Консолидированная бухгалтерская отчетность. Назначение и методы ее составления

34

Федеральное агентство по образованию Российской Федерации

Казанский государственный финансово-экономический институт

Кафедра финансового учета

Курсовая работа

по дисциплине «Бухгалтерская (финансовая) отчетность»

Тема: «Консолидированная бухгалтерская отчетность. Назначение и методы ее составления»

Автор курсовой работы студентка 3-го курса

Группа

Руководитель работы

• Казань-2008 г.
• План
• Введение

1. Понятие, назначение консолидированной бухгалтерской отчетности и требования, предъявляемые к ней

2. Состав и структура консолидированной бухгалтерской отчетности

3. Процедура консолидации отчетности

Заключение

Список литературы

Введение

В бухгалтерском учете отчетность является его завершающим этапом, на котором происходят обобщение накопленной учетной информации и представление ее в виде, удобном для заинтересованных лиц. Бухгалтерская отчетность служит одним из важнейших источников информации об условиях и результатах деятельности организации, доступных различным группам ее внешних и внутренних пользователей. Однако в полной мере выполнять эту функцию она может лишь в том случае, если отвечает основным качественным характеристикам: достоверности, полноте, существенности, нейтральности и т. п.

В результате проведения в России экономических реформ, связанных со становлением рыночных отношений, постепенно устанавливаются новые правила формирования бухгалтерской отчетности отечественных организаций, приводящие ее в соответствие Международным стандартам финансовой отчетности (МСФО). От степени их соблюдения зависят достоверность оценки достижений организации и ее возможностей, степень риска решений, принимаемых на основе отчетных данных.

До недавнего времени составление консолидированной отчетности в Российской Федерации регулировалось приказом Минфина в России «О порядке отражения в бухгалтерском учете отдельных операций, связанных с введением в действие первой части Гражданского кодекса Российской Федерации»от 28 июля 1995 г. № 81 и Порядком ведения сводных (консолидированных) учета, отчетности и баланса финансово-промышленной группы, утвержденным Постановлением Правительства Российской Федерации от 9 января 1997 г. № 24.

Оба документа давали лишь начальную информацию о консолидации отчетности. В первом речь шла об отношениях между головной (материнской) компанией и зависимым (дочерним) предприятием. Во втором предусматривалось составление консолидированной отчетности центральной (головной) компанией, учрежденной всеми участниками договора о создании ФПГ и уполномоченной на ведение дел ФПГ.

Кроме указанных документов Минфином России был принят приказ «О методических рекомендациях по составлению и представлению сводной бухгалтерской отчетности» от 30 декабря 1996 г. № 112, отменивший приказ от 28 июля 1995 г. № 81. В приказе Минфина России № 112 конкретизируются положения приказа № 81, дается более точное определение сводной отчетности и определяются случаи, в которых она составляется.

Цель консолидированной бухгалтерской отчетности - показать прежде всего инвесторам и другим заинтересованным лицам результаты финансово-хозяйственной деятельности группы взаимосвязанных предприятий, юридически самостоятельных, но фактически являющихся единым хозяйственным организмом. Основная потребность составления консолидированных отчетов - элиминирование отдельных показателей предприятий, входящих в группу, с целью исключения повторного счета в итоговом (консолидированном) отчете группы.

Таким образом, консолидированная отчетность составляется несколькими собственниками по совместно контролируемому имуществу.

В данной курсовой работе последовательно рассмотрены общие вопросы, касающиеся понятия консолидированной бухгалтерской отчетности, ее состава и структуры, требований, предъявляемых к ней.

Изложенный материал основан на нормативных документах, регулирующих бухгалтерскую отчетность организаций, являющихся юридическими лицами по законодательству Российской Федерации, кроме кредитных, бюджетных и страховых организаций.

1. Понятие, назначение консолидированной бухгалтерской отчетности и требования, предъявляемые к ней

К наиболее характерной тенденции современных условий хозяйствования относится приобретение одними организациями пакетов акций других, участие в уставных капиталах других организаций, создание финансово-промышленных групп взаимосвязанных организаций, заключение договоров о совместной деятельности и т. п. Объединение в группу взаимосвязанных организаций для отдельных организаций имеет определенные преимущества. Оставаясь юридически самостоятельными, входящие в группу организации получают возможность стать более конкурентоспособными, получить доступ к новым технологиям, расширить сферу своей деятельности, поднять рентабельность и технологический уровень производства, приобрести кредитные и другие преимущества. Бухгалтерская финансовая отчетность: Учебное пособие. Под редакцией Новодворского В.Д. - М.: ИНФРА-М, 2003г,159 с.

Чтобы руководство организаций, акционеры, кредиторы и прочие заинтересованные юридические и физические лица могли оценить и проанализировать эффективность функционирования группы, необходимо составлять особую, а именно консолидированную бухгалтерскую отчетность.

Впервые консолидированные отчеты стали составляться американскими компаниями еще в начале XX в. Однако для многих стран, в том числе и для России, консолидация бухгалтерской отчетности - относительно новое явление.

Теория и практика составления консолидированной бухгалтерской отчетности в разных странах существенно различаются. Основными моментами различия считаются:

- неодинаковая степень распространения консолидированной бухгалтерской отчетности;

- различные подходы к пониманию группы с точки зрения консолидации;

- неодинаковый объем информации, содержащейся в консолидированной бухгалтерской отчетности;

- различные методы консолидации.

В России порядок составления и представления консолидированной бухгалтерской отчетности в настоящее время определен Методическими рекомендациями по составлению и представлению сводной бухгалтерской отчетности. В соответствии с названными рекомендациями в российской практике консолидированная бухгалтерская отчетность определяется как сводная бухгалтерская отчетность.

Следует отметить, что отождествление понятий «сводная» и «консолидированная» несколько неправомерно.

