Расчёт и оценка баланса и показателей платёжеспособности предприятия

12

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

федеральное агентство по образованию

МОСКОВСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ ЭКОНОМИКИ, СТАТИСТИКИ И ИНФОРМАТИКИ (МЭСИ)

Специальность: Бухгалтерский учёт, анализ и аудит

Курсовая работа

По дисциплине: Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности

На тему: «Расчёт и оценка баланса и показателей платёжеспособности предприятия»

МОСКВА 2011

Содержание

Введение

1. Бухгалтерский баланс как источник определения финансового состояния предприятия

1.1 Роль бухгалтерского баланса в анализе финансового состояния предприятия

1.2 Сущность и задачи оценки баланса и показателей платежеспособности

2. Оценка баланса и анализ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ООО «СУ-24»

2.1 Краткая характеристика ООО «СУ-24»

2.2 Общая оценка структуры имущества организации и его источников по данным бухгалтерского баланса

2.3 Анализ ликвидности и платежеспособности ООО «СУ-24»

3. предложения по СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ анализа и повышению показателей платежеспособности ООО «СУ-24»

3.1 Внедрение информационной системы для проведения финансового анализа на ООО «СУ-24»

3.2 Мероприятия по повышению показателей платежеспособности ООО «СУ-24»

Заключение

Список использованных источников

ПРИЛОЖЕНИЯ

ВВЕДЕНИЕ

Результаты в любой сфере бизнеса зависят от наличия и эффективности использования финансовых ресурсов, которые приравниваются к кровеносной системе, обеспечивающей жизнедеятельность предприятия.

Поэтому забота о финансах является отправным моментом и конечным результатом деятельности любого субъекта хозяйствования, в условиях рыночной экономики эти вопросы имеют первостепенное значение; выдвижение на первый план финансовых аспектов деятельности субъектов хозяйствования, возрастание роли финансов является характерной чертой и тенденцией во всем мире.

Чтобы выжить в условиях рыночной экономики и не допустить банкротства предприятия, необходимо при помощи финансового анализа своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения состояния предприятия и его платежеспособности.

В связи с переходом к рыночным отношениям неизмеримо возрастает количество пользователей бухгалтерской информации (финансовой отчетности).

Если она раньше при нашей «открытости» предназначалась довольно узкому кругу лиц (вышестоящей организации, финансовому органу, учреждению, банку и территориальному органу статистики), то в рыночной экономике ее пользователями становятся практически все участники рыночных отношений:

лица, непосредственно связанные с предпринимательством (бизнесом), то есть менеджеры и самые различные работники управления, включая, естественно, бухгалтеров, которых в западной практике называют бухгалтерами-аудиторами и бухгалтерами-аналитиками;

лица, непосредственно не работающие на предприятиях (фирмах), но имеющие прямой финансовый интерес - акционеры, инвесторы, различные кредиторы, покупатели и продавцы продукции (услуг) и так далее;

третью группу представляют лица, имеющие косвенный финансовый интерес - различные финансовые институты (биржи, ассоциации и тому подобное), налоговые службы, органы статистики, профсоюзы и другие.

И все эти пользователи бухгалтерской информации, прежде всего, ставят себе задачу провести анализ финансового состояния предприятия на базе его бухгалтерской отчетности, чтобы на его основе сделать вывод о направлениях своей деятельности.

Результативность финансового анализа во многом зависит от организации и совершенства его информативной базы.

Основным источником информации для осуществления финансового анализа является отчетный бухгалтерский баланс, что обосновывает актуальность темы курсовой работы в современных экономических условиях.

Бухгалтерский баланс это система показателей, характеризующая в обобщенных стоимостных отношениях состояние средств предприятия. Бухгалтерский баланс отражает состав, размещение, использование и источники формирования средств предприятий, организаций, бюджетных учреждений. Бухгалтерский баланс составляется на определенную дату (конец месяца, квартала, года) и используется для контроля и анализа хозяйственной деятельности. Имеет форму двухсторонней таблицы: левая сторона - актив - характеризует состав, размещение и использование средств; правая сторона - пассив - источники образования средств.

Целью курсовой работы является оценка баланса и показателей платежеспособности ООО «СУ-24».

В рамках курсовой работы должны быть поставлены и решены следующие задачи:

определить сущность, содержание бухгалтерского баланса, его роль в анализе финансового состояния предприятия;

рассмотреть сущность и задачи анализа показателей платежеспособности;

кратко охарактеризовать исследуемое предприятие;

дать оценку структуры имущества организации и его источников по данным бухгалтерского баланса;

проанализировать платежеспособность предприятия;

предложить пути повышения платежеспособности.

Объектом исследования курсовой работы являются оценка структуры баланса и платежеспособность предприятия.

Предметом исследования является оценка структуры баланса и платежеспособность предприятия.

Методологическую и теоретическую основу курсовой работы составляют труды исследователей в области экономики, бухгалтерского учета, финансового и управленческого анализа, нормативно - методические материалы по данной проблеме.

Основным источником информации, использованным для написания курсовой работы, явился бухгалтерский баланс ООО «СУ-24» за 2009-2010 годы.

1. Бухгалтерский баланс как источник определения финансового состояния предприятия

1.1 Роль бухгалтерского баланса в анализе финансового состояния предприятия

Анализируют структуру имущества организации и его источников, ликвидность организации, составляют расчет финансовых коэффициентов платежеспособности, финансовой устойчивости, определяют вероятность банкротства предприятия и т.д. по данным бухгалтерского баланса.

Конечным выражением процесса учета хозяйственных операций предприятия является бухгалтерская отчетность, в которой представлены данные, отражающие имущественное положение организации, состояние ее финансов, результаты ее деятельности.

Учетные данные двигаются в процессе учета от хозяйственных операций непосредственно к формам бухгалтерской отчетности, проходя при этом несколько ступеней учета, в каждой последующей из которых более высок уровень обобщения информации.

В процессе этого движения стоимостные и натуральные показатели приобретают черты наглядности и удобства в использовании.

