Процентные риски по операциям кредитных организаций

Размещено на http://www.allbest.ru

Размещено на http://www.allbest.ru

Риски в кредитной деятельности банков

Основные виды рисков в кредитной деятельности банка

Кредитные операции - самая доходная статья банковского бизнеса. За счёт этого источника формируется основная часть чистой прибыли кредитной организации.

В то же время кредитование является наиболее рискованной деятельностью банка.

Несмотря на то, что банки в своей деятельности соприкасаются с многочисленными рисками, причина банковского краха обычно вызываются серьезными ошибками:

- при формировании кредитного портфеля;

- при проведении процентной политики.

Поэтому особое внимание следует уделить изучению кредитного и процентного риска.

Кредитный риск

Кредитный риск является основным видом банковского риска.

В соответствии с Письмом Банка России от 23 июня 2004 г. № 70-Т «О типичных банковских рисках» кредитный риск - риск возникновения у кредитной организации убытков вследствие неисполнения, несвоевременного либо неполного исполнения должником финансовых обязательств перед кредитной организацией в соответствии с условиями договора.

Основные причины возникновения кредитного риска можно сформулировать следующим образом:

неблагоприятные изменения в экономике страны, региона или отдельного города; кризисные ситуации в отдельных отраслях и экономике в целом, ведущие к снижению деловой активности заемщиков;

неспособность заемщика достичь запланированного финансового результата в связи с непредвиденными неблагоприятными изменениями в деловой, экономической и политической сферах;

изменения в рыночной стоимости или потеря качества (уменьшение ликвидности, физического состояния и возможности продажи на рынке) обеспечения (в первую очередь залога);

возможность злоупотреблений в использовании кредита заемщиком или его персоналом, в том числе ухудшение деловой репутации заемщика.

Отмеченные причины позволяют выделить две разновидности кредитного риска: портфельный и операционный.

Портфельный риск связан с качеством активов банка и их распределением по отдельным видам и категориям. Его можно разделить на внутренний риск и риск концентрации. Внутренний риск связан с конкретным заемщиком и определяется уровнем его кредитоспособности, по сути это индивидуальный (специфический) кредитный риск. Риск концентрации зависит от того, какую часть портфеля кредитов составляют однотипные ссуды по виду заемщика, размеру его бизнеса, сфере занятости и социальной принадлежности, финансовому положению и т.д.

Концентрация кредитного риска проявляется в предоставлении крупных кредитов отдельному заемщику или группе связанных заемщиков, а также в результате принадлежности должников кредитной организации либо к отдельным отраслям экономики, либо к географическим регионам или при наличии ряда иных обязательств, которые делают их уязвимыми к одним и тем же экономическим факторам.

Операционный риск связан с управления кредитным процессом. Он определяется качеством кредитной политики, в том числе установленными стандартами оценки кредитоспособности, выбором приемлемых способов обеспечения, эффективностью мер по обеспечению возврата кредита и политики сбора платежей.

При кредитовании связанных лиц кредитный риск может возрастать вследствие несоблюдения или недостаточного соблюдения установленных кредитной организацией правил, порядков и процедур рассмотрения обращений на получение кредитов, определения кредитоспособности заемщика(ов) и принятия решений о предоставлении кредитов.

Кредитный риск зависит от воздействия множества факторов, которые необходимо учитывать при его оценке и прогнозировании. Эти факторы можно разделить на внешние и внутренние. К внешним относятся макроэкономические факторы и факторы, связанные с заемщиками. Внутренние факторы связаны с деятельностью самого банка: качество кредитной политики и уровень организации кредитования, в том числе возможность ошибочных действий кредитных работников и злоупотреблений.

Процентный риск

Кредиты предоставляются банками на платной основе. За счет полученной суммы процентов банк покрывает расходы по привлечению кредитных ресурсов. В результате колебаний процентных ставок по привлеченным и размещенным ресурсам банк может недополучить запланированную сумму процентного дохода или вообще понести убытки. Поскольку динамику процентных ставок сложно прогнозировать, процентный риск значительно возрастает и превращается в один из главных источников банковского риска. Таким образом, одним из методов обеспечения доходности кредитных операций банка является оценка и управление процентным риском.

Процентный риск - это риск возникновения финансовых потерь (убытков) вследствие неблагоприятного изменения процентных ставок по активам, пассивам и внебалансовым инструментам кредитной организации (Письмо Банка России от 23 июня 2004 г. № 70-Т).