Сводная отчетность составляется в рамках одного собственника или для статистического обобщения. Например, сводная отчетность составляется по предприятию при наличии у него филиалов или по министерству на основе отчетов соответствующих предприятий. Составление сводной бухгалтерской отчетности осуществляется построчным суммированием соответствующих данных, отраженных в отдельных формах отчетности, с соблюдением определенных правил суммирования.

Консолидированная бухгалтерская отчетность составляется несколькими собственниками по совместно контролируемому имуществу. Процесс консолидирования осуществляется обобщением по определенным правилам ряда показателей, отраженных в отдельных формах отчетности организаций, входящих в группу.

Консолидированная бухгалтерская отчетность представляет собой систему показателей, отражающих финансовое положение на отчетную дату и финансовые результаты за отчетный период группы взаимосвязанных организаций как единого хозяйственного образования.

Консолидированная бухгалтерская отчетность объединяет бухгалтерскую отчетность головной организации и ее дочерних обществ, а также включает данные о зависимых обществах.

Составлять консолидированную бухгалтерскую отчетность должна головная организация.

Головная организация может не составлять консолидированную бухгалтерскую отчетность по своим дочерним обществам в следующих случаях:

если она принадлежит на 100 % другой организации, которая не требует составления консолидированной бухгалтерской отчетности;

если она принадлежит на 90 % и более другой организации и остальные акционеры (участники) не требуют составления консолидированной бухгалтерской отчетности.

Консолидированная бухгалтерская отчетность не составляется также при наличии у головной организации только зависимых обществ.

Данные о дочернем или зависимом обществе могут не включаться в консолидированную бухгалтерскую отчетность в следующих случаях:

величина капитала дочернего (зависимого) общества (раздел III «Капитал и резервы» бухгалтерского баланса) не превышает 3 % величины капитала по консолидированному балансу группы;

соответствующая доля голосующих акций или доля в уставном капитале дочернего или зависимого общества приобретены на краткосрочный период с целью последующей перепродажи;

3)включение данных дочерних (зависимы) обществ в консолидированной бухгалтерскую отчетность противоречит требованию рациональности.

Объем и порядок, а так же сроки представления бухгалтерских отчетов дочерним и зависимым обществам головной организации для целей составления консолидированной бухгалтерской отчетности устанавливаются головной организацией, руководитель которой обеспечивает достоверность составления и порядок представления консолидированной бухгалтерской отчетности.

Для составления консолидированной бухгалтерской отчетности головной организации, наряду с отчетностью её каждого дочернего и зависимого общества, необходимы данные, характеризующие структуру уставного капитала, взаимных расчетов и финансового результатов по ним, а также иные данные. Для этого головная организация может разработать для дочерних и зависимых обществ типовую таблицу представления таких данных.

Головной организацией устанавливаются перечень аффилированных лиц для целей консолидированной бухгалтерской отчетности, а также перечень отчетных сегментов.

Консолидированная бухгалтерская отчетность составляется в порядке, установленном ПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчетность организации», которым, в частности, предусмотрено следующее:

- бухгалтерская отчетность должна давать достоверное и полное представление об имущественном и финансовом положении группы;

- при формировании бухгалтерской отчетности должна быть обеспеченна нейтральность информации.

Головная организация может использовать для составления консолидированной бухгалтерской отчетности как формы бухгалтерской отчетности, рекомендуемые Министерством финансов Российской Федерации, так и самостоятельно разработанные в соответствии с действующими положениями по бухгалтерскому учету и отчетности. При этом следует учитывать:

1) образцы форм могут быть дополнены показателями, необходимыми пользователям информации для оценки деятельности группы и принятия решений;

2) статьи (строки) рекомендованных форм, по которым у группы не имеется данных, могут в отчетности не приводиться, кроме случаев, когда соответствующие показатели имели место в периоде, предшествовавшем отчетному;

3) данные, существенные для оценки финансового положения группы, выделяются в отдельные показатели в активе и пассиве баланса;

4) данные, не существенные для оценки финансового положении и результата деятельности группы, не приводятся отдельно в балансе и отчете о прибылях и убытках, а отражаются общей суммой с раскрытием их в пояснениях к основным формам консолидированного бухгалтерского отчета;

5) названия форм консолидированной бухгалтерской отчетности должны содержать слово «консолидированный».

Формы консолидированной бухгалтерской отчетности необходимо применять последовательно, от одного отчетного периода к другому. Изменение структуры показателей и содержания форм консолидированной бухгалтерской отчетности (бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках и пояснений к ним) обосновывается и раскрывается в пояснительной записке с указанием причин. Козлова Е.П., Бабчинко Т.Н., Раминова Е.Н.: Бухгалтерский учет в организации: Учебное пособие. - М.: Финансы и статистика, 2004г. (3^е издание), 75с.

При составлении консолидированной бухгалтерской отчетности головная организация должна руководствоваться следующим:

1)консолидированная бухгалтерская отчетность составляется суммированием данных показателей бухгалтерской отчетности головной организации и бухгалтерской отчетности дочерних обществ, а также включением данных об участии головной организации в зависимых обществах;

2)показатели бухгалтерской отчетности дочерних обществ включаются в консолидированную бухгалтерскую отчетность с 1-го числа месяца, следующего за месяцем возникновения у головной организации права определять соответствующее общество как свое дочернее;

данные об участии головной организации в зависимом обществе отражаются в консолидированной бухгалтерской отчетности с 1-го числа месяца, следующего за месяцем приобретения ею соответствующей доли в уставном капитале зависимого общества;

учетные политики головного и дочерних обществ должны быть одинаковы (если дочернее общество при составлении бухгалтерской отчетности использовало элементы учетной политики, отличные от применяемых головной организацией, то для консолидированной бухгалтерской отчетности соответствующие показатели отчетности дочернего общества должны быть пересчитаны в соответствии с правилами, используемыми как элементы учетной политики головной организацией);

данные бухгалтерской отчетности головной организации и дочерних обществ должны включаться в консолидированную бухгалтерскую отчетность за один отчетный год с одной и той же отчетной датой;

