Страховые отношения

Размещено на http://www.allbest.ru/

- 16 -

План

1. Участники страховых отношений и их интересы

2. Страховые резервы, их состав

3. Государственное регулирование процесса формирование и размещение страховых резервов

Выводы.

1. Участники страховых отношений и их интересы

Страховой рынок (СР) в широком смысле представляет собой всю совокупность экономических отношений по поводу купли - продажи страхового продукта. Он обеспечивает органическую связь между страховщиком и страхователем. Экономическими законами функционирования СР являются закон стоимости и закон спроса и предложения. СР предполагает самостоятельность субъектов рыночных отношений, их равноправное партнерство по поводу купли-продажи страховой услуги, развитую систему горизонтальных и вертикальных связей.

Участниками СР считаются «продавцы», «покупатели» и «посредники», а также их ассоциации. В качестве «продавцов» на развитом СР вступают страховые компании, которые принимают на себя часть крупных рисков за вознаграждение, посредники между страховщиками и страхователями, объединения страховщиков. Страховая компания - общественная форма функционирования страхового фонда - представляет собой абсолютную структуру, осуществляющую заключением наговоров страхования и их обслуживания, а также формирования и распределения ресурсов. Страховые компании сроят свои отношения с другими страховщиками на основе перестрахования и соцстрахования.

В качестве «покупателей» выступают страхователи - любые физические и юридические лица, решавшие оформить договор страхования с тем или иным «продавцом» при этом должны соблюдаться правило и условия данного вида страхования. Посредники между «продавцами» и «покупателями» являются страховые агенты и брокеры, своими усилиями содействующие заключению договора страхования. Агенты заключают договоры со страхователями от лица компании, разъясняют правило и условия страхования, помогают клиенту оформить соответствующие документы при наступлении неблагоприятного события для получения причитающейся суммы. Брокеры выступают от лица и в интересах страхователя. Они могут работать одновременно с несколькими страхователями организациями.

2. Страховые резервы, их состав

Финансовые ресурсы страховой компании представляют собой совокупность имеющих целевой характер фондов денежных средств, с помощью которых распределяется ущерб среди участников страхования. Страховые резервы являются источником осуществления финансовых обязательств. По значимости в финансовом механизме различают:

а) резервы, которые служат гарантией выполнения обязательств;

б) резервы, которые временно используются как ресурсы.

Страховые резервы отражают величину обязательств страховщика по заключению им со страхователем договором, ноне исполненных на данный момент.

Принципиальное отличие страховых фондов и страховых резервов заключается в том, что страховой взнос, уплаченных страхователями в течение определенного периода, в то время как страховые резервы отражают сумму «отложенных страховых выплат» на конкретную дату.

Основная часть средств поступает в совокупный страховой фонд в результате проведения операций по личному страхованию (добровольному страхованию жизни).

В отечественной и зарубежной практике выделяются особенности формирования резервов по страхованию жизни и иным видам страхования.

Резерв незаработанной премии.

В зарубежной практике он именуется как «резерв переходящих премий» и «переносов взносов». Данный резерв представляет собой статью, разграничивающую учет поступлений страховых взносов между сметными, отчетными периодами. Переходят те доли страховых взносов, которые относятся к покрытию риска в течения периода, следующего за датой, на которую был составлен баланс.

Резерв неоплаченных убытков. К нему относятся резервы заявленных убытков. Суть первого в том, что если на отчетную дату страховщик не произвел страховую выплату по регулируемому (то есть признанному им) страховому случаю, то сумма такой выплаты резервируется. Указанный резерв в зарубежной практике именуется как «резерв неоплаченных убытков». Он обычно является суммой трех элементов:

1) установленные, но неоплаченные убытки, то есть убытки, уже заявленные клиентом и зафиксированные, а регистрах учета страховщика, по которым составлен расчет страховой выплаты, по выплате еще не произведена;

2) предъявленные, но не установленные убытки, то есть убытки по которым еще не составлен расчет страховой выплаты;

3) неопределенные убытки, которые рассчитываются обычно в размере 5% от суммы поступивших за год страховых взносов.

К резервам неоплаченных убытков причисляются и резервы по убыткам, периода, но о которых страховщику еще не было заявлено до конца хозяйственного года.

Размер резервов неоплаченных убытков определяется, как правило, по отдельным договорам страхования. В перестраховании, кроме того, должны быть учтены входящие и не входящие портфели убытков. В случае входящих портфелей убытков резервы неоплаченных убытков перестраховочного предприятия увеличиваются, а в случае исходящих портфелей - уменьшаются.

Резервы для неоплаченных колебаний убыточности. Этот вид резервов служит для долгосрочных компенсационных колебаний расходов по убыткам за несколько лет по отдельным отраслям и видам страхования, чтобы обеспечить среднегодовой уровень убыточности.

