Банковская система Украины

27

Содержание

• Введение 3
• 1 Банковская система: принципы построения, цели, механизм функционирования 5
• 2 Депозитные операции 10
• 3 Нововведения на рынке депозитов 17
• 3.1 Индексные депозитные сертификаты 17
• 3.2 Брокерские депозиты 20
• 3.3 Депозитные сертификаты в иностранной валюте 21
• 3.4 Прочие виды новых депозитов 23
• Вывод 25
• Литература 27
• Введение
• Основным источником привлеченного средства коммерческого банка являются депозиты. Депозиты, по разным оценкам, обеспечивают от 70 до 95% банковских ресурсов. Это поясняется их многочисленностью, относительной стойкостью и меньшей стоимостью сравнительно с другими источниками. Так, например, в ноябре минувшего года учетная ставка НБУ составляла 82%, пруда межбанковского кредитования -- 40,72%, а процентная ставка коммерческих банков за депозитами в национальной валюте -- 26,6%.
• В особенности важными являются депозитные ресурсы для маленьких и средних за размерами банков. К такому выводу пришли в своих работах известные специалисты в области банковского дела Дж. Синкли и Т. Кох. Так Т. Кох отмечает, что в 1993 году банки с активами от 3 до 10 млрд. долл. имели частицу депозитов в своих пассивах 76,8%, тогда как банки с активами от 10 до 25 млн. долл. -- близко 90,3%. Можно предположить, что недепо-зитные ресурсы большей частью используются большими банками, которые имеют возможность привлекать значительные "оптовые" ресурсы.
• Поскольку в Украине подавляющее большинство банков имеют незначительный по мировым стандартам уставный фонд, который влияет на возможность привлечения ресурсов и размеры активов, особое значение для ресурсного обеспечения наших банков имеют депозиты.
• Очевидно, что при расчетах депозитной составной банковских пассивов к вниманию должны браться все открытые в банках клиентские счета.
• С моей точки зрения, банковский депозит необходимо рассматривать в контексте составной банковских ресурсов как денежные средства, переданные во временное распоряжение банковских учреждений с целью получения дохода на условиях, определенных депозитным договором или другим документом, который удостоверяет заключение с банком договора. Такое определение отображает главный клиентский мотив временного размещения средств в банковских учреждениях, который состоит не просто в сохранении их, а в получении определенного дохода. Даже за текущими счетами в случае невыплаты в отдельных банках, процентов клиенты как скрытый доход могут получать бесплатно услуги по ведению счета, разнообразные информационно-консультационные услуги. В условиях свободного выбора депозитное обслуживания, как форма получения дохода, может быть привлекательно для клиентов банка.
• 1 Банковская система: принципы построения, цели, механизм функционирования
• Главным звеном кредитной системы в любой стране есть банки, которые осуществляют основную массу кредитных и финансовых операций. Под термином «БАНК» понимают учреждение, которое создано для привлечения денежного средства и размещения их от своего имени на условиях возврата, платности и срочности.
• Основная задача банка - осуществлять посредничество в перемещении средств от кредиторов к заемщикам.
• Банковская система - организационная совокупность разных видов банков в их взаимосвязи, которая существует в той или другой стране в целиком определенный исторический период.
• В зависимости от благоустроенности банков, соответственно действующему банковскому законодательству различают два основных типа построения банковской системы:
• * одноуровневая банковская система;
• * двухуровневая банковская система
• Одноуровневая банковская система предусматривает горизонтальные связи между банками, универсализацию их операций и функций. Все банки, которые действуют в стране (включая и центральные банки), находятся на одной иерархической ступеньке, выполняют аналогичные функции из кредитно-расчетного обслуживания клиентуры.
• Такой принцип построения банковской системы характерный для экономически слаборазвитых стран, а также для стран с тоталитарным, административно-командным режимом управления.
• Двухуровневая банковская система, которая характерная для стран с рыночной экономикой, состоит из двух уровней.
• Верхний уровень - центральные (эмиссионные) банки, которые являются банками в полном значении этого слова лишь для двух категорий клиентов: банковских институтов и правительственных структур.
• Нижний уровень - коммерческие банки, клиентами которых есть предприятия, организации, население.
• Сегодня в большинства стран мира функционирует двухуровневая банковская система. За такой системой отношения между банками строятся в двух плоскостях: по вертикалу и по горизонтали.
• По вертикали - это отношения подчинения между центральным банком, как руководящим органом всей банковской системы, и коммерческими банками.
