Банковская система в условиях финансовой глобализации

Общепризнанно, что любая деятельность государства имеет юридически-властный характер, это - юридическая деятельность государственных органов. Способы государственного управления, по существу, делятся на субординационные ("жесткое", прямое регулирование) и координационные ("гибкое" регулирование), опосредованное воздействие которых осуществляется посредством координационной юридической практики. Эта разновидность практической деятельности государства выполняла и выполняет важную экономическую функцию.

Экономическая функция занимает ведущее место среди общесоциальных функций юридической практики, поскольку "эффективное развитие и функционирование экономики является основой для достижения целей, стоящих перед юридической практикой, правовой системой, обществом в целом, а производство, обмен и распределение материальных благ находят преимущественно правовое опосредование" Максуров А.А Государственные меры по координации деятельности банковской системы. // Финансы и кредит.-2009.-№13. необходимо отметить, что, современные исследователи определяют экономическую функцию государства с точки зрения "характеристики роли и места государства в регулировании экономических отношений, выражающейся в выработке и координации государством развития экономики страны в наиболее оптимальном режиме".

Эта функция, по существу, выражается не только в приоритетной защите основных правовых ценностей рыночной экономики (таких как свобода предпринимательства, конкуренция, собственность вне зависимости от формы), но и в государственно-правовой помощи новым рыночным институтам России. Она позволяет согласовывать экономические интересы и свободы участников гражданского оборота, хозяйственной деятельности с социальной справедливостью, интересами государства и общества в целом, принципами правового воздействия на общественные отношения. Эффективность деятельности государства в качестве собственника значительной части имущества также напрямую зависит от полноты реализации экономической функции юридической практики. Н. И. Сазонов отмечает, что "экономическая функция выражается в выработке и координации государством стратегических направлений развития экономики страны в наиболее оптимальном режиме".

Разновидностью экономической функции выступает функция координации банковского рынка.

В Конституции Российской Федерации провозглашается невмешательство государства в экономическую систему, хотя государство и может в общественных интересах регулировать (а, значит, и координировать) деятельность экономических субъектов).

В ст. 9 Федерального закона от 02.12.1990 N 395-1 (ред. от 28.02.2009) "О банках и банковской деятельности" закреплены принципы невмешательства государства в банковскую систему, однако речь идет лишь об отсутствии прямого вмешательства посредством субординационного воздействия. Координационные меры, от которых государство временно отказывалось в 1990-х гг., на сегодняшнем историческом этапе достаточно популярны. Речь идет не только о таких классических механизмах регулирования банковской деятельности, как банковский надзор (фактически - финансовый контроль), осуществляемый ЦБ РФ на основании упомянутого ранее закона и Федерального закона от 10.07.2002 N 86-ФЗ "О Центральном Банке Российской Федерации", регулирование вопросов банкротства кредитных организаций, лицензирование банковской деятельности, установление минимальных резервов и т. п., а также относительно новых механизмах - таких как институт гарантирования вкладов.

Таким образом, с данных позиций можно выделить как "классические", так и относительно новые меры координационного регулирования государством банковского рынка.

К числу основных "классических" мер координации банковской деятельности мы относим установление требований к открытию кредитной организации (требования к уставному капиталу, к руководству и т.п.) и требование об исполнении данных обязательных норм; банковский надзор со стороны ЦБ РФ и его территориальных органов; иные полномочия, осуществляемые ЦБ РФ на основании упомянутых ранее законов; регулирование вопросов банкротства кредитных организаций, лицензирование банковской деятельности, установление минимальных резервов.

Для "классических" мер характерны длительность и традиционность их применения, наработанная практика взаимодействия с подконтрольными субъектами и иными органами, признание и применение этих мер повсеместно в мировом сообществе, их явная целесообразность как для проверяемых (координируемых) субъектов, так и для общества в целом.

Например, очевидно, что банковский надзор как финансово-правовая категория существует в силу наличия необходимости в защите публичных интересов в сфере финансовой деятельности государства и является одним из важных элементов государственного финансового контроля.

Эти меры уже были прописаны в первых редакциях Федеральных законов "О Центральном банке РФ" и "О банках и банковской деятельности" в начале 1990-х гг. Они применяются в текущем режиме и сегодня, хотя, это не исключает изменения конкретных норм-требований, таких как минимальные резервы и т.д. на подзаконном уровне.

