1

Содержание

Введение

Глава 1. Анализ капитала собственных средств банка

1.1 Экономическо-правовая характеристика банка

1.2 Понятие и структура капитала банка

1.3 Основы и анализ капитала банка на примере ООО КБ «Росавтобанк»

Глава 2. Улучшение показателей капитала банка

2.1 Оценка достаточности капитала и выполнение других нормативов банка

2.2 Выбор источников увеличения капитала банка

2.3 Предложения по улучшению капитала банка

Заключение

Список использованной литературы

Приложения

Введение

Капитал играет важную роль в банковском выборе риск/доход. Увеличение капитала снижает риск путем стабилизации доходов и их роста, страхуя от банкротства. Но он еще и уменьшает ожидаемый доход, потому что акционерный капитал более дорог, чем задолженность. Главные вопросы управления активами и пассивами, сводятся к определению оптимальной величины капитала.

Тема управления собственным капталом банка особенно актуальна сегодня, поскольку в нашей стране нестабильная экономическая ситуация, резкий рост конкуренции в банковском секторе, нередко отсутствие профессиональных знаний у части банкиров и другие негативные факторы приводят к банкротствам и потере вкладчиками своих средств. Поэтому для нашей страны наличие собственного капитала является первым условием надежности банка.

Цель данной работы- разобрать подходы к повышению капитализации банка.

Для достижения цели нужно решить следующие задачи:

- определить функции и источники собственного капитала;

- рассмотреть существующие методы оценки капитала;

- рассчитать собственный капитал банка ООО КБ «Росавтобанк»;

- проанализировать соблюдение обязательных нормативов банка;

- разработать предложения по улучшению капитала банка;

Объектом исследования данной выпускной квалификационной работы является ООО КБ «Росавтобанк».

Методологической основой дипломной работы послужили труды ведущих ученных в области управления капиталом коммерческого банка и анализа обязательных нормативов банка. Среди них особо можно выделить Лаврушин О.И., Беляков А.В., Токарева Е.А., Моисеев С., Казак А.Ю., Марамыгин М.С., Прокофьева Е.Н., Шастковская Е.Г., . Молчанов А.В. и др.

В работе были использованы основные положения федеральных законов РФ, положения и инструкции Центрального Банка РФ, бухгалтерская отчетность и другие материалы ООО КБ «Росавтобанк».

Дипломная работа состоит из: введения, двух глав, заключения и списка литературы.

В первой главе мы раскрываем понятие, структуру и экономическо-правовую характеристику банка, на теоретической основе мы проводим анализ на примере ООО КБ «Росавтобанк», проанализировав который можно сделать выводы то как изменился капитал банка за период с 2006 года по 2007 год. Во второй главе производим оценку достаточности капитала и как он повлиял на другие нормативные показатели, затем описываем и выбираем источники увеличения капитала, в заключении же мы вносим свои предложения, которые повлияют на капитал банка.

Глава 1. Анализ капитала собственных средств банка

1.1 Экономическо-правовая характеристика банка

ООО КБ «РОСАВТОБАНК» основан 28 марта 1994 года с участием более 10 известных промышленных и финансовых институтов, которые пользуются устойчивой репутацией на мировом рынке.

Лицензия на осуществление банковских операций №2767 выдана ЦБ РФ 18 марта 2002 года, дополнена лицензиями на работу с иностранной валютой, физическими лицами, рядом иных специальных лицензий.

ООО КБ «Росавтобанк» создан учредителями для предоставления качественных банковских услуг юридическим и физическим лицам с гарантией полной сохранности доверенных Банку денежных средств. Руководство определило главные цели Банка, которые являются корпоративными принципами деятельности Банка: максимально удобные условия для Клиентов в их работе с Банком индивидуальный подход к каждому Клиенту, изучение его потребностей, искренняя заинтересованность и желание сделать все возможное для его успешного бизнеса разработка новых банковских продуктов для своих Клиентов обеспечение Клиентам доходности средств, вложенных ими в Банк, с условием их полной сохранности и конфиденциальности проводимых операций прозрачность финансовой деятельности Банка.

В ходе реализации долгосрочной программы развития, направленной на формирование и упрочнение конкурентных преимуществ Банка, непрерывно ведутся интенсивные работы по внедрению передовых продуктов, технологий, форм и методов управления, увеличение объемов эмиссии собственных пластиковых карт с магнитной полосой, сопряжению их с российскими и мировыми платежными системами.

В целях создания благоприятных предпосылок для дальнейшей территориальной экспансии, расширения объемов и качества услуг, повышения оперативности и рентабельности деятельности в 2007 году открыт филиал Банка в г. Тамбове.

Благодаря разнообразию предоставляемых услуг, гибкому, творческому подходу к нуждам клиентов, количество последних, сумма остатков на их расчетных, текущих и депозитных счетах, а, следовательно, и социальная значимость Банка неуклонно растет. Главным девизом банка является: «…всегда в движении…»

1

Рис. 1 Структура активов Росавтобанка 2006 г.

В структуре активов Банка на 1 января 2007 года в качестве основных составляющих можно выделить предоставленные кредиты физическим и юридическим лицам, кредиты, выданные банкам, вложения в долговые обязательства кредитных организаций и остатки на корреспондентских счетах в Банке России и банках- корреспондентах. (Рис. 1.)

1

Рис. 2 Структура пассивов Росавтобанка 2006 г.

В структуре привлечения средств основными статьями выступили счета юридических лиц, текущие счета и вклады физических лиц, уставный капитал и фонды Банка.(Рис. 2.)

Серьезные успехи были достигнуты в сфере повышения репутации и усиления позитивного имиджа Банка. Банк сумел продемонстрировать впечатляющие темпы роста клиентской базы, доказав тем самым эффективность своей стратегии, в результате чего Банк вошел в ТОР 500 крупнейших банков России, поднявшись в этом рейтинге на 105 пунктов.(Таблица 1;Рис. 3.)

