Активные операции коммерческих банков

Кафедра банковского дела

КУРСОВАЯ РАБОТА

Активные операции коммерческих банков

Новосибирск 2010

Содержание

Введение

1 Сущность активных операций

1.1 Понятие и виды активных операций

1.2 Классификация активов банка

1.3 Основные направления активных операций в РФ

2 Анализ активных операций коммерческого банка

2.1 Российским опыт управления ликвидностью активов

2.2 Основные тенденции развития банковских активов СФО

2.3 Исследование структуры и динамика показателей активных операций ОАО

3. Проблемы совершенствования и перспективы развития активных операций коммерческих банков

3.1 Проблемы развития активных операций банков

3.2 Диверсификация рисков портфеля размещения

Заключение

Список использованных источников

Приложения

Введение

Развитие рыночных отношений в России делает чрезвычайно важным вопрос о функциях и операциях коммерческих банков. В настоящий момент, в условиях развитых товарных и финансовых рынков, структура банковской системы резко усложняется. Идет поиск оптимальных форм институционального устройства кредитной системы, эффективно работающего механизма на рынке капиталов, новых методов обслуживания коммерческих структур. Поэтому сегодня весьма актуально изучение банковской системы и операций.

Активные операции банков представляют собой использование собственных и привлеченных (заемных) средств, осуществляемое банками в целях получения прибыли при одновременном соблюдении законодательных норм, поддержания необходимого уровня ликвидности и рациональном распределении рисков по отдельным видам операций.

Цель данной работы: исследовать в теоретическом плане сущность и значение активных операций коммерческих банков и проблемы их совершенствования.

Исходя из цели работы, были поставлены следующие задачи:

определить сущность активных операций коммерческих банков и их структуру;

рассмотреть механизм управления банковскими активами;

выявить тенденцию развития активных операций на данный момент и определить основные проблемы совершенствования.

Работа имеет три главы:

В первой главе характеризуются понятие активных операций и их структура. Здесь стоит цель ясно и точно изложить знания относительно основных понятий -- «заложить фундамент».

Во второй главе рассматриваются активные операции в контексте сегодняшней ситуации, их динамика и структура управления.

В третьей главе определены проблемы совершенствования активных операций и будущие перспективы.

При написании данной курсовой работы были использованы научные труды и монографии российских экономистов и специалистов в области банковского дела, некоторые учебные пособия и методические разработки, материалы периодической печати и статистическая информация.

1. Сущность активных операций

1.1 Понятие и виды активных операций

Активные операции представляют собой использование собственных и привлеченных ресурсов, осуществляемое банком для получения прибыли. В процессе проведения активных операций банки производят различные инвестиции, которые приносят доход в виде процентов, дивидендов или участия в прибыли совместных предприятий. При этом обеспечивается соблюдение определенных нормативов ликвидности и рациональное распределение риков по отдельным видам инвестиций.

Активные операции банка составляют существенную и определяющую часть его операций. Под структурой активов понимается соотношение разных по качеству статей актива баланса банка к балансовому итогу. Качество активов банка определяется целесообразной структурой его активов, диверсификации активных операций, объемом рисковых активов, объемом критических и неполноценных активов и признаками изменчивости активов.

По мнению Букато В.И., Львова Ю.И. основными активными операциями являются[17,212]:

кредитные операции, в результате которых формируется кредитный портфель банка;

инвестиционные операции, создающие основу для формирования инвестиционного портфеля;

кассовые и расчетные операции, являющиеся одним из основных видов услуг, оказываемых банком своим клиентам ;

прочие активные операции, связанные с созданием соответствующей инфраструктуры, обеспечивающей успешное выполнение всех банковских операций.

Результаты активных операций банков отражаются в активе его баланса, показатели которого позволяют судить о характере вложений ресурсов банка по состоянию на определенную дату. Состояние активов российских коммерческих банков представлено в таблице 1 [20].

Таблица 1 - Структура активов кредитных организаций, сгруппированных по направлениям вложений (млрд.руб.)

Лаврушин считает, что наиболее распространенными активными операциями банков являются[17,40]:

ссудные операции, как правило, приносят банкам основную часть их доходов. В макроэкономическом масштабе значение этих операций состоит в том, что посредством них банки превращают временно бездействующие денежные фонды в действующие, стимулируя процессы производства, обращения и потребления;

инвестиционные операции, в процессе их совершения банк выступает в качестве инвестора, вкладывая ресурсы в ценные бумаги или приобретая права по совместной хозяйственной деятельности;

депозитные операции, назначение активных депозитных операций банков заключается в создании текущих и длительных резервов платежных средств на счетах в Центральном банке (корреспондентский счет и резервный счет) и других коммерческих банках;

прочие активные операции, разнообразные по форме, приносят банкам за рубежом значительный доход. К числу прочих активных операций относятся: операции с иностранной валютой и драгоценными металлами, трастовые, агентские, товарные и др.

Такие авторы как Поляков В.П., Московкина Л.А. подразделяют активные операции на банковские инвестиции, предоставление ссуд, учет (покупка) коммерческих векселей и фондовые операции [16,106-110].

Что касается меня, то я придерживаюсь мнения Букато В.И., Львова Ю.И., Антонова П.Г., Пессель М. Полякова В.П. и Московкиной Л.А., которые включают в активные операции кассовые, кредитные, инвестиционные и прочие операции, так как именно они являются наиболее распространенными видами активных операций коммерческих банков России.

Относительно новый вид операций российских коммерческих банков - лизинговые операции. Банки или лизинговые компании предоставляют промышленным, торговым, транспортным и другим предприятиям за определенную арендную плату в долгосрочное пользование машины, оборудование и другие основные фонды.

