Электронные системы межбанковских расчетов

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Электронные системы межбанковских расчетов

fedwire chips target перевод электронный

Все ныне действующие электронные системы банковских операций подразделяются на системы банковских сообщений и системы расчетов. Различие между ними заключается в том, что в рамках первых осуществляется только оперативная пересылка и хранение расчетных документов, урегулирование платежей предоставлено банкам-участникам, функции же вторых непосредственно связаны с выполнением взаимных требований и обязательств членов. К первой группе относятся такие системы, как SWIFT и BankWire - частная сеть банков США, ко второй - Fedwire - сеть Федеральной резервной системы США; Нью-Йоркская международная платежная система расчетных палат (CHIPS); Лондонская автоматическая система расчетных палат (CHAPS).

Английская электронная система автоматизированных клиринговых расчетов CHAPS представляет собой систему перевода кредита в течение одного дня, связывает 12 банков, включая Английский банк. Банки, получающие поручения о переводе средств через данную систему, должны предоставить средства кредитуемой стороне в течение одного дня. Это способствует повышению эффективности CHAPS для деловых и финансовых кругов. Перевод средств через систему является безусловным и безотзывным.

Самыми крупными электронными системами денежных переводов в Соединенных Штатах являются Fedwire и CHIPS. В 2003г. кредитные организации осуществили через них 187,8 млн. переводов на сумму 763 трлн. долл. Эти системы используются банками для проведения расчетов по широкому кругу операций. Небанковские финансовые организации, как и нефинансовые учреждения и физические лица, имеют доступ к Fedwire и CHIPS только через кредитные организации.

Fedwire представляет собой электронную систему переводов Федеральной резервной системы США. С ее помощью финансовые организации США могут осуществлять переводы денежных средств и ценных бумаг в общенациональных масштабах. К этой системе подключены все федеральные резервные банки и их отделения, Казначейство США, а также более 9 тыс. кредитных организаций, как в режиме on-line, так и off-line. Fedwire вместе с CHIPS являются крупнейшими системами международных платежей, осуществляемых в долларах США.

Fedwire играет ключевую роль в платежной системе США, так как позволяет коммерческим банкам производить клиентские и межбанковские платежи в кратчайшие сроки. К этой сети подключены в системе on-line, т.е. связаны напрямую, около 8,2 тыс. кредитных организаций, которые осуществляют более 99% всех платежей в США. В 2004г. через Fedwire было произведено примерно 125 млн. переводов средств на общую сумму около 470 трлн. долл. В течение операционного дня система обрабатывает в среднем 495 тыс. платежей на сумму порядка 1857 млрд. долл.

Расчеты в Fedwire осуществляются по каждому платежу в отдельности в режиме реального времени, т.е. она представляет собой real-time gross settlement system. Все операции, проходящие в Fedwire, завершаются в рамках одного рабочего дня. Практически это происходит в течение нескольких минут. Каждый платеж производится в системе индивидуально и считается завершенным с момента уведомления банка, получающего средства, о кредитовании его счета. Таким образом, все переводы являются безотзывными.

Каждый участник Fedwire имеет уникальный девятизначный цифровой идентификационный код называемый ABA Number. Фактически он представляет собой номер корреспондентского счета в одном из федеральных резервных банков. Все банки, осуществляющие свою деятельность на территории США, в обязательном порядке открывают корсчета в подразделениях Федеральной резервной системы и являются участниками Fedwire.

Доступ к системе переводов денежных средств в Fedwire открыт для ее участников с 12 ч. 30 мин. до 18 ч. 30 мин. по времени восточного побережья США. Платежи в пользу нерезидентов США, имеющих счета в федеральных резервных банках, осуществляются до 17 ч. 00 мин. Время окончания расчетов по клиентским платежам - 18 ч. 00 мин. Межбанковские переводы осуществляются вплоть до закрытия системы. Федеральные резервные банки имеют право продлевать время осуществления платежей через Fedwire. Однако это происходит только в следующих исключительных случаях:

- возникновение серьезного технического сбоя в Федеральной резервной системе или в самой системе;

- наличие существенных операционных проблем у одного или нескольких участников Fedwire;

- закрытие системы может привести к дестабилизации финансового рынка, например, если общая сумма задержанных платежей составляет более 1 млрд. долл.

Fedwire представляет собой одновременно телекоммуникационную и клиринговую систему. Это означает, что технические средства позволяют участникам отправлять и принимать различного рода электронные сообщения, главным образом, платежные поручения. В то же время система осуществляет расчеты, т.е. производятся бухгалтерские записи по корреспондентским счетам участников Fedwire, которые и означают сам факт перевода средств.

Fedwire используется не только для осуществления клиентских и межбанковских платежей. Услуги Fedwire востребованы для завершения расчетов такими негосударственными платежными системами как:

- местные клиринговые палаты, производящие взаимозачеты по чекам;

- автоматизированные клиринговые палаты (АСН);

- компании, осуществляющие процессинг по пластиковым картам;

- сети банкоматов;

- национальные и региональные сети денежных переводов.

С технической точки зрения, Fedwire отличается высокой степенью надежности, которая поддерживается с помощью осуществления процедур создания резервных копий информации и хранения их за пределами регионов, обслуживаемых конкретными федеральными резервными банками.

