Экономические функции векселя

Понятие векселя и его историческое формирование. Сущность и основные черты векселя. Экономические функции векселя, как универсального финансового инструмента. Обращение векселей, его регламентация законами и положениями.

Рубрика Банковское, биржевое дело и страхование
Вид контрольная работа
Язык русский
Дата добавления 14.11.2008
Размер файла 15,1 K

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

12

СОДЕРЖАНИЕ

Введение

1. Сущность и основные черты векселя

2. Экономические функции векселя

3. Обращение векселей

Заключение

Список литературы

Введение

Исторически вексель - первая форма ценной бумаги в хозяйственной жизни общества. Вексель издавна применялся как удобное средство для оформления расчетных отношений, в качестве средства платежа, а также как средство получения кредита, предоставляемого продавцом покупателю в товарной форме в виде отсрочки уплаты денег за проданные товары. Поэтому вексель является действенным рыночным инструментом, обеспечивающим исполнение обязательств и своевременный возврат долгов.

Первоначально отношения между участниками вексельных операций были доверительными, но со временем приобрели характер юридических обязательств. С развитием и усложнением товарно-денежных отношений вексель постепенно превращался в универсальный кредитно-расчетный инструмент, с помощью которого оформляются различные кредитные отношения: он выполняет функцию кредитных денег, средства платежа, объекта совершения различных сделок (купли-продажи, учета, залога и т.д.).

В России вексель появился благодаря торговым отношениям с немецкими купцами в конце XVII в. в форме переводного или заемного письма. В царствование Петра I он впервые использовался в качестве средства перевода денег из одной местности в другую на содержание армии.

В период «военного коммунизма» вексельное обращение было упразднено и снова возродилось только в период НЭПа. В 1922-1930 годах векселя (переводные и простые) использовались в качестве средства получения коммерческого кредита в товарной форме между государственными, кооперативными и частными предприятиями. Однако с введением в ходе кредитной реформы 1930-1932 годов прямого банковского кредитования вексельное обращение вновь было ликвидировано.

Затем многие десятилетия векселя использовался лишь во внешнеторговых сделках и лишь с начала 90-х годов этот действенный финансовый инструмент вернулся в российский хозяйственный оборот.

1. Сущность и основные черты векселя

Одним из видов ценных бумаг, наиболее часто используемых в российской практике в последнее время, является вексель.

Вексель - составленное по установленной законом форме безусловное письменное долговое денежное обязательство одной стороны (векселедателя) безоговорочно уплатить в определенном месте сумму денег, указанную в векселе, другой стороне - владельцу векселя (векселедержателю) - при наступлении срока выполнения обязательства (платежа) или по его требованию.

Вексель дает его владельцу право требовать от должника, или акцептанта, (третьего лица, обязавшегося уплатить по векселю) выплатить указанную в векселе сумму при наступлении срока платежа. Поэтому вексель выступает сложным расчетно-кредитным инструментом, способным выполнять функции как ценной бумаги, так и кредитных денег и средства платежа. В частности, как ценная бумага вексель сам может быть объектом различных сделок. Выпуск и обращение векселей регулируется действующими Основами гражданского законодательства и Федеральным Законом РФ "О Переводном и Простом векселе", принятым Государственной Думой 21 февраля 1997 г.

Основные черты векселя, сложившиеся в международной и российской практике:

1) абстрактный характер обязательства, выраженного векселем (текст векселя не должен содержать ссылки на сделку, являющуюся основанием выдачи векселя); бесспорный характер обязательства по векселю, если он является подлинным; безусловный характер обязательства по векселю (вексель содержит простое и ничем не обусловленное предложение или обещание уплатить определенную сумму, и поэтому попытки оговорить платеж наступлением каких-либо условий не имеют юридической силы);

2) вексель - это всегда денежное обязательство (не может считаться векселем обязательство, по которому уплата долга совершается товаром или оказанием услуг);

3) вексель - это всегда письменный документ (выпуск векселей в безналичной форме невозможен);

4) вексель - это документ, имеющий строго установленные обязательные реквизиты. Согласно Международной Конвенции существует восемь обязательных реквизита векселя:

- вексельная метка - то есть слово "вексель" должно содержаться не только в названии, но в текстовом содержании векселя;

