Ликвидность и платежеспособность коммерческого банка (на базе данных "Агромпомбанк")
Понятие ликвидности и платежеспособности коммерческих банков. Спрос и предложение ликвидных средств. Оценка ликвидности с помощью коэффициентного метода. Метод структуры средств в оценки ликвидности "Агромпомбанка". Расчет свободных к размещению ресурсов.
| Рубрика | Банковское, биржевое дело и страхование |
| Вид | дипломная работа |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 04.02.2013 |
| Размер файла | 395,3 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
Эти различные источники спроса и предложения ликвидных средств в сумме определяют нетто - ликвидную позицию каждого банка в любой момент времени. Нетто - ликвидная позиция на определенный момент имеет следующий вид:
Нетто - ликвидная позиция (L t) = Предложение ликвидных средств (поступление депозитов + доходы от продажи недепозитных банковских услуг + погашение ранее выданных ссуд + продажа актовов банка + привлечение средств на денежном рынке) - Спрос на ликвидные средства (Снятие денег со счетов клиентов + заявки на получение кредитов + оплата расходов по привлечению недепозитных средств + расходы на прочие операции банка + выплаты дивидендов акционерам)
Когда совокупный спрос на ликвидные средства превышает их совокупное предложение (L t 0), руководство банка должно быть готово к дефициту ликвидных средств и при этом решить, как и в какие сроки получить дополнительное количество ликвидных средств. В то же время, если в какой - то момент совокупное предложение ликвидных средств банка превысит совокупный спрос на них (L t 0), то руководство должно быть готово к излишку ликвидных средств и при этом решить, как и в какие сроки инвестировать этот излишек до того момента в будущем, пока они не потребуются для покрытия спроса на ликвидные средства.
Уровень спроса на ликвидные средства и их предложение зависят от положения в экономике той или иной страны, где постоянно происходят изменения: программно-целевые, случайные, сезонные, циклические, долговременные и др.
Примерами программно-целевых событий могут служить сегодняшняя экономика страны и ее экономическая политика, проводимая при переходе к рыночным отношениям во всех сферах народного хозяйства, включая банковскую, финансовую и денежно-кредитную.
Случайные изменения и их масштабы трудно предсказать, поскольку они не следуют какой-то устоявшейся схеме, однако они, безусловно, воздействуют на уровень вкладов и потребности в кредитах. Примерами случайных событий могут служить забастовки, последствия таких катастроф, как землетрясение, наводнение, паника в период войны, а так некоторые неординарные экономические или политические действия.
Сезонные изменения, прямо связанные со сменой сезонов, отличаются от случайных тем, что повторяются ежегодно. Со временем привычная для сезона ситуация может несколько меняться. Банк, обслуживающий отрасль сельского хозяйства, сталкивается с ростом вкладов осенью после сбора урожая и с большим спросом на кредит весной. Потребность в кредитах на строительство в летние месяцы обычно выше, чем зимой. Фактором, определяющим сезонность, является, безусловно, погода, но влияют также и традиции: примером может служить увеличение розничных продаж в декабре накануне рождества.
Циклические изменения еще труднее предвидеть, чем сезонные. В период спада деловой активности спрос на кредиты и вклады сокращаются.
Однако окончательное влияние на банковскую систему РК в целом будет зависеть от действий Центрального банка по осуществлению денежно-кредитной политики.
Долговременные колебания или тенденции действуют в течение более длительного периода, чем отдельный экономический цикл. Они могут охватывать несколько циклов и являются результатом таких краткосрочных и долгосрочных факторов, как сдвиги в потреблении, сбережениях, инвестиционном процессе, численности населения и занятых, техническом уровне производства.
Совершенно очевидно, что на уровень спроса и предложения ликвидных средств влияют многие экономические факторы, которые делают планирование ликвидности крайне необходимым.
Глава II. Оценка и управление ликвидностью и анализ платежеспособности коммерческого банка
2.1 Оценка ликвидности банка с помощью коэффициентного метода.
2.1.1 Коэфициенты ликвидности
Ликвидность банка оценивается при помощи расчета специальных показателей, которые отражают соотношение активов и пассивов, структуру активов. В международной банковской практике чаше всего в этих целях используются коэффициенты ликвидности. Последние представляют собой соотношение различных статей актива баланса кредитного учреждения с определенными статьями пассива или, наоборот, пассивов с активами. Показатели ликвидности в разных странах имеют различные названия, неодинаковые методики их исчисления, что связано со сложившейся практикой и традициями, зависят от специализации и величины банков, проводимой политики в области кредита и ряда других обстоятельств. В ряде стран рыночной экономики банки обязаны поддерживать коэффициенты ликвидности не ниже определенного уровня, называемого нормой ликвидности.
Нормы ликвидности в одних странах устанавливаются органами банковского и валютного контроля, в других - банковским законодательством; их величина определяется с учетом накопленного опыта и конкретных местных условий. В ПМР в целях контроля за ликвидностью коммерческих банков также введены нормы ликвидности. Оценка уровня ликвидности банка достигается путем сопоставления значения коэффициентов ликвидности конкретного банка с установленными нормами. Поддержание ликвидности на требуемом уровне осуществляется при помощи проведения определенной политики банка в области пассивных и активных операций, вырабатываемой с учетом конкретных условий денежного рынка, специфики клиентуры, особенностей выполняемых операций, возможностей выхода на новые рынки и развития банковских услуг.
При оценке ликвидности в настоящее время Агромпомбанк (ЗАО) использует систему показателей ликвидности, предложенную Приднестровским Республиканским Банком, которая включает коэффициенты мгновенной, текущей, долгосрочной и общей ликвидности.
Коэффициент мгновенной ликвидности (Н2.1.) характеризует степень покрытия высоколиквидными активами обязательств кредитной организации до востребования. Другими словами, показывает способность банка погасить обязательства до востребования, в течение одного-двух банковских дней. Вероятность предъявления всех обязательств до востребования банку одновременно не очень большая. Однако, если банк начинает испытывать затруднения в своей работе, изъятие клиентами средств с расчетных и текущих счетов может принять лавинообразный характер. В этом случае неспособность банка оперативно расплатиться по этому виду обязательств может привести к нарастанию сбоев в его работе.
Коэффициент мгновенной ликвидности определяется как отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме обязательств по счетам до востребования:
Н2.1.=, где
Лам - высоколиквидные активы, рассчитываемые как сумма остатков на счетах:1011, 1012, 1013, 1014, 1015, 1016, 1017, 1021, 1022, 1023, 1024, 1026, 1812.
