Учет и анализ банкротства предприятия

В то же время чрезмерно высокие значения показателя эффективности внеоборотного капитала могут свидетельствовать как о полной загрузке оборудования и отсутствии резервов, так и о значительной степени физического и морального износа устаревшего производственного оборудования.

21. Коэффициент инвестиционной активности (К21) вычисляется, как частное от деления суммы стоимости внеоборотных активов в виде незавершенного строительства, доходных вложений в материальные ценности и долгосрочных финансовых вложений на общую стоимость внеоборотных активов.

К21 = стр.130 + стр. 135 + стр.140 (форма №1) \ (стр. 190)

Данный показатель характеризует инвестиционную активность и определяет объем средств, направленных организацией на модификацию и усовершенствование собственности и на финансовые вложения в другие организации.

Неоправданно низкие или слишком высокие значения данного показателя могут свидетельствовать о неправильной стратегии развития организации или недостаточном контроле собственников организации за деятельностью менеджмента.

22. Коэффициенты исполнения текущих обязательств перед:

- федеральным бюджетом (К22);

- бюджетом субъекта Российской Федерации (К23);

- местным бюджетом (К24);

- государственными внебюджетными фондами (К25);

- Пенсионным фондом Российской Федерации (К26).

Данные коэффициенты вычисляются как отношение величины уплаченных налогов (взносов) к величине начисленных налогов (взносов) за тот же отчетный период.

Кi = налоги (взносы) уплаченные/ налоги (взносы) начисленные,

где i = 22, 23, 24, 25, 26

Эти соотношения характеризуют состояние расчетов организации с бюджетами соответствующих уровней и государственными внебюджетными фондами и отражают ее платежную дисциплину.

Изучение динамики данных показателей (К1 - К26) позволяет довольно полно охарактеризовать финансовое состояние организации и установить наметившиеся тенденции его изменения.

Методические указания значительно расширяют круг анализируемых показателей в сравнении с методикой оценки критериев неудовлетворительной структуры баланса и неплатежеспособности предприятий, появившейся в 1994 г. в соответствии с постановлением Правительства РФ № 498. Несмотря на очевидные достоинства широкого охвата всех сторон деятельности организаций, методика ФСФО России заслуживает определенной критики:

1) выбор в качестве ключевой характеристики показателя валовой выручки по оплате противоречит идее гармонизации национальных и международных стандартов учета и финансовой отчетности, достигнутой в отчете о прибылях в формате 2003 г. Форма № 2 содержит показатель выручки (нетто), т.е. без НДС, акцизов и прочих косвенных налогов;

2) методические указания не разъясняют процедуру расчета валовой выручки по оплате. Поскольку информация об этом показателе подготавливается бухгалтером по запросу территориального агентства ФСФО России, то внешние аналитики лишаются доступа к применению предложенной методики;

3) нарушается сопоставимость сравнения предприятий в разрезе одной отрасли, поскольку отношения с НДС, акцизами и таможенными пошлинами могут быть разными. Также нарушена сопоставимость самого подхода по участию показателя валовой выручки, поскольку в третьей группе финансовых коэффициентов рентабельность продаж вычисляется по выручке (нетто). Во-первых, это выручка, очищенная от косвенных налогов, во-вторых, ф. № 2 может быть представлена «по отгрузке»;

4) большинство показателей содержит среднемесячную валовую выручку в знаменателе формулы. Очевидно, что такой подход нарушает позитивность восприятия необходимого роста денежной составляющей в выручке;

5) объективность выводов о платежеспособности предприятия затрудняется в связи с игнорированием такой важной составляющей не денежных затрат как амортизация, сумма которой может оказать серьезное влияние на денежные притоки;

6) показатели деловой активности выбраны на основе коэффициентов закрепления средств, а не их оборачиваемости. Например, мультипликатор капитала «Выручка / Активы» в большей мере мог бы охарактеризовать усилия руководства предприятия по наращиванию продаж и повышению эффективности эксплуатации активов. Финансовый мониторинг в большей мере носит оперативный характер, т.е. «оторван» от стратегии развития бизнеса;

7) в методике не участвуют рыночные коэффициенты, в то время как крупные предприятия уже давно стали акционерными обществами.

Заключение

Задача планирования деятельности предприятия, формирования бюджета и контроля за его исполнением является одной из важнейших в области управления предприятием. Для решения данной задачи необходимо большое количество финансовой, бухгалтерской и производственной информации.

Первым шагом в нелегком пути построения системы организации бюджетирования может стать теоретическая и практическая подготовка специалистов предприятия по вопросам постановки и автоматизации бюджетирования. Для этих целей разработана специальная программа обучения.

Финансовые потоки компании становятся для руководителя прозрачными. Они имеют возможность определять приоритеты платежей; отслеживать и контролировать финансовые результаты деятельности компании в целом и по отдельным центрам финансовой ответственности; планировать движение денежных средств и движение товарно-материальных ценностей; планировать доходы и расходы компании; строить и оценивать внутренние показатели ликвидности и рентабельности компании и отдельных ее бизнесов. Компания получает возможность осмысленно двигаться к поставленным целям.

