Официальная система страхования гарантирует каждому вкладчику компенсацию 90% вклада до эквивалента в 20 тыс. евро. Если неплатежеспособный кредитный институт дополнительно является членом фонда ФСНБ или СГБ, то сумма, превышающая этот лимит, выплачивается за счет этого фонда. При этом вкладчик имеет право на компенсацию в том случае и в той степени, в какой его притязания не были удовлетворены официальной системой страхования вкладов.

В Бельгии система защиты вкладчиков включает Обязательный фонд защиты банков, Обязательный фонд защиты частных сберегательных учреждений, организованные в 1985 году и охватывающие все коммерческие и сберегательные банки. В Испании образованы в 1977 году Фонд страхования взносов и Страховой фонд для сберегательных касс, охватывающие все частные банки и сберегательные кассы. В Великобритании в 1982 году организован Обязательный фонд защиты, охватывающий все банки. Гарантированная сумма - 75% суммы вклада.

Главный принцип, заложенный в страховании депозитов - защитить неискушенного вкладчика, который не в состоянии оценить степень риска операций, проводимых банком. Помимо этого, страхование депозитов способствует обеспечению устойчивости банковской системы, предотвращая как массовое изъятие вкладов из отдельных банков, так и банковскую панику в масштабах страны в целом.

Страхование банковских вкладов в различных странах преследует несколько целей:

увеличение ликвидности отдельных кредитных институтов и банковской системы в целом;

сокращение числа банкротств банков;

снятие социальной напряженности, поскольку вкладчики получают уверенность в сохранности своих средств;

предотвращение массового изъятия средств вкладчиками;

обеспечение более благоприятных условий проведения процедур банковских банкротств (когда это становится неизбежным).

Таким образом, можно выделить три основные цели, первое - это содействие образованию и мобилизации сбережений, что имеет важнейшее значение для обеспечения удовлетворительной общенациональной нормы накопления (реальных инвестиций); второе - это защита банковских систем от финансовых кризисов, обеспечение устойчивости банковской системы и денежного обращения; в третьих - это социально важная защита мелких вкладчиков от рисков, которые они не способны оценивать и учитывать в своих экономических решениях.

В мировой практике применяются шесть подходов к защите банковских вкладов: недвусмысленный и полный отказ от предоставления такой защиты (как, например, в Новой Зеландии); приоритет требований вкладчиков перед требованиями других кредиторов (как в Австралии); неопределенность в отношении возмещения вкладов; имплицитная гарантия; эксплицитное ограниченное возмещение; полная эксплицитная гарантия.

Пятьдесят пять стран-членов МВФ отдали предпочтение имплицитной системе страхования вкладов, 68 стран ввели у себя явную, эксплицитную форму страхования. Эксплицитные схемы страхования обычно предусматривают ограниченное страховое возмещение.

В международной практике существует разделение систем страхования (классификация специалистов МВФ) на два основных вида - эксплицитный (формальный, открытый) и имплицитный (неформальный, скрытый).

Неформальный вид системы страхования депозитов характеризуется, как правило, отсутствием, во-первых, законодательных основ, предусматривающих юридическую ответственность (оказание финансовой помощи осуществляется в соответствии с практикой прошлых лет или по заявлению официальных лиц); во-вторых, необходимых правил, связанных с масштабами и видами компенсаций (финансовая помощь в случае неплатежеспособности оказывается избирательно); в-третьих, конкретного фонда для оказания финансовой помощи. Преимущества неформальной системы страхования депозитов состоят в равной защищенности крупных и мелких вкладчиков и отсутствии для государства необходимости организовывать страховой фонд. К недостаткам рассматриваемого типа системы относят следующие: решение о санации банка зависит от доли государственного участия в данном банке, частным проблемным банкам, как правило, не оказывается финансовая помощь; налогоплательщики несут основную часть затрат на восстановление ликвидности банковской системы; правительство самостоятельно принимает решение о банковских банкротствах.

Формальная система страхования банковских депозитов четко предусматривает юридические, административные, финансовые условия функционирования в ряде законодательных актов и законов (Конституции, Законе о Центральном банке, Законе о банковской системе, Законе о финансовых (кредитных) организациях). Обычно государство определяет: типы институтов и депозиты, подлежащие страхованию; границы страхования (лимиты страховых взносов, выплат); право управления и участия; порядок финансирования; условия неплатежеспособности; порядок и процедуру банкротства банков.

Большинство индустриально развитых стран (Великобритания, Франция, Нидерланды, Италия) начали использовать формальную систему страхования депозитов с 1980-х годов, после банковских кризисов. В странах Африки защита депозитов осуществляется преимущественно в форме косвенных гарантий, главным образом из-за недостаточной степени развитости финансовой системы и преобладания государственной системы собственности. Только в Сенегале и Гане предусмотрен механизм возмещения средств вкладчиков. Формальная система страхования вкладов введена лишь в Кении, Нигерии, Танзании, Уганде. В Азии большинство стран (Китай, Индонезия, Корея, Малайзия, Пакистан, Сингапур, Таиланд, Вьетнам) имеют неформальные системы страхования, в то время как в индустриально развитых странах она есть только в Австралии. Большинство стран Среднего Востока (Египет, Иран, Ирак, Израиль, Саудовская Аравия, Сирия) и почти половина стран Западного полушария (Бразилия, Боливия, Коста-Рика, Парагвай, Уругвай, Эквадор) придерживаются также неформальной системы страхования депозитов.

Обычно системы страхования банковских вкладов классифицируются в зависимости от способов их финансирования. Большинство этих систем основаны на взаимном участии в покрытии рисков. Однако такое разделение рисков возможно лишь в том случае, если вероятность банкротства банков невысока. Если же масштабы "заражения" в банковском секторе значительны, то такое взаимное покрытие рисков невозможно. Некоторые системы гарантий (например, в США) позволяют устанавливать страховые взносы банков на индивидуальной основе, т.е. с учетом риска банкротства данного банка.

