Общая оценка финансового состояния предприятия по финансовой отчетности. Финансовое состояние как комплекс понятия, отражающее наличие, размещение и использование финансовых ресурсов

Размещено на http://www.allbest.ru/

КУРСОВАЯ РАБОТА на тему:

«Общая оценка финансового состояния предприятия по финансовой отчетности. Финансовое состояние как комплекс понятия, отражающее наличие, размещение и использование финансовых ресурсов»



Содержание

Введение

1. Теоретические основы финансового анализа рентабельность ликвидность баланс платежеспособность

1.1 Понятие, цель и задачи финансового анализа

1.2 Оценка финансового состояния предприятия по данным бухгалтерской отчетности предприятия. Основные показатели для оценки финансового состояния предприятия

1.3 Оценка финансового состояния

2. Анализ бухгалтерской отчетности АО «Вертолеты России»

2.1 Краткая характеристика АО «Вертолеты России»

2.2 Оценка финансового состояния АО «Вертолеты России»

Заключени

Список используемых источников

Приложение 1 Бухгалтерский баланс

Приложение 2 Отчет о финансовых результатах



Введение

Актуальность темы. Представленная тема, является актуальной, так как на сегодняшний день в современных условиях огромное количество конкурирующих предприятий. Чтобы выбрать надежного партнёра, поставщика или же работодателя, нужно провести анализ финансового состояния предприятия, чтобы выявить проблемы предприятия и оценить ее положение в целом. Для того чтобы обеспечить эффективную деятельность предприятия нужно уметь реально оценивать свое финансово-экономическое положение, а также состояние партнеров и конкурентов.

Финансовое состояние - это совокупность показателей, отражающих наличие, состояние и использование финансовых ресурсов. Финансовое состояние также отражает состояние капитала в процессе его кругооборота.

Целями финансового состояния предприятия являются:

- подробная характеристика имущественного и финансового состояния предприятия;

- оценка финансовых результатов в динамике и на перспективу.

Предметом исследования является отчётность предприятия за 2017-2019 года.

Объектом является предприятие АО «Вертолеты России».

Целью курсовой работы является исследование процесса оценки финансового состояния, проведение анализа финансового состояния на основание отчетности ОА «Вертолёты России».

Исходя были выделены следующие задачи:

1) теоретическое изучение процесса проведения оценки финансового состояния предприятия;

2) проведение анализа финансового состояния предприятия АО «Вертолеты России» с расчетом основных показателей его финансово-хозяйственной деятельности;

3) обобщение результатов анализа, итоговая оценка финансового состояния АО «Вертолеты России» по проделанной работе.

Объектом исследования является общее финансовое состояние предприятия. Для этого будет использоваться углубленный анализ финансового состояния предприятия.

Методы исследования. В курсовой работе использованы методы вертикального и горизонтального анализа бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах, а также расчет необходимых показателей.



1. Теоретические основы финансового анализа рентабельность ликвидность баланс платежеспособность

бухгалтерский финансовый отчетность баланс

1.1 Понятие, цель и задачи финансового анализа

Финансовый анализ - является одним из видов экономического анализа, который связан с исследованием финансовых результатов и финансового состояния предприятия с целью принятия заинтересованными лицами управленческих, инвестиционных и прочих решений. Финансовый анализ является частью более широких терминов: анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия и экономический анализ.

Предметом данного анализа выступает финансовые результаты и финансовое состояние предприятия. К финансовым результатам предприятия можно отнести показатели прибыли, которые отражают особенности ее деятельности и присутствующие в финансовой отчетности (валовая прибыль, прибыль от продаж, прибыль от прочей деятельности, прибыль до налогообложения, чистая прибыль, совокупный финансовый результат, нераспределенная прибыль).

Под финансовым состоянием понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, которые необходимы для нормального функционирования предприятия, целесообразностью их размещения, интенсивностью и эффективностью использования. Финансовое состояние является конечным результатом всей хозяйственной деятельности предприятия. Его ключевая характеристика - платежеспособность.

Объект финансового анализа - финансовые аспекты хозяйственной деятельности предприятия. Информационной базой финансового анализа выступают данные бухгалтерского учета и финансовой отчетности предприятия.

Можно выделить два вида финансового анализа:

- внешний финансовый анализ;

- внутренний финансовый анализ.

Представленные виды имеют различные цели и различных пользователей аналитической информации.

Цель внешнего финансового анализа заключается в оценке внешнего рейтинга предприятия, финансовой устойчивости, платежеспособности и надежности, то есть в уменьшении степени риска взаимодействия данной предприятия и ее контрагентов. Пользователями аналитической информации в этом случае (внешние пользователи аналитической финансовой информации) являются: пользователи с прямым финансовым интересом и пользователи с непрямым финансовым интересом.

