Учет, налогообложение и контроль инвестиционной деятельности

В ряде случаев, особенно когда речь идет о создании новой фирмы, вложения собственных средств осуществляются путем увеличения акционерного капитала. Такие вложения могут проводиться в денежной и натуральной форме и отражаются в балансе создаваемого предприятия. В первом случае инвестор получает соответствующее количество акций предприятия. Условия же передачи предприятию какого-либо имущества в натуральной форме могут быть разнообразными. Однако независимо от этих условий передаваемое имущество в расчетах эффективности должно учитываться по альтернативной стоимости.

Некоторые инвестиционные проекты предусматривают создание нового предприятия на базе уже имеющегося незавершенного строительства. И в этом случае увеличение акционерного капитала в момент включения незавершенного объекта в проект принимается равным его альтернативной стоимости. Увеличение акционерного капитала происходит и при переоценке основных средств, когда и первоначальная, и остаточная стоимость имущества предприятия увеличивается, а соответствующее увеличение оформляется как «добавочный капитал» предприятия. Одновременно соответственно повышается стоимость имущества, приходящаяся на каждую из выпущенных акций;

- получение и погашение займов. Эта операция типична для большинства инвестиционных проектов. В случае, когда в ходе расчетов определяются рациональные объем и график погашения займа, следует иметь в виду, что ставка процента по займу не является фиксированной даже в определенный момент времени. Разные банки могут предоставлять займы под разный процент, один и тот же банк в одно и то же время может предоставлять кредиты под разные проценты в зависимости от того, например, насколько рискованным ему представляется тот или иной проект. Обычно расчет платежей по займам не представляет особой трудности. Исключение составляет ситуация, когда шаг расчетного периода относительно велик и на его протяжении погашение долга осуществляется несколько раз и соответственно уменьшается размер выплачиваемых процентов.

Один из основных принципов оценки эффективности инвестиционных проектов требует сопоставления связанных с проектом результатов и затрат на протяжении всего периода его реализации. Для этого результаты и затраты, относящиеся к разным моментам времени (разновременные) должны быть предварительно приведены в сопоставимый вид. Между тем обе эти операции нетривиальны, поскольку разновременные затраты или результаты всегда неравноценны и потому непосредственно несопоставимы. Это обстоятельство не зависит от того, представлены ли разновременно продаваемые или разновременно потребляемые ресурсы в натуральном выражении или в дефлированных ценах в одной и той же валюте.

Неравноценность разновременных затрат и результатов обычно проявляется в том, что получение дохода сегодня считается более предпочтительным, чем получение дохода завтра, а расходы сегодня - менее предпочтительными, чем расходы завтра. В настоящих «Обоснованиях инвестиций» бюджетная эффективность рассчитана с целью влияния результатов осуществления инвестиционного проекта на доходы и расходы федерального, регионального и местного бюджетов (табл. 1.10).

Таблица 1.10 Расчет бюджетной эффективности проекта

	Показатели	Значение показателей, тыс. руб. Строительство и эксплуатация по годам расчетного периода
		1-й	2-й	3-й	4-й
1	Отток средств, всего	2000	-	-	-
1.1	Средства государственной поддержки предприятий угольной отрасли, выделяемые из федерального бюджета на возвратной основе	2000	-	-	-
2	Приток средств, всего	1513	3014	5501	5105
2.1	Налоги и платежи в бюджет
2.2	Единовременные выплаты при оформлении земельного участка и участника	-	-	-	-
2.3	Подоходный налог на зарплату	148	345	482	482
2.4	Отчисления на социальные нужды	379	885	1236	1326
2.5	Возврат (федерального) беспроцентного кредита	-	400	1000	600
3	Сальдо потока	-487	3014	5501	5105
4	Нарастающим итогом	-487	2527	8028	13133
5	Коэффициент дисконтирования	1,0	0,87	0,76	0,66
6	Дисконтированный чистый поток денежных средств	-487	2622	4181	3369
7	Нарастающим итогом	-487	2135	6316	9685

Расчет бюджетной эффективности основывается на сопоставлении оттоков и притоков денежных средств. Оттоками для расчета бюджетной эффективности являются средства государственной поддержки предприятий, выделяемые из федерального бюджета на возвратной основе, - 2000 руб. В притоке учтены налоги и платежи в бюджеты всех уровней, подоходный налог на заработную плату, отчисления на социальные нужды, выплаты по погашению беспроцентного кредита. Основным показателем бюджетной эффективности, используемым для обоснования предусмотренных в проекте мер федеральной, региональной финансовой поддержки, является бюджетный эффект. При предоставлении финансовых средств из федерального бюджета к началу реализации проекта бюджетная эффективность отрицательная и составляет 2000 руб.

В процессе строительства и эксплуатации предприятия бюджет начинает получать финансовые средства. Кумулятивный чистый поток средств составит 13133 тыс. руб. Интегральный доход бюджета по прогнозам будет составлять 9685 тыс. руб. при норме дисконта 15%. На основе показателей годовых бюджетных эффектов рассчитана внутренняя норма бюджетной доходности - 180,1% и индекс доходности 5,7%. Динамический срок окупаемости с начала эксплуатации предприятия равен 0,4 года.

Таким образом, для оценки эффективности инвестиционных проектов необходимы:

- процедура, позволяющая приводить разновременные затраты и результаты в данном денежном потоке к сопоставимому виду с учетом их различной предпочтительности, неравноценности, такая процедура в общем случае называется дисконтированием;

- процедура, позволяющая агрегировать уже приведенные в сопоставимый вид затраты и результаты с целью использования полученных агрегированных показателей при оценке проекта. Агрегированные таким образом затраты, результаты или эффекты за расчетный период мы называем интегральными дисконтированными. В частности, критерием оценки эффективности проектов и критерием сравнения разных проектов выступает интегральный дисконтированный эффект. При этом слово «интегральный» означает, что показатель относится ко всему периоду реализации проекта, а «дисконтированный» - что разновременные денежные поступления и расходы приведены (дисконтированы) к определенному моменту.

