В настоящее время развитие малого и среднего предпринимательства является одним из основных условий экономического роста государства.

Основными предпосылками развития малого и среднего предпринимательства в России являются стремление банков увеличить долю на конкурентном рынке, появление государственных и муниципальных программ развития и поддержки малого и среднего бизнеса, посткризисные явления в экономике, способствующие самозанятости населения, наличие финансового разрыва в обеспечении потребностей малого бизнеса. Растущее число субъектов малого и среднего предпринимательства обуславливает изменение потребностей в банковском обслуживании с их стороны.

При банковском обслуживании субъектов малого и среднего предпринимательства для всех участников экономических отношений можно найти определенные выгоды. Так, для банков кредитование малого и среднего предпринимательства ведет к диверсификации банковского бизнеса, расширению клиентской базы и операций банка, увеличению прибыли. Усиливающаяся конкуренция в банковской среде и наличие неудовлетворенного спроса вызывают необходимость расширения спектра банковских услуг. Для субъектов малого и среднего предпринимательства банковское кредитование способствует расширению деятельности, покрытию разрывов ликвидности, реализации желания начать предпринимательскую деятельность, выполнению законодательных требований, обеспечению финансовой безопасности (документарные операции, хранение средств на счетах, использование сейфовых ячеек). Для государства также возникают определенные выгоды: рост занятости и самозанятости населения, формирование конкурентной среды, увеличение налоговых сборов, развитие инноваций и продуктов интеллектуальной деятельности, рост ВВП, улучшение торгового баланса и т.п.

При этом одной из основных проблем дальнейшего успешного развития субъектов малого и среднего предпринимательства является низкая доступность банковских кредитных ресурсов. В свою очередь, высокие процентные ставки на кредитные ресурсы и ограниченность банковского кредитования вызваны, в большей мере, высоким уровнем риска и сложностью управления им.

Целью настоящей работы является изучение особенностей банковского кредитования субъектов малого и среднего предпринимательства на примере ОАО «Промсвязьбанк».

Цель и общая логика исследования потребовали решения следующих задач:

- выявить важность банковского кредитования для предприятий малого и среднего предпринимательства;

- выявить особенности субъектов малого и среднего предпринимательства как клиентов кредитных организаций;

- проанализировать современные тенденции развития рынка банковского кредитования субъектов малого и среднего бизнеса;

- изучить специфику банковского кредитования предприятий малого и среднего бизнеса на примере ОАО «Промсвязьбанк»;

- провести анализ банковского кредитования предприятий малого и среднего бизнеса на примере ОАО «Промсвязьбанк»;

- выявить проблемы банковского кредитования малого и среднего бизнеса в России;

- разработать и обосновать предложения по совершенствованию банковского кредитования малого и среднего бизнеса.

Объектом исследования является ОАО «Промсвязьбанк». Предметом исследования - кредитование малого и среднего бизнеса.

Вопросами, связанными с особенностями кредитного процесса при кредитовании малого и среднего бизнеса, занимались проф. Г.А. Белоглазова, Л.П. Кроливецкая, О.И. Лаврушин, Е.Г. Азманова, С. Бунин, Н.В. Горелая.

Вопросами теоретических аспектов сущности малого и среднего бизнеса занимались такие известные зарубежные ученые, как Катильон Р., Друкер П., Сей Ж., Смит А., Рекардо Д., Кларк Дж. Б., Маршал А., Шумпетер Й., Фон Хайек Ф., Грей К., Стэнуорт Дж.; российские ученые А.О. Блинов, Е.Ф. Жуков, Я.М. Кестер, Б. Коллас, М.Г. Лапуста, М.А. Пессель, Б.А. Райзберг, Л.Г. Скамай, Ю.Л. Старостин, В.Ю. Фадеев, И.Н. Шапкин.

Структура работы. Работа состоит из введения, в котором обосновывается актуальность выбранной темы, указаны цель, задачи, методы исследования; основного содержания из трех глав, в которых проводится анализ кредитования организаций малого и среднего бизнеса на примере ОАО «Промсвязьбанк» и разрабатываются рекомендации по совершенствованию кредитования малого и среднего бизнеса в РФ. В заключении сформулированы выводы по работе.

1. Теоретические аспекты кредитования малого и среднего бизнеса

Термин «малое предпринимательство» имеет универсальный, синтетический характер. В научной, учебной литературе делались попытки дать определение малому предпринимательству. При этом некоторые авторы отождествляют «малое предпринимательство» и «малый бизнес», другие, напротив, пытаются дать разграничение этим понятиям. Анализ российского законодательства позволяет прийти к выводу, что более правильно определение «малое предпринимательство», а термин «малый бизнес» позаимствован из зарубежной лексики и есть не что иное, как синоним «малого предпринимательства».

Малое предпринимательство - это совокупность независимых мелких и средних предприятий, выступающих как экономические субъекты рынка. Эти предприятия не входят в состав монополистических объединений и занимают по отношению к ним в хозяйственном отношении подчиненное или зависимое положение [13, с.27].

Размеры предприятий зависят от специфики отраслей, их технологических особенностей, от действия эффекта масштабности. Есть отрасли, связанные с высокой капиталоемкостью и значительными объемами производства, и отрасли, для которых не требуются предприятия больших размеров, а напротив, именно малые оказываются для них более предпочтительными.