Пользователи с прямым интересом предоставляют (собираются предоставить) предприятия кредиты и займы или осуществляют (собираются осуществить) капиталовложения в данную организацию. Их целью является получение максимальной прибыли на вложенные в организацию финансовые средства. Этим объясняется прямой интерес к финансовым результатам и финансовому состоянию предприятия. В данную группу входят кредиторы, а также возможные инвесторы. Пользователи второй группы не имеют таких тесных денежных отношений с организацией, как пользователи первой группы. Их интересы разнообразны. В эту группу входят налоговые органы (в том числе федеральные, муниципальные), финансовые органы (в том числе бюджетная и контрольно-ревизионная системы), деловые партнеры, местные органы власти, регулирующие органы (фондовые биржи, органы по ценным бумагам), покупатели и общество в целом, финансовые консультанты, статистические органы.

Целью внутреннего финансового анализа является рассмотрение состояния финансовых ресурсов предприятия, внутренняя оценка ее рейтинга и выявление финансовых резервов, в конечном итоге - обеспечение эффективного управления ликвидностью предприятия. Пользователями аналитической информации выступает администрация предприятия и его собственники.

Для того, чтобы достичь цель финансового анализа, необходимо ставить определенные аналитические задачи:

- осуществить анализ финансовых результатов предприятия;

- оценить имущественное положение предприятия;

- дать оценку финансовой устойчивости предприятия;

- оценить показатели ликвидности и платёжеспособности предприятия;

- рассчитать и проанализировать показатели деловой активности предприятия;

- осуществить комплексную оценку финансового состояния предприятия;

- выдвинуть рекомендации, направленные на повышение финансовых результатов и улучшение финансового состояния предприятия;

- спрогнозировать финансовые результаты и финансовое состояние предприятия [3].

1.2 Оценка финансового состояния предприятия по данным бухгалтерской отчетности предприятия. Основные показатели для оценки финансового состояния предприятия

Бухгалтерская отчетность - является единой системой данных об имущественном и финансовом положении предприятия и о результатах его хозяйственной деятельности, составляемая на основе данных бухгалтерского учета. Данные отчетности используются внешними пользователями для оценки эффективности работы предприятия. Отчетность необходима для оперативного руководства хозяйственной деятельностью и служит исходной базой для последующего планирования и прогнозирования. [6]

Финансовый анализ необходимо начинать с финансового мониторинга предприятия. С целью выявления основных финансовых характеристик предприятия за прошедший определенный срок, их тенденцию. При этом тенденция более важна, чем значение самих показателей, так как характеризует направление, скорость движения и тем самым показывает способность или неспособность достичь намеченных результатов. [5]

Программа углубленного анализа финансового состояния включает в себя следующие этапы, представленные в таблице:

1. Предварительный обзор экономического и финансового положения предприятия.

1.1) характеристика общей направленности финансово-хозяйственной деятельности;

2. Оценка и анализ экономического потенциала предприятия.

2.1) оценка имущественного положения предприятия, а именно оценка динамики и структуры активов (имущества) и оценка динамики и структуры формирования имущества (пассивов), то есть построение аналитического баланса, в котором применяются горизонтальный, вертикальный и трендовый анализ;

2.2) оценка финансового положения:

- оценка ликвидности;

- оценка платежеспособности;

- оценка финансовой устойчивости.

3. Оценка и анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности.

3.1) оценка деловой активности;

3.2) оценка рентабельности;

3.3) оценка положения.

Рассмотрим суть каждого этапа.

Этап 1

Обзор основных показателей деятельности коммерческой предприятия

Данную информацию можно получить из бухгалтерской отчетности и пояснительной записки. Если годовой отчет хорошо структурирован и подготовлен надлежащим образом, дополнительные аналитические расчеты, как правило, не нужны. Имущественное положение предприятия на начало и конец отчетного периода характеризуется данными баланса. Сравнивая динамику итогов разделов актива баланса, можно выявить тенденции изменения имущественного положения. Получить ответы на второй и третий вопросы можно из пояснительной записки (организационная структура управления, причины происшедших в ней изменений, открытие новых видов деятельности, особенности работы с контрагентами и др.). Результативность и перспективность деятельности коммерческой предприятия могут быть обобщенно оценены по данным анализа динамики прибыли, а также сравнительного анализа темпов роста средств коммерческой предприятия, объемов ее производственной деятельности и прибыли.