Банки за свой счет приобретают разнообразные основные средства и затем передают их в аренду. Банки и лизинговые компании остаются собственниками имущества, переданного в аренду. Выгода для банка при проведении лизинговых операций состоит в том, что величина арендной платы выше, чем процентная ставка по долгосрочным кредитам, выдаваемым на тот же срок. Кроме того, здесь нет риска потерь от неплатежеспособности клиента, поскольку при нарушении условий договора банк может потребовать возврата переданного в аренду имущества. Лизинговые операции получили широкое распространение в развитых зарубежных странах. В России они имеют пока ограниченное применение вследствие инфляции, отсутствия у банков крупных кредитных ресурсов, недостаточно разработанной правовой базы лизинговых операций.

1.2 Классификация активов банка

По структуре активов, как и по классификации активных операций сложились разные точки зрения.

Многие экономисты, в частности Э. Рид, Р. Коттер, Э. Гил и Р. Смит, активы коммерческих банков разделяют на 4 основные категории:

К первой группе относятся кассовая наличность и приравненные к ней средства, т.е. те денежные средства, которые имеются в банке (средства на корреспондентском счете, фонде обязательных резервов ЦБ РФ), а также средства, вложенные в активы, которые легко можно обратить в денежные средства в течение самого незначительного срока (государственные ценные бумаги, краткосрочные ссуды, гарантированные государством, и т.п.), или так называемые вторичные резервы.

Ко второй группе относятся ссуды, выдаваемые предприятием, организациям, Уровень ликвидности этих активов зависит как от сроков и целей, на которые предоставлены ссуды, так и от заемщиков. Наиболее ликвидными являются краткосрочные ссуды первоклассным заемщикам.

В третью группу входят инвестиции в ценные бумаги других предприятий, организаций или паевое участие в их деятельности. Уровень ликвидности активов в этой группе ниже, чем в предыдущей. В настоящее время, к наиболее ликвидным, имеющим достаточное распространение, можно отнести ценные бумаги банков (акции, депозитные сертификаты и т.п.). Другие виды высоколиквидных активов не получили пока развития.

Четвертую группу активов составляют основные фонды банка: здания, сооружения, вычислительная техника, оборудование, транспортные средства и т.д. Эти активы принято относить к низколиквидным, хотя в данном случае необходимо учитывать конкретную экономическую ситуацию в стране.

В процессе управление ликвидностью коммерческий банк должен так размещать средства в активы, чтобы они, с одной стороны, приносили соответствующий доход, а с другой - не увеличивали бы риск банка потерять эти средства, т.е. всегда должно поддерживаться объективно необходимое равновесие между стремлением к максимальному доходу и минимальному риску. Однако принятию решения о размещении средств, находящихся на корреспондентском счете, в другие виды активов должны предшествовать анализ платежеспособности предприятий, обслуживаемых банком, прогноз их предстоящих доходов и расходов, поскольку в силу ряда негативных факторов возможно резкое сокращение остатков средств на корреспондентском счете и снижение уровня текущей ликвидности банка.

В работе российских экономистов также встречается группировка активов по степени ликвидности, так например, у Белоглазовой Г.Г. эта группировка выглядит следующим образом:

1.Ликвидные активы - это остатки средств в кассе, денежные средства в пути, прочие денежные средства, остатки средств на счетах хозрасчетных и нехозрасчетных предприятий и организаций банка, остатки средств на счетах у иностранных банков, на корреспондентских счетах в ЦБР, а также приобретенные банком облигации государственных займов и выданные кредиты и другие виды платежей в пользу банка со сроком погашения до одного месяца.

2.Ссуды. Ими обеспечивается получение основной части доходов банка. У наших коммерческих банков ссуды - преобладающая форма активов. Наиболее ликвидные ссуды это ссуды, предоставляемые другим банком (особенно ссуды до востребования), а также краткосрочные ссуды предприятиям и организациям. Причем ликвидность последних возрастает в связи с тем, что принятые в их обеспечение ценности могут быть перезаложены коммерческим банком в центральном банке для получения от него краткосрочных кредитов. Ликвидность долгосрочных ссуд с учетом существующих условий их предоставления чрезвычайно низка. Сложившаяся у нас практика такова, что долгосрочные ссуды предоставляются в основном без всякого обеспечения. Это резко снижает их ликвидность и повышает риски коммерческих банков от их невозврата.

3.Инвестиции в паи и ценные бумаги предприятий, организаций, кооперативов других банков. Для отечественных коммерческих банков эти активы наименее ликвидны по сравнению со ссудами, так как при отсутствии развитого вторичного рынка ценных бумаг реализация акций и облигаций предприятий весьма затруднительна.

4.Основные фонды банка. Вложения средств в эти активы имеют относительно низкий удельный вес в активах коммерческих банков и не связаны непосредственно с получением прибыли. Но именно эти активы создают коммерческим банкам материальную основу для получения прибыли.

Лаврушин О.И. все активы банка разбивает группы по степени ликвидности в зависимости от срока погашения, так как для обеспечения ежедневной способности банка отвечать по своим обязательствам структура активов коммерческого банка должна соответствовать качественным требованиям ликвидности. Активы банка делятся на высоколиквидные активы (т.е. активы, которые обеспечивают мгновенную ликвидность); ликвидные активы, и активы долгосрочной ликвидности.

К активам мгновенной ликвидности (высоколиквидным) относятся: наличность и приравненные к ним средства, средства на счетах в Центральном банке, Государственные долговые обязательства и др. Эти средства относятся к ликвидным, так как подлежат в случае необходимости изъятию из оборота банка.

В состав ликвидных активов входят, кроме перечисленных высоколиквидных активов, все кредиты, выданные кредитной организацией в рублях и иностранной валюте, со сроком погашения в течение ближайших 30 дней, а также другие платежи в пользу кредитной организации, подлежащие перечислению в ближайшие 30 дней.

К активам долгосрочной ликвидности относятся все кредиты, выданные кредитной организацией, в рублях и иностранной валюте с оставшимся сроком погашения свыше года, а так же 50% гарантий и поручительств, выданных банком сроком действия выше года, кредиты просроченные за минусом ссуд, гарантированных Правительством, под залог ценных бумаг, под залог драг. металлов.