Высоколиквидные активы уменьшаются на денежные средства, находящиеся на счетах:
§ 1021, 1022, 1023, 1024 в части сумм, на которые наложен арест;
§ 1022, 1023, 1024 в неплатежеспособных банках;
§ 1021 на сумму неснижаемого остатка по счету, в соответствии с заключенным договором;
§ 2091 в части средств, списанных со счетов клиентов, но не проведенных по корреспондентскому счету банка.
Овм - обязательства до востребования: 2021, 2022, 2027, 2091, 2092, 2093, (2094-1094), 2096, (2170-1180), 2181, 2182. 2183, 2186, 2187, 2188, 2189, 2191, 2192, 2199, 2211, 2212, 2213, 2214, 2215, 2216, 2217, 2218, 2219, 2221, 2222, 2223, 2224, 2225, 2228, 2229, 2231, 2232, 2311, 2391, 2392, 2393, (2651, 2652, 2653, 2655, 2656, 2657, 2658, 2659, 2661, 2666), 2665, часть 6014, 2812, (2101, 2102, 2103, 2105, 2105, 2231, 2241, 2242, 2243, 2244, 2245, 2246, 2251, 2252, 2253, 2254, 2255, 2261, 2262, 2263, 2264, 2271, 2272, 2273, 2274), 2756, 2777.
Если полученный результат выше 100%, то даже при снятии всех средств, расположенных на счетах до востребования, банк справится с исполнением своих обязательств, сохранив свою платежеспособность.
Этот коэффициент позволяет клиентам банка судить о том, как быстро банк может осуществить платежи по их платежным поручениям. И, таким образом, представляет большой интерес для потенциальных клиентов, которые интересуются условиями расчетно-кассового обслуживания в банке. Коэффициент мгновенной ликвидности (Н2.1), превышающий 20%, способен гарантировать своевременность осуществления банком платежей по текущим обязательствам.
Минимально допустимое значение норматива Н2.1. устанавливается в размере 20%.
Коэффициент текущей ликвидности (Н2.2) характеризует степень покрытия ликвидными активами обязательств кредитной организации до востребования и на срок до 30 дней. Этот коэффициент показывает, какая часть обязательств до востребования и на срок до 30 дней гарантированно может быть погашена в случае приостановления банком проведения операций. и определяется как отношение суммы ликвидных активов банка к сумме обязательств банка по счетам до востребования и на срок до 30 дней:
Н2.2.=, где
Лат - ликвидные активы, рассчитываемые как сумма высоколиквидных активов и остатков на счетах: Лам, 1202, 1203, 1204, (1212, 1213, 1214)1301, 1302, 1303, 1304, 1305, 1306, 1307, 1308, (1311, 1312, 1313, 1314, 1315, 1316, 1317, 1318, 1319, 1331, 1332, 1333, 1334, 1335, 1336, 1337, 1338, 1339, 1351, 1352, 1353, 1354, 1355, 1356, 1357, 1358, 1359, 1371, 1372, 1373, 1374, 1375, 1376, 1377, 1378, 1379, 1431, 1432, 1433, 1434, 1435, 1436) , (1101, 1102, 1104).
Овт - обязательства до востребования и на срок до 30 дней: 2021, 2022, 2027, 2091, 2092, 2093,(2094-1094), 2096, 2101, (2170-1180), 2181, 2182, 2183, 2186, 2187, 2188, 2189, 2191, 2192, 2199, 2211, 2212, 2213, 2214, 2215, 2216, 2217, 2218, 2219, 2221, 2222, 2223, 2224, 2225, 2228, 2229, 2231, 2232, 2241, 2242, 2243, 2244, 2245, 2246, 2311, 2312, 2313, 2314, 2315, 2391, 2392, 2393, 2651, 2652, 2653, 2655, 2656, 2657, 2658, 2659, 2661, 2665, 2666, 2801, 2812, 100%(2102, 2103, 2104, 2105, 2251, 2252, 2253, 2254, 2255, 2261, 2262, 2263, 2264, 2271, 2272, 2273, 2274, 2332, 2333, 2334, 2352, 2353, 2354, 2372, 2373, 2374, 2481, 2482), 10%(2102, 2103, 2104, 2105, 2251, 2252, 2253, 2254, 2255, 2261, 2262, 2263, 2264, 2271, 2272, 2273, 2274, 2332, 2333, 2334, 2352, 2353, 2354, 2372, 2373, 2374), (2740, 2750), (2770, 2780), 6341, 6351, 6353.
Сумма обязательств до востребования и на срок до 30 дней (Овт) уменьшается на суммы, подлежащие оплате более чем через 30 дней, часть счетов: 2651, 2652, 2653, 2655, 2656, 2657, 2658, 2659.
Если величина коэффициента выше 100%, то банк гарантированно способен погасить все свои обязательства до востребования и на срок до 30 дней. Если величина коэффициента находится в диапазоне от 100% до нуля, то банк гарантированно погасит лишь часть обязательств.
Минимально допустимое значение норматива Н2.2. устанавливается в размере 50%.
Коэффициент долгосрочной ликвидности (Н2.3.) определяется как отношение всей задолженности банку свыше года к собственному капиталу банка, а также обязательствам банка по депозитным счетам, полученным кредитам и другим долговым обязательствам сроком погашения свыше года:
Н2.3. =, где
Крд - кредиты, выданные банком, размещенные депозиты с оставшимся сроком погашения свыше года, включая просроченные и беспроцентные: часть счетов 1351, 1352, 1353, 1354, 1355, 1356, 1357, 1358, 1359, 1371, 1372, 1373, 1374, 1375, 1376, 1377, 1378, 1379, (1391, 1392, 1393, 1394, 1395, 1396, 1397, 1398, 1399, 1437, 1411, 1412, 1413, 1414, 1415, 1416, 1417, 1418, 1419), 1431, 1432, 1434, 1435, 1436, 1438, 1802, 1803.
ОД - обязательства банка по кредитам и депозитам, полученным банком, а также по выпущенным в обращение ценным бумагам банка сроком погашения свыше года: часть счетов 2103, 2104, (2231, 2232), 2261, 2262, 2263, 2264, 2271, 2272, 2273, 2274, 2352, 2353, 2354, 2372, 2373, 2374, 2802, 2803.
Максимально допустимое значение норматива Н2.3. устанавливается в размере 120%.
