Анализ финансового состояния организации по данным бухгалтерской отчетности

Размещено на http://allbest.ru

39

НЕГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

Новосибирский гуманитарный институт

ЭкономическИЙ ФАКУЛЬТЕТ

Кафедра СТАТИСТИКИ И БУХГАЛТЕРСКОГО УЧЕТА

Курсовая работа

по дисциплине «Бухгалтерский учет и анализ»

на тему: «Анализ финансового состояния организации по данным бухгалтерской отчетности

Выполнил Старичков Е.А.

Руководитель доцент НГИ

Суховейко О.Б.

Подпись научного руководителя_________

Новосибирск

2014

Содержание

Введение

1. Теоретические и методические основы анализа бухгалтерской отчетности

1.1 Понятие бухгалтерской отчетности и ее значение для анализа деятельности организации

1.2 Виды и состав бухгалтерской отчетности

1.3 Методы анализа бухгалтерской отчетности

2. Анализ бухгалтерской отчетности ОАО "АЗА"

2.1 Характеристика деятельности исследуемой организации

2.2 Анализ финансового состояния организации

2.3 Анализ финансовых результатов организации

3. Основные направления улучшения финансового состояния и финансовых результатов

Заключение

Список использованных источников

Приложения

Введение

Бухгалтерский учёт является одной из конституционных гарантий единого рыночного механизма, единства экономического пространства как одной из основ конституционного строя Российской Федерации. Финансовый анализ предприятия является одной из важнейших составляющих, а зачастую и фундаментальной основой бухгалтерского учёта. Финансовый анализ предприятия формирует комплексную и системную информацию о состоянии какой - либо организации, возможных направлениях совершенствования его деятельности.

В информационном поле систем управления различными видами деятельности хозяйствующих субъектов доля бухгалтерской информации составляет не менее 60% - 70 % от всего объёма экономической информации, формированию которой предшествуют профессиональные процедуры бухгалтерского контроля за соответствием каждого факта экономической деятельности действующему в стране законодательству.

Целью данной курсовой работы является определение перспектив и направлений совершенствования финансового состояния и финансовых результатов предприятия при помощи анализа бухгалтерской отчётности.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

- рассмотреть теоретические и организационные аспекты бухгалтерской отчётности и её роль при осуществлении анализа деятельности организации;

- провести анализ бухгалтерской отчётности на примере ОАО «Алтайский завод агрегатов»;

- выявить проблемы и дать рекомендации по совершенствованию финансового состояния и улучшению финансовых результатов ОАО «Алтайский завод агрегатов».

Объектом исследования является финансовая и хозяйственная деятельность организации.

Предметом исследования является бухгалтерская (финансовая) отчётность предприятия.

Информационной базой исследования послужили материалы законодательного, нормативного, и методического характера, научно - практические публикации, аналитические документы, и учебники отечественных экономистов в сфере бухгалтерского учёта и финансовой отчётности, таких как Е.А. Мизиковский, М.В. Мельник, Л.М. Бурмистрова, М.А. Вахрушина и другие.

1. Теоретические и методические основы анализа бухгалтерской отчетности

1.1 Понятие бухгалтерской отчетности и ее значение для анализа деятельности организации

Бухгалтерская (финансовая) отчётность представляет собой систему показателей, характеризующих состояние хозяйственных средств, их источников, а также итоги работы предприятия за отчётный период. Финансовая отчётность составляется по данным хозяйственного учёта. Ведение бухгалтерской отчётности является одним из условий планового ведения хозяйства.

Для бухгалтерской отчётности характерно: обязательность, строгая государственная регламентация её содержания, научно обоснованное построение на базе всех видов хозяйственного учёта для всесторонней характеристики результатов работы предприятия, научно обоснованная оценка показателей, тесная увязка с плановыми данными, своевременность и достоверность, ясность и доступность.

По временному периоду бухгалтерская отчётность подразделяется на:

- годовую (временной период с 1 января по 31 декабря включительно);

- промежуточную (с 1 января по отчётную дату составляемого периода).

Бухгалтерская отчётность создаёт информационную базу для финансового менеджмента, она является важнейшей информацией для финансового анализа предприятия. Бухгалтерская отчётность используется вышестоящими органами для руководства хозяйственной деятельностью предприятий, для анализа результатов их работы и разработки хозяйственных планов, для контроля за их выполнением. Таким образом осуществляется контроль и регулирование хозяйственной деятельности предприятия.

Бухгалтерская отчётность, составленная по определённым правилам, является общедоступной информацией и предназначена для достаточно широкого круга пользователей, в число которых входят:

- собственники и инвесторы;

- администрация и предприятия;

- сторонние пользователи с прямым финансовым интересов (кредиторы, банки, поставщики, потенциальные инвесторы);

- сторонние пользователи информации с косвенным финансовым интересом (налоговые и финансовые органы, органы государственного управления, статистики, аудиторские фирмы, фонды социального страхования, биржевики, научные консультанты, покупатели и др.).

Пользователи каждой группы получают из бухгалтерской отчётности необходимую для себя информацию.