Теоретически можно выделить следующие модели системы страхования вкладов:

модель системы взаимного типа, в рамках которой компенсация вкладов осуществляется ее участниками за счет взносов, уплачиваемых только после факта банкротства банка;

модель системы взаимного типа, в которой взносы банков уплачиваются заранее;

модель системы страхового типа, финансируемая за счет взносов банков, скорректированных с учетом их индивидуального риска банкротства, и управляемая государственным органом;

модель частного страхования, когда банки или вкладчики сами выбирают способ страхования депозитов (в основном прибегая к помощи страховых компаний).

Изучением систем страхования вкладов в различных странах мира занимается МВФ, который опубликовал результаты исследований, проведенных в 1995 г. и в 1998 г. Хотя исследование 1998 г. охватывало меньше стран (60 против 102 в 1995 г.), оно позволяет более полно выявить различия действующих систем. В 1998 г. системы страхования вкладов действовали в 95% обследованных стран, тогда как в 1995 г. - в 55%. В 1998 г. в 87% стран участие банков в системах страхования вкладов было обязательным (против 65% в 1995 г.).

Организация управления системами страхования вкладов была различной: в 50% стран системы управлялись правительственными органами, в 22% - самими банками и в остальных 28% - совместно представителями правительства и (или) Центрального банка или банков. В 93% изученных в 1998 г. стран финансирование систем страхования банковских вкладов осуществлялось самими банками, в остальных странах - государством. При этом 87% обследованных систем располагали средствами, регулярно пополняемыми за счет взносов (против 79% в 1979 г.), а 13% собирали эти средства среди "выживших" банков только в случае банкротства того или иного банка. При этом сумма необходимых взносов распределялась между банками - участниками системы пропорционально объему привлеченных ими вкладов. Среди стран с регулярно пополняемыми фондами гарантирования вкладов в 23% (среди которых: Аргентина, Болгария, Финляндия, Венгрия, Италия, Норвегия, Перу, Португалия, Румыния, Швеция и США) взнос банка устанавливался с учетом индивидуального риска его банкротства (в 1995 г. доля таких стран составляла 9%).

Что касается компенсации вкладов, то:

28% обследованных систем предусматривают компенсацию любых вкладов;

37% компенсируют большую часть вкладов;

24% исключают компенсацию вкладов в иностранной валюте;

70% не компенсируют межбанковские вклады;

24% гарантируют компенсацию только вкладов домашних хозяйств и физических лиц;

90% устанавливают потолок компенсации.

Таким образом, в большинстве стран действуют обязательные для всех банков системы страхования вкладов, финансирование которых осуществляется за счет регулярно вносимых в страховые фонды взносов. В управлении большинства систем участвуют представители государства. Что касается так называемых добровольных систем страхования вкладов, которые финансируются банками только после наступления страхового случая (банкротства банка), то их число постоянно сокращается. Нигде не обнаружена и система частного страхования вкладов. В последние годы наблюдается тенденция к конвергенции систем гарантирования вкладов и к формированию единой модели по типу системы, действующей с 1993 г. в США.

Подобная эволюция систем страхования вкладов объясняется, помимо других факторов, тем, что в условиях обострения конкуренции как между банками, так и между банками и небанковскими институтами по поводу привлечения вкладов, доверие к банкам перестало быть "клубным достоянием (благом)", а превратилось в настоящее общественное благо. В основе этого лежит тот факт, что в своей деятельности банк опирается на ресурсы двух главных типов: на постоянные ресурсы (собственные капиталы и долгосрочную задолженность банка) и более изменчивые (волатильные) ресурсы, к которым в первую очередь относятся привлеченные вклады. Объем последних во многом зависит от участия банка в системе страхования вкладов и от размера гарантированной компенсации вкладов в случае банкротства банка. С этой точки зрения система страхования вкладов играет важную роль в обеспечении безопасности не только отдельных банков, но и банковской системы в целом, так как укрепляет доверие вкладчиков.

Трудно не согласиться с мнением, что главным фактором, определяющим вид системы защиты депозитов, является экономический уровень развития страны: степень развитости денежно-кредитной системы, доля государственной собственности, а также ситуация банковского кризиса, что является важным стимулом для введения более эффективного механизма защиты депозитов.

2.2 Основные принципы построения системы страхования вкладов в Российской Федерации

Концепция системы разрабатывалась на основе анализа положительных и отрицательных моментов в подходах различных государств к ее построению. В основу системы страхования депозитов в России положены следующие основные принципы.

Обязательность участия в системе страхования для банков, привлекающих вклады населения.

На сегодняшний день по вопросу о добровольности или обязательности участия финансовых институтов в системе страхования депозитов не существует расхождений. Общепризнанным является мнение о том, что участие в системе должно быть обязательным.

В большинстве стран, имеющих системы защиты депозитов (в 55 странах), такие системы созданы государством, а участие в них для банков носит обязательный характер. В Европейском Союзе создание обязательной системы страхования депозитов предусматривается специальной Директивой о гарантировании.

Создание обязательной системы происходит на основании специального закона, определяющего ее основные параметры, формы участия банков и государства в ее деятельности, размеры выплат вкладчикам, порядок образования резервов системы и иные существенные условия.

Построение такой системы рассматривается как создание финансового механизма возмещения ущерба клиентам банков и принятие государством ответственности за его функционирование, что оказывает существенное влияние на рост доверия к кредитным институтам.

На подобных принципах в США действует Федеральная корпорация по страхованию депозитов, в Великобритании -- Страховой фонд депозитов, в Болгарии -- Фонд гарантий банковских вкладов, в Финляндии -- Фонд гарантирования депозитов.

Принцип обязательного участия банков в системе страхования вкладов имеет основополагающее значение для обеспечения ее финансовой устойчивости, одновременно снижая финансовую нагрузку на индивидуальный кредитный институт при формировании резервов системы.