Выделяются два вида процентного риска: позиционный и структурный.

Позиционный риск -- это риск по какой-то одной позиции.

Структурный риск -- это риск в целом по балансу банка, вызванный изменениями на денежном рынке в связи с колебаниями процентных ставок.

Причины процентного риска:

неверный выбор разновидностей процентной ставки (постоянная, фиксированная, плавающая, снижающаяся и др.);

отсутствие в кредитных договорах условия о возможности изменений процентных ставок;

изменения в процентной политике Центрального банка;

отсутствие в банке разработанной стратегии процентной политики;

неверное определение цены кредита, т. е. величины процентной ставки.

Для управления процентным риском используются следующие инструменты:

выдача кредитов с плавающей процентной ставкой. Это позволяет банку вносить соответствующие изменения в размер процентной ставки по выданному кредиту в соответствии с колебанием рыночных процентных ставок;

согласование активов и пассивов по суммам и срокам их возврата;

хеджирование с использованием рыночных инструментов (деривативов): процентных форвардов, фьючерсов, опционов и СВОПов.

С позиции организации кредитных операций особый интерес представляет один из методов управления процентным риском - управление ГЭПом.

Процентный риск - это вероятность уменьшения процентной маржи, сведения ее к нулю или отрицательному показателю в результате изменения рыночной процентной ставки.

Процентный риск зависит от степени подверженности или чувствительности активов и пассивов банка влиянию изменения процентных ставок, а также соответствия(сбалансированности) по срокам в портфеле банка между активами и пассивами чувствительными к изменению процентных ставок.

Все активы и пассивы банка делятся на чувствительные и нечувствительные к изменению процентных ставок в конкретном периоде времени. Чувствительными к ставке процента являются активы и пассивы, которые подлежат переоценке или погашению через установленный период времени

Такая чувствительность проявляется в снижении притока средств при уменьшении депозитных ставок, а также в росте спроса на кредиты при падении ссудных ставок.

К пассивам, чувствительным к изменению уровня процентной ставки относят обязательства с плавающими процентными ставками, выпущенные банком собственные долговые обязательства с истекающими сроками, полученные межбанковские кредиты.

К чувствительным активам относят кредиты, выданные по плавающим процентным ставкам, погашаемые кредиты, банковские инвестиции с наступающими сроками погашения.

Не следует отождествлять понятия «активы, приносящие процентный доход» и «активы, чувствительные к изменению процентных ставок (в рассматриваемом периоде времени)». Часть активов приносящих процентный доход не чувствительна к изменению процентных ставок в исследуемом периоде времени (кредиты с фиксированной процентной ставкой).

То же самое касается и пассивов банка. Часть платных пассивов не чувствительны к изменению процентной ставки в исследуемом периоде времени.

Разрыв между активами и пассивами, чувствительными к изменению ставки процента в данном периоде времени называется гэпом(gap). Абсолютный гэп:

Гэп (абсолютный)=ЧА - ЧП, где

ЧА - активы чувствительные к изменению процентной ставки;

ЧП - чувствительные к изменению процентной ставки пассивы.

Слово гэп (gap) в переводе с английского означает качественный разрыв между явлениями.

Гэп-анализ сосредотачивает внимание на управлении чистыми доходами в краткосрочной перспективе и направлен на то, чтобы стабилизировать и увеличить доход, защищенность банка от процентного риска.

Размер абсолютного гэпа меняется с каждой операцией банка, в которую вовлечены доходные активы или платные пассивы.

Абсолютный гэп может положительным, нулевым и отрицательным.

Отрицательный гэп означает, что у банка больше пассивов, чем активов, чувствительных к изменению процентной ставки.

При одинаковом повышении процентных ставок по активам и пассивам затраты по выплате процентов вырастут больше, чем доход в виде процентов, поскольку пассивов переоценивается больше. Чистый процентный доход (ЧПД) при этом уменьшается.

При падении процентных ставок уменьшение затрат на выплату процентов превосходит уменьшение процентных доходов, вследствие этого чистый процентный доход возрастает.

При положительном гэпе у банка больше чувствительных активов, чем пассивов. В этом случае при росте процентных ставок чистый процентный доход увеличивается, а при уменьшении процентных ставок он снижается.