данные консолидированной бухгалтерской отчетности за период, предшествующий отчетному, должны быть сопоставимы с данными за отчетный период;

при наличии бухгалтерской отчетности дочернего общества, составленной в иностранной валюте, ее показатели необходимо пересчитывать в рубли по следующим правилам:

- пересчет показателей активов и пассивов баланса производится по курсу Центрального банка РФ, последнему по времени котировки в отчетном году;

- пересчет величины доходов (выручки) и расходов (себестоимости), формирующих финансовый результат деятельности дочернего общества, осуществляется с использованием курса рубля к соответствующей валюте на дату совершения операции (выявления выручки и списания себестоимости продукции, работ и услуг) в иностранной валюте. Допустимо использование дочерним обществом средней величины курсов рубля к иностранной валюте, исчисленной путем деления суммы произведения величин курсов и дней их действия в отчетном году на количество дней - 365.

Головной организации рекомендуется составлять консолидированную бухгалтерскую отчетность не позднее 30 июня года, следующего за отчетным, если иное не установлено законодательством Российской Федерации или учредительными документами этой организации.

Консолидированная бухгалтерская отчетность представляется учредителям головной организации, а также иным заинтересованным пользователям, если это предусмотрено законодательством Российской Федерации или учредительными документами головной организации.

По решению участников группы консолидированная бухгалтерская отчетность подлежит включению в состав публикуемой бухгалтерской отчетности головной организации.

2. Состав и структура консолидированной бухгалтерской отчетности

Процедуры подготовки консолидированной финансовой отчетности в России и за рубежом не являются едиными для всех созданных групп компаний Каримова Э.Р. Формирование консолидированной финансовой отчетности российских групп компаний по МСФО / Каримова Э.Р./ Автореферат - Казань, 2006.

Одной из причин такого положения является различие в типах объединений компаний. До недавнего времени, в международной и российской микроэкономических системах практиковалось создание двух типов групп хозяйствующих субъектов: на базе покупки одной компанией другой и объединения интересов или слияния. Однако практическая трудность в разграничении двух типов объединений привела к официальному признанию только первого способа создания групп компаний.

Вторая причина заключается в методах формирования отчетных показателей группы, видоизменяющихся в зависимости от природы взаимоотношений, установленных в результате объединительного процесса между компаниями внутри группы. В международной практике существует классическая консолидированная финансовая отчетность, формируемая посредством применения метода полной консолидации и предоставляющая информацию о группе компаний, основанных на материнско-дочерних отношениях. Помимо материнско-дочерних отношений, предприятия взаимодействуют на основании соглашения, в котором оговариваются условия ведения совместного бизнеса, т.е. экономической деятельности под совместным контролем. Данные взаимосвязи строятся на основании совместной деятельности, результаты которой отражаются в отчетности посредством применения пропорциональной консолидации. Еще один вариант построения консолидированной отчетности основан не методе долевого участия, применимого к ассоциированным компаниям.

Третья причина различий заключается в том, на какой стадии формируется отчетность объединении:

на стадии первичной консолидации, т.е. подготовки первой консолидированной отчетности компаний, которые вступили в группу в результате покупки, совершенной между ранее независимыми сторонами;

на последующей стадии, когда взаимосвязанные компании заключили между собой сделки и провели взаимные операции.

Сложность формирования консолидированной финансовой отчетности в российских условиях связана с различиями учетных политик компаний группы, способов ведения бухгалтерского учета и отражения результатов коммерческой деятельности. Кроме того, материнская компания может перейти на МСФО раньше, чем подконтрольная дочерняя компания Бурлаков О.Г. Консолидированная финансовая отчетность при переходе российской организации на МСФО / Бурлаков О.Г. / Финансовая газета - 2005, №9.

Возникающие вопросы можно объединить в следующие группы:

объединение данных бухгалтерской отчетности материнской и дочерних компаний в консолидированной отчетности по МСФО;

расчет показателей консолидированной отчетности в соответствии с МСФО (гуд-вилл, доля меньшинства);

методика исключения оборотов по внутригрупповым операциям (внутригрупповая прибыль, займы, продажи активов).

Для расчета показателей консолидированной отчетности и представления корректировочных записей по исключению внутригрупповых оборотов используется схема, которая представляет основу для логического анализа консолидированных записей по статьям отчетности. Особенностью этих записей является использование в корреспонденциях статей финансовой отчетности, а не на счетах бухгалтерского учета Титаева А.В., Ледакова Ю.Н. Консолидированная отчетность согласно российскому законодательству и международным стандартам / Титаева А.В, Ледакова Ю.Н./ Налоговый вестник - 2005, №1.

Рассмотрим эти группы вопросов подробнее.

Объединение данных бухгалтерской отчетности заключается в определении круга консолидируемых компаний, а также возможности консолидации отчетности организаций, использующих различные стандарты бухгалтерского учета.

Круг организаций, данные отчетности которых подлежат консолидации, в соответствии с МСФО (IAS) 27 «Консолидированная и отдельная финансовая отчетность» определяется на основе концепции контроля, т.е. возможности материнской компании определять финансовую и хозяйственную политику дочерней компании с целью получения экономических выгод от ее деятельности. Контроль может быть реализован либо напрямую материнской компанией, либо косвенно через ее дочерние компании. Наличие контроля, как правило, отожествляет с владением более половины обыкновенных акций дочерней компании. В действительности, согласно п. 13 МСФО (IAS) 27 возможны случаи наличия контроля при значительно меньшей доле участия в капитале. При этом материнская компания должна обосновать наличие фактического контроля над дочерней компанией и сделать соответствующее раскрытие в комментариях к консолидированной отчетности Солоненко А.А. Составление консолидированной финансовой отчетности в соответствии с МСФО / Солоненко А.А./ Финансы - 2005, №9.