Таблица 1

Экономические показатели деятельности

КБ «РОСАВТОБАНК» в 2006 году

	По состоянию	По состоянию	Темп роста
	на 01.01.2007г.	на 01.01.2006г.	%
Активы Банка (млн. руб.)	1305	842	55%
Чистая прибыль (тыс.руб.)	8623	5734	50%
Кредитный портфель	606	484	25%
млн.руб.
Депозитный портфель	1150	563	104%
млн.руб.

1

Рис. 3 Динамика активов Росавтобанка 2002-2006 гг

Финансовым результатом работы Банка в 2006 году стало увеличение чистой прибыли по сравнению с 2005 годом на 50 %, при этом доходы Банка увеличились на 20% и составили 235 млн. руб.(Рис. 4.)

1

Рис. 4 Динамика прибыли Росавтобанка 2005-2006 гг (тыс. руб)

В таблице 2 представлен рейтинг банков-лидеров по динамике собственного капитала в 2005, 2006 и 2007 годах.

В 2006 году позиция Банка в рейтинге поднялась на 105 пунктов по сравнению с соответствующим показателем на 1 января 2006 года и переместилась с 604 на 499 место, а по данным 2007 года темпы роста активов РОСАВТОБАНКа составили 28,4%. В результате банк улучшил свою позицию в рейтинге Крупнейших Банков России до 460 места. Рост депозитов физических лиц составил 16,3%, место в рейтинге Банков по объемам депозитов - 344.

Прирост собственного капитала составил 70,3%.

Таблица 2

Рейтинг банков-лидеров по динамике собственного капитала в 2005, 2006 и 2007 годах.

Отчетный	Место в рейтинге	Активы	Темпы прироста
период			активов, %
2005 год	604	841,8	25
2006 год	499	1301	54,6
2007год	460	1510	70,3

По данным рейтингов в 2006 году хорошая динамика чистых активов Банка в 2006 году и их увеличение за год на 54,99% помогли Росавтобанку переместиться на 71 позицию вверх, с 577-го места на 506-е. Во втором полугодии 2006 года существенно выросли депозиты: с 660,1 млн. руб. на 01.07.06 г. до 1 120.3 млн. руб. по итогам 2006 года. Благодаря этому Банк поднялся с 478-го до 417-ого места в ТОР-1000 по размеру депозитного портфеля. За 2007 год произошло увеличение чистых активов РОСАВТОБАНКа составило 24,66%, в результате РОСАВТОБАНК поднялся до 470 места в рейтинге Крупнейших Банков. Ликвидные активы, по данным агентства выросли на 26%. По величине кредитного портфеля РОСАВТОБАНК занимает 488 место, прирост портфеля за 2007г. составил 17%. Депозитный портфель РОСАВТОБАНКа увеличился на 19,14%, составив 1 334,8 млн.рублей, в результате Банк занимает 401 и 322 место по объемам привлеченных депозитов от юридических и физических лиц, соответственно. (Таблица 3.)¹¹ www.rosavtobank.ru

Таблица 3

Привлеченные депозиты юридических и физических лиц

№	Банк	Депозиты на	Депозиты на	Изменение
		01.01.07,млн. руб.	01.01.06,млн. руб.	с начала года,%
417	Росавтобанк	1120,3	545,2	105,49

1.2 Понятие и структура собственного капитала банка

Под собственными средствами (капиталом) банка следует понимать специально создаваемые фонды и резервы, предназначенные для обеспечения его экономической стабильности, поглощения возможных убытков и находящиеся в использовании банка в течение всего периода его функционирования, а также полученную прибыль по результатам деятельности текущего и прошлых лет.

Структура собственных средств банка неоднородна по качественному составу и изменяется на протяжении года в зависимости от ряда факторов и в частности от качества активов, использования собственной прибыли, политики банка по обеспечению устойчивости его капитальной базы.

Качественная оценка капитала имеет важное значение, так как она позволяет увидеть соотношение между наиболее стабильной и изменчивой частями капитала банка. При этом под основным капиталом банка понимается постоянная (неизменяемая по стоимости) часть капитала, которая может быть направлена на покрытие любых потерь.

Дополнительным капиталом является менее постоянная часть, т.е. капитал, величина и стоимость которого меняются в зависимости,

во-первых, от изменения стоимости активов банка (резервы, переоценка стоимости основных средств) и,

во-вторых, от изменения рыночных рисков.

В соответствии с принятым делением капитала на основной и дополнительный проведем качественный анализ капитала банка за 2006 и 2007 год.

Функции капитала:

Защитная функция означает возможность выплаты компенсации вкладчикам в случае ликвидации банка. Собственный капитал позволяет сохранять платежеспособность банка путем создания резерва активов, позволяющих банку функционировать, несмотря на угрозу появления убытков.

При этом, однако, предполагается, что большая часть убытков покрывается не за счет капитала, а текущих доходов банка. Капитал играет роль своеобразной защитной «подушки» и позволяет банку продолжать операции в случае возникновения крупных непредвиденных потерь или расходов. Для финансирования подобных затрат существуют различные резервные фонды, включаемые в собственный капитал, а при массовых неплатежах клиентов по ссудам для покрытия убытков возможно требуется использовать часть акционерного капитала.

Оперативная функция имеет второстепенное значение по сравнению с защитной. Она включает ассигнование собственных средств на приобретение земли, зданий, оборудования, а также создание финансового резерва на случай непредвиденных убытков. Этот источник финансовых ресурсов незаменим на начальных этапах деятельности банка, когда учредители осуществляют ряд первоочередных расходов. На последующих этапах развития банка роль собственного капитала не менее важна, часть этих средств вкладывается в долгосрочные активы, в создание различных резервов. Хотя основным источником покрытия затрат на расширение операций служит накапливаемая прибыль, банки часто прибегают к новым выпускам акций или долгосрочных займов при проведении мероприятий структурного характера - открытии филиалов, слияниях.

