Размещено на http://www.allbest.ru/

Содержание

Введение

1.Теоретические и методические основы анализа прибыли и рентабельности

2.Общая экономическая характеристика ОАО «Машиностроительный завод»

3.Анализ размеров прибыли и рентабельности предприятия ОАО «Машиностроительный завод»

3.1 Анализ динамики прибыли и структуры ее формирования

3.2 Анализ влияния факторов на прибыль

3.3 Показатели рентабельности предприятия. Факторный анализ рентабельности

Заключение

Список используемой литературы

Введение

Прибыль представляет собой конечный финансовый результат, характеризующий производственно-хозяйственную деятельность всего предприятия. Рост прибыли является основой для самофинансирования деятельности предприятия, расширенного воспроизводства. За счет нее выполняется часть обязательств перед бюджетом, банками и другими предприятиями. Таким образом, прибыль становится важнейшим показателем оценки производственной и финансовой деятельности предприятия.

В современных рыночных условиях, при нестабильной экономической ситуации достижение высоких результатов работы предприятия связано с риском, поэтому актуальной становится проблема управления прибылью, анализа ее структуры, и поиск возможностей ее роста. В связи с этим выбранная тема курсовой работы весьма актуальна.

Цель курсовой работы - исследования анализа прибыли и рентабельности на предприятии.

Достижение указанной цели предусматриваю решение следующих задач:

1)изучить теоретические основы прибыли и рентабельности на предприятии;

2)дать краткую организационно-экономическую характеристику предприятия;

3)проанализировать прибыль и рентабельность на предприятии;

4)предложить пути увеличения прибыли и рентабельности на предприятии ОАО «Машиностроительный завод».

В качестве объекта исследования выбрано открытое акционерное общество «Машиностроительный завод».

Предметом исследования является бухгалтерская финансовая отчетность ОАО «МСЗ», анализ ее прибыли и рентабельности продукции.

Период исследования выбран 2011-2013 года.

В ходе исследований использовались следующие приемы и методы экономических исследований: монографический, исторический, экономико-статистический и другие.

Информационной базой послужила первичная бухгалтерская и финансовая отчетность ОАО «Машиностроительный завод» за 2011- 2013 гг.: бухгалтерский баланс, приложения к бухгалтерскому балансу, Отчет о финансовых результатах и другие.

1.Теоретические и методические основы анализа прибыли и рентабельности

Прибыль как экономическая категория отражает чистый доход, созданный в сфере материального производства в процессе предпринимательской деятельности. Результатом соединения факторов производства (труда, капитала, природных ресурсов) и полезной производительной деятельности хозяйствующих субъектов является готовая продукция, которая становится товаром при условии ее реализации потребителю.

Как экономическая категория прибыль выражает экономические отношения:

ь между предприятием и работником по поводу оплаты труда;

ь между предприятиями по поводу товарообменных операций;

ь между предприятиями и государством по поводу взаимоотношений с бюджетом.

Эти отношения носят ярко выраженный расчетный характер и имеют множество форм.

Таким образом, прибыль представляет собой превращенную форму прибавочной стоимости, сформированную в процессе общественного воспроизводства для удовлетворения различных интересов предприятия, его собственников, персонала и государства.

В условиях рыночной экономики значение прибыли огромно. Стремление к ее получению ориентирует товаропроизводителей на увеличение объема производства продукции, нужной потребителю, снижение затрат на производство. При развитой конкуренции эти достигается не только цель предпринимательства, но и удовлетворение общественных потребностей. Для предпринимателя прибыль является сигналом, указывающим, где можно добиться наибольшего прироста стоимости, создает стимул для инвестирования в эти сферы. Свою роль играют и убытки. Они высвечивают ошибки в направлении средств, организации производства и сбыта продукции.

Экономическая нестабильность, монопольное положение товаропроизводителей искажают формирование прибыли как чистого дохода, приводят к стремлению получения доходы главным образом в результате повышения цен. Устранению инфляционного наполнения прибыли способствуют финансовое оздоровление экономики, развитие рыночных механизмов ценообразования, оптимальная система налогов. Эти задачи должно выполнять государство в ходе осуществления экономических реформ.

Предприятие должно стремиться если не к получению максимальной прибыли, то, по крайней мере, к тому объему прибыли, который позволял бы ему не только прочно удерживать свои позиции на рынке сбыта своих товаров и оказания услуг, но и обеспечивать динамичное развитие его производства в условиях конкуренции. В конечном итоге это предполагает знание источников формирования прибыли и нахождение методов по лучшему их использованию.

Изучение всех аспектов, связанных с прибылью, показало, что прибыль, исчисленная в бухгалтерском учете, не отражает действительного результата хозяйственной деятельности. Это привело к четкому разграничению понятий бухгалтерская и экономическая прибыль. Первая - результат реализации товаров и услуг, вторая - результат «работы» капитала.

Рассмотрим более подробно отдельные виды прибыли предприятия в соответствии с приведенной ее систематизацией по основным признакам.