Помимо выполнения требования контроля для включения организации круг консолидации необходимо соблюдение условия долгосрочного инвестирования. Если инвестирование носит краткосрочный характер (до 12 месяцев с даты приобретения материнской компанией акций дочерней компании), то показатели отчетности дочерней компании не консолидируются. Величина инвестиций в такую дочернюю компанию, как правило, включается в показатель «Финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи» консолидированного бухгалтерского баланса.

Объединение данных материнской и ее дочерних компаний осуществляется по одноименным показателям финансовой отчетности. В добавление следует отметить основные требования к объединению данных отчетности консолидируемых компаний, а именно: единая отчетная дата, единая учетная политика, которые необходимо соблюсти при консолидации (пп. 26, 28 МСФО 27). При консолидации следует пересчитать данные отчетности зарубежных дочерних компаний в валюту представления консолидированной финансовой отчетности в соответствии с МСФО (IAS) 21.

Расчет покзателей гуд-вилла и доли меньшинства.

В консолидированной финансовой отччетности, как правило, возникают показатели гуд-вилла и доли меньшинства. Гуд-вилл представляет разницу между фактической суммой платежа за приобретаемые акции дочерней компании и справедливой стоимостиью доли материнской компании в чистых активах дочерней крмпании, определяемую на дату приобретения в соответствии с п. 51 МСФО (IFRS) 3. Справедливая стоимость чистых активов исчисляется как разница между активами и обязательствами дочерней компании на дату приобретения. Пример расчета гуд-вилла (в тыс. руб.) приведен ниже:

Таблица 1

Инвестиции в капитал дочерней компании (100% акций)	30 000
Собственный капитал (чистые активы) дочерней компании	27 000
Чистые активы дочерней компании по справедливой стоимости (МСФО)	25 600
Гуд-вилл (30 000-25 600)	4 400

Важно отметить, что расчет гуд-вилла при приобретении контроля над компанией по частям осуществляется исходя из сумм чистых активов подконтрольной компании на соответствующие даты приобретения согласно п. 59 МСФО (IFRS).

Российские организации, которые будут впервые подготавливать консолидированную финансовую отчетность в соответствии с МСФО могут столкнуться с проблемой расчета гуд вилла, поскольку крайне сложно исчислить справедливую стоимость активов и обязательств приобретенной дочерней компании, которая была на дату приобретения. Предположим, первая консолидированная отчетность составляется на 31 декабря 2007 г., а акции дочерней компании приобретены в 1998 г. В силу невозможности получения в настоящий момент (на конец 2007 г.) достоверной оценки показателей отчетности дочерней компании, которая была на дату приобретения, представляется нецелесообразным производить пересчет показателей бухгалтерской отчетности дочерней компании на дату приобретения. Указанная позиция нашла свое отражение в МСФО (IFRS) 1 «Первое применение международных стандартов финансовой отчетности» в виде одного из нескольких выборочных (необязательных) исключений, позволяющих упростить переход компании на МСФО. В соответствии с МСФО (IFRS) 1 материнская компания может включить в консолидированную отчетность данные о гуд-вилле, исчисленном на основе исторических данных о величине собственного капитала дочерней компании по состоянию на конец отчетного периода, в котором произошло приобретение акций с учетом возможных корректировок по реклассификации нематериальных активов, условных обязательств и обесценения гуд-вилла.

При расчете доли меньшинства может возникнуть ситуация, когда чистый убыток, приходящийся на долю меньшинства, превышает ее. В таком случае доля меньшинства будет доведена до нуля, а величина превышения будет отнесена в уменьшение чистых активов группы, сформированных с учетом доли материнской компании в чистых активах дочерних компаний. При условии получения дочерней компанией прибыли в последующие отчетные периоды такая прибыль будет относиться на увеличение чистых активов группы до момента покрытия ранее отнесенного превышения убытка дочерней компании над долей меньшинства (п. 35 МСФО 27). После восстановления чистых активов группы оставшаяся часть чистых прибылей дочерней компании подлежит распределению между группой (долей материнской компании) и долей меньшинства в установленном порядке.

В целом российские и международные стандарты соответствуют друг другу.

Основным отличием учета по МСФО от российских методических рекомендаций является процедура первичной консолидации при приобретении контроля над новым предприятием для группы. В методических рекомендациях не оговаривается стоимость, по которой построчно суммируется баланс купленного предприятия, в то время как МСФО 3 провозглашает единственно правильным метод приобретения, ключевым условием является переоценка активов и обязательств вновь приобретенного предприятия по справедливой стоимости. Международные стандарты также не допускают учитывать инвестиции по методу себестоимости по причине несущественности и нерациональности.

3. Процедура консолидации отчетности

Консолидирование должно обеспечить исключение повторного учета взаимных операций компаний группы.

Можно выделить этапы консолидирования баланса в зависимости от наличия или отсутствия взаимных операций:

* первичная консолидация (при составлении впервые консолидированной отчетности ранее независимых предприятий) связана с приобретением инвестируемого предприятия;

* последующая консолидация (при составлении консолидированной отчетности группы, образованной ранее и уже осуществляющей взаимные операции).

Техника и методы составления консолидированной отчетности в разных странах различны.

В зависимости от характера сделки при инвестировании и установлении контроля выделяют два метода составления первичной консолидированной отчетности: метод покупки (приобретения) и метод слияния (поглощения). Эти методы различаются процедурно и оказывают большое влияние на совокупные финансовые результаты, представляемые в консолидированной отчетности.

В соответствии с методом покупки, на дату приобретения определяется справедливая рыночная цена приобретенных материнской компанией идентифицируемых активов и обязательств. Стоимость таких активов отражается в учете материнской компании по статье «Инвестиции».

Следует иметь в виду, что покупаются не собственно активы инвестируемой компании, а доля в ее акционерном капитале, эквивалентная нетто-активам по стоимости. Покупка активов, например, недвижимости, земельного участка и т.д. коренным образом отличается от покупки акций или доли в уставном капитале на аналогичную сумму. Покупка активов не влечет за собой необходимость составления консолидированной отчетности, а приобретение более 50% акций с правом голоса потребует консолидации.