Для современной экономики характерна сложная комбинация различных по масштабам производств - крупных, с тенденцией к монопольным структурам, и небольших, складывающихся под влиянием многих факторов.

С одной стороны, устойчивой тенденцией научно-технического прогресса является концентрация производства. Именно крупные фирмы располагают большими материальными, финансовыми, трудовыми ресурсами, квалифицированными кадрами. Они способны вести крупномасштабные научно-технические разработки, которые и определяют важнейшие технологические сдвиги.

С другой стороны, в последнее время выявился небывалый рост малого и среднего предпринимательства, особенно в сферах, где пока не требуется значительных капиталов, больших объемов оборудования и кооперации множества работников. Малых и средних предприятий особенно много в наукоемких видах производства, а также в отраслях, связанных с производством потребительских товаров и оказанием услуг.

Эффективное функционирование малых форм производства определяется рядом их преимуществ по сравнению с крупным производством: близость к местным рынкам и приспособление к запросам клиентуры; производство малыми партиями, что невыгодно крупным фирмам; исключение лишних звеньев управления и т.д. Малому производству способствуют дифференциация и индивидуализация спроса в сфере производственного и личного потребления.

Развитие мелкого и среднего производства создает благоприятные условия для оздоровления экономики, поскольку развивается конкурентная среда, создаются дополнительные рабочие места, активнее идет структурная перестройка; расширяется потребительский сектор. Кроме того, развитие малого предпринимательства ведет к насыщению рынка товарами и услугами, к повышению экспортного потенциала, лучшему использованию местных сырьевых ресурсов.

Вместе с тем малому предпринимательству присущи: быстрая реакция на требования рынка; высокий уровень специализации; возможность мобилизации ресурсов на перспективных направлениях [13, с.98].

При качественной характеристике малых предприятий общепризнанными являются следующие признаки:

- самостоятельность предприятия;

- способность к достижению индивидуальных, особых результатов;

- соединение предпринимателя, инвестора и управляющего в одном лице;

- личность предпринимателя накладывает существенный отпечаток на облик предприятия, в особенности его связи (nеt- work) оказывают решающее влияние на успех предприятия;

- слабо выражен формальный характер связей: преобладание личных контактов между сотрудниками, а также между сотрудниками и предпринимателем;

- преобладает тактическое мышление и стратегия кратко срочных решений и действий;

- деятельность ограничена - регионально или определенными размерами рынка [28, с. 53].

Особенно показательно слияние трех функций - предпринимателя, инвестора и управляющего в одном лице. Это объединение трех единиц персонала - одна из самых заметных характерных черт малых и средних предприятий, обеспечивающая преимущества, которые при разделении этих функций утрачиваются.

Качественные критерии обладают одним недостатком: их трудно измерить. Поэтому исследователи, юристы, статистики используют при разграничении малых, средних и крупных предприятий количественные критерии, которые легче поддаются измерению.

Как правило, наиболее общими критериальными показателями, на основе которых субъекты хозяйственной деятельности относятся к субъектам малого предпринимательства является численность персонала (занятых работников), размер уставного капитала, величина активов, объем оборота (прибыли, дохода). По данным Мирового банка, общее число показателей, по которым предприятия относятся к субъектам малого предпринимательства, превышает 50. Однако наиболее часто применяемыми критериями являются следующие: средняя численность занятых на предприятии работников, ежегодный оборот, полученный предприятием, как правило, за год, и величина активов.

Как показывает мировая и отечественная практика, основным показателем, на основе которого предприятия (организации) относятся к субъектам малого бизнеса, является в первую очередь средняя численность работников, занятых на данный момент на предприятии.

К малому бизнесу относят, как правило, предприятия с числом занятых от 1 до 500 человек, где:

- от 1 до 20 человек - ремесленные;

- от 20 до 100 человек - малые;

- от 100 до 500 человек - средние предприятия.

Но часто, в зависимости от важности малого бизнеса в экономике страны, он самостоятельно разделяется на различные группы. В Германии, например, официальное определение понятия малого предпринимательства отсутствует, но в соответствии с классификацией федерального министерства хозяйства к мелким относят фирмы с числом занятых до 49 человек и ежегодным оборотом мене 1 млн. марок. При этом мелкие и средние предприятия - это фирмы, которыми руководят юридически самостоятельные владельцы, участвующие в производстве, полностью берущие на себя экономический риск.

Для развитых стран малый бизнес является одним из инструментов создания среднего класса - людей, заинтересованных в стабильности и устойчивости общества, имеющих капитал, что бы с одной стороны, нормально чувствовать себя в своей стране, с другой - не позволяющий свои проблемы, в том числе проблемы безопасности, решить индивидуально, как это надеются сделать некоторые олигархи. И поэтому представители среднего класса кровно заинтересованы в политической стабильности, в диалоге с властями, в нахождении баланса интересов в обществе, мотивированы на постоянную и творческую работу по развитию собственного дела.

Для большинства стран инновационного уклада малое предпринимательство является источником и двигателем внедрения новых технологий во всех отраслях экономики.