Нулевой гэп означает, что у банка активы и пассивы согласованы по срокам, в этом случае процентный риск отсутствует.

Гэп-анализ предполагает выявление по балансу банка активов и пассивов, подверженных влиянию изменения уровня процентных ставок; а затем, определение размера разрыва (гэпа) и его направленности.

Характеристика влияния гэпа и изменения процентной ставки на изменение чистого процентного дохода

ЧПД = ПД - ПР, где

ЧПД - чистый процентный доход банка;

ПД - процентные доходы;

ПР - процентные расходы.

Гэп-анализ позволяет банкам минимизировать процентный риск, но доходность активов и процентные выплаты по депозитам не изменяются в реальной жизни одновременно и пропорционально. Так, активы и пассивы с плавающими процентными ставками обычно имеют различные базы для определения уровня этих ставок. Поэтому эффективнее применять гэп-анализ на относительно короткие промежутки времени.

Процентный риск, с которым сталкивается банк, можно представить так:

ЧПД(о.и.) = ГЭП * ПС(о.и.), где

ЧПД(о.и.) - ожидаемые изменения чистого процентного дохода;

ПС(о.и.) - ожидаемое изменение процентных ставок.

Основные способы управления кредитным риском в банке

Управление кредитным риском представляет собой не разрозненный набор отдельных мероприятий, а определенную систему, к числу элементов которой следует отнести:

выявление факторов (причин) риска, способных вызвать негативные последствия в процессе кредитования;

оценку кредитного риска;

разработку мероприятий, инструментов, минимизирующих кредитные риски;

организацию контроля за управлением рисками.

Основные способы управления (минимизации) кредитным риском: 

перенесение риска (дополнительное обеспечение возвратности: страхование, оформление залога, гарантии, поручительства и т.д.),

диверсификация кредитного портфеля (рассредоточение риска по срокам, суммам, географии, отраслям, субъектам и др.),

ограничение риска (выполнение нормативов регулирующих органов, внутренние лимиты: на общую сумму выданных кредитов; лимиты концентрации кредитных рисков в портфеле (географические, отраслевые, по группам клиентов)),

формирование специальных резервов и классификация активов по степени риска,

. разделение риска при консорциальном (синдицированном) кредитовании,

проведение оценки кредитоспособности каждого потенциального заемщика и др.

Анализ кредитного портфеля

Совокупный кредитный риск - это риск кредитного портфеля банка.

Как правило, кредитный портфель рассматривается как совокупность ссуд банка.

Осуществляя кредитные операции, банк стремится не только к их объемному росту, но и к повышению качества кредитного портфеля. Таким образом, для эффективного управления кредитным портфелем необходим его анализ по различным количественным и качественным характеристикам как в целом по банку, так и по его структурным подразделениям. 

Количественный анализ предполагает изучение состава и структуры кредитного портфеля банка в динамике (за ряд лет, на квартальные даты отчетного года) по ряду количественных экономических критериев, к которым относят:

объем и структуру кредитных вложений по видам, структуру кредитных вложений по группам кредитополучателей; сроки кредитов; своевременность погашения предоставляемых кредитов; отраслевую принадлежность; виды валют; цену кредитования (уровень процентных ставок).

Такой анализ позволяет выявить предпочтительные сферы кредитных вложений, тенденции развития, в том числе касательно возвратности кредитов и их доходности.

За количественным анализом следует анализ качества кредитного портфеля. Сфера деятельности кредитополучателя и его тип обладают различным риском для определенных экономических условий, следовательно, и виды кредита в зависимости от объемов и целей кредитования оцениваются по-разному, что и должно учитываться при изучении кредитного портфеля банка. Для этого используются различные относительные показатели, рассчитываемые по обороту за определенный период или по остатку на определенную дату. К ним, например, относят, удельный вес проблемных кредитов во всем валовом клиентском кредитном портфеле; отношение просроченной задолженности к акционерному капиталу и др. На основе качественной характеристики кредитного портфеля можно дать оценку соблюдения принципов кредитования и степени риска кредитных операций, перспектив ликвидности данного банка. Таким образом, в любом банке состояние кредитного портфеля должно находиться под постоянным наблюдением. 

Под качеством кредитного портфеля можно понимать такое свойство его структуры, которое обладает способностью обеспечивать максимальный уровень доходности при допустимом уровне кредитного риска и ликвидности баланса.