При покупке и установлении контроля достаточно сложно определить дату, на которую необходимо составлять консолидированную отчетность, поскольку дата приобретения доли в капитале и дата переоценки активов могут быть разными.

Прибыль приобретаемого предприятия, полученная до даты приобретения, не включается в консолидированную отчетность.

Разница между ценой, уплаченной за приобретенные нетто-активы действующего предприятия, и их справедливой рыночной ценой представляет цену фирмы (гудвилл) или резервный капитал (отрицательный гудвилл, возникающий при покупке по цене, меньшей справедливой рыночной оценки).

Таким образом, цена фирмы отражает потенциальную доходность дочернего предприятия, не показанную в учете, а также стоимость неидентифицируемых активов и качественных показателей. Цена фирмы отражается в консолидированном балансе по статье «Нематериальные активы», которая подлежит амортизации в течение срока ее ожидаемой будущей доходности.

Если приобретается компания, уже обладающая репутацией, связями, налаженным и прибыльным производством, пользующейся спросом продукцией и хорошо организованной системой сбыта, то цена ее приобретения будет отличаться не только от балансовой стоимости (carring value) нетто-активов, но и от справедливой рыночной цены (fair value) идентифицируемых активов.

Справедливая рыночная цена в разных ситуациях может быть различной. В одних случаях -- это стоимость активов и обязательств по сделкам информированных и заинтересованных сторон, не принимающих участия в конкретной операции по приобретению. В других -- наименьшая стоимость замещения (lower of replacement cost), применяемая если активы действительно подлежат замещению. Это может быть и стоимость нетто-реализа-ции (net realizable value), если активы подлежат продаже. Пучкова С. И., Новодворский В. Д. Консолидированная отчетность: Учебное пособие. - М.: ФБК-ПРЕСС, 1999, 224 с.

Следует отметить, что справедливую рыночную цену определяют дифференцированно по видам имущества. При этом могут быть использованы справочные цены на машины и оборудование, цены соответствующих рынков, дисконтированная стоимость долгосрочной дебиторской и кредиторской задолженности, текущая стоимость воспроизводства земельных участков и незавершенного производства, скорректированная стоимость приобретения материально-производственных запасов и долгосрочных контрактов.

Таким образом, цена фирмы -- это разница между суммой, уплаченной за действующее предприятие, и справедливой рыночной ценой приобретаемых идентифицируемых активов.

При приобретении может возникнуть отрицательный гудвилл, если стоимость приобретения (инвестиции) меньше справедливой рыночной цены. Такое явление типично при недооцененных активах молодых или убыточных компаний, находящихся на грани банкротства фирм. Отрицательная цена фирмы, возникающая при консолидации, показывается как резервный капитал, возникающий при консолидации.

Резервный капитал определяется как цена покупки минус справедливая цена приобретенных активов. Резервный капитал характеризует ожидаемые будущие доходы или выгоду от сделки при покупке предприятия по более низкой цене. Он пропорционально списывается. Несписанный остаток рассматривается как прибыль.

Необходимость консолидации капитала связана с устранением двойного счета в консолидированной отчетности и правильным отражением величины собственного капитала в балансе единой экономической единицы. Консолидированная отчетность составляется с точки зрения материнской (холдинговой, головной) компании.

В целях составления консолидированной отчетности в учете западных стран руководствуются количественным подходом к определению степени влияния этих операций на инвестора, что в значительной мере условно, так как зависимость инвестируемой компании не обязательно будет обусловливаться высокой долей инвестора в ее акционерном капитале, а контроль может осуществляться другим образом.

Выделяются три уровня влияния инвестора:

1) менее 20% в акционерном капитале инвестируемой компании (не оказывает существенного влияния);

2) от 20 до 50% (существенное влияние);

3) более 50% в акционерном капитале инвестируемой компании (контроль, составление консолидированной отчетности).

Приобретение более 20% акций, имеющих право голоса, позволяет оказывать существенное влияние на деятельность инвестируемой компании. Для учета этих акций используется метод пропорционального распределения прибылей (equity method).

В данном случае участие в акционерном капитале инвестируемой компании, превышающее 20%, предполагает, что инвестор включает в свои отчеты соответствующую долю прибылей или убытков контролируемой компании; подобные инвестиции производятся не только для простого получения дивидендов. Такие компании называются родственными или ассоциированными, в Гражданском кодексе Российской Федерации - зависимыми.

Можно выделить три основных признака рассматриваемого метода:

1) инвестор учитывает приобретенные акции по покупной стоимости;

2) часть чистой прибыли инвестируемой компании инвестор записывает на увеличение, а убытки -- в уменьшение инвестиций;

3) получаемые дивиденды инвестор относит на увеличение денежных средств и уменьшение инвестиций.

Таким образом, текущая сумма инвестиций в балансе складывается из следующих элементов:

затраты по приобретению + соответствующая доля прибылей - соответствующая доля убытков - получаемые/полученные дивиденды.

Как уже отмечалось, при установлении контроля инвестора называют материнской компанией, а инвестируемую компанию -- дочерней. В этом случае возникает необходимость составления консолидированной отчетности. С одной стороны, каждая из этих компаний является самостоятельным юридическим лицом и составляет свою финансовую отчетность, с другой стороны, в силу особых отношений и связей между дочерней и материнской компаниями они рассматриваются как единое целое и подготавливают общую отчетность, которая называется консолидированной.

Описанный ранее метод приобретения путем покупки имеет свои сложности: прежде всего согласно этому методу необходимо проведение дорогостоящей переоценки, а также требуется наличие у инвестора свободных денежных ресурсов. Альтернативой ему выступает все шире применяемый метод слияния инвестора с инвестируемой компанией, в соответствии с которым требуется незначительная величина денежных средств и осуществляется обмен акций инвестора на акции инвестируемой компании. При этом удается избежать уплаты налогов, а акционеры не лишаются прав собственности, поскольку взамен прежних акций получают новые (хотя часто пропорции такого обмена явно не выгодны прежним владельцам). При слиянии права могут приобретаться не только материнской компанией, но и компанией, не входящей в группу, или перераспределяться между несколькими компаниями.