Переход подавляющего большинства стран к обязательному участию в системе страхования связан с системными банковскими кризисами последних лет, затронувшими многие развивающиеся страны и ряд развитых (например, банковские кризисы в Норвегии, Швеции, Финляндии, Японии, США). В ходе преодоления последствий этих кризисов стало ясно, что только обязательная система страхования с четкими и жесткими критериями членства, ответственности ее участников, поддержке со стороны государства может обеспечить защиту интересов кредиторов, прежде всего граждан.

В противоположность обязательной системе применяющаяся в ряде стран добровольная система страхования вкладов (Македония, Шри Ланка, Тайвань, Микронезия) несет в себе большие риски финансовой неустойчивости. Наиболее заинтересованными в участии в добровольной системе страхования становятся наименее надежные банки, что в принципе подрывает ее жизнеспособность и не способствует стабильности.

Для России принцип обязательности участия банков в системе страхования вкладов имеет особое значение. Уже более 6 лет возможность создания фондов страхования вкладов на добровольных принципах предусмотрена законодательно (статья 39 Федерального Закона «О банках и банковской деятельности»). Однако, до настоящего времени банковское сообщество практически так и не воспользовалось данной возможностью.

Закон о страховании вкладов предусматривает, что вхождение банков в систему страхования вкладов будет осуществляться на основании лицензии Банка России на осуществление операций со средствами физических лиц, при этом к банкам предъявляются дополнительные требования.

Банк, имеющий разрешение Банка России на день вступления в силу Федерального закона «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации», признается удовлетворяющим требованиям к участию в системе страхования вкладов при соответствии им одновременно следующим условиям:

1) если учет и отчетность банка признаются Банком России достоверными;

2) если банк выполняет обязательные нормативы, установленные Банком России;

3) если финансовая устойчивость банка признается Банком России достаточной;

4) если меры, предусмотренные статьей 74 Федерального закона "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)", статьей 20 Федерального закона "О банках и банковской деятельности", статьей 3 Федерального закона от 25 февраля 1999 года N 40-ФЗ "О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций", к банку не применяются, а также отсутствуют основания для их применения по итогам тематической инспекционной проверки.

Учет и отчетность банка признаются Банком России достоверными в случае, если одновременно:

1) учет и отчетность банка соответствуют федеральным законам, нормам и правилам, установленным Банком России, собственной учетной политике банка;

2) возможные недостатки или ошибки в состоянии учета или отчетности банка не влияют существенным образом на оценку его финансовой устойчивости.

Финансовая устойчивость банка оценивается Банком России по группам показателей, с определением по каждой из них обобщающего результата "удовлетворительно" или "неудовлетворительно" и признается Банком России достаточной при наличии результата "удовлетворительно" по всем группам показателей.

Для оценки финансовой устойчивости банка применяются следующие группы показателей:

1) группа показателей оценки капитала, включающая показатели оценки достаточности и качества капитала;

2) группа показателей оценки активов, включающая показатели качества задолженности по ссудам и иным активам, размера резервов на потери по ссудам и иным активам, степени концентрации рисков по активам, включая величину кредитных рисков на акционеров (участников) и инсайдеров;

3) группа показателей оценки качества управления банком, его операциями и рисками, включающая показатели прозрачности структуры собственности, организации системы управления рисками, в том числе контроля за величиной валютной позиции, службы внутреннего контроля, в том числе системы противодействия легализации незаконных доходов и финансированию терроризма;

4) группа показателей оценки доходности, включающая показатели рентабельности активов и капитала, структуры доходов и расходов, доходности отдельных видов операций и банка в целом;

5) группа показателей оценки ликвидности, включающая показатели ликвидности активов, ликвидности и структуры обязательств, общей ликвидности банка, риска на крупных кредиторов и вкладчиков.

Предварительный анализ финансовой устойчивости, проведенный сотрудниками Управления надзора Национального банка Республики Татарстан, и соответствия требованиям к участию в системе страхования вкладов одного из региональных банков представлен в приложениях №8 и №9 к настоящей работе.

Характерно, что требования к участию в системе страхования вкладов носят не разовый, а постоянный характер и обязательны для соблюдения банками все время их участия в системе страхования вкладов.

Особое внимание при оценке деятельности банка уделяется качеству управления рисками. При вынесении суждения о стратегическом управлении и бизнес-планировании оценивается текущая конкурентная позиция банка.

Отдельно рассматриваются угрозы, связанные с внешними условиями деятельности банка, их потенциальное влияние на его устойчивость в перспективе.

При оценке прозрачности структуры собственности будут выявляться лица, имеющие возможность прямо или косвенно оказывать влияние на принятие решений органами управления банка, а также аффилированные лица кредитной организации.

Соответствие банков установленным требованиям будет определять Банк России в течение 1 года 9 месяцев с момента введения в действие системы страхования вкладов по результатам специально проводимой проверки. По истечении этого срока у банков, в отношении которых было сделано отрицательное заключение, а также у банков, отказавшихся от участия в системе, будет отозвана лицензия на право работы с вкладами населения.

Участие банков в системе страхования вкладов будет прекращаться после отзыва лицензии Банка России, но не ранее завершения процедуры выплаты возмещения по вкладам.

Система страхования вкладов при наступлении страхового случая должна обладать соответствующими средствами, достаточными для проведения выплат клиентам банков. Из международной практики можно выделить два подхода к их формированию.

Первый заключается в сборе средств «по факту». Он предполагает, что при наступлении банкротства банка иные участники системы предоставляют средства, необходимые для осуществления расчетов с вкладчиками банка-банкрота. Такой вариант аккумулирования резервов используется частными системами страхования вкладов, управляемыми их членами и, в частности, применялся во Франции.