Управление кредитным риском требует от банков постоянного контроля структуры портфеля ссуд и их качественного состава. Банк не должен рисковать средствами вкладчиков, финансируя спекулятивные (хотя и высокоприбыльные) проекты. За этим внимательно наблюдают банковские контрольные органы в ходе периодических ревизий.

Обязательные нормативы банков, регулирующие кредитную деятельность

Банк России осуществляет косвенное воздействие на кредитные риски банков посредством установления обязательных нормативов кредитного риска и контроля их выполнения (Инструкция БР от 03.12.2012 № 139-И).

В первую очередь к нормативам кредитного риска относится норматив достаточности собственных средств - Н1, равный отношению собственного капитала банка к сумме его активов, взвешенных с учетом риска. Минимальное значение по нормативу составляет 10%.

В расчет норматива Н1 включаются:

величина кредитного риска по активам, отраженным на балансовых счетах бухгалтерского учета (активы за вычетом сформированных резервов на возможные потери и резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности, взвешенные по уровню риска);

величина кредитного риска по условным обязательствам кредитного характера;

величина кредитного риска по срочным сделкам и производным финансовым инструментам;

величина операционного риска;

величина рыночного риска.

При расчете норматива Н1 банки оценивают активы на основании следующей классификации рисков

Классификация активов по уровню рисков при расчете Н1 (139-И)

К нормативам, непосредственно регулирующим допустимую величину кредитного риска, относятся:

Максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков (Н6) <= 25% - регулирует (ограничивает) кредитный риск банка в отношении одного заемщика или группы связанных заемщиков и определяет максимальное отношение совокупной суммы кредитных требований банка к заемщику или группе связанных заемщиков к собственным средствам (капиталу) банка;

Максимальный размер крупных кредитных рисков (Н7) <= 800% - регулирует (ограничивает) совокупную величину крупных кредитных рисков банка и определяет максимальное отношение совокупной величины крупных кредитных рисков и размера собственных средств (капитала) банка;

Максимальный размер кредитов, банковских гарантий и поручительств, предоставленных банком своим участникам (акционерам) (Н9.1) <= 50% - регулирует (ограничивает) кредитный риск банка в отношении участников (акционеров) банка и определяет максимальное отношение размера кредитов, банковских гарантий и поручительств, предоставленных банком своим участникам (акционерам) к собственным средствам (капиталу) банка;

Совокупная величина риска по инсайдерам банка (Н10.1) <= 3% - регулирует (ограничивает) совокупный кредитный риск банка в отношении всех инсайдеров, к которым относятся физ. лица, способные воздействовать на принятие решения о выдаче кредита банком.

Контроль соблюдения банками обязательных нормативов возлагается на территориальные учреждения Банка России по месту открытия корреспондентского счета банка. За несоблюдение банками критериальных значений обязательных нормативов ЦБ РФ применяет к ним меры экономического воздействия, вплоть до отзыва лицензии.

Особенности предоставления кредитов связанным с банком лицам

Кредитный риск возрастает при кредитовании связанных с кредитной организацией лиц (связанном кредитовании), т.е. предоставлении кредитов отдельным физическим или юридическим лицам, обладающим реальными возможностями воздействовать на характер принимаемых кредитной организацией решений о выдаче кредитов и об условиях кредитования, а также лицам, на принятие решения которыми может оказывать влияние КО.

Аффилированными лицами организации являются физические и юридические лица, способные оказывать влияние на деятельность организации.

В Инструкции № 139-И установлено требование выполнения кредитной организацией норматива Н6, ограничивающего максимальный размер кредитного риска на одного или группу связанных заемщиков.

Кроме норматива Н6 банки обязаны выполнять норматив Н10.1, который должен составлять <= 3%. Этот норматив ограничивает совокупный кредитный риск банка в отношении всех инсайдеров, к которым относятся физические лица, способные воздействовать на принятие решения о выдаче кредита банком.

В Письме ЦБ РФ от 17.01.2005 № 2-Т «О совершении сделок со связанными с банком лицами и оценке рисков, возникающих при их совершении» Банк России предлагает кредитным организациям усилить контроль за рисками, возникающими при совершении сделок с лицами, связанными с банками.