Рассмотрим характерные черты метода слияния (поглощения):

* активы и пассивы не переоцениваются и не корректируются;

* инвестиции показываются по номиналу;

* прибыли, полученные дочерней компанией до слияния, включаются в консолидированную отчетность.

Применение указанного метода разрешено в следующих случаях:

* материнская компания обменивает более 90% номинального капитала дочерней компании;

* осуществляется обмен акций материнской компании на акции дочерней компании;

* расчеты в денежной форме не должны превышать 10% номинальной стоимости выпущенных акций;

* компании должны быть равновеликими.

При этом методе отсутствует цена фирмы, не производится переоценка активов до их справедливой рыночной цены, что привело бы к повышению амортизационных отчислений.

Консолидированный отчет о прибылях и убытках составляется аналогично консолидированному балансу, т.е. суммированием счетов прибылей и убытков из отчетностей предприятий, входящих в группу, и исключения доходов и расходов, возникших в результате операций внутри группы, так как концерн не может реализовывать прибыли и убытки от операций внутри себя самого. В его консолидированный отчет о прибылях и убытках включаются лишь финансовые результаты, полученные от операций с третьими лицами, не входящими в состав концерна. Это достигается пересчетом корреспондирующих затрат и результатов и (или) перегруппировки их в составе счета прибылей и убытков. Следует отметить, что исключаются не только выручка от реализации продукции, но и прочие доходы от продаж и оказания услуг. Сорокина Е.М. Бухгалтерская (финансовая) отчетность: Учебное пособие. - М.: Финансы и статистика, 2004г, 98с.

Процесс консолидирования счета прибылей и убытков включает:

* консолидирование внутренних оборотов по реализации между предприятиями группы,

* консолидирование прочих доходов и расходов,

* консолидирование переводов прибылей или убытков внутри концерна.

При составлении консолидированного отчета о прибылях и убытках может возникнуть ситуация, когда предприятия группы используют разные методы учета затрат - метод полных затрат или метод прямых затрат. Поэтому в ходе подготовки консолидированной отчетности необходимо составлять все отчеты о прибылях и убытках отдельных предприятий группы по одному из этих двух методов. Так как это всегда связано со значительными затратами, всем предприятиям концерна рекомендуется с самого начала придерживаться одного метода учета затрат для составления консолидированного отчета о прибылях и убытках.

Выше была рассмотрена методика так называемого полного консолидирования, применяемого для дочерних компаний. Как уже упоминалось, включение результатов совместно контролируемого предприятия и совместной деятельности в консолидированный отчет концерна происходит аналогично полному консолидированию при использовании метода пропорционального консолидирования или консолидирования квот, основанного на пропорциональном включении в отчет концерна приходящихся на долю материнской компании имущества и обязательств, а также затрат и результатов деятельности совместного предприятия или совместной деятельности.

Следует отметить, что в исключительных случаях консолидирование совместной деятельности может осуществляться при помощи метода Equity.

Включение в консолидированную отчетность результатов деятельности зависимых компаний отличается от консолидирования дочерних и совместных компаний. Как уже отмечалось, МСУ рекомендуют включать их результаты в консолидированную отчетность с помощью метода Equity (доли в капитале), согласно которому участие в зависимых компаниях отражается особой статьей в разделе внеоборотных активов консолидированного отчета. В качестве даты первого включения в консолидированную отчетность концерна следует считать начало его функционирования в качестве зависимого. В первый год участие материнской компании в зависимой компании отражается по первоначальной стоимости, складывающейся из затрат на ее приобретение. В последующие периоды стоимостная оценка участия будет основываться на его балансовой стоимости и уменьшаться или увеличиваться на сумму получаемых прибылей.

Приобретение менее 100% капитала инвестируемого предприятия по цене выше номинала отражается в балансе как эмиссионный доход. Пример консолидации баланса на дату покупки 100% капитала приведен в таблице 2, на дату покупки менее 100% по цене выше номинала - в таблице 3 Пучкова С.И. Бухгалтерская (финансовая) отчетность организации и консолидированные группы: учебник - М.:ИД ФКБ-Пресс, 2005.

Таблица 2.

Консолидация баланса при покупке 100% капитала

Статьи	Ед. изм.	Инвес- тор (А)	Покупаемая компания (Б)	Элиминирование	Консолидированный баланс
				дебет	кредит
Денежные средства Инвестиции А и Б Прочие активы Деловая репутация		22 86 690	22 64	10	86	44 754 10
Итого		798	86			808
Краткосрочные обязательства (вычитаются)		(98)	(10)			(108)
Нетто-активы		700	76			700
Акционерный капитал Прибыль		600 100	56 20	56 26		600 100
Итого капитала		700	76	86	86	700

Таблица 3.

Консолидация баланса при покупке менее 100% капитала по номиналу

Статьи	Ед. изм.	Инвес- тор (А)	Покупаемая компания (Б)	Элиминирование	Консолидированный баланс
				дебет	кредит
Денежные средства Инвестиции А и Б Прочие активы		62 46 690	22 64		46	84 754
Итого		798	86			838
Краткосрочные обязательства (вычитаются)		(98)	(10)			(108)
Нетто-активы		700	76			730
Акционерный капитал		600	56	56		600
Прибыль		100	20	20		100
Доля меньшинства					30	30
Итого капитала		700	76	76	76	730

Нераспределенная прибыль покупаемой компании до момента покупки не включается в составляемую консолидированную отчетность, т.е. элиминируется при консолидации. Если поглощение частично, т.е. инвестиции материнской компании не покрывают все нетто-активы, прибыль как часть непоглощенного капитала элиминируется полностью и затем показывается в консолидированном балансе как доля меньшинства Сорокина Е.М. Бухгалтерская и финансовая отчетность организации: учеб. пос. - М.: Финансы и статистика, 2006.