Главным недостатком такого варианта является отсутствие твердых гарантий достаточности средств для проведения расчетов. При наступлении страхового случая одновременно в нескольких банках может оказаться, что у других участников системы нет достаточных средств для срочного формирования фонда компенсации вкладов. Система, построенная по такому принципу, испытывает также сложности при определении размера обязательных сборов, поскольку не располагает необходимой информацией о финансовом состоянии и принятых банками рисках.

Второй вариант предполагает образование специализированного фонда, находящегося в распоряжении управляющей организации системы страхования вкладов, за счет уплаты банками регулярных обязательных взносов.

Финансирование системы за счет регулярных сборов с ее участников в страховой фонд позволяет аккумулировать ликвидные ресурсы для быстрой выплаты сумм страхового возмещения, обеспечить участие в покрытии расходов системы всех ее участников, распределить по времени нагрузку на участников системы, связанную с компенсацией застрахованных депозитов при закрытии несостоятельных банков. Кроме того, наличие страхового фонда укрепляет доверие населения в способности системы защитить их сбережения.

В России в качестве финансовой основы системы страхования вкладов предполагается создание специального фонда страхования вкладов. Источниками формирования фонда будут регулярные денежные взносы банков, а также первоначальный взнос государства. Другими источниками его пополнения станут доходы от размещения (инвестирования) временно свободных средств фонда, средства, получаемые в результате удовлетворения требований, приобретаемых системой страхования в результате выплаты возмещения по вкладам, а также пени за несвоевременную или неполную уплату взносов.

За расчетный период для уплаты страховых взносов предлагается взять календарный квартал года. Размер страховых взносов не должен превышать 0,15% средней за отчетный период суммы остатка средств на счетах граждан, подлежащих страхованию. В ряде случаев, предусмотренных законом, страховой взнос может быть увеличен до 0,3%, но не более чем на два отчетных периода, в течение 18 месяцев.

Уплата страховых взносов в фонд страхования вкладов производится в течение 5 дней со дня окончания расчетного периода. Обязанность по уплате страховых взносов считается исполненной с момента списания средств с корреспондентского счета кредитной организации в Банке России.

Определение адекватного размера фонда требует реалистичной оценки состояния банковской системы, объема финансовых потребностей, способности банков уплачивать необходимые взносы без потери прибыльности, платежеспособности и ликвидности.

Оценки иностранных экспертов показывают, что устойчивость и жизнеспособность системы обеспечиваются при условии, что находящиеся в ее распоряжении финансовые ресурсы достаточны для покрытия порядка 5% гарантируемых депозитов. На сегодняшний день для России, исходя из объема и структуры вкладов населения в банковской системе (без учета вкладов в Сбербанке), эта цифра составляет около 13 млрд. рублей. Указанный уровень резервов системы страхования вкладов при первоначальном взносе государства в сумме 2 млрд. рублей и размере календарных взносов банков в 0,15% от объема привлеченных вкладов может быть достигнут в течение 4-5 лет.

В основе систем страхования вкладов заложен принцип гарантированной компенсации вклада (частичной или полной) при неплатежеспособности банка. Отличия между системами с полной и частичной компенсацией заключаются в том, что в первом случае гарантируется весь вклад, а во втором -- лишь его некоторая часть по заранее определенной шкале, имеющей, как правило, верхний предел.

Систему страхования вкладов в России предлагается построить на основе защиты прежде всего средних и мелких сбережений, что позволит защитить экономические интересы подавляющего большинства граждан.

В соответствии с законом возмещение по вкладам устанавливается в размере 100% суммы вклада, но не более 100 тыс. руб. По экспертным оценкам, указанный размер страхового возмещения в современных условиях позволит обеспечить эффективную защиту личных сбережений примерно для 85- 90% вкладчиков.

Введение "плоской" шкалы выплат на начальном этапе создания системы может рассматриваться как оправданное, поскольку такая шкала является простой для понимания и наглядной для оценки степени защиты сбережений со стороны широких слоев населения.

Способность системы страхования вкладов предотвращать массовое изъятие средств из банков в значительной мере зависит от сроков, в течение которых владельцы депозитов получают возможность воспользоваться своими средствами, в пределах установленного лимита страхового возмещения. В международной практике оптимальным сроком, в течение которого вкладчикам должен быть обеспечен доступ к застрахованным депозитам, являются 30 дней с момента наступления, страхового случая. Считается, что при более длительных сроках выплат может произойти подрыв доверия к системе страхования и возникнуть паника среди населения.

Закон предусматривает, что в течение семи дней со дня получения Агентством реестра обязательств банка перед вкладчиками информация о месте, времени, форме и порядке приема заявлений вкладчиков о выплате возмещения по вкладам будет направляться в соответствующий банк, а также в "Вестник Банка России" и печатный орган по месту расположения банка.

Непосредственно выплаты вкладчикам должны начаться по истечении 14 дней со дня наступления страхового случая, что позволяет решить задачу быстрого доступа граждан к своим средствам.

В большинстве стран системы страхования вкладов направлены на равную защиту всех категорий владельцев депозитов - и населения, и юридических лиц.

Закон о страховании вкладов ориентирован только на защиту депозитов населения. Система страхования вкладов распространяется на банковские вклады и на банковские счета, размещенные гражданами Российской Федерации, а также иностранными гражданами и лицами без гражданства. Не подлежат страхованию денежные средства, размещенные на банковских счетах юридическими лицами и индивидуальными предпринимателями. Этому есть свои объяснения.

Во-первых, пока система страхования не «встала на ноги» размер принимаемых ею финансовых рисков должен быть ограничен.

Во-вторых, в России одной из основных целей создания системы страхования вкладов является обеспечение защиты не обладающих достаточными экономическими знаниями владельцев депозитов, которые зачастую имеют незначительные по размерам суммы, размещенные в банках.

