П1= 620.

П2 - краткосрочные пассивы. В группу включаются краткосрочные кредиты и займы и прочие краткосрочные пассивы:

П2= 610+660

П3 - долгосрочные пассивы. В группу входят долгосрочные кредиты и займы

П3= 590

П4 - постоянные пассивы. В группу включаются строки IV раздела баланса плюс строки 630-660 из V раздела. В целях сохранения баланса актива и пассива, итог этой группы уменьшается на величину строки “Расходы будущих периодов” II раздела актива баланса

П4=590+630+640+650+660-216

Чтобы определить ликвидность баланса надо сопоставить произведенные расчеты групп активов и групп обязательств. Баланс считается ликвидным при условии следующих соотношений групп активов и обязательств:

А1 П1; А2 П2; А3 П3; А4 П4

Сравнение первой и второй групп активов (наиболее ликвидных активов и быстро реализуемых активов) с первыми двумя группами пассивов (наиболее срочные обязательства и краткосрочные пассивы) показывает текущую ликвидность, и отражает платежеспособность или неплатежеспособность предприятия в ближайшее к моменту проведения анализа время.

Сравнение же третьей группы активов и пассивов (медленно реализуемых активов с долгосрочными обязательствами) показывает перспективную ликвидность и отражает прогноз платежеспособности предприятия.

Ликвидность предприятия также определяется с помощью ряда финансовых коэффициентов:

Коэффициент абсолютной ликвидности рассчитывается как соотношение наиболее ликвидных активов к сумме наиболее срочных обязательств и краткосрочных пассивов (сумма кредиторской задолженности и краткосрочных кредитов):

Кал = В / (Н + М)

Коэффициент показывает, какая часть текущей задолженности может быть погашена в ближайшее к моменту составления баланса время.

Коэффициент покрытия или текущей ликвидности рассчитывается как отношение всех оборотных средств (за вычетом расходов будущих периодов0 к сумме срочных обязательств (сумма кредиторской задолженности и краткосрочных кредитов):

К тл = Ао / (Н + М)

Коэффициент показывает, в какой степени текущие активы покрывают краткосрочные обязательства.

Осуществляется анализ финансовых результатов, рассматривают систему факторов, влияющих на прибыль.

Исходя из порядка формирования прибыли предприятия, ведется ее факторный анализ, целью которого является оценка динамики показателей балансовой и чистой прибыли, выявление степени влияния на финансовые результаты предприятия ряда факторов в том числе: роста (снижения) себестоимости продукции; роста (снижения) объема реализации; повышения ее качества и расширения ассортимента; анализ показателей рентабельности; выявления резервов увеличения прибыли.

Анализ финансовых результатов предприятия начинается с оценки динамики показателей балансовой и чистой прибыли за отчетный период. При этом сравниваются основные финансовые показатели за прошлый и отчетный период, рассчитываются отклонения от базовой величины показателя и выясняется, какие показатели оказали наибольшее влияние на балансовую и чистую прибыль.

Важнейшей составной частью финансовых результатов предприятия являются оборотные активы. Они включают запасы (сырье, материалы, МБП, готовая продукция, товары отгруженные, незавершенное производство и др.); денежные средства (средства на текущих счетах, валютных счетах и в кассе); краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги, предоставленные краткосрочные кредиты и займы и др.); дебиторскую задолженность (задолженность покупателей и заказчиков, дочерних и зависимых обществ, учредителей по взносам в уставной капитал, векселя по получению).

От состояния оборотных активов зависит успешное осуществление производственного цикла предприятия, ибо недостаток оборотных средств парализует производственную деятельность предприятия, прерывает производственный цикл и, в конечном итоге, приводит предприятие к отсутствию возможности оплачивать по своим обязательствам и к банкротству.

Большое влияние на состояние внеоборотных активов оказывает их оборачиваемость. От этого зависит не только размер минимально необходимых для хозяйственной деятельности оборотных средств, но и размер затрат, связанных с владением и хранением запасов. В свою очередь, это отражается на себестоимости продукции и, в конечном итоге, на финансовых результатах предприятия.

1. анализ оборачиваемости активов предприятия проводится на основе следующих показателей:

Оборачиваемость активов (скорость оборота) = выручка от реализации/средняя величина активов

Этот показатель характеризует скорость оборота оборотных активов предприятия.

Продолжительность оборота = длительность анализируемого периода/оборачиваемость активов

Этот показатель характеризует дополнительные привлечение (высвобождение) средств в оборот, вызванное замедлением (ускорением) оборачиваемости активов.

2. анализ дебиторской задолженности. При этом используются следующие показатели:

оборачиваемость дебиторской задолженности = выпуск от реализации/средняя дебиторская задолженность.

Этот показатель характеризует кратность повышения выручки от реализации над средней дебиторской задолженностью.

Период погашения дебиторской задолженности = 360/оборачиваемость дебиторской задолженности

Показатель характеризует сложившийся за период срок расчетов покупателей.

Доля дебиторской задолженности в общем объеме оборотных активов = (дебиторская задолженность/оборотные активы)*100

3. анализ оборачиваемости товарно-материальных запасов ведется на основе показателей:

оборачиваемость запасов = с/с реализованной продукции/средняя величина запасов.

Приведенные показатели дают возможность охарактеризовать состояние оборотных активов, их динамику и эффективность использования.

3.1 Анализ финансовой устойчивости ОАО “АЛЬЯНС”

Возьмем в качестве примера коммерческую организацию ОАО “АЛЬЯНС”, которая занимается издательской деятельностью и имеет типографию. В учетной политике данной организации указано, что учет для налогообложения ведется по отгрузке. Проанализируем финансовую устойчивость предприятия за 1, 2 и 3 кварталы, методами, аналитического анализа и коэффициентного анализа, описанными в предыдущих главах настоящей курсовой.