Первый, эвристический подход исходит из естественного желания построить возможно более простые формулы, позволяющие учесть неравноценность разновременных затрат и результатов. В основу второго положены требования инвестора по ожидаемой доходности инвестиций, его стремление отбросить проекты, не обеспечивающие желаемого уровня доходности. Третий подход базируется на анализе конъюнктуры рынка фьючерсных сделок, где неравноценность разновременных поставок товаров выражается в непосредственно стоимостной форме.

Общими для всех излагаемых подходов являются следующие положения:

- материальные и финансовые ресурсы, потребляемые в одинаковых объемах, но в разное время, с этой точки зрения неравноценны, т.е. качественно различны и непосредственно несоизмеримы. Их нельзя ни складывать, ни сравнивать непосредственно. При этом, как правило, ресурсы, потребляемые в более поздние моменты времени, имеют меньшую ценность по сравнению с такими же объемами ранее потребляемых ресурсов;

- принятие субъектом решения об участии в проекте приводит к изменению его денежных потоков;

- проекты реализуются в условиях конкурентной экономики, когда цены массовых товаров и услуг определяются рынком;

- решение об участии в проекте принимается субъектами в условиях существования иных, альтернативных и доступных для них направлений использования имеющихся ресурсов, прежде всего финансовых. Субъект отказывается от участия в данном проекте, если какой-либо из альтернативных оказывается более предпочтительным;

- имеется полная информация о параметрах проекта и внешней среды, так что реализация проекта не связана с каким-либо риском. В частности, участники проекта в состоянии предвидеть динамику рыночных цен на все товары и услуги с точностью, достаточной для принятия решения об участии в проекте;

- в связи с тем, что в перспективе может происходить изменение общего индекса рыночных цен, для оценки всех видов ресурсов используются дефлированные цены.

ГЛАВА 2. УЧЕТ И НАЛОГООБЛОЖЕНИЕ ДОЛГОСРОЧНЫХ ВЛОЖЕНИЙ В РЕАЛЬНЫЕ ИНВЕСТИЦИИ

2.1 Правовая и экономические основы инвестиционно-строительной деятельности в РФ

Правовые и экономические основы инвестиционной деятельности определены Федеральным законом от 25.02.99 г. № 39-ФЗ «Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений» (с изменениями и дополнениями от 02.01.2000 г. № 22-ФЗ).

Законом № 39-ФЗ определены следующие понятия, используемые в инвестиционной деятельности:

Инвестиции -- это денежные средства, ценные бумаги, иное имущество, в том числе имущественные права, иные права, имеющие денежную оценку, вкладываемые в объекты предпринимательской и (или) иной деятельности в целях получения прибыли и (или) достижения иного полезного эффекта.

Инвестиционная деятельность -- вложение инвестиций и осуществление практических действий в целях получения прибыли и (или) достижения иного полезного эффекта.

Капитальные вложения -- инвестиции в основной капитал (основные средства), в том числе затраты на новое строительство, расширение, реконструкцию и техническое перевооружение действующих предприятий, приобретение машин, оборудования, инструмента, инвентаря, проектно-изыскательские работы и другие затраты.

Инвестиционный проект -- обоснование экономической целесообразности, объема и сроков осуществления капитальных вложений, в том числе необходимая проектно-сметная документация, разработанная в соответствии с законодательством Российской Федерации и утвержденными в установленном порядке стандартами (нормами и правилами), а также описание практических действий по осуществлению инвестиций (бизнес-план).

Объектами капитальных вложений согласно ст. 3 Закона № 39-ФЗ являются различные виды вновь создаваемого и (или) модернизируемого имущества, находящегося в частной, государственной, муниципальной и иных формах собственности, за изъятиями, устанавливаемыми федеральными законами.

Законом № 39-ФЗ определены: понятие «субъекты инвестиционной деятельности»; права инвесторов; обязанности и ответственность субъектов этой деятельности; государственные гарантии прав субъектов инвестиционной деятельности; меры и условия по защите капитальных вложений; порядок государственного регулирования инвестиционной деятельности, осуществляемой в форме капитальных вложений; формы и методы регулирования этой деятельностью со стороны государства, а также органов местного самоуправления. Отдельные вопросы регулирования инвестиционной деятельностью отнесены к компетенции Правительства РФ.

Субъектами инвестиционной деятельности, осуществляемой в форме капитальных вложений, являются инвесторы, заказчики, подрядчики, пользователи объектов капитальных вложений и другие лица. Законом № 39-ФЗ (ст. 4) даны определения каждого из субъектов инвестиционной деятельности, установлены их права и обязанности.

Инвесторы -- юридические или физические лица, осуществляющие капитальные вложения собственных и привлеченных средств в соответствии с законодательством Российской Федерации. Инвесторами также могут быть объединения юридических лиц, создаваемые на основе договора о совместной деятельности и не имеющие статуса юридического лица, государственные органы, органы местного самоуправления, иностранные субъекты предпринимательской деятельности (иностранные инвесторы).

Заказчики -- физические и юридические лица, уполномоченные инвесторами осуществлять реализацию инвестиционных проектов. При выполнении своих функций заказчики не вмешиваются в предпринимательскую и (или) иную деятельность других субъектов инвестиционной деятельности, если иное не предусмотрено договором между ними. Заказчик наделяется правами владения, пользования и распоряжения капитальными вложениями на период и в пределах полномочий, которые установлены договором и (или) государственным контрактом в соответствии с законодательством Российской Федерации.

Подрядчики -- физические и юридические лица, которые выполняют работы по договору подряда и (или) государственному контракту, заключаемым с заказчиками в соответствии с Гражданским кодексом РФ. Подрядчики обязаны иметь лицензию на осуществление ими тех видов деятельности, которые подлежат лицензированию в соответствии с Федеральным законом.