Устанавливая рациональную структуру активов банк должен выполнять требования к ликвидности, а следовательно, иметь достаточный размер высоколиквидных, ликвидных и долгосрочно ликвидных средств по отношению к обязательствам с учетом их сроков, сумм и типов, и выполнять нормативы мгновенной, текущей степени долгосрочной ликвидности.

Норматив мгновенной ликвидности рассчитывается как отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме его обязательств по счетам до востребования.

Норматив текущей ликвидности представляет собой отношение суммы ликвидных активов кредитной организации к сумме ее обязательств по счетам до востребования и на срок до 30 дней.

Норматив долгосрочной ликвидности определяется как отношение выданных банком кредитов сроком погашения свыше года к капиталу кредитной организации и обязательствам свыше года. Выше названные нормативы применяются в процессе управления активами.

Так же активы банков можно сгруппировать от степени риска.

По степени риска делятся на пять групп:

К первой группе относятся активы, имеющие нулевую степень риска: кассовая наличность, остатки средств на корреспондентском и резервном счетах в ЦБ, государственные ценные бумаги.

Ко второй группе относятся активы с 10% степенью риска. В нее входят остатки на корреспондентских счетах в иностранных банках.

Для третьей группы активов вероятность возникновения рисков составляет 20%. Они охватывают инвестиции банков в ценные бумаги местных органов власти.

Четвертая группа включает активы с 50% риском. В эту группу включены: остатки средств на корреспондентских счета российских коммерческих банков, гарантии и поручительства, выданные банком.

Для пятой группы риск составляет 100%. К ней относятся краткосрочные, долгосрочные и просроченные ссуды, все остальные инвестиции банка.

С точки зрения доходности выделяют две группы активов:

а) приносящие;

б) не приносящие доход.

К активам, приносящим банку доход, относятся: ссуды, значительная доля инвестиционных операций, часть депозитных операций и прочие операции.

К активам, не приносящим доход, относятся: кассовая наличность, остатки средств на корреспондентском и резервном счетах ЦБ, инвестиции в основные фонды банка. Чем выше доля активов, приносящих банку доход, в общей сумме активов, тем эффективнее они размещены.

Таким образом, можно заметить, что группируются банковские активы по нескольким критериям и разными авторами по-разному.

1.3 Основные направления активных операций РФ

Многие авторы по-разному определяют основные направления активных операций. Выделим некоторые из них.

Кредит в условиях перехода России к рынку представляет собой форму движения ссудного капитала, т.е. денежного капитала, предоставляемого в ссуду. Кредит обеспечивает трансформацию денежного капитала в ссудный и выражает отношение между кредиторами и заемщиками. Выделим основные направления кредитных операций:

1.Кредит в рыночной экономике необходим прежде всего как эластичный механизм перелива капитала из одних отраслей в другие.

2.Кредит главным образом направлен на поддержание непрерывности кругооборотов фондов действующих предприятий, обслуживания процесса реализации производственных товаров, что особенно важно в условиях становления рыночных отношений.

3.Ссудный капитал перераспределяется между отраслями, устремляясь с учетом рыночных ориентиров в те сферы, которые обеспечивают получение более высокой прибыли или которым отдается предпочтение в соответствии с общенациональными программами развития экономики России.

4.Кредит направлен на оказание активного воздействия на объем и структуру денежной массы, платежного оборота, скорость обращения денег. Вызывая к жизни различные формы кредитных денег, он может обеспечить в период перехода России к рынку создание базы для ускоренного развития безналичных расчетов, внедрение их новых способов. Все это будет способствовать экономии издержек обращения и повышению эффективности общественного воспроизводства в целом.

5.Благодаря кредиту происходит более быстрый процесс капитализации прибыли, а следовательно, концентрации производства.

6.Кредит направлен на стимулирование развития производительных сил, ускорение формирования источников капиталов для расширения воспроизводства на основе достижений НТП.

Без кредитной поддержки невозможно обеспечить быстрое и цивилизованное становление фермерских хозяйств, предприятий малого бизнеса, внедрение других видов предпринимательской деятельности.

Но эффективность кредитных операций банка определяется его кредитной политикой. Кредитная политика формирует основные направления ссуд. Кредитные вложения должны быть для банка надежны и рентабельны. Задача банка заключается в достижении оптимального сочетания рискованности и прибыльности своих ссудных операций. Важным направлением кредитной политики являются выбор возможных клиентов-заемщиков, предоставляемых видов услуг, оптимальная организация кредитования, процентная тактика банка, анализ финансовых возможностей заемщика. При кредитовании не следует нарушать так называемое "золотое банковское правило", согласно которому сроки выдаваемых ссуд не должны превышать сроков имеющихся у банка ресурсов.

Что же касается кредитной политики в России в настоящее время, то можно отметить следующий момент.

В основных направлениях единой государственной денежно-кредитной политики предусматривается "рассмотреть вопрос о расширении участия государства в капиталах отдельных банков в целях расширения их работы с реальным сектором экономики". Этого совершенно недостаточно. Кроме того, у государства нет денег для участия в капиталах банков, а если такие деньги и найдутся, это вовсе не значит, что получившие их банки немедленно займутся кредитованием производства. Хотя с развалом рынков государственных и корпоративных ценных бумаг банкам приходится искать возможность эффективного размещения своих средств, и как раз наиболее перспективным направлением является кредитование реального сектора экономики. Это способствует его подъему и создает прочную базу развития самих коммерческих банков. Однако, кредитование реального сектора экономики сегодня еще более, чем раньше, связано с повышенным риском из-за неплатежеспособности заемщиков. Многие предприятия находятся на грани краха, около половины общего количества работают убыточно. Невозврат кредитов во многом объясняется также слабым контролем банков при их выдаче и использовании. Нужно помнить, что даже при выдаче кредитов под самый надежный залог нельзя пренебрегать оценкой кредитоспособности заемщика. Это должно быть краеугольным камнем кредитной политики любого банка. Чтобы заработать на кредитовании, банк должен позаботится о том, чтобы клиенты сначала приняли его условия и взяли этот кредит, а потом вернули его; придется тратить серьезные деньги на маркетинговые исследования, на анализ конкретных проектов и оценку платежеспособности заемщиков.