К этой категории, в первую очередь, относятся частные вкладчики. В отличие от институциональных инвесторов, они не могут позволить себе роскошь постоянного мониторинга и сопоставительного анализа отдельных конкурирующих банков или их групп, чтобы выявить, какой банк надежнее, лучше и предоставляет наиболее выгодные услуги: это дорого, занимает много времени и требует специальных знаний. В этой связи кризис доверия частных вкладчиков может быть вызван любыми негативными сигналами среды, которые они могут интерпретировать как угрозу банкротства их банка -- спад производства, биржевой крах, единичные банкротства других банков. Возможно проявление эффекта «распространения эпидемии», когда, глядя на других, все бросаются забирать деньги из банков, не разбираясь, есть ли реальные проблемы у их банка или нет. Страхование депозитов позволяет защитить частных вкладчиков от последствий, к которым может привести недостаток банковской информации.

Предлагаемая система страхования основана на защите средств как в рублях, так и в иностранной валюте. При формировании данного подхода было принято во внимание пока еще существующее психологическое отношение россиян к иностранной валюте как к более «надежному» способу хранения сбережений. Кроме того, на долю валютных вкладов приходится более 30% всех средств, размещенных физическими лицами в банковской системе.

Вкладчик сохраняет право требования к банку на сумму, определяемую как разница между фактическим размером вклада и размером выплаченного возмещения. Его удовлетворение будет осуществляться в процессе банкротства банка в соответствии с законодательством Российской Федерации. Действие системы не распространяется на денежные средства, размещенные в филиалах российских банков, находящихся за пределами страны.

Существует и ряд других ограничений.

Так, не подлежат страхованию вклады на предъявителя, что объясняется сложностью установления их истинных владельцев и, как следствие, обеспечения соблюдения установленных лимитов страхового покрытия.

Не являются объектом страхования и средства доверительного управления, размещенные в банках физическими лицами. Банк выступает в качестве управляющего денежными средствами, а все риски получения прибыли (или убытка) несет клиент. Банк получает лишь комиссию и покрывает свои расходы. При этом все переданные в управление средства обособляются от имущества самого банка и в случае его банкротства не включаются в общую конкурсную массу.

Сформулируем основные принципы построения системы страхования вкладов в Российской Федерации: обязательность участия в системе страхования для банков, привлекающих вклады населения; допуск в систему только финансово устойчивых банков; накопительный характер формирования резервов системы; распределение рисков потери сбережений между государством, банками и вкладчиками; максимальная скорость выплат вкладчикам.

2.3 Актуальные проблемы формирования систем страхования вкладов

Рассмотрим основные проблемы, которые могут возникать в процессе введения в действие механизмов страхования вкладов.

Основная и хорошо известная проблема это нарушение рыночных принципов регулирования банковского бизнеса, и складывающаяся в результате наличия субсидии со стороны государства неадекватная оценка риска, как самими коммерческими банками, так и их клиентами. Кредит доверия, обеспечиваемый госгарантией, означает, с точки зрения банка, снижение стоимости привлечения ресурсов, возможность оперировать на более низком уровне капитала и вместе с тем увеличивать рисковую составляющую своих операций. Таким образом, происходит как бы перераспределение полезности и доходов от клиентов банка к учредителям банка, т.е. при относительно небольшом размере собственных средств на кону и при наличие дешевых и больших объемов гарантированных государством средств вкладчиков, у банков возникает мотивация перейти к более рисковым операциям, и вероятность суперприбыли в таком случае с лихвой покрывает возможные убытки и потери, т.е., с этой точки зрения едва ли можно сказать, что система страхования вкладов приводит к стабилизации банковской системы.

А что касается клиентов, то в случае наличия гарантии со стороны государства, они вообще как бы теряют естественное чувство осторожности, необходимость контроля или, по крайней мере, анализа состояния банка, и перекладывает все это на плечи системы страхования. Система страхования оказывается в этой цепочки крайней и вынуждена быть бдительной и контролировать банки, накладывать дополнительные, порой очень тяжелые для банков, ограничения. Но проблема в том, что служащие системы страхования, они, во-первых, не обладают адекватными навыками, а, во-вторых, стимулами для контроля за финансовым состоянием банков, как это присутствует в случае клиентов и вкладчиков банка. А другая проблема - это то, что регулирование и контроль со стороны государства очень часто страдает от присутствия достаточно сильного политического фактора.

Ну, а что касается проблемы возникновения неадекватных стимулов к увеличению риска, то основным решением данной проблемы традиционно служит требование минимального размера капитала. Но, к сожалению, несмотря на традиционность это не решает всех проблем. Во-первых, записанная в балансе банка величина капитала может служить в качестве регулирующего элемента только если реальный капитал адекватен цифрам на бумаге, что далеко не всегда так. А во-вторых, даже если регулирующие органы и в состоянии требовать от банка адекватной отчетности и отражения всех убытков на бумаге, то даже в этом случае требование минимального размера капитала не лишает банк стимула к использованию преимуществ и субсидий, которые даруются системой страхования вкладов. Что с этим делать? Бороться с этим можно разными методами с той или иной степенью эффективности. Наиболее простой способ это выделение банков, работающих с вкладами в отдельные институты.

Ориентация этих институтов исключительно на сохранение доверенных им сбережений путем вложения в высоколиквидные надежные рыночные инструменты, но, к сожалению, таких у нас на рынке сейчас нет. Остальная часть банковской финансовой системы остается дорегулирована, и сохранения вкладов не предполагается. Но такая система, несмотря на ее простоту, скажем так, и явные плюсы в смысле отсутствия издержек на страхование депозитов, сохраняет все проблемы, связанные с возможностью возникновения банковских кризисов, а при этом регулирование и контроль за банками ослабевают.

Наиболее перспективным подходом в области создания правильных стимулов в банковской системе, это механизм, который предполагает финансирование банками небольшой части своих рисковых активов за счет субординированного долга с ограниченной доходностью. Субординированный, то есть он не гарантированный. В этом случае достаточность капитала банка и соотношение надежности и доходности его портфеля будут регулироваться рынком.