В табл. 2 рассмотрен пример, когда компания А приобретает 100% компании Б (76 единиц) по стоимости 86 единиц. Разница, определяемая как деловая репутация, отражается в консолидированном балансе, где собственный капитал представлен собственным капиталом инвестора, так как произошло полное поглощение компании Б компанией А.

В таблице 3 рассмотрена ситуация, когда из общей стоимости активов инвестора (798 ед.) 46 ед. направлено на приобретение части акционерного капитала инвестируемой компании Б (из 56 ед.) по номиналу при прочих равных условиях предыдущего примера. Очевидно, что стоимость нетто-активов, контролируемых группой, будет выше при частичном поглощении стоимости нетто-активов, контролируемых материнской компанией. Разница между ними принадлежит сторонним акционерам и определяется как доля меньшинства.

Таблица 4.

Консолидация баланса при покупке менее 100% капитала

по цене выше номинала

Статьи	Ед. изм.	Инвес- тор (А)	Покупаемая компания (Б)	Элиминирование	Консолидированный баланс
				дебет	кредит
Денежные средства Инвестиции А и Б Прочие активы		52 56 690	32 64		56	84 754
Итого		798	96			838
Краткосрочные обязательства (вычитаются)		(98)	(10)			(108)
Нетто-активы		700	86			730
Акционерный капитал		600	56	56		600
Прибыль		100	20	26		100
Эмиссионный доход Доля меньшинства			10	10	30	30
Итого капитала		700	86	86	86	730

В таблице 4 показано частичное поглощение компанией А компании Б. При этом покупка акционерного капитала 46 ед. осуществляется по цене 56 ед. Эмиссионный доход, возникший в результате у компании Б, включен в ее баланс, что соответственно увеличило денежные средства компании Б. При консолидировании элиминируются инвестиции компании А в компанию Б и заработанный до момента покупки капитал, а также эмиссионный доход, полученный компанией Б от компании А. Разница между инвестициями в компанию Б и ее капиталом отражается как доля меньшинства.

Для метода слияния (он официально не признан) характерен обмен акциями между объединяющимися компаний с целью разделения контроля над нетто-активами и результатами деятельности. Как правило, проходит слияние равновеликих компаний для объединения интересов, и ни одна сторона не определяется как приобретающая. При консолидации элиминируются инвестиции в дочернее предприятие и его акционерный капитал, а нераспределенная прибыль дочерней компании до ее слияния включается в консолидированную отчетность. Рассмотрим процедуру консолидирования баланса при слиянии компаний по условиям примера, приведенного в таблице 2. По этому методу обмениваются акции компании А и Б по номиналу (см. табл. 5). Соответственно инвестиции компании А составляют номинал акционерного капитала компании Б - 56 ед. Акции обмениваются путем дополнительной эмиссии.

Таблица 5.

Консолидация баланса при слиянии (обмен акций по номиналу)

Статьи	Ед. изм.	Материнская компания (А)	Дочерняя компания (Б)	Элиминирование	Консолидированный баланс
				дебет	кредит
Денежные средства Инвестиции А и Б Прочие активы		108 56 690	22 64		56	130 754
Итого		854	86			884
Краткосрочные обязательства (вычитаются)		(98)	(10)			(108)
Нетто-активы		756	76			776
Акционерный капитал Дополнительная эмиссия Прибыль		600 56 100	56 20	56		600 56 120
Итого капитала		756	76	56	56	776

Если у компании А нет свободных собственных акций, обмен осуществляется путем дополнительного выпуска акций компании А и их передачи компании Б взамен акций последней. Из табл. 5 видно, что материнская и дочерняя компании выглядят внушительнее, чем при покупке, при меньших денежных затратах со стороны инвестора.

На практике акции чаще обмениваются не по номиналу, а по согласованной цене, отличающейся от балансовой стоимости. При этом устанавливаются пропорции обмена и инвестиции в дочернюю компанию равны балансовой стоимости нетто-активов этой компании. Акционерный капитал инвестора увеличивается на номинал выпущенных на обмен акций, а превышение их рыночной цены над номиналом присоединяется к эмиссионному доходу в балансе материнской компании. При слиянии, как и при покупке с доле участия менее 100%, в консолидированном балансе для сторонних акционеров показывается по статье «доля меньшинства». Используя предыдущий пример, рассмотрим слияние при обмене менее 100% акций дочерней компании по пропорциям обмена, рассчитанным исходя из рыночной цены при условии, что номинал акций компаний А и Б равен одной денежной единице (табл. 6).

Таблица 6.

Консолидация баланса при слиянии

(обмене менее 100% акций по рыночной цене)

Статьи	Ед. изм.	Материнская компания (А)	Дочерняя компания (Б)	Элиминирование	Консолидированный баланс
				дебет	кредит
Денежные средства Инвестиции А и Б Прочие активы		108 75,6 690	22 64		75,6	130 754
Итого		873,6	86			884
Краткосрочные обязательства (вычитаются)		(98)	(10)			(108)
Нетто-активы		775,6	76			776
Акционерный капитал Дополнительный выпуск Эмиссионный доход Прибыль		600 37,8 37,8 100	56 20	56 7,2 20		600 37,8 30,6 100
Доля меньшинства					7,6	7,6
Итого капитала		756	76	56	56	776

Компания А обменивает свои акции на 90% акции компании Б. Рыночная цена акций компании Б 1.5 ед., акций компании А 2 ед. Инвестиции компании А в компанию Б составляет 675,6 ед. (56 ед.*0,9*1,5 ед.). Стоимость приобретенных акций компания А полностью покрывает новым выпуском акций номиналом 37,8 ед. (75,6:2), превышение стоимости инвестиций над рыночной ценой компании. Инвестиции компании А в компанию Б элиминируются капиталом компании Б. Поскольку доля компании А в компанию Б составляет 90%, то доля меньшинства будет соответственно 7,6 ед. (76*0,1). Разница между размером инвестиций компании А в компанию Б по рыночным ценам (75,6 ед.) и долей компании А в капитале компании Б (76-7,6=68,4) элиминируется эмиссионным доходом компании А от дополнительного выпуска (7,2) Куттер М.И., Таранец М.Ф. Бухгалтерская финансовая отчетность: учеб. пос. - М.:Финансы и статистика, 2006.