Наличие собственных оборотных средств (Ес):

Ес = К + Пд - Ав

Ес (на 01.01) = 37254-35267=1987

Ес (на 01.04) = 47496-35518=11978

Ес (на 01.07) = 37941+10959-35238 = 13662

Ес (на 01.10) = 30435+12156-37121 = 5470, где

К - капитал и резервы;

Пд - долгосрочные пассивы;

Ав - внеоборотные активы.

Общая величина основных источников формирования запасов и затрат:

Ео = Ес + М

Ео (на 01.01) =1987+13080=17054

Ео (на 01.04) = 11978+ 6378=18356

Ео (на 01.07) = 13662+8605 = 22267

Ео (на 01.10) = 5470+7086 = 12556, где

М- краткосрочные пассивы.

На основании этих показателей рассчитывается обеспеченность запасов и затрат источниками их покрытия.

Излишек или недостаток собственных оборотных средств:

+_Ес = Ес - З,

где З- запасы

Ес (на 01.01) =1987-1086= + 901

Ес (на 01.04) = 11978-1974 =+10004

Ес (на 01.07) = 13662-1647 = +12015

Ес (на 01.10) = 5470-1460 = +4010

Проанализировав собственные оборотные средства коммерческой организации можно сказать, что на начало отчетного периода был излишек собственных оборотных средств + 901 тыс. руб., а на 01.04. излишек собственных оборотных средств увеличился на 9103 тыс. руб. такое увеличение объясняется увеличением суммы по III разделу Ф.1 (получение прибыли за отчетные период), далее на 01.07. излишек собственных оборотных средств увеличился по сравнению с 01.04. на 2011 тыс. рублей объясняется получение в кредит денежных средств, который необходимо погасить сроком более чем через год, а так же получением прибыли за отчетные период, а на 01.07. собственные оборотные средства уменьшились на 8005 тыс. рублей по сравнению с 01.10. - это уменьшение можно объяснить полученным убытком за отчетный период, т.е. уменьшением прибыли за 9 месяцев.

Излишек или недостаток для формирования запасов:

+- Ео= Ео - З,

где Ео - величина основных источников формирования запасов и затрат;

З - запасы

Ео (на 01.01) = 17054-1086= +15968

Ео (на 01.04) = 18356 - 1974= +16382

Ео (на 01.07) = 22267-1647 = +20620

Ео (на 01.10) = 12556-1460 = +11096

Так же источники формирования запасов увеличился по сравнению с 01.01. на 414 тыс. руб. в течение квартала, в связи с получением прибыли за отчетные период; далее на 01.07. увеличился на 4238 тыс.руб. в сравнении в связи с привлечением заемных средств, что с моей точки зрения не очень хорошо характеризует коммерческую организацию; на 01.10. получение убытка повлекло уменьшение излишка формирования запасов на 9524 тыс. рублей по сравнению с 01.07, а также уменьшение внеоборотных активов.

Эти показатели позволяют определить, в какой финансовой ситуации находится предприятие, при условии, что

З < Ес + М - абсолютная финансовая устойчивость

На 01 января

1987+13080=15067 > 1086 на 13981, где

1086 - запасы; 1987 - собственные оборотные средства; 13080 - кредиторская задолженность.

на 01 апреля

11978+6378=18356 > 1974 на 16382, где

1974 - запасы; 11978 - собственные оборотные средства; 6378 - кредиторская задолженность.

на 01 июля

13662+8605=22261 > 1647 на 20614, где

1647 - запасы; 13662 - собственные оборотные средства; 8605- кредиторская задолженность.

на 01 октября

5740+7086=12826 > 1460 на 11366, где

1460- запасы; 5740- собственные оборотные средства; 7086 - кредиторская задолженность.

Эти данные характеризуют абсолютную финансовую устойчивость коммерческой организации, гарантирующую платежеспособность.

3.2 Анализ ликвидности ОАО «АЛЬЯНС»

Как было написано выше активы предприятия в зависимости от скорости превращения их в деньги делятся на группы, теперь проанализируем на готовых данных коммерческой организации используя форму баланса (форму № 1):

А1 наиболее ликвидные активы (стр. 250+260);

А1(на 01.01) = 3752

А1(на 01.04) = 4641

А1 (на 01.07) = 2690+2868 = 5558

А1 (на 01.10) = 140 + 3351 = 3491

А2 быстро реализуемые активы (стр. 240+270):

А2 (на 01.01) = 10038

А2 (на 01.04) =11592

А2 (на 01.07) = 14038

А2 (на 01.10) = 6683

А3 медленно реализуемые активы (стр. 210+140-217);

А3 (на 01.01) =1086+ 248 = 1334

А3 (на 01.04) =1974 + 248 = 2222

А3 ( на 01.07) = 1674 + 251 = 1925

А3 (на 01.10)= 1460 + 251 = 1711

А4 трудно реализуемые активы (стр. 190-140);

А4 (на 01.01) = 35267-248 = 35019

А4 (на 01.04) = 35518-248 = 35270

А4 (на 01.07) = 35238-251 = 34987

А4 (на 01.10) = 37121-251 = 36870

Обязательства предприятия также группируются и располагаются по степени срочности.

П1 наиболее срочные обязательства, кредиторская задолженность (стр. 620);

П1 (на 01.01) = 13080

П1 (на 01.04.) = 6378

П1 (на 01.07.) = 8605

П1 (на 01.10.) = 7086

П2 Краткосрочные пассивы (стр. 610);

П2 (на 01.01.) = нет

П2 (на 01.04.) = нет

П2 (на 01.07.) = нет

П2 (на 01.10.) =нет

П3 долгосрочные пассивы (стр. 590);

П3 (на 01.01.) = нет

П3 (на 01.04.) = нет

П3 (на 01.07.) = 10959

П3 (на 01.10.) = 12156

П4 постоянные пассивы (стр. 490+640+650+660-217);

П4 (на 01.01.) = 37254

П4 (на 01.04.) = 47496

П4 (на 01.07.) = 37941

П4 (на 01.10.) = 30575

Чтобы определить ликвидность баланса надо сопоставить произведенные расчеты.