В соответствии с приказом Минфина РФ № 67н от 22.07.2003 г. бухгалтерская отчетность состоит из:

Бухгалтерского баланса (форма N 1),

Отчета о прибылях и убытках (форма N 2),

Отчета об изменениях капитала (форма N 3),

Отчета о движении денежных средств (форма N 4),

Приложения к бухгалтерскому балансу (форма N 5),

пояснительной записки,

а также аудиторского заключения, подтверждающего достоверность бухгалтерской отчетности организации, если она в соответствии с федеральными законами подлежит обязательному аудиту».

Из всех форм бухгалтерской отчетности важнейшей является баланс. Данную форму отчетности следует признать наиболее универсальной, поскольку наглядность и уровень обобщения учетных данных находятся в ней на качественно более высоком уровне.

По своей сущности бухгалтерский баланс это источник информации об имущественном состоянии организации и его структуре, включая и стоимость вновь созданную в виде приращения собственного капитала.

Другие формы отчетности характеризуют какую-либо часть представленной в балансе информации - денежные средства, прибыль, состав и финансы собственного капитала.

Баланс характеризует деятельность предприятия в целом, это главная и универсальная форма отчетности, все другие формы дополняют его, хотя в силу идентичности учетных данных все формы отчетности необходимо понимать как единое целое.

Таким образом, в современном составе отчетности организации баланс выполняет роль своеобразного стержня вокруг которого группируются представленные в наглядной форме данные о деятельности предприятия за определенный период времени (отчетный период).

Бухгалтерский баланс составляют на основе данных об остатках по дебету и кредиту синтетических счетов и субсчетов на начало и конец периода.

Форма применяемого в российской практике баланса определена Положением по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» ПБУ 4/99, утвержденным приказом Минфина РФ 06.07.1999 г. №43н и Приказом Минфина РФ от 22.07.2003 г. № 67н «О формах бухгалтерской отчетности организаций» (в настоящее время данный документ утратил силу, начиная с 2011 года составление отчетности регулируется Приказом Минфина РФ от 02.07.2010 г. № 66н «О формах бухгалтерской отчетности организаций»).

Бухгалтерский баланс содержит пять разделов: «Внеоборотные активы», «Оборотные активы», «Капитал и резервы», «Долгосрочные обязательства», «Краткосрочные обязательства».

Первые два раздела составляют актив баланса.

Активы в балансе располагаются по степени возрастания ликвидности имущества.

В первом разделе «Внеоборотные активы» находят отражение наименее ликвидные (трудно реализуемые) активы предприятия.

Во втором разделе «Оборотные активы» отражаются медленно реализуемые активы (запасы, долгосрочная задолженность), быстро реализуемые активы (краткосрочная задолженность), и наиболее ликвидные активы (денежные средства).

Третий, четвертый и пятый разделы составляют пассив баланса (источники формирования имущества).

Обязательства в балансе располагаются по мере сокращения сроков их нахождения в обороте.

В третьем разделе баланса находят отражение постоянные (устойчивые) пассивы (собственный капитал организации), в четвертом разделе - долгосрочные обязательства, т.е. со сроком погашения более 12 месяцев, в пятом разделе баланса - краткосрочные обязательства, т.е. со сроком погашения менее 12 месяцев.

Кроме того, за балансом в справке о наличии ценностей, учитываемых на забалансовых счетах, приводятся данные об арендованных основных средствах, о товарно-материальных ценностях, принятых на ответственное хранение, о товарах, принятых на комиссию и другие.

Пользователями финансовой отчетности вообще и бухгалтерского баланса в частности, являются инвесторы, кредитные учреждения и кредиторы, поставщики и заказчики, органы законодательной и исполнительной власти.

Каждого из этих пользователей, вне зависимости от того, носит ли его интерес прямой или косвенный характер, интересует информация об имуществе предприятия, составе и структуре этого имущества.

Требования, предъявляемые к отчетности: достоверность, целостность, простота, проверяемость, последовательность, сопоставимость, экономичность, соблюдение отчетного периода и строго установленных процедур оформления, раскрытие существенной информации, публичность.

Достоверность базируется на информации не только бухгалтерского, но и других видов учета, в первую очередь статистического.

Нарушение данного подхода делает невозможным составление бизнес-плана, а также оперативное управление имуществом на различных уровнях хозяйственной деятельности. Это условие требует сопоставимости отчетных и плановых показателей.

В целях обеспечения сопоставимости данных бухгалтерского учета изменения учетной политики должны вводиться с начала финансового года. Если такая сопоставимость отсутствует, то данные за период, предшествовавший отчетному, подлежат корректировке.

При этом следует руководствоваться положениями, установленными действующими нормативными актами системы нормативного регулирования бухгалтерского учета в Российской Федерации.

В этом - методологическое единство показателей отчетности.

Сама корректировка с указанием причин и методика ее проведения должны быть раскрыты в пояснительной записке к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах.

Достоверность бухгалтерской отчетности усиливается ее целостностью, то есть она должна включать показатели финансово-хозяйственной деятельности, как самой организации, так и ее филиалов, представительств и иных структурных подразделений, в том числе выделенных на самостоятельные балансы.

Целостность или полнота отчетности позволяют принимать более обоснованные управленческие решения.

С этой целью данные синтетического и аналитического учета должны быть подтверждены результатами инвентаризации и заключением независимой аудиторской организации.

Простота отчетности выражается в ее упрощении и доступности. Переход бухгалтерского учета к международным стандартам объективно способствует реализации данного требования.

Требование соблюдения отчетного периода означает, что в качестве отчетного года в России принят период с 1 января по 31 декабря включительно, то есть отчетный год совпадает с календарным.

Для составления бухгалтерской отчетности отчетной датой считается последний календарный день отчетного периода.

Проверяемость отчетности предполагает возможность подтверждения представленной в ней информации в любое время.

Косвенно данное условие подразумевает нейтральность представленной в ней информации, то есть исключает одностороннее удовлетворение интересов одних групп пользователей бухгалтерской отчетности перед другими.

Требование последовательности означает необходимость соблюдения постоянства в содержании и формах бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках и пояснений к ним от одного отчетного года к другому.

В соответствии с требованиями сопоставимости в бухгалтерской отчетности должны содержаться данные, позволяющие осуществить их сравнение с аналогичными данными за годы, предшествовавшие отчетному.