Для стран с развитым производственным потенциалом малое предпринимательство является механизмом снижения издержек, борьбы с монополизмом крупных предприятий, что позволяет иметь устойчивую, конкурентоспособную экономику.

Для развивающихся стран малый бизнес, прежде всего эффективный механизм борьбы с бедностью. Необходимость развития самозанятости, обеспечение местных рынков продукцией повседневного спроса, увеличение доходов населения стимулирует государства третьего мира, развивающихся стран направить колоссальные усилия на развитие сектора малой экономики.

Кроме того, существует общемировое стремление к малым формам, возрастание спроса на качественные, но в то же время, все более индивидуализированные товары и услуги, а обеспечить эту потребность могут только гибкие, эффективные малые предприятия. Не случайно, такие страны как США, Япония, Германия, Франция, Великобритания, Финляндия с каждым годом все больше средств выделяют на развитие малого предпринимательства и большинство экономически активного населения работает именно в это сфере. К ним подтягиваются такие страны как Индонезия, Малайзия, Филиппины, КНР, Таиланд которые через развитие малого предпринимательства не только решают социально-экономические проблемы населения, но и конкурируют на международных рынках. Следует ожидать, что в ближайшие 3-5 лет все страны включаться в неофициальное соревнование - кто больше сделает для развития малого предпринимательства [21, с.302].

Согласно действующему российскому законодательству минимальный уставный капитал компании в форме общества с ограниченной ответственностью или закрытого акционерного общества составляет всего лишь 10 тыс. руб. (около 250 евро). При этом подавляющее большинство предприятий не увеличивает его за счет капитализации прибыли и проведения новых эмиссий. Собственный капитал предприятий немного растет только за счет нераспределенной прибыли, которую предприятия вынуждены показывать, чтобы получить кредит в банке, так как отсутствие прибыли или убыточность официально признаны ухудшающими факторами при оценке финансового положения заемщика.

Соответственно, структура капитала российского малого и среднего бизнеса, как правило, характеризуется чрезвычайно высоким уровнем финансового левереджа (низкой финансовой автономностью). При собственном капитале 10 - 50 тыс. руб. предоставление кредита даже в 1 млн руб. формально означает высокий кредитный риск, тем более что проблема «морального риска» реально существует в поведении российских заемщиков [10, c. 129].

Реальная ситуация с собственным капиталом предприятия может быть гораздо лучше, чем это следует из официальной отчетности. В частности часть займов, отраженных в балансе компании, может в реальности представлять собой денежные средства владельцев бизнеса, введенные в оборот таким способом. Обычно это займы или выпущенные векселя в пользу «дружественных» компаний, которые фактически принадлежат собственникам бизнеса. При желании банк-кредитор, в принципе, может получить косвенные подтверждения «фиктивности» части займов (выпущенные векселя находятся на руках у искомого предприятия, наличие печатей «дружественных» компаний и т. д.).

Однако бoльшую опасность представляет ситуация, когда в отчетности не отражена фактически существующая задолженность. Это связано с продолжающейся (хотя и в значительно меньших масштабах) практикой «неформальных» займов владельцев бизнеса у «независимых» инвесторов, которые часто связаны с криминальными кругами. Понятно, что в случае возникновения проблем в бизнесе такого рода кредиторы всегда имеют приоритет в погашении требований по сравнению с официальными кредиторами, так как обладают аргументами, против которых трудно что-либо возразить. Указанный риск очень слабо поддается контролю, обнадеживает только то обстоятельство, что расширение классического банковского кредитования постепенно «убивает» кредитование криминальное [11, c. 28].

1.2 Современное состояние системы кредитования малого и среднего бизнеса в Российской Федерации

Как отражается это на доступе малого и среднего бизнеса к денежным ресурсам, частично отражают данные статистики Банка России и результаты некоторых исследований.

Факты, представленные ниже, позволяют предположить: несмотря на довольно длительный период работы с МСП и высокую конкуренцию на рынке банковского обслуживания, бизнес-модель, применяемая российскими банками в работе с малыми и средними компаниями, и сегодня нуждается в улучшении и доработке.

Исследования и опросы представителей малого и среднего бизнеса последних лет показывают, доступность кредитов продолжает оставаться в числе факторов, оказывающих существенное влияние на бизнес-климат и развитие предпринимательства.

Так, согласно выводам авторитетного DoingBusiness-2013, стремительный взлет России в рейтинге в целом, не повысил доступность кредитования. Несмотря на факт существенного улучшения позиции России со 112 в 2012 на 92 в прошедшем году, по показателю «Кредитование» страна переместилась со 105 на 109 место.

Динамика кредитования малого и среднего предпринимательства также демонстрирует плавное замедление. Согласно данным Банка России показатель роста задолженности МСП за последние четыре года составил: 2010 г. -- 22%, 2011 г. -- 19%, 2012 г. -- 17%, 10 мес. 2013 г. -- 14% [32].

Таким образом, можно сказать, что вопрос доступности кредитных средств для малого и среднего бизнеса остается актуальным.

Вопрос стоимости кредитования субъектов экономики всех категорий, и предпринимателей в частности, активно обсуждался в прошедшем году и даже приобрел дополнительную актуальность в связи с заявлениями некоторых известных политиков о необходимости ее снижения и ответственности банковского сообщества.