Правильное чтение и понимание бухгалтерского баланса, приложения к нему, отчета о финансовых результатах позволяет в определенной степени характеризовать финансовое состояние предприятия. Об этом в частности свидетельствуют:

- увеличение непокрытых убытков отчетного года и наличие убытков прошлых лет;

- значительное превышение кредиторской задолженности над дебиторской задолженностью;

- наличие убытков от реализации продукции (работ, услуг), т.е. величина реализации ниже себестоимости;

- отсутствие остатков нераспределенной прибыли в бухгалтерском балансе (это означает, что организация не имеет собственных средств для формирования фондов экономического развития в следующем периоде);

- высокий процент изношенности (свыше 70%) основных средств, что свидетельствует о невозможности использования большей части из них в качестве залога;

- просроченные ранее привлеченные кредиты банков;

- сокращение объемов производства при неизменных и увеличивающихся управленческих расходах;

- увеличение сроков погашения дебиторской задолженности.[ 1]

Этап 2

Оценка имущественного положения предприятия

Данный этап заключается в анализе активов и источников их формирования. Активы представляют собой совокупность имущества и денежных средств, принадлежащих предприятия. При анализе активов изучается их динамика, состав и структура; при этом применяется горизонтальный, вертикальный и сравнительный анализ.[1]

При изучении динамики активов проверяют соблюдение следующих темповых соотношений:

1) темп роста выручки должен опережать темп роста активов, что свидетельствует о повышении эффективности использования имущества;

2) темп роста оборотных активов должен опережать темп роста внеоборотных активов, что приводит к повышению мобильности и ликвидности средств;

3) темп роста оборотных активов должен опережать темп роста активов, что приводит к ускорению оборачиваемости и повышению эффективности использования имущества;

4) темп роста выручки должен опережать темп роста запасов, что приводит к ускорению их оборачиваемости.

Также, анализируя структуру активов можно оценить их риск. Риск активов это количественная оценка вероятности их неликвидности или слабой ликвидности в тот момент, когда организация нуждается в денежных средствах.

Риск активов оценивается с помощью следующих показателей, характеризующих структуру активов:

1) удельный вес дебиторской задолженности в активах (коэф. риска дебиторской задолженности);

2) удельный вес основных средств в активах (коэф. иммобилизации);

3) удельный вес запасов в оборотных активах (коэф. «омертвления» текущих активов в запасах).

Анализ активов дополняется анализом источников их формирования, то есть анализом пассивов. При анализе пассивов изучается их динамика, состав и структура, при этом проверяется темповое соотношение собственного и заемного капитала. Опережающий рост источников собственных средств ведет к повышению финансовой устойчивости.

1.3 Оценка финансового положения

Ликвидность активов это скорость превращения отдельных элементов активов в денежные средства. В российской экономической практике по скорости превращения в деньги активы делятся на четыре группы:

А1 наиболее ликвидные активы (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения);

А1 = стр.1240 + стр.1250 (1)

А2 быстро реализуемые активы (краткосрочная дебиторская задолженность и прочие оборотные активы);

А2 = стр.1232 + стр.1260 (2)

А3 медленно реализуемые активы (запасы и НДС);



А3 = стр.1210 + стр.1220 (3)

А4 трудно реализуемые активы (внеоборотные активы и долгосрочная дебиторская задолженность);

А4 = стр.1100 + стр.1231 (4)

В конечном итоге сумма активов должна ровняться стр.1600, а именно валюте баланса:

А1 + А2 + А3 + А4 = стр.1600 (5)

Все пассивы группируют по срочности предстоящих платежей и выделяют:

П1 наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность);

П1 = стр.1520

2 краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты и займы, краткосрочные оценочные обязательства, прочие краткосрочные обязательства);

П2 = стр.1510 + стр.1540 + стр.1550 (6)

П3 долгосрочные пассивы (долгосрочные обязательства);

П3 = стр.1400

П4 устойчивые пассивы (капитал и резервы, доходы будущих периодов);

П4 = стр.1300 + стр.1530 (7)

Ликвидность средств позволяет оценить ликвидность баланса, которые характеризуется степенью покрытия обязательств предприятия активами, срок превращения которого в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если соблюдаются следующие условия:

А1 П1, А2 П2, А3 П3, А4 П4 [2]

Если выполняются первые три неравенства, то есть текущие активы превышают внешние обязательства предприятия, то обязательно выполняется последнее неравенство, которое имеет экономический смысл: наличие у предприятия собственных оборотных средств. [2]

Анализ ликвидности баланса сопровождается построением аналитической таблицы, в которой рассчитывается платежный излишек или недостаток средств.