Меняются данные акты и на высшем уровне - на уровне Федерального закона. Новый Закон "О Центральном банке Российской Федерации", принятый в 2002 г. и пришедший на смену одноименному российскому закону, за 6 лет претерпел

14 редакций и 6 существенных изменений, а Закон "О банках и банковской деятельности" за время своего существования - 30.

"Классический" характер данных мер не препятствует спорам об их природе, среди наиболее распространенных - споры о правовом статусе Центробанка России и его полномочиях. В частности, многие специалисты отмечают, что конституционно-правовой статус ЦБ РФ не может быть признан оптимальным, и он никоим образом не влияет на реальный сектор экономики. Следует отметить, что предусмотренные Конституцией Российской Федерации и федеральными законами ограничения деятельности ЦБ РФ практически не действуют. Приходится констатировать всевластие банка. Исследование убеждает нас, что Центробанк в своей деятельности в рамках банковской системы страны сосредоточил в своих руках все основные функции: нормотворческую; исполнительскую; судебную. Существующая мировая практика не знает такой концентрации полномочий, как у Центрального банка РФ. Такого нет ни в одной развитой стране в мире, которая действует в условиях глобального перемещения капиталов и банковских услуг.

В будущем возможно распределение многих основных функций Центрального банка (кроме, однозначно, поддержания курса рубля, на чем сходятся все исследователи) среди других органов власти, в т. ч., вновь создаваемых для этих целей.

Относительно новые меры координационного воздействия либо являются действительными новеллами, не свойственными для прежней российской банковской системы, либо представляют собой процесс "творческого углубления" и переработки уже существующих мер, частичное изменение сути этих мер.

К числу последних, например, можно отнести меры по страхованию вкладов, хотя пока еще система страхования вкладов полностью не отделена от лицензирования банковской деятельности. Такое отделение позволит в итоге децентрализовать и усилить контроль за банковской деятельностью в интересах конечного потребителя банковских услуг. В качестве такого гаранта многие называют Федеральный фонд страхования банковских вкладов, финансируемый совместно ЦБ РФ и коммерческими банками - участниками системы страхования вкладов.

Нынешнее положение банковской системы России уже позволяет выделять современные и докризисные меры координационного регулирования.

Среди современных, "кризисных" мы можем считать, в частности, Федеральный закон от 27.10.2008 N 175-ФЗ "О дополнительных мерах для укрепления стабильности банковской системы в период до 31 декабря 2011 года", хотя это только начало процесса. Вероятно, что в ближайшее время последуют и другие изменения в законодательстве, направленные на борьбу с кризисными проявлениями, например в законодательство о банкротстве кредитных организаций, в законодательство об ипотеке и т. п.

Начавшийся кризис обнажил уже многие ранее отмечавшиеся исследователями негативные стороны современной банковской системы России. Он показал, что наши банки не только пока еще очень слабы и экономически зависимы от иностранных банков, но и экономически и политически сильно зависят от государственной власти. Власть, в свою очередь, все более и более осознает, что изъятие населением средств из банков ("бегство вкладчиков") означает недоверие не только и не столько к банковской системе, сколько к государству, которое координирует деятельность этой системы. Указанное проявляется, например, в некоторой "социализации" банковского законодательства.

Таким образом, существуют следующие типы антикризисных мер в банковской системе:

1. Экономические меры надзора и регулирования, при которых, банки будут напрямую принуждаться к "государственно одобряемому" поведению, например "вкладываться" в реальный сектор экономики. Этому способствует и увеличение доли государства в кредитном секторе, "передел" на банковском рынке. Причем необходимо отметить, что, в основном, эти средства координации видятся именно не экономическими, а именно государственно-властными;

2. не исключены и некоторые организационные изменения в сфере государственной координации банковской системы. Все чаще упоминают, что Банк России - далеко не единственный регулирующий орган. Разумеется, будущие органы управления банковской системой должны являться инструментом государственного влияния на банковскую систему, а, кроме того, обладать контрольно-надзорными полномочиями над основной деятельностью организаций второго уровня банковской системы.

Скорее всего, будет "причесан" и несколько непонятный статус Агентства по страхованию вкладов как страховщика и ликвидатора кредитных организаций в одном лице. Его роль увеличится;

3. "Социализация" законодательства, координирующего банковскую систему. Здесь говорится и о повышении размера государственных гарантий по привлеченным вкладам до 700 тыс. руб., и о страховании вкладов в целом, и о возможных дополнительных мерах по защите прав вкладчиков - физических лиц при банкротстве кредитных организаций. И, конечно, нельзя исключать того, что даже предложение одной из проправительственных общественных организаций о введении моратория на взыскание банками средств по просроченному ипотечному кредитованию может получить продолжение в виде государственного нормативного акта.