Регулирующая функция связана с особой заинтересованностью общества в успешном функционировании банков. С помощью показателя капитала банка государственные органы осуществляют оценку и контроль за деятельностью банков.

Обычно правила, относящиеся к собственному капиталу банка, включают требования к его минимальному размеру, ограничения по активам и условия покупки активов другого банка. Экономические нормативы, установленные Центральным банком, в основном исходят из размера собственного капитала банка.

В рамках рассматриваемой классификации функций к регулирующей функции относят и использование капитала с целью ограничения ссудных и инвестиционных операций (в той мере, в какой ссуды и инвестиции банка ограничены имеющимся собственным капиталом).

Названные функции банковского капитала показывают, что собственный капитал - основа коммерческой деятельности банка.

Он обеспечивает его самостоятельность и гарантирует его финансовую устойчивость, являясь источником сглаживания негативных последствий различных рисков, которые несет банк.

Источники собственного капитала банка.

Уставный капитал создает экономическую основу существования и является обязательным условием образования банка как юридического лица. Его величина регламентируется законодательными актами центральных банков и, более того, является предметом соглашения Европейского экономического сообщества (ЕЭС), которое в 1989 году регламентировало его величину в сумме 5 млн. Евро.

Резервный капитал создается из чистой прибыли (после налогообложения) в размере не ниже 15% оплаченной суммы уставного капитала и предназначен для поглощения непредвиденных убытков в деятельности банка и обеспечения стабильности его функционирования. Этот фонд создается всеми банками в обязательном порядке в соответствии с Федеральными законами «Об акционерных обществах» и «О банках и банковской деятельности».

Вторая группа фондов формируется как результат распределения чистой прибыли, оставшейся в распоряжении банка (фонды специального назначения), а также отражает процесс использования чистой прибыли на определенные цели (фонды накопления)

Третья группа фондов, объединенная названием «добавочный капитал», состоит из:

- средств, полученных от продажи акций их первым держателям по цене выше номинальной стоимости, - «эмиссионный доход». Данные средства увеличивают первоначальный капитал банка и его стабильную часть;

- прироста стоимости имущества, образуемого при переоценке основных фондов. Наличие и величина этого фонда являются отражением уровня инфляции в стране и, следовательно, не выступают качественной характеристикой его деятельности.

Объем средств этого фонда показывает источник прироста материальных активов банка, а правила использования (на покрытие возможных убытков) позволяют отнести его к группе резервных фондов.

Четвертая группа фондов создается с целью покрытия рисков по отдельным банковским операциям и обеспечения таким образом устойчивости банков путем поглощения убытков за счет накопленных резервов. К ним относятся: резервы на возможные потери по ссудам, ценным бумагам и прочим активам банка.

Величина этих резервов свидетельствует, с одной стороны, о качественной структуре активов банка, а с другой - о запасе прочности банка, особенно в части резервных фондов, созданных из чистой прибыли (например, резервы на возможные потери по ссудам первой группы).

Средства фондов второй, частично третьей и четвертой групп соответственно их целевому назначению очень подвижны, так как они используются для обеспечения текущих расходов или капитальных вложений банка, связанных с развитием собственной технической базы (например, выплата премий, пособий, приобретение оборудования, покрытие расходов, осуществляемых сверх установленных лимитов, отнесение их на операционные затраты, оказание благотворительной помощи и т.д.), т.е. использование средств этих фондов связано с уменьшением имущества банка.

Методы оценки капитала.

В мировой банковской практике используется несколько способов оценки величины капитала, однако, зачастую они дают противоречивые результаты.

Это связано с тем, что банки используют три различных стандарта учета: учет по балансовой оценке учет в соответствии с требованиями регулирующих органов, учет по рыночной стоимости.

При первом способе оценки капитала используется метод балансовой стоимости, т.е. активы и пассивы банка оцениваются в балансе по той стоимости, которую они имеют в момент приобретения или выпуска:

Балансовая стоимость капитала = Балансовая стоимость активов Балансовая стоимость пассивов (привлеченных средств)

По мере изменения процентных ставок и невыполнения обязательств по отдельным кредитам и ценным бумагам действительная стоимость активов и пассивов отклоняется от их первоначальной балансовой стоимости.

Для большинства банковских управляющих именно балансовая, а не рыночная стоимость является измерителем величины капитала банка.

Однако в периоды, когда стоимость кредитов и ценных бумаг значительно меняется, балансовая стоимость капитала является плохим индикатором достаточности капитала для защиты от текущего риска.

Вторым методом оценки капитала банка является расчет капитала по методикам, установленным соответствующими регулирующими органами, или в соответствии с регулируемыми бухгалтерскими процедурами:

Капитал банка по «регулируемым принципам бухгалтерии»

=

Капитал акционеров (обыкновенные акции, нераспределенная прибыль)

+

Бессрочные привилегированные акции

+

Резервы на компенсацию потерь от кредитов

+

Субординированные обязательства, конвертируемые в обыкновенные акции

+

Прочее (неконтрольный пакет акций).

Регулирующие инстанции, заинтересованные в надежности банка, включают в определение капитала долговые обязательства, доли банка в дочерних компаниях и резервы для компенсации кредитов, но тем самым переоценивают действительное финансовое положение банков и таким образом вводят себя и общественность в заблуждение.

Оценка капитала по методу рыночной стоимости является более приемлемой для инвесторов и вкладчиков, а также для анализа надежности банковской системы в целом:

Рыночная стоимость капитала банка

=

Рыночная стоимость активов банка

-

Рыночная стоимость пассивов банка (привлеченных средств).

Измерение капитала банка на рыночной стоимости приводит к более динамичной оценке размера капитала. Однако такая оценка приемлима только для крупных банков, активы которых широко обращаются на рынке. Рыночная стоимость капитала мелких банков труднее поддается измерению, так как их активы ограниченно представлены на рынке. Однако такая оценка собственного капитала банка хорошо отражает реальную защищенность каждого банка от риска банкротства. Когда капитал измеряется по его действительной рыночной стоимости, вкладчики имеют больше возможности для оценки достаточности средств банка, необходимых для возврата вложенных ими денежных средств¹¹ Лаврушин О.И. Управление деятельностью коммерческого банка (Банковский менеджмент).-М.: Юристъ, 2002; Токарева Е.А. Понятие коммерческого банка и его организационное устройство. - М.: ИНФРА, 2006 г.