Пользователи объектов капитальных вложений -- физические и юридические лица, в том числе иностранные, а также государственные органы, органы местного самоуправления, иностранные государства, международные объединения и организации, для которых создаются указанные объекты.

При заключении договоров (контрактов) участники инвестиционно-строительной деятельности используют также другие термины и понятия, не содержащиеся в Законе № 39-ФЗ, а именно:

Государственные заказчики -- государственный орган, обладающий необходимыми инвестиционными ресурсами, или организация независимо от форм собственности (служба заказчика), наделенная соответствующим государственным органом правом распоряжаться бюджетными инвестиционными ресурсами для реализации государственной целевой программы или конкретного инвестиционного проекта.

Застройщики -- юридические лица, владеющие на правах собственности или аренды участком земли и принявшие решение о реализации программы строительства на нем комплекса объектов, определяющие методы финансового обеспечения строительства и осуществляющие координацию работ.

Согласно ст. 4 Закона № 39-ФЗ субъекты инвестиционной деятельности вправе совмещать функции двух и более субъектов, если иное не установлено договором и (или) государственным контрактом, заключаемым между ними.

2.2 Учет и налогообложение организаций-инвесторов

Инвестиционной деятельностью считается деятельность организации, связанная с приобретением земельных участков, зданий, сооружений и иной недвижимости, оборудования, нематериальных активов и других внеоборотных активов, их продажей, а также с осуществлением собственного строительства.

Инвесторы осуществляют капитальные вложения в соответствии с законодательством Российской Федерации, самостоятельно определяют объемы и направления капитальных вложений. В соответствии с Федеральным законом от 21.11.96 г. № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете» (с изменениями и дополнениями) организации ведут раздельный учет текущих затрат на производство продукции (выполнение работ, оказание услуг) и капитальных вложений. При учете капитальных вложений организации не применяют Положения по бухгалтерскому учету ПБУ 9/99 и ПБУ 10/99. Они руководствуются иными нормативными документами. Учет капитальных затрат и источников финансирования ведется ими в соответствии с Положением по бухгалтерскому учету долгосрочных инвестиций и Положением по бухгалтерскому учету «Учет договоров (контрактов) на капитальное строительство» (ПБУ 2/94, утвержденным Приказом Минфина России от 20.12.94 г. № 167).

Согласно Закону № 39-ФЗ организации-инвесторы осуществляют финансирование строительства объектов за счет собственных, привлеченных и заемных средств.

Собственные средства инвесторов формируются за счет результатов основной предпринимательской деятельности и аккумулируются на их счетах в виде свободных денежных средств. К ним относятся амортизационные отчисления на полное восстановление, а также средства нераспределенной прибыли. Амортизационные отчисления учитываются в качестве источника финансирования внесистемно, т.е. без бухгалтерских проводок. Средства нераспределенной прибыли могут разделяться в аналитическом учете по счету 84 «Нераспределенная прибыль непокрытый убыток» на использованные и еще не использованные. Для этого по счету 84 делается внутренняя запись:

Дт субсчета «Средства финансирования строительства начисленные»

Кт субсчета «Средства финансирования строительства использованные».

Привлеченные средства инвесторов состоят из заемных средств-кредитов банков, заемных средств других организаций, а также средств долевого участия в строительстве, средств бюджета, внебюджетных фондов и др. Заемные средства (кредиты банков, займы других организаций) учитываются до их погашения (возврата) на соответствующих счетах 66 «Расчеты по краткосрочным кредитам и займам» и 67 «Расчеты по долгосрочным кредитам и займам» в зависимости от срока их использования. Их погашение производится за счет средств нераспределенной прибыли инвестора или привлеченных средств других инвесторов (соинвесторов):

Дт 66 «Расчеты по краткосрочным кредитам и займам»

Дт 67 «Расчеты по долгосрочным кредитам и займам»

Кт 51 «Расчетные счета».

В соответствии со ст. 6 Закона № 39-ФЗ инвесторы в целях совместного осуществления капитальных вложений объединяют собственные и привлеченные средства со средствами других инвесторов. Размеры финансирования (доли) каждого инвестора определяются в договоре (инвестиционном контракте), заключаемом между ними. Привлеченные средства других инвесторов и соинвесторов учитываются основным (главным) инвестором на счете 86 «Целевое финансирование», при этом в учете делается запись по кредиту счета 86 и дебету счетов по учету денежных средств, имущества и расчетов (счета 50, 51, 01, 10, 60 и др.).

Инвестор осуществляет финансирование строительства со своего расчетного счета в соответствии с условиями инвестиционного контракта (договора на выполнение функций заказчика) и графиком финансирования. Инвестор передает заказчику-застройщику средства на финансирование строительства, отражая в учете данную операцию следующей записью:

Дт 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами», субсчет «Расчеты с заказчиком по переданным средствам финансирования строи тельства»

Кт 51 «Расчетные счета».

Такая же проводка делается в случае, когда инвестор по просьбе заказчика согласно его распределительным письмам перечисляет денежные средства третьим лицам -- поставщикам материальных ресурсов и оборудования, проектным организациям за выполненные проектно-изыскательские работы, подрядным организациям за выполненные строительно-монтажные работы и т.д.

В соответствии со ст. 38 и 146 НК РФ средства на финансирование капитальных вложений не являются объектом обложения НДС. В случае передачи средств финансирования в виде имущества (материалов, строительных машин, механизмов и др.) данная операция не признается реализацией и также не облагается НДС в соответствии со ст. 39 НК РФ. При этом суммы налога, принятые ранее по данному имуществу к налоговым вычетам, учитываются в составе стоимости передаваемого имущества и подлежат восстановлению на расчеты с бюджетом. Согласно инвестиционному контракту объединяемые средства финансирования могут аккумулироваться на счете у одного из инвесторов (основного инвестора) и передаваться заказчику в указанном выше порядке. В этом случае средства, полученные основным инвестором от других инвесторов, учитываются им на счете 86 «Целевое финансирование» в разрезе каждого инвестора как дополнительные средства финансирования.