Следует отметить, что в ходе проведенного в 2013 году фондом «Общественное мнение»(ФОМ) изучения отношения россиян к малому и среднему бизнесу, было выявлено, что большим препятствием для развития предпринимательства считается не высокая стоимость кредитов (1% опрошенных), а налоги (15% опрошенных) и отсутствие поддержки со стороны государства (7% опрошенных).

Тем не менее, представители банковского сектора разделяют позицию властей о необходимости удешевления кредитов, как фактора, позитивно влияющего на рост экономики. Однако многие из них считают, что управление процентной ставкой кредитования малых и средних предприятий -- это область совместной ответственности банков и государства.

Такая позиция объяснима, если рассматривать кредитный процент как сумму составляющих, в число которых входит стоимость денежных ресурсов, привлекаемых банками из различных источников, рисковая составляющая стоимости кредитования сектора малых и средних предприятий в условиях развивающейся российской экономики и банковская маржа, непосредственно и являющаяся доходом банка.

Говоря о разделении ответственности за конечную величину процентной ставки, банки, прежде всего, исходят из ограниченных возможностей их влияния одновременно на все слагаемые стоимости кредита. Например, кредитные учреждения не имеют возможности в полной мере управлять такой составляющей банковского процента, как стоимость межбанковского кредитования, в основе которого лежит стоимость денежных ресурсов, определяемая на основе спроса и предложения. Управление объемом денежной массы, в т. ч. через рефинансирование банков -- это функция центральных банков. Одним из важных ориентиров, влияющих на стоимость денег в экономике, является инфляция, за уровень которой отвечают соответствующие органы Правительства страны.

Стоимость риска, закладываемая банками в цену кредита, является источником покрытия ими потерь от выдачи невозвратных кредитов. Она учитывает все виды риска, связанные с осуществлением кредитования: страновой и отраслевой риски, в т. ч., их политическую, законодательную и судебную составляющие, а также риск кредитования непосредственного заемщика. Очевидно, что банки не в состоянии контролировать ни страновой, ни отраслевой риски. Они могут лишь правильно определить его, чтобы учесть на случай возможных убытков. Величина этих видов риска зависит от состояния экономики страны, ее бизнес-климата, эффективности функционирования законодательной и судебной ветвей власти.

Таким образом, реально подконтрольной банку остается маржинальная составляющая процентной ставки. Она обеспечивает доход на капитал, сформированный собственниками банка. Необходимо добавить, что приемлемый по рыночным меркам уровень прибыльности позволяет банкам привлекать новых инвесторов и, соответственно, является источником их развития, как и нераспределенная прибыль, заработанная банком. Следует отметить, что часто полученная прибыль направляется акционерами на увеличение уставного капитала банков.

Структурированный подход к рассмотрению стоимости кредита позволяет правильно оценить возможности банков по снижению процентных ставок, а также ответственность и прерогативы государства по управлению этим процессом.

В качестве мер, которые органы власти могли бы предпринять по удешевлению кредитования малых и средних предприятий следует назвать следующие инструменты:

-- скорейшее принятие закона о секьюритизации кредитов малому и среднему бизнесу и дальнейшее упрощение рефинансирования банков, кредитующих малые и средние предприятия;

-- дальнейшее развитие механизма гарантирования кредитов малых и средних предприятий через унификацию деятельности гарантийных фондов, увеличения совокупного лимита системы гарантий кредитов малых и средних предприятий;

-- увеличение денежного предложения в определенных сегментах денежного рынка, в которых возможности коммерческих банков наиболее ограничены -- например, фондирование долгосрочных кредитов.

Однако, как показывает зарубежный опыт, только нахождение своей индивидуальной бизнес-модели обслуживания малых и средних предприятий, позволяет банку решать вопрос финансирования малого предпринимательства эффективно для всех участников кредитных отношений.

Для многих банков кредитование малого и среднего бизнеса является основной деятельностью. Не смотря на то, что сегодня такая деятельность является достаточно рискованной. Именно поэтому процесс выдачи кредитов для бизнеса - дело достаточно сложное, требующие много времени на сбор необходимых документов. К ним относятся - заявление на предоставления банком кредита, вся финансовая отчётность за последние два квартала, список основных средств, учредительные документы и ещё ряд документов по требованию банка, который кредитует.

Как показывает статистика, за последние годы объёмы кредитования малого и среднего бизнеса возросли. Однако предприниматели утверждают, что сегодня взять кредит на развитие бизнеса очень сложно. Банки, в свою очередь, считают, что такая тенденция связана с рядом многих проблем. В первую очередь - это нежелание предпринимателей предоставлять банку-кредитору полную информацию о своём бизнесе, другая проблема - длительный срок рассмотрения заявки заёмщика, как правило, кредит нужен прямо сейчас, а банки предпочитают давать кредиты заемщикам, которые более тщательно планируют свои финансовые движения и обращаются за кредитом заранее. Единственный выход из сложившийся ситуации, - повышение уровня доверия между банками-кредиторами и предпринимателями. Банки со своей стороны, готовы выступать, как финансовые консультанты, ведь выдавая кредит на развитие малого бизнеса, они, в первую очередь, заинтересованы в благополучном исходе.