• По горизонтали - это отношения равноправного партнерства и конкуренции между коммерческими банками.
• Как известно, в Украине с 1987 года началась реформа банковского дела, которое завершилось принятием в марте 1991 года Закона Украины "О банках и банковской деятельности". В соответствии с этим Законом, в Украине было заложено основы классической двухуровневой банковской системы, которая включает:
• Верхний уровень - Национальный банк Украины как центральный банк страны, главный банковский институт, который есть эмиссионным центром государства и отвечает за управление всей денежно-кредитной системой.
• Нижний уровень - сеть коммерческих банков, которые при условии здоровой конкуренции призванные удовлетворить население страны и народное хозяйство относительно банковских услуг и создать для стабилизации и постепенного подъема национальной экономики.
• Центральным банкам, или банкам первого уровня, присущие функции резервной системы: 1) эмиссия кредитных денег и контроль за денежным оборотом в стране, кредитно-расчетное обслуживание других кредитных институтов, то есть выполнение роли "банка банков"; 2) кредитно-расчетное обслуживание государства; 3) реализация денежно-кредитной политики и регулирования на этой основе экономических процессов.
• Коммерческие банки являются многофункциональными учреждениями, которые занимаются практически всеми видами кредитных и финансовых операций, связанных с обслуживанием хозяйственной деятельности своих клиентов [1, 12].
• Банковская система в условиях рынка функционирует на основе определенных условий.
• Функции банковской системы:
• 1) Трансформационная - обусловленная посреднической миссией банков. Мобилизуя свободные средства и передавая их разным субъектам, банки имеют возможность их трансформирования (изменять) на разные сроки, размеры, которые уменьшает финансовые риски.
• 2) Функция создания денег и регулирование денежной массы.
• 3) Функция обеспечения постоянства банков и денежного рынка (стабилизационная), которое проявляется:
• * в принятии ряда законов и других нормативных актов, которые регламентируют деятельность всех звеньев банковской системы - от центрального банка к узкоспециализированным коммерческим банкам;
• * в создании действующего механизма государственного контроля и надзора за соблюдением этих законов и за деятельностью банков вообще.
• Необходимость существования банковской системы определяется двумя группами причин:
• 1) потребностью осуществления общественного надзора и регулирование банковской деятельности, согласование коммерческих интересов отдельных банков с всеобщими интересами - обеспечение постоянства денег и стабильность работы всех банков;
• 2) обеспечение сбалансированности спроса и предложения на денежном рынке и в любом с его секторов. Банки при этом должны руководствоваться не только своими коммерческими интересами, а и требованиями системы в целом.
• Становление и развитие банковской системы Украины
• После принятия Декларации о государственном суверенитете Украины в 1991 году явилось вопрос относительно создания собственной финансово-кредитной системы.
• Постановлением Верховной Рады Украины от 20 марта 1991 года «О порядке введения в действие Закона Украины "О банках и банковской деятельности"» было объявлено собственностью Украины Украинский республиканский банк Госбанка СССР, Украинский республиканский банк государственного коммерческого промышленно-строительного банка "Укрпромбанк", Украинский республиканский банк Сберегательного банка СССР, Украинский республиканский банк Зовнішекономбанку СССР с их сетями, вычислительными центрами, с всеми активами и пассивами. В соответствии с этим постановлением на базе Украинского республиканского банка Госбанка СССР был создан Национальный банк Украины с его региональными управлениями.
• За время своего существования банковская система прошла два этапа
• И этап - (1991-1993 гг.) - этап активного становления и развития банковской системы;
• II этап - (1993-1998 гг.) - этап стагнации и возрастание банковского кризиса.
• Отрицательные следствия 1-го этапа.
• * реформирование банковской системы опережало реформирование экономики и как следствие - теневые обороты капитала, отплыл капитала за границу;
• ' приостановлены создания законодательной базы относительно банковской системы;
• * Национальный банк Украины не создал системы страхования депозитов и кредитов.
• Отрицательные следствия ІІ-го этапа -- этапа стагнации и кризы.
• * сокращение количества банков;
• * торможение возрастания банковского капитала;
• ' ухудшение финансового состояния банков.
• Причины кризисных явлений банковской системы.
• * кризис реальной экономики;
• * денежно-кредитная политика Национального банка Украины;
• * внутрибанковские факторы.
• Анализ состояния банковского дела в Украине дает возможность обнаружить несколько проблем, решение которых будет оказывать содействие выходу из кризы коммерческих банков и созданию в Украине банковской системы рыночного образца.