Коэффициент общей ликвидности (Н2) характеризует удельный вес ликвидных активов в общей сумме активов банка и определяется как процентное соотношение ликвидных активов и суммарных активов банка:
Н2 =, где
А - общая сумма всех активов по балансу банка, за минусом остатков на счетах: 1666, 3091, 1701, 1702, 1703, 1711, 1712, 1713, 1714, 1715, 1716, 1717, 1718, 1719, 1721, 1722, 1723, 1724, 1725, 1726, 1727, 1728, 1741, 1742, 1743, 1744, 1745, 1746, 1747, 1748, 1749, 1751, 1752, 1753, 1754, 1755, 1756, 1757, 1758, 1759, 1771, 1772, 1773, 1774, 1775, 1776, 1777, 1778, 1779, 1781, 1782, 1783, 1784, 1785, 1786, 1787, 1788, 1789, 1811, 1812, 1802, 1803, контр - счет 3054, контр - счет 3055, 1642, 1643, 1644, 1645, 1646, 1647, 1648, 1649, 1621, счета Класса V.
Ро - обязательные резервы банка (Фонд обязательного резервирования счетов и депозитов) и неснижаемый остаток фонда страхования банковских вкладов (депозитов) граждан банками ПМР.
Рекомендуемое минимально допустимое значение Н2 -20%.
2.1.2 Расчет коэффициентов ликвидности Агромпомбанка (ЗАО) и их анализ
Расчет коэффициентов ликвидности “Агромпомбанка” (ЗАО) приведен в приложении №2. Анализируемый период с 1 января2003г. по 1 января 2005 г.
Динамика коэффициентов ликвидности представлена на графике (Приложение №3).
Сравним значения коэффициентов с контрольными значениями и дадим оценку ликвидности банка:
Таблица 2.1.1 - Коэффициент мгновенной ликвидности (ЗАО) Агромпомбанк
|
На 1 января 2003 г. |
На 1 июля 2003 г. |
На 1 января 2004 г. |
На 1 июля 2004 г. |
На 1 января 2005 г. |
|
|
181,06% |
335,13% |
124,80% |
100,40% |
144,58% |
Критериальный уровень коэффициента мгновенной ликвидности - ниже 20%. По итогам анализа можно сказать, что норматив выполнялся на протяжении всего рассматриваемого периода. Причем значение коэффициента во всех случаях больше 100%. Это говорит о том, что банк в случае необходимости готов погасить все обязательства до востребования в полном объеме, сохранив свою платежеспособность. По состоянию на 01.01.2005 г. значение коэффициента уменьшилось по сравнению с 01.01.2003 г. При этом необходимо отметить на 01.07.2003 г. резкое увеличение показателя вследствие резкого роста суммы высоколиквидных активов. В последующем периоде выросла и сумма обязательств до востребования, что в свою очередь привело к снижению показателя. По состоянию на 1 января 2005г. норматив выполняется и значительно превышает минимальное значение.
Таблица 2.1.2 - Коэффициент текущей ликвидности (ЗАО) Агромпомбанк
|
На 1 января 2003 г. |
На 1 июля 2003 г. |
На 1 января 2004 г. |
На 1 июля 2004 г. |
На 1 января 2005 г. |
|
|
170,58% |
39,78% |
113,56% |
98,22% |
134,97% |
Минимально допустимое значение - 50%. Коэффициент текущей ликвидности не удовлетворял поставленным критериям на 1 июля 2003 г. из-за резкого роста обязательств банка по отношению к ликвидным активам. В последующие периоды вырос объем ликвидных активов, и коэффициент начал расти. По состоянию на 1 января 2005 г. коэффициент текущей ликвидности превышает минимально допустимое значение.
Таблица 2.1.3 - Коэффициент долгосрочной ликвидности (ЗАО) Агромпомбанк
|
На 1 января 2003 г. |
На 1 июля 2003 г. |
На 1 января 2004 г. |
На 1 июля 2004 г. |
На 1 января 2005 г. |
|
|
63,35% |
8,91% |
23,63% |
70,47% |
84,39% |
Максимально допустимое значение - 120%. На протяжении рассматриваемого периода данный норматив выполнялся. Но по состоянию на 1 июля 2003 г. данный коэффициент значительно снизился по сравнению с 1 января 2003 г., в связи с уменьшением суммы выданных кредитов и размещенных депозитов с оставшимся сроком погашения свыше года и ростом суммы долгосрочных обязательств банка и собственного капитала. Сумма долгосрочных обязательств банка и собственного капитала более чем в 11 раз превышает сумму выданных кредитов и размещенных депозитов с оставшимся сроком погашения свыше года. Данная ситуация говорит о том, что руководству банка необходимо коренным образом изменить активную политику банка. В последующие периоды сумма выданных кредитов и размещенных депозитов сроком погашения свыше года увеличилась, что привело к росту коэффициента долгосрочной ликвидности.
Таблица 2.1.4 - Коэффициент общей ликвидности (ЗАО) Агромпомбанк
|
На 1 января 2003 г. |
На 1 июля 2003 г. |
На 1 января 2004 г. |
На 1 июля 2004 г. |
На 1 января 2005 г. |
|
|
13,19% |
20,36% |
45,83% |
30,17% |
32,26% |
Минимально допустимое значение коэффициента установлено в размере 20%. Данный норматив не выполнялся лишь на 1 января 2003 г. По состоянию на 01.01.2004 г. доля ликвидных активов в общей сумме активов банка составила около 46%. Но в последующие периоды она немного снизилась. На начало 2005 г. коэффициент общей ликвидности превышает минимальное значение.
Таким образом, по проведенному анализу можно сказать, что “Агромпомбанк” (ЗАО) имеет высокую степень ликвидности, его положение стабильно. На начало 2005 г. все нормативы ликвидности, установленные ЦБ выполняются.
Оценка уровня ликвидности банка является одной из составных частей политики управления ликвидностью и платежеспособностью банка. На основе повседневной деятельность коммерческих банков, исторически зарождалась, развивалась и совершенствовалась теория и практика управления банковской ликвидностью и платежеспособностью.
2.2 Метод «структуры средств» в оценки ликвидности и его применение в управлении ликвидностью.