Таким образом, бухгалтерская отчётность представляет собой количественное отражение и качественную характеристику всех совершаемых действий предприятия. Финансовая отчётность является важнейшей частью всей системы бухгалтерского учёта.

1.2 Виды и состав бухгалтерской отчетности

В состав бухгалтерской отчётности входят следующие формы:

- бухгалтерский баланс, характеризующий финансовое положение организации по состоянию на отчётную дату;

- отчёт о прибылях и убытках, отражающий финансовые результаты деятельности организации за отчётный период;

- приложения к бухгалтерскому балансу и отчёту о прибылях и убытках, раскрывающие сведения, относящиеся к учётной политике организации, и обеспечивающие пользователей дополнительными данными, которые необходимы для реальной оценки финансового положения организации, финансовых результатов её деятельности и изменений в её финансовом положении;

- аудиторское заключение, подтверждающее достоверность бухгалтерской отчётности организации, если она в соответствии с федеральными законами подлежит обязательному аудиту.

Виды бухгалтерской отчётности:

- отчёт о финансовом положении по МСФО (Международным стандартам финансовой отчётности). В соответствии с МСФО отчёт о финансовом положении должен содержать как минимум основные средства, нематериальные активы, финансовые активы, материально - производственные запасы, налоговые требования и обязательства, резервы предстоящих расходов и платежей, выпущенный акционерный капитал и резервы и др.;

- консолидированная финансовая отчётность. Она представляет собой финансовую отчётность группы компаний. Консолидированная финансовая отчётность составлена таким образом, как как если бы эти компании являлись единым целым. В данном виде отчётности несколько юридических лиц составляют объединённый экономический объект, управляемый из единого головного центра;

- сегментарная отчётность. Создана для того, чтобы получить информацию о видах деятельности коммерческого предприятия и экономической среде, в которой эта деятельность осуществляется. Является наиболее популярной среди крупных взаимосвязанных групп организаций (холдингов), т. е. в консолидированной финансовой отчётности. Представление сегментарной отчётности, правила формирования и отражения в отчётности коммерческих организаций, кроме кредитных, регулируются ПБУ 12/2010 «Информация по сегментам», утверждённым Приказом Минфина от 08.11.2010 г. № 143н.

Также к видам бухгалтерской отчётности относят: стандартный вид отчётности, упрощенный вид отчётности и отчётность для некоммерческих организаций.

1.3 Методы анализа бухгалтерской отчетности

При составлении бухгалтерской отчётности используются различные методы анализа:

- анализ горизонтальных процентных изменений;

- анализ вертикальных процентных изменений;

- анализ тенденций (трендовый анализ);

- сравнительный анализ.

Горизонтальный анализ заключается в построении аналитических таблиц, в которых вычисляются абсолютные показатели изменения балансовых сумм и относительные показатели роста (снижения) этих сумм. Он отражает изменение отдельных статей финансовой отчётности за один или несколько отчётных периодов. Например, изменение чистых продаж, валовой прибыли, производственных расходов и т. д.

Вертикальный анализ является представлением финансового отчета в виде относительных показателей. Такое представление позволяет увидеть удельный вес каждой статьи баланса в его итоге. Обязательным элементом анализа являются динамические ряды этих величин, посредством которых можно отслеживать и прогнозировать структурные изменения в составе активов и их источников покрытия. Таким образом осуществляется переход к относительным показателям, что позволяет провести сравнительный анализ предприятий с учётом отраслевой специфики и других характеристик.

Трендовый анализ характеризует изменение показателей деятельности фирмы на протяжении ряда лет. Трендом называется общее направление рыночной цены, отраженное на графике. С точки зрения направления движения цены тренд может быть восходящим, нисходящим и боковым. По временному признаку трендовый анализ подразделяется на краткосрочный, среднесрочный и долгосрочный. Основными задачами трендового анализа являются выявление направления тренда и определение силы тренда. Для этого используют трендовые каналы, линии поддержки и сопротивления, индикаторы трендового анализа, а так же графические модели.

Сравнительный анализ проводится с целью сопоставления отдельных показателей деятельности различных компаний одной отраслевой принадлежности и примерно одинаковых размеров.

Сравнение со среднеотраслевыми показателями позволяет определить уровень устойчивости положения компании на рынке. Такой анализ проводится с учётом изменений состояния хозяйственной конъюнктуры, экономики страны в целом, уровня цен и т. д.

Анализ показателей проводится путём использования финансовых коэффициентов, расчёт которых основывается на определении соотношений между отдельными показателями отчётности.

Таким образом, в первой части работы были раскрыты теоретические и методические основы анализа бухгалтерской отчётности: понятие бухгалтерской отчётности, а также её значение для анализа деятельности предприятия, виды и состав бухгалтерской отчётности и методы анализа бухгалтерской отчётности.

бухгалтерский финансовый ликвидность

2. Анализ бухгалтерской отчетности ОАО "Алтайский завод агрегатов" за 2010-2012 гг.