• Проблемы банковской системы Украины.
• * нерациональная территориальная структура;
• * однородные структуры коммерческих банков рыночного образца;
• * недостаточное общее количество коммерческих банков;
• * существование убыточных банков, которые имеют "отрицательный" кредитный портфель;
• * тенденции к сужению клиентуры вследствие спада производства;
• * низкий уровень капитализации банков;
• * брак опыта банковского персонала;
• * отсутствие законодательного обеспечения спектру банковских операций;
• * несовершенная конкуренция в банковском деле;
• * отсутствие диверсификации банковской структуры;
• * слабая диверсификация диапазона продуктов и услуг;
• * общеэкономические проблемы.
• В целом развитие банковской системы Украины в условиях кризисных явлений, его цели и ограничение, а также принятие адекватных мероприятий, направленных на стабилизацию банковской системы [2,55].
• 2 Депозитные операции
• Интернационализация, банковского бизнеса привела к диверсификации депозитной базы современных ТНБ. Депозиты являются основным источником формирования банковских ресурсов. Привлеченные средства покрывают свыше 90% всей потребности ТНБ h денежных ресурсах для осуществления активных операций, мобилизуя временно свободные средства на рынке еврокредитных ресурсов. ТНБ с их помощью обеспечивает непрерывный капиталообмен в масштабах мирового хозяйства.
• Формирование депозитной базы ТНБ осуществляется на основе расширения источника ссудного капитала, который включает временно-свободные ресурсы ТНК, небанковских институтов, индивидуальных вкладчиков, правительств, международных организаций и др.
• Диверсификация депозитной базы проявляется в расширении организационной структуры вкладчиков, географии источников ссудного капитала, оптовом характере накопления капитала, что отражается на его объемах, привлекаемых ТНБ.
• У крупнейшего банка США Citicorp депозиты достигают -76,5% от общей суммы пассивов, у Barclays Bank (Великобритания) - 80,7%; Bangue Nationale de Paris (Франция) - 78,1%; Deutsche Bank (Германия) - 62,2%'.
• При формировании депозитной базы ТНБ, с одной стороны, максимально мобилизуют ресурсы там, где это удобно, с последующим выгодным вложением, а с другой стороны - ТНБ осуществляет централизованный контроль за привлеченной депозитной базой. Например, крупнейшая холдинговая группа Citigroup имеет в целом свыше 146 миллионов счетов, эффективное управление которыми достигается благодаря развернутой филиальной сети (свыше 750 в 51 стране мира), что позволяет работать с клиентами практически со всего мира".
• Современная депозитная база международных банков формируется за счет:
• * внутри банковского движения капиталов;
• * привлечения внешних (в том числе иностранных) ресурсов.
• Наиболее желательным с точки зрения стабильности формируемой депозитной базой являются ресурсы, привлекаемые на долгосрочной основе. Для того, чтобы обеспечить стабильность депозитной базы, поддержать достаточный уровень ликвидности мобилизируемых ресурсов, ТНБ обеспечивают централизованный контроль за всеми поступлениями и использованием депозитов, независимо от района деятельности ТНБ.
• Данное обстоятельство вызвано также и тем, что привлекаемые ТНБ ресурсы имеют «многовалютный аспект». Своевременное оперативное регулирование объемов депозитов, их структуры позволяет ТНБ значительно снижать валютный риск осуществления международных операций, существенно увеличивать их прибыльность.
• Принципы организации депозитных операций современных транснациональных банков ТНБ:
• 1. Депозитные операции должны содействовать получению прибыли или создавать условия для получения прибыли в будущем.
• 2. Депозитные операции должны быть разнообразны и осуществляться с различными субъектами.
• 3. Срочные вклады - депозитные операции, требующие особой организации и внимания.
• 4. Между депозитными и ссудными операциями должна быть взаимосвязь и согласованность.
• 5. Организация депозитных операций должна быть направлена на минимизацию сводных ресурсов.
• 6. Диверсификация банковских услуг с целью привлечения депозитов.
• В Европе лидерами на рынке международных депозитных услуг, предлагаемых ТНБ, являются HSBC Holdings (Великобритания), Deutsche Bank A.G., Dresdner Bank (Германия), BNP Paribas (Франция)1. Увеличение процентных ставок в совокупности с другими условиями позволяют существенно увеличить объем привлекаемых ресурсов [3,17].