2.3 Управление ликвидностью и платежеспособностью коммерческого банка
2.3.1 Теория управления ликвидностью коммерческого банка
Теория управления ликвидностью появилась и развивалась практически одновременно с организацией и развитием коммерческих банков. Первоначально вопрос о банковской ликвидности имел два теоретических подхода. Первый подход был основан на том, что структура активов банка по срокам должна точно соответствовать структуре его пассивов, а это практически исключало возможность проведения коммерческими банками активной политики управления своей ликвидностью. На данной теоретической основе было выработано так называемое золотое банковское правило, состоящее в том, что величина и сроки финансовых требований банка должны соответствовать размерам и срокам его обязательств.
Второй подход базировался на реальном несоответствии структур активов и пассивов баланса, поскольку ни один даже самый мощный коммерческий банк не застрахован от последствий финансово-кредитных явлений, постоянно происходящих в социально-экономических системах: экономических кризисов, банкротств, неплатежей по ссудам, конъюнктуры спроса и предложений на рынках ссудных капиталов денежных средств, ценных бумаг и других проявлений несбалансированности рыночных отношений. Такие явления наиболее характерны для стран, осуществляющих переход от планово-централизованной к рыночной экономике.
Все вышеуказанные и другие сложности, реально возникавшие на различных этапах развития или преобразования социально-экономических систем, требовали постоянной заботы банковского руководства о поддержании определенного уровня ликвидности. Обеспечение этого базисного условия устойчивой деятельности коммерческих банков вызвало объективную необходимость решить проблему ликвидности через возможность управления структурой баланса, т.е. возможность управления активами и пассивами коммерческих банков.
В процессе эволюционных преобразований социально-экономических систем, усложнения и совершенствования мировой практики банковского дела второй подход к вопросу ликвидности коммерческих банков получил дальнейшее развитие по трем основным направлениям:
1) обеспечение ликвидности за счет активов (управление ликвидностью через управление активами);
2) использование главным образом заемных ликвидных средств для удовлетворения спроса на денежные средства (управление ликвидностью через управление пассивами);
3) сбалансированное управление ликвидностью (управление ликвидностью через управление активами и пассивами).
Ответственные за управление состоянием ликвидности сотрудники банка вряд ли отдают себе отчет в том, что в своей практической деятельности они претворяют одну из теорий ликвидности. На практике в той или иной степени используются все теории, но в разных банках одной из них придается большее значение.
Управление активами
К управлению активами банка можно подойти с точки зрения рассмотрения трех различных теорий: коммерческих ссуд, перемещения, ожидаемого дохода.
Теория коммерческих ссуд уходит корнями в английскую банковскую практику XVIII в. Защитники этой теории утверждают, что коммерческий банк сохраняет свою ликвидность, пока его активы размещены в краткосрочные ссуды, своевременно погашаемые при нормальном состоянии деловой активности. Иными словами, банкам следует финансировать последовательные стадии движения товаров от производства к потреблению. В наше время эти ссуды получили бы название ссуд под товарные запасы или на пополнение оборотного капитала. На протяжении почти всей истории банковского дела считалось, что банки не должны кредитовать покупку ценных бумаг, недвижимости или потребительских товаров или предоставлять долгосрочные кредиты сельскому хозяйству.
Теория коммерческих ссуд была ведущей банковской теорией в США с колониальных времен до конца 30-х годов нынешнего столетия. Основные принципы этой теории были зафиксированы в раннем банковском законодательстве, а ее господство отражено в действующих правилах Федеральной Резервной Системы относительно переучета векселей банков-членов. Коммерческие или сельскохозяйственные векселя, приемлемые для учета, должны быть обеспечены стандартной продукцией сельского хозяйства или другими товарами, или же иными материальными ценностями; далее, их срок к моменту учета не должен превышать 90 дней, кроме сельскохозяйственных векселей, срок которых к моменту учета может составлять до девяти месяцев.
Хотя теория коммерческих ссуд широко пропагандировалась экономистами, органами контроля и регулирования, банками, ее применение на практике не было столь строгим.
Основным недостатком теории было то, что она не учитывала кредитных потребностей развивающейся экономики. Строгое соблюдение теории запрещало банкам финансировать расширение предприятий и оборудования, приобретение домов, скота, земли. Неспособность банков удовлетворять подобного рода потребности в кредите явилась важным фактором в развитии конкурирующих финансовых институтов, таких, как взаимосберегательные банки, ссудосберегательные ассоциации, финансовые компании потребительского кредита и кредитные союзы.
Эта теория также не смогла учесть относительную стабильность банковских вкладов. Банковские вклады могут быть изъяты по требованию, но вряд ли все вкладчики одновременно снимут свои средства. Стабильность вкладов позволяет банку размещать средства на умеренно длительные сроки без ущерба для ликвидности. Теория исходила из того, что при нормальном ходе дел все ссуды будут погашены своевременно. Действительно, в периоды высокой деловой активности торговые и промышленные компании не встречают трудностей при погашении своих обязательств. Однако в периоды экономического спада или финансовой паники цепочка «наличные - товарные запасы - реализация - дебиторы по расчетам - наличные» нарушается, и фирме становится затруднительно, а порой и невозможно погасить банковскую ссуду.
И наконец, последний недостаток этой теории заключается в том, что краткосрочная самоликвидирующаяся коммерческая ссуда обеспечивает ликвидность в условиях нормального экономического развития, но не в условиях экономического спада, когда ликвидные средства особенно необходимы. В эти периоды оборот товарных запасов и дебиторской задолженности замедляется, и многие фирмы затрудняются погасить ссуду при наступлении ее срока. И если отдельные банки могут поддерживать ликвидность, размещая средства в самоликвидирующиеся ссуды, банковская система в целом испытывает нехватку ликвидных средств в тяжелые времена.
Теория перемещения основана на утверждении, что банк может быть ликвидным, если его активы можно переместить или продать другим кредиторам или инвесторам за наличные. Если кредиты не погашаются в срок, переданные в обеспечение ссуды товароматериальные ценности (например, рыночные ценные бумаги) могут быть проданы на рынке за наличные; в случае нужды в средствах ссуды могут 6ыть рефинансированы в Центральном банке. Таким образом, условием покрытия потребностей отдельного коммерческого банка в ликвидных ресурсах является постоянное наличие активов, которые можно продать. Соответственно, банковская система будет ликвидной, если Центральный банк будет свободно покупать предлагаемые к переучету активы.
При этом легко реализуемые рыночные ценные бумаги долгое время рассматривались в качестве прекрасного источника ликвидных ресурсов. Такие ценные бумаги можно легко превратить в наличные, поэтому на них часто ссылаются как на резервы второй очереди. Чтобы обеспечить конвертируемость без задержек и потерь, вторичные резервы должны отвечать трем требованиям: высокое качество, короткий срок погашения, реализуемость. Они должны быть свободны от кредитного риска и риска изменения рыночных процентных ставок, а также продаваться на рынке с краткосрочным уведомлением.
