Учет собственного капитала
Обзор теоретических аспектов учета собственного капитала, а также практический анализ его состава и движения на примере предприятия. Роль и значение бухгалтерского учета в рыночных условиях, рекомендации по совершенствованию учета собственного капитала.
Рубрика | Бухгалтерский учет и аудит |
Вид | реферат |
Язык | русский |
Дата добавления | 16.06.2009 |
Размер файла | 62,0 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
18
- СОДЕРЖАНИЕ
- ВВЕДЕНИЕ 2
- 1. Теоретические вопросы учета и анализа собственного капитала 4
- 1.1 Цели и задачи собственного капитала 4
- 1.2 Структура собственного капитала и его формирование 8
- 2. Роль и значение бухгалтерского учета и анализа собственного капитала в рыночных условиях 14
- 3. Анализ структуры собственного капитала и источников его 16
- формирования 16
- 4. Анализ наличия и движения собственного капитала 21
- 5. Проблемы совершенствования учета и анализа собственного капитала 23
- 5.1 Рекомендации по совершенствованию учета собственного капитала и увеличению его доходности 27
- ЗАКЛЮЧЕНИЕ 32
- СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 34
ВВЕДЕНИЕ
Каждое предприятие, предприниматель, организуя свою деятельность, преследует цель - получить максимальный размер дохода. Для реализации этой цели необходимы средства производства, эффективное использование которых и определяет конечный результат работы. Сторона баланса предприятия, на которой отражен капитал, дает ответ на вопрос: «Откуда поступают деньги для средств производства?» Ответу на этот вопрос и посвящена большая часть моей работы.
Развитие рыночных отношений в обществе привело к появлению целого ряда новых экономических объектов учета и анализа. Одним из них является капитал предприятия как важнейшая экономическая категория и, в частности, собственный капитал. Значимость последнего для жизнеспособности и финансовой устойчивости предприятия настолько велика, что она получила законодательное закрепление в Гражданском кодексе РФ в части требований о минимальной величине Уставного капитала, соотношений Уставного капитала и чистых активов; возможности выплаты дивидендов в зависимости от соотношения чистых активов и суммы Уставного и резервного капитала.
Финансовая политика предприятия является узловым моментом в наращивании темпов его экономического потенциала в условиях рыночной системы хозяйствования с ее жестокой конкуренцией. Важное значение имеют показатели, характеризующие финансовое состояние предприятия. Оценка собственного капитала служит основой для расчета большинства из них.
Учет собственного капитала является важным участком в системе бухгалтерского учета. Здесь формируются основные характеристики собственных источников финансирования деятельности предприятия.
Предприятию необходимо осуществлять анализ собственного капитала, поскольку это помогает выявить его основные составляющие и определить последствия их изменений для финансовой устойчивости.
Динамика изменения собственного капитала определяет объем привлеченного и заемного капитала. В последние годы произошли значительные изменения в структуре денежного капитала, в результате повышения доли привлеченного и заемного капитала.
Основная проблема для каждого предприятия, которую необходимо определить - это достаточность денежного капитала для осуществления финансовой деятельности, обслуживания денежного оборота, создания условий для экономического роста.
Цель моей работы - рассмотрение теоретических аспектов учета собственного капитала, а также практический анализ его состава и движения на примере предприятия.
1. Теоретические вопросы учета и анализа собственного капитала
1.1 Цели и задачи собственного капитала
Собственный капитал представляет собой совокупность материальных ценностей и денежных средств, финансовых вложений и затрат на приобретение прав и привилегий, необходимых для осуществления ее хозяйственной деятельности.
Основные задачи учета собственных средств предприятия сводятся к следующим:
правильное отражение формирования собственного капитала предприятия;
отражение изменения величины и структуры собственного капитала;
отражение иммобилизации собственных средств и выявление причин ее возникновения.
Наибольший интерес представляет функционирующий (активный) капитал, который оказывает самое непосредственное влияние на экономическое, техническое и финансовое состояние предприятия. Структура функционирующего капитала представлена на рисунке 1.1.
Рассмотрим каждый составляющий элемент функционирующего капитала. В основной капитал входят:
Основные средства, предоставляющие собой совокупную стоимость движимого и недвижимого имущества в течение длительного времени находящегося в данной организации. Кроме того, к основным средствам относятся арендованные основные средства с правом последующего выкупа или в конце аренды по условиям договора переходящие в собственность арендатора.
Основные средства создают материально-техническую базу предприятия и обеспечивают условия производственно-хозяйственной деятельности.
Учет наличия и движения основных средств, принятых на баланс организации, ведется на активном счете 01 «Основные средства». Основные средства в коммерческих организациях могут поступать в порядке оплаты акции и/или вклада учредителей акционеров.
Нематериальные активы - это долгосрочные затраты организации на приобретение права пользования земельными участками, природными ресурсами, интеллектуальной собственностью, авторскими правами, различных лицензий и других привилегированных прав. К ним относятся затраты на торговые марки, товарные знаки, «цена фирмы» и другие аналогичные расходы.
Нематериальные активы могут быть вынесены учредителями в счет их вклада в Уставный капитал, могут поступать безвозмездно или приобретаться в процессе деятельности организации.
Нематериальные активы, внесенные учредителями в счет их вкладов в Уставный капитал учитываются по цене договоренности сторон.
Учет наличия и движения объектов нематериальных активов ведется на специальном счете 04 «Нематериальные активы».
Капитальные вложения - это затраты организации в объекты, которые впоследствии будут приняты к бухгалтерскому учету в качестве основных средств, земельных участков и объектов природопользования, нематериальных активов.
Они учитываются обособлено от основных средств на отдельных счетах бухгалтерского учета.
Финансовые вложения - это затраты на долевое участие в Уставном капитале других организаций, на приобретение акций и облигаций на долговременной основе. Кроме того, это и долгосрочные займы, выданные другим организациям под долговые обязательства.