Резервы для возврата взносов. Формируются только в случае, если договором страхования предусмотрен возврат взносов страхователям.

Резервы катастроф. Создаются обычно в целях обеспечения страховых выплат в результате естественных катастроф либо крупных промышленных аварий, если это предусмотрено договором страхования.

Резервы по страхованию жизни. Основным видом являются математические резервы. Это разность между текущей стоимостью обязательств страховщика (предстоящие страховые выплаты по действующим договором страхования) и текущей стоимость обязательтсв страхователя (страховые взносы), которые должны в будущем уплатить страхователи по действующим договорам страхования). Математические резервы в страховании жизни соответствуют резервам премий и резервам убытков чем страхование жизни.

При долгосрочном характере взаимно отношений страховщика и страхователя годовая премия, уплачиваемая страхователями на каком - либо году страхования, представляет собой некоторую среднею величину, состоящею из сумм премий, приходящих на размычке годы.

Эта средняя премия впервые годы действия договора страхования будет превышать ежегодный риск, в последующие годы будет ниже его. Страховщик эти излишки первых лет должны сберегать для покрытия неудач последующие годы поступления страховых взносов, в каком - либо году не будет соответствовать страховым выплатам, осуществляемым страховщиком в этот же год: впервые годы действия страховых договоров число плательщиков премий будет больше, а число смертных случаев меньше, позже будет наблюдаться обратное явление.

С учетом этого страховое общество излишков страховых взносов, поступающих в первые годы, образуются специфический страховой резерв, который иногда именуется резервом премий.

Резервы премий играют очень важную роль, так как в наличие правильно вычисленного резерва премий есть первое и главное условие состоятельности общество страхования жизни в техническом смысле правильное вычисление резервов премий важную и для самих обществ, и для страхователе.

Основным показателем страховых резервов является их достаточность, то есть адекватность их структуры и резервов, принятых страховщиком обязательств по договорам страхования.

Резервы как минимум должны быть покрыты адекватными активами предприятия является устойчивым в финансовом смысле если выдерживается нормальную пропорцию между собственными и привлеченными средствами. Страховые резервы по своему характеру являются кредитными капиталами. В большинстве случаев они представляют собой платежеспособные обязательства, существующие в день, на которые составляется баланс страховщика, при этом могут быть неизвестными размер и дата этих платежей.

Поскольку страховые резервы представляют собой кредиторскую задолженность, то большой их размер при условии, что резервы адекватны обязательствам по договорам страхования будет говорить о финансовой устойчивости страховщика при оптимальном их размещении и соблюдении пропорции с объемом собственных средств.

В условиях становления российского страхового рынка активная роль государства в вопросах определении методов формирования страховых резервов является необходимостью обеспечения финансовой устойчивости страховщиков.

страховой продукт резерв регулирование

3. Государственное регулирование процесса формирование и размещение страховых резервов

Концентрация страховщиками в своих руках значительных финансовых ресурсов превращает страхование в важнейший фактор развития экономики с помощью активной инвестиционной политики.

Инвестиционные возможности страховщика обусловлены тем, что страховой платёж по времени предшествует оказанию страховой услуге. Роль страховых компаний как поставщиков капитала определяют два фактора: объём ресурсов, которыми они располагают, и сроки, в течение которых эти ресурсы могут использоваться. Увеличение инвестиционного капитала возможно по двум причинам: во-первых, страховые компании располагают техническими резервами, которые растут с расширением страховых операций; во-вторых, - значительным собственным капиталом. Эти факторы превращают страховые компании в мощнейшие финансово-кредитные институты.

Важность деятельности страховщика для экономики и для отдельного страхователя потребует регулирования вложение средств страховщиком:

1)на уровне макроэкономического регулирования. Цель его - ограничить инвестиции сферой национальной экономики, так как инвестиционный капитал мобилен, уязвим и редок, а ресурсы страховщика - идеальный инвестиционный капитал. Но рано или поздно появляется необходимость вложения инвестиций уже на международном рынке;

2)На уровне микроэкономического регулирования. Цель его - достижение ситуации, при которой размещений средств совпадало бы во времени и пространстве с обязательствами страховщика, что гарантирует выполнение им обязательств перед страхователем.

Принципе о регулировании размещении активов включены в концепцию платежеспособностью страховых организаций. Экономическое сообщество предъявляет следующие требования к размещению активов страховых организаций!

1) наибольшая гарантированность возврата средств;

2) ликвидность вложений;

3) прибыльность вложений.

В России применяются общепринятые принципы размещение активов страховой организации, Основанные на диверсификации.