Нарушение такой сопоставимости обязывает организацию произвести корректировку текущих данных отчетного года с раскрытием ее причин.

Экономичность достигается путем унификации и стандартизации соответствующих форм отчетности, сокращения отдельных показателей не в ущерб качеству отчетных данных. Это касается, прежде всего, показателей, носящих справочно-информационный характер.

Оформление в соответствии с установленной процедурой - следующее требование, предъявляемое к бухгалтерской отчетности. Оно означает, что составление отчетности, равно как и ведение бухгалтерского учета имущества, обязательств и хозяйственных операций, осуществляется на русском языке, в валюте РФ - в рублях.

Отчетность подписывается руководителем организации и специалистом, ведущим бухгалтерский учет.

Требование раскрытия существенной информации ориентированы на ее важность для заинтересованных пользователей.

Показатели об отдельных активах, обязательствах, доходах, расходах и хозяйственных операциях должны приводиться в бухгалтерской отчетности обособленно, в случае их существенности и если без знания о них заинтересованными пользователями невозможна оценка финансового положения организации или финансовых результатов ее деятельности.

Показатели об отдельных видах активов, обязательств, доходов, расходов и хозяйственных операций могут приводиться в бухгалтерском балансе или отчете о прибылях и убытках общей суммой с раскрытием в пояснениях к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках, если каждый из этих показателей в отдельности несущественен для оценки заинтересованными пользователями финансового положения организации или финансовых результатов ее деятельности.

Публичность бухгалтерской отчетности осуществляется организациями, перечень которых регламентирован действующим законодательством.

1.2 Сущность и задачи оценки баланса и показателей платежеспособности

финансовый бухгалтерский баланс платежеспособность

Пользователями финансовой отчетности вообще и бухгалтерского баланса в частности, являются инвесторы, кредитные учреждения и кредиторы, поставщики и заказчики, органы законодательной и исполнительной власти.

Каждого из этих пользователей, вне зависимости от того, носит ли его интерес прямой или косвенный характер, интересует информация об имуществе предприятия, составе и структуре этого имущества.

По данным баланса анализируют структуру имущества организации и его источников, ликвидность организации, составляют расчет финансовых коэффициентов платежеспособности, финансовой устойчивости, определяют вероятность банкротства предприятия и т.д.

Способы расчета показателей, необходимых для оценки деятельности предприятия и его перспектив могут быть самыми разными, но они всегда базируются на сравнении и сопоставлении показателей баланса, динамике их абсолютных значений и удельных весов, т.е. на данных о величине и структуре распределения ресурсов предприятия в разрезе разделов, групп или отдельных статей.

Анализ финансового состояния предприятия должен проводиться постоянно в целях, с одной стороны, поддержания финансового состояния на должном уровне, его улучшения в целях привлечения инвесторов, с другой стороны, недопущения кризисного состояния предприятия и угрозы его банкротства, иначе говоря, в целях управления финансовым состоянием.

Финансовый анализ, как часть экономического анализа, представляет систему определенных знаний, связанную с исследованием финансового положения организации и ее финансовых результатов, складывающихся под влиянием объективных и субъективных факторов, на основе данных финансовой отчетности.

Целью анализа финансовой отчетности является получение ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную и наиболее точную картину финансового состояния и финансовых результатов деятельности предприятия. Цель анализа достигается в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач.

В процессе снабженческой, производственной, сбытовой и финансовой деятельности происходит непрерывный кругооборот капитала, изменяются структура средств и источников их формирования, наличие и потребность в финансовых ресурсах и как следствие - финансовое состояние предприятия, внешним проявлением которого является платежеспособность.

Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым (предкризисным) и кризисным.

Способность предприятия успешно функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде, постоянно поддерживать свою платежеспособность и инвестиционную привлекательность в границах допустимого уровня риска свидетельствует о его устойчивом финансовом состоянии, и наоборот.

Главная цель финансовой деятельности предприятия - наращивание собственного капитала и обеспечение устойчивого положения на рынке.

Для этого необходимо постоянно поддерживать платежеспособность предприятия, а также оптимальную структуру актива и пассива баланса.

Анализ платежеспособности необходим для:

самого предприятия для оценки и прогнозирования финансовой деятельности;

коммерческих банков с целью удостоверения в кредитоспособности заемщика;

партнеров в целях выяснения финансовых возможностей предприятия при предоставлении коммерческого кредита или отсрочки платежа.

Платежеспособность - способность предприятия своевременно погашать платежи по своим краткосрочным обязательствам при бесперебойном осуществлении производственной деятельности.

Оценка платежеспособности по балансу осуществляется на основе характеристики ликвидности оборотных активов, которая определяется временем, необходимым для превращения их в денежные средства. Чем меньше требуется времени для инкассации данного актива, тем выше его ликвидность.

Ликвидность баланса - возможность субъекта хозяйствования обратить активы в наличность и погасить свои платежные обязательства, а точнее - это степень покрытия долговых обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную наличность соответствует сроку погашения платежных обязательств. Она зависит от степени соответствия величины имеющихся платежных средств величине краткосрочных долговых обязательств.

Ликвидность предприятия -- это более общее понятие, чем ликвидность баланса.

Ликвидность баланса предполагает изыскание платежных средств только за счет внутренних источников (реализации активов).

Но предприятие может привлечь заемные средства со стороны, если у него имеется соответствующий имидж в деловом мире и достаточно высокий уровень инвестиционной привлекательности.

Понятия платежеспособности и ликвидности очень близки, но второе более емкое. От степени ликвидности баланса и предприятия зависит платежеспособность. В то же время ликвидность характеризует как текущее состояние расчетов, так и перспективу.

Предприятие может быть платежеспособным на отчетную дату, но при этом иметь неблагоприятные возможности в будущем, и наоборот.

2. Оценка баланса и анализ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ООО «СУ-24»

2.1 Краткая характеристика ООО «СУ-24»

ООО «СУ-24» было образовано в октябре 2004 года. Полное наименование организации ООО «Строительное управление - 24». Краткое - ООО «СУ-24».

Уставный капитал фирмы составляет частный капитал, без привлечения государственных средств.