Три вычислительных центра поддерживают функционирование Fedwire. Один из них обеспечивает непосредственно операционную деятельность системы и осуществляет сохранение информации. Второй используется как «горячий» резерв, а третий - как «теплый» резерв. Эти три вычислительных центра находятся на значительном расстоянии друг от друга на случай возникновения чрезвычайных ситуации: стихийных бедствий, отключений электричества, повреждений телекоммуникационных линий и т.д. Все центры оборудованы серьезными системами безопасности.

Основной и первый резервные центры оснащены полным набором техники и программного обеспечения, позволяющим в полном объеме осуществлять операции Fedwire. В случае возникновения серьезных проблем в основном вычислительном центре немедленно автоматически будет задействован резервный, который полностью возьмет на себя функционирование системы.

Информация обо всех операциях и изменениях в базах данных Fedwire передается из основного в резервный вычислительный центр в режиме реального времени на протяжении всего операционного дня. Технические средства и программное обеспечение поддерживаются в резервном центре в состоянии 100%-й идентичности с основным вычислительным центром и полной готовности к работе. Благодаря этому все операции системы могут быть переведены в резервный вычислительный центр не более чем в течение 30 мин.

В третий вычислительный центр информация об операциях и изменениях баз данных передается также в режиме реального времени на протяжении операционного дня. Эти данные хранятся в виде файлов на случай использования в непредвиденных ситуациях. Техническая и программная среда здесь тоже поддерживается в актуальном состоянии. Благодаря этому в случае возникновения проблем на двух других вычислительных центрах второй резервный центр может взять на себя обслуживание операций системы в тот же день.

Федеральные резервные банки регулярно проводят тестирование резервных систем Fedwire. Для этого приглашаются представители всех финансовых институтов, подключенных к системе. Более того для банков, которые осуществляют большой объем платежей через Fedwire, эти мероприятия являются обязательными. Они должны принимать в них участие не реже одного или двух раз в год в зависимости от количества проводимых операций.

Все подключенные к Fedwire финансовые организации несут ответственность за разработку собственных планов действий в чрезвычайных ситуациях. Они должны быть способны восстановить работоспособность своих компьютерных систем, с тем, чтобы продолжать работу через Fedwire. Но несмотря на такие требования Федеральной резервной системы, участники Fedwire при возникновении непредвиденных условий могут работать в режиме off-line, т.е. используя телефон и специальные процедуры идентификации. Однако в этом режиме можно осуществлять только незначительные объемы платежей.

История Fedwire представляет интерес с точки зрения развития и эволюции одной из старейших платежных систем в мире. Она, с одной стороны, отражает те проблемы, с которыми пришлось столкнуться Федеральной резервной системе США, решая проблемы стандартизации и консолидации системы денежных переводов, с другой стороны, позволяет извлечь уроки из опыта решения этих проблем. Такой опыт оказался весьма полезным для стран, вошедших в зону евро, так как позволил избежать многих ошибок при создании Автоматизированной трансъевропейской системы денежных переводов. Исторический опыт Fedwire может служить ориентиром и для других стран, создающих эффективные национальные платежные системы, имеющих обширную территорию с несколькими часовыми поясами и множеством региональных отделений центрального банка.

Двигаясь по пути централизации, Fedwire недавно провела замену телекоммуникационного оборудования и программного обеспечения федеральных резервных банков, создав, таким образом, единую сеть, получившую название FEDNET. Она используется для обработки локальных и межрегиональных операций. Функционирование FEDNET обеспечивается стандартным телекоммуникационным оборудованием и программным обеспечением, установленным каждым участником Fedwire, что значительно упрощает процессы обновления, тестирования, обнаружения неполадок и их устранения.

В результате усовершенствований Fedwire, проводимых в последнее время, система получила несколько важных преимуществ. У Федеральной резервной системы появилась возможность оказывать унифицированные услуги по переводу денежных средств на всей территории страны. Это необходимо для удовлетворения потребности коммерческих банков в наличии стандартных условий осуществления платежей.

Децентрализованные программные и аппаратные ресурсы ликвидированы, что позволяет снизить операционные издержки. В первый же год после нововведений появилась возможность снизить комиссионное вознаграждение за осуществление платежей Fedwire на 10%. Учитывая усиление конкуренции на рынке банковских переводов, способность снижать затраты без ущерба для качества имеет важнейшее значение. Возникающие чрезвычайные ситуации, как, например, технические сбои в работе системы, могут быть устранены достаточно быстро с минимальным операционным риском. Создание резервных вычислительных центров обеспечивает непрерывность процесса осуществления платежей.

Как уже отмечалось, стандартизация платежных услуг Fedwire создает условия для наиболее эффективного обновления системы. Опираясь на это преимущество, в последнее время в Fedwire были внесены некоторые важные изменения. Форматы сообщений были максимально приближены к форматам SWIFT и CHIPS. Благодаря этому достигается максимальная эффективность обработки платежей участниками системы, так как снижается уровень их ручной обработки. Другое нововведение заключается в продлении операционного дня для проведения денежных переводов. Теперь его продолжительность составляет 18 ч. Таким образом, участникам системы предоставляется возможность более гибкого подхода при осуществлении расчетов, особенно при проведении международных операций, где существенную роль играет значительная разница во времени.

