Анализ и оценка ведения бухгалтерского учета на предприятии (на примере ООО СК "Партнер")

ROСA 2014 = 86588/ 279567 х100% =31 %

ROСA 2015 = 69620/ 290278 х100% = 24%

- Рентабельность инвестированного капитала (ROIC) =

ROIC 2013 = 55635/ (157210+314) х100% = 35,3%

ROIC 2014 = 62124/ (219334+314) х100% = 28,3%

ROIC 2015= 36790/ (258110+292) х100% = 14,3%

Полученные результаты занесем в сводную табл. 10.

Таблица 10 - Сводная таблица коэффициентов рентабельности ООО СК "Партнер"

На начало анализируемого периода ООО СК "Партнер" имело максимально высокую рентабельность по сравнению с последующими периодами. Так по состоянию на конец 2013 года рентабельность продаж составляла 7,95%, рентабельность активов 24% и рентабельность собственного капитала 35,4%. Это довольно высокие показатели рентабельности, что позволяет отнести ООО СК "Партнер" на начало периода к разряду высокорентабельных предприятий.

В динамике наметилась негативная тенденция снижения всех коэффициентов рентабельности. Причем наибольшее снижение рентабельности наблюдалось в 2015 году. Причиной этому послужило общее снижение объемов чистой прибыли по результатам 2015 года.

Общее снижение рентабельности продаж за 3 года составило 1,9%. Рентабельность активов снизилась на 10,7%, рентабельность собственного капитала снизилась на 21,1%, а рентабельность оборотных активов снизилась на 15,2%.

Рассмотрим интерпретацию полученных коэффициентов по состоянию на конец 2015 года:

Рентабельность продаж (ROS) отражает долю чистой прибыли в объеме продаж (выручки) предприятия. На конец 2015 года данный показатель составил 6,5%, следовательно, каждый рубль выручки несет в себе 6,5 копеек прибыли от продаж (или: в каждом рубле выручки находится 6,5% прибыли от продаж). Отмечается неблагоприятная динамика снижения рентабельности продаж.

По состоянию на конец 2015 года экономическая рентабельность активов (ROA) по прибыли до налогообложения составила 13,3%. Это средний уровень рентабельности. Она показывает, что каждый рубль капитала, вложенный в активы, принес 13,3 коп чистой прибыли. Отмечается динамика снижения рентабельности активов.

Рентабельность собственного капитала (финансовая рентабельность) (ROE) совпала по значению с рентабельностью инвестированного капитала (ROIC). Данный коэффициент составил 14,3%. Это значит что на каждый рубль собственника (=инвестора) приходится 14,3 коп чистой прибыли. Данный показатель представляет интерес для собственников и инвесторов предприятия. Динамика неблагоприятная - рентабельность собственного капитала (= инвестированного капитала) снижается.

Рентабельность оборотных активов (ROСA) составила 24%, что означает, что каждый рубль оборотных активов генерирует 24 коп прибыли от продаж (= операционной прибыли). Отмечается снижение рентабельности оборотных активов.

Рентабельность инвестированного капитала (ROIC) совпадает по значению с рентабельностью собственного капитала, поскольку доля долгосрочных инвестиций в пассивах не существенна (около 0,1%).

В целом по состоянию на конец 2015 года ООО СК "Партнер" следует признать средне рентабельным предприятием, при не благоприятной тенденции снижения всех показателей рентабельности. В целом снижение чистой прибыли и рентабельности указывает на снижение экономического потенциала предприятия и на снижение отдачи всех используемых ресурсов.

Вывод: Снижение рентабельности активов произошло в большей части за счет снижения рентабельности продаж. Фактор снижения оборачиваемости активов оказал отрицательное, но менее значительное влияние.

Для анализа ликвидности баланса необходимо сравнить средства по активу, сгруппированные по степени убывания их ликвидности, и средства по пассиву, сгруппированные по степени срочности их погашения. Анализ ликвидности баланса представлен в табл. 8.

Анализируя табл. 10, напомним, что баланс предприятия может считаться абсолютно ликвидным, а предприятие платежеспособным в случае соблюдения неравенств:

А1>П1; А2>П2; А3>П3; А4<П4.

На анализируемом предприятии сопоставление итогов групп по активу и пассиву дало следующие результаты:

2013 год - баланс неликвиден - не соблюдены первое и второе условия ликвидности;

2014 год - баланс неликвиден - не соблюдены первое и второе условия ликвидности;

2015 год - баланс неликвиден - не соблюдено только первое условие ликвидности.

Таблица 11 - Группировка активов ООО СК "Партнер" по уровню ликвидности и обязательств (пассивов) по срочности их оплаты за 2013-2015 годы, в тыс. руб.