Затраты по финансовым вложениям погашаются в зависимости от характера и вида. Долгосрочные займы погашаются в сроки, установленные договорами. Акции и облигации можно продать по биржевом курсу другим организациям и полностью вернуть деньги в оборот, а вот затраты на долевое участие в уставном капитале других организаций вернуть полностью весьма трудно, только при ликвидации предприятия (если останется ликвидируемое имущество для погашения паевых взносов в уставный капитал).
Второй составной частью функционирующего капитала является оборотный капитал, куда входят:
Производственные запасы - это запасы, предназначенные для обработки, переработки или использования в производстве либо для хозяйственных нужд, средств труда, которые в соответствии с установленным порядком включаются в состав средств в обороте, а также операций, связанных с их заготовлением (приобретением). Производственные запасы целиком потребляются в каждом цикле и полностью переносят свою стоимость на стоимость произведенной продукции.
Синтетический учет производственных запасов ведется на счете 10 «Материалы», к которому открываются субсчета.
Денежные средства - сумма денег в кассе, на расчетных, текущих и иных счетах в банках, денежные переводы, другие наличные денежные средства, предназначенные для обобщения информации о наличии и движении готовой продукции (продуктов производства) и товаров.
1.2 Структура собственного капитала и его формирование
Собственный капитал - это чистая стоимость имущества, определяемая как разница между стоимостью активов (имущества) организации и его обязательствами.
Собственный капитал может состоять из уставного, добавочного и резервного капитала, нераспределенной прибыли (непокрытого убытка), целевого финансирования. Собственный капитал отражен в первом разделе пассива баланса.
Целевое финансирование - это средства, предназначены для обобщения информации о движении средств, предназначенных для осуществления мероприятий целевого назначения, средств, поступивших от других организаций и лиц, бюджетных средств. Средства целевого назначения, полученные в качестве источников финансирования тех или иных мероприятий, отражаются по кредиту счета 86 «Целевое финансирование» в корреспонденции со счетом 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами». Использование целевого финансирования отражается по дебету счета 86 «Целевое финансирование» в корреспонденции со счетами: 20 «Основное производство» или 26 «Общехозяйственные расходы» - при направлении средств целевого финансирования на содержание некоммерческой организации; 83 «Добавочный капитал» - при использовании средств целевого финансирования, полученного в виде инвестиционных средств; 98 «Доходы будущих периодов» - при направлении коммерческой организацией бюджетных средств на финансирование расходов. Аналитический учет по счету 86 «Целевое финансирование» ведется по назначению целевых средств и в разрезе источников поступления их.
Нераспределенная прибыль - часть чистой прибыли, не распределенная между акционерами (учредителями), использованная на накопление имущества хозяйствующего субъекта. Действующее законодательство предоставляет предприятиям (независимо от многообразия форм собственности) право оперативно маневрировать поступающей в их распоряжение прибылью по результатам хозяйственной деятельности после начисления причитающихся к уплате налоговых платежей в бюджет.
Сумма чистой прибыли отчетного года списывается заключительными оборотами декабря в кредит счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» в корреспонденции со счетом 99 «Прибыли и убытки». Сумма чистого убытка отчетного года списывается заключительными оборотами декабря в дебет счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» в корреспонденции со счетом 99 «Прибыли и убытки». Направление части прибыли отчетного года на выплату доходов учредителям (участникам) организации по итогам утверждения годовой бухгалтерской отчетности отражается по дебету счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» и кредиту счетов 75 «Расчеты с учредителями» и 70 «Расчеты с персоналом по оплате труда». Аналогичная запись делается при выплате промежуточных доходов. Списание с бухгалтерского баланса убытка отчетного года отражается по кредиту счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» в корреспонденции со счетами: 80 «Уставный капитал» - при доведении величины уставного капитала до величины чистых активов организации; 82 «Резервный капитал» - при направлении на погашение убытка средств резервного капитала; 75 «Расчеты с учредителями» - при погашении убытка простого товарищества за счет целевых взносов его участников и др. Аналитический учет по счету 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» организуется таким образом, чтобы обеспечить формирование информации по направлениям использования средств. При этом в аналитическом учете средства нераспределенной прибыли, использованные в качестве финансового обеспечения производственного развития организации и иных аналогичных мероприятий по приобретению (созданию) нового имущества и еще не использованные, могут разделяться.
Чистая прибыль - это часть балансовой прибыли, оставшаяся в распоряжении организации после уплаты налогов на прибыль (доход) и отчислений на использованную прибыль.
Рассмотренная выше методика формирования балансовой стоимости «Нераспределенная прибыль отчетного года» позволяет сделать вывод, что этот показатель в течение года характеризует часть собственного капитала предприятия, являющуюся источником финансирования за счет прибыли определенных направлений текущей деятельности предприятия.
Как уже отмечалось, часть стоимости имущества организации формируется за счет собственного капитала, другая часть - за счет обязательств организации перед другими организациями, физическими лицами, своими работниками (заемных средств). Обязательствами организаций являются кратко- и долгосрочные кредиты банка, кредиторская задолженность, займы и обязательства по распределению.
Краткосрочные ссуды организации получает на срок до 1 года под запасы товарно-материальных ценностей, расчетные документы в пути и другие нужды, а долгосрочные - на срок от 1 года на внедрение новой техники, организацию и расширение производства, механизацию производства и другие цели.
Под кредиторской понимают задолженность данной организации другим организациям, которые называются кредиторами. Кредиторов, задолженность которым возникла в связи с покупкой у них материальных ценностей, называют поставщиками, а кредиторов, которым предприятие должно по нетоварным операциям, - прочими кредиторами.
Займы - это полученные от других организаций займы под векселя и другие обязательства, а также средства от выпуска и продажи акций и облигаций организации.
Обязательства по распределению включают в себя задолженности рабочим и служащим по заработной плате, а органам социального страхования и налоговым органам - по платежам в бюджет в связи с тем, что момент возникновения долга предприятия не совпадает со временем его уплаты. Обязательства по распределению по своему экономическому содержанию существенно отличаются от других привлеченных средств, так как образуются путем начисления, а не поступают со стороны.
Уставный капитал представляет собой объединение вкладов собственников предприятия в его имущество в денежном выражении в размерах, определяемых убедительными документами в целях осуществления хозяйственной деятельности.
Уставный капитал относится к наиболее устойчивой части собственного капитала предприятия. Его величина, как правило, не подвергается изменениям в течение года на предприятиях, не изменивших своей формы собственности.
Формирование уставного капитала в акционерных обществах закрытого и открытого типа контролируется на основании учетных записей в журнале - ордере 12. Сальдо по счету 80 «Уставный капитал» должно соответствовать размеру уставного капитала, зафиксированному в учредительных документах организации. Записи по счету 80 «Уставный капитал» производятся при формировании уставного капитала, а также в случаях увеличения и уменьшения капитала лишь после внесения соответствующих изменений в учредительные документы организации. После государственной регистрации организации ее уставный капитал в сумме вкладов учредителей (участников), предусмотренных учредительными документами, отражается по кредиту счета 80 «Уставный капитал» в корреспонденции со счетом 75 «Расчеты с учредителями». Фактическое поступление вкладов учредителей проводится по кредиту счета 75 «Расчеты с учредителями» в корреспонденции со счетами по учету денежных средств и других ценностей. Аналитический учет по счету 80 «Уставный капитал» организуется таким образом, чтобы обеспечивать формирование информации по учредителям организации, стадиям формирования капитала и видам акций.
Возникающее в результате приведенных выше записей дебетовое сальдо по счету 75 «Расчеты с учредителями» на отдельные отчетные даты означает числящуюся за акционерами (участниками) задолженность, когда ими еще не внесена полная сумма произведенной подписки на акции или объявленных в учредительных документах размеров в уставный капитал.
Одна из важных задач финансового контроля (бухгалтерского и аудиторского) - строгое соблюдение принципа стабильности величины уставного капитала, ее соответствия размеру, зафиксированному в учредительных документах предприятия. Балансовая статья «Уставный капитал» раздела I пассива баланса должна быть тождественна зафиксированной в Уставе предприятия сумме.
Резервный капитал включает ту часть собственного капитала предприятия, которая предназначена для покрытия непредвиденных потерь (убытков), а также для выплаты доходов инвесторов, когда не хватает прибыли на эти цели. По существу - это страховой фонд, формируемый в соответствии с законодательством и учредительными документами предприятия. Отчисления в резервный капитал из прибыли отражаются по кредиту счета 82 «Резервный капитал» в корреспонденции со счетом 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)». Использование средств резервного капитала учитывается по дебету счета 82 «Резервный капитал» в корреспонденции со счетами: 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» - в части сумм резервного фонда, направляемых на покрытие убытка организации за отчетный год; 66 «Расчеты по краткосрочным кредитам и займам» или 67 «Расчеты по долгосрочным кредитам и займам» - в части сумм, направляемых на погашение облигаций акционерного общества. Осуществляя бухгалтерский, аудиторский и налоговый контроль за движением средств резервного фонда, необходимо обратить внимание на строгое соблюдение условий формирования этого фонда, а также на правильность отражения этих операций в учете, бухгалтерской и налоговой отчетности.
Добавочный капитал. По кредиту счета 83 «Добавочный капитал» отражаются: прирост стоимости внеоборотных активов, выявляемый по результатам переоценки их, - в корреспонденции со счетами учета активов, по которым определился прирост стоимости; сумма разницы между продажной и номинальной стоимостью акций, вырученной в процессе формирования уставного капитала акционерного общества (при учреждении общества, при последующем увеличении уставного капитала) за счет продажи акций по цене, превышающей номинальную стоимость, - в корреспонденции со счетом 75 «Расчеты с учредителями».
Суммы, отнесенные в кредит счета 83 «Добавочный капитал», как правило, не списываются. Дебетовые записи по нему могут иметь место лишь в случаях: погашения сумм снижения стоимости внеоборотных активов, выявившихся по результатам его переоценки, - в корреспонденции со счетами учета активов, по которым определилось снижение стоимости; направления средств на увеличение уставного капитала - в корреспонденции со счетом 75 «Расчеты с учредителями» либо счетом 80 «Уставный капитал»; распределения сумм между учредителями организации - в корреспонденции со счетом 75 «Расчеты с учредителями». Аналитический учет по счету 83 «Добавочный капитал» организуется таким образом, чтобы обеспечить формирование информации по источникам образования и направлениям использования средств.
2. Роль и значение бухгалтерского учета и анализа собственного капитала в рыночных условиях
В современной российской экономике капитал предприятия выступает как важнейшая экономическая категория и является одним из сравнительно новых объектов бухгалтерского учета и анализа.
Руководство предприятия должно четко представлять, за счет каких источников ресурсов оно будет осуществлять свою деятельность и в какие сферы деятельности будет вкладывать свой капитал.
В условиях рыночной экономики резко повышается значимость финансовых ресурсов, с помощью которых осуществляется формирование оптимальной структуры и наращивание производственного потенциала предприятия, а также финансирование текущей хозяйственной деятельности. От того, каким капиталом располагает субъект хозяйствования, насколько оптимальна его структура, насколько целесообразно он транспортируется в основные и оборотные средства, зависит финансовое благосостояние предприятия и результаты его деятельности.
В связи с вышесказанным огромно значение приобретает правильный и всесторонний учет капитала предприятия, формирующий информацию об отдельных составляющих капитала и их динамике. Данная информация необходима внутренним и внешним пользователям для целей финансового анализа, принятия деловых и управленческих решений.
Анализ хозяйственной деятельности должен начинаться и заканчиваться изучением состояния финансов на предприятии.
Анализ собственного капитала преследует следующие основные цели:
- выявить основные источники формирования собственного капитала и определить последствия их изменений для финансовой устойчивости предприятия;
- определить правовые, договорные и финансовые ограничения в распоряжении текущей и нераспределенной прибыли;
- оценить приоритетность прав получения дивидендов;
- выявить приоритетность прав собственников при ликвидации предприятия.
Анализ состава элементов собственного капитала позволяет выявить его основные функции:
обеспечение непрерывности деятельности;
гарантия защиты капитала, кредитов и возмещение убытков;
участие в распределении полученной прибыли;
участие в управлении предприятием.
Анализ источников формирования и размещения капитала имеет очень большое значение при изучении исходных условий функционирования предприятия и оценке его финансовой устойчивости.
3. Анализ структуры собственного капитала и источников его формирования
Состояние и изменение собственного и заемного капитала, а также структуры заемного капитала имеет большое значение для инвесторов. Динамика источников имущества предприятия представлена в таблице 3.1.
Как показывают данные таблицы 3.1 в структуре источников финансирования организации за три года произошли некоторые изменения. В 2005 году резко увеличилась доля заемного капитала в совокупном капитале организации (с 18,76% до 40,48% или на 21,72 процентных пункта). Соответственно, на столько же снизилась доля собственного капитала. Это произошло в результате значительного увеличения суммы краткосрочных обязательств на 50502 тыс. руб., а они возросли за счет увеличения суммы кредиторской задолженности. Все вышесказанное характеризует отрицательную тенденцию 2005 года. Положительным моментом в этом периоде можно назвать увеличение собственного капитала на 33850 тыс. руб. за счет прибыли отчетного года, и соответствующее увеличение ее доли в собственном капитале на 30,61%.
За 2006 год доля собственного капитала увеличилась на 8,11%. Соответственно, на столько же снизилась доля заемного капитала. Это снижение произошло за счет уменьшения краткосрочных обязательств на 27726 тыс. руб., а они снизились за счет суммы кредиторской задолженности на 70,95% (38448 тыс. руб.). В составе заемных средств обозначились прочие обязательства, но они не повлияли на увеличение заемного капитала. Величина собственного капитала уменьшилась на 17936 тыс. руб. Это произошло в результате снижения нераспределенной прибыли в 2006 году. Темпы роста источников финансирования в 2005 году превышают темпы роста источников финансирования в 2006 году. В анализируемом периоде произошел перелом в соотношении собственного и заемного капитала в пользу собственного (81,12%).
Таблица 3.1 - Динамика источников имущества
Показатели |
Абсолютные значения, тыс. руб. |
Абсолютные отклонения, тыс. руб. |
Темп роста, % |
|||||
2004 |
2005 |
2006 |
2005 к 2004 |
2006 к 2005 |
2005 к 2004 |
2006 к 2005 |
||
Всего источников финансирования |
75298 |
159650 |
113988 |
+84352 |
-45662 |
212,04 |
71,40 |
|
из них: 1 Собственный капитал |
61169 |
95019 |
77083 |
+33850 |
-17936 |
155,34 |
81,12 |
|
-в % ко всему капиталу |
81,24 |
59,51 |
67,62 |
-21,73 |
8,11 |
- |
- |
|
2 Заемный капитал, всего |
14129 |
64631 |
36905 |
+50502 |
-27726 |
457,44 |
57,10 |
|
- в % ко всему капиталу |
18,76 |
40,48 |
32,38 |
+21,72 |
-8,1 |
- |
- |
|
в том числе: 2.1 Долгосрочные кредиты и займы |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
-в % ко всему заемному капиталу |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
2.2 Краткосрочные обязательства, всего |
14129 |
64631 |
36905 |
+50502 |
-27726 |
457,44 |
57,10 |
|
-в % ко всему заемному капиталу |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
в том числе: 2.2.1 Краткосрочные кредиты и займы |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
-в % ко всему заемному капиталу |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
2.2.2 Кредиторская задолженность |
14129 |
64631 |
26183 |
50502 |
-38448 |
457,44 |
40,51 |
|
-в % ко всему заемному капиталу |
- |
- |
70,95 |
- |
+70,95 |
- |
- |
|
2.2.3 Прочие обязательства |
- |
- |
10722 |
- |
+10722 |
- |
- |
|
-в % ко всему заемному капиталу |
- |
- |
29,05 |
- |
+29,05 |
- |
- |
Положительно для организации то, что в среднем собственный капитал увеличился, а отрицательно - самый высокий темп роста наблюдается по кредиторской задолженности (457,4%).
Для анализа собственного капитала используются коэффициенты деловой активности, которые представлены в таблице 3.2.
Данные таблицы 3.2 показывают, что в период с 2004 г. по 2006 г. ресурсоотдача увеличилась. Значит, в организации быстрее совершался полный цикл производства и обращения, приносящий прибыль. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала незначительно увеличился в 2006 г. по сравнению с 2005 г. - на каждый рубль инвестированных собственных средств приходится лишь 0,07 тыс. руб. выручки от реализации. Произошло расширение кредиторской задолженности на 0,63 пункта.
Для анализа структуры собственного капитала, выявления причин изменения отдельных его элементов и оценки этих изменений за анализируемый период составим таблицу 3.3.
Таблица 3.3 - Динамика структуры собственного капитала
Источники капитала |
2004 г. |
2005 г. |
2006 . |
Абсолютные отклонения 2006 г к 2004 г. |
Темп роста, % 2006 г. к 2004 г. |
|||||
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
% |
|
||
Уставный капитал |
83 |
0,14 |
83 |
0,09 |
83 |
0,11 |
- |
-0,03 |
- |
|
Добавочный капитал |
57802 |
94,50 |
57802 |
60,83 |
57802 |
74,99 |
- |
-19,51 |
- |
|
Резервный капитал |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
Фонд социальной сферы |
3284 |
5,37 |
8049 |
8,47 |
- |
- |
-3284 |
-5,37 |
- |
|
Нераспределенная прибыль отчетного года |
- |
- |
29084 |
30,61 |
6358 |
8,25 |
-22726 |
-22,36 |
21,86 |
|
Нераспределенная прибыль прошлых лет |
- |
- |
- |
- |
12839 |
16,66 |
+12839 |
+16,66 |
- |
|
Итого собственный капитал |
61169 |
- |
95018 |
- |
77082 |
- |
+15913 |
- |
126,01 |
Таблица 3.2 - Коэффициенты деловой активности
Наименование коэффициента |
Способ расчета |
2004 г. |
2005 г. |
2006 г. |
Абсолютные отклонения 2006 г. к 2004 г. |
|
1 Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача) |
1,50 |
1,85 |
2,16 |
+0,66 |
||
2 Коэффициент отдачи собственного капитала (коэффициент оборачиваемости собственного капитала) |
2,02 |
3,12 |
3,19 |
+1,17 |
||
3 Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности |
8,75 |
4,58 |
9,38 |
+0,63 |
Как видно из таблицы 3.3 за анализируемый период произошли значительные изменения в структуре собственного капитала
Если в 2004 г. он состоял на 94,50% из добавочного капитала и на 0,14% из уставного, то к концу 2006 г. его состав значительно расширился за счет остатка нераспределенной прибыли.
Размер уставного капитала за анализируемый период не изменился и остался равным 83 т.р., однако его удельный вес в составе источников собственного капитала снизился с 0,14% до 0,11%. Сумма добавочного капитала также осталась неизменной и равна 57802 тыс. руб. Произошло снижение удельного веса добавочного капитала на 19,51%, за счет образования дополнительных источников формирования собственного капитала:
нераспределенной прибыли отчетного года в размере 6358 тыс. руб.
нераспределенной прибыли прошлых лет в размере 12839 тыс. руб.
Эти дополнительные источники значительно повлияли на увеличение собственного капитала предприятия. Их удельный вес в его структуре составил соответственно: 8,25% и 16,66%
Структура капитала анализируемого предприятия не несет в себе большого риска для инвесторов, так как предприятие работает преимущественно на собственном капитале.
4. Анализ наличия и движения собственного капитала
Для того чтобы проанализировать состояние и движение собственного капитала необходимо составить аналитическую таблицу 3.4.
Таблица 3.4 - Анализ движения собственного капитала
Наименование статей |
Коэффициент поступления |
Коэффициент выбытия |
|||||
2004 г. |
2005 г. |
2006 г. |
2004 г. |
2005 г. |
2006 г. |
||
Уставный капитал |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
Добавочный капитал |
- |
- |
- |
0,18 |
- |
- |
|
Резервный капитал |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
Нераспределенная прибыль прошлых лет |
- |
- |
2,78 |
- |
0,21 |
1,61 |
|
Фонды социальной сферы |
1,02 |
- |
- |
- |
0,21 |
- |
|
Резервы предстоящих расходов и платежей |
- |
- |
1,07 |
- |
- |
- |
|
Оценочные резервы |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Для расчета коэффициентов поступления и выбытия применялись формулы:
По данным таблицы 3.4 видно, что на предприятии практически отсутствует движение капитала. Значения коэффициентов выбытия значительно превышают значения коэффициентов поступления. Это говорит о том, что на предприятии заморожен процесс наращивания капитала. Наращивание средств происходит только по статье нераспределенная прибыль прошлых лет (+2,78 пункта).
Анализ собственных средств предприятия предполагает определение фактического размера средств и факторов, влияющих на их динамику.
Таблица 3.5 - Расчет наличия собственного капитала
Показатели |
2004 г. |
2005 г. |
2006 г. |
Абсолютные отклонения 2006 г. к 2004 г. |
|
1 Уставный капитал |
83 |
83 |
83 |
- |
|
2 Добавочный капитал |
57802 |
57802 |
57802 |
- |
|
3 Резервный капитал |
- |
- |
- |
- |
|
4 Фонд социальной сферы |
3284 |
8049 |
- |
-3284 |
|
5 Нераспределенная прибыль отчетного года |
- |
29084 |
6358 |
+6358 |
|
6 Нераспределенная прибыль прошлых лет |
- |
- |
12839 |
+12839 |
|
Итого источников собственных средств |
61169 |
95018 |
77082 |
+15913 |
|
1 Нематериальные активы |
584 |
296 |
296 |
-288 |
|
2 Основные средства |
48726 |
51909 |
62559 |
+13833 |
|
3 Незавершенное строительство |
11042 |
25063 |
22306 |
+11264 |
|
4 Долгосрочные финансовые вложения |
1,7 |
1,7 |
- |
- |
|
5 Прочие внеоборотные активы |
- |
- |
- |
- |
|
6 Убыток |
- |
- |
- |
- |
|
Итого исключается |
60352 |
77268 |
85161 |
+24809 |
|
Собственные оборотные средства |
817 |
17750 |
8079 |
+7262 |
По данным таблицы 3.5 за анализируемый период собственные оборотные средства предприятия выросли на 7262 тыс. руб. и составили в 2006 г. - 8079 тыс. руб. Положительный показатель собственных оборотных средств говорит об увеличении получаемой предприятием прибыли. Отрицательное влияние на сумму собственных оборотных средств оказало увеличение показателя незавершенного строительства на 11264 тыс. руб.
5. Проблемы совершенствования учета и анализа собственного капитала
В условиях рыночной экономики любая коммерческая организация стремится к извлечению экономических выгод, именно эта целевая направленность в деятельности является существенной в деловой активности организации, это же обстоятельство признается важнейшим с точки зрения условий формирования финансовых ресурсов любой организации, ее финансового капитала. Все заинтересованные лица могут быть рассмотрены как «поставщики» финансовых ресурсов (капитала) организации, в связи с этим важное значение приобретает финансовый контроль за соблюдением экономических интересов ее участников. Основным источником полезной (понятной, прозрачной, достоверной, существенной, надежной) информации должна служить финансовая отчетность. Эта информация нужна широкому кругу пользователей при принятии экономических решений.
Необходимость ведения в практический деловой оборот финансовой отчетности организации связана еще и с тем, что во многих случаях учредитель (участник, собственник) не осуществляет руководство деятельностью экономического субъекта (юридического лица) лично, а делегирует права оперативного управления исполнительному органу.
Независимо от формы управления руководство коммерческой организацией согласно пункта 3 ст. 53 Гражданского кодекса РФ должно действовать в интересах подставляемого им юридического лица добросовестно и разумно и в рамках представленных полномочий. От вступившего в права руководства организации, учредитель, участник или собственник в соответствии с действующим законодательством получает соответствующую внешнюю информацию, которая является основой финансового контроля, оценки качества менеджмента, управления собственным капиталом.
Неинформированность собственника о реальном положении дел в организации создает угрозу финансовой нестабильности, недополучения ожидаемых выгод или получения прямых убытков, а также потенциального банкротства. Единство возможным способом осуществления финансового контроля со стороны собственников представляется финансовая годовая отчетность, составляемая на основе данных бухгалтерского учета, а также аудиторского заключения о качестве этой отчетности и ее пригодности для осуществления финансового контроля. Отчетные данные о собственном капитале должны быть представлены в соответствующем разделе бухгалтерского баланса как минимум следующими показателями, представленными в таблице 1.
Таблица 1 - Показатели собственного капитала
В соответствии с разделом IV«Содержание бухгалтерского баланса»ПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчетность организаций» |
В соответствии с формой №1по приказу Минфина РФот 13.01.2004 г. № 4н«О формах бухгалтерской отчетности организации» |
|
1. Уставный капитал2. Добавочный капитал3. Резервный капиталв том числе:резервы, образованные в соответствии с законодательством;резервы, образованные в соответствии с учредительными документами;4. Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток - вычитается) |
1. Уставный капитал2. Добавочный капитал3. Резервный капиталв том числе:резервы, образованные в соответствии с законодательством;резервы, образованные в соответствии с учредительными документами.4. Фонд социальной сферы.5. Целевые поступления и финансирование.6. Нераспределенная прибыль прошлых лет.7. Непокрытый убыток прошлых лет.8. Нераспределенная прибыль отчетного года.9. Непокрытый убыток отчетного года. |
Приведенные в таблице 1 данные показывают, что составляющие собственного капитала, безусловно, важны в создании механизма правоприменения всех участников рыночных отношений; их раскрытие также предусмотрено международными стандартами финансовой отчетности, национальными законодательными актами других стран, участников мирового рынка. Отражение в отчетности других составляющих капитала не обеспечивает системности данных и полезности для целей финансового контроля, принятия деловых и управленческих решений.
Наиболее адекватный способ раскрытия составных частей собственного капитала коммерческих организаций (акционерных обществ) представлен в таблице 2.
Таблица 2 - Собственный капитал акционерных обществ
Минимальные требования к элементам отчетности, вытекающих из гражданского законодательства |
Дополнительное расширение информации о капитале |
Раскрытие информации по инициативе руководства (исполнительного органа общества) |
||
Предусмотренное учредительными документами общества |
Существенно и уместно для пользования в соответствии с нормативными актами |
|||
1. Уставный капитал (всего), в т.ч.: привилегированные акции; обыкновенные акции |
Количество акций каждого типа номинальная стоимость каждого типа. Права и привилегии. |
Задолженность по взносам в уставный капитал. Собственные акции, выкупленные у акционеров. |
Количество акций в обращении. Акции зарегистрированные для выпуска акционерным обществом. Сведения о невыплаченных дивидендах. |
|
2. Эмиссионный доход (всего), в т.ч.: по привилегированным акциям; по обыкновенным акциям. |
По акциям каждого типа. |
|||
3. Резервный капитал |
Резервы, создаваемые в добровольном порядке |
Резервы по сомнительным долгам. |
||
4. Реинвестированная прибыль |
Фонды, создаваемые из прибыли |
Нераспределенная прибыль. Непокрытый убыток. Целевые финансирования и поступления. Доходы будущих периодов. Переоценка активов. Прирост имущества и т.д. |
||
5. Миноритарные собственники |
Количество и категории акций аффилированных лиц |
Количество и категории акций аффилированных лиц |
Состав держателей акций. Количество и категории акций, аффилированных лиц. |
Данные о величине уставного капитала (включая миноритарных акционеров) и эмиссионного дохода по акциям каждого типа характеризуют фактические затраты, которые понесли акционеры в связи с приобретением прав требований. Это показатель важен в оценке доходности акционерного и собственного капитала, рентабельности собственного капитала, а также в оценке финансового риска собственника.
Сведения о реинвестированной прибыли характеризует наращивание капитала, рост инвестиционных возможностей и степень покрытия имущественных рисков организации.
В целом указанные статьи бухгалтерского баланса характеризуют размер собственного капитала организации и основные пропорции воспроизводства финансового капитала собственника.
Такого характера сведения о собственном капитале представляют интерес не только для собственников, но и для партнеров организации по бизнесу, инвесторов, кредиторов и персонала организации. Появляется практическая возможность определять цену собственного капитала организации, сравнивать ее с доходностью, обеспечиваемой в рамках данной организации третьими лицами. Кроме того, раскрывается информация об использованных резервах организации.
Информация о движении собственного капитала в течение года (остатки на начало и конец года, приток и изъятие капитала) в соответствии с требованиями международных стандартов финансовой отчетности должна раскрываться, прежде всего, с учетом привилегированных и обыкновенных акций. Основное предназначение отчета о движении собственного капитала состоит в характеристике изменения финансового положения собственника в рамках им же созданной коммерческой организации.
5.1 Рекомендации по совершенствованию учета собственного капитала и увеличению его доходности
Для улучшения финансового состояния и совершенствования бухгалтерского учета собственного капитала предприятия представляются возможными следующие рекомендации:
– увеличить уставный капитал общества с целью повышения его финансовых гарантий;
– создать резервный фонд, а также совершенствовать его учет и отражения в бухгалтерском балансе;
– совершенствовать бухгалтерскую отчетность общества в целях возможности ее использования для финансового анализа всеми участниками рынка;
– изменение порядка учета фонда социальной сферы в соответствии с новым планом счетов.
В бухгалтерском учете акционерного общества отражаемая величина уставного капитала соответствует сумме зафиксированной в учредительных документах, как совокупность акций по номинальной стоимости, принадлежащих учредителями (акционерам). Это положение зафиксировано ст. 25 Закона «Об акционерных обществах».