CHIPS - крупнейшая в США частная электронная система денежных переводов, принадлежащая ряду коммерческих банков. Примерный дневной объем платежей, осуществляемых через CHIPS, составляет около 277 тыс., а в денежном выражении - 1,38 трлн. долл. По отношению к клиринговой системе Федеральной резервной системы Fedwire она является, с одной стороны, ее основным конкурентом, а с другой - крупнейшим клиентом. Ежедневный объем платежей CHIPS в денежном выражении составляет примерно 80% от общей суммы переводов за день через Fedwire. CHIPS была создана в 1970г. Клиринговой палатой Нью-Йорка, представляющей крупнейшие коммерческие банки этого финансового центра США. Не смотря на тот факт, что CHIPS является негосударственной организацией, Федеральная резервная система оказывала поддержку и принимала непосредственное участие в ее создании.

С момента образования Федеральной резервной системы Клиринговая палата Нью-Йорка сконцентрировалась на проведении финансовых операций путем осуществления взаимозачетов платежей. В последнее время процесс клиринга значительно усложнился благодаря возросшему объему операций и появлению новых видов платежных инструментов, возникших на рынке в процессе проведения торговых операций внутри страны и интеграции США в мировую экономику. Чтобы сохранить свою традиционную эффективность, минимизируя риски расчетов, Клиринговая палата взяла на вооружение электронные технологии. Компьютеры, программное обеспечение и линии телекоммуникаций стали все активнее использоваться для автоматизации процесса денежных переводов. В 1975г. была создана Автоматизированная клиринговая палата Нью-Йорка, которая в 2000г. была преобразована в Электронную платежную сеть. В 1992г. возникла Электронная клиринговая система чеков. Создание и развитие этих систем стало доказательством того, что современные технологии играют ключевую роль в операциях Клиринговой палаты.

Изначально в состав CHIPS входили восемь банков. На протяжении 1970-х и 1980-х годов количество членов постоянно увеличивалось. В конце 1980-х число членов CHIPS возросло до 140. Но затем оно стало сокращаться в результате волны слияний и поглощений, прокатившейся по банковскому сектору США. Для предотвращения значительного уменьшения числа участников системы был снят запрет на членство для банков, находящихся за пределами Нью-Йорка, который действовал со дня образования CHIPS.

CHIPS управляется Советом из 10 человек, представляющих крупнейшие банки. Он устанавливает правила работы системы и решает вопросы членства в ней. Исторически CHIPS специализируется на проведении международных денежных переводов в долларах. На долю системы приходится около 95% всех долларовых платежей, осуществляемых между разными странами мира. В настоящее время CHIPS все чаще используется банками при осуществлении платежей и на внутреннем рынке, чему способствует введенная в 2001г. практика «внутридневного» клиринга.

Доя января 2001г. завершение расчетов в CHIPS происходило только в конце рабочего дня. Это означало, что все платежи считались завершенными только по окончании клиринга, проводимого системой. В настоящее время каждый платеж, проведенный через систему, является безотзывным вне зависимости от времени его осуществления. Более того, все операции протекают в режиме реального времени.

Банки направляют в систему платежные сообщения, адресованные другому члену CHIPS. Эти сообщения хранятся там в очереди до отправки получателю. И пока это не произошло, они могут быть удалены отправителем. Это очень важно, так как сразу после получения банком платежа от CHIPS он считается завершенным и безотзывным. Именно с этого момента с юридической точки зрения сообщение считается обработанным системой. До того банк, составивший поручение, не несет обязательств перед бенефициаром по поводу осуществления платежа. Они возникают только после отправки сообщения системой, что также означает, что платеж осуществлен. Окончание расчетов по переводу приводит к безусловному прекращению обязательств отправителя сообщения осуществить платеж в пользу получателя.

Чтобы обеспечить «внутридневной» клиринг, каждый участник CHIPS подкрепляет свой счет в системе на определенную сумму с 9 ч. 00 мин. до 12 ч. 30 мин. размер «страхового депозита», который рассчитывается еженедельно, определяется исходя из среднего объема операций, осуществленных банком через CHIPS за определенный период времени. Эта сумма не может быть востребована до завершения операционного дня. Для проведения процесса клиринга CHIPS ведет позицию по каждому своему члену, которая, представляет собой специальные учетные регистры, в которых отражается текущее сальдо расчетов участника, включая средства «страхового депозита». CHIPS использует несколько понятий позиции:

- позиция открытия - еженедельно рассчитываемая сумма, равная величине страхового депозита;

- текущая позиция - сальдо расчетов участника в конкретный момент операционного дня;

- итоговая позиция - сальдо расчетов после закрытия системы для исполнения платежей;

- окончательная позиция - сальдо расчетов после завершения всех операций текущего дня.