2.1 Характеристика деятельности исследуемой организации

ОАО «Алтайский завод агрегатов» основан в 1907 году как «Товарищество братьев Ковиных» по производству верёвочно - канатных изделий. Затем завод носил различные названия: «Шпагат», «Молот и серп», «Алтайский металлический завод», «Чугунолитейный завод имени газеты «Правда», «Барнаульский тормозной завод», «Дизельзапчасть», с сентября 1964г. По июнь 1994г. - «Алтайский завод агрегатов», а с июля 1994 г. предприятие зарегистрировано как Открытое акционерное общество.

Полное фирменное наименование Общества на русском языке: Открытое акционерное общество «Алтайский завод агрегатов». Сокращенное фирменное наименование Общества на русском языке: ОАО «АЗА». Учредителем Общества является Российская Федерация в лице Федерального агентства по управлению федеральным имуществом. Генеральный директор: Колесников Юрий Викторович. ОАО «Алтайский завод агрегатов» основан в сентябре 1907 года. Место нахождения общества: Российская Федерация, Алтайский край, г. Барнаул, ул. Гоголя 187.

Главной целью ОАО «АЗА», как и любой другой коммерческой организации, является извлечение прибыли. Предприятие имеет гражданские права и несет гражданские обязанности, необходимые для осуществления любых видов деятельности, не запрещенных законами различных уровней.

Для достижения своих целей Общество осуществляет в установленном законодательством Российской Федерации порядке следующие виды деятельности:

1)производство и сбыт агрегатов двигателя внутреннего сгорания, запасных частей к ним, тормозного оборудования, товарного литья. Товаров народного потребления;

2)организация комплекса услуг, сопутствующих эксплуатации агрегатов, товаров народного потребления;

3)внешнеэкономическая деятельность, посредническая деятельность;

коммерческая деятельность и участие в совместных предприятиях;

4)производство и продажа оборудования широкого профиля, организация ремонта и обслуживания оборудования, производство запасных частей к ним, прием заявок и их реализация на оборудование и его обслуживание;

5)ремонт и техническое обслуживание бытовой техники, автотранспорта, в том числе и личного;

6)производство, переработка и реализация сельхозпродукции;

7)производство продукции стройиндустрии и ее реализация;

8)содержание в хозяйственном ведении объектов, переданных Обществу собственником;

9)другие виды деятельности, за исключением запрещенных законодательством Российской Федерации.

Отдельными видами деятельности, перечень которых определяется федеральными законами, Общество может заниматься только на основании специального разрешения (лицензии).

Если условиями предоставления лицензии на занятие определенным видом деятельности предусмотрено требование о занятии такой деятельностью как исключительной, то Общество в течение срока действия лицензии не вправе осуществлять другие виды деятельности, за исключением тех, которые предусмотрены лицензией и сопутствуют им.

Общество является юридическим лицом, имеет самостоятельный, расчетный счет и иные счета в банках, печать со своим наименованием, фирменный знак (символику).

Общество является правопреемником государственного предприятия «Алтайский завод агрегатов», не отвечает по имущественным обязательствам акционеров.

Ответственность за организацию, состояние и достоверность бухгалтерского учета в Обществе, своевременное представление ежегодного отчета и другой финансовой отчетности в соответствующие органы, а также сведений о деятельности Общества, представляемых акционерам, кредиторам и в средства массовой информации, несет исполнительный орган Общества (Генеральный директор Общества) в соответствии с законодательством Российской Федерации, уставом Общества.

Общество осуществляет обязательное раскрытие информации о себе и своей деятельности в порядке, установленном законодательством Российской Федерации.

2.2 Анализ финансового состояния организации

Проведём анализ финансового состояния организации ОАО «Алтайский завод агрегатов» по данным бухгалтерской отчётности.

Анализ бухгалтерского баланса представлен в таблице 1. Проведённый анализ позволяет сделать следующий вывод: в 2011 году по сравнению с 2010 годом произошли изменения по следующим показателям: ОС уменьшились на 100%, запасы увеличились на 5,77%, дебиторская задолженность уменьшилась на 28%.

В 2012 году по сравнению с 2011 годом: ОС увеличились на 11,4%, прочие внеоборотные активы уменьшились на 10%, запасы увеличились на 14%, кредиторская задолженность увеличилась на 43%.

По данным таблицы 2 можно сделать следующий вывод: тенденции роста наблюдаются по следующим показателям: ОС, запасы, денежные средства и денежные эквиваленты, нераспределённая прибыль, кредиторская задолженность.

Таблица 1 - Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ОАО «Алтайский завод агрегатов» за 2010 - 2012 гг.