Важное значение, с позиции оптимизации доходов, имеет не только правильное составление основного бюджета на предстоящий период (месяц, квартал, год), но и систематический контроль за его выполнением, что помогает минимизировать непредвиденные финансовые потери. Подобный контроль предполагает выявление размера отклонений фактических показателей от плановых, зафиксированных в бюджете, и принятие оперативных мер по их устранению.

Каждый работник должен четко понимать свою роль в исполнении бюджета, что обеспечивает его личную ответственность за выполнение плановых показателей. С помощью бюджета высшее руководство информирует о своих намерениях руководителей более низких уровней таким образом, чтобы все сотрудники четко представляли эти намерения и координировали свои действия. Информация передается не только через бюджет, много жизненно важных сведений поступает и в процессе его подготовки. Процедуры формирования и исполнения бюджета служат нескольким целям, и некоторые из последних могут противоречить одна другой.

Система бюджетов подразделяется также на операционный и финансовый бюджеты.

Операционный бюджет включает в себя бюджет доходов и расходов, базой для разработки которого являются более частные бюджеты: производства; продажи продукции; прочих доходов; затрат на материалы и энергию; оплаты труда; амортизационных отчислений; общепроизводственных и общехозяйственных расходов; налоговый и др.

Финансовый бюджет состоит из бюджета движения денежных средств и прогнозного баланса активов и пассивов (бюджета по балансовому листу).

Перед руководством предприятия стоит сложная задача: квалифицированно внедрить системы бюджетного управления, одновременно решив две проблемы -- организационную и техническую. Обязательным условием формирования системы бюджетирования является разработка регламента, определяющего последовательность построения бюджетов, поскольку каждый из них требует не только согласования со смежными бюджетами, но и с другими функциями управления предприятием.

Период бюджетирования зависит от тактических задач и необходимости применения бюджетирования для их решения. Он зависит от объектов производства и продаж, технологии и цикла производства, достоверности данных об ассортименте продукции, сезонности, оборачиваемости запасов, наличия ресурсов (материальных, трудовых и финансовых), уровня предпринимательского риска и государственного регулирования (налоговые ставки, тарифы отчислений во внебюджетные фонды, учетная ставка банковского процента и др.).

С бюджета начинается процесс постановки конкретных задач коммерческой деятельности. Отклонения от плановых показателей в процессе исполнения краткосрочных бюджетов служат сигналом руководителям для принятия действенных мер по устранению негативных отклонений. В состав процедур финансового управления включают: бюджетирование, привлечение заемных средств и размещение временно свободных денежных ресурсов на финансовом рынке. По отношению к бюджетированию две последние процедуры занимают подчиненное положение. Это вызвано тем, что без четкого управления и контроля за денежными потоками внутри предприятия действия по привлечению и размещению денежных средств могут оказаться неэффективными и не приведут к укреплению финансовой устойчивости и платежеспособности субъекта хозяйствования. Процесс бюджетирования должен быть стандартизирован с помощью бюджетных форм, инструкций и процедур, разработанных самим предприятием.

Окончательным результатом процесса бюджетирования является разработка трех ключевых бюджетов: бюджета доходов и расходов, бюджета движения денежных средств и бюджета по балансовому листу. Они могут быть составлены с большей или меньшей степенью детализации, но отсутствие одного из них нарушает комплексность финансового планирования на предприятии.

Любое предприятие формирует свой бюджет в конкретном периоде, который может характеризоваться неопределенностью экономической ситуации, неизбежностью возникновения рисков. Поэтому в процессе бюджетирования можно только оценивать риски и принимать меры по их нейтрализации.

В процессе оценки возможного размера финансовых потерь от исполнения бюджета доходов и расходов используют абсолютные и относительные показатели. Абсолютный размер финансовых потерь, связанных с коммерческой деятельностью, представляет собой сумму убытка (ущерба), причиненного предприятию в связи с наступлением неблагоприятных обстоятельств.

Список использованных источников

1.Вахрушина М.А. Бухгалтерский управленческий учет / М.А.Вахрушина.- 9 -е изд., -М.: издательство «Омега-Л», 2011.-570с.

2. Головизнина А.Т. Бухгалтерский управленческий учет / А.Т.Головизнина, О.А.Архипова.- М.: ТК Велби, издательство Проспект.2011.-350с.

3. Друри К. Учет затрат методом стандарт-кост / К.Друри. - М.: Аудит, ЮНИТИ, 2010.-400с.

4. Ивашкевич В.Б. Бухгалтерский управленческий учет / В.Б. Ивашкевич. - 2-е изд., -М.:Магистр,2010.-574с.

5.Карпова Т.П. Управленческий учет / Т.П.Карпова.- М.: Юрист, 2011.- 618с.

6. Кондратова И.Г. Основы управленческого учета / И.Г.Кондратова.- М.: Финансы и статистика,2010.-160с.

7.Нечитайло А.И., Теория бухгалтерского учета. - СПб.: Питер, 2010. - 285с.

8. Шевченко И.Г. Управленческий учет / И.Г.Шевченко.- М.: ЗАО «Бизнес-школа», «Интел.Синтез», 2011.-230 с.

Размещено на Allbest.ru