При сравнении показателей консолидированного баланса, приведенных в табл.5 и 6, видно, что несмотря на изменение условий обмена акций итоги его разделов не изменились. Различается лишь доля участия как материнской компании в нетто-активах дочерней, так и наоборот.

При первичном консолидировании отчета о прибылях и убытках представление результатов деятельности объединяющихся компаний также зависит от способа объединения. При покупке финансовые результаты дочерней компании включаются в консолидированный отчет только с даты приобретения, а при слиянии - за весь финансовый год. Для рассмотрения процедуры консолидации воспользуемся данными, приведенными в табл. 7 Новодворский В.Д. Бухгалтерская финансовая отчетность: учеб. пос. - М.: Инфра-А, 2005.

Таблица 7

Данные отчета о прибылях и убытках компаний,

объединяющихся в группу, ед.

Статьи	Материнская компания (А)	Дочерняя компания
		до объединения	после объединения
Выручка от продаж Себестоимость продаж ( - )	500 400	200 150	160 120
Прибыль (убыток)	100	50	40

Консолидированный отчет о прибылях и убытках при покупке и при слиянии представлен в таблице 8 (компания А покупает 100% капитала компании Б).

Таблица 8

Консолидированный отчет о прибылях и

убытках за финансовый год при покупке и слияния, ед.

Статьи	Консолидации я при покупке	Консолидация при слиянии
Выручка от продаж Себестоимость продаж ( - ) Прибыль (убыток)	660 520 140	860 670 190

Таким образом, слияние более предпочтительно для компаний, стремящихся максимизировать показатели продаж, прибыли, активов в результате такого объединения и минимизировать расходы, в том числе денежные, на проведение подобных операций. Если материнская компания в результате объединения владеет менее 100% капитала дочерней, в консолидированном отчете выделяется доля меньшинства в прибыли.

Заключение

Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/96), утвержденное приказом Министерства финансов РФ от 8 февраля 1996 г. № 10, закрепило центральное место в системе бухгалтерской отчетности за бухгалтерским балансом, и отчетом о финансовых результатах, которые вместе с пояснениями к ним образуют единое целое.

Вступившие в действие, начиная с бухгалтерской отчетности 2000 г., Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99) и приказ Министерства финансов РФ от 13 января 2000 г. № 4н «О формах бухгалтерской отчетности организаций» состав бухгалтерской отчетности не изменили. Не повлиял на него и приказ Минфина России от 22 июля 2003 г. № 67н «О формах бухгалтерской отчетности организаций». Состав бухгалтерской отчетности по-прежнему определяется бухгалтерским балансом, отчетом о прибылях и убытках и пояснениями к ним, а также аудиторским заключением, подтверждающим достоверность бухгалтерской отчетности организации, если она в соответствии с законодательством подлежит обязательному аудиту. Изменения коснулись только содержания форм бухгалтерской отчетности. Цель этих изменений - формирование отчетности, адекватной рыночным условиям хозяйствования и более полно соответствующей международным стандартам финансовой отчетности. Особенностью данных нормативных документов является отказ Министерства финансов Российской Федерации от утверждения форм бухгалтерской отчетности как типовых. Организации получили право самостоятельно разрабатывать формы бухгалтерской отчетности и определять их содержание, учитывая образцы, рекомендуемые Министерством финансов Российской Федерации.

Список литературы

1. Федеральный закон «О бухгалтерском учете» №129-ФЗ от 21.11.1996г. (с последующими изменениями и дополнениями).

2. Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в России. Утвержденный приказом Министерства финансов России №34-н от 29.07.1998г. (с последующими изменениями и дополнениями).

3. ПБУ 1 - 19.

4. Приказ Минфина России «О формировании бухгалтерской отчетности организации» №67_н от 22.07.2003г. (содержит новые формы бухгалтерской отчетности применяемые с 01.01.2004г.).

5. Указания о порядке составления и предоставления бухгалтерской отчетности. Утвержденный приказом Министерства финансов России №67-н от 22.07.2003г.

6. План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организации. Утвержденный приказом Министерства финансов России №94-н от 31.10.2000г. (с последующими изменениями и дополнениями).

7. Материалы лекций бухгалтерской (финансового) отчётности, международные стандарты учета и финансовой отчетности кандидата экономический наук, доцента, аттестованного аудитора Погореловой М.Я.

8. Бухгалтерская финансовая отчетность: Учебное пособие. Под редакцией Новодворского В.Д. - М.: ИНФРА-М, 2003г,159 с.

9. Бурлаков О.Г. Консолидированная финансовая отчетность при переходе российской организации на МСФО / Бурлаков О.Г. / Финансовая газета - 2005, №9

10. Каримова Э.Р. Формирование консолидированной финансовой отчетности российских групп компаний по МСФО / Каримова Э.Р./ Автореферат - Казань, 2006.

11. Куттер М.И., Таранец М.Ф. Бухгалтерская финансовая отчетность: учеб. пос. - М.:Финансы и статистика, 2006

12. Козлова Е.П., Бабчинко Т.Н., Раминова Е.Н.: Бухгалтерский учет в организации: Учебное пособие. - М.: Финансы и статистика, 2004г. (3^е издание).

13. Новодворский В.Д. Бухгалтерская финансовая отчетность: учеб. пос. - М.: Инфра-А, 2005