В ином порядке осуществляется финансирование, когда по условиям контракта инвесторы перечисляют денежные средства не основному инвестору, а непосредственно заказчику-застройщику. Перечисленные средства каждый из инвесторов учитывает на дебете счета 76, субсчет «Расчеты с заказчиком по переданным средствам финансирования строительства» до окончания строительства. По окончании строительства инвестор получает от заказчика-застройщика соответствующие документы, подтверждающие использование средств финансирования на капитальные затраты в размере инвентарной стоимости построенного объекта.

В учете инвестора это отражается записью:

Дт 08 «Вложения во внеоборотные активы» Кт 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами», субсчет «Расчеты с заказчиком по переданным средствам финансирования строительства» -- на инвентарную стоимость части объекта, построенного за счет собственных средств инвестора;

Дт 19 «Налог на добавленную стоимость при приобретении основных средств»

Кт 76 - выделен НДС;

Дт 01 «Основные средства»

Кт 08 «Вложения во внеоборотные активы» -- на сумму принятой к учету части объекта основных средств;

Дт 86 «Целевое финансирование»

Кт 76 «Расчеты с заказчиком по переданным средствам финансирования строительства» -- на стоимость капитальных затрат, профинансированных другими инвесторами (соинвесторами).

Инвесторы используют для финансирования строительства собственные средства, остающиеся в их распоряжении после уплаты налогов, поэтому дополнительному налогообложению данные средства не подлежат. Привлеченные средства других инвесторов и соинвесторов также не подлежат налогообложению в соответствии с подп. 14 п. 1 ст. 251 НК РФ. У основного (главного) инвестора может возникнуть экономия (инвестиционный доход) в результате использования привлеченных средств, которая в соответствии с условиями договоров инвестирования (долевого участия) остается в его распоряжении. Такая экономия после исчисления и уплаты налога на добавленную стоимость облагается налогом на прибыль:

Дт 86 «Целевое финансирование»

Кт 91, субсчет 1 «Прочие доходы» -- на сумму экономии за вычетом НДС;

Дт 91, субсчет 9 «Сальдо прочих доходов и расходов»

Кт 99 «Прибыли и убытки» -- на сумму прибыли инвестора для целей налогообложения;

Дт 99 «Прибыли и убытки»

Кт 68 «Расчеты по налогам и сборам» -- на сумму налога на прибыль.

Вычеты сумм НДС производятся по мере постановки на учет завершенного строительством объекта в том месяце, когда по объекту начинает начисляться амортизация, т.е. в следующем месяце после ввода его в эксплуатацию.

Суммы налога, уплаченные по оборудованию, требующему монтажа, также подлежат вычету после принятия данного оборудования на учет в указанном выше порядке.

В целях налогообложения объект считается поставленным на учет, когда все работы по нему завершены, и он принят в эксплуатацию в установленном порядке. Инвестор оформляет и передает в регистрационный орган документы на государственную регистрацию объекта недвижимости, после чего включает его в состав соответствующей амортизационной группы. По объектам производственного назначения начисление амортизации в целях налогообложения прибыли производится с 1-го числа месяца, следующего за месяцем, в котором этот объект был введен в эксплуатацию. Инвестор получает от заказчика-застройщика соответствующие документы для принятия построенного объекта к учету, в том числе счет-фактуру на сумму уплаченного поставщикам и подрядчикам налога на добавленную стоимость. Если строительство объекта финансировали несколько инвесторов, то счета-фактуры выписываются заказчиком-застрой-щиком каждому из них, причем сумма НДС указывается пропорционально инвестиционной доле каждого. У инвестора данная хозяйственная операция отражается в учете следующим образом:

Дт 08 «Вложения во внеоборотные активы»

Кт 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами», субсчет «Расчеты с заказчиком по переданным средствам финансирования строительства» -- на инвентарную стоимость введенного в эксплуатацию объекта производственного назначения;

Дт 19-1 «Налог на добавленную стоимость при приобретении основных средств»

Кт 76 -- на сумму уплаченного НДС, которую инвестор предъявляет к налоговым вычетам.

На сумму налога, предъявляемую к налоговым вычетам, в учете производится запись:

Дт 68 «Расчеты по налогам и сборам»

Кт 19-1 «Налог на добавленную стоимость при приобретении основных средств».

Налоговое законодательство предусматривает два способа вычетов НДС, уплаченного при приобретении основных средств отдельно от строительства: по приобретенным основным средствам, требующим сборки (монтажа); по приобретенным основным средствам, не требующим сборки (монтажа).

При первом способе вычеты сумм налога производятся в порядке, предусмотренном для объектов завершенного капитального строительства, т.е. вычеты производятся после сборки (монтажа) основного средства и постановки его на учет в том месяце, когда по объекту начинает начисляться амортизация.

Например, строительно-монтажная организация приобретает для собственных нужд строительные машины и механизмы (экскаваторы, башенные и стреловые краны и др.), требующие предварительной сборки для ввода их в эксплуатацию.

Капитальные затраты по приобретению таких основных средств, включая расходы по сборке (монтажу), учитываются предварительно на субсчете 08-4 «Приобретение отдельных объектов основных средств». По окончании сборки (монтажа) объекты вводятся в состав основных средств, по ним начинает начисляться амортизация в целях бухгалтерского и налогового учета и организация получает право на налоговый вычет.

По основным средствам, приобретенным отдельно от строительства и не требующим сборки, вычеты сумм налога, предъявленных продавцами указанных основных средств, производятся после оплаты и принятия данных объектов к учету в составе основных средств. Амортизация по таким объектам начинает начисляться по правилам бухгалтерского учета в следующем месяце после ввода их в эксплуатацию.