- валюта векселя - сумма платежа, которая должна быть указана, как минимум два раза: один раз цифрами, а другой раз прописью с большой буквы;

- сведения о плательщике по данному векселю;

- сведения о лице, в пользу которого совершается платеж;

- указание места платежа;

- указание срока платежа;

- время и место выставления;

-собственноручную подпись лица, выставившего вексель. Стороны, обязанные по векселю, несут солидарную ответственность (при неисполнении обязательства основным должником кредитор - векселедержатель может обратиться за взысканием к любому из прежних держателей, который в свою очередь при погашении им векселя приобретает право требования вексельной суммы у любого из лиц, проходивших в вексельной цепочке).

2. Экономические функции векселя

Вексель является универсальным финансовым инструментом, который выполняет несколько экономических функций. Прежде всего, вексель является орудием кредита, посредством его можно оформить различные кредитные обязательства: оплатить купленный товар или оказанные услуги на условиях коммерческого кредита, возвратить полученную ссуду, предоставить кредит, оформить привлечение дополнительного оборотного капитала. Присущая векселю формальная и материальная строгость, легкая передаваемость и скорость процедуры взыскания вексельных долгов делают вексель привлекательным для предприятий-кредиторов.

Кроме этого, векселедержатель имеет возможность получить деньги по векселю ранее указанного в нем срока либо посредством учета векселя в банке, либо путем получения банковского кредита под залог векселя. Это еще одна функция векселя - возможность его использования в качестве обеспечения сделок и кредитов.

Следующая функция векселя заключается в том, что он служит инструментом денежных расчетов, кредитной формой денег. При этом вексельное обращение способно многократно ускорять расчеты, поскольку в развитом коммерческом обороте вексель до своей оплаты проходит через десятки держателей, погашая их денежные обязательства и уменьшая потребность в реальных денежных средствах (наличных или безналичных). В наибольшей степени вексель выполняет платежную функцию, если передается в платеж либо по безоборотной передаточной надписи, либо простым вручением (бланковым индоссаментом). Такие передачи не влекут для передающего никаких обязанностей по векселю и, как при уплате денежных средств, окончательно завершают сделки. Вишневский А. А.Вексельное право. - М.: Юристъ, 1999, с. 27-29.

3. Обращение векселей

Обращение векселей регламентируется законами и положениями, опирающимися на международное вексельное право (Женевская Международная Конвенция о векселях от 7 июня 1930 года), которое предусматривает крайне либеральную процедуру их выпуска. Для этого не требуется ни государственной регистрации векселя, ни специальной защиты ее сертификата, ни предварительных условий его появления, ни специального заклада или залога. От участников, заключенной с использованием векселя сделки, требуется лишь наличие у них право- или дееспособности.

Вместе с этим, простота выпуска векселя компенсируется строгостью исполнения его условий сторонами сделки. Существует ряд требований и специальных процедур при проведении вексельных сделок. Именно поэтому работа с векселями требует определенного профессионализма.

Особенность векселя как долгового обязательства состоит в том, что он является безусловным, бесспорным, обычно абстрактным, не зависящим от причин, вызвавших его выдачу, обязательством. Век-сель может также выполнять функции платежного средства благодаря своей обращаемости. Передача прав векселедержателя другому лицу производится путем передаточной надписи на обороте векселя, назы-ваемой индоссаментом Килячков А.А., Чалдаева Л. А. Рынок ценных бумаг и биржевое дело. - М.: Юристъ, 2000, с. 149.

. В случае неоплаты векселя в срок или отказа трассата (плательщика по векселю) от акцепта владелец векселя дол-жен уведомить лицо, от которого он получил вексель по надписи, о неплатеже и трассанта (владельца векселя) - об отказе от акцепта.

Трассат, акцептант, надписатель или вексельный поручитель отве-чают солидарно перед предъявителем векселя. Предъявитель может обращать свое требование к этим лицам в отдельности или ко всем вместе и не обязан соблюдать последовательность, с которой указан-ные лица выдали свои обязательства.

Вексель является документом, формализующим экономическую взаимосвязь покупателя и продавца денежного или материально-вещественного товара. В связи с этим лежащая в его основе ссудная операция как в товарной, так и в денежной форме предполагает взаимоконтроль контрагентов вексельной сделки и основывается на свободном выборе партнеров в укреплении прямых экономических связей.