Компания представляет собой общество с ограниченной ответственностью.

Учредителями общества являются юридические и физические лица.

Общество создано в соответствии с Гражданским Кодексом РФ и иным законодательством, регулирующим деятельность хозяйственных обществ.

Общество создалось с целью осуществления следующих видов деятельности:

производственная;

коммерческо-посредническая;

торгово-закупочная (оптовая и розничная);

реализация товаров, продукции, услуг за наличный и безналичный расчет гражданам, организациям, предприятиям, учреждениям;

организация заготовки, переработки, поставки и реализации вторичного сырья и деловых отходов производства, а также производство продукции и изделий из них;

строительно-монтажные работы;

иные виды деятельности, не противоречащие законодательству РФ.

При осуществлении Обществом с ограниченной ответственностью «СУ-24» лицензионных видов деятельности оно получает в установленном порядке лицензию.

На сегодняшний момент основной вид деятельности - это строительно-монтажные работы.

Структура управления ООО «СУ-24», организованная как функциональная, то есть предполагающая выделение и структурное обособление специализированных групп работников для выполнения функций управления или их составных частей, выглядит следующим образом (см. рис. 2.1):

12

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рис. 2.1. Структура управления ООО «СУ-24»

Система управления ООО «СУ-24», организованная по функциональному принципу, имеет преимущества подчинения непосредственному руководителю, а также предусматривает создание профессиональных консультационных подразделений при руководителе.

Между руководителем и непосредственными исполнителями присутствуют промежуточные звенья.

Руководитель отдает распоряжения начальникам подразделений, контролирует и руководит их работой.

Руководители подразделений руководят и контролируют работу исполнителей.

Такая форма управления обеспечивает оперативность управления, повышает степень ответственности руководителей, снижает риск некачественного выполнения работ.

2.2 Общая оценка структуры имущества организации и его источников по данным бухгалтерского баланса

Одна из важнейших комплексных характеристик успешности хозяйственной деятельности предприятия - это динамика важнейших экономических показателей: чем устойчивее их рост, тем лучше экономическое положение бизнеса.

Анализ динамики валюты баланса, структуры активов и пассивов организации позволяет сделать ряд важных выводов, необходимых как для осуществления текущей финансово - хозяйственной деятельности, так и для принятия управленческих решений на перспективу.

Дадим общую оценку динамики валюты баланса и структуры его важнейших показателей по исследуемому предприятию ООО «СУ-24».

Данные для проведения оценки динамики валюты баланса и структуры его важнейших показателей возьмем из показателей баланса предприятия за 2009-2010 гг. (см. приложение 1), на основании которых составим сравнительный аналитический баланс (таблица 2.1).

Таблица 2.1. Сравнительный аналитический баланс ООО «СУ-24» за 2009-2010 гг.

Показатели	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес, %	Изменения
			в абсолют. величин., тыс.руб.	в удель. весах, %	темп прироста, %	в % к измен. итога баланса
	2009 г.	2010 г.	2009 г.	2010 г.
1. Внеоборот. активы
Нематер.активы	603	644	0,19	0,20	+41	+0,01	+6,80	+1,04
Основ.средства	87731	97532	27,53	30,23	+9801	+2,70	+11,17	+248,13
Незаверш.стр.	28527	19830	8,95	6,15	-8697	-2,80	-30,49	-220,18
Долг.фин.влож.	11399	11514	3,58	3,57	+115	-0,01	+1,01	+2,91
Итого по разд.1.	128260	129520	40,25	40,15	+1260	-0,10	+0,98	+31,90
2. Оборотные активы
Запасы	115134	121277	36,13	37,59	+6143	+1,46	+5,34	+155,52
НДС	4042	789	1,27	0,24	-3253	-1,03	-80,48	-82,35
Деб.зад.(долг.)	201	443	0,06	0,14	+242	+0,08	+120,40	+6,13
Деб.зад.(кратк.)	61151	62731	19,19	19,44	+1580	+0,25	+25,58	+40,00
Крат.фин.влож.	2516	1334	0,79	0,41	-1182	-0,38	+46,98	-29,92
Денеж. средства	7365	6525	2,31	2,03	-840	-0,28	-11,41	-21,26
Итого по разд.2.	190409	193099	59,75	59,85	+2690	+0,10	+1,41	+68,10
Итог баланса	318669	322619	100	100	+3950	0	+1,24	100
3. Капитал и резервы
Устав.капитал	134286	134286	42,14	41,63	0	-0,51	0	0
Добав.капитал	23612	24660	7,41	7,65	+1048	+0,24	+4,44	+26,53
Резерв.капитал	13869	14081	4,35	4,35	+212	0	+1,53	+5,37
Нераспр.приб.	30031	33163	9,42	10,28	+3132	+0,86	+10,43	+79,29
Итого по разд. 3	201798	206190	63,32	63,91	+4392	+0,59	+2,18	+111,19
4. Долгосрочные обязательства
Займы, кредиты	7822	7075	2,46	2,19	-747	-0,27	-9,55	-18,91
Итого по разд. 4	7822	7075	2,46	2,19	-747	-0,27	-9,55	-18,91
5. Краткосрочные обязательства
Заемные средст.	79462	59277	24,94	18,38	-20185	-6,56	-25,40	-511,01
Кред.задолж.	25664	47210	8,05	14,63	+21546	+6,58	+83,95	+545,47
Доходы буд.пер.	3923	2867	1,23	0,89	-1056	-0,34	-26,92	-26,74
Итого по разд. 5	109049	109354	34,22	33,90	+305	-0,32	+0,28	+7,72
Итог баланса	318669	322619	100	100	+3950	0	+1,24	100

За анализируемый период валюта баланса ООО «СУ-24» повысилась на 1,24% или на 3950 тыс. руб., в том числе за счет увеличения объема внеоборотных активов на 1260 тыс.руб., или на 31,9%, и прироста оборотных активов - на 2690 тыс.руб., или на 68,1%.

Иначе говоря, за отчетный период в оборотные средства было вложено более чем в два раза больше средств, чем в основной капитал.

При этом произошло увеличение материальных оборотных средств и дебиторской задолженности, а НДС, краткосрочные финансовые вложения и денежные средства, наоборот, уменьшились.