Сравнение первой и второй группы (наиболее ликвидных активов и быстро реализуемых активов) с первыми двумя группами пассивов (наиболее срочные обязательства и краткосрочные пассивы) показывает текущую ликвидность и отражает платежеспособность или неплатежеспособность предприятия в ближайшее к проведению анализа время.

Сравнение третьей группы активов и пассивов (медленно реализуемых активов к долгосрочным обязательствам) показывает перспективную ликвидность и отражает прогноз платежеспособности предприятия.

Денежные средства и дебиторская задолженность по состоянию на 01.01. превышают кредиторскую задолженность на 710 тыс. рублей, что говорит о платежеспособности предприятия на ближайшее время.

При сравнении запасов, долгосрочных финансовых вложений и внеобороных активов с постоянными пассивами, которые превышают активы на 901 тыс. рублей, говорит о перспективной ликвидности, что в нашем случае отражает прогноз платежеспособности предприятия, т.к. в постоянные пассивы включаются все накопительные фонды коммерческой организации.

Можно сделать общий вывод, что в течение 3-х отчетных периодов заметна тенденция к повышению наиболее ликвидных и быстрореализуемых активов, а наиболее срочные обязательства по сравнению на начало года и на конец анализируемого периода (на 01.10.02.) уменьшено на 50%.

Ликвидность предприятия определяется также с помощью ряда финансовых коэффициентов, для удобства расчетов составим табличку, в которой собраны необходимые показатели за проверяемые нами периоды.

1.Коэффициент текущей ликвидности (Клт):

Клт = ТА/КП

Клт (на 01.01.) = 15067/13080 = 1,15

Клт (на 01.04.) = 18356/6378 = 2,88

Клт (на 01.07.) = 22267/8605 = 2,59

Клт (на 01.10.) = 12556/7086 = 1,77

Коэффициент текущей ликвидности дает общую оценку ликвидности коммерческой организации, показывая в какой мере текущие кредиторские обязательства обеспечиваются материальными средствами.

2. Коэффициент быстрой ликвидности (Клб):

Клб = (ДС+ДБ)/КП

Клб (на 01.01.) = (3752+10038)/13080 = 1,05

Клб (на 01.04.) = (4641+11592)/6378 = 2,55

Клб (на 01.07.) =(2868+14038)/8605 = 1,96

Клб (на 01.10.)= (3351+6683)/7086 = 1,42

Коэффициент быстрой ликвидности исчисляется по более узкому кругу оборотных активов, когда из расчета исключаются наименее ликвидная часть материально- производственные запасы. Это вызвано тем, что денежные средства в сопоставимых ценах, которые можно выручить в случае вынужденной реализации производственных запасов, могут быть существенно ниже затрат по их приобретению. Необходимо также принять во внимание и тот факт, что трансформация этих активов в денежные средства может продолжительной во времени.

3.коэффициент абсолютной ликвидности (Кал):

Кал = ДС/КП

Кал (на 01.01.) = 3752/13080 = 0,29

Кал (на 01.04.) =4641/6378 = 0,73

Кал (на 01.07.) = 2868/8605 = 0,33

Кал (на 01.10.) = 3351/7086 = 0,47

Наиболее жестким критерием платежеспособности является коэффициент абсолютной ликвидности, показывающий, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть погашена немедленно.

Изменение коэффициентов на 01.04. по сравнению с 01.01. свидетельствует об улучшении платежной готовности коммерческой организации, что связано с увеличением оборотных активов (для коэффициента текущей ликвидности - итог по разделу оборотные активы; для коэффициента быстрой ликвидности - денежные средства и дебиторская задолженность; для коэффициента абсолютной ликвидности - в рамках денежных средств) и снижением краткосрочных пассивов, на 01.07. оборотные активы увеличилось, но также увеличились краткосрочные пассивы, что свидетельствует понижением коэффициента, на 01.10. краткосрочные пассивы уменьшились и также уменьшились оборотные активы, что повлекло за собой снижение коэффициента.

Рассчитаем, какая доля собственных средств находится у предприятия по отношению к заемным.

1.коэффициент автономии:

Ка = К/Б,

где К - капитал и резервы;

Б - валюта баланса.

Ка (на 01.01.) = 37254/50334 = 0,74

Ка (на 01.04.) = 47496/53874 = 0,88

Ка (на 01.07.) = 37941/57505 = 0,66

Ка (на 01.10.) = 30575/49817 = 0,61

2.коэффициент соотношения заемных и собственных средств:

Кзс = (Пд+М)/К,

где Пд- долгосрочные пассивы;

М- краткосрочные кредиты банков;

К- капитал и резервы.

Кзс (на 01.01.) = 13080/37254 = 0,35

Кзс (на 01.04.) = 6378/47496 = 0,13

Кзс (на 01.07.) = 19564/37941 = 0,52

Кзс (на 01.10.) = 19242/30435 = 0,63

3.коэффициент обеспеченности собственными средствами:

Ко= Ес/З,

где З- запасы;

Ко (на 01.01.) = 1987/13080 = 0,15

Ко (на 01.04.) = 11978/6378 = 1,88

Ко (на 01.07.) = 13662/19564 = 0,70

Ко (на 01.10.) = 5740/19242 = 0,30

4.коэффициент маневренности:

Км = Ес/К,

где К- капитал и резервы

Км (на 01.01.) = 1987/37254 = 0,05

Км (на 01.04.) = 11980/47496 = 0,25

Км (на 01.07.) =13662/37941 = 0,36

Км (на 01.10.) = 5470/30435 = 0,19

5.коэффициент финансирования:

Кф = К/ Пд+ М,

где К- капитал и резервы;

Пд - долгосрочные пассивы;

М - краткосрочные кредиты и займы.

Кф (на 01.01.) = 37254/ 13080 = 2,82

Кф (на 01.04.) = 47496/6378 = 7,45

Кф (на 01.07.) = 37941/19564 = 1,94

Кф (на 01.10.) =30435/19242 = 1,58

Повышение коэффициента автономии на 01.04 связанно с получением прибыли за отчетный период.

Несмотря на то, что по итогам 2 квартала прибыль увеличивается, тем не менее, коэффициент автономии уменьшается, за счет привлечения заемных денежных средств и увеличения кредиторской задолженности которые влияют на итог баланса.

По итогам 3 квартала коммерческая организация получила убыток, что сказалось на уменьшении III раздела и увеличение заемных денежных средств, все это повлекло за собой уменьшение коэффициента автономии.

По состоянию на 01.01. коэффициент соотношения заемных и собственных средств - 0,35; на 01.04. - 0,13 снижение кредиторской задолженности и увеличение раздела капитал и резервы повлекло за собой снижение коэффициента на 01.04, на 01.07. коммерческая организация взяла денежный кредит в банке, прибыль за отчетный период небольшая, что повлекло за собой повышение коэффициента и, наконец, анализируемого периода 01.10. заемные средства увеличились, прибыль не получена, и в связи с этим коэффициент повышается.

В течение 2-х кварталов наблюдается резкое повышение коэффициента обеспеченности собственными средствами, такое повышение объясняется получением прибыли за полугодие и увеличением запасов, а также на 01.07. увеличение Ес объясняется привлечением денежных средств сторонних организаций, но по итогам 01.10. происходит снижение коэффициента из-за снижения прибыли.

Коэффициент маневренности имеет такую же динамику роста и падения как и коэффициент обеспеченности собственными средствами, причина заключается также в увеличении и уменьшении прибыли. По состоянию на 01.10. увеличение заемных денежных средств по сравнению с 01.07. и уменьшение прибыли повлекли за собой снижение коэффициента маневренности.

Коэффициент финансирования.

Увеличение прибыли и небольшой кредиторской задолженностью на 01.04. объясняет повышение коэффициента финансирования, на 01.07. привлечение заемных денежных средств и повышение кредиторской задолженности влияет на понижение коэффициента.

На основании вышеизложенного, можно сказать, что особо эффективно организация работала в первом квартале анализируемого года.

3.3 Анализ оборачиваемости оборотных активов

Важнейшей основной частью финансовых ресурсов предприятия являются оборотные активы. Они включают запасы (сырье, материалы, МБП, готовая продукция, незавершенное производство и др.); денежные средства (средства на текущих и валютных счетах, в кассе и др.); краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги, предоставленные краткосрочные займы); дебиторскую задолженность (задолженность покупателей и заказчиков, дочерних и зависимых обществ, учредителей по взносам в уставной капитал и др.).

От состояния оборотных активов зависит успешное осуществление производственного цикла, ибо недостаток оборотных средств парализует производственную деятельность предприятия, прерывает производственный цикл и, в конечном итоге, приводит предприятия к отсутствию возможности оплачивать по своим обязательством и к банкротству.

Большое влияние на состояние оборотных активов оказывает их оборачиваемость. От этого зависит не только размер минимально

необходимых для хозяйственной деятельности оборотных средств, но и размер затрат, связанных с владением и хранением запасов. В свою очередь это отражается на себестоимости продукции и, в конечном итоге, на финансовых результатах предприятия. Все это обуславливает необходимость постоянного контроля за величиной оборотных средств и их оборачиваемостью.

Анализ оборачиваемости включает в себя три этапа:

* оборачиваемость активов предприятия;

* оборачиваемость дебиторской задолженности;

* оборачиваемость товарно-материальных запасов.

1.анализ оборачиваемости активов предприятия производится на основе следующих показателей:

оборач.активов= выручка от реал/средняя величина активов= 54038/15067= 3,59

прод.оборота= длит ан.пер./число оборотов= 270/3,59=75

2. анализ дебиторской задолженности. При этом используются следующие показатели:

Обор.деб.задолж.= выручка/средн.деб.задолж.=

= 54038/10771= 5,02

Этот показатель показывает кратность превышение выручки от реализации над средней дебиторской задолженностью.

Средн.пер.погаш.деб.зад.= 270/5,02= 54

Показатель характеризует сложившийся за период срок расчетов покупателей.

3. анализ оборачиваемости товарно-материальных запасов ведется на основе показателей:

обор.запасов = с/б реал.прод./средн. Вел.запасов = 11688/ 1694 = 7,0

Показатель отражает скорость оборота товарно-материальных запасов срок хранения запасов = длит.анал.пер./обор.запасов = 270/7 = 39

приведенные показатели позволяют охарактеризовать состояние оборотных активов предприятия, их динамику и эффективность использования.

На основе расчетов сделанных выше можно сделать вывод, что оборачиваемость запасов за анализируемый период (9 месяцев) у коммерческой организации хорошая, что влечет за собой срок хранение запасов 39. При анализе дебиторской задолженности средний срок погашения составляет 54 дня т.е. в течение квартала дебиторы рассчитываются за выполнение работы и услуги коммерческой организации, продолжительность оборота активов составляет 75 дней.

3.4 Анализ рентабельности предприятия

Теперь с помощью формул определим рентабельность организации.

Рентабельность основной деятельности:

Рент.осн.деят.= приб. От реал./ затраты

На 01.04 - 14255/2153 = 6,62

На 01.07 - 29240/5270 = 5,55

На 01.10 - 42350/11688 = 3,62

Рентабельность совокупного капитала:

Рент.сов.кап.= чист.приб./итог баланса

На 01.04 - 4551/53874= 0,08

На 01.07 - 6151/57505= 0,1

На 01.10 - 8/49817= 0,0002

Рентабельность собственного капитала:

Рент.собств.кап.= чист.приб./собств.капитал

На 01.04 - 4551/47496= 0,09

На 01.07 - 6151/37941= 0,16

На 01.10 - 8/30575= 0,0003

Рентабельность производственных фондов:

Рент.произ.фондов= чист.приб/ОС+запасы

На 01.04 - 4551/34925+1974 = 0,12

На 01.07 - 6151/34645+1647=0,17

На 01.10 - 8/36524+1460= 0,0002

Можно сделать вывод, что уменьшение показателя рентабельности от основной деятельности на 01.07. и 01.10. произошло от увеличения затрат и в конечном итоге на снижение прибыли от продаж. Изменение показателя рентабельности собственного капитала зависит от балансовой прибыли и показателей собственного капитала, на 01.10. наблюдается резкое понижение рентабельности собственного капитала, что связано с получением убытка за 3 квартал. Показатель рентабельности производственных фондов - это соотношение чистой прибыли остающиеся в распоряжении предприятия после уплаты налогов и сборов по отношению к сумме основных средств и запасов. Чистой прибыли в распоряжении предприятия на 01.10. осталось 8 тысяч рублей по сравнению с 01.04. она уменьшилась на 4543 тысяч рублей, основные средства остались почти без изменения, запасы за анализируемый период уменьшились на незначительную сумму.

Произведенные выше расчеты и анализ промежуточной бухгалтерской отчетности организации ООО “АЛЬЯНС” показал, что организация имеет абсолютную финансовую устойчивость, гарантирующую ее платежеспособность. В течение 3-х отчетных периодов заметна тенденция к повышению наиболее ликвидных и быстрореализуемых активов, а наиболее срочные обязательства по сравнению на начало года и на конец анализируемого периода уменьшились почти - что на 50 %.

Анализ собственных оборотных средств коммерческой организации показал излишек на начало анализируемого периода и тенденцию роста собственных оборотных средств до 01.07., в связи с получением прибыли за полугодие. В 3 квартале организация получила убыток, что повлекло за собой снижение собственных оборотных средств, но, тем не менее, по сравнению собственных оборотный средств на начало и конец анализируемого периода видно, что оборотные средства увеличились на 3109 тысяч рублей.

При анализе формы № 1 (бухгалтерский баланс) можно сказать, что особо эффективно организация работала в первом квартале, и все коэффициенты которые мы просчитывали, увеличивались по сравнению с началом анализируемого периода (на 01.01.). На них повлияло: снижение кредиторской задолженности; получение прибыли за отчетный период;

небольшое увеличение дебиторской задолженности. Во втором квартале организация привлекла заемные денежные средства, что повлекло за собой снижение многих коэффициентов, а также увеличение кредиторской задолженности.

На следующий год можно предложить организации изменить в учетной политике метод определения выручки. Метод определения по “отгрузке” в данном случае неэффективен (товар отгружен покупателю, а деньги на расчетный счет не поступили, они могут поступить и в следующем отчетном периоде, а налоги начисляются по мере выполнения обязательств между продавцами и покупателями).

3.5 Анализ финансовых результатов деятельности ОАО «АЛЬЯНС»

Анализ финансовых результатов деятельности организации включает исследование изменения каждого показателя за текущий анализируемый период (горизонтальный анализ).

Анализ финансовых результатов деятельности организации включает:

- исследование изменения каждого показателя за текущий анализируемый период (горизонтальный анализ);

- исследование структуры соответствующих показателей и их изменение (вертикальный анализ);

- изучение динамики изменения показателей за ряд отчетных периодов (Трендовый анализ);

- исследование влияния факторов на прибыль (факторный анализ).

В ходе анализа рассчитывались следующие показатели:

1. абсолютное отклонение:

П=П1-П0,

где П - изменение прибыли,

П1 - прибыль отчетного периода,

П0 - прибыль базисного периода.

- 6143= 8- 6151

2. темп роста:

темп роста =П1П0 Х 100%,

0,13 = 8/6151 х 100%

3.уровень каждого показателя к выручке (Уп):

Уп=ПiВХ100%,

0,01=8/54038

17,8=6151/34510

4. изменение структуры:

У=УП1-УП0

где УП1 - уровень отчетного периода,

УП0 - уровень базисного периода.

17,8 - 0,01= 17,79

В отчётном периоде (9месяцев) вся созданная на ОАО «АЛЬЯНС» прибыль уменьшилась на 99 %, и на такую же величину уменьшился показатель чистой прибыли, остающейся в распоряжении предприятия. Фактором снижения роста всей прибыли явилось резкое увеличение внереализационных расходов (аренда). Однако несмотря на это прибыль от продаж увеличилась на 45 %. Положительным фактором роста прибыли от продаж явилось увеличение валовой прибыли от реализации продукции за счет роста объема реализации и относительного снижения затрат на производство продукции. Дальнейший анализ должен конкретизировать причины изменения прибыли от продаж продукции по каждому фактору.

3.6 Факторный анализ прибыли от продаж

1. Расчет влияния фактора «Выручка от продаж».

При проведении факторного анализа учитывалось влияние инфляции 3,4%, индекс цены составит:

Jц =100+3,4100=1,034.

Выручка от продаж:

В' = В1Jц

где В' - выручка от продаж в сопоставимых ценах;

В1 - выручка от продажи продукции в отчетном периоде;

Jц -индекс цены.

Для ОАО «АЛЬЯНС» выручка за 9 месяцев в сопоставимых ценах составит:

В' = 54038/1,034 =52261 тыс. рублей

Следовательно, выручка от продажи продукции за 9 месяцев по сравнению с прошедшим периодом увеличилась за счет роста цены, вызванного инфляцией на 1 777 руб.

Вц=В1 - В1Jц = В1 - В' = 54038-52261=1777(*)

Влияние на сумму прибыли от реализации (Пр) изменения выручки от продаж (исключая влияние изменения цены) можно рассчитать следующим образом:

Пр(в)= [(В1-В0)-Вц]хRp0100,

где Пр(в) - изменение прибыли от реализации под влиянием фактора «Выручка»;

В1 и В0 - соответственно выручка от реализации в отчетном (1) и базисном (0)периодах;

Вц - показатель(*), изменение выручки от реализации под влиянием цены;

Rp0 - рентабельность продаж в базисном периоде.

Для ОАО «АЛЬЯНС»:

Пр(в)=(+19528-1777)х84,7/100=+15035 тыс. руб.

Таким образом, увеличение выручки от продаж в отчетном периоде (исключая влияние цены) на 17751тыс. руб. (52261 - 34510) обусловило увеличение суммы прибыли от продаж, а тем самым и прибыли отчетного периода на 15035 тыс. руб.

2. Расчет влияния фактора «Цена».

Для определения степени влияния изменения цены на изменение суммы прибыли от продаж необходимо сделать следующий расчет:

Пр(ц)=(В1-В1Jц)ХRp0/100=ВцхRp0100;

Пр(ц)=+1777х84,7/100=+1504 тыс. руб.

То есть, прирост цен на продукцию в отчетном периоде по сравнению с прошедшим периодом привел к увеличению суммы прибыли от продаж на 1504 тыс. руб.

3. Расчет влияния фактора «Себестоимость продаж»

Расчет влияния фактора «Себестоимость продаж» осуществляется следующим образом:

Пр(с)= В1х(УС1-УС0)100

где УС1 и УС0 - соответственно уровни себестоимости в отчетном и базисном периодах.

Пр(с)= (54038х(+6,3)/100)= + 3404 тыс. руб.

Себестоимость за 9 месяцев увеличилась на 6418 тыс. руб., а уровень ее по отношению к выручке от реализации увеличился на 6.3 пункта. Это привело к увеличению суммы прибыли от продаж на 3404 тыс. руб.

Таким образом, можно обобщить влияние основных факторов, воздействующих на прибыль от реализации и прибыль за 9 месяцев:

- увеличение выручки от продаж на 15035 тыс. руб.

- прирост цен на продукцию на 1504 тыс. руб.

- себестоимость увеличилась на 3404 тыс. руб.

Заключение

Актуальность данной темы состоит в том, что при рассмотрении промежуточной бухгалтерской отчетности организации и анализе ее основных показателей, за небольшой промежуток отчетного периода выявляются наиболее «узкие» места, «больные» статьи с тем, чтобы до конца отчетного года, возможно, было их устранить и закончить период с хорошими показателями.

Основными задачами, поставленными для реализации цели данной работы явились:

- раскрытие состава и содержания промежуточной отчётности;

- определение места промежуточной отчётности в системе бухгалтерского учёта;

- раскрытие темы в соответствии с программой реформирования бухгалтерского учета и с международными стандартами финансовой отчетности.

На основе промежуточной бухгалтерской отчетности проанализирована организация ОАО «АЛЬЯНС», в ходе анализа основных показателей рассмотренных в курсовой выводы, которые отражены в разделах настоящей работы. В ходе анализа было выявлено, в каких отчетных периодах особенно эффективно работала организация.

Для оценки финансово - хозяйственной деятельности ОАО «АЛЬЯНС» за 9 месяцев 2002 года, были рассчитаны коэффициенты:

1) коэффициенты характеризующие платежеспособность организации:

- коэффициент ликвидности - 2,88; коэффициент быстрой ликвидности - 2,55; коэффициент абсолютной ликвидности - 0,7 - показатели, которых по состоянию на 01.04. свидетельствуют об улучшении платежной способности организации по сравнению с другими отчетными периодами.

2) коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость:

- коэффициент автономии - 0,88 наибольший показатель, которого по состоянию на 01.04 связан с получением прибыли за отчетный период;

- коэффициент соотношения заемных и собственных средств - 0,13 наименьший показатель, которого по состоянию на 01.04., связан со снижением кредиторской задолженности и увеличением капитала и резервов;

- коэффициент обеспеченности собственными средствами - в течение 2-х кварталов (на 01.04. - 6,07; на 01.07. - 8,3) резко повышается, это объясняется получением прибыли за полугодие и увеличением запасов и привлечением денежных средств сторонних организаций.

- коэффициент маневренности имеет такую же динамику роста, как и коэффициент обеспеченности, собственными средствами и причина заключается также в увеличении прибыли.

- коэффициент финансирования - 7,45 наибольший показатель, которого по состоянию на 01.04. объясняется увеличением прибыли и небольшой кредиторской задолженностью.

На основании исчисленных показателей рентабельности от основной деятельности на 01.07. и 01.10. наблюдается уменьшение коэффициента рентабельности по причине увеличения затрат и в конечном итоге снижения прибыли от продаж, на 01.10. наблюдается резкое понижение рентабельности собственного капитала, что связано с получением убытка за 3 квартал, показатель рентабельности производственных фондов на 01.10. уменьшился так как чистой прибыли в распоряжении предприятия на 01.10. осталось 8 тысяч, по сравнению с 01.04. она уменьшилась на 4543 тысяч рублей, основные средства остались почти без изменения, запасы за анализируемый период уменьшились на незначительную сумму.

В ходе анализа было выявлено, что особенно эффективно организация работала в первом квартале 2002 года.

Применение факторного анализа показателей финансовых результатов деятельности организации показали, что в отчетном периоде (9 месяцев) вся созданная на ОАО «АЛЬЯНС» прибыль уменьшилась на 99 %, и на такую же величину уменьшился показатель чистой прибыли, остающейся в распоряжении предприятия. Фактором снижения роста всей прибыли явилось резкое увеличение внереализационных расходов (аренда). Однако несмотря на это прибыль от продаж увеличилась на 45 %. Положительным фактором роста прибыли от продаж явилось увеличение валовой прибыли от реализации продукции за счет роста объема реализации и относительного снижения затрат на производство продукции. Факторный анализ прибыли от продаж и расчет влияния фактора «Выручка от продаж» показали, что выручка от продажи продукции за 9 месяцев по сравнению с прошедшим периодом увеличилась за счет роста цены, вызванного инфляцией на 1 777 руб.

Увеличение выручки от продаж в отчетном периоде (исключая влияние цены) на 17751тыс. руб. (52261 - 34510) обусловило увеличение суммы прибыли от продаж, а тем самым и прибыли отчетного периода на 15035 тыс. руб. Прирост цен на продукцию в отчетном периоде по сравнению с прошедшим периодом привел к увеличению суммы прибыли от продаж на 1504 тыс. руб. Себестоимость за 9 месяцев увеличилась на 6418 тыс. руб., а уровень ее по отношению к выручке от реализации увеличился на 6.3 пункта. Это привело к увеличению суммы прибыли от продаж на 3404 тыс. руб.

Анализ промежуточной бухгалтерской отчетности позволяет наиболее эффективно и динамично за короткий промежуток времени оценивать имеющиеся у организации ресурсы, происходящих в них изменениях и эффективности их использования.

Список использованной литературы

1. Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 21.11.96 г. №129-ФЗ.

2. Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть I и II. -- М.: Проспект, 1998.Приказ Минфина РФ от 13.01.2000 г. № 4н «О формах бухгалтерской отчетности организаций».

3. Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ, утв. приказом Минфина РФ от 29 июня 1998 г. № 34н. с изменениями и дополнениями (от 30.12.99 г., 24.03.2000 г.)

4. Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организаций и ПБУ 4/99, утв. Приказом Минфина РФ от 6.07.99г. № 43н. ЭПБ «Партнер» № 3-4 январь 2000 г.

5. Положение по бухгалтерскому учету «Учетная политика предприятия». ПБУ 1/98- Утверждено приказом Минфина РФ от 09.12.98 г. №60н.

6. План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности предприятий и инструкция по его применению. Утвержден приказом МФ СОСО от 1.11.91 г. № 56 (с изменениями и дополнениями).М.: Финансы и статистика.

7. Комментарий к новому плану счетов бухгалтерского учета. под. ред. д.э.н. Е.А. Мизиковского - М.: Современная экономика и право, 2002

8. «О формах бухгалтерской отчетности организации». Приказ Минфина РФ от 13.01.2000 г. № 4н.

9. Астахов В.П. «Теории бухгалтерского учета». -М.: «Экспертное бюро - М», 1999 г. - 351 с.

10. Бухгалтерский учет: Учебник/ П.С. Безруких, Н.П. Кондраков, В.Ф. Палий и др.; Под ред. П.С. Безруких. -М.: Бухгалтерский учет, 1996.

11. Бухгалтерский учет. Под ред. Безруких П.С. - М.: Бухгалтерский учет, 1999

12. Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет. М.: Инфра-М, 2001.

13. Мюллер Г., Гернон X., Минк Г. Учет: международная перспектива. -М.: финансы и статистика, 1993.

14. Палий В.Ф., Палий В.В. Финансовый учет. Вып. 1, 2, 3, 4. -- М.: Союзаудит, 1996.

15. Ростовцев А., Холоденко Е. Составление бухгалтерских проводок по новому Плану счетов. - М.: издательство "Экономика - пресс", 2002

16. Соловьева О.В. Зарубежные стандарты учета и отчетности. -- М.: Аналитика-Пресс, 1998.

17. Широбоков В.Г., Грибанова З.М., Грибанов А.А. Закрытие бухгалтерских счетов и составление бухгалтерской (финансовой отчетности):Уч.пос.Воронеж вгау 2004-142с.

Приложения 1

Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 21 ноября 1996 г. № 129-ФЗ;

Положение о бухгалтерском учете и отчетности в Российской Федерации (приказ Минфина России от 26 декабря 1994 г. № 170);

Положение по бухгалтерскому учету (ПБУ 1/94) «Учетная политика предприятия» (приказ Минфина России от 28 июля 1994 г. № 100);

Положение по бухгалтерскому учету (ПБУ 2/94) «Учет договоров (контрактов) на капитальное строительство» (приказ Минфина России от 20 декабря 1994 г. № 167);

Положение по бухгалтерскому учету (ПБУ 3/2000) «Учет активов и обязательств организации, стоимость которых выражена в иностранной валюте» (приказ Минфина России от 10 января 2000г. № 2н);

Положение по бухгалтерскому учету (ПБУ 4/99) «Бухгалтерская отчетность организации» (приказ Минфина России от 6 июля 1999г. № 43н).

