Организация аналитической работы в банке

Выделяют следующие этапы аналитического анализа.

Подготовительный этап анализа включает в себя определение объектов и субъектов анализа. Объектом экономического анализа (то на что направлен анализ) выступает коммерческая деятельность каждого отдельного банка и их группировок (по территориальному, функциональному признаку и т.п.).

Так, объектами финансового анализа могут быть: ресурсная база банка, банковские операции и банковские услуги, финансовые результаты работы банка и его филиалов, финансовое состояние банка, сложившаяся система финансового управления в банке, используемые технологии и системы финансовой безопасности и др. По мере углубления анализа все его объекты могут детализироваться.

Субъектами анализа (тот кто может проводить анализ) являются:

а) коммерческие банки (отдельные банковские специалисты - экономисты, аналитики, соответствующие структурные подразделения);

б) контрагенты и корреспонденты банка, включая Банк России;

в) кредитные организации;

г) государственные налоговые органы;

д) аудиторские фирмы;

е) местные и центральные органы власти;

ж) реальные и потенциальные клиенты банка;

з) прочие юридические и физические лица.

Во время подготовительного этапа происходит отработка и детализация организационных моментов, в т.ч. выбор организационных форм проведения анализа, распределение обязанностей между отдельными субъектами анализа, подготовка и отбор первичных данных; планирование аналитической работы, постановка задачи и определение целей; разработка необходимого программного обеспечения и подготовка макета выходных данных; методологическое и информационное обеспечение аналитической работы.

Предварительный этап состоит из следующих шагов: проверка достоверности, анализ качества и отбор данных; группировка, комбинирование и структурирование данных; расчет оценочных и нормативных абсолютных и относительных показателей.

Аналитический этап. Включает в себя описание полученных показателей на основе изучения динамики, структуры и группировок показателей; сопоставление текущей позиции банка с результатами работы банков-конкурентов, с нормативными показателями, установленными ЦБ РФ; окончательное изложение результатов исследования.

На заключительном этапе предполагается проведение оценки уровня и качества менеджмента банка, а также выработку прогнозов и рекомендаций.

3. Методы анализа деятельности банка

3.1 Теоретические основы выбора методики

Любой вид анализа, любое направление предусматривает использование особых методов анализа. Обращаясь к теории, метод анализа представляет собой систему теоретико-познавательных категорий, научного инструментария и регулятивных принципов исследования финансовой деятельности банка. Методом экономического анализа является комплексное, взаимосвязанное исследование деятельности коммерческого банка с использованием математических, статистических, учетных и других приемов обработки информации.

В настоящее время существуют различные методы, используемые в системе анализа финансово-хозяйственной деятельности банка. Выбор методов анализа конкретной ситуации зависит от периода охвата анализа, цели анализа и времени осуществления анализа: в момент проведения операции или по окончании отчетного периода. Выбор конкретных методов при проведении анализа различными участниками зависит от целей анализа, квалификации аналитика, доступности информации.

Важнейшие методы экономического анализа деятельности банка - это:

1. Традиционные методы (сравнительный; нормативный; структурный; графический; метод табличного отражения; прочие методы).

2. Статистические методы (структурно - динамический; индексный; регрессионный; корреляционный; метод группировки; балансовый; прочие методы).

3. Математические методы (математическое программирование; имитационное моделирование; метод коэффициентов; линейные модели; факторный анализ; анализ вероятностных событий; прочие методы).

Охарактеризуем кратко некоторые из вышеперечисленных методов.

Структурный метод. Структурный метод подразумевает анализ структуры активов, пассивов, доходов и расходов банка с целью их оптимизации.

Целью анализа является выявление доли ресурсов, направленных в зоны повышенного риска, изменение состава и размера работающих активов, платных пассивов, изучение структуры баланса банка по срокам привлечения и размещения средств.

Различают вертикальный и горизонтальный структурный анализ. Проведение вертикального анализа предполагает изучение изменения структуры баланса, горизонтального -- изучение темпов этих изменений.

Вспомогательным при этом может являться метод группировки, который заключается в выявлении однотипных статей баланса банка, их укрупнении, классификации, сравнении.

Метод сравнения. Он предполагает сравнение неизвестного ранее явления с явлениями известными, изученными ранее для того, чтобы найти между ними общее или выявить кардинальные различия.