Теперь что касается инвестиционных операций, то они главным образом направлены на:

1.Расширение и диверсификацию доходной базы банка.

2. Повышение финансовой устойчивости и понижение общего риска банка за счет расширения видов деятельности, которые поддерживает банк.

3. Обеспечение присутствия банка на наиболее динамичных рынках, удержание рыночной ниши.

4. Расширение клиентской и ресурсной базы, видов услуг, оказываемых клиентам посредством создания дочерних финансовых институтов.

5. Усиление влияния на клиентов (через контроль их ценных бумаг).

Чисто скрытым мотивом инвестиционных операций является стремление расширить влияние банка, вывести его за рамки чисто банковской деятельности.

Особым мотивом банков является снижение доли в активах денежных средств, не приносящих процента, и создание краткосрочного портфеля инвестиций, адекватного по ликвидности наличным денежным средствам, но приносящего при этом прибыль.

Основное направление активной инвестиционной политики банка - определение круга ценных бумаг, наиболее выгодных для вложения средств, оптимизация структуры инвестиционного портфеля на каждый конкретный период.

Трастовые операции:

Одним из наиболее перспективных направлений развития трастовой деятельности для российской экономики является сотрудничество коммерческих банков с инвестиционными фондами.

В современных условиях для индивидуального инвестора, не являющегося профессионалом на фондовом рынке, слишком сложно инвестировать свои сбережения таким образом, чтобы постоянно поддерживать оптимальные пропорции доходности, надежности и ликвидности портфеля приобретенных им ценных бумаг. Поэтому он должен обратиться за помощью в инвестиционный институт. Это позволяет, во-первых, получить необходимые консультации; во-вторых, существует более сложный по сравнению с консультированием вид услуг. Это аккумуляция средств мелких инвесторов и управление этими средствами с последующим вложением в широкий набор ценных бумаг с целью минимизации риска и повышения дохода.

Цель деятельности инвестиционных фондов - выпуск акций для мобилизации денежных средств инвесторов и их вложения от имени фонда в ценных бумаги, а также на банковские счета и во вклады. Банк может выступать управляющим инвестиционным фондом или являться депозитарием фонда. Сотрудничество инвестиционных фондом и банков выгодно обеим сторонам. Фонд в случае, если банк является управляющим, получает квалифицированное управление инвестициями, гарантию правильного и эффективного использования средств. Если же банк является депозитарием фонда и ведет обслуживание всех операций, фонд имеет реальную возможность снизить свои издержки, улучшить оперативность обслуживания акционеров. В свою очередь, банк, осуществляя данные операции, получает комиссионное вознаграждение и, управляя портфелем фонда, имеет возможность контролировать деятельность различных фирм.

Другим направлением развития трастовых услуг, предоставляемых коммерческими банками, является их сотрудничество с пенсионными фондами, аккумулирующими деньги для выплаты пенсии. Государственный пенсионный фонд создается для реализации пенсионных программ, для выплаты пенсии государственным служащим. Частные фонды создаются компаниями и предназначены для увеличения пенсии работников. Пенсионные фонды все свои временно свободные средства инвестируют в ценные бумаги. При этом они прибегают к помощи траст- отделов коммерческих банков, доверяя им эти средства в управление. Пенсионный фонд РФ был образован в 1990году в целях государственного управления финансами пенсионного обеспечения в РФ. Поступления в Пенсионный фонд РФ превышают, как правило, выплаты пенсии. Сумма превышения может быть использована на приобретение ценных бумаг, выдачу кредита и т.п. В этом случае фонду потребуется квалифицированная помощь, которую он может получить в траст-отделе банка.

Следующим перспективным направлением в развитии трастовых отношений в РФ является посредническая деятельность по переводу средств с рынка ссудных капиталов в недвижимость, приносящую доход, - так называемый ипотечные инвестиционные трасты.

Развитие в России инвестиционной деятельности, связанной с недвижимостью, в значительной мере отстает от уровня развития данной сферы в развитых странах, однако процесс, происходящий в настоящее время в экономике России, позволяет прогнозировать рост активности на рынке инвестиций в недвижимость.

Следует отметить также, что в перспективе, банки будут осуществлять управление имуществом по доверенности и завещанию по образу западных стран, а имущество достигнет определенных размеров и будет находиться в частных руках, что позволит квалифицированно распоряжаться, в том числе через посредничество банков.

Что же касается кризиса коммерческих банков в России в настоящее время, то главная проблема состоит в том, что кардинально изменился финансовый рынок. Гособлигаций практически нет. Рынок акций еле жив, межбанковский кредитный рынок из-за тотального недоверия банков друг к другу не в лучшем состоянии. Словом, всего того на чем банки умели зарабатывать деньги практически больше не существует. Остался разве что валютный рынок, однако в последнее время возможности для спекуляции на нем существенно ограничены.

Выход как раз заключается в том, что банки должны научиться зарабатывать на классических банковских операциях. Чтобы называться банком финансовому институту необходимо принимать депозиты, выдавать кредиты, проводить расчеты и оказывать финансовые консультации своим клиентам. А выбор того или иного из наиболее перспективных направлений развития активных операций позволит коммерческим банкам улучшить свою деятельность.