1.3 Основы и анализ капитала банка на примере ООО КБ «Росавтобанк»

Величина собственных средств (капитала) кредитных организаций в соответствии с настоящей методикой определяется как сумма основного капитала и дополнительного капитала, за вычетом показателей, перечисленных в пунктах 4 и 5 Положения 215-П (просроченная дебиторская задолженность длительностью свыше 30 календарных дней, учитываемая на балансовых счетах 474А и 61202 за минусом созданного в соответствии с внутренними документами кредитной организации резерва на возможные потери).

Основной капитал определяется как сумма источников собственных средств (уставный капитал, фонды кредитной организации (резервный фонд, а также иные фонды), прибыль текущего года, дополнительные собственные средства), за вычетом показателей, уменьшающие сумму источников основного капитала).

В состав источников собственных средств, принимаемых в расчет основного капитала кредитной организации, включаются:

Уставный капитал кредитной организации в организационно-правовой форме акционерного общества, сформированный в результате выпуска и размещения обыкновенных акций, а также привилегированных акций определенного типа, не относящихся к числу кумулятивных, в соответствии с федеральными законами и нормативными актами Банка России. Уставный капитал кредитной организации в организационно-правовой форме акционерного общества принимается в состав источников основного капитала в части акций, отчет об итогах выпуска которых зарегистрирован Банком России на дату расчета собственных средств (капитала). Величина уставного капитала определяется исходя из номинальной стоимости выпущенных акций в валюте Российской Федерации - рублях, но не более суммы, фактически поступившей в оплату акций.

Увеличение уставного капитала кредитной организации за счет капитализации (за исключением части уставного капитала кредитной организации, сформированного за счет капитализации прироста стоимости имущества при переоценке, включаемой в расчет источников дополнительного капитала(часть уставного капитала кредитной организации, сформированного за счет капитализации прироста стоимости имущества при переоценке. Указанная часть уставного капитала включается в расчет дополнительного капитала на основании данных балансовых счетов 102, 103 и 104), принимается в расчет источников основного капитала после регистрации указанного увеличения в установленном порядке.

Для более детального анализа капитала банка рассмотрим его более подробно (Таблица 4.)

Таблица 4

Сравнительный анализ капитала ООО КБ «Росавтобак»

		Остаток	Остаток
номер		на отч.	на отч.
ст-	Наименование показателя	дату	дату
роки		01.01.06	01.01.07
1	2	3	4
0 0 0	СОБСТВЕННЫЕ СРЕДСТВА (КАПИТАЛ)	133866	133484
	ИТОГО:
100	Основсной капитал
101	Уставный каптал кредитной организации, созданной в форме	0	0
	акционерного общества
102	Уставный капитал кредитной организации, созданной в форме	100000	100000
	общества с ограниченной (или дополнительной) ответственностью
103	Эмиссионный доход кредитной организации, созданной в форме	0	0
	акционерного общества
104	Эмиссионный доход кредитной организации, созданной в форме	0	0
	общества с ограниченной (или допол70нительной) ответственностью
105	Часть фондов кредитной организации	32870	38604
106	Часть прибыли текущего года	0	0
107	Часть фондов кредитной организации, сформированных из	0	0
	прибыли текущего года
108	Разница между уставным капиталом кредитной организации, соз-	0	0
	данной в форме акционерного общества, и ее собственными средствами
109	Разница между уставным капиталом кредитной организации, соз-	0	0
	данной в форме общества с ограниченной (или дополнительной)
	ответственностьюи ее собственными средствами (капиталом)
110	Дополнительные собственные средства - часть счета 10704	0	0
111	Прибыль предшествующих лет (или ее часть)	0	0
112	ИСТОЧНИКИ ОСНОВНОГО КАПИЛАТА	132870	138604
	ИТОГО:
113	Нематериальные активы	0	0
114	Собственные выкупленные акции	0	0
115	Перешедшие к кредитной организации доли участников	0	0
116	Непокрытые убытки предшествующих лет	0	0
117	Убыток текущего года	0	5199
118	Вложения кредитной организации в акции (доли участия)	0	0
119	Расчетный резерв, который должен был создаваться под ценные	0	0
	бумаги отчужденные с обязательством их обратного приобретения
120	Уставный капитал (его часть) и иные источники собственных средств	0	0
	(эмиссионный доход, прибыль, доходы,фонды) (их часть), для форми-
	рования которых инвесторами использованы ненадлежащие активы
121	ОСНОВНОЙ КАПИТАЛ	132870	133405
	ИТОГО:
200	ДОПОЛНИТЕЛЬНЫЙ КАПИТАЛ
201	Прирост стоимости имущества за счет переоценки	79	79
202	Часть резервов на возможные потери по ссудам	0	0
	(резервы общего характера)
203	Фонды, сформированные в текущем году (или их часть)	0	0
204	Прибыль текущегогода (или ее часть)	917	0
205	Субординированный кредит ( по остаточной стоимости)	0	0
206	Часть устаного капитала, сформированного за счет капитализации	0	0
	приростастоимости имущества при переоценке
207	Часть привилегированных (включая куммулятивные) акции	0	0
	Разница между уствным капиталлом кредитной организации, создан-
208	ной в форме акционерного общества , и ее собственными средствами	0	0
	в случае уменьшения уставного капитала за счет уменьшения номин.
	стоимости частипривилегированных (включая кумулятивные) акций
209	Прибыль предшествующего года	0	0
	Источники (часть источников) дополнительного капитала (УК,
210	прибыль, доходы, фонды, субординированный кредит), для форми-	0	0
	роваия которых инвесторами( акционерами, участниками и другими
	лицами) использованы ненадлежащие активы
211	ИСТОЧНИКИ ДОПОЛНИТЕЛЬНОГО КАПАТАЛА	996	79
	ИТОГО:
212	ДОПОЛНИТЕЛЬНЫЙ КАПИТАЛ	996	79
	ИТОГО:
300	ПОКАЗАТЕЛИ, УМЕНЬШАЮЩИЕ СУММУ ОСНОВНОГО И
	ДОПОЛНИТЕЛЬНОГО КАПИТАЛА
301	Величина недосозданного резерва на возможные потери по ссудам	0	0
	2-4 групп риска
302	Величина недосозданного резерва на возможные потери	0	0
303	Величина недосозданного резерва под операции с резидентами	0	0
	офшорных зон
304	Просроченная дебиторская задолженность длительностью свыше 30 дн	0	0
305	Субординированные кредиты, предоставленные кредитным	0	0
	организациям- резидентам
400	ПРОМЕЖУТОЧНЫЙ ИТОГ:	133866	133484
	Величина превышения совокупной суммы кредитов, банковских гаран-
501	тий, предоставленных кредитной организацией своим участникам	0	0
	(акционерам) и инсайдерам, над ее максимальным размером.
	Превышающие сумму источников основного и дополнительного капи-
502	тала вложения в сооружение (строительство), создание (изготовление) и	0	0
	приобретение основных средств, стоимость основных средств
	Разница между действительной стоимостью доли, причитающейся	0	0
503	вышедшим из общества участникам, и стоимостью, по которой доля
	была реализована другому участнику