В течение операционного дня позиция члена CHIPS автоматически уменьшается на сумму отправленных платежей и увеличивается на сумму полученных средств. Текущая позиция не может быть отрицательной. Она также не может превышать размер позиции открытия более чем в два раза. В случае если какой-либо платеж может привести к таким изменениям текущей позиции получателя или отправителя средств, он не осуществляется системой. Размер текущей позиции участника в любой момент времени отражает сумму, которая может быть использована им до закрытия операционного дня для осуществления платежей. Но она не может быть востребована до полного завершения процесса расчетов.

Отправка платежных поручений получателю автоматически контролируется системой на предмет наличия средств страхового депозита банка-отправителя в CHIPS и/или входящих платежей, покрывающих сумму перевода. В CHIPS используются три способа клиринга платежей и соответственно отправки их получателю: в индивидуальном порядке, проведением двустороннего неттинга (зачета) и с помощью многостороннего неттинга (зачета). Может также использоваться любая комбинация этих вариантов. Платеж может быть отправлен получателю сразу после того, как он получен системой от отправителя, а может некоторое время находиться в очереди неисполненных поручений.

Расчеты по переводам на небольшие суммы, как правило, проводятся в индивидуальном порядке, т.е. в пределах размера текущей позиции банков в CHIPS. В этом случае система автоматически уменьшает текущую позицию банка-отправителя и увеличивает текущую позицию банка-получателя на сумму платежа. Исполнение платежного поручения системой и изменение состояния позиций участников операции происходит одновременно. Расчеты по конкретному переводу считаются завершенными в момент уменьшения позиции отправителя и увеличения позиции получателя на сумму этого перевода. Тогда же обязательства банка, отправившего платеж, перед банком, получившим этот платеж, считаются исполненными.

Часть платежей осуществляется участниками CHIPS на основе двустороннего клиринга (неттинга). Если платежное поручение отправлено одним банком в адрес другого в пакете, состоящем из одного или нескольких сообщений, а тем банком также отправлено одно или несколько сообщений в адрес первого, то обязательства этих двух участников по поставке средств друг другу будут зачтены. То есть если банк А должен заплатить 50 млн. долл. банку Б, а банк Б такую же сумму банку А, то платежи считаются проведенными без фактического движения средств между банками. Текущая позиция каждого из участников увеличивается на сумму входящих платежей и уменьшается на сумму исходящих. Итог расчетов по такой операции называется «двусторонним сальдо». В результате текущая позиция банка, у которого возникло положительное двустороннее сальдо, увеличивается на сумму этого сальдо, а текущая позиция банка с отрицательным двусторонним сальдо уменьшается на ту же сумму. CHIPS исполняет платежные поручения одновременно с проведением неттинга обязательств участников и изменением их позиций. Расчеты по всем платежам данной операции являются завершенными, когда система увеличила и, соответственно, уменьшила текущие позиции банков на суммы этих платежей. Завершение расчетов означает прекращение обязательств банков-отправителей перед банками-получателями по переводу денежных средств.

CHIPS также осуществляет переводы на основе многостороннего клиринга (неттинга). Если платежное поручение исполняется системой в составе пакетов сообщений, получателями или отправителями которых являются три или более членов CHIPS, то обязательства каждого из участников, выступающих в качестве отправителей платежей, перевести средства в пользу банков-получателей будут урегулированы путем зачета этих обязательств против требований по получению средств от других банков, в пользу которых отправлялись платежи из данного пакета. В такой ситуации итог расчетов равен сумме двусторонних сальдо между каждой парой банков, участвующих в операции. Сальдо расчетов между каждыми двумя членами CHIPS засчитываются с двусторонними сальдо других банков. Результатом такого неттинга являются многосторонние сальдо. Текущая позиция каждого участника клиринга, выступающего в качестве получателя средств, будет увеличена на сумму каждого платежа и уменьшена на сумму тех платежей, в которых он выступает отправителем. В результате текущая позиция банка с положительным многосторонним сальдо будет увеличена на сумму этого сальдо и наоборот. Доставка системой платежных поручений получателям, зачет требований и отражение этого в учетных регистрах CHIPS происходят одновременно. Расчеты считаются завершенными, когда произведено уменьшение и увеличение текущих позиций участников операции на суммы, осуществленных ими денежных переводов. Завершение расчетов означает, что на этот момент все осуществленные переводы уже стали безотзывными, а обязательства участников операции друг перед другом прекращены.

Процедура клиринга каждого платежа занимает не более нескольких секунд. Около 80% всех операций, проходящих через CHIPS, завершается до 12ч. 30 мин. это позволяет значительно ускорить осуществление денежных переводов. Более того, примерно 93% платежей обрабатываются банками автоматически без участия операторов.

В конце дня страховые депозиты, перечисленные участниками CHIPS утром для обеспечения клиринга, используются для проведения неисполненных платежей. Платежи, которые не прошли клиринг, не исполняются до конца операционного дня. Сразу после закрытия системы для проведения новых операций CHIPS проводит неттинг незавершенных платежей, которые могут быть осуществлены исходя из состояния текущих позиций банков-отправителей. Данная процедура считается завершенной после изменения системой текущих позиций участников, CHIPS рассчитывает многосторонние сальдо своих членов по неисполненным платежам, которые складываются с их текущими позициями. В результате образуется итоговая позиция по каждому банку. Автоматически система рассылает всем участникам отчет о состоянии позиции на конец операционного дня с указанием их итоговых позиций.