2. Анализ активных операций коммерческого банка

2.1 Российский опыт управления ликвидностью активов

Понятие ликвидность коммерческого банка означает возможность банка своевременно и полно обеспечить выполнение своих долговых и финансовых обязательств перед всеми контрагентами, что определяется наличием достаточного собственного капитала банка, оптимальным размещением и величиной средств по статьям актива и пассива баланса с учетом соответствующих сроков.

Таким образом, ликвидность коммерческого банка базируется на постоянном поддержании объективно необходимого соотношения между тремя ее составляющими - собственным капиталом банка, привлеченными и размещенными им средствами путем оперативного управления их структурными элементами. Так вот нас как раз интересует управление третьей составляющей.

В мировой банковской практике управление ликвидностью осуществляется посредством ряда методов, которым, в частности, относятся метод общего фонда средств и метод распределения активов.

Сущность первого метода заключается в том, что в процессе управления активами все виды ресурсов, а это вклады и остатки средств на счетах до востребования, срочные вклады и депозиты, уставный капитал и резервы, объединяются в совокупный фонд ресурсов коммерческого банка. Далее средства этого совокупного фонда распределяются между теми видами активов, которые с позиции банка являются наиболее приемлемыми с точки зрения прибыльности. При этом обязательным условием является соблюдение адекватного уровня ликвидности средств, вложенных в соответствующие активы, т.е. всегда должно поддерживаться равновесие "прибыльность-ликвидность".

При использовании метода распределения активов, или метода конверсии средств, учитывается зависимость ликвидных средств от источников привлеченных банком средств и устанавливается определенное соотношение между соответствующими видами активов и пассивов.

В соответствии с этим методом определяется несколько центров ликвидности, которые еще иначе называют "банками внутри банка". В частности, такими центрами являются: вклады до востребования, срочные вклады и депозиты, уставный капитал и резервы. Из каждого такого центра средства могут размещаться только в определенные виды активов, с тем расчетом, чтоб обеспечить их соответствующие прибыльность и ликвидность.

Основным достоинством метода распределения активов по сравнению с методом общего фонда средств считается то, что на основе расчета он позволяет более точно установить долю высоколиквидных активов и за счет ее уменьшения вложить дополнительные ресурсы в высокодоходные активы - ссуды предприятиям и организациям.

В определенной мере в части кредитных операций метод распределения активов рекомендован ЦБ России коммерческим банкам для использования на практике. В соответствии с предложенными рекомендациями коммерческие банки должны постоянно поддерживать определенные соотношения между привлеченными средствами в разрезе таких источников как вклады, депозиты, межбанковские кредиты, собственные средства, средства на счетах до востребования и размещенными средствами в краткосрочные и долгосрочные ссуды банка. При этом учитываются конкретные сроки, на которые привлечены и размещены средства.

В отдельных случаях, когда уровень ликвидности коммерческого банка существенно снижается и он не может самостоятельно решить возникшие временные проблемы, связанные с выполнением своих обязательств перед своими клиентами, соответствующую экономическую помощь ему оказывает ЦБ России, который главным образом осуществляет надзор за его деятельностью, состоянием ликвидности, финансовым положением с использованием как экономических, так и административных методов управления.

В настоящее время регулирование деятельности коммерческих банков осуществляется посредством соответствующих нормативов, введенных в действие ЦБ России в 1991 году.

В целом российский опыт в области управления ликвидностью активов имеет свои особенности, обусловленные прежде всего многолетней государственной монополией на банковское дело.

В современное время ликвидность банков достигалась путем балансирования их активов и пассивов.

Мировой и отечественный опыт позволяет определить классические рычаги воздействия Центрального банка на кредитные институты с целью поддержания их ликвидности.

Эти рычаги следующие:

резервирование средств в Центральном банке;

рефинансирование;

операции Центрального банка на открытом рынке;

ограничения объема ссуды одному заемщику.

Одновременно этот опыт позволяет назвать наиболее типичные причины нарушения ликвидности банков. Такими причинами являются:

внутренние:

несбалансированность кредитных ресурсов и вложений по срокам и суммам;

выдача крупных кредитов одному заемщику;

ошибки в оценке залога;

неправильное использование резервного капитала и фондов страхования кредитных рисков;

недооценка кредитного риска;

- злоупотребление и ошибки в управлении;

- недостоверность данных бухгалтерского учета;

внешние:

экономический кризис, спад производства;

сильная инфляция.

Сейчас наиболее часто встречающиеся в практике российских банков внутренними причинами нарушения ликвидности являются:

отсутствие практики оценки кредитных рисков на базе показателя кредитоспособности заемщиков;

недостаточная профессиональная подготовленность кадров.

Таким образом, выполнять задачу управления ликвидностью активов, поддержание ее на требуемом уровне коммерческий банк должен самостоятельно путем проведения экономически грамотной политики во всех областях своей жизнедеятельности и соблюдение требований предъявляемых к нему со стороны ЦБ России.

В этих целях коммерческий банк должен все время наращивать собственный капитал, стремиться к формированию "надежных" и дешевых кредитных ресурсов с более длительными сроками нахождения их в обороте банка, строить кредитную политику так, чтобы рационально и эффективно использовать кредитные ресурсы, вкладывать их в прибыльные мероприятия, осуществлять кредитные вложения в объемах и на сроки в соответствии с объемами и сроками привлечения ресурсов, формировать оптимальную структуру активов, с увеличением в ней доли ликвидных активов, чтобы всегда быть готовым выполнить правомерные требования акционеров, вкладчиков, кредиторов и всех клиентов, добиваться ускорения оборачиваемости кредитных ресурсов, не допуская безвозвратной потери этих средств, приумножать доходы и прибыль банка.