• Таблица 2.1 - Объемы привлеченных ресурсов крупнейшими банками Европы (млрд евро)

Наименование банка (групп)	Страна регистрации	01.01.1999	01.01.2000	01.01.2001
HSBC Holdings	Великобритания	308,910$	359,972$	427,069$
Deutsche Bank A. G.	Германия	229,208	291,042	334,589
BNP Paribas A.G.	Франция	117,483	149,003	172,877
Dresdner Bank A.G.	Германия	142,160	123,224	141,749
UBS A. G.	Швейцария	211,285	279,960	310,679
ABN Amro	Нидерланды	203,000	229,000	279,000

• Усиление конкурентной борьбы между банками, а также между банками и небанковскими учреждениями за привлечение денежных средств значительно расширило границы между отдельными видами депозитов, способствовало формированию их новых форм (рис. 2.1).
• Для осуществления текущих (чековых) расчетов используются вклады до востребования. Они могут быть в любой момент востребованы, пополнены как в наличной, так и в безналичной форме. Поскольку вклады до востребования характеризуются своей непостоянностью, то сфера их использования современным банком ограничена, отсюда - особую роль в развитии депозитной базы играют срочные вклады. Срочные вклады размещаются в банковские учреждения на определенный срок. Поскольку подобный вид депозитов является более выгодным для банка, процентные выплаты по срочным депозитам всегда выше, чем по текущим счетам.
• Рисунок 2.1 - Классификация депозитов
• Письменное свидетельство банка о внесении денежных средств, которое дает право вкладчику на получение после окончания установленного срока депозита и процентов по нему, называется депозитным сертификатом. Депозитные сертификаты выпускаются банками на определенный срок или до востребования, именные и на предъявителя.
• Для накопления или вложения денежных сбережений используются сберегательные вклады, которые изымаются через длительный отрезок времени. Их владельцу выдается именное свидетельство о наличии вклада в форме сберкнижки или сберегательного сертификата, где указывается личность владельца, правила пользования счетом.
• Так как депозитный (сберегательный) сертификат является ценной бумагой, то, в отличие от обычного депозита, средства, вложенные в сертификат, имеют большую ликвидность, поскольку в ряде случаев сертификат может быть передан третьему лицу. Срочный вклад по степени своей ликвидности приближается к сберегательному.
• В связи с тем, что в рамках отдельно взятого региона общий объем временно свободных ресурсов объективно ограничен, для оперативного привлечения необходимых дополнительных денежных средств современные банки используют возможность межбанковского рынка ресурсов, на котором происходит продажа денежных средств, мобилизованных другими кредитными учреждениями. Поэтому в структуре ресурсов банка особое место занимает межбанковский кредит. В середине 90-х годов в структуре международных кредитов межбанковские составляли около 50%. Транснациональные банки ТНБ разрешают проблему оперативного привлечения ресурсов с помощью собственной широкой филиальной сети заграничного аппарата.
• С развитием банковских операций по привлечению средств появились такие виды счетов, как контокоррентные. Если с текущего счета клиент может снять сумму, не большую фактического остатка, то на контокоррентном счете возможен как кредитовый, так и дебетовый остаток, то есть клиент банка имеет возможность не только изъять свой вклад, но и получить на определенное время банковский кредит - овердрафт.
• Класс счетов, которые по механизму своего действия подобны депозитам до востребования, в европейской практике называют жиро-счетами. Пользуясь такими счетами, клиент банка в ряде случаев может воспользоваться кредитом по жиро-счету, то есть использовать средства других клиентов, которые мобилизовал банк. В этом случае такие счета классифицируются как трансакционные. Использование трансакционных счетов распространено в американской практике, обороты по таким счетам исключаются при расчете привлеченных средств банка.
• Расширение зарубежной депозитной базы ТНБ способствует международной миграции капитала, так как страна мобилизации временно свободных средств и страна их использования не обязательно совпадают. Развитие депозитного рынка в Украине имеет сложную систему, Экономический кризис в стране оказал деструктивное воздействие на лот сегмент рынка. Инфляционные процессы, трансформация банковской системы, введение временной валюты, обвал отечественного производства не способствовали развитию депозитного рынка в Украине.
• Рисунок 2.2 - Динамика депозитов в банковской системе Украины по типам и видам, млн грн.
• Гиперинфляция начала 90-х годов способствовала номинальному росту депозитных ставок, что также негативно отразилось на динамике сбережений населения. Стабилизация кредитно-денежной сферы, начавшаяся с 1996 года, позволила существенно изменить механизм формирования ресурсной базы коммерческих банков, что характеризуется, как показано на рис. 2.2, постоянными темпами роста.