В отношении срока погашения к активам, используемым как резерв ликвидности, не предъявляется определенных требований, но общим правилом будет: чем короче срок, тем лучше. Более реалистичным считается такой подход, при котором воздействие риска изменения номинальных ставок будет незначительным. Нормальным для включения первоклассных легкореализуемых ценных бумаг в резервы второй очереди многие банкиры считают срок погашения в один год меньше. Однако этот приближенный ориентир может меняться под влиянием номинальных ставок денежного рынка. Если же ставки подвержены сильным колебаниям или повышаются, потребуются бумаги с меньшим сроком.
Условиями качества и реализуемости отвечает целый ряд видов ценных бумаг. Наиболее подходящими для вторичных резервов являются казначейские векселя, а также и другие ценные бумаги правительства и его органов. Правительственные облигации считаются приемлемыми, если близок срок их погашения, поскольку риск изменения номинальной нормы процента тем меньше, чем короче срок.
Также могут использоваться банковские акцепты и коммерческие бумаги, реализуемые на открытом рынке. Банковский акцепт представляет собой акцептованную банком тратту со сроком платежа обычно до 180 дней. Появление банковского акцепта связано главным образом с финансированием международной торговли, хотя он может быть и результатом финансирования обращения и складирования товаров во внутренней торговле. Коммерческие бумаги представляют собой векселя, выпускаемые корпорациями на сравнительно короткие сроки, обычно не более 4-6 месяцев. Чтобы занимать деньги таким способом, корпорация должна обладать очень высокой кредитоспособностью.
Хотя теория перемещения в известной степени обоснована, сотни банков, следовавших ее указаниям, не избежали проблемы ликвидности в 20-е и 30-е годы, так как мало учитывали недостатки данной теории. Продажа активов означает, что банк теряет свои будущие доходы, которые могли быть получены с помощью этих активов, если бы они не были проданы. Продажа большинства активов также сопряжена с расходами в виде платежей по сделкам (комиссионных), выплачиваемых брокерам по операциям с ценными бумагами. Кроме того, продажа активов с целью приобретения ликвидных средств ведет к ухудшению баланса банка, так как чаще всего продаются активы с низкой степенью риска, а их наличие свидетельствует о финансовой надежности банка. И, наконец, необходимость продажи указанных активов может возникнуть на рынке в тот момент, когда он переживает понижение цен, что подвергнет банк риску значительных потерь капитала.
Теория ожидаемого дохода предполагает, что банковскую ликвидность можно планировать, если в основу графика платежей в погашение кредитов положить будущие доходы заемщика. Она не отрицает рассмотренных выше теорий, но подчеркивает, что увязка доходов заемщика с погашением ссуды предпочтительнее, чем акцент на обеспечении кредита. По мнению сторонников данной теории, на банковскую ликвидность можно воздействовать, изменяя структуру сроков погашения кредитов и инвестиций. Краткосрочные кредиты промышленности более ликвидны, чем срочные ссуды, а кредиты потребителям на оплату покупок в рассрочку более ликвидны, чем ипотечные ссуды под жилые строения.
Достоинство теории ожидаемого дохода в том, что она признает развитие и быстрый рост отдельных видов кредитов, в настоящее время составляющих значительную часть кредитного портфеля коммерческих банков: срочных кредитов деловым фирмам, потребительских кредитов с погашением в рассрочку, ссуд под недвижимость. Отличительным признаком таких кредитов является то, что они погашаются периодически (имеют промежуточные сроки погашения), что повышает их ликвидность. Кроме того, указанное обстоятельство позволяет планировать регулярные поступления денег и, таким образом, обеспечивать ликвидность в будущем.
Однако отмеченные достоинства не будут действовать в условиях массовых неплатежей. Тем не менее рассматриваемая теория способствовала тому, что многие банки при формировании портфеля инвестиций используют эффект ступенчатости: Ценные бумаги подбираются по срокам погашения таким образом, чтобы поступления были предсказуемыми и по возможности регулярными.
Таким образом, под управлением ликвидностью по средствам управления активами понимают пути и порядок размещения собственных и привлеченных средств. Применительно к коммерческим банкам - это распределение на наличные деньги, инвестиции, ссуды и другие активы. Особое внимание при размещении средств уделяется инвестициям в ценные бумаги и ссудным операциям, в частности составу портфелей ценных бумаг и непогашенных ссуд.
Очевидным решением проблемы размещения средств является «покупка» таких активов (предоставление ссуд и инвестиций), которые могут принести наивысший доход при том уровне риска, на который готово пойти руководство банка
В некотором отношении цели вкладчиков банка и держателей его акций несовместимы. Эта несовместимость находит отражение в неизбежном противоречии между требованиями ликвидности и желаемой прибыльностью операций, которое проявляется фактически в каждой финансовой сделке коммерческого банка.
Этот конфликт между ликвидностью и прибыльностью можно стать центральной проблемой, которую решает банк при размещении средств. С одной стороны, руководство банка ощущает давление держателей акций, заинтересованных в более высоких доходах, которые могут быть получены за счет вложения средств в долгосрочные ценные бумаги, кредитования заемщиков с сомнительной кредитоспособностью и сокращения неиспользуемых остатков. Но с другой стороны, руководство банка столь же хорошо знает, что все действия серьезно ухудшают ликвидность банка, необходимую при изъятии вкладов и для удовлетворения спроса на кредит со стороны давних клиентов.
Кредитный и инвестиционный риск иногда рассматривают как дисперсию вероятных вариантов получения дохода. Например, от вложений в самые краткосрочные ценные бумаги правительства инвестор ожидает получить вполне определенный доход. С другой стороны, инвестиции в низкосортные промышленные облигации сроком в 20 лет подвержены и кредитному риску, и риску измен процентных ставок. А результат от этих инвестиций может варьировать от потери всех вложенных средств до получения предусмотренного дохода полностью, если облигации будут храниться до момента истечения срока. При столь широком диапазоне возможных источников дохода обычно только более высокий процент может убедить инвестора вложить средства и пойти на риск потери части обещанных доходов. Сопоставление риска с нормой прибыли показано на рис. №1, где риск (дисперсия возможных доходов) выражен стандартным отклонением ожидаемой нормы прибыли на инвестиции.