При анализе деятельности коммерческого банка этот метод используют для решения всех задач. Наиболее характерно сопоставление:

- плановых и фактических показателей деятельности банка с целью выявления степени выполнения бизнес - плана банка;

- фактических показателей результатов деятельности банка с нормативными показателями, установленными Банком России;

- фактических показателей с показателями предыдущих периодов для определения тенденции развития банка;

- показателей деятельности исследуемого банка с показателями других банков - конкурентов с целью определения места анализируемого банка на банковском рынке и его конкурентоспособности;

- результатов исследований различных элементов деятельности банка, что позволяет сделать общий вывод о качестве его работы (например, сопоставление анализа доходов и анализа затрат банка);

- результатов различных менеджерских решений высшего и среднего руководства банка с целью проведения качественного банковского менеджмента;

- результатов деятельности банка (его прибыльности и рентабельности) до и после внедрения каких - либо новых технологий - такой анализ позволяет оценить окупаемость этих технологий.

Метод сопоставления. Данный метод базируется на приведении всех показателей деятельности банка, используемых при его анализе, в сопоставимый вид (например, приведения количественного выражения всех показателей в единую валюту, учитывая курс, сложившийся на рынке на каждую конкретную дату).

Метод коэффициентов. Такой метод предусматривает использование не абсолютных, а относительных показателей. С помощью метода коэффициентов оцениваются показатели качества операций, ликвидности, доходности, рентабельности банка. Он применяется чаще для измерения рисков, оценки эффективности деятельности банка.

Метод группировок предусматривает группирование различных статей баланса (иной отчетности, например, отчета о прибылях и убытках) банка с целью выявления данных, необходимых для проведения анализа конкретного направления деятельности банка.

Например, группировка может идти по степени ликвидности, экономической сущности банковских операций, уровню доходности активов, стоимости пассивов и т.д.

Балансовый метод представляет собой сравнение активной и пассивной частей баланса банка и определение их равенства.

Графический метод - изображение выявленных в процессе анализа деятельности банка данных в виде графиков, различных фигур и рисунков. Такой метод способствует большей наглядности результатов проведенного анализа для менеджмента и собственников банка. Часто графический метод используется при расчете точек безубыточности.

Табличный метод представляет собой презентацию выявленной в процессе анализа информации в виде таблиц.

Этот метод представляется наиболее эффективным с точки зрения дальнейшего создания базы данных по результатам анализа деятельности банка за различные периоды времени.

Табличный метод позволяет наиболее полно проследить развитие деятельности банка в динамике на протяжении определенного времени. Использование информации представленной в табличном виде, наиболее удобно при проведении последующих анализов деятельности банка.

Экономико-математические методы используются при управлении ликвидностью банка, оценке фондовых инструментов и в расчетах окупаемости инвестиционных проектов.

В анализе часто используются модели типа «что, если», в которых при изменении условий происходит перерасчет конечных показателей.

Аналитическая работа предполагает сбор информации, основанный на определенной методике, наличие системы сбора и обработки материала. Если из года в год эти методики будут меняться, сравнение показателей за разные периоды может быть затруднено.

Аналитик в большинстве случаев самостоятельно выбирает систему методов анализа деятельности банка, исходя из особенностей ведения банковской деятельности, целей анализа, масштабов проводимых операций, специализации банка, целей банковской политики, размера самого банка, его клиентской базы, обеспеченности своевременными информационными и программными технологиями и пр.

В аналитической работе источниками данных являются бухгалтерская и финансовая отчетность, данные аналитического и внебалансового учета, а также первичные документы, банковские договоры и внесистемная информация.

Кроме того, используется внешняя информация о финансовых рынках и перспективах их развития.

В табл. 4 сгруппированы основные инструменты банковской аналитики, чаще других используемые при проведении анализа.

Таблица 4 - Основные показатели банковской аналитики

Некоторые из приведенных в этой таблице показателей будут рассматриваться более подробно в работе далее.

В процессе деятельности банка генерируется достаточно большое количество различной информации. И лишь для небольшой ее части регламентированы порядок и формы составления.

Поэтому эффективность методики зависит от полноты информации, используемой для анализа и, одновременно, доступной разработчикам методики.