1.По источникам формирования прибыли, используемым в ее учете, выделяют прибыль от реализации продукции, прибыль от реализации имущества и прибыль от внереализационных операций.

Прибыль от реализации продукции -- товаров, работ, услуг -- является основным ее видом на предприятии, непосредственно связанным с отраслевой спецификой их деятельности. Аналогом этого термина выступает термин «прибыль по основной деятельности». В обоих случаях под этой прибылью понимается результат хозяйствования по основной производственно-сбытовой деятельности предприятия.

Прибыль от реализации имущества представляет собой доход от продажи изношенных или неиспользуемых видов основных фондов и нематериальных активов, а также излишне закупленных ранее запасов сырья, материалов и некоторых других видов материальных ценностей, уменьшенный на сумму затрат, понесенных предприятием в процессе обеспечения их реализации.

Прибыль от внереализационных операций формально характеризуется термином «доходы от внереализационных операций», однако по своему сущностному содержанию относится к категории прибыли, так как отражается в отчетности в виде сальдо между полученными доходами и понесенными расходами по этим операциям. К составу доходов, формирующих эту прибыль, относятся доходы от паевого участия данного предприятия в деятельности других совместных предприятий с отечественными и зарубежными партнерами (в виде распределенной прибыли на сумму его паев в совместных предприятиях); доходы от принадлежащих предприятию облигаций, акций и других ценных бумаг, выпущенных сторонними эмитентами (в виде сумм процентов и дивидендов); доходы по депозитным вкладам предприятия в банках/полученные штрафы, пени и неустойки и некоторые другие.

2.По источникам формирования прибыли в разрезе основных видов деятельности предприятия выделяют прибыль от операционной, инвестиционной и финансовой деятельности. На первый взгляд кажется, что этот признак классификации идентичен ранее рассмотренному, но это не так. Только первые позиции систематизации прибыли по этим признакам совпадают, так как операционная прибыль является результатом операционной (производственно-сбытовой или основной для данного предприятия) деятельности. Что касается инвестиционной деятельности, то ее результаты отражены частично в прибыли от внереализационных операций (в виде доходов от участия в совместных предприятиях, от владения ценными бумагами и от депозитных вкладов), а частично - в прибыли от реализации имущества (такая реализация активов носит характер дезинвестиций и является предметом инвестиционной деятельности предприятия).

Особого рассмотрения требует понятие прибыли от финансовой деятельности, основные денежные потоки по которой связаны с обеспечением предприятия внешними источниками финансирования (привлечение дополнительного акционерного или паевого капитала, эмиссия облигации или других долговых ценных бумаг, привлечение кредита в различных его формах, а также обслуживание привлеченного капитала путем выплаты дивидендов и процентов и погашения обязательств по основному долгу). Казалось бы, что такое содержание денежных потоков не может сформировать прямо прибыль предприятия, так как в конечном счете возвращать всегда приходится больше денежных средств, чем получено. Вместе с тем, в процессе финансовой деятельности как собственный, так и заемный капитал, привлеченный из внешних источников, может быть получен на более или менее выгодных для предприятия условиях, что соответственно отразится на результатах операционной или инвестиционной прибыли. Поэтому под прибылью от финансовой деятельности понимается косвенный эффект от привлечения капитала из внешних источников на условиях более выгодных, чем среднерыночные (методика расчета такого эффекта рассматривается в соответствующем разделе). Кроме того, в процессе финансовой деятельности может быть получена и прямая прибыль на вложенный собственный капитал путем использования эффекта финансового левериджа, обеспечения получения депозитного процента по среднему остатку денежных средств на расчетном или валютном счетах и т п.

По составу элементов, формирующих прибыль, различают маржинальную, валовую и чистую прибыль предприятия. Под этими терминами понимают обычно различную степень «очистки» полученных предприятием чистых доходов от понесенных им в процессе хозяйственной деятельности затрат.

Так, маржинальная прибыль характеризует сумму чистого дохода от операционной деятельности (валового дохода предприятия от этой деятельности, уменьшенного на сумму налоговых платежей за счет него) за вычетом суммы переменных затрат. Валовая прибыль характеризует сумму чистого дохода от операционной деятельности за вычетом всех операционных расходов, как постоянных, так и переменных. Чистая прибыль характеризует сумму валовой прибыли, уменьшенную на сумму налоговых платежей за счет нее.

По характеру налогообложения прибыли выделяют налогооблагаемую и не облагаемую налогом ее части. Такое деление прибыли играет важную роль в формировании налоговой политики предприятия, так как позволяет оценивать альтернативные хозяйственные операции с позиций конечного их эффекта. Состав прибыли, не подлежащей налогообложению, регулируется соответствующим законодательством.

По характеру инфляционной «очистки» прибыли выделяют номинальный и реальный ее виды Реальная прибыль характеризует размер номинально полученной ее суммы, скорректированный на темп инфляции в соответствующем периоде.