По формальным признакам баланс ООО СК "Партнер" следует признать неликвидным, поскольку не соблюдено первое условие его ликвидности, а именно наиболее ликвидные активы А1 (денежные средства) не покрывают наиболее срочные обязательства П1 (кредиторскую задолженность). Недостаток средств А1 для покрытия П1 на конец 2015 года составляет 104890 тыс. руб.

Между тем недостаток средств А1 в полной мере может быть восполнен средствами А2 (дебиторской задолженностью). При этом наблюдается соблюдение условия текущей ликвидности активов (А1+А2) > (П1+П2). Следовательно, на текущий момент времени предприятие вполне платежеспособно, т.е. способно погашать текущие (наиболее срочные) обязательства за счет денежной наличности и поступлений от дебиторов.

Соблюдение неравенства (А1+А2+А3) > (П1+П2+П3), отражает перспективную ликвидность и платежеспособность предприятия, т.е. указывает на платежеспособность предприятия в более длительном периоде, которая будет обеспечена при условии, что поступления денежных средств от дебиторов и реализация запасов будут происходить своевременно.

И наконец, соблюдение четвертого условия А4<П4, указывает на наличие у предприятия собственных оборотных средств, то есть на соблюдение минимального условия финансовой устойчивости.

Далее рассчитаем коэффициенты ликвидности и платежеспособности.

Полученные результаты занесем в сводную табл. 12.

Таблица 12. Сводная таблица коэффициентов ликвидности и платежеспособности ООО СК "Партнер"

Анализ табл. 11 показывает, что по состоянию на начало анализируемого периода ООО СК "Партнер" следует признать ликвидным и платежеспособным предприятием, поскольку все представленные коэффициенты (за исключением общего показателя ликвидности баланса и коэффициента текущей ликвидности) имеют рациональные значения. Состояние текущей ликвидности вполне удовлетворительно, поскольку коэффициент текущей ликвидности равный 1,75 находится довольно близко к своему рациональному значению.

За анализируемый период на фоне роста оборотных активов произошел рост ликвидности и платежеспособности предприятия, что подтверждается ростом большинства коэффициентов ликвидности и снижением возможных сроков погашения текущих обязательств за счет среднемесячной выручки.

Дадим поле подробную интерпретацию значений каждого из представленных коэффициентов по состоянию на конец 2015 года:

Итак, по состоянию на конец 2015 года, общий показатель ликвидности баланса оказался в пределах рационального значения и составил 1,08, следовательно, на текущий момент времени баланс предприятия следует признать абсолютно ликвидным. Данный коэффициент дополняет результаты анализа ликвидности баланса и устраняет наши сомнения по поводу его ликвидности.

Коэффициент абсолютной ликвидности составил значение 0,06, что ниже установленного норматива. В данном случае коэффициент указывает, что лишь 6% краткосрочных обязательств может быть погашено немедленно за счет денежной наличности и их эквивалентов (в норме должно быть 20%). Значение коэффициента значительно ухудшилось по причине ликвидации пакета КФВ (краткосрочных финансовых вложений) из состава наиболее ликвидных активов.

Коэффициент критической ликвидности равный 1,32 указывает, что более 100% краткосрочных обязательств может быть погашено в пределах цикла оборачиваемости денежных активов и дебиторской задолженности, что является признаком хорошей текущей платежеспособности предприятия.

Коэффициент текущей ликвидности находится даже выше рекомендуемого уровня. Его значение равное 2,53 указывает, что оборотные активы предприятия способны покрыть текущие обязательства в 2,53 раза (достаточна степень покрытия в 2 раза). Общая платежеспособность предприятия на конец 2015 года составляет 3,24 и указывает, что активы предприятия превышают имеющиеся обязательства лишь в 3,24 раза (в норме они должны превышать в 2 раза). При таком высоком значении коэффициента общей платежеспособности, можно быть уверенным, что все требования кредиторов останется удовлетворенными. Коэффициент платежеспособности по текущим обязательствам равный 1,2 указывает, что все текущие (краткосрочные) обязательства могут быть погашены за счет среднемесячной выручки в течение 1,2 месяца. Данный срок не превышает критичное значение равное 3-м месяцам, установленное ФЗ "О несостоятельности (банкротстве)". В соответствии указанного закону, неисполнение обязательств в течение 3-х месяцев, является основанием признания предприятия банкротом. Таким образом, по данному критерию ООО СК "Партнер" признается платежеспособной организацией.

В целом предприятие признается ликвидным и платежеспособным. Плюс отмечается благоприятная динамика - рост ликвидности и платежеспособности. Исключением слал лишь коэффициент абсолютной ликвидности, который за анализируемый период значительно снизился из-за ликвидации пакета КФВ из состава наиболее ликвидных активов.

Заключение

В процессе прохождения преддипломной практики выявлены основные особенности действующего хозяйственного субъекта. Вместе с тем закреплены теоретические и практические знания.