3. Международные стандарты банковской деятельности: сохранение финансовой стабильности

Основной задачей Международных стандартов банковской деятельности является сохранение финансовой стабильности в условиях финансового кризиса. Для начала рассмотрим историю этих международных стандартов.

С конца 60-х гг. эксперты центральных банков предлагали создать систему международного контроля за международными финансовыми рынками, поскольку деятельность коммерческих банков подрывала валютную политику центральных банков и органов валютного контроля. Однако введение системы международного контроля противоречило бы принципам Бреттон-Вудских соглашений или ОЭСР в части свободы международного движения капиталов.

С начала 80-х гг. в международных финансовых центрах (Гонконг, Сингапур, Каймановы острова и др.) самопроизвольно начался процесс дерегламентации, который сопровождался постепенной отменой национальных норм в сфере валютного контроля.

Идея международного контроля трансформировалась в согласованные действия центральных банков, производимые на консультационной основе. Центральные банки стали укреплять устойчивость международной банковской системы не посредством международного кодекса контроля, а посредством систематизации национальных правил и практики в форме рекомендаций.

До этого времени усилия центральных банков были сконцентрированы на повышении степени прозрачности рынков; приспособлении техники и сферы предварительного наблюдения за рынками и банками для того, чтобы обеспечить эффективность на международном уровне; укреплении балансов кредитных учреждений (особенно собственных средств); уменьшении на национальном уровне рисков кризиса, которые могли быть следствием неплатежеспособности банков или недостаточной ликвидности рынка,

С 1965 г. БМР по поручению центральных банков наблюдал за статистикой эволюции международных рынков капитала. Ежеквартальные отчеты БМР и необходимость осуществления эффективного контроля способствовали унификации национальных правил бухгалтерского учета и статистической отчетности в финансово-кредитной сфере.

В 1974 г., после срыва в работе трех крупных банков, - "Нег-statt" (Германия), "Banca Privata Italiana" (Италия) и "Franklin National Bank" (США), - был создан Наблюдательный комитет (объединяющий экспертов центральных банков основных промышленно развитых стран), который выработал "принципы для контроля за банковскими учреждениями за границей" - Базельский конкордат (1975 г.).

Целью Базельского конкордата было усиление контроля за деятельностью банков путем организации распределения задач между центральными банками таким образом, чтобы ни одно заграничное отделение крупного международного банка не могло избежать соответствующего контроля со стороны хотя бы одного эмиссионного института. На практике центральным банкам рекомендуется распространять наблюдение за платежеспособностью своих национальных банков и на их иностранные отделения, в особенности с использованием консолидированных бухгалтерских документов. Кроме того, контроль за ликвидностью отделений и филиалов иностранных банков следует осуществлять, в первую очередь, центральным банкам по месту нахождения иностранных отделений и филиалов коммерческих банков.

Эти рекомендации были дополнены в 80-е гг. Наблюдательный комитет рекомендовал центральным банкам наблюдать за эволюцией забалансовых операций банков, подверженных особым рискам; предложил систему классификации, позволяющую оценивать новые риски банковских операций, и рекомендовал национальным центральным банкам наблюдать за этими операциями на мировых финансовых рынках.

Основное достижение Наблюдательного комитета состоит в том, что при его содействии и участии центральных банков промышленно развитых стран было заключено Базельское соглашение 1988 г.

Соглашение предусматривает, что все международные банки будут действовать в одном режиме (это касается их собственного капитала). Соглашение дает определение собственного капитала, который должен формироваться наполовину из капитала и резервов, отображенных в финансовых отчетах, возможного сальдо скрытых резервов, некоторых резервов на покрытие долгов и смешанных финансово-долговых инструментов. Соглашение определяет рисковые активы (все банковские активы, в том числе забалансовые обязательства, при этом каждый тип активов взвешен в соответствии с уровнем риска), а также формулирует минимальный коэффициент рисковых активов для кредитных учреждений: собственные средства каждого учреждения должны составлять (с 1991 г.) по меньшей мере 8% от активов, взвешенных в соответствии с уровнем риска, причем рассчитывать эти коэффициенты по каждому банку было поручено национальным центральным банкам. Соглашение указывает, что центральные банки, соблюдая установленные минимумы, будут использовать определенные в нем правила в международной и национальной практике и имплементировать их в национальную систему права.