По рассматриваемому периоду формирования выделяют прибыль предшествующего периода (т е. периода, предшествующего отчетному), прибыль отчетного периода и прибыль планового периода (планируемую прибыль). Такое деление используется в целях анализа и планирования для выявления соответствующих трендов ее динамики, построения соответствующего базиса расчетов и т.п.

По регулярности формирования выделяют прибыль, которая формируется предприятием регулярно, и так называемую «чрезвычайную» прибыль. Термин «чрезвычайная» прибыль, широко используемый в странах с развитой рыночной экономикой, характеризует необычный для данного предприятия источник ее формирования или очень редкий характер ее формирования. Примером чрезвычайной прибыли может служить прибыль, полученная от продажи одного из филиалов предприятия.

По характеру использования в составе прибыли, остающейся после уплаты налогов и других обязательных платежей (чистой прибыли), выделяют капитализируемую и потребляемую ее части. Капитализированная прибыль характеризует ту ее сумму, которая направлена на финансирование прироста активов предприятия, а потребленная прибыль -- ту ее часть, которая израсходована на выплаты собственникам (акционерам), персоналу или на социальные программы предприятия. В странах с развитой рыночной экономикой для характеристики этих видов прибыли используются термины соответственно нераспределенная и распределенная прибыль.

По значению итогового результата хозяйствования различают положительную прибыль (или собственно прибыль) и отрицательную прибыль (убыток). В нашей практике эта терминология получила пока ограниченное распространение, хотя и встречается в экономических публикациях последних лет по вопросам бухгалтерского учета

Несмотря на довольно значительный перечень рассмотренных классификационных признаков, он, тем не менее, не отражает всего многообразия видов прибыли, используемых в научной терминологии и предпринимательской практике.

Таким образом, прибыль как экономическая категория отражает доход, созданный в процессе предпринимательской деятельности. Результатом соединения факторов производства (труда, капитала, природных ресурсов) и полезной производительной деятельности хозяйствующих субъектов является произведенная продукция, которая становится товаром при условии ее реализации потребителю.

Обобщающим показателем анализа и оценки эффекта деятельности предприятия на определенных стадиях его формирования является финансовый результат. В плане счетов, действующем с 2000 г., открывается сопоставляющий синтетический счет 99 «Прибыли и убытки», предназначенный для выявления конечного финансового результата деятельности любого предприятия. Счет прибылей и убытков связан с другими синтетическими счетами бухгалтерского учета, которые отражают движение: доходов и расходов предприятия. Так, на счете 90 «Продажи» формируется финансовый результат от экономической деятельности, который отражается в отчетности формой №2 «Отчет о, прибылях и убытках» в двух показателях: валовая прибыль и прибыль от продаж.

В процесс е формирования финансовых результатов рассчитывают:

-валовую прибыль (П_в);

-прибыль (убыток) от продаж (П_пр);

-прибыль (убыток) до налогообложения (П_дн );

-чистую прибыль (убыток) отчетного периода (П_ч).

Если валовая прибыль рассчитывается как разность между выручкой от продаж и себестоимостью реализованной продукции, то прибыль oт продаж формируется как разность между выручкой от продаж и полной себестоимостью реализованной продукции, включающей в себя себестоимость реализованной продукции, коммерческие и управленческие расходы.

Валовая прибыль рассчитывается по формуле:

где В - выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг пр. (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей);

С - себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг.

Прибыль (убыток) от продаж рассчитывается по формуле:



где Р_к - коммерческие расходы;

Р_упр - управленческие расходы.

Действующая форма № 2 «Отчет о финансовых результатах» и данные счетов 90 «Продажи» и 91 «Прочие доходы и расходы» (по новому счетному плану) позволяют рассчитать прибыль (у6ыток) от обычной деятельности как в целом за год, так и в поквартальном разрезе. Финансовый результат от всех видов обычной деятельности выражается показателем «Прибыль (убыток) до налогообложения», рассчитываемым по формуле:

,

где ПРП, ПРУ - проценты к получению, проценты к уплате;

ДУ - доходы от участия в других организациях;

ПОД, ПОР - прочие операционные доходы и расходы;

ВРД, ВРР - внереализационные доходы и расходы.

Конечным финансовым результатом деятельности предприятия является чистая прибыль (убыток) отчетного периода, которая формируется на счете 99 «Прибыли и убытки» и рассчитывается по формуле:

,

где НА - отложенные налоговые активы;

НО - отложенные налоговые обязательства;

Н_п - текущий налог на прибыль.

Чистая прибыль является основным показателем для объявления дивидендов акционерам, а также источником средств, направляемых на увеличение уставного и резервного капитала, капитализации прибыли предприятия. Заключительными записями декабря отчетного года чистая прибыль переносится на счете 84 «Нераспределенная прибыль», которая по существу должна быть равна нераспределенной прибыли, если предприятие в течение года не использовало в исключительных случаях чистую прибыль на покрытие текущих расходов по внутрихозяйственным программам.