Поскольку вексель связан с риском неоплаты, он может быть при-нят в уплату платежа в основном при наличии доверия к векселедателю. Если векселедатель контролирует полезность и стоимость приоб-ретаемого товара, а также соблюдение условий его поставки, то контроль со стороны векселедержателя предполагает оценку платежеспособности его клиента, причем не только фактическую на момент выдачи векселя, но и, что самое важное, предстоящую на момент наступ-ления срока платежа. Таким образом, степень доверия субъектов вексельной сделки друг другу устанавливает существенные ограничения вексельного обращения. Своеобразной степенью защиты участников вексельного обращения являются реквизиты векселя, который наряду со всеми остальными реквизитами в обязательном порядке должен содержать наименование лица, кому или приказу кого платеж должен быть совершен, и подпись векселедателя. В переводном векселе, кроме ого, указывается наименование плательщика.

Отсутствие любого из обязательных реквизитов лишает документ юридической силы. Вексель, срок платежа по которому не указан, рассматривается как подлежащий оплате по предъявлении.

Для повышения надежности векселя предусмотрен ряд процедур, позволяющих расширить круг лиц, ответственных по векселю, а также лиц, обязанных платить по векселю при наступлении определенных обстоятельств. Например, при совершении акцепта и авалирования векселя, иными словами, при выполнении акцептно-авальных опера-ций.

Акцепт переводного векселя представляет собой операцию, по-средством которой подтверждается согласие плательщика на оплату векселя. Соответственно акцептант - лицо, подтверждающее свое согласие на оплату. Если в качестве акцептанта выступает банк (бан-ковский акцепт), то вексель приобретает статус первоклассного (т.е. высшего качества, наименее рискованного) обязательства. Акцепт не является обязательным, но выступает в качестве необходимого условия для того, чтобы вексель имел хождение, свободно обращался на рынке.

В свою очередь, аваль векселя есть поручительство по векселю. Авалист, совершивший аваль векселя, принимает на себя ответствен-ность за выполнение обязательств обязанным по векселю лицом, на-пример векселедержателем, акцептантом или индоссантом.

Индоссамент - передаточная надпись на векселе, удостоверяю-тся переход прав по векселю к другому лицу и выполняющая гарантии и иные функции. Индоссант также несет ответственность за платеж вместе с иными, обязанными по векселю лицами.

Взаимную ответственность сторон вексельной сделки повышает протест векселя, дающий право векселедержателю предъявить к индоссантам, авалистам, акцептантам и векселедателю регрессионный иск. Нормальная организация вексельного оборота предполагает безусловное соблюдение вексельной дисциплины. В связи с этим практикуется законодательное запреще-ние освобождения по каким-либо причинам любого векселедателя от наложенного протеста, а также от обеспечения платежа государствен-ными дотациями, перепиской векселей либо выдачей новых ссуд.

Фактор безусловности платежа, серьезные последствия протеста подчеркивают преимущество векселя перед другими формами долго-вых обязательств. Законодательное определение ответственности век-селедателя по вексельным обязательствам обусловливает укрепление платежной дисциплины. Предприятиям, допустившим свои векселя до протеста, необходимо отказывать в использовании открытых кре-дитов и предоставлении новых, восстанавливая кредитование по исте-чении одного-двух лет (по усмотрению банка) со дня протеста, при условии, что за этот промежуток времени ими не будет допущено других протестов, а опротестованный вексель оплачен.

Заключение

Действующее законодательство регулирует векселеспособность участников вексельного обращения, определяя, что вексель может быть использован в предпринимательской деятельности для торговых целей, то есть в сделках по поставке продукции.

ФЗ «О переводном и простом векселе» от 11.03.1997 г., в целях упорядочения вексельного обращения и сокращения количества необеспеченных финансовых векселей, наводнивших денежный рынок России, ввел новые нормы, регулирующие вексельный оборот. С одной стороны, он расширил границы векселеспособности, установив, что помимо юридических лиц векселями вправе обязываться и граждане РФ, а, с другой, резко сузил возможности финансового заимствования посредством выпуска векселей властями разных уровней (федеральными органами, органами субъектов РФ, органами муниципальных образований), которые имеют право обязываться по векселям только в случаях, предусмотренных федеральным законом.