Каждый участник, имеющий негативное сальдо расчетов, превышающее размер страхового депозита, т.е. отрицательную итоговую позицию, обязан урегулировать его в течение 30 мин. Для этого он должен перечислить сумму на счет своего страхового депозита в CHIPS, отраженную в первоначальном отчете о закрытии операционного дня. Перевод должен быть осуществлен через систему Fedwire. После получения средств система проводит исполнение всех незавершенных платежей этого участника расчетов. Его текущая позиция становится окончательной и должна быть равна нулю. Если страховой депозит не был пополнен или был пополнен на меньшую сумму, чем требуется, то незавершенные платежи этого участника исполняются в пределах его позиции, т.е. завершаются только те операции, на которые у банка хватает средств в системе. Все платежи, оставшиеся неисполненными после расчета окончательных позиций членов CHIPS, считаются просроченными и аннулированными.

После того как все платежи обработаны, т.е. исполнены или аннулированы, система возвращает участникам их средства, оставшиеся после клиринга. В том случае, если значение окончательной позиции члена CHIPS является положительным, система перечисляет ему неиспользованные средства через Fedwire. Сумма возврата представляет собой остаток на счете страхового депозита, который равен значению окончательной позиции.

CHIPS дает возможность своим членам значительно снижать риски, связанные с процедурой осуществления денежных переводов. Каждый банк - член CHIPS имеет четырехзначный идентификационный код. Согласно внутренним правилам CHIPS, каждый участник системы регистрирует в ней своих клиентов и корреспондентов, сообщая об их номерах счетов, наименованиях и адресах. Им присваиваются специальные шестизначные коды - универсальные идентификаторы. Эта информация предоставляется всем желающим. Данные о клиентах и корреспондентах членов CHIPS помогают точно указывать в платежных документах бенефициаров денежных средств, их банки и банки-посредники. А это, в свою очередь, создает банкам возможность в значительной степени автоматизировать процесс обработки платежных поручений.

Как и многие другие телекоммуникационные системы, используемые для проведения денежных расчетов, CHIPS применяет собственные форматы сообщений. Они схожи с форматами Fedwire и SWIFT, что позволяет автоматически конвертировать сообщения из формата одной системы в формат другой, обеспечивая возможность высокого уровня автоматизации операций.

Обязательные для всех банков процедуры возмещения расходов в процессе урегулирования нестандартных ситуаций помогают быстро решить проблемы, возникающие при осуществлении денежных переводов. В противном случае контрагентам приходилось бы подолгу согласовывать размеры компенсаций. Если в операции проведения платежа участвуют более двух сторон, то такое согласование выливается в серьезную проблему. Это вполне актуальный вопрос для клиринговых систем, где не определены стандартные правила компенсаций.

Платежная система зоны евро состоит из платежных систем стран, которые используют в качестве национальной денежной единицы единую европейскую валюту. Изначально они создавались для функционирования в условиях отдельной страны. Они значительно отличались друг от друга и во многом не удовлетворяли требованиям, которые стали на них накладываться при введении единой валюты, когда возникла необходимость создания условий для быстрого и беспрепятственного перемещения денежных средств по всему региону. Но непосредственно перед введением в обращение евро финансовая инфраструктура Европейского союза достаточно быстро изменилась и продолжает совершенствоваться до сих пор на основе новейших технологий. Использование единой валюты подтолкнуло европейские страны к ускорению процесса унификации и консолидации своих платежных систем.

Банки и другие финансовые организации Европы осуществляют операции по переводу денежных средств через платежные системы стран, а также через общеевропейские платежные системы. При этом некоторые национальные клиринговые системы выполняют роль международных. Изменение платежной инфраструктуры Европы наиболее ярко отразилось в появлении клиринговых систем, рассчитанных на большие объемы платежей в евро. Самый яркий пример - система TARGET, которая была создана для осуществления расчетов между центральными и коммерческими банками как в рамках одной страны, так и на общеевропейском уровне. Она является ключевым звеном евросистемы, которое позволяет монетарным властям проводить скоординированную политику и определяет функционирование денежных рынков стран Европейского союза.

Крупнейшей негосударственной общеевропейской клиринговой системой является EURO 1. Она предназначена для осуществления межбанковских и коммерческих платежей.

Что касается розничных денежных переводов на небольшие суммы, то здесь платежная инфраструктура пока не получила должного развития. Во многом это определяется тем, что, несмотря на введение единой валюты, уровень международных розничных платежей в Европе значительно ниже объемов таких операций внутри стран. Сохраняются значительные различия в качестве, скорости и цене местных и международных переводов. Однако эта проблема решается с помощью использования крупных клиринговых систем и путем создания новых платежных механизмов осуществления розничных переводов.

TARGET - это клиринговая RTGS-система, предназначенная для осуществления переводов денежных средств в евро. Система производит обработку исключительно кредитных платежей. Ее основная задача - обеспечить движение потоков денежных средств по всей зоне евро при соблюдении следующих условий: минимальная стоимость, высокая безопасность и короткое время проведения операций. При этом главный акцент сделан на обработке крупных платежей, связанных в основном с операциями на валютном и денежном рынках.