Чистая прибыль (убыток) отчетного периода характеризует реальный прирост (наращение) собственного капитала предприятия. В связи с этим в научной и учебной литературе по финансовому анализу при желании можно найти различные определения понятия «финансовый результат» в зависимости от того, какая сторона деятельности в каждом конкретном случае рассматривается.

Чистая прибыль складывается из финансового результата от продаж (реализации) товаров, продукции (работ, услуг); доходов от участия в других организациях; процентов к получению за минусом их к уплате; операционных доходов и расходов; внереализационных доходов и расходов, отложенных налоговых активов за минусом отложенных налоговых обязательства, а также за вычетом текущего налога на прибыль.

Прибыль от продаж товаров (работ, услуг) определяется как разница между выручкой (нетто) от продаж за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей и затратами на ее производство и реализацию. К обязательным платежам относятся экспортные пошлины, а также процентные надбавки к розничным ценам к некоторым видам продукции.

Рентабельность - это относительный показатель, определяющий уровень доходности бизнеса. Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, коммерческой, инвестиционной и т.д.); они более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или потребленными ресурсами. Эти показатели используют для оценки деятельности предприятия и как инструмент в инвестиционной политике и ценообразовании.

Показатели рентабельности можно объединить в несколько групп:

1)показатели, характеризующие окупаемость издержек производства и инвестиционных проектов;

2)показатели, характеризующие рентабельность продаж;

3)показатели, характеризующие доходность капитала и его частей.

Рентабельность продукции (коэффициент окупаемости затрат) исчисляется путем отношения прибыли от реализации (П_РП) до выплаты процентов и налогов к сумме затрат по реализованной продукции (З_РП):

Показывает, сколько предприятие имеет прибыли с каждого рубля, затраченного на производство и реализацию продукции. Может считываться по отдельным видам продукции и в целом по предприятию. При определении его уровня в целом по предприятию целесообразно учитывать не только реализационные, но и внереализационные доходы и расходы, относящиеся к основной деятельности.

Аналогичным образом определяется доходность инвестиционных проектов: полученная или ожидаемая сумма прибыли от инвестиционной деятельности (П_ид) относится к сумме инвестиционных затрат (ИЗ):

Рентабельность продаж (оборота) рассчитывается делением прибыли от реализации продукции, работ и услуг до выплаты процентов и налогов на сумму полученной выручки (В_рп). Характеризует эффективность производственной и коммерческой деятельности: сколь прибыли имеет предприятие с рубля продаж. Этот показатель рассчитывается в целом по предприятию и отдельным видам продукции.

Рентабельность совокупного капитала исчисляется отношении брутто-прибыли до выплаты процентов и налогов (БП) к среднегодовой стоимости всего совокупного капитала (KL).

Рентабельность (доходность) операционного капитала исчисляет отношением прибыли от операционной деятельности до выплаты процентов и налогов (П_од) к среднегодовой сумме операционного питала (ОК). Он характеризует доходность капитала, задействованного в операционном процессе: прибыль рентабельность экономическая оценка

В процессе анализа следует изучить динамику перечисленных показателей рентабельности, выполнение плана по их уровню и провести межхозяйственные сравнения с предприятиями-конкурентами.

2.Общая экономическая характеристика ОАО «Машиностроительный завод»

ОАО «Машиностроительный завод» является одним из крупных промышленных предприятий, основным видом деятельности которого является производство и реализация тепловыделяющих элементов и сборок для энергетических и исследовательских реакторов; тепловыделяющих сборок активных зон для транспортных установок и их составных частей; использование радиоактивных материалов при проведении работ по использованию атомной энергии в оборонных целях.

Территориально наше предприятие расположено в г. Электростали Московской области, его юридический адрес: Россия, 144001, г. Электросталь Московской области, ул. К. Маркса, д.12.

Целью деятельности ОАО «Машиностроительный завод» является извлечение прибыли.

Уставный капитал Общества составляет 1 515 172 тыс. рублей и состоит из 1 515 172 штуки размещенных обыкновенных именных бездокументарных акций номинальная стоимость, которой составляет 1,0 тыс. рублей.

Завод имеет в собственности обособленное имущество, учитываемое на балансе. Источником формирования финансовых ресурсов являются прибыль, средства, полученные от продажи акций и иных ценных бумаг, кредиты и другие источники.

Используя основные методы финансового анализа, дадим объективную оценку финансового состояния организации и результатов ее финансово-хозяйственной деятельности за 2011-2013гг. по данным годовой финансовой отчетности.

Стоимостная оценка активов и капитала ОАО «Машиностроительный завод» за 2011 - 2013гг. представлена в аналитическом балансе (таблица 1).

Таблица 1

Аналитический баланс ОАО «МСЗ» за 2011 - 2013 гг., тыс. руб.

