческом кредитовании очевиден. Покупатель имеет возможность оплатить стоимость товара спустя оговоренный между сторонами срок, по тем или иным причинам, не имея в данный момент денежных средств. Часто коммерческий кредит оказывается для заемщика более доступным способом удовлетворения потребности в средствах, чем банковский. Получение банковского кредита может оказаться затруднительным, если нет свободных кредитных ресурсов в тот или иной момент либо если заемщик, по оценке банка, некредитоспособен.

Межгосударственный кредит представляет собой экономические отношения, складывающиеся между двумя странами по поводу движения временно свободных средств.

Участниками (субъектами) кредитных отношений являются банки различных стран: коммерческие или центральные государственные, международные валютно-кредитные организации (МВФ, МБРР), а также отдельные организации, занимающиеся экспортно-импортной деятельностью.

Межгосударственный кредит может быть денежным и товарным, как и кредит во внутреннем экономическом обороте страны.

Заключение

Проведенное исследование показало, что банковский кредит существует в любом государстве, в любой экономической системе, что говорит об объективности и необходимости кредита. Вместе с тем сущность кредита, которая проявляется в его функциях, делает все кредитные отношения родственными, что наблюдается в принципах кредитования. Относительно субъектов и объектов кредитных отношений, то они локализуются как отношения между кредитором и заемщиком. Причем банк, формируя свою депозитную базу, выступает в роли заемщика. Затем эти денежные ресурсы он выдает своим клиентам, т.е. является кредитором. Здесь на лицо роль банка, как финансового спекулянта, но работающего под контролем государства и платящем налоги. Кроме того, банк выполняет функции расчетно-эмиссионного центра.

Роль кредита в современных условиях неимоверно возрастает. Сейчас банки производят более 200 видов банковских продуктов, т.е. банки проникают во все сферы предпринимательской деятельности. Одним из распространенных новых функций является факторинг и форфейтинг.

Современный кредит все более и более обладает производительным характером, что не исключает случаев покрытия убытков от деятельности предприятий кредитом. Здесь возникает противоречие кредита с его содержанием, т.е. нарушаются законы кредита, нарушается кредитный процесс. Кредит из фактора экономического роста превращается в инструмент диспропорций.

Вместе с тем, чистых форм кредита, изолированный друг от друга не существует. Банковский кредит, хотя и представляется в денежной форме, однако на практике его погашение производится в форме товаров. Кредит имеет прямую и косвенную форму. Прямая - непосредственно выдача ссуд, косвенная возникает при кредитовании заготовительных организаций.

Кредитные отношения реализуются в различных формах. Рассматривают банковский кредит, государственный, потребительский, коммерческий, межгосударственный, международный, ипотечный, межбанковский.

Логика развития кредитных отношений подсказывает, что они будут все более и более проникать во все сферы человеческого бытия.

Список использованной литературы

1. Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» от 7.01.10

2. «О порядке регулирования деятельности кредитных организаций» инструкция ЦБ РФ №1 от 1.10.11 г.

3. “О порядке осуществления операций доверительного управления и бухгалтерском учете этих операций” инструкция ЦБ №63 от 2.07.10 г.

4.“О государственной поддержке развития лизинговой деятельности в РФ” Постановление Правительства №752 от 27.06.12 г.

5. ”Об особенностях определения налогооблагаемой базы для уплаты налога на прибыль банками и другими кредитными учреждениями” № 490 от 16.05.10

6. С.А. Мицек «Экономика финансовых институтов» учебное пособие, Екатеринбург 2011 г.

7. Г.С. Панова «Кредитная политика коммерческого банка» Москва 2010 г.

8. Е.Б. Ширинская «Операции КБ: российский и зарубежный опыт» М: ФиС, 2012 г.

9. «Банковская система РФ»

10. Ю.А. Бабичева “Банковское дело” М, 2011 г.

11. «Анализ качества функционирования коммерческого банка» //Банковское дело, 2012, №12

12. «Региональные банки и проблемы кредитования реального сектора экономики» //Бизнес и банки 2011, №29

13. «Достаточность собственного капитала коммерческих банков»//Финансовый бизнес 2013, №11

14. “Организованный рынок государственных ценных бумаг”, сборник нормативных актов

27. Общая теория денег и кредита / Под ред. Е.Ф. Жукова. - М.: Юнити, 2001. - 364 с.

28. Финансы и кредит / Под ред. А.М. Ковалевой. - М.: Финансы и статистика, 2004. - 256 с.

29. Финансовое право: Учебник / Под ред. Н.И. Химичева. - М.: Юрист, 1999. - 600с.

30. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов / Под ред. Н.Ф. Самсонова. - М.: Финансы и статистика, 2002. - 496 с.

31. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник / Под ред. Е.С. Стояновой. - М.: Перспектива, 2002. - 656 с.

32. Финансы: Учебное пособие / Под ред. А.М. Ковалевой. - М.: Финансы и статистика, 1999. - 336 с.

33. Черкасов В.Е. Финансовый анализ в коммерческом банке. - М.: ИНФРА-М, 1995. - 272 с.

34. Чечевицына Л.П. Экономический анализ: Учебное пособие - Ростов-на-Дону: Феникс, 2001. - 448 с.

35. Шеремет А.Д. Финансовый анализ в коммерческом банке. - М.: Финансы и статистика, 2002. - 256 с.

Размещено на Allbest.ru