Решение о создании TARGET было принято Советом Европейского финансового института в марте 1995г. 4 января 1999г. она была введена в эксплуатацию. На тот момент число ее участников составляло 5000. Разработка системы преследовала три основные цели: способствовать интеграции денежного рынка евро для проведения единой монетарной политики; сделать платежи в евро максимально эффективным финансовым инструментом; создать удобный и безопасный механизм расчетов на базе RTGS. Эти задачи достигаются за счет обеспечения возможности осуществлять денежные переводы из одной страны в другую по той же технологии, что и внутри одного государства. При этом одни и те же средства на счетах в центральных банках могут быть использованы банками несколько раз в течение одного операционного дня.

Объемы операций TARGET значительно возросли с момента начала ее эксплуатации в январе 1999г. В июне 2005г. система обрабатывала за операционный день в среднем 305 тыс. платежей на сумму около 2013 млрд. евро.

Переводы осуществляются системой в индивидуальном порядке, т.е. каждый в отдельности, в режиме реального времени. TARGET мгновенно обеспечивает проведение каждой операции при условии наличия достаточных средств на счете банка-отправителя. Системой не установлены минимальные суммы проводимых платежей.

Основными принципами работы TARGET является:

1. Рыночный подход к осуществлению операций. Проведение клиентских и межбанковских платежей через систему не является обязательным для банков-участников. Они могут воспользоваться услугами других клиринговых систем.

2. Безотзывность платежей. Банк-плательщик не может отозвать перевод с того момента, как только средства списаны с корсчета.

3. Окончательность расчетов. Сразу после зачисления средств банку-получателю операция становится завершенной, т.е. эти средства могут быть без какого-либо риска переведены в пользу конечного получателя.

Для того чтобы свести к минимуму время и стоимость внедрения системы TARGET для центральных банков и кредитных организаций, было решено синхронизировать национальные клиринговые системы с новой общеевропейской на таком уровне, который бы позволял проводить денежную политику Европейского центрального банка и обеспечивал минимальные требования коммерческих банков. Поскольку существуют технические и организационные различия в организации платежных систем центральных банков стран зоны евро, система TARGET устроена таким образом, что ее использование гораздо удобнее для участников, чем осуществление международных платежей по стандартным схемам.

Уникальная особенность системы TARGET состоит в том, что ее услуги доступны во всех странах Европейского союза, включая те, которые пока не отказались от национальных валют в пользу евро. Это стало возможным в результате того, что участие в системе TARGET было обязательным для всех стран, вводивших в обращение евро. Время на ее

Внедрение было ограниченным, а все центральные банки стран Евросоюза должны были инвестировать немалые средства в создание системы еще до того, как государствами принимались решения о введении у себя единой валюты.

TARGET представляет собой децентрализованную платежную систему, состоящую из национальных RTGS-систем и платежного механизма Европейского центрального банка, которые соединены между собой при помощи связующей системы. RTGS- система каждой европейской страны состоит из непосредственно информационной системы, обеспечивающей безотзывность платежей и окончательность расчетов участников, и комплекса телекоммуникационных средств, посредством которых операции проводятся в режиме реального времени. Связующая система представляет собой набор программных модулей для осуществления клиринга между национальными центральными банками и телекоммуникационную сеть, поддерживающую онлайновую обработку информации. Только участники ЕРМ, т.е. Европейский центральный банк и национальные банки стран - членов ЕС, могут проводить расчеты через связующую систему.

В качестве технической платформы связующей системы TARGET используется SWIFT, выполняя роль основного провайдера телекоммуникационных услуг. Центральные банки при обмене платежами применяют общие для связующей системы TARGET форматы сообщений, которые определяются стандартами SWIFT.

Национальные RTGS-системы также могут осуществлять обмен платежными сообщениями со своими банками-членами через SWIFT, но это не является обязательным условием. Как правило, участники системы TARGET устанавливают обязательные для всех банков процедуры работы в системе. Они описывают минимальный набор условий, которым должны соответствовать национальные RTGS -системы: обязательные критерии отбора участников; правила ценообразования; время работы; виды обрабатываемых платежей; время обработки платежей; момент признания платежа безотзывным; возможность предоставления участникам «внутридневных» кредитов и т.д. этими документами также устанавливаются правила осуществления международных платежей через interlinking-system, стратегия безопасности системы, условия проведения аудита и принципы правления TARGET.

Чтобы удовлетворять требованиям финансовых рынков в целом и своих участников в частности, для работы TARGET установлен удлиненный операционный день: система открывается в 7 ч. 00 мин. и закрывается в 18 ч. 00 мин. по западноевропейскому времени. Для всех участников установлены общие выходные дни. Так, система закрыта по субботам, воскресеньям и некоторым праздничным дням, когда не работают европейские финансовые рынки, например, на Рождество и Пасху.

Международные платежи осуществляются через национальные RTGS-системы стран-участников TARGET. Затем местный центральный банк напрямую направляет их центральному банку другой страны. Все участники идентифицируются в системе по коду SWIFT (BIC).