Показатель	Условные обозначения	На 31.12.11г.	На 31.12.12г.	На 31.12.13г.
АКТИВ
1. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения	S	2008578	1651640	5092096
2. Дебиторская задолженность и прочие оборотные активы	Ra	3337545	3789821	651170
3. Запасы и затраты	Z	7379358	7565071	9870885
Всего текущих активов	At	12725481	13006532	15614151
4.Иммобилизованные средства	F	12618551	14320222	16996954
Итого активы предприятия	Ba	25344032	27326754	32611105
ПАССИВ
1. Кредиторская задолженность и прочие краткосрочные пассивы	Rp	1388424	1293988	4869882
2. Краткосрочные кредиты и займы	Kt	2311281	1897608	1786011
Всего краткосрочный заемный капитал	Pt	3699705	3191596	6655893
3. Долгосрочный заемный капитал	Kd	629535	635619	1017989
4. Собственный капитал	Ec	21014792	23499539	24937223
Итого капитал предприятия	Bp	25344032	27326754	32611105

В данных балансах группы выделены по принципу убывания ликвидности активов и снижения срочности погашения обязательств в пассиве, при сохранении общей балансовой модели В ^а = В ^р. При изучении приложений к бухгалтерскому балансу за анализируемый период можно отметить отсутствие в них «больных» статей: убытков, кредитов и займов не погашенных в срок, просроченной дебиторской и кредиторской задолженности, которые отрицательно влияют на финансовые результаты деятельности предприятия.

Основную долю активов аналитического баланса предприятия ОАО «Машиностроительный завод» занимают текущие активы, а в источниках формирования финансовых средств - собственный капитал.

3.Анализ размеров прибыли и рентабельности предприятия ОАО «Машиностроительный завод»

3.1 Анализ динамики прибыли и структуры ее формирования

Проведем анализ и оценку уровней и динамики показателей финансовых результатов деятельности ОАО «Машиностроительный завод» на основе данных таблицы 2. Значение показателей возьмем из «Отчета о финансовых результатах» формы № 2.

Таблица 2

Динамика показателей прибыли ОАО «МСЗ» за период 2011-2013 гг., тыс. руб.

Показатели	2011г.	2012г.	2013г.	Темп роста, % 2013г. к 2011 г.
Выручка	389056	7144529	8442517	21,7
Валовая прибыль (убыток)	242040	2207388	3098115	12,8
Прибыль до налогообложения	69476	703580	1889762	27,2
Чистая прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия	52965	515146	1440657	27,2

Таблица 3

Структура показателей прибыли ОАО «МСЗ» в 2011-2013 гг., %

Показатели	2011г.	2012г.	2013г.	Отклонение (+,-) 2013 г. к 2011 г.
Выручка	100,00	100,00	100,00	-
Валовая прибыль (убыток)	62,2	30,9	36,7	-25,5
Прибыль до налогообложения	17,9	9,8	22,4	+4,5
Чистая прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия	13,6	7,2	17,1	+3,5

Данные таблицы 2 показывают, что в 2013 году на предприятии произошел рост основных показателей финансовых результатов деятельности. Такое увеличение прибыли в 2013 году вызвано увеличением работ по производству и обработке ядерных материалов и снижением себестоимости продукции атомной промышленности, а также услуг обрабатывающих производств.

Выручка от реализации продукции предприятия за анализируемый промежуток времени возросла, темп роста составил в 2013 г. по сравнению с 2011 г. - 21,7%. В результате за три анализируемых года наблюдается увеличение валовой прибыли - в 2013 г. темп роста составил 12,8%.

Вследствие того, что увеличиваются финансовые показатели деятельности предприятия, происходит увеличение прибыли до налогообложения, темп роста которого составил 27,2%. В итоге чистая прибыль также увеличилась, и темп роста ее составил также 27,2%.

По данным таблицы 3 доли всех показателей, кроме валовой прибыли, увеличились, по сравнению с 2011 г., а доля валовой прибыли уменьшилась на 25,5% пункта, что также подтверждено результатами анализа динамики.

В 2013 г. по сравнению с 2012 г. доли всех показателей прибыли возросли, что говорит о положительной динамике.

3.2 Анализ влияния факторов на прибыль

Проведем горизонтальный и вертикальный анализ прибыли от продаж ОАО «МСЗ». Для удобства сгруппируем данные в таблицу 4.

Таблица 4

Горизонтальный и вертикальный анализ прибыли от продаж ОАО «МСЗ» 2012-2013 гг..

Показатели	2012г., тыс. руб.	2013г., тыс. руб.	Изменение абсолютное +/-	Изменение относительное, %	Уровень в % к выручке от продаж	Отклонение по уровню
					2012г.	2013г.
Выручка	7144529	8442517	+ 1297988	118,17	100,00	100,00	0
Себестоимость	4937141	5344402	+ 407261	108,25	69,10	63,30	-5,80
Валовая прибыль	2207388	3098115	+ 890727	140,35	30,90	36,70	+5,80
Коммерческие расходы	115829	130976	+ 15147	113,08	1,62	1,55	-0,07
Управленческие расходы	1286341	1295351	+ 9010	100,70	18,00	15,34	-2,66
Прибыль (убыток) от продаж	805218	1671788	+ 866570	207,62	11,27	19,80	+8,53

Данные таблицы 4 свидетельствуют, что финансовым результатом от продаж продукции в ОАО «МСЗ» является прибыль. При этом наблюдается увеличение данного показателя в 2013 г. по сравнению с 2012 г. на 866570 тыс. руб., что связано с увеличением выручки продукции и валовой прибыли.