Инвесторы при реализации незавершенных капитальным строительством объектов могут представить к налоговым вычетам суммы НДС, предъявленные им заказчиками-застройщиками в части уплаченных поставщикам и подрядчикам при осуществлении капитального строительства. Инвесторы принимают к учету от заказчика-застройщика капитальные затраты по недостроенному объекту и суммы уплаченного налога согласно выписанному счету-фактуре, отражая в учете данную операцию таким образом:

Дт 08 «Вложения во внеоборотные активы»

Кт 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами», субсчет «Расчеты с заказчиком по переданным средствам финансирования строительства» -- на стоимость фактических капитальных затрат по незавершенному строительством объекту;

Дт 19-1 «Налог на добавленную стоимость при приобретении основных средств»

Кт 76 -- на сумму НДС, уплаченного поставщикам и подрядчикам при строительстве объекта согласно счету-фактуре заказчика-застройщика.

Хозяйственную операцию по продаже недостроенного объекта после государственной регистрации права собственности на него инвестор оформляет проводками:

Дт 62 «Расчеты с покупателями и заказчиками»

Кт 91-1 «Прочие доходы» -- на сумму дохода от реализации недостроенного объекта в размере его продажной стоимости;

Дт 91-2 «Прочие расходы»

Кт 08 «Вложения во внеоборотные активы» -- на сумму расходов по реализации недостроенного объекта в размере фактических капитальных затрат по его строительству;

Дт 91-3 «Налог на добавленную стоимость»

Кт 76 «НДС по неоплаченным работам и услугам» (68) -- на сумму НДС от продажной стоимости недостроенного объекта;

Дт 68 «Расчеты по налогам и сборам»

Кт 19-1 «Налог на добавленную стоимость при приобретении основных средств» -- на сумму принятого к вычету НДС, уплаченную поставщикам и подрядчикам при строительстве объекта согласно счету-фактуре заказчика-застройщика.

При реализации приобретенного с 1 января 2001 г. незавершенного капитальным строительством объекта, по которому было продолжено, но не завершено строительство, суммы налога, уплаченные поставщику (продавцу объекта). Продажа недостроенного объекта возможна только после государственной регистрации права собственности на него.

При приобретении инвестором незавершенного капитальным строительством объекта производственного назначения и продолжении строительства на данном объекте суммы налога, уплаченные поставщику (продавцу объекта), подлежат вычету по мере постановки на учет завершенного капитальным строительством объекта.

По окончании строительства объекта, его реконструкции, модернизации и технического перевооружения инвестор принимает его к учету на счет 08 «Вложения во внеоборотные активы» согласно представленным заказчиком-застройщиком документам. В соответствии с правилами бухгалтерского учета на счете 08 числятся объекты недвижимости, не прошедшие государственную регистрацию. В отдельных случаях расходы по новому строительству зданий и со оружений, реконструкции, модернизации и техническому перевооружению действующих предприятий, предусмотренные сметами, сметно-финансовыми расчетами, включаются в расчет среднегодовой стоимости имущества по состоянию на 1-е число месяца, следующего за истечением нормативного срока строительства (реконструкции, модернизации), установленного в проектно-сметной документации.

2.3 Учет и налогообложение специализированных инвестиционных компаний

Инвесторам предоставлено право объединения собственных и привлеченных средств со средствами других инвесторов для совместного осуществления капитальных вложений на основании договоров и в соответствии в законодательством Российской Федерации. В качестве инвесторов могут выступать компании по инвестированию и управлению инвестиционными проектами, в функции которых входит:

- разработка проектов договоров для всех участников инвестиционной деятельности на всех стадиях реализации инвестиционного проекта;

- выбор организаций, выполняющих функции заказчика, проектировщика, подрядчика, заключение с ними прямых договоров, координация их деятельности по проекту;

- финансирование проектирования и строительства объекта за счет собственных и привлеченных средств;

- осуществление контроля за целевым использованием средств, направляемых на капитальные вложения;

- бухгалтерский учет собственных, привлеченных и заемных средств на капитальные вложения, а также учет расчетов с участниками инвестиционного проекта: заказчиком, проектировщиком, подрядчиками, поставщиками оборудования и материалов, организациями-соинвесторами.

Инвестиционные компании действуют на основании договора на реализацию инвестиционного проекта, заключаемого с соответствующим директивным органом: федеральным органом исполнительной власти, органом исполнительной власти субъекта Российской Федерации, исполнительным органом местного самоуправления и др. Источники финансирования капитальных вложений инвестиционные компании формируют, как правило, за счет привлеченных средств (средств долевого участия в строительстве, бюджетных и внебюджетных средств) и заемных средств (кредитов банков, займов у других организаций и др.). В случае ведения компанией предпринимательской деятельности, связанной с получением доходов (например, от операций с ценными бумагами, сдачи имущества в аренду и т.п.), их собственные средства формируются за счет прибыли, остающейся в распоряжении организации.

Хозяйственные операции по формированию источников финансирования отражаются в бухгалтерском учете следующим образом:

Дт 51 «Расчетные счета»

Кт 86 «Целевое финансирование» -- поступление средств долевого финансирования, средств из бюджета и внебюджетных фондов;

Дт 51 «Расчетные счета»

Кт 66 «Расчеты по краткосрочным кредитам и займам»

Кт 67 «Расчеты по долгосрочным кредитам и займам» -- поступление кредитов банков и займов организаций;

Дт 84, субсчет «Нераспределенная прибыль в обращении»

Кт 84, субсчет «Нераспределенная прибыль использованная» -- направление средств нераспределенной прибыли на строительство и приобретение нового имущества.

Собственные средства компании, а также поступающие от соинвесторов средства долевого участия в строительстве являются источниками целевого финансирования и не подлежат обложению НДС. Если же размер долевых средств, полученных от соинвесторов, превысит фактические капитальные затраты по окончании строительства объекта, то сумма превышения облагается НДС в общеустановленном порядке. Инвестиционная компания заключает со специализированной организацией договор на выполнение функций заказчика по строительству.