Показатель	Значение, тыс руб.	Изменения абс.	Изменения отн. %
	2010	2011	2012	2011/2010	2012/2011	2011/2010	2011/2012
Внеоборотные активы
НМА
Результаты иследований и разработок
ОС	266837	484311	539535	217474	55224	-99,99	11,4
Доходные вложения в нем.ценности
Фин. Вложения	634	634	634	0	0	0	0
Отложенные налоговые активы
Прочие внеоборотные активы	22312	65916	59162	43604	-6754	195,43	-10,25
Итого по разделу	188507	337482	391638	148975	54156	79,03	16,05
Оборотные активы
	149751	158403	180972
Запасы				8652	22569	5,77	14,25
	1126	1126		0		0
НДС по приобретенным ценностям
	55926	40128	140722	-15798	100594	-283,25	250,68
Дебиторская задолженность
Денежные средства и денежные эквиваленты	9465	87454	138946	77989	51492	82,97	58,88
Итого по разделу	216268	287111	460640	40843	173529	32,76	60,44
БАЛАНС	404775	624593	852278	219818	227685	54,3	36,45
Оборотные активы
	149751	158403	180972
Запасы				8652	22569	5,77	14,25
	1126	1126		0		0
НДС по приобретенным ценностям
	55926	40128	140722	-15798	100594	-283,25	250,68
Дебиторская задолженность
Денежные средства и денежные эквиваленты	9465	87454	138946	77989	51492	82,97	58,88
Итого по разделу	216268	287111	460640	40843	173529	32,76	60,44
БАЛАНС	404775	624593	852278	219818	227685	54,3	36,45
		ПАССИВ
Капитал и резервы
Уставный капитал	45	45	45	0	0	0	0
Добавочный капитал	142893	142893	142893	0	0	0	0
Резервный капитал	232	232	232	0	0	0	0
Нераспределенная прибыль	135064	315855	566043	180791	250188	133,86	79,2
Итого по разделу	278234	459025	709213	180791	250188	64,98	54,5
Долгосрочные обязательства
Отложенные налоговые обязаельства	9718	16438	10725	6720	-5713	69,15	-34,75
Оценочные обязательства
Итого по разделу	9718	16438	10725	6720	-5713	69,15	-34,75
Краткосрочные обязательства	39873	56612		16739		41,99
Кредиторская задолженность	76950	92518	132340	15568	39822	20,23	43,04
Итого по разделу	116823	149130	132340	32307	-16790	27,65	-11,26
БАЛАНС	404775	624593	852278	219818	227685	54,3	36,45

Таблица 2 - Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ОАО «Алтайский завод агрегатов» за 2010 - 2012 гг.

Показатель	Значение, тыс руб.	Структура %	Изменения
	2010	2011	2012	2010	2011	2012	2011/2010	2011/2012
Внеоборотные активы
НМА
Результаты иследований и разработок
ОС	266837	484311	539535	65,9	77,54	63,3	11,64	-14,24
Доходные вложения в нем.ценности
Фин. Вложения	634	634	634	0,16	0,1	0,07	-0,06	-0,03
Отложенные налоговые активы
Прочие внеоборотные активы	22312	65916	59162	5,5	10,55	6,94	5,05	-3,61
Итого по разделу	188507	337482	391638	46,6	54,03	45,95	7,43	-8,08
Оборотные активы
	149751	158403	180972
Запасы				37	25,36	21,23	-11,64	-4,13
	1126	1126		0,28	0,18		-0,1
НДС по приобретенным ценностям
	55926	40128	140722	13,82	6,42	16,5	-7,4	10,08
Дебиторская задолженность
Денежные средства и денежные эквиваленты	9465	87454	138946	2,34	14	16,3	11,66	2,3
Итого по разделу	216268	287111	460640	53,4	45,97	54,05	-7,43	8,08
БАЛАНС	404775	624593	852278	100	100	100	0	0
		ПАССИВ
Капитал и резервы
Уставный капитал	45	45	45	0,01	0,007	0,005	-0,003	-0,002
Добавочный капитал	142893	142893	142893	35,3	22,88	16,77	-12,42	-6,11
Резервный капитал	232	232	232	0,06	0,037	0,027	-0,023	-0,01
Нераспределенная прибыль	135064	315855	566043	33,37	50,57	66,42	17,2	15,85
Итого по разделу	278234	459025	709213	68,7	73,5	83,21	4,8	9,71
Долгосрочные обязательства
Отложенные налоговые обязаельства	9718	16438	10725	2,4	2,63	1,26	0,23	-1,37
Оценочные обязательства
Итого по разделу	9718	16438	10725	2,4	2,63	1,26	0,23	-1,37
Краткосрочные обязательства	39873	56612		9,85	9,06		-0,25
Кредиторская задолженность	76950	92518	132340	19,01	14,81	15,53	-4,2	0,72
Итого по разделу	116823	149130	132340	28,86	23,88	15,53	-4,98	-8,35
БАЛАНС	404775	624593	852278	100	100	100	0	0

Таблица 3 - Оценка бухгалтерского баланса ОАО «Алтайский завод агрегатов за 2011, 2012 годы

Положительные стороны	Отрицательные стороны
Валюта баланса увеличилась на 36,45%;	Дебиторская задолженность увеличилась на 10,08%, а кредиторская задолженность увеличилась на 0,72%.
Прирост оборотных активов выше прироста внеоборотных активов;
Доля собственных средств в обороте составила-18,73%;
Рабочий капитал увеличился;
Отсутствует статья непокрытый убыток;
Собственный капитал превышает заёмный.