Далее проведем анализ доходов и расходов ОАО «МСЗ» (табл. 5)

Таблица 5

Анализ доходов и расходов ОАО «МСЗ» в 2012-2013 гг..

Показатели	В тыс. руб.	Структура, %
	2012	2013	абсолютное отклонение, +/-	2012	2013	абсолютное отклонение, +/-
Доходы от обычных видов деятельности	7144529	8442517	1297988	78,64	94,80	16,16
Прочие доходы	1940544	463506	-1477038	21,36	5,20	-16,16
Итого доходов	9085073	8906023	-179050	100,00	100,00	-
Расходы по обычным видам деятельности	4937141	5344402	407261	70,18	92,04	21,86
Прочие расходы	2097747	462144	-1635603	29,82	7,96	-21,86
Итого расходов	7034888	5806546	-1228342	100,00	100,00	-

Данные табл. 5 свидетельствуют, что в целом в 2013 г, по сравнению с 2012 г., уменьшились прочие доходы и расходы и увеличились доходы и расходы от обычных видов деятельности. При этом темп роста расходов значительно выше, чем темп роста доходов, что оценивается отрицательно. В структуре доходов преобладают доходы от обычных видов деятельности (78,64%, 94,80%), в 2013 г. их доля увеличилась на 16,16%, доля расходов от обычных видов деятельности также возросла на 21,86%.

В структуре расходов ситуация аналогична: преобладают расходы от обычных видов деятельности.

Таким образом, можно сделать вывод, что в составе и структуре доходов и расходов ОАО «МСЗ» наблюдается несоответствие, темп роста расходов превышает темп роста доходов, что заслуживает отрицательной оценки.

На предприятии получено положительное сальдо от прочих видов деятельности, что свидетельствует об эффективности финансовой политики компании в сфере видов деятельности, отличных от обычной.

Далее необходимо оценить влияние факторов на изменение прибыли до налогообложения (табл. 6)

Таблица 6

Оценка влияния факторов на прибыль до налогообложения ОАО «МСЗ» 2012-2013 гг..

Показатели	2012	2013	Абсолютное отклонение, +/-	Размер влияния
Прибыль от продаж	1286341	1295351	+9010	+9010
Проценты к получению	51892	212763	+160871	+160871
Проценты к уплате	-	-	-	-
Доходы от участия в др. организациях	3673	3849	+176	+176
Прочие доходы	1940544	463506	-1477038	-1477038
Прочие расходы	2097747	462144	-1635603	-1635603
Прибыль до н/о	703580	1889762	+1186182	+1186182

Таким образом, данные таблицы 6 свидетельствуют, что прибыль до налогообложения в 2013 г. по сравнению с 2012 г. возросла на 1186182 тыс. руб. Факторами, оказавшими прямое влияние, являются увеличение прибыли от продаж, процентов к получению и доходов от участия в других организациях, а также снижение прочих расходов на 1635603 тыс. руб.

Фактором, оказавшим обратное влияние, является снижение прочих доходов на 1477038 тыс. руб. В целом можно сделать вывод, что прибыль до налогообложения сформирована в основном за счет прибыли от продаж и процентов к получению, что оценивается положительно.

3.3 Показатели рентабельности предприятия. Факторный анализ рентабельности

Рентабельность характеризует доходность, прибыльность производства. Показатели рентабельности необходимы для оценки экономической эффективности хозяйствования и использования ресурсов предприятия.

Показатели рентабельности деятельности предприятия представлены в таблице 7.

Таблица 7

Показатели рентабельности деятельности ОАО «МСЗ», %

Показатели	Способ расчета	2012г.	2013г.	Отклонение 2013г. от 2011г.(+,-)
Рентабельность продаж (маржа прибыли), %	(стр. 2200 Ф2 x 100 %) / (стр. 2110 Ф2)	11,27	19,80	+8,53
Общая рентабельность отчетного периода, %	(стр. 2300 Ф2 x 100 %) / (стр. 2110 Ф2)	9,85	22,38	+12,54
Рентабельность собственного капитала, %	(стр. 2300 Ф2 x 100 %) / (стр. 1300 Ф1)	2,99	7,58	+4,58
Рентабельность активов (экономическая рентабельность), %	(стр. 2300 Ф2 x 100 %) / (стр. 1600 Ф1)	2,57	5,79	+3,22
Фондорентабельность, %	(стр. 2300 Ф2 x 100 %) / (стр. 1100 Ф1)	4,97	13,27	+8,30
Рентабельность основной деятельности, %	(стр. 2200 Ф2 x 100 %) / (стр. 2120 + 2210 + 2220 Ф2)	12,70	27,91	+15,21
Рентабельность перманентного капитала, %	(стр. 2300 Ф2 x 100 %) / стр. (1300 + 1400) Ф1	2,92	7,28	+4,37
Период окупаемости собственного капитала	(стр. 1300 Ф1) / (стр. 2300 Ф2)	12,44	13,20	+0,76