Вывод к главе 1

Финансовый анализ -связан с исследованием финансовых результатов и финансового состояния предприятия с целью принятия заинтересованными лицами управленческих, инвестиционных и прочих решений.

Финансовый анализ необходимо начинать с финансового мониторинга предприятия. С целью выявления основных финансовых характеристик предприятия за прошедший определенный срок, их тенденцию. [4]



2. Анализ бухгалтерской отчетности АО «Вертолеты России»

2.1 Краткая характеристика предприятия АО «Вертолеты России»

АО «Вертолеты России» - является одним из мировых лидеров вертолетостроительной отрасли, единственный разработчик и производитель вертолетов в России, а также одна из немногих компаний в мире, обладающих возможностями проектирования, производства, испытаний и технического обслуживания современных гражданских и военных вертолетов. Холдинг «Вертолеты России» входит в структуру Госкорпорации Ростех.

География «Вертолетов России» охватывает всю страну. В состав холдинга входят конструкторские бюро, вертолетные заводы, предприятия по производству, обслуживанию и ремонту комплектующих изделий, авиаремонтные заводы, а также сервисные компании, обеспечивающие послепродажное сопровождение техники в России и за ее пределами. Головной офис «Вертолетов России» расположен в Москве, Большая Пионерская, д. 1

Основные производственные предприятия холдинга «Вертолеты России» -- Казанский вертолетный завод, «Роствертол», Улан-Удэнский авиационный завод, Арсеньевская авиационная компания «Прогресс», Кумертауское авиационное производственное предприятие, а также производители комплектующих - Ступинское машиностроительное производственное предприятие и «Редуктор-ПМ»



2.2 Оценка финансового состояния АО «Вертолеты России»

А) Анализ имущественного положения.

Таблица1

Анализ имущественного положения АО «Вертолеты России»

№ п/п	Показатель	31.12.2019	31.12.2018	31.12.2017	Абсолют. откл., тыс.руб.	Относит. откл., %
1	2	3	4	5	6	7
1	Общая сумма активов	157 915 531	154 852 027	145 018967	+12 896 564	8,17%
2	Внеоборотные активы	112 358	52 928	55 932	+56 426	50,22%
3	Оборотные активы	57 987 448	66 754 306	64 013 053	-6 025 605	-10,39%
4	Запасы	4 507 513	2 525 040	1 879 603	+2 627 910	58,30%
5	Дебиторская задолженность	28 539 292	16 364 930	16 840 591	+11 698 701	40,99%
6	Основные средства	196 938	284 349	322 834	-125 896	-63,93%

Представленный анализ имущественного положения показал, что за анализируемый период общая сумма активов предприятия составила с 2017 г. по 2019 г. 157 915 531. Таким образом, увеличилась на 12 896 564 рублей и составила 8,17%. Внеоборотные активы увеличились на 55932 рубля и составили 50,22%. Оборотные активы уменьшились на 6 025 605 рубля и составили 10,39%. Запасы увеличились на 2 672 910 и составили 58,3%. Дебиторская задолженность увеличилась на 11 698 701 и составила 40,99%. Основные средства уменьшились на 125 896 рублей и составили 63,93%.



Рисунок 1 Динамика имущественных показателей за 2017-2019 год

Рисунок 2 Изменения показателей АО «Вертолеты России»за 2017-2019 год



Рисунок 3 Общая сумма активов, внеоборотные активы и оборотные активы АО «Вертолеты России»за 2017-2019 гг

Б) Анализ ликвидности баланса АО «Вертолеты России».

Таблица 2

Коэффициенты ликвидности АО «Вертолеты России»

Коэффициенты	2019	2018	2017
коэффициент общей ликвидности	1,4	1,6	1,6
коэффициент срочной ликвидности	1	1	1,1
коэффициент абсолютной ликвидности	0,3	0,5	0,6

Данные коэффициенты являются оптимальными, за исключением коэффициента общей ликвидности за 2019 года. Он является меньше оптимальной величины на 0,1.



Рисунок 4 Коэффициенты ликвидности АО «Вертолеты России» за 2019-2017 гг

Для сопоставления активов и пассивов по степени ликвидности я сформировала вспомогательную таблицу 3

Таблица 3

Вспомогательная таблица по анализу ликвидности баланса АО «Вертолеты России»

Показатели	2019	2018	2017
1	2	3	4
А1	10 968 780	18 603 868	23 889 087
А2	28 539 292	16 364 930	16 840 591
А3	4 507 513	2 525 040	1 879 603
А4	99 928 083	88 097 721	81 005 914
П1	35 869 269	35 859 355	31 390 044
П2	41 137 182	40 535 297	40 361 155
П3	20 512 167	23 793 389	27 157 540
П4	96 266 182	90 523 841	77 500 272

Для оценки ликвидности баланса сопоставим каждую группу актива с соответствующей группой пассива:

2019:

1) А1 < П1, данное неравенство свидетельствует о неплатежеспособности предприятия на момент составления баланса.