Место практики - ООО СК "Партнер на примере которого рассмотрены:

- организационно-правовой статус предприятия, т.е. характеристика предприятия, его особенности как хозяйствующего субъекта. Нормативные документы, регламентирующие деятельность предприятия. Устав предприятия, общая характеристика основных его положений.

- виды деятельности предприятия и их характеристика - место предприятия; виды деятельности предприятия, их основные задачи;

- производственный процесс предприятия - характеристика производственного процесса предприятия, производственная структура предприятия, производственные подразделения предприятия, их цели, задачи и специфика организационно-производственных функций.

Проведенная работа позволила:

- приобрести практические навыки работы в реальных условиях деятельности предприятия;

- закрепить теоретические знания по изученным дисциплинам;

- ознакомиться с производственной деятельностью предприятия;

- усвоение навыков использования теоретических знаний в реальных условиях;

Список использованных источников

1. Градостроительный кодекс Российской Федерации (действующая редакция) // Российская газета. - 2004. - №290

2. Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть 1 (ред. от 06.04.2011) // СПС "Консультант Плюс: ВерсияПроф"

3. Налоговый кодекс Российской Федерации Часть 2 (ред. от 21.04.2011) // СПС "Консультант Плюс: ВерсияПроф"

4. Трудовой кодекс Российской Федерации (ред. от 29.12.2010) // СПС "Консультант Плюс: ВерсияПроф"

5. Федеральный закон от 21.11.1996 №129-ФЗ "О бухгалтерском учете" (ред. от 28.09.2010) // СПС "Консультант Плюс: ВерсияПроф"

6. Федеральный закон от 25.02.1999 №39-ФЗ "Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений" (ред. от 23.07.2010) // СПС "Консультант Плюс: ВерсияПроф"

7. Федеральный закон от 01.12.2008 №315-ФЗ "О саморегулируемых организациях" (ред. от 21.04.2011) // СПС "Консультант Плюс: ВерсияПроф"

8. Абрамов, А.Е. Основы анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятий. М.: Экономика и финансы, 2014. - 520 с.

9. Абрютина М.С. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. М.: "Дело и сервис", 2015. - 550 с.

10. Аверина О.И. Управленческий анализ. Учебное пособие. - Саранск: Изд-во Мордовского ун-та, 2015. - 400 с.

11. Артемепко В.Г. Финансовый анализ. Учебное пособие. - М.: Дело-Сервис, 2012. - 412 с.

12. Баканов М.И. Теория экономического анализа. Учебник. - 4-е изд., доп. и перераб. - М.: Финансы и статистика, 2015. - 416 с.

13. Балабанов И.Г. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта. Учебное пособие. - М.: Финансы и статистика, 2014. - 400 с.

14. Беляцкий Н.П. Менеджмент. Учебное пособие. - Мн.: Выш. шк., 2012. - 302 с.

15. Богатко А.Н. Основы экономического анализа хозяйствующего субъекта. М.: Финансы и статистика, 2012. - 208 с.

16. Бука Л.Ф. Экономический анализ. Новосибирск, 2013. - 300 с.

17. Донцова Л.В. Анализ бухгалтерской отчетности. М.: Издательство "Дело и Сервис". - 2015. - 600 с.

18. Гиляровская Л.Г. Финансово-инвестиционный анализ коммерческих организаций. Воронеж: Изд.-во Воронежского госуниверситета, 2012. - 185 с.

19. Горфинкель В.Я. Экономика предприятия. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2015. - 718 с.

20. Грузинов В.П. Экономика предприятия. Учебник. - М.: Финансы и статистика, 2012. - 312 с.

21. Зайцев Н.Л. Экономика промышленного предприятия. М.: "ИНФРА-М", 2015. - 200 с.

22. Кейлер В.А. Экономика предприятия: Курс лекций. - М. - Новосибирск: ИНФРА-М - НГАЭиУ, 2014. - 400 с.

23. Кондраков Н.П. Основы финансового анализа. М.: Главбух, 2012. - 208с.

24. Корчагина Л.М. Анализ хозяйственной деятельности предприятия // Бухгалтерский учет -2015. - №10 - С. 3-10.

25. Любушин Н.П. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2014. - 423 с.

26. Николаева С.А. Особенности учета затрат в условиях рынка. М.: Финансы и статистика, 2014. - 520 с.

27. Рахмат З. Бухгалтерский учет в рыночной экономике. М.; "ИНФРА-М", 2014. - 350 с.

28. Романова Л.Е. Анализ хозяйственной деятельности. Тула: ТулГу, 2013. - 360 с.

29. Сафронова М.А. Экономика предприятия. Учебник - М.: "Юристъ", 2012. - 254 с.

30. Суша Г.З. Экономика предприятия. Учебное пособие. - М.: Новое знание, 2014. - 500 с.

Размещено на Allbest.ru