Таблица 4 - Анализ ликвидности бухгалтерского баланса ОАО «Алтайский завод агрегатов» за 2011, 2012 годы

Актив	2011 год	2012 год	Пассив	2011 год	2012 год	Отклонение
						пред. Год	отчетный год
А1	88088	139580	П1	92518	123340	-4430	16240
А2	40128	140722	П2	0	0	40128	140722
А3	159529	180972	П3	16438	10725	143091	170247
А4	337482	391638	П4	459025	709213	-121543	-317575
Баланс	625227	852882	Баланс	567981	843278	57246	9604

В целом баланс нельзя признать ликвидным т. к. имеется отклонение по А4 в отчётном году.

Таблица 5 - Показатели платежеспособности ОАО «Алтайский завод агрегатов» за 2011, 2012 годы

Показатель	Норма	2011 год	2012 год	Отклонения (+ -)
1.Общий показатель платежеспособности	>=1	0,26	0,17	-0,09
2.Коэффициент абсолютной ликвидности	>= 0,2-0,5	0,95	1,13	0,18
3.Коэффициент критической оценки	>=0,6-1	1,39	2,27	0,88
4.Коэффициент текущей ликвидности	>=1-2	3,11	3,74	0,63
5.Коэффициент маневренности капитала	>=0,1	0,26	0,45	0,19
6.Доля оборотных средств в активах	>=0,5	0,46	0,54	0,08
7.Коэффициент обеспеченности собственными средствами	>=0,4	0,42	0,69	0,27

По данным таблицы мы видим, что коэффициенты критической оценки выше нормативных значений, коэффициенты манёвренности капитала выше нормативных значений, коэффициенты обеспеченности собственными средствами также выше нормативных значений, следовательно, у организации не должно возникнуть проблем с платежеспособностью.

Таблица 6 - Показатели платежеспособности по ФСФР ОАО «Алтайский завод агрегатов» за 2011, 2012 годы

Показатель	2011 год	2012 год	Отклонения (+ -)
1.Степень платежеспособности общая	0,66	6,36	5,7
2.Коэффициент задолженности по кредитам и займам	0,24	0,15	-0,09
3.Коэффициент задолженности другим организациям	0,26	0,17	-0,09
4.Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности	0,43	1,06	0,63

Степень общей платежеспособности показывает, что в каждом рубле полученной выручке - 0,66 руб. обязательств; а в текущем году доля задолженности в выручке увеличилась на 5,7 руб.

Таблица 7 - Абсолютные показатели финансовой устойчивости ОАО «Инструментальный завод Сибсельмаш» за 2011, 2012 годы

Показатели	Предыдущий год	Отчетный год	Изменения (+-)
Величина собственных оборотных средств, тыс. руб.	121543	317575	196032
Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств, тыс. руб.	-36860	136603	173463
Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств и долгосрочных заемных источников, тыс. руб.	-20422	147328	167750
Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для формирования запасов и затрат, тыс. руб.	72096	279668	207572
Тип финансовой устойчивости	Устойчивый

Проанализировав показатели финансовой устойчивости можно сделать вывод, что предприятие является финансово устойчивым.

Таблица 8 - Относительные показатели финансовой устойчивости ОАО «Инструментальный завод Сибсельмаш» за 2011, 2012 годы

Показатель	Норма	Предыдущий год	Отчетный год	Отклонения (+ -)
1.Коэффициент финансовой независимости (автономии)	>0,5	0,73	0,83	0,1
2.Коэффициент финансовой зависимости	<0,5	0,26	0,17	-0,11
3. Коэффициент текущей задолженности		0,24	0,15	-0,09
4.Коэффициент финансовой устойчивости		0,76	0,84	0,08
5. Коэффициент финансирования		2,77	4,96	2,19
6. Коэффициент капитализации (финансовый леверидж)		0,36	0,2	-0,16
7. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами	>=0,1	0,42	0,69	0,27
8. Коэффициент маневренности	0,2-0,5	0,36	0,2	-0,16
9. Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами	0,6-0,8	0,77	1,75	0,98
10. Индекс пост. актива	<0,8	0,73	0,55	-0,18

Показатели U2,U3,U6,U8,U10 снизились, а остальные показатели увеличились-это говорит о том, что в организации неустойчивая ситуация.

Таблица 9 - Показатели деловой активности ОАО «Алтайский завод агрегатов» за 2011, 2012 годы

№ п/п	Наименование показателя	Величина показателя	Изменения (+-)
		пред. год	отч. год
1	Коэффициент общей оборачеваемости капитала	1,14	1,2	0,06
2	Коэффициент оборачиваемости оборотных средств, обороты	2,49	2,23	-0,26
3	Оборачиваемость материальных запасов, обороты	0,22	0,18	-0,04
4	Срок оборачиваемости материальных запасов, дни	79,85	63,5	-16,35
5	Оборачиваемость денежных средств, обороты	0,12	0,13	0,01
6	Срок оборачиваемости денежных средств, дни	44,09	48,75	4,66
7	Срок оборачиваемости дебиторской задолженности, дни	17,8	7,29	-10,51
8	Срок оборачиваемость кредиторской задолженности, дни	7,72	7,75	0,03
9	Операционный цикл	97,65	70,79	-26,86
10	Финансовый цикл	89,93	63,04	-26,89

Уменьшение финансового цикла приводит к сокращению разрыва между возвратом дебиторской задолженности и уплатой кредиторской задолженности:

- увеличению платежеспособности;

- финансовой устойчивости;

- уменьшению затрат и росту прибыли.