Необходимость в строгих ограничениях, тяжелых для банка и для регулирующих органов, в этом случае снимается. Роль государства и влияние политических факторов снижаются, но поведение на рынке субординированного долга служит характеристикой состояния банка и индикатором рыночной ставки на привлекаемые средства. Проблемы в этом случае тоже есть, но они как бы решаются.

Проблемы в том, что, во-первых, опять-таки может возникнуть по каким-либо политическим соображениям желание поддержать держателей субординированного долга, но в этом случае можно наложить ограничения на категорию таких инвесторов, чтобы это были, например, иностранные банки. То есть в любом случае в случае кризиса спасение иностранных банков будет последним в плане любого правительства. Вторая проблема - это возможность манипулирования рынком. Но здесь соответственно требуются ограничения, чтобы ни банк и неаффилированные с ним лица не были держателями этого долга. Такой механизм, он всячески пропагандируется, но пока что на практике реально нигде не применяется и, скажем так, в ограниченной форме был введен в Аргентине в 1996 году с достаточно сильными ограничениями. То есть доходность субординированного долга никак не была ограничена сверху, категории держателей этих бумаг не определены, и доходность этих бумаг не была увязана со страховыми выплатами банков. Но, тем не менее, имеется такой опыт, и все за ним внимательно следят.

По данным МВФ, только 28% стран, в которых имеется страхование вкладов, исключают депозиты в иностранной валюте из системы страхования. Гарантирование валютных вкладов осложнено рядом технических проблем, из которых самой серьезной является необходимость учета валютных рисков и определения тех инструментов, в которые будет разрешено вкладывать страховые фонды. Теоретически серьезных преград для распространения гарантий и на валютные депозиты нет, если грамотно управлять рисками страхового фонда и проводить соответствующую корректировку страховых платежей. Однако практически такие расчеты проводить довольно сложно, поэтому, например, АРКО в своем проекте гарантирования вкладов в банках под его управлением для валютных вкладов применяло те же самые ставки, как и для рублевых.

Что касается реального состояния дел в вопросе страхования, то основной системой является система, аналогичная нашей. Основным аргументом здесь, конечно, является социальная защита вкладчика. Вопрос о поддержании банковской системы и увеличения стабильности банковской системы отходит на второй план.

Закон о страховании вкладов в РФ предполагает ограниченное гарантирование вкладов, причем в достаточно разумных пределах. Кроме того, предполагается гарантирование в расчете на вкладчика, а не на вклад. Участие банков в этом проекте обязательно, в том числе иностранных банков. Наполнение фонда строится на принципах или за счет вкладов самих коммерческих банков и лишь частично на первоначальном этапе за счет поддержки со стороны государства, что, естественно, неизбежно.

Но в качестве недостатков есть несколько, которые стоит отметить: это наличие единой ставки для всех банков, независимо от финансового состояния. То есть это создает ситуацию, когда слабые и высокорисковые банки будут субсидироваться за счет финансово стабильных и надежных.

Календарные взносы достаточно умерены и не будут представлять слишком обременительную нагрузку для банков. Но на первом этапе фонд будет существовать за счет государственной поддержки.

Одной из главных проблем при формировании системы страхования вкладов является ограничение принимаемых ею финансовых рисков. Для ее решения в систему страхования вкладов будут допускаться только финансово-устойчивые, стабильно развивающиеся и адекватно управляемые банки.

Прежде чем банк получит страхование от государства в пользу вкладчиков, он должен пройти специальную процедуру, которая состоит из нескольких этапов:

предпроверочная подготовка;

тематическая проверка;

анализ результатов;

принятие решения.

Для сохранения лицензии действующими банками к ним предъявляются дополнительные требования относительно прозрачности структуры собственности, организации системы управления рисками, качества внутреннего контроля. Их финансовая устойчивость оценивается также с учетом состояния активов, пассивов, ликвидности, финансового результата, собственных средств, состояния бухгалтерского учета и отчетности.

Сама по себе идея страхования вкладов призвана повысить доверие населения к банковской системе и привлечь сбережения в банковскую систему. Но это лишь промежуточный этап. Конечной целью является стремление или желание направить эти средства в реальный сектор экономики. И здесь проблем на самом деле не меньше: это обеспечение эффективного распределения ресурсов, контроль законодательной базы, проблемы исполнения контрактов.

2.4 Обзор регионального рынка вкладов

Рассмотрим развитие ситуации на рынке вкладов, характерной для Республики Татарстан - увеличение ресурсной базы региональных банков и филиалов инорегиональных банков за счет привлечения средств физических лиц во вклады.

Вклады населения в банках республики и филиалах инорегиональных банков достигли к 1 января 2004 года 31,8 млрд. рублей, увеличившись за год в 1,5 раза (на 10,7 млрд. руб.). Они занимают 44,5% совокупного объема привлеченных банками средств, при этом средневзвешенная ставка по вкладам физических лиц в рублях до 1 года (с «Банком Татарстан» Сбербанка России) в декабре 2003 года находилась на уровне 5,7%, в инвалюте - 3,4%.

Преобладающая часть в объеме привлеченных ресурсов (65,6%) - это средства самостоятельных кредитных организаций региона. На региональный Сбербанк приходится 30%, на другие филиалы иногородних банков - 4,4%. Причем, перелом в указанном соотношении прослеживается в послекризисный период (для сравнения: до августа 1998 года оно составляло соответственно 41,8%, 48,3% и 9,9%).

В последнее время наметились существенные изменения в соотношении доли средств физических и юридических лиц в общем объеме привлеченных пассивов. Так, за последние три года доля вкладов населения выросла на 9,5 процентных пункта (с 35% до 44,5%), тогда как доля средств предприятий и организаций (с учетом бюджетных организаций) сократилась за этот период на 10,1 процентных пункта (с 29,8% до 19,7%).

Такая ситуация объясняется тем, что в формировании ресурсной базы банковской системы все более ярко выраженной становится тенденция динамичного притока средств физических лиц. Вот уже на протяжении трех лет общий размер вкладов граждан, привлеченных всеми банками (включая филиалы инорегиональных) превышает предкризисный уровень не только номинально, но и реально. Причем, темпы роста неуклонно растут. По состоянию на начало 2004 года реальный прирост вкладов граждан за послекризисный период составил 1,9 раза (годом ранее аналогичный прирост составлял 1,4 раза). Это еще раз доказывает, что вместе с ростом благосостояния населения растет и их доверие к оправившейся от всех неприятностей отечественной банковской системе. Хотя экономически, по мнению аналитиков, это доверие не вполне оправданно, поскольку большинство банковских вкладов по-прежнему реально убыточны. Проценты по рублевым вкладам «съедает» инфляция, по долларовым - обесценение американской валюты и только депозиты в евро приносили своим владельцам реальные доходы.

Тем не менее, сумма вложений граждан в банках на территории Татарстана побила очередной рекорд, достигнув к 1 января 2004 года 31,8 млрд. рублей (см. таблицу №2). Это более чем наполовину (на 50,7%) больше в сравнении с 1 января 2003 года (за предыдущий год увеличение вкладов граждан было на 51,4%).

Интересно заметить, что в банках, расположенных в республике Татарстан, приток средств граждан опережал общероссийские темпы. Справка: в целом по России сумма депозитов населения, хранящаяся в российских банках, выросла с начала 2003 года на 47,1% и достигла к 1 января 2004 года 1560,3 млрд. рублей.

Как свидетельствуют данные Банка России об объеме привлеченных вкладов граждан в разрезе регионов (исходя из места привлечения этих средств) на 1.10.2003г. Татарстан был третьим в Приволжском федеральном округе по этому показателю. Доля вкладов, привлеченных от населения на территории республики, составляла 14,1% от всего объема привлеченных вкладов на территории Приволжского федерального округа (для сравнения: у регионов-лидеров этот показатель был равен соответственно в Самарской области - 16,6%, Нижегородской - 15,2%).

Следует подчеркнуть, что в Татарстане реальные темпы прироста вкладов граждан за 2003 год (с учетом поправки на инфляцию), составляют 34,1% и значительно превышают аналогичные темпы прироста реальных денежных доходов населения (13%). На сегодняшний день банковский депозит остается для населения самым понятным местом размещения денег. К тому же зачастую банки, пользуясь явным ростом доверия населения, стали завлекать вкладчиков ставками, заметно превышающими обычные для рынка предложения. К примеру, накануне новогодних праздников многие банки предложили вкладчикам более высокие ставки. Правда, все они находятся в довольно узком коридоре (см. приложение №7).



Диаграмма №6

Качественно новым в структуре привлеченных банками депозитов населения является перелом в соотношении ее валютной составляющей в пользу рублевой. Так, за отчетный год, доля последней выросла на 6,8 процентных пункта: с 76,3% до 83,1%. Справка: в целом по России этот показатель составлял на 1.01.2004г. 69,8%. Наблюдается значительное опережение темпов роста рублевых депозитов в сравнении с депозитами в иностранной валюте, выраженных в рублевом эквиваленте. Так, по итогам отчетного года оно составило 56,3 процентных пункта (164,1% против 107,8%). Такая тенденция является следствием снижения привлекательности депозитов в долларах США ввиду укрепления национальной валюты. Сказывается и низкая доходность валютных вкладов по сравнению с рублевыми вложениями. Так, средневзвешенная ставка по рублевым вкладам сроком до 1 года (с учетом регионального Сбербанка РФ) в декабре т.г. сложилась на уровне 5,7%, а в инвалюте - 3,4%. И как результат - почти пятикратное превышение суммарного объема привлеченных всеми банками средств граждан в рублях, достигшее к 1 января 2004 года 26,4 млрд. рублей ($ 898 млн.) против совокупного размера вкладов в иностранной валюте, составивших в рублевом эквиваленте 5,4 млрд. рублей ($ 183 млн.) (см. диаграмму №6). Такая ситуация еще раз подтверждает факт восстановления доверия не только к банковской системе, но и к национальной валюте.

На рынке вкладных операций в последнее время наблюдается обострение конкуренции и как доказательство тому - превышение темпов роста суммарного размера вкладов в самостоятельных банках по сравнению с аналогичным показателем по региональному Сбербанку. Так, если за отчетный год объем аккумулируемых самостоятельными банками средств граждан вырос более чем вдвое (в 2,3 раза), то в отделении Сбербанка РФ «Банк Татарстан» прирост вкладов за этот же период составил лишь 22,6%.

Результатом конкурентной борьбы явилось ощутимое снижение доли регионального Сбербанка в общем объеме вкладов населения в банках на территории республики. Если на начало 2003 года она составляла 68,8%, то на начало 2004 года она сократилась до 55,9%, т.е. на 12,9 процентных пункта. (Для сравнения: 3 года назад этот показатель составлял 80,4%, а до кризиса - 62,2%).

Справка: в целом по России доля Сбербанка РФ в общей сумме привлекаемых банками депозитов физических лиц сократилась с начала 2003 года на 4,1 процентного пункта и составила на 1.01.2004г. 63,3%.

Тем не менее, на сегодняшний день отделение Сбербанка РФ «Банк Татарстан» удерживает монополию на депозиты физических лиц. Там сосредоточена большая часть сбережений граждан - 17,8 млрд. рублей, это почти 83% всего привлеченного капитала этого банка (см. диаграмму №7). Причем, региональный Сбербанк аккумулировал более половины всего объема как рублевых сбережений граждан (56,9%), так и сбережений в иностранной валюте (51,1%).