К примеру, если для оценки реальной стоимости активов используется методика, основанная на оценке балансовых счетов второго порядка (письмо Банка России N18-У), погрешность расчетов может оказаться очень высокой, так как здесь не фигурируют конкретные ссуды, ценные бумаги, объекты недвижимости и т.д.

Если же для оценки используются данные аналитического и внесистемного учета по конкретным договорам, в которых к тому же могут быть отражены данные, позволяющие однозначно судить об условиях возврата ссуд или реальности продажи прочих активов, погрешность оценки будет значительно ниже.

Поэтому для повышения качества анализа следует использовать максимально подробную информацию. Однако на каком-то этапе анализ новой, более подробной информации, требуя все больших затрат, перестает существенно снижать погрешность расчетов (чаще всего зависимость погрешности анализа от объема анализируемой информации носит экспоненциальный характер).

В России, по крайней мере, еще 5-10 лет понадобится на формирование необходимой теории и соответствующего аналитического инструментария для достаточно точного описания процессов, происходящих в российских банках. В настоящее время наиболее распространенными оказались три подхода: адаптация зарубежных систем показателей; разработка на базе простейших экономических моделей деятельности банка систем экспресс-анализа основных характеристик деятельности банка; оценка нестабильных экономических процессов чисто статистическими методами.

Адаптация зарубежных методик, чаще всего базировавшаяся на американской системе оценки "CAMEL", первоначально развивалась по пути адаптации нашей исходной банковской информации, в основном агрегированной под американскую систему показателей, с одновременным поиском замены рекомендаций по экспертной оценке тех или иных характеристик финансового состояния банка (являющихся основой американского подхода к анализу банка) на набор формализованных коэффициентов и поиском наиболее приемлемых в российских условиях критериев их оценки.

У данного подхода существует достаточно высокий потенциал, с точки зрения проведения качественного анализа на его основе, но, во-первых, используемый в качестве основы прототип создан и эффективно работает в виде экспертной системы на базе очень большого объема аналитической и внесистемной информации о банке и среде его деятельности, а формализованная часть оценки характеристик состояния банка невелика и не играет определяющей роли; во-вторых, в основе CAMEL-метода лежат модели работы американских банков в американских условиях, которые во многих аспектах не совпадают с российскими условиями (так, за рубежом наличие 3-5% от совокупных активов остатков денежных средств считается достаточным для того, чтобы банк в текущей перспективе оставался платежеспособным, в России же неожиданный отток средств за короткий промежуток времени может составить и 10%, и 20%, и 30% от валюты баланса банка, что требует наличия адекватных денежных средств на счетах).

Полноценных же исследований процессов, определяющих характеристики финансового состояния банка, до сих пор не проводилось, в том числе и по причине недоступности или отсутствия необходимой для проведения исследования информации. Например, отсутствуют работы по оценке величины риска оттока средств клиентов со счетов в банке для разных категорий клиентов, возникающего в разных условиях работы банка, а без такой информации очень сложно предложить наиболее эффективную систему показателей для анализа характеристик ресурсной базы банка или же оценки его ликвидности.

У данного подхода весьма высокий потенциал с точки зрения проведения качественного анализа на его основе, но, во-первых, используемый в качестве основы прототип создан и эффективно работает в виде экспертной системы на базе очень большого объема аналитической и внесистемной информации о банке и среде его деятельности, а формализованная часть оценки характеристик состояния банка невелика и не играет определяющей роли; во-вторых, в основе CAMEL-метода лежат модели работы американских банков в американских условиях, во многих аспектах не совпадающих с российскими.

Наиболее ярким примером разработки на базе простейших экономических моделей деятельности банка систем экспресс-анализа его основных характеристик является методика оценки надежности банка В. Кромонова, уже много лет используемая для составления рейтингов рядом периодических изданий. Качество методики при таком подходе будет зависеть прежде всего от полноты отражения основных аспектов деятельности банка в предлагаемой модели. Невозможно составить верного представления о финансовом состоянии крупного универсального банка и его перспективах, не рассматривая, скажем, его деятельность, не нашедшую отражения в балансе (например, целый ряд российских банков до августа 1998 года заключил сделок на срочном рынке на сумму, превышающую порой в разы величину совокупных активов банка), или же состояние конкретных крупнейших кредитов, выданных банком и составляющих порой 50-80% кредитного портфеля банка. А как раз достаточно большое число таких методик отличаются максимально упрощенным набором показателей.