Рис. 1. Соотношение риска и прибыли
По мере возрастания риска (в результате увеличения кредитного риска или срока инвестирования) ожидаемая норма прибыли также растет. Кривая рынка капитала отражает компромисс между степенью риска и требуемой нормой прибыли на этом рынке. Таким образом, банк, вкладывающий средства в потенциально более прибыльные инвестиции и кредиты, одновременно идет на повышенный риск.
В 60-х и 70-х годах многие банки в качестве источника ликвидных средств все чаще стали использовать займы на денежном рынке. В дальнейшем данная стратегия управления ликвидностью получила название управления пассивами.
Управление пассивами
Сторонники теории управления пассивами утверждают, что банки могут решить проблему ликвидности путем привлечения дополнительных средств с рынка. Первоначально в защиту этой теории наиболее активно выступали крупные банки ведущих финансовых центров, но вскоре ее приняли повсеместно. Ее возникновение связано с восстановлением рынка федеральных фондов в 50-е годы в США, и развитием недепозитных методов привлечения денежных средств, в частности передаваемых срочных депозитных сертификатов.
Теория управления пассивами, развивающая и дополняющая политику управления ликвидности коммерческих банков, основывается на следующих двух утверждениях.
Первое - коммерческий банк может решать проблему ликвидности путем привлечения дополнительных денежных средств, покупая их на рынке капитала. Реально данное утверждение нашло практическое воплощение в западных странах.
Второе - коммерческий банк может обеспечить свою ликвидность, прибегая к обширным займам денежных средств в Центральном банке, либо у банков-корреспондентов, а также к займам, получаемым на рынке евровалют.
Коммерческие банки широко привлекают заемные средства. За счет них формируется больше 80% общей суммы активов. Благодаря использованию довольно дешевых заемных средств, в том числе депозитов, относительно небольшая прибыль от банковских операций, в конечном счете, должна достигать размеров, обеспечивающих акционерам приемлемый доход.
В широком смысле управление пассивными операциями представляет собой деятельность, связанную с привлечением средств вкладчиков и других кредиторов и определением соответствующей комбинации источников средств для данного банка. В более узком смысле под управлением пассивными операциями стали понимать действия, направленные на удовлетворение нужд в ликвидности путем активного изыскания заемных средств по мере необходимости. Способность размещать депозитные сертификаты и занимать евродоллары или средства в Центральном банке позволяет банку в меньшей степени зависеть от низкодоходных вторичных резервных активов, а это расширяет его возможности получать прибыль. Однако эти операции сопряжены с риском из-за изменчивости процентных ставок денежного рынка и доступности кредита. В управлении пассивными операциями необходимо учитывать и этот добавочный риск и, кроме того, отношение между расходами на привлечение средств и доходом, который можно получить от вложения этих средств в займы или ценные бумаги. Следовательно, взаимосвязь между управлением активами и управлением пассивными операциями имеет решающее значение для прибыльности банка.
В последние годы банки прибегают к обширным займам для обеспечения своей ликвидности. Расширение масштабов использования заемных средств обусловлено увеличением спроса на банковские кредиты и относительно медленным ростом вкладов в последние годы. Усиление экономической активности и повышение темпов инфляции означали рост потребности хозяйственных фирм в кредите. Кроме того, как фирмы, так и частные лица стали более чувствительны к процентным ставкам, в связи с которыми, как уже указывалось, замедлился прирост вкладов. Вследствие этого, в банках время от времени возрастает потребность в средствах. В международной практике эту временную потребность банки удовлетворяют с помощью межбанковских кредитов, резервных фондов, сделок РЕПО или займов на рынке евродолларов.
Межбанковские кредиты - получение займа у Центрального банка или банка-корреспондента - это один из методов мобилизации средств для корректировки состояния резервов (а следовательно, и ликвидности), иногда называемый также методом «учетного окна» (discount window). Хотя этот метод выравнивания резервов не получил большого распространения, такие займы контролируются Центральным банком.
Получение займа у Центрального банка рассматривается как привилегия, а не право. Центральный банк нельзя считать надежным и постоянным источником средств. Срок, на который берется заем, зависит от многих факторов, например финансового положения банка, получающего заем, и состояния экономики.
Приобретение резервных фондов - один из самых распространенных методов использования кредита для целей обеспечения ликвидности. Эти Фонды представляют собой депозитные остатки, хранимые на счетах в Центральном банке. В результате неожиданного притока вкладов или сокращения ссуд у коммерческих банков могут образоваться избыточные резервы. А так как эти средства не приносят дохода, банки охотно предоставляют их на короткое время в распоряжение других банков; те же банки, которые нуждаются в средствах для восстановления обязательного объема резервов или приобретения активов, охотно покупают эти излишки.
Однодневные операции с резервными фондами по своей сути являются необеспеченными ссудами. Иногда сделка принимает форму соглашения об обратном выкупе, если один банк продает другому государственные ценные бумаги. Такие сделки обычно заключаются на один день, но по некоторым срок платежа может составлять неделю или даже несколько недель. Механизм операций с резервными фондами довольно прост. При типичной необеспеченной сделке два банка договариваются о ее условиях: банк-продавец предлагает Центральному банку перечислить обусловленную сумму со своего резервного счета на резервный счет банка-покупателя. На следующий день при открытии банка происходит обратная сделка. Проценты уплачиваются обычно отдельным чеком.
В дополнение к межбанковским операциям с резервными фондами аналогичные сделки имеют место между банками и дилерами по государственным ценным бумагам, а также другими инвесторами. Эти сделки называются соглашениями об обратном выкупе (repurchase agreements - RP) или просто «репо». При такой сделке продажа активов производится на условиях обратного выкупа в установленный день и по заранее согласованной цене. Подобного рода соглашения стали важным каналом для временно свободных средств, так как их легко приспособить к нуждам обеих сторон. Они могут заключаться на срок от одного дня до нескольких месяцев, но большей частью - на короткий срок. Преимуществом «репо» является невысокий риск, ибо они обычно обеспечиваются государственными ценными бумагами. «Репо» - отличное средство выравнивания резервов банка. Когда банк продает активы с обязательством выкупить их обратно, платеж производится либо путем дебетования депозитного счета покупателя, либо чеком, выписанным на другой банк. В первом случае уменьшаются обязательные резервы банка, при получении же чека у банка-продавца возникает право на резервы банка, на который выписан чек. Хотя обычно объектом такой сделки служат ценные бумаги, им могут быть также ссуды.