Национальные RTGS-системы и платежный механизм Европейского центрального банка объединены через связующую систему, которая состоит из телекоммуникационной сети, подключенной в каждой стране к местному связующему звену. Эти звенья представляют собой техническую инфраструктуру и набор процедур, которые используются местными RTGS-системами для осуществления международных платежей. Одной из основных задач, которые они решают, является конвертация данных платежных сообщений из одного национального стандарта в другой и наоборот.

Техническая архитектура национальных RTGS-систем и связующих звеньев - это объект ответственности национальных центральных банков и Европейского центрального банка. Однако к ней предъявляется набор общих требований, которые определены для всех расчетных систем, подключенных TARGET. Такие требования включают в себя параметры безопасности, продолжительность операционного дня, тарифную политику, условия «внутридневного» кредитования. В виду того, что TARGET объединяет национальные системы, организованные по разным принципам работы, платежные услуги, предоставляемые конечным пользователям в разных странах, различаются. Однако процедуры, установленные для связующей системы, везде одинаковы.

Платежи осуществляются в TARGET в режиме реального времени на основе полного движения средств. Расчеты происходят по счетам участников в центральных банках их стран по каждому переводу в отдельности в порядке очереди. TARGET работает по принципу: любой платеж, списанный со счета коммерческого банка в центральном банке, должен быть в тот же день получен другим банком.

При проведении международных переводов кредитные организации направляют платежные поручения в центральный банк своей страны через национальную RTGS-систему. Но при этом сам центральный банк не указывается в качестве получателя сообщения, банка-посредника или банка-получателя. Формально платеж получает другой участник TARGET. Платеж проверяется на соответствие установленным стандартам. Кроме того, проводится контроль достаточности средств на счете отправителя для осуществления перевода. Затем поручение конвертируется в формат, поддерживаемый связующей системой, т.е. формат SWIFT, и направляется центральному банку страны банка = получателя средств. Так как корректность платежа и достаточность средств на его проведение проверены, средства считаются безотзывно списанными со счета банка-отправителя в локальной RTGS-системе и зачисленными на счет получающего их центрального банка в связующей системе.

Как только национальный центральный банк получает входящее платежное сообщение, он сразу же проверяет, является ли указанный в нем банк - получатель средств участником местной RTGS-системы. Если это так, то платеж конвертируется из стандарта связующей системы в локальный стандарт и направляется адресату. Одновременно сумма платежного поручения списывается со счета центрального банка страны - банка-отправителя в связующей системе, о чем ему направляется уведомление, и зачисляется получателю на его счет в местной RTGS-системе. Затем кредитной организации - получателю перевода направляется платежное сообщение. Если банк - получатель перевода не является участником данной RTGS-системы, местный центральный банк сообщает другому центральному банку, отправившему средства, о невозможности исполнения поручения, и просит вернуть деньги отправителю.

Процедура закрытия операционного дня выполняется отдельно для клиентских и межбанковских платежей. До 17 ч.00 мин. переводы по поручению клиентов банков-участников осуществляются в пределах остатков средств на их корсчетах в их национальных центральных банках или предоставленных овердрафтов. В противном случае в зависимости от установленных местными RTGS-системами правил они аннулируются либо помещаются в очередь на исполнение. Время окончания приема как международных, таки внутренних клиентских переводов 17 ч. 00 мин. Платежи, которые попали в очередь до этого времени, могут быть исполнены, если остаток на корсчете банка-отправителя будет позволять проведение данных операций. Время окончания приема межбанковских платежей 18 ч.00 мин. после этого времени ни один международный перевод не может быть обработан TARGET. Местные платежи могут исполняться и позже при условии, что они были направлены в RTGS-систему до 18 ч. 00 мин.

Для того чтобы корректно завершить операционный день TARGET, Европейский центральный банк ежедневно осуществляет процедуру выверки операций. Только при условии того, что она успешно отработает, система может быть закрыта. Основная задача производимой сверки платежей - подтвердить, что все операции между банками проведены каждой из сторон. Остатки на корсчетах прямых участников RTGS-систем считаются окончательно подтвержденными только после успешного проведения процедуры выверки.

EURO 1 представляет собой платежную систему, предназначенную для проведения расчетов между коммерческими банками Евросоюза по крупным платежам в евро. Она предоставляет своим участникам широкие возможности по осуществлению платежного процесса на базе современной телекоммуникационной инфраструктуры. Клиринг осуществляется через специальный расчетный счет в Европейском центральном банке.

EURO 1 - это международная система. Каждый участник должен иметь юридический адрес в одной из стран, входящих в Организацию экономического сотрудничества и развития. Хотя бы один из его филиалов или дочерних банков должен находиться на территории какой-либо страны Евросоюза, и при этом он должен быть членом ЕВА. Кроме того, существует масса других формальных критериев к кандидатам на участие в EURO1.

Размер капитала (собственных средств) членов системы не должен быть ниже 1,250 млн. евро, а кредитный рейтинг, присвоенный агентством Standard&Poor's, не ниже уровня А2.

EURO 1 функционирует на основании особого юридического соглашения, заключенного в рамках немецкого законодательства, согласно которому каждый участник системы каждый день в определенное время имеет только одно платежное требование или обязательство по отношению к другим членам, которые выступают в качестве общего кредитора или дебитора. EURO 1 не предусматривает двусторонних платежей, требований или обязательств между участниками. Также не допускается никаких форм досрочного прекращения двусторонних обязательств.