2.2 Основные тенденции развития банковских активов СФО

В кризисный период банковский сектор Сибирского федерального округа (СФО) стал национальным лидером по масштабам и темпам сокращения кредитного портфеля. В условиях обвального роста просрочки большинство иногородних банков сворачивало рискованные операции, а лучше других «держали удар» Сбербанк и региональные банки Сибири. Сокращение кредитования крупнейшим региональным МДМ Банком во многом объясняется оптимизацией баланса в процессе слияния УРСА Банка с МДМ-Банком и не может служить единственным объяснением «рекордов» округа по сжатию кредитного портфеля. Главной причиной стала региональная политика ведущих сетевых банков России, резко урезавших трансферты своим сибирск По итогам 9 месяцев 2009 года национальные банковские активы (как сумма чистых активов головных офисов банков и филиалов, расположенных на территории регионов) составляли 29 трлн 661 млрд рублей. Подавляющая их доля (63%) приходилась на банковскую систему Москвы, которую мы без колебаний выделили из состава банковского сектора Центрального федерального округа как масштабно и качественно отличную от банковской системы всей остальной «региональной России». Что касается банковских активов последней, то наиболее существенную роль в их формировании сохраняли Приволжский (8,8% национальных банковских активов), Северо-Западный (7%), Центральный (без Москвы; 6,1%), Уральский (5,1%) и Сибирский (4,8%) федеральные округа. Таким образом, по сумме активов Сибирский федеральный округ уступил 5-е место Уральскому.

После экстраординарного прироста в IV квартале 2008 года (+3,4 трлн рублей), связанного с «открытием» рефинансирования со стороны ЦБ и небывалым вливанием ресурсов в крупнейшие госбанки, которые в своем большинстве входят в состав банковского сектора Москвы (+3,1 трлн), существенного изменения национальных банковских активов не произошло. В целом за 9 месяцев с начала 2009 года они сократились на 476 млрд (-2% годовых). При этом сколько-нибудь значимое сокращение национальных банковских активов наблюдалось лишь во II квартале (-1 трлн 67 млрд рублей) и было почти исключительно «обеспечено» банковскими системами Москвы и Сибирского федерального округа. Что касается итогов всех трех кварталов, то СФО стал национальным лидером по темпам сокращения банковских активов (-10% годовых) на фоне номинально положительной динамики банковских активов почти во всех федеральных округах (кроме СЗФО, банковские активы которого практически не изменились) и незначительного снижения банковских активов столицы.

Отметим, что в Сибири банковские активы сокращались на протяжении всех 9 месяцев 2009 года. К 01.10.09 они составили 1 трлн 439 млрд рублей, а основной вклад в их формирование по-прежнему вносили банковские системы Новосибирской области (30%), Красноярского края (14,7%), Кузбасса (12,2%), Иркутской области (11,6%), Алтайского края (9,6%) и Омской области (8,8%). Таким образом, почти 9/10 банковских активов федерального округа формировали всего шесть из 12 региональных банковских систем, а вклад остальных регионов был весьма незначительным. К сожалению, негативные тенденции в развитии банковского бизнеса наблюдались во всех сколько-нибудь развитых регионах СФО, а лидерами по сокращению банковских активов стали Кемеровская (-29 млрд), Новосибирская (-25 млрд), Омская (-17 млрд) области и Красноярский край (-16 млрд рублей), а сокращения банковских активов избежали лишь «петитные» в сравнении с другими регионами республики Алтай (+707 млн) и Тыва (+339 млн) [16, c.69].

2.3 Исследование структуры и динамики показателей активных операций ОАО «ФорБанк»

На структуру активных операций коммерческого банка оказывает влияние достаточно большое количество факторов, среди них можно выделить следующие: стратегия банка, мотивация деятельности, уровень менеджмента, который сыграл большую роль в работе банков в период системного кризиса. Основополагающими моментами и банковской стратегии являются: постановка цели, выбор соответствующих инструментов для ее достижения. Особое значение при этом играет комплексный анализ проведения банком активных операций:

Основные направления анализа активов баланса банка

По качеству		По срокам		По ликвидности		По риску		По доходности

Схема 1 - Основные направления анализа активов баланса банка

Анализ активных операций банка дает возможность проследить за распределением ресурсов банка по видам операций: кассовые, инвестиции в ценные бумаги, кредитные операции и прочие активы.

Коммерческие банки не используют в своей деятельности «долгосрочные вложения в ценные бумаги», «Резерв под возможное обесценение ценных бумаг и долей», «Средства, переданные в лизинг» и «Наращенные доходы». Наибольший вес в активах балансов коммерческих банков занимает статья «Ссудная и приравненная к ней задолженность», составляющая в среднем 63% от общей суммы активов и свидетельствующая о том, что основным источником размещения средств банков являются банковские ссуды.

Чтобы получить результаты финансовой деятельности коммерческого банка, требуется провести анализ активных операций в динамике. При этом стоит обратить внимание на изменение темпов роста отдельных статей актива, что покажет нам приоритетное направление размещения средств изучаемого банка [14, c.22].

В приведем динамику активных операций КБ «ФорБанк» за четыре финансовых года. Отсюда видно, что в 2009 году по сравнению с 2008 годом увеличился темп роста ссудной и приравненной к ней задолженности и составил в 2009 году 141,2%. Вложения в ценные бумаги увеличились почти в 15 раз, хотя значение показателя вложений в государственные долговые обязательства уменьшилось в 10 раз и в 2009 году составило 16 1,3%.

Это объясняется тем, что одной из причин кризиса года была слишком большая зависимость банков от вложений в ценные бумаги. И при крайне нестабильной в то время экономической конъюнктуре, малом банковском опыте произошел обвал стоимости практически всех ценных бумаг, из-за чего банки потерпели крах.

Политика коммерческого банка «ФорБанк» в вопросе вложения ценных бумаг изменилась к 2009 году, и банк стал направлять средства на вложения в краткосрочные ценные бумаги. Так, в 2009 году сумма вложений составила 621 480 тыс. руб., а в 2006 году она составляла 4 727 тыс. руб. [14, c.23].