• Тенденция к росту по депозитам в национальной валюте больше, однако качество этого роста меньше, на что указывает коэффициент соотношения между депозитами до востребования в национальной валюте и срочными депозитами в той же валюте. Так, за 1997 год этот показатель составил 172%, в 1999 году наблюдается существенный рост - до 200,4%, а в 2000 году он составил уже 231,7%.
• Такой значительный разрыв между депозитами различных сроков не способствует нормальному развитию банковской системы Украины, поскольку долгосрочных пассивов недостаточно. К примеру по данным Финансово-кредитного агентства Бахрейна, являющегося одним из крупнейших мировых финансовых центров, соотношение между депозитами до востребования и срочными депозитами привлеченными банками, составило в 1999 году 25/о. В Японии, Канаде, Австралии в среднем срочные депозиты превышают депозиты до востребования от 2 до 8 раз .
• Использование депозитной базы реализуется с помощью активных операций ТНБ. Среди них особенно выделяются: кредитные, расчетные, эмиссионно-учредительские операции [4,20].
• 3 Нововведения на рынке депозитов
• Банки должны обращать особое внимание на то, что делают их конкуренты для привлечения вкладов в предстоящем периоде, поскольку сохраняется тенденция роста конкуренции. Технологические и маркетинговые нововведения будут, видимо, появляться все чаще, так как банки стараются привлечь внимание своих клиентов новыми видами вкладов, более соответствующими сегодняшним финансовым требованиям, среди которых индексные депозитные сертификаты (ДС), брокерские депозиты и депозитные сертификаты в иностранной валюте [5,4].
• 3.1 Индексные депозитные сертификаты
• В 1987 г. внимание инвесторов на финансовом рынке привлекло сообщение некоторых ведущих центральных кредитных банков мира, включая "Чейз Манхэттен бэнк" и "Ферст Чикаго корпорейшн", о депозитных сертификатах, доходы по которым зависят от динамики цен на фондовых и товарных рынках. Известные как индексные депозитные сертификаты, эти новые виды депозитов дают клиентам возможность получить очень высокий доход, если цены на акции или товары растут, но при этом существует возможность потери всех или большей части процентных доходов, если цены падают.Первым, кто сообщил о новых депозитных счетах такого вида, был "Чейз Манхэттен бэнк", который открыл свой рынок индексных депозитов в марте 1987 г. Банк сообщил, что он предлагает своим клиентам "часть дела" на фондовом рынке, пытаясь связать доход по их новым депозитам со сводным индексом* фондового рынка, рассчитанным "Стэндард энд Пур'с" для 500 крупнейших компаний. Некоторые эксперты считают, что новые счета "Чейз Манхэттен" были в действительности скрытой попыткой продажи акций во взаимный фонд, поскольку клиентам была фактически предложена большая рыночная корзина" (расширенный портфель) акций с целью использования фондового рынка в качестве финансового источника в будущем. Кроме того, основная сумма вкладов была застрахована Федеральной корпорацией страхования депозитов. Большая часть прежних индексных ДС играла на повышение (вкладчики могли получать сверхприбыли, только если цены акций росли). Страховой национальный банк Род-Айленда впервые предложил ДС, которые могли дать значительную сумму дохода только в случае падения цен на акции.
• Установление цен на рыночные индексные депозитные сертификаты является сложной проблемой для банков, решивших их выпускать. Каждый банк надеется сэкономить на выплате процентов, когда выпускает рыночные индексные ДС вместо обычных ДС. Однако большая часть этих сэкономленных средств должна идти на покупку хеджа (например, финансовых фьючерсных контрактов), чтобы ограничить риск выплаты вкладчикам больших процентов, чем ожидалось, когда фондовый рынок хорошо функционирует. Кроме того, индексные рыночные ДС несут существенно больший риск процентных ставок. Рост процентных ставок может вызвать снижение цен на акции (тогда процентные доходы вкладчика от ДС уменьшатся), в то же время повышение процентных ставок может привести к падению цен на акции (тогда доход от индексных ДС вырастет). Любой активный инвестор понимает, что займы в виде покупки акций, или депозиты, обеспеченные акциями, сегодня дешевле других видов займов и депозитов.