Базельское соглашение знаменует собой основной этап в международной финансовой и банковской системах: впервые стали применяться идентичные правила минимальной платежеспособности ко всем крупным международным банкам.

В настоящее время Наблюдательный комитет занимается также иными проблемами банковской практики: методами формирования резервов для покрытия долгов, правилами бухгалтерского учета рисков по свопам, контролем ликвидности и т.д.

Таким образом, центральные банки при содействии международных организаций внедряют в национальную практику международные правила, сформированные на основе согласованных координационных действий центральных банков на международном уровне.

Основными целями Международных банковских стандартов является регулирование банковской деятельности:

- обеспечение соблюдения государственных, общественных и частных интересов в процессе предпринимательской деятельности кредитных организаций;

- обеспечение непрерывного денежного обращения, эффективности платежей и межбанковских расчетов между субъектами экономического оборота, бесперебойного функционирования платежно-расчетной системы в рамках банковской системы.

- регулирование порядка осуществления банковской деятельности, установление обязательных для кредитных организаций правил проведения банковских операций, в том числе валютных;

- координация, регулирование и лицензирование организации расчетных, в том числе клиринговых, систем в РФ, а также установление правил, форм, сроков и стандартов безналичных расчетов;

- установление специальных государственных стандартов, предъявляемых к кредитным организациям;

- осуществление денежно-кредитного регулирования (процентные ставки по операциям, операции на открытом рынке, рефинансирование и т.п.);

- установление порядка ведения кассовых операций, бухгалтерского учета, составления и представления бухгалтерской и статистической отчетности для организаций, включенных в банковскую систему;

- установление порядка создания, регистрации и лицензирования кредитных организаций; установление требований к уровню подготовки и квалификации руководителей и главных бухгалтеров кредитных организаций;

- регистрационно-лицензионная деятельность;

- установление порядка осуществления банковского надзора и контроля.

Как следует из ст. 55 Соглашения о партнерстве и сотрудничестве, учреждающего партнерство между Российской Федерацией, с одной стороны, и Европейскими сообществами и их государствами-членами - с другой, ратифицированного Федеральным законом от 25 ноября 1996 г. № 135-ФЗ, Россия взяла на себя обязательство лишь стремиться к постепенному достижению совместимости своего законодательства с законодательством Сообщества. Причем, процесс сближения законодательств распространяется и на банковскую деятельность.

Но из упомянутой статьи Соглашения вовсе не следует, что РФ присоединилась к Рекомендациям Базельского комитета по банковскому надзору, равно как и к каким-либо иным международным стандартам банковской деятельности. Не содержится в Соглашении и какого-либо поручения Банку России присоединиться к международным стандартам банковской деятельности или банковского надзора от имени Российской Федерации.

Таким образом, реализуя государственную политику, Банк России вправе представлять в отношениях с субъектами международного права Российскую Федерацию. Кстати, именно такой вывод следует из содержания ст. 50 Федерального закона «О Центральном банке РФ (Банке России), согласно которой «Банк России представляет интересы Российской Федерации во взаимоотношениях с центральными банками иностранных государств, а также в международных банках и иных международных валютно-финансовых организациях». Поэтому Банк России, конечно же, обязан строить свои взаимоотношения с упомянутыми выше лицами, руководствуясь государственными решениями РФ, как субъекта международного права.

Таким образом, международные стандарты банковской деятельности могут использоваться в процессе банковского регулирования в России при условии их закрепления в федеральном законодательстве либо присоединения России к соответствующим международным стандартам в порядке, предусмотренном федеральным законодательством.

Необходимые условия по антикризисной политике в области банковского сектора:

1. Тесная координация действий Правительства, монетарных властей и банковского сообщества. Формирование системы банков - партнеров монетарных властей по проведению антикризисных мероприятий и развитию банковской системы.

2. Эффективное снятие девальвационных ожиданий мерами курсовой политики, переход от политики повышения процентных ставок к политике их снижения. Без выполнения этих условий «перезапуск» отечественного банковского сектора будет невозможен.

Итак, основные направления антикризисной политики:

1. Решение проблемы рекапитализации с опорой на концентрацию банковского сектора, формирование системы банков партнеров монетарных властей по оздоровлению проблемных кредитных организаций.