Юридическое значение уставного капитала состоит в том, что его размер определяет те пределы минимальной имущественной ответственности, которые акционерное общество имеет по своим обязательствам. Экономическая и практическая роль создания уставного капитала путем размещения акций заключается в возможности оперативного привлечения финансовых средств, необходимых как для начала, так и для продолжения (при необходимости) реальной хозяйственной деятельности.
Уставный капитал может быть увеличен либо за счет дополнительной эмиссии акций, либо без привлечения дополнительных инвестиций.
Практика крупных западных фирм показывает, что большинство из них крайне неохотно прибегают к выпуску дополнительных акций. Причин тому несколько. Во-первых, дополнительная эмиссия акций является весьма дорогостоящей и длительной во времени процессом. По оценке западных экспертов расходы могут составлять 5-10% номинала общей суммы выпускаемых ценных бумаг. Во-вторых, эмиссия может сопровождаться спадом рыночной цены акций фирмы-эмитента.
Увеличение уставного капитала без привлечения дополнительных инвестиций возможно только в пределах суммы нераспределенной прибыли, которая отражается в системе бухгалтерского учета на счете 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» и добавочного капитала. Это можно сделать следующим образом:
– увеличить номинальную стоимость выпущенных ранее акций, с обязательным изъятием из обращения старых, или выпустить новые, так называемые бонусные акции. Порядок проведения бонусной эмиссии акций начинается с определения коэффициента увеличения уставного капитала (К), который рассчитывается по формуле:
,
где УКП - первоначальный размер уставного капитала
ДК - дополнительный капитал, включаемый в уставный капитал.
На этом полученный коэффициент должен увеличить номинальную стоимость акций, принадлежащих каждому акционеру.
Выпуск бонусных акций не изменяет размера собственного капитала, а лишь переводит часть его с одного синтетического счета на другой, не влияя при этом на финансовые результаты.
Для повышения собственных финансовых гарантий общества целесообразно увеличить размер его уставного капитала до 20% от общей суммы собственного капитала за счет части средств добавочного капитала.
При этом коэффициент увеличения уставного капитала будет равен:
Хозяйственные операции по образованию и увеличению уставного капитала будет следующие:
сумма зарегистрированного уставного капитала
отражено увеличение уставного капитала
Поскольку положительным фактором финансовой устойчивости является наличие источников формирования запасов, а отрицательным фактором - величина запасов сверх установленных нормативов, то основными способами выхода из кризисного финансового состояния будут:
– пополнение источников формирования запасов и оптимизация их структур;
– обоснованное снижение уровня запасов.
Снижение уровня запасов происходит в результате планирования остатков запасов, а также реализации неиспользованных товарно-материальных ценностей. Наиболее безрисковым способом пополнения источников формирования запасов, а также наиболее существенным фактором повышения финансовой устойчивости предприятия является увеличение собственного капитала.
Важной проблемой, находящейся на стыке финансового анализа и финансового планирования, является определение необходимых темпов накопления собственного капитала. Данные показатели можно определить, исходя из целей обеспечения нормальных минимальных значений финансовых коэффициентов, характеризующих финансовую устойчивость предприятия.
Исходя из того, что для восстановления финансовой устойчивости предприятию наряду с пополнением источников формирования запасов необходимо обоснованно снижать уровень самих запасов. Необходимый прирост собственного капитала может быть рассчитан при условии неизменности величины запасов в следующем периоде.
Увеличение собственного капитала может быть осуществлено в результате накопления или консервации нераспределенной прибыли для целей основной деятельности со значительным ограничением использования ее на непроизводственные цели, а также в результате распределения чистой прибыли в резервные фонды, образуемые в соответствии с учредительными документами.
Мировая практика показывает, что для всякого акционерного предприятия обязательно постепенное образование резервного капитала. Это важное положение нашло отражение в ст. 35 Закона РФ «Об акционерных обществах».
Предельный размер резервного фонда находится в прямой зависимости от размера уставного капитала. В мировой практике предельная сумм резервного капитала колеблется от 10% до 40% уставного капитала. Отражение в учете формирования резервного фонда отражается следующими бухгалтерскими проводками.
Д сч. 88 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)»
К сч. 86 «Резервный капитал»
Весьма важным является вопрос, как отражать резервный капитал (фонд) в балансе.
В свете нового счетного плана счетов это самостоятельная статья баланса, которая находится в «Пассиве» и называется «Резервный капитал». Смысл этой статьи заключается в том, что она обозначает известные свойства актива - неделимости его, а именно, необращаемости его на текущие нужды, достигается тем, что некоторая часть ценностей может обособляться в особый, неприкосновенный для иных целей запас средств, предназначенный исключительно для обслуживания того или иного вида резервного капитала. Такое обособление совершается в форме помещения в высоколиквидные цены бумаги. Другая статья в пассиве «Резервный капитал» несет в себе обозначение всех тех отчислений из чистой прибыли, которые сделаны до известного момента.
Дифференциация резервного капитала в учете и балансе нашла широкое распространение в мировой практике. Так, во многих странах каждому из видов ресурсов соответствует отдельная статья баланса. Детализация статей баланса по отдельным видам ресурсов, с одной стороны, повышает аналитичность баланса, с другой усиливает контроль за образованием и использованием средств указанных источников.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
С вступлением в силу Закона РФ «О бухгалтерском учете» и Положение о бухгалтерской отчетности организации изменились подходы к целям составления отчетности. Эти нормативные документы, определяющие направления развития учета и отчетности на ближайшие годы, закрепили тот факт, что составление бухгалтерской отчетности преследует не столько финансовые цели, сколько цели ликвидации информационного вакуума. Согласно нормативным и законодательным документам, главным назначением бухгалтерской отчетности является получение информации, дающей достоверное и полное представление об имущественном и финансовом положении организации для всех участников рынка.
В международной практике одним из наиболее распространенных типов примечаний к отчетности является раскрытие состава и структуры акционерного капитала и прав акционеров.
Бухгалтерской службе предприятия при раскрытии информации о собственном капитале следует руководствоваться концепцией остаточного подхода к определению его величины, как предусмотрено Гражданским кодексом РФ и международными стандартами бухгалтерского учета. Согласно данному подходу величина собственного капитала характеризуется стоимостью его чистых активов, на основании балансовой стоимости активов и пассивов, которая может не совпадать с их рыночной стоимостью.