• Большинство банков еще при появлении новых индексных депозитов решили ограничить потенциальные прибыли вкладчиков от них, выдвинув условие долевого участия в договоре о депозитах. В этом случае вкладчик получает только определенную часть фактически возросшей (в случае ДС, играющих на повышение) или уменьшившейся (в случае ДС, играющих на понижение) величины индекса фондового рынка. Например, вкладчику, имеющему ДС, играющий на повышение, может быть предложена доля в прибылях от роста индекса 500 акций "Стэндард энд Пур'с", равная 70% в период с момента выпуска до наступления срока погашения. Предположим, индекс фондового рынка вырос на 20% в течение жизни депозита, тогда доход вкладчика может составить:
• Большинство банков, выпускающих такие ДС, все время меняют величины долей участия, основываясь на исследованиях рынка и уровне напряженности конкуренции. Мировой кризис фондовых рынков в октябре 1987 г. ускорил расширение предложения рыночных индексных ДС клиентам. Но многие финансовые эксперты полагают, что последующие всплески на фондовом рынке возобновят внимание к индексным ДС. В частности, некрупные инвесторы могут представлять собой жизнеспособный рынок в будущем для индексных ДС, поскольку многие из них настолько малы, что могут эффективно использовать фьючерсы и опционы, ограждая свои инвестиции от риска. С целью экономии банк может сформировать достаточно крупный портфель вкладчиков, предлагая каждому из них низкие расходы по операциям. Рыночные индексные ДС обогащают идею использования депозитов в целях обеспечения благосостояния в будущем. Например, в январе 1989 г. Комиссия по операциям на фьючерсных товарных рынках (CFTQ постановила, что любой банк -- член CFTC может продавать ДС, доход по которым связан с ценами на золото, курсами иностранных валют, стоимостью жизни или другими соответствующими ценовыми показателями [6,20].
• 3.2 Брокерские депозиты
• Паника, которая охватила многие банки по всему миру вследствие роста мировых цен на нефть в 1986 г. и мирового кризиса фондовых рынков в октябре 1986 г., заставила некоторые из них активно искать любые возможные скрытые источники депозитов. Брокеры по операциям с ценными бумагами выдвинули идею создания своих депозитов -- брокерских. Например, в ноябре 1988 г. "Фиделити инвестментс" предложил накопительные счета (savers account), на которых инвесторы могли держать банковские ДС только в виде ценных бумаг Казначейства США и облигаций на предьявителя. Новый сберегательный план предусматривал платные услуги, что позволило бы расширить рынок ДС с высоким доходом и получать деньги от банков, принимающих брокерские депозиты. По программе "Фиделити" величина брокерского депозита, помещенного в какой-либо из банков, не могла превышать 100 тыс. долл. (суммы, полностью страхуемой Федеральной корпорацией страхования депозитов). К 1990 г. брокерские депозиты в совокупности составили порядка 80 млрд. долл [7,36].
• Идея брокеров объединять средства своих клиентов и затем помещать их на депозиты в банки, предлагающие более высокие процентные ставки, не является новой. Такая практика существовала и раньше. Основное отличие современной практики состоит в том, что многие банки, находящиеся в трудном финансовом положении, приходят в отчаяние от брокерских депозитов, поскольку теряют своих постоянных клиентов. Образовался порочный круг: чем больше уходит постоянных депозитов, тем больше банки с финансовыми трудностями привлекают брокерские депозиты по более высоким процентным ставкам, что ведет к потерям доходов и приближает банки к банкротству. Согласно исследованию Совета управляющих Федеральной резервной системы к концу 1988 г. брокерские депозиты в банках США с застрахованными депозитами составили 50 млрд. долл., или около 2,5% суммы всех отечественных банковских вкладов.
• Брокерские вклады ведут к росту конкуренции за депозиты и создают еще один источник ликвидных средств для банков, особенно для учреждений, система филиалов которых недостаточно разветвлена. Однако брокерские депозиты могут стать проблемой для системы государственного страхования. Застрахованные депозиты брокерских фирм могут истощить федеральную страховую систему в том случае, если банки, использующие их, станут банкротами. Более того, банки, выражающие желание платить высокие процентные ставки по брокерским депозитам, могут пытаться покрыть возросшие издержки за счет более рисковых кредитов и инвестиций. При этом возрастает вероятность того, что некоторые из банков, использующих такую стратегию фондирования, станут банкротами [8,58].