Концентрация позволит существенно повысить кредитную мощность банковской системы ( эффект более высокой диверсификации рисков на крупном рынке). Кроме того, увязка предоставления банку дополнительного капитала от государства (через субординированные кредиты и т.п.) с участием банка в программах по оздоровлению других банков позволит уменьшить число «точек входа» государственного капитала в банковскую систему и, тем самым, улучшить контроль за их использованием.

2. Поддержка «цивилизованной» эмиссии собственных векселей банков и вексельного кредитования предприятий банками - способ решения проблемы нехватки ресурсной базы предоставления кредитов.

3. Активная увязка предоставления банкам и компаниям кредитной поддержки с участием последних в целевых программах (федеральных, ведомственных, субфедеральных), а так же проектах ЧГП.

Заключение

Опыт развитых стран свидетельствует, что участие в глобальном финансовом рынке ускоряет формирование структуры банковской системы, обеспечивает рациональное распределение ресурсов и диверсификацию банковских портфелей. Поэтому в условиях финансовой глобализации актуальными становятся изучение и освоение мировых тенденций и разработка взвешенной, основанной на рыночных принципах трансформации банковской системы.

Главная задача трансформационных процессов - стать равноправной частью глобальной финансовой системы. Только эффективная банковская система сможет обеспечить конкурентоспособность страны и экономическую стабильность в условиях глобализации. Анализ российской банковской системы показывает, что несовершенное законодательство и низкая институциональная среда увеличивают опасность, исходящую от глобальных потоков капитала

Быстрее всего на сегодняшний день идет интеграция денежно-кредитных инструментов регулирования. В частности, в рамках ЕС функционирует единый Центробанк, что свидетельствует об очень высокой степени интеграции денежно-кредитного регулирования. Выпуск с 1 января 1999 года в обращение ЕВРО, который, несмотря на его неоднозначное влияние в области экономико-политических отношений между Европой и США, является наивысшим проявлением европейской интеграции, - это также инструмент денежно-кредитного регулирования. Об опережении темпов интеграции в денежно-кредитной сфере говорит также тот факт, что в Европе есть единый рынок капитала, но нет, например, единого рынка рабочей силы (в разных странах в этой сфере действуют иногда принципиально различные законодательные нормы) и других специфических товаров. Однако бюджетно-финансовые регуляторы даже в современной Европе продолжают реализовываться в основном на национальном уровне, международные организации устанавливают только границы колебаний определенных показателей (уровня налогов, бюджетного дефицита и др.) На наш взгляд, это говорит о зарождении следующей тенденции. Межгосударственная система регулирования строится на неоклассическом принципе концентрации регулирующих государственных действий в денежно-кредитной сфере. Но если денежно-кредитное регулирование выносится на межгосударственный уровень, то для национальных систем регулирования остаются другие косвенные (в основном, финансовые) и внутренние административно-правовые регуляторы.

Глобальная экономика является столь же неустойчивой, как и национальная, следовательно, в условиях глобальной экономики потребность в государственном регулировании не исчезает. Напротив, его значение усиливается, а его методы совершенствуются. Поэтому, все положения об отказе от государственного вмешательства в экономику являются ошибочными, речь может идти лишь о переносе части функций на межгосударственный уровень и изменении методов регулирования

Глобализация зарождается в реальном секторе, однако наиболее остро она отражается на финансово-кредитной сфере. Последняя, кроме того, служит инструментарием межгосударственного регулирования глобальной экономики

Перед российской банковской системой стоит проблема адекватного ответа на вызов процесса финансовой глобализации. Свидетельство этому - либерализация валютного законодательства, снятие ограничений на валютные операции движения капитала, что ускоряет процессы интеграции банковской системы России в международную финансовую систему.

интеграция России в мировую финансовую систему предполагает, в частности, ее реальное взаимодействие с межгосударственными институциональными структурами, предназначенными для регулирования мировых экономических и валютно-финансовых отношений, членство в ведущих международных организациях, в первую очередь в МВФ.

Основными чертами глобализации является изменение процессов финансово-банковской системы, ориентация региональных банков на международные стандарты управления, создание международных систем информатизации банковской деятельности.

В условиях глобализации мировых финансовых рынков значительно усиливаются процессы интеграции национальных банковских институтов в мировую финансовую систему (МФС). Основной причиной интеграции банков является все более возрастающая потребность клиентов в банковском обслуживании за пределами своей страны при осуществлении внешнеэкономической деятельности.