Помимо раскрытия информации о величине чистых активов и причинах ее изменения по сравнению с предыдущим периодом, в пояснениях к бухгалтерскому балансу должна содержаться информация об отдельных составляющих собственного капитала и их динамике.
Необходимость раздельного рассмотрения статей собственного капитала связана с тем, что каждая из них является характеристикой правовых и иных ограничений, способности предприятия распорядиться своими активами. В определенной степени данная информационная потребность удовлетворяется за счет отчета о движении капитала. Вместе с тем, нуждаются в дополнительном раскрытии наиболее существенные изменения в основных элементах собственного капитала. В первую очередь это касается такой комбинированной статьи баланса как «Добавочный капитал», объединяющий весьма разнородные по своей экономической природе статьи. Особого внимания заслуживает информация об изменении добавочного капитала в результате переоценки основных средств. В зарубежной практике раскрытию такой информации уделяется особое внимание.
Учитывая значение информации о составе и структуре собственного капитала для анализа способности предприятия к самофинансированию, необходимо предусмотреть ее раскрытие в пояснениях к отчету с тем, чтобы внешний пользователь имел возможность принимать нужные решения.
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1. Ануфриев В.Е. Учет капитала предприятия // Бухгалтерский учет. 2005. №5 с. 5-13.
2. Балабанов И.Т. Анализ и планирование финансы хозяйствующего субъекта. - Москва.: «Финансы и статистка», 2004.-112 с.
3. Барышников Н.П. Бухгалтерский учет, отчетность и налогообложение. Том 2. 2-е издание. Москва: Информационно-издательский дом «Финансы», 2005.
4. Барышников Н.П. В помощь бухгалтеру и аудитору. Москва: Информационно-издательский дом. «Финансы», 2006 г.
5. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Комплексный анализ бухгалтерской отчетности. - Москва: Издательство «Дело и сервис», 2006.
6. Ефимова О.В. Анализ собственного капитала. // Бухгалтерский учет №1. 2003.
7. Ефимова О.В. Анализ собственного капитала. //Бухгалтерский учет №11. 2003.
8. Ефимова О.В. Годовая отчетность для целей финансового анализа // Бухгалтерский учет №2 2004.
9. Ковалев В.В. Модели анализа и прогнозирование источников финансирования // Бухгалтерский учет №7 2005 г.
10. Козлова Е.П., Парашутин Н.В. и др. «Бухгалтерский учет». М.; финансы и статистика, 2004.
11. Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет. М.; Инфра-М.2004.
12. Николаева С.А. Нормативное регулирование бухгалтерского учета // Бухгалтерский учет №2. 2003.
13. Новодворский В.Д. «Об акционерном обществе, его уставом и резервном капитале»//Бухгалтерский учет №11. 2004.
14. Закон РФ «Об акционерных обществах».
15. Хорин А.Н. «Финансовая отчетность организации: цель составления»//Бухгалтерский учет. 2006 №7.
16. Хорин А.Н. «Финансовая отчетность организации: раскрытие основных элементов форм отчетности//Бухгалтерский учет №8. 2006.
17. Новый план счетов.
Подобные документы
Роль и значение бухгалтерского учета и анализа собственного капитала в рыночных условиях, задачи учета и пути его совершенствования. Характеристика элементов функционирующего капитала. Структура и формирование собственного капитала, его показатели.
контрольная работа [33,2 K], добавлен 23.02.2010Понятие собственного капитала, его классификация. Нормативное регулирование бухгалтерского учета собственного капитала. Формирование уставного капитала, учет добавочного и резервного капитала, нераспределенной прибыли. Пути совершенствования учета.
курсовая работа [40,7 K], добавлен 07.11.2013Организация учета собственного капитала: понятие, сущность, структура, принцип размещения. Анализ учета собственного капитала ООО "Пассаж", его документального оформления. Характеристика состава и структуры собственного капитала, его экономический анализ.
курсовая работа [121,3 K], добавлен 29.11.2011Теоретические и правовые основы учета собственного капитала. Организационно-экономическая характеристика СПК «Батьківщина» и ее анализ. Организация учета собственного капитала. Пути совершенствования учета собственного капитала их характеристика.
курсовая работа [58,5 K], добавлен 12.01.2009Состав и структура собственного капитала. Принципы организации и задачи учета собственного капитала. Краткая экономическая характеристика ООО "Галлоп". Раскрытие информации о собственном капитале в отчетности. Автоматизация учета собственного капитала.
курсовая работа [46,4 K], добавлен 08.04.2012Цели и задачи учета собственного капитала, источники его формирования. Состав собственных средств. Краткая характеристика ТОО "Джи Ауреус" и основы построения бухгалтерского учета. Особенности экономического анализа и аудита собственного капитала.
курсовая работа [110,6 K], добавлен 20.11.2014Нормативное регулирование бухгалтерского учета собственного капитала. Формирование собственного капитала коммерческой организации. Бухгалтерский, налоговый учет собственного капитала "Новосибирского авиационного производственного объединения им. Чкалова".
курсовая работа [86,1 K], добавлен 06.01.2016Исследования процессов трансформации отношений собственности. Теоретические и правовые основы учета собственного капитала. Понятие, классификация собственного капитала и задачи организации его учета. Пути совершенствования учета на СПК "Батьківщина".
дипломная работа [131,7 K], добавлен 29.03.2009Суть и понятие собственного капитала, его основные составляющие. Учет уставного капитала на предприятиях различной организационно-правовой формы и формы собственности. Формирование, использование и организация учета добавочного и резервного капитала.
курсовая работа [45,6 K], добавлен 12.01.2014Характеристика сущности собственного капитала акционерных обществ, классификация, нормативно-правовые основы организации бухгалтерского учета, разработка практических рекомендаций по ведению его учета в ООО с применением информационных технологий.
курсовая работа [45,0 K], добавлен 23.11.2010