2) А2 < П2, данное неравенство свидетельствует, что краткосрочные пассивы превышают быстро реализуемые активы и организация не может быть неплатежеспособной в недалеком будущем.

3) А3 < П3, данное неравенство свидетельствует, что в будущем, даже при своевременном поступлении денежных средств от продаж и платежей предприятия, может оставаться неплатежеспособной.

4) А4 > П4 баланс не ликвиден

2018:

1) А1 < П1 данное неравенство свидетельствует о неплатежеспособности предприятия на момент составления баланса.

2) А2 < П2 данное неравенство свидетельствует, что краткосрочные пассивы превышают быстро реализуемые активы и организация не может быть неплатежеспособной в недалеком будущем

3) А3 < П3 данное неравенство свидетельствует, что в будущем, даже при своевременном поступлении денежных средств от продаж и платежей предприятия, может оставаться неплатежеспособной

4) А4 < П4 по первым трем пунктам можно сделать вывод, что баланс не ликвиден

2017:

1) А1 < П1, данное неравенство свидетельствует о неплатежеспособности предприятия на момент составления баланса.

2) А2 < П2, данное неравенство свидетельствует, что краткосрочные пассивы превышают быстро реализуемые активы и организация не может быть неплатежеспособной в недалеком будущем.

3) А3 < П3, данное неравенство свидетельствует, что в будущем, даже при своевременном поступлении денежных средств от продаж и платежей предприятия, может оставаться неплатежеспособной.

4) А4 > П4 баланс не ликвиден

В) Анализ финансовой устойчивости баланса АО «Вертолеты России»



Таблица 4

Коэффициенты финансовой устойчивости АО «Вертолеты России»

Наименование	2019	2018	2017
Коэффициент автономии (независимости)	0,6	0,6	0,5
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств	0,6	0,7	0,8
Коэффициент обеспеченности оборотного капитала собственными источниками финансирования	-0,1	0,04	-0,1
Коэффициент обеспеченности собственными средствами	-0,1	0,04	-0,1

На основе выше приведенной работы, можно сделать следующие выводы:

1. Коэффициент автономии (независимости) не отходит от нормы.

2. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств так же не отходит от нормы, за исключением 2017 года, он отходит от нормы на 0,1

3. Коэффициент обеспеченности оборотного капитала собственными источниками финансирования и коэффициент обеспеченности собственными средствами полностью идентичны, но имеют отклонения за 2019 и 2017 годы



Рисунок 5 коэффициенты финансовой устойчивости АО «Вертолеты России»за 2017-2018 гг

Г) Анализ деловой активности по данным финансовой отчетности

Для анализа деловой активности по данным финансовой отчетности я сформировала вспомогательную таблицу

Таблица 5

Коэффициенты деловой активности

Наименование	2019 год	2018 год	Отклонение
1	2	3	4
Коэффициент оборачиваемости активов	0,3	0,2	+0,1
Коэффициент оборачиваемости внеоборотных активов	0,4	0,4	-
Коэффициент оборачиваемости оборотных активов	0,7	0,5	+0,2
Коэффициент закрепления оборотных средств	1,5	1,9	-0,4

Рассчитав и сравнив коэффициенты за 2019-2018 годы, необходимо отметить:

1. Коэффициент оборачиваемости активов по сравнению с 2018 годом вырос на 0,1.

2. Коэффициент оборачиваемости внеоборотных активов не изменился.

3. Коэффициент оборачиваемости оборотных активов вырос по сравнению с 2018 годом на 0,2.

4. Коэффициент закрепления оборотных средств по сравнению с 2018 годом ухудшился на 0,4.

Д) Анализ рентабельности деятельности АО «Вертолеты России»

Таблица 6

Показатели рентабельности АО «Вертолеты России»

Наименование	2019	2018
1	2	3
Показатель общей рентабельности	32,6	56,9
Коэффициент рентабельности продаж	25,3	32,7
Коэффициент рентабельности внеоборотных активов	13,2	22,7
Коэффициенты рентабельности оборотных активов	22,7	30
Рентабельность дебиторской задолженности	46,1	122
Рентабельность основных средств	6681	7021,9
Коэффициент рентабельности производства	-66,9	-91,1

На основе приведенных выше коэффициентов можно сделать вывод, что показатели по сравнению с 2018 годом, значительно ухудшились. По данным за два года и данной динамике, сложно сделать вывод о том, что ждет организацию АО «Вертолеты России» в будущем.