В целях развития вексельного обращения необходимо широко пропагандировать развитие вексельных отношений в современной финансовой ситуации, разъяснять нормы и положения вексельного законодательства, всемерно внедрять векселя в хозяйственный и торговый оборот России.

Список литературы

1. Гражданский Кодекс Российской Федерации. Часть 1 и 2.

2. Федеральный Закон "О переводном и простом векселе" от 11.03.1997 г. № 48-ФЗ

3. Вишневский А. А. Вексельное право. - М.- Юристъ, 1999 г.

4. Деньги, кредит, банки: Учебник под ред. Е.Ф Жукова. М.: ЮНИТИ, 2003.

5. Килячков А.А., Чалдаева Л. А. Рынок ценных бумаг и биржевое дело. - М.: Юристъ, 2000.

6. Рынок ценных бумаг: Учеб. Пособие / Под ред. Е.Ф Жукова. М.: ЮНИТИ, 2002.


Подобные документы

  • Вексель как особая ценная бумага. Характеристика и обращение векселя как долгового инструмента. Особенности простого и договорного векселя, их основные реквизиты. Существенные особенности платежа по векселю. Определение и расчет доходности векселя.

    презентация [133,7 K], добавлен 25.10.2011

  • Простые и переводные вексели. Полный и частичный трассат. Порядок перехода векселя от одного лица к другому путем совершения на оборотной стороне векселя передаточной надписи. Именной (полный) и препоручительный, оборотный и безоборотный индоссамент.

    реферат [11,5 K], добавлен 13.12.2009

  • История развития ценных бумаг. Общая характеристика векселя и его видов. Состав и основные положения вексельного законодательства. Содержание реквизитов векселя. Сделки вексельного оборота. Кредитные вексельные операции, порядок их проведения и условия.

    курсовая работа [218,5 K], добавлен 28.10.2014

  • История вексельного обращения. Содержание и виды векселей. Схемы обращения и использования простого векселя и переводного векселя. Функционирование рынка банковских векселей в России. Виды банковских операций с векселями. Операции "Автогазбанка".

    дипломная работа [154,5 K], добавлен 15.08.2005

  • Экономическая природа векселя как ценной бумаги. История становления векселя в России: основные этапы и их отличительные признаки. Проблемы вексельного рынка в России и пути их преодоления. Операции с векселями на примере предприятия ЗАО "Уральская лига".

    курсовая работа [74,2 K], добавлен 13.10.2010

  • Векселя, их функции и классификация. Основные понятия вексельного оборота. Размер дисконта. Кредитование под залог векселей. Практическое применение векселей в экономике Республики Беларусь.

    курсовая работа [49,7 K], добавлен 13.05.2004

  • Вексель как ценная бумага, его виды, содержание, форма, реквизиты и правовое регулирование в российском праве. Сущность и значение индоссамента. Особенности передачи векселя в порядке цессии и без участия отчуждателя. Общая характеристика акцепта векселя.

    дипломная работа [96,1 K], добавлен 18.07.2010

  • Порядок выпуска, обращения и погашения ценных бумаг банком. Влияние векселя, как формы договора, расчетов и коммерческого кредита, на денежное обращение и функционирование финансово-кредитной системы. Экспертиза векселей, подлинности подписей и печатей.

    реферат [91,2 K], добавлен 16.01.2015

  • Виды и функции векселей. Виды банковских операций с векселями. Домициляция векселей. Кредитные операции в банке. Казначейские векселя как обязательство государства со сроками погашения. Рефинансирования коммерческого кредита с помощью форфетирования.

    контрольная работа [42,9 K], добавлен 30.10.2012

  • История возникновения письменного денежного обязательства. Нормативное регулирование операций по выпуску векселей. Доля векселей в пассивах банков. Текущая стоимость вексельных кредитов. Простой и переводной вексель. Экспертиза стоимости векселей.

    презентация [3,3 M], добавлен 22.10.2014

Работы в архивах красиво оформлены согласно требованиям ВУЗов и содержат рисунки, диаграммы, формулы и т.д.
PPT, PPTX и PDF-файлы представлены только в архивах.
Рекомендуем скачать работу.