Это свидетельствует об уверенности руководства банка в реальных гарантиях вложения средств. Наряду с этими программами также остается не без внимания вложение средств в долгосрочные ценные бумаги. Так, в 2009 году сумма чистых долгосрочных вложений составила 440 641 тыс. руб., хотя темп роста уменьшился и в 2008 году по сравнению с 2007 годом составил 77,6%, а в 2007 году по сравнению с 2006 годом темп роста составлял 203%.

Активная политика коммерческого банка на рынке ценных бумаг отражена на диаграмме, характеризующей динамику вложений в ценные бумаги за 2006 - 2009 годы.

Необходимо отметить, что в условиях рыночной экономики коммерческому банку довольно сложно рассчитывать на качественное проведение активных операций без осуществления инвестиционной деятельности. Проведение только ссудных операций дает ему возможность иметь достаточную прибыль, однако не позволяет рассчитывать на низкий уровень риска. Выдавая ссуды, банки постоянно рискуют не получить их обратно. Следовательно, активные операции нельзя ограничивать только кредитными услугами.

Таблица 2 - Динамика активных операций КБ «ФорБанк»

Статья актива	2006	2007	2008	2009
	Тыс. руб.	Темп роста, %	Тыс. руб.	Темп роста, %	Тыс. руб.	Темп роста, %	Тыс. руб.	Темп роста, %
1.Денежные средства и счета в ЦБ РФ	6197,12	-	2183682	352,4	6332900	290,0	11535538	182,2
2.Государственные долговые обязательства	80887	-	967893	1196,6	5097395	526,6	8221289	161,3
3.Средства в кредитных организациях	1195389	-	281222	23,5	3993244	1420,0	1888530	47,3
4.Чистые вложения в ценные бумаги для перепродажи	4727	-	8628	182,5	18366	212,9	621480	3383,9
4.1.Ценные бумаги для перепродажи (балансовая стоимость)	4727	-	17256	365,1	18366	106,4	621499	3384,0
4.2.Резерв под возможное обесценение ценных бумаг	0	-	8628	-	0	0,0	19	-
5.Ссудная и приравненная к ней задолженность	8757011	-	17874371	204,1	24463247	136,9	34552236	141,2
6.Проценты начисленные (включая просроченные)	7091	-	162466	2291,2	236880	145,8	246562	104,1
7.Средства, переданные в лизинг	183	-	158	86,3	116	73,4	94	81,0
8.Резервы на возможные потери	299966	-	126207	42,1	570530	452,1	1151272	201,8
9.Чистая ссудная задолженность	8457	-	17748	209,9	23892717	131,6	33400964	1398
10.Основные средства и нематериальные активы, хозяйственные материалы и малоценные и быстро изнашивающиеся предметы	185773	-	902155	485,6	1584193	175,6	1613259	101,8
11.Чистые долгосрочные вложения и ценные бумаги и доли	243616	-	494425	203,0	568061	114,9	440641	77,6
11.1.Долгосрочные вложения в ценные бумаги и доли (балансовая стоимость)	246753	-	497383	201,6	576983	116,0	445074	77,1
11.2.Резерв под возможное обесценение ценных бумаг и долей	3137	-	2958	94,3	8922	301,6	4433	49,7
12.Наращенные доходы	6451	-	18312	283,9	31746	173,4	38200	120,3
13.Прочие активы	40717	-	762254	1827,1	1198677	157,3	5259266	438,8
14.ВСЕГО АКТИВОВ	10841591	-	23599359	217,0	42954295	182,6	63265823	147,3

Рисунок 2 - Динамика вложений в ценные бумаги КБ «ФорБанк» за 2006-2009 годы

Поэтому при экономико-статистическом анализе финансово-экономической деятельности коммерческих банков актуальность приобретает использование группировки активов по их себестоимости, показателям изменения стоимости и срокам погашения. Такая группировка необходима для того, чтобы добиться сбалансированности активов по срокам.

Таблица 3 - Критерии группировки активов

Актив	Риск изменения стоимости	Срок	Ликвидность
Акции	Высокий	Долгосрочный	Средняя
Облигации	Очень высокий	Краткосрочный	Высокая
Государственные ценные бумаги	Незначительный	Среднесрочный	Средняя
Недвижимость	Средний	Долгосрочный	Низкая

3. Проблемы совершенствования и перспективы развития активных операций коммерческого банка

3.1 Проблемы развития активных операций банков

Важнейшей проблемой развития активных операций в нашей стране является участие банков в инвестиционной деятельности. Сейчас, когда говорят “инвестиции”, то подразумевают “банки”, и напрасно. В настоящее время объемы осуществляемых банками инвестиций очень невелики, в основном это - краткосрочные вложения.

До настоящего времени, высокий уровень инфляции и значительный риск при долгосрочных инвестициях не позволяют банкам быть активными в этой сфере. Снижение уровня инфляции может создать принципиально новую ситуацию, при которой инвестиции станут важным направлением вложения средств для банка. Однако это произойдет только в том случае, если будут решены такие вопросы, как гарантии по рискам и возвратность вложений.

У банков весьма различные инвестиционные стратегии. Они зависят и от объема средств (возможностей) банка, и от места, которое банк занимает на рынке, а также от целого ряда других факторов. Эксперты журнала “Коммерсантъ”, например, подразделяют банки (в зависимости от тех или иных приоритетов в стратегическом поведении), на три типа:

I - банки, контролирующие мощные денежные потоки, с доходностью активов, достигающих 13-15% (при средней 3% и менее);

II - банки, отстраненные от наиболее выгодных кредитных линий, вынужденные расширять сферу инвестиционных интересов в надежде на оживление экономики;

III - наиболее распространенный тип банков, с ориентацией на торговый сектор и операции на внутреннем финансовом рынке.

Анализ ситуации на рынке инвестиционных кредитов позволяет прийти к определенным выводам:

1. Многие банки активизируют свою деятельность в области инвестиционного кредитования, видя в этом залог финансового благополучия при возрождении экономики страны.