Из анализа капитала банка мы можем сделать следующие выводы:

Высоких финансовых результатов по итогам года Банку удалось добиться во многом благодаря сформированной структуре работающих активов и привлеченных средств. На начало 2007 года собственный капитал банка составляет 133484 тыс. руб. что по сравнению с 2006 годом меньше на 218 тыс. руб. Но в результате положительной деятельности банка источники собственного капитала увеличилась по отношению к результату предыдущего года за счет увеличения на 5734 тыс. руб. фондов кредитной организации, тем не менее, проведённый анализ свидетельствует о нестабильности положения банка.

Это подтверждает анализ структуры баланса (пропорция между активами, приносящими доход, и неработающими активами имеет тенденцию в сторону увеличения последних); увеличивается доля просроченной задолженности; большое количество кредитных договоров постоянно пролонгируется, что говорит о заложенном кредитном риске: по предписаниям ЦБ такие кредиты, скорее всего, придётся вынести на просроченную задолженность; нет контроля за поступлением процентов по кредитным договорам: об этом свидетельствует резкое возрастание доходности, в то время как в течении года были убыточные кварталы, убытки текущего года составили 5199 тыс. руб., убыток текущего года (с учетом начисленных на балансовых счетах процентов), рассчитанный без учета части остатков, числящихся на соответствующих счетах бухгалтерского учета, принятых в расчет при определении величины основного капитала.

Величина убытка текущего года, уменьшающая основной капитал, определяется как положительный результат от уменьшения суммы остатков на балансовых счетах 702, 70401, 70501, 50905, 32802, 47502, 52502 (в части начисленных процентных и купонных расходов по выпущенным кредитной организацией ценным бумагам, а также дисконтных расходов, начисленных до отчетной даты, и рассчитанных в порядке, установленном Банком России), 61402, 61403, 61406, 61408 на величину остатков, числящихся на балансовых счетах 701, 70301, 32801, 47501 (за исключением начисленных процентов по ссудной задолженности и отнесенной ко 2 - 4 группам риска в соответствии с нормативным актом Банка России, определяющим порядок формирования и использования резерва на возможные потери по ссудам), 61302, 61303, 61304, 61306, 61308, этот фактор значительно повлиял на деятельность банка за текущий период. Так привлечение дополнительного капитала не осуществлялось. Основной капитал на начало 2007 года составил 133405 тыс. руб. В результате Росавтобанк улучшил свою позицию в рейтинге Крупнейших Банков России до 460 места.

Проведённый анализ нельзя считать полным - это всего лишь попытка проанализировать финансовое состояние банка в трёх ракурсах: по методикам ЦБ, рейтинговая оценка, внутренний анализ. Не смотря на различные подходы к анализу текущего финансового состояния: инструкция, рейтинговая оценка, внутренний анализ, практически не уделено внимания анализу качества, так как в российской банковской практике не наработан необходимый методологический аппарат. Теория и практика анализа состояния коммерческого банка в России не универсальна, нет единого подхода к расчету и работе с однотипными характеристиками: в инструкции и рейтинговой оценке надёжности банка используются некоторые однотипные характеристики финансового состояния банка (капитал, активы рисковые, обязательства до востребования и т.п.) , значения которых не совпадают, и, соответственно, не совпадают значения коэффициентов, рассчитанных на основе данных величин, как следствие - различна оценка надёжности того или иного коммерческого банка. При “подключении” международных стандартов учета, расчетные показатели существенно ухудшаются, что лишний раз свидетельствует о несовершенстве действующей в настоящее время системы учета.

Глава 2. Улучшение показателей капитала банка

2.1 Оценка достаточности капитала банка и выполнение других нормативов

Проблема определения достаточности капитала банка на протяжении длительного времени является предметом научного исследования и споров между банками и регулирующими органами. Банки предпочитают обходиться минимумом капитала , чтобы поднят показатели прибыльности и роста активов; банковские контролеры требуют большего капитала для снижения риска банкротства. Одновременно высказывается мнение, что банкротства вызваны плохим управлением, что хорошо управляемые банки могут существовать и с низкими нормами капитала¹¹ Моисеев С. Достаточность капитала банков: лоббизм крупнейших или реальная угроза. Национальный Банковский Журнал. - 2007 г. .

Чрезмерная «капитализация» банка, выпуск излишнего количества акций по сравнению с оптимальной потребностью в собственном капитале не является благом. При заниженной доле капитала возникает несоразмерная ответственность банка перед его вкладчиками. Мера ответственности банка ограничивается его капиталом, а вкладчики и другие кредиторы рискуют гораздо большим объемом средств, доверенных банку.

В настоящее время проблема оценки достаточности капитала актуальна для коммерческих банков и для регулирующих органов, призванных осуществлять надзор за функционированием банковской системы. Различные подходы к оценке достаточности капитала банка широко обсуждаются специалистами в области банковского дела различных стран, дискуссии ведутся как в рамках национальных банковских систем, так и на уровне международных финансово-кредитных организаций.

Причины столь пристального внимания к данной теме кроются в обоюдной (для банков и для надзорных органов) важности такого источника банковских ресурсов, как собственный капитал.

В деятельности кредитных организаций капитал (несмотря на незначительный удельный вес его в объеме пассивов) играет существенную роль: на стадии создания банка он служит источником для финансирования вложений в основные средства, в ходе текущей деятельности - используется для погашения возникающих убытков, при прекращении деятельности -- может являться источником погашения обязательств перед кредиторами, вкладчиками. Для регулирующих органов капитал служит удобным инструментом, с помощью которого можно эффективно влиять на деятельность банков, ограничивая рискованные операции и стимулируя надежные вложения с целью укрепления стабильности банковской системы и экономики страны в целом. В настоящее время вопрос оценки достаточности капитала коммерческих банков имеет важное значение для развития российской банковской системы. Во-первых, серьезную озабоченность специалистов вызывает современная практика формирования «фиктивных» капиталов многими, в т.ч. и крупнейшими, кредитными организациями. Решение данной проблемы в теоретическом и прикладном аспектах имеет принципиальное значение, поскольку банковской деятельности (особенно в условиях современной российской экономики) присущ рискованный характер. Вместе с этим, реальная оценка достаточности капитала банка, одновременно с ростом капитализации, позволит повысить привлекательность кредитных организаций для вкладчиков и кредиторов, расширить их ресурсную базу, улучшит инвестиционный климат в стране. Одновременно, рост достаточности капитала будет способствовать развитию банковских операций, позволяя кредитным организациям компенсировать уровень принимаемых рисков, развитию рынка ссудного капитала, финансовых рынков. Одной из важных задач развития российских коммерческих банков является укрепление их конкурентоспособности по отношению к зарубежным кредитным организациям, что во многом зависит от повышения адекватности оценки достаточности капиталов коммерческих банков международным стандартам, ужесточения требований органов надзора в части роста реальной капитализации кредитных организаций, формирования капитала надлежащими активами.

Исходя из вышеизложенного, проблемы оценки достаточности собственного капитала чрезвычайно важны как для самих банков, так и банковской системы в целом. Рассматривая понятие «достаточность капитала» можно выделить два основных подхода к его раскрытию: во-первых, с точки зрения субъектов регулирования (орган надзора) и, во-вторых, с точки зрения объектов регулирования (коммерческие банка). Учитывая первостепенную роль органов надзора в формировании методологии оценки достаточности капитала банков, в том числе в части её соответствия международным стандартам, основное внимание в исследовании уделено анализу тех аспектов темы оценки достаточности капитала, которые связаны с органами банковского регулирования.

Факторы, обусловливающие требования по увеличению банковского капитала:

-рыночная стоимость активов банков более изменчива, чем у промышленных предприятий. Она зависит от изменения процентных ставок, финансового положения его заемщиков, ситуации на фондовом и валютном рынках;

-банк больше полагается на непостоянные источники краткосрочных ресурсов, многие из которых могут изыматься по первому требованию. Поэтому любое событие политической или экономической жизни может спровоцировать массовый отток ресурсов банка.

Определение достаточной величины капитала и поддержание ее в установленных пределах является одним из основных способов управления капиталом как со стороны регулирующих органов, так и самого банка.

Поэтому постоянный анализ структуры и величины капитала является непременным условием современного управления банком.

Анализ достаточности собственных средств (капитала) проводится в целях выявления степени устойчивости капитальной базы банка и достаточности капитала для покрытия потерь от принятых банками рисков.

Известно, что на величину достаточности собственного капитала банка влияют объем, состав, качество и характер активных операций. Ориентация банка на преимущественное проведение операций, связанных с большим риском, требует относительно большого размера собственных средств и, наоборот, преобладание в кредитном портфеле банка ссуд с минимальным риском допускает относительное снижение собственного капитала. Размер собственного капитала, необходимого банку, зависит также от специфики его клиентов. Так, преобладание среди клиентов банка крупных кредитоемких предприятий требует от него большого размера собственных средств при том же объеме активных операций по сравнению с банком, ориентирующимся на обслуживание большого числа мелких заемщиков, поскольку в первом случае у банка будут велики риски на одного заемщика.

Нормативные требования к размеру собственных средств банка.

Российская практика кредитной системы ориентируется на международные стандарты формирования капитала, но коммерческие банки лишены права выбора методики достаточности капитала. Инструкцией ЦБ №110-И “Об обязательных нормативах банков” от 16 января 2004 г. установлены минимальный размер и нормативы достаточности капитала банка.

В соответствии с главой 2 этой инструкции норматив достаточности собственных средств (капитала) банка (H1) регулирует (ограничивает) риск несостоятельности банка и определяет требования по минимальной величине собственных средств (капитала) банка, необходимых для покрытия кредитного и рыночного рисков. Норматив достаточности собственных средств (капитала) банка определяется как отношение размера собственных средств (капитала) банка и суммы его активов, взвешенных по уровню риска. В расчет норматива достаточности собственных средств (капитала) банка включаются:

-величина кредитного риска по активам, отраженным на балансовых

счетах бухгалтерского учета (активы за вычетом созданных резервов на возможные потери и резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности, взвешенные по уровню риска);

-величина кредитного риска по условным обязательствам кредитного характера;

-величина кредитного риска по срочным сделкам;

-величина рыночного риска.