Увеличение валюты баланса показывает на расширение финансово-хозяйственной деятельности.

При анализе первого раздела актива баланса следует обратить внимание на тенденции изменения такого его элемента, как незавершенное строительство, поскольку эта статья не участвует в производственном обороте и, следовательно, увеличение ее доли может негативно сказаться на результативности финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

В нашем случае в течение 2010г. наблюдается снижение доли незавершенного строительства с 8,95% до 6,15% в общей структуре активов предприятия (снижение на 2,8 процентных пункта). В абсолютных показателях уменьшение по данной статье составило 8697 тыс.руб.

При анализе внеоборотных активов наблюдаем увеличение доли основных средств в валюте баланса ООО «СУ-24»: с 87731 тыс. руб. до 97532 тыс. руб. (прирост на 9801 тыс.руб.), или с 27,53% до 30,23% в общей структуре активов предприятия, что в относительных показателях составляет рост на 2,7 процентных пункта.

В целом следует отметить, что структура совокупных активов характеризуется значительным превышением в их составе доли оборотных средств, которые составили 59,75%, их доля незначительно (на 0,1%) возросла в течение года.

Оборотные активы представлены в основном запасами (37,59% на конец года) и краткосрочной дебиторской задолженностью (19,44% на конец года).

Увеличение доли оборотных средств организации может свидетельствовать о формировании более мобильной структуры капиталов, способствующей ускорению оборачиваемости средств предприятия, а также расширении производственной базы.

Пассивная часть баланса ООО «СУ-24» характеризуется преобладающим удельным весом собственного капитала, причем его доля увеличилась на 0,59 процентных пункта (с 63,32% - на начало периода до 63,91% - на конец периода), в абсолютных единицах прирост составил 4392 тыс.руб.

Данное изменение произошло в основном из-за увеличения суммы нераспределенной прибыли (на 3132 тыс.руб.), что положительно характеризует деятельность организации.

Долгосрочные обязательства, представленные в балансе ООО «СУ-24», снизились на 0,27 процентных пункта (или на 747 тыс.руб.).

Пассив баланса ООО «СУ-24» в 2009 году на 34,22% сформирован из краткосрочных обязательств, которые на 24,94% состоят из заемных средств и на 8,05% из краткосрочной кредиторской задолженности.

В течение года по разделу баланса «краткосрочные обязательства» наблюдается снижение на 0,32 процентных пункта, причем по статье «заемные средства» произошло значительное снижение (на 20185 тыс.руб.), данное изменение компенсировалось приростом по статье «кредиторская задолженность» (на 21546 тыс.руб.).

Таким образом, наблюдается положительная динамика погашения как долгосрочных, так и краткосрочных обязательств в течение 2010 года, при этом доля собственного капитала возросла, что положительно характеризует деятельность предприятия.

2.3 Анализ ликвидности и платежеспособности ООО «СУ-24»

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

Для проведения анализа ликвидности и платежеспособности сгруппируем актив и пассив баланса ООО «СУ-24» за 2009-2010 г.г. (Приложение 1) по степени возрастания ликвидности актива и увеличения срочности обязательств (табл.2.2).

Таблица 2.2. Определение ликвидности баланса (тыс. руб.)

Актив	На 1 января 2010 г.	На 1 января 2011 г.	Пассив	На 1 января 2010 г.	На 1 января 2011 г.	Платежный излишек или недостаток (+/-)
1	2	3	4	5	6	7=2-5	8=3-6
Наиболее ликвидные активы (А1)	9881	7859	Наиболее срочные обязательства (П1)	25664	47210	-15783	-39351
Быстрореализуемые активы (А2)	61151	62731	Краткосрочные пассивы (П2)	79462	59277	-18311	+3454
Медленно реализуемые активы (A3)	119377	122509	Долгосрочные пассивы (ПЗ)	11745	9942	+107632	+112567
Труднореализуемые активы (А4)	128260	129520	Постоянные пассивы (П4)	201798	206190	-73538	-76670
БАЛАНС	318669	322619	БАЛАНС	318669	322619	-	-

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения: А1 П1, А2 П2, А3 П3, А4 П4

Если выполняются первые три неравенства в данной системе, то это влечет выполнение и четвертого неравенства, поэтому важно сопоставить итоги первых трех групп по активу и пассиву.

Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о соблюдении одного из условий финансовой устойчивости - наличия у предприятия оборотных средств.

В случае, когда одно или несколько неравенств системы имеют знак, противоположный зафиксированному в оптимальном варианте, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной.

При этом недостаток средств по одной группе активов компенсируется их избытком по другой группе в стоимостной оценке, в реальной же ситуации менее ликвидные активы не могут заместить более ликвидные.

Результаты расчетов по данным баланса ООО «СУ-24» (Таблица 2.2.) показывают, что в этой организации сопоставление итогов групп по активу и пассиву имеет следующий вид:

На 1 января 2010 г.:

А1 < П1; А2 < П2; A3 > ПЗ; А4 < П4.

На 1 января 2011 г.:

А1 < П1; А2 > П2; A3 > ПЗ; А4 < П4.

Исходя из этого, можно охарактеризовать ликвидность баланса как недостаточную.

Сопоставление первых двух неравенств свидетельствует о том, что в ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени организации не удастся поправить свою платежеспособность.

Причем за анализируемый период возрос платежный недостаток наиболее ликвидных активов для покрытия наиболее срочных обязательств (соотношение по первой группе).

В начале анализируемого периода соотношение было 0,38 к 1 (9881 / 25664), хотя теоретически достаточным значением для коэффициента срочности является соотношение 0,2 к 1.

Обращает на себя внимание резкое сокращение (на 21 пункт) величины коэффициента срочности - на 1 января 2011 г. соотношение 0,17 к 1 (7859 / 47210).

В результате, в конце отчетного периода организация могла оплатить лишь 17% своих краткосрочных обязательств, что свидетельствует о стесненном финансовом положении.

При этом можно заключить, что причиной снижения ликвидности явилось то, что краткосрочная задолженность увеличилась более быстрыми темпами, чем денежные средства.

Однако следует отметить, что перспективная ликвидность, которую показывает третье неравенство, отражает некоторый платежный излишек.