Финансирование строительства компания осуществляет путем оплаты счетов проектных и подрядных строительно-монтажных организаций, поставщиков оборудования и материалов по соответствующим распределительным письмам заказчика. Заказчик согласно договору с инвестиционной компанией производит приемку от исполнителей выполненных проектных, строительных и монтажных работ по актам приемки формы № КС-2 и справкам формы № КС-3, на основании которых представляет инвестиционной компании счета на оплату и распределительные письма с указанием конкретных получателей денежных средств (исполнителей) и их платежных реквизитов.

Инвестиционная компания отражает в учете оплату исполнителям за выполненные работы, поставщикам за оборудование и материалы согласно распределительным письмам заказчика, перечисление заказчику вознаграждения за выполнение функций заказчика, в том числе по ведению технического надзора, в процентах от общей сметной стоимости выполненных работ. При этом дебетуется счет 76, субсчет «Расчеты с заказчиком по оплате капитальных работ и затрат», и кредитуется счет 51 «Расчетные счета».

Заказчик на основании копий платежных документов компании учитывает суммы платежей по расчетам с соответствующими поставщиками и подрядчиками (Дт счета 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками», субсчета «Расчеты за выполненные работы, товары, услуги» и «Расчеты по авансам выданным», в корреспонденции с Кт счета 76, субсчет «Расчеты с инвестиционной компанией по оплате капитальных работ и затрат».

Расходы на содержание инвестиционной компании предусматриваются сметой расходов, утверждаемой руководителем компании. Учет расходов можно вести на счете 26 «Общехозяйственные расходы». До окончания конкретного инвестиционного проекта расходы на содержание компании отражаются в составе незавершенного производства и учитываются в составе налогооблагаемой базы для исчисления налога на имущество. Смету расходов на содержание таких инвестиционных компаний можно составить в порядке, предусмотренном для заказчиков-застройщиков.

При реализации инвестиционного проекта и вводе объекта в эксплуатацию компания формирует инвестиционный доход как разницу между полученными средствами и направленными на финансирование строительства.

В учете компании делаются записи:

Дт 86 «Целевое финансирование»

Кт 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами», субсчет «Расчеты с заказчиком по оплате капитальных работ и затрат» -- на сумму перечисленного финансирования;

Дт 86 «Целевое финансирование»

Кт 91 «Прочие доходы и расходы», субсчет «Прочие доходы» -- на сумму инвестиционного дохода;

Дт 91 «Прочие доходы и расходы», субсчет «Прочие расходы» Кт 26 «Общехозяйственные расходы» -- на сумму расходов по содержанию аппарата компании;

Дт 91 «Прочие доходы и расходы», субсчет «Налог на добавленную стоимость»

Кт 68 «Расчеты по налогам и сборам» -- на сумму НДС;

Дт 91 «Прочие доходы и расходы», субсчет «Сальдо прочих доходов и расходов»

Кт 99 «Прибыли и убытки» -- на сумму финансового результата от реализации инвестиционного проекта;

Дт 99 «Прибыли и убытки»

Кт 68 «Расчеты по налогам и сборам» -- на сумму налога на прибыль.

2.4 Учет и налогообложение организаций-застройщиков

Застройщик -- действующая организация, осуществляющая основную деятельность и ведущая также собственное строительство подрядным или хозяйственным способом.

Застройщик может осуществлять новое строительство, проводить реконструкцию, техническое перевооружение действующих предприятий, модернизацию технологического оборудования. Он может быть собственником, землевладельцем или землепользователем земельного участка под строительство либо использовать его на правах аренды.

При строительстве подрядным способом застройщик для выполнения функций по организации строительства привлекает специализированную организацию-заказчика, либо выполняет функции заказчика самостоятельно. В этом случае застройщик оформляет государственную лицензию на выполнение функций заказчика. Застройщик заключает с подрядчиком договор строительного подряда, при этом застройщик по отношению к подрядной организации выступает в роли заказчика-застройщика.

Организации обязаны вести раздельный учет текущих затрат на производство продукции (работ, услуг) по основной производственной деятельности и учет капитальных вложений. Учет затрат на производство по основной деятельности организации ведут согласно общим правилам ведения бухгалтерского учета, Положениям по бухгалтерскому учету ПБУ 9/99 «Доходы организаций», а также отраслевым рекомендациям по вопросам планирования, учета затрат на производство продукции (работ, услуг) и калькулирования себестоимости.

Учет затрат, связанных со строительством, застройщик отражает не на счетах учета затрат на производство (счета 20, 23, 25, 26), а на счете 08 «Вложения во внеоборотные активы». Организация-застройщик в соответствии с действующими положениями по бухгалтерскому учету разрабатывает учетную политику, в которой наряду с методами ведения бухгалтерского учета по основной производственной деятельности предусматривает методы учета капитальных затрат и источников финансирования. Особо оговаривается метод распределения общехозяйственных расходов между основной и инвестиционно-строительной деятельностью организации. В рабочий план счетов застройщик вводит специальные счета по учету капитальных вложений: 07 «Оборудование к установке», 08 «Вложения во внеоборотные активы», 86 «Целевое финансирование».

Осуществление собственного строительства подрядным способом застройщик отражает в учете следующими записями:

Дт 08 «Вложения во внеоборотные активы»

Кт 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками» -- приняты к оплате:

- счета подрядных организаций за выполненные строительно-монтажные работы, оформленные справками формы № КС-3;

- счета проектно-изыскательских организаций за выполненные проектные работы;

- счета поставщиков за прочие работы и затраты (оплата за исходно-разрешительную документацию и др.);

Дт 19 «Налог на добавленную стоимость при приобретении основных средств»

Кт 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками» -- выделен НДС.

Застройщик приобретает необходимое для строительства оборудование и учитывает его на счете 07 «Оборудование к установке»:

Дт 07 «Оборудование к установке»

Кт 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками» -- приняты к оплате счета поставщиков (за поставленное оборудование, транспортные расходы, комиссионные вознаграждения и др.);

Дт 19 «Налог на добавленную стоимость при приобретении основных средств»

Кт 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками» -- выделен НДС.