• В настоящее время органы Федеральной резервной системы контролируют использование брокерских депозитов через финансовые отчеты, и когда их чрезмерное использование не имеет обеспечения (главным образом если доля брокерских депозитов превышает 5% суммы всех вкладов), может быть начато официальное расследование. В 1991 г. Конгресс принял новый закон о банковской деятельности -- Закон об улучшении деятельности Федеральной корпорации страхования депозитов, который запретил банкам с недостаточными оборотными средствами принимать или продлевать брокерские депозиты. Банки, имеющие средний объем капитала, не могут принимать или продлевать брокерские депозиты, не получив сначала одобрения от FDIC. Только банки, имеющие большой объем капитала, могут принимать или продлевать брокерские депозиты без одобрения регулирующего органа. Кроме того, банки с недостаточным или средним объемом капитала не могут предлагать процентные ставки по депозитам, значительно превышающие ставки по застрахованным депозитам на рынке.
• 3.3 Депозитные сертификаты в иностранной валюте
• В конце 80-х и начале 90-х гг. ведущие банки США, включая нью-йоркский "Ситибанк" и "Бэнк оф Америка" в Сан-Франциско, начали выпускать для своих самых рисковых клиентов депозитные сертификаты в иностранной валюте. Причиной введения нового вида ДС стало быстрое падение процентных ставок на денежном рынке США, которое составляло от 3 от 6%, в то время как многие иностранные ценные бумаги давали процентный доход в два раза выше. Например, процентные ставки по трехмесячным ДС в немецких марках могли составить 10%, в то время как банки в США могли устанавливать максимальную ставку по трехмесячным ДС, равную только 6%. Даже если курс доллара США по отношению к немецкой марке вырос, скажем на 2%, снижая отдачу от вкладов в марках для американских инвесторов (поскольку на каждую полученную марку можно было приобрести меньшее количество валюты США), чистый доход американского инвестора все же мог составить:
• Этот чистый доход в 8% все же выше на 2% дохода, преобладающего для ДС в долларах США с таким же сроком. Однако если курс немецкой марки снизится более чем на 4%, данный американский инвестор потеряет прибыль, которую он мог бы заработать, приобретя ДС в отечественной валюте [9,34].
• Существует большой риск, связанный с ДС в иностранной валюте. Согласно законам и регулированию банковской деятельности в США FDIC неможет компенсировать вкладчикам потери от неблагоприятных изменений стоимости иностранной валюты. Хотя отечественный инвестор может открыть депозит в иностранной валюте, направляя средства непосредственно в зарубежный банк, ограничения, которые иностранные банки накладывают на эти счета (такие, как требуемый минимальный размер вклада, равный, по крайней мере, 100 тыс долл.), делают такой способ увеличения доходов недоступным для многих семей и мелких фирм. Ограничения, вводимые иностранными банками, привели к созданию рынка нового вида депозита для состоятельных инвесторов, которые могут инвестировать на длительный период и, следовательно, не испытывают такого же влияния неблагоприятных изменений курсов иностранных валют, как инвесторы, вкладывающие средства на короткий срок.
• 3.4 Прочие виды новых депозитов
• Одно из возможных последствий применения брокерских депозитов и индексных ДС состоит в том, что они открыли сегодня простор новшествам в области депозитов и творчеству в банковской сфере. Например, появился ДС, не предусматривающий взимания комиссионных сборов с клиентов за услуги. Также в последнее время появились: 1) ДС с регулируемой ставкой, которые имеют большой срок, но по которым могут периодически пересматриваться процентные ставки в зависимости от изменений конъюнктуры рынка; 2) ДС с отсрочкой процентных выплат, целью которых является минимизация налогов клиента с помощью отсрочки выплат накопленных процентов; 3) ДС с периодическими взносами, когда владелец ДС не обязан вносить сумму полностью, т.е. может делать периодические взносы для накопления желаемой суммы; 4) ДС с увеличивающимися процентами, процентный доход по которым возрастает в течение всего срока жизни ДС (например, каждые шесть месяцев) и по которым разрешены снятия средств в определенные даты [10,150].
• И наконец, на финансовом рынке появились совместные вклады, предназначенные для небольшой группы вкладчиков, которых объединяет что-то общее. Например, в сентябре 1988 г. "Ситикорп Сейвингс оф Иллинойс" предложил вид совместного чекового депозита, предназначенного для любителей команды NFL's "Чикаго Бэас". Чеки этого счета в течение 90 дней свободно продавались, причем на них были написаны автографы членов команды и были сделаны другие памятные отметки. А в конце срока их свободной продажи состоялась лотерея, в которой один из удачливых вкладчиков выиграл поездку на "Суперкубок".