Соответственно, делая выбор такой методики, следует руководствоваться соотношением приемлемого значения погрешности результата анализа и приемлемым уровнем его трудоемкости. Иначе среди самых надежных банков может оказаться такой, чьи активы и пассивы в основном состоят из остатков на счетах оффшорных банков сомнительного происхождения.

Как уже отмечалось, деятельность банка представляет из себя взаимосвязь сложных экономических процессов, поэтому использование для их описания сложного математического аппарата, прежде всего статистического, более чем оправдано и может дать неплохие результаты, но только в том случае, если созданием методик будут совместно заниматься экономисты, определяющие сущность оцениваемых процессов, и статистики, подбирающие соответствующие случаю статистические модели.

Однако применимость для анализа статистических методов имеет естественные ограничения. Наиболее эффективно с их помощью можно отслеживать достаточно стандартные или же массовые операции. Например, для банка, проводящего тысячи кредитных операций и имеющего десятки тысяч заемщиков, можно достаточно точно определить уровень невозврата кредитов (например, 5% в год) и на основе этого достаточно точно прогнозировать качество кредитного портфеля для других -аналогичных по объему кредитного портфеля и количеству заемщиков -банков, а использовать эти данные при анализе деятельности банка, имеющего в кредитном портфеле всего два кредита, невозможно, так как невозврат любого из них ведет к потере половины кредитного портфеля, а обоих - к полной его потере (в этом случае более эффективным окажется факторный анализ конкретных кредитных вложений).

Порядок расчета показателей. Основную проблему здесь составляет отсутствие стандартов на базы данных, на основе которых производится расчет показателей. Так, для расчета риска оттока средств со счетов клиентов может потребоваться информация по досрочным отзывам депозитов (сроки и суммы). В балансе и, соответственно, в программе "Операционный день банка" формирование такой информации не предусмотрено. Но ее можно получить из ряда ведущихся в банке баз данных.

Для точного расчета рассматриваемого показателя необходимо корректно прописать все источники информации. Наибольшим недостатком открытых и опубликованных методик является либо полное отсутствие порядка расчета рекомендуемых показателей, либо расчет показателей на основе балансовых счетов второго порядка и символов отчета о прибылях и убытках, что не дает необходимого результата для решения большинства внутренних аналитических задач в банке.

Интерпретация результатов анализа представляет собой наиболее ответственный элемент методики, от которого в значительной мере зависит, будут ли реализованы все преимущества, заложенные другими элементами методики.

Допустим, расчет показал, что достаточность капитала имеет значение более 30%, остатки денежных средств на корсчете в Банке России составляют 40% от совокупных активов банка, все остальные активы недавно пролонгированы на длительные сроки, при этом обязательства до востребования составляют всего 10% ресурсной базы, остальные средства привлечены у физических лиц на срок свыше года.

Кроме того, объем поступающих в пользу банка платежей стабильно превышает объем платежей самого банка в пользу клиентов. От грозящей девальвации рубля банк застрахован - пассивы он привлек в основном в рублях, а кредиты сформированы в валюте. Одним словом, все характеристики по отдельности говорят об устойчивом состоянии банка и неплохих перспективах его дальнейшего развития. Однако через короткий промежуток времени банк может оказаться банкротом, потому что в случае сильной девальвация рубля происходит досрочный отзыв средств (более 60%) с депозитов физических лиц. К тому же выданные в валюте кредиты в один момент оказались невозвратными, так как доход заемщиков банка формировался не из валютной, а из рублевой выручки.

Можно привести и абсолютно противоположный пример. Проведенный расчет показал, что банк имеет недостаточный размер капитала (3%), а из-за понесенных убытков капитал опустился ниже зарегистрированного уставного капитала, недостаточную текущую ликвидность (9%), слабое качество активов (50% от совокупных активов не могут быть возвращены в банк, по крайней мере, в ближайшие три года), вместе с тем, хотя доля привлеченных средств невелика, 90% ее составляют обязательства до востребования, на балансе банка есть картотека неисполненных обязательств перед клиентами со сроком более 30 дней, в течение которого банк оспаривает в суде правомерность проведения данного платежа. Банк с такими характеристиками не только не может оцениваться как устойчиво работающий, но, в соответствии с нормативной базой Банка России и Федерального Законодательства, у банка должна быть немедленно отобрана лицензия на проведение операций.