Получение займа на рынке евродолларов - это инструмент управления пассивами, доступный крупным коммерческим банкам, и пользуются им банки, как имеющие заграничные филиалы, так и не имеющие их. Евродоллары можно определить следующим образом. Это - вклады, выраженные в долларах США и хранящиеся в коммерческих банках, которые находятся за пределами США, включая филиалы американских банков. Евродоллары образуются, когда американский или иностранный вкладчик банка США переводит средства в заграничный банк или филиал американского банка. В результате указанной операции владение вкладом в США переходит к заграничному финансовому учреждению, а у последнего возникает обязательство, подлежащее погашению в долларах США. В этом случае совокупные банковские вклады в США остаются неизменными, но за границей появляется новое депозитное обязательство в долларах США - евродоллары.
Значительная часть займов в евродолларах выражается в увеличении обязательств американских банков перед своими заграничными филиалами, причем 75% займов приходится на филиалы крупнейших Нью-йоркских учреждений. Европейские банки и филиалы, принимающие эти депозиты, уплачивают владельцам проценты по ставкам, которые обычно превышают ставки на денежном рынке США, и ссужают деньги американским и иностранным фирмам, а также банкам США. Когда коммерческие банки не в состоянии привлечь внутри страны средства, достаточные для удовлетворения спроса на кредит, они обращаются за недостающими ресурсами на рынок евродолларов. Чаще всего к этому источнику прибегают в периоды, когда у банков наблюдалось сокращение или лишь небольшое увеличение суммы передаваемых срочных депозитных сертификатов.
Таким образом, согласно выше приведенным теориям, ликвидность можно обеспечить, поддерживая высокий уровень кассовой наличности или помещая средства в высоколиквидные активы, или же гарантировав банку возможность привлекать дополнительные вклады и занимать деньги из других источников. На практике в той или иной степени используются все теории, но чаще всего предпочтение отдается стратегии сбалансированного управления ликвидностью.
Сбалансированный метод управления ликвидностью
Многие банки выбирают компромиссную стратегию управления ликвидностью, а именно управление и активами, и пассивами из-за риска, присущего стратегии управления заемными ликвидными средствами, и высокой стоимости хранения ликвидных средств в активах.
Согласно сбалансированному методу управления ликвидностью, часть ожидаемого спроса на ликвидные средства накапливается в виде быстрореализуемых ценных бумаг и депозитов в других банках, в то время как иные потребности в ликвидных средствах обеспечиваются предварительными соглашениями об открытии кредитной линии с банками - корреспондентами или другими поставщиками средств. Неожиданно возникающие потребности в ликвидных средствах обычно покрываются краткосрочными займами. Размер долгосрочных потребностей в ликвидных средствах может быть спрогнозирован, а средства для их удовлетворения могут храниться в виде краткосрочных и среднесрочных займов и ценных бумагах, которые при возникновении потребности в ликвидных средствах могут быть быстро превращены в наличность.
Менеджеры Агромпомбанка (ЗАО) при управлении ликвидностью руководствуются именно последней стратегией. Это объясняется влиянием внешних факторов См: Глава I Сущность платежеспособности и ликвидности., определяющих выбор стратегии сбалансированного управления ликвидностью.
В чистом виде стратегия управления активами не может быть использована банком из-за неразвитости рынка ценных бумаг. В этом случае при необходимости данные активы не всегда смогут быть реализованы в необходимые сроки и без потерь.
К сожалению, непризнанность нашей республики ограничивает межбанковский рынок в пределах территории нашего государства. Агромпомбанк (ЗАО) лишен возможности установления необходимых корреспондентских отношений с банками других государств, что не дает возможности банку использовать стратегию управления пассивами в полном объеме.
2.3.2 Теория управления платежеспособностью коммерческого банка
Также как и в управлении ликвидностью в управлении платежеспособностью различают несколько теорий.
По первой теории ликвидность банка лежит в основе его платежеспособности. Платежеспособность трактуется как способность банка в должные сроки и в полной сумме отвечать по своим обязательствам. Однако она зависит не только от ликвидности баланса, но и от ряда других факторов. К их числу относятся: политическая и экономическая ситуация в стране или регионе, состояние денежного рынка, возможность рефинансирования в Центральном банке, развитие рынка ценных бумаг, наличие и совершенство залогового и банковского законодательства, обеспеченность собственным капиталом банка, надежность клиентов и банков-партнеров, уровень менеджмента в банке, специализация и разнообразие банковских услуг данного кредитного учреждения и других факторов. Одновременно указанные факторы влияют прямо или косвенно на ликвидность баланса банка, а также находятся в определенной взаимосвязи друг с другом.
По второй теории под платежеспособностью понимают надежность, то есть способность в любой ситуации на рынке, а не в соответствии с наступающими сроками платежей выполнять взятые на себя обязательства.
Надежность банка зависит от множества различных факторов. Условно их можно разделить на внешние и внутренние.
Ко внешним относятся факторы, обусловленные воздействием внешней среды на банк, то есть факторы, определяющие состояние финансового рынка, национальной и мировой экономики, политический климат в стране, а также форс-мажорные обстоятельства.
Ко внутренним относятся факторы, обусловленные профессиональным уровнем персонала, в том числе высшего, и уровнем контроля за проводимыми банком операциями.
Вероятность неблагоприятного влияния конкретных факторов или их комбинации на надежность банка характеризуется рисками.
Под риском понимается угроза потери части своих ресурсов, недополучение доходов или произведение дополнительных расходов в результате проведения финансовых операций (размер возможных потерь определяет уровень рискованности этих операций). Риски появляются в результате несоответствия прогнозов реально развивающимся событиям.
Риски очень сложно классифицировать по факторам, их вызывающим, так как их проявлению способствует воздействие совокупности различных как внешних, так и внутренних факторов. Например, причиной роста риска ликвидности может быть не только невозможность оперативного привлечения денежных ресурсов на межбанковском рынке, но и ошибки в планировании, некомпетентность персонала, низкое качество кредитного портфеля (угроза невозврата большой доли выданных кредитов).
Глава III. Оценка ликвидности ЗАО «Агропромбанк» методом структуры средств, расчет свободных к размещению ресурсов и использование полученных данных в управлении ликвидности.
3.1 Оценка ликвидности “Агромпомбанка” (ЗАО) с помощью метода структуры средств
Одной из наиболее важных задач управления банком является обеспечение соответствующего уровня ликвидности.