Е) Анализ уровня и динамики финансовых результатов по данным бухгалтерской отчетности

Для анализа уровня и динамики финансовых результатов по данным бухгалтерской отчетности целесообразно сформировать вспомогательную таблицу 7.

Таблица 7

Динамика финансовых результатов АО «Вертолеты России»

Показатель	Значение	Изменения
	2018	2019	Абсолютные	Относительные
1	2	3	4	5
Выручка	35 528 542	39 853 657	4 325 115	12,17%
Себестоимость продаж	18 593 438	23 884 842	5 291 404	28,46%
Валовая прибыль	16 935 104	15 968 815	- 966 289	-5,7%
Управленческие расходы	3 768 310	4 286 032	517 722	13,74%
Коммерческие расходы	1 564 048	1 606 095	42 047	2,69%
Прибыль от продаж	11 602 746	10 076 688	-1 526 058	-13,15%
Прочие доходы	9 769 484	8 328 937	-1 440 547	-14,75%
Прочие расходы	919 964	5 147 983	4 228 019	459,59%
Прибыль до налогообложения	20 201 748	12 977 325	-7 224 423	-35,76%
Чистая прибыль	19 966 722	13 157 559	-6 809 163	-34,10%

Проведенный анализ показал, что выручка АО «Вертолеты России» увеличиласт на 12%, а себестоимость на 28%. Темп изменения себестоимости превысил тем изменения выручки. Валовая прибыль характеризуется уменьшением.

Наглядно это представлено на рисунке 6, 7.



Рисунок 6 Показатели выручки и себестоимости АО «Вертолеты России»

На данном рисунке показана динамика увеличения показателя выручки и себестоимости за два года.

Рисунок 7 Показатели выручки и себестоимости АО «Вертолеты России»

На рисунке 7 наглядно представлена тенденция уменьшения показателя чистой прибыли за два года. Причем падение составляет 34%.

Проведение анализа уровня и динамики финансовых результатов по данным бухгалтерской отчетности, можно наблюдать тенденцию падения 5 из 10 показателей, что, в какой-то степени, является отрицательным фактором для АО «Вертолеты России».

Также можно отметить огромный скачок на увеличение прочих расходов, что также неблагоприятно сказывается на деятельности АО «Вертолеты России».

Вывод к главе 2

В ходе исследования была достигнута поставленная цель - исследование процесса оценки финансового состояния, проведение анализа финансового состояния на основание отчетности ОА «Вертолёты России».

В целом можно отметить, что финансовое состояние АО «Вертолёты России» за рассмотренный период 2017-2019 гг. нельзя однозначно оценить. Имущество компании АО «Вертолёты России» возросло, что является положительной тенденцией.



Заключение

Финансовый анализ - связан с исследованием финансовых результатов и финансового состояния предприятия с целью принятия заинтересованными лицами управленческих, инвестиционных и прочих решений.

Финансовый анализ необходимо начинать с финансового мониторинга предприятия. С целью выявления основных финансовых характеристик предприятия за прошедший определенный срок, их тенденцию.

В целом состояние АО «Вертолёты России» за рассмотренный период 2017-2019 гг. нельзя однозначно оценить. Имущество компании АО «Вертолёты России» возросло, что является положительной тенденцией.

Проведение анализа уровня и динамики финансовых результатов по данным бухгалтерской отчетности, можно наблюдать тенденцию падения 5 из 10 показателей, что, в какой-то степени, является отрицательным фактором для АО «Вертолеты России».

В ходе исследования была достигнута поставленная цель - исследование процесса оценки финансового состояния, проведение анализа финансового состояния на основание отчетности ОА «Вертолёты России».

Были достигнуты поставленные задачи:

1) теоретическое изучение процесса проведения оценки финансового состояния предприятия;

2) проведение анализа финансового состояния предприятия АО «Вертолеты России» с расчетом основных показателей его финансово-хозяйственной деятельности;

3) обобщение результатов анализа, итоговая оценка финансового состояния АО «Вертолеты России» по проделанной работе.



Список используемых источников

1. Агаркова, Л.В. Пути улучшения финансового состояния / Л.В. Агаркова, И.М. Подколзина // Экономика. Бизнес. Банки. №2 (11). 2018. С. 79-84.