Приложения 2

Лист 1

План счетов бухгалтерского учета

Наименование счета	№ сч.		Номер и название субсчета
РАЗДЕЛ 1. Основные средства и другие долгосрочные вложения
Основные средства	01	A	По видам основных cpедств
Износ основных средств	02	П	1. Износ собственных основных средств 2. Износ долгосрочных арендуемых основных Средств
Долгосрочные арендуемые основные средства	03	А	По видам и арендодателям
Нематериальные активы	04	A	По видам нематериальных активов
Износ нематериальных активов	05	П
Долгосрочные финансовые вложения	06	A	1. Паи и акции 2. Облигации 3. Предоставленные займы
Оборудование к установке	07	A	1. Оборудование к установке отечественное 2. Оборудование к установке импортное
Капитальные вложения	08	A	1. Строительство и приобретение основных Средств 2. Затраты, не Увеличивающие стоимости основных средств 3. Перевод молодняка животных в основное стадо 4. Приобретение взрослых Животных 5. Доставка животных, полученных безвозмездно
Арендные обязательства к поступлению	09	A
РАЗДЕЛ П. Производственные запасы
Материалы	10	A	1. Сырье и материалы
			2. Покупные полуфабрикаты и комплектующие изделия лия, конструкции и детали
			3. Топливо
			4. Тара и тарные материалы
			5. Запасные части
			6. Прочие материалы
			7. Материалы, переданные в переработку на сторону
			8. Строительные материалы
Животные на выращивании и откорме	11	А
Малоценные и быстроизнашивающиеся предметы (МБП)	12	А	1. МБП в запасе 2. МБП в эксплуатации 3. Временные (нетитульные) сооружения
Износ МБП	13	П
Переоценка материальных ценностей	14	А--П
Заготовление и приобретение материалов	15	А
Отклонение в стоимости материалов	16	А--П
Налог на добавленную стоимость по приобретенным материальным ценностям	19	А
РАЗДЕЛ Ш. Затраты на производство
Основное производство	20	А
Полуфабрикаты собственного производства	21	А
Вспомогательные производства	23	А
Общепроизводственные расходы	25	А
Общехозяйственные расходы	26	А
Брак в производстве	28	А
Обслуживание производства и хозяйства	29	А
Некапитальные работы	30	А	1. Возведение временных (титульных) сооружений 2. Возведение временных (нетитульных) сооружений 3. Прочие некапитальные работы
Расходы будущих периодов	31	А
Выпуск продукции (работ, услут)	37	А
РАЗДЕЛ IV. Готовая продукция, товары и реализация
Готовая продукция	40	А
Товары	41	А	1. Товары на складах. 2. Товары в розничной торговле 3. Тара под товаром и порожняя 4. Покупные изделия 5. Предметы проката
Торговая наценка	42	А	1. Торговая наценка (скидка, накидка) 2. Скидка поставщиков на возмещение транспортных расходов
Коммерческие расходы	43	А
Издержки обращения	44	А
Товары отгруженные	45	А
Реализация продукции (работ, услуг)	46	А-П
Реализация и прочее вы бытие основных средств	47	А-П
Реализация прочих активов	48	А-П
РАЗДЕЛ V. Денежные средства
Касса	50	А
Расчетный счет	51	А
Валютный счет	52	А	1. Валютные счета внутри страны 2.Валюгкые счета за рубежом
Специальные счета в банках	55	А	1. Аккредитивы 2. Чековые книжки
Денежные документы	56	А
Переводы в пути	57	А
Краткосрочные финансовые вложения	58	А	1. Облигации и другие ценные бумаги 2. Депозиты 3. Предоставленные займы
РАЗДЕЛ VI. Расчеты
Расчеты с поставщиками и подрядчиками	60	П
Расчеты по авансам выданным	61	А
Расчеты с покупателями и заказчиками	62	А-П	1. Расчеты в порядке инкассо 2. Расчеты плановыми платежами 3. Векселя полученные
Расчеты по авансам полученным	64	П
Расчеты по имущественному и личному страхованию	65	А-П
Расчеты по внебюджетным платежам	67	П	По видам платежей
Расчеты с бюджетом	68	П	По видам платежей
Расчеты по социальному страхованию и обеспечению	69	П	1. Расчеты газ социальному страхованию 2. Расчеты по пенсионному обеспечению 3. Расчеты по медицинскому страхованию
Расчеты с персоналом по оплате труда	70	П
Расчеты с подотчетными лицами	71	А-П
Расчеты с персоналом по прочим операциям	73	А--П	1. Расчеты за товары, проданные в кредит 2. Расчеты по предоставленным займам 3. Расчеты по возмещению материального ущерба
Расчеты с учредителями	75	А-П	1. Расчеты по вкладам в уставный фонд
			2. Расчеты по доходам
Расчеты с разными дебиторами и кредиторами	76	А-П
Расчеты по совместной деятельности	77	А-П
Расчеты с дочерними предприятиями	78	А-П
Внутрихозяйственные расчеты	79	А-П
расчеты
РАЗДЕЛ 7. финансовые результаты и использование прибыли
Прибыли и убытки	80	А-П
Использование прибыли	81	А	1. Платежи в бюджет из прибыли 2. Использование прибыли на другие цели
Резервы по сомнительным долгам	82	П
Доходы будущих периодов	83	П	1. Доходы, полученные в счет будущих периодов 2. Предстоящие поступления задолженности по недостачам, выявленным за прошлые годы 3. Разница между суммой, подлежащей взысканию с виновных лиц, и балансовой стоимостью по недостачам ценностей
Недостачи и потери от порчи ценностей	84	А
РАЗДЕЛ УШ. фонды и резервы
Уставный фонд	85	П
Резервный фонд	86	П
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	87	А-П	1. Нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода 2. Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) прошлых лет
Фонды специального назначения	88	П	По видам фондов
Резервы предстоящих расходов и платежей	89	П	По видам резервов
РАЗДЕЛ IX. Кредиты и финансирование
Краткосрочные кредиты банков	90	П	По видам кредитов
Долгосрочные кредиты банков	92	П	^
Кредиты банков для работников	93	П	1. Под товары, проданные в кредит 2. На индивидуальное строительство 3. На строительство садовых домиков
Краткосрочные займы	94	П
Долгосрочные займы	95	П
Целевые финансирование и поступления	96	П
Арендные обязательства	97	П
Арендованные основные средства Товарно-материальные ценности, принятые на ответственное хранение Материалы, принятые в переработку Товары, принятые на комиссию Оборудование, принятое для монтажа Бланки строгой отчетности Списанная в убыток задолженность неплатежеспособных дебиторов Обеспечение обязательств и платежей полученных Обеспечение обязательств и платежей выданных Приватизационные чеки	001 002 003 004 005 006 007 008 009 010

Размещено на Allbest.ru