Принцип наибольшей гарантированности возврата средств также называют принципом возвратности, или надежности. Страховщик должен добиться максимально возможной в данных условиях безопасности вложений, т.е. свести к минимуму инвестиционный риск. Под риском в инвестировании понимается возможность того, что фактическая прибыль окажется ниже расчетной. Частью инвестиционного риска является диверсифицированный (специфический) риск, то есть тот, которого можно избежать при формировании хорошо диверсифицированного портфеля. Возникновение его связанно с неблагоприятными событиями в рамках одной фирмы, когда последствия этих событий могут компенсироваться за счет хорошей ситуации на других фирмах.

Недиверсифицированного риска избежать невозможно он называется факторами, влияющими на все компании одновременно.

Инвесторы надеются на компенсацию за высокую степень риска: чем больше риск инвестиции, тем больше норма прибыли, следовательно, ожидаемая норма прибыли должна быть равна норме прибыли по без рисковой инвестиции плюс премия за риск по данной инвестиции. На этой основе рассчитываются так называемые коэффициенты риска.

Под ликвидностью активов в страховании понимается возможность оперативной конверсии активов наличные платежные средства для погашения страховщиком обязательств. Особенностью принципа ликвидности в страховании являются то, что требования к ликвидности различны в зависимости от риска. Если страховщик проводит накопительные виды страхования, то он имеет достаточно устойчивый портфель с выравнеными рисками, который хорошо поддается планированию. Компания может достаточно точно предусмотреть, когда и в каком объеме ей понадобится деньги на выплаты страховок. Ликвидность активов обеспечить несложно. Если же страховая организация проводит рисковые виды страхования, то у нее может возникнуть необходимость в очень короткий срок превратить свои активы в наличные деньги для расчетов со страхователями. В таком случае требования к ликвидности более жесткие.

Получение прибыли - цель деятельности коммерческих организаций, каковыми являются большинство страховщиков. Но в страховании инвестиционная прибыль играет и специфическую роль: она дает возможность страховщику иметь убыток по собственным страховым операциям, что позволяет ему обеспечить свои позиции на рынке в условиях конкуренции. По долгосрочным видам страхования определенный уровень доходности учитывается при построении тарифной ставки. Дисконтирование страхового тарифа требует, чтобы прибыльность инвестиционных операций была не менее нормы доходности, заложенной в тарифе. Поэтому страховые компании, проводящие долгосрочное страхование, всегда проявляют повышенный интерес именно к высокодоходным долгосрочным ценным бумагам.

Компромисс между требованиями управления активами в страховой компании достигается с помощью диверсификации портфеля. Под диверсификацией понимается распределение инвестируемых капитала между различными объектами вложений с целью снижения риска возможных потерь капитала или доходов от него. Портфель, который отвечает всем требованиям, является сбалансированным. При его формировании должны удовлетворится, инвестиционные цели конкретной компании на инвестиционную политику страховщика влияют следующие факторы:

1.Характер распределения риска, который определяет возможность страховщика с достаточной степенью точности установить потребность в средствах на выплату страхового возмещения страховых сумм в той или иной период времени.

2. Срок страхования.

3. Объем эксплуатационных денежных ресурсов.

4. Потребность в инвестиционном доходе.

Организации, занимающиеся страхованием жизни, испытывают высокую потребность в инвестиционном доходе, так как у них дисконтирован тариф, а также по многим видам страхования жизни предусматривается участие страхователей в прибылях страховщика. Поэтому страховщики, проводящие страхования жизни, основанное вниманием уделяют прибыльности активов, ликвидность же их интересует меньше, и они осуществляют инвестиции в недвижимость и ипотеку.

Для организаций, проводящих рисковые виды страхования, главное ликвидность активов, поэтому они вкладывают средства в основном в краткосрочные высоколиквидные инвестиции.

В России как управление активами со стороны страховщика, так и регулирование этого процесса вызывает большие затруднения, объективной причиной которых является неразвитость рынка инвестиций. Страховые компании работают в основном с без рисковыми ценными бумагами и акциями, но в России нет без рисковых ценных бумаг, а акции имеют невысокую привлекательность и низкую ликвидность. Отсутствие информационной базы фондового рынка делает его не прогнозированным, что отпугивает даже рисковых инвесторов, не говоря уже о страховых компаниях, основным качеством которых является осторожность. Страховщик практически может работать только с депозитами и недвижимостью. Но здесь существуют сложности. Для депозитов характерен повышенный уровень риска, а также более низкая ликвидность. Некоторые из коммерческих банков располагают средствами страховых компаний или имеют собственные страховые компании, занимающиеся страхованием кредитов. Это неблагоприятно отражается на финансовой устойчивости отдельных страховщиков и страхового рынка в целом. Вложения в недвижимость привлекательны в условиях инфляции, но они низко ликвидные и отвечают интересам страховщиков, проводящих долгосрочные виды страхования или имеющих собственный капитал, а таких на рынке мало.

Компании же, проводящие рисковые виды страхования и имеющие небольшой собственный капитал, не могут в больших объемах вкладывать средства в недвижимость.

Норматив соответствия инвестиционной деятельности определяется отдельно по страхованию жизни и иным видам страхования. Он становится дополнительным показателям, позволяющим судить о финансовом состоянии страховых организаций. Страховщики обязаны ежеквартально анализировать этап нормативов и, если он окажется, ниже рекомендуемой величины, принимать меры к улучшению финансового положения.

Полноценное регулирование размещения активов страховщика, видов вложений, их структуры, не представляется возможным в связи с состоянием фондового рынка и рынка инвестиций, которые не гарантируют возвратность и ликвидность в той мере, в какой это необходимо для страховой деятельности.

Выводы

Страховые резервы могут быть размещены в:

- государственные и муниципальные ценные бумаги;

- банковские вклады(депозиты);

- акции, облигации, векселя банков, жилищные сертификаты, инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов;

- сертификаты долевого участия в общих фондах банковского управления, доли в уставном капитале ООО и вклады в складочный капитал товариществ на вере;

- долю перестраховщиков в страховых резервах, деко-премий по рискам перестрахования;

- дебиторскую задолженность участников страхового рынка;

- денежные средства и иностранную валюту на счетах в банках;

- слитки золота и серебра;

- недвижимое имущество;

- денежную наличность.

В государственные ценные бумаги страховщикам рекомендовано размещать не менее 20% страховых резервов, сформировать по долгосрочному страхованию жизни, инее менее 10% страховых резервов по видам страхования, иными, чем страхование жизни.

В целях инвестирования российские страховщики активно используют государственные краткосрочные облигации (ГКО), облигации федеральных займов (ОФЗ). В банковские депозиты страховщики могут разместить не более 50% средств страховых резервов. Ценные бумаги акционерных обществ рассматриваются страховщиками как перспективные вложения активов. Страховые компании предоставлен право направлять часть страховых резервов - не более 40% средств - на приобретение недвижимого имущества.

С целью гарантий ликвидности вложений страховых резервов и осуществления выплат организация обязана иметь в наличии на расчетном счете в банке не менее 3% общей суммы резервов.

Для обеспечения сохранности вложенных активов не менее 80% страховых резервов должно быть инвестировано на территории РФ.

Эта мера позволит предотвратить отток капитала из России и защитит интересы национального страхового рынка.

Страховым организациям запрещено использовать страховые резервы на следующие цели:

- предоставление займов физическим и юридическим лицам, кроме выдачи ссуд страхователям по договорам страхования жизни на условиях, определенных законодательством;

- заключение договоров купли-продажи, кроме договоров по приобретению объектов инвестирования;

- инвестиций в чеки, банковские сберегательные книжки на предъявителя, приватизационные ценные бумаги;

- приобретение акций и паев товарных и фондовых бирж;

- оплату труда работников страховой компании, оказание им материальной помощи, выдачи ссуд и т.п.;

- оплату налогов и штрафных санкций.

Введение ограничений по инвестированию активов страховых организаций вполне оправдано. Анализ инвестиционной деятельности в части размещения страховых резервов свидетельствует о том, что некоторые страховщики рассматривают их как собственные средства и используют не по назначению - на цели потребления, материального поощрения, хозяйственные нужды и т.п.

Инвестирование страховых резервов с учетом специфики страхования должно гарантировать их сохранность, обеспечивать финансовую устойчивость страховых операций, ориентировать страховщика не на получение краткосрочной выгоды, а на достижение материальных конечных результатов.

Литература

1. Бабич А.М. ,Павлова А.Н. Финансы: Учебник. - М.: ИД ФБК - ПРЕСС,2000

2. Вахрин П.И., Немитой А.С. Финансы, денежное обращение, кредит: Учебник. - М.: Издательскоторговая корпорация «Доликов и К»,2002

3. Денисова И.П. Страхование. - М.: ИКЦ «Март»; Ростов на Дону: издательский центр «Март»,2003

4. Финансы, деньги, кредит: Учебник/ под ред. О.В.Соколовой. -М.: юристь, 2001

5. Финансы денежное обращение кредит учебник для вузов, Л.А. Дробозина, Л.П.Окунева, Л.Д. Андросова и др., под ред проф. Л.А. Дробозиной. - М «Финансы, ЮМИТИ,1997.

6. Финансы и кредит серия « средние проф. Образование», - 3-е изд., перераб. И доп. - Ростов на Дону: «Феникс»,2005

Размещено на Allbest.ru