Сегодня сложилось несколько проблем кредитования малого бизнеса. Во-первых, не развит в достаточной мере спрос - малый бизнес зачастую с предубеждением относится к целесообразности кредитования. Сами банки не в полную меру обеспечены всеми необходимыми ресурсами для работы с малым и средним бизнесом. Большая проблема с правовой базой, зачастую из-за сложных бюрократических моментов с документацией. Ещё одна весовая проблема в кредитовании малого бизнеса - отсутствие ясного механизма поддержки бизнеса на федеральном уровне. Например, законодательная база подтверждает необходимость поддержки малого и среднего бизнеса, но ограничивает конкретные меры в её реализации.

С начала 2011 года в России наблюдается рост объемов кредитования бизнеса банковским сектором. В 2009 - 2010 году масса предприятий, особенно среднего и малого бизнеса, разорилась именно из-за резкого снижения кредитных средств. Сейчас ситуация на рынке кредитования меняется к лучшему: банки вновь проявляют интерес к кредитованию реального сектора экономики, в том числе малого и среднего бизнеса. Многими банками уже приняты специальные гибкие программы кредитования бизнеса, - для решения текущих проблем используются экспресс-кредиты, овердрафт, кредиты на пополнение оборотных средств. Для финансирования долгосрочных проектов предлагаются кредиты на развитие бизнеса. Условия кредитования малого и среднего бизнеса зачастую обладают большой гибкостью. Существуют специальные индивидуальные схемы погашения с учетом особенностей деятельности данного конкретного предприятия. Банки демонстрируют широту взглядов и в отношении обеспечения по кредиту, принимая в залог не только имущество предприятий, но и товары в обороте, дебиторскую задолженность, личную собственность владельцев бизнеса, и третьих лиц. В итоге многие предприятия вновь готовы к сотрудничеству с банками и к инвестированию кредитных средств в развитие производства. Все большую поддержку кредитования малого и среднего бизнеса (здесь и далее МСБ) в настоящее время оказывает правительство и государство. Существуют фонды содействия кредитованию малого бизнеса Санкт-Петербурга, Москвы и др. городов России, благодаря которым предприятия, не обладающие необходимой залоговой массой, имеют возможность получить нужную сумму кредита под поручительство фонда. Перспективы кредитования МСБ определяются динамикой его развития, а учитывая, что количество малых и средних предприятий растет от года к году, следует сделать вывод, что уровень развития кредитования МСБ на территории Российской Федерации снижаться не будет. Согласно опросам независимых экспертов, каждому второму предприятию малого и среднего бизнеса необходимо дополнительное финансирование, за счет кредитования. Тем не менее, несмотря на все трудности, у рынка кредитования малого и среднего бизнеса перспективы достаточно позитивные. Спрос растёт, объёмы кредитования увеличиваются, а банками создаются всё новые более совершенные системы кредитования, благодаря которым процедура выдачи кредитов становится менее сложной и более доступной для малого и среднего предпринимательства.

Что касается современного состояния и развития кредитования малого бизнеса, то можно отметить определенную положительную динамику: кредитный портфель малого бизнеса за последние пять лет увеличился более чем в 3 раза, составив на начало 2012 г. 3,84 трлн. рублей. Это обусловлено, с одной стороны, ростом количества заявок на кредиты со стороны малого бизнеса. С другой стороны, потребность банков в размещении избыточной ликвидности выразилась в смягчении требований по кредитам и снижении ставок. Основными целями кредитования является пополнение оборотных средств - более 50% от общего объема выданных ссуд, на инвестиционные цели направили лишь 16%, 22% приходится на овердрафты. Чаще кредиты выдаются на срок до 3 лет. Анализ просроченной задолженности предприятий по кредитам малому бизнесу показал, что в условиях финансовой нестабильности малый бизнес показал большую устойчивость к финансовым трудностям, нежели предприятия крупного бизнеса.

Следующий важнейший фактор риска при работе с малым и средним бизнесом связан с рейдерством со стороны более крупных структур и чиновничества. Отсутствие гарантий частной собственности является серьезным фактором, влияющим на темпы развития малого и среднего бизнеса в России. Согласно информации, за год в России происходят тысячи рейдерских захватов собственности, при этом основную массу составляют предприятия малого и среднего бизнеса. И эти цифры не включают случаи установления скрытого контроля (крышевание, скрытое вхождение в капитал предприятия, покупка предприятия по заниженной цене и т. д.) со стороны властных или олигархических структур. При этом могут использоваться самые разнообразные методы. Очень часто формальным поводом для преследования бизнесменов являются действительно имеющие место налоговые нарушения. Таким образом, часто малый и средний бизнес находится в порочном круге: без ухода от налогов не будет средств для расплаты с «крышей», но уход от налогов - основание для отъема собственности.

Серьезно противостоять данному риску практически невозможно, его можно только учитывать. При развертывании программ кредитования малого и среднего бизнеса в том или ином регионе следует анализировать информацию об интенсивности передела собственности и степени вовлеченности региональных властных структур в этот процесс. Договорная база по кредитам должна быть подготовлена таким образом, чтобы минимизировать риск оспаривания договоров с заемщиками со стороны новых владельцев и/или новых руководителей бизнеса.