Проводимый по изложенной схеме анализ ликвидности баланса является приближенным. Более детальным является анализ платежеспособности при помощи финансовых коэффициентов.

Для анализа платежеспособности организации рассчитываются финансовые коэффициенты платежеспособности.

Они рассчитываются парами (на начало и конец анализируемого периода).

Если фактическое значение коэффициента не соответствует нормальному ограничению, то оценить его можно по динамике (увеличение или снижение значения).

Для комплексной оценки платежеспособности предприятия в целом следует использовать общий показатель платежеспособности.

С помощью данного показателя осуществляется оценка изменения финансовой ситуации в организации с точки зрения ликвидности. Данный показатель применяется также при выборе наиболее надежного партнера из множества потенциальных партнеров на основе отчетности.

Нормальное ограничение данного показателя L1 1.

Коэффициент абсолютной ликвидности - наиболее жесткий критерий ликвидности, показывает, какую часть текущей краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее время за счет денежных средств и приравненных к ним финансовых вложений.

Нормальное ограничение данного показателя L2 0,1-0,7.

Коэффициент «критической оценки» показывает, какая часть краткосрочных обязательств организации может быть немедленно погашена за счет денежных средств, средств в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам.

Допустимое ограничение данного коэффициента 0,7-0,8; желательно L31.

Коэффициент текущей ликвидности показывает, какую часть текущих обязательств по кредитам и расчетам можно погасить, мобилизовав все оборотные средства, т.е. сколько оборотных средств приходится на один рубль текущей краткосрочной задолженности.

Необходимое значение данного коэффициента 1,5; оптимальное L4 2,0-3,5.

Коэффициент маневренности функционирующего капитала показывает, какая часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах и долгосрочной дебиторской задолженности.

Уменьшение показателя L5 в динамике является положительным фактом.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами характеризует наличие собственных оборотных средств у организации, необходимых для ее текущей деятельности

Необходимое значение данного коэффициента L6 0,1, чем больше значение, тем удовлетворительнее баланс организации.

Исходя из данных баланса за 2009-2010 г.г. (см. Приложение 1) ООО «СУ-24» коэффициенты, характеризующие платежеспособность, имеют значения, приведенные в таблице 2.3.

Проанализируем полученные показатели.

Динамика коэффициентов L1, L2, L3 анализируемой организации отрицательная. В конце отчетного периода организация могла оплатить лишь 7,4% своих краткосрочных обязательств.

Коэффициент критической оценки показывает, какая часть текущих обязательств может быть погашена за счет ожидаемых поступлений от разных дебиторов, краткосрочных финансовых вложений и денежных средств. Нормальным считается значение 0,7-0,8, однако следует иметь в виду, что достоверность выводов по результатам расчетов этого коэффициента и его динамики в значительной степени зависит от качества дебиторской задолженности (сроков образования, финансового положения должника и др.), что можно выявить только по данным внутреннего учета. Оптимально, если L3 приблизительно равен 1. У анализируемой организации значение этого коэффициента (L3) близко к критериальному, а на 1 января 2011 г. оно еще более снизилось. Это отрицательная тенденция.

Таблица 2.3 Коэффициенты, характеризующие платежеспособность ООО «СУ-24»

Коэффициенты платежеспособности	Нормальное ограничение	На 1 января 2010 г.	На 1 января 2011 г.	Отклонение
1	2	2	3	4
Общий показатель ликвидности (L1)	L1 1	1,107	0,952	-0,155
Коэффициент абсолютной ликвидности (L2)	L2 0,1-0,7	0,094	0,074	-0,020
Коэффициент «критической оценки» (L3)	Допустимое ограничение 0,7-0,8; желательно L31	0,676	0,663	-0,013
Коэффициент текущей ликвидности (L4)	Необходимое значение 1,5; оптимальное L4 2,0-3,5	1,811	1,813	+0,002
Коэффициент маневренности функционирующего капитала (L5)	Уменьшение показателя в динамике является положительным фактом	1,400	1,414	+0,014
Коэффициент обеспеченности собственными средствами (L6)	Необходимое значение L6 0,1, чем больше значение, тем удовлетворительнее баланс организации	0,386	0,397	+0,011

Коэффициент текущей ликвидности (L4) позволяет установить, в какой кратности текущие активы покрывают краткосрочные обязательства. Это главный показатель платежеспособности.

В качестве нижнего критического значения показателя в западной учетно-аналитической практике приводится значение 1,5. Нормальным уровнем для данного показателя принято считать коэффициент, равный 2. Это объясняется тем, что при вынужденной распродаже части имущества в случае финансовых затруднений или банкротства реальная сумма вырученных от продажи средств может быть существенно ниже (менее 40%) балансовой оценки. Двукратное и более превышение оборотных средств над краткосрочной кредиторской задолженностью считается безопасным для кредиторов.

Нестабильность экономики делает невозможным какое-либо нормирование этого показателя. Он должен оцениваться для каждого конкретного предприятия по его учетным данным.

Если соотношение текущих активов и краткосрочных обязательств ниже чем 1:1, то можно говорить о высоком финансовом риске, связанном с тем, что организация не в состоянии оплатить свои счета.

Принимая во внимание различную степень ликвидности активов, можно предположить, что не все активы могут быть реализованы в срочном порядке, а следовательно, возникнет угроза финансовой стабильности организации. Если же значение коэффициента L4, превышает единицу, то можно сделать вывод о том, что организация располагает некоторым объемом свободных ресурсов (чем выше коэффициент, тем больше этот объем), формируемых за счет собственных источников.

Таким образом, анализ платежеспособности и ликвидности предприятия выявил необходимость высвободить финансовые средства для ускорения их оборачиваемости.

3. предложения по СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ анализа и повышению показателей платежеспособности ООО «СУ-24»

3.1 Внедрение информационной системы для проведения финансового анализа на ООО «СУ-24»

На данный момент в ООО «СУ-24» финансовый анализ проводит бухгалтер предприятия, в специальных разработанных таблицах с помощью программы Excel.

Данные для анализа сотрудник берет из данных бухгалтерского учета и заносит их в таблицы.