В последнее время население все чаще отдает предпочтение самостоятельным республиканским банкам, доверяя им свои сбережения. По состоянию на 1 января 2004 года там хранилось средств граждан на сумму 12,7 млрд. рублей.

В последние годы все более проявляется тенденция постепенного «удлинения» срока вкладов, что является следствием улучшения макроэкономической обстановки в стране и укрепления банковской системы. Сейчас доля «длинных» (сроком на год и более) депозитов граждан составляет более половины от их общего объема - 51,0%, причем 38,3% из них - вклады сроком до 3-х лет, 12,7% - до 1 года и 1,4% - свыше 3-х лет (см. диаграмму №8).

На фоне роста абсолютных значений этих средств растет и доля их на рынке частных сбережений. За истекший год она выросла на 13,5 процентных пунктов: с 26,3% до 39,8%. Показательно, что рост аккумулируемых средств граждан наблюдается почти у всех самостоятельных кредитных организаций, привлекающих вклады (кроме двух) (см. приложения №1,2). В то же время надо отметить, что большая часть (около 68%) сбережений граждан, хранящихся в самостоятельных банках, приходится на три из них: «Ак Барс», «Девон-Кредит», Татфондбанк (см. приложение №2).



Диаграмма №8

За отчетный год банк «Ак Барс» нарастил депозиты физических лиц более чем втрое (в 3,3 раза) до 4,3 млрд. рублей, обойдя по этому показателю банк «Девон-Кредит», у которого сумма таких депозитов достигла 2,7 млрд. рублей, увеличившись в 1,5 раза. По банку «Татфондбанк» идет рост вкладов населения за 2003 год на 1 млрд. рублей до 1,6 млрд. рублей (см. приложения №1,2).

Теперь рассмотрим взаимосвязь увеличения объемов привлеченных вкладов населения с действовавшей в анализируемых банках в течение 2003 года процентной политикой.

Средневзвешенные процентные ставки по вкладам и депозитам физических лиц по всем срокам привлечения в рублях (% годовых) 2003 год

Наименование Банка	I	II	III	IY	Y	YI	YII	YIII	IX	X	XI	XII
АК БАРС БАНК	4,7	4,8	6,2	5,6	5,9	14,1	6,7	6,1	6,1	5,0	5,0	5,2
ТАТФОНДБАНК	12,9	12,3	10,8	11,9	11,7	12,2	12,1	10,7	10,2	11,2	10,4	10,3
ДЕВОН-КРЕДИТ	12,8	13,1	12,3	13,1	12,7	12,4	12,5	11,1	10,6	10,5	10,5	10,5

Как видно из представленной таблицы, средневзвешенные процентные ставки по вкладам физических лиц в течение 2003 года по банку «Ак Барс» наименьшие.

«Ак Барс» банк является управляющим и расчетным центром финансово-промышленной группы, в состав которой входят сельскохозяйственные, перерабатывающие, строительные и торговые структуры, образующие замкнутую на республиканских потребителей технологическую цепочку производства товаров и услуг, а также финансовый блок, состоящий из инвестиционной, страховой и расчетной (в лице дочерних и ассоциированных коммерческих банков) структур.

«Ак Барс» банк является ведущим финансовым институтом Республики Татарстан и входит в число тридцати крупнейших российских банков.

Самые высокие процентные ставки установленные «Ак Барс» банком по депозитам физических лиц на конец 2003 года начислялись на вклады привлеченные на срок свыше 1 года в размере 16% годовых.

Процентные ставки по банку «Девон-Кредит» действовавшие по сроку на 100 дней составляли в 2003 году также 16% годовых.

На фоне «Ак Барс» банка «Татфондбанк» в 2003 году предлагал более высокие процентные ставки. По депозитам физических лиц, привлеченных на срок более 1 года, проценты начислялись в размере 17,8% годовых, что на 1,8% выше, чем в «Ак Барс» банке за аналогичный период.

Таким образом, видно, что «Татфондбанк» предоставляя более высокие проценты привлек в два раза меньше средств, чем «Ак Барс» банк, который в свою очередь предлагал своим клиентам менее низкие проценты нежели «Татфондбанк». Из этого следует, что далеко не процентные ставки играют решающую роль в формировании ресурсной базы банка.

Как правило, клиенты предоставляют свои средства крупным и надежным банкам, а более мелкие банки не могут привлекать средства клиентов в силу их положения на рынке. Закон о страховании вкладов решает эту проблему и позволяет уравнять позиции многих банков.

III. Роль страхования вкладов в достижении стабильности банковской системы и дальнейшего роста инвестиций

3.1 Развитие системы страхования вкладов как необходимое условие создания устойчивого потока сбережений населения через банковскую систему

Успешное создание и развитие системы страхования вкладов в России должно способствовать повышению стабильности банковской системы, восстановлению доверия вкладчиков, обеспечению притока вкладов в частные банки, увеличению масштаба финансового посредничества банковской системы и ускорению экономического роста страны.

За последние два года объем частных вкладов в российских банках существенно вырос, динамика вкладов населения обнадеживает, однако вне банковской системы («под матрасом») еще находятся десятки миллиардов долларов в форме наличных сбережений населения.

Депозиты физических лиц за последние два года выросли в 2,2 раза и составили на начало 2004 г. свыше 1,5 трлн. руб. Доля вкладов населения в пассивах банков увеличилась за 2002-2003 гг. на 7 процентных пунктов и составляет более четверти (28%) пассивов всего банковского сектора. Тем не менее, несмотря на рост вкладов и некоторое снижение курса доллара США по отношению к рублю, сохраняется стабильным спрос на наличную иностранную валюту, используемую главным образом как средство сбережений. Прирост наличной иностранной валюты на руках у населения составил в 2003 г. 8,3 млрд. дол. (в 2002 г. - 12,7 млрд. дол.).