И, наконец, в заключение рассмотрим проблемы залогового обеспечения, которые серьезно сдерживают процесс кредитования в России и является одним из ключевых факторов риска при выдаче кредита.

Одна из фундаментальных проблем кредитования малого и среднего бизнеса в том, что кредитору очень редко удается получить надежное обеспечение. При собственном капитале от 10 тыс. до 1 млн руб. предприятие просто не располагает активами, которые принадлежат ему не формально, а по существу. То есть предприятие может иметь многомиллионное значение валюты баланса, но при таком мизерном капитале все его активы фактически приобретены на средства кредиторов и поставщиков, поэтому по «понятиям» эти активы должны быть обременены в пользу этих третьих лиц. Соответственно, банк, предоставляя новый кредит, фактически не имеет обеспечения, так как залог имеющихся на момент выдачи кредита активов экономически не обоснован. Конечно, бывают случаи, когда малое или среднее предприятие располагает производственной или коммерческой недвижимостью, отраженной в отчетности по заниженной оценке, корреспондирующей с небольшим собственным капиталом предприятия, но такие случаи становятся все более и более редкими.

Таким образом, при кредитовании малого и среднего бизнеса в качестве обеспечения, как правило, выступает залог производственного оборудования или залог товаров. И в том, и другом случае нарушается один из главных принципов кредитования - предмет обеспечения должен находиться вне бизнеса заемщика. Кроме того, оборудование является низколиквидным обеспечением, так часто оно узкоспециализированное, что резко сужает круг потенциальных покупателей. При этом в любом случае, расходы по демонтажу, новой установке и наладке резко снижают ценность такого обеспечения для кредитора.

В случае залога товаров ситуация с ликвидностью гораздо лучше. Но проблема в том, что указанный залог неизбежно принимает форму залога товара в обороте, так как «замораживание» товара на складе противоречит целям кредитования - расширению бизнеса заемщика. Поэтому кредитор и позволяет заемщику продавать заложенный товар с обязательством, либо погашать кредит на соответствующую сумму, либо на вырученные средства закупать новый товар, который автоматически считается заложенным кредитору. Естественно, что с данной формой обеспечения у банков возникает больше всего проблем. Главная из которых - на момент дефолта по кредиту склад оказывается пуст, товар продан, а кредит не погашен. При этом, несмотря на все усилия банка по сбору документов, подтверждающих наличие умысла в действиях залогодателя, правоохранительные органы отказываются возбуждать уголовное дело по факту мошенничества, ссылаясь на «гражданско-правовой» характер сделок. Заемщик как бы не хотел обманывать банк, просто принял на себя повышенный коммерческий риск, отгрузив товар потребителю, который не расплатился или направил средства на погашение иных обязательств заемщика (здесь прослеживается взаимосвязь с риском наличия «криминального кредитования»).

При этом и Гражданский кодекс, и законы о залоге и ипотеке предоставляют кредитору-залогодержателю достаточно широкие права. Например, законодательно закреплено, что при продаже предмета залога залог сохраняется, если обязательство не погашено, т. е. залогодержатель имеет право требовать изъятия заложенного товара от нового владельца в случае, если кредит не был погашен. Однако отсутствие адекватных государственных институтов и законодательно закрепленных процедур лишает банки возможности эффективно реализовать свои права залогодержателя. В частности, для реализации права востребования заложенного имущества у добросовестного приобретателя банку необходимо самому (на помощь правоохранителей рассчитывать не приходится) найти это имущество, обратиться с иском в суд, выиграть дело, получить исполнительный лист и только потом с помощью судебных приставов (которые также не отличаются оперативностью) производить изъятие. Понятно, что данная процедура нереализуема, так как за это время имущество много раз сменит владельцев и банку придется вновь повторять все перечисленные шаги.

Отсутствие единой системы регистрации залогов (за исключением недвижимого имущества) приводит к такому распространенному виду мошенничества, как незаконный последующий залог. Недобросовестные заемщики, используя отсутствие единого реестра залогов и банковскую тайну, берут кредиты в разных банках, предоставляя в качестве обеспечения залог одного и того же имущества в нарушение имеющегося в уже заключенных договорах запрета последующего залога без согласия текущего залогодержателя. При этом информация об уже имеющемся обременении скрывается от последующих залогодержателей. Таким образом, каждый из банков рассчитывает, что он является единственным залогодержателем. Однако в случае неизбежного дефолта тайное становится явным, и банки начинают судиться друг с другом по поводу прав на заложенное имущество.

Таким образом, залог при текущем состоянии дел недостаточно выполняет свою функцию уменьшения кредитного риска, скорее он порождает для банков новые специфические риски. Конечно, чисто теоретически, существуют способы минимизации этих новых рисков. Можно, например, заставлять залогодателей нанимать в качестве охраны складов аффилированные с банком охранные структуры и обязывать их следить за исполнением договоров залога. Однако многие заемщики пользуются услугами не собственных, а централизованных (арендованных) складов, охрану которых сменить невозможно. Но в любом случае такая система является дорогостоящей и затрудняющей процесс кредитования.