Норматив достаточности собственных средств (капитала) банка (H1) рассчитывается по следующей формуле: (Уравнение 1)

Уравнение 1

где:

К - собственные средства (капитал) банка, определенные в соответствии с Положением Банка России от 10 февраля 2003 года N 215-П "О методике определения собственных средств (капитала) кредитных организаций", зарегистрированным Министерством юстиции Российской Федерации 17 марта 2003 года N 4269 ("Вестник Банка России" от 20 марта 2003 года N 15) (далее - Положение Банка России N 215-П);

- коэффициент риска i-того актива в соответствии с п. 2.3 настоящей Инструкции;

- i-тый актив банка;

- величина резерва на возможные потери или резерва на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности i-того актива (код 8987);

КРВ - величина кредитного риска по условным обязательствам кредитного характера, рассчитанная в порядке, установленном приложением 2 к настоящей Инструкции;

КРС - величина кредитного риска по срочным сделкам, рассчитанная в порядке, установленном приложением 3 к настоящей Инструкции;

РР - величина рыночного риска, в соответствии с требованиями нормативного акта Банка России о порядке расчета кредитными организациями размера рыночных рисков.

Минимально допустимое числовое значение норматива H1 устанавливается в зависимости от размера собственных средств (капитала) банка:

-для банков с размером собственных средств (капитала) не менее суммы, эквивалентной 5 млн евро, - 10 %;

-для банков с размером собственных средств (капитала) менее суммы, эквивалентной 5 млн евро, - 11 % ¹¹ Инструкция Центрального Банка от 16 января 2004 г. N 110-И «Об обязательных нормативах банков». Зарегистрировано в Минюсте РФ 6 февраля 2004 г. N 5529 .

В достаточности капитала банка заинтересованы:

1.Сами банки (для убеждения крупных вкладчиков в наличии адекватных гарантий);

2.Регулирующие органы (для обеспечения доверия к банковской системе в целом).

Сравним норматив достаточности собственных средств (капитала) банка (H1) на 01.01.2006 г и на 01.01.2007 гг (Таблица 5)

Нормативы достаточности 2006-2007гг

Таблица 5.

(%)

Значение обязательных нормативов	2006 год	2007 год
Н1	20,8	13,8
Н2	69,3	49,3
Н3	87,8	70
Н4	11,3	14,3
Н7	420,1	647,5
Н9	0	0
Н10	0,3	0,2
Н12	0	0

Норматив достаточности собственных средств снизился за последний год с 20,8% до 13,8% в результате проведения банком активных операций по кредитованию юридических лиц.

В настоящее время значение указанного показателя несколько превышает допустимый уровень, установленный Банком России (10%), и свидетельствует о достаточности собственного капитала для покрытия основных видов банковских рисков и выполнения текущих операционных расходов¹¹ Инструкция Центрального Банка от 16 января 2004 г. N 110-И «Об обязательных нормативах банков». Зарегистрировано в Минюсте РФ 6 февраля 2004 г. N 5529.

Коэффициент достаточности капитала (Н1) обусловлен двумя его составляющими: объёмом собственного капитала и суммой совокупного риска активов. Воздействие этих компонентов на рассматриваемый нормативный коэффициент противоположно: коэффициент достаточности капитала возрастает при росте объёма собственного капитала и снижается при увеличении риска активов.

Оценка, управление и контроль за риском ликвидности позволяют обеспечить необходимый уровень активов для выполнения Банком обязательств на любом интервале. В 2007 году значения нормативов ликвидности находились: анализ коэффициентов ликвидности начинается с коэффициента текущей ликвидности Н2. Его уровень зависит от объёма общей суммы ликвидных активов (денежные средства и активы до 30 дней) и суммы обязательств по счетам до востребования и на срок до 30 дней. Н2 в пределах 49,3 %; наряду с показателем текущей ликвидности в соответствии с Инструкцией ЦБ РФ № 110-И вводится показатель мгновенной ликвидности банка (Н3), определяемый в виде отношения высоколиквидных (денежные средства в наличной и безналичной форме) активов к быстрооборачивающимся депозитам до востребования. Н3 в пределах 70%; показатель долгосрочной ликвидности банка (Н4). Он рассчитывается в виде отношения долгосрочных кредитов (сроком свыше одного года) к собственному капиталу и обязательствам банка сроком погашения свыше одного года. Н4 в пределах 14,3%; коэффициент Н 7 ограничивает максимальный риск всех крупных кредитов. При этом крупным считается совокупная ссудная задолженность одного заёмщика или группы взаимосвязанных заёмщиков с учетом 50 % сумм забалансовых обязательств, превышающая 5 % собственного капитала кредитной организации.

Этот показатель определяется в виде отношения суммы всех крупных кредитов, находящихся в портфеле банка, к объёму его собственного капитала.

В связи с увеличением активов и не увеличением капитала банка показатель Н7 значительно увеличился на 227,4 % что отрицательно отражается на устойчивости банка, коэффициенты Н 9 и Н 10 ограничивают максимальный размер кредитов, гарантий и поручительств, предоставляемых банком своим участникам (акционерам). Показатель Н9 отражает максимальный риск на одного акционера (пайщика) банка показатель Н 10 - максимальный риск на своих инсайдеров, т.е. физических лиц, являющихся или акционерами (имеют более 5 %акций) , или директорами и членами совета, членами кредитного комитета и т.д.. и имеющих или имевших ранее отношение к вопросам выдачи кредитов. Впервые в России вводится показатель, ограничивающий долю использования собственного капитала банка для приобретения долей (акций) других юридических лиц. Таким показателем является Н 12, рассчитываемый в виде отношения размера инвестируемых и собственных средств кредитной организации. Под инвестированием понимается приобретение банком долей участия и акций других юридических лиц. В данном анализе показатели Н9, Н10, Н12 не изменились.