Можно также отметить, что ряд известных финансистов, в том числе в США, заявили об отказе от долларовых активов. Многие страны предпочитают выходить на развивающиеся, более доходные рынки, в том числе и в Россию. ЦБ некоторых стран, например Китая, также начинают выходить из долларового пространства, при этом нефть и золото на мировом рынке дорожают.

Однако важно, чтобы этот переход был бы постепенным. Ведь если темпы коррекции изменятся, возможны серьезные международные проблемы, и все это понимают. Наиболее важный вопрос, на который пока еще не получен ответ от финансовых аналитиков, возможен ли глобальный финансовый кризис, вызванный массовым бегством от доллара, а также серьезным экономическим кризисом в США на фоне резкого падения цен на недвижимость.

Глобализация финансовых рынков способствует распространению кризисных ситуаций на сегменты финансовых рынков других стран, таких как кризис ипотечного кредитования США, начавшийся в конце 2006 г. с массового невозврата жилищных кредитов благодаря необдуманному использованию производных инструментов. Ипотечный кризис еще нельзя считать завершенным, однако можно провести предварительный анализ предпосылок и последствий. До начала 2007 г. цены на недвижимость в США росли более высокими темпами, чем процентные ставки по кредитам, при этом кредитно-ипотечные организации расширяли круг заемщиков и перестали обращать внимание на их кредитный рейтинг ради быстрого извлечения прибыли. Американские заемщики брали ипотеку с целью перепродажи недвижимости по более высокой цене, при этом круг замкнулся - недобросовестные заемщики стали брать ипотечный кредит со спекулятивными целями быстрой продажи недвижимости по более высоким ценам. При этом ставки межбанковских кредитов в Лондоне (LIBOR) резко возросли и достигли к концу 2006 г. 4,9 %, что увеличило затраты заемщиков на выплату кредитов. Замкнутый круг нескончаемых потерь попытались прервать монетарные институты США и выдали банковскому сектору беспрецедентный кредит более 200 млрд долл. При этом ставки для добросовестных заемщиков были заморожены. Это стабилизировало ситуацию, однако американские компании понесли огромные потери как в финансовом, так и в строительном секторе, а американские заемщики потеряли доверие к ипотечным банкам.

Список использованных источников

1. Алескеров С.И., Землин А.И., Ольховская Н.П. Банковское право. - М.: Экономика, 2008 г.

2. Балобанов А. Банки и банковское дело: - СПб.: Питер, 2007 г.

3. Банковский кризис в России: причины, последствия кризиса банковской системы - 2008. // Интернет-портал «Экономический кризис.ру» - http://www.economic-crisis.ru/novosti-crizisa/bankovskij-krizis-v-vrossii.html

4. Белоглазова Г.Н., Кровелецкая Л.П. Банковское дело. -М.: Финансы и статистика. -2008.

5. Бекетов Н. В. Трансфер управленческих технологий в условиях глобализации мировой экономики//Дайджест-Финансы.- 2008.- № 3.

6. Братко А. Г. Кто должен развивать банки //Банковское дело.-2006.- №2

7. Букато В.И., Львов Ю.И. Банки и банковские операции в России. Под ред. М.Х. Лапидуса. - М.: Финансы и статистика. -2008

8. Воронин Д. В. Развитие банковского сектора в России в первом полугодии 2009 г. //Банковское дело.- 2009.- №10.

9. Геращенко В. Пути развития и реструктуризации российской банковской системы // Аналитический банковский журнал. -2009. -№ 4-5.

10. Диденко Д.В. Влияние финансовой глобализации на трансформацию банковской системы России // Банковское дело.-2009.-№12.-С.46

11. Дворецкая А. Ресурсы рынка капитала как источник финансирования реального сектора экономики // Вопросы экономики. -2007.- № 11.-С.92.

12. Дементьева С., Алешкина Т. Банки совсем опустели // Газета «Коммерсантъ».-2008.-№ 234

13. Жарковская Е.П., Арендс И.О.. Банковское дело. - М.: «Омега-Л», 2007г.

14. Кагарлицкий Б. Глобальная ломка. //Наши деньги. 2008.- № 11.-С.12-16

15. Киселева Е.А.. Макроэкономика. - М.: Эксмо, 2007.