В анализируемом периоде показатели рентабельности деятельности предприятия имеют тенденцию к значительному увеличению, что говорит об увеличении рентабельной работы предприятия. Это связано с увеличением суммы прибыли от продаж, балансовой прибыли и чистой прибыли, вследствие уменьшения прочих расходов. Так, в 2013г. рентабельность продаж увеличилась до 19,80% , а общая рентабельность до 22,38%. Вследствие роста постоянного капитала предприятия в 2013г. увеличилась рентабельность перманентного капитала до 7,28% и период окупаемости собственного капитала до 13,20. В отчетном году рентабельность текущих и совокупных активов увеличилась по сравнению с 2012г. на 3,22%.

В новых условиях хозяйствования повышается роль распределительной функции прибыли, формирование и использование которой является единственным взаимосвязанным процессом.

Теоретической базой экономического анализа финансовых результатов деятельности предприятия является принятая для всех предприятий, независимо от форм собственности, единая модель хозяйственного механизма предприятия, основанная на налогообложении прибыли в условиях рыночных отношений, которая по сути дела является моделью формирования и распределения финансовых результатов.

Распределение прибыли выступает одним из направлений внутрифирменного планирования имеющегося особенно важное значение в условиях рыночной экономики. Государство не устанавливает нормативов распределения прибыли, предприятие самостоятельно определяет направление и пропорции, формирует необходимые ему фонды и резервы.

На предприятии распределению подлежит чистая прибыль, то есть прибыль, оставшаяся в распоряжении предприятия после уплаты налогов и других обязательных платежей. Из нее взыскиваются санкции, уплачиваемые в бюджет и некоторые внебюджетные фонды.

Порядок распределения и использования прибыли на предприятии ОАО «Машиностроительный завод» фиксируется в его Уставе и определяется положением, которое утверждено руководящим органом предприятия.

Распределение чистой прибыли отражает процесс формирования фондов и резервов предприятия для финансирования потребностей производства и развития социальной сферы.

Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, используется им самостоятельно и направляется на дальнейшее развитие предпринимательской деятельности. Никакие органы, в том числе государство, не имеют права вмешиваться в процесс использования чистой прибыли предприятия. В соответствии с этим по мере поступления чистая прибыль предприятия направляется:

- на финансирование НИОКР, а также работ по созданию, освоению и внедрению навой техники;

- на совершенствование технологии и организации производства;

- на модернизацию оборудования;

- улучшение качества продукции;

- техническое перевооружение;

- реконструкцию действующего производства.

В соответствии с Уставом предприятие ОАО «Машиностроительный завод» образовывает фонды специального назначения: фонд накопления (фонд развития производства) и фонды потребления (фонд материального поощрения).

Таким образом, вся прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, подразделяется на две части. Первая увеличивает имущество предприятия и участвует в процессе накопления. Вторая характеризует долю прибыли, используемой на потребление. При этом предприятие иногда использует не всю прибыль, направляемую на накопление. Остаток прибыли, не использованной на увеличение имущества, имеет важное резервное значение и может быть в последующие годы направлен для покрытия возможных убытков, финансирования различных затрат.

Нераспределенная прибыль как прибыль, использованная на накопление, и нераспределенная прибыль прошлых лет, на протяжении многих лет свидетельствует о финансовой устойчивости предприятия, о наличии источника для последующего развития. Так, в 2011 году нераспределенная прибыль составила 19105324 тыс.руб., в 2012 году - 20128024 тыс.руб., в 2013 году - 21564459 тыс.руб., что говорит о тенденции к повышению финансовой устойчивости организации.

Чистая прибыль является источником пополнения собственных оборотных средств. Кроме того, она направляется в основном на приобретение основных средств. За счет чистой прибыли уплачиваются некоторые виды сборов и налогов, установленные Налоговым кодексом РФ (например, налог на перепродажу автомобилей, вычислительной техники и персональных компьютеров, сбор за право торговли и др.).

Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, служит не только источником финансирования производственного и социального развития, а также материального поощрения, но и используется в случаях нарушения предприятием действующего законодательства для уплаты различных штрафов и санкций. Так, из чистой прибыли предприятие уплачивает штрафы при несоблюдении требований по охране окружающей среды от загрязнения, санитарных норм и правил.

Резервный фонд создается предприятием на случай прекращения его деятельности для покрытия кредиторской задолженности. Он является обязательным для акционерных обществ.

В ОАО «МСЗ» резервный капитал в 2011 г. составил 390673 тыс. руб., а в 2012 г. его увеличили за счет нераспределенной прибыли до 1755365 тыс. руб. и к 2013 г. он остался неизменный.