• Многие эксперты по вопросам маркетинга выражают сильные сомнения относительно таких программ. Их легко копировать, если организация-спонсор не предоставляет банку исключительных прав, что может привести просто к оттоку денег с существующих депозитов на совместные счета, а это будет стоить банку гораздо дороже [11].
• Вывод
• Вклады -- это основа, за счет которой банки развиваются и преуспевают. Вклады являются особой статьей в балансе банка, что, очевидно, и отличает банковскую деятельность от других форм бизнеса. Способность руководства и сотрудников банка заинтересовать фирмы и потребителей в открытии чековых и сберегательных счетов является основным критерием признания банка публикой. Вклады обеспечивают, так сказать, сырье для кредитов банка и, таким образом, представляют собой непосредственный источник роста прибылей банка. Вклады позволяют создавать резервы в соответствии с требованиями законодательства и дают средства сверх таких резервов, которые банк может использовать для предоставления новых кредитов. Важными показателями эффективности управления для любого банка являются управление привлеченными средствами с наименьшими возможными издержками и достаточность имеющихся депозитов для финансирования тех кредитов, которые банк желает предоставлять.
• С учетом последнего замечания выделяются две ключевые задачи, которые должен решать каждый банк при управлении своими депозитами: 1) откуда банк может получить средства с наименьшими возможными затратами? 2) как руководство может гарантировать депозиты, достаточные для обеспечения желаемого объема кредитов и предоставления других финансовых услуг, на которые публика предъявляет спрос? Ответить на любой из этих вопросов нелегко, особенно в сегодняшних условиях жесткой конкуренции, нарастающих процессов дерегулирования финансового рынка. Стоимость и сумма депозитов, которые банк может продать публике, в значительной степени зависят от схем ценообразования и конкурентоспособности большого количества банков и небанковских институтов, предлагающих аналогичные услуги, такие, как долевые вклады во взаимные фонды денежного рынка; денежные счета, предлагаемые брокерскими и страховыми компаниями; чековые счета, приносящие проценты и предлагаемые кредитными союзами; сбережения и кредиты. Волна нововведений в виде новых типов вкладов, методов обслуживания, схем ценообразования захлестнула сегодня сферу банковской деятельности. Банки, которые не успевают за изменениями цен депозитов и программ маркетинга своих конкурентов, теряют и клиентов, и прибыль.
• Литература
• 1. Закон України "Про банки і банківську діяльність" (від 7 грудня 2000р. №2121-111). //http://www. rada.kiev.ua.
• 2. Закон України «Про Національний банк України» // Галиц. контракти. -- 1999. -- № 25. -- С. 55 -- 66.
• 3. Інструкція про порядок регулювання та аналіз діяльності комерційних банків, затверджена Постановою Правління НБУ від 14.04.1998р. № 141 // http://www.rada.kiev.ua.
• 4. Постанова Правління НБУ «Про внесення змін і доповнень до Інструкції про порядок регулювання та аналіз діяльності комерційних банків» (від 18.05.1999 р. № 238) // http:// www.rada.kiev.ua.
• 5. Інструкція про відкриття банками рахунків у національній та іноземній валюті, затверджена Постановою Правління НБУ від 18.12.1998 р. № 527 // Законодав. і нормат. акти з банків, діяльності. - 1999. - № 2. - С. 4-40.
• 6. Постанова Правління НБУ "Положення про кредитування" (від 28.09.1995 р. № 246) // http://www.rada.kiev.ua.
• 7. Правила здійснення операцій на міжбанківському валютному ринку України, затверджені Постановою Правління НБУ від 18 03.1999 р. № 127 // Законодав. і нормат. акти з банків, діяльності. - 1999. - № 4. - С. 36-34.
• 8. Банки и банковские операции: Учеб, для вузов / Е.Ф. Жуков, Л.М. Максимова и др.; Под ред. проф. Е.Ф. Жукова. - М.: Банки и биржи: ЮНИТИ, 1997. - 471 с.18. Банковское дело: стратегическое руководство. -- М.: Кожалтбанкир, 1998. -- 432 с.
• 9. Васюренко О.В. Менеджмент кредитних операцій у комерційних банках. -- Харків: Оригінал, 1998. -- 72с.
• 10. Вступ до банківської справи / За ред. МЛ. Савлука. -- К.: Лібра, 1998. - 344с.
• 11. Національний банк України // http://www.bank.gov.ua.