Тем не менее, данный банк является вполне устойчиво функционирующей кредитной организацией. Во-первых, непроведенные платежи клиента действительно должны быть отозваны, и такое решение суд принимает через небольшой промежуток времени после проведенного анализа. Во-вторых, основной объем привлеченных ресурсов, составляющих всего 25% от валюты баланса банка, находится на счетах, близких к банку структур, и по существующей договоренности о неснижаемом остатке на расчетных счетах в течение года не будет востребован с банка, объем же проводимых банком платежей не превышает остатка средств на корреспондентском счете в Банке России. В-третьих, собственные средства банка составляют 70% его ресурсной базы, хотя величина рисков на балансе банка и за его балансом (банк имеет значительный объем выданных гарантий) действительно велика.

Величина активов, которые могут быть возвращены в банк, выше объема его обязательств перед всеми клиентами. В-четвертых, основной объем невозвратных активов образовался за счет реструктуризации государственных ценных бумаг и падения котировок корпоративных акций, возврат которых, тем не менее, возможен с минимальными потерями, но лишь через несколько лет, что банк может себе вполне позволить, учитывая наличие соответствующей ресурсной базы.

На практике таких ситуаций, возможно, не столь ярко выраженных, встречается довольно много. Самое неприятное, что вся необходимая информация может уже содержаться в результатах расчета показателей, но выводы будут сделаны абсолютно противоположные, потому что в методике будет либо отсутствовать, либо окажется весьма несовершенной система интерпретации полученных результатов.

Получается, что хотя среди полученных в результате анализа данных содержится вся необходимая информация, а система выводов имеет достаточно веское обоснование, выводы сделаны неверные.

При выборе методики следует учитывать, что банк - весьма сложный экономический объект, подверженный воздействию множества изменчивых факторов и имеющий большой объем исходных данных для анализа (нередко это десятки и сотни тысяч единиц информации на несколько отчетных дат).

Соответственно, качество проводимого анализа по выбранной методике во многом будет определяться тем, насколько характеристики используемого методического обеспечения соответствуют целям проводимого анализа, используемой информационной базе и позволяют адекватно оценивать условия деятельности банка и возникающие в его процессе риски.

Рассмотрим наиболее важные проблемы, способные снизить качество проводимого анализа деятельности банка в разрезе основных элементов методики анализа (рис.2).

Рисунок 2 - Состав основных элементов методики анализа финансового состояния банка

В процессе деятельности банка генерируется достаточно большое количество различной информации, при этом лишь для небольшой ее части, прежде всего агрегированной балансовой и финансовой отчетности, регламентированы порядок и формы составления. Поэтому эффективность методики в части использования информационной базы будет зависеть, прежде всего, от полноты информации.

Так, например, если для оценки реальной стоимости активов используется методика, содержащаяся в письме 18-У Банка России и составленная на основе оценки балансовых счетов второго порядка, то погрешность результата расчетов может оказаться очень высокой, так как на уровне счетов второго порядка в балансе не фигурируют конкретные ссуды, ценные бумаги, объекты недвижимости и т.д., если же для оценки используются данные аналитического и внесистемного учета по конкретным договорам, в которых к тому же могут быть оговорены условия возврата ссуд или продажи прочих активов, то погрешность оценки будет значительно ниже. Таким образом, для повышения качества анализа следует использовать максимально подробную (из доступной) информацию.

Однако при этом не стоит впадать в крайность - на каком-то этапе анализ новой, все более и более подробной информации, требуя все больших затрат, перестает существенно снижать погрешность расчетов - на практике эта зависимость погрешности анализа от объема анализируемой информации носит экспоненциальный характер.

Например, если баланс банка состоит всего из двух счетов - остатков по счетам кассы (99,9% от совокупных активов банка) и остатков по ссудному счету (200 субсчетов, составляющих в сумме 0,1% от совокупных активов банка), то детальный анализ кредитов позволит получить более точный результат, но увеличивающиеся временные и финансовые затраты делают более эффективной оценку реальной стоимости активов на основе анализа баланса по счетам второго порядка.

3.2 Методы, применяемые в анализе банковской деятельности