1.3 Тенденции развития рынка кредитования малого и среднего бизнеса

Малый и средний бизнес в современных условиях является одним из самых выгодных целевых сегментов для российских банков. Причин этого повышенного интереса несколько [16, c. 22]:

- более низкий уровень конкуренции в данном секторе по сравнению с обслуживанием крупного бизнеса;

- более «рыночный» характер взаимоотношений с клиентом, меньший риск использования «административного ресурса» при разрешении споров;

- отсутствие рынка «покупателя», соответственно возможность получения более высоких процентов и комиссий (при повышенном риске, разумеется);

- наличие как государственных, так и международных (ЕБРР, Международная финансовая корпорация) программ рефинансирования кредитов малому и среднему бизнесу - возможность для банков привлекать относительно дешевые финансовые ресурсы;

- возможность реализации массовых банковских продуктов, что снижает издержки и ведет к повышению эффективности банковского бизнеса.

Но потенциально высокие доходы связаны и с высокими реальными рисками. Безусловно, кредитование малого и среднего бизнеса является значительно более рискованным по сравнению с крупным бизнесом. И причины не только в несравнимой финансовой мощи предприятий этих секторов. Многие риски связаны со спецификой деятельности предприятий малого и среднего бизнеса в России.

Один из наиболее очевидных рисков связан с отсутствием прозрачности (недостоверностью) финансовой отчетности, использованием схем налоговой оптимизации и т. д., иными словами, невозможностью оценить истинное финансовое положения предприятия по официальной отчетности, при этом стандартные методики кредитного анализа, применяемые для оценки потенциальных заемщиков, либо не работают, либо дают искаженную картину.

Причина данного положения - в стремлении предприятий избежать налогообложения. Уход от налогообложения или серьезное снижение налогового бремени с 90-х годов рассматривается как конкурентное преимущество, поэтому использование «специальной бухгалтерии» и «налогосберегающих технологий» остается широко распространенным явлением в среде малого и среднего бизнеса. Конечно, масштабы уклонения и степень агрессивности в оптимизации налогообложения в настоящее время гораздо ниже по сравнению с 90-ми годами. Причем значительную роль сыграла востребованность кредитов и распространение банковского кредитования.

Каковы же наиболее часто встречающиеся проблемы с финансовой отчетностью небольших российских предприятий [16,c . 23]:

- ничтожная величина собственного капитала предприятия;

- непрозрачная структура собственности компании;

- наличие фиктивного заемного капитала либо задолженности, не отраженной в балансе;

- сокрытие «убытков» в активе баланса или отсутствие отражения в балансе реальных активов;

- фиктивные расходы предприятия, призванные сократить налогооблагаемую базу;

- наличие «забалансовых» обязательств предприятия, не отраженных в отчетности;

- отсутствие стандартных форм отчетности (баланс, отчет о прибылях и убытках и т. д.) в случае использования упрощенной системы налогообложения (УСН).

Потребности развития российской экономики обуславливают необходимость анализа роли и места малого и среднего бизнеса в системе финансовых отношений и поиска путей дальнейшего их роста. В настоящее время малые и средние предприятия играют в народном хозяйстве России существенно менее важную роль, чем в экономиках развитых стран. Можно утверждать, что на современном этапе уровень развития малого и среднего бизнеса в нашей стране не соответствует потребностям экономики страны и не отражает его потенциал в формировании ВВП. Во всех развитых странах на долю малого и среднего бизнеса приходится 50-80% ВВП, а в РФ всего лишь порядка 10-20% [22, с. 54].

Основным фактором реализации экономического потенциала малых и средних предприятий является стабильная возможность получения кредитов для финансирования текущей деятельности и инвестиционных проектов. Важнейшая роль банков в развитии малого бизнеса объясняется сложностью для малых и средних предприятий получить финансовые средства из других источников.

На современном этапе в России насчитывается более 5 миллионов малых и средних предприятий, основная масса которых функционирует в таких отраслях как оптовая и розничная торговля, сфера услуг, строительство, обрабатывающее производство. По данным Росстата на долю сельского хозяйства приходится более 26% средних и более 3% малых предприятий. Среди данных предприятий кредитами банков пользуются менее 10% предпринимателей (таблица 1.3.1), реальные же потребности малого и среднего бизнеса удовлетворяются только на 15-20% [22, с. 55].

Таблица 1.1 - Источники финансирования развития малых и средних предприятий в РФ в процентах к опрошенным по состоянию на 2013 год

Это говорит о том, что данный сегмент имеет огромный запас роста, и объемы кредитования малого и среднего бизнеса будут расти.

Рост рынка кредитования МСБ является прямым следствием общей стабилизации ситуации в экономике, увеличения спроса на кредиты, а также повышения доступа представителей МСБ к заемным средствам.

Вместе с тем, рост рынка кредитования МСБ происходит на фоне ухудшающегося качества портфеля кредитов малым и средним предприятиям. В течение последних лет доля просроченной задолженности в портфеле МСБ устойчиво возрастала, достигнув уровня в 9%. Подобный уровень остается существенно выше показателей корпоративного сегмента (5,3%).

Подавляющий объем кредитов предоставлен на срок до 1 года. С учетом овердрафтов на короткие кредиты пришлось 62% общего объема кредитования. Доля кредитов свыше трех лет составила 15%.