2.3 Анализ финансовых результатов организации (анализ прибыли и рентабельности, и изменения СК)

Таблица 10 - Горизонтальный анализ отчета о финансовых результатах ОАО «Алтайский завод агрегатов» за 2011, 2012 гг.

Показатель	Значение, тыс. руб.	Изменение абс.	Изменение отн.%
	2011	2012	2012/2011	2012/2011
Выручка	714138	1025963	311825	43,66
Себестоимость продаж	466313	683440	217127	20,68
Валовая прибыль (убыток)	247825	342523	94698	38,21
Коммерческие расходы	8198	12828	4630	56,48
Управленческие расходы	-	-
Прибыль (убыток) от продаж	239627	329695	90068	37,59
Прочие доходы	5255	1607	-3648	-69,42
Прочие расходы	16960	15986	-974	-5,74
Прибыль (убыток) до налогооблажения	227922	315316	87394	38,34
Текущий налог на прибыль	40411	70841	30430	75,3
Чистая прибыль	180791	250188	69397	38,38

Выручка в отчетном периоде увеличилась на 311825 руб. или на 43,66%; себестоимость продаж увеличилась на 217127 тыс.руб. или на 20,68%.

Валовая прибыль увеличилась на 94698 руб. или на 38,21%; коммерческие расходы увеличились на 4630 руб. или на 56,48%.

Прибыль от продаж увеличилась на 90068 руб. или на 37,59%; прочие расходы снизились на 974 руб. или на 5,74%.

Прибыль до налогообложения увеличилась на 87394 руб. или на 38,34%; текущий налог на прибыль увеличился на 30430 руб. или на 75,3%; чистая прибыль возросла на 69397 руб. или на 38,38% и составила 250188 руб.

Таблица 11 - показатели рентабельности ОАО «Алтайский завод агрегатов»

Показатель	Значение, тыс. руб.	Изменение абс.
	2011	2012	2012/2011
Рентабельность продаж	33,55	32,13	-1,42
Бухгалтерская рентабельность	39,92	30,73	-9,19
Чистая рентабельность	25,32	24,39	-0,93
Экономическая рентабельность	28,94	29,35	0,41
Рентабельность расходов	2923	2570,12	-352,88
Рентабельность СК	39,39	35,28	-4,11
Коэффициент устойчивости эк. Роста	-5,04	-6,8	-1,76

Проанализировав показатели рентабельности можно сделать следующие выводы: снизалась рентабельность продаж, бухгалтерская рентабельность, чистая рентабельность, рентабельность расходов, рентабельность СК и коэффициент устойчивости экономического роста. А вырос только показатель экономической рентабельности.

Таблица 12 - Показатели структуры собственного капитала организации ОАО «Алтайский завод агрегатов» за 2011,2012 гг., тыс. руб.

Наименование показателя	Значение показателя, тыс. руб.	Доля, %	Изменение доли, %
	2011	2012	2011	2012
Вложенный капитал	45	45	0,0098	0,0063	-0,0035
Оценочный капитал	142893	142893	31,098	20,155	-10,943
Накопленный капитал	315855	566043	68,74	79,84	11,1
Итого:	459493	708981	100%	100%

В 2012 году снизились доли вложенного и оценочного капитала на 0,0035% и на 10,943% соответственно. И повысилась доля накопленного капитала на 11,1%.

Таблица 13 - Показатели эффективности собственного капитала ОАО «Инструментальный завод Сибсельмаш» за 2011,2012 гг.

Показатель	Значение показателя	Изменения показателя (+-)
	2011 год	2012 год
1. Коэффициент накопления собственного капитала, %	69	82	13
2. Темп устойчивого роста собственного капитала, %	39	35	-4
3. Норма распределения чистой прибыли	1,32	1,32	0
4. Рентабельность собственного капитала, %	15	21	6
5. Доходность собственного капитала, %	61	88	27
6. Чистые активы, тыс. руб.	459025	709213	250188

Коэффициент накопления и рентабельность собственного капитала увеличивается, и чистые активы увеличиваются на 250188 рублей.

Таблица 14 - Горизонтальный и вертикальный анализ притока и оттока денежных средств по видам деятельности ОАО «Алтайский завод агрегатов» за 2011,2012 гг.