2. Большинство банков предпочитают среднесрочное инвестиционное кредитование на 1-2 года, но начинают финансироваться проекты и на более длительные сроки, до 5-6 лет.

3. Отмечается специализация банков по отдельным областям экономики, или, при проникновении в большое количество областей, по конкретным проектам. Кредитуются в основном экспортно-ориентированные области - нефтяная, лесная, металлургическая, химическая и нефтехимическая, а также предприятия добывающей отрасли, конверсионные программы и быстроокупаемое строительство.

4. Кредиты выдаются в среднем под 15-25% в валюте.

5. Реальная кредитоспособность коммерческих банков не позволяет им кредитовать значительные проекты.

6. Обеспечение проектов принимает различные формы - в основном это акции кредитуемых предприятий, залог основных фондов, гарантии третьих юридических лиц, ликвидная недвижимость и депозиты, размещенные в банке.

Несмотря на весьма сложные условия, в которых приходится работать российским коммерческим банкам, новая кредитная система развивается и все больше адаптируется к рынку. Российские коммерческие банки все более активно развивают филиальную сеть, открывают отделения и представительства как в различных регионах России, так и за рубежом.

Предоставление коммерческим банкам все большей самостоятельности и прав должно в перспективе привести к развитию их инвестиционной активности.

По мнению экспертов ЦБР, в экономике страны наметилась тенденция повышения эффективности долгосрочных вложений и снижения доходности краткосрочных финансовых операций.

В практической работе при анализе перспектив развития кредитно-инвестиционного рынка банки исходят из двух основных текущих макроэкономических проблем: высокой инфляционной среды и структурной перестройки. Все остальные проблемы, включая финансовую, промышленную налоговую и ресурсную политику государства, вытекают из этих двух. Сопутствующие проблемы: высокий политический риск, следствием которого является недостаток внутренних и внешних ресурсов для инвестирования, соответствующее качество инвестиционных проектов, а также кадровые вопросы.

Проблема привлечения инвестиций в реальный сектор экономики не сводится только к обеспечению вливания определенного объема денежных средств. Важно создать условия взаимодействия финансового, промышленного, страхового, венчурного и других капиталов в этой сфере и обеспечить формирование и развитие рыночных механизмов, их функционирования, взаимозаинтересованности и взаимоподдержки.

Одним из эффективных путей решения проблемы инвестиций является создание финансово-промышленных групп, холдингов. Их организация будет способствовать повышению заинтересованности всех участвующих структур в долгосрочном инвестировании.

Причины медленной интеграции банковского и промышленного капитала в России: экономическая нестабильность; отсутствие эффективных механизмов взаимодействия банковского и промышленного капитала в новых социальных условиях; политическая нестабильность; несовершенство законодательства; разнонаправленность интересов банков и промышленных предприятий; отсутствие механизмов страхования рисков.

В России роль банков при осуществлении инвестиционных проектов будет возрастать, т.к. это практически единственные хозяйственные структуры, аккумулирующие средства. Работая с инвестициями, банки сейчас являются фактически единственным элементом системы учреждений, необходимых для инвестиционной инфраструктуры.

3.2 Диверсификация рисков портфеля размещения

Портфельный подход к управлению - основа современной денежной теории. Принципы портфельного анализа аналогичны принципам теории портфельного выбора. При этом предполагается, что цель состоит в максимизации дохода от богатства в период, на который принимается решение. Вместе с те при выборе портфеля учитывается не только предельный подход, но и так же элемент риска, стремление его свести к минимуму. Таким образом, проблема оказывается более сложной, чем она кажется на первый взгляд. Е решение связанно с единством противоположностей, а именно с обеспечением, с одной стороны, максимального дохода, а с другой - минимального риска. Другими словами осложнение связанно с поддержанием равновесия между стремлением к наибольшему доходу и минимальным рискам, то есть обеспечением ликвидности.

Важнейший принцип портфельного подхода - это диверсификация операций и освоение различных рынков ссудного капитала. Диверсификация источников получения и направления использования средств банка является одним из способов уменьшения риска, банки обычно стараются использовать два типа уменьшающих риск диверсификации - портфельную и географическую. Диверсификация портфеля означает распределение кредитов и депозитов между широким кругом клиентов, включая крупные и мелкие фирмы [1, с. 447].

Портфельный подход в формировании активов заключается в максимизации полезности, то есть росте доходности от активов при одновременной диверсификации рисков. Снижение рисков путем комбинирования активов (диверсификации портфеля) является обычным эффектом при «хранении» портфеля.

Управление портфелем активов, изменение его структуры для максимизации дохода основаны на анализе и прогнозе динамики процентной ставки по банковским депозитам, поскольку предельный доход от таких активов, как различные виды ценных бумаг, недвижимости и т.п., должен быть не ниже дохода, получаемого от банковских депозитов. При изменении процентной ставки и уровня доходности по различным активам изменяется структура активов. Например, при росте доходности от ценных бумаг значительная часть банковских активов перемещалась в ценные бумаги, при росте доходности от операций на валютном рынке - на валютный рынок; если более доходным был рынок межбанковских кредитов, - то на рынок «коротких» денег. При портфельном подходе к управлению активами пропорции между ними определяются стремлением банков свести к минимуму риск и добиться максимизации доходности.

Когда цели банка определены, то на основе анализа ситуации на финансовом рынке приступают к разработке стратегии: увеличению доли банка на рынке банковских услуг, предложению новых финансовых продуктов, выбору новых направлений деятельности банка и т.д. в процессе реализации стратегии формируется портфель активов, соотношение между которыми определяется относительной доходностью каждой формы активов. Успешное управление портфелем активов во многом определяется качеством прогноза финансового рынка, поскольку, чем точнее определены возможные варианты развития финансового рынка и вероятность поступления того или иного события, тем меньше риск неопределенности.