2. Агекян, Л. С. Содержание анализа финансового состояния организации и решения, принимаемые на его основе / Л.С. Агекян // Молодой ученый. 2018. №4. С. 329-331.

3. Артюхова, А. В., Литвин, А. А. Анализ финансового состояния предприятия: сущность и необходимость проведения / А.В. Артюхова, А.А. Литвин// Молодой ученый. 2017. №11. С. 744-747.

4. Бердникова, Л. Ф., Портнова, Е. С. Технология анализа финансового состояния организации / Л.Ф. Бердникова, Е.С. Портнова // Молодой ученый. 2016. №17. С. 374-377.

5. Бердникова, Л. Ф., Портнова, Е. С. Финансовое состояние организации: понятие и факторы, на него влияющие / Л.Ф. Бердникова, Е.С. Портнова // Молодой ученый. 2016. №17. С. 372-374.

6. Бланк, И. А. Торговый менеджмент / И. А. Бланк. Киев: Эльга: Ника-Центр, 2018. 784 с.

8. Герасименко, О.В., Петривская, А.В. Практические аспекты стабилизации финансового состояния организации в условиях кризиса / О.В. Герасименко, А.В. Петривская // Инновационная наука. 2017. № 1-1. С. 28-32.

9. Гусева, Е.А., Пильникова, И.Ф. Анализ финансового состояния организации / Е.А. Гусева, И.Ф. Пильникова // Молодежь и наука. 2016. № 5. С. 181.

10. Гурнович, Т.Г., Захарова, М.И. Финансовая устойчивость предприятия / Т.Г. Гурнович, М.И. Захарова // Современные научные исследования и разработки. 2017. № 8 (8). С. 71-73.



Приложение 1Бухгалтерский баланс

Бухгалтерский баланс

на 31 декабря 2019 г.

Форма по ОКУД

Дата (число, месяц, год)

Организация Акционерное общество «Вертолеты России» по ОКПО

Размещено на http://www.allbest.ru/

Идентификационный номер налогоплательщика ИНН

Вид экономической Деятельность по управлению финансово-промышленными деятельности группами по Организационно-правовая форма / форма собственности акционерное общество / частная по ОКОПФ / ОКФС Единица измерения: в тыс. рублей по ОКЕИ

Местонахождение (адрес)

115054, Москва г, Большая Пионерская ул., д. № 1

Размещено на http://www.allbest.ru/

Идентификационный номер налогоплательщика аудиторской организации/индивидуального аудитора

Основной государственный регистрационный номер аудиторской организации/индивидуального аудитора	ОГРН/ ОГРНИП
Пояснения	Наименование показателя	Код	На 31 декабря 2019 г.	На 31 декабря 2018 г.	На 31 декабря 2017 г.
	АКТИВ I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
1.1	Нематериальные активы	1110	112 358	52 928	55 932
	в том числе: Незавершенное строительство	11101	58 078	23 161	8 092
	Авансы выданные	11102	2 663	3 900	16 990
1.4	Результаты исследований и разработок	1120	4 131 616	8 140 857	8 388 240
	в том числе: Авансы выданные	11201	79 120	54 232	54 232
	Нематериальные поисковые активы	1130	-	-	-
	Материальные поисковые активы	1140	-	-	-
2.1	Основные средства	1150	196 938	284 349	322 834
	в том числе:
2.2	Незавершенное производство	11501	367	-	68 131
	Авансы выданные	11502	-	199	1 294
	Доходные вложения в материальные ценности	1160	-	-	-
3.1	Финансовые вложения	1170
	в том числе: Доли в УК	11701
	Акции	11702
	Займы	11703
	Приобретенные права в рамках уступки права требования	11704
	Отложенные налоговые активы	1180	222 186	178 151	147 597
	Прочие внеоборотные активы	1190	49 075	32 641	26 992
	Итого по разделу I	1100	99 928 083	88 097 721	81 005 914
	II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
4.1	Запасы	1210	4 507 513	2 525 040	1 879 603
	в том числе: Материалы	12101	14 538	14 551	25 776
	Незавершенное производство	12102	1 373 189	555 275	845 877
	Товары для перепродажи	12103	3 119 786	1 955 214	1 007 950
	Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	1220	6 245	4 824	7 968
5.1	Дебиторская задолженность	1230	28 539 292	16 364 930	16 840 591
	в том числе: Покупатели и заказчики	12301	4 630 691	3 181 982	3 206 944
	Авансы выданные	12302	5 635 078	6 467 021	8 754 572
	Беспроцентные займы	12303	9 277 193	131 225	422 000
	Прочие	12304	8 996 330	6 584 702	4 457 075
3.1	Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	1240
	в том числе: Краткосрочные займы	12401
	Депозитные счета	12402
	Денежные средства и денежные эквиваленты	1250	10 968 780	18 603 868	23 889 087
	Прочие оборотные активы	1260	1 381 618	886 292	1 411 332
	Итого по разделу II	1200	57 987 448	66 754 306	64 013 053
	БАЛАНС	1600	157 915 531	154 852 027	145 018 967