Наименование показателя	Предыдущий год	Отчетный год	Отклонение
	сумма, тыс. руб.	уд. вес,%	сумма, тыс. руб.	уд. вес,%	сумма, тыс. руб.	уд. вес,%
ПДП по ТД	849831	100	970715	100	120884	0
В т.ч: - от продажи продукции, товаров, работ, услуг	844509	99,37	969235	99,85	124726	0,48
Прочие поступления	5322	0,63	1480	0,15	-3842	-0,48
ПДП, всего:	849831	100	970715	100	120884	0
ОДП по ТД	662888	100	846538	100	138650	0
В т.ч:- поставщикам за сырье, материал, работы, услуги	444679	67,08	590574	69,78	145895	2,7
В связи с оплатой труда работников	96340	14,53	122944	14,52	26604	-0,01
Налог на прибыль	-		181	0,02
Прочие платежи	96772	14,6	75088	8,87	-21684	-5,73
ОДП, всего	662888	100	846538	100	138650	0

Денежные потоки преимущественно формируются по текущей деятельности. Преимущественную долю в предыдущем и отчётном году составляют положительные денежные потоки от уплаты поставщикам за сырьё, материалы, работы и услуги - 99,37% и 99,85% соответственно.

Таблица 15 - Показатели чистых денежных потоков по видам деятельности ОАО «Инструментальный завод Сибсельмаш» за 2011,2012 гг.

Наименование показателя	Значение показателя, тыс. руб.
	пред. Год	отч. Год
ЧДП от текущей деятельности	186943	124177
ЧДП от инвестиционной деятельности	0	0
ЧДП от финансовой деятельности	0	0
ЧДП всего	186943	124177

В предыдущем году ЧДП по тд составил 186949 - положительный финансовый результат, в отчетном году ЧДП по тд составил 124177 - также положительный финансовый результат.

Таблица 16 - Коэффициенты платежеспособности и эффективности денежных потоков ОАО «Инструментальный завод Сибсельмаш» за 2011,2012 гг.

Показатели	Предыдущий год	Отчетный год	Изменения (+-)
Коэффициент участия тд в формировании ПДП	1	1	0
Коэффициент участия ид в формировании ОДП	0	0	0
Коэффициент тек. Платежеспособности	1,79	2,15	0,36
Коэффициент эффективности денежных потоков	0,28	0,15	-0,13
Рентабельность положительного денежного потока	0,22	0,13	-0,9
Эффективность ускорения сбора ден. Средств	127534,72
Качество выручки	1,19	0,95	-0,24
Доля отложенной выручки	0,81	0,79	-0,02
Коэффициент достаточного чистого денежного потока	0,99	0,75	-0,24

В отчетном году значительно вырос показатель коэффициента текущей платежеспособности; изменения по показателям коэффициентов участия в формировании ПДП и ОДП равны нулю; по остальным показателям произошли уменьшения.

3. Основные направления улучшения финансового состояния и финансовых результатов

Финансовое состояние - это совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов. Однако цель анализа состоит не только и не столько в том, чтобы установить и оценить финансовое состояние предприятия, но еще и в том, чтобы постоянно проводить работу, направленную на его улучшение. Анализ финансового состояния показывает, по каким конкретным направлениям надо вести эту работу, дает возможность выявления наиболее важных аспектов и наиболее слабых позиций в финансовом состоянии именно на данном предприятии.

Проанализировав финансовое состояние и финансовые результаты ОАО «Алтайский завод агрегатов» можно выделить следующие недостатки:

- снижается оборачиваемость оборотных средств и материальных запасов;

- снижается рентабельность продаж, бухгалтерская и чистая рентабельность в отчётном периоде;

- снижается темп устойчивого роста собственного капитала;

- снижаются чистые денежные потоки от текущей деятельности;

- снижается коэффициент эффективности денежных потоков;

- снижается качество выручки.

Для устранения выше указанных недостатков предприятию можно предложить:

- сократить время производства за счёт внедрения достижений научно - технического прогресса, и время обращения, также за счёт НТП, включающего развитие специализации и кооперирования, рационализацию межзаводских связей, документооборота, расчётов, усвоение маркетинга и других элементов рыночных отношений;

- снизить себестоимость товаров и повысить их цены. Определить, какой вид товара наиболее востребован на рынке на сегодняшний день, резко повысить на него цену, а затем провести повторный анализ рентабельности, и, возможно, немного понизить цену, если продажи сильно сократились Данному предприятию целесообразно продумывать и тщательно планировать политику ценообразования;

- произвести увеличение финансового рычага, т. к. грамотное его увеличение позволит повысить рентабельность собственного капитала;

- необходимо работать над совершенствованием системы планирования, учета, анализа и контроля на предприятии. Потому что планирование хозяйственной деятельности предприятия в целом и движения денежных потоков в частности существенно повышает эффективность управления денежными потоками;

- необходимо улучшить качество производимой продукции, расширить рынок продаж, повысить производительность труда и общий технический уровень производства;

- также данному предприятию может помочь задействование свободных ресурсов на рекламу посредством СМИ, и проведение распродаж, скидок и акций на менее популярные виды товара.

Заключение

Важнейшим источником информации является бухгалтерская финансовая отчетность. Все предприятия любой организационно - правовой формы обязаны составлять на основе данных синтетического и аналитического учета бухгалтерскую отчетность, являющуюся завершающим этапом учетного процесса. Бухгалтерская отчетность в установленных формах содержит систему сопоставимых и достоверных сведений о реализованной продукции, работах и услугах, затратах на производство, об имущественном и финансовом положении предприятия и результатах его хозяйственной деятельности.