Занять лидирующее положение на рынке, повысить эффективность работы персонала, создать оптимальную структуру управления - вот первоочередные задачи руководителя предприятия.

В финансово - хозяйственной деятельности предприятия это особенно важно, что обуславливает широкое применение автоматизированных пакетов и программ по финансовому анализу, благодаря внедрению которых повышается оперативность обработки данных и достоверность деловой информации, принимаются более объективные финансовые и управленческие решения.

На рынке программных средств существует несколько программных продуктов, решающих задачи финансового управления предприятием. Рассмотрим некоторые из них.

Программа БЭСТ-Ф - данный пакет является российским продуктом и обладает своими преимуществами и недостатками.

Пакет предназначен для проведения финансового анализа и имеет два режима: внутренний и внешний анализ.

Внешний финансовый анализ основан на данных публичной финансовой отчетности любого предприятия, которые могут вводиться «вручную», либо путем импорта из текстовых файлов.

Анализ проводится по настроенным разработчиками шаблонам, что позволяет проанализировать основные направления финансово-хозяйственной деятельности предприятия, сформировать некоторые сводные аналитические таблицы, рассчитать определенные коэффициенты и сравнить их с экспертными значениями. Возможно создание новых шаблонов.

Большая часть внешнего анализа строится на различной группировке статей баланса по международным стандартам.

В частности анализ финансовой устойчивости проводится путем определения соотношения собственных и заемных средств и составлением баланса финансовой устойчивости; анализ деловой активности и рентабельности путем расчета финансовых коэффициентов.

Данной процедуры недостаточно для получения полной картины о финансовом состоянии предприятия.

Внутренний анализ предоставляет возможность проведения оперативного анализа состояния дел на определенную дату (товарные остатки, дебиторская задолженность, кредиторская задолженность); анализа движения товаров (запасов реализации по группам, по номенклатуре производимых товаров), анализа товарных запасов (по группам, номенклатуре, поставщикам и прогноз закупок); анализ продаж (по группам, номенклатуре, покупателям и факторный анализ прибыли).

Для его проведения необходимо установить пакет БЭСТ-4 по бухгалтерскому учету, что ведет к дополнительным капитальным затратам. Кроме того, во внутреннем анализе отсутствуют разделы по анализу баланса предприятия.

Весь анализ выстроен на контроле по производству и реализации продукции. Расчеты по анализу не сопровождаются графической интерпретацией.

Помимо программного продукта БЭСТ-Ф возможно использование электронных таблиц Lotus 1-2-3 и Microsoft Excel. Lotus 1-2-3 позволяет специалистам по финансовому планированию использовать сокращенный подход к составлению бюджета и наметить график денежных поступлений, выплат и необходимого объема финансирования.

Использование электронных таблиц дает возможность финансовым менеджерам оценивать различные варианты «что - если».

В настраиваемый вариант Microsoft Excel входят шаблоны, которые можно использовать для автоматизации решения часто встречающихся задач.

Можно создавать книги на основе шаблонов, при этом, данные, введенные в такие книги, будут автоматически копироваться в связанные с шаблонами базы данных.

Один из шаблонов «Финансовый анализ» - позволяет анализировать финансовую деятельность компании.

Наиболее всеобъемлющим программным продуктом является Project Expert 5. Имитационная финансовая модель предприятия, построенная при помощи Project Expert 5, обеспечивает генерацию стандартных бухгалтерских процедур и отчетных финансовых документов, как следствие реализуемых во времени бизнес - операций.

Она предназначена для создания финансовой модели нового или действующего предприятия независимо от его отраслевой принадлежности и масштабов.

Построив при помощи Project Expert 5 финансовую модель собственного предприятия или инвестиционного проекта возможно:

разработать детальный финансовый план и определить потребность в денежных средствах на перспективу;

определить схему финансирования предприятия, оценить возможность и эффективность привлечения денежных средств из различных источников;

разработать план развития предприятия или реализации инвестиционного проекта, определив наиболее эффективную стратегию маркетинга, а также стратегию производства, обеспечивающую рациональное использование материальных, людских и финансовых ресурсов;

проиграть различные сценарии развития предприятия, варьируя значения факторов, способных повлиять на его финансовые результаты;

сформировать стандартные финансовые документы, рассчитать наиболее распространенные финансовые показатели, провести анализ эффективности текущей и перспективной деятельности предприятия;

подготовить безупречно оформленный бизнес-план инвестиционного проекта, полностью соответствующий международным требованиям на русском и нескольких европейских языках.

В Project Expert предусмотрен специальный генератор отчета, который обеспечивает компоновку и редактирование отчета по желанию пользователя, а также средства для ввода фактической информации о ходе реализации проекта.

Актуальная информация может вводиться ежемесячно. На основе введенной актуальной информации и плана формируется отчет о рассогласованиях плановой и фактической информации, которая может быть использована в процессе управления проектом.

Еще одной наиболее распространенной отечественной разработкой является программный продукт Альт - Инвест.

Программа помогает составить, просчитать, если необходимо -- откорректировать разрабатываемый вариант инвестиционного плана; проанализировать проект на его жизнеспособность и осуществимость и получить полный перечень документов (соответствующих требованиям стандарта), необходимых для представления инвестору.

Программа Альт - Инвест применяется для финансовой состоятельности и экономической эффективности инвестиционных проектов любого типа, независимо от отраслевой принадлежности, схемы финансирования, сроков и объемов инвестиций.

Альт - Инвест обеспечивает решение следующих задач: подготовка технико-экономических обоснований проектов создания, строительства, расширения и реконструкции предприятий и расчет финансовых показателей проектных решений; разработка финансовой стороны бизнес-планов, выбор оптимальной схемы финансирования и определение целесообразности капиталовложений; проведение банковской экспертизы финансовой состоятельности проектов. Альт-Инвест написан на базе электронной таблицы Excel и является открытым программным продуктом. Вся структура плана представлена таблично на стандартном листе Excel. При этом можно изменять и настраивать очень многое, начиная с внешнего вида и оформления таблиц и заканчивая формулами расчета и константами. Таким образом, ООО «СУ-24» можно порекомендовать приобрести программный продукт, позволяющий оперативно производить анализ наличия и движения денежных средств, что поможет предприятию отслеживать потоки денежных средств и принимать управленческие решения относительно их распределения. Для большого предприятия нужна одна информационная система, для маленького - другая, для поточного производства третья, для производства сборки-комплектации нужно четвертое. А еще есть специфика отраслей, регионов и т.п. В качестве альтернативы в целях совершенствования учета можно предложить для ведения проведения финансового анализа в ООО «СУ-24» использовать программу Project Expert 5.