Фонд накопления предприятия представляет собой средства, направленные на производственное развитие, техническое перевооружение, реконструкцию, расширение, освоение производства новой продукции, на строительство и обновление основных производственных фондов, освоение новой техники и технологий в действующих организациях и иные аналогичные цели, предусмотренные учредительными документами предприятия (на создание нового имущества предприятия). На предприятии ОАО «Машиностроительный завод» установлен размер фонда - 25% от чистой прибыли.

Заключение

Каждая производственная единица (предприятие) любого общества стремится к получению возможно большего дохода от своей деятельности. Любое предприятие старается не только продать свой товар по выгодной высокой цене, но и сократить свои затраты на производство и реализацию продукции. Если первый источник увеличения доходов предприятия во многом зависит от внешних условий деятельности предприятия, то второй - практически исключительно от самого предприятия, точнее, от степени эффективности организации процесса производства и последующей реализации произведенных товаров.

Таким образом, в настоящее время необходимо, чтобы руководство предприятием ориентировалось не столько на получение максимальной прибыли, сколько на получение максимального дохода. Как же упоминалось, максимальное получение прибыли в основном связывается со снижением производственных издержек. Однако, в условиях, когда самими затратами предприятие может управлять, в основном только расход их количества, а цена на каждый входной материал (ресурс) практически неуправляемая, а в условиях незамедляющейся инфляции и бесконтрольности, предприятие крайне ограничено в возможности снижать производственные издержки, добиваясь таким путем увеличения прибыли. Поэтому, здесь возникает необходимость переоценки других качественных характеристик, влияющих на увеличение доходов предприятия.

Следовательно, актуальность данной проблемы очевидна для любого предприятия, в том числе и для ОАО «Машиностроительный завод».

Изучение экономического и финансового состояния ОАО «Машиностроительный завод» позволило выявить следующие тенденции.

За рассматриваемый промежуток времени произошло значительное увеличение экономических показателей деятельности предприятия. Так выручка от реализации продукции увеличилась за три года на 21,7%. Вместе с увеличением выручки от реализации наблюдается увеличение себестоимости производства и реализации продукции, которое увеличилось в 2013 году на 8,25%. Таким образом, на анализируемом нами предприятии наблюдается положительная тенденция к росту выручки от реализации, что положительно отражается на получении прибыли предприятием.

В 2013 году на предприятии произошло увеличение основных показателей финансовых результатов деятельности. Такое резкое увеличение прибыли в 2013 году вызвано увеличением количества заказов на продукцию. Выручка от реализации продукции предприятия за анализируемый промежуток времени увеличилась на 21,70%. В результате за три анализируемых года наблюдается увеличение прибыли от продаж на 107,62%.

Вследствие того, что увеличиваются финансовые показатели деятельности предприятия, происходит увеличение прибыли до налогообложения, которое увеличилось на 1186182 тыс. руб.. В итоге чистая прибыль значительно увеличилась на 27,20%.

В анализируемом периоде показатели рентабельности деятельности предприятия имеют тенденцию к увеличению, что говорит об увеличении рентабельной работы предприятия. Это связано с увеличением суммы прибыли от продаж, балансовой прибыли и чистой прибыли, вследствие увеличения количества заказов на продукцию и снижении прочих расходов. Так, в 2013г. рентабельность продаж увеличилась до 19,80% по сравнению с 11,27% в 2012г., а общая рентабельность до 22,38%. Вследствие роста постоянного капитала предприятия в 2013г. и значительного увеличения чистой прибыли рентабельность основной деятельности увеличилась до 27,91%. В отчетном году рентабельность активов увеличилась по сравнению с 2012г. соответственно на 3,22%.. Рентабельность перманентного капитала составила в 2013г. 7,28% по сравнению с 2,92% в 2012г.

Список используемой литературы

1. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая): федер. закон: от 31.07.1998 г. №146-ФЗ (с изм. и доп., вступающими в силу с 30.09.2011) // Российская газета. - 1998. - 06 августа, №148-149.

2. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая): федер. закон: от 05.08.2000 г. №117-ФЗ (с изм. и доп., вступающими в силу с 01.11.2011) // Парламентская газета. - 2000. - 10 августа, №151-152.

3. Бланк И.А. Управление прибылью. - Киев: Ника-Центр, 2012. - 472с.

4. Грузинов В.П. Экономика предприятия. - М.: ЮНИТИ, 2013. - 612с.

5. Ковалев В.В. Финансовый анализ. - М.: Финансы и статистика, 2012. - 317с.

6. Мицкевич А.А. Управление затратами и прибылью. - М.: Дело, 2013. - 167с.

7. Павлова Л.Н. Финансы предприятий: Учебник. -- М: Финансы, ЮНИТИ, 2012. - 358с.

8. Савицкая Г.В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности: Учеб. пособие. - 5-е издание, перераб. и доп.. - М.: ИНФРА-М, 2011. - 408 с.

Размещено на Allbest.ru