Несмотря на положительную динамику объемов кредитования МСБ в последние годы и заметное оживление в данном сегменте, неразрешенными остаются многие проблемы взаимодействия банков с субъектами МСБ.

В настоящее время наиболее остро стоят такие проблемы как отсутствие у малых предприятий ликвидных залогов, непрозрачность малого бизнеса, отсутствие реальной масштабной государственной поддержки малого бизнеса, а так же высокие риски невозврата кредитов и как следствие - высокая стоимость кредитов. Ужесточившиеся условия получения кредитов привели в настоящее время к тому, что рынок кредитования МСБ столкнулся с проблемой снижения количества МСП, желающих взять кредит. Данные проблемы характерны как для России в целом, так и для регионов, в частности для Республики Татарстан.

Таким образом, сотрудничество (кредитование) малого и среднего бизнеса (МСБ), несмотря на риски, является перспективным направлением в банковской деятельности.

Для успешной реализации программ кредитования МСБ необходимо использовать возможность формирования портфеля однородных ссуд для исключения необходимости мониторинга финансового положения каждого отдельного заемщика. Для принятия решения о выдаче или отказе в предоставлении кредита не следует основываться на анализе форм официальной финансовой отчетности. Необходимо использовать нестандартные методики, базирующиеся на контролируемых банком показателях.

При сотрудничестве с МСБ необходимо учитывать риск изъятия собственности у текущих владельцев, которые должны быть известны банку. Для уменьшения данного риска следует с осторожностью кредитовать чрезвычайно успешные предприятия, а также предприятия в регионах, где наблюдается практика рейдерства. Договорная база должна затруднять рейдерам возможность оспаривать договоры банка с предыдущими владельцами бизнеса.

Залог при существующей российской практике слабо защищает интересы кредитора. Однако постепенно ситуация меняется к лучшему. Банку следует активнее использовать в договорах залога формулировки обязательств и процедуры контроля за залогом, нарушение которых с большой вероятностью влекло бы уголовное преследование недобросовестных залогодателей.

В качестве дополнительного обеспечения по кредитам МСБ российские банки требуют поручительств со стороны владельцев бизнеса и/или руководителей предприятий. Это достаточно действенная мера, так как в случае обращения взыскания на поручительство физическое лицо становится недобросовестным должником, которому может быть запрещен выезд за рубеж. Это очень серьезное ограничение в правах для представителей российского среднего класса. Однако для «материального наполнения» поручительства банк должен располагать списком активов, на которые можно было бы обратить взыскание в случае исков к поручителям.

Согласно оценкам компетентных специалистов, кредитование малого бизнеса станет самым быстрорастущим сегментом предоставляемых банками услуг, поскольку уже сейчас этот рынок характеризуется высокой степенью конкуренции [25].

Перспективность сегмента малого бизнеса заключается и в получении большого количества новых клиентов, отмечают специалисты. Малый бизнес занимает переходное положение между розничным и корпоративным бизнесом. Поэтому, с одной стороны, малым предприятиям можно продавать весь набор розничных услуг, которые банки предлагают населению, а с другой стороны - весь комплекс услуг, в котором испытывает потребность любое предприятие.

Также ожидается появление новых финансовых инструментов для малого и среднего бизнеса. Кредитование малого и среднего бизнеса имеет все шансы стать следующим хитом банковских продаж после потребительского кредитования и ипотеки, резюмируют специалисты. Среди «новинок» продуктового ряда хотелось бы отметить специальные кредиты для микрофинансовых организаций. На сегодняшний день на рынке работают различные потребительские кооперативы, фонды и другие компании, которые занимаются микрокредитованием, - средний размер кредита, как правило, не превышает $1 тыс. И здесь весьма перспективной оказывается совместная работа с такими организациями, когда банк их кредитует. Ведь для банков давать кредит в 10-20 тысяч рублей, анализируя бизнес и проводя все необходимые банковские процедуры, - нерентабельно. Именно поэтому банку интересно финансирование таких микрофинансовых организаций на базе анализа качества их кредитного портфеля. Банк выдает им кредиты по $100-200 тыс., а они в свою очередь превращают эти деньги в кредиты, условно говоря, по 30 тыс. руб.

Кроме того, постепенно кредиты на развитие малого и среднего бизнеса будут дешеветь. Например, за последние десять лет среднегодовая кредитная ставка снизилась с 26-28 до 14-16%.

Конкуренция в этом сегменте рынка будет увеличиваться, банки будут наращивать технологии. Будут уменьшаться и сроки рассмотрения заявок на кредиты малому и среднему бизнесу. Если сегодня для принятия решения о выдаче кредита минимально требуется в среднем 3.3 дня, максимально - 11.6 дня, то в 2004 году эти показатели были равны соответственно 5.8 и 38 дням. Есть еще одна тенденция - ставки в различных регионах страны постепенно выравниваются.

Перспективы развития программ кредитования малого и среднего бизнеса весьма широкие и привлекательные, прежде всего из-за числа потенциальных клиентов, которое на сегодняшний день оценивается в 1 млн предприятий.

2. Анализ кредитования малого и среднего бизнеса (на примере ОАО «Промсвязьбанк»)