Управление ликвидностью подразумевает решение трех основных задач: гарантирование исполнения всех платежей (обязательств), обеспечение выполнения заявок на предоставление кредитных ресурсов ВИП-клиентам и обеспечение эффективного использования ресурсов.
В настоящее время существует только одна официальная методика анализа ликвидности -- методика коэффициентного анализа (Инструкция № 1 ЦБ). Однако кроме коэффициентного анализа ликвидности, который заключается в расчете соотношений остатков ликвидных активов и обязательств банка, в “Агромпомбанке” (ЗАО) может применяться методика, основанная на тщательном анализе обязательств банка и оценке вероятности изменения обязательств в определенный период.
Метод Приднестровского Республиканского банка, изложенный в Инструкции №1 ЦБ, с использованием пороговых показателей ликвидности на отчетные даты в практической деятельности применить довольно трудно, если вообще возможно, так как истинное значение ликвидности банка значительно отличается от официальных значений. Имеется несколько причин данного явления:
§ система показателей ЦБ базируется на формальной группировке по счетам. В то время как даже однородные финансовые активы могут обладать разной ликвидностью, например, вексель заемщика, оформленный при погашении просроченной задолженности, и вексель Сбербанка ПМР имеют различную степень ликвидности;
§ система показателей ЦБ несовершенна сама по себе;
§ расчет производится на отчетную дату и не учитывает состояние ликвидности внутри срока.
Таким образом, по причине невозможности использования в полном объеме метода ЦБ в практической деятельности по оценки ликвидности, банку необходимо иметь собственную методику, которая должна объективно оценивать ликвидность банка, способствовать снижению уровня риска несбалансированной ликвидности и расширить информационное обеспечение процесса принятия управленческих решений.
Метод структуры средств состоит из двух этапов.
На первом этапе происходит анализ пассивов и разнесение их по однородным группам, в основе которого лежит оценка возможности их обесценения и, следовательно, возможность быть потерянными для банка:
1) нестабильные (изменчивые) средства - вклады клиентов, значительная часть которых может быть изъята из банка в любое время в течение текущего периода.
2) стабильные средства - срочные обязательства банка перед юридическими лицами. Малая вероятность изъятия.
3) более стабильные средства - срочные обязательства банка перед физическими лицами. Малая вероятность изъятия.
К нестабильным средствам относятся: остатки на счетах до востребования юридических и физических лиц.
К стабильным средствам относятся: срочные депозиты юридических лиц, собственные векселя, МБК полученные.
В группу более стабильных средств попадают срочные депозиты физических лиц.
Разделение пассивов на стабильные и более стабильные объясняется тем, что средства населения, размещенные в стабильно работающих банках, при отсутствии кризисных явлений в финансовой сфере имеют достаточно стабильный характер, другая картина складывается для средств юридических лиц. В отличие от вкладчиков данная категория клиентов менее консервативна. Как показывает практика, остатки по данным видам пассивов подвержены значительным колебаниям. Объяснение этому факту, на наш взгляд, следующее. Поскольку процентная ставка по депозитам редко превышает уровень рентабельности производства, то средства предприятий, размещенные на данных счетах, для них являются действительно "временно свободными", и уход их в большей степени определяется производственным циклом предприятия, а не условиями, предлагаемыми банком. Это делает затруднительным прогноз стабильности данных пассивов, и во избежание потери самостоятельности при осуществлении процентной политики рекомендуется устанавливать более низкий, чем по вкладам, коэффициент стабильности.
Подобные документы
Понятие и сущность ликвидности современного коммерческого банка. Анализ риска ликвидности в банковской деятельности. Характеристика деятельности банка ОАО "ВТБ", оценка его ликвидности и платежеспособности, а также рекомендации их совершенствованию.
курсовая работа [640,2 K], добавлен 15.04.2010Понятие ликвидности, факторы, которые на нее влияют. Классификация и характеристика источников ликвидности коммерческого банка. Оценка ликвидности как "запаса" и "потока". Экономические нормативы оценки ликвидности, используемые в российской практике.
презентация [22,9 K], добавлен 30.04.2014Теоретические аспекты анализа ликвидности банковского баланса и платежеспособности банка. Понятие ликвидности и платежеспособности баланса коммерческого банка. Анализ структуры и динамики доходов и расходов, прибыли банка и банковской маржи банка.
дипломная работа [308,6 K], добавлен 26.02.2009Показатели ликвидности и платежеспособности коммерческого банка. Основные проблемы банковской ликвидности и платежеспособности, методы управления ими. Условия устойчивости финансового состояния банка. Анализ деятельности Восточносибирского банка.
курсовая работа [453,5 K], добавлен 15.06.2013Оценка ликвидности как самостоятельное направление оценки финансовой устойчивости коммерческого банка. Международные подходы к анализы ликвидности. Разработка рекомендаций по повышению уровня ликвидности и платежеспособности ООО КБ "Кольцо Урала".
дипломная работа [1,6 M], добавлен 06.01.2013Понятие платежеспособности банка исходя из различных теорий. Основные направления анализа ликвидности баланса и платежеспособности банка. Исследование структуры и динамики доходов и расходов коммерческого банка. Определение эффективности работы банка.
курсовая работа [51,5 K], добавлен 28.07.2015Сущность ликвидности банка. Особенности ее оценки. Показатели общей, мгновенной, текущей ликвидности банка. Расчет структуры привлеченных средств. Анализ риска крупных кредиторов и вкладчиков. Оценка обязательных резервов. Показатель небанковских ссуд.
презентация [366,7 K], добавлен 19.06.2019Понятие и показатели ликвидности коммерческих банков. Российская практика оценки ликвидности коммерческих банков и зарубежный опыт. Оценка кредитоспособности предприятия – заемщика ОАО "Татнефть". Агрегированный баланс и отчёт о прибылях и убытках.
курсовая работа [89,2 K], добавлен 12.05.2011Понятие ликвидности банка. Методика анализа ликвидности баланса банка и платежеспособности банка. Нормативно-правовые основы, регулирующие банковскую деятельность в Российской Федерации. Экономическая характеристика деятельности ОАО "Сбербанк Росси".
курсовая работа [291,7 K], добавлен 03.06.2015Теоретические аспекты управления доходности и ликвидности коммерческих банков, их понятие и сущность. Оценка и анализ ликвидности баланса на примере Пушкинского отделения № 2009 Сбербанка России. Состав и структура валовых доходов коммерческого банка.
дипломная работа [1,6 M], добавлен 15.06.2010