Еще недавно EURO 1 была предназначена для проведения исключительно кредитных платежей. В настоящее время банки получили возможность осуществления еще и дебетовых переводов.

Несмотря на то, что для участников не установлены минимальные размеры осуществляемых переводов, ЕВА позиционирует EURO 1 как систему для проведения крупных платежей. На обработке розничных переводов специализируется другая клиринговая система ЕВА - STEP 1, процесс завершения расчетов в которой производится через EURO 1. Причем участникам STEP 1необязательно быть членом EURO 1 - они могут осуществлять расчеты через платежных агентов, т.е. через банки - члены EURO 1.

Расчет требований и обязательств каждого участника EURO 1 производится компьютерной системой, которая управляется обществом SWIFT, также предоставляющим услуги телекоммуникационной сети, выступая в качестве процессингового агента. Аппаратное и программное обеспечение, используемое ЕВА для управления системой на стадиях клиринга и завершения расчетов, полностью продублировано в целях безопасности. Системой SWIFT организовано два операционных центра: один в Нидерландах, другой в США. На протяжении всего процесса клиринга операции в каждом из них «зазеркаливаются» с помощью второго комплекта оборудования.

Платежные поручения направляются банками - участниками EURO 1 напрямую друг другу по системе SWIFT. Чтобы сообщения, предназначенные для обработки EURO 1, отличались от других переводов, в специальном поле отправитель платежа проставляет значение ЕВА. SWIFT автоматически копирует такие сообщения в клиринговую компьютерную систему, где обработка каждого поручения осуществляется индивидуально. Процессинг платежных сообщений заключается в проверке состояния нетто позиций отправителя и получателя платежа, а также в последующем изменении этих позиций. В случае невозможности проведения платежа он помещается в очередь на исполнение. Как только система завершает обработку платежного поручения, оно немедленно отправляется в адрес банка-получателя. Каждый раз, когда позиция участника изменяется, очередь его неисполненных сообщений проверяется на возможность проведения этих платежей. При этом они осуществляются в порядке очередности их поступления в систему. Любой перевод может быть аннулирован банком-отправителем до тех пор, пока он окончательно не обработан.

EURO 1 открывается для проведения расчетов в 7 ч. 30 мин. Завершение расчетов происходит в конце операционного дня через ЕСВ с использованием средств участников, находящихся на их счетах в центральных банках. Эта процедура закреплена в соглашении, которое заключили между собой ЕСВ и ЕВА. После завершения клиринга (16 ч 00 мин по среднеевропейскому времени) банки с отрицательными нетто-позициями переводят суммы своих обязательств на специальный расчетный счет ЕВА и ЕСВ через систему TARGET. После того как все платежи по обязательствам банков получены, ЕСВ на основании распоряжения ЕВА Clearing Company осуществляет платежи в пользу участников с положительными нетто-позициями, также используя TARGET.

В процессе осуществления переводов через EURO 1 платежи не могут быть аннулированы, если они уже обработаны системой. Каждая проведенная операция обновляет нетто-позиции участников. Однако расчеты между членами системы происходят только после завершения клиринга. До этого времени у банков сохраняются кредитные риски и риски ликвидности, возникающие при проведении операций в системе.

Для управления рисками каждый банк устанавливает размеры лимитов (кредитных линий) для всех остальных участников в индивидуальном порядке от 5 млн. до 30 млн. евро. На основе этих двусторонних кредитных линий система определяет для каждого члена дебетовый лимит (сумма линий всех участников, установленных для данного банка) и кредитный лимит (сумма линий данного банка для всех участников). Система автоматически контролирует соблюдение этих многосторонних лимитов. При их превышении платежи не обрабатываются системой, а помещаются в очередь. Размеры двусторонних кредитных линий могут пересматриваться членами системы ежедневно.

Участниками EURO 1 создан специальный фонд поддержки ликвидности, покрывающий размер максимально возможной дебетовой позиции в системе и составляющий 1 млрд. евро, средства которого размещены в ЕСВ. Этот фонд позволяет системе завершить расчеты в случае, если один или несколько банков не исполняют обязательства по своим нетто-позициям на общую сумму, не превышающую его размер. Средства вносятся в фонд членами системы в равных долях. ЕСВ может использовать средства фонда для завершения процесса расчетов, только если им получены соответствующие инструкции от Clearing Company. Если средства фонда были использованы полностью или частично, он должен быть восполнен участниками до начала следующего операционного дня.

Если средств фонда недостаточно для завершения расчетов по всем нетто-позициям, банки должны предоставить системе дополнительную ликвидность. В случае несостоятельности одного, двух или трех банков остальные участники предоставляют средства на пропорциональной основе в зависимости от двусторонних лимитов. Если более трех банков не в состоянии исполнить свои обязательства, дополнительная ликвидность предоставляется в размере, пропорциональном многостороннему кредитному лимиту. Убытки подсчитываются на основании того же механизма.

Критерием тарифной политики EURO 1 является среднедневное количество операций, проведенных за операционный период.

Размещено на Allbest.ru