Оценка кредитоспособности заемщика и степени кредитного риска (на примере ОАО Банк ВТБ)

Группа ВТБ ведёт свою деятельность в 17 странах трёх частей света (Европа, Азия и Африка). Филиалы ВТБ и дочерних банков находятся в Индии, Китае и Сингапуре (филиал ВТБ Банк Европа Плс.). Мажоритарным акционером АО ВТБ Банк (Германия) и ВТБ Банк (Франция) является ВТБ Банк (Австрия) АГ. Во Вьетнамско-Российском банке (Vietnam-Russia Joint Venture Bank, VRB) ВТБ принадлежит менее 50% акций, однако Банк оказывает значительное влияние на его деятельность.

Управление в рамках группы ВТБ осуществляется головным банком благодаря своим акционерным правам. Представители головного банка участвуют в деятельности общих собраний акционеров, а также в наблюдательных советах дочерних компаний. С этой целью в банке ВТБ разработано и утверждено «Положение о порядке реализации прав и интересов Банка при созыве и проведении заседаний органов управления организаций, учредителем/участником/акционером/членом которых является ОАО Банк ВТБ». Основная цель положения - регламентация взаимодействия подразделений банка ВТБ в процессе управления дочерними компаниями.

ВТБ является одним из лидеров национального банковского сектора и занимает прочные конкурентные позиции на всех сегментах рынка банковских услуг. Главным акционером ВТБ с долей в 77,5% является Правительство РФ. В ходе проведенного в мае 2007 года IPO среди российских и международных инвесторов было размещено 22,5% акций ВТБ. Общий объем средств, привлеченных в рамках дополнительной эмиссий акций, составил около $8 млрд., что сделало IPO ВТБ крупнейшим публичным размещением акций в мире в 2007 году. Кроме того, оно стало самым «народным IPO» в России за всю историю национального фондового рынка, по его итогам акционерами ВТБ стали более 120 тыс. россиян.

Рыночная капитализация ВТБ, акции которого обращаются на ММВБ и РТС, а также на Лондонской фондовой бирже в форме глобальных депозитарных расписок, по итогам размещения акций превысила $35,5 млрд. Размер уставного капитала ВТБ составляет 67,2 млрд. рублей.

Размер собственных средств ВТБ по состоянию на 1 июля 2008 года составил 367 млрд. рублей, чистых активов - 1770 млрд. рублей.

ВТБ имеет наивысший для российских банков рейтинг международных рейтинговых агентств Moody`s Investors Service, Standard & Poor`s и Fitch. Российские рейтинговые агентства традиционно относят ВТБ к высшей группе надежности.

Таблица 2. - Рейтинги ОАО Банка ВТБ

Параметр	Fitch Ratings	Moody`s	Standard & Poor`s
Дата последнего пересмотра	29.01.2008	16.07.2008	10.12.2007
Долгосрочный кредитный рейтинг в иностранной валюте	ВВВ+	Вaa1	ВВВ+
Долгосрочный кредитный рейтинг в национальной валюте	-	A-1	ВВВ+
Краткосрочный рейтинг в национальной валюте	-	P-1	А-2
Рейтинг по национальной шкале	ААА	-	ААА

Диверсифицируя свою деятельность, ВТБ постоянно расширяет круг проводимых на российском рынке операций и предоставляет клиентам широкий комплекс услуг, принятых в международной банковской практике.

Диверсифицируя свою деятельность, ВТБ постоянно расширяет круг проводимых на российском рынке операций и предоставляет клиентам широкий комплекс услуг, принятых в международной банковской практике:

- открытие и ведение валютных и рублевых счетов, счетов в драгметаллах;

- расчетно-кассовое обслуживание, в т. ч. прием, пересчет и зачисление выручки на счета;

- внутрироссийские расчеты в рублях и валюте;

- международные расчеты в форме документарного аккредитива, инкассо и перевода;

- операции по покупке/продаже иностранной валюты за рубли, а также конверсионные операции иностранная валюта/иностранная валюта;

- управление рублевыми и валютными ресурсами;

- покупка, продажа, депозитарное обслуживание по операциям с различными видами ценных бумаг;

- брокерское обслуживание при проведении операций с государственными ценными бумагами;

- брокерское обслуживание на организованном рынке ценных бумаг в секторе фондового рынка ММВБ;

- операции с банкнотами во всех свободно конвертируемых валютах;

- операции с драгоценными металлами, в т.ч. с коллекционными монетами из драгоценных металлов;

- операции по покупке, продаже, инкассированию векселей по поручениям клиентов;

- кредитование в рублях и иностранной валюте;

- выдача гарантий по операциям клиентов и банков-корреспондентов, а также по привлекаемым иностранным кредитам;

- операции с депозитными сертификатами и векселями ВТБ;

- выполнение функций агента валютного контроля;

- ипотечное и потребительское кредитование населения;

- выпуск и обслуживание международных пластиковых карт;

- операции по покупке и продаже наличной иностранной валюты и платежных документов в иностранной валюте;

- экспертиза подлинности и платежности денежных знаков, платежных документов;

- сдача в аренду сейфовых ячеек в специально оборудованном хранилище;

- оказание финансовых, консалтинговых и др. видов услуг.

ВТБ успешно взаимодействует с иностранными экспортными страховыми агентствами и экспортно-импортными банками, которые принимают риски ВТБ на кратко- и среднесрочной основе. В целях использования линий, установленных экспортными страховыми агентствами, заключен ряд кредитных соглашений с ведущими иностранными банками, а также экспортно-импортными банками соответствующих стран. В настоящее время общая сумма установленных на ВТБ кредитных линий и подписанных соглашений составляет более 4 млрд. долларов США.

ВТБ использует обширный спектр финансовых инструментов при привлечении несвязанных ресурсов на международных рынках для фондирования растущего объема активных операций, а также для целей корпоративного развития. Наряду с традиционными формами привлечения фондирования - синдицированными кредитами и еврооблигациями, ВТБ применяет новые, ранее не используемые российскими банками финансовые инструменты, такие, например, как долговые обязательства “Schuldscheindarlehen”. Кроме того, впервые в истории российской банковской системы в начале 2005 года ВТБ привлек субординированный кредит на сумму $750 млн., который финансируется через размещение на международном рынке десятилетних еврооблигаций с фиксированной купонной ставкой, что позволило значительно укрепить капитальную базу ВТБ.

ВТБ располагает одной из наиболее разветвленных среди российских банков корреспондентских сетей - свыше 1800 банков-корреспондентов в более чем 100 странах ближнего и дальнего зарубежья. Постоянно развивается межбанковское сотрудничество с ведущими финансовыми учреждениями стран - основных торговых партнеров России. На сегодняшний день соглашения о сотрудничестве подписаны с кредитными учреждениями Алжира, Бразилии, Вьетнама, Грузии, Израиля, Индии, Казахстана, Китая, Малайзии, Польши, Украины и других стран.

Банк - активный участник как международного, так и внутреннего валютного рынка России.

ВТБ проводит операции со всеми видами государственных и корпоративных ценных бумаг и является одним из крупнейших клиентских депозитариев в России.

Для выполнения стратегических задач по превращению в универсальный банк европейского уровня и укрепления конкурентных позиций на российском рынке банковских услуг ВТБ уделяет большое внимание развитию комплекса розничного обслуживания. В этих целях в августе 2005 года начал свою работу специализированный дочерний банк ВТБ, осуществляющий обслуживание населения и предприятий малого бизнеса под брендом ВТБ 24.

В рамках дочернего банка, предлагающего полный спектр розничных услуг, продолжена реализация важнейших и социально значимых программ ВТБ - ипотечного жилищного кредитования и поддержки малого бизнеса. Эти программы - последовательное воплощение в масштабах всей России политики ВТБ по содействию росту национальной экономики путем развития частного предпринимательства и выполнения задач по становлению широкомасштабной системы долгосрочного ипотечного жилищного кредитования.

Сеть дочерних банков ВТБ за рубежом включает кредитные учреждения в Лондоне (Великобритания), Париже (Франция), Цюрихе (Швейцария), Франкфурте на Майне (Германия), Лимассоле (Кипр), Вене (Австрия), Луанде (Ангола), Киеве (Украина), Тбилиси (Грузия), Минске (Беларусь) и Ереване (Армения), филиалы в Нью-Дели (Индия), Шанхае (Китай), а также представительства в Милане (Италия), Пекине (Китай), Алматы (Казахстан) и Бишкеке (Кыргызстан). Общие активы группы ВТБ превышают $99 млрд.

2.2 Анализ структуры активов и пассивов банка

Финансовое состояние представляет собой обобщающую характеристику эффективности управления финансовой и хозяйственной деятельностью банка, т.е. его активами и пассивами. При этом качество и скоординированность управления активами и пассивами банка (в соответствии с выбранной схемой управления ими) отражаются в системе основных показателей финансового состояния банка.

Анализ финансового состояния коммерческого банка по трем важнейшим, структурообразующим его разделам - анализ качества управления активами банка, анализ качества управления его пассивами и анализ основных показателей финансового состояния банка - позволяет изучать и оценивать деятельность банка с системных и комплексных позиций.

Эффективное управление активами и пассивами коммерческого банка является основой его стабильности и надежности. Стратегическая цель этого управления - создание качественного, масштабного и постоянно растущего потока чистого процентного дохода.

Рассмотрим баланс исследуемого коммерческого банка по следующим основным направлениям экономического анализа: - анализ структуры ресурсов банка; - анализ структуры активных операций (операции по размещению собственных, привлеченных и заемных средств, и прежде всего, кредитных операций);

Размер банковских ресурсов зависит от уровня развития пассивных операций банка, а следовательно и от масштабов деятельности банка. В связи с этим, рассмотрение структуры банковских пассивов имеет решающее значение для анализов активов банка, в том числе обеспечения ликвидности баланса банка.

Обязательства банка и определенная часть его собственных средств составляют ресурсную базу кредитной организации. Как правило, обязательства представляют собой наибольшую долю ресурсов, используемую на определенных условиях в качестве финансового источника. Условно они делятся на привлеченные и заемные средства. Привлеченные средства как правило составляют 70-80% всех пассивов банка. Детально укрупненная структура ресурсов ОАО Банк ВТБ представлена в таблице 3.

Таблица 3. - Укрупненная структура ресурсов ОАО Банк ВТБ

Наименование пассивов	2005 г.	2006 г.	2007 г.	Изменение 2007 к 2005 г
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	Абс., тыс. руб.	Отн., %
Привлеченные средства	524201033	82,49	646902601	82,81	1148684967	76,20	624483934	219,13
Источники собственных средств	111259065	17,51	134317126	17,19	358686788	23,80	247427723	322,39
Всего пассивов	635460098	100	781219727	100	1507371755	100	871911657	237,21

Анализируя данные, можно сделать вывод, что на долю привлеченных источников банка приходится в среднем от 83-76% всех ресурсов. Соответственно доля привлеченных ресурсов составляет от 17-24% всех ресурсов. Увеличение доли привлеченных ресурсов на 871 911 млн.руб. в 2007 г. Объясняется выпуском ОАО Банк ВТБ собственных акций. Сумма уставного капитала банка возросла на 15 130 млн. руб. В данном случае это увеличение произошло за счет проведенной эмиссия акций банка.

Данное увеличение удельного веса уставного капитала в структуре собственных средств банка свидетельствует об укреплении статуса коммерческого банка. Соотношение собственных и привлеченных источников банка соответствует общепринятым российским нормам.

Основную и главную часть привлеченных ресурсов банка, имеющую высокий удельный вес, представляют собой депозиты клиентов - средства, внесенные ими в банк, хранящиеся на счетах и используемые в соответствии с режимом счета и банковским законодательством. Рассмотрим структуру ресурсов банка в разрезе отдельных статей баланса. Структура ресурсов банка за 2005 - 2007 гг. представлена в таблице 4.

Данные таблицы свидетельствуют о том, что за исследуемый период с 2005 по 2007 гг. почти по всем показателям наблюдается рост, за исключением средств, полученные от физических лиц, их доля за рассматриваемый период к валюте баланса сократилась почти на 10%.

Средства кредитных организаций в отчетном 2007 году по сравнению с 2005 г. возросли на 258 687 млн. руб. В связи с этим можно сделать вывод, что межбанковские кредиты занимают значительное место в структуре привлеченных средств, т.к. они занимают от 18 до 28% (в 2007 г) к валюте баланса. Значительный удельный вес данного показателя объясняется тем, что основная клиентура ОАО Банк ВТБ - это юридические срок вкладов которых недостаточно велик для обеспечения роста активных операций, т.к. основная часть средств хранится на расчетных счетах- до востребования).

Таблица 4. - Структура ресурсов ОАО Банк ВТБ

Наименование статьи	2005 г.	2006 г.	2007 г.	Отклонение 2007 г. от 2005 г.,(+,-),
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.
1. Средства кредитных организаций	172259335	27,11	243369719	31,15	430947312	28,59	258687977
2. Средства клиентов, в т.ч.:	243798180	38,37	314156265	40,21	612435315	40,63	368637135
-физических лиц	81265428	12,79	51454679	6,59	33743467	2,24	-47521961
3. Обязательства по уплате процентов	4956242	0,78	5855692	0,75	8323899	0,55	3367657
4. Выпущенные долговые обязательства	71620909	11,27	64194536	8,22	76650985	5,09	5030076
5. Прочие обязательства	11189233	1,76	5998523	0,77	4495170	0,30	-6694063
6. Резервы на возможные потери	229384	0,04	162316	0,02	412286	0,03	182902
7. Всего обязательств	524201033	82,49	646902 601	82,81	1148684967	76,20	624483934
8. Средства акционеров (участников)	52111124	8,20	52111124	6,67	67241385	4,46	15130261
в т.ч.
обыкновенные акции	52111124	8,20	52111124	6,67	67241385	7,62	15130261
привилегированные акции	-	-	-	-	-	-	-
9. Фонды и неиспользованная прибыль прошлых лет	25864743	4,07	35862343	4,59	48556750	3,22	22692007
10. Прибыль к распределению (убыток) за отчетный период	12918530	2,03	17175724	2,20	17977992	1,19	5059462
11. Расходы будущих периодов	7390661	1,16	6043987	0,77	5392967	0,36	-1997694
12. Всего источников собственных средств	111259065	17,51	134317126	17,19	358686788	23,80	247427723
Валюта баланса	635460098	100	781219727	100	1507371755	100	871911657

Валюта баланса в 2007 г. увеличилась на 871 911 млн. руб. В 2006 году большую часть процентной доли в валюте баланса составляли средства клиентов (42,52%). В данном случае основным источником средств кредитной организации являются средства клиентов - юридических лиц, которые достигли 40,63% к валюте баланса, а абсолютный прирост вкладов физических и юридических лиц в 2007 г. по сравнению с 2005 г. составил 368 637 млн. руб. Они составляют чуть меньше половины всех обязательств банка. Этот фактор позволяет судить об определенной специфичности деятельности банка, ориентации его на узкий круг клиентов. Работа ОАО Банк ВТБ связана преимущественно с работой с корпоративными клиентами. Начиная с момента основания и на протяжении всей своей истории, ВТБ обслуживал крупные российские компании. В настоящее время ориентация банка на предприятия и организации, работающие в сфере внешнеэкономической деятельности, уступила место более универсальному подходу к формированию клиентской базы. Каждый год счета в ВТБ открывают десятки тысяч крупных и средних компаний, представляющих самые разные отрасли российской экономики во всех российских регионах.

Проводя анализ пассивов, выявим размер собственных средств и определим их долю в общей сумме баланса. В настоящее время коммерческие банки за счет собственных средств формируют 8 - 18% всех пассивов, привлеченные ресурсы в структуре пассивов занимают 70 - 80%, что в целом отвечает сложившейся структуре в мировой банковской практике. Доля источников собственных средств банка за рассматриваемый период составляла 17,51%, 17,19% и 23,80% соответственно. Данная структура соответствует установленным нормативам, когда коммерческие банки за счет собственных средств формируют 8 - 18% всех пассивов, а привлеченные ресурсы занимают 70 - 80% в структуре пассивов. Эти нормативы обеспечивают минимально необходимый уровень ликвидности банка.

Собственная ресурсная база представлена совокупностью фондов и прибылью. Средства акционеров в процентном соотношении к валюте баланса составили: в 2005 г. - 8,20%; в 2006 г. - 6,67%; в 2007 г. - 7,62%. Фонды и неиспользованная прибыль прошлых лет за анализируемый период увеличились на 22692 млн. руб., а соотношение к валюте баланса составило 4,07%, 4,59% и 3,22% соответственно. В целях обеспечения финансовой устойчивости банка очень важно наращивание наиболее стабильной части собственных средств - уставного и резервного фондов. Доля уставного фонда на конец отчетного периода составила 7,62%. Общая сумма уставного капитала за рассматриваемый период увеличилась на 15130 млн. руб. Этот показатель указывает на то, что банк в современных условиях сохраняет собственную капитальную базу.

Обязательства банка представляют собой наибольшую долю ресурсов, используемую на определенных условиях в качестве финансового источника. Условно они делятся на привлеченные и заемные средства (депозитные и недепозитные). Структура привлеченных ресурсов по виду открытого счета представлена в таблице 5.

В структуре ресурсов всех коммерческих банков большую долю занимают привлеченные ресурсы. Этим коммерческие банки отличаются от других субъектов экономики. В 2007 г привлеченные ресурсы ОАО Банк ВТБ составили 1 148 684 967 тыс. руб., показав значительный прирост в 624 486 934 тыс. руб. по отношению к соответствующей статье в 2005 г, когда привлеченные ресурсы составляли 524 201 033 тыс. руб. Эту прирост можно объяснить увеличением всех статей привлеченных ресурсов, в том числе: увеличение средств на депозитных счетах до востребования на 17 921 614 тыс. руб., средств на срочных депозитных счетах на 220 987 235 тыс. руб., средств на бюджетных счетах на 62 145 600 тыс. руб. Одна за рассматриваемый период с 2005 по 2007 гг. можно наблюдать уменьшение доли средств на счетах на 5,71%, которое в абсолютных показателях составило 40 668 547 тыс. руб.

Таблица 5. - Структура привлеченных ресурсов по виду открытого счета

Наименование пассивов	2005 г.	2006 г.	2007 г.	Изменение 2007 г. к 2005 г.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
Привлеченные ресурсы, всего в т.ч.	524201033	100	646902601	100	1148684967	100	624486934	100
- средства на счетах	89199691	17,02	113695148	17,58	129868238	11,31	40668547	-5,71
- средства на депозитных счетах до востребования	2550684	0,49	5774229	0,89	20472298	1,78	17921614	1,29
- средства на срочных депозитных счетах	121139001	23,11	170992847	26,43	342126236	29,78	220987235	6,67
- средства на бюджетных счетах	1998000	0,38	28827790	4,46	64143600	5,58	62145600	5,2

Увеличение удельного веса остатков средств на текущих счетах и счетах до востребования ведет к снижению расходов банка и повышению доходности его операций, тем не менее самые дешевые и бесплатные ресурсы для банка являются и самыми непредсказуемыми, ослабляющими его ликвидность. Оптимальным считается уровень доли средств на расчетных счетах в ресурсной базе до 30%. Остатки на текущих, расчетных и других счетах клиентов ОАО Банк ВТБ представлены в следующей таблице.

Таблица 6. - Остатки средств на расчетных, текущих и других счетах клиентов банка в динамике, тыс. руб.

Наименование показателя	2005 г.	2006 г.	2007 г.	Отклонение
				2007 г к 2005 г.
Счета организаций, находящихся в федеральной собственности, из них
коммерческие	6 113 454	10 416 205	8 732 204	2 618 750
некоммерческие	1 973 952	1 746 344	2 223 611	249 659
Счета организаций, находящихся в государственной (кроме федеральной) собственности, из них:
коммерческие	768 704	949 139	641 178	-127 526
некоммерческие	244 163	193 447	193 630	-50 533
Счета негосударственных организаций, из них:
коммерческие	42 043 212	55 751 552	75 300 456	33 257 244
некоммерческие	3 185 396	4 302 144	4 039 954	854 558
Прочие счета, из них:
индивидуальные предприниматели	984 742	1 338 992	1 418 528	433 786
Итого	55 313 623	74 697 823	92 549 561	37 235 938

За рассматриваемый период с 2005 по 2007 гг. можно наблюдать увеличение денежных средств, находящихся на счетах клиентов банка. Это свидетельствует об увеличении клиентской базы и освоение банком новых сегментов рынка.

К депозитам до востребования также относятся остатки средств на корреспондентских счетах других банков (счета «ЛОРО»). Банк сотрудничает с банками-корреспондентами на основе открытия счетов НОСТРО и ЛОРО. Указанные счета («ЛОРО», «НОСТРО») могут открываться как на взаимной основе, так и в одностороннем порядке.

Таблица 7. - Остатки на корреспондентских счетах банка в динамике, тысяч рублей

Наименование показателя	2005 г.	2006 г.	2007 г.	Отклонение 2007 г. к 2005 г.
счета Nostro
счета в Банке России	22 108 419	25 116 653	39 099 968	16 991 549
счета в кредитных организациях-корреспондентах	8 799 111	9 625 615	5 786 602	-3 012 509
счета в банках-нерезидентах в иностранной валюте	13 561 476	41 418 586	50 098 033	36 536 557
счета в банках-нерезидентах в драг. мет.	96 521	18 743	275 348	178 827
Итого	44 565 527	76 160 854	95 259 951	50 694 427
счета Loro
счета кредитных организаций-корреспондентов	3 998 681	6 032 595	42 778 657	38 779 976
счета банков-нерезидентов в иностранной валюте	2	-	1 565 447	1 565 445
счета банков-нерезидентов в драг. мет.	-	0	0	0
Итого	3 998 683	6 032 595	44 344 104	40 345 421

Основные записи делаются по счету «ЛОРО» - они являются решающими для обеспечения своевременности платежей, начисления процентов. Операции по счету «НОСТРО» проводятся по методу зеркальной бухгалтерии. По общему правилу списание средств с корреспондентского счета «ЛОРО» производится в соответствии с поручением банка-респондента за исключением случаев списания средств со счета без распоряжения владельца счета, предусмотренных законом либо договором. Наибольший удельный вес по счету «ЛОРО» занимают счета кредитных организаций-корреспондентов.

На конец 2007 г. остатки по счетам «ЛОРО» составили 44 344 млн. руб., что на 40 345 млн.руб. больше, чем в базисном периоде. Выбор в пользу взаимных расчетов с банком обусловлен возросшим потоком платежей, возможности участия на региональных валютных биржах, возможностью оперативного отзыва находящихся на корсчетах средств, репутацией банка в финансовом секторе. Остатки по счетам «НОСТРО» составили на 2007 г. 95 260 млн. руб., что на 50 693 млн. руб. превышает данный показатель в 2005 г.

Для увеличения ресурсной базы банки часто прибегают к эмиссию векселей. ОАО Банк ВТБ в свою очередь также производит эмиссию векселей, результаты которой представлены в таблице 8.

Таблица 8. - Структура выпущенных векселей по срочности

Срочность выпущенных векселей	на 01.01.2006 г.	на 01.01.2007 г.	на 01.01.2008 г.
	млн.руб.	%	млн.руб.	%	млн.руб.	%
До востребования	1 646 997	3,96	806 596	2,99	1 952 906	5,09
Со сроком погашения от 31 до 90 дней	2 801 386	6,73	141 711	0,52	540 260	1,41
Со сроком погашения от 91 до 180 дней	3 800 195	9,13	514 951	1,91	2 144 335	5,59
Со сроком погашения от 181 дня до 1 года	7 035 179	16,91	12 014 327	44,51	3 194 162	8,32
Со сроком погашения свыше 1 года до 3 лет	26 320 633	63,26	13 515 398	50,07	30 552 179	79,60
Итого	41 604 390	100,00	26 992 983	100,00	38 383 842	100,00

Среди выпущенных векселей наиболее крупной статьей являются векселя со сроком погашения от 1 года до 3 лет, т.е. среднесрочные векселя, удельный вес которых в 2007 г составил 79,60% от общей суммы выпущенных векселей. Данный показатель показал рост по сравнению с 2005 г на 16,34%. Это увеличение объясняется стремлением банка привлекать стабильные ресурсы на более длительный срок для формирования устойчивой ресурсной базы, которая в последствие будет размещена в активные операции.

Активные банковские операции - это операции, посредством которых банки размещают имеющиеся в их распоряжении ресурсы в целях получения необходимого дохода и обеспечения своей ликвидности. Анализ активных операций - это анализ основных видов, основных направлений банковской деятельности, изучение и оценка экономической эффективности размещения банком средств. Структура активов ООО Банк ВТБ представлена в таблице 9.

Как видно представленных данных за исследуемый период с 2005 по 2007 гг. практически почти по всем показателям активов наблюдается тенденция к росту. Исключение составляют денежные средства, которые уменьшились на 865 млн. руб. Денежные средства в валюте баланса занимают незначительную величину (0,53% - 1,38%).

Сумма чистой ссудной задолженности выросла на 637 132 млн. руб. Стоимость основных средств, нематериальных активов и материальных запасов за 2005-2007 гг. выросла на 13 942 млн. руб. Валюта баланса в 2007 г. увеличилась на 871 912 млн. руб. Основную долю в структуре банковских активов занимает чистая ссудная задолженность, вес которой в общей структуре активов в 2007 г. составил 68,09%, показывая увеличение по отношению к тому же показателю в 2005 г. (61,25%).

Средства в кредитных организациях в процентном соотношении к валюте баланса составили: в 2005 г. - 4,06%; в 2006 г. - 6,87%; в 2007 г. - 3,73%. Наименьшую процентную долю в валюте баланса за исследуемый период составили требования по получению процентов: в 2005 г.- 0,26%; в 2006 г. - 0,33%; в 2007 г. - 0,47%.

Средства кредитных организаций в ЦБ РФ за анализируемый период увеличились, а соотношение к валюте баланса имело тенденцию к снижению и составило: за 2005 г. - 4,78%; за 2006 г. - 4,60%; за 2007 г. - 3,64%. Обязательные резервы в ЦБ РФ в 2007 г. возросли на 5 381 млн. руб. и составили 1 234 млн. руб. Таким образом, мы видим значительный рост ресурсной базы ОАО Банк ВТБ, и как следствие расширение масштабов активных операций.

Таблица 9. - Структура активов ОАО Банк ВТБ за 2005 - 2007 гг.

Наименование статьи	2005 г.	2006 г.	2007 г.	Отклонение 2007 г. к 2005 г., тыс. руб.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
1. Денежные средства	8784922	1,38	10403279	1,33	7920359	0,53	-864563
2. Средства кредитных организаций в ЦБ РФ	30381473	4,78	35904485	4,60	54828115	3,64	24446642
2.1 Обязательные резервы в ЦБ РФ	6967380	1,10	10214305	1,31	12347946	0,82	5380566
3. Средства в кредитных организациях	25780926	4,06	53638908	6,87	56172802	3,73	30391876
4. Чистые вложения в торговые ценные бумаги	76192152	11,99	75126760	9,62	122055010	8,09	45862858
5. Чистая ссудная задолженность	389232706	61,25	478672466	61,27	1026364733	68,09	637132027
6. Чистые вложения в инвестиционные ценные бумаги, удерживаемые до погашения	4245931	0,67	4567489	0,59	8356476	0,55	4110545
7. Чистые вложения в ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи	80487404	12,67	88584871	11,34	178096632	11,82	97609228
8. Основные средства, нематериальные активы и материальные запасы	7234591	1,14	16267294	2,08	21176899	1,40	13942308
9. Требования по получению процентов	1674143	0,26	2591966	0,33	7092563	0,47	5418420
10. Прочие активы	11445850	1,80	15462209	1,98	25308166	1,68	13862316
Валюта баланса	635460098	100	781219727	100	1507371755	100	871911657

Наиболее распространенными активными операциями банков являются ссудные операции, как правило, приносят банкам основную часть их доходов. Для ОАО Банк ВТБ характерным является кредитование корпоративных клиентов, а также инвестиционная деятельность. Более детально кредитный портфель представлен в таблице 10.

Таблица 10. - Кредитный портфель по срокам за 2005-2007 гг., тыс.руб.

Период кредитования	2005	2006	2007
Юридические лица
овердрафт	16 523 587	16 614 983	14 912 480
до 30 дней	1 697 469	531 246	1 075 319
31-90 дней	10 191 437	11 337 338	25 793 628
91-180 дней	29 146 115	41 032 725	77 254 365
181- 1 год	69 527 809	97 439 074	130 429 257
1-3 года	101 764 268	91 391 631	245 059 358
Свыше 3 лет	64 190 626	100 750 405	274 937 261
Физические лица
овердрафт	565 793	754 934	540 429
31-90 дней	76 252	126 590	188 868
91-180 дней	395 203	298 582	319 463
181- 1 год	352 102	1 0245 02	571 588
1-3 года	2 047 651	1 093 553	1 266 537
Свыше 3 лет	7 443 425	1 566 119	143 322
итого	303 921 737	363 961 682	772 491 875

Анализируя таблицу, можно сделать вывод, что наибольшие суммы кредитов выданы на срок свыше одного года. В 2007 г. было выдано кредитов сроком от года до 3 лет на сумму 246 317 млн. руб., что на 162% больше суммы кредитов, выданных на аналогичный срок в 2005 г. Назначение данных кредитов - как правило, финансирование капитальных вложение, модернизация оборудования, внедрение инноваций. Значительно увеличение доли кредитов со сроком от 1 года до 3 лет объясняется возросшими масштабами кредитования, а также расширению клиентской базы. Наибольший объем кредитов были выданы за рассматриваемый период именно юридическими лицами. 28% корпоративных клиентов обращаются за получением кредитов на срок менее одного года для целей, связанных с пополнением оборотных средств, а также финансирование сезонных затрат.

В связи со специфичностью деятельности банка, отраслевая сегментация клиентов банка иллюстрирует направленность в работе ОАО Банк ВТБ прежде всего на обслуживание юридических лиц.

Таблица 11. - Кредиты клиентам банка, тыс.руб.

Клиенты	2005	2006	2007	Абсолютное отклонение, тыс. руб.	Относительное отклонение, %
Финансовые ведомства	17 970 961	28 958 208	58 059 252	39 788 291	217,77
Внебюджетные фонды	22 500	12 400	-	-22 500	-100,00
Предприятия и организации	275 047 850	330 126 794	711 402 416	436 354 566	158,65
Физические лица	10 880 426	4 864 280	3 030 207	-7 850 219	-72,15
Итого	303 921 737	363 961 682	772 491 875	468 570 138	154,18

Анализируя представленные выше данные, можно сделать вывод, что в последний 2007 год банком не проводилось финансирование внебюджетных фондов, которое постепенно уменьшалось в предыдущие 2005 - 2006 гг. (с 22 млн. руб. до 12 млн. руб.). Также следует отметить сокращение масштабов кредитования физических лиц и индивидуальных предпринимателей. Если в 2005 году данный показатель составлял 10 881 млн. руб., то в 2007 г. данный показатель уменьшился на 72,11% и составил 345 млн. руб. Многие ранее заключенные кредиты с физическими лицами в 2007 г. были переданы на обслуживание по договору цессии «ВТБ 24». Следует отметить возрастание объемов кредитования юридических лиц, предприятий и организаций. За рассматриваемый период с 2005 по 2007 гг. рост данного показателя составил 158,65%, увеличившись с 275 048 млн. руб. в 2005 г. до 436 356 млн.руб. Данная положительная динамика отвечает общему направлению работы банка c крупными корпоративными клиентами.

2.3 Финансовые результаты деятельности банка

Сумма полученных банком доходов за минусом произведенных расходов называется финансовым результатом деятельности банка. Положительный финансовый результат называется прибылью, отрицательный - убытком. Прибыль представляет собой объективный показатель, характеризующий состояние жизненного цикла производственных и финансовых структур в процессе прохождения ими каждого этапа их развития: становления, подъема и упадка.

Индивидуальный уровень прибыли кредитной организации позволяет оценить эффективность ее функционирования (конкурентоспособность) в соответствующей отрасли экономики, на данном конкретном рынке по сравнению с аналогичными банками. Прибыль является обобщающим (конечным) показателем анализа и оценки эффективности всей деятельности кредитной организации.

Структура и динамика доходов, расходов и прибыли ОАО Банк ВТБ за 2005 - 2007 гг. представлена в таблице 12.

Основным источником доходов являются кредитные операции. За рассматриваемый период сумма полученных процентов и аналогичных доходов увеличилась на 47,64% и составила в 2007 г. 72 857 млн. руб. Сумма процентов, полученная от размещения средств в кредитных организациях увеличилась на 7 261 млн. руб. Также возросла сумма процентов от ссуд, предоставленных клиентам, на 22 696 млн. руб. Это объясняется прежде всего возросшими масштабами кредитования.

Таблица 12. - Анализ расходов и доходов ОАО Банк ВТБ за 2005-2007 гг.

	Сумма, тыс. руб.	Отклонение 2007 г. к 2005 г.,(+,-)
Наименование статьи	2005 г.	2006 г.	2007 г.	тыс.руб.
1. Всего процентов полученных и аналогичных доходов,	38 148 199	46 945 892	72 856 071	34 707 872
в т.ч.:
-от размещения средств в кредитных организациях	4 123 368	5 846 704	11 384 603	7 261 235
- от ссуд, предоставленных клиентам	29 286 564	34 492 991	51 982 434	22 695 870
- других источников	35 909	141 331	251 342	215 433
2. Всего процентов уплаченных и аналогичных расходов, в т. ч.:	17 102 737	28 301 662	45 182 810	28 080 073
по привлеченным средствам кред. организации	6 912 094	10 704 977	18 695 117	11 783 023
по привлеченным средствам клиентов	7 023 856	13 003 336	21 727 118	14 703 262
- по выпущенным долговым обязательствам	3 166 787	4 593 349	4 760 575	1 593 788
3. Чистый процентный доход	21 045 462	18 644 230	27 673 261	6 627 799
4. Чистые доходы от операций с ценными бумагами	5 913 182	12 728 769	8 590 794	2 677 612
5. Чистые доходы от операций с иностранной валютой	-416 285	1 356 513	11 096 063	11 512 348
6. Чистые доходы от переоценки иностранной валюты	826 115	110 957	-10 052 139	-10 878 254
7. Чистые доходы от операций с драг. металлами и проч. финансовыми инструментами	-75 473	189 394	-1 012 948	-
8. Комиссионные доходы	4 227 455	5 796 056	10 407 628	6 180 173
9. Комиссионные расходы	257 430	429 456	622 754	365 324
10. Чистые доходы от разовых операций	604 344	29 537	485 169	-119 175
11. Прочие чистые операционные доходы	-3 420 104	-2 212 202	-1 132 438	2 287 666
12. Административно-управленческие расходы	10 249 974	12 181 672	14 837 054	4 587 080
13. Резервы на возможные потери	-1 163 519	2 221 550	-2 185 039	-1 021 520
14. Прибыль до налогообложения	17 033 773	26 253 676	28 410 543	1 1376 770
15. Начисленные налоги	4 115 243	9 077 965	10 432 551	6 317 308
16. Прибыль за отчетный год	12 918 530	17 175 724	17 977 992	5 059 462

Сумма уплаченных процентов и аналогичных расходов в 2007 г. увеличилась на 28 080 млн. руб. и составила 45 183 млн. руб. Чистый процентный доход увеличился на 6 628 млн. руб., что свидетельствует о наметившейся положительной тенденции. Доля доходов от операций с ценными бумагами в общей сумме доходов ОАО Банк ВТБ увеличилась на 2 677 млн. руб.

Чистые доходы от операций с иностранной валютой за 2005-2007 гг. увеличились на 11 512 млн. руб. Доходы от переоценки иностранной валюты уменьшились на 10 878 млн. руб. и в 2007 г. составили 10 052 млн. руб., что связано прежде всего со сложившейся ситуацией на рынке иностранной валюты.

Существенное увеличение объема полученных за год комиссионных доходов объясняется ускоренным ростом комиссионных операций «ВТБ». Они увеличились на 59,4% и в 2007 г. составили 104 078 млн. руб. Это объясняется расширением предоставления таких банковских услуг, как операции с пластиковыми картами, предоставление сейфов, индивидуальных ячеек, осуществление расчетно-кассового обслуживания.

Чистые доходы от разовых операций в 2007 г. уменьшились на 119 млн. руб. Административно-управленческие расходы увеличились на 4 587 млн. руб., т.е. увеличились средства, направляемые на обеспечение функционирования банка. Сумма начисленных налогов в 2007 г. составила 6 317 млн. руб. Прибыль в 2007 г. по сравнению с 2005 г. увеличилась на 28,14% и составила 17 978 млн. руб.

Проанализировав данные таблицы, можно сделать вывод об устойчивости деятельности ВТБ в рассматриваемый период. Обеспечение весомого финансового результата было достигнуто за счёт роста объёма полученных доходов и строгого контролирования производимых расходов.

Детально основные показатели финансово-экономической деятельности представлены в таблице 13.

Таблица 13. - Основные финансово-экономические показатели работы ОАО Банк ВТБ

Показатели	2005 г.	2006 г.	2007 г.	Отклонение 2007 г. от 2005 г. (+,-), тыс. руб.
Уставный капитал, тыс. руб.	52111124	52111124	67241385	15130261
Собственные средства (капитал), тыс. руб.	82307147	97342258	278296267	195989120
Совокупные доходы, тыс. руб.	27541177	38864804	43870351	16329174
Совокупные расходы, тыс. руб.	10507404	12611128	15459808	4952404
Балансовая прибыль, тыс. руб.	17033773	26253676	28410543	11376770
Чистая прибыль (после уплаты налогов)	12918530	17175724	17977992	5059462
Норматив достаточности капитала, %	15,20%	14,50%	19,00%	3,80%
Активы, приносящие доход, тыс. руб.	577613262	703182460	1398138216	820524954
Рентабельность капитала (прибыль/уставный капитал), %	24,790	32,959	26,736	1,946
Рентабельность активов (прибыль/активы, приносящие доход)	2,23	2,44	1,29	-0,94
Уровень доходности работающих активов (совокупные доходы/активы, приносящие доход), %	4,77	5,53	3,14	-1,63
Показатель рентабельности работы банка (прибыль/совокупные доходы), %	46,91	44,19	40,98	-5,93
Чистая процентная маржа (чистый процентный доход/активы, приносящие доход), %	3,64	2,65	1,98	-1,66
Спрэд (процентные доходы/активы, приносящие доход - процентные расходы/обязательства), %	3,34	2,31	1,28	-2,06

Проведя анализ данных таблицы, можно сделать следующие вывод, что уставный капитал КБ «ВТБ» увеличился за рассматриваемый период, на 15 130 млн. руб. Собственные средства также увеличились на 195 989 млн. руб. Данная положительная динамика объясняется прежде всего желанием ОАО Банк ВТБ увеличить финансовую устойчивость банка, обеспечить его финансовую стабильность. Так, в рассматриваемый период увеличилась стоимость уставного фонда, а также увеличилась величина созданных фондов. В рассматриваемый период наблюдался рост как доходов КБ (увеличение на 52 059 млн. руб.), так и его расходов (32 011 млн. руб.).

Однако благодаря четкому контролю над расходованием средств ОАО Банк ВТБ удалось увеличить свою балансовую прибыль на 11 377 млн. руб. Норматив достаточности капитала в 2007 году увеличился на 3,8% и составил 19%, что выше нормативного значения данного показателя, уставленного в РФ. Рентабельность капитала увеличилась в 2007 году, значение этого показателя в этом году составило 26,74% по сравнению с 26,74% в 2005 году; рентабельность активов также уменьшилась незначительно на -1%, уменьшение данных показателей произошло за счет резкого увеличения величины доходных активов (на 784 715 млн. руб.) при менее значительном увеличении прибыли (на 5 059 млн. руб.).

Уровень доходности работающих активов в 2007 г. незначительно снизился и составил 3314%. Данное снижение произошло за счет значительного роста активов, приносящих доход. Показатель рентабельности работы банка уменьшился к 2007 году и составил 40,98%, отклонение от 2005 года составило -5,93%; чистая процентная маржа снизилась на 1,66% и составила 1,98%. Низкая маржа указывает на факт, что банк привлекая дорогие депозиты, участвует в операциях с низкой доходностью и невысокой степенью риска.

Следующим показателем доходности кредитных операций является СПРЭД. Он учитывается не только доходность активных операций, но и стоимость привлеченных ресурсов. СПРЭД характеризует рентабельность процентных операций. СПРЭД формируется под воздействием средней ставки по привлеченным платным ресурсам, средней ставке по доходным активам, соотношения доходных активов и платных ресурсов. Показатель СПРЭД в ОАО Банк ВТБ в 2007 году составил 1,53%, т.е. произошло уменьшение по сравнению с в 2005 годом на 2,17%. Уменьшение спрэда свидетельствует об уменьшении эффективности работы банка.

3. Организация процесса оценки кредитоспособности и степени кредитного риска на примере ОАО Банк ВТБ

3.1 Методика оценки кредитоспособности и степени риска

банк кредитоспособность заемщик задолженность

Кредитоспособность - это сложный, комплексный показатель. Кредитование предприятий существует не один век, поэтому, опираясь на многолетний опыт, мировая и отечественная банковская практика позволила выделить ряд наиболее существенных критериев кредитоспособности клиента. Сюда вошли такие показатели, как: характер клиента, способность заимствовать средства, способность заработать средства в ходе текущей деятельности для погашения долга (финансовые возможности), капитал заёмщика, обеспечение полученного кредита, условия, в которых совершается кредитная сделка, контроль (законодательная основа деятельности заемщика, соответствие характера ссуды стандартам банка) и некоторые другие.

Под характером клиента понимается его репутация как юридического лица и репутация менеджеров, степень ответственности клиента за погашение долга, четкость его представления о цели кредита, соответствие этой цели кредитной политике банка. Репутация клиента, как юридического лица, складывается из длительности его функционирования в данной сфере, соответствия его экономических показателей средним по отрасли, из его кредитной истории, репутации в деловом мире его партнеров (поставщиков, покупателей, кредиторов). Репутация менеджеров оценивается на основе их профессионализма, образования, моральных качеств, личного финансового и семейного положения, результатов взаимоотношения руководимых ими структур с банком.

Способность заимствовать средства означает наличие у клиента права на подачу заявки на кредит, подписи кредитного договора или ведения переговоров, то есть наличие определенных полномочий у представителя предприятия или фирмы, достижение совершеннолетия или другие признаки дееспособности заёмщика - физического лица. Подписание договора неуполномоченным или недееспособным лицом означает большую вероятность потери кредита для банка.

Одним из основных критериев кредитоспособности клиента является его способность заработать средства для погашения долга в ходе текущей деятельности. Существует и другая позиция, изложенная в экономической литературе, когда кредитоспособность связывается со степенью вложения капитала в недвижимость. Последнее хоть и является формой защиты от риска обесценения средств в условиях инфляции, это не может являться основным признаком кредитоспособности заемщика. Дело в том, что для высвобождения денежных средств из недвижимости требуется время, что может препятствовать погашению кредита в срок. Поэтому целесообразнее ориентироваться на ликвидность баланса, эффективность (прибыльность) деятельности заемщика и его денежные потоки. Так, например, банк может применить заранее обговорённые санкции, увеличивающие долг за счёт невозврата кредита в срок. Тогда, при наличии денежных средств, вложенных в недвижимость, предприятие будет вынуждено высвободить их для погашения кредита, а длительный срок высвобождения лишь повысит размер задолженность перед банком.

Капитал заемщика является не менее важным критерием кредитоспособности клиента. При этом важны следующие два аспекта его оценки:

его достаточность, которая анализируется на основе требований Центрального банка к минимальному уровню уставного фонда (акционерного капитала);

степень вложения собственного капитала в кредитуемую операцию, что свидетельствует о распределении риска между банком и заемщиком. Чем больше вложения собственного капитала, тем больше и заинтересованность заемщика в тщательном отслеживании факторов кредитного риска и тем больше вероятность, что кредит будет возвращён полностью и в срок.

Под обеспечением кредита понимается стоимость активов заемщика и конкретный вторичный источник погашения долга (залог, гарантия, поручительство, страхование), предусмотренный в кредитном договоре. Если соотношение стоимости активов и долговых обязательств имеет значение для погашения ссуды банка в случае объявления заемщика банкротом, то качество конкретного вторичного источника гарантирует выполнение им своих обязательств в срок при финансовых затруднениях.

К условиям, в которых совершается кредитная операция, относятся текущая или прогнозная экономическая ситуация в стране, регионе и отрасли, политические факторы. Эти условия определяют степень внешнего риска банка и учитываются при решении вопроса о стандартах банка для оценки денежного потока, ликвидности баланса, достаточности капитала, уровня менеджмента заемщика.

Последний критерий - это контроль за законодательными основами деятельности заемщика и соответствием характера ссуды стандартам банка.

Изложенные критерии оценки кредитоспособности клиента банка определяют содержание способов ее оценки. К числу этих способов относятся:

- оценка делового риска;

- оценка менеджмента;

- оценка финансовой устойчивости клиента на основе системы;

- финансовых коэффициентов;

- анализ денежного потока;

- сбор информации о клиенте;

- наблюдение за работой клиента путем выхода на место.

Таким образом, кредитоспособность заёмщика основывается на ряде критериев, каждый из которых с определённой стороны характеризует предприятие в глазах банка и помогает понять, насколько велика возможность не возврата кредита. Причём набор этих критериев не является обязательным. Каждый банк самостоятельно формирует его в соответствии со своей кредитной политикой.

Рассмотрим методику, используемую ОАО «ВТБ» для оценки кредитоспособности клиентов. Данная методика основывается на анализе следующих факторов:

- Анализ рыночного позиционирования заемщика;

- Характеристика заемщика;

- Анализ прогнозных денежных потоков заемщика;

- Финансовое состояние заемщика;

- Дополнительные факторы оценки.

Методика распространяется на всех клиентов, выручка которых за последние четыре квартала и/или валюта баланса на последнюю отчетную дату превышают эквивалент 30 млн. долл. США.

Методика не распространяется на заемщиков:

1) с выручкой за последние четыре отчетных квартала и валютой баланса на последнюю отчетную дату менее эквивалента 30 млн. долл. США;

2) на предпринимателей без образования юридического лица и предприятия использующие упрощенную систему бухгалтерского или налогового учета;

3) на органы исполнительной власти субъектов РФ и органы местного самоуправления;

4) на инвестиционные операции (включая реализуемые с предприятиями отрасли «Строительство и операции с недвижимостью»).

Клиенты банка «ВТБ» оцениваются по 5 группам факторов оценки. Каждой группе присваивается определенный вес. Сумма всех весов групп факторов оценки равна 1. В группах выделяются подгруппы. Сумма всех весов подгрупп в отдельной группе равна 1. Каждый показатель в группе (подгруппе) оценивается по 100 бальной шкале: 100 баллов - максимально возможная оценка в каждой подгруппе, минимальная оценка - 0.

Подсчет баллов для вычисления рейтинга клиента осуществляется в следующей последовательности:

1. Определение балльной оценки для подгруппы (100,70, 50,30,0 и т.д.);

2. Умножение определенной в пункте 1 балльной оценки на вес показателя подгруппы;

3. Суммирование всех взвешенных балльных оценок подгруппы в рамках одной группы;

4. Умножение суммы взвешенных балльных оценок подгрупп, рассчитанных в пункте 3, на вес группы;

5. Суммирование взвешенных балльных оценок всех групп;

Результат - балльный показатель рейтинга заемщика. Полученный балл соответствует определенному рейтингу.

Таблица 14. - Балльная оценка кредитного рейтинга

Рейтинг	Описание	Оценка в баллах
А	A1	1. Вероятность дефолта заемщика данных подгрупп минимальна 2. Плата за кредитный риск по заемщикам данных подгрупп минимальна	90-100
	A2		85-89
	A3		80-84
B	B1	1. Вероятность дефолта заемщика данных подгрупп невысокая 2. Плата за кредитный риск по заемщикам данных подгрупп незначительна	75-79
	B2		70-74
	B3		65-69
C	C1	1. Вероятность дефолта заемщика данных подгрупп средняя 2. Плата за кредитный риск по заемщикам данных подгрупп средняя	60-64
	C2		55-59
	C3		50-54
D	D1	1. Вероятность дефолта заемщика данных подгрупп значительна 2. Плата за кредитный риск по заемщикам данных подгрупп большая	45-49
	D2		40-44
	D3		30-39
E		1. Вероятность дефолта заемщика данной группы очень велика 2. Кредитование заемщика данной подгруппы нецелесообразно для банка	Менее 30 баллов

Рассмотрим методику оценки кредитоспособности на примере ООО СИК «Девелопмент-Юг». Строительно-инвестиционная корпорация «Девелопмент-Юг» образована в 1995 г. ООО СИК «Девелопмент-Юг»

За двенадцать лет своей истории корпорация «Девелопмент-Юг» добилась лидирующих позиций на рынке строительства жилой недвижимости, построено более 30 объектов жилой и коммерческой недвижимости.

В корпорации организован полный производственный цикл от выделения участков под строительство и проектирования объектов до выполнения строительных работ, реализации объектов недвижимости и их послепродажного обслуживания.

Как крупнейший застройщик региона Группа Компаний «Девелопмент-Юг» имеет соглашения с ведущими российскими банками, с которыми она продолжает активно работать, приспосабливаясь к новым условиям.

На инвестиционном форуме, прошедшем в сентябре 2008 в г.Сочи «Девелопмент-Юг» подписал соглашения с ведущими российскими банками на общую сумму 9 млрд. руб. как на кредитование строительства жилой недвижимости, так и на развитие других крупных инвестиционных проектов. В число данных банков входит и ОАО «ВТБ».

Рассмотрим процесс оценки кредитоспособности Клиента ОАО «ВТБ» на примере «Девелопмент-Юг».

На первом этапе ранжирования клиента производится анализ рыночного позиционирования клиента банка. Под данным понятием подразумевается классификация отрасли, в которую входит заемщик; анализ положения клиента банка на рынке основной продукции (интенсивность конкуренции); оценка динамики объемов производства клиента; оценка экспортной ориентированности основной продукции заемщика; оценка зависимости клиента от поставщиков/подрядчиков, а также оценка зависимости клиента от покупателей основной продукции. Рассмотрим анализ рыночного позиционирования заемщика в таблице 15.

Таблица 15. - Анализ рыночного позиционирования ООО СИК «Девелопмент-Юг»

Название показателя	Вес показателя	Описание критериев	Оценка в баллах	Итоговый балл
Классификация отрасли заемщика	0,2	Отрасль относится к категории А	100	20
Положение заемщика на рынке основной продукции (интенсивность конкуренции)	0,2	Доля основной продукции заемщика в кирпично-монолитном строительстве составляет 40,4%	70	14
Оценка динамики объемов производства заемщика	0,15	Темп роста объемов реализации за истекший период положителен	100	15
Оценка зависимости заемщика от поставщиков/подрядчиков	0,15	Заемщик имеет возможность полностью контролировать все статьи своих издержек	100	15
Оценка зависимости заемщика от покупателей основной продукции	0,15	У заемщика имеется неограниченный круг покупателей основной продукции	100	15

Анализируя данные таблицы, можно оценить рыночное позиционирование заемщика как «отличное» почти по всем пунктам. «Девелопмент-Юг имеет крупнейшую долю (40,4%) в кирпично-монолитном строительстве, на долю предложения которого приходится порядка 87% совокупного предложения на рынке г. Краснодара. Темп роста реализации увеличился в 1.5 раза по сравнению с тем же показателем в 2006 г и показывает стабильный рост в 2008 г. Корпорация располагает мощной материально-технической базой, полностью обеспечивающей все строительные и сопутствующие процессы компании, тем самым сократив свою зависимость от поставщиков и подрядчиков до минимума. «Девелопмент-Юг», являясь крупнейшим застройщиком региона, имеет неограниченный круг покупателей. В компании широкий спектр ипотечных программ для разных категорий клиентов.

На следующем этапе оценки кредитоспособности производится характеристика «Девелопмент-Юг» по таким показателям, как

- наличие кредитной истории,

- оценка остатков по счетам клиента,

- оценка кредитовых оборотов клиента,

- оценка объемов паспортов экспортных сделок клиента, открытых в банке.

Рассмотрим процесс присвоения характеристики в таблице, представленной ниже.