При передаче оборудования в монтаж подрядной организации оформляется акт о приеме-передаче формы № ОС-15.

Данную операцию застройщик отражает в учете записью:

Дт 08 «Вложения во внеоборотные активы»

Кт 07 «Оборудование к установке».

Стоимость работ по сборке и монтажу оборудования оформляется актом формы № КС-2 и справкой формы № КС-3.

В учете делаются записи:

Дт 08 «Вложения во внеоборотные активы»

Кт 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками» -- приняты к оплате счета подрядной организации за смонтированное оборудование;

Дт 19 «Налог на добавленную стоимость при приобретении основных средств»

Кт 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками» -- выделен НДС.

Застройщик может приобретать строительные материалы, необходимые для строительства. Принятие их к учету отражается записями:

Дт 10, субсчет 8 «Строительные материалы»

Кт 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками» -- приняты к оплате счета поставщиков за поставленные материалы; Дт 19 «Налог на добавленную стоимость при приобретении основных средств»

Кт 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками» -- выделен НДС.

Застройщик передает материалы подрядной организации для использования при строительстве. Данная операция отражается в учете записью:

Дт 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками»

Кт 91-1 «Прочие доходы» -- отражена в составе доходов от реализации договорная стоимость материалов в счет расчетов с подрядной организацией;

Дт 91, субсчет 2 «Прочие расходы»

Кт 10, субсчет 8 «Строительные материалы» -- отражена в составе расходов от реализации учетная стоимость материалов;

Дт 91, субсчет 3 «Налог па добавленную стоимость»

Кт 68 «Расчеты по налогам и сборам» (76) -- выделен НДС;

Дт 91, субсчет 9 «Сальдо прочих доходов и расходов» (99 «Прибыли и убытки»)

Кт 99 «Прибыли и убытки» (91-9 «Сальдо прочих доходов и расходов») -- отражен финансовый результат от реализации материалов (прибыль или убыток).

Застройщик должен распределить общехозяйственные расходы между текущими расходами по основной деятельности и капитальными затратами по инвестиционно-строительной деятельности согласно методу, закрепленному в учетной политике. В учете делается запись:

Дт 08 «Вложения во внеоборотные активы»

Кт 26 «Общехозяйственные расходы».

По окончании строительства застройщик вводит объект в эксплуатацию путем оформления акта приемки законченного строительством объекта формы № КС-11 и акта приемки законченного строительством объекта приемочной комиссией формы № КС-14. После государственной регистрации вновь построенного здания или сооружения как объекта недвижимости застройщик принимает его к учету в составе основных средств, при этом оформляется акт о приеме здания (сооружения) формы № ОС-la. В учете делается запись:

Дт 01 «Основные средства»

Кт 08 «Вложения во внеоборотные активы» -- отражена инвентарная стоимость объекта в размере фактических капитальных затрат застройщика.

Одновременно к учету в составе основных средств принимается смонтированное оборудование, на каждую единицу которого оформляется акт о приемке-передаче объекта основных средств (кроме зданий, сооружений) формы № ОС-1. Оборудование зачисляется в состав соответствующей амортизационной группы согласно Классификации основных средств, утвержденной Постановлением Правительства РФ от 01.01.2002 г. № 1 (с изменениями и дополнениями от 09.07.2003 г. № 415).

При строительстве хозяйственным способом застройщик организует в своем составе для производства строительно-монтажных работ структурное подразделение, которое должно иметь государственную строительную лицензию. Договор строительного подряда между застройщиком и его структурным подразделением в рамках одного юридического лица не заключается. Затраты на выполнение строительно-монтажных работ при хозяйственном способе определяются по оформленным первичными учетными документами фактическим расходам застройщика, в том числе:

- материальным затратам;

- расходам на выплату заработной платы строительным рабочим;

- амортизационным отчислениям по машинам, механизмам, другим основным средствам, используемым при строительстве;

- общехозяйственным расходам в доле, относящейся к строительству.

Расходы на приобретение оборудования согласно Положения по бухгалтерскому учету долгосрочных инвестиций складываются из его стоимости по счетам поставщиков, транспортных расходов по доставке оборудования и заготовительно-складских расходов (включая наценки, комиссионные вознаграждения, уплаченные снабженческим и внешнеэкономическим организациям, стоимость услуг товарных бирж, таможенные пошлины и т.п.). Приобретенное оборудование учитывается на счете 07 «Оборудование к установке» и при передаче в монтаж списывается на счет 08 «Вложения во внеоборотные активы». Затраты на проектирование формируются по актам приемки выполненных работ и счетам проектно-изыскательских организаций. В таком же порядке оформляются затраты, связанные с подготовкой территории строительства, отводом земельного участка, разработкой исходно-разрешительной документации, осуществлением прочих работ и затрат.

Капитальные затраты застройщика отражаются в учете следующим образом:

а) затраты на выполнение строительно-монтажных и проектно-изыскательских работ: стоимость оборудования, сданного в монтаж. Делаются проводки по дебету счета 08 «Вложения во внеоборотные активы» и кредитам счетов:

07 «Оборудование к установке» -- передано в монтаж технологическое оборудование;

02 «Амортизация основных средств» -- начислена амортизация собственных основных средств, используемых при строительстве;

10 «Материалы» - списана стоимость строительных материалов и конструкций;

26 «Общехозяйственные расходы» -- приняты к учету общехозяйственные расходы по основной деятельности организации в доле, относящейся к строительству хозспособом;

60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками» -- приняты к оплате счета сторонних организаций за услуги по предоставлению строительных механизмов и автотранспорта, энергоснабжающих организаций, за проектно-сметную и исходно-разрешительную документацию;

69 «Расчеты по социальному страхованию и обеспечению» -- отчисления на социальные нужды работников, занятых на строительстве;

70 «Расчеты с персоналом по оплате труда» -- отражены расходы на оплату труда.