Рекомендуется «в целях снижения вероятности понесения банком потерь и ухудшения состояния ликвидности вследствие совершения сделок со связанными с банком лицами» предусмотреть во внутрибанковских документах:

-- лимиты (в абсолютном и относительном выражении) сделок, несущих кредитный риск, со связанными с банком лицами (как совокупные, так и по категориям связанных с банком лиц, а также отдельных связанных с банком лиц), осуществление которых происходит без рассмотрения сделок советом директоров или общим собранием акционеров банка. При этом рекомендуется устанавливать лимиты сделок в отношении отдельных связанных с банком лиц в размере не выше 3% от величины капитала банка;

-- необходимость санкционирования советом директоров или общим собранием акционеров банка сделок со связанными с банком лицами, если указанные сделки превышают установленный лимит их совершения, а также в других случаях, обусловливающих угрозу финансовой устойчивости банка. В частности, совету директоров или общему собранию акционеров банка рекомендуется рассматривать сделки, в совершении которых имеется заинтересованность связанных с банком лиц, независимо от объема таких сделок, при этом не допуская предоставления связанным с банком лицам кредитов на более льготных условиях по сравнению с предоставлением заемных средств иным лицам;

-- принятие решений по выдаче кредитов инсайдерам и другим связанным с банком лицам без участия заинтересованных в данных решениях лиц;

-- порядок и процедуры внутреннего контроля за оценкой кредитного риска по сделкам со связанными с банком лицами, а также за их выполнением.

Типичные нарушения при осуществлении кредитных операций

риск банк процентный гэп

В процессе осуществления кредитной деятельности у банков возникают нарушения и ошибки, которые можно сгруппировать по отдельным направлениям кредитной работы:

нарушения в организации кредитной работы;

ошибки в оформлении кредитных договоров и залоговых операций;

ошибки в отражении операций в бухгалтерском учете;

ошибки в части создания, корректировки и использования РВПС.

Нарушения в организации кредитной работы: отсутствует положение о кредитной политике банка; не разграничены полномочия должностных лиц по выдаче кредита; не установлены лимиты и ограничения на совершение кредитных операций; недостаточно обоснование выданных ссуд; предоставление кредита заемщику без проведения анализа и оценки его финансового состояния; не проводится изучение и анализ кредитной истории заемщика; не проводится анализ бизнес-плана и технико-экономического обоснования кредитуемой сделки; не проводится оценка кредитных рисков, принимаемых банком при выдаче кредитов; не проводится контроль за целевым использованием выданных кредитов; слабо организован контроль за исполнением кредитных договоров и финансовым состоянием заемщиков; не проводится анализ причин возникновения просроченной задолженности.

Ошибки в оформлении кредитных договоров и залоговых операций: отсутствуют в кредитных договорах необходимые данные (платежные реквизиты заемщика, сроки выдачи и погашения кредита и проценты по нему, штрафные санкции за неисполнение условий договора и др.); не полностью формируются кредитные досье некоторых клиентов (отсутствуют ТЭО кредитуемой сделки, бизнес-планы, целевые контракты и др.); отсутствует регистрация договоров залога в установленных законодательством случаях; при заключении договора залога недвижимости отсутствуют документы, подтверждающие право собственности заемщика на объект недвижимости, страховой полис, по которому выгодоприобретателем выступает банк и др.; при заключении договора залога транспортных средств отсутствуют документы, подтверждающие право собственности заемщика, копия технического паспорта, страховой полис и др.; при заключении договора залога ценных бумаг отсутствуют документы, подтверждающие право собственности на ценные бумаги, выписки из реестра реестродержателя и др.

Ошибки в части создания, корректировки и использования резервов на возможные потери по ссудам: неправильно проведена классификация ссуд по критерию обеспеченности (например, ссуда отнесена к обеспеченным, хотя реальная (рыночная) стоимость залога недостаточна для компенсации банку основной суммы долга по ссуде, всех процентов в соответствии с договором, а также возможных издержек, связанных с реализацией залоговых прав); при переоформлении ссуды в вексель заемщика или третьего лица не относят вексель к безнадежным ссудам; при получении заемщиком ссуды при наличии имеющейся ссуды не относят вновь выданную ссуду к той же группе риска, тем самым занижая группу риска и соответственно размер отчислений в РВПС; не производится своевременная корректировка резерва при изменении группы риска и др.

Размещено на Allbest.ru