Изменения в значениях указанных нормативов были связаны с ростом активов, но капитал при этом не увеличивается.(данные для расчета можно посмотреть в Приложении 1.) ¹¹ Андрианов В. Ограничение банковских рисков: рекомендации Базельского комитета и обязательные нормативы деятельности банков. Банковское дело.-№ 10-2004 г.

2.2 Выбор источников увеличивающие капитал банка

Внутренние источники прироста собственного капитала:

Рассмотрим более подробно источники прироста капитала, их преимущества и недостатки.

Накопление прибыли. Основным источником собственного капитала для банка является накопление прибыли в виде различных фондов или в нераспределенном виде. Это нередко самый легкий и наименее дорогостоящий метод пополнения капитала, особенно для банков, деятельность которых характеризуется высокой нормой прибыли. Кроме того, привлечение капитала за счет внутренних источников не несет в себе угрозы потери контроля над банком существующими акционерами и снижения доходности их акций. Недостатком такого способа является то, что прибыль, направляемая на прирост капитала, полностью облагается федеральными налогами. Значительное влияние на прибыль оказывают изменения экономических условий, процентных ставок, валютного курса и т.п., т.е. изменения, которыми банк не имеет возможности прямо управлять. Кроме того, прибыль банка является результатом его кредитной, инвестиционной, финансовой и дивидендной политики, поэтому итоги деятельности могут привести как к увеличению собственного капитала, так и к его сокращению вследствие убытков.

Дивидендная политика. Величина прибыли, остающейся в распоряжении банка, имеет первостепенное значение для управления капиталом банка. Низкий уровень прибыли ведет к медленному росту внутренних источников капитала, повышая тем самым риск банкротства и сдерживая рост активов и соответственно доходов. Высокая доля прибыли, направляемая на прирост каптала, приводит к снижению выплачиваемых дивидендов. В то же время высокие дивиденды ведут к росту курсовой стоимости акций банка, что облегчает наращивание капитала за счет внешних источников. Дивиденды в этом случае выполняют двойную функцию: увеличивают доходы имеющихся акционеров и облегчают наращивание капитала путем дополнительного выпуска акций.

Оптимальной дивидендной политикой будет та, которая максимизирует рыночную стоимость инвестиций акционеров. Банк сможет привлекать новых акционеров и сохранять старых, если доходность акционерного капитала, по крайней мере, равна доходности инвестиций в другие сферы бизнеса с той же степенью риска.

В условиях развитого рынка важной задачей для банков является выработка стабильной дивидендной политики, когда доля дивидендов поддерживается на относительно постоянном уровне.

Переоценка основных средств. Прирост стоимости имущества за счет переоценки собственных зданий и оборудования является существенным источником капитала для банков, имеющих вложения в недвижимость с повышающейся ценой. Однако этот источник не является достаточно надежным, так как стоимость материальных активов подвержена значительным колебаниям особенно в условиях нестабильной экономики.

Банки, растущие быстрее, чем это позволяет норма внутреннего роста капитала, должны привлекать дополнительный капитал из внешних источников.

Внешние источники прироста каптала.

Внешними источниками прироста собственного капитала банка выступают: продажа обыкновенных и привилегированных акций, эмиссия капитальных долговых обязательств, продажа активов и аренда нескольких видов основных фондов, в частности принадлежащих банку зданий.

Выбор одного из указанных способов зависит главным образом от того, какой эффект это будет иметь по отношению к доходам акционеров, который обычно измеряется прибылью на одну акцию. Другими важными факторами, которые должны быть учтены руководством, являются:

-относительные издержки, связанные с каждым источником капитальных средств (включая процентные расходы, расходы и комиссионные платежи по размещению ценных бумаг);

-относительный риск, связанный с каждым источником капитала;

-соотношение совокупного объема выданных кредитов и активов банка, либо депозитов, либо капитала банка;

-сила и слабость рынков капитала, на которых может осуществляться привлечение новых капитальных средств;

-регулирующие нормативные акты, касающиеся как объема, так и структуры собственного капитала.

Выпуск и продажа обыкновенных и привилегированных акций относятся к наиболее дорогим способам из-за высоких издержек по подготовке новой эмиссии и размещению акций. Кроме того, возникает риск, связанный с доходами акционеров по сравнению с держателями долговых обязательств.

В отечественной практике дополнительный выпуск акций ведет, как правило, к росту сразу трех элементов собственного капитала банка: уставного капитала, эмиссионного дохода и резервного каптала, минимальный размер которого привязан к величине уставного капитала.

Использование данного источника капитала несет в себе угрозу размывания существующей структуры акционерного капитала, контрольных пакетов акций. Во многих случаях стремление сохранить контроль над банком побуждает акционеров налагать вето на новые выпуски акций.

Поскольку владельцы привилегированных акций имеют первичное право на прибыль банка по отношению к держателям обыкновенных акций, дивидендные выплаты последним могут снизится после выпуска привилегированных акций. Однако по сравнению с долговыми обязательствами они обладают большей гибкостью, так как выплата дивидендов по ним не всегда является обязательной.

Выпуск субординированных обязательств. В западной практике для роста капитала банки широко используют выпуск облигаций или получение кредита на срок более 5 лет при соблюдении заранее оговоренного порядка их погашения в случае банкротства банка. Такие долговые обязательства погашаются после удовлетворения претензий всех кредиторов, но ранее выпуска собственных акций и получили название субординированных.

В связи с преимуществами, предоставляемыми субординированным кредитом, существуют определенные требования ЦБ РФ к его оформлению, содержанию соответствующего договора, его одобрению ЦБ РФ.

Величина субординированного, включаемого(ых) в состав источников дополнительного капитала, не может превышать 50% величины основного капитала. В случае превышения указанной величины соответствующая часть субординированного кредита не включается в расчет собственных средств (капитала) кредитных организаций (ст. 3.11.1. Положения). В случае, если через определенное время основной капитал банка уменьшается из-за убытка текущего года, субординированный кредит, включаемый в дополнительный капитал, должен быть уменьшен на сумму превышения.