В данной курсовой работе был рассмотрен бухгалтерский баланс, включаемый в состав промежуточной и годовой бухгалтерской отчетности. Сегодня баланс стал основным источником получения публичной информации о компании. С каждым годом культура заполнения баланса возрастает, он становится более практичнее и позволяет контрагентам предприятия определять степень финансовой устойчивости предприятия, его кредитоспособность и платежеспособность. Однако, несмотря на столь бурное развитие методологической базы по ведению бухгалтерского учета и отчетности в РФ в последние годы, все еще остаются определенные проблемы, в основном фундаментальные, в сфере заполнения баланса, поэтому возможности совершенствования публичной отчетности еще не исчерпаны. С этой целью для более наглядного рассмотрения возникающих проблем заполнения баланса эта процедура была рассмотрена на примере конкретной организации - ОАО «Алтайский завод агрегатов»

На основании исследуемой отчетности (как внутрихозяйственной, так и публичной) и ознакомления с учетной политикой предприятия был рассмотрен процесс подготовки и составления бухгалтерского баланса. Были изучены используемые статьи и определена методика их заполнения (определены источники получения информации). В силу того, что в большей степени организация имеет торговый профиль, в активе баланса очень много статей фактически не заполняются, а лишь прочеркиваются. Конкретно в ОАО «Алтайский завод агрегатов» рекомендуется бухгалтерии ежегодно помимо бухгалтерского баланса составлять приложение к бухгалтерскому балансу, которое в силу ее большей практичности дает более широкие возможности для комплексного анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия. И, несмотря на значительную трудоемкость его заполнения это должно дать свой положительный эффект.

Подводя итоги, следует отметить, что бухгалтерский баланс содержит в себе очень важную информацию, данные баланса используются внешними пользователями для оценки имущественного и финансового состояния организации, а также для проведения комплексного экономического анализа в самой организации.

Список использованных источников

1. Анализ финансовой отчетности: Учебник / Под ред. М.А. Вахрушиной. - 2-e изд. - М.: Вузовский учебник: ИНФРА-М, 2011.

2. Бухгалтерская (финансовая) отчетность: Учебное пособие / Е.Н. Домбровская. - М.: ИНФРА-М, 2010.

3. Бухгалтерская финансовая отчетность: формирование и анализ показателей: Учеб. пособие / С.В. Камысовская, Т.В. Захарова. - М.: Форум: НИЦ ИНФРА-М, 2014. - 432 с.

4. Бухгалтерская (финансовая) отчетность: Учебное пособие / Ю.И. Сигидов, А.И. Трубилин, Е.А. Оксанич, М.С. Рыбянцева; Под ред. Ю.И. Сигидова. - М.: ИНФРА-М, 2012.

5. Бухгалтерский учет и анализ: Учебное пособие / О.И. Васильчук, Д.Л. Савенков; Под ред. Л.И. Ерохиной. - М.: Форум, 2011.

6. Бухгалтерский учет: Учебное пособие / Л.М. Бурмистрова. - 3-e изд., перераб. и доп. - М.: Форум: НИЦ ИНФРА-М, 2014. - 320 с.

7. Губин В.Е. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: учебник /В.Е.Губин, О.В.Губина. - М.: ИД «ФОРУМ»: ИНФРА-М, 2012. - 336 с. - (Профессиональное образование).

8. Жарылгасова Б.Т. Анализ финансовой отчетности: учебник /Б.Т.Жарылгасова, А.Е.Суглобов. - М.: КНОРУС, 2006. - 312 с.

9. Пласкова Н.С. Анализ финансовой отчетности: учебник /Н.С.Пласкова. - М.: Эксмо, 2010. - 384 с. - (Новое экономическое образование).

10. Положение по бухгалтерскому учёту «Бухгалтерская отчётность организаций» (ПБУ 4/99), утверждённое приказом Минфина РФ от 6 июля 1999 г. № 34н.

11. Приказ Минфина РФ «О формах бухгалтерской отчётности организаций» от 2 июля 2010 г. № 66н.

12. Теория бухгалтерского учета: Учебник / Под общ. ред. Е.А. Мизиковского, М.В. Мельник. - 2-e изд., перераб. и доп. - М.: Магистр, 2009. - 382 с.

13. Учет и анализ: Учебник / А.М. Петров, Е.В. Басалаева, Л.А. Мельникова. - М.: КУРС: НИЦ Инфра-М, 2013.

14. Федеральный закон «О бухгалтерском учёте» от 21 ноября 1996 г. № 129 - ФЗ

15. ФЗ «О бухгалтерском учёте» № 402 от 06.12.2011.

Приложение А

Бухгалтерский баланс ОАО "Алтайский завод агрегатов" за 2012 год

Приложение Б

Отчет о финансовых результатах ОАО "Алтайский завод агрегатов" за 2012 год

Приложение В

Отчёт об изменении капитала ОАО «Алтайский завод агрегатов» за 2012 год





Приложение Г

Отчёт о движении денежных средств ОАО «Алтайский завод агрегатов» За 2012 год



Размещено на Allbest.ru