16. Концепция долгосрочного социально-экономического развития РФ/МЭРТ, М.: 2008

17. Концепция развития банковского сектора РФ до 2020 года/ Эксперт РА, 2008 - http//www. asros.ru.

18. Коробкова Г. Банковское дело.- М.: Экономистъ, 2008.

19. Кроливецкая Л. П., Белоглазова Г. Н. Банковское дело. - СПб.: Питер, 2008.

20. Лаврушин О.И., Афанасьева О.Н., Корниенко С.Л. Банковское дело: современная система кредитования - М.: КноРус, 2007.-С.28

21. Материалы VII Международной научно-практической конференции "Страны с переходной экономикой в условиях глобализации". - М.: РУДН, 2008.

22. Медведев В. Л. Глобализация экономики: тенденции и противоречия // Мировая экономика и международные отношения. - 2007. - № 2. -С.3-10

23. Мовсесян А. Информационно-финансовый подход к экономической интеграции // "Вопросы экономики.-2007.-№7.

24. Островская О. М. Банковское дело. - М.: Пресс-сервис, 2003.

25. Омельченко А. Н., Хрусталев Е. Ю. Присутствие иностранных банков на российском рынке: проблемы и решения // Банковское дело.- 2007.- № 2.-С.10.

26. Омельченко А.Н. Проблемы допуска иностранных банков в финансовый сектор РФ // Банковское дело.- 2009.- № 5.

27. Официальный сайт Банка России - http//www. cbr.ru.

28. Саркисянц А. О роли банков в экономике // Вопросы экономики. - 2009.- № 3.

29. Семенюта О.Г. Основы банковского дела. -М.: Феникс. -2008.

30. Финансовый кризис в России: причины, следствия и потерпевшие. // Информационный Интернет-портал Банки.ру, 18.09.2008 http://www.banki.ru/news/pressreleases/?id=647927

31. Хрусталёв Е.Ю. Тенденции развития банковского дела в условиях экономической глобализации //Финансы и кредит.-2009.-№ 11.-С. 31

32. Чайкина Ю., Аскерзаде Н.. Банки заработали в кредит //Газета «Коммерсантъ».-2009.-№78П (4133).

33. Чайкина Ю., Алешкина Т. Банки простились с длинным долларом // -2009.-№ 55П (4110).

34. Чувиляев П. 7 трилионов на кризис // Журнал «Деньги».-2008.-№50.

35. Шишков Ю. Россия в глобализируемой системе международных хозяйственных связей // Российский экономический журнал.- 2008.- №9-10

36. OECD Declaration on International Investment and Multinational Enterprises. OECD, 1976. 21 June (Reviewed in 1979, 1984, 1991 and 2000).

Приложение 1

Рисунок 1 - Ликвидные и рублевые активы банков (средства в облигациях Банка России, на корреспондентских счетах и на депозитах в Банке России, млрд.руб.) О. Солнцев. Трансформация банковской системы под воздействием кризиса. Центр макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования. 2010.

Приложение 2

Рисунок 2 - Задолженность банков перед Банком России (млрд. руб.) и ставка привлечения средств от банка России (% годовых) Мамонов М. Банковская система в условиях кризиса: структурные сдвиги и адаптация ключевых групп банков. Трансформация банковской системы под воздействием кризиса. Центр макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования. 2010.

Приложение 3

Таблица 1 - Таблица основных показателей развития банковского сектора.

Приложение 4

Рисунок 3 - Внешний долг негосударственного сектора. Институт экономики РАН. http://institutiones.com/general/1158-mirovoj-finansovyj-krizis.html

Приложение 5

Таблица 1 - Платежный баланс Российской Федерации за 2008 год (млрд долл. США) См. Там же.

Приложение 6.

Рисунок 4.Денежная масса (М2). Прирост в % к началу года. См. Там же.

Приложение 7

Рис 5. Количество тематических и комплексных проверок проведенных ЦБ РФ в кредитных организациях за период 2004-2009 гг. Годовые отчеты Банка России за 2004-2009 гг. М. ЦБ РФ.

Приложение 8

Таблица 2. Процент выполнения плана проверок кредитных организаций по округам Российской Федерации за 2004-2009 гг. Годовые отчеты Банка России за 2004-2009 гг. М. ЦБ РФ.

Приложение 9.

Рис. 6. Характер выявленных нарушений ЦБ РФ у кредитных организаций за период 2004-2009 гг. Годовые отчеты Банка России за 2004-2009 гг. М. ЦБ РФ.