3.2 Мероприятия по повышению показателей платежеспособности ООО «СУ-24»

Проведенный анализ финансового состояния по балансу ООО «СУ-24» показал, что предприятие не является полностью платежеспособным и ликвидным, а значит ООО «СУ-24» находится в стесненном финансовом положении.

Повышению платежеспособности и ликвидности предприятия может способствовать изменение структуры активов и пассивов ООО «СУ-24».

При анализе деятельности предприятия было выявлено, что статья «затраты в незавершенном производстве» существенно завышена (на сумму 35286 тыс.руб.) из-за несвоевременной сдачи документации в бухгалтерию. Данная продукция была сдана на склад и реализована покупателю.

При этом выручка с НДС составила 45000 тыс. руб.

Начисленный НДС - 6864 тыс.руб.

Прибыль до налогообложения - 2850 тыс.руб.

Налог на прибыль - 684 тыс. руб.

Чистая прибыль - 2166 тыс.руб.

Во избежание подобных ситуаций предлагается усилить контроль за документооборотом.

Также для улучшения показателей платежеспособности предложено:

- Реализовать объект незавершенного строительства в сумме 19830 тыс.руб. (недостроенное здание офиса), так как в нем отпала необходимость.

Данный объект может быть реализован за 25000 тыс.руб. с НДС.

При этом сумма начисленного НДС составит 3814 тыс.руб.

Прибыль до налогообложения - 1356 тыс.руб.

Налог на прибыль - 325 тыс. руб.

Чистая прибыль - 1031 тыс.руб.

- Направить часть чистой прибыли (в сумме 10000 тыс.руб.) на выплату дивидендов.

- Выплатить с расчетного счета предприятия задолженности:

дивиденды в размере 10000 тыс.руб.

задолженность по налогам и сборам в сумме 11687 тыс.руб.

Также появилась возможность частично погасить кредиторскую задолженность поставщикам (30000 тыс.руб.).

Плановый баланс с учетом изменений в структуре активов и пассивов на 1 июля 2011 года в Приложении 2.

Дадим общую оценку динамики валюты баланса и структуры его важнейших показателей. Для этого составим таблицу 3.1.

За анализируемый период валюта баланса ООО «СУ-24» снизилась на 11,41% или на 36803 тыс. руб., в том числе за счет уменьшения объема запасов на 35286 тыс.руб., незавершенного строительства на 19830 тыс.руб., и прироста денежных средств - на 18313 тыс.руб.

Таблица 3.1. Сравнительный аналитический баланс ООО «СУ-24»

Показатели	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес, %	Изменения
			в абсолют. величин., тыс.руб.	в удель. весах, %	темп прироста, %	в % к измен. итога баланса
	2010 г.	1 июля 2011 г.	2010 г.	1 июля 2011 г.
1	2	3	4	5	6	7	8	9
1. Внеоборот. активы
Нематер.активы	644	644	0,20	0,23	0	+0,03	0	0
Основ.средства	97532	97532	30,23	34,12	0	+3,89	0	0
Незаверш.стр.	19830	0	6,15	0	-19830	-6,15	-100,00	+53,88
Долг.фин.влож.	11514	11514	3,57	4,03	0	+0,46	0	0
Итого по разд.1.	129520	109690	40,15	38,38	-19830	-1,77	-15,31	+53,88
2. Оборотные активы
Запасы	121277	85991	37,59	30,09	-35286	-7,50	-29,10	+95,88
НДС	789	789	0,24	0,27	0	+0,03	0	0
Деб.зад.(долг.)	443	443	0,14	0,15	0	+0,01	0	0
Деб.зад.(кратк.)	62731	62731	19,44	21,95	0	+2,51	0	0
Крат.фин.влож.	1334	1334	0,41	0,47	0	-0,06	0	0
Денеж. средства	6525	24838	2,03	8,69	+18313	+6,66	+280,66	-49,76
Итого по разд.2.	193099	176126	59,85	61,62	-16973	+1,77	-8,78	+46,12
Итог баланса	322619	285816	100	100	-36803	0	-11,41	100
3. Капитал и резервы
Устав.капитал	134286	134286	41,63	46,98	0	+5,35	0	0
Добав.капитал	24660	24660	7,65	8,63	0	+0,98	0	0
Резерв.капитал	14081	14081	4,35	4,93	0	+0,58	0	0
Нераспр.приб.	33163	26360	10,28	9,22	-6803	-1,06	-20,51	+18,48
Итого по разд. 3	206190	199387	63,91	69,76	-6803	+5,85	+3,30	+18,48
4. Долгосрочные обязательства
Займы, кредиты	7075	7075	2,19	2,47	0	+0,28	0	0
Итого по разд. 4	7075	7075	2,19	2,47	0	+0,28	0	0
5. Краткосрочные обязательства
Заемные средст.	59277	59277	18,38	20,74	0	+2,36	0	0
Кред.задолж.	47210	17210	14,63	6,02	-30000	-8,61	-63,65	+81,52
Доходы буд.пер.	2867	2867	0,89	1,00	0	+0,11	0	0
Итого по разд. 5	109354	79354	33,90	27,77	-30000	-6,13	-27,43	+81,52
Итог баланса	322619	285816	100	100	-36803	0	-11,41	100

В целом следует отметить, что структура совокупных активов характеризуется значительным превышением в их составе доли оборотных средств, которые составили 61,62%. При этом доля внеоборотных активов снизилась на 1,77 процентных пункта, а доля оборотных активов, соответственно, повысилась.

Оборотные активы представлены в основном запасами (30,09% на конец периода) и краткосрочной дебиторской задолженностью (21,95% на конец периода). При этом доля запасов снизилась на 7,5 процентных пункта.