Форма 0710001 с.2

Пояснения	Наименование показателя	Код	На 31 декабря 2019 г.	На 31 декабря 2018 г.	На 31 декабря 2017 г.
	ПАССИВ III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	1310	113 657	113 657	113 339
	Собственные акции, выкупленные у акционеров	1320	-	-	-
	Переоценка внеоборотных активов	1340	-	-	-
	Добавочный капитал (без переоценки)	1350	41 391 409	41 391 409	40 997 029
	Резервный капитал	1360	5 683	5 683	5 667
	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	1370	54 755 433	49 012 592	36 384 237
	Итого по разделу III	1300	96 266 182	90 523 341	77 500 272
5.3	IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства	1410	20 202 720	22 769 571	25 693 471
	Отложенные налоговые обязательства	1420	297 995	525 414	542 686
7	Оценочные обязательства	1430	11 452	198 404	21 383
	Прочие обязательства	1450	-	300 000	900 000
	Итого по разделу IV	1400	20 512 167	23 793 389	27 157 540
5.3	V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства	1510	2 451 725	1 926 018	5 925 273
5.3	Кредиторская задолженность	1520	35 869 289	35 859 355	31 390 044
	в том числе: Поставщики и подрядчики	15201	6 048 266	4 933 581	3 833 011
	Задолженность перед персоналом	15202	-	-	-
	Задолженность перед государственными внебюджетными фондами	15203	-	-	-
	Задолженность по налогам и сборам	15204	47 926	190 437	135 882
	Авансы полученные	15205	11 061 810	8 113 389	12 573 819
	Прочие кредиторы	15206	17 067 099	15 283 206	9 365 206
	Задолженность перед учредителями	15207	1 644 188	7 338 742	5 482 126
	Доходы будущих периодов	1530	705 601	1 203 405	1 244 848
7	Оценочные обязательства	1540	1 560 901	1 018 435	964 438
	Прочие обязательства	1550	549 666	528 084	836 552
	Итого по разделу V	1500	41 137 182	40 535 297	40 361 155
	БАЛАНС	1700	157 915 531	154 852 027	145 018 967



Приложение 2 Отчет о финансовых результатах

Отчет о финансовых результатах

за Январь - Декабрь 2019 г.

Форма по ОКУД

Дата (число, месяц, год)

Организация Акционерное общество "Вертолеты России" по ОКПО

Идентификационный номер налогоплательщика ИНН

Вид экономической Деятельность по управлению финансово-промышленными по

деятельности группами ОКВЭД 2

Организационно-правовая форма / форма собственности

акционерное общество / частная по ОКОПФ / ОКФС

Единица измерения: в тыс. рублей по ОКЕИ

Пояснения	Наименование показателя	Код	За Январь - Декабрь 2019 г.	За Январь - Декабрь 2018 г.
	Выручка	2110	39 853 657	35 528 542
6	Себестоимость продаж	2120	(23 884 842)	(18 593 438)
	Валовая прибыль (убыток)	2100	15 968 815	16 935 104
6	Коммерческие расходы	2210	(1 606 095)	(1 564 048)
6	Управленческие расходы	2220	(4 286 032)	(3 768 310)
	Прибыль (убыток) от продаж	2200	10 076 688	11 602 746
	Доходы от участия в других организациях	2310	-	-
	Проценты к получению	2320	2 302 578	2 824 019
	Проценты к уплате	2330	(2 582 895)	(3 074 537)
	Прочие доходы	2340	8 328 937	9 769 484
	Прочие расходы	2350	(5 147 983)	(919 964)
	Прибыль (убыток) до налогообложения	2300	12 977 325	20 201 748
	Текущий налог на прибыль	2410	(91 220)	(275 389)
	в т.ч. постоянные налоговые обязательства (активы)	2421	2 684 479	3 537 398
	Изменение отложенных налоговых обязательств	2430	227 419	17 272
	Изменение отложенных налоговых активов	2450	(47 185)	(244 834)
	Прочее	2460	91 220	267 925
	Чистая прибыль (убыток)	2400	13 157 559	19 966 722

Размещено на Allbest.ru