Физические объемы выполненных строительно-монтажных работ застройщик фиксирует в актах формы № КС-2, которые составляет структурное строительное подразделение. На основании этих объемов застройщик списывает строительные материалы и конструкции, использованные при строительстве, в сопоставлении с производственными нормами их расхода.

б) прочие хозяйственные операции

Дт 19 «Налог на добавленную стоимость при приобретении основных средств»

Кт 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками» -- выделен НДС по товарам, работам, услугам, приобретенным для выполнения работ хозспособом;

Дт 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами»

Кт 51 «Расчетные счета» -- оплачены:

- проценты по кредитам банка, использованным при строительстве объекта;

- государственная регистрация права собственности;

Дт 19 «Налог на добавленную стоимость при приобретении основных средств»

Кт 68 «Расчеты по налогам и сборам» -- начислен НДС на стоимость фактических затрат по работам, выполненным хозяйственным способом;

Дт 68 «Расчеты по налогам и сборам» Кт 19 «Налог на добавленную стоимость при приобретении основных средств» -- принят к вычету:

- начисленный НДС,

- уплаченный НДС.

По окончании строительства застройщик вводит объект в эксплуатацию, оформляет его государственную регистрацию и принимает к учету в составе основных средств в таком же порядке, как и при строительстве, подрядным способом:

Дт 01 «Основные средства»

Кт 08 «Вложения во внеоборотные активы».

К первоначальной стоимости объекта прибавляется сумма процентов за кредит, использованный при строительстве этого объекта, и стоимость государственной регистрации права собственности.

Строительство хозяйственным способом осуществляется для собственных нужд застройщика. В этом случае отсутствуют договорные отношения между исполнительным органом (администрацией) застройщика и его структурным подразделением, выполняющим строительно-монтажные работы. При хозяйственном способе не передается на возмездной основе право собственности на результаты выполненных работ. Финансовый результат от выполненных хозяйственным способом работ не определяется. Следовательно, положения гл. 25 «Налог па прибыль организаций» НК РФ в данном случае не применяются. В частности, застройщик не подразделяет свои капитальные затраты па прямые и косвенные, как это предусмотрено ст. 318 НК РФ для организаций, осуществляющих производство и реализацию продукции, работ, услуг и определяющих финансовый результат в целях налогообложения прибыли. В первоначальную стоимость объекта, построенного хозяйственным способом, включаются все затраты, предусмотренные сметной документацией.

Организации-застройщики при налогообложении операций по собственному строительству руководствуются НК РФ и другими законодательными актами по отдельным налогам.

В качестве источников финансирования строительства застройщики используют амортизационные отчисления на полное восстановление основных средств (внесистемно), а также средства нераспределенной прибыли, остающиеся в распоряжении организации после налогообложения. Таким образом, источники финансирования у застройщика налогом на прибыль не облагаются. Нормативными документами по бухгалтерскому учету не предусмотрено отражение в учете застройщика операций по использованию источников финансирования. Оплата капитальных затрат осуществляется с расчетного счета застройщика:

Дт 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками»

Кт 51 «Расчетные счета» -- оплачены счета поставщиков и подрядчиков. Средства нераспределенной прибыли, учтенные на счете 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)», могут разделяться в аналитическом учете к данному счету на использованные и еще не использованные. К данному счету могут быть, например, открыты следующие субсчета:

84-1 «Прибыль, подлежащая распределению»;

84-2 «Нераспределенная прибыль в обращении»;

84-3 «Нераспределенная прибыль использованная».

На субсчет 84-1 «Прибыль, подлежащая распределению» зачисляется вся сумма чистой прибыли отчетного года, из которой затем начисляются дивиденды (доходы) и производятся отчисления в резервные фонды. После отражения этих операций сальдо по данному субсчету переносится в кредит субсчета 84-2 «Нераспределенная прибыль в обращении».

На субсчете 84-2 «Нераспределенная прибыль в обращении» в течение отчетного периода собирается общая сумма нераспределенной между акционерами прибыли. По существу сальдо данного субсчета показывает величину средств, накопленных для создания нового имущества в форме основных и других материальных ресурсов. Записи по дебету этого субсчета производятся в корреспонденции с субсчетом 84-3 «Нераспределенная прибыль использованная» лишь при фактическом использовании соответствующих средств на создание нового имущества. После отражения использования средств сальдо субсчета 84-2 «Нераспределенная прибыль в обращении» представляет величину свободного остатка нераспределенной прибыли.

На субсчете 84-3 «Нераспределенная прибыль использованная» обобщается информация о том, какая часть средств нераспределенной прибыли использована в качестве финансового обеспечения производственного развития организации и иных аналогичных мероприятий по приобретению (созданию) нового имущества. Капитальные затраты застройщика по собственному строительству также не облагаются налогом на прибыль в соответствии со ст. 270 НК РФ.

Застройщики при осуществлении собственного строительства подрядным способом оплачивают счета поставщиков и подрядчиков за выполненные строительно-монтажные и проектно-изыскательские работы, поставляемое оборудование, прочие капитальные затраты с учетом НДС. Суммы уплаченного НДС учитываются на счете 19, субсчет «Налог на добавленную стоимость при приобретении основных средств», до окончания строительства.

После ввода объекта в эксплуатацию и передачи документов на государственную регистрацию застройщик принимает объект к учету в целях налогообложения. Согласно ст. 258 НК РФ застройщик включает объект в состав соответствующей амортизационной группы. Амортизация по объекту производственного назначения начисляется с 1-го числа месяца, следующего за месяцем ввода этого объекта в эксплуатацию, при условии начала деятельности по производству и реализации продукции (работ, услуг). При соблюдении названных условий застройщик предъявляет суммы уплаченного НДС к налоговым вычетам. В учете при этом делается запись: