Расчетно-клиринговая организация. Складские свидетельства как ценные бумаги
Изучение понятия и видов клиринга. Задачи и функции клиринговых палат и корпораций, роль их биржевой деятельности в финансово-хозяйственном развитии промышленных предприятий. Характеристика организации учета и налогообложения при складском хранении.
| Рубрика | Банковское, биржевое дело и страхование |
| Вид | аттестационная работа |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 16.12.2009 |
| Размер файла | 34,8 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
26
ФЕДЕРАЛЬНОЕ АГЕНТСТВО ПО ОБРАЗОВАНИЮ
РОССИЙСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ СОЦИАЛЬНЫЙ УНИВЕРСИТЕТ
Уральский Институт Социального Образования
(филиал) РГСУ в г. Екатеринбурге
Кафедра ГИСО (Гуманитарного и социального образования)
ЭКЗАМЕНАЦИОННАЯ РАБОТА
ПО ДИСЦИПЛИНЕ
«РЫНОК ЦЕННЫХ БУМАГ»
НА ТЕМУ
Расчетно-клиринговая организация. Складские свидетельства как ценные бумаги
Екатеринбург
2009 г.
Содержание
Введение
Глава i. Расчетно-клиринговые организации
1.1 Понятие «клиринг»
1.2 Расчетно-клиринговые организации
1.3 Функции клиринговой палаты
1.4 Клиринговые корпорации
Глава II. Складские свидетельства как ценные бумаги
2.1 Складское хранение: учет и налогообложение
2.2 Складское свидетельство и его виды
Тест № 2
Заключение
Список использованной литературы
Введение
В настоящее время одним из наиболее гибких финансовых инструментов является использование ценных бумаг, поэтому тема данной работы очень актуальна в наше время.
Ценные бумаги - неизбежный атрибут всякого нормального товарного оборота. Будучи товаром, они сами вместе с тем способны служить как средством кредита, так и средством платежа, эффективно заменяя в этом качестве наличные деньги.
Процесс внедрения клиринга на российском биржевом рынке связан неразрывно с развитием биржевого дела, который очень важен для России.
Целью данной работы является дать понятие «клирингу», рассмотреть деятельность клиринговых организаций, организацию складского хранения, их учет и налогообложение.
Предметом исследования являются методические подходы к системе формирования и управления расчетно-клиринговых организаций, а также складского учета.
Объектом данной работы является финансово-хозяйственная деятельность предприятий. Процесс клиринга очень важен для развития биржевой деятельности. Чем выше степень организации рынка, тем важнее роль клиринговых систем для его участника.
Процесс клиринга важен тем, что он обеспечивает не только расчеты между участниками клиринга, но и содержит в себе механизм гарантии выполнения обязательств сторон на биржевом рынке, тем самым улучшает качество рынка, повышает его ликвидность и сохраняет целостность.
Развитие биржевой деятельности в России требует создания клиринговых учреждений.
Первым шагом на пути создания клиринговых систем в России должно быть появление клиринговых (расчетных) палат, обладающих достаточной финансовой мощью и независимостью. Статус клиринговой палаты определяется тем, какие функции она будет выполнять. Клиринговая палата выступает гарантом выполнения обязательств по сделкам. Контрактные обязательства заключаются с клиринговой палатой, а не друг с другом. Это уменьшает затраты на совершение сделок и позволяет рынкам эффективно действовать.
Процесс клиринга обеспечивают клиринговые палаты, которые могут быть организованы в структуре самой биржи или как отдельные организации.
Глава i. Расчетно-клиринговые организации
1.1 Понятие «клиринг»
Клиринг представляет собой систему межбанковских безналичных расчетов, осуществляемых через расчетные палаты и основанных на взаимном зачете равных платежей друг другу.
Клиринговая деятельность -- это деятельность по определению взаимных обязательств и их зачету по поставкам ценных бумаг и расчетам по ним.
Клиринг -- процедура финансовых оборотов, в которой клиринговый субъект работает в качестве посредника, и принимает на себя роль покупателя и продавца в данной транзакции с целью обеспечения заказов между двумя сторонами. Такая практика используется обычно в международном обороте между предприятиями. По-другому такие трансакции называют ещё компенсационными трансакциями.
Клиринг также используется в банковском деле, как «очищение» взаимных обязательств, часто работая циклически, а для выполнения этих функций банки часто используют клиринговые дома. В этом случае клиринг выступает формой безналичных двусторонних или многосторонних расчётов в системе платежей.
Существуют несколько типов клиринга:
1 Банковский клиринг представляет собой систему межбанковских безналичных расчётов, осуществляемых через расчётные палаты и основанных на взаимном зачёте равных платежей друг другу.
2 Валютный клиринг представляет порядок проведения международных расчётов между странами, основанный на взаимном зачёте платежей за товары и услуги, обладающие равной стоимостью, исчисленной в так называемой клиринговой валюте по согласованным ценам.
3 Простой клиринг -- определение обязательств каждого участника клиринга и расчёты по ценным бумагам и денежным средствам по каждой совершённой участником клиринга сделке клирингового пула.
4 Многосторонний клиринг -- определение обязательств каждого участника клиринга и расчёты по ценным бумагам и денежным средствам по всем совершённым участником клиринга сделкам клирингового пула.
5 Товарный клиринг -- безналичные расчёты между предприятиями за поставленные, проданные друг другу ценные бумаги или товары и оказанные услуги, осуществляемые путём взаимного зачёта, исходя из условий баланса платежей.
Основой клиринга могут быть также торговые договоры, которые подписываются с целью уравновешивания стоимости в оборотах и определяющие количество и тип товаров, а также платежные договора, которые устанавливают условия выполнения расчётов между партнёрами. Оплата наличными может быть реализована только между двумя партнёрами и выровняет балансовую разницу в конечном сальдо сторон, как двух- или многосторонних обязательств, которые являются следствием соглашений гражданско-правовых, публично-правовых, или соглашений смешанного характера.
Центральный банк страны является, как правило, одним из учредителей клиринговой системы.
Клиринговый банк - банк, член расчетной палаты. Банк предоставляет услуги по открытым в нем счетам: ведение ведомостей состояния материальных ценностей, получение и поставка ценных бумаг, осуществление выплат и расчетов.
Клиринговые учреждения по форме собственности делятся на частные и государственные.
Клиринг на биржевом рынке имеет специфику, связанную с типом самой биржи и проводимыми на ней операциями. Наряду с существовавшими товарными и фондовыми биржами, появились фьючерсные биржи, на которых ведется торговля финансовыми инструментами и охватывает как фондовые, так и товарные рынки.
С этой точки зрения подход к организации систем клиринга на рынках реальных товаров и ценных бумаг, и рынке фьючерсных операций имеет определенные различия и, в то же время, одинаковую сущность.
Сделки на бирже реальных товаров, в подавляющем большинстве, носят чисто торговый характер, то есть за каждой покупкой и продажей стоит реальная потребность в товаре или сам товар. На фьючерсных биржах все сделки носят преимущественно спекулятивный характер или совершаются в целях страхования от ценовых рисков. Соответственно методы организации торговли на этих биржах различны и, следовательно, различны применяемые на них системы клиринга.
1.2 Расчетно-клиринговые организации
Расчетно-клиринговая организация -- это специализированная организация банковского типа, которая осуществляет расчетное обслуживание участников организованного рынка ценных бумаг.
Организации, осуществляющие клиринг по ценным бумагам, в связи с расчетами по операциям с ценными бумагами принимают к исполнению подготовленные при определении взаимных обязательств бухгалтерские документы на основании их договоров с участниками рынка ценных бумаг, для которых производятся расчеты. В практике эти организации могут иметь такие названия, как: Расчетная палата, Клиринговая палата, Клиринговый центр, Расчетный центр.
Главными целями клиринговых организаций являются:
* минимальные издержки по расчетному обслуживанию участников рынка;
* сокращение времени расчета;
* снижение до минимального уровня всех видов риска, которые имеют место при расчете.
Расчетно-клиринговая организация обычно существует в форме акционерного общества закрытого типа и должна иметь лицензию Центрального банка РФ на право обслуживания всех видов расчетных операций на соответствующем рынке ценных бумаг. Расчетно-клиринговые организации могут обслуживать какую-нибудь одну фондовую биржу или сразу несколько фондовых бирж или рынков ценных бумаг.
Расчетно-клиринговые организации осуществляют расчетно-клиринговую деятельность, которая, в частности, включает:
* проведение расчетных операций между членами расчетно-клиринговой организации;
* осуществление зачета взаимных требований между участниками расчетов, или осуществление клиринга;
* сбор, сверку и корректировку информации по сделкам, совершенным на рынках, которые обслуживаются данной организацией; разработку расписания расчетов, т. е. установление строгих сроков, в течение которых денежные средства и соответствующая им информация и документация должны поступать в расчетно-клиринговую организацию
* контроль по перемещению ценных бумаг в результате исполнения контрактов;
* гарантирование исполнения заключенных на бирже контрактов;
* бухгалтерское и документальное оформление произведенных расчетов;
* другую деятельность.
Взаимоотношения между расчетно-клиринговой организацией и ее членами, биржами и другими организациями строятся на основе соответствующих договоров. Членами расчетно-клиринговой организации обычно являются крупные банки и крупные финансовые компании, а также фондовые и фьючерсные биржи. Расчетно-клиринговые организации не имеют права проводить кредитные и большинство других активных операций, в отличие от коммерческих банков.
Для снижения рисков неисполнения сделок с ценными бумагами, расчетно-клиринговая организация обязана формировать специальные фонды.
Минимальный размер специальных фондов устанавливается Федеральной комиссией по рынку ценных бумаг по согласованию с Центральным банком Российской Федерации.
Расчетно-клиринговые организации не имеют права проводить кредитные и большинство других активных операций, в отличие от коммерческих банков.
Часто расчетно-клиринговые организации не ограничивают круг своей деятельности только расчетным обслуживанием, а одновременно выполняют и услуги депозитарного характера.
В России стихийно сложилась смешанная полицентрическая модель рынка ценных бумаг, на котором одновременно и с равными правилами присутствуют коммерческие банки, фондовые биржи и другие финансовые институты. Эта модель отличается от американской, в которой запрещено участие коммерческих банков на фондовом рынке. Отмечают сходство отечественной модели рынка ценных бумаг с германской, которая предполагает исключительное участие банков на рынке, где осуществляются операции с ценными бумагами. Важно понимать, что любая модель вытекает из конкретных исторических обстоятельств и условий развития конкретной страны. Таким образом, РФ будет формировать собственную модель рынка ценных бумаг на основе ее национальных интересов и традиций. При этом не исключено использование зарубежного опыта и усиление государственного регулирования.
Членами расчетно-клиринговой организации обычно являются крупные банки и крупные финансовые компании.
Расчетно-клиринговые организации не имеют права проводить кредитные операции в отличие от коммерческих банков.
Расчетно-клиринговые организации не ограничивают круг своей деятельности только расчетным обслуживанием. Они могут выполнять услуги депозитарного характера и другие услуги по обслуживанию участников биржевого рынка.
1.3 Функции клиринговой палаты
Клиринговая палата - подразделение биржи, отвечающее за ежедневное урегулирование биржевых операций клиентов и других, связанных с ними операций.
Расчетная палата выступает как покупатель для каждого продавца и продавец для каждого покупателя.
Клиринговые (расчетные) палаты при биржах выросли из практики торговли реальным товаром. Их появление было вызвано самим развитием биржевой торговли, ростом объемов биржевых операций и увеличением числа участников биржевого рынка.
Клиринговые палаты были организованны на большинстве бирж мира прежде всего для обеспечения их финансовой целостности, а также защиты интересов своих членов и их клиентов.
Деятельность Клиринговых палат направлена на организацию и проведение расчетно-финансовых операций между участниками биржевого торга, упорядочивание, упрощение и удешевление расчетов, обеспечение финансовой устойчивости биржевых операций, регулирование процедуры поставки.
Расчетный механизм бирж является важным элементом рынка.
Основными функциями клиринговой палаты являются:
- сбор информации по заключённым на бирже сделкам, её сверка и корректировка в случае расхождений;
- учёт зарегистрированных на бирже сделок и проведение вычислений по ним;
- определение взаимных обязательств между сторонами, заключившими сделки на бирже, и расчёты между ними;
- обеспечение поставки ценных бумаг от продавца к покупателю и организация денежных расчётов (поступления денег от покупателя к продавцу);
- обеспечение гарантий по исполнению обязательств, вытекающим из срочных сделок.
Клиринговая палата берёт на себя функции организатора исполнения сделок. На основе полученной информации о заключённых сделках в течение определённого времени определяются требования и обязательства каждого участника биржевой торговли. Если требования, которые имеет данный участник, превышают его обязательства, то это означает, что ему причитается определённая денежная сумма. В этом случае говорят, он занимает длинную позицию. Если требования данного участника меньше его обязательств, то это предполагает платёж с его стороны тем участникам, которым он должен. В этом случае говорят, что он занимает короткую позицию. Если требования равны обязательствам, то участник биржевой торговли находится в закрытой позиции.
1.4 Клиринговые корпорации
Клиринговая палата может быть организована как структурное подразделение, входящее в состав биржи или как самостоятельное юридическое лицо.
При организации Клиринговой палаты в структуре биржи управление ею полностью контролируется самой биржей. Такая палата осуществляет клиринговые операции в рамках одной биржи, выступая гарантом по каждой биржевой сделке.
При организации клиринговой палаты как самостоятельного юридического лица она может образоваться в форме общества с ограниченной ответственностью, либо в форме закрытого акционерного общества. Свои взаимоотношения с биржей такая клиринговая палата строит на основе договора, а также личной унии, когда ведущие члены биржи являются одновременно членами клиринговой палаты.
В то же время, несколько бирж могут обслуживаться одной клиринговой организацией, которая объединяет в себе клиринговые все клиринговые палаты этих бирж и является, по сути, целой корпорацией. Такие корпорации могут выполнять различные функции. В частности, клиринговая корпорация, обслуживающая Чикагскую Торговую Палату (СВОТ), является бесприбыльной организацией, связанной своим управлением с биржей.
Клиринговые корпорации не ограничены обслуживанием фьючерсных сделок, они также являются частью банковской системы и рынка ценных бумаг. Эти клиринговые корпорации играют намного менее важную роль , чем те, которые обслуживают фьючерсные рынки - они обеспечивают перевод средств, но не занимают положения противоположной стороны при совершении сделки и не гарантируют исполнения контрактных обязательств.
Глава II. Складские свидетельства как ценные бумаги
2.1 Складское хранение: учет и налогообложение
Практически любая организация сталкивается с проблемой хранения товарно-материальных ценностей (ТМЦ). Существуют различные виды хранения: в ломбарде, в банке, в гостинице и др. Самым распространенным из них является хранение на товарном складе.
Согласно ст. 907 ГК РФ по договору складского хранения товарный склад (хранитель) обязуется за вознаграждение хранить товары, переданные ему товаровладельцем, и возвратить эти товары в сохранности. Хранение товара - услуга по поддержанию в сохранности имущества, переданного на определенный срок или до востребования. Правовое регулирование договора хранения определено главой 47 ГК РФ.
Товарным складом признается организация, осуществляющая в качестве предпринимательской деятельности хранение товаров и оказывающая связанные с хранением услуги. Обязанностями товарного склада согласно ст. 909 ГК РФ являются осмотр товаров при приеме на хранение, определение их количества и внешнего состояния. Договор хранения должен быть заключен в письменной форме. Письменная форма считается соблюденной, если заключение договора и принятие товара на хранение удостоверены:
- сохранной распиской, квитанцией, свидетельством или иным документом, подписанным хранителем;
- номерным жетоном (номером), иным знаком, удостоверяющим прием вещей на хранение, если такая форма подтверждения приема вещей на хранение предусмотрена законом или иным правовым актом либо обычна для данного вида хранения складским документом.
Важной особенностью хранения на товарном складе является то, что на основании ст. 909, 911 ГК РФ товар при сдаче на хранение и при возврате обязательно проверяется по количеству и качеству.
Переданные на хранение ценности остаются собственностью товаровладельца и отражаются у него на балансе. Хранитель, принимая вещи на хранение, учитывает их по дебету забалансового счета 002 «Товарно-материальные ценности, принятые на ответственное хранение».
Общие нормы ГК РФ относительно договора хранения содержат также строгие правила о возможности передачи вещи на хранение третьему лицу. Согласно ст. 895 ГК РФ, если договором хранения не предусмотрено иное, хранитель не вправе без согласия собственника передавать вещь на хранение третьему лицу, за исключением случаев, когда он вынужден к этому силою обстоятельств в интересах поклажедателя и лишен возможности получить его согласие. О передаче вещи на хранение третьему лицу хранитель обязан незамедлительно уведомить поклажедателя.
Соответственно в случае передачи имущества, полученного хранителем, третьему лицу стоимость имущества списывается со счета 002. При этом факт наличия ответственности за сохранность этого имущества должен найти отражение на забалансовом счете 009 «Обеспечения обязательств и платежей выданные».
Передача имущества хранителю оформляется актом о приеме-передаче товарно-материальных ценностей на хранение, а при их возврате поклажедателю - актом о возврате товарно-материальных ценностей, сданных на хранение.
Для хранения на товарном складе предусмотрены специальные формы складских документов, которые товарный склад должен выдавать (ст. 12 ГК РФ):
- двойное складское свидетельство;
- простое складское свидетельство;
- складскую квитанцию.
Должны быть заполнены обязательные реквизиты простого и двойного складского свидетельства. Оба эти документа являются ценными бумагами. При передаче этих документов необходимо составлять акты приема-передачи.
Если товарный склад, принимая товар на хранение, выдает собственнику товара простое складское свидетельство, то заключение отдельного договора о хранении не требуется, так как простое складское свидетельство является формой договора о складском хранении. Собственник товара при заключении с покупателем договора поставки выполняет свои обязанности по передаче товара путем предоставления простого складского свидетельства. Это должно быть обязательным условием договора. Передача простого складского свидетельства осуществляется по акту приема-передачи. В этой связи акт приема-передачи простого складского свидетельства (являющийся первичным бухгалтерским документом) является основанием для отражения операции по реализации товара в бухгалтерском учете у поставщика и для оприходования товара у покупателя. На это указывает и ст. 224 ГК РФ, приравнивающая передачу товаросопроводительного документа к передаче вещи. Исключение составляет залог товара путем залога простого складского свидетельства. В этом случае передача простого складского свидетельства в залог означает передачу в залог самого товара. Поскольку залогодатель не утрачивает права собственности на передаваемый в залог товар, отсутствует реализация этого товара. Следовательно, передача простого складского свидетельства (соответственно товара) в залог может отражаться лишь на забалансовых счетах.
Складская квитанция - документ, удостоверяющий передачу материалов, товаров, готовой продукции и других видов имущества поклажедателя на товарный склад на условиях договора о хранении. В этом договоре предусматривается возврат товарных ценностей хранителем по складской квитанции в установленный срок. Складская квитанция часто используется на складах поставщиков и производителей товаров.
Особенностью оформления складской квитанции является возможность выдачи только одной квитанции на все количество товара, принимаемого на хранение. Поэтому при необходимости дробления партии необходимо составлять новые договор о хранении и складскую квитанцию, а также оформлять акты о возврате товара, сданного на хранение, и о приеме-передаче оставшегося на хранении товара. Подобный порядок оформления непроданных товаров часто используется организациями оптовой торговли, не имеющими складских помещений.
Счет-фактура оформляется в общеустановленном порядке с указанием стоимости товара и передается вместе со складским свидетельством.
2.2 Складское свидетельство и его виды
Складское свидетельство - товарная ценная бумага, выдаваемая на предъявителя. Регулируется Гражданским Кодексом РФ. Товар, принятый на хранение по простому складскому свидетельству, в течение срока его хранения может являться предметом залога. По сути, это документ, выдаваемый товарным складом в подтверждение того, что товар находится на складе и будет выдан предъявителю.
В складском свидетельстве в обязательном порядке должна содержаться информация о:
а) наименовании товарного склада, принявшего товар на хранение;
б) месте, где расположен данный склад;
в) текущем номере простого складского свидетельства по реестру склада;
г) наименовании и количестве материальных ценностей, принятых на хранение;
д) сроке хранения либо об указании, что ценности будут хранится до востребования;
е) размере вознаграждения складу либо о тарифах, по которым платят за хранение;
ж) порядке оплаты услуг по хранению;
з) дате выдачи складского свидетельства.
В подтверждение принятия товара на хранение товарный склад выдает один из следующих складских документов: двойное складское свидетельство; простое складское свидетельство; складскую квитанцию. Двойное складское свидетельство состоит из двух частей -- складского свидетельства и залогового свидетельства (варранта), которые могут быть отделены одно от другого. Двойное складское свидетельство, каждая из двух его частей и простое складское свидетельство являются ценными бумагами. Товар, принятый на хранение по двойному или простому складскому свидетельству, может быть в течение его хранения предметом залога путем залога соответствующего свидетельства.
Простое складское свидетельство выдается на предъявителя. Двойное же складское свидетельство -- именная ценная бумага, в которой, наряду с другими реквизитами, должны быть указаны наименование юридического лица либо имя гражданина, от которого принят товар на хранение, а также место нахождения (место жительства) товаровладельца.
Складское свидетельство и залоговое свидетельство могут передаваться вместе или порознь по передаточным надписям. Держатели складского и залогового свидетельства имеют право распоряжения хранящимся на складе товаром в полном объеме. Держатель складского свидетельства, отделенного от залогового свидетельства, вправе распоряжаться товаром, но не может взять его со склада до погашения кредита, выданного по залоговому свидетельству. Держатель залогового свидетельства имеет право залога на товар в размере выданного по залоговому свидетельству кредита и процентов по нему. При залоге товара об этом делается отметка на складском свидетельстве.
Товарный склад выдает товар держателю складского и залогового свидетельств (двойного складского свидетельства) не иначе как в обмен на оба эти свидетельства вместе. Держателю складского свидетельства, который не имеет залогового свидетельства, но внес сумму долга по нему, товар выдается складом только в обмен на складское свидетельство и при условии представления вместе с ним квитанции об уплате всей суммы долга по залоговому свидетельству.
Складское свидетельство -- неэмиссионная ценная бумага, выпущенная складом в бумажной форме и подтверждающая факт нахождения товара на складе. Товарным наполнением складского свидетельства могут быть только товарно-материальные ценности -- материальные объекты хозяйственного оборота, оценка которых может быть представлена как в количественном, так и в стоимостном выражении.
Простое складское свидетельство -- ценная бумага на предъявителя, составленная в установленной действующим законодательством форме письменного документа. Свидетельство подтверждает наличие товара на складе. Оно выпускается так называемым поклажедержателем -- товарным складом и передается поклажедателю, предоставившему товар на хранение на склад.
Двойное складское свидетельство, каждая из двух его частей и простое складское свидетельство являются ценными бумагами. Однако их правовая природа имеет существенные различия.(1)
Двойное складское свидетельство (состоит из двух частей: складского и залогового свидетельства)
СКЛАДСКОЕ СВИДЕТЕЛЬСТВО
_____________________________________
(номер свидетельства по реестру склада)
Дата выдачи свидетельства: “___” _________________ 200 __ г.
1. _______________________________________________
(наименование товарного склада)
2. _______________________________________________
(место нахождения товарного склада)
3. ________________________________________________
(наименование лица, передающего товар на хранение)
4. ________________________________________________
(место нахождения (место жительства) товаровладельца)
5. ________________________________________________
(наименование товара, принятого на хранение)
6. _____________________________________________
(количество товара, принятого на хранение: число единиц и (или) товарных мест и (или) мера (вес, объем) товара))
7. Срок хранения: _____________________________________
(если срок не устанавливается, то указывается, что товар принят на хранение до востребования)
8. Вознаграждение за хранение устанавливается в размере _________
9. Вознаграждение, указанное п. 8, уплачивается в следующем порядке:
_____________________________________________________________
10. Настоящее складское свидетельство является частью двойного складского свидетельства ___________________.
Подпись уполномоченного лица от товарного склада _____________
Печать товарного склада
Простое складское свидетельство, являясь ценной бумагой, может свободно передаваться другим лицам и служить средством оформления продажи товара, находящегося на хранении на товарном складе. Двойное складское свидетельство состоит из складского и залогового свидетельств. Эти документы обслуживают и сопровождают перемещение товара при его продаже или передаче в залог.
Складское свидетельство удостоверяет принадлежность товара определенному лицу. На этом основании товар может быть продан, обменен по передаточной надписи -- индоссаменту. Складское свидетельство получает новый владелец, а товар остается на складе. Получить его со склада он может, только предъявив одновременно и складское и залоговое свидетельства.
Залоговое свидетельство используется для передачи товара в залог с указанием суммы и срока установления залога. Приобретая складское свидетельство без варранта, покупатель должен знать, что товар обременен залогом и получение его возможно после расчета с залогодержателем в обмен на варрант.
В каждой части двойного складского свидетельства одинаково должны быть оформлены реквизиты, и обе его части должны иметь идентичные подпись уполномоченного лица и печать товарного склада. В противном случае документ, не соответствующий предъявляемым требованиям, не является двойным складским свидетельством.
Поклажедержатель -- организация, осуществляющая хранение товара, переданного ему поклажедателем. По предъявлении простого складского свидетельства поклажедержатель поставляет держателю свидетельства указанный в свидетельстве товар со склада.
Поклажедателъ -- лицо, передавшее товар на хранение на склад. Поклажедатель является первым держателем простого складского свидетельства, которое ему передается поклажедержателем.
Держатель свидетельства -- лицо, обладающее правом собственности на простое складское свидетельство и имеющее право распоряжаться товаром, получаемым по свидетельству, на законных основаниях. Держатель может распоряжаться свидетельством как ценной бумагой (т.е. продать, заложить, подарить и т.п.) или предъявить его поклажедержателю к погашению в любой день до указанного в свидетельстве последнего дня предъявления, получив указанное в свидетельстве количество товара определенной марки, сорта и качества.
Переуступка прав, удостоверенных простым складским свидетельством, осуществляется путем простого вручения этой ценной бумаги другому лицу.
Для двойного складского свидетельства обе его части -- складское свидетельство (товарораспорядительная часть) и залоговое свидетельство (варрант) -- могут передаваться по передаточным надписям вместе или порознь. Однако передача товара означает обременение его правами залога. Поэтому совершение сделки по переуступке варранта возможно только вместе с совершением договора цессии по переуступке прав требования по основному обязательству, в обеспечение которого и был выдан (отделен) варрант.
По договору цессии кредитор (цедент) переуступает свои права требования по обязательству в пользу нового кредитора (цессионария). Особенности договора цессии состоят в следующем. Договор цессии - это двусторонняя сделка и должен быть подписан обеими сторонами - цедентом и цессионарием. В отличие от индоссамента договор цессии с одной подписью цедента будет считаться незаключенным. В договоре цессии необходимо предусмотреть соглашение о том, на ком из контрагентов будет лежать обязанность уведомить должника. Право требования переходит к новому кредитору с момента подписания договора цессии обеими сторонами - цедентом и цессионарием.
При индоссаменте присутствует ответственность за неисполнение требования, удостоверенного ценной бумагой, а при цессии такой ответственности нет. Индоссамент должен быть совершен на передаваемой ценной бумаге, в то время как при оформлении цессии не существует такого жесткого правила. Возможен как обособленный договор цессии, так и передаточная надпись на самой бумаге.
Двойное складское свидетельство не несет признаков ордерности.
Виды рисков участников правоотношений при операциях со складскими свидетельствами следующие:
* риски хранителя;
* риск наступления ответственности вследствие причинения вреда имуществу других лиц;
* предпринимательский риск, возникающий в связи с нарушением своих обязанностей держателем свидетельства (не вовремя взял товар, не оплатил его хранение и т.п.).
Риск держателей складского свидетельства:
* риск утраты или гибели имущества;
* риск возникновения ответственности в связи с причинением вреда имуществу других лиц;
* предпринимательский риск, связанный с непреднамеренным нарушением со стороны товарного склада своих складских функций.
Риск держателя залоговой части двойного складского свидетельства возникает при условии, что предмет залога считается оставленным у залогодателя.
Отсутствуют риски случайной гибели, утраты, повреждения или недостачи имущества, причинения вреда имуществу третьих лиц.
Тест № 2
ФСФР лицензирует следующие виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг:
А) по управлению ценными бумагами;
Б) дилерскую;
В) по ведению реестров владельцев ценных бумаг;
Г) клиринговую;
Д) инвестиционную;
Е) эмиссионную.
Ответ: А,Б,В,Г
Порядок лицензирования видов профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг (в ред. Приказов ФСФР РФ от 09.08.2007 N 07-87/пз-н, от 20.09.2007 N 07-100/пз-н, от 07.10.2008 N 08-39/пз-н) регулирует отношения, возникающие между Федеральной службой по финансовым рынкам и юридическими лицами в связи с осуществлением лицензирования видов профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг.
В соответствии с настоящим Порядком осуществляется лицензирование следующих видов профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг:
- брокерская деятельность;
- дилерская деятельность;
- деятельность по управлению ценными бумагами;
- депозитарная деятельность;
- клиринговая деятельность;
- деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг;
- деятельность по организации торговли на рынке ценных бумаг и/или фондовой биржи.
Лицензия выдается на каждый вид профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг.
Заключение
В работе рассмотрены организация и бухгалтерский учет клиринговых операций, биржевой и банковской деятельности, особенности складского учета и отчетности.
По работе можно сделать вывод, что биржевое движение в России в настоящее время переживает спад, который характерен для экономики страны в целом. Но, несмотря на это, биржевое дело продолжает развиваться.
Существуют целый ряд бирж в Москве, на Урале, которые организовали фьючерсный рынок, постепенно приобретают черты организованного рынка фондовые биржи.
Ожидаемый всплеск деловой активности на вторичном рынке ценных бумаг за счет акций приватизируемых предприятий поднимает проблему создания надежного механизма регулирования процедуры торгов, который позволил бы качественно улучшить рынок.
Необходимо создание клиринговой системы, которая обеспечит не только ускорение расчетов и взаимозачет встречных требований и обязательств сторон по сделкам, но также выступит гарантом и осуществит контроль за исполнением заключенных сделок. С этой точки зрения, функции клирингового центра при существующих в России законодательстве и экономических условиях лучше всего будет выполнять юридически независимый от биржи финансовый институт.
Предпосылки для развития клиринговых систем, которые обслуживали бы биржевой рынок, уже существуют в России. Однако действующее законодательство не регулирует такие системы, в результате чего их создание наталкивается на определенные трудности. В частности, практика банковского бухгалтерского учета не знает опыта обслуживания тех же фьючерсных рынков.
Практически в каждом случае создания фьючерсного рынка на российских биржах требуется согласование в Центральном Банке именно по вопросу организации взаиморасчетов.
Существует реальная потребность в организации механизма расчетов между участниками биржевого рынка, охватывающего биржи всей России и способного удовлетворять их потребности в части ускорения расчетов.
Список использованной литературы
1. Николаева И.П. - Рынок ценных бумаг, Учебник для ВУЗов - Издательство: Юнити, 2009г.- 223 с.
2. Ломтатидзе О.В., Львова, Болотин А.В. - Базовый курс по рынку ценных бумаг - Издательство: КноРус, 2009г.- 448 с.
3. Жуков Е. Ф. - Деньги, кредит, банки. Ценные бумаги: практикум - Издательство: Юнити, 2009г. - 431 с.
4. Сребник Б.В. - Рынок ценных бумаг. - Издательство: "КноРус", 2008г. - 288 с.
5. Макаревич Л.М. - 200 правил бизнеса. - М.: Дело и Сервис, 2003г.
6. Банк В.Р., Семенов С.К.- Организация и бухгалтерский учет банковских операций -М: Финансы и статистика, 2004г. - 352 с.
Подобные документы
Характеристика биржевой торговли как одной из форм организованного рынка. Понятия, свойства и виды ценных бумаг. Изучение исполнительных и специализированных подразделений стационарной структуры фондовой биржи. Анализ показателей деятельности бирж России.
курсовая работа [41,6 K], добавлен 05.02.2012Понятие клиринга и его назначение, клиринговые палаты и их статус. Функции операционной и финансовой части процесса клиринга. Анализ клиринговых расчетов и видов финансового риска. Механизмы гарантии выполнения обязательств сторон на биржевом рынке.
реферат [480,5 K], добавлен 31.05.2010Характеристика и виды производных ценных бумаг. Особенности торговли: форвардные, фьючерсные, опционные контракты. Понятие товарного и процентного свопа. Основы деятельности валютной биржи: биржевой товар, участники торгов, механизм биржевых операций.
контрольная работа [57,7 K], добавлен 15.09.2009Общие сведения в области фондового рынка и биржевого дела. Финансовые активы, представленные различными типами ценных бумаг: депозитные и сберегательные сертификаты, чеки, государственные и муниципальные ценные бумаги. Наличный и безналичный расчет.
контрольная работа [49,6 K], добавлен 20.08.2010Ценные бумаги, их виды и классификационная характеристика. Понятие механизма функционирования рынка ценных бумаг. Классификация фондовых операций. Фондовая биржа, ее структура, задачи и функции. Механизм создания и управлением биржей.
курсовая работа [49,0 K], добавлен 01.06.2003Функции и структура рынка ценных бумаг. Финансовый и фондовый рынок. Свойства ценных бумаг. Банковская система и банковское кредитование. Функции и полномочия ЦБ. Коммерческие банки и их операции. Основные формы и виды кредита. Вложения в ценные бумаги.
шпаргалка [74,2 K], добавлен 22.05.2008Фондовые и товарные биржи в современной России. Организация работы товарных бирж. Основные типы биржевых операций. Функции фондовой биржи. Ценные бумаги как объекты гражданских прав. Фьючерсный контракт, суть опциона. Классификация ценных бумаг.
контрольная работа [40,7 K], добавлен 08.11.2013Общая характеристика видов хеджирования: предвосхищающее, селективное, перекрестное. Анализ способов заключения форвардного контракта: рассмотрение условий, сферы использования. Знакомство с основными особенностями организации биржевой торговли.
контрольная работа [52,0 K], добавлен 20.09.2013Краткая финансово-экономическая характеристика деятельности ОАО "Optima Bank", адекватность капитала. Процедура учета и организация документооборота расчетно-кассовых операций. Коэффициенты эффективности использования обязательств коммерческого банка.
отчет по практике [42,3 K], добавлен 29.01.2015История создания фондовых бирж. Признаки, функции и виды фондовых бирж. Методы организации биржевой торговли. Виды биржевых сделок, фондовые индексы. Российские фондовые биржи и их роль в современной экономике. Ценные бумаги, обращаемые на биржах.
курсовая